daily research 2019 - facsekuritas.co.id research 22072019.pdf• united tractors (untr) menggali...
TRANSCRIPT
• United Tractors (UNTR) Menggali Laba di Bisnis Tambang Emas.
• Krakatau Steel (KRAS) Siap Melepas Tiga Anak Usaha untuk IPO.
• Phapros Berniat Tambah Modal Dengan HMETD.
• Bursa Hentikan Sementara Perdagangan Saham INCF.
DAILY RESEARCH
Statistics Highlight
Opening Today Nikkei AORD
Change
Market Preview
Senin, 22 Juli 2019
Pada perdagangan akhir pekan lalu (19/07/2019), IHSG ditutup menguat
53,25 poin atau 0,83% di level 6.456,54. Penguatan IHSG dipimpin oleh sektor Indus-
tri Dasar (+2,48%), Industri Barang Konsumsi (+1,42%), dan Infrastruktur (+0,67%).
Adapun sektor yang menahan penguatan IHSG adalah sektor Aneka Industri (-
0,23%). Penguatan IHSG sejalan dengan bursa regional didorong optimisme pelaku
pasar bahwa pemangkasan suku bunga acuan The Fed akan terealisasi pada perte-
muan akhir Juli mendatang. Dari dalam negeri, Bank Indonesia (BI) menurunkan suku
bunga acuan BI 7-Days RRR sebesar 25 bps menjadi 5,75%. Di saat yang sama, nilai
tukar rupiah menguat 0,45% terhadap dollar AS menjadi Rp13.913 (JISDOR). Sebagai
catatan, sejak awal tahun hingga saat ini IHSG sudah menguat 4,23% diiringi dengan
net foreign buy¬ sebesar Rp68,24 triliun.
Sementara Wall Street akhir pekan lalu ditutup melemah seiring kabar
pemangkasan suku bunga The Fed lebih rendah dari ekspektasi pasar, yakni hanya
sebesar 25 bps pada akhir bulan ini. Indeks DJIA melemah 68,77 poin (-0,25%) men-
jadi 27.154,20, kemudian S&P 500 melemah 18,50 poin (-0,62%) menjadi 2.976,61,
dan Nasdaq melemah 60,75 poin (-0,74%) menjadi 8.146,49.
Memasuki perdagangan awal pekan, IHSG diperkirakan mixed dengan ke-
cenderungan tertekan. Adapun hari ini, IHSG akan menguji support terdekat di level
6.430, jika berhasil tertembus maka support selanjutnya di level 6.404, dan resisten
terdekat berada di level 6.469.
S1 6.430 S2 6.404 R1 6.469 R2 6.482
Index Last Chg %
DJIA 27154.20 (68.77) (0.25)
S&P 500 2976.61 (18.50) (0.62)
FTSE 100 7508.70 15.61 0.21
CAC 40 5552.34 1.79 0.03
DAX 12260.07 32.22 0.26
NIKKEI 225 21466.99 420.75 2.00
HANGSENG 28765.40 303.74 1.07
STI 3377.96 16.91 0.50
SHENZHEN 1560.27 11.63 0.75
SHANGHAI 2924.20 23.02 0.79
Commodities Price Chg %
Oil (US$/barrel) 56.07 0.15 0.27
CPO (RM/M.T) 1927.00 (61.00) (3.07)
Gold (USD/T.oz) 1427.30 (16.00) (1.11)
Nikel (USD/M.T 14657.50 (288.00) (1.93)
Timah (USD/M.T) 17820.00 (7.50) (0.04)
Coal (USD/M.T) 74.10 0.25 0.34
Exchange Rates Chg %
USD/IDR 13930.00 (25.00) (0.18)
EUR/USD 1.122 (0.00) (0.39)
USD/JPY 107.80 0.31 0.29
SGD/IDR 10244.18 (43.50) (0.42)
AUD/IDR 9811.90 (57.10) (0.58)
TLKM USD IDR Chg %
TLK.NYSE 30.19 9798 (0.10) (0.33)
Top Gain-
ers IDR % Chg
BSIM-W3 68 119.35% 37
PAMG 520 25.00% 104
POLU 1,575 25.00% 315
GLOB 630 24.75% 125
PICO 605 119.00% 605
Top Losers IDR % Chg
IBFN-W 24 25.00% 8
BULL-W 84 13.40% 13
APOL-W2 20 13.04% 3
KBLV 390 10.55% 46
KAYU 448 10.04% 50
Top Value IDR % (miliar)
SRIL 352 0.57% 825.13
BMRI 7,875 0.32% 411.16
BBRI 4,480 0.67% 287.88
BBCA 31,000 0.90% 271.91
GGRM 79,300 2.69% 265.24
Top Volume IDR % (juta)
HOME 51 1.92% 4.398.303
SRIL 352 0.57% 2.330.596
TRAM 115 0.86% 1.088.956
RIMO 132 0.00% 561.036
LPKR 284 2.16% 310.274
IHSG 6,456.54
Change 53.25
Change (%) 0.83
Change (%/ytd) 1.59
Total Value (IDR triliun) 9.956
Total Volume (miliar sa-
ham) 17.114
Net Foreign Buy (IDR mil-
iar) (849.886)
Up: 238 Down: 190 Unchange: 172
� United Tractors (UNTR) Menggali Laba di Bisnis Tambang Emas. PT United Tractors Tbk (UNTR) terus
mengoptimalkan bisnis tambang emasnya. Produksi tambang yang didapat sejauh ini masih sejalan
dengan target. UNTR menyebut, hingga Mei lalu, total emas yang telah dikeduk perusahaan ini
mencapai 155.000 ons troi. Angka ini setara 44,4% dari target tahun ini, yaitu 350.000 ons troi. Rata-
rata pengedukan emas UNTR per bulan mencapai 31.000 ons troi. Volume pengedukan tersebut naik
15% dibanding penambangan April yang hanya sebesar 27.000 ons troi. Tambang emas Martabe
mampu mendatangkan pundi-pundi keuangan Rp 1,9 triliun untuk UNTR. Pemasukan ini didapat
setelah UNTR menjual 97.000 ons troi emas sepanjang kuartal pertama tahun ini. (Kontan,
22/07/2019)
� Krakatau Steel (KRAS) Siap Melepas Tiga Anak Usaha untuk IPO. PT Krakatau Steel Tbk (KRAS)
berencana melepas saham tiga anak usahanya ke bursa. Aksi korporasi ini masuk dalam opsi
pembenahan fundamental KRAS sampai tiga tahun mendatang. KRAS menjelaskan, tiga anak usaha
yang dicalonkan menggelar initial public offering (IPO) adalah PT Krakatau Tirta Industri, PT Krakatau
Bandar Samudera dan PT Industrial Estate. KRAS akan mengantar anak usahanya IPO paling lambat
tiga tahun mendatang. Tahun ini, KRAS sedang membenahi fundamental dan menyusun inisiatif
perencanaan. KRAS tengah berupaya menekan kerugian yang diderita enam tahun terakhir. Di akhir
kuartal I-2019, KRAS masih mencatat rugi Rp 62,32 juta. Saat ini KRAS fokus mencari dana US$ 1
miliar. (Kontan, 22/07/2019)
� Phapros Berniat Tambah Modal Dengan HMETD. PT Phapros Tbk (PEHA) berencana melakukan
Penambahan Modal dengan memberikan HMETD dengan jumlah sebanyak-banyaknya 862.745.099
saham dengan nilai nominal Rp100 per saham. Penambahan modal dengan HMETD diperkirakan akan
dilaksanakan pada semester II 2019 atau selambat-lambatnya 12 bulan sejak tanggal persetujuan
RUPSLB. RUPSLB akan diadakan pada Senin, 26 Agustus 2019 guna mendapatkan restu dari pemegang
saham atas aksi right issue tersebut. PEHA akan menggunakan dana hasil PUT ini untuk
pengembangan bisnis organik dan non organik, modal kerja dan refinancing. Pemegang saham yang
tidak melaksanakan HMETD akan terkena dilusi atas persentase kepemilikan saham perseroan
maksimum sebesar 50,67 persen dari modal ditempatkan dan disetor penuh. (IQ Plus, 22/07/2019)
� Bursa Hentikan Sementara Perdagangan Saham INCF. Bursa Efek Indonesia (BEI) menghentikan
sementara perdagangan saham PT Indo Citra Korpora Tbk (INCF) mulai sesi pertama perdagangan
Senin (22/07) hari ini. Suspensi dilakukan karena terjadinya penurunan harga kumulatif saham
perseroan yang signifikan. BEI memandang perlu untuk melakukan penghentian sementara di pasar
reguler dan pasar tunai sampai dengan pengumuman bursa lebih lanjut. (IQ Plus, 22/07/2019)
� Penjualan ETWA Capai Rp29,86 Miliar Hingga Maret 2019. PT Eterindo wahanatama Tbk (ETWA)
meraih penjualan sebesar Rp29,86 miliar hingga periode 31 Maret 2019 naik dari penjualan Rp18,50
miliar di periode sama tahun sebelumnya. Beban pokok naik menjadi Rp36,57 miliar dari Rp22,74
miliar dan rugi bruto naik menjadi Rp6,71 miliar dari Rp4,24 miliar tahun sebelumnya. Rugi usaha
tercatat menjadi Rp9,29 miliar naik dari rugi usaha Rp6,67 miliar. Beban lain-lain neto turun menjadi
Rp13,04 miliar dari Rp19,46 miliar dan rugi sebelum pajak turun menjadi Rp22,34 miliar dari rugi
sebelum pajak Rp26,13 miliar. Rugi periode berjalan yang dapat diatribusikan ke pemilik entitas induk
turun menjadi Rp22,32 miliar dari rugi Rp26,06 miliar tahun sebelumnya. Total aset perseroan
mencapai Rp1,12 triliun hingga 31 Maret 2019 naik dari total aset Rp1,09 triliun yang tercatat hingga
31 Desember 2018. (IQ Plus, 22/07/2019)
News Update
Senin, 22 Juli 2019
MYOR : Trading Buy
Last price : Rp2.220 Support : Rp2.130
Target price : Rp3.100 Resistance : Rp2.300
Entry point : Rp2.130 – Rp2.300
Stop loss : Rp2.100
Pergerakan emiten barang-barang konsumsi, PT Mayora Indah Tbk (MYOR) pada perdagangan kemarin (19/07/19), di-
tutup menguat 5,22% dilevel Rp2.220/lembar. Sejak awal tahun 2019 hingga saat ini, MYOR melemah sebesar 15,27%
diiringi dengan net foreign buy sebesar Rp94,87 miliar. Secara kinerja sepanjang tiga bulan pertama tahun 2019
(Q12019) mengalami koreksi tipis. Laba bersih MYOR Q12019 mengalami koreksi 0,51% menjadi Rp466,35 miliar, sebe-
lumnya sebesar Rp468,72 miliar (Q12018). Walaupun laba bersih mengalami koreksi, namun secara pendapatan justru
mengalami kenaikan 11,05% menjadi Rp6,01 triliun pada Q12019, sebelumnya sebesar Rp5,41 triliun (Q12018). MYOR
membukakan penjualan lokal pada Q12019 mengalami kenaikan 16,99% menjadi Rp3,62 triliun, angka tersebut kom-
posisinya 60,23% terhadap total penjualan. Sedangkan dari ekspor naik 3,16% menjadi Rp3,09 triliun atau 39,93% ter-
hadap total penjualan. Adapun beban pokok penjualan naik 5,9% dari Rp4,03 triliun menjadi Rp4,26 triliun. Total aset
MYOR turun 1,2% menjadi Rp17,40 triliun dari sebelumnya sebesar Rp17,59 triliun.
Tahun 2019 MYOR diproyeksikan penjualan naik 11,1% atau mencapai Rp26,73 triliun, sebelumnya mencapai Rp24,06
triliun. Sedangkan laba bersih tahun 2019 diproyeksikan mencapai Rp1,93 triliun atau naik 12,86%, sebelumnya sebesar
Rp1,71 triliun. EPS MYOR 2019 diproyeksikan mencapai Rp86,31/saham. Harga sahamnya diproyeksikan berpeluang
ditransaksikan dengan PE 35,94x (E/19) atau mencapai Rp3.100/lembar. Dari harga saat ini di level Rp2.220/lembar,
artinya ada ruang penguatan 40,1%.
Stock Picks
Senin, 22 Juli 2019
BBTN : Trading Buy
Last price : Rp2.430 Support : Rp2.410
Target price : Rp2.710 Resistance : Rp2.450
Entry point : Rp2.400 – Rp2.500
Stop loss : Rp2.380
Pergerakan emiten perbankan, Bank Tabungan Negara (Persero) Tbk (BBTN) pada perdagangan kemarin (19/07/19),
ditutup menguat 0,41% dilevel Rp2.430/lembar. Sejak awal tahun 2019 hingga saat ini, BBTN sudah melemah 4,33%
diiringi dengan net foreign sell sebesar Rp1,16 triliun. Secara kinerja sepanjang kuartal 1 2019, BBTN mampu tumbuh
positif ditengah gejolak politik dalam negeri dan pertumbuhan ekonomi global. Sepanjang kuartal 1 (Q12019), BBTN
membukukan kenaikan laba bersih sebesar 5,67% menjadi Rp723,14 miliar, sebelumnya pada Q12018 sebesar
Rp684,34 miliar. Pertumbuhan laba bersih Q12019 lebih rendah dibandingkan saat Q12018 yang mampu tumbuh sebe-
sar 15,13%. Pertumbuhan laba bersih BBTN Q12019 didukung pendapatan bunga naik 21,69% menjadi Rp6,42 triliun,
sebelumnya sebesar Rp5,27 triliun pada Q12018. Penyaluran kredit naik 19,57% (yoy) menjadi Rp242,13 triliun, sebe-
lumnya sebesar Rp202,5 triliun (Q12018). Pertumbuhan kredit tersebut bersumber dari lini sektor perumahan dan non
perumahan. Di sektor perumahan, kredit tercatat naik 19,11% (yoy) menjadi Rp219 triliun, sebelumnya sebesar
Rp184,46 triliun (Q12018). Sementara rasio non performing loan (NPL) BBTN berada dilevel 2%. Aset BBTN Q12019 naik
sebesar 16,47% (yoy) menjadi Rp301,34 triliun, sebelumnya sebesar Rp258,73 triliun. Dana pihak ketiga (DPK) BBTN
mengalami kenaikan 10,98% (yoy) menjadi Rp194,48 triliun.
Laba bersih BBTN tahun 2019, kami diproyeksikan mampu tumbuh 6% menjadi Rp2,96 triliun, sebelumnya sebesar
Rp2,80 triliun pada 2018. EPS BBTN tahun 2019 diproyeksikan sebesar Rp279,5. Secara valuasi, BBTN berpeluang ditran-
saksikan dengan PE 9,7X (E/19) atau Rp2.710/lembar. Artinya ada peluang penguatan sebesar 11,52% dari harga saat ini
di level Rp2.430/lembar.
Stock Picks
Senin, 22 Juli 2019
*catatan:
[S] merupakan kode untuk Saham Syariah
Stock Picks
SAHAM PILIHAN INDIKATOR
[S] PTBA
Untuk perdagangan hari ini perhatikan S1 2.870, S2 2.850 dan R1 2.900, R2
2.910. Target terdekat 3.800 dan stop loss jika turun di bawah 2.820. Sto-
chastic golden cross. Trading buy.
HMSP
Untuk perdagangan hari ini perhatikan S1 3.100, S2 3.060 dan R1 3.170, R2
3.200. Target terdekat 3.600 dan stop loss jika turun di bawah 3.050.
MACD golden cross. Trading buy.
[S] AKRA
Untuk perdagangan hari ini perhatikan S1 4.210, S2 4.140 dan R1 4.340, R2
4.400. Target terdekat 5.000 dan stop loss jika turun di bawah 4.170. Sto-
chastic golden cross. Trading buy.
NIKL
Untuk perdagangan hari ini perhatikan S1 1.215, S2 1.170 dan R1 1.310, R2
1.360. Target terdekat 2.000 dan stop loss jika turun di bawah 1.215.
MACD up trend. Trading buy.
[S] LSIP
Untuk perdagangan hari ini perhatikan S1 1.090, S2 1.085 dan R1 1.105, R2
1.115. Target terdekat 1.300 dan stop loss jika turun di bawah 1.070. Sto-
chastic golden cross. Trading buy.
MEDC
Untuk perdagangan hari ini perhatikan S1 815, S2 810 dan R1 830, R2 840.
Target terdekat 960 dan stop loss jika turun di bawah 805. Stochastic
golden cross. Trading buy.
[S] SCMA
Untuk perdagangan hari ini perhatikan S1 1.500, S2 1.490 dan R1 1.525, R2
1.540. Target terdekat 1.800 dan stop loss jika turun di bawah 1.490. Sto-
chastic golden cross. Trading buy.
Senin, 22 Juli 2019
Cor porate Act ion
RIGHT RASIO HARGA JADWAL KETERANGAN
BHIT
02/07/2019 Cum Date
03/07/2019 Ex Date
04/07/2019 Recording Date
08/07/2019-19/07/19 Trading Date
19/07/19 Subscription Date
Rp 100
New : Old
1 : 3
RIGHT RASIO HARGA JADWAL KETERANGAN
BIPI
05/07/2019 Cum Date
08/07/2019 Ex Date
10/07/2019 Recording Date
12/07/2019-19/07/19 Trading Date
19/07/19 Subscription Date
Rp 100
New : Old
7 : 62
EMITEN HARGA
DEVIDEN
CUM
DEVIDEN
RECORDING
DATE
PEMBAYARAN
DEVIDEN KETERANGAN
XISB IDR 2.14 15/07/2019 17/07/2019 25/07/2019 Div In TB 2019
Senin, 22 Juli 2019
Disclaimer : Laporan ini dibuat dari opini analis hanya sebagai informasi untuk membantu investor dalam memahami
pasar saham Indonesia dan bukan ditujukan untuk memberikan rekomendasi kepada siapa pun untuk membeli atau
menjual suatu efek tertentu. Informasi yang ada pada laporan ini diambil dari sumber yang dianggap bisa dipercaya.
Namun demikian PT. FAC Sekuritas tidak menjamin dan bertanggung jawab atas kebenaran dan keakuratan dari infor-
masi dan pendapat yang ada pada laporan ini.
Panin Bank Centre 4th Floor Jl. Jend. Sudirman No. 1
Jakarta 10270, Indonesia Phone : +62 21 727 99888 Fax : +62 21 571 0895 Web : www.facsekuritas.co.id E-mail : [email protected]
KANTOR CABANG
Taman Palem Lestari : Taman Palem Lestari Blok B 17 8
Jakarta Barat 11730 Phone : +62 21 5595 3775
Yogyakarta : Jl. Tegalpanggung No. 20A
D.I Yogyakarta 55212 Phone: +62 274 - 557 559
Makassar : Jl. Gunung Bawakareng No. 71
Makassar 90157 Phone : +62 411 361 3122
Aceh : KP BEI Aceh
Jl. Tengku Imeum Leung Bata No. 84 Telp : 0651-35101
Surabaya : KP BEI Jawa Timur
Jl. Taman Ade Irma Suryani (TAIS) Nasution No. 21 Telp : 031-5340888
Bengkulu : KP BEI Bengkulu
Jl. Jend. Sudirman No. 219B, Pintu Batu, Teluk Segara Telp : 0736 - 7313449
Jambi : Kantor Perwakilan BEI Jambi
Jl. Kolonel Abunjani No. 11A dan 11B Jambi 36129
Phone : +62 741 591 1819
GALERI INVESTASI
Jambi :
Galeri Investasi Bursa Efek Indonesia (GIBEI)
IAIN Sultan Thaha Saifuddin Fakultas Ekonomi & Bisnis Islam
Jl. Arif Rahman Hakim No. 01, Telanaipura, Jambi 36363
Telp : 0741-584118
Aceh :
Galeri Investasi Bursa Efek Indonesia (GIBEI)
IAI Almuslim Aceh Fakultas Ekonomi & Bisnis Islam
Jl. Banda Aceh - Medan, Simpang Paya Lipah,Bieureun,
Aceh 24261
Padang :
Galeri Investasi Bursa Efek Indonesia (GIBEI)
UPI YPTK Padang
Jl. Raya Lubuk Begalung, Padang 25145
Telp : 0751-776666
Sampit :
Galeri Investasi Bursa Efek Indonesia (GIBEI)
Universitas Darwan Ali Sampit
Jl. Batu Berlian No. 10, Kayu Putih, Kalimantan Tengah 74322
Phone : +62 531 33342
fac.sekuritasindonesia fac channel
Disclaimer : Laporan ini dibuat dari opini analis hanya sebagai informasi untuk membantu investor dalam memahami
pasar saham Indonesia dan bukan ditujukan untuk memberikan rekomendasi kepada siapa pun untuk membeli atau
menjual suatu efek tertentu. Informasi yang ada pada laporan ini diambil dari sumber yang dianggap bisa dipercaya.
Namun demikian PT. FAC Sekuritas tidak menjamin dan bertanggung jawab atas kebenaran dan keakuratan dari infor-
masi dan pendapat yang ada pada laporan ini.
GALERI INVESTASI
Makassar :
Galeri Investasi Bursa Efek Indonesia (GIBEI)
STIE Nobel Indonesia
Jl. Sultan Alauddin No.212, Mangasa, Sulawesi Selatan 90231
Telp : 0411-887978
Yogyakarta :
Galeri Investasi Bursa Efek Indonesia (GIBEI)
Universitas Muhammadiyah Yogyakarta
Jl. Lingkar Selatan, Bantul, Daerah Istimewa Yogyakarta
55183
Yogyakarta :
Galeri Investasi Bursa Efek Indonesia (GIBEI)
Universitas Sarjanawiyata Yogyakarta
Jl. Kusumanegara 121, Daerah Istimewa Yogyakarta 55165
Telp : 0274-557455
Surakarta :
Galeri Investasi Bursa Efek Indonesia (GIBEI)
Universitas Muhammadiyah Surakarta
Jl. A. Yani Tromol Pos 1, Kartasura, Jawa Tengah 57162
Telp : 0271-717417
Bengkulu :
Galeri Investasi Syariah Bursa Efek Indonesia (GIS BEI)
Institut Agama Islam Negeri Bengkulu
Jl. Raden Fatah, Pagar Dewa, Selebar, Bengkulu 65144
Surakarta :
Galeri Investasi Bursa Efek Indonesia (GIBEI)
STIE St. Pignatelli
Jl. Duwet 1 Karangasem, Surakarta, Jawa Tengah 57145
Telp : 0271- 743211
Yogyakarta :
Galeri Investasi Bursa Efek Indonesia (GIBEI)
Fakultas Hukum Universitas Islam Indonesia
Jl. Taman Siswa No. 158, Mergangsan, Wirogunan, DIY 55151
Telp : 0274 - 379178
Pekalongan :
STIE Muhammadiyah Pekalongan
Jl. KH Mohamad Mansyur No.2, Bendan, Pekalongan Barat
Kota Pekalongan, Jawa Tengah 51119
Telp : 0285 - 431130
Jambi :
Galeri Investasi Bursa Efek Indonesia (GIBEI)
STAI Muara Bulian
Jl. Gajah Mada, Muara Bulian, Batang Hari, Jambi 36612
Telp : 0743 – 21749
Makassar :
Galeri Investasi Bursa Efek Indonesia (GIBEI)
Politeknik Negeri Ujung Pandang
Jl. Perintis Kemerdekaan Km. 10, Sulawesi Selatan 90245
Telp : 0411 - 585365
Banjarmasin :
Galeri Investasi Bursa Efek Indonesia (GIBEI)
STMIK Banjarmasin
Jl. Pangeran Hidayatullah Banjarmasin, Kalimantan Selatan 70122
Telp : 0511- 4315530
Kudus :
Galeri Investasi Bursa Efek Indonesia (GIBEI)
Universitas Muria Kudus
Jl. Lingkar Utara, Gondangmanis, Jawa Tengah 59327
Telp : 0291 - 438229
Jambi :
Galeri Investasi Bursa Efek Indonesia (GIBEI)
IAIN Kerinci
Jl. Kapten Muradi, Kecamatan Sungai Liuk, Jambi 37112
Telp : 0748- 21065
Samarinda :
Galeri Investasi Bursa Efek Indonesia (GIBEI)
Universitas Mulawarman
Jl. Kuaro, gunung Kelua, Samarinda, Kalimantan Timur 75119
Samarinda :
Galeri Investasi Bursa Efek Indonesia (GIBEI)
Institut Agama Islam Negeri Samarinda
Jl. H.A.M Rifaddin, Harapan Baru, Kalimantan Timur 75251
Wonosobo :
Galeri Investasi Bursa Efek Indonesia (GIBEI)
FE Universitas Sains Al-Quran
Jl. KH. Hasyim Asy'ari Km.03, Kalibeber Mojotengah 56351
Telp : 0286 - 3399204
Nganjuk :
Galeri Investasi Bursa Efek Indonesia (GIBEI)
Sekolah Tinggi Ilmu Ekonomi (STIE) Nganjuk
Jl. Abdul Rahman Saleh No.21 Nganjuk, Jawa Timur 64411