pengaruh car, fdr dan npf terhadap return bagi hasil...

PENGARUH CAR, FDR DAN NPF TERHADAP RETURN

BAGI HASIL DEPOSITO MUDHARABAH

PADA PERBANKAN SYARIAH

SKRIPSI

Diajukan untuk Memenuhi Persyaratan Memperoleh Persyaratan Memperoleh

Gelar Sarjana Ekonomi Syariah (SE.Sy)

Oleh :

Rizky Amelia

NIM : 107046102181

KONSENTRASI PERBANKAN SYARIAH

PROGRAM STUDI MUAMALAT

FAKULTAS SYARIAH DAN HUKUM

UNIVERSITAS ISLAM NEGERI SYARIF HIDAYATULLAH

JAKARTA

1432 H/2011 M

ii

PENGARUH CAR, FDR DAN NPF TERHADAP RETURN

BAGI HASIL DEPOSITO MUDHARABAH

PADA PERBANKAN SYARIAH

SKRIPSI

Diajukan untuk Memenuhi Persyaratan Memperoleh Persyaratan Memperoleh

Gelar Sarjana Ekonomi Syariah (SE.Sy)

Oleh :

Rizky AmeliaNIM : 107046102181

Di bawah Bimbingan:

Dr. H.Anwar Abbas, M.Ag, MM

NIP. 195502151983031002

KONSENTRASI PERBANKAN SYARIAHPROGRAM STUDI MUAMALAT

FAKULTAS SYARIAH DAN HUKUMUNIVERSITAS ISLAM NEGERI SYARIF HIDAYATULLAH

JAKARTA1432 H/2011 M

iii

PENGESAHAN PANITIA UJIAN

Skripsi yang berjudul Pengaruh CAR, NPF, dan FDR Terhadap Return BagiHasil Deposito Mudharabah Pada Perbankan Syariah telah diujikan dalam sidangmunaqasah Fakultas Syariah dan Hukum UIN Syarif Hidayatullah Jakarta padatanggal 22 Juni 2011. Skripsi ini telah diterima sebagai salah satu syarat untukmemperoleh gelar Sarjana Program Strata 1 (S1) pada Program Studi Muamalat(Ekonomi Islam)

Jakarta, 22 Juni 2011 Dekan,

Panitia Ujian Munaqasah

Ketua : Dr. Euis Amalia, M.Ag (......................................) NIP. 197107011998032002

Sekretaris : Mu’min Ra’uf, M.A (......................................)NIP. 197004161997031004

Pembimbing : Dr. H. Anwar Abbas, M.Ag, MM (......................................)NIP. 195502151983031002

Penguji I : Fahmi Basyah, ST, MM, AAIK, AIIS, QIP (......................................)

8

iv

LEMBAR PERNYATAAN

Dengan ini saya menyatakan bahwa :

1. Skripsi ini merupakan hasil karya asli saya yang diajukan untuk memenuhi salah

satu persyaratan memperoleh gelar sarjana strata 1 di Universitas Islam Negeri

(UIN) Syarif Hidayatullah Jakarta.

2. Semua sumber yang saya gunakan dalam penulisan ini telah saya cantumkan

sesuai dengan ketentuan yang berlaku di Universitas Islam Negeri (UIN) Syarif

Hidayatullah Jakarta.

3. Jika di kemudian hari terbukti bahwa karya ini bukan karya asli saya atau

merupakan hasil jiplakan dari karya orang lain, maka saya bersedia menerima

sanksi yang berlaku di Universitas Islam Negeri (UIN) Syarif Hidayatullah

Jakarta.

Ciputat, 18 Mei 2011 M

14 Djumadil Awal 1432 H

Rizky Amelia

v

ABSTRAK

“Pengaruh CAR, NPF dan FDR Terhadap Return Bagi Hasil DepositoMudharabah Pada Perbankan Syariah”. Strata satu (S1) Konsentrasi KonsentrasiPerbankan Syariah Program Studi Muamalat (Ekonomi Islam) Fakultas Syariah danHukum Universitas Islam Negeri Syarif Hidayatullah Jakarta 2008.

Penelitian ini bertujuan untuk mengetahui seberapa besar pengaruh CapitalAdequacy Ratio (CAR), Non Performing Financing (NPF) dan Financing To DepositRatio terhadap Return Bagi Hasil Deposito Mudharabah (RBH) pada Bank UmumSyariah di Indonesia dengan mengambil data 3 sampel bank syariah yaitu BankMuamalat Indonesia, Bank Syariah Mandiri dan Bank Mega Syariah dengan melihatlaporan keuangan triwulanan perusahaan periode Maret 2006 samapai denganDesember 2010.

Metode analisis yang digunakan adalah Analisis Regresi Berganda yangdiolah dengan menggunakan Program SPSS 18.0. Dari hasil pengolahan datadiketahui CAR, NPF dan FDR mempunyai pengaruh terhadap RBH sebesar 0.657atau 65.7%. Secara simultan CAR, NPF dan FDR secara bersama-sama berpengaruhsignifikan terrhadap variabel dependen Return Bagi Hasil Deposito Mudharabah(RBH). Sedangkan secara parsial seluruh 3 variabel independen (CAR, NPF danFDR) juga berpengaruh signifikan terhadap RBH.

Key Word : CAR, NPF, FDR dan RBH

vi

KATA PENGANTAR

Puji dan syukur kehadirat Allah SWT yang telah melimpahkan rahmat dan

karunia-Nya setiap saat, sehingga penulis dapat menyelesaikan skripsi yang berjudul

“Pengaruh CAR, NPF dan FDR Terhadap Return Bagi Hasil Deposito

Mudharabah Pada Perbankan Syariah” sebagai bagian dari tugas akademis di

Program Studi Muamalat Konsentrasi Perbankan Syariah Fakultas dan Hukum UIN

Syarif Hidayatullah Jakarta. Shalawat serta salam semoga selalu terlimpah kepada

Nabi Muhammad SAW yang telah menjadi suri tauladan yang terbaik bagi umat

manusia, kepada keluarga, para sahabat dan para pengikutnya hingga akhir zaman

nanti.

Penulis menyadari bahwa terselesaikan skripsi ini tidak terlepas dari

dukungan dan bantuan berbagai pihak. Sebagai bentuk penghargaan yang tidak

terlukiskan, izinkanlah penulis menuangkan dalam bentuk ucapan terima kasih yang

tak terhingga kepada :

1. Prof. Dr. H. Amin Suma, SH, MA.MM selaku Dekan Fakultas Syariah dan

Hukum Universitas Islam Negeri (UIN) Syarif Hidayatullah Jakarta, yang telah

mencurahkan baktinya kepada kami, selaku Mahasiswa Fakultas Syariah dan

Hukum UIN Syarif Hidayatullah Jakarta.

2. Dr. Euis Amalia, M.Ag, selaku Ketua Jurusan Muamalat dan Mukmin Rauf

M.Ag, selaku Sekretaris Jurusan Muamalat yang telah memberikan pengarahan

dan membantu penulis secara tidak langsung dalam menyiapkan skripsi ini.

vii

3. Dr. H. Anwar Abbas, M.Ag selaku pembimbing skripsi yang selalu dapat

meluangkan waktunya untuk memberikan bimbingan, pengarahan dan nasehat

kepada penulis, sehingga penulis dapat menyelesaikan skripsi ini.

4. Bapak dan Ibu Dosen Fakultas Syariah dan Hukum UIN Syarif Hidayatullah

Jakarta yang dengan penuh kesabaran dan keikhlasan memberikan ilmunya

kepada penulis selama di bangku kuliah.

5. Pihak Bank Muamalat dan Muamalat Institute khususnya Ibu Popon Siti Maryam

yang telah banyak membantu penulis dan memperoleh data dan informasi yang

penulis butuhkan dalam menyelesaikan skripsi ini.

6. Rasa Ta’zim dan terima kasih yang tak terhingga kepada Ibu dan ayah tercinta

yang tak kenal lelah berjuang dan berkorban untuk memberikan yang terbaik,

perhatian serta cinta dan kasih sayang yang tak pernah habis. Setiap untaian do’a

yang beliau panjatkan merupakan sumber kekuatan bagi ananda untuk menjalani

hidup dan mencapai masa depan.

7. Keluargaku tercinta dan tersayang, Aa Ishal, adikku Zahra, Fikri dan Iqbal.

Sepupuku Zulfa yang telah banyak meluangkan waktunya untuk menemani dan

membantu penulis dalam menyelesaikan skripsi ini. Tante-tante ku khususnya

tante Anne Jolie dan tante Diana dan keluarga besar ASMAD yang selalu

memberikan motivasi dan menghiasi hari-hari penulis dengan keceriaan, canda

dan tawa.

8. Sahabat terdekatku sekaligus temen tergokil tiada duanya GC : Meghabooi,

Dottyboii, Cindaaii, Nyai Elda, Idhahooo, dan Cacha yang selalu berbagi dalam

viii

suka dan duka, yang setia mendengarkan keluh kesah penulis dan selalu siap

membantu penulis ketika dalam kesulitan, selalu memberikan kebersamaan,

canda tawa yang akan selalu berbekas dihatiku dan akan selalu kurindukan.

Wohoww “SUPERDUPERMEGAEXTREMELY” Thank you for being my best

friends, I’m so grateful to have amazing best friends like you guys, I LOVE YOU

all. Teman-teman Perbankan Syariah angkatan 2007 khususnya kelas B, terima

kasih atas do’a dan semangatnya yang diberikan kepada penulis.

Semoga amal dan jasa yang telah diberikan kepada penulis dapat diterima

disisi Allah SWT dan dibalas-Nya dengan pahala yang berlimpah. Penulis berharap

skripsi ini dapat bermanfaat bagi penulis khususnya dan bagi para pembaca

umumnya.

Ciputat, 18 Mei 2011 M

14 Djumadil Awal 1432 H

Rizky Amelia

ix

DAFTAR ISI

HALAMAN JUDUL ............................................................................................ i

LEMBAR PENGESAHAN PEMBIMBING ..................................................... ii

LEMBAR PENGESAHAN PENGUJI ............................................................... iii

ABSTRAK ............................................................................................................ iv

KATA PENGANTAR .......................................................................................... vi

DAFTAR ISI......................................................................................................... ix

DAFTAR TABEL ................................................................................................ xiii

DAFTAR GAMBAR ............................................................................................ xiv

DAFTAR LAMPIRAN ........................................................................................ xv

BAB I PENDAHULUAN

A. Latar Belakang Masalah................................................................. 1

B. Pembatasan dan Perumusan Masalah............................................. 7

1. Pembatasan Masalah ................................................................ 7

2. Perumusan Masalah ................................................................. 8

C. Tujuan dan Manfaat Penelitian ..................................................... 8

1. Tujuan Penelitian ..................................................................... 8

2. Manfaat Penelitian ................................................................... 9

D. Review Terdahulu .......................................................................... 10

E. Kerangka Teori dan Kerangka Konsep .......................................... 13

x

1. Kerangka Teori......................................................................... 13

2. Kerangka Konsep ..................................................................... 16

F. Hipotesis......................................................................................... 17

G. Metodologi Penelitian .................................................................... 19

BAB II LANDASAN TEORI

A. Perbankan Syariah.......................................................................... 25

1. Pengertian Bank Syariah .......................................................... 25

2. Fungsi dan Tujuan Perbankan Syariah..................................... 26

3. Prinsip-prinsip Perbankan Syariah........................................... 27

4. Produk-produk Perbankan Syariah .......................................... 29

B. Return Bagi Hasil Deposito Mudharabah ...................................... 36

1. Pengertian Deposito Mudharabah ........................................... 36

2. Landasan Hukum Deposito Mudharabah................................. 38

3. Implementasi Prinsip Mudharabah dalam Produk

Deposito ................................................................................... 40

4. Mudharabah.............................................................................. 41

5. Penetapan Return Bagi Hasil Deposito Mudharabah............... 43

6. Faktor-faktor yang Mempengaruhi Return Bagi Hasil Deposito

Mudharabah.............................................................................. 47

C. Pengaruh CAR, FDR dan NPF Terhadap Return Bagi Hasil Deposito

Mudharabah.................................................................................... 51

xi

1. Capital Adequacy Ratio (CAR) ............................................... 51

2. Non Performing Financing(NPF)............................................. 51

3. Financing to Deposit Ratio (FDR) ........................................... 54

BAB III GAMBARAN UMUM BANK SYARIAH

A. Gambaran Umum Objek Penelitian ............................................... 56

1. Bank Muamalat Indonesia........................................................ 57

a. Visi dan Misi Bank Muamalat Indonesia .......................... 60

b. Produk Penghimpunan Dana.............................................. 60

c. Jasa Perbankan Lainnya ..................................................... 62

d. Sistem Bagi Hasil Pada Bank Muamalat Indonesia........... 64

2. Bank Syariah Mandiri .............................................................. 64

a. Visi dan Misi ...................................................................... 67

b. Produk Penghimpunan Dana ............................................. 68

c. Produk Jasa......................................................................... 71

d. Sistem Bagi Hasil Pada Bank Syariah Mandiri.................. 73

3. Bank Syariah Mega .................................................................. 74

a. Visi, Misi dan Nilai-nilai Bank Syariah Mega ................... 77

b. Produk Pendanaan.............................................................. 77

c. Produk Pembiayaan............................................................ 79

d. Jasa dan Layanan Lainnya ................................................ 81

xii

BAB IV HASIL DAN PEMBAHASAN

A. Potret CAR, NPF dan FDR pada Bank Umum Syariah................. 82

1. Capital Adequancy Ratio ......................................................... 82

2. Non Performing Financing....................................................... 84

3. Financing to Deposit Ratio ...................................................... 86

4. Return Bagi Hasil Deposito Mudharabah (Equivalent Rate)... 88

B. Analisis Data ................................................................................. 90

1. Uji Asumsi Klasik..................................................................... 90

2. Uji Hipotesis ............................................................................. 94

3. Analisa Regresi serta Pengujian Signifikansi Konstanta dan

Koefisien.................................................................................... 96

BAB V PENUTUP

A. Kesimpulan ................................................................................... 105

B. Saran............................................................................................... 107

DAFTAR PUSTAKA ........................................................................................... 109

LAMPIRAN

xiii

DAFTAR TABEL

Tabel 2.1 Penghitungan tingkat bagi hasil dengan saldo akhir bulan ............... 46

Tabel 2.2 Penghitungan tingkat bagi hasil dengan saldo rata-rata harian......... 47

Tabel 4.1 Data CAR Bank Muamalat Indonesia, Bank Syariah Mandiri dan

Bank Mega Syariah ........................................................................... 83

Tabel 4.2 Data NPF Bank Muamalat Indonesia, Bank Syariah Mandiri dan


Tabel 4.3 Data FDR Bank Muamalat Indonesia, Bank Syariah Mandiri dan


Tabel 4.4 Data RBH Bank Muamalat Indonesia, Bank Syariah Mandiri dan


Tabel 4.5 One Sample Komolgrov Smirnov Test ............................................ 90

Tabel 4.6 Coefficients (a).................................................................................. 91

Tabel 4.7 Model Summary (b) .......................................................................... 92

Tabel 4.8 Correlations ....................................................................................... 93

Tabel 4.9 Model Summary (b) .......................................................................... 96

Tabel 4.10 ANOVA (b)....................................................................................... 98



xiv

DAFTAR GAMBAR

Gambar 4.1 Grafik CAR Bank Muamalat Indonesia, Bank Syariah Mandiri dan


Gambar 4.2 Grafik NPF Bank Muamalat Indonesia, Bank Syariah Mandiri dan

Bank Mega Syariah ............................................................................ 85

Gambar 4.3 Grafik FDR Bank Muamalat Indonesia, Bank Syariah Mandiri dan


Gambar 4.4 Grafik RBH Bank Mumalat Indonesia, Bank Syariah Mandiri dan


Gambar 4.5 Scatterplot .......................................................................................... 93

xv

DAFTAR LAMPIRAN

Lampiran 1 Surat Permohonan Pembimbing

Lampiran 2 Surat Permohonan Data/Wawancara

Lampiran 3 Surat Keterangan Penelitian

Lampiran 4 Data CAR, NPF, FDR dan RBH Bank Muamalat Indonesia, Bank

Syariah Mandiri dan Bank Mega Syariah

Lampiran 5 Hasil Uji Asumsi Klasik

Lampiran 6 Hasil Uji Hipotesis

Lampiran 7 Hasil Analisa Regresi Pengaruh CAR, NPF dan FDR terhadap RBH

1

BAB I

PENDAHULUAN

A. Latar Belakang Masalah

Bank Syariah adalah Lembaga Keuangan yang usaha pokoknya

memberikan pembiayaan dan jasa-jasa lainnya dalam lalu lintas pembayaran serta

peredaran uang pengoperasiannya disesuaikan dengan prinsip syariat Islam.

Dengan kata lain, dalam menjalankan usahanya bank syariah menggunakan pola

bagi hasil (profit loss sharing) yang merupakan landasan utama dalam segala

operasinya, baik dalam produk pendanaan, pembiayaan maupun dalam produk

lainnya dan menghindari unsur bunga di dalamnya.1

Di Indonesia sendiri berdirinya Bank Syariah di dasari atas undang-undang

No. 10 tahun 1998 amandemen atas Undang-Undang No. 7 tahun 1992 tentang

perbankan syariah, serta dikeluarkannya fatwa bunga bank haram oleh Majelis

Ulama Indonesia (MUI) tahun 2003. Kemudian dipertegas kembali pada tahun

2007 bahwa perbankan syariah dalam pelaksanaannya harus menetapkan nilai-

nilai Islam dan dalam kegiatan usahanya harus berdasarkan prinsip syariah.

Di samping karena kinerja bank syariah yang mengesankan, perkembangan

perbankan syariah juga di dukung oleh sistem bagi hasil yang ditawarkan lebih

stabil terhadap gejolak ekonomi makro. Di tengah terus menurunnya suku bunga

bank konvensional, return bagi hasil memberikan keuntungan yang relatif lebih

1 Ascarya, Akad dan Produk Bank Syariah, (Jakarta : Raja Grafindo Persada, 2007), h.11

2

tinggi dibandingkan bunga yang ditawarkan bank konvensional. Hal ini terjadi

karena sistem bagi hasil diberikan berdasarkan nisbah (perbandingan bagi hasil)

keuntungan yang disepakati saat nasabah membuka rekening.

Penghimbunan dana di bank syariah dapat berbentuk giro, tabungan dan

deposito. Prinsip operasional yang diterapkan dalam penghimpunan dana

masyarakat adalah prinsip Wadi’ah (titipan) dan Mudharabah (investasi).2 Produk

yang ditawarkan dengan menggunakan prinsip mudharabah adalah tabungan dan

deposito. Untuk produk ini nasabah akan mendapatkan return bagi hasil yang

diperoleh dari pendapatan bank atas penyaluran dana nasabah yang bersangkutan.

Produk dana yang merupakan pilihan terbesar dari seluruh dana masyarakat

yang disimpan pada perbankan syariah adalah berupa deposito mudharabah. Dari

tahun ke tahun kedua produk deposito mudharabah ini pada perbankan syariah

terus meningkat. Salah satu hal yang mempengaruhinya adalah tingkat bagi hasil

yang diberikan kepada nasabah deposan yang lebih kompetitif terhadap bunga

yang ditawarkan oleh bank konvensional.

Meskipun demikian, pada perkembangannya ada indikasi bahwa dalam

penetapan return bagi hasil yang diterima nasabah deposan tersebut mengacu

pada tingkat suku bunga konvensional. Padahal tingginya tingkat bagi hasil yang

ditawarkan perbankan syariah tidak terlepas dari besarnya tingkat permodalan,

pembiayaannya dan kualitas asset bank yang dapat dilihat dari tingkat Capital

2 Adiwarman A Karim, Bank Islam: Analisis Fiqh dan Keuangan, (Jakarta: PT. RajaGrafindo,2004), h.107

3

Adequacy Ratio (CAR) Financing to deposit ratio (FDR) dan Non Performing

Financing (NPF). Sebagai produk tabungan berjangka, pada umumnya nisbah

bagi hasil deposito akan lebih besar dari produk tabungan biasa. Bagi hasil dapat

dilakukan secara tunai, atau secara otomatis dikreditkan ke rekening tabungan

atau giro, atau ditambahkan ke pokok deposito.3

Modal merupakan salah satu faktor penting dalam rangka pengembangan

usaha bisnis dan menampung resiko kerugian, semakin tinggi CAR maka semakin

kuat kemampuan bank tersebut untuk menanggung resiko dari setiap kredit/aktiva

produktif yang berisiko. Jika nilai CAR tinggi (sesuai ketentuan BI 8%) maka

bank tersebut mampu membiayai operasi bank, keadaan yang menguntungkan

bank tersebut akan memberikan kontribusi yang sangat besar bagi profitabilitas

dan tentunya akan meningkatkan return bagi hasil yang akan diterima oleh

nasabah deposan.4

Non Performing Financing (NPF) pada perbankan syariah yaitu jumlah

pembiayaan yang tergolong non lancar dengan kualitas kurang lancar, diragukan

dan macet.5 Porsi terbesar yang menyumbang kredit dan pembiayaan bermasalah

ini baik di perbankan syariah (NPF) maupun konvensional (NPL/Non Performing

Loan) berasal dari pinjaman jenis penggunaan modal kerja dan konsumer. Hal ini

disebabkan terutama karena kualitas debitor yang dibiayai kurang andal. Debitor

3 M. Nadratuzzaman Hosen & Sunarwin Kartika Setiati, Tuntunan Praktis Menggunakan JasaPerbankan Syariah, (Jakarta : Pusat Komunikasi Ekonomi Syariah, 2007), h.26

4 Mudrajad Kuncoro dan Suhardjono, Manajemen Perbankan Teori dan Aplikasi (Yogyakarta: BPFF, 2002), h. 573

5 Muhammad, Manajemen Bank Syariah, (Yogyakarta : UPP AMP YKPN, 2005). h.87

4

yang dibiayai bank syariah umumnya merupakan debitor yang tidak mendapat

pembiayaan dari bank konvensional.

Financing to deposit ratio (FDR) atau rasio pembiayaan terhadap dana

pihak ketiga yang menggambarkan sejauh mana simpanan digunakan untuk

pemberian pembiayaan bisa digunakan untuk mengukur tingkat likuiditas

perbankan syariah dengan membandingkan jumlah kredit yang disalurkan dengan

jumlah deposit yang dimiliki. Semakin tinggi rasio ini, maka tingkat likuiditas

bank semakin rendah, karena jumlah dana yang digunakan untuk membiayai

kredit semakin kecil, demikian pula sebaliknya.6

Apabila FDR perbankan syariah terus meningkat dan melebihi ketentuan

BI, maksimal 110% maka bank akan meningkatkan target perolehan dananya.

Dalam jangka pendek bank akan menaikkan return bagi hasil untuk menarik

nasabah baru yang akan menginvestasikan dananya di bank syariah. Namun bank

syariah juga harus memperhatikan tingkat NPFnya sekecil mungkin. Semakin

besar NPF membuat bank syariah harus mencatatkan provisi dan pencadangan

yang semakin besar dan dikhawatirkan akan mempengaruhi nisbah dan porsi bagi

hasil bagi masyarakat penyimpan dana7

6 Kasmir, “Manajemen Perbankan”, (Jakarta : PT.RajaGrafindo Persada, 2007), h.2677Umaira Arifa, Pengaruh Non Performing Financing dan Financing to Deposit Ratio

Terhadap Persentase Return Bagi Hasil Deposito Mudharabah Mutlaqah Pada Bank MuamalatIndonesia, (Skripsi S1 Fakultas Syariah dan Hukum UIN Syarif Hidayatullah Jakarta, 2008), h.5.

5

Tabel 1.2 Rasio CAR, FDR, NPF dan RBHBank Umum Syariah tahun 2006-2010

Rasio 2006 2007 2008 2009 2010CAR 13.73% 10.67% 12.81% 10.77% 14.58%FDR 98.90% 99.76% 103.65% 89.70% 95.40%NPF 4.75% 4.05% 1.42% 4.01% 3.95%

EkuivalenRBH

9.99% 8.34% 8.34% 9.06% 7.26%

Sumber : BI, Statistik Perbankan Syariah, 2010.

Pada Bank Muamalat mencatat kenaikan Aset sebesar 33.5% dari Rp

16.02 triliun (posisi 31 desember 2009) menjadi Rp 21,40 triliun. Sementara itu,

penghimpunan Dana Pihak Ketiga (DPK) juga meningkat signifikan sebanyak

39.16% dari Rp 13.3 triliun menjadi Rp 17.4 triliun. Bank Muamalat cukup aktif

melakukan ekspansi pembiayaan hingga menyentuh angka Rp 15.9 triliun, atau

meningkat 39.3% dari posisi tahun sebelumnya. Laba operasional Bank Muamalat

meningkat sangat signifikan atau lebih dari 200% dari Rp 78.7 miliar menjadi Rp

238.2 miliar. CAR pada tahun 2009 sebesar 10.99% tahun 2010 naik menjadi

13,32%. Tahun 2009 rasio pembiayaan (FDR) mencapai 85,82% dan tahun 2010

naik menjadi 99,68%. Sedangkan rasio pembiayaan bermasalah (NPF) pada tahun

2009 sebesar 4,10% dan pada tahun 2010 turun menjadi 3,36%. Terbukti dengan

FDR sebesar 99,68%, artinya dana masyarakat sepenuhnya menjadi investasi

melalui pembiayaan kepada para pengusaha untuk menggerakkan sektor riil dan

dunia usaha. Selain itu perbaikan Non Performing Financing (NPF) juga

mendukung peningkatan laba.8

8 http://www.muamalatbank.com/index.php/home/news/siaran_pers/1457, diakses pada 25Februari 2011, pukul 15.44 WIB.

http://www.muamalatbank.com/index.php/

6

Pada Bank Syariah Mandiri Aset hingga Desember 2010 mencapai Rp

32,48 triliun. Jumlah itu naik 47,4 persen dibandingkan posisi Desember 2009,

yakni sebesar Rp 22,04 triliun. Pada akhir tahun 2009, dana pihak ketiga (DPK)

sebesar Rp 19,34 triliun. Pada akhir tahun 2010, DPK yang dihimpun naik

menjadi Rp 29 triliun atau tumbuh 49,96 persen. pembiayaan yang disalurkan

sebesar Rp16,25 triliun terutama di sektor UMKM. FDR (rasio pembiayaan) pada

tahun 2009 mencapai 83.07% dan pada tahun 2010 turun menjadi 82.54%, NPF

(pembiayaan bermasalah) pada tahun 2009 mencapai 1.34% dan pada tahun 2010

turun menjadi 1.29%. Sedangkan CAR pada tahun 2009 mencapai 12.44% dan

pada tahun 2010 turun menjadi 10.64%.9

Pada Bank Mega Syariah pada akhir desember 2010 aset BMS tercatat 4,4

triliun. Sedangkan pada pembiayaan mencapai 2,5 triliun atau 75 persen dari total

pembiayaan sebesar 3,3 triliun. Pada akhir 2010 dana pihak ketiga yang dihimpun

sebesar sebesar 3,8 triliun. CAR pada tahun 2009 sebesar 10.96% pada tahun

2010 meningkat menjadi 13.14%. FDR tahun 2009 meningkat 90,23% pada tahun

2010 menjadi 92,43%. Sedangkan NPF pada tahun 2009 sebesar 1,16% pada

tahun 2010 sebesar 1,80%.10

Dilihat dari segi kualitas pembiayaan, tingkat Non Performing Financing

(NPF) juga relatif kecil. Salah satu aspek penting operasional perbankan yaitu

9http://bisniskeuangan.kompas.com/read/2011/04/19/1131023/Aset.Bank.Syariah.Mandiri.Rp.32.48.Triliun, diakses pada 25 februari 2011, pukul 16.00 WIB.

10 http://www.korankaltim.co.id/read/news/2011/4624/bank-mega-incar-aset-rp1.000-triliun-.html, di akses pada 25 februari 2011, pukul 16.10 WIB.

http://bisniskeuangan.kompas.com/read/2011/04/19/1131023/Aset.Bank.Syariah.Mandiri.Rp

http://www.korankaltim.co.id/read/news/2011/4624/bank-mega-incar-aset-

7

kehati-hatian (prudent), sehingga dapat menekan pembiayaan bermasalah atau

NPF menjadi sekecil mungkin berjalan dengan baik di Bank Syariah.

Bank syariah memberikan return bagi hasil yang kompetitif dalam

menjalankan usahanya berdasarkan prinsip syariah. Return bagi hasil yang

diberikan kepada nasabah untuk deposito mudharabah berkisar antara 8% sampai

11%. Imbal hasil untuk deposan ini dipengaruhi oleh meningkatnya nisbah bagi

hasil yang diterima bank syariah dari penempatan dananya. Hal ini tidak terlepas

dari membaiknya kualitas aktiva produktif bank syariah yaitu earning assets

yang tercermin dari tingkat CAR, FDR dan NPF-nya.

Berdasarkan latar belakang diatas, maka penulis tertarik untuk melakukan

penelitian lebih lanjut dalam bentuk skripsi dengan judul “ Pengaruh CAR, NPF

dan FDR Terhadap Return Bagi Hasil Deposito Mudharabah Pada Perbankan

Syariah.”

B. Pembatasan dan Perumusan Masalah

1. Pembatasan Masalah

Karena jumlah Bank Syariah banyak maka penulis akan membatasi

objek penelitian pada Bank Muamalat Indonesia, Bank Syariah Mandiri dan

Bank Syariah Mega Indonesia. Dalam penelitian ini, penulis akan membahas

tentang beberapa faktor internal yang mempengaruhi tingkat bagi hasil

deposito mudharabah jangka waktu 12 bulan dengan menggunakan data

laporan keuangan triwulanan terhitung mulai Maret 2006 sampai Desember

8

2010 dengan melihat besarnya Capital Adequacy Ratio (CAR), Financing to

Deposit Ratio (FDR), Non Performing Financing (NPF), dan Return Bagi

Hasil Deposito Mudharabah.

2. Perumusan Masalah

Dari pembatasan masalah tersebut, penulis merumuskan masalah

sebagai berikut :

a. Apakah CAR, NPF dan FDR berpengaruh secara simultan terhadap RBH

deposito mudharabah pada perbankan syariah ?

b. Apakah CAR, NPF dan FDR berpengaruh secara parsial terhadap RBH

deposito mudharabah pada perbankan syariah?

c. Variabel apakah yang paling berpengaruh terhadap RBH deposito

mudharabah pada perbankan syariah ?

d. Seberapa besar kemampuan variabel CAR, NPF dan FDR menjelaskan

variabel RBH deposito mudharabah ?

C. Tujuan dan Manfaat Penelitian

1. Tujuan Penelitian

Tujuan yang ingin dicapai dari hasil penelitian ini adalah sebagai berikut:

a. Untuk menganalisis seberapa besar CAR mempengaruhi RBH deposito

mudharabah pada perbankan syariah.

9

b. Untuk menganalisis seberapa besar NPF mempengaruhi RBH deposito


c. Untuk menganalisis seberapa besar FDR mempengaruhi RBH deposito


d. Untuk menganalisis variabel apakah yang paling berpengaruh terhadap

RBH deposito mudharabah pada perbankan syariah.

2. Manfaat Penelitian

a. Bagi penulis, dapat menambah pengetahuan penulis tentang faktor-faktor

yang mempengaruhi return bagi hasil bank syariah.

b. Bagi akademis, memperkaya konsep dan teori yang menyokong tentang

faktor-faktor yang mempengaruhi return bagi hasil di dunia perbankan

syariah.

c. Bagi masyarakat, penelitian ini diharapakan memberikan informasi dan

masukan yang selama ini belum memahami konsep bagi hasil deposito

mudharabah, dan bagi bank dapat dijadikan sebagai bahan masukan untuk

penyusunan strategi lebih lanjut dalam rangka menghadapi persaingan.

d. Sebagai masukan bagi peneliti selanjutnya yang ingin melakukan

penelitian yang berkaitan dengan masalah ekonomi khususnya mengenai

faktor yang mempengaruhi return bagi hasil bank syariah.

10

D. Review Terdahulu

Judul Keterangan1. Skripsi yang ditulils oleh

Muhammad Luthfi (2010) dengan

judul “Pengaruh Imbalan BagiHasil Terhadap Simpanan Nasabah

(Deposito Mudharabah) Pada

Bank Syariah Bukopin tahun

2010”

Dari hasil penelitian yang dilakukan

diperoleh kesimpulan bahwa deposito

mudharabah dipengaruhi oleh imbalan

bagi hasil sangat berperan besar dalam

peningkatan jumlah simpanan nasabah

dalam bentuk deposito mudharabah.

2. Tesis yang disusun oleh Nasrah

Mawardi (2005) dengan judul

“Faktor-faktor yang

mempengaruhi penetapan Return

Bagi Hasil Deposito Mudharabah

Mutlaqah, Studi pada Unit Usaha

Syariah Bank X”.

Dalam penelitian ini di teliti faktor-faktor

internal dan eksternal yang mempengaruhi

penetapan return bagi hasil yaitu tingkat

bunga deposito bank konvensional,

Financing to Deposit Ratio (FDR), Non

Performing Financing (NPF) dan effective

rate pendapatan dari pembiayaan. Setelah

dilakukan beberapa analisis dan uji data,

diperoleh hasil bahwa faktor yang paling

dominan mempengaruhi penetapan return

bagi hasil adalah tingkat suku bunga

konvensional. Setelah melakukan uji regresi

ulang dengan mengeluarkan variabel yang

tidak signifikan mempengaruhi return bagi

hasil, diperoleh hasil yang menunjukkan

bahwa semakin tingginya angka koefisien

determinasi adjusted R2, dari sebelumnya

0.732 menjadi 0.751 hal ini menunjukkan

bahwa tingkat bunga deposito sangat kuat

mempengaruhi return bagi deposito

mudharabah mutlaqah.

11

3. Skripsi yang disusun oleh

Jaenudin Kurniawan (2007)

dengan judul “Pengaruh tingkat

suku bunga SBI terhadap

Penetapan nisbah bagi hasil

Deposito Mudharabah pada PT

Bank Muamalat Tbk”.


diperoleh kesimpulan bahwa bagi hasil

merupakan salah satu prinsip yang dapat

digunakan perbankan sebagai pengganti

bunga dalam member dan menerima

imbalan jasa perbankan yang dilakukan.

Penentuan bagi hasil yang diterima oleh

nasabah pembiayaan, yaitu target perolehan

dana bank. Hal ini diindikasikan dengan

tingkat FDR dan tingkat bagi hasil

kompetitor.

4. Skripsi yang ditulis oleh Umaira

Arifa (2008) dengan judul

“Pengaruh Non Performing

Financing dan Financing to

Deposit Ratio Terhadap Persentase

Return Bagi Hasil Deposito

Mudharabah Mutlaqah Pada Bank

Muamalat Indonesia”.


diperoleh kesimpulan bahwa dari hasil uji

regresi linear berganda NPF berpengaruh

secara signifikan terhadap RBH deposito

mudharabah mutlaqah pada Bank

Muamalat Indonesia. Peningkatan NPF

sebesar satu satuan akan menyebabkan

penurunan RBH sebesar 0.502. Sedangkan

FDR tidak berpengaruh secara signifikan

terhadap RBH deposito mudharabah

mutlaqah pada Bank Muamalat Indonesia.

Pada uji log linear model, NPF mempunyai

pengaruh yg signifikan terhadap RBH di

Bank Muamalat Indonesia. NPF pengaruh

efektif. Dengan koefisien logNPF sebesar

0,171, maka peningkatan sebesar satu

satuan, maka akan menyebabkan penurunan

RBH sebesar 0.171.

12

5. Tesis yang disusun oleh Rovi

Octaviano Vustany (2007) dengan

judul “Faktor-faktor yang

mempengaruhi Pemberian Bagi

Hasil Nasabah (Studi Kasus di

Bank Muamalat Indonesia)”.

Pertama-tama melakukan uji root test,

setelah itu itu dilakukan analisis regresi

dengan metode panel data yang tahapan-

tahapannya terdapat pengujian hipotesis, uji

common dan uji pooled least square.

Kesimpulannya adalah, faktor yang

mempengaruhi secara signifikan pemberian

bagi hasil nasabah ialah pertumbuhan

pendapatan bank, BI rate dan FDR.

Sedangkan DPK dan Deposito 12 bulan

tidak berpengaruh secara signifikan.

Dari kelima penelitian tersebut, penulis tidak mendapatkan penelitian yang

meneliti tentang pengaruh variabel Capital Adequacy Ratio terhadap RBH,

padahal modal merupakan salah satu faktor penting dalam rangka pengembangan

usaha bisnis dan menampung resiko kerugian, semakin tinggi CAR maka semakin

kuat kemampuan bank tersebut untuk menanggung resiko dari setiap kredit/aktiva

produktif yang berisiko. Jika nilai CAR tinggi (sesuai ketentuan BI 8%) maka

bank tersebut mampu membiayai operasi bank, keadaan yang menguntungkan

bank tersebut akan memberikan kontribusi yang sangat besar bagi profitabilitas

dan tentunya akan meningkatkan return bagi hasil yang akan diterima oleh

nasabah deposan.

Selain itu penulis tertarik untuk mengambil 3 sampel Bank Umum Syariah

yaitu dengan melihat tabel rasio keuangan dan tabel distribusi bagi hasil deposito

13

mudharabah dengan judul “Pengaruh CAR, NPF dan FDR Terhadap Return Bagi

Hasil Deposito Mudharabah pada Perbankan Syariah”.

E. Kerangka Teori dan Kerangka Konsep

1. Kerangka Teori

Al-Mudharabah berasal dari kata dharb, berarti memukul atau

berjalan. Maksudnya adalah proses seseorang memukulkan kakinya dalam

menjalankan usaha. Secara teknis, al-mudharabah adalah akad kerja sama

usaha antara dua pihak dimana pihak pertama (shahibul maal) menyediakan

seluruh (100%) modal, sedangkan pihak yang lainnya menjadi pengelola.

Keuntungan usaha secara mudharabah dibagi menurut kesepakatan yang

dituangkan dalam kontrak, sedangkan apabila rugi ditanggung oleh pemilik

modal selama kerugian itu bukan akibat kelalaian si pengelola. Seandainya

kerugian itu diakibatkan karena kecurangan atau kelalaian si pengelola, si

pengelola harus bertanggung jawab atas kerugian tersebut. 11

Secara umum, mudharabah terbagi dua jenis: yaitu mudharabah

mutlaqah dan mudharabah muqayyadah. Mudharabah mutlaqah adalah

bentuk antara kerja sama antara shahibul maal dan mudharib yang

cakupannya sangat luas dan tidak dibatasi oleh spesifikasi jenis usaha, waktu,

dan daerah bisnis. Sedangkan mudharabah muqayyadah adalah kebalikan

11 Muhammad Syafi’i Antonio, Bank Syari’ah Dari Teori Ke Praktik, (Jakarta : Gema InsaniPress, 2001), h.95

14

dari mudharabah mutlaqah. Si mudharib dibatasi dengan batasan jenis usaha,

waktu, atau tempat usaha. Adanya pembatasan ini, seringkali mencerminkan

kecendrungan umum si shahibul maal dalam memasuki jenis usaha.12

Perhitungan bagi hasil dari akad-akad diatas di dasarkan pada

keuntungan usaha yang dibagi menurut kesepakatan yang dituangkan dalam

kontrak. Besarnya hak nasabah terhadap banknya dalam perhitungan

keuntungan tersebut, ditetapkan dengan sebuah angka rasio atau bagian yang

disebut nisbah bagi hasil. Untuk return bagi hasil deposito merupakan tingkat

kembalian atas investasi nasabah bank syariah dalam bentuk deposito.13

Tingginya tingkat bagi hasil yang ditawarkan perbankan syariah tidak

terlepas dari besarnya tingkat (earning assets). Dalam hal ini dapat dilihat dari

tingkat FDR bank. Rasio ini digunakan untuk mengukur sejauh mana dana

pinjaman yang bersumber dari Dana Pihak Ketiga (DPK) disalurkan untuk

pembiayaan. Tinggi rendahnya rasio ini menunjukkan tingkat likuiditas bank

tersebut, sehingga semakin tinggi tingkat FDR suatu bank, berarti

digambarkan sebagai bank yang kurang likuid dibandingkan dengan bank

yang mempunyai rasio DPK yang kecil.14 Salah satu faktor penting dalam

rangka pengembangan usaha bisnis dan menampung resiko kerugian adalah

modal (CAR). Jika nilai CAR tinggi (sesuai ketentuan BI 8%) maka bank

12 Ibid., h.9713 Nasrah Mawardi, Faktor-faktor yang mempengaruhi Penetapan Return Bagi Hasil

Deposito Mudharabah Mutlaqah : Studi Kasus Unit Usaha Syariah Bank X”. (Tesis S2, 2005). h.6314 Muhammad, Manajemen Pembiayaan Bank Syariah, (Yogyakarta : UPP AMP YKPN,

2005), h. 55

15

tersebut mampu membiayai operasi bank, keadaan yang menguntungkan bank

tersebut akan memberikan kontribusi yang sangat besar bagi profitabilitas dan

tentunya akan meningkatkan return bagi hasil yang akan diterima oleh

nasabah deposan

Selain itu, bank juga harus memperhatikan NPF-nya. Risiko

pembiayaan mempengaruhi tingkat profitabilitas bank syariah, ketika tingkat

jumlah pembiayaan bermasalah (Non Performing Financing) menjadi besar,

semakin besar pula jumlah kebutuhan biaya penyisihan penghapusan

pembiayaan yang berpengaruh terhadap kemampuan bank untuk

menghasilkan keuntungan. Bila NPF bank cukup tinggi, maka kemampuan

bank untuk menghasilkan pendapatan menjadi menurun dan akibatnya return

bagi hasil yang diberikan menjadi lebih kecil.

Besarnya nisbah bagi hasil yang diterima nasabah juga ditentukan

sesuai dengan tarif nisbah yang berlaku dan berdasarkan akad dan besarnya

ditentukan berdasarkan fluktuasi keuntungan yang diperoleh bank secara

keseluruhan.15 Bank syariah menyalurkan dana simpanannya ke produk

pembiayaan yang nantinya akan memberikan keuntungan bagi bank.

Pendapatan-pendapatan yang dihasilkan dari kontrak pembiayaan,

setelah dikurangi dengan biaya-biaya operasional kemudian dibagikan kepada

para nasabah penyimpan. Dalam hal ini perlu dipertimbangkan sumber-

sumber pendapatan yang diperoleh bank syariah,16 yaitu berupa bagi hasil

15 M. Nadratuzzaman hosen, Tuntunan Praktis, h. 29-30.16 Muhammad, Manajemen Dana Bank Syariah, (Yogyakarta : Ekonusia, 2005), h.61.

16

pembiayaan musyarakah dan mudharabah, berupa mark-up sewa dari

pembiayaan pengadaan barang dan fee dari biaya administrasi dan

penggunaan fasilitas.17

Bank syariah tidak akan menjamin pembayaran nilai nominal dari

investasi mudharabah dan juga tidak menjamin keuntungan atas investasi

mudharabah. Mekanisme pengaturan pembagian keuntungan final atas

investasi mudharabah tergantung pada kinerja bank. Semakin besar

keuntungan yang diperoleh nasabah pembiayaan, akan semakin besar pula

jumlah bagi hasil yang akan diterima penyimpan dana. Sebaliknya semakin

banyak nasabah yang tidak memenuhi kewajibannya, akan semakin kecil pula

jumlah bagi hasil yang akan diterima penyimpan dana.

2. Kerangka Konsep

17 M. Syafi’i Antonio & Karnaen Pertawaatmadja, Apa dan bagaimana Bank Islam,(Yogyakarta : PT Dana Bhakti Prima Jasa, 1999), h. 43.

Capital AdequacyRatio(X1)

Financing toDeposit Ratio

(X3)

Return Bagi Hasil DepositoMudharabah

(Y)

Non PerformingFinancing

(X2)

17

Rincian variabel diatas :

Variabel Independen (X), terdiri dari :

X1 : Capital Adequacy Ratio (CAR) yaitu rasio kecukupan modal

X2 : Non Performing Financing / NPF yaitu pembiayaan yang bermasalah

X3 : Financing to deposit ratio/ FDR yaitu tingkat pembiayaan syariah

terhadap DPK

Variabel Dependen (Y) : Return Bagi Hasil Deposito Mudharabah

F. Hipotesis

Hipotesis penelitian atas permasalahan ini adalah :

1. Ho : Variabel Capital Adequacy Ratio (CAR), Financing to Deposit Ratio

(FDR) dan Non Performing Financing (NPF) tidak berpengaruh secara

simultan terhadap return bagi hasil deposito mudharabah.

Ha : Variabel Capital Adequacy Ratio (CAR), Financing to Deposit Ratio

(FDR) dan Non Performing Financing (NPF) berpengaruh secara

simultan terhadap return bagi hasil deposito mudharabah

2. Ho : Variabel Capital Adequacy Ratio (CAR), Financing to Deposit Ratio

(FDR) dan Non Performing Financing (NPF) tidak berpengaruh secara

parsial terhadap return bagi hasil deposito mudharabah.

Ha : Variabel Capital Adequacy Ratio (CAR), Financing to Deposit Ratio

(FDR) dan Non Performing Financing (NPF) berpengaruh secara parsial

terhadap return bagi hasil deposito mudharabah

18

G. Metodologi Penelitian

1. Jenis Penelitian

Penulis memakai metode penelitian dekskriptif kuantitatif yaitu

penelitian yang menggunakan angka mulai dari pengumpulan data, penafsiran

terhadap data,18 serta penampilan hasilnya. Kemudian membuat gambaran

mengenai situasi kejadian, menerangkan hubungan-hubungan, menguji

hipotesis-hipotesis, membuat prediksi serta mendapatkan makna dan implikasi

dari suatu masalah yang ingin dipecahkan.

2. Objek Penelitian

Penulis melakukan penelitian di Bank Muamalat Indonesia, Bank

Syariah Mandiri dan Bank Syariah Mega Indonesia dengan melihat laporan

keuangan Triwulanan periode Maret 2006 sampai dengan Desember 2010.

3. Teknik Penulisan

Teknik penullisan yang digunakan penulis berpedoman pada buku

“Buku Pedoman Penulisan Skripsi” Fakultas Syariah dan Hukum, UIN Syarif

Hidayatullah Jakarta Tahun 2007.

18 Arikunto, Prof. Dr. Suharsimi, Prosedur Penelitian, Suatu Pendekatan Praktik, cet XIII(Jakarta : PT Rineka Cipta, 2006), h. 12.

19

4. Jenis dan Sumber Data

Jenis data penelitian ini terdiri dari data sekunder yang bersumber dari

dokumen-dokumen dan kajian kepustakaan.

5. Teknik Pengumpulan Data

Teknik pengumpulan data yang digunakan adalah :

a. Studi lapangan (Field Research) yaitu pengumpulan data sekunder yang

diperoleh dari laporan keuangan triwulanan bank.

b. Studi kepustakaan (Library Research) yaitu metode yang digunakan untuk

mengumpulkan data dan menganalisa data-data dari literature yang

berkenaan dengan masalah yang diteliti baik berupa buku, jurnal, majalah,

artikel dan lain-lain.

6. Teknik Analisa Data

a. Uji Asumsi Statistik

Dilakukan untuk menguji apakah model persamaan yang

digunakan bersifat BLUE (Best Linear Unbiased Estimator) atau tidak.

Oleh karena itu, maka dilakukan pengujian :

1) Uji Normalitas, Uji Normalitas dapat dilakukan dengan melihat grafik

normal plot yang dapat disimpulkan bahwa jika data menyebar

disekitar garis diagonal dan mengikuti arah garis diagonal

menuunjukkan pola distribusi normal, maka model regresi memenuhi

20

asumsi normalitas. Jika data menyebar jauh dari diagonal/tidak

mengikuti garis diagonal maka tidak menunjukkan pola distribusi

tidak normal, maka model regresi tidak memenuhi asumsi normalitas.

2) Uji Multikolinearitas, bertujuan untuk menguji apakah model regresi

ditemukan adanya kolerasi antara variabel bebas (independen).19 Ada

atau tidak adanya multikolinearitas dalam model persamaan yang

terbentuk dengan di uji menggunakan indikator Varians Inflation

Factor (VIF).

3) Uji Heterokedastisitas, bertujuan untuk menguji apakah dalam model

regresi terjadi ketidaksamaan varians dari residual pengamatan ke

pengamatan yang lain. Jika varians dari satu pengamatan lain tetap,

maka disebut homokedastisitas dan jika berbeda disebut

heteroskedastisitas. Untuk mendeteksinya dilihat dari grafik plot

antara nilai prediksi variabel terikat (dependen) yaitu ZPRED dengan

residualnya (SRESID).20

4) Uji Autokolerasi, bertujuan untuk menguji apakah ada kolerasi dalam

model regresi linear antara variabel independen. Jika terjadi kolerasi,

maka dinamakan ada problem autokolerasi. 21 Untuk mendeteksi ada

tidaknya autokolerasi, dilakukan uji Durbin-Watson (DW test).

19 Ghozali, Prof.Dr.H.Imam, M. Com, Akt, Aplikasi Multivariat dengan Program SPSS,(Semarang : Badan Penerbit Universitas Diponegoro, 2007), h. 91.

20 Ibid., h.105.21 Ibid., h. 95.

21

b. Uji Hipotesis

Analisa statistik untuk menguji hipotesis pada penelitian ini

menggunakan rumus kolerasi Product Moment dari Pearson. Hal itu

karena data penelitian ini memenuhi asumsi statistik dan data-datanya

berupa rasio sehingga menggunakan uji statistik parametrik. Dalam

perhitungannya, peneliti menggunakan program SPSS versi 18. Korelasi

Product Moment dari Pearson bertujuan untuk mengukur kuat atau

tidaknya hubungan antara dua variabel yaitu variabel Y dengan variabel

X1, variabel Y dengan X2, Variabel Y dengan X3. Kemudian varian yang

terjadi pada variabel dependent (Y) dijelaskan melalui varian yang terjadi

pada variabel independent (X) dengan menggunakan Koefisien

Determinasi.

c. Analisis Regresi Linear Berganda

Analisis Regresi Linear Berganda digunakan untuk mengetahui

pengaruh variabel-variabel yang diteliti, baik secara parsial maupun secara

simultan. Variabel independen mana yang paling kuat pengaruhnya (CAR

FDR atau NPF) terhadap variabel dependen (return bagi hasil deposito

mudharabah) dan variabel mana yang mempunyai pengaruh sangat

signifikan secara parsial

d. Uji Signifikan

Untuk uji signifikan penulis menggunakan Uji F dan uji t-tes ( t-

student) :

22

1) Uji F

Uji F digunakan untuk menguji pengaruh variabel independen

secara simultan terhadap variabel dependen. Hipotesis Nol yang

hendak di uiji adalah apakah semua parameter dalam model sama

dengan nol atau tidak.

Apabila F hitung > F tabel, maka Ho ditolak dan Ha diterima,

artinya secara bersama-sama variabel CAR, FDR dan NPF

berpengaruh secara signifikan terhadap return bagi hasil mudharabah.

Sebaliknya apabila F hitung < F tabel, berarti Ho diterima dan Ha

ditolak, artinya secara bersama-sama variabel CAR, FDR dan NPF

tidak berpengaruh secara signifikan terhadap return bagi hasil deposito

mudharabah.

2) Uji t-test (t-student)

Uji t dilakukan untuk mengetahui keberartian dari masing-

masing penduga parameter secara parsial, apakah koefisien yang

diperoleh tersebut mempunyai pengaruh secara parsial atau tidak.

Apabila t hitung > t tabel, berarti Ho ditolak dan Ha diterima,

artinya koefisien a dan b signifikan. Sebaliknya apabila t hitung < t

tabel, berarti Ha diterima dan Ho ditolak, artinya koefisien a dan b tidak

signifikan.

23

H. Sistematika Penulisan

Agar lebih tersusun dan lebih terarah penulis menyusun penelitian ini ke

dalam lima bab dengan sub judul masing-masing sebagai berikut :

BAB I Pendahuluan terdiri dari Latar Belakang Masalah, Pembatasan dan

Perumusan Masalah, Manfaat dan Tujuan Penelitian, Review

Terdahulu, Kajian Pustaka, Kerangka Teori, dan Kerangka Konsep,

Hipotesis dan Metodologi Penelitian

BAB II Landasan Teori, terdiri dari 1) Perbankan Syariah, Fungsi dan

Tujuan Perbankan Syariah, Prinsip-prinsip Perbankan Syariah,

Produk-produk Perbankan Syariah. 2) Return Bagi Hasil Deposito

Mudharabah, Implementasi Prinsip Mudharabah dalam Produk

Deposito, Pengertian Deposito Mudharabah, Landasan Hukum

Deposito Mudharabah, Faktor-faktor yang mempengaruhi Return

Bagi Hasil Mudharabah, Penetapan Return Bagi Hasil Deposito

Mudharabah 2) Pengaruh CAR, NPF, dan FDR terhadap return bagi

hasil deposito mudharabah, Pengertian Capital Adequacy Ratio

(CAR), Financing to Deposit Ratio (FDR) dan Non Performing

Financing (NPF).

BAB III Gambaran Umum Objek Penelitian terdiri dari Pendahuluan, Sejarah

Berdirinya Bank Umum Syariah, Visi Misi, Produk dan Jasa Bank

Umum Syariah, Sistem Bagi Hasil pada Bank Umum Syariah.

24

BAB IV A) Potret CAR, NPF dan FDR pada Bank Muamalat Indonesia,

Bank Syariah Mandiri dan Bank Mega Syariah. B) Analisis Data

terdiri dari Uji Asumsi Klasik, Uji Hipotesis dan Analisis Regresi

serta Pengujian Signifikansi Konstanta dan Koefisien

BAB V Penutup yang terdiri dari Kesimpulan dan Saran

DAFTAR PUSTAKA

25

BAB II

LANDASAN TEORI

A. Perbankan Syariah

1. Pengertian Bank syariah

Bank Syariah yaitu Bank yang dalam aktivitasnya, baik dalam

penghimpunan dana maupun dalam rangka penyaluran dananya memberikan

dan mengenakan imbalan atas dasar prinsip syariah.22

Menurut Karnaen A. Perwataatmadja dan Syafi’i Antonio, Bank

Syariah memiliki dua pengertian, yaitu :

1. Bank yang beroperasi sesuai dengan prinsip-prinsip syariat Islam.

2. Bank yang tata cara beroperasinya mengacu kepada ketentuan-ketentuan

Al-Qur’an dan Al-Hadits

Dalam pengertian lain disebutkan bahwa yang dimaksud dengan bank

syariah adalah lembaga keuangan yang usaha pokoknya memberikan kredit

dan jasa-jasa lain dalam lalu lintas pembayaran serta peredaran uang yang

operasionalnya disesuaikan dengan prinsip syari’at Islam.23

22 Ahmad Rodoni dan Abdul Hamid, Lembaga Keuangan Syariah, (Jakarta: Zikrul Hakim,2008), h.14.

23Ahmad Djazuli dan Yadi Janwari, Lembaga-Lembaga Perekonomian Umat SebuahPengenalan, (Jakarta: PT RajaGrafindo Persada, 2002), h.54.

26

2. Fungsi dan Tujuan Perbankan Syariah

Dalam pembukaan standar akuntansi yang dikeluarkan oleh AAOIFI

(Accounting and Auditing Organization for Islamic Finansial Institution)

dijelaskan tentang fungsi dan tujuan perbankan syariah sebagai berikut :

1. Manajer Investasi, bank syariah dapat mengelola investasi dana nasabah.

2. Investor bank syariah, bank syariah dapat menginvestasikan dana yang

dimiliki maupun dana nasabah yang dipercayakan kepadanya.

3. Penyedia jasa keuangan dan lalu lintas pembayaran, bank syariah dapat

melakukan kegiatan-kegiatan jasa-jasa layanan perbankan sebagaimana

lazimnya.

4. Pelaksanaan kegiatan sosial sebagai ciri yang melekat pada entisitas

keuangan syariah, bank Islam juga memiliki kewajiban untuk

mengeluarkan dan mengelola (menghimpun, mengadministrasikan dan

mendistribusikan) zakat serta dana-dana sosial lainnya.

Pada dasarnya ketiga fungsi utama perbankan (menerima titipan dana,

meminjamkan uang dan jasa pengiriman uang) adalah boleh dilakukan,

kecuali bila dalam melakukan fungsi perbankan melakukan hal-hal yang

dilarang syariah. Dalam praktik perbankan konvensional yang dikenal saat ini,

fungsi tersebut dilakukan berdasarkan sistem bunga. Bank konvensional

memang tidak serta merta identik dengan bunga, namun kebanyakan praktik

27

bank konvensional dapat digolongkan sebagai transaksi ribawi.24 Perbedaan

diantara keduanya hanya terletak pada prinsip operasional yang

digunakannya. Kalau Bank Syariah beroperasi berdasarkan prinsip bagi hasil,

sedangkan bank konvensional berdasarkan prinsip bunga. Dengan kata lain,

kedudukan bank syariah dalam hubungannya dengan nasabah sebagai mitra

investor dan pedagang atau pengusaha, sedangkan pada bank konvensional

sebagai kreditur dan debitur.25

3. Prinsip Operasional Perbankan Syariah

Bank Islam dalam menjalankan usahanya minimal mempunyai 5

prinsip operasional yang terdiri dari (1) Sistem Simpanan (2) Bagi Hasil (3)

Marjin Keuntungan (4) Sewa (5) Fee.26

a. Prinsip Simpanan Murni

Prinsip simpanan murni merupakan fasilitas yang diberikan Bank

Islam untuk memberikan kesempatan kepada pihak yang kelebihan dana

untuk menyimpan dananya dalam bentuk Al Wadi’ah. Fasilitas al Wadi’ah

biasa diberikan untuk tujuan investasi guna mendapatkan keuntungan

seperti halnya tabungan dan deposito. Dalam dunia perbankan

konvensional al Wadi’ah identik dengan giro.

24 Opcit, h.15.25 Opcit, h.55.26 M.Syafi’i Antonio, dkk, Bank Syariah Analisis Kekuatan, Kelemahan, Peluang dan

Ancaman, (Yogyakarta : Ekonisia, 2006), cet 1, h.17-18.

28

b. Prinsip Bagi Hasil

Sistem ini adalah suatu sistem yang meliputi tata cara pembagian

hasil usaha antara penyedia dana dan pengelola dana. Pembagian hasil

usaha ini dapat terjadi antara bank dan penyimpan dana, maupun antara

bank dengan nasabah penerima dana. Bentuk produk yang berdasarkan

prinsip ini adalah Mudharabah dan Musyarakah. Lebih jauh prinsip

mudharabah dapat dipergunakan sebagai dasar baik untuk produk

pendanaan (tabungan dan deposito) maupun pembiayaan. Sedangkan

musyarakah lebih banyak untuk pembiayaan.

c. Prinsip Jual Beli dan Marjin Keuntungan

Prinsip ini merupakan suatu sistem yang menerapkan tata cara jual

beli, dimana bank akan membeli terlebih dahulu barang yang dibutuhkan

atau mengangkat nasabah sebagai agen bank melakukan pembelian barang

atas nama bank. Kemudian bank menjual barang tersebut kepada nasabah

dengan harga sejumlah harga beli ditambah keuntungan (margin/mark-

up). Bentuk produk yang berdasarkan prinsip ini adalah Murabahah,

Salam dan Istishna’.

d. Prinsip Sewa

Prinsip ini secara garis besar terbagi atas dua jenis :

a. Ijarah (sewa murni), seperti halnya penyewaan traktor dan alat-alat

produk lainnnya (operating lease). Dalam teknis perbankan, bank

dapat membeli dahulu equipment yang dibutuhkan nasabah kemudian

29

menyewakan dalam waktu dan hanya yang telah disepakati kepada

nasabah.

b. Ijarah al Muntahhiya Bit Tamlik merupakan penggabungan antara

sewa dan beli, dimana si penyewa mempunyai hak untuk memiliki

barang pada akhir masa sewa (financial lease).

e. Prinsip fee (Jasa)

Prinsip ini meliputi seluruh layanan non-pembiayaan yang

diberikan bank. Bentuk produk yang berdasarkan prinsip ini antara lain

Hiwalah, Kafalah (Bank Garansi), Kliring, Inkaso, Jasa Transfer dll.

Secara syariah prinsip ini didasarkan pada konsep al ajr wal umulah.

4. Produk Perbankan Syariah

Pada sistem operasi Bank Syariah, pemilik dana menanamkan uangnya

tidak dengan motif mendapatkan bunga, tapi dalam rangka mendapatkan

keuntungan bagi hasil. Dana nasabah tersebut kemudian disalurkan kepada

mereka yang membutuhkan, misalnya (modal usaha) dengan perjanjian

pembagian keuntungan sesuai dengan kesepakatan.

1. Produk Pengerahan Dana

a. Giro Wadi’ah

Yaitu dana nasabah yang dititipkan di bank, setiap saat nasabah berhak

mengambilnya dan berhak mendapatkan bonus dari keuntungan

30

pemanfaatan dana giro oleh bank. Besarnya bonus tidak ditetapkan di

muka tetapi benar-benar merupakan “kebijaksanaan” bank.

Sungguhpun demikian nilai nominalnya diupayakan sedemikian rupa

untuk senantiasa kompetitif.

b. Tabungan Mudharabah

Yaitu dana yang disimpan nasabah akan dikelola oleh bank untuk

memperoleh keuntungan. Keuntungan akan diberikan kepada nasabah

berdasarkan kesepakatan bersama.

c. Deposito Investasi Mudharabah

Yaitu dana yang disimpan nasabah hanya bisa ditarik berdasarkan

jangka waktu yang ditentukan, dengan bagi hasil keuntungan

berdasarkan kesepakatan bersama. Dalam deposito ini nasabah

memiliki hak untuk memperoleh keuntungan sesuai dengan peranan

dananya dalam pembentukan laba bank. Variabel yang menentukan

besar kecilnya pembagian laba bergantung pada besarnya dana yang

diinvestasikan, jangka waktu penyimpanan, dan keuntungan Bank

Syariah selama periode tertentu.27

d. Tabungan Haji Mudharabah

Yaitu simpanan pihak ketiga yang penarikannya dilakukan pada saat

nasabah akan menunaikan ibadah haji, atau pada kondisi-kondisi

27 A Djazuli dan Yadi Janwari, Lembaga-Lembaga Perekonomian Umat Sebuah Pengenalan,(Jakarta : PT RajaGrafindo Persada, 2002), h.72.

31

tertentu sesuai dengan perjanjian nasabah. Merupakan simpanan

dengan memperoleh imbalan bagi hasil (Mudharabah).

e. Tabungan Qurban

Yaitu simpanan pihak ketiga yang dihimpun untuk ibadah Qurban

dengan penarikan yang dilakukan pada saat nasabah akan

melaksanakan ibadah Qurban, atau atas kesepakatan antara pihak bank

dengan nasabah. Juga merupakan simpanan yang akan memperoleh

imbalan bagi hasil.

2. Produk Penyaluran Dana

a. Mudharabah

Bank dapat menyediakan pembiayaan modal investasi atau modal

kerja secara penuh (100%) sedangkan nasabah menyediakan proyek

atau usaha lengkap dengan manajemennya. Hasil keuntungan dan

kerugian yang dialami nasabah dibagikan atau ditanggung bersama

antara bank dan nasabah dengan ketentuan sesuai kesepakatan

bersama. Selanjutnya, pada saat jatuh tempo nasabah berkewajiban

mengembalikan modal kepada bank, baik dengan cara di cicil atau

dilunasi seluruhnya. Keberlakuan bagi hasil antara nasabah dengan

bank berlangsung selama modal yang diberikan bank belum

dikembalikan seluruhnya.

32

b. Salam

Transaksi jual beli dimana barang yang diperjualbelikan belum ada.

Oleh karena itu, barang diserahkan secara tangguh sementara

pembayaran dilakukan secara tunai. Bank bertindak sebagai pembeli,

sementara nasabah sebagai penjual. Sekilas transaksi ini mirip jual beli

ijon, namun dalam transaksi ini kuantitas, kualitas, harga dan waktu

penyerahan barang harus ditentukan secara pasti.

c. Istishna’

Produk istishna’ menyerupai produk salam, tapi dalam istishna’

pembayaran dapat dilakukan oleh bank dalam beberapa kali (termin)

pembayaran. Ketentuan pembiayaan istishna’ adalah spesifikasi

barang pesanan harus jelas seperti jenis, macam, ukuran, mutu dan

jumlahnya. Harga jual yang telah disepakati dicantumkan dalam akad

istishna’ dan tidak boleh berubah selama berlakunya akad. Jika terjadi

perubahan dan kriteria pesanan dan terjadi perubahan harga setelah

akad ditandatangani, seluruh biaya tambahan tetap ditanggung

nasabah.

d. Ijarah

Traansaksi ijarah dilandasi adanya perpindahan manfaat. Jadi pada

dasarnya prinsip ijarah sama saja dengan prinsip jual beli, tapi

perbedaannya terletak pada objek transaksinya. Bila pada jual beli

objek transaksinya adalah barang, pada ijarah objek transaksinya

33

adalah jasa. Pada masa akhir sewa, bank dapat saja menjual barang

yang disewakannya kepada nasabah. Karena itu dalam perbankan

syariah dikenal dengan ijarah muntahhiyah bittamlik (sewa yang

diikuti dengan berpindahnya kepemilikan). Harga sewa dan harga jual

disepakati pada awal perjanjian.

e. Murabahah

Transaksi jual beli dimana bank menyebut jumlah keuntungannya.

Bank bertindak sebagai penjual, sementara nasabah sebagai pembeli.

Harga jual adalah harga beli bank dari pemasok ditambah keuntungan

(margin). Kedua belah pihak harus menyepakati harga jual dan jangka

waktu pembayaran. Harga jual dicantumkan dalam akad jual beli dan

jika telah disepakati tidak dapat berubah selama berlakunya akad.

Dalam perbankan, murabahah selalu dilakukan dengan cara

pembayaran cicilan. Dalam transaksi ini barang diserahkan segera

setelah akad, sementara pembayaran dilakukan secara tangguh/cicilan.

f. Al Qardhul Hasan

Pinjaman lunak bagi pengusaha kecil yang benar-benar kekurangan

modal. Dalam produk ini nasabah hanya diwajibkan mengembalikan

pokok pinjamannya pada waktu jatuh tempo dengan nilai beli sama

seperti saat meminjam. Disamping itu, keuntungan yang diperoleh

nasabah tidak dibagi dengan bank. Pada produk ini nasabah hanya

dibebani untuk membayar biaya administrasi yang merupakan biaya

34

riil yang tidak dapat dihindari untuk terjadinya suatu kontrak, misalnya

biaya penelitian proyek, notaris, upah karyawan dan lain-lain.

g. Musyarakah

Pembiayaan musyarakah dilandasi adanya keinginan para pihak yang

bekerja sama untuk meningkatkan nilai aset yang mereka miliki secara

bersama-sama. Semua bentuk usaha yang melibatkan dua pihak atau

lebih dimana mereka secara bersama-sama memadukan seluruh bentuk

sumber daya baik yang berwujud maupun tidak berwujud. Secara

spesifik bentuk kontribusi dari pihak yang bekerja sama dapat berupa

dana, barang dagangan (trading asset), kewiraswastaan

(entrepreneurship), kepandaian (skill), kepemilikan (property),

peralatan (equipment), in-tangible asset (seperti hak paten atau

goodwill), kepercayaan /reputasi (credit worthiness) dan barang-

barang lainnya yang dapat dinilai dengan uang. Dengan merangkum

seluruh kombinasi dari bentuk kontribusi masing-masing pihak dengan

atau tanpa batasan waktu menjadikan produk ini sangat fleksibel.

h. Hiwalah

Produk perbankan syariah yang disediakan untuk membantu supplier

mendapatkan modal tunai agar dapat melanjutkan produksinya. Dalam

hal ini bank akan mendapatkan imbalan (fee) atas jasa pemindahan

piutang. Besarnya imbalan yang akan diterima bank ditetapkan

berdasarkan hasil kesepakatan antara bank dengan nasabah.

35

i. Rahn

Untuk memberikan jaminan pembayaran kembali kepada bank dalam

memberikan pembiayaan. Atas izin bank, nasabah dapat menggunakan

barang tertentu yang digadaikan dengan tidak mengurangi nilai dan

merusak barang yang digadaikan. Apabila barang yang digadaikan

rusak atau cacat, nasabah harus bertanggung jawab. Apabila nasabah

wanprestasi, bank dapat melakukan penjualan barang yang digadaikan

atas perintah hakim. Nasabah mempunyai hak untuk menjual barang

tersebut dengan seizin bank. Apabila hasil penjualan melebihi

kewajibannya, kelebihan tersebut menjadi milik nasabah. Dalam hal

hasil penjualan tersebut lebih kecil dari kewajibannya, maka nasabah

harus menutupi kekurangannya.

j. Wakalah

Mekanisme produk wakalah adalah nasabah memberikan kuasa

kepada bank untuk mewakili dirinya melakukan pekerjaan atau jasa

tertentu, seperti pembukaan L/C, inkaso dan transfer uang. Dalam

penggunaan produk ini, bank dan nasabah disyaratkan cakap hukum,

khususnya hukum perdata dan perbankan. Pemberian kuasa dalam

produk wakalah berakhir setelah tugas dilaksanakan dan disetujui

bersama antara nasabah dengan bank. Atas pelaksanaan tugas yang

dilakukan bank, maka berhak mendapatkan imbalan (fee) sesuai hasil

kesepakatan bersama.

36

k. Sharf

Produk ini berarti jual beli valuta asing. Secara syar’i apabila yang

dipertukarkan itu mata uang yang sama, maka nilai mata uang tersebut

harus sama dan penyerahannya juga dilakukan pada waktu yang sama.

Sedangkan apabila yang dipertukarkan adalah mata uang yang

berbeda, maka nilai tukar uang tersebut ditentukan berdasarkan harga

pasar dan diserah-terimakan secara tunai.

l. Kafalah

Produk kafalah berarti bank memberikan garansi kepada nasabah.

Produk ini disediakan untuk menjamin pembayaran suatu kewajiban

pembayaran. Dalam aplikasinya, bank diperkenankan untuk

mengajukan syarat kepada nasabah agar menempatkan sejumlah dana

untuk fasilitas ini dengan menggunakan prinsip wadi’ah. Atas

pekerjaan yang dilakukan bank, maka bank berhak mendapatkan

imbalan (fee).

B. Return Bagi Hasil Deposito Mudharabah

1. Pengertian Deposito

Deposito adalah bentuk simpanan nasabah yang mempunyai jumlah

minimal tertentu, jangka waktu tertentu dan bagi hasilnya lebih tinggi

daripada tabungan. Nasabah membuka deposito dengan jumlah minimal

tertentu dengan jangka waktu yang telah disepakati, sehingga nasabah tidak

37

dapat mencairkan dananya sebelum jatuh tempo. Produk penghimpunan dana

ini biasanya dipilih oleh nasabah yang memiliki kelebihan dana, sehingga

selain bertujuan untuk menyimpan dananya, bertujuan pula untuk salah satu

sarana berinvestasi.28

Berdasarkan ketentuan Undang-Undang No.10 tahun 1998 deposito di

definisikan simpanan yang penarikannya hanya dapat dilakukan pada waktu

tertentu berdasarkan perjanjian nasabah penyimpan dengan bank atau pada

saat jatuh tempo. Biasanya jangka waktu penetapan deposito telah ditetapkan

oleh bank, yaitu 1 bulan, 3 bulan dan 12 bulan. Deposito merupakan produk

dari bank yang memang ditujukan untuk kepentingan investasi dalam bentuk

surat-surat berharga sehingga dalam perbankan syariah akan memakai prinsip

mudharabah.

Bank dan nasabah masing-masing mendapatkan keuntungan.

Keuntungan bagi bank dengan menghimpun dana lewat deposito adalah uang

yang tersimpan relatif lebih lama, mengingat deposito memiliki jangka waktu

yang relatif lebih panjang dan frekuensi penarikan yang panjang. Sehingga

bank akan lebih leluasa melempar dana tersebut untuk kegiatan yang

produktif. Sedangkan nasabah deposan akan mendapatkan keuntungan bagi

hasil (profit sharing) yang besarnya sesuai dengan nisbah yang telah

disepakati di awal perjanjian.29

28 M. Nurianto Al Arif, Dasar-Dasar Pemasaran Bank Syariah, (Bandung : Alfabeta, cv,2010), Cet.1, h.35.

29 Abdul Ghofur Anshori, Perbankan Syariah di Indonesia, (Yogyakarta : Gajah MadaUniversity Press, 2007), Cet.1, h.93-94

38

Adapun yang dimaksud dengan deposito syariah adalah deposito yang

dijalankan berdasarkan prinsip syariah. Dalam hal ini, Dewan Syariah

Nasional MUI telah mengeluarkan fatwa yang menyatakan bahwa deposito

yang dibenarkan adalah deposito yang berdasarkan prinsip mudharabah.30

Deposito yang dikembangkan oleh perbankan syariah dan juga lembaga

keuangan syariah adalah Deposito Mudharabah.

2. Landasan Hukum Deposito Mudharabah

Adapun dasar hukum deposito dalam hukum positif dapat kita jumpai

dalam Undang-Undang Nomor 10 Tahun 1998 tentang Perubahan Atas

Undang-Undang Nomor 7 Tahun 1992 tentang Perbankan.31

Secara teknis mengenai deposito mudharabah ini dalam pasal 36 huruf

a poin 3 PBI Nomor 6/24/PBI/2004 tentang Bank Umum Yang Melaksanakan

Kegiatan Usaha Berdasarkan Prinsip Syariah. Pasal ini intinya menyebutkan

bahwa bank wajib menerapkan prinsip syariah dan prinsip kehati-hatian dalam

kegiatan usahanya dalam melakukan penghimpunan dana dari masyarakat

dalam bentuk simpanan dan investasi antara lain dalam bentuk deposito

berjangka dalam bentuk Mudharabah.

Selain itu mengenai deposito ini juga telah diatur dalam Fatwa DSN

No. 03/DSN-MUI/1V/2000, tanggal 1 April 2000 yang menyatakan bahwa

30 Adiwarman A Karim, Bank Islam Analisis Fiqh dan Keuangan, (Jakarta : PT RajaGrafindo Persada, 2004), h.303.

31 Ibid, h.94.

39

keperluan masyarakat dalam peningkatan kesejahteraan dan dalam bidang

investasi, memerlukan jasa perbankan. Salah satu produk perbankan di bidang

penghimpunan dana dari masyarakat adalah deposito, yaitu simpanan dana

berjangka yang penarikannya hanya dapat dilakukan pada waktu tertentu

berdasarkan perjanjian nasabah penyimpan dengan bank.32

Berdasarkan Fatwa DSN-MUI ini deposito yang dibenarkan secara

syariah adalah yang berdasarkan prinsip mudharabah, dengan ketentuan

sebagai berikut :

1) Dalam transaksi ini nasabah bertindak sebagai shahibul maal atau pemilik

dana, dan bank bertindak sebagai mudharib atau pengelola dana.

2) Dalam kapasitasnya sebagai mudharib, bank dapat melakukan berbagai

macam usaha yang tidak bertentangan dengan prinsip syariah dan

mengembannya, termasuk di dalamnya Mudharabah dengan pihak lain.

3) Modal harus dinyatakan dengan jumlahnya, dalam bentuk tunai dan bukan

piutang.

4) Pembagian keuntungan dinyatakan dalam bentuk nisbah dan dituangkan

dalam akad pembukaan rekening.

5) Bank sebagai mudharib menutup biaya operasional deposito dengan

menggunakan nisbah keuntungan yang menjadi haknya.

6) Bank tidak diperkenankan untuk mengurangi nisbah keuntungan.

32 DSN MUI&BI, Himpunan Fatwa Dewan Syariah Nasional, cet III (Ciputat : CV GaungPersada, 2006), h. 18-19

40

3. Implementasi Prinsip Mudharabah dalam Produk Deposito

Deposito sebagai salah satu produk perbankan dalam perbankan

syariah menggunakan skema mudharabah. Hal ini sejalan dengan tujuan dari

nasabah menggunakan instrument deposito yakni sebagai sarana investasi

dalam memperoleh keuntungan.33

Secara teknis pemakaian prinsip akad mudharabah ke dalam produk

deposito sebagai instrument penghimpunan dana dari masyarakat pada bank

syariah telah diatur dalam Pasal 5 Peraturan Bank Indonesia No.

7/46/PBI/2005 tentang akad penghimpunan dan penyaluran dana bagi Bank

Yang Melaksanakan Kegiatan Usaha Berdasarkan Prinsip Syariah.

Dalam kegiatan penghimpunan dana dalam bentuk tabungan atau

deposito berdasarkan mudharabah berlaku persyaratan paling kurang sebagai

berikut :

a. Bank bertindak sebagai pengelola dana dan nasabah bertidak sebagai

pemilik dana.

b. Dana disetor penuh kepada bank dan dinyatakan dalam jumlah nominal.

c. Pembagian keuntungan dari pengelolaan dana investasi dinyatakan dalam

bentuk nisbah.

d. Pada akad tabungan berdasarkan mudharabah, nasabah wajib

menginvestasikan minimum dana tertentu yang jumlahnya ditetapkan oleh

33 Abdul Ghofur Anshori, Perbankan Syariah di Indonesia, (Yogyakarta : Gajah MadaUniversity Press, 2007), Cet.1, h.95

41

bank dan tidak dapat ditarik oleh nasabah kecuali dalam rangka penutupan

rekening.

e. Nasabah tidak boleh menarik dana diluar kesepakatan.

f. Bank sebagai mudharib menutup biaya operasional tabungan atau

deposito dengan menggunakan nisbah keuntungan yang menjadi haknya.

g. Bank tidak boleh mengurangi bagian keuntungan nasabah tanpa

persetujuan nasabah yang bersangkutan dan

h. Bank tidak menjamin dana nasabah, kecuali diatur berbeda dalam

perundang-undangan yang berlaku.

4. Mudharabah

Mudharabah berasal dari kata dharb, berarti memukul atau berjalan.

Pengertian memukul atau berjalan ini lebih tepatnya adalah proses seseorang

memukulkan kakinya dalam menjalankan usaha.34

Menurut Ascarya, Mudharabah merupakan akad bagi hasil ketika

pemilik dana/modal (pemodal), biasa disebut shahibul maal, menyediakan

modal (100%) kepada penguasa sebagai pengelola, biasa disebut mudharib,

untuk melakukan aktivitas produktif dengan syarat bahwa keuntungan yang

dihasilkan akan dibagi diantara mereka menurut kesepakatan yang ditentukan

34 Muhammad Syafi’i Antonio, Bank Syariah dari Teori ke Praktik, (Jakarta : Gema InsaniPers, 2001), h. 95.

42

sebelumnya dalam akad.35 Shahibul maal (pemodal) adalah pihak yang

memiliki modal, tetapi tidak bisa berbisnis, dan mudharib (pengelola atau

entrepreneur) adalah pihak yang pandai berbisnis, tetapi tidak memiliki

modal.

Menurut M. Nejatullah Siddiqi, mudharabah berarti bahwa salah satu

pihak menyediakan modal dan pihak lain memanfaatkannya untuk tujuan-

tujuan usaha berdasarkan kesepakatan bahwa keuntungan dari usaha tersebut

akan dibagi menurut bagian yang ditentukan.36

Apabila terjadi kerugian karena proses normal dari usaha, dan bukan

karena kelalaian atau kecurangan pengelola, kerugian ditanggung sepenuhnya

oleh pemilik modal, sedangkan pengelola kehilangan tenaga dan keahlian

yang telah dicurahkannya. Apabila terjadi kerugian karena kelalaian

pengelola, maka pengelola bertanggung jawab sepenuhnya.

Mudharib tidak ikut menyertakan modal, tetapi menyertakan tenaga

dan keahliannya, dan juga tidak meminta gaji atau upah dalam menjalankan

usahanya. Pemilik dana hanya menyediakan modal dan tidak dibenarkan

untuk ikut campur dalam manajemen usaha yang dibiayainya. Kesediaan

pemilik dana untuk menanggung resiko apabila terjadi kerugian menjadi dasar

untuk mendapat bagian dari keuntungan.

35 Ascarya, Akad dan Produk Bank Syariah, (Jakarta : PT RajaGrafindo Persada, 2007), h.60.36 M. Nejatullah Siddiqi, Kemitraan Usaha dan Bagi Hasil dalam Hukum Islam, (Jakarta :

Dana Bhakti Prima Yasa, 1996), h.8.

43

Dari pengertian di atas, dapat kita ambil kesimpulan bahwa pengetian

dari Deposito Mudharabah adalah dana investasi yang sifatnya sesuai dengan

syari’at Islam dari nasabah yang penarikannya dapat dilakukan pada waktu

tertentu sesuai dengan kesepakatan. Pemilik rekening disebut deposan yang

berasal dari perorangan atau badan.37

Secara umum, mudharabah terbagi menjadi dua jenis yaitu

mudharabah muthlaqah dan mudharabah muqayyadah. Yang dimaksud

dengan transaksi mudharabah muthlaqah adalah bentuk kerjasama antara

shahibul maal dan mudharib yang cakupannya sangat luas dan tidak dibatasi

oleh spesifikasi jenis usaha, waktu dan daerah bisnis. Sedangkan yang

dimaksud dengan mudharabah muqayyadah adalah kebalikan dari

mudharabah muqayyadah yaitu si Mudharib dibatasi dengan batasan jenis

usaha, waktu atau tempat usaha. Adanya pembatasan ini seringkali

mencerminkan kecendrungan umum si shahibul maal dalam memasuki jenis

dunia usaha.38

5. Penetapan Return Bagi Hasil Deposito Mudharabah

Return Bagi Hasil Mudharabah adalah tingkat kembalian atas investasi

nasabah bank dalam bentuk dana deposito. Return yang diperoleh tergantung

berapa besar nisbah yang disepakati antara nasabah dengan bank. Nisbah bagi

37 Tim Instruktur Lab. Bank Mini, Konsep dan Mekanisme Bank Syariah, (Jakarta : Fak.Syariah dan Hukum, 2005), h.34.

38Muhammad Syafi’i Antonio, Bank Syariah, h.97.

44

hasil nasabah dan nisbah bagi hasil bank bukanlah laba yang dinikmati

nasabah deposan bank, tetapi merupakan rasio atau persentase bagian dimana

para nasabah yang mendapatkan hak atas laba yang disisihkan untuk deposito

masing-masing nasabah digunakan bank untuk pembiayaan yang

menguntungkan. Sementara nisbah bagi hasil adalah nisbah dimana bank

mendapatkan hak atas laba yang disisihkan pengusaha atas dana-dana

Mudharabah yang digunakan untuk pembiayaan.

Ada dua dasar yang digunakan dalam metode perhitungan bagi hasil

yaitu: metode profit and loss sharing (bagi untung dan resiko) dan metode

revenue sharing (bagi hasil). Perbedaan antara keduanya terletak pada faktor

pendapatan yang akan dibagikan (profit distribution). Profit distribution jenis

profit and loss sharing adalah besarnya pendapatan yang akan dibagikan

dikurangi biaya-biaya yang terkait dengan pengelolaan dana terlebih dahulu.

Sementara profit distribution jenis revenue and sharing, tidak akan

mengurangi biaya-biaya, artinya seluruh pendapatan yang diperoleh atas

pengelolaan dana dibagikan kepada kepada pemilik dana.39

Untuk perhitungan bagi hasil, bank melakukan perhitungan dengan

saldo akhir bulan dan dengan saldo rata-rata harian.

39 Nasrah Mawardi, “Faktor-faktor yang Mempengaruhi Penetapan Return Bagi HasilDeposito Mudharabah Mutlaqah : (Studi Kasus Unit Usaha Syariah Bank X”, Eksis Vo. IV no IJanuari-Maret 2008)” (Tesis S2 Universitas Indonesia 2005), h.62.

45

a. Perhitungan dengan Saldo Akhir Bulan

Keseluruhan dana yang dikelola oleh bank akan dikelompokkan

berdasarkan jenisnya, misalnya menjadi giro, tabungan, deposito 1 bulan,

3 bulan, 6 bulan dan 12 bulan. Maka bank dapat menggunakan tabel 2.1

sebagai alat Bantu.

Kolom I adalah saldo akhir bulan masing-masing jenis dana.

Namun tidak seluruh dana ini dapat disalurkan oleh bank, karena bank

harus menyimpan minimum 5% dari dana ini di Bank Indonesia dalam

bentuk Giro Wajib Minimum (GWM), dan biasanya bank juga

memperhitungkan adanya kelebihan cadangan yang disimpannya di atas

kewajibannya yang 5% tersebut, juga memperhitungkan dana-dana yang

ditarik-setor oleh nasabah investor (floating). Ketiga komponen ini

menjadi basis pengurang dalam penghitungan bobot di kolom 2. Kolom 3

adalah saldo yang benar-benar dapat di investasikan oleh bank. Kolom 4

adalah pendistribusian pendapatan yang diperoleh bank ke dalam masing-

masing jenis dana. Kolom 5 adalah nisbah nasabah investor. Dengan

mengalikan kolom 4 dan kolom 5, maka didapat bagian pendapatan

nasabah untuk masing-masing jenis dana. Untuk memudahkan bank untuk

menghitung bagi hasil kepada tiap-tiap investor, maka bank menghitung

pendapatan nasabah pada kolom 6 tersebut dalam bentuk persentase, yaitu

pada kolom 7.40

40 Adiwarman Karim, Bank Islam : Analisis Fiqh dan Keuangan (Jakarta : Raja GrafindoPersada, 2004), h. 322-323.

46

Tabel 2.1Penghitungan Tingkat Bagi Hasil dengan saldo akhir bulan

JenisSaldoAkhirBulan

Bobot* SaldoTertimbang**

DistribusipendapatanPer Jenis

NisbahNasabah

BagianPendapatanNasabah

Rata (%)PendapatanNasabah

1 2 3 4 5 6 = 4 x 5 7 =6/1x12x100%

GiroTabunganDep.1Dep.3Dep.6Dep.12TOTAL 1 2 3 4 5 6 7

Catatan : * bobot = 1-(GWM)+excess Reserve + Floating

** Dalam Bank Konvensional, saldo tertimbang dikenal sebagai loanable funds

b. Perhitungan dengan Saldo Rata-rata Harian

Bank dapat pula melakukan penghitungan berdasarkan saldo rata-

rata harian berdasarkan tabel 2.2 Kolom I adalah saldo rata-rata harian

bulanan bersangkutan masing-masing jenis dana. Namun tidak seluruh

dana ini dapat disalurkan oleh bank, karena bank harus menyimpan

minimum 5% dari dana ini di Bank Indonesia dalam bentuk Giro Wajib

Minimum (GWM). Karena penghitungannya telah menggunakan saldo

rata-rata harian, nilai ini telah mereflesikan saldo yang mengendap di bank

yang dapat digunakan oleh bank untuk melakukan investasi. Jadi, hanya

komponen GWM saja yang menjadi faktor pengurang dalam

penghitungan bobot dikolom 2. Kolom 3 adalah saldo yang benar-benar

dapat diinvestasikan oleh bank. Kolom 4 adalah pendistribusian

pendapatan yang diperoleh oleh bank ke dalam masing-masing jenis dana.

47

Kolom 5 adalah nisbah nasabah investor. Dengan mengalikan kolom 4 dan

kolom 5, maka didapat bagian pendapatan nasabah untuk masing-masing

jenis dana. Untuk memudahkan bank untuk mnghitung bagi hasil kepada

tiap-tiap investor, maka bank menghitung pendapatan nasabah pada kolom

6 tersebut dalam bentuk persentase, yaitu pada kolom 7.41

Tabel 2.2Penghitungan Tingkat Bagi Hasil dengan saldo rata-rata harian

JenisSaldo Rata-rata Harian

BulananBobot* Saldo

Tertimbang**

DistribusipendapatanPer Jenis

NisbahNasabah

BagianPendapatanNasabah

Rata (%)PendapatanNasabah

1 2 3=1 X 2 4 5 6=4 x 5 7=6/1x12x100%

GiroTabunganDep.1Dep.3Dep.6Dep.12 1 2 3 4 5 6 7

TOTAL

Catatan : * bobot = 1-GWM

** Karena digunakan saldo rata-rata harian, maka nilai ini telah menggambarkan saldo yangmengendap. Bobot dihitung hanya dengan GWM sebagai faktor pengurang.

6. Faktor-faktor yang mempengaruhi Return Bagi Hasil Deposito

Mudharabah

a. Faktor Langsung

Diantara faktor-faktor langsung (direct factors) yang

mempengaruhi perhitungan bagi hasil adalah investment rate, jumlah dana

yang tersedia, dan nisbah bagi hasil (profit sharing ratio).

41 Ibid, h.328-329.

48

1) Investment Rate merupakan persentase aktual dana yang

diinvestasikan dari total dana. Jika bank menentukan investment rate

sebesar 80%, hal ini berarti 20% dari total dana dialokasikan untuk

memenuhi likuiditas.

2) Jumlah dana yang tersedia untuk diinvestasikan merupakan jumlah

dana dari berbagai sumber dana yang tersedia untuk di investasikan.

Dana tersebut dapat hitung dengan menggunakan salah satu metode

berikut :

a) Rata-rata saldo minimum bulanan.

b) Rata-rata total saldo harian.

Investment Rate dikalikan jumlah dana yang tesedia untuk di

investasikan, akan menghasilkan dana aktual yang diindikasikan oleh

tingkat FDR bank syariah.

3) Nisbah (profit sharing ratio)

a) Salah satu ciri al-mudharabah adalah nisbah yang harus ditentukan

dan disetujui pada awal perjanjian.

b) Nisbah antara satu bank dan bank lainnnya dapat berbeda.

c) Nisbah juga dapat berbeda dari waktu ke waktu dalam satu bank,

misalnya deposito 1 bulan, 3 bulan, 6 bulan dan 12 bulan.

d) Nisbah juga dapat berbeda antara satu account dengan satu account

lainnya sesuai dengan besarnya dana dan jatuh temponya.42

42 Muhammad Syafi’i Antonio, Bank Syariah, h.139-140

49

b. Faktor Tidak Langsung

1. Penentuan butir-butir pendapatan dan biaya mudharabah

a) Bank dan nasabah melakukan share dalam pendapatan dan biaya

(profit and sharing), pendapatan yang “dibagihasilkan” merupakan

pendapatan yang diterima dikurangi biaya-biaya.

b) Jika semua biaya ditanggung bank, hal ini disebut revenue sharing.

2. Kebijakan akunting (prinsip dan metode akunting)

Bagi hasil secara tidak langsung dipengaruhi oleh berjalannya

aktivitas yang diterapkan, terutama sehubungan dengan pengakuan

dan biaya.43

c. Faktor Internal dan Eksternal

Faktor internal yang mempengaruhi persentase return bagi hasil

deposito mudharabah adalah seperti CAR, NPF, FDR dan effective rate

pendapatan bank, sedangkan faktor eksternalnya seperti tingkat bunga

deposito bank konvensioanal dan equivalent rate bank syari’ah lainnya.

Dalam penetapan bagi hasil, logikanya yang menjadi acuan utama

adalah pendapatan, semakin tinggi pendapatan yang diperoleh, maka akan

semakin tinggi return bagi hasilnya. Faktor yang menjadi sumber

pendapatan adalah asset produktif (earning assets). Semakin banyak dana

yang bisa disalurkan dalam pembiayaan berari semakin tinggi earning

assets, artinya dana-dana yang dihimpun dari masyarakat dapat disalurkan

43 Ibid, h.140.

50

kepada pembiayaan yang produktif (tidak banyak aset yang menganggur).

Hal ini tercermin dari tingkat FDR bank. Disamping itu, bila rasio FDR

semakin tinggi dan melebihi ketentuan, maka bank akan berusaha

meningkatkan perolehan dananya dengan memberikan return bagi hasil

yang menarik investor atau nasabah. Selain itu, faktor kualitas earnings

asset yang dicerminkan oleh tinggi rendahnya tingkat NPF bank akan

mempengaruhi bagi hasil yang diberikan.

Penentuan tingkat bagi hasil penting untuk mendapatkan return

bagi hasil yang diterima oleh nasabah. Beberapa hal yang dapat dijadikan

sebagai bahan pertimbangan dalam penentuan tingkat bagi hasil adalah :

1) Tingkat bagi hasil bank kompetitor. Untuk itu pihak manajemen

sebelum menentukan nisbah bagi hasil yang diterima nasabah, terlebih

dahulu harus memproyeksikan tingkat bagi hasil yang akan diterima

nasabah.

2) Target perolehan dana. Penetapan target perolehan dana sangat

tergantung pada kondisi internal bank, dalam hal ini struktur dananya.

Indikasi yang dapat dipakai untuk mengetahui target perolehan dana

antara lain adalah FDR

3) Pendapatan, merupakan hasil dari pembiayaan yang disalurkan.

Pendapatan inilah yang akan dibagikan kepada deposan sesuai dengan

posisi mereka.44

44 Nasrah Mawardi, Faktor-faktor yang Mempengaruhi Penetapan Return Bagi Hasil, h.63.

51

C. Pengaruh CAR, FDR dan NPF terhadap Return Bagi Hasil Deposito

Mudharabah

1. Capital Adequacy Ratio

CAR adalah rasio kecukupan modal yang harus disediakan untuk

menjamin dana deposan. Tujuannya adalah agar likuiditas/kemampuan bank

membayar kepada deposan cukup terjamin. Modal merupakan salah satu

faktor penting dalam rangka pengembangan usaha bisnis dan menampung

resiko kerugian, semakin tinggi CAR maka semakin kuat kemampuan bank

tersebut untuk menanggung resiko dari setiap kredit/aktiva produktif yang

berisiko. Jika nilai CAR tinggi (sesuai ketentuan BI 8%) maka bank tersebut

mampu membiayai operasi bank, keadaan yang menguntungkan bank tersebut

akan memberikan kontribusi yang sangat besar bagi profitabilitas dan

tentunya akan meningkatkan return bagi hasil yang akan diterima oleh

nasabah deposan.45

resiko)bobotbersih x(tagihanRWA/ATMR

CapitalCAR =

2. Non Performing Financing

Setiap bank tidak mengharapkan terjadinya NPF, namun dalam

kegiatan usaha, walaupun telah dilaksanakan dengan baik, pasti masih ada

45 Mudrajad Kuncoro dan Suhardjono, Manajemen Perbankan Teori dan Aplikasi(Yogyakarta : BPFF, 2002), h. 573

52

resiko-resiko lain yang tidak terprediksi sebelumnya dalam perencanaan awal.

Perkembangan pemberian pembiayaan yang paling tidak menggembirakan

bagi pihak bank adalah apabila pembiayaan yang diberikannya ternyata

menjadi bermasalah. Hal ini terutama disebabkan oleh kegagalan pihak

debitur memenuhi kewajibannya untuk membayar angsuran (cicilan) pokok

pembiayaan beserta bagi hasil yang telah disepakati oleh kedua belah pihak

dalam perjanjian pembiayaan. NPF merupakan situasi dimana persetujuan

pengembalian kredit mengalami risiko kegagalan, bahkan menunjukkan

kepada bank akan mengalami risiko kegagalan.

Ada beberapa pengertian pembiayaan bermasalah, yaitu :

1) Pembiayaan yang di dalam pelaksanaannya belum mencapai/memenuhi

target yang diinginkan oleh pihak bank;

2) Pembiayaan yang memiliki kemungkinan timbulnya risiko di kemudian

hari bagi bank dalam arti luas;

3) Mengalami kesulitan di dalam menyelesaikan kewajiban-kewajibannya,

baik dalam bentuk pembayaran kembali pokoknya dan atau pembayaran

bunga/denda keterlambatan serta ongkos-ongkos bank yang menjadi

beban nasabah yang bersangkutan;

4) Kredit atau pembiayaan golongan perhatian khusus, kurang lancar,

diragukan dan macet serta golongan lancar yang berpotensi menunggak.46

46 Veithzal Rivai, Credit Management Handbook (Jakarta : PT. RajaGrafindo Persada, 2006),h.476

53

Kelancaran nasabah membayar angsuran pokok maupun bagi

hasil/profit margin pembiayaan menyebabkan adanya kolektabilitas

pembiayaan dikategorikan menjadi 5 macam, yaitu :47

1) Lancar atau Kolektabilitas 1

2) Kurang Lancar atau Kolektabilitas 2

3) Diragukan atau Kolektabilitas 3

4) Perhatian khusus atau Kolektabilitas 4

5) Macet atau Kolektabilitas 5

I’tikad nasabah untuk menyelesaikan kredit bermasalah, dinilai

berdasarkan penilaian mengenai kemauan dan kesediaannya, antara lain :48

a. Berinisiatif dan aktif melakukan negosiasi dengan bank.

b. Melakukan full disclosure mengenai keadaan perusahaan dan grupnya

kepada nasabah.

c. Memikul beban kerugian yang akan ditetapkan sebagai hasil negosiasi.

d. Mempunyai rencana restrukturisasi atau menyampaikan rencana

restrukturisan untuk dibicarakan dengan bank.

KAPJumlah

3,4,5itasKolektabilProduktifAktivaGrossNPF =

NPF Nett = dikurangi dulu pembentukan PPA

47 Muhammad, Manajemen Pembiayaan Bank Syariah (Yogyakarta : AMPKN, 2005), h.165-167

48 Opcit, h. 477.

54

3. Financing to Deposit Ratio

FDR (Financing to Deposit Ratio) adalah perbandingan antara

pembiayaan yang diberikan oleh bank dengan dana pihak ketiga (DPK) yang

berhasil dikerahkan oleh bank. FDR tersebut menyatakan seberapa jauh

kemampuan bank dalam dalam membayar kembali penarikan dana yang

dilakukan deposan dengan mengandalkan kredit yang diberikan sebagai

sumber likuiditasnya. Dengan kata lain, seberapa jauh pemberian kredit

kepada nasabah kredit dapat mengimbangi kewajiban bank untuk segera

memenuhi permintaan deposan yang ingin menarik kembali uangnya yang

telah digunakan oleh bank untuk memberikan kredit.49

Semakin tinggi tingkat FDR suatu bank, maka bank tersebut akan

berusaha untuk meningkatkan perolehan dananya, salah satunya dari sisi

deposito, untuk menarik investor menginvestasikan dananya di bank syariah,

maka diberikanlah tingkat bagi hasil yang menarik, sehingga peningkatan

FDR akan meningkatkan return bagi hasil deposito mudharabah.

Rasio ini merupakan indikator kerawanan dan kemampuan dari suatu

bank. Sebagian praktisi perbankan menyepakati bahwa batas aman dari FDR

suatu bank adalah sekitar 80%. Namun, batas toleransi antara 85% dan 100%.

Sedangkan berdasarkan ketentuan yang tertuang dalam surat Edaran Bank

Indonesia No 26/5/BPPP tanggal 29 Mei 1993, besarnya FDR ditetapkan oleh

Bank Indonesia tidak boleh melebihi 110%. Dengan ketentuan ini berarti bank

49 Lukman Denda Wijaya, Manajemen Perbankan, (Bogor: PT Ghalia Indonesia, 2005), Edisi2, h.116.

55

boleh memberikan kredit atau pembiayaan melebihi jumlah dana pihak ketiga

asalkan tidak melebihi 110%.

Ditetapkannya maksimum pemberian kredit (pembiayaan) dan FDR

yang harus diperhatikan oleh bank syariah, maka bank syariah tidak dapat

begitu saja serampangan melakukan ekspansi pembiayaan yang bertujuan

untuk memperoleh keuntungan sebesar-besarnya atau untuk secepatnya dapat

membesarkan jumlah assetnya. Karena hal itu akan membahayakan

kelangsungan hidup bank tersebut dan akan membahayakan dana simpanan

para nasabah penyimpan dana dari bank itu.50

DPKTotal

FinancingTotalFDR =

50 Sutan Remy Sjahdeni, Perbankan Islam dan Kedudukannya dalam Tata Hukum PerbankanIndonesia, (Jakarta : Pustaka Utama, 2007), h.177.

56

BAB III

GAMBARAN BANK UMUM SYARIAH

A. Gambaran Umum Objek Penelitian

Objek yang menjadi penelitian dalam skripsi ini adalah Bank Umum

Syariah di Indonesia, dengan mengambil data sample laporan keuangan beberapa

Bank Umum Syariah. Penelitian ini bertujuan untuk membuktikan hipotesis

hubungan antara variabel CAR, NPF dan FDR terhadap Return Bagi Hasil

Deposito Mudharabah.

Data berasal dari laporan keuangan beberapa Bank Umum Syariah yang

dijadikan penelitian, data tersebut telah dipublikasikan oleh Bank Indonesia

ataupun laporan keuangan yang telah dipublikasikan oleh Bank Umum Syariah

itu sendiri yang meliputi rasio-rasio keuangan dan tabel data distribusi bagi hasil.

Data-data tersebut sudah dapat dianggap mewakili perbankan syariah di

Indonesia. Laporan keuangan yang digunakan adalah laporan keuangan

triwulanan terhitung mulai dari Maret 2006 sampai dengan Desember 2010. Bank

yang dipilih adalah Bank Muamalat Indonesia, Bank Syariah Mandiri dan Bank

Mega Syariah, karena bank tersebut telah menjadi bank umum syariah dan telah

beroperasi lebih dari dua tahun.

Selain kedua bank tersebut, masih terdapat beberapa bank umum syariah

seperti BRI Syariah, Bukopin Syariah yang tidak dijadikan sample karena bank

tersebut baru berdiri dua tahun yang lalu. Dalam penelitian ini, penulis tidak

57

memasukkan UUS (Unit Usaha Syariah) dari bank konvensional sebagai sample,

karena UUS adalah suatu unit usaha dari bank konvensional, dimana rasio CAR,

NPF dan FDR masih bergabung dengan bank induknya. UUS yang ada pada bank

saat ini adalah UUS Bank BNI, UUS Bank DKI, UUS Bank Danamon, UUS

CIMB-Niaga dan UUS yang terdapat pada Bank Pembangunan Daerah (BPD).

1. Bank Muamalat Indonesia

PT Bank Muamalat Indonesia Tbk didirikan pada tahun 1991,

diprakarsai oleh Majelis Ulama Indonesia (MUI) dan Pemerintah Indonesia,

dan memulai kegiatan operasinya pada bulan Mei 1992. Dengan dukungan

nyata dari eksponen Ikatan Cendikiawan Muslim Indonesia (ICMI) dan

beberapa pengusaha Muslim, pendirian Bank Muamalat juga menerima

dukungan masyarakat, terbukti dari komitmen pembelian saham Perseroan

senilai Rp 84 miliar pada saat penandatanganan akta pendirian Perseroan.

Selanjutnya, pada acara silaturahmi peringatan pendirian tersebut di Istana

Bogor, diperoleh tambahan komitmen dari masyarakat Jawa Barat yang turut

menanam modal senilai Rp.106 miliar.

Pada tanggal 27 Oktober 1994, hanya dua tahun setelah didirikan,

Bank Muamalat berhasil meraih predikat sebagai Bank Devisa. Pengakuan ini

semakin memperkokoh posisi Perseroan sebagai bank syariah pertama dan

terkemuka di Indonesia dengan beragam jasa maupun produk yang terus

dikembangkan.

58

Akhir tahun 90-an, Indonesia mengalami krisis moneter yang

memporak-porandakan sebagian besar perekonomian Asia Tenggara. Sektor

perbankan nasional tergulung oleh kredit macet di segmen korporasi. Bank

Muamalat pun terimbas dampak krisis. Ditahun 1998, rasio pembiayaan macet

(NPF) mencapai lebih dari 60%. Perseroan mencatat rugi sebesar Rp 105

miliar. Ekuitas mencapai titik terendah, yaitu 39,3 miliar, kurang dari

sepertiga modal setor awal.

Dalam upaya memperkuat permodalannya, Bank Muamalat mencari

pemodal yang potensial, dan ditanggapi secara positif oleh Islamic

Development Bank (IDB) yang berkedudukan di Jeddah, Arab Saudi. Pada

RUPS tanggal 21 Juni1999 IDB secara resmi menjadi salah satu pemegang

saham Bank Muamalat. Oleh karenanya, kurun waktu antara 1999 dan 2002

merupakan masa-masa yang penuh tantangan sekaligus keberhasilan bagi

Bank Muamalat. Dalam kurun waktu tersebut, Bank Muamalat berhasil

membalikan kondisi dari rugi menjadi laba berkat upaya dan dedikasi setiap

Kru muamalat, ditunjang oleh kepemimpinan yang kuat, strategi

pengembangan usaha yang tepat, serta ketaatan terhadap pelaksanaan

perbankan syariah yang murni.

Melalui masa-masa sulit ini, Bank Muamalat berhasil bangkit dari

keterpurukan. Diawali dengan pengangkatan kepengurusan baru dimana

seluruh anggota Direksi diangkat dari dalam tubuh Muamalat. Bank

Muamalat, kemudian menggelar rencana kerja lima tahun dengan penekanan

59

pada (i) tidak mengandalkan setoran modal tambahan dari para pemegang

saham, (ii) tidak melakukan PHK satu pun terhadap sumber daya insani yang

ada, dan dalam hal pemangkasan biaya, tidak memotong hak Kru Muamalat

sedikitpun, (iii) pemulihan kepercayaan dan rasa percaya diri Kru Muamalat

menjadi agenda utama di tahun pertama kepengurusan Direksi Baru, (iv)

peletakan landasan usaha baru dengan menegakkan displin kerja Muamalat

menjadi agenda utama ditahun kedua, dan (v) pembangunan tonggak-tonggak

usaha dengan menciptakan serta menumbuhkan peluang usaha menjadi

sasaran Bank Muamalat, dengan rahmat Allah Rabbul Izzati, ke era

pertumbuhan baru memasuki tahun 2004 dan seterusnya.51

Pada Bank Muamalat mencatat kenaikan Aset sebesar 33.5% dari

Rp 16.02 triliun (posisi 31 desember 2009) menjadi Rp 21,40 triliun.

Sementara itu, penghimpunan Dana Pihak Ketiga (DPK) juga meningkat

signifikan sebanyak 39.16% dari Rp 13.3 triliun menjadi Rp 17.4 triliun. Bank

Muamalat cukup aktif melakukan ekspansi pembiayaan hingga menyentuh

angka Rp 15.9 triliun, atau meningkat 39.3% dari posisi tahun sebelumnya.

Laba operasional Bank Muamalat meningkat sangat signifikan atau lebih dari

200% dari Rp 78.7 miliar menjadi Rp 238.2 miliar. CAR pada tahun 2009

sebesar 10.99% tahun 2010 naik menjadi 13,32%. Tahun 2009 rasio

pembiayaan (FDR) mencapai 85,82% dan tahun 2010 naik menjadi 99,68%.

51 www.muamalat-institut.com, diakses pada tanggal 01 Mei 2011, pukul 08.00 WIB.

www.muamalat-institut.com

60

Sedangkan rasio pembiayaan bermasalah (NPF) pada tahun 2009 sebesar

4,10% dan pada tahun 2010 turun menjadi 3,36%.52

a. Visi dan Misi Bank Muamalat Indonesia

1. Visi

Visi Bank Muamalat adalah menjadi bank syariah utama di

Indonesia, dominan di pasar spriritual, dikagumi di pasar rasioanal.

2. Misi

Misi bank Muamalat adalah menjadi Role Model Lembaga

Keuangan Syariah dunia dengan penekanan pada semangat

kewirausahaan, keunggulan manajemen dan orientasi investasi yang

inovatif untuk memaksimumkan nilai bagi stakeholder.

b. Produk Penghimpunan Dana

1. Tabungan Ummat

Merupakan sarana investasi murni sesuai syariah dalam mata

uang rupiah yang memungkinkan anda melakukan penyetoran dan

penarikan dengan sangat mudah yang dapat dilakukan setiap saat di

seluruh cabang maupun ATM Bank Muamalat sesuai ketentuan yang

berlaku. Segmen yang dituju adalah semua kalangan tanpa pembatasan

usia.

52 http://www.muamalatbank.com/index.php/home/news/siaran_pers/1457, diakses pada 25Februari 2011, pukul 15.44 WIB.


61

2. Tabungan Arafat

Merupakan tabungan yang dimaksudkan untuk mewujudkan niat

nasabah untuk menunaikan ibadah haji. Produk ini akan membantu

nasabah untuk merencanakan ibadah haji sesuai dengan kemampuan

keuangan dan waktu pelaksanaan yang dinginkan.

3. Tabungan Trendi

Merupakan tabungan yang dikhususkan bagi remaja dan pelajar.

Tersedia fasilitas asuransi kecelakaan dan juga hadiah khusus bagi

pelajar yang berprestasi.

4. Tabungan Ukhuwah

Tabungan yang bekerjasama dengan Dompet Dhuafa (DD)

Republika untuk kemudahan pembayaran ZIS secara teratur dengan

tiga paket pilihan yaitu Rp.25.000, Rp. 50.000 dan Rp. 100.000.

Nasabah tidak dikenakan biaya atas pembuatan kartu dan jasa yang

diberikan.

5. Deposito Mudharabah

Merupakan pilihan investasi dalam mata uang rupiah maupun

USD dalam jangka waktu 1,3,6,12 bulan yang ditujukan bagi anda

yang ingin berinvestasi secara halal, murni sesuai syariah. Dana akan

diinvestasikan secara optimal untuk membiayai berbagai macam usaha

produktif yang berguna bagi kepentingan umat.

62

6. Deposito fulinves

Dalam produk ini bank menerima deposito berjangka (Time and

Invesment Account) dari nasabahnya. Produk ini merupakan jenis

investasi yang dikhususkan bagi nasabah perorangan dengan bagi hasil

yang menarik dan tersedia dalam jangka waktu 6 dan 12 bulan.

7. Giro Wadiah

Merupakan dana titipan pihak ketiga berupa simpanan giro yang

penarikannya dapat dilakukan setiap saat dengan menggunakan cek,

bilyet, giro dan pemindahbukuan.

8. Dana Pensiun Lembaga Keuangan

Dana pensiunan Muamalat dapat diikuti oleh mereka yang berusia

minimal 18 tahun. Iuran sangat terjangkau, yaitu minimal Rp.20.000

perbulan dan pembayaran dapat di debet secara otomatis dari rekening

Muamalat atau dapat di transfer dari bank lain. Peserta juga dapat

mengikuti program wasiat ummat, dimana masa kepesertaan peserta

akan dilindungi asuransi jiwa sebesar nilai tertentu dengan jaminan

premi tertentu.53

c. Jasa Perbankan Lainnya

1. ATM

Merupakan layanan on-line 24 jam yang memberikan kemudahan

transaksi kepada nasabah dalam melakukan transaksi penarikan dana

53 Ibid

63

tunai, pemindahbukuan antar rekening, pemeriksaan saldo,

pembayaran saldo, pembayaran ZIS, pembayaran tagihan telepon,

perubahan pin atas kartu ATM dan masih banyak lagi kemudahan

yang didapatkan.

2. Shar-E

Merupakan layanan virtual banking melalui tabungan dan

traksaksi isi ulang yang memadukan kemudahan akses ATM, debit,

phone banking dalam satu kartu yang dilayani oleh jaringan kantor pos

seluruh Indonesia yang belum terdapat bank syariah dan merupakan

solusi untuk mengatasi kondisi darurat setelah fatwa MUI bahwa

bunga bank haram.

3. Letter of Credit (L/C)

Merupakan jasa yang diperuntukkan bagi pengusaha ekspor-

impor yang akan melakukan transaksinya dengan L/C yang

berdasarkan prinsip-prinsip muamalat dalam islam.

4. Jasa-jasa lainnya

Bank Muamalat juga menyediakan jasa-jasa perbankan lainnya

kepada masyarakat luas, seperti transfer, collection, standing

instruction, bank draft, referensi bank penyetoran pajak, dan lainnya.54

54 Ibid

64

d. Sistem Bagi Hasil Pada Bank Muamalat Indonesia

Penetapan bagi hasil di Bank Muamalat dilakukan dengan terlebih

dahulu menghitung HI-1000 (baca: Ha-i-seribu), yakni angka yang

menunjukkan hasil investasi yang diperoleh dari penyaluran setiap seribu

rupiah dana nasabah. Sebagai contoh: H1-1000 Rupiah bulan Juni 2010

adalah 11,57. Hal tersebut berarti bahwa dari setiap Rp. 1000,- dana

nasabah yang dikelola Bank Muamalat akan menghasilkan Rp. 11,57 (HI-

1000 sebelum bagi hasil). Apabila nisbah bagi hasil antara nasabah dan

bank untuk deposito 1 bulan adalah 52:48, maka dari Rp 11,57 tersebut,

untuk porsi nasabah dikalikan dahulu dengan 52% sehingga untuk setiap

Rp.1000,- dana yang dimiliki, nasabah akan memperoleh bagi hasil

sebesar Rp. 6,01 (berarti HI-1000 nasabah = 6,01 rupiah). Secara umum

hal tersebut dirumuskan sebagai berikut:55

100*1000

1000

NasabahNisbahHIx

NasabahDanarataRataNasabahHasilBagi =−−=

*) HI-1000 Sebelum Bagi Hasil

2. Bank Syariah Mandiri

PT Bank Syariah Mandiri yang berkantor di Jalan M.H. Thamrin No.5

Jakarta, Indonesia, merupakan hasil konversi dari bank konvensional, yaitu

55 Ibid

65

PT Bank Susila Bhakti, pada tanggal 19 Mei 1999. Berawal dari krisis yang

melanda Indonesia tahun 1997-1998 salah satu bank konvensional, PT Bank

Susila Bakti (BSB) yang dimiliki oleh Yayasan Kesejahteraan Pegawai (YKP)

PT Bank Dagang Negara dan PT Mahkota Prestasi juga terkena dampak

krisis. BSB berusaha keluar dari situasi tersebut dengan melakukan upaya

merger dengan beberapa bank lain serta mengundang investor asing. Pada saat

bersamaan, pemerintah melakukan penggabungan (merger) empat bank (Bank

Dagang Negara, Bank Bumi Daya, Bank Exim, dan Bapindo) menjadi satu

bank baru bernama PT Bank Mandiri (Persero) pada tanggal 31 Juli 1999.

Kebijakan penggabungan tersebut juga menempatkan dan menetapkan PT

Bank Mandiri (Persero) Tbk. sebagai pemilik mayoritas baru BSB.56

Sebagai tindak lanjut dari keputusan merger, Bank Mandiri melakukan

konsolidasi serta membentuk Tim Pengembangan Perbankan Syariah.

Pembentukan tim ini bertujuan untuk mengembangkan layanan perbankan

syariah di kelompok perusahaan Bank Mandiri, sebagai respon atas

diberlakukannya UU No. 10 tahun 1998, yang memberi peluang bank umum

untuk melayani transaksi syariah (dual banking system). Tim Pengembangan

Perbankan Syariah memandang bahwa pemberlakuan UU tersebut merupakan

momentum yang tepat untuk melakukan konversi PT Bank Susila Bakti dari

bank konvensional menjadi bank syariah. Oleh karenanya, Tim

Pengembangan Perbankan Syariah segera mempersiapkan sistem dan

56 www.syariahmandiri.co.id, diakses pada tanggal 1 Mei 2011, pukul 09.15 WIB.

www.syariahmandiri.co.id

66

infrastrukturnya, sehingga kegiatan usaha BSB berubah dari bank

konvensional menjadi bank yang beroperasi berdasarkan prinsip syariah

dengan nama PT Bank Syariah Mandiri sebagaimana tercantum dalam Akta

Notaris: Sutjipto, SH, No. 23 tanggal 8 September 1999.

Perubahan kegiatan usaha BSB menjadi bank umum syariah

dikukuhkan oleh Gubernur Bank Indonesia melalui SK Gubernur BI No.

1/24/ KEP.BI/1999, 25 Oktober 1999. Selanjutnya, melalui Surat Keputusan

Deputi Gubernur Senior Bank Indonesia No. 1/1/KEP.DGS/ 1999, BI

menyetujui perubahan nama menjadi PT Bank Syariah Mandiri. Menyusul

pengukuhan dan pengakuan legal tersebut, PT Bank Syariah Mandiri secara

resmi mulai beroperasi sejak Senin tanggal 25 Rajab 1420 H atau tanggal 1

November 1999. PT Bank Syariah Mandiri hadir, tampil dan tumbuh sebagai

bank yang mampu memadukan idealisme usaha dengan nilai-nilai rohani,

yang melandasi kegiatan operasionalnya. Harmoni antara idealisme usaha dan

nilai-nilai rohani inilah yang menjadi salah satu keunggulan Bank Syariah

Mandiri dalam kiprahnya di perbankan Indonesia. BSM hadir untuk bersama

membangun Indonesia menuju Indonesia yang lebih baik.

Pada tahun 2002 Bank membentuk yayasan Bangun Sejahtera Mitra

Ummat (BSM Ummat) yang salah satu unit yayasan tersebut adalah Lembaga

Amil Zakat (LAZ) BSM Ummat dengan tujuan untuk mendorong

terwujudnya manajemen Zakat, Infaq dan Shadaqah yang lebih efektif sebagai

cerminan kepedulian sosial. Bank menyalurkan penerimaan zakat kepada

67

Lembaga Amil Zakat tersebut, sehingga bank tidak secara langsung

menjalankan fungsi pengelolaan dana zakat, infaq, shadaqah dan dana

Qardhul Hasan. Sampai dengan tanggal 31 Desember 2008 Bank Syariah

Mandiri memiliki 70 kantor cabang, 88 kantor cabang pembantu, 75 kantor

kas, 41 payment point dan 23 kantor layanan syariah.

Pada Bank Syariah Mandiri Aset hingga Desember 2010

mencapai Rp 32,48 triliun. Jumlah itu naik 47,4 persen

dibandingkan posisi Desember 2009, yakni sebesar Rp 22,04

triliun. Pada akhir tahun 2009, dana pihak ketiga (DPK) sebesar

Rp 19,34 triliun. Pada akhir tahun 2010, DPK yang dihimpun naik

menjadi Rp 29 triliun atau tumbuh 49,96 persen. pembiayaan

yang disalurkan sebesar Rp16,25 triliun terutama di sektor UMKM.

FDR (rasio pembiayaan) pada tahun 2009 mencapai 83.07%

dan pada tahun 2010 turun menjadi 82.54%, NPF (pembiayaan

bermasalah) pada tahun 2009 mencapai 1.34% dan pada

tahun 2010 turun menjadi 1.29%. Sedangkan CAR pada tahun

2009 mencapai 12.44% dan pada tahun 2010 turun menjadi

10.64%.57

57http://bisniskeuangan.kompas.com/read/2011/04/19/1131023/Aset.Bank.Syariah.Mandiri.Rp.32.48.Triliun, diakses pada 25 februari 2011, pukul 16.00 WIB.

http://bisniskeuangan.kompas.com/read/2011/04/19/1131023/Aset.Bank.Syariah.Mandiri.R

68

a. Visi dan Misi 58

1. Visi

“Menjadi Bank Syariah Terpercaya Pilihan Mitra Usaha”

2. Misi

1. Mewujudkan pertumbuhan dan keuntungan yang

berkesinambungan

2. Mengutamakan penghimpunan dana konsumer dan penyaluran

pembiayaan pada segmen UMKM

3. Merekrut dan mengembangkan pegawai profesional dalam

lingkungan kerja yang sehat

4. Mengembangkan nilai-nilai syariah universal

5. Menyelenggarakan operasional bank sesuai standar perbankan

yang sehat.

b. Produk Penghimpunan Dana

1. Tabungan BSM

Tabungan dalam mata uang rupiah dengan akad Mudharabah

Mutlaqah yang penarikannya berdasarkan syarat-syarat tertentu yang

disepakati.

2. BSM tabungan berencana

58 www.syariahmandiri.co.id, diakses pada tanggal 02 Mei 2011, pukul 21.46 WIB.


69

Tabungan berjangka yang memberikan nisbah bagi hasil

berjenjang serta kepastian pencapaian target dana yang telah

ditetapkan.

3. BSM tabungan simpatik

Tabungan berdasarkan prinsip wadiah yang penarikannya dapat

dilakukan setiap saat berdasarkan syarat-syarat yang disepakati.

4. BSM tabungan investa cendekia

Tabungan berjangka untuk keperluan uang pendidikan dengan

jumlah setoran bulanan tetap (installment) dan dilengkapi dengan

perlindungan asuransi.

5. BSM tabungan mabrur

Tabungan dalam mata uang rupiah untuk membantu pelaksanaan

ibadah haji dan umrah.

6. BSM tabungan dollar

Tabungan dalam mata uang dollar yang penarikan dan

setorannya dapat dilakukan setiap saat atau sesuai ketentuan BSM.

7. BSM tabungan kurban

Tabungan dalam mata uang rupiah untuk membantu nasabah

dalam merencanakan ibadah kurban dan aqiqah. Pelaksanaannya

bekerja sama dengan Badan Amil Qurban.

70

8. BSM tabungan pensiun

Tabungan Pensiun BSM adalah simpanan dalam mata uang

rupiah berdasarkan prinsip mudharabah mutlaqah, yang penarikannya

dapat dilakukan setiap saat berdasarkan syarat-syarat dan ketentuan

yang disepakati. Produk ini merupakan hasil kerjasama BSM dengan

PT Taspen yang diperuntukkan bagi pensiunan pegawai negeri

Indonesia.

9. BSM giro

Sarana penyimpanan dana dalam mata uang Rupiah untuk

kemudahan transaksi dengan pengelolaan berdasarkan prinsip wadiah

yad dhamanah.

10. BSM giro valas

Sarana penyimpanan dana dalam mata uang US Dollar untuk

kemudahan transaksi dengan pengelolaan berdasarkan prinsip wadiah

yad dhamanah.

11. BSM giro Singapore dollar

Sarana penyimpanan dana dalam mata uang Singapore Dollar

untuk kemudahan transaksi dengan pengelolaan berdasarkan prinsip

wadiah yad dhamanah.

12. BSM giro euro

71

Sarana penyimpanan dana dalam mata uang Singapore Dollar

untuk kemudahan transaksi dengan pengelolaan berdasarkan prinsip

wadiah yad dhamanah.

13. BSM deposito

Investasi berjangka waktu tertentu dalam mata uang rupiah yang

dikelola berdasarkan prinsip Mudharabah Muthlaqah.

14. BSM deposito valas

Investasi berjangka waktu tertentu dalam mata uang dollar yang

dikelola berdasarkan prinsip Mudharabah Muthlaqah.

c. Produk Jasa

1. BSM card

BSM Card merupakan sarana untuk melakukan transaksi

penarikan, pembayaran, dan pemindahbukuan dana pada ATM BSM,

ATM Mandiri, jaringan ATM Prima-BCA dan ATM Bersama, serta

ATM Bankcard. BSM Card juga berfungsi sebagai kartu Debit yang

dapat digunakan untuk transaksi belanja di seluruh merchant yang

menggunakan EDC Prima-BCA.

2. BSM sentra bayar

BSM Sentra Bayar merupakan layanan bank dalam menerima

pembayaran tagihan pelanggan

72

3. BSM SMS banking

BSM SMS Banking merupakan produk layanan perbankan

berbasis teknologi seluler yang memberikan kemudahan melakukan

berbagai transaksi perbankan.

4. BSM mobile banking

BSM Mobile Banking GPRS (MBG) memudahkan Anda dalam

melakukan transaksi perbankan dengan teknologi GPRS di ponsel

Anda. Kini, dilengkapi fitur untuk melakukan transfer real time antar

bank dengan biaya pulsa paling murah.

5. BSM net banking

BSM Net Banking merupakan produk layanan perbankan

berbasis teknologi internet yang memberikan kemudahan melakukan

berbagai transaksi perbankan.

6. Pembayaran melalui menu pemindahbukuan di ATM (PPBA)

Layanan pembayaran institusi (lembaga pendidikan, asuransi,

lembaga khusus, lembaga keuangan non bank) melalui menu

pemindahbukuan di ATM. Akad yang digunakan adalah wakalah wal

ujrah. Akad wakalah wal ujrah adalah akad yang memberikan

kewenangan bagi bank untuk mewakili nasabah dalam melakukan

pembayaran tagihan-tagihannya. Atas jasanya, bank diberikan upah

(yang disebut Ujrah).

7. BSM jual beli valas

73

Pertukaran mata uang rupiah dengan mata uang asing atau mata

uang asing dengan mata uang asing lainnya yang dilakukan oleh Bank

Syariah Mandiri dengan nasabah.

8. BSM electronic payroll

Pembayaran gaji karyawan institusi melalui teknologi terkini

Bank Syariah Mandiri secara mudah, aman dan fleksibel.

9. Transfer uang tunai

Untuk mengirim uang tunai kepada sanak saudara atau rekan

bisnis di seluruh pelosok negeri tercinta dengan mudah dan aman.

Uang tetap dapat dikirim meskipun di lokasi tersebut belum tersedia

layanan perbankan. Cukup menggunakan BSM Net Banking atau

BSM Mobile Banking GPRS.

10. BSM transfer lintas Negara western union

Adalah jasa pengiriman uang/penerimaan kiriman uang secara

cepat (real time on line) yang dilakukan lintas negara atau dalam satu

negara (domestik).59

d. Sistem Bagi Hasil Pada Bank Syariah Mandiri 60

Sebagai contoh :

59 Ibid60 Ibid

74

1. Diketahui nominal Deposito Syariah Mandiri Rupiah jangka waktu 1

bulan sebesar Rp. 10.000.000,00.

2. Diketahui saldo rata-rata seluruh Deposito Syariah Mandiri Rupiah

jangka waktu 1 bulan Rp4.700.513.986.348,25

3. Diketahui saldo pendapatan distribusi bagi hasil seluruh Deposito

Syariah Mandiri Rupiah jangka waktu 1 bulan Rp45.844.138.439,62

4. Diketahui NISBAH bagi hasil Deposito Syariah Mandiri Rupiah

jangka waktu 1 Bulan 51,00%

5. Bagi hasil yang diterima nasabah :

Nominal Deposito Saldo Pendapatan Distribusi Bagi Hasil--------------------------- x Seluruh Deposito Mudharabah 1 Bulan x Nisbah Saldo Rata-Rata Seluruh

Deposito Syariah Mandiri 1 Bulan

10.000.000,00------------------------------- x 45.844.138.439,62 x 51,00% = 49.740,3

4.700.513.986.348,25

3. Bank Mega Syariah

Bank Syariah Mega Indonesia merupakan bank umum syariah hasil

konversi dari konvensional Bank Umum Tugu yang berpusat di Jakarta. Pada

tahun 2001, kelompok usaha Para (PT Para Group Investindo dan PT Para

Rekan Investama), group para juga mempunyai PT Bank Mega, Mengakuisisi

Bank Umum Tugu untuk dikembangkan menjadi Bank Syariah. Pada tanggal

75

25 Agustus 2004 PT Bank Umum Tugu resmi beroperasi syariah dengan

nama PT Bank Mega Syariah Indonesia. Berdasarkan surat izin dari Bank

Indonesia yakni izin prinsip No.5/39/DpG/BPS tanggal 13 oktober 2003 izin

operasi No.6/11/Kep.DpG/2004 tanggal 27 Juli 2004.61

Pemilik saham mayoritas telah berkomitmen untuk menjadikan PT

Bank Syariah Indonesia sebagai bank syariah terbaik, diwujudkan dengan

mengembangkan Bank Syariah Mega dengan pemberian modal yang kuat

demi kemajuan perbankan syariah dan perkembangan ekonomi Indonesia.

Penambahan modal dari Pemegang Saham merupakan landasan utama untuk

tuntutan pasar perbankan yang semakin meningkat dan kompetitif. Dengan

upaya tersebut PT Bank Mega Syariah Indonesia yang memilki semboyan

“untuk kita semua” tumbuh pesat dan terkendali dan akad menjadi lembaga

keuangan syariah yang baik.

Komitmen penuh PT Mega Corpora (dahulu PT Para Global

Investindo) sebagai pemilik saham mayoritas untuk menjadikan Bank Mega

Syariah sebagai bank syariah terbaik, diwujudkan dengan mengembangkan

bank ini melalui pemberian modal kuat demi kemajuan perbankan syariah dan

perkembangan ekonomi Indonesia pada umumnya. Penambahan modal dari

Pemegang Saham merupakan landasan utama untuk memenuhi tuntutan pasar

perbankan yang semakin meningkat dan kompetitif. Dengan upaya tersebut,

PT Bank Mega Syariah yang memiliki semboyan “Untuk Kita Semua”

61 Abdul Ghofur Anshori, Pemebentukan Bank Syariah melalui Akuisisi dan Konversi(Pendekatan Hukum Positif dan Hukum Islam), (Yogyakarta : UII Press, 2001), Cet1, h. 82-83

76

tumbuh pesat dan terkendali serta menjadi lembaga keuangan syariah yang

berhasil memperoleh berbagai penghargaan dan prestasi.

Seiring dengan perkembangan PT Bank Mega Syariah dan keinginan

untuk memenuhi jasa pelayanan kepada masyarakat khususnya yang berkaitan

dengan transaksi devisa dan internasional, maka tanggal 16 Oktober 2008

Bank Mega Syariah menyandang predikat sebagai Bank Devisa. Pengakuan

ini semakin memperkokoh posisi perseroan sebagai Bank Syariah yang dapat

menjangkau bisnis yang lebih luas lagi bagi domestik maupun internasional.

Dalam upaya mewujudkan kinerja sesuai dengan nama yang

disandangnya, PT Bank Mega Syariah selalu berpegang pada azas

keterbukaan dan kehati-hatian. Didukung oleh beragam produk dan fasilitas

perbankan terkini, PT Bank Mega Syariah terus tumbuh dan berkembang

hingga saat ini memiliki 394 jaringan kerja dengan komposisi: 8 kantor

cabang, 13 kantor cabang pembantu, 49 Gallery Mega Syariah, dan 324

kantor Mega Mitra Syariah (M2S) yang tersebar di Jabotabek, Pulau Jawa,

Bali, Sumatera Kalimantan, dan Sulawesi. Dengan menggabungkan

profesionalisme dan nilai-nilai rohani yang melandasi kegiatan

operasionalnya, PT Bank Mega Syariah hadir untuk mencapai visi menjadi

“Bank Syariah Kebanggaan Bangsa”.

Pada Bank Mega Syariah pada akhir desember 2010 aset BMS tercatat

4,4 triliun. Sedangkan pada pembiayaan mencapai 2,5 triliun atau 75 persen

dari total pembiayaan sebesar 3,3 triliun. Pada akhir 2010 dana pihak ketiga

yang dihimpun sebesar sebesar 3,8 triliun. CAR pada tahun 2009 sebesar

77

10.96% pada tahun 2010 meningkat menjadi 13.14%. FDR tahun 2009

meningkat 90,23% pada tahun 2010 menjadi 92,43%. Sedangkan NPF pada

tahun 2009 sebesar 1,16% pada tahun 2010 sebesar 1,80%.62

a. Visi dan Misi dan Nilai-Nilai Bank Syariah Mega63

1. Visi

Bank Syariah Kebanggaan Bangsa

2. Misi

Memberikan jasa layanan keuangan syariah terbaik bagi semua

kalangan, melalui kinerja organisasi yang unggul, untuk meningkatkan

nilai tambah bagi stakeholder dalam mewujudkan kesejahteraan

bangsa.

3. Nilai-nilai

Visioner, Amanah, Profesional, Konsisten, Interpreneurship,

Teamwork, Berbagi.

b. Produk Pendanaan

1. Tabungan Utama iB,

62http://www.korankaltim.co.id/read/news/2011/4624/bank-mega-incar-aset-rp1.000-triliun-.html, di akses pada 25 februari 2011, pukul 16.10 WIB.

63 www.megasyariah.co.id, diakses pada tanggal 03 Mei 2011, pukul 17.15 WIB.

http://www.korankaltim.co.id/read/news/2011/4624/bank-mega-incar-aset-

www.megasyariah.co.id

78

Simpanan wadiah yang leluasa yang memungkinkan investasi

sesuai syariah sekaligus memperoleh kemudahan mengelola dana

selayaknya tabungan.

2. Fleksi iB,

Simpanan Fleksibel Sesuai Syariah adalah simpanan dengan

konsep syariah titipan (wadiah) yang dapat Anda manfaatkan untuk

berinvestasi dalam waktu yang lebih leluasa.

3. Tabungan Rencana iB Mega Syariah

Tabungan perencanaan yang memiliki fleksibilitas tinggi

dengan Akad Mudharabah yang dapat digunakan untuk merencanakan

semua kegiatan sesuai keinginan nasabah.

4. Tabungan Haji iB Mega Syariah

Yaitu tabungan haji yang memiliki keunggulan bagi hasil yang

kompetitif, Fasilitas SISKOHAT (Sistem Komputerisasi Haji

Terpadu), Fleksibel dalam menentukan setoran, bebas biaya

administrasi, Mendapatkan souvenir yang menarik, Kemudahan

setor on line real time diseluruh Cabang Bank Mega Syariah, Mega

Mitra Syariah dan Gallery Bank Mega Syariah dan Fasilitas autodebet

untuk setoran bulanan.

5. Tabungan Investasi Mega Syariah

Tabungan dengan prinsip Mudharabah yang memberikan

Nisbah lebih tinggi untuk dana investasi yang lebih besar. Ditujukan

untuk nasabah perorangan maupun perusahaan.

79

6. Giro Utama iB

Rekening koran wadiah yang kemungkinan Anda mengelola

dana dengan nyaman sesuai kebutuhan. Menyimpan dana sesuai

syariah dan mendapatkan kemudahan bertransaksi melalui cek dan

bilyet giro? Mengapa Tidak? Giro Utama iB dari Bank Mega Syariah

bisa menjawab kebutuhan Anda.

7. Deposito Plus iB

Simpanan berjangka mudharabah yang bukan hanya

memberikan nisbah bagi hasil yang relatif tinggi, tetapi juga dapat

dijadikan fasilitas jaminan untuk kebutuhan pembiayaan Anda.

c. Produk Pembiayaan

1. KPM Utama iB

Adalah fasilitas pembiayaan dengan menggunakan konsep

syariah murabahah dengan angsuran sesuai kemampuan nasabah yang

telah disepakati sejak awal sampai akhir masa pembiayaan sehingga

memberikan ketenangan dan kepastian jumlah pembayaran (angsuran)

bagi nasabah.

2. Multi Guna iB

Dari Bank Mega Syariah adalah fasilitas pembiayaan dengan

menggunakan konsep syariah murabahah dengan angsuran sesuai

kemampuan nasabah yang telah disepakati sejak awal sampai akhir

80

masa pembiayaan sehingga memberikan ketenangan dan kepastian

jumlah pembayaran (angsuran) bagi nasabah.

3. Multi Jasa iB


syariah ijarah dengan angsuran sewa sesuai kemampuan nasabah yang



sewa bagi nasabah.

4. Pembiayaan Bisnis Investasi iB


syariah murabahah dengan angsuran sesuai kemampuan nasabah yang



bagi nasabah.

5. Pembiayaan Bisnis Modal Kerja iB


syariah mudharabah dan musyarakah dengan nisbah bagi hasil yang

telah disepakati antara bank dan nasabah.

6. Gadai Syariah iB

Adalah fasilitas pinjaman dana dengan menggadaikan barang

berharga termasuk fasilitas penyimpanannya tanpa adanya tambahan

pada saat pengembalian pinjaman dengan menggunakan konsep

81

syariah qardh yaitu pinjaman tanpa tambahan dan konsep syariah

Ijarah yaitu perjanjian sewa tempat penyimpanan barang berharga.

7. Bank Garansi iB


syariah kafalah yaitu akad penjaminan yang diberikan oleh Bank Mega

Syariah kepada pihak penerima jaminan (nasabah) atas permintaan

pihak terjamin.

8. PRK Syariah iB

Adalah fasilitas pembiayaan dengan line facility dimana

penarikan dananya dapat dilakukan sewaktu-waktu melalui

penggunaan rekening koran/giro berdasarkan kebutuhan usaha

nasabah yang telah disepakati menggunakan konsep syariah

musyarakah dengan nisbah bagi hasil yang disepakati antara bank dan

nasabah. permintaan pihak terjamin.

d. Jasa dan Layanan Lainnya

1. Mega Syariah Card

Mega Syariah Card merupakan fasilitas kartu ATM serbaguna

bagi nasabah rekening tabungan Bank Mega Syariah yang dapat

digunakan untuk penarikan tunai pada seluruh ATM berlogo ATM

Bersama.

82

2. Mega Syariah Safe Deposit Box

Mega Syariah Safe Deposit Box adalah fasilitas

penyimpanan barang berharga (safe deposit box)

dengan berbagai ukuran dan harga hemat.64

BAB IV

HASIL DAN PEMBAHASAN

A. Potret CAR, NPF dan FDR pada Bank Umum Syariah

Data-data yang diperlukan dalam analisa ini diperoleh dari Laporan

Keuangan Triwulanan Profit Distribution/Distribusi Bagi Hasil Bank Muamalat

dan Bank Mega Syariah periode Maret 2006 sampai Desember 2010. Dari hasil

olah data penelitian yang dilakukan dengan menggunakan program SPSS 18.0

diperoleh gambaran sebagai berikut:

1. Capital Adequacy Ratio

Dari tabel di bawah ini dapat dilihat bahwa CAR Bank Umum Syariah

pada periode penelitian sangat fluktuatif. Pada Bank Muamalat Indonesia nilai

CAR tertinggi di peroleh pada bulan Maret 2006, yaitu sebesar 16.88% dan

nilai CAR terendah yaitu pada bulan Juni 2008, yaitu sebesar 9.64%.

Sedangkan pada Bank Syariah Mandiri nilai CAR tertinggi di peroleh pada

64 Ibid

83

bulan Maret 2007, yaitu sebesar 16.50% dan nilai CAR terendah diperoleh

pada bulan Desember 2010, yaitu sebesar 10.64%. Pada Bank Mega Syariah

nilai CAR tertinggi diperoleh pada bulan Juni 2008, yaitu sebesar 18.14%

sedangkan CAR terendah diperoleh pada bulan Desember 2006, yaitu sebesar

8.30%.

Tabel 4.1Data CAR Bank Muamalat Indonesia, Bank Syariah Mandiri dan

Bank Mega SyariahPeriode Maret 2006 – Desember 2010

Bulan CAR BMI (%) CAR BSM (%) CAR BMS (%)Maret ‘06 16.88 12.67 9.99Juni ‘06 15.40 11.51 9.20

September ‘06 14.65 11.95 9.10Desember ‘06 14.56 12.56 8.30

Maret ‘07 15.28 16.50 9.32Juni ‘07 13.00 14.80 10.27


Maret ‘08 11.63 12.08 17.56Juni ‘08 9.64 12.31 18.14


Maret ‘09 12.29 14.78 12.04Juni ‘09 11.22 14.07 11.45


Maret ‘10 10.52 12.52 12.14Juni ‘10 10.12 12.46 12.11

September ‘10 14.62 11.49 12.36Desember ‘10 13.32 10.64 13.14Sumber : Laporan Keuangan BMI, BSM dan BMS, data diolah

Gambar 4.1Grafik pertumbuhan CAR Bank Mumalat Indonesia, Bank Syariah Mandiri

84

dan Bank Mega Syariah tahun 2006-2010

2. Non Performing Financing

Adalah rasio antara jumlah pembiayaan yang tidak tertagih atau

tergolong non lancar dengan kualitas kurang lancar, diragukan dan macet.

Dari tabel dan gambar di bawah ini dapat dilihat bahwa NPF Bank Umum

Syariah pada periode penelitian sangat fluktuatif. Pada Bank Muamalat

Indonesia nilai NPF tertinggi diperoleh pada bulan September 2009, yaitu

sebesar 7.32% dan nilai NPF terendah diperoleh pada bulan Maret 2008, yaitu

sebesar 1.61%. Sedangkan pada Bank Syariah Mandiri nilai NPF tertinggi

diperoleh pada bulan Maret 2007, yaitu sebesar 7.98% dan nilai terendah

diperoleh pada bulan Maret 2010, yaitu sebesar 0.66%. Pada Bank Mega

Syariah nilai NPF tertinggi diperoleh pada bulan September 2010, yaitu

sebesar 2.60% dan nilai NPF terendah diperoleh pada bulan Maret 2006 dan

Maret 2008 yaitu sebesar 0.41%.

85

Tabel 4.2Data NPF Bank Muamalat Indonesia, Bank Syariah Mandiri dan


Bulan NPF BMI (%) NPF BSM (%) NPF BMS (%)Maret ‘06 2.01 4.73 0.41Juni ‘06 2.99 4.35 0.69


Maret ‘07 2.70 7.98 1.90Juni ‘07 3.93 2.02 1.10


Maret ‘08 1.61 2.63 0.41Juni ‘08 3.72 2.15 0.98


Maret ‘09 5.82 2.15 1.16Juni ‘09 3.23 1.92 0.98


Maret ‘10 5.83 0.66 1.80Juni ‘10 3.93 0.88 2.02

September ‘10 3.36 1.45 2.60Desember ‘10 3.47 1.29 2.11Sumber : Laporan Keuangan BMI dan BMS, data diolah

Gambar 4.2Grafik pertumbuhan NPF Bank Mumalat Indonesia, Bank Syariah Mandiri dan

Bank Mega Syariah tahun 2006-2010

86

3. Financing to Deposit Ratio

Adalah rasio antara dana yang ditempatkan pada pembiayaan

dibandingkan dengan dana yang dapat dihimpun dari masyarakat (dana pihak

ketiga/DPK). Dari tabel dan gambar di bawah ini dapat dilihat bahwa FDR

Bank Umum Syariah pada periode penelitian sangat fluktuatif. Pada Bank

Muamalat Indonesia nilai FDR tertinggi diperoleh pada bulan September

2008, yaitu sebesar 106.39% dan nilai FDR terendah diperoleh pada bulan

Desember 2006, yaitu sebesar 83.60%. Sedangkan pada Bank Syariah

Mandiri nilai FDR tertinggi diperoleh pada bulan September 2008, yaitu

sebesar 99.11% dan nilai terendah diperoleh pada bulan Desember 2010, yaitu

sebesar 82.54%. Pada Bank Mega Syariah nilai FDR tertinggi diperoleh pada

bulan Maret 2006, yaitu sebesar 110,88% dan nilai NPF terendah diperoleh

pada bulan Desember 2010, yaitu sebesar 78.17%.

87

Tabel 4.3Data FDR Bank Muamalat Indonesia, Bank Syariah Mandiri dan


Bulan FDR BMI (%) FDR BSM (%) FDR BMS (%)Maret ‘06 92.00 87.75 110.88Juni ‘06 91.24 93.68 100.68


Maret ‘07 90.51 87.32 97.15Juni ‘07 97.06 95.64 98.83


Maret ‘08 95.73 91.05 90.26Juni ‘08 102.94 89.21 81.76


Maret ‘09 98.44 86.85 90.23Juni ‘09 90.27 87.03 85.20


Maret ‘10 99.47 83.93 92.43Juni ‘10 103.71 85.16 86.68

September ‘10 99.68 86.31 89.11Desember ‘10 91.52 82.54 78.17Sumber : Laporan Keuangan BMI dan BMS, data diolah

Gambar 4.3Grafik pertumbuhan FDR Bank Mumalat Indonesia, Bank Syariah Mandiri

88


4. Return Bagi Hasil Deposito Mudharabah (Equivalent Rate)

Adalah tingkat return atau kembalian yang diperoleh deposan atas

investasinya dalam bentuk deposito mudharabah jangka waktu 12 bulan yang

ditempatkan pada Bank Muamalat Indonesia, Bank Syariah Mandiri, Bank

Mega Syariah. Dari tabel dan gambar di bawah ini dapat dilihat bahwa FDR

Bank Umum Syariah pada periode penelitian sangat fluktuatif. Pada Bank

Muamalat Indonesia nilai RBH tertinggi diperoleh pada bulan Desember

2006, yaitu sebesar 9.94% dan nilai RBH terendah diperoleh pada bulan Juni

2010, yaitu sebesar 6.38%. Sedangkan pada Bank Syariah Mandiri nilai RBH

tertinggi diperoleh pada bulan Desember 2006, yaitu sebesar 8.53% dan nilai

terendah diperoleh pada bulan Desember 2010, yaitu sebesar 6.46%. Pada

Bank Mega Syariah nilai RBH tertinggi diperoleh pada bulan Juni 2006, yaitu

89

sebesar 11.44% dan nilai RBH terendah diperoleh pada bulan Maret 2010,

yaitu sebesar 5.36%.

Tabel 4.4Data RBH Bank Muamalat Indonesia Bank Syariah Mandiri

dan Bank Mega SyariahPeriode Maret 2006 – Desember 2010

Bulan RBH BMI (%) RBH BSM (%) RBH BMS (%)Maret ‘06 8.76 6.59 10.66Juni ‘06 9.44 7.43 11.44


Maret ‘07 7.46 7.63 9.34Juni ‘07 7.87 7.48 8.89


Maret ‘08 6.56 7.72 5.94Juni ‘08 7.40 7.58 7.98


Maret ‘09 7.36 6.99 7.19Juni ‘09 7.18 7.50 7.95


Maret ‘10 6.39 7.61 5.36Juni ‘10 6.38 6.54 5.54

September ‘10 6.89 7.55 5.58Desember ‘10 7.23 6.46 6.07Sumber : Laporan Keuangan BMI, BSM dan BMS, data diolah

90

Gambar 4.4Grafik pertumbuhan RBH Bank Mumalat Indonesia, Bank Syariah Mandiri


B. Analisis Data

1. Uji Asumsi Klasik

Uji asumsi klasik dilakukan untuk menguji apakah model persamaan

yang digunakan bersifat BLUE (Best Linear Unbiased Estimator). Uji yang

dilakukan adalah :

a. Uji Normalitas

Uji Normalitas dapat dilakukan dengan melihat grafik normal plot

yang dapat disimpulkan bahwa jika data menyebar disekitar garis diagonal

dan mengikuti arah garis diagonal menunjukkan pola distribusi normal,

maka model regresi memenuhi asumsi normalitas. Jika data menyebar

jauh dari diagonal/tidak mengikuti garis diagonal maka tidak

menunjukkan pola distribusi normal, maka model regresi tidak memenuhi

asumsi normalitas.

91

Tabel 4.5One-Sample Kolmogorov-Smirnov Test

CAR NPF FDR RBH

N 60 60 60 60

Mean 12.4430 2.8220 91.9060 7.7045Normal Parametersa,,b

Std. Deviation 2.08494 1.95223 7.48184 1.38654

Absolute .128 .154 .074 .160

Positive .128 .154 .074 .160

Most Extreme Differences

Negative -.045 -.108 -.059 -.086

Kolmogorov-Smirnov Z .989 .735 .873 .818

Asymp. Sig. (2-tailed) .750 .654 .592 .576

a. Test distribution is Normal.

b. Calculated from data.

Besarnya nilai Kolmogrov-Smirnov untuk CAR adalah 0.989 dan

signifikansi pada 0.750. Nilai untuk NPF adalah 0.735 dan signifikansi

pada 0.654. Nilai untuk FDR adalah 0.873 dan signifikansi pada 0.592.

Sedangkan nilai untuk RBH 0.818 dan signifikansi pada 0.576. Hal ini

berarti H0 diterima dan HA ditolak yang berarti data residual terdistribusi

normal.

b. Uji Multikolinieritas

Untuk melihat apakah ada gejala multikol atau tidak pada variabel

penelitian dilihat pada tabel 4.5 dibawah.

Tabel 4.6

Coefficientsa

UnstandardizedCoefficients

StandardizedCoefficients Collinearity Statistics

Model

BStd.Error Beta t Sig. Tolerance VIF

92

(Constant) 12.294 1.938 1.168 .245

CAR .079 .026 .427 3.060 .003 .776 1.289

NPF .259 .093 .226 3.297 .001 .947 1.056

1

FDR .432 .073 .422 5.898 .000 .748 1.338a. Dependent Variable: RBH

Dari tabel di atas, dapat dilihat bahwa seluruh nilai tolerance > α

(0.076 > 0.05) dan nilai VIF hitung (1.289) berada dibawah nilai VIF

(1/5%=20). Dengan demikian maka tidak terdapat multikolinearitas antar

variabel bebas.

c. Uji Autokolerasi

Untuk melihat ada atau tidak adanya autokolerasi dengan

menggunakan angka Durbin-Watson (DW). Dengan ketentuan sebagai

berikut :

Hipotesis Nol Ketentuan

Terjadi Autokolerasi Positif Jika nilai DW dibawah -2 (DW < -2)

Tidak terjadi AutokorelasiJika nilai DW berada diantara -2 dan

+2 atau -2 ≤ DW ≤ 2

Terjadi Autokolerasi Negarif Jika nilai DW diatas 2 ( DW > 2)

Tabel 4.7

Model Summaryb

Model

R R Square

Adjusted R

Square

Std. Error of the

Estimate

Durbin-

Watson

d

i

m

e

n

s

i

o

n

0

1 .811a .657 .593 1.35341 1.355

a. Predictors: (Constant), FDR, NPF, CAR

b. Dependent Variable: RBH

93

Dari output di atas dapat dilihat bahwa nilai DW adalah 1.355.

Dengan demikian tidak terjadi autokolerasi karena nilai DW berada

diantara -2 dan +2 atau -2 ≤ 1.355 ≤ 2.

d. Uji Heteroskedastisitas

Uji heterokedastisitas dapat dilakukan dengan melihat grafik

Scatterplot antara nilai prediksi variabel dependen yaitu ZPRED dengan

residualnya SRESID.

Gambar 4.5

94

Dari grafik scatterplot diatas dapat disimpulkan bahwa titik

menyebar secara acak serta tersebar baik diatas maupun dibawah angka 0

pada sumbu Y. Hal ini dapat disimpulkan bahwa tidak terjadi

heteroskedastisitas pada model regresi, sehingga model regresi layak

dipakai untuk memprediksi return bagi hasil berdasarkan variabel capital

adequacy ratio, non performing financing dan financing to deposit ratio.

2. Uji Hipotesis

Analisa statistik untuk hipotesis pada penelitian ini menggunakan

rumus kolerasi Product Moment dari Pearson. Hal itu karena data penelitian

ini memenuhi asumsi statistik dan data-datanya berupa interval sehingga

menggunakan uji statistic parametrik. Dalam perhitungannya, peneliti

menggunakan program SPSS 18.0. Untuk pengujiannya, maka diajukan

hipotesis sebagai berikut :

H0 : Tidak terdapat hubungan linier antara CAR, NPF dan FDR dengan

RBH Deposito Mudharabah.

H1 : Terdapat hubungan liniear antara CAR, NPF dan FDR dengan RBH

Deposito Mudharabah.

Untuk menganalisa kolerasi antara variabel CAR, NPF dan FDR maka

untuk menafsirkan angka kolerasi digunakan kriteria sebagai berikut :

Interval Koefisien Tingkat Hubungan

0,00 – 0,199 Sangat Rendah

95

0,20 – 0,399 Rendah

0,40 – 0,599 Sedang/Cukup Kuat

0,60 – 0,799 Kuat

0,80 – 1,000 Sangat Kuat

Kolerasi antara variabel independen dengan variabel dependen

tersebut dapat dilihat dari tabel di bawah ini :

Tabel 4.8

Correlations

RBH CAR NPF FDR

RBH 1.000 .517 .424 .750

CAR .517 1.000 .025 -.459

NPF .424 .025 1.000 .193

Pearson Correlation

FDR .750 -.459 .193 1.000

RBH . .001 .048 .000

CAR .001 . .425 .000

NPF .048 .425 . .070

Sig. (1-tailed)

FDR .000 .000 .070 .

RBH 60 60 60 60

CAR 60 60 60 60

NPF 60 60 60 60

N

FDR 60 60 60 60

Berdasarkan output diatas kolerasi antara CAR dengan RBH sebesar

0.517, artinya hubungan kedua variabel cukup kuat dan searah. Oleh karena

itu jika CAR tinggi maka RBH juga tinggi. Kolerasi kedua variabel juga

signifikan, karena angka signifikansi sebesar 0.001 < 0.05.

96

Kolerasi antara NPF dengan RBH sebesar 0.424, artinya hubungan

diantara keduanya cukup kuat dan searah. Oleh karena itu jika NPF tinggi

maka RBH juga tinggi. Kolerasi kedua variabel juga signifikan, karena angka

signifikansi sebesar 0.048 < 0.05.

Kolerasi antara FDR dengan RBH sebesar 0.750, artinya hubungan

diantara keduanya kuat dan searah. Artinya jika FDR tinggi maka RBH juga

akan tinggi. Kolerasi kedua variabel juga signifikan, karena angka signifikansi

sebesar 0.000 < 0.05.

3. Analisa Regresi serta pengujian Signifikansi Konstanta dan Koefisien

1. Uji Goodness of Fit / Uji Signifikan

a. Koefisien Determinasi (R2)

Koefisien determinasi digunakan untuk mengetahui seberapa

besar variabel independen mempengaruhi variabel dependen. Untuk

mengetahuinya dapat dilihat dari tabel di bawah ini :

Tabel 4.9

Model Summaryb

Model

R R Square

Adjusted R

Square

Std. Error of the

Estimate

Durbin-

Watson

d

i

m

e

n

s

i

o

n

0

1 .811a .657 .593 1.35341 1.355



97

Berdasarkan hasil output SPSS diatas, R menunjukkan nilai

kolerasi atau hubungan antara variabel bebas dan variabel terikatnya.

Nilai R sebesar 0.811 atau 81,1% menyatakan bahwa terdapat

hubungan yang sangat kuat antara X1 (CAR), X2 (NPF) dan X3 (FDR)

secara bersama-sama terhadap variabel Y (return bagi hasil).

Nilai R Square menunjukkan besarnya pengaruh antara

variabel bebas terhadap variabel terikatnya. Nilai R Square sebesar

0.657 atau 65.7% menyatakan bahwa terdapat pengaruh sebesar 65.7%

antara X1 (CAR), X2 (NPF) dan X3 (FDR) secara bersama-sama

terhadap variabel Y (return bagi hasil). Sementara sisanya 34.3%

dipengaruhi/dapat dijelaskan oleh faktor lain di luar model.

Nilai adjusted R Square sebesar 0.593 atau 59.3% menyatakan

bahwa di lapangan pengaruh CAR, NPF dan FDR terhadap RBH

hanya sebesar 59.3% berarti terjadi penurunan sebesar 6.4%. Selain

CAR, NPF dan FDR ada faktor-faktor lain yang mempengaruhi return

bagi hasil deposito mudharabah pada bank umum syariah.

b. Uji Signifikan Simultan (Uji Statistik F)

Uji F digunakan untuk menguji apakah secara simultan

variabel CAR NPF dan FDR memberikan pengaruh yang signifikan

atau tidak terhadap nilai RBH. Untuk mengetahuinya dilakukan uji

signifikan dengan membandingkan nilai t hitung dengan t tabel dan

98

melihat nilai signifikansi level (sig), jika nilai sig < 0.05 maka H0

ditolak. Hipotesis yang diajukan adalah :

H0 : Tidak ada pengaruh antara CAR, NPF dan FDR (secara bersama-

sama) terhadap Return Bagi Hasil Deposito Mudharabah.

H1 : Terdapat pengaruh antara CAR, NPF dan FDR (secara bersama-

sama) terhadap Return Bagi Hasil Deposito Mudharabah.

Tabel 4.10

ANOVAb

Model Sum of Squares Df Mean Square F Sig.

Regression 20.809 3 6.936 10.224 .001a

Residual 92.619 56 1.654

1

Total 113.427 59

a. Predictors: (Constant), FDR, NPF, CARb. Dependent Variable: RBH

Berdasarkan hasil output SPSS di atas f hitung adalah 10.224 α

5% Numerator adalah (jumlah variabel - 1) atau 4-1 = 3 dan

Denumerator adalah (jumlah kasus – jumlah variabel) atau 60-4= 56

maka F tabel adalah 2.76. Sementara nilai sig sebesar < 0.05 (0.001 <

0.05) maka Ho ditolak, sehingga hipotesis yang menyatakan Tidak

ada pengaruh antara CAR, NPF dan FDR (secara bersama-sama)

terhadap RBH deposito mudharabah ditolak. Dengan demikian

terbukti bahwa terdapat pengaruh antara CAR, NPF dan FDR (secara

bersama-sama) terhadap return bagi hasil Deposito Mudharabah.

99

c. Uji Signifikansi Parameter Individual (Uji Statistik t)

Uji t digunakan untuk menguji apakah secara parsial variabel

CAR, NPF dan FDR memberikan pengaruh yang signifikan atau tidak

terhadap nilai RBH. Untuk mengetahuinya dilakukan uji signifikan

nilai koefisien variabel CAR, NPF dan FDR dengan uji t yaitu dengan

membandingkan nilai t hitung dengan t tabel dan nilai signifikansi level.

Hipotesis yang diajukan adalah :

1. Hipotesis Parsial untuk variabel X1 (CAR)

H0 : tidak ada pengaruh antara CAR terhadap RBH deposito

mudharabah.

Ha : terdapat pengaruh antara CAR terhadap RBH deposito

mudharabah.

2. Hipotesis Parsial untuk variabel X2 (NPF)

H0 : tidak ada pengaruh antara NPF terhadap RBH deposito

mudharabah.

Ha: terdapat pengaruh antara NPF terhadap RBH deposito

mudharabah.

3. Hipotesis Parsial untuk variabel X3 (FDR)

H0 : tidak ada pengaruh antara FDR terhadap RBH deposito

mudharabah.

100

Ha: terdapat pengaruh antara FDR terhadap RBH deposito

mudharabah.

Tabel 4.11

Pengujian untuk variabel X1 :

Berdasarkan hasil output SPSS diatas nilai t hitung pada X1 adalah

3.060 sementara nilai t tabel 2.010 dan nilai sig adalah 0.003. Jadi,

kesimpulannya adalah karena t hitung > t tabel ( 3.060 > 2.010) dan nilai sig <

0.05 (0.003 < 0.05) maka H0 ditolak, sehingga hipotesis nol (H0) yang

menyatakan bahwa tidak ada pengaruh antara CAR terhadap RBH

deposito mudharabah ditolak. Dengan demikian terbukti bahwa terdapat

pengaruh antara CAR terhadap RBH deposito mudharabah.


Coefficientsa

UnstandardizedCoefficients

StandardizedCoefficients Collinearity Statistics

Model

B Std. Error Beta T Sig. Tolerance VIF

(Constant) 12.294 1.938 1.168 .245

CAR .079 .026 .427 3.060 .003 .776 1.289

NPF .259 .093 .226 3.297 .001 .947 1.056

1

FDR .432 .073 .422 5.898 .000 .748 1.338

a. Dependent Variable: RBH

101


3.297 sementara nilai t tabel 2.010 dan nilai sig adalah 0.001. Jadi,

kesimpulannya adalah karena t hitung > t tabel (3.297 > 2.010) dan nilai sig <

0.05 (0.001 < 0.05) maka H0 ditolak, sehingga hipotesis nol (H0) yang

menyatakan bahwa tidak ada pengaruh antara NPF terhadap RBH deposito

mudharabah ditolak. Dengan demikian terbukti bahwa terdapat pengaruh

antara NPF terhadap RBH deposito mudharabah.



sebesar 5.898 sementara nilai t tabel 2.010 dan nilai signifikansi level adalah

0.000. Jadi, kesimpulannya adalah karena t hitung > t tabel (5.898 > 2.010)

dan nilai sig < 0.05 ( 0.000 < 0.05) maka H0 ditolak, sehingga hipotesis

nol (H0) yang menyatakan bahwa tidak ada pengaruh antara FDR terhadap

RBH deposito mudharabah ditolak. Dengan demikian terbukti bahwa

terdapat pengaruh antara FDR terhadap RBH deposito mudharabah.

2. Persamaan Regresi

Penulis menggunakan metode regresi berganda (multiple

regression). Untuk analisa hubungan variabel independen apa saja yang

memiliki hubungan yang signifikan terhadap variabel dependen.

Persamaan regresi berganda yang digunakan adalah :

y = a + bx1+ bx2 + bx3

102

y = RBH (return bagi hasil)

x1 = CAR (Capital Adequacy Ratio)

x2 = NPF (Non Performing Financing)

x3 = FDR (Financing to Deposit Ratio)

a = nilai konstanta

b1 = koefisien arah regresi CAR

b2 = koefisien arah regresi NPF

b3 = koefisien arah regresi FDR

n = jumlah sampel

Untuk pengolahan datanya, penulis menggunakan program SPSS

versi 18.0. Konstanta dan Koefisien untuk persamaan regresinya dapat

diketahui dari tabel dibawah ini :

Tabel 4.12

Coefficientsa

Unstandardized CoefficientsStandardizedCoefficients Collinearity Statistics

Model

B Std. Error Beta T Sig. Tolerance VIF

(Constant) 12.294 1.938 1.168 .245

CAR .079 .026 .427 3.060 .003 .776 1.289

NPF .259 .093 .226 3.297 .001 .947 1.056

1

FDR .432 .073 .422 5.898 .000 .748 1.338


Berdasarkan hasil output diatas, hasil regresi pada penelitian ini

menghasilkan model persamaan regresi sebagai berikut :

RBH = 12.294 + 0.079 CAR + 0.259 NPF + 0.432 FDR

103

Dari persamaan regresi diatas, dapat dijabarkan sebagai berikut :

1. Nilai a (konstanta) adalah sebesar 12.294, hal ini menyatakan bahwa

jika nilai CAR, NPF dan FDR bernilai nol, maka return bagi hasil

(RBH) deposito mudharabah nasabah sebesar 12.294.

2. CAR mempunyai pengaruh yang signifikan terhadap return bagi hasil

deposito mudharabah pada Bank Umum Syariah. Peningkatan CAR

sebesar satu satuan, maka akan menyebabkan peningkatan RBH

sebesar 0.079. Hal ini sesuai dengan teori yang menyatakan semakin

tinggi CAR maka semakin kuat kemampuan bank tersebut untuk

menanggung resiko dari setiap kredit/aktiva produktif yang berisiko.

Jika nilai CAR tinggi (sesuai ketentuan BI 8%) maka bank tersebut

mampu membiayai operasi bank, keadaan yang menguntungkan bank

tersebut akan memberikan kontribusi yang sangat besar bagi

profitabilitas dan tentunya akan meningkatkan return bagi hasil yang

akan diterima oleh nasabah deposan.

3. NPF juga mempunyai pengaruh yang signifikan terhadap RBH

deposito mudharabah pada Bank Umum Syariah. Peningkatan NPF

sebesar satu satuan akan menyebabkan penurunan RBH sebesar 0.259.

Hal ini tidak sesuai dengan teori yang menyatakan bahwa jika kualitas

asset yang dicerminkan oleh NPF semakin meningkat, maka efektif

pendapatan Bank Umum Syariah dari earning assets akan semakin

104

berkurang dan akibatnya akan menurunkan return bagi hasil yang

dibagikan kepada nasabah deposan.

4. Sama dengan variabel CAR dan NPF, FDR adalah variabel yang

paling berpengaruh secara signifikan terhadap RBH deposito

mudharabah pada Bank Umum Syariah. Peningkatan FDR sebesar

satu satuan akan menyebabkan peningkatan RBH sebesar 0.432. Hal

ini juga sesuai dengan teori yang menyatakan bahwa semakin banyak

dana yang disalurkan dalam pembiayaan, berarti semakin tinggi

earning asset, artinya dana yang dihimpun dari masyarakat dapat

disalurkan kepada pembiayaan yang produktif (tidak banyak asset

yang menganggur). Bila rasio FDR semakin tinggi dan melebihi

ketentuan BI, maka bank akan berusaha meningkatkan perolehan

dananya dengan memberikan return bagi hasil yang menarik untuk

investor.

5. Sedangkan pada prakteknya, return bagi hasil deposito mudharabah

ditentukan berdasarkan kesepakatan pihak-pihak yang bekerja sama

yang dipengaruhi oleh :

a. Kontribusi masing-masing pihak dalam kerja sama (share on

partnership).

b. Prospek perolehan keuntungan (expected return) dan jenis usaha.

c. Perkiraan resiko yang dihadapi (expected risk).

d. Memperhitungkan biaya dan BEP.

105

e. Seberapa besarnya asumsi return yang akan diberikan kepada

nasabah deposan.

f. Harga pasar, baik bunga di bank konvensional atau bagi hasil di

bank syariah lain.

BAB V

PENUTUP

A. Kesimpulan

Berdasarkan analisa dan interpretasi data yang telah dilakukan, maka

dapat diambil kesimpulan :

1. Setelah dilakukan uji F dengan tingkat signifikan 5%, variabel Capital

Adequacy Ratio (CAR), Non Performing Financing (NPF) dan Financing to

Deposit Ratio (FDR) secara simultan atau bersama-sama mempunyai

pengaruh yang signifikan terhadap Return Bagi Hasil Deposito Mudharabah

(RBH) pada Bank Umum Syariah di Indonesia.

2. Dari pengujian secara parsial dengan uji t dengan tingkat signifikan sebesar

5%, semua variabel independen (CAR, NPF dan FDR) berpengaruh secara

signifikan terhadap Return Bagi Hasil Deposito Mudharabah pada Bank

Umum Syariah.

106

3. Variabel yang paling berpengaruh terhadap Return Bagi Hasil Deposito

Mudharabah adalah variabel FDR (Financing to Deposit Ratio) dimana nilai t

hitung > t tabel (5.898 > 2.010) dan nilai sig < 0.05 (0.000 < 0.05).

4. Dari persamaan regresi dapat dijabarkan sebagai berikut :

6. Nilai a (konstanta) adalah sebesar 12.294, hal ini menyatakan bahwa jika

nilai CAR, NPF dan FDR tidak ada, maka return bagi hasil (RBH)

deposito mudharabah nasabah sebesar 12.294.

7. CAR mempunyai pengaruh yang signifikan terhadap return bagi hasil

deposito mudharabah pada Bank Umum Syariah. Peningkatan CAR

sebesar satu satuan, maka akan menyebabkan peningkatan RBH sebesar

0.079. Hal ini sesuai dengan teori yang menyatakan semakin tinggi CAR

maka semakin kuat kemampuan bank tersebut untuk menanggung resiko

dari setiap kredit/aktiva produktif yang berisiko. Jika nilai CAR tinggi

(sesuai ketentuan BI 8%) maka bank tersebut mampu membiayai operasi

bank, keadaan yang menguntungkan bank tersebut akan memberikan

kontribusi yang sangat besar bagi profitabilitas dan tentunya akan

meningkatkan return bagi hasil yang akan diterima oleh nasabah deposan.

8. NPF juga mempunyai pengaruh yang signifikan terhadap RBH deposito

mudharabah pada Bank Umum Syariah. Peningkatan NPF sebesar satu

satuan akan menyebabkan penurunan RBH sebesar 0.259. Hal ini sesuai

dengan teori yang menyatakan bahwa jika kualitas asset yang dicerminkan

oleh NPF semakin meningkat, maka efektif pendapatan Bank Umum

107

Syariah dari earning assets akan semakin berkurang dan akibatnya akan

menurunkan return bagi hasil yang dibagikan kepada nasabah deposan.

9. Sama dengan variabel CAR dan NPF, FDR adalah variabel yang paling

berpengaruh secara signifikan terhadap RBH deposito mudharabah pada

Bank Umum Syariah. Peningkatan FDR sebesar satu satuan akan

menyebabkan peningkatan RBH sebesar 0.432. Hal ini juga sesuai dengan

teori yang menyatakan bahwa semakin banyak dana yang disalurkan

dalam pembiayaan, berarti semakin tinggi earning asset, artinya dana

yang dihimpun dari masyarakat dapat disalurkan kepada pembiayaan yang

produktif (tidak banyak asset yang menganggur). Bila rasio FDR semakin

tinggi dan melebihi ketentuan BI, maka bank akan berusaha meningkatkan

perolehan dananya dengan memberikan return bagi hasil yang menarik

untuk investor.

B. Saran

Dari penelitian ini, maka dapat disarankan hal-hal sebagai berikut :

1. Sesuai dengan karakteristik pengelolaan dana bank syariah yang berbeda

dengan bank konvensional, khususnya dalam imbal bagi hasil dana yang

diinvestasikan, maka sebaiknya bank syariah melaksanakan operasi sesuai

syariah walaupun dilakukan secara bertahap.

2. Dalam penetapan return bagi hasil, bank dapat melakukan pemurnian

transaksi sesuai syariah, dengan menjadikan pendapatan bank dari

108

pembiayaan sebagai dasar dalam penetapan return bagi hasil deposito

mudharabah.

3. Nasabah deposan perlu mengetahui tingkat return bagi hasil beserta faktor-

faktor yang mempengaruhinya sebelum menginvestasikan dananya pada bank

syariah.

4. Disarankan kepada nasabah deposan yang ingin menempatkan dananya pada

Bank Syariah agar memperhatikan terlebih dahulu tingkat CAR, NPF dan

FDR nya sebelum menempatkan dananya dalam bentuk deposito

mudharabah, karena tingkat CAR, NPF dan FDR berpengaruh terhadap

Return Bagi Hasil deposito mudharabah pada Bank Umum Syariah.

5. Dalam penelitian ini, hanya mengambil tiga sampel bank syariah, diharapkan

dalam penelitian selanjutnya dapat menggunakan sampel yang lebih banyak

lagi yaitu meneliti seluruh bank syariah di perbankan syariah. Karena pada

akhir tahun 2008 hingga sepanjang tahun 2009 ada beberapa bank umum

syariah yang baru didirikan, seperti BRI Syariah, Bukopin Syariah dan dalam

waktu dekat akan berdiri BCA Syariah dan BNI Syariah (Spin off dari UUS),

Panin Bank Syariah dan BTN syariah.

6. Melakukan perbandingan antara bank satu dengan bank yang lain.

109

DAFTAR PUSTAKA

Al Arif, M. Nurianto, Dasar-Dasar Pemasaran Bank Syariah, Cet. 1, Bandung :Alfabeta, cv, 2010.

Anshori, Abdul Ghofur, Perbankan Syariah di Indonesia, Cet. 1 Yogyakarta : GajahMada University Press, 2007.

Anshori, Abdul Ghofur, Pemebentukan Bank Syariah melalui Akuisisi dan Konversi(Pendekatan Hukum Positif dan Hukum Islam), Yogyakarta: UII Press, 2001.

Antonio, M Syafi’i, Bank Syariah dari Teori Ke Praktik, Jakarta : Gema Insani Press,2001.

Antonio, M Syafi’i dkk, Bank Syariah Analisis Kekuatan, Kelemahan, Peluang danAncaman, cet 1, Yogyakarta : Ekonisia, 2006.

Antonio, M. Syafi’i & Karnaen Pertawaatmadja, Apa dan bagaimana Bank Islam,Yogyakarta : PT Dana Bhakti Prima Jasa, 1999.

Arifa, Umaira, Pengaruh Non Performing Financing dan Financing to Deposit Ratioterhadap Return Bagi Hasil Deposito Mudharabah Mutlaqah pada BankMuamalat Indonesia, Skripsi S1 Fakultas Syariah dan Hukum UIN SyarifHidayatullah Jakarta, 2008.

Arikunto, Suharsimi, Prosedur Penelitian, Suatu Pendekatan Praktik, cet XIIIJakarta: PT Rineka Cipta, 2006.

110

Ascarya, Akad dan Produk Bank Syariah, Jakarta: PT RajaGrafindo Persada, 2007.

Djazuli, Ahmad dan Yadi Janwari, Lembaga-Lembaga Perekonomian Umat SebuahPengenalan, Jakarta : PT RajaGrafindo Persada, 2002.

DSN MUI&BI, Himpunan Fatwa Dewan Syariah Nasional, cet III Ciputat : CVGaung Persada, 2006.

Ghozali, Imam, Aplikasi Analisis Multivariat dengan Program SPSS, Semarang:Badan Penerbit Universitas Diponegoro, 2007.

Hosen, M. Nadratuzzaman & Sunarwin Kartika Setiati, Tuntunan Praktismenggunakan Jasa Perbankan Syariah, Jakarta: Pusat Komunikasi EkonomiSyariah, 2007.

Karim, Adiwarman A, Bank Islam: Analisis Fiqh dan Keuangan, Jakarta: RajaGrafindo Persada 2004.

Kasmir, Manajemen Perbankan, Jakarta: PT RajaGrafindo Persada, Cetakan ketujuh,2007.

Kuncoro, Mudrajad dan Suhardjono, Manajemen Perbankan Teori dan AplikasiYogyakarta : BPFF, 2002.

Muhammad, Manajemen Dana Bank Syariah, Yogyakarta: Ekonusia, 2005.

Muhammad, Manajemen Pembiayaan Bank Syariah, Yogyakarta : UPP AMP YKPN,2005.

Mawardi, Nasrah, “Faktor-faktor yang Mempengaruhi Penetapan Return Bagi HasilDeposito Mudharabah Mutlaqah, Studi pada Unit Usaha Syariah Bank X.”Tesis S2 Universitas Indonesia, 2005.

Siddiqi, M. Nejatullah, Kemitraan Usaha dan Bagi Hasil dalam Hukum Islam,Jakarta : Dana Bhakti Prima Yasa, 1996

Sjahdeni, Sutan Remy, Perbankan Islam dan Kedudukannya dalam Tata HukumPerbankan Indonesia, Jakarta : Pustaka Utama, 2007

Rivai, Veithzal, Credit Management Handbook, Jakarta : PT. RajaGrafindo Persada,2006.

111

Rodoni, Ahmad dan Abdul Hamid, Lembaga Keuangan Syariah, Jakarta : ZikrulHakim, 2008

Rohaety, Ety dkk, Metodelogi Penelitian Bisnis dengan Aplikasi SPSS, Jakarta :Universitas Muhammadiyah Prof. Dr Hamka, 2007.

Singgih Santoso, Bank Soal Statistik dengan SPSS, Jakarta: PT. Gramedia, 2005.

Tim Instruktur Lab. Bank Mini, Konsep dan Mekanisme Bank Syariah, Jakarta : Fak.Syariah dan Hukum, 2005

Wijaya, Lukman Denda, Manajemen Perbankan, Edisi 2, Bogor: PT GhaliaIndonesia, 2005.

http://www.muamalatbank.com/index.php/home/news/siaran_pers/1457, diakses pada25 Februari 2011, pukul 15.44 WIB.

http://bisniskeuangan.kompas.com/read/2011/04/19/1131023/Aset.Bank.Syariah.Mandiri.Rp.32.48.Triliun, diakses pada 25 februari 2011, pukul 16.00 WIB.

http://www.korankaltim.co.id/read/news/2011/4624/bank-mega-incar-aset rp1.000-triliun-.html, di akses pada 25 februari 2011, pukul 16.10 WIB.

www.muamalat-institut.com, diakses pada tanggal 01 Mei 2011, pukul 08.00 WIB.

www.syariahmandiri.co.id, diakses pada tanggal 1 Mei 2011, pukul 09.15 WIB.

www.megasyariah.co.id, diakses pada tanggal 03 Mei 2011, pukul 17.15 WIB.


http://bisniskeuangan.kompas.com/read/2011/04/19/1131023/Aset.Bank.Syariah.Man

http://www.korankaltim.co.id/read/news/2011/4624/bank-mega-incar-

www.muamalat-institut.com


www.megasyariah.co.id

112

DEPARTEMEN AGAMAUNIVERSITAS ISLAM NEGERI (UIN)SYARIF HIDAYATULLAH JAKARTA


Telp: (62-21) 74711537, 7401925 Fax. (62-21) 7491821Jl. Ir.H. Juanda No. 95 Ciputat Jakarta Selatan 15412, Indonesia Website :www.uinjkt.ac.id Email : [email protected]

Nomor : Un.01/F4/PP.01.1/676/ 2010 Jakarta, 4 Februari 2011Lamp : 1 (Satu) Berkas ProposalHal : Mohon Kesediaan Menjadi Pembimbing Skripsi

Kepada Yth.Dr. H. Anwar Abbas, M.Ag, MMDosen Fakultas Syariah dan Hukum UIN Jakarta

Assalamu’alaikum wr.wb

Pimpinan Fakultas Syariah dan Hukum UIN Syarif Hidayatullah Jakartamengharapkan kesediaan Saudara untuk menjadi pembimbing skripsi mahasiswa:Nama : Rizky AmeliaNIM : 107046102181Prodi/Konsentrasi : Muamalat/Perbankan SyariahJudul Skripsi : Pengaruh CAR, FDR dan NPF Terhadap Return Bagi

Hasil Deposito Mudharabah Pada Perbankan Syariah

Beberapa hal yang dapat dipertimbangkan adalah sebagai berikut:1. Topik bahasan dan out line dimana perlu dapat diadakan perubahan dan

penyempurnaan.2. Teknik penulisan supaya merujuk kepada buku “Pedoman Penulisan Skripsi

Fakukltas Syariah dan Hukum UIN Syarif Hidayatullah Jakarta”

Demikianlah atas kesediaan sauadara kami ucapkan terima kasih.

Wassalamu’alaikum Wr.WbKetua Program Studi Muamalat (Ekonomi Islam)

www.uinjkt.ac.id

mailto:[email protected]

113

Dr. Euis Amalia, M.AgNIP. 197107011998032002

Tembusan:Disampaikan dengan hormat kepada:1. Kasubag Akademik & Kemahasiswaan Fakultas Syariah dan Hukum2. Sekretaris Program Studi Muamalat Fakultas Syariah dan Hukum3. Arsip

KEMENTERIAN AGAMAUNIVERSITAS ISLAM NEGERI (UIN)SYARIF HIDAYATULLAH JAKARTA


Telp: (62-21) 74711537, 7401925 Fax. (62-21) 7491821Jl. Ir.H. Juanda No. 95 Ciputat Jakarta Selatan 15412, Indonesia Website :www.uinjkt.ac.id Email : [email protected]

Nomor : No.Un.01/F4/KM.00.02/ / 2010 Jakarta, Desember 2010Lampiran : -Hal : Permohonan Data/Observasi

Kepada Yth,Manager Bank Muamalat Indonesia, TbkDi

JakartaAssalaamu’alaikum Wr. Wb

Pimpinan Fakultas Syariah dan Hukum UIN Syarif HidayatullahJakarta menerangkan bahwa :Nama : Rizky AmeliaTempat/Tgl Lahir : Jakarta, 01 Mei 1989NIM : 107046102181Semester : VIII (Delapan)Jurusan/ Konsentrasi : Muamalat / Perbankan SyariahAlamat : Jl. Kayu Manis Timur No.11,

Utan Kayu Utara, Matraman Jakarta Timur 13120Telp/Hp : 021-8568812 / 085697662287adalah benar yang mahasiswa, Fakultas Syariah dan Hukum UIN SyarifHidayatullah Jakarta. Sehubungan dengan hal tersebut di atas, mohon kiranyaBapak/Ibu dapat mengizinkan yang bersangkutan untuk melakukan observasiskripsi untuk menyelesaikan kewajiban studi Strata Satu dengan judul:

“Pengaruh CAR, FDR dan NPF Terhadap Return Bagi Hasil DepositoMudharabah Pada Perbankan Syariah.”

Untuk melengkapi bahan/data yang berkaitan denganpenulisan/pembahasan skripsi tersebut, dimohon kiranya Bapak/Ibu/Saudara/idapat membantu/menerima yang bersangkutan untuk observasi.

www.uinjkt.ac.id

mailto:[email protected]

114

Atas kesediaan Bapak / Ibu / Saudara/i, kami ucapkan banyak terimakasih.

Wassalamu’alaikum Wr. Wb.

116

Lampiran 4

Data CAR, NPF, FDR dan RBH Bank Umum Syariah

Periode Maret 2006 – Desember 2010

Bulan CAR NPF FDR RBHMaret ‘06 16.88 2.01 92.00 8.76Juni ‘06 15.40 2.99 91.24 9.44

September ‘06 14.65 3.50 87.29 9.45Desember ‘06 14.56 4.84 83.60 9.94

Maret ‘07 15.28 2.70 90.51 7.46Juni ‘07 13.00 3.93 97.06 7.87


Maret ‘08 11.63 1.61 95.73 6.56Juni ‘08 9.64 3.72 102.94 7.40


Maret ‘09 12.29 5.82 98.44 7.36Juni ‘09 11.22 3.23 90.27 7.18


Maret ‘10 10.52 5.83 99.47 6.39Juni ‘10 10.12 3.93 103.71 6.38


Maret ‘06 12.67 4.73 87.75 6.59Juni ‘06 11.51 4.35 93.68 7.43


Maret ‘07 16.50 7.98 87.32 7.63Juni ‘07 14.80 2.02 95.64 7.48


Maret ‘08 12.08 2.63 91.05 7.72Juni ‘08 12.31 2.15 89.21 7.58


Maret ‘09 14.78 2.15 86.85 6.99

117

Juni ‘09 14.07 1.92 87.03 7.50September ‘09 13.37 2.16 87.93 7.43Desember ‘09 12.44 1.34 83.07 7.90

Maret ‘10 12.52 0.66 83.93 7.61Juni ‘10 12.46 0.88 85.16 6.54


Maret ‘06 9.99 0.41 110.88 10.66Juni ‘06 9.20 0.69 100.68 11.44


Maret ‘07 9.32 1.90 97.15 9.34Juni ‘07 10.27 1.10 98.83 8.89


Maret ‘08 17.56 0.41 90.26 5.94Juni ‘08 18.14 0.98 81.76 7.98


Maret ‘09 12.04 1.16 90.23 7.19Juni ‘09 11.45 0.98 85.20 7.95


Maret ‘10 12.14 1.80 92.43 5.36Juni ‘10 12.11 2.02 86.68 5.54


118

Grafik pertumbuhan CAR Bank Mumalat Indonesia, Bank Syariah Mandiridan Bank Mega Syariah tahun 2006-2010

Gambar 4.2Grafik pertumbuhan NPF Bank Mumalat Indonesia, Bank Syariah Mandiri dan

Bank Mega Syariah tahun 2006-2010

119

Gambar 4.3Grafik pertumbuhan FDR Bank Mumalat Indonesia, Bank Syariah Mandiri


Grafik pertumbuhan RBH Bank Mumalat Indonesia, Bank Syariah Mandiridan Bank Mega Syariah tahun 2006-2010

120

Lampiran 5

Hasil Uji Asumsi Klasik

1. Uji Multikolinearitas

Coefficientsa

Unstandardized

Coefficients

Standardized

Coefficients Collinearity Statistics

Model

B

Std.

Error Beta T Sig. Tolerance VIF

(Constant) 12.294 1.938 1.168 .245

CAR .079 .026 .427 3.060 .003 .776 1.289

NPF .259 .093 .226 3.297 .001 .947 1.056

1

FDR .432 .073 .422 5.898 .000 .748 1.338


2. Uji Autokolerasi

Pengambilan Keputusan ada atau tidaknya autokolerasi

Hipotesis Nol Ketentuan

Terjadi Autokolerasi Positif Jika nilai DW dibawah -2 (DW < -2)

Tidak terjadi AutokorelasiJika nilai DW berada diantara -2 dan +2 atau

-2 ≤ DW ≤ 2

Terjadi Autokolerasi Negarif Jika nilai DW diatas 2 ( DW > 2)

Model Summaryb

ModelR R Square

Adjusted RSquare

Std. Error of theEstimate

Durbin-Watson

dimension0

1 .811a .657 .593 1.35341 1.355

a. Predictors: (Constant), FDR, NPF, CARb. Dependent Variable: RBH

121

3. Uji Heteroskedastisitas

122

Casewise Diagnosticsa

Case Number Std. Residual RBH Predicted Value Residual1 .734 8.76 7.8163 .943692 1.417 9.44 7.6171 1.822863 1.725 9.45 7.2320 2.217964 2.475 9.94 6.7569 3.183075 -.108 7.46 7.5984 -.138386 -.055 7.87 7.9411 -.071147 -.385 7.76 8.2552 -.495248 .282 8.70 8.3374 .362599 -1.234 6.56 8.1467 -1.5867410 -.795 7.40 8.4230 -1.0229811 -.926 7.49 8.6809 -1.1908812 -.613 7.74 8.5284 -.7883713 -.335 7.36 7.7904 -.4303514 -.243 7.18 7.4921 -.3121115 -.407 6.62 7.1433 -.5232916 .757 7.97 6.9964 .9735817 -1.146 6.39 7.8640 -1.4740018 -1.615 6.38 8.4571 -2.0771419 -1.044 6.89 8.2323 -1.3422920 -.261 7.23 7.5662 -.3362121 -.390 6.59 7.0921 -.5021022 -.141 7.43 7.6107 -.1807023 .375 7.90 7.4172 .4827924 1.202 8.53 6.9846 1.5454025 .777 7.63 6.6310 .9989726 -.479 7.48 8.0955 -.6155227 -.636 7.21 8.0275 -.8174828 .195 8.05 7.7998 .2502329 .035 7.72 7.6744 .0455530 .016 7.58 7.5593 .0206831 -.195 8.08 8.3312 -.2512032 .728 8.46 7.5237 .9362633 -.304 6.99 7.3816 -.3915734 .059 7.50 7.4245 .0754835 -.024 7.43 7.4605 -.0305136 .557 7.90 7.1838 .7161637 .206 7.61 7.3449 .2651238 -.678 6.54 7.4121 -.8721039 .100 7.55 7.4219 .1280640 -.530 6.46 7.1420 -.68200

123

41 .899 10.66 9.5040 1.1560042 2.165 11.44 8.6551 2.7849243 1.792 11.36 9.0548 2.3051644 2.195 11.31 8.4865 2.8234645 .878 9.34 8.2111 1.1288746 .337 8.89 8.4567 .4333247 .714 8.96 8.0414 .9186048 -.046 7.49 7.5493 -.0593049 -1.523 5.94 7.8990 -1.9589750 .645 7.98 7.1503 .8297351 .583 7.85 7.0998 .7501952 .178 7.19 6.9617 .2283153 -.454 7.19 7.7740 -.5839554 .429 7.95 7.3979 .5521055 -1.236 5.57 7.1601 -1.5900956 -1.309 5.37 7.0535 -1.6834757 -1.945 5.36 7.8614 -2.5013958 -1.428 5.54 7.3759 -1.8359059 -1.485 5.58 7.4903 -1.9102860 -.485 6.07 6.6935 -.62347


124

4. Uji Normalitas

One-Sample Kolmogorov-Smirnov Test

CAR NPF FDR RBH

N 60 60 60 60

Mean 12.4430 2.8220 91.9060 7.7045Normal Parametersa,,b

Std. Deviation 2.08494 1.95223 7.48184 1.38654

Absolute .128 .154 .074 .160

Positive .128 .154 .074 .160

Most Extreme Differences

Negative -.045 -.108 -.059 -.086

Kolmogorov-Smirnov Z .989 .735 .873 .818

Asymp. Sig. (2-tailed) .750 .654 .592 .576

a. Test distribution is Normal.

b. Calculated from data.

125

Lampiran 6

Hasil Uji Hipotesis

Descriptive Statistics

Mean Std. Deviation N

RBH 7.7045 1.38654 60

CAR 12.4430 2.08494 60

NPF 2.6553 1.84618 60

FDR 91.9060 7.48184 60

Correlations

RBH CAR NPF FDR

Pearson Correlation RBH 1.000 .517 .424 .750

126

CAR .517 1.000 .025 -.459

NPF .424 .025 1.000 .193

FDR .750 -.459 .193 1.000

RBH . .001 .048 .000

CAR .001 . .425 .000

NPF .048 .425 . .070

Sig. (1-tailed)

FDR .000 .000 .070 .

RBH 60 60 60 60

CAR 60 60 60 60

NPF 60 60 60 60

N

FDR 60 60 60 60

Lampiran 7

Hasil Analisa Regresi Pengaruh CAR, NPF dan FDR terhadap RBH

Correlations

RBH CAR NPF FDR

RBH 1.000 .517 .424 .750

CAR .517 1.000 .025 -.459

NPF .424 .025 1.000 .193

Pearson Correlation

FDR .750 -.459 .193 1.000

RBH . .001 .048 .000

CAR .001 . .425 .000

NPF .048 .425 . .070

Sig. (1-tailed)

FDR .000 .000 .070 .

N RBH 60 60 60 60

127

CAR 60 60 60 60

NPF 60 60 60 60

FDR 60 60 60 60

ANOVAb

Model Sum of Squares df Mean Square F Sig.

Regression 20.809 3 6.936 10.224 .001a

Residual 92.619 56 1.654

1

Total 113.427 59



Coefficientsa

Model Unstandardized

Coefficients

Standardized

Coefficients t Sig. Collinearity Statistics

Model Summaryb

Model

R R Square

Adjusted R

Square

Std. Error of the

Estimate

Durbin-

Watson

d

i

m

e

n

s

i

o

n

0

1 .811a .657 .593 1.35341 1.355



128

B

Std.

Error Beta Tolerance VIF

(Constant) 12.294 1.938 1.168 .245

CAR .079 .026 .427 3.060 .003 .776 1.289

NPF .259 .093 .226 3.297 .001 .947 1.056

1

FDR .432 .073 .422 5.898 .000 .748 1.338


pengaruh car, fdr dan npf terhadap return bagi hasil...

Documents