20110208 1830 thehavesandhavenots sl

62
8/13/2019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl http://slidepdf.com/reader/full/20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1/62 T H H N G P Branko Milanovic Lead economist, World Bank's research division Visiting fellow, All Souls College, Oxford, Professor Danny Quah Chair, LSE 

Upload: jamil-akhter

Post on 04-Jun-2018

235 views

Category:

Documents


1 download

TRANSCRIPT

Page 1: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 162

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 262

T983144983141 983144983137983158983141983155 983137983150983140 983156983144983141 983144983137983158983141983085983150983151983156983155

A 983155983144983151983154983156 983137983150983140 983145983140983145983151983155983161983150983139983154983137983156983145983139 983144983145983155983156983151983154983161983151983142 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

B983154983137983150983147983151 M983145983148983137983150983151983158983145983139

W983145983150983156983141983154 201098308511

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 362

T983144983141 983138983151983151983147991257983155 983141983152983145983143983154983137983152983144

ldquoTo determine the laws which regulate thisdistribution [into wages profits and rent]is the principal problem in Political Economyrdquo

David Ricardo (1817) Principles of

Political Economy (Preface)

ldquoof the tendencies that are harmful to soundeconomics the most seductive and hellipthe most

poisonous is to focus on questions of distributionrdquo

Robert E Lucas (2004) ldquoThe Industrial revolutionpast and futurerdquo

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 462

0 O983158983141983154983158983145983141983159 983151983142 983156983144983141 983152983154983141983155983141983150983156 983137983150983140

983152983137983155983156 983151983142 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 562

I983150983141983153983157983137983148983145983156983161 19509830852009

T983144983141 983149983151983156983144983141983154 983151983142 983137983148983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983140983145983155983152983157983156983141983155

W983145983156983144 983150983141983159 PPP983155Graph in interyddofilesdefinesdo

Concept 2

Concept 1

Concept 3

4 5

5 5

6 5

7 5

G i n i c o e f f i c i e n t

1950 1960 1970 1980 1990 2000 2010year

Divergencebegins

China moves in

Divergence ends

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6

0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n

t i l e o f w o r l d i n c o m

e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100

country percentile

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 762

A 983150983151983150983085M983137983154983160983145983155983156 983159983151983154983148983140bull O983158983141983154 983156983144983141 983148983151983150983143 983154983157983150 983140983141983139983154983141983137983155983145983150983143 983145983149983152983151983154983156983137983150983139983141 983151983142

983159983145983156983144983145983150983085983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 983140983141983155983152983145983156983141 983155983151983149983141983154983141983158983141983154983155983137983148 983145983150 983156983144983141 983148983137983155983156 983153983157983137983154983156983141983154 983139983141983150983156983157983154983161

bull I983150983139983154983141983137983155983145983150983143 983145983149983152983151983154983156983137983150983139983141 983151983142 983138983141983156983159983141983141983150983085983139983151983157983150983156983154983161

983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155bull G983148983151983138983137983148 983140983145983158983145983155983145983151983150 983138983141983156983159983141983141983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983149983151983154983141 983156983144983137983150

983138983141983156983159983141983141983150 983139983148983137983155983155983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 862

C983151983149983152983151983155983145983156983145983151983150 983151983142 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983144983137983150983143983141983140 983142983154983151983149 983138983141983145983150983143 983149983151983155983156983148983161

983140983157983141 983156983151 991260983139983148983137983155983155991261 (983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148) 983156983151983140983137983161 983145983156 983145983155 983149983151983155983156983148983161 983140983157983141 983156983151

991260983148983151983139983137983156983145983151983150991261 (983159983144983141983154983141 983152983141983151983152983148983141 983148983145983158983141 983138983141983156983159983141983141983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148)

Based on Bourguignon-Morrisson (2002) and Milanovic (2005)From thepastxls

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 962

1 V983145983143983150983141983156983156983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1062

1A M983137983154983154983145983137983143983141 983137983150983140 M983151983150983141983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1162

I983150983141983153983157983137983148983145983156983161 2 983139983141983150983156983157983154983145983141983155 983137983143983151 amp 983150983151983159 E983150983143983148983137983150983140

E983148983145983162983137983138983141983156983144991257983155 983140983145983148983141983149983149983137 (983142983154983151983149 983120983154983145983140983141 983137983150983140 983120983154983141983146983157983140983145983139983141)

I983150983139983151983149983141 983145983150

1810 (983203 983152983137)

A983152983152983154983151983160 983152983151983155983145983156983145983151983150 983145983150 1810

983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150

M983154 D983137983154983139983161 10000 T983151983152 01

E983148983145983162983137983138983141983156983144991257983155983142983137983149983145983148983161

30007983166430 T983151983152 1

E983148983145983162983137983138983141983156983144

983137983148983151983150983141

50 M983141983140983145983137983150

G983137983145983150 100 983156983151 1

I983150983139983151983149983141 983145983150

2004 (983203 983152983139 983152983137)

400000

81000

11500

17 983156983151 1

1810 position estimates based on Colquhoun 1801-3 data 2004 UK data from LIS and for 01 from Piketty (Data-

central)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1262

I983150983141983153983157983137983148983145983156983161 135 983161983141983137983154983155 983137983143983151 amp 983150983151983159 R983157983155983155983145983137

A983150983150983137991257983155 150983085983142983151983148983140 983143983137983145983150 (983142983154983151983149 983105983150983150983137 983115983137983154983141983150983145983150983137)

I983150983139983151983149983141 983145983150

1875 (R 983152983137)

A983152983152983154983151983160 983152983151983155983145983156983145983151983150 983145983150 1875

983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150

C983151983157983150983156

V983154983151983150983155983147983161

100000 T983151983152 01

K983137983154983141983150983145983150 983137983150983140A983150983150983137

900039831663000 T983151983152 1

A983150983150983137991257983155

983152983137983154983141983150983156983155

200 M983141983137983150 (983137983154983151983157983150983140

65983156983144 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141)

G983137983145983150 150 983156983151 1

I983150983139983151983149983141 983137983154983151983157983150983140

2005 (R 983152983139 983152983137)

3000000

340000

53000

19 983156983151 1

2005 data from surveysfor05ECARUS2005_3dta For the top 01 I take the maximum incomes (multiplied by 3)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1362

E983148983145983162983137983138983141983156983144 B983141983150983150983141983156 983137983150983140 A983150983150983137 K983137983154983141983150983145983150983137

I983142 E983148983145983162983137983138983141983156983144

983148983151983155983141983155 983156983144983141983141983155983156983137983156983141

I983142 E983148983145983162983137983138983141983156983144

983149983137983154983154983145983141983155 M983154

D983137983154983139983161

W983145983156983144

V983154983151983150983155983147983161

A983150983150983137991257983155

983142983137983149983145983148983161

T983144983141 983151983152983141983150983145983150983143

983152983151983155983145983156983145983151983150 983145983150

983138983151983156983144 983150983151983158983141983148983155

Incomes

Alternative lives

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1462

T983154983137983140983141983085983151983142983142 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983137983150983140 983148983151983158983141

983145983150 983149983137983154983154983145983137983143983141

C983151983157983150983156983154983161991257983155 G983145983150983145

983139983151983141983142983142983145983139983145983141983150983156

M983137983154983145983156983137983148 983138983148983145983155983155

A983150983150983137 K983137983154983141983150983145983150983137 1875

E983149983149983137 R983151983157983137983157983148983156983085B983151983158983137983154983161 1856

E983148983145983162983137983138983141983156983144 B983141983150983150983141983156 1810

N983145983139983147 D983145983158983141983154 1920

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1562

1B T983144983141 983156983144983154983141983141 983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983155 983151983142

O983138983137983149983137983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1662

O983138983137983149983137991257983155 983156983144983154983141983141 983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983155

All blacks

Europeans16000shillings on

averageObamarsquos grandfather as

high as he could get beforereaching a colonial ceiling

Income

240 shillings

Subsistence140 shillings

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1762

B983141983139983137983157983155983141 983139983151983148983151983150983145983141983155 983152983157983155983144983141983140 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983156983151 983145983156983155

983149983137983160983145983149983157983149991252983137983150983140 K983141983150983161983137 983159983137983155 983150983151983156 983137983150 983141983160983139983141983152983156983145983151983150

KEN

IND

BIH

KENIND

JAV

DZA

NES

JAV

0

2 0

4 0

6 0

8 0

1 0 0

G i n i

500 1000 1500 2000 2500 3000GDI per capita in 1990 PPP dollars

Kenya1927

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1862

I983150983140983141983152983141983150983140983141983150983139983141991257983155 983140983137983155983144983141983140 983144983151983152983141983155

K983141983150983161983137991257983155 GDP 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983137983155 983151983142 US GDP 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137

0

2

4

6

8

p e

r c e n t

1950 1960 1982 2008years

Kenya colony Independence

Obamarsquos fathercomes to the USObamarsquos father dies

Obama becomes President

Based on Maddisonrsquos data (in 1990 PPPs)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1962

C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983152983154983141983149983145983157983149 (983151983157983154 983150983141983160983156 983156983151983152983145983139) 983145983150

O983138983137983149983137991257983155 983151983159983150 983159983151983154983140983155983131M983161 983149983151983156983144983141983154983133 983144983137983140 983137983148983159983137983161983155 983141983150983139983151983157983154983137983143983141983140 983149983161 983154983137983152983145983140

983137983139983139983157983148983156983157983154983137983156983145983151983150 983145983150 I983150983140983151983150983141983155983145983137S983144983141 983144983137983140 983156983137983157983143983144983156 983149983141

983156983151 983140983145983155983140983137983145983150 983156983144983141 983138983148983141983150983140 983151983142 983145983143983150983151983154983137983150983139983141 983137983150983140

983137983154983154983151983143983137983150983139983141 983156983144983137983156 983156983151983151 983151983142983156983141983150 983139983144983137983154983137983139983156983141983154983145983162983141983140

A983149983141983154983145983139983137983150983155 983137983138983154983151983137983140 B983157983156 983155983144983141 983150983151983159 983148983141983137983154983150983141983140991270983156983144983141983139983144983137983155983149 983156983144983137983156 983155983141983152983137983154983137983156983141983140 983156983144983141 983148983145983142983141 983139983144983137983150983139983141983155 983151983142 983137983150

A983149983141983154983145983139983137983150 983142983154983151983149 983156983144983151983155983141 983151983142 983137983150 I983150983140983151983150983141983155983145983137983150 S983144983141

983147983150983141983159 983159983144983145983139983144 983155983145983140983141 983151983142 983156983144983141 983140983145983158983145983140983141 983155983144983141 983159983137983150983156983141983140 983144983141983154983139983144983145983148983140 983156983151 983138983141 983151983150 I 983159983137983155 983137983150 A983149983141983154983145983139983137983150 983155983144983141 983140983141983139983145983140983141983140

983137983150983140 983149983161 983156983154983157983141 983148983145983142983141 983148983137983161 983141983148983155983141983159983144983141983154983141 983131983151983157983156983155983145983140983141 983151983142

I983150983140983151983150983141983155983145983137983133

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2062

1C H983151983159 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983137983154983141 983156983144983141 U983150983145983156983141983140

S983156983137983156983141983155 983137983150983140 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2162

I983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983156983144983141 U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155 983137983150983140 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 (G983145983150983145 983152983151983145983150983156983155 983137983154983151983157983150983140 2005)

983117983151983155983156 983141983153983157983137983148 983105983158983141983154983137983143983141 983117983151983155983156 983157983150983141983153983157983137983148

U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155 34(S983151983157983156983144 D983137983147983151983156983137

W983145983155983139983151983150983155983145983150)

39(D983141983148983137983159983137983154983141 I983140983137983144983151)

45(T983141983160983137983155

T983141983150983150983141983155983155983141983141)E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150 24

(H983157983150983143983137983154983161

D983141983150983149983137983154983147)

31(N983141983156983144983141983154983148983137983150983140983155)

38(UK P983151983154983156983157983143983137983148)

D983145983142983142983141983154983141983150983139983141 10 983152983151983145983150983156983155 8 983152983151983145983150983156983155 7 983152983151983145983150983156983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2262

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2362

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2462

GDP 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150 983137983150983140

983155983156983137983156983141983155 983151983142 983156983144983141 USA (983157983150983159983141983145983143983144983156983141983140)

twoway (kdensity gdpppp if Deurope_inc==1) (kdensity gdpppp if Deurope_inc==0 legend(off) xtitle(GDP per capita in PPP terms))Using sourcesUS_EUUS_vs_EUdta

0

0 0 0 0 2

0

0 0 0 4

0 0 0 0 6

0 0 0 0 8

k d e n s i t y g d p p p p

0 20000 40000 60000 80000GDP per capita in PPP terms

USA

Europe

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2562

G983145983150983145983155 983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

983137983150983140 983155983156983137983156983141983155 983151983142 983156983144983141 USA

0

0 5

1

1 5

k d e n s i t y g i n i

25 30 35 40 45Gini

Europe USA

Overall inter-personal Ginifor both

twoway (kdensity gini if Deurope==1) (kdensity gini if Deurope==0 legend(off) xtitle((Gini) xline(31 38) xline(41 lwidth(thick)))Using US_vs_EUdta in cperseussources

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2662

B983141983156983159983141983141983150983085983157983150983145983156 983137983150983140 983156983151983156983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983155983141983148983141983139983156983141983140

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983154983151983157983150983140 983161983141983137983154 2005Gini

Between-

states or

countries

Gini total

(between

individuals)

Share of inter-state

inequality in total

()

USA (50 states) 8 40+ ~20

EU-15 countries (pre-

enlargement)

102 334 30

EU-27 (post enlargement) 231 403 57

China (29 provinces) 24 40+ ~60

EU-34 (all of Europe incl

Turkey)301 448 67

EU data calculated from world2002dta US from the same source

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2762

T983159983151 983156983161983152983141983155 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155

bull T983144983141 A983149983141983154983145983139983137983150 983137983148983148 983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 983137983154983141 983157983150983141983153983157983137983148

983145983150983156983141983154983150983137983148983148983161 983138983157983156 983156983144983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983145983150 983156983144983141983145983154 983149983141983137983150 983145983150983139983151983149983141983155

983137983154983141 983155983149983137983148983148

bull T983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 983137983154983141 983141983153983157983137983148 983145983150983156983141983154983150983137983148983148983161

983138983157983156 983149983141983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983138983141983156983159983141983141983150 983156983144983141983149 983137983154983141

983148983137983154983143983141bull I983150 983156983144983141 A983149983141983154983145983139983137983150 983156983161983152983141 983152983151983158983141983154983156983161 983145983155 983137983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148

983137983156983156983154983145983138983157983156983141 983145983150 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 983156983161983152983141 983152983151983158983141983154983156983161 983145983155 983137

983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141 983137983156983156983154983145983138983157983156983141bull P983151983148983145983139983145983141983155 983149983157983155983156 983138983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983156983151983151 983152983154983151983085983152983151983151983154 983145983150 983151983150983141 983139983137983155983141

991260983154983141983143983145983151983150983137983148 983139983151983144983141983155983145983151983150991261 983145983150 983156983144983141 983151983156983144983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2862

I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155bull H983151983159 983142983137983154 983139983137983150 EU991257983155 983141983160983152983137983150983155983145983151983150 983139983151983150983156983145983150983157983141

bull W983145983156983144 983156983144983141 983148983137983155983156 2 983141983160983152983137983150983155983145983151983150983155 EU 983144983137983155 983149983151983158983141983140 983137983159983137983161983142983154983151983149 983137983150 A983149983141983154983145983139983137983150 983156983161983152983141 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

bull W983145983156983144 T983157983154983147983141983161 EU991257983155 G983145983150983145 983159983151983157983148983140 983141983160983139983141983141983140 45 983155983151 E983157983154983151983152983141

983159983151983157983148983140 983139983151983149983141 983156983151 983154983141983155983141983149983138983148983141 L983137983156983145983150 A983149983141983154983145983139983137 983140983151983141983155 983156983144983145983155 983155983141983156

983137 983148983145983149983145983156 983156983151 EU 983141983160983152983137983150983155983145983151983150bull C983144983145983150983137 983144983137983155 983137 983155983145983149983145983148983137983154 983155983156983154983157983139983156983157983154983141 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983148983145983147983141 E983157983154983151983152983141

bull S983157983139983144 983144983157983143983141 983145983150983156983141983154983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983145983150 983149983141983137983150

983145983150983139983151983149983141983155 983155983141983156 983137983148983155983151 983137 983148983145983149983145983156 983156983151 983137 983152983151983155983155983145983138983148983141 983152983151983148983145983156983145983139983137983148 983157983150983145983156983161 983151983142A983155983145983137 (983148983141983137983158983145983150983143 983141983158983141983150 983137983155983145983140983141 983156983144983141 983156983159983151 983143983145983137983150983156983155) A983155983145983137 983145983155 983138983161 983142983137983154

983156983144983141 983149983151983155983156 983145983150983139983151983149983141 983144983141983156983141983154983151983143983141983150983141983151983157983155 983139983151983150983156983145983150983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2962

2 C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3062

2A 983116983141983155 983146983141983157983160 983155983151983150983156 983142983137983145983156983155

983159983144983141983150 983161983151983157 983137983154983141 983138983151983154983150

A 983148 983148 983138 983148 983156983145983148 983145983156983145 (983145 983148 983148 983145 $PPP)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3162

A983150 983141983160983137983149983152983148983141 983143983148983151983138983137983148 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141 983152983151983155983145983156983145983151983150983155 (983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 983145983150 $PPP)

983145983150 D983141983150983149983137983154983147 983137983150983140 983155983141983148983141983139983156983141983140 A983142983154983145983139983137983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

Based on B Milanovic Worlds Apart Measuring International and Global Inequality

Denmark

Mozambique

Mali

Tanzania

Uganda

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 5 10 15 20country ventile

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3262

E983155983156983145983149983137983156983145983151983150ijij j jij C bGbmbb y ε ++++= 3210

983149983146 = 983149983141983137983150 983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141

G983146 = G983145983150983145 983139983151983141983142983142983145983139983145983141983150983156

C983145983146 = 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 983151983142 983145983085983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983145983150 983146983085983156983144 983139983151983157983150983156983154983161

T983144983141 983145983155983155983157983141 H983151983159 983156983151 983155983157983138983155983156983145983156983157983156983141 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155

(C983145983146) 983142983151983154 983151983159983150 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 (C983145983146) 983137983150983140 983156983144983157983155 983144983137983158983141 983156983144983141

983141983150983156983145983154983141 983154983141983143983154983141983155983155983145983151983150 983137983139983139983151983157983150983156 983142983151983154 983156983144983141 983141983142983142983141983139983156 983151983142983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 983151983150983148983161

R983157983150 983151983158983141983154 983145983150983139983151983149983141 983158983141983150983156983145983148983141983155 983142983151983154 116 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140

2320 (20 983160 116) 983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 (983161983145983146)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3362

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3462

bull 983111983148983151983138983137983148 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983103 C983151983157983150983156983154983161 983151983142983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983141983160983152983148983137983145983150983155 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161983145983150 983143983148983151983138983137983148 983145983150983139983151983149983141 (E983155983156983145983149983137983156983141983140 983137983139983154983151983155983155

983154983141983152983154983141983155983141983150983156983137983156983145983158983141 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983156983144983137983156 983144983137983158983141 983156983144983141 983149983141983137983150983145983150983139983151983149983141 983151983142 983156983144983141983145983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983158983141983150983156983145983148983141983155 983151983154983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155) C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137983150983140 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141

983139983148983137983155983155 983139983151983149983138983145983150983141983140 983141983160983152983148983137983145983150 983137983138983151983157983156 80bull 983110983151983154 983139983151983149983152983137983154983145983155983151983150983098 4 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 (983152983148983137983139983141 983151983142

983138983145983154983156983144 983152983137983154983141983150983156983155 983141983156983144983150983145983139983145983156983161 983137983143983141) 983141983160983152983148983137983145983150 40 983151983142

983159983137983143983141 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983156983144983141 US (N P983145983155983156983151983148983141983155983145 J983151983142EI2009)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3562

2B I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155 983149983145983143983154983137983156983145983151983150 983146983157983155983156

983145983150983156983141983154983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983154983140983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3662

T983144983141 XXI 983139983141983150983156983157983154983161 983156983154983145983148983141983149983149983137

A Globalization of ideasknowledge

Communication awareness ofothersrsquo living standards

B Increasing differences inmean incomes

among countries

C No movement of people

If A and B then no C Migration is the outcome of current unequal globalizationIf B and C then no A Unequal globe can exist if people do not know much abouteach otherrsquos living conditions or costs of transport are too highIf A and C then no B Under globalization people will not move if income differentialsare small

G983154983151983159983145983150983143 983145983150983156983141983154983085983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983137983150983140 983149983145983143983154983137983156983145983151983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3762

983143 983161 983143

K983141983161 983155983141983158983141983150 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3862

T983144983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983142983151983157983154983156983144 983159983151983154983148983140 G983154983141983141983139983141 983158983155 M983137983139983141983140983151983150983145983137

983137983150983140 A983148983138983137983150983145983137 S983152983137983145983150 983158983155 M983151983154983151983139983139983151 (25983147983149)M983137983148983137983161983155983145983137 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (3983147983149)

bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140 US 983158983155 M983141983160983145983139983151

bull T983144983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983156983144983154983141983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983137983148983148983141983140983085983145983150 983151983154

983149983145983150983141983140 N K983151983154983141983137991252S K983151983154983141983137 983129983141983149983141983150991252S983137983157983140983145

A983154983137983138983145983137 I983155983154983137983141983148983085983085983085P983137983148983141983155983156983145983150983141I983150 1960 983156983144983141 983151983150983148983161 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983141983154983141 A983154983143983141983150983156983145983150983137 983137983150983140 U983154983157983143983157983137983161 (983142983145983154983155983156) 983158983155 B983154983137983162983145983148

P983137983154983137983143983157983137983161 983137983150983140 B983151983148983145983158983145983137 (983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140) 983137983150983140 A983157983155983156983154983137983148983145983137 (983142983145983154983155983156) 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (983142983151983157983154983156983144)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3962

983129983141983137983154 2007 983129983141983137983154 1980

A983152983152983154983151983160983145983149983137983156983141 983151983142983142983151983154983141983145983143983150 983159983151983154983147983141983154983155 983145983150

983148983137983138983151983154 983142983151983154983139983141

R983137983156983145983151 983151983142 983154983141983137983148 GDI 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137

G983154983141983141983139983141

(M983137983139983141983140983151983150983145983137983150A983148983138983137983150983145983137983150983155)

75 4 983156983151 1 21 983156983151 1

S983152983137983145983150

(M983151983154983151983139983139983137983150983155)

144 74 983156983151 1 65 983156983151 1

U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155

(M983141983160983145983139983137983150983155)

156 36 983156983151 1 26 983156983151 1

M983137983148983137983161983155983145983137

(I983150983140983151983150983141983155983145983137983150983155)

180 37 983156983151 1 36 983156983151 1

BLS News Release March 2009 data for 2008 inclusive of undocumented aliens

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4062

I983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137 983154983141983150983156

bull I983142 983149983151983155983156 983151983142 983151983157983154 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983140983141983156983141983154983149983145983150983141983140 983138983161

983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983156983144983141983150 983156983144983141983154983141 983145983155 983148983145983156983156983148983141 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142

983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983143983148983151983138983137983148983148983161 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983154983141983150983156

(983157983150983154983141983148983137983156983141983140 983156983151 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983140983141983155983141983154983156 983151983154 983141983142983142983151983154983156)

bull H983151983159 983149983157983139983144 983145983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983159983151983154983156983144 B983148983137983139983147983085983149983137983154983147983141983156UK 983152983137983155983155983152983151983154983156983155 983155983151983148983140 983142983151983154 983137983138983151983157983156 9832035000 983148983141983143983137983148983148983161

983152983157983154983139983144983137983155983141 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983142983151983154 983137983138983151983157983156 $1983149 983145983150

983145983150983158983141983155983156983149983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4162

T983144983141 983148983151983143983145983139 983151983142 983156983144983141 983137983154983143983157983149983141983150983156

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983145983150 983156983144983141 983159983151983154983148983140 983145983155

983158983141983154983161 983144983145983143983144 (G983145983150983145=70)

bull M983151983155983156 983151983142 983156983144983137983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983138983161 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150983139983151983149983141983155

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 991260983141983160983152983148983137983145983150983155991261 983155983151983149983141 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161 983145983150

983152983141983154983155983151983150983137983148 983145983150983139983151983149983141983155 983143983148983151983138983137983148983148983161 (983137983155983155983141983155983155983141983140 983137983139983154983151983155983155 983150983137983156983145983151983150983137983148983158983141983150983156983145983148983141983155)

bull T983144983145983155 983159983137983155 983150983151983156 983156983144983141 983139983137983155983141 983145983150 983156983144983141 983152983137983155983156 (983137983154983151983157983150983140 185098308570)

983159983144983141983150 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983149983151983155983156983151983142 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

T983144 983156983145 983156 983147

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4262

T983144983141 983153983157983141983155983156983145983151983150983155 983156983151 983137983155983147

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983149983151983154983137983148983148983161983085983137983154983138983145983156983154983137983154983161 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983145983150983140983141983152983141983150983140983141983150983156 983151983142 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983141983142983142983151983154983156

bull I983156 983139983137983150 983138983141 983154983141983143983137983154983140983141983140 983137983155 983137 983154983141983150983156 (983155983144983137983154983141983140 983138983161 983137983148983148 983149983141983149983138983141983154983155

983151983142 983137 983139983151983149983149983157983150983145983156983161)

bull I983155 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142 983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141983148983161

983137983139983153983157983145983154983141983140 983159983141983137983148983156983144 983137983139983139983141983152983156983137983138983148983141

bull I983155 983145983156 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983142983154983151983149 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142

983142983137983149983145983148983161 983159983141983137983148983156983144 W983144983161

bull P983151983148983145983156983145983139983137983148 983152983144983145983148983151983155983151983152983144983161 983137983154983143983157983149983141983150983156983155 983152983154983151 983154983141983150983156 (983155983151983139983145983137983148983139983151983150983156983154983137983139983156 983155983156983137983156983145983155983156 983156983144983141983151983154983161 983152983144983145983148983145983137983085983085A983154983145983155983156983151983156983148983141) 983137983150983140 983139983151983150983156983154983137

(983139983151983155983149983151983152983151983148983145983156983137983150 983146983157983155983156983145983139983141 983137983155 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4362

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4462

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140 (983138) 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161bull N983141983145983156983144983141983154 983151983142 983156983144983141983149 983149983137983156983156983141983154983155

bull C983151983150983139983141983152983156 1 (983140983145983158983141983154983143983141983150983139983141) 983145983155 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156 983145983142 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983144983137983158983141

983148983145983138983141983154983137983148 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983145983156 983149983137983161 983138983141 983154983141983148983141983158983137983150983156 983142983151983154 983148983145983138983141983154983137983148 983158983155983138983157983154983140983141983150983141983140 983155983151983139983145983141983156983145983141983155

bull I983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983154983151983151983156983141983140 983145983150 983156983159983151 983147983141983161 983137983155983155983157983149983152983156983145983151983150983155 (983145) 983152983151983148983145983156983145983139983137983148

983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983151983142 983148983145983138983141983154983137983148983145983155983149 983137983154983141 983159983144983137983156 983149983137983156983156983141983154983155 (983145983145) 983137983139983153983157983145983155983145983156983145983151983150983151983142 983159983141983137983148983156983144 983145983149983149983137983156983141983154983145983137983148 983142983151983154 983138983151983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983137983150983140 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983155983145983149983145983148983137983154983148983161 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156983151983150983139983141 983156983144983141 983138983137983139983147983143983154983151983157983150983140 983139983151983150983140983145983156983145983151983150983155 983151983142 983146983157983155983156983145983139983141 983141983160983145983155983156 983145983150 983137983148983148

983155983151983139983145983141983156983145983141983155bull B983157983156 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 983149983137983156983156983141983154 983138983141983139983137983157983155983141 983156983144983141

983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141 983152983154983145983150983139983145983152983148983141 983137983152983152983148983145983141983155 983159983145983156983144983145983150 983141983137983139983144 983152983141983151983152983148983141 (983150983151983156983141

983144983151983159983141983158983141983154 983156983144983137983156 983156983144983141 DP 983149983137983161 983137983148983148983151983159 983142983151983154 983144983145983143983144 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161)

R 983148 983145 983148 983142 983156 983145 983148 983148983156983144 983142

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4562

R983137983159983148983155 983151983150 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983151983142 983149983137983156983141983154983145983137983148 983159983141983137983148983156983144 983142983151983154

983137 991260983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161991261 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149bull I983156 983145983155 983137 983149983145983155983156983137983147983141 983156983151 983138983141983148983145983141983158983141 983156983144983137983156 983137 983146983157983155983156 983137983150983140 983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161 983149983157983155983156

983159983137983145983156 983157983152983151983150 983137 983144983145983143983144 983149983137983156983141983154983145983137983148 983155983156983137983150983140983137983154983140 983151983142 983148983145983142983141 W983144983137983156 983149983141983150 983159983137983150983156 983145983155

983149983141983137983150983145983150983143983142983157983148 983159983151983154983147 983145983150 983142983154983141983141 983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983159983145983156983144 983151983156983144983141983154983155 983156983144983141983155983141983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983154983141983143983157983148983137983156983145983150983143 983156983144983141983145983154 983154983141983148983137983156983145983151983150983155 983156983151 983151983150983141 983137983150983151983156983144983141983154 983159983145983156983144983145983150 983137983142983154983137983149983141983159983151983154983147 983151983142 983146983157983155983156 983138983137983155983145983139 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 T983151 983137983139983144983145983141983158983141 983156983144983145983155 983155983156983137983156983141 983151983142983156983144983145983150983143983155 983143983154983141983137983156 983159983141983137983148983156983144 983145983155 983150983151983156 983150983141983139983141983155983155983137983154983161 983113983150 983142983137983139983156 983138983141983161983151983150983140 983155983151983149983141983152983151983145983150983156 983145983156 983145983155 983149983151983154983141 983148983145983147983141983148983161 983156983151 983138983141 983137 983152983151983155983145983156983145983158983141 983144983145983150983140983154983137983150983139983141 983137

983149983141983137983150983145983150983143983148983141983155983155 983140983145983155983156983154983137983139983156983145983151983150 983137983156 983138983141983155983156 983145983142 983150983151983156 983137 983156983141983149983152983156983137983156983145983151983150 983156983151983145983150983140983157983148983143983141983150983139983141 983137983150983140 983141983149983152983156983145983150983141983155983155 ( 983105 983124983144983141983151983154983161 983151983142 983114983157983155983156983145983139983141 C983144983137983152983156983141983154 V98320744 983152983152 2579830858)

bull F983151983154 R983137983159983148983155 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150 983151983142 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983155983145983149983152983148983161 983137983155983157983149 983151983142 983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983152983156983145983149983137983148 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 (983149983161983145983150983156983141983154983152983154983141983156983137983156983145983151983150)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4662

bull I983150 G983145983150983145 983156983141983154983149983155

p p y y pG j

n

i j

ii j

n

i

n

i

iii +minus(+ sumsumsumgt=

)11 micro

π

Go back to our definition of global inequality

Rawls would insist of the minimization of eachindividual Gini (Gi) so that Term 1 (within-inequality)would be minimized But differences in mean incomes

between the countries can take any value Term 2(between inequality) could be very high

And this is exactly what we observe in real life Term 2

accounts for 85 of global Gini

Term 1 Term 2

Global Ginis in Real World Rawlsian World Convergence

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4762

All equal Different (as

now)

All equal

Different (asnow)

Mean countryincomes

Individualincomes within

country

G oba G s ea o d a s a o d Co e ge ceWorldhellipand Shangri-La World

697

615(all country

Ginis=0)

456 (all mean

incomes sameall country Ginisas now)

0

C 983148 983145 983140 21983155983156 983148983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4862

C983151983150983139983148983157983155983145983151983150 983137983150983140 21983155983156 983139983141983150983156983157983154983161 983152983151983148983145983139983161 983145983155983155983157983141983155

bull T983151 983154983141983140983157983139983141 983155983145983143983150983145983142983145983139983137983150983156983148983161 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 (983137983150983140983152983151983158983141983154983156983161) 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983156983144983141983154983141 983137983154983141 983156983159983151 983159983137983161983155

bull A 983155983148983151983159 983137983150983140 983155983157983155983156983137983145983150983137983138983148983141 983159983137983161 983144983145983143983144983141983154 983143983154983151983159983156983144 983154983137983156983141 983151983142983152983151983151983154983141983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull A 983142983137983155983156 983137983150983140 983152983151983155983155983145983138983148983161 983152983151983148983145983156983145983139983137983148983148983161 983156983157983149983157983148983156983151983157983155 983159983137983161

983145983150983139983154983141983137983155983141 983149983145983143983154983137983156983145983151983150bull 983109983145983156983144983141983154 983152983151983151983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983151 983138983141983139983151983149983141 983154983145983139983144983141983154 983151983154983152983151983151983154 983152983141983151983152983148983141 983159983145983148983148 983149983151983158983141 983156983151 983154983145983139983144 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull S983144983151983157983148983140 983149983145983143983154983137983150983156983155 983138983141 983156983137983160983141983140 983137983140983140983145983156983145983151983150983137983148983148983161 983156983151 983152983137983161 983150983137983156983145983158983141983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150991257983155 983148983151983155983141983154983155 983137983150983140 983156983144983151983155983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983145983150 983156983144983141983145983154983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983151983154983145983143983145983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4962

EXTRAS S983144983151983157983148983140 983156983144983141 983159983144983151983148983141 983159983151983154983148983140983138983141 983139983151983149983152983151983155983141983140 983151983142 983143983137983156983141983140

983139983151983149983149983157983150983145983156983145983141983155

P983137983155983155983137983143983141983155 983137983150983140 983140983141983137983156983144 983137983156 983137983158983141983154983137983143983141 983137983150983150983157983137983148

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5062

983143 983143

983154983137983156983141983155983109983155983156983145983149983137983156983141983140

983155983157983139983139983141983155983155983142983157983148

983145983148983148983141983143983137983148

983152983137983155983155983137983143983141983155

983118983157983149983138983141983154

983151983142 983137983154983154983141983155983156983155

983108983141983137983156983144983155 983108983141983137983156983144

983154983137983156983141

983122983141983148983137983156983145983158983141

983140983141983137983156983144

983154983137983156983141

B983141983154983148983145983150 W983137983148983148 983166200 115 9831667 22 100

M983141983160983145983139983137983150 W983137983148983148 200000 A983138983151983157983156 1983149983145983148983148983145983151983150

400983085500

005 2

A983142983154983145983139983137EU 200000 A983154983151983157983150983140

1000

05 23

Most of the successful passages before the consolidation of the Wall

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5162

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

983152983154983141983152983137983154983141983140bull 983124983144983141 983109983139983151983150983151983149983145983155983156 (J983137983150983157983137983154983161 2011) 991260R983141983149983141983149983138983141983154 E983150983158983161 983145983155 983137

983140983141983137983140983148983161 983155983145983150991261 (L983145983155983156 983149983137983140983141 983145983150 4

983156983144

983139983141983150983156983157983154983161 983141983150983158983161983145983150983156983154983151983140983157983139983141983140 983151983150 983156983144983141 983148983145983155983156 983145983150 983156983144983141 7983156983144)

bull 991260A983143983137983145983150 I 983156983141983148983148 983161983151983157 983145983156 983145983155 983141983137983155983145983141983154 983142983151983154 983137 983139983137983149983141983148 983156983151 983143983151 983156983144983154983151983157983143983144

983156983144983141 983141983161983141 983151983142 983137 983150983141983141983140983148983141 983156983144983137983150 983142983151983154 983137 983154983145983139983144 983149983137983150 983156983151 983141983150983156983141983154 983156983144983141983147983145983150983143983140983151983149 983151983142 G983151983140991261

bull I983142 983161983151983157 983159983137983150983156 983156983151 983138983141 983152983141983154983142983141983139983156 983143983151 983155983141983148983148 983161983151983157983154 983152983151983155983155983141983155983155983145983151983150983155

983137983150983140 983143983145983158983141 983156983151 983156983144983141 983152983151983151983154 983137983150983140 983161983151983157 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983154983141983137983155983157983154983141 983145983150983144983141983137983158983141983150991261 (983145983150 M983137983154983147 L983157983147983141 983137983150983140 M983137983156983156983144983141983159)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5262

C983144983145983150983137

C983144983145983150983137 (19809830852000)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5362

C983144983145983150983137 (1980 2000)

Red fast growth (1σ above the mean)

Yellow average

Light yellow slow (1σ below the

mean)

North to SouthShandong

JiangsuZhejiangFujianGuangdong

C983144983145983150983137991257983155 G983137983150983143 983151983142 E983148983141983158983141983150 5 983149983137983154983145983156983145983149983141 983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + 4 983139983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5462

983143 983152 983161

983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + H983151983150983143 K983151983150983143 983137983150983140 M983137983139983137983151 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 GDP 983138983161 983137

983156983144983145983154983140 983151983142 983156983144983141 983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150

Provinces are from N to S Shanong JiansuZhejiang FujianGuangdong

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5562

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5762

983152

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100country percentile

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5862

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

983156983159983151983159983137983161 (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085983122 983137983154983141983137(678)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085

983125 983137983154983141983137(626)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983125983123983105 983137983154983141983137(296)) 983148983141983143983141983150983140(983151983142983142) 983160983156983145983156983148983141(983145983150983139983151983149983141 983145983150 983120983120983120 983140983151983148983148983137983154 983148983151983143983155) 983156983141983160983156(800 26 983107983144983145983150983137983085

983154983157983154983137983148) 983156983141983160983156(800 37 983107983144983145983150983137983085983085983157983154983138983137983150) 983156983141983160983156(350 45 983125983123983105)983110983154983151983149 98315998315198315498314898314020029831352005983140983156983137

China-rural China--urban

USA

0

2 0 0

4 0 0

6 0 0

8 0 0

25 3 35 4 45 5income in PPP dollar logs

T983144 983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5962

T983144983141 983139983154983145983155983145983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6062

P983148983157983156983151983139983154983137983156983145983139 983137983150983140 983140983141983149983151983139983154983137983156983145983139 983154983141983137983148 983143983148983151983138983137983148 983143983154983151983159983156983144

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 2: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 262

T983144983141 983144983137983158983141983155 983137983150983140 983156983144983141 983144983137983158983141983085983150983151983156983155

A 983155983144983151983154983156 983137983150983140 983145983140983145983151983155983161983150983139983154983137983156983145983139 983144983145983155983156983151983154983161983151983142 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

B983154983137983150983147983151 M983145983148983137983150983151983158983145983139

W983145983150983156983141983154 201098308511

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 362

T983144983141 983138983151983151983147991257983155 983141983152983145983143983154983137983152983144

ldquoTo determine the laws which regulate thisdistribution [into wages profits and rent]is the principal problem in Political Economyrdquo

David Ricardo (1817) Principles of

Political Economy (Preface)

ldquoof the tendencies that are harmful to soundeconomics the most seductive and hellipthe most

poisonous is to focus on questions of distributionrdquo

Robert E Lucas (2004) ldquoThe Industrial revolutionpast and futurerdquo

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 462

0 O983158983141983154983158983145983141983159 983151983142 983156983144983141 983152983154983141983155983141983150983156 983137983150983140

983152983137983155983156 983151983142 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 562

I983150983141983153983157983137983148983145983156983161 19509830852009

T983144983141 983149983151983156983144983141983154 983151983142 983137983148983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983140983145983155983152983157983156983141983155

W983145983156983144 983150983141983159 PPP983155Graph in interyddofilesdefinesdo

Concept 2

Concept 1

Concept 3

4 5

5 5

6 5

7 5

G i n i c o e f f i c i e n t

1950 1960 1970 1980 1990 2000 2010year

Divergencebegins

China moves in

Divergence ends

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6

0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n

t i l e o f w o r l d i n c o m

e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100

country percentile

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 762

A 983150983151983150983085M983137983154983160983145983155983156 983159983151983154983148983140bull O983158983141983154 983156983144983141 983148983151983150983143 983154983157983150 983140983141983139983154983141983137983155983145983150983143 983145983149983152983151983154983156983137983150983139983141 983151983142

983159983145983156983144983145983150983085983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 983140983141983155983152983145983156983141 983155983151983149983141983154983141983158983141983154983155983137983148 983145983150 983156983144983141 983148983137983155983156 983153983157983137983154983156983141983154 983139983141983150983156983157983154983161

bull I983150983139983154983141983137983155983145983150983143 983145983149983152983151983154983156983137983150983139983141 983151983142 983138983141983156983159983141983141983150983085983139983151983157983150983156983154983161

983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155bull G983148983151983138983137983148 983140983145983158983145983155983145983151983150 983138983141983156983159983141983141983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983149983151983154983141 983156983144983137983150

983138983141983156983159983141983141983150 983139983148983137983155983155983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 862

C983151983149983152983151983155983145983156983145983151983150 983151983142 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983144983137983150983143983141983140 983142983154983151983149 983138983141983145983150983143 983149983151983155983156983148983161

983140983157983141 983156983151 991260983139983148983137983155983155991261 (983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148) 983156983151983140983137983161 983145983156 983145983155 983149983151983155983156983148983161 983140983157983141 983156983151

991260983148983151983139983137983156983145983151983150991261 (983159983144983141983154983141 983152983141983151983152983148983141 983148983145983158983141 983138983141983156983159983141983141983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148)

Based on Bourguignon-Morrisson (2002) and Milanovic (2005)From thepastxls

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 962

1 V983145983143983150983141983156983156983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1062

1A M983137983154983154983145983137983143983141 983137983150983140 M983151983150983141983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1162

I983150983141983153983157983137983148983145983156983161 2 983139983141983150983156983157983154983145983141983155 983137983143983151 amp 983150983151983159 E983150983143983148983137983150983140

E983148983145983162983137983138983141983156983144991257983155 983140983145983148983141983149983149983137 (983142983154983151983149 983120983154983145983140983141 983137983150983140 983120983154983141983146983157983140983145983139983141)

I983150983139983151983149983141 983145983150

1810 (983203 983152983137)

A983152983152983154983151983160 983152983151983155983145983156983145983151983150 983145983150 1810

983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150

M983154 D983137983154983139983161 10000 T983151983152 01

E983148983145983162983137983138983141983156983144991257983155983142983137983149983145983148983161

30007983166430 T983151983152 1

E983148983145983162983137983138983141983156983144

983137983148983151983150983141

50 M983141983140983145983137983150

G983137983145983150 100 983156983151 1

I983150983139983151983149983141 983145983150

2004 (983203 983152983139 983152983137)

400000

81000

11500

17 983156983151 1

1810 position estimates based on Colquhoun 1801-3 data 2004 UK data from LIS and for 01 from Piketty (Data-

central)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1262

I983150983141983153983157983137983148983145983156983161 135 983161983141983137983154983155 983137983143983151 amp 983150983151983159 R983157983155983155983145983137

A983150983150983137991257983155 150983085983142983151983148983140 983143983137983145983150 (983142983154983151983149 983105983150983150983137 983115983137983154983141983150983145983150983137)

I983150983139983151983149983141 983145983150

1875 (R 983152983137)

A983152983152983154983151983160 983152983151983155983145983156983145983151983150 983145983150 1875

983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150

C983151983157983150983156

V983154983151983150983155983147983161

100000 T983151983152 01

K983137983154983141983150983145983150 983137983150983140A983150983150983137

900039831663000 T983151983152 1

A983150983150983137991257983155

983152983137983154983141983150983156983155

200 M983141983137983150 (983137983154983151983157983150983140

65983156983144 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141)

G983137983145983150 150 983156983151 1

I983150983139983151983149983141 983137983154983151983157983150983140

2005 (R 983152983139 983152983137)

3000000

340000

53000

19 983156983151 1

2005 data from surveysfor05ECARUS2005_3dta For the top 01 I take the maximum incomes (multiplied by 3)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1362

E983148983145983162983137983138983141983156983144 B983141983150983150983141983156 983137983150983140 A983150983150983137 K983137983154983141983150983145983150983137

I983142 E983148983145983162983137983138983141983156983144

983148983151983155983141983155 983156983144983141983141983155983156983137983156983141

I983142 E983148983145983162983137983138983141983156983144

983149983137983154983154983145983141983155 M983154

D983137983154983139983161

W983145983156983144

V983154983151983150983155983147983161

A983150983150983137991257983155

983142983137983149983145983148983161

T983144983141 983151983152983141983150983145983150983143

983152983151983155983145983156983145983151983150 983145983150

983138983151983156983144 983150983151983158983141983148983155

Incomes

Alternative lives

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1462

T983154983137983140983141983085983151983142983142 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983137983150983140 983148983151983158983141

983145983150 983149983137983154983154983145983137983143983141

C983151983157983150983156983154983161991257983155 G983145983150983145

983139983151983141983142983142983145983139983145983141983150983156

M983137983154983145983156983137983148 983138983148983145983155983155

A983150983150983137 K983137983154983141983150983145983150983137 1875

E983149983149983137 R983151983157983137983157983148983156983085B983151983158983137983154983161 1856

E983148983145983162983137983138983141983156983144 B983141983150983150983141983156 1810

N983145983139983147 D983145983158983141983154 1920

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1562

1B T983144983141 983156983144983154983141983141 983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983155 983151983142

O983138983137983149983137983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1662

O983138983137983149983137991257983155 983156983144983154983141983141 983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983155

All blacks

Europeans16000shillings on

averageObamarsquos grandfather as

high as he could get beforereaching a colonial ceiling

Income

240 shillings

Subsistence140 shillings

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1762

B983141983139983137983157983155983141 983139983151983148983151983150983145983141983155 983152983157983155983144983141983140 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983156983151 983145983156983155

983149983137983160983145983149983157983149991252983137983150983140 K983141983150983161983137 983159983137983155 983150983151983156 983137983150 983141983160983139983141983152983156983145983151983150

KEN

IND

BIH

KENIND

JAV

DZA

NES

JAV

0

2 0

4 0

6 0

8 0

1 0 0

G i n i

500 1000 1500 2000 2500 3000GDI per capita in 1990 PPP dollars

Kenya1927

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1862

I983150983140983141983152983141983150983140983141983150983139983141991257983155 983140983137983155983144983141983140 983144983151983152983141983155

K983141983150983161983137991257983155 GDP 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983137983155 983151983142 US GDP 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137

0

2

4

6

8

p e

r c e n t

1950 1960 1982 2008years

Kenya colony Independence

Obamarsquos fathercomes to the USObamarsquos father dies

Obama becomes President

Based on Maddisonrsquos data (in 1990 PPPs)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1962

C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983152983154983141983149983145983157983149 (983151983157983154 983150983141983160983156 983156983151983152983145983139) 983145983150

O983138983137983149983137991257983155 983151983159983150 983159983151983154983140983155983131M983161 983149983151983156983144983141983154983133 983144983137983140 983137983148983159983137983161983155 983141983150983139983151983157983154983137983143983141983140 983149983161 983154983137983152983145983140

983137983139983139983157983148983156983157983154983137983156983145983151983150 983145983150 I983150983140983151983150983141983155983145983137S983144983141 983144983137983140 983156983137983157983143983144983156 983149983141

983156983151 983140983145983155983140983137983145983150 983156983144983141 983138983148983141983150983140 983151983142 983145983143983150983151983154983137983150983139983141 983137983150983140

983137983154983154983151983143983137983150983139983141 983156983144983137983156 983156983151983151 983151983142983156983141983150 983139983144983137983154983137983139983156983141983154983145983162983141983140

A983149983141983154983145983139983137983150983155 983137983138983154983151983137983140 B983157983156 983155983144983141 983150983151983159 983148983141983137983154983150983141983140991270983156983144983141983139983144983137983155983149 983156983144983137983156 983155983141983152983137983154983137983156983141983140 983156983144983141 983148983145983142983141 983139983144983137983150983139983141983155 983151983142 983137983150

A983149983141983154983145983139983137983150 983142983154983151983149 983156983144983151983155983141 983151983142 983137983150 I983150983140983151983150983141983155983145983137983150 S983144983141

983147983150983141983159 983159983144983145983139983144 983155983145983140983141 983151983142 983156983144983141 983140983145983158983145983140983141 983155983144983141 983159983137983150983156983141983140 983144983141983154983139983144983145983148983140 983156983151 983138983141 983151983150 I 983159983137983155 983137983150 A983149983141983154983145983139983137983150 983155983144983141 983140983141983139983145983140983141983140

983137983150983140 983149983161 983156983154983157983141 983148983145983142983141 983148983137983161 983141983148983155983141983159983144983141983154983141 983131983151983157983156983155983145983140983141 983151983142

I983150983140983151983150983141983155983145983137983133

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2062

1C H983151983159 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983137983154983141 983156983144983141 U983150983145983156983141983140

S983156983137983156983141983155 983137983150983140 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2162

I983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983156983144983141 U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155 983137983150983140 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 (G983145983150983145 983152983151983145983150983156983155 983137983154983151983157983150983140 2005)

983117983151983155983156 983141983153983157983137983148 983105983158983141983154983137983143983141 983117983151983155983156 983157983150983141983153983157983137983148

U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155 34(S983151983157983156983144 D983137983147983151983156983137

W983145983155983139983151983150983155983145983150)

39(D983141983148983137983159983137983154983141 I983140983137983144983151)

45(T983141983160983137983155

T983141983150983150983141983155983155983141983141)E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150 24

(H983157983150983143983137983154983161

D983141983150983149983137983154983147)

31(N983141983156983144983141983154983148983137983150983140983155)

38(UK P983151983154983156983157983143983137983148)

D983145983142983142983141983154983141983150983139983141 10 983152983151983145983150983156983155 8 983152983151983145983150983156983155 7 983152983151983145983150983156983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2262

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2362

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2462

GDP 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150 983137983150983140

983155983156983137983156983141983155 983151983142 983156983144983141 USA (983157983150983159983141983145983143983144983156983141983140)

twoway (kdensity gdpppp if Deurope_inc==1) (kdensity gdpppp if Deurope_inc==0 legend(off) xtitle(GDP per capita in PPP terms))Using sourcesUS_EUUS_vs_EUdta

0

0 0 0 0 2

0

0 0 0 4

0 0 0 0 6

0 0 0 0 8

k d e n s i t y g d p p p p

0 20000 40000 60000 80000GDP per capita in PPP terms

USA

Europe

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2562

G983145983150983145983155 983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

983137983150983140 983155983156983137983156983141983155 983151983142 983156983144983141 USA

0

0 5

1

1 5

k d e n s i t y g i n i

25 30 35 40 45Gini

Europe USA

Overall inter-personal Ginifor both

twoway (kdensity gini if Deurope==1) (kdensity gini if Deurope==0 legend(off) xtitle((Gini) xline(31 38) xline(41 lwidth(thick)))Using US_vs_EUdta in cperseussources

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2662

B983141983156983159983141983141983150983085983157983150983145983156 983137983150983140 983156983151983156983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983155983141983148983141983139983156983141983140

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983154983151983157983150983140 983161983141983137983154 2005Gini

Between-

states or

countries

Gini total

(between

individuals)

Share of inter-state

inequality in total

()

USA (50 states) 8 40+ ~20

EU-15 countries (pre-

enlargement)

102 334 30

EU-27 (post enlargement) 231 403 57

China (29 provinces) 24 40+ ~60

EU-34 (all of Europe incl

Turkey)301 448 67

EU data calculated from world2002dta US from the same source

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2762

T983159983151 983156983161983152983141983155 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155

bull T983144983141 A983149983141983154983145983139983137983150 983137983148983148 983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 983137983154983141 983157983150983141983153983157983137983148

983145983150983156983141983154983150983137983148983148983161 983138983157983156 983156983144983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983145983150 983156983144983141983145983154 983149983141983137983150 983145983150983139983151983149983141983155

983137983154983141 983155983149983137983148983148

bull T983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 983137983154983141 983141983153983157983137983148 983145983150983156983141983154983150983137983148983148983161

983138983157983156 983149983141983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983138983141983156983159983141983141983150 983156983144983141983149 983137983154983141

983148983137983154983143983141bull I983150 983156983144983141 A983149983141983154983145983139983137983150 983156983161983152983141 983152983151983158983141983154983156983161 983145983155 983137983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148

983137983156983156983154983145983138983157983156983141 983145983150 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 983156983161983152983141 983152983151983158983141983154983156983161 983145983155 983137

983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141 983137983156983156983154983145983138983157983156983141bull P983151983148983145983139983145983141983155 983149983157983155983156 983138983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983156983151983151 983152983154983151983085983152983151983151983154 983145983150 983151983150983141 983139983137983155983141

991260983154983141983143983145983151983150983137983148 983139983151983144983141983155983145983151983150991261 983145983150 983156983144983141 983151983156983144983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2862

I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155bull H983151983159 983142983137983154 983139983137983150 EU991257983155 983141983160983152983137983150983155983145983151983150 983139983151983150983156983145983150983157983141

bull W983145983156983144 983156983144983141 983148983137983155983156 2 983141983160983152983137983150983155983145983151983150983155 EU 983144983137983155 983149983151983158983141983140 983137983159983137983161983142983154983151983149 983137983150 A983149983141983154983145983139983137983150 983156983161983152983141 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

bull W983145983156983144 T983157983154983147983141983161 EU991257983155 G983145983150983145 983159983151983157983148983140 983141983160983139983141983141983140 45 983155983151 E983157983154983151983152983141

983159983151983157983148983140 983139983151983149983141 983156983151 983154983141983155983141983149983138983148983141 L983137983156983145983150 A983149983141983154983145983139983137 983140983151983141983155 983156983144983145983155 983155983141983156

983137 983148983145983149983145983156 983156983151 EU 983141983160983152983137983150983155983145983151983150bull C983144983145983150983137 983144983137983155 983137 983155983145983149983145983148983137983154 983155983156983154983157983139983156983157983154983141 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983148983145983147983141 E983157983154983151983152983141

bull S983157983139983144 983144983157983143983141 983145983150983156983141983154983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983145983150 983149983141983137983150

983145983150983139983151983149983141983155 983155983141983156 983137983148983155983151 983137 983148983145983149983145983156 983156983151 983137 983152983151983155983155983145983138983148983141 983152983151983148983145983156983145983139983137983148 983157983150983145983156983161 983151983142A983155983145983137 (983148983141983137983158983145983150983143 983141983158983141983150 983137983155983145983140983141 983156983144983141 983156983159983151 983143983145983137983150983156983155) A983155983145983137 983145983155 983138983161 983142983137983154

983156983144983141 983149983151983155983156 983145983150983139983151983149983141 983144983141983156983141983154983151983143983141983150983141983151983157983155 983139983151983150983156983145983150983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2962

2 C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3062

2A 983116983141983155 983146983141983157983160 983155983151983150983156 983142983137983145983156983155

983159983144983141983150 983161983151983157 983137983154983141 983138983151983154983150

A 983148 983148 983138 983148 983156983145983148 983145983156983145 (983145 983148 983148 983145 $PPP)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3162

A983150 983141983160983137983149983152983148983141 983143983148983151983138983137983148 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141 983152983151983155983145983156983145983151983150983155 (983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 983145983150 $PPP)

983145983150 D983141983150983149983137983154983147 983137983150983140 983155983141983148983141983139983156983141983140 A983142983154983145983139983137983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

Based on B Milanovic Worlds Apart Measuring International and Global Inequality

Denmark

Mozambique

Mali

Tanzania

Uganda

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 5 10 15 20country ventile

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3262

E983155983156983145983149983137983156983145983151983150ijij j jij C bGbmbb y ε ++++= 3210

983149983146 = 983149983141983137983150 983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141

G983146 = G983145983150983145 983139983151983141983142983142983145983139983145983141983150983156

C983145983146 = 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 983151983142 983145983085983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983145983150 983146983085983156983144 983139983151983157983150983156983154983161

T983144983141 983145983155983155983157983141 H983151983159 983156983151 983155983157983138983155983156983145983156983157983156983141 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155

(C983145983146) 983142983151983154 983151983159983150 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 (C983145983146) 983137983150983140 983156983144983157983155 983144983137983158983141 983156983144983141

983141983150983156983145983154983141 983154983141983143983154983141983155983155983145983151983150 983137983139983139983151983157983150983156 983142983151983154 983156983144983141 983141983142983142983141983139983156 983151983142983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 983151983150983148983161

R983157983150 983151983158983141983154 983145983150983139983151983149983141 983158983141983150983156983145983148983141983155 983142983151983154 116 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140

2320 (20 983160 116) 983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 (983161983145983146)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3362

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3462

bull 983111983148983151983138983137983148 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983103 C983151983157983150983156983154983161 983151983142983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983141983160983152983148983137983145983150983155 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161983145983150 983143983148983151983138983137983148 983145983150983139983151983149983141 (E983155983156983145983149983137983156983141983140 983137983139983154983151983155983155

983154983141983152983154983141983155983141983150983156983137983156983145983158983141 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983156983144983137983156 983144983137983158983141 983156983144983141 983149983141983137983150983145983150983139983151983149983141 983151983142 983156983144983141983145983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983158983141983150983156983145983148983141983155 983151983154983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155) C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137983150983140 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141

983139983148983137983155983155 983139983151983149983138983145983150983141983140 983141983160983152983148983137983145983150 983137983138983151983157983156 80bull 983110983151983154 983139983151983149983152983137983154983145983155983151983150983098 4 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 (983152983148983137983139983141 983151983142

983138983145983154983156983144 983152983137983154983141983150983156983155 983141983156983144983150983145983139983145983156983161 983137983143983141) 983141983160983152983148983137983145983150 40 983151983142

983159983137983143983141 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983156983144983141 US (N P983145983155983156983151983148983141983155983145 J983151983142EI2009)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3562

2B I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155 983149983145983143983154983137983156983145983151983150 983146983157983155983156

983145983150983156983141983154983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983154983140983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3662

T983144983141 XXI 983139983141983150983156983157983154983161 983156983154983145983148983141983149983149983137

A Globalization of ideasknowledge

Communication awareness ofothersrsquo living standards

B Increasing differences inmean incomes

among countries

C No movement of people

If A and B then no C Migration is the outcome of current unequal globalizationIf B and C then no A Unequal globe can exist if people do not know much abouteach otherrsquos living conditions or costs of transport are too highIf A and C then no B Under globalization people will not move if income differentialsare small

G983154983151983159983145983150983143 983145983150983156983141983154983085983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983137983150983140 983149983145983143983154983137983156983145983151983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3762

983143 983161 983143

K983141983161 983155983141983158983141983150 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3862

T983144983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983142983151983157983154983156983144 983159983151983154983148983140 G983154983141983141983139983141 983158983155 M983137983139983141983140983151983150983145983137

983137983150983140 A983148983138983137983150983145983137 S983152983137983145983150 983158983155 M983151983154983151983139983139983151 (25983147983149)M983137983148983137983161983155983145983137 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (3983147983149)

bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140 US 983158983155 M983141983160983145983139983151

bull T983144983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983156983144983154983141983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983137983148983148983141983140983085983145983150 983151983154

983149983145983150983141983140 N K983151983154983141983137991252S K983151983154983141983137 983129983141983149983141983150991252S983137983157983140983145

A983154983137983138983145983137 I983155983154983137983141983148983085983085983085P983137983148983141983155983156983145983150983141I983150 1960 983156983144983141 983151983150983148983161 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983141983154983141 A983154983143983141983150983156983145983150983137 983137983150983140 U983154983157983143983157983137983161 (983142983145983154983155983156) 983158983155 B983154983137983162983145983148

P983137983154983137983143983157983137983161 983137983150983140 B983151983148983145983158983145983137 (983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140) 983137983150983140 A983157983155983156983154983137983148983145983137 (983142983145983154983155983156) 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (983142983151983157983154983156983144)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3962

983129983141983137983154 2007 983129983141983137983154 1980

A983152983152983154983151983160983145983149983137983156983141 983151983142983142983151983154983141983145983143983150 983159983151983154983147983141983154983155 983145983150

983148983137983138983151983154 983142983151983154983139983141

R983137983156983145983151 983151983142 983154983141983137983148 GDI 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137

G983154983141983141983139983141

(M983137983139983141983140983151983150983145983137983150A983148983138983137983150983145983137983150983155)

75 4 983156983151 1 21 983156983151 1

S983152983137983145983150

(M983151983154983151983139983139983137983150983155)

144 74 983156983151 1 65 983156983151 1

U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155

(M983141983160983145983139983137983150983155)

156 36 983156983151 1 26 983156983151 1

M983137983148983137983161983155983145983137

(I983150983140983151983150983141983155983145983137983150983155)

180 37 983156983151 1 36 983156983151 1

BLS News Release March 2009 data for 2008 inclusive of undocumented aliens

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4062

I983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137 983154983141983150983156

bull I983142 983149983151983155983156 983151983142 983151983157983154 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983140983141983156983141983154983149983145983150983141983140 983138983161

983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983156983144983141983150 983156983144983141983154983141 983145983155 983148983145983156983156983148983141 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142

983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983143983148983151983138983137983148983148983161 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983154983141983150983156

(983157983150983154983141983148983137983156983141983140 983156983151 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983140983141983155983141983154983156 983151983154 983141983142983142983151983154983156)

bull H983151983159 983149983157983139983144 983145983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983159983151983154983156983144 B983148983137983139983147983085983149983137983154983147983141983156UK 983152983137983155983155983152983151983154983156983155 983155983151983148983140 983142983151983154 983137983138983151983157983156 9832035000 983148983141983143983137983148983148983161

983152983157983154983139983144983137983155983141 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983142983151983154 983137983138983151983157983156 $1983149 983145983150

983145983150983158983141983155983156983149983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4162

T983144983141 983148983151983143983145983139 983151983142 983156983144983141 983137983154983143983157983149983141983150983156

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983145983150 983156983144983141 983159983151983154983148983140 983145983155

983158983141983154983161 983144983145983143983144 (G983145983150983145=70)

bull M983151983155983156 983151983142 983156983144983137983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983138983161 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150983139983151983149983141983155

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 991260983141983160983152983148983137983145983150983155991261 983155983151983149983141 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161 983145983150

983152983141983154983155983151983150983137983148 983145983150983139983151983149983141983155 983143983148983151983138983137983148983148983161 (983137983155983155983141983155983155983141983140 983137983139983154983151983155983155 983150983137983156983145983151983150983137983148983158983141983150983156983145983148983141983155)

bull T983144983145983155 983159983137983155 983150983151983156 983156983144983141 983139983137983155983141 983145983150 983156983144983141 983152983137983155983156 (983137983154983151983157983150983140 185098308570)

983159983144983141983150 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983149983151983155983156983151983142 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

T983144 983156983145 983156 983147

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4262

T983144983141 983153983157983141983155983156983145983151983150983155 983156983151 983137983155983147

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983149983151983154983137983148983148983161983085983137983154983138983145983156983154983137983154983161 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983145983150983140983141983152983141983150983140983141983150983156 983151983142 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983141983142983142983151983154983156

bull I983156 983139983137983150 983138983141 983154983141983143983137983154983140983141983140 983137983155 983137 983154983141983150983156 (983155983144983137983154983141983140 983138983161 983137983148983148 983149983141983149983138983141983154983155

983151983142 983137 983139983151983149983149983157983150983145983156983161)

bull I983155 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142 983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141983148983161

983137983139983153983157983145983154983141983140 983159983141983137983148983156983144 983137983139983139983141983152983156983137983138983148983141

bull I983155 983145983156 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983142983154983151983149 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142

983142983137983149983145983148983161 983159983141983137983148983156983144 W983144983161

bull P983151983148983145983156983145983139983137983148 983152983144983145983148983151983155983151983152983144983161 983137983154983143983157983149983141983150983156983155 983152983154983151 983154983141983150983156 (983155983151983139983145983137983148983139983151983150983156983154983137983139983156 983155983156983137983156983145983155983156 983156983144983141983151983154983161 983152983144983145983148983145983137983085983085A983154983145983155983156983151983156983148983141) 983137983150983140 983139983151983150983156983154983137

(983139983151983155983149983151983152983151983148983145983156983137983150 983146983157983155983156983145983139983141 983137983155 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4362

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4462

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140 (983138) 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161bull N983141983145983156983144983141983154 983151983142 983156983144983141983149 983149983137983156983156983141983154983155

bull C983151983150983139983141983152983156 1 (983140983145983158983141983154983143983141983150983139983141) 983145983155 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156 983145983142 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983144983137983158983141

983148983145983138983141983154983137983148 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983145983156 983149983137983161 983138983141 983154983141983148983141983158983137983150983156 983142983151983154 983148983145983138983141983154983137983148 983158983155983138983157983154983140983141983150983141983140 983155983151983139983145983141983156983145983141983155

bull I983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983154983151983151983156983141983140 983145983150 983156983159983151 983147983141983161 983137983155983155983157983149983152983156983145983151983150983155 (983145) 983152983151983148983145983156983145983139983137983148

983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983151983142 983148983145983138983141983154983137983148983145983155983149 983137983154983141 983159983144983137983156 983149983137983156983156983141983154983155 (983145983145) 983137983139983153983157983145983155983145983156983145983151983150983151983142 983159983141983137983148983156983144 983145983149983149983137983156983141983154983145983137983148 983142983151983154 983138983151983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983137983150983140 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983155983145983149983145983148983137983154983148983161 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156983151983150983139983141 983156983144983141 983138983137983139983147983143983154983151983157983150983140 983139983151983150983140983145983156983145983151983150983155 983151983142 983146983157983155983156983145983139983141 983141983160983145983155983156 983145983150 983137983148983148

983155983151983139983145983141983156983145983141983155bull B983157983156 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 983149983137983156983156983141983154 983138983141983139983137983157983155983141 983156983144983141

983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141 983152983154983145983150983139983145983152983148983141 983137983152983152983148983145983141983155 983159983145983156983144983145983150 983141983137983139983144 983152983141983151983152983148983141 (983150983151983156983141

983144983151983159983141983158983141983154 983156983144983137983156 983156983144983141 DP 983149983137983161 983137983148983148983151983159 983142983151983154 983144983145983143983144 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161)

R 983148 983145 983148 983142 983156 983145 983148 983148983156983144 983142

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4562

R983137983159983148983155 983151983150 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983151983142 983149983137983156983141983154983145983137983148 983159983141983137983148983156983144 983142983151983154

983137 991260983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161991261 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149bull I983156 983145983155 983137 983149983145983155983156983137983147983141 983156983151 983138983141983148983145983141983158983141 983156983144983137983156 983137 983146983157983155983156 983137983150983140 983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161 983149983157983155983156

983159983137983145983156 983157983152983151983150 983137 983144983145983143983144 983149983137983156983141983154983145983137983148 983155983156983137983150983140983137983154983140 983151983142 983148983145983142983141 W983144983137983156 983149983141983150 983159983137983150983156 983145983155

983149983141983137983150983145983150983143983142983157983148 983159983151983154983147 983145983150 983142983154983141983141 983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983159983145983156983144 983151983156983144983141983154983155 983156983144983141983155983141983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983154983141983143983157983148983137983156983145983150983143 983156983144983141983145983154 983154983141983148983137983156983145983151983150983155 983156983151 983151983150983141 983137983150983151983156983144983141983154 983159983145983156983144983145983150 983137983142983154983137983149983141983159983151983154983147 983151983142 983146983157983155983156 983138983137983155983145983139 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 T983151 983137983139983144983145983141983158983141 983156983144983145983155 983155983156983137983156983141 983151983142983156983144983145983150983143983155 983143983154983141983137983156 983159983141983137983148983156983144 983145983155 983150983151983156 983150983141983139983141983155983155983137983154983161 983113983150 983142983137983139983156 983138983141983161983151983150983140 983155983151983149983141983152983151983145983150983156 983145983156 983145983155 983149983151983154983141 983148983145983147983141983148983161 983156983151 983138983141 983137 983152983151983155983145983156983145983158983141 983144983145983150983140983154983137983150983139983141 983137

983149983141983137983150983145983150983143983148983141983155983155 983140983145983155983156983154983137983139983156983145983151983150 983137983156 983138983141983155983156 983145983142 983150983151983156 983137 983156983141983149983152983156983137983156983145983151983150 983156983151983145983150983140983157983148983143983141983150983139983141 983137983150983140 983141983149983152983156983145983150983141983155983155 ( 983105 983124983144983141983151983154983161 983151983142 983114983157983155983156983145983139983141 C983144983137983152983156983141983154 V98320744 983152983152 2579830858)

bull F983151983154 R983137983159983148983155 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150 983151983142 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983155983145983149983152983148983161 983137983155983157983149 983151983142 983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983152983156983145983149983137983148 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 (983149983161983145983150983156983141983154983152983154983141983156983137983156983145983151983150)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4662

bull I983150 G983145983150983145 983156983141983154983149983155

p p y y pG j

n

i j

ii j

n

i

n

i

iii +minus(+ sumsumsumgt=

)11 micro

π

Go back to our definition of global inequality

Rawls would insist of the minimization of eachindividual Gini (Gi) so that Term 1 (within-inequality)would be minimized But differences in mean incomes

between the countries can take any value Term 2(between inequality) could be very high

And this is exactly what we observe in real life Term 2

accounts for 85 of global Gini

Term 1 Term 2

Global Ginis in Real World Rawlsian World Convergence

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4762

All equal Different (as

now)

All equal

Different (asnow)

Mean countryincomes

Individualincomes within

country

G oba G s ea o d a s a o d Co e ge ceWorldhellipand Shangri-La World

697

615(all country

Ginis=0)

456 (all mean

incomes sameall country Ginisas now)

0

C 983148 983145 983140 21983155983156 983148983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4862

C983151983150983139983148983157983155983145983151983150 983137983150983140 21983155983156 983139983141983150983156983157983154983161 983152983151983148983145983139983161 983145983155983155983157983141983155

bull T983151 983154983141983140983157983139983141 983155983145983143983150983145983142983145983139983137983150983156983148983161 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 (983137983150983140983152983151983158983141983154983156983161) 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983156983144983141983154983141 983137983154983141 983156983159983151 983159983137983161983155

bull A 983155983148983151983159 983137983150983140 983155983157983155983156983137983145983150983137983138983148983141 983159983137983161 983144983145983143983144983141983154 983143983154983151983159983156983144 983154983137983156983141 983151983142983152983151983151983154983141983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull A 983142983137983155983156 983137983150983140 983152983151983155983155983145983138983148983161 983152983151983148983145983156983145983139983137983148983148983161 983156983157983149983157983148983156983151983157983155 983159983137983161

983145983150983139983154983141983137983155983141 983149983145983143983154983137983156983145983151983150bull 983109983145983156983144983141983154 983152983151983151983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983151 983138983141983139983151983149983141 983154983145983139983144983141983154 983151983154983152983151983151983154 983152983141983151983152983148983141 983159983145983148983148 983149983151983158983141 983156983151 983154983145983139983144 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull S983144983151983157983148983140 983149983145983143983154983137983150983156983155 983138983141 983156983137983160983141983140 983137983140983140983145983156983145983151983150983137983148983148983161 983156983151 983152983137983161 983150983137983156983145983158983141983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150991257983155 983148983151983155983141983154983155 983137983150983140 983156983144983151983155983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983145983150 983156983144983141983145983154983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983151983154983145983143983145983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4962

EXTRAS S983144983151983157983148983140 983156983144983141 983159983144983151983148983141 983159983151983154983148983140983138983141 983139983151983149983152983151983155983141983140 983151983142 983143983137983156983141983140

983139983151983149983149983157983150983145983156983145983141983155

P983137983155983155983137983143983141983155 983137983150983140 983140983141983137983156983144 983137983156 983137983158983141983154983137983143983141 983137983150983150983157983137983148

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5062

983143 983143

983154983137983156983141983155983109983155983156983145983149983137983156983141983140

983155983157983139983139983141983155983155983142983157983148

983145983148983148983141983143983137983148

983152983137983155983155983137983143983141983155

983118983157983149983138983141983154

983151983142 983137983154983154983141983155983156983155

983108983141983137983156983144983155 983108983141983137983156983144

983154983137983156983141

983122983141983148983137983156983145983158983141

983140983141983137983156983144

983154983137983156983141

B983141983154983148983145983150 W983137983148983148 983166200 115 9831667 22 100

M983141983160983145983139983137983150 W983137983148983148 200000 A983138983151983157983156 1983149983145983148983148983145983151983150

400983085500

005 2

A983142983154983145983139983137EU 200000 A983154983151983157983150983140

1000

05 23

Most of the successful passages before the consolidation of the Wall

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5162

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

983152983154983141983152983137983154983141983140bull 983124983144983141 983109983139983151983150983151983149983145983155983156 (J983137983150983157983137983154983161 2011) 991260R983141983149983141983149983138983141983154 E983150983158983161 983145983155 983137

983140983141983137983140983148983161 983155983145983150991261 (L983145983155983156 983149983137983140983141 983145983150 4

983156983144

983139983141983150983156983157983154983161 983141983150983158983161983145983150983156983154983151983140983157983139983141983140 983151983150 983156983144983141 983148983145983155983156 983145983150 983156983144983141 7983156983144)

bull 991260A983143983137983145983150 I 983156983141983148983148 983161983151983157 983145983156 983145983155 983141983137983155983145983141983154 983142983151983154 983137 983139983137983149983141983148 983156983151 983143983151 983156983144983154983151983157983143983144

983156983144983141 983141983161983141 983151983142 983137 983150983141983141983140983148983141 983156983144983137983150 983142983151983154 983137 983154983145983139983144 983149983137983150 983156983151 983141983150983156983141983154 983156983144983141983147983145983150983143983140983151983149 983151983142 G983151983140991261

bull I983142 983161983151983157 983159983137983150983156 983156983151 983138983141 983152983141983154983142983141983139983156 983143983151 983155983141983148983148 983161983151983157983154 983152983151983155983155983141983155983155983145983151983150983155

983137983150983140 983143983145983158983141 983156983151 983156983144983141 983152983151983151983154 983137983150983140 983161983151983157 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983154983141983137983155983157983154983141 983145983150983144983141983137983158983141983150991261 (983145983150 M983137983154983147 L983157983147983141 983137983150983140 M983137983156983156983144983141983159)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5262

C983144983145983150983137

C983144983145983150983137 (19809830852000)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5362

C983144983145983150983137 (1980 2000)

Red fast growth (1σ above the mean)

Yellow average

Light yellow slow (1σ below the

mean)

North to SouthShandong

JiangsuZhejiangFujianGuangdong

C983144983145983150983137991257983155 G983137983150983143 983151983142 E983148983141983158983141983150 5 983149983137983154983145983156983145983149983141 983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + 4 983139983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5462

983143 983152 983161

983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + H983151983150983143 K983151983150983143 983137983150983140 M983137983139983137983151 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 GDP 983138983161 983137

983156983144983145983154983140 983151983142 983156983144983141 983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150

Provinces are from N to S Shanong JiansuZhejiang FujianGuangdong

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5562

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5762

983152

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100country percentile

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5862

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

983156983159983151983159983137983161 (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085983122 983137983154983141983137(678)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085

983125 983137983154983141983137(626)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983125983123983105 983137983154983141983137(296)) 983148983141983143983141983150983140(983151983142983142) 983160983156983145983156983148983141(983145983150983139983151983149983141 983145983150 983120983120983120 983140983151983148983148983137983154 983148983151983143983155) 983156983141983160983156(800 26 983107983144983145983150983137983085

983154983157983154983137983148) 983156983141983160983156(800 37 983107983144983145983150983137983085983085983157983154983138983137983150) 983156983141983160983156(350 45 983125983123983105)983110983154983151983149 98315998315198315498314898314020029831352005983140983156983137

China-rural China--urban

USA

0

2 0 0

4 0 0

6 0 0

8 0 0

25 3 35 4 45 5income in PPP dollar logs

T983144 983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5962

T983144983141 983139983154983145983155983145983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6062

P983148983157983156983151983139983154983137983156983145983139 983137983150983140 983140983141983149983151983139983154983137983156983145983139 983154983141983137983148 983143983148983151983138983137983148 983143983154983151983159983156983144

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 3: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 362

T983144983141 983138983151983151983147991257983155 983141983152983145983143983154983137983152983144

ldquoTo determine the laws which regulate thisdistribution [into wages profits and rent]is the principal problem in Political Economyrdquo

David Ricardo (1817) Principles of

Political Economy (Preface)

ldquoof the tendencies that are harmful to soundeconomics the most seductive and hellipthe most

poisonous is to focus on questions of distributionrdquo

Robert E Lucas (2004) ldquoThe Industrial revolutionpast and futurerdquo

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 462

0 O983158983141983154983158983145983141983159 983151983142 983156983144983141 983152983154983141983155983141983150983156 983137983150983140

983152983137983155983156 983151983142 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 562

I983150983141983153983157983137983148983145983156983161 19509830852009

T983144983141 983149983151983156983144983141983154 983151983142 983137983148983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983140983145983155983152983157983156983141983155

W983145983156983144 983150983141983159 PPP983155Graph in interyddofilesdefinesdo

Concept 2

Concept 1

Concept 3

4 5

5 5

6 5

7 5

G i n i c o e f f i c i e n t

1950 1960 1970 1980 1990 2000 2010year

Divergencebegins

China moves in

Divergence ends

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6

0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n

t i l e o f w o r l d i n c o m

e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100

country percentile

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 762

A 983150983151983150983085M983137983154983160983145983155983156 983159983151983154983148983140bull O983158983141983154 983156983144983141 983148983151983150983143 983154983157983150 983140983141983139983154983141983137983155983145983150983143 983145983149983152983151983154983156983137983150983139983141 983151983142

983159983145983156983144983145983150983085983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 983140983141983155983152983145983156983141 983155983151983149983141983154983141983158983141983154983155983137983148 983145983150 983156983144983141 983148983137983155983156 983153983157983137983154983156983141983154 983139983141983150983156983157983154983161

bull I983150983139983154983141983137983155983145983150983143 983145983149983152983151983154983156983137983150983139983141 983151983142 983138983141983156983159983141983141983150983085983139983151983157983150983156983154983161

983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155bull G983148983151983138983137983148 983140983145983158983145983155983145983151983150 983138983141983156983159983141983141983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983149983151983154983141 983156983144983137983150

983138983141983156983159983141983141983150 983139983148983137983155983155983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 862

C983151983149983152983151983155983145983156983145983151983150 983151983142 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983144983137983150983143983141983140 983142983154983151983149 983138983141983145983150983143 983149983151983155983156983148983161

983140983157983141 983156983151 991260983139983148983137983155983155991261 (983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148) 983156983151983140983137983161 983145983156 983145983155 983149983151983155983156983148983161 983140983157983141 983156983151

991260983148983151983139983137983156983145983151983150991261 (983159983144983141983154983141 983152983141983151983152983148983141 983148983145983158983141 983138983141983156983159983141983141983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148)

Based on Bourguignon-Morrisson (2002) and Milanovic (2005)From thepastxls

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 962

1 V983145983143983150983141983156983156983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1062

1A M983137983154983154983145983137983143983141 983137983150983140 M983151983150983141983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1162

I983150983141983153983157983137983148983145983156983161 2 983139983141983150983156983157983154983145983141983155 983137983143983151 amp 983150983151983159 E983150983143983148983137983150983140

E983148983145983162983137983138983141983156983144991257983155 983140983145983148983141983149983149983137 (983142983154983151983149 983120983154983145983140983141 983137983150983140 983120983154983141983146983157983140983145983139983141)

I983150983139983151983149983141 983145983150

1810 (983203 983152983137)

A983152983152983154983151983160 983152983151983155983145983156983145983151983150 983145983150 1810

983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150

M983154 D983137983154983139983161 10000 T983151983152 01

E983148983145983162983137983138983141983156983144991257983155983142983137983149983145983148983161

30007983166430 T983151983152 1

E983148983145983162983137983138983141983156983144

983137983148983151983150983141

50 M983141983140983145983137983150

G983137983145983150 100 983156983151 1

I983150983139983151983149983141 983145983150

2004 (983203 983152983139 983152983137)

400000

81000

11500

17 983156983151 1

1810 position estimates based on Colquhoun 1801-3 data 2004 UK data from LIS and for 01 from Piketty (Data-

central)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1262

I983150983141983153983157983137983148983145983156983161 135 983161983141983137983154983155 983137983143983151 amp 983150983151983159 R983157983155983155983145983137

A983150983150983137991257983155 150983085983142983151983148983140 983143983137983145983150 (983142983154983151983149 983105983150983150983137 983115983137983154983141983150983145983150983137)

I983150983139983151983149983141 983145983150

1875 (R 983152983137)

A983152983152983154983151983160 983152983151983155983145983156983145983151983150 983145983150 1875

983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150

C983151983157983150983156

V983154983151983150983155983147983161

100000 T983151983152 01

K983137983154983141983150983145983150 983137983150983140A983150983150983137

900039831663000 T983151983152 1

A983150983150983137991257983155

983152983137983154983141983150983156983155

200 M983141983137983150 (983137983154983151983157983150983140

65983156983144 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141)

G983137983145983150 150 983156983151 1

I983150983139983151983149983141 983137983154983151983157983150983140

2005 (R 983152983139 983152983137)

3000000

340000

53000

19 983156983151 1

2005 data from surveysfor05ECARUS2005_3dta For the top 01 I take the maximum incomes (multiplied by 3)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1362

E983148983145983162983137983138983141983156983144 B983141983150983150983141983156 983137983150983140 A983150983150983137 K983137983154983141983150983145983150983137

I983142 E983148983145983162983137983138983141983156983144

983148983151983155983141983155 983156983144983141983141983155983156983137983156983141

I983142 E983148983145983162983137983138983141983156983144

983149983137983154983154983145983141983155 M983154

D983137983154983139983161

W983145983156983144

V983154983151983150983155983147983161

A983150983150983137991257983155

983142983137983149983145983148983161

T983144983141 983151983152983141983150983145983150983143

983152983151983155983145983156983145983151983150 983145983150

983138983151983156983144 983150983151983158983141983148983155

Incomes

Alternative lives

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1462

T983154983137983140983141983085983151983142983142 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983137983150983140 983148983151983158983141

983145983150 983149983137983154983154983145983137983143983141

C983151983157983150983156983154983161991257983155 G983145983150983145

983139983151983141983142983142983145983139983145983141983150983156

M983137983154983145983156983137983148 983138983148983145983155983155

A983150983150983137 K983137983154983141983150983145983150983137 1875

E983149983149983137 R983151983157983137983157983148983156983085B983151983158983137983154983161 1856

E983148983145983162983137983138983141983156983144 B983141983150983150983141983156 1810

N983145983139983147 D983145983158983141983154 1920

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1562

1B T983144983141 983156983144983154983141983141 983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983155 983151983142

O983138983137983149983137983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1662

O983138983137983149983137991257983155 983156983144983154983141983141 983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983155

All blacks

Europeans16000shillings on

averageObamarsquos grandfather as

high as he could get beforereaching a colonial ceiling

Income

240 shillings

Subsistence140 shillings

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1762

B983141983139983137983157983155983141 983139983151983148983151983150983145983141983155 983152983157983155983144983141983140 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983156983151 983145983156983155

983149983137983160983145983149983157983149991252983137983150983140 K983141983150983161983137 983159983137983155 983150983151983156 983137983150 983141983160983139983141983152983156983145983151983150

KEN

IND

BIH

KENIND

JAV

DZA

NES

JAV

0

2 0

4 0

6 0

8 0

1 0 0

G i n i

500 1000 1500 2000 2500 3000GDI per capita in 1990 PPP dollars

Kenya1927

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1862

I983150983140983141983152983141983150983140983141983150983139983141991257983155 983140983137983155983144983141983140 983144983151983152983141983155

K983141983150983161983137991257983155 GDP 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983137983155 983151983142 US GDP 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137

0

2

4

6

8

p e

r c e n t

1950 1960 1982 2008years

Kenya colony Independence

Obamarsquos fathercomes to the USObamarsquos father dies

Obama becomes President

Based on Maddisonrsquos data (in 1990 PPPs)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1962

C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983152983154983141983149983145983157983149 (983151983157983154 983150983141983160983156 983156983151983152983145983139) 983145983150

O983138983137983149983137991257983155 983151983159983150 983159983151983154983140983155983131M983161 983149983151983156983144983141983154983133 983144983137983140 983137983148983159983137983161983155 983141983150983139983151983157983154983137983143983141983140 983149983161 983154983137983152983145983140

983137983139983139983157983148983156983157983154983137983156983145983151983150 983145983150 I983150983140983151983150983141983155983145983137S983144983141 983144983137983140 983156983137983157983143983144983156 983149983141

983156983151 983140983145983155983140983137983145983150 983156983144983141 983138983148983141983150983140 983151983142 983145983143983150983151983154983137983150983139983141 983137983150983140

983137983154983154983151983143983137983150983139983141 983156983144983137983156 983156983151983151 983151983142983156983141983150 983139983144983137983154983137983139983156983141983154983145983162983141983140

A983149983141983154983145983139983137983150983155 983137983138983154983151983137983140 B983157983156 983155983144983141 983150983151983159 983148983141983137983154983150983141983140991270983156983144983141983139983144983137983155983149 983156983144983137983156 983155983141983152983137983154983137983156983141983140 983156983144983141 983148983145983142983141 983139983144983137983150983139983141983155 983151983142 983137983150

A983149983141983154983145983139983137983150 983142983154983151983149 983156983144983151983155983141 983151983142 983137983150 I983150983140983151983150983141983155983145983137983150 S983144983141

983147983150983141983159 983159983144983145983139983144 983155983145983140983141 983151983142 983156983144983141 983140983145983158983145983140983141 983155983144983141 983159983137983150983156983141983140 983144983141983154983139983144983145983148983140 983156983151 983138983141 983151983150 I 983159983137983155 983137983150 A983149983141983154983145983139983137983150 983155983144983141 983140983141983139983145983140983141983140

983137983150983140 983149983161 983156983154983157983141 983148983145983142983141 983148983137983161 983141983148983155983141983159983144983141983154983141 983131983151983157983156983155983145983140983141 983151983142

I983150983140983151983150983141983155983145983137983133

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2062

1C H983151983159 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983137983154983141 983156983144983141 U983150983145983156983141983140

S983156983137983156983141983155 983137983150983140 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2162

I983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983156983144983141 U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155 983137983150983140 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 (G983145983150983145 983152983151983145983150983156983155 983137983154983151983157983150983140 2005)

983117983151983155983156 983141983153983157983137983148 983105983158983141983154983137983143983141 983117983151983155983156 983157983150983141983153983157983137983148

U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155 34(S983151983157983156983144 D983137983147983151983156983137

W983145983155983139983151983150983155983145983150)

39(D983141983148983137983159983137983154983141 I983140983137983144983151)

45(T983141983160983137983155

T983141983150983150983141983155983155983141983141)E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150 24

(H983157983150983143983137983154983161

D983141983150983149983137983154983147)

31(N983141983156983144983141983154983148983137983150983140983155)

38(UK P983151983154983156983157983143983137983148)

D983145983142983142983141983154983141983150983139983141 10 983152983151983145983150983156983155 8 983152983151983145983150983156983155 7 983152983151983145983150983156983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2262

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2362

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2462

GDP 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150 983137983150983140

983155983156983137983156983141983155 983151983142 983156983144983141 USA (983157983150983159983141983145983143983144983156983141983140)

twoway (kdensity gdpppp if Deurope_inc==1) (kdensity gdpppp if Deurope_inc==0 legend(off) xtitle(GDP per capita in PPP terms))Using sourcesUS_EUUS_vs_EUdta

0

0 0 0 0 2

0

0 0 0 4

0 0 0 0 6

0 0 0 0 8

k d e n s i t y g d p p p p

0 20000 40000 60000 80000GDP per capita in PPP terms

USA

Europe

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2562

G983145983150983145983155 983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

983137983150983140 983155983156983137983156983141983155 983151983142 983156983144983141 USA

0

0 5

1

1 5

k d e n s i t y g i n i

25 30 35 40 45Gini

Europe USA

Overall inter-personal Ginifor both

twoway (kdensity gini if Deurope==1) (kdensity gini if Deurope==0 legend(off) xtitle((Gini) xline(31 38) xline(41 lwidth(thick)))Using US_vs_EUdta in cperseussources

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2662

B983141983156983159983141983141983150983085983157983150983145983156 983137983150983140 983156983151983156983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983155983141983148983141983139983156983141983140

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983154983151983157983150983140 983161983141983137983154 2005Gini

Between-

states or

countries

Gini total

(between

individuals)

Share of inter-state

inequality in total

()

USA (50 states) 8 40+ ~20

EU-15 countries (pre-

enlargement)

102 334 30

EU-27 (post enlargement) 231 403 57

China (29 provinces) 24 40+ ~60

EU-34 (all of Europe incl

Turkey)301 448 67

EU data calculated from world2002dta US from the same source

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2762

T983159983151 983156983161983152983141983155 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155

bull T983144983141 A983149983141983154983145983139983137983150 983137983148983148 983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 983137983154983141 983157983150983141983153983157983137983148

983145983150983156983141983154983150983137983148983148983161 983138983157983156 983156983144983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983145983150 983156983144983141983145983154 983149983141983137983150 983145983150983139983151983149983141983155

983137983154983141 983155983149983137983148983148

bull T983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 983137983154983141 983141983153983157983137983148 983145983150983156983141983154983150983137983148983148983161

983138983157983156 983149983141983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983138983141983156983159983141983141983150 983156983144983141983149 983137983154983141

983148983137983154983143983141bull I983150 983156983144983141 A983149983141983154983145983139983137983150 983156983161983152983141 983152983151983158983141983154983156983161 983145983155 983137983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148

983137983156983156983154983145983138983157983156983141 983145983150 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 983156983161983152983141 983152983151983158983141983154983156983161 983145983155 983137

983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141 983137983156983156983154983145983138983157983156983141bull P983151983148983145983139983145983141983155 983149983157983155983156 983138983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983156983151983151 983152983154983151983085983152983151983151983154 983145983150 983151983150983141 983139983137983155983141

991260983154983141983143983145983151983150983137983148 983139983151983144983141983155983145983151983150991261 983145983150 983156983144983141 983151983156983144983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2862

I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155bull H983151983159 983142983137983154 983139983137983150 EU991257983155 983141983160983152983137983150983155983145983151983150 983139983151983150983156983145983150983157983141

bull W983145983156983144 983156983144983141 983148983137983155983156 2 983141983160983152983137983150983155983145983151983150983155 EU 983144983137983155 983149983151983158983141983140 983137983159983137983161983142983154983151983149 983137983150 A983149983141983154983145983139983137983150 983156983161983152983141 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

bull W983145983156983144 T983157983154983147983141983161 EU991257983155 G983145983150983145 983159983151983157983148983140 983141983160983139983141983141983140 45 983155983151 E983157983154983151983152983141

983159983151983157983148983140 983139983151983149983141 983156983151 983154983141983155983141983149983138983148983141 L983137983156983145983150 A983149983141983154983145983139983137 983140983151983141983155 983156983144983145983155 983155983141983156

983137 983148983145983149983145983156 983156983151 EU 983141983160983152983137983150983155983145983151983150bull C983144983145983150983137 983144983137983155 983137 983155983145983149983145983148983137983154 983155983156983154983157983139983156983157983154983141 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983148983145983147983141 E983157983154983151983152983141

bull S983157983139983144 983144983157983143983141 983145983150983156983141983154983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983145983150 983149983141983137983150

983145983150983139983151983149983141983155 983155983141983156 983137983148983155983151 983137 983148983145983149983145983156 983156983151 983137 983152983151983155983155983145983138983148983141 983152983151983148983145983156983145983139983137983148 983157983150983145983156983161 983151983142A983155983145983137 (983148983141983137983158983145983150983143 983141983158983141983150 983137983155983145983140983141 983156983144983141 983156983159983151 983143983145983137983150983156983155) A983155983145983137 983145983155 983138983161 983142983137983154

983156983144983141 983149983151983155983156 983145983150983139983151983149983141 983144983141983156983141983154983151983143983141983150983141983151983157983155 983139983151983150983156983145983150983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2962

2 C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3062

2A 983116983141983155 983146983141983157983160 983155983151983150983156 983142983137983145983156983155

983159983144983141983150 983161983151983157 983137983154983141 983138983151983154983150

A 983148 983148 983138 983148 983156983145983148 983145983156983145 (983145 983148 983148 983145 $PPP)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3162

A983150 983141983160983137983149983152983148983141 983143983148983151983138983137983148 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141 983152983151983155983145983156983145983151983150983155 (983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 983145983150 $PPP)

983145983150 D983141983150983149983137983154983147 983137983150983140 983155983141983148983141983139983156983141983140 A983142983154983145983139983137983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

Based on B Milanovic Worlds Apart Measuring International and Global Inequality

Denmark

Mozambique

Mali

Tanzania

Uganda

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 5 10 15 20country ventile

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3262

E983155983156983145983149983137983156983145983151983150ijij j jij C bGbmbb y ε ++++= 3210

983149983146 = 983149983141983137983150 983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141

G983146 = G983145983150983145 983139983151983141983142983142983145983139983145983141983150983156

C983145983146 = 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 983151983142 983145983085983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983145983150 983146983085983156983144 983139983151983157983150983156983154983161

T983144983141 983145983155983155983157983141 H983151983159 983156983151 983155983157983138983155983156983145983156983157983156983141 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155

(C983145983146) 983142983151983154 983151983159983150 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 (C983145983146) 983137983150983140 983156983144983157983155 983144983137983158983141 983156983144983141

983141983150983156983145983154983141 983154983141983143983154983141983155983155983145983151983150 983137983139983139983151983157983150983156 983142983151983154 983156983144983141 983141983142983142983141983139983156 983151983142983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 983151983150983148983161

R983157983150 983151983158983141983154 983145983150983139983151983149983141 983158983141983150983156983145983148983141983155 983142983151983154 116 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140

2320 (20 983160 116) 983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 (983161983145983146)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3362

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3462

bull 983111983148983151983138983137983148 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983103 C983151983157983150983156983154983161 983151983142983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983141983160983152983148983137983145983150983155 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161983145983150 983143983148983151983138983137983148 983145983150983139983151983149983141 (E983155983156983145983149983137983156983141983140 983137983139983154983151983155983155

983154983141983152983154983141983155983141983150983156983137983156983145983158983141 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983156983144983137983156 983144983137983158983141 983156983144983141 983149983141983137983150983145983150983139983151983149983141 983151983142 983156983144983141983145983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983158983141983150983156983145983148983141983155 983151983154983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155) C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137983150983140 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141

983139983148983137983155983155 983139983151983149983138983145983150983141983140 983141983160983152983148983137983145983150 983137983138983151983157983156 80bull 983110983151983154 983139983151983149983152983137983154983145983155983151983150983098 4 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 (983152983148983137983139983141 983151983142

983138983145983154983156983144 983152983137983154983141983150983156983155 983141983156983144983150983145983139983145983156983161 983137983143983141) 983141983160983152983148983137983145983150 40 983151983142

983159983137983143983141 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983156983144983141 US (N P983145983155983156983151983148983141983155983145 J983151983142EI2009)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3562

2B I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155 983149983145983143983154983137983156983145983151983150 983146983157983155983156

983145983150983156983141983154983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983154983140983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3662

T983144983141 XXI 983139983141983150983156983157983154983161 983156983154983145983148983141983149983149983137

A Globalization of ideasknowledge

Communication awareness ofothersrsquo living standards

B Increasing differences inmean incomes

among countries

C No movement of people

If A and B then no C Migration is the outcome of current unequal globalizationIf B and C then no A Unequal globe can exist if people do not know much abouteach otherrsquos living conditions or costs of transport are too highIf A and C then no B Under globalization people will not move if income differentialsare small

G983154983151983159983145983150983143 983145983150983156983141983154983085983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983137983150983140 983149983145983143983154983137983156983145983151983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3762

983143 983161 983143

K983141983161 983155983141983158983141983150 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3862

T983144983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983142983151983157983154983156983144 983159983151983154983148983140 G983154983141983141983139983141 983158983155 M983137983139983141983140983151983150983145983137

983137983150983140 A983148983138983137983150983145983137 S983152983137983145983150 983158983155 M983151983154983151983139983139983151 (25983147983149)M983137983148983137983161983155983145983137 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (3983147983149)

bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140 US 983158983155 M983141983160983145983139983151

bull T983144983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983156983144983154983141983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983137983148983148983141983140983085983145983150 983151983154

983149983145983150983141983140 N K983151983154983141983137991252S K983151983154983141983137 983129983141983149983141983150991252S983137983157983140983145

A983154983137983138983145983137 I983155983154983137983141983148983085983085983085P983137983148983141983155983156983145983150983141I983150 1960 983156983144983141 983151983150983148983161 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983141983154983141 A983154983143983141983150983156983145983150983137 983137983150983140 U983154983157983143983157983137983161 (983142983145983154983155983156) 983158983155 B983154983137983162983145983148

P983137983154983137983143983157983137983161 983137983150983140 B983151983148983145983158983145983137 (983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140) 983137983150983140 A983157983155983156983154983137983148983145983137 (983142983145983154983155983156) 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (983142983151983157983154983156983144)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3962

983129983141983137983154 2007 983129983141983137983154 1980

A983152983152983154983151983160983145983149983137983156983141 983151983142983142983151983154983141983145983143983150 983159983151983154983147983141983154983155 983145983150

983148983137983138983151983154 983142983151983154983139983141

R983137983156983145983151 983151983142 983154983141983137983148 GDI 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137

G983154983141983141983139983141

(M983137983139983141983140983151983150983145983137983150A983148983138983137983150983145983137983150983155)

75 4 983156983151 1 21 983156983151 1

S983152983137983145983150

(M983151983154983151983139983139983137983150983155)

144 74 983156983151 1 65 983156983151 1

U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155

(M983141983160983145983139983137983150983155)

156 36 983156983151 1 26 983156983151 1

M983137983148983137983161983155983145983137

(I983150983140983151983150983141983155983145983137983150983155)

180 37 983156983151 1 36 983156983151 1

BLS News Release March 2009 data for 2008 inclusive of undocumented aliens

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4062

I983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137 983154983141983150983156

bull I983142 983149983151983155983156 983151983142 983151983157983154 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983140983141983156983141983154983149983145983150983141983140 983138983161

983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983156983144983141983150 983156983144983141983154983141 983145983155 983148983145983156983156983148983141 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142

983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983143983148983151983138983137983148983148983161 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983154983141983150983156

(983157983150983154983141983148983137983156983141983140 983156983151 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983140983141983155983141983154983156 983151983154 983141983142983142983151983154983156)

bull H983151983159 983149983157983139983144 983145983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983159983151983154983156983144 B983148983137983139983147983085983149983137983154983147983141983156UK 983152983137983155983155983152983151983154983156983155 983155983151983148983140 983142983151983154 983137983138983151983157983156 9832035000 983148983141983143983137983148983148983161

983152983157983154983139983144983137983155983141 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983142983151983154 983137983138983151983157983156 $1983149 983145983150

983145983150983158983141983155983156983149983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4162

T983144983141 983148983151983143983145983139 983151983142 983156983144983141 983137983154983143983157983149983141983150983156

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983145983150 983156983144983141 983159983151983154983148983140 983145983155

983158983141983154983161 983144983145983143983144 (G983145983150983145=70)

bull M983151983155983156 983151983142 983156983144983137983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983138983161 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150983139983151983149983141983155

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 991260983141983160983152983148983137983145983150983155991261 983155983151983149983141 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161 983145983150

983152983141983154983155983151983150983137983148 983145983150983139983151983149983141983155 983143983148983151983138983137983148983148983161 (983137983155983155983141983155983155983141983140 983137983139983154983151983155983155 983150983137983156983145983151983150983137983148983158983141983150983156983145983148983141983155)

bull T983144983145983155 983159983137983155 983150983151983156 983156983144983141 983139983137983155983141 983145983150 983156983144983141 983152983137983155983156 (983137983154983151983157983150983140 185098308570)

983159983144983141983150 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983149983151983155983156983151983142 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

T983144 983156983145 983156 983147

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4262

T983144983141 983153983157983141983155983156983145983151983150983155 983156983151 983137983155983147

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983149983151983154983137983148983148983161983085983137983154983138983145983156983154983137983154983161 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983145983150983140983141983152983141983150983140983141983150983156 983151983142 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983141983142983142983151983154983156

bull I983156 983139983137983150 983138983141 983154983141983143983137983154983140983141983140 983137983155 983137 983154983141983150983156 (983155983144983137983154983141983140 983138983161 983137983148983148 983149983141983149983138983141983154983155

983151983142 983137 983139983151983149983149983157983150983145983156983161)

bull I983155 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142 983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141983148983161

983137983139983153983157983145983154983141983140 983159983141983137983148983156983144 983137983139983139983141983152983156983137983138983148983141

bull I983155 983145983156 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983142983154983151983149 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142

983142983137983149983145983148983161 983159983141983137983148983156983144 W983144983161

bull P983151983148983145983156983145983139983137983148 983152983144983145983148983151983155983151983152983144983161 983137983154983143983157983149983141983150983156983155 983152983154983151 983154983141983150983156 (983155983151983139983145983137983148983139983151983150983156983154983137983139983156 983155983156983137983156983145983155983156 983156983144983141983151983154983161 983152983144983145983148983145983137983085983085A983154983145983155983156983151983156983148983141) 983137983150983140 983139983151983150983156983154983137

(983139983151983155983149983151983152983151983148983145983156983137983150 983146983157983155983156983145983139983141 983137983155 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4362

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4462

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140 (983138) 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161bull N983141983145983156983144983141983154 983151983142 983156983144983141983149 983149983137983156983156983141983154983155

bull C983151983150983139983141983152983156 1 (983140983145983158983141983154983143983141983150983139983141) 983145983155 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156 983145983142 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983144983137983158983141

983148983145983138983141983154983137983148 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983145983156 983149983137983161 983138983141 983154983141983148983141983158983137983150983156 983142983151983154 983148983145983138983141983154983137983148 983158983155983138983157983154983140983141983150983141983140 983155983151983139983145983141983156983145983141983155

bull I983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983154983151983151983156983141983140 983145983150 983156983159983151 983147983141983161 983137983155983155983157983149983152983156983145983151983150983155 (983145) 983152983151983148983145983156983145983139983137983148

983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983151983142 983148983145983138983141983154983137983148983145983155983149 983137983154983141 983159983144983137983156 983149983137983156983156983141983154983155 (983145983145) 983137983139983153983157983145983155983145983156983145983151983150983151983142 983159983141983137983148983156983144 983145983149983149983137983156983141983154983145983137983148 983142983151983154 983138983151983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983137983150983140 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983155983145983149983145983148983137983154983148983161 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156983151983150983139983141 983156983144983141 983138983137983139983147983143983154983151983157983150983140 983139983151983150983140983145983156983145983151983150983155 983151983142 983146983157983155983156983145983139983141 983141983160983145983155983156 983145983150 983137983148983148

983155983151983139983145983141983156983145983141983155bull B983157983156 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 983149983137983156983156983141983154 983138983141983139983137983157983155983141 983156983144983141

983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141 983152983154983145983150983139983145983152983148983141 983137983152983152983148983145983141983155 983159983145983156983144983145983150 983141983137983139983144 983152983141983151983152983148983141 (983150983151983156983141

983144983151983159983141983158983141983154 983156983144983137983156 983156983144983141 DP 983149983137983161 983137983148983148983151983159 983142983151983154 983144983145983143983144 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161)

R 983148 983145 983148 983142 983156 983145 983148 983148983156983144 983142

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4562

R983137983159983148983155 983151983150 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983151983142 983149983137983156983141983154983145983137983148 983159983141983137983148983156983144 983142983151983154

983137 991260983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161991261 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149bull I983156 983145983155 983137 983149983145983155983156983137983147983141 983156983151 983138983141983148983145983141983158983141 983156983144983137983156 983137 983146983157983155983156 983137983150983140 983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161 983149983157983155983156

983159983137983145983156 983157983152983151983150 983137 983144983145983143983144 983149983137983156983141983154983145983137983148 983155983156983137983150983140983137983154983140 983151983142 983148983145983142983141 W983144983137983156 983149983141983150 983159983137983150983156 983145983155

983149983141983137983150983145983150983143983142983157983148 983159983151983154983147 983145983150 983142983154983141983141 983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983159983145983156983144 983151983156983144983141983154983155 983156983144983141983155983141983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983154983141983143983157983148983137983156983145983150983143 983156983144983141983145983154 983154983141983148983137983156983145983151983150983155 983156983151 983151983150983141 983137983150983151983156983144983141983154 983159983145983156983144983145983150 983137983142983154983137983149983141983159983151983154983147 983151983142 983146983157983155983156 983138983137983155983145983139 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 T983151 983137983139983144983145983141983158983141 983156983144983145983155 983155983156983137983156983141 983151983142983156983144983145983150983143983155 983143983154983141983137983156 983159983141983137983148983156983144 983145983155 983150983151983156 983150983141983139983141983155983155983137983154983161 983113983150 983142983137983139983156 983138983141983161983151983150983140 983155983151983149983141983152983151983145983150983156 983145983156 983145983155 983149983151983154983141 983148983145983147983141983148983161 983156983151 983138983141 983137 983152983151983155983145983156983145983158983141 983144983145983150983140983154983137983150983139983141 983137

983149983141983137983150983145983150983143983148983141983155983155 983140983145983155983156983154983137983139983156983145983151983150 983137983156 983138983141983155983156 983145983142 983150983151983156 983137 983156983141983149983152983156983137983156983145983151983150 983156983151983145983150983140983157983148983143983141983150983139983141 983137983150983140 983141983149983152983156983145983150983141983155983155 ( 983105 983124983144983141983151983154983161 983151983142 983114983157983155983156983145983139983141 C983144983137983152983156983141983154 V98320744 983152983152 2579830858)

bull F983151983154 R983137983159983148983155 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150 983151983142 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983155983145983149983152983148983161 983137983155983157983149 983151983142 983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983152983156983145983149983137983148 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 (983149983161983145983150983156983141983154983152983154983141983156983137983156983145983151983150)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4662

bull I983150 G983145983150983145 983156983141983154983149983155

p p y y pG j

n

i j

ii j

n

i

n

i

iii +minus(+ sumsumsumgt=

)11 micro

π

Go back to our definition of global inequality

Rawls would insist of the minimization of eachindividual Gini (Gi) so that Term 1 (within-inequality)would be minimized But differences in mean incomes

between the countries can take any value Term 2(between inequality) could be very high

And this is exactly what we observe in real life Term 2

accounts for 85 of global Gini

Term 1 Term 2

Global Ginis in Real World Rawlsian World Convergence

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4762

All equal Different (as

now)

All equal

Different (asnow)

Mean countryincomes

Individualincomes within

country

G oba G s ea o d a s a o d Co e ge ceWorldhellipand Shangri-La World

697

615(all country

Ginis=0)

456 (all mean

incomes sameall country Ginisas now)

0

C 983148 983145 983140 21983155983156 983148983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4862

C983151983150983139983148983157983155983145983151983150 983137983150983140 21983155983156 983139983141983150983156983157983154983161 983152983151983148983145983139983161 983145983155983155983157983141983155

bull T983151 983154983141983140983157983139983141 983155983145983143983150983145983142983145983139983137983150983156983148983161 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 (983137983150983140983152983151983158983141983154983156983161) 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983156983144983141983154983141 983137983154983141 983156983159983151 983159983137983161983155

bull A 983155983148983151983159 983137983150983140 983155983157983155983156983137983145983150983137983138983148983141 983159983137983161 983144983145983143983144983141983154 983143983154983151983159983156983144 983154983137983156983141 983151983142983152983151983151983154983141983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull A 983142983137983155983156 983137983150983140 983152983151983155983155983145983138983148983161 983152983151983148983145983156983145983139983137983148983148983161 983156983157983149983157983148983156983151983157983155 983159983137983161

983145983150983139983154983141983137983155983141 983149983145983143983154983137983156983145983151983150bull 983109983145983156983144983141983154 983152983151983151983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983151 983138983141983139983151983149983141 983154983145983139983144983141983154 983151983154983152983151983151983154 983152983141983151983152983148983141 983159983145983148983148 983149983151983158983141 983156983151 983154983145983139983144 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull S983144983151983157983148983140 983149983145983143983154983137983150983156983155 983138983141 983156983137983160983141983140 983137983140983140983145983156983145983151983150983137983148983148983161 983156983151 983152983137983161 983150983137983156983145983158983141983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150991257983155 983148983151983155983141983154983155 983137983150983140 983156983144983151983155983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983145983150 983156983144983141983145983154983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983151983154983145983143983145983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4962

EXTRAS S983144983151983157983148983140 983156983144983141 983159983144983151983148983141 983159983151983154983148983140983138983141 983139983151983149983152983151983155983141983140 983151983142 983143983137983156983141983140

983139983151983149983149983157983150983145983156983145983141983155

P983137983155983155983137983143983141983155 983137983150983140 983140983141983137983156983144 983137983156 983137983158983141983154983137983143983141 983137983150983150983157983137983148

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5062

983143 983143

983154983137983156983141983155983109983155983156983145983149983137983156983141983140

983155983157983139983139983141983155983155983142983157983148

983145983148983148983141983143983137983148

983152983137983155983155983137983143983141983155

983118983157983149983138983141983154

983151983142 983137983154983154983141983155983156983155

983108983141983137983156983144983155 983108983141983137983156983144

983154983137983156983141

983122983141983148983137983156983145983158983141

983140983141983137983156983144

983154983137983156983141

B983141983154983148983145983150 W983137983148983148 983166200 115 9831667 22 100

M983141983160983145983139983137983150 W983137983148983148 200000 A983138983151983157983156 1983149983145983148983148983145983151983150

400983085500

005 2

A983142983154983145983139983137EU 200000 A983154983151983157983150983140

1000

05 23

Most of the successful passages before the consolidation of the Wall

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5162

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

983152983154983141983152983137983154983141983140bull 983124983144983141 983109983139983151983150983151983149983145983155983156 (J983137983150983157983137983154983161 2011) 991260R983141983149983141983149983138983141983154 E983150983158983161 983145983155 983137

983140983141983137983140983148983161 983155983145983150991261 (L983145983155983156 983149983137983140983141 983145983150 4

983156983144

983139983141983150983156983157983154983161 983141983150983158983161983145983150983156983154983151983140983157983139983141983140 983151983150 983156983144983141 983148983145983155983156 983145983150 983156983144983141 7983156983144)

bull 991260A983143983137983145983150 I 983156983141983148983148 983161983151983157 983145983156 983145983155 983141983137983155983145983141983154 983142983151983154 983137 983139983137983149983141983148 983156983151 983143983151 983156983144983154983151983157983143983144

983156983144983141 983141983161983141 983151983142 983137 983150983141983141983140983148983141 983156983144983137983150 983142983151983154 983137 983154983145983139983144 983149983137983150 983156983151 983141983150983156983141983154 983156983144983141983147983145983150983143983140983151983149 983151983142 G983151983140991261

bull I983142 983161983151983157 983159983137983150983156 983156983151 983138983141 983152983141983154983142983141983139983156 983143983151 983155983141983148983148 983161983151983157983154 983152983151983155983155983141983155983155983145983151983150983155

983137983150983140 983143983145983158983141 983156983151 983156983144983141 983152983151983151983154 983137983150983140 983161983151983157 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983154983141983137983155983157983154983141 983145983150983144983141983137983158983141983150991261 (983145983150 M983137983154983147 L983157983147983141 983137983150983140 M983137983156983156983144983141983159)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5262

C983144983145983150983137

C983144983145983150983137 (19809830852000)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5362

C983144983145983150983137 (1980 2000)

Red fast growth (1σ above the mean)

Yellow average

Light yellow slow (1σ below the

mean)

North to SouthShandong

JiangsuZhejiangFujianGuangdong

C983144983145983150983137991257983155 G983137983150983143 983151983142 E983148983141983158983141983150 5 983149983137983154983145983156983145983149983141 983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + 4 983139983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5462

983143 983152 983161

983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + H983151983150983143 K983151983150983143 983137983150983140 M983137983139983137983151 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 GDP 983138983161 983137

983156983144983145983154983140 983151983142 983156983144983141 983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150

Provinces are from N to S Shanong JiansuZhejiang FujianGuangdong

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5562

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5762

983152

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100country percentile

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5862

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

983156983159983151983159983137983161 (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085983122 983137983154983141983137(678)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085

983125 983137983154983141983137(626)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983125983123983105 983137983154983141983137(296)) 983148983141983143983141983150983140(983151983142983142) 983160983156983145983156983148983141(983145983150983139983151983149983141 983145983150 983120983120983120 983140983151983148983148983137983154 983148983151983143983155) 983156983141983160983156(800 26 983107983144983145983150983137983085

983154983157983154983137983148) 983156983141983160983156(800 37 983107983144983145983150983137983085983085983157983154983138983137983150) 983156983141983160983156(350 45 983125983123983105)983110983154983151983149 98315998315198315498314898314020029831352005983140983156983137

China-rural China--urban

USA

0

2 0 0

4 0 0

6 0 0

8 0 0

25 3 35 4 45 5income in PPP dollar logs

T983144 983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5962

T983144983141 983139983154983145983155983145983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6062

P983148983157983156983151983139983154983137983156983145983139 983137983150983140 983140983141983149983151983139983154983137983156983145983139 983154983141983137983148 983143983148983151983138983137983148 983143983154983151983159983156983144

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 4: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 462

0 O983158983141983154983158983145983141983159 983151983142 983156983144983141 983152983154983141983155983141983150983156 983137983150983140

983152983137983155983156 983151983142 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 562

I983150983141983153983157983137983148983145983156983161 19509830852009

T983144983141 983149983151983156983144983141983154 983151983142 983137983148983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983140983145983155983152983157983156983141983155

W983145983156983144 983150983141983159 PPP983155Graph in interyddofilesdefinesdo

Concept 2

Concept 1

Concept 3

4 5

5 5

6 5

7 5

G i n i c o e f f i c i e n t

1950 1960 1970 1980 1990 2000 2010year

Divergencebegins

China moves in

Divergence ends

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6

0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n

t i l e o f w o r l d i n c o m

e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100

country percentile

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 762

A 983150983151983150983085M983137983154983160983145983155983156 983159983151983154983148983140bull O983158983141983154 983156983144983141 983148983151983150983143 983154983157983150 983140983141983139983154983141983137983155983145983150983143 983145983149983152983151983154983156983137983150983139983141 983151983142

983159983145983156983144983145983150983085983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 983140983141983155983152983145983156983141 983155983151983149983141983154983141983158983141983154983155983137983148 983145983150 983156983144983141 983148983137983155983156 983153983157983137983154983156983141983154 983139983141983150983156983157983154983161

bull I983150983139983154983141983137983155983145983150983143 983145983149983152983151983154983156983137983150983139983141 983151983142 983138983141983156983159983141983141983150983085983139983151983157983150983156983154983161

983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155bull G983148983151983138983137983148 983140983145983158983145983155983145983151983150 983138983141983156983159983141983141983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983149983151983154983141 983156983144983137983150

983138983141983156983159983141983141983150 983139983148983137983155983155983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 862

C983151983149983152983151983155983145983156983145983151983150 983151983142 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983144983137983150983143983141983140 983142983154983151983149 983138983141983145983150983143 983149983151983155983156983148983161

983140983157983141 983156983151 991260983139983148983137983155983155991261 (983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148) 983156983151983140983137983161 983145983156 983145983155 983149983151983155983156983148983161 983140983157983141 983156983151

991260983148983151983139983137983156983145983151983150991261 (983159983144983141983154983141 983152983141983151983152983148983141 983148983145983158983141 983138983141983156983159983141983141983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148)

Based on Bourguignon-Morrisson (2002) and Milanovic (2005)From thepastxls

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 962

1 V983145983143983150983141983156983156983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1062

1A M983137983154983154983145983137983143983141 983137983150983140 M983151983150983141983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1162

I983150983141983153983157983137983148983145983156983161 2 983139983141983150983156983157983154983145983141983155 983137983143983151 amp 983150983151983159 E983150983143983148983137983150983140

E983148983145983162983137983138983141983156983144991257983155 983140983145983148983141983149983149983137 (983142983154983151983149 983120983154983145983140983141 983137983150983140 983120983154983141983146983157983140983145983139983141)

I983150983139983151983149983141 983145983150

1810 (983203 983152983137)

A983152983152983154983151983160 983152983151983155983145983156983145983151983150 983145983150 1810

983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150

M983154 D983137983154983139983161 10000 T983151983152 01

E983148983145983162983137983138983141983156983144991257983155983142983137983149983145983148983161

30007983166430 T983151983152 1

E983148983145983162983137983138983141983156983144

983137983148983151983150983141

50 M983141983140983145983137983150

G983137983145983150 100 983156983151 1

I983150983139983151983149983141 983145983150

2004 (983203 983152983139 983152983137)

400000

81000

11500

17 983156983151 1

1810 position estimates based on Colquhoun 1801-3 data 2004 UK data from LIS and for 01 from Piketty (Data-

central)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1262

I983150983141983153983157983137983148983145983156983161 135 983161983141983137983154983155 983137983143983151 amp 983150983151983159 R983157983155983155983145983137

A983150983150983137991257983155 150983085983142983151983148983140 983143983137983145983150 (983142983154983151983149 983105983150983150983137 983115983137983154983141983150983145983150983137)

I983150983139983151983149983141 983145983150

1875 (R 983152983137)

A983152983152983154983151983160 983152983151983155983145983156983145983151983150 983145983150 1875

983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150

C983151983157983150983156

V983154983151983150983155983147983161

100000 T983151983152 01

K983137983154983141983150983145983150 983137983150983140A983150983150983137

900039831663000 T983151983152 1

A983150983150983137991257983155

983152983137983154983141983150983156983155

200 M983141983137983150 (983137983154983151983157983150983140

65983156983144 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141)

G983137983145983150 150 983156983151 1

I983150983139983151983149983141 983137983154983151983157983150983140

2005 (R 983152983139 983152983137)

3000000

340000

53000

19 983156983151 1

2005 data from surveysfor05ECARUS2005_3dta For the top 01 I take the maximum incomes (multiplied by 3)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1362

E983148983145983162983137983138983141983156983144 B983141983150983150983141983156 983137983150983140 A983150983150983137 K983137983154983141983150983145983150983137

I983142 E983148983145983162983137983138983141983156983144

983148983151983155983141983155 983156983144983141983141983155983156983137983156983141

I983142 E983148983145983162983137983138983141983156983144

983149983137983154983154983145983141983155 M983154

D983137983154983139983161

W983145983156983144

V983154983151983150983155983147983161

A983150983150983137991257983155

983142983137983149983145983148983161

T983144983141 983151983152983141983150983145983150983143

983152983151983155983145983156983145983151983150 983145983150

983138983151983156983144 983150983151983158983141983148983155

Incomes

Alternative lives

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1462

T983154983137983140983141983085983151983142983142 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983137983150983140 983148983151983158983141

983145983150 983149983137983154983154983145983137983143983141

C983151983157983150983156983154983161991257983155 G983145983150983145

983139983151983141983142983142983145983139983145983141983150983156

M983137983154983145983156983137983148 983138983148983145983155983155

A983150983150983137 K983137983154983141983150983145983150983137 1875

E983149983149983137 R983151983157983137983157983148983156983085B983151983158983137983154983161 1856

E983148983145983162983137983138983141983156983144 B983141983150983150983141983156 1810

N983145983139983147 D983145983158983141983154 1920

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1562

1B T983144983141 983156983144983154983141983141 983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983155 983151983142

O983138983137983149983137983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1662

O983138983137983149983137991257983155 983156983144983154983141983141 983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983155

All blacks

Europeans16000shillings on

averageObamarsquos grandfather as

high as he could get beforereaching a colonial ceiling

Income

240 shillings

Subsistence140 shillings

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1762

B983141983139983137983157983155983141 983139983151983148983151983150983145983141983155 983152983157983155983144983141983140 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983156983151 983145983156983155

983149983137983160983145983149983157983149991252983137983150983140 K983141983150983161983137 983159983137983155 983150983151983156 983137983150 983141983160983139983141983152983156983145983151983150

KEN

IND

BIH

KENIND

JAV

DZA

NES

JAV

0

2 0

4 0

6 0

8 0

1 0 0

G i n i

500 1000 1500 2000 2500 3000GDI per capita in 1990 PPP dollars

Kenya1927

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1862

I983150983140983141983152983141983150983140983141983150983139983141991257983155 983140983137983155983144983141983140 983144983151983152983141983155

K983141983150983161983137991257983155 GDP 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983137983155 983151983142 US GDP 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137

0

2

4

6

8

p e

r c e n t

1950 1960 1982 2008years

Kenya colony Independence

Obamarsquos fathercomes to the USObamarsquos father dies

Obama becomes President

Based on Maddisonrsquos data (in 1990 PPPs)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1962

C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983152983154983141983149983145983157983149 (983151983157983154 983150983141983160983156 983156983151983152983145983139) 983145983150

O983138983137983149983137991257983155 983151983159983150 983159983151983154983140983155983131M983161 983149983151983156983144983141983154983133 983144983137983140 983137983148983159983137983161983155 983141983150983139983151983157983154983137983143983141983140 983149983161 983154983137983152983145983140

983137983139983139983157983148983156983157983154983137983156983145983151983150 983145983150 I983150983140983151983150983141983155983145983137S983144983141 983144983137983140 983156983137983157983143983144983156 983149983141

983156983151 983140983145983155983140983137983145983150 983156983144983141 983138983148983141983150983140 983151983142 983145983143983150983151983154983137983150983139983141 983137983150983140

983137983154983154983151983143983137983150983139983141 983156983144983137983156 983156983151983151 983151983142983156983141983150 983139983144983137983154983137983139983156983141983154983145983162983141983140

A983149983141983154983145983139983137983150983155 983137983138983154983151983137983140 B983157983156 983155983144983141 983150983151983159 983148983141983137983154983150983141983140991270983156983144983141983139983144983137983155983149 983156983144983137983156 983155983141983152983137983154983137983156983141983140 983156983144983141 983148983145983142983141 983139983144983137983150983139983141983155 983151983142 983137983150

A983149983141983154983145983139983137983150 983142983154983151983149 983156983144983151983155983141 983151983142 983137983150 I983150983140983151983150983141983155983145983137983150 S983144983141

983147983150983141983159 983159983144983145983139983144 983155983145983140983141 983151983142 983156983144983141 983140983145983158983145983140983141 983155983144983141 983159983137983150983156983141983140 983144983141983154983139983144983145983148983140 983156983151 983138983141 983151983150 I 983159983137983155 983137983150 A983149983141983154983145983139983137983150 983155983144983141 983140983141983139983145983140983141983140

983137983150983140 983149983161 983156983154983157983141 983148983145983142983141 983148983137983161 983141983148983155983141983159983144983141983154983141 983131983151983157983156983155983145983140983141 983151983142

I983150983140983151983150983141983155983145983137983133

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2062

1C H983151983159 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983137983154983141 983156983144983141 U983150983145983156983141983140

S983156983137983156983141983155 983137983150983140 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2162

I983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983156983144983141 U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155 983137983150983140 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 (G983145983150983145 983152983151983145983150983156983155 983137983154983151983157983150983140 2005)

983117983151983155983156 983141983153983157983137983148 983105983158983141983154983137983143983141 983117983151983155983156 983157983150983141983153983157983137983148

U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155 34(S983151983157983156983144 D983137983147983151983156983137

W983145983155983139983151983150983155983145983150)

39(D983141983148983137983159983137983154983141 I983140983137983144983151)

45(T983141983160983137983155

T983141983150983150983141983155983155983141983141)E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150 24

(H983157983150983143983137983154983161

D983141983150983149983137983154983147)

31(N983141983156983144983141983154983148983137983150983140983155)

38(UK P983151983154983156983157983143983137983148)

D983145983142983142983141983154983141983150983139983141 10 983152983151983145983150983156983155 8 983152983151983145983150983156983155 7 983152983151983145983150983156983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2262

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2362

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2462

GDP 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150 983137983150983140

983155983156983137983156983141983155 983151983142 983156983144983141 USA (983157983150983159983141983145983143983144983156983141983140)

twoway (kdensity gdpppp if Deurope_inc==1) (kdensity gdpppp if Deurope_inc==0 legend(off) xtitle(GDP per capita in PPP terms))Using sourcesUS_EUUS_vs_EUdta

0

0 0 0 0 2

0

0 0 0 4

0 0 0 0 6

0 0 0 0 8

k d e n s i t y g d p p p p

0 20000 40000 60000 80000GDP per capita in PPP terms

USA

Europe

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2562

G983145983150983145983155 983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

983137983150983140 983155983156983137983156983141983155 983151983142 983156983144983141 USA

0

0 5

1

1 5

k d e n s i t y g i n i

25 30 35 40 45Gini

Europe USA

Overall inter-personal Ginifor both

twoway (kdensity gini if Deurope==1) (kdensity gini if Deurope==0 legend(off) xtitle((Gini) xline(31 38) xline(41 lwidth(thick)))Using US_vs_EUdta in cperseussources

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2662

B983141983156983159983141983141983150983085983157983150983145983156 983137983150983140 983156983151983156983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983155983141983148983141983139983156983141983140

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983154983151983157983150983140 983161983141983137983154 2005Gini

Between-

states or

countries

Gini total

(between

individuals)

Share of inter-state

inequality in total

()

USA (50 states) 8 40+ ~20

EU-15 countries (pre-

enlargement)

102 334 30

EU-27 (post enlargement) 231 403 57

China (29 provinces) 24 40+ ~60

EU-34 (all of Europe incl

Turkey)301 448 67

EU data calculated from world2002dta US from the same source

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2762

T983159983151 983156983161983152983141983155 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155

bull T983144983141 A983149983141983154983145983139983137983150 983137983148983148 983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 983137983154983141 983157983150983141983153983157983137983148

983145983150983156983141983154983150983137983148983148983161 983138983157983156 983156983144983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983145983150 983156983144983141983145983154 983149983141983137983150 983145983150983139983151983149983141983155

983137983154983141 983155983149983137983148983148

bull T983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 983137983154983141 983141983153983157983137983148 983145983150983156983141983154983150983137983148983148983161

983138983157983156 983149983141983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983138983141983156983159983141983141983150 983156983144983141983149 983137983154983141

983148983137983154983143983141bull I983150 983156983144983141 A983149983141983154983145983139983137983150 983156983161983152983141 983152983151983158983141983154983156983161 983145983155 983137983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148

983137983156983156983154983145983138983157983156983141 983145983150 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 983156983161983152983141 983152983151983158983141983154983156983161 983145983155 983137

983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141 983137983156983156983154983145983138983157983156983141bull P983151983148983145983139983145983141983155 983149983157983155983156 983138983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983156983151983151 983152983154983151983085983152983151983151983154 983145983150 983151983150983141 983139983137983155983141

991260983154983141983143983145983151983150983137983148 983139983151983144983141983155983145983151983150991261 983145983150 983156983144983141 983151983156983144983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2862

I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155bull H983151983159 983142983137983154 983139983137983150 EU991257983155 983141983160983152983137983150983155983145983151983150 983139983151983150983156983145983150983157983141

bull W983145983156983144 983156983144983141 983148983137983155983156 2 983141983160983152983137983150983155983145983151983150983155 EU 983144983137983155 983149983151983158983141983140 983137983159983137983161983142983154983151983149 983137983150 A983149983141983154983145983139983137983150 983156983161983152983141 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

bull W983145983156983144 T983157983154983147983141983161 EU991257983155 G983145983150983145 983159983151983157983148983140 983141983160983139983141983141983140 45 983155983151 E983157983154983151983152983141

983159983151983157983148983140 983139983151983149983141 983156983151 983154983141983155983141983149983138983148983141 L983137983156983145983150 A983149983141983154983145983139983137 983140983151983141983155 983156983144983145983155 983155983141983156

983137 983148983145983149983145983156 983156983151 EU 983141983160983152983137983150983155983145983151983150bull C983144983145983150983137 983144983137983155 983137 983155983145983149983145983148983137983154 983155983156983154983157983139983156983157983154983141 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983148983145983147983141 E983157983154983151983152983141

bull S983157983139983144 983144983157983143983141 983145983150983156983141983154983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983145983150 983149983141983137983150

983145983150983139983151983149983141983155 983155983141983156 983137983148983155983151 983137 983148983145983149983145983156 983156983151 983137 983152983151983155983155983145983138983148983141 983152983151983148983145983156983145983139983137983148 983157983150983145983156983161 983151983142A983155983145983137 (983148983141983137983158983145983150983143 983141983158983141983150 983137983155983145983140983141 983156983144983141 983156983159983151 983143983145983137983150983156983155) A983155983145983137 983145983155 983138983161 983142983137983154

983156983144983141 983149983151983155983156 983145983150983139983151983149983141 983144983141983156983141983154983151983143983141983150983141983151983157983155 983139983151983150983156983145983150983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2962

2 C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3062

2A 983116983141983155 983146983141983157983160 983155983151983150983156 983142983137983145983156983155

983159983144983141983150 983161983151983157 983137983154983141 983138983151983154983150

A 983148 983148 983138 983148 983156983145983148 983145983156983145 (983145 983148 983148 983145 $PPP)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3162

A983150 983141983160983137983149983152983148983141 983143983148983151983138983137983148 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141 983152983151983155983145983156983145983151983150983155 (983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 983145983150 $PPP)

983145983150 D983141983150983149983137983154983147 983137983150983140 983155983141983148983141983139983156983141983140 A983142983154983145983139983137983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

Based on B Milanovic Worlds Apart Measuring International and Global Inequality

Denmark

Mozambique

Mali

Tanzania

Uganda

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 5 10 15 20country ventile

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3262

E983155983156983145983149983137983156983145983151983150ijij j jij C bGbmbb y ε ++++= 3210

983149983146 = 983149983141983137983150 983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141

G983146 = G983145983150983145 983139983151983141983142983142983145983139983145983141983150983156

C983145983146 = 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 983151983142 983145983085983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983145983150 983146983085983156983144 983139983151983157983150983156983154983161

T983144983141 983145983155983155983157983141 H983151983159 983156983151 983155983157983138983155983156983145983156983157983156983141 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155

(C983145983146) 983142983151983154 983151983159983150 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 (C983145983146) 983137983150983140 983156983144983157983155 983144983137983158983141 983156983144983141

983141983150983156983145983154983141 983154983141983143983154983141983155983155983145983151983150 983137983139983139983151983157983150983156 983142983151983154 983156983144983141 983141983142983142983141983139983156 983151983142983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 983151983150983148983161

R983157983150 983151983158983141983154 983145983150983139983151983149983141 983158983141983150983156983145983148983141983155 983142983151983154 116 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140

2320 (20 983160 116) 983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 (983161983145983146)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3362

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3462

bull 983111983148983151983138983137983148 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983103 C983151983157983150983156983154983161 983151983142983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983141983160983152983148983137983145983150983155 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161983145983150 983143983148983151983138983137983148 983145983150983139983151983149983141 (E983155983156983145983149983137983156983141983140 983137983139983154983151983155983155

983154983141983152983154983141983155983141983150983156983137983156983145983158983141 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983156983144983137983156 983144983137983158983141 983156983144983141 983149983141983137983150983145983150983139983151983149983141 983151983142 983156983144983141983145983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983158983141983150983156983145983148983141983155 983151983154983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155) C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137983150983140 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141

983139983148983137983155983155 983139983151983149983138983145983150983141983140 983141983160983152983148983137983145983150 983137983138983151983157983156 80bull 983110983151983154 983139983151983149983152983137983154983145983155983151983150983098 4 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 (983152983148983137983139983141 983151983142

983138983145983154983156983144 983152983137983154983141983150983156983155 983141983156983144983150983145983139983145983156983161 983137983143983141) 983141983160983152983148983137983145983150 40 983151983142

983159983137983143983141 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983156983144983141 US (N P983145983155983156983151983148983141983155983145 J983151983142EI2009)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3562

2B I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155 983149983145983143983154983137983156983145983151983150 983146983157983155983156

983145983150983156983141983154983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983154983140983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3662

T983144983141 XXI 983139983141983150983156983157983154983161 983156983154983145983148983141983149983149983137

A Globalization of ideasknowledge

Communication awareness ofothersrsquo living standards

B Increasing differences inmean incomes

among countries

C No movement of people

If A and B then no C Migration is the outcome of current unequal globalizationIf B and C then no A Unequal globe can exist if people do not know much abouteach otherrsquos living conditions or costs of transport are too highIf A and C then no B Under globalization people will not move if income differentialsare small

G983154983151983159983145983150983143 983145983150983156983141983154983085983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983137983150983140 983149983145983143983154983137983156983145983151983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3762

983143 983161 983143

K983141983161 983155983141983158983141983150 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3862

T983144983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983142983151983157983154983156983144 983159983151983154983148983140 G983154983141983141983139983141 983158983155 M983137983139983141983140983151983150983145983137

983137983150983140 A983148983138983137983150983145983137 S983152983137983145983150 983158983155 M983151983154983151983139983139983151 (25983147983149)M983137983148983137983161983155983145983137 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (3983147983149)

bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140 US 983158983155 M983141983160983145983139983151

bull T983144983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983156983144983154983141983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983137983148983148983141983140983085983145983150 983151983154

983149983145983150983141983140 N K983151983154983141983137991252S K983151983154983141983137 983129983141983149983141983150991252S983137983157983140983145

A983154983137983138983145983137 I983155983154983137983141983148983085983085983085P983137983148983141983155983156983145983150983141I983150 1960 983156983144983141 983151983150983148983161 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983141983154983141 A983154983143983141983150983156983145983150983137 983137983150983140 U983154983157983143983157983137983161 (983142983145983154983155983156) 983158983155 B983154983137983162983145983148

P983137983154983137983143983157983137983161 983137983150983140 B983151983148983145983158983145983137 (983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140) 983137983150983140 A983157983155983156983154983137983148983145983137 (983142983145983154983155983156) 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (983142983151983157983154983156983144)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3962

983129983141983137983154 2007 983129983141983137983154 1980

A983152983152983154983151983160983145983149983137983156983141 983151983142983142983151983154983141983145983143983150 983159983151983154983147983141983154983155 983145983150

983148983137983138983151983154 983142983151983154983139983141

R983137983156983145983151 983151983142 983154983141983137983148 GDI 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137

G983154983141983141983139983141

(M983137983139983141983140983151983150983145983137983150A983148983138983137983150983145983137983150983155)

75 4 983156983151 1 21 983156983151 1

S983152983137983145983150

(M983151983154983151983139983139983137983150983155)

144 74 983156983151 1 65 983156983151 1

U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155

(M983141983160983145983139983137983150983155)

156 36 983156983151 1 26 983156983151 1

M983137983148983137983161983155983145983137

(I983150983140983151983150983141983155983145983137983150983155)

180 37 983156983151 1 36 983156983151 1

BLS News Release March 2009 data for 2008 inclusive of undocumented aliens

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4062

I983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137 983154983141983150983156

bull I983142 983149983151983155983156 983151983142 983151983157983154 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983140983141983156983141983154983149983145983150983141983140 983138983161

983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983156983144983141983150 983156983144983141983154983141 983145983155 983148983145983156983156983148983141 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142

983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983143983148983151983138983137983148983148983161 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983154983141983150983156

(983157983150983154983141983148983137983156983141983140 983156983151 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983140983141983155983141983154983156 983151983154 983141983142983142983151983154983156)

bull H983151983159 983149983157983139983144 983145983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983159983151983154983156983144 B983148983137983139983147983085983149983137983154983147983141983156UK 983152983137983155983155983152983151983154983156983155 983155983151983148983140 983142983151983154 983137983138983151983157983156 9832035000 983148983141983143983137983148983148983161

983152983157983154983139983144983137983155983141 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983142983151983154 983137983138983151983157983156 $1983149 983145983150

983145983150983158983141983155983156983149983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4162

T983144983141 983148983151983143983145983139 983151983142 983156983144983141 983137983154983143983157983149983141983150983156

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983145983150 983156983144983141 983159983151983154983148983140 983145983155

983158983141983154983161 983144983145983143983144 (G983145983150983145=70)

bull M983151983155983156 983151983142 983156983144983137983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983138983161 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150983139983151983149983141983155

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 991260983141983160983152983148983137983145983150983155991261 983155983151983149983141 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161 983145983150

983152983141983154983155983151983150983137983148 983145983150983139983151983149983141983155 983143983148983151983138983137983148983148983161 (983137983155983155983141983155983155983141983140 983137983139983154983151983155983155 983150983137983156983145983151983150983137983148983158983141983150983156983145983148983141983155)

bull T983144983145983155 983159983137983155 983150983151983156 983156983144983141 983139983137983155983141 983145983150 983156983144983141 983152983137983155983156 (983137983154983151983157983150983140 185098308570)

983159983144983141983150 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983149983151983155983156983151983142 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

T983144 983156983145 983156 983147

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4262

T983144983141 983153983157983141983155983156983145983151983150983155 983156983151 983137983155983147

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983149983151983154983137983148983148983161983085983137983154983138983145983156983154983137983154983161 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983145983150983140983141983152983141983150983140983141983150983156 983151983142 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983141983142983142983151983154983156

bull I983156 983139983137983150 983138983141 983154983141983143983137983154983140983141983140 983137983155 983137 983154983141983150983156 (983155983144983137983154983141983140 983138983161 983137983148983148 983149983141983149983138983141983154983155

983151983142 983137 983139983151983149983149983157983150983145983156983161)

bull I983155 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142 983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141983148983161

983137983139983153983157983145983154983141983140 983159983141983137983148983156983144 983137983139983139983141983152983156983137983138983148983141

bull I983155 983145983156 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983142983154983151983149 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142

983142983137983149983145983148983161 983159983141983137983148983156983144 W983144983161

bull P983151983148983145983156983145983139983137983148 983152983144983145983148983151983155983151983152983144983161 983137983154983143983157983149983141983150983156983155 983152983154983151 983154983141983150983156 (983155983151983139983145983137983148983139983151983150983156983154983137983139983156 983155983156983137983156983145983155983156 983156983144983141983151983154983161 983152983144983145983148983145983137983085983085A983154983145983155983156983151983156983148983141) 983137983150983140 983139983151983150983156983154983137

(983139983151983155983149983151983152983151983148983145983156983137983150 983146983157983155983156983145983139983141 983137983155 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4362

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4462

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140 (983138) 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161bull N983141983145983156983144983141983154 983151983142 983156983144983141983149 983149983137983156983156983141983154983155

bull C983151983150983139983141983152983156 1 (983140983145983158983141983154983143983141983150983139983141) 983145983155 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156 983145983142 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983144983137983158983141

983148983145983138983141983154983137983148 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983145983156 983149983137983161 983138983141 983154983141983148983141983158983137983150983156 983142983151983154 983148983145983138983141983154983137983148 983158983155983138983157983154983140983141983150983141983140 983155983151983139983145983141983156983145983141983155

bull I983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983154983151983151983156983141983140 983145983150 983156983159983151 983147983141983161 983137983155983155983157983149983152983156983145983151983150983155 (983145) 983152983151983148983145983156983145983139983137983148

983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983151983142 983148983145983138983141983154983137983148983145983155983149 983137983154983141 983159983144983137983156 983149983137983156983156983141983154983155 (983145983145) 983137983139983153983157983145983155983145983156983145983151983150983151983142 983159983141983137983148983156983144 983145983149983149983137983156983141983154983145983137983148 983142983151983154 983138983151983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983137983150983140 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983155983145983149983145983148983137983154983148983161 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156983151983150983139983141 983156983144983141 983138983137983139983147983143983154983151983157983150983140 983139983151983150983140983145983156983145983151983150983155 983151983142 983146983157983155983156983145983139983141 983141983160983145983155983156 983145983150 983137983148983148

983155983151983139983145983141983156983145983141983155bull B983157983156 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 983149983137983156983156983141983154 983138983141983139983137983157983155983141 983156983144983141

983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141 983152983154983145983150983139983145983152983148983141 983137983152983152983148983145983141983155 983159983145983156983144983145983150 983141983137983139983144 983152983141983151983152983148983141 (983150983151983156983141

983144983151983159983141983158983141983154 983156983144983137983156 983156983144983141 DP 983149983137983161 983137983148983148983151983159 983142983151983154 983144983145983143983144 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161)

R 983148 983145 983148 983142 983156 983145 983148 983148983156983144 983142

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4562

R983137983159983148983155 983151983150 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983151983142 983149983137983156983141983154983145983137983148 983159983141983137983148983156983144 983142983151983154

983137 991260983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161991261 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149bull I983156 983145983155 983137 983149983145983155983156983137983147983141 983156983151 983138983141983148983145983141983158983141 983156983144983137983156 983137 983146983157983155983156 983137983150983140 983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161 983149983157983155983156

983159983137983145983156 983157983152983151983150 983137 983144983145983143983144 983149983137983156983141983154983145983137983148 983155983156983137983150983140983137983154983140 983151983142 983148983145983142983141 W983144983137983156 983149983141983150 983159983137983150983156 983145983155

983149983141983137983150983145983150983143983142983157983148 983159983151983154983147 983145983150 983142983154983141983141 983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983159983145983156983144 983151983156983144983141983154983155 983156983144983141983155983141983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983154983141983143983157983148983137983156983145983150983143 983156983144983141983145983154 983154983141983148983137983156983145983151983150983155 983156983151 983151983150983141 983137983150983151983156983144983141983154 983159983145983156983144983145983150 983137983142983154983137983149983141983159983151983154983147 983151983142 983146983157983155983156 983138983137983155983145983139 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 T983151 983137983139983144983145983141983158983141 983156983144983145983155 983155983156983137983156983141 983151983142983156983144983145983150983143983155 983143983154983141983137983156 983159983141983137983148983156983144 983145983155 983150983151983156 983150983141983139983141983155983155983137983154983161 983113983150 983142983137983139983156 983138983141983161983151983150983140 983155983151983149983141983152983151983145983150983156 983145983156 983145983155 983149983151983154983141 983148983145983147983141983148983161 983156983151 983138983141 983137 983152983151983155983145983156983145983158983141 983144983145983150983140983154983137983150983139983141 983137

983149983141983137983150983145983150983143983148983141983155983155 983140983145983155983156983154983137983139983156983145983151983150 983137983156 983138983141983155983156 983145983142 983150983151983156 983137 983156983141983149983152983156983137983156983145983151983150 983156983151983145983150983140983157983148983143983141983150983139983141 983137983150983140 983141983149983152983156983145983150983141983155983155 ( 983105 983124983144983141983151983154983161 983151983142 983114983157983155983156983145983139983141 C983144983137983152983156983141983154 V98320744 983152983152 2579830858)

bull F983151983154 R983137983159983148983155 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150 983151983142 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983155983145983149983152983148983161 983137983155983157983149 983151983142 983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983152983156983145983149983137983148 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 (983149983161983145983150983156983141983154983152983154983141983156983137983156983145983151983150)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4662

bull I983150 G983145983150983145 983156983141983154983149983155

p p y y pG j

n

i j

ii j

n

i

n

i

iii +minus(+ sumsumsumgt=

)11 micro

π

Go back to our definition of global inequality

Rawls would insist of the minimization of eachindividual Gini (Gi) so that Term 1 (within-inequality)would be minimized But differences in mean incomes

between the countries can take any value Term 2(between inequality) could be very high

And this is exactly what we observe in real life Term 2

accounts for 85 of global Gini

Term 1 Term 2

Global Ginis in Real World Rawlsian World Convergence

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4762

All equal Different (as

now)

All equal

Different (asnow)

Mean countryincomes

Individualincomes within

country

G oba G s ea o d a s a o d Co e ge ceWorldhellipand Shangri-La World

697

615(all country

Ginis=0)

456 (all mean

incomes sameall country Ginisas now)

0

C 983148 983145 983140 21983155983156 983148983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4862

C983151983150983139983148983157983155983145983151983150 983137983150983140 21983155983156 983139983141983150983156983157983154983161 983152983151983148983145983139983161 983145983155983155983157983141983155

bull T983151 983154983141983140983157983139983141 983155983145983143983150983145983142983145983139983137983150983156983148983161 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 (983137983150983140983152983151983158983141983154983156983161) 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983156983144983141983154983141 983137983154983141 983156983159983151 983159983137983161983155

bull A 983155983148983151983159 983137983150983140 983155983157983155983156983137983145983150983137983138983148983141 983159983137983161 983144983145983143983144983141983154 983143983154983151983159983156983144 983154983137983156983141 983151983142983152983151983151983154983141983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull A 983142983137983155983156 983137983150983140 983152983151983155983155983145983138983148983161 983152983151983148983145983156983145983139983137983148983148983161 983156983157983149983157983148983156983151983157983155 983159983137983161

983145983150983139983154983141983137983155983141 983149983145983143983154983137983156983145983151983150bull 983109983145983156983144983141983154 983152983151983151983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983151 983138983141983139983151983149983141 983154983145983139983144983141983154 983151983154983152983151983151983154 983152983141983151983152983148983141 983159983145983148983148 983149983151983158983141 983156983151 983154983145983139983144 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull S983144983151983157983148983140 983149983145983143983154983137983150983156983155 983138983141 983156983137983160983141983140 983137983140983140983145983156983145983151983150983137983148983148983161 983156983151 983152983137983161 983150983137983156983145983158983141983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150991257983155 983148983151983155983141983154983155 983137983150983140 983156983144983151983155983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983145983150 983156983144983141983145983154983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983151983154983145983143983145983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4962

EXTRAS S983144983151983157983148983140 983156983144983141 983159983144983151983148983141 983159983151983154983148983140983138983141 983139983151983149983152983151983155983141983140 983151983142 983143983137983156983141983140

983139983151983149983149983157983150983145983156983145983141983155

P983137983155983155983137983143983141983155 983137983150983140 983140983141983137983156983144 983137983156 983137983158983141983154983137983143983141 983137983150983150983157983137983148

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5062

983143 983143

983154983137983156983141983155983109983155983156983145983149983137983156983141983140

983155983157983139983139983141983155983155983142983157983148

983145983148983148983141983143983137983148

983152983137983155983155983137983143983141983155

983118983157983149983138983141983154

983151983142 983137983154983154983141983155983156983155

983108983141983137983156983144983155 983108983141983137983156983144

983154983137983156983141

983122983141983148983137983156983145983158983141

983140983141983137983156983144

983154983137983156983141

B983141983154983148983145983150 W983137983148983148 983166200 115 9831667 22 100

M983141983160983145983139983137983150 W983137983148983148 200000 A983138983151983157983156 1983149983145983148983148983145983151983150

400983085500

005 2

A983142983154983145983139983137EU 200000 A983154983151983157983150983140

1000

05 23

Most of the successful passages before the consolidation of the Wall

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5162

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

983152983154983141983152983137983154983141983140bull 983124983144983141 983109983139983151983150983151983149983145983155983156 (J983137983150983157983137983154983161 2011) 991260R983141983149983141983149983138983141983154 E983150983158983161 983145983155 983137

983140983141983137983140983148983161 983155983145983150991261 (L983145983155983156 983149983137983140983141 983145983150 4

983156983144

983139983141983150983156983157983154983161 983141983150983158983161983145983150983156983154983151983140983157983139983141983140 983151983150 983156983144983141 983148983145983155983156 983145983150 983156983144983141 7983156983144)

bull 991260A983143983137983145983150 I 983156983141983148983148 983161983151983157 983145983156 983145983155 983141983137983155983145983141983154 983142983151983154 983137 983139983137983149983141983148 983156983151 983143983151 983156983144983154983151983157983143983144

983156983144983141 983141983161983141 983151983142 983137 983150983141983141983140983148983141 983156983144983137983150 983142983151983154 983137 983154983145983139983144 983149983137983150 983156983151 983141983150983156983141983154 983156983144983141983147983145983150983143983140983151983149 983151983142 G983151983140991261

bull I983142 983161983151983157 983159983137983150983156 983156983151 983138983141 983152983141983154983142983141983139983156 983143983151 983155983141983148983148 983161983151983157983154 983152983151983155983155983141983155983155983145983151983150983155

983137983150983140 983143983145983158983141 983156983151 983156983144983141 983152983151983151983154 983137983150983140 983161983151983157 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983154983141983137983155983157983154983141 983145983150983144983141983137983158983141983150991261 (983145983150 M983137983154983147 L983157983147983141 983137983150983140 M983137983156983156983144983141983159)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5262

C983144983145983150983137

C983144983145983150983137 (19809830852000)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5362

C983144983145983150983137 (1980 2000)

Red fast growth (1σ above the mean)

Yellow average

Light yellow slow (1σ below the

mean)

North to SouthShandong

JiangsuZhejiangFujianGuangdong

C983144983145983150983137991257983155 G983137983150983143 983151983142 E983148983141983158983141983150 5 983149983137983154983145983156983145983149983141 983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + 4 983139983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5462

983143 983152 983161

983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + H983151983150983143 K983151983150983143 983137983150983140 M983137983139983137983151 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 GDP 983138983161 983137

983156983144983145983154983140 983151983142 983156983144983141 983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150

Provinces are from N to S Shanong JiansuZhejiang FujianGuangdong

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5562

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5762

983152

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100country percentile

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5862

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

983156983159983151983159983137983161 (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085983122 983137983154983141983137(678)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085

983125 983137983154983141983137(626)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983125983123983105 983137983154983141983137(296)) 983148983141983143983141983150983140(983151983142983142) 983160983156983145983156983148983141(983145983150983139983151983149983141 983145983150 983120983120983120 983140983151983148983148983137983154 983148983151983143983155) 983156983141983160983156(800 26 983107983144983145983150983137983085

983154983157983154983137983148) 983156983141983160983156(800 37 983107983144983145983150983137983085983085983157983154983138983137983150) 983156983141983160983156(350 45 983125983123983105)983110983154983151983149 98315998315198315498314898314020029831352005983140983156983137

China-rural China--urban

USA

0

2 0 0

4 0 0

6 0 0

8 0 0

25 3 35 4 45 5income in PPP dollar logs

T983144 983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5962

T983144983141 983139983154983145983155983145983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6062

P983148983157983156983151983139983154983137983156983145983139 983137983150983140 983140983141983149983151983139983154983137983156983145983139 983154983141983137983148 983143983148983151983138983137983148 983143983154983151983159983156983144

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 5: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 562

I983150983141983153983157983137983148983145983156983161 19509830852009

T983144983141 983149983151983156983144983141983154 983151983142 983137983148983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983140983145983155983152983157983156983141983155

W983145983156983144 983150983141983159 PPP983155Graph in interyddofilesdefinesdo

Concept 2

Concept 1

Concept 3

4 5

5 5

6 5

7 5

G i n i c o e f f i c i e n t

1950 1960 1970 1980 1990 2000 2010year

Divergencebegins

China moves in

Divergence ends

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6

0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n

t i l e o f w o r l d i n c o m

e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100

country percentile

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 762

A 983150983151983150983085M983137983154983160983145983155983156 983159983151983154983148983140bull O983158983141983154 983156983144983141 983148983151983150983143 983154983157983150 983140983141983139983154983141983137983155983145983150983143 983145983149983152983151983154983156983137983150983139983141 983151983142

983159983145983156983144983145983150983085983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 983140983141983155983152983145983156983141 983155983151983149983141983154983141983158983141983154983155983137983148 983145983150 983156983144983141 983148983137983155983156 983153983157983137983154983156983141983154 983139983141983150983156983157983154983161

bull I983150983139983154983141983137983155983145983150983143 983145983149983152983151983154983156983137983150983139983141 983151983142 983138983141983156983159983141983141983150983085983139983151983157983150983156983154983161

983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155bull G983148983151983138983137983148 983140983145983158983145983155983145983151983150 983138983141983156983159983141983141983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983149983151983154983141 983156983144983137983150

983138983141983156983159983141983141983150 983139983148983137983155983155983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 862

C983151983149983152983151983155983145983156983145983151983150 983151983142 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983144983137983150983143983141983140 983142983154983151983149 983138983141983145983150983143 983149983151983155983156983148983161

983140983157983141 983156983151 991260983139983148983137983155983155991261 (983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148) 983156983151983140983137983161 983145983156 983145983155 983149983151983155983156983148983161 983140983157983141 983156983151

991260983148983151983139983137983156983145983151983150991261 (983159983144983141983154983141 983152983141983151983152983148983141 983148983145983158983141 983138983141983156983159983141983141983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148)

Based on Bourguignon-Morrisson (2002) and Milanovic (2005)From thepastxls

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 962

1 V983145983143983150983141983156983156983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1062

1A M983137983154983154983145983137983143983141 983137983150983140 M983151983150983141983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1162

I983150983141983153983157983137983148983145983156983161 2 983139983141983150983156983157983154983145983141983155 983137983143983151 amp 983150983151983159 E983150983143983148983137983150983140

E983148983145983162983137983138983141983156983144991257983155 983140983145983148983141983149983149983137 (983142983154983151983149 983120983154983145983140983141 983137983150983140 983120983154983141983146983157983140983145983139983141)

I983150983139983151983149983141 983145983150

1810 (983203 983152983137)

A983152983152983154983151983160 983152983151983155983145983156983145983151983150 983145983150 1810

983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150

M983154 D983137983154983139983161 10000 T983151983152 01

E983148983145983162983137983138983141983156983144991257983155983142983137983149983145983148983161

30007983166430 T983151983152 1

E983148983145983162983137983138983141983156983144

983137983148983151983150983141

50 M983141983140983145983137983150

G983137983145983150 100 983156983151 1

I983150983139983151983149983141 983145983150

2004 (983203 983152983139 983152983137)

400000

81000

11500

17 983156983151 1

1810 position estimates based on Colquhoun 1801-3 data 2004 UK data from LIS and for 01 from Piketty (Data-

central)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1262

I983150983141983153983157983137983148983145983156983161 135 983161983141983137983154983155 983137983143983151 amp 983150983151983159 R983157983155983155983145983137

A983150983150983137991257983155 150983085983142983151983148983140 983143983137983145983150 (983142983154983151983149 983105983150983150983137 983115983137983154983141983150983145983150983137)

I983150983139983151983149983141 983145983150

1875 (R 983152983137)

A983152983152983154983151983160 983152983151983155983145983156983145983151983150 983145983150 1875

983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150

C983151983157983150983156

V983154983151983150983155983147983161

100000 T983151983152 01

K983137983154983141983150983145983150 983137983150983140A983150983150983137

900039831663000 T983151983152 1

A983150983150983137991257983155

983152983137983154983141983150983156983155

200 M983141983137983150 (983137983154983151983157983150983140

65983156983144 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141)

G983137983145983150 150 983156983151 1

I983150983139983151983149983141 983137983154983151983157983150983140

2005 (R 983152983139 983152983137)

3000000

340000

53000

19 983156983151 1

2005 data from surveysfor05ECARUS2005_3dta For the top 01 I take the maximum incomes (multiplied by 3)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1362

E983148983145983162983137983138983141983156983144 B983141983150983150983141983156 983137983150983140 A983150983150983137 K983137983154983141983150983145983150983137

I983142 E983148983145983162983137983138983141983156983144

983148983151983155983141983155 983156983144983141983141983155983156983137983156983141

I983142 E983148983145983162983137983138983141983156983144

983149983137983154983154983145983141983155 M983154

D983137983154983139983161

W983145983156983144

V983154983151983150983155983147983161

A983150983150983137991257983155

983142983137983149983145983148983161

T983144983141 983151983152983141983150983145983150983143

983152983151983155983145983156983145983151983150 983145983150

983138983151983156983144 983150983151983158983141983148983155

Incomes

Alternative lives

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1462

T983154983137983140983141983085983151983142983142 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983137983150983140 983148983151983158983141

983145983150 983149983137983154983154983145983137983143983141

C983151983157983150983156983154983161991257983155 G983145983150983145

983139983151983141983142983142983145983139983145983141983150983156

M983137983154983145983156983137983148 983138983148983145983155983155

A983150983150983137 K983137983154983141983150983145983150983137 1875

E983149983149983137 R983151983157983137983157983148983156983085B983151983158983137983154983161 1856

E983148983145983162983137983138983141983156983144 B983141983150983150983141983156 1810

N983145983139983147 D983145983158983141983154 1920

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1562

1B T983144983141 983156983144983154983141983141 983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983155 983151983142

O983138983137983149983137983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1662

O983138983137983149983137991257983155 983156983144983154983141983141 983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983155

All blacks

Europeans16000shillings on

averageObamarsquos grandfather as

high as he could get beforereaching a colonial ceiling

Income

240 shillings

Subsistence140 shillings

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1762

B983141983139983137983157983155983141 983139983151983148983151983150983145983141983155 983152983157983155983144983141983140 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983156983151 983145983156983155

983149983137983160983145983149983157983149991252983137983150983140 K983141983150983161983137 983159983137983155 983150983151983156 983137983150 983141983160983139983141983152983156983145983151983150

KEN

IND

BIH

KENIND

JAV

DZA

NES

JAV

0

2 0

4 0

6 0

8 0

1 0 0

G i n i

500 1000 1500 2000 2500 3000GDI per capita in 1990 PPP dollars

Kenya1927

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1862

I983150983140983141983152983141983150983140983141983150983139983141991257983155 983140983137983155983144983141983140 983144983151983152983141983155

K983141983150983161983137991257983155 GDP 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983137983155 983151983142 US GDP 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137

0

2

4

6

8

p e

r c e n t

1950 1960 1982 2008years

Kenya colony Independence

Obamarsquos fathercomes to the USObamarsquos father dies

Obama becomes President

Based on Maddisonrsquos data (in 1990 PPPs)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1962

C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983152983154983141983149983145983157983149 (983151983157983154 983150983141983160983156 983156983151983152983145983139) 983145983150

O983138983137983149983137991257983155 983151983159983150 983159983151983154983140983155983131M983161 983149983151983156983144983141983154983133 983144983137983140 983137983148983159983137983161983155 983141983150983139983151983157983154983137983143983141983140 983149983161 983154983137983152983145983140

983137983139983139983157983148983156983157983154983137983156983145983151983150 983145983150 I983150983140983151983150983141983155983145983137S983144983141 983144983137983140 983156983137983157983143983144983156 983149983141

983156983151 983140983145983155983140983137983145983150 983156983144983141 983138983148983141983150983140 983151983142 983145983143983150983151983154983137983150983139983141 983137983150983140

983137983154983154983151983143983137983150983139983141 983156983144983137983156 983156983151983151 983151983142983156983141983150 983139983144983137983154983137983139983156983141983154983145983162983141983140

A983149983141983154983145983139983137983150983155 983137983138983154983151983137983140 B983157983156 983155983144983141 983150983151983159 983148983141983137983154983150983141983140991270983156983144983141983139983144983137983155983149 983156983144983137983156 983155983141983152983137983154983137983156983141983140 983156983144983141 983148983145983142983141 983139983144983137983150983139983141983155 983151983142 983137983150

A983149983141983154983145983139983137983150 983142983154983151983149 983156983144983151983155983141 983151983142 983137983150 I983150983140983151983150983141983155983145983137983150 S983144983141

983147983150983141983159 983159983144983145983139983144 983155983145983140983141 983151983142 983156983144983141 983140983145983158983145983140983141 983155983144983141 983159983137983150983156983141983140 983144983141983154983139983144983145983148983140 983156983151 983138983141 983151983150 I 983159983137983155 983137983150 A983149983141983154983145983139983137983150 983155983144983141 983140983141983139983145983140983141983140

983137983150983140 983149983161 983156983154983157983141 983148983145983142983141 983148983137983161 983141983148983155983141983159983144983141983154983141 983131983151983157983156983155983145983140983141 983151983142

I983150983140983151983150983141983155983145983137983133

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2062

1C H983151983159 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983137983154983141 983156983144983141 U983150983145983156983141983140

S983156983137983156983141983155 983137983150983140 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2162

I983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983156983144983141 U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155 983137983150983140 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 (G983145983150983145 983152983151983145983150983156983155 983137983154983151983157983150983140 2005)

983117983151983155983156 983141983153983157983137983148 983105983158983141983154983137983143983141 983117983151983155983156 983157983150983141983153983157983137983148

U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155 34(S983151983157983156983144 D983137983147983151983156983137

W983145983155983139983151983150983155983145983150)

39(D983141983148983137983159983137983154983141 I983140983137983144983151)

45(T983141983160983137983155

T983141983150983150983141983155983155983141983141)E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150 24

(H983157983150983143983137983154983161

D983141983150983149983137983154983147)

31(N983141983156983144983141983154983148983137983150983140983155)

38(UK P983151983154983156983157983143983137983148)

D983145983142983142983141983154983141983150983139983141 10 983152983151983145983150983156983155 8 983152983151983145983150983156983155 7 983152983151983145983150983156983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2262

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2362

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2462

GDP 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150 983137983150983140

983155983156983137983156983141983155 983151983142 983156983144983141 USA (983157983150983159983141983145983143983144983156983141983140)

twoway (kdensity gdpppp if Deurope_inc==1) (kdensity gdpppp if Deurope_inc==0 legend(off) xtitle(GDP per capita in PPP terms))Using sourcesUS_EUUS_vs_EUdta

0

0 0 0 0 2

0

0 0 0 4

0 0 0 0 6

0 0 0 0 8

k d e n s i t y g d p p p p

0 20000 40000 60000 80000GDP per capita in PPP terms

USA

Europe

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2562

G983145983150983145983155 983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

983137983150983140 983155983156983137983156983141983155 983151983142 983156983144983141 USA

0

0 5

1

1 5

k d e n s i t y g i n i

25 30 35 40 45Gini

Europe USA

Overall inter-personal Ginifor both

twoway (kdensity gini if Deurope==1) (kdensity gini if Deurope==0 legend(off) xtitle((Gini) xline(31 38) xline(41 lwidth(thick)))Using US_vs_EUdta in cperseussources

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2662

B983141983156983159983141983141983150983085983157983150983145983156 983137983150983140 983156983151983156983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983155983141983148983141983139983156983141983140

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983154983151983157983150983140 983161983141983137983154 2005Gini

Between-

states or

countries

Gini total

(between

individuals)

Share of inter-state

inequality in total

()

USA (50 states) 8 40+ ~20

EU-15 countries (pre-

enlargement)

102 334 30

EU-27 (post enlargement) 231 403 57

China (29 provinces) 24 40+ ~60

EU-34 (all of Europe incl

Turkey)301 448 67

EU data calculated from world2002dta US from the same source

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2762

T983159983151 983156983161983152983141983155 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155

bull T983144983141 A983149983141983154983145983139983137983150 983137983148983148 983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 983137983154983141 983157983150983141983153983157983137983148

983145983150983156983141983154983150983137983148983148983161 983138983157983156 983156983144983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983145983150 983156983144983141983145983154 983149983141983137983150 983145983150983139983151983149983141983155

983137983154983141 983155983149983137983148983148

bull T983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 983137983154983141 983141983153983157983137983148 983145983150983156983141983154983150983137983148983148983161

983138983157983156 983149983141983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983138983141983156983159983141983141983150 983156983144983141983149 983137983154983141

983148983137983154983143983141bull I983150 983156983144983141 A983149983141983154983145983139983137983150 983156983161983152983141 983152983151983158983141983154983156983161 983145983155 983137983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148

983137983156983156983154983145983138983157983156983141 983145983150 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 983156983161983152983141 983152983151983158983141983154983156983161 983145983155 983137

983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141 983137983156983156983154983145983138983157983156983141bull P983151983148983145983139983145983141983155 983149983157983155983156 983138983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983156983151983151 983152983154983151983085983152983151983151983154 983145983150 983151983150983141 983139983137983155983141

991260983154983141983143983145983151983150983137983148 983139983151983144983141983155983145983151983150991261 983145983150 983156983144983141 983151983156983144983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2862

I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155bull H983151983159 983142983137983154 983139983137983150 EU991257983155 983141983160983152983137983150983155983145983151983150 983139983151983150983156983145983150983157983141

bull W983145983156983144 983156983144983141 983148983137983155983156 2 983141983160983152983137983150983155983145983151983150983155 EU 983144983137983155 983149983151983158983141983140 983137983159983137983161983142983154983151983149 983137983150 A983149983141983154983145983139983137983150 983156983161983152983141 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

bull W983145983156983144 T983157983154983147983141983161 EU991257983155 G983145983150983145 983159983151983157983148983140 983141983160983139983141983141983140 45 983155983151 E983157983154983151983152983141

983159983151983157983148983140 983139983151983149983141 983156983151 983154983141983155983141983149983138983148983141 L983137983156983145983150 A983149983141983154983145983139983137 983140983151983141983155 983156983144983145983155 983155983141983156

983137 983148983145983149983145983156 983156983151 EU 983141983160983152983137983150983155983145983151983150bull C983144983145983150983137 983144983137983155 983137 983155983145983149983145983148983137983154 983155983156983154983157983139983156983157983154983141 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983148983145983147983141 E983157983154983151983152983141

bull S983157983139983144 983144983157983143983141 983145983150983156983141983154983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983145983150 983149983141983137983150

983145983150983139983151983149983141983155 983155983141983156 983137983148983155983151 983137 983148983145983149983145983156 983156983151 983137 983152983151983155983155983145983138983148983141 983152983151983148983145983156983145983139983137983148 983157983150983145983156983161 983151983142A983155983145983137 (983148983141983137983158983145983150983143 983141983158983141983150 983137983155983145983140983141 983156983144983141 983156983159983151 983143983145983137983150983156983155) A983155983145983137 983145983155 983138983161 983142983137983154

983156983144983141 983149983151983155983156 983145983150983139983151983149983141 983144983141983156983141983154983151983143983141983150983141983151983157983155 983139983151983150983156983145983150983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2962

2 C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3062

2A 983116983141983155 983146983141983157983160 983155983151983150983156 983142983137983145983156983155

983159983144983141983150 983161983151983157 983137983154983141 983138983151983154983150

A 983148 983148 983138 983148 983156983145983148 983145983156983145 (983145 983148 983148 983145 $PPP)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3162

A983150 983141983160983137983149983152983148983141 983143983148983151983138983137983148 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141 983152983151983155983145983156983145983151983150983155 (983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 983145983150 $PPP)

983145983150 D983141983150983149983137983154983147 983137983150983140 983155983141983148983141983139983156983141983140 A983142983154983145983139983137983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

Based on B Milanovic Worlds Apart Measuring International and Global Inequality

Denmark

Mozambique

Mali

Tanzania

Uganda

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 5 10 15 20country ventile

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3262

E983155983156983145983149983137983156983145983151983150ijij j jij C bGbmbb y ε ++++= 3210

983149983146 = 983149983141983137983150 983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141

G983146 = G983145983150983145 983139983151983141983142983142983145983139983145983141983150983156

C983145983146 = 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 983151983142 983145983085983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983145983150 983146983085983156983144 983139983151983157983150983156983154983161

T983144983141 983145983155983155983157983141 H983151983159 983156983151 983155983157983138983155983156983145983156983157983156983141 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155

(C983145983146) 983142983151983154 983151983159983150 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 (C983145983146) 983137983150983140 983156983144983157983155 983144983137983158983141 983156983144983141

983141983150983156983145983154983141 983154983141983143983154983141983155983155983145983151983150 983137983139983139983151983157983150983156 983142983151983154 983156983144983141 983141983142983142983141983139983156 983151983142983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 983151983150983148983161

R983157983150 983151983158983141983154 983145983150983139983151983149983141 983158983141983150983156983145983148983141983155 983142983151983154 116 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140

2320 (20 983160 116) 983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 (983161983145983146)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3362

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3462

bull 983111983148983151983138983137983148 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983103 C983151983157983150983156983154983161 983151983142983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983141983160983152983148983137983145983150983155 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161983145983150 983143983148983151983138983137983148 983145983150983139983151983149983141 (E983155983156983145983149983137983156983141983140 983137983139983154983151983155983155

983154983141983152983154983141983155983141983150983156983137983156983145983158983141 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983156983144983137983156 983144983137983158983141 983156983144983141 983149983141983137983150983145983150983139983151983149983141 983151983142 983156983144983141983145983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983158983141983150983156983145983148983141983155 983151983154983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155) C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137983150983140 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141

983139983148983137983155983155 983139983151983149983138983145983150983141983140 983141983160983152983148983137983145983150 983137983138983151983157983156 80bull 983110983151983154 983139983151983149983152983137983154983145983155983151983150983098 4 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 (983152983148983137983139983141 983151983142

983138983145983154983156983144 983152983137983154983141983150983156983155 983141983156983144983150983145983139983145983156983161 983137983143983141) 983141983160983152983148983137983145983150 40 983151983142

983159983137983143983141 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983156983144983141 US (N P983145983155983156983151983148983141983155983145 J983151983142EI2009)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3562

2B I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155 983149983145983143983154983137983156983145983151983150 983146983157983155983156

983145983150983156983141983154983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983154983140983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3662

T983144983141 XXI 983139983141983150983156983157983154983161 983156983154983145983148983141983149983149983137

A Globalization of ideasknowledge

Communication awareness ofothersrsquo living standards

B Increasing differences inmean incomes

among countries

C No movement of people

If A and B then no C Migration is the outcome of current unequal globalizationIf B and C then no A Unequal globe can exist if people do not know much abouteach otherrsquos living conditions or costs of transport are too highIf A and C then no B Under globalization people will not move if income differentialsare small

G983154983151983159983145983150983143 983145983150983156983141983154983085983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983137983150983140 983149983145983143983154983137983156983145983151983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3762

983143 983161 983143

K983141983161 983155983141983158983141983150 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3862

T983144983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983142983151983157983154983156983144 983159983151983154983148983140 G983154983141983141983139983141 983158983155 M983137983139983141983140983151983150983145983137

983137983150983140 A983148983138983137983150983145983137 S983152983137983145983150 983158983155 M983151983154983151983139983139983151 (25983147983149)M983137983148983137983161983155983145983137 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (3983147983149)

bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140 US 983158983155 M983141983160983145983139983151

bull T983144983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983156983144983154983141983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983137983148983148983141983140983085983145983150 983151983154

983149983145983150983141983140 N K983151983154983141983137991252S K983151983154983141983137 983129983141983149983141983150991252S983137983157983140983145

A983154983137983138983145983137 I983155983154983137983141983148983085983085983085P983137983148983141983155983156983145983150983141I983150 1960 983156983144983141 983151983150983148983161 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983141983154983141 A983154983143983141983150983156983145983150983137 983137983150983140 U983154983157983143983157983137983161 (983142983145983154983155983156) 983158983155 B983154983137983162983145983148

P983137983154983137983143983157983137983161 983137983150983140 B983151983148983145983158983145983137 (983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140) 983137983150983140 A983157983155983156983154983137983148983145983137 (983142983145983154983155983156) 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (983142983151983157983154983156983144)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3962

983129983141983137983154 2007 983129983141983137983154 1980

A983152983152983154983151983160983145983149983137983156983141 983151983142983142983151983154983141983145983143983150 983159983151983154983147983141983154983155 983145983150

983148983137983138983151983154 983142983151983154983139983141

R983137983156983145983151 983151983142 983154983141983137983148 GDI 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137

G983154983141983141983139983141

(M983137983139983141983140983151983150983145983137983150A983148983138983137983150983145983137983150983155)

75 4 983156983151 1 21 983156983151 1

S983152983137983145983150

(M983151983154983151983139983139983137983150983155)

144 74 983156983151 1 65 983156983151 1

U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155

(M983141983160983145983139983137983150983155)

156 36 983156983151 1 26 983156983151 1

M983137983148983137983161983155983145983137

(I983150983140983151983150983141983155983145983137983150983155)

180 37 983156983151 1 36 983156983151 1

BLS News Release March 2009 data for 2008 inclusive of undocumented aliens

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4062

I983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137 983154983141983150983156

bull I983142 983149983151983155983156 983151983142 983151983157983154 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983140983141983156983141983154983149983145983150983141983140 983138983161

983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983156983144983141983150 983156983144983141983154983141 983145983155 983148983145983156983156983148983141 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142

983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983143983148983151983138983137983148983148983161 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983154983141983150983156

(983157983150983154983141983148983137983156983141983140 983156983151 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983140983141983155983141983154983156 983151983154 983141983142983142983151983154983156)

bull H983151983159 983149983157983139983144 983145983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983159983151983154983156983144 B983148983137983139983147983085983149983137983154983147983141983156UK 983152983137983155983155983152983151983154983156983155 983155983151983148983140 983142983151983154 983137983138983151983157983156 9832035000 983148983141983143983137983148983148983161

983152983157983154983139983144983137983155983141 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983142983151983154 983137983138983151983157983156 $1983149 983145983150

983145983150983158983141983155983156983149983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4162

T983144983141 983148983151983143983145983139 983151983142 983156983144983141 983137983154983143983157983149983141983150983156

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983145983150 983156983144983141 983159983151983154983148983140 983145983155

983158983141983154983161 983144983145983143983144 (G983145983150983145=70)

bull M983151983155983156 983151983142 983156983144983137983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983138983161 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150983139983151983149983141983155

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 991260983141983160983152983148983137983145983150983155991261 983155983151983149983141 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161 983145983150

983152983141983154983155983151983150983137983148 983145983150983139983151983149983141983155 983143983148983151983138983137983148983148983161 (983137983155983155983141983155983155983141983140 983137983139983154983151983155983155 983150983137983156983145983151983150983137983148983158983141983150983156983145983148983141983155)

bull T983144983145983155 983159983137983155 983150983151983156 983156983144983141 983139983137983155983141 983145983150 983156983144983141 983152983137983155983156 (983137983154983151983157983150983140 185098308570)

983159983144983141983150 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983149983151983155983156983151983142 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

T983144 983156983145 983156 983147

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4262

T983144983141 983153983157983141983155983156983145983151983150983155 983156983151 983137983155983147

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983149983151983154983137983148983148983161983085983137983154983138983145983156983154983137983154983161 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983145983150983140983141983152983141983150983140983141983150983156 983151983142 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983141983142983142983151983154983156

bull I983156 983139983137983150 983138983141 983154983141983143983137983154983140983141983140 983137983155 983137 983154983141983150983156 (983155983144983137983154983141983140 983138983161 983137983148983148 983149983141983149983138983141983154983155

983151983142 983137 983139983151983149983149983157983150983145983156983161)

bull I983155 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142 983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141983148983161

983137983139983153983157983145983154983141983140 983159983141983137983148983156983144 983137983139983139983141983152983156983137983138983148983141

bull I983155 983145983156 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983142983154983151983149 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142

983142983137983149983145983148983161 983159983141983137983148983156983144 W983144983161

bull P983151983148983145983156983145983139983137983148 983152983144983145983148983151983155983151983152983144983161 983137983154983143983157983149983141983150983156983155 983152983154983151 983154983141983150983156 (983155983151983139983145983137983148983139983151983150983156983154983137983139983156 983155983156983137983156983145983155983156 983156983144983141983151983154983161 983152983144983145983148983145983137983085983085A983154983145983155983156983151983156983148983141) 983137983150983140 983139983151983150983156983154983137

(983139983151983155983149983151983152983151983148983145983156983137983150 983146983157983155983156983145983139983141 983137983155 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4362

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4462

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140 (983138) 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161bull N983141983145983156983144983141983154 983151983142 983156983144983141983149 983149983137983156983156983141983154983155

bull C983151983150983139983141983152983156 1 (983140983145983158983141983154983143983141983150983139983141) 983145983155 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156 983145983142 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983144983137983158983141

983148983145983138983141983154983137983148 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983145983156 983149983137983161 983138983141 983154983141983148983141983158983137983150983156 983142983151983154 983148983145983138983141983154983137983148 983158983155983138983157983154983140983141983150983141983140 983155983151983139983145983141983156983145983141983155

bull I983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983154983151983151983156983141983140 983145983150 983156983159983151 983147983141983161 983137983155983155983157983149983152983156983145983151983150983155 (983145) 983152983151983148983145983156983145983139983137983148

983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983151983142 983148983145983138983141983154983137983148983145983155983149 983137983154983141 983159983144983137983156 983149983137983156983156983141983154983155 (983145983145) 983137983139983153983157983145983155983145983156983145983151983150983151983142 983159983141983137983148983156983144 983145983149983149983137983156983141983154983145983137983148 983142983151983154 983138983151983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983137983150983140 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983155983145983149983145983148983137983154983148983161 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156983151983150983139983141 983156983144983141 983138983137983139983147983143983154983151983157983150983140 983139983151983150983140983145983156983145983151983150983155 983151983142 983146983157983155983156983145983139983141 983141983160983145983155983156 983145983150 983137983148983148

983155983151983139983145983141983156983145983141983155bull B983157983156 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 983149983137983156983156983141983154 983138983141983139983137983157983155983141 983156983144983141

983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141 983152983154983145983150983139983145983152983148983141 983137983152983152983148983145983141983155 983159983145983156983144983145983150 983141983137983139983144 983152983141983151983152983148983141 (983150983151983156983141

983144983151983159983141983158983141983154 983156983144983137983156 983156983144983141 DP 983149983137983161 983137983148983148983151983159 983142983151983154 983144983145983143983144 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161)

R 983148 983145 983148 983142 983156 983145 983148 983148983156983144 983142

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4562

R983137983159983148983155 983151983150 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983151983142 983149983137983156983141983154983145983137983148 983159983141983137983148983156983144 983142983151983154

983137 991260983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161991261 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149bull I983156 983145983155 983137 983149983145983155983156983137983147983141 983156983151 983138983141983148983145983141983158983141 983156983144983137983156 983137 983146983157983155983156 983137983150983140 983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161 983149983157983155983156

983159983137983145983156 983157983152983151983150 983137 983144983145983143983144 983149983137983156983141983154983145983137983148 983155983156983137983150983140983137983154983140 983151983142 983148983145983142983141 W983144983137983156 983149983141983150 983159983137983150983156 983145983155

983149983141983137983150983145983150983143983142983157983148 983159983151983154983147 983145983150 983142983154983141983141 983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983159983145983156983144 983151983156983144983141983154983155 983156983144983141983155983141983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983154983141983143983157983148983137983156983145983150983143 983156983144983141983145983154 983154983141983148983137983156983145983151983150983155 983156983151 983151983150983141 983137983150983151983156983144983141983154 983159983145983156983144983145983150 983137983142983154983137983149983141983159983151983154983147 983151983142 983146983157983155983156 983138983137983155983145983139 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 T983151 983137983139983144983145983141983158983141 983156983144983145983155 983155983156983137983156983141 983151983142983156983144983145983150983143983155 983143983154983141983137983156 983159983141983137983148983156983144 983145983155 983150983151983156 983150983141983139983141983155983155983137983154983161 983113983150 983142983137983139983156 983138983141983161983151983150983140 983155983151983149983141983152983151983145983150983156 983145983156 983145983155 983149983151983154983141 983148983145983147983141983148983161 983156983151 983138983141 983137 983152983151983155983145983156983145983158983141 983144983145983150983140983154983137983150983139983141 983137

983149983141983137983150983145983150983143983148983141983155983155 983140983145983155983156983154983137983139983156983145983151983150 983137983156 983138983141983155983156 983145983142 983150983151983156 983137 983156983141983149983152983156983137983156983145983151983150 983156983151983145983150983140983157983148983143983141983150983139983141 983137983150983140 983141983149983152983156983145983150983141983155983155 ( 983105 983124983144983141983151983154983161 983151983142 983114983157983155983156983145983139983141 C983144983137983152983156983141983154 V98320744 983152983152 2579830858)

bull F983151983154 R983137983159983148983155 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150 983151983142 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983155983145983149983152983148983161 983137983155983157983149 983151983142 983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983152983156983145983149983137983148 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 (983149983161983145983150983156983141983154983152983154983141983156983137983156983145983151983150)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4662

bull I983150 G983145983150983145 983156983141983154983149983155

p p y y pG j

n

i j

ii j

n

i

n

i

iii +minus(+ sumsumsumgt=

)11 micro

π

Go back to our definition of global inequality

Rawls would insist of the minimization of eachindividual Gini (Gi) so that Term 1 (within-inequality)would be minimized But differences in mean incomes

between the countries can take any value Term 2(between inequality) could be very high

And this is exactly what we observe in real life Term 2

accounts for 85 of global Gini

Term 1 Term 2

Global Ginis in Real World Rawlsian World Convergence

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4762

All equal Different (as

now)

All equal

Different (asnow)

Mean countryincomes

Individualincomes within

country

G oba G s ea o d a s a o d Co e ge ceWorldhellipand Shangri-La World

697

615(all country

Ginis=0)

456 (all mean

incomes sameall country Ginisas now)

0

C 983148 983145 983140 21983155983156 983148983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4862

C983151983150983139983148983157983155983145983151983150 983137983150983140 21983155983156 983139983141983150983156983157983154983161 983152983151983148983145983139983161 983145983155983155983157983141983155

bull T983151 983154983141983140983157983139983141 983155983145983143983150983145983142983145983139983137983150983156983148983161 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 (983137983150983140983152983151983158983141983154983156983161) 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983156983144983141983154983141 983137983154983141 983156983159983151 983159983137983161983155

bull A 983155983148983151983159 983137983150983140 983155983157983155983156983137983145983150983137983138983148983141 983159983137983161 983144983145983143983144983141983154 983143983154983151983159983156983144 983154983137983156983141 983151983142983152983151983151983154983141983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull A 983142983137983155983156 983137983150983140 983152983151983155983155983145983138983148983161 983152983151983148983145983156983145983139983137983148983148983161 983156983157983149983157983148983156983151983157983155 983159983137983161

983145983150983139983154983141983137983155983141 983149983145983143983154983137983156983145983151983150bull 983109983145983156983144983141983154 983152983151983151983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983151 983138983141983139983151983149983141 983154983145983139983144983141983154 983151983154983152983151983151983154 983152983141983151983152983148983141 983159983145983148983148 983149983151983158983141 983156983151 983154983145983139983144 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull S983144983151983157983148983140 983149983145983143983154983137983150983156983155 983138983141 983156983137983160983141983140 983137983140983140983145983156983145983151983150983137983148983148983161 983156983151 983152983137983161 983150983137983156983145983158983141983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150991257983155 983148983151983155983141983154983155 983137983150983140 983156983144983151983155983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983145983150 983156983144983141983145983154983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983151983154983145983143983145983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4962

EXTRAS S983144983151983157983148983140 983156983144983141 983159983144983151983148983141 983159983151983154983148983140983138983141 983139983151983149983152983151983155983141983140 983151983142 983143983137983156983141983140

983139983151983149983149983157983150983145983156983145983141983155

P983137983155983155983137983143983141983155 983137983150983140 983140983141983137983156983144 983137983156 983137983158983141983154983137983143983141 983137983150983150983157983137983148

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5062

983143 983143

983154983137983156983141983155983109983155983156983145983149983137983156983141983140

983155983157983139983139983141983155983155983142983157983148

983145983148983148983141983143983137983148

983152983137983155983155983137983143983141983155

983118983157983149983138983141983154

983151983142 983137983154983154983141983155983156983155

983108983141983137983156983144983155 983108983141983137983156983144

983154983137983156983141

983122983141983148983137983156983145983158983141

983140983141983137983156983144

983154983137983156983141

B983141983154983148983145983150 W983137983148983148 983166200 115 9831667 22 100

M983141983160983145983139983137983150 W983137983148983148 200000 A983138983151983157983156 1983149983145983148983148983145983151983150

400983085500

005 2

A983142983154983145983139983137EU 200000 A983154983151983157983150983140

1000

05 23

Most of the successful passages before the consolidation of the Wall

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5162

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

983152983154983141983152983137983154983141983140bull 983124983144983141 983109983139983151983150983151983149983145983155983156 (J983137983150983157983137983154983161 2011) 991260R983141983149983141983149983138983141983154 E983150983158983161 983145983155 983137

983140983141983137983140983148983161 983155983145983150991261 (L983145983155983156 983149983137983140983141 983145983150 4

983156983144

983139983141983150983156983157983154983161 983141983150983158983161983145983150983156983154983151983140983157983139983141983140 983151983150 983156983144983141 983148983145983155983156 983145983150 983156983144983141 7983156983144)

bull 991260A983143983137983145983150 I 983156983141983148983148 983161983151983157 983145983156 983145983155 983141983137983155983145983141983154 983142983151983154 983137 983139983137983149983141983148 983156983151 983143983151 983156983144983154983151983157983143983144

983156983144983141 983141983161983141 983151983142 983137 983150983141983141983140983148983141 983156983144983137983150 983142983151983154 983137 983154983145983139983144 983149983137983150 983156983151 983141983150983156983141983154 983156983144983141983147983145983150983143983140983151983149 983151983142 G983151983140991261

bull I983142 983161983151983157 983159983137983150983156 983156983151 983138983141 983152983141983154983142983141983139983156 983143983151 983155983141983148983148 983161983151983157983154 983152983151983155983155983141983155983155983145983151983150983155

983137983150983140 983143983145983158983141 983156983151 983156983144983141 983152983151983151983154 983137983150983140 983161983151983157 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983154983141983137983155983157983154983141 983145983150983144983141983137983158983141983150991261 (983145983150 M983137983154983147 L983157983147983141 983137983150983140 M983137983156983156983144983141983159)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5262

C983144983145983150983137

C983144983145983150983137 (19809830852000)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5362

C983144983145983150983137 (1980 2000)

Red fast growth (1σ above the mean)

Yellow average

Light yellow slow (1σ below the

mean)

North to SouthShandong

JiangsuZhejiangFujianGuangdong

C983144983145983150983137991257983155 G983137983150983143 983151983142 E983148983141983158983141983150 5 983149983137983154983145983156983145983149983141 983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + 4 983139983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5462

983143 983152 983161

983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + H983151983150983143 K983151983150983143 983137983150983140 M983137983139983137983151 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 GDP 983138983161 983137

983156983144983145983154983140 983151983142 983156983144983141 983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150

Provinces are from N to S Shanong JiansuZhejiang FujianGuangdong

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5562

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5762

983152

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100country percentile

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5862

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

983156983159983151983159983137983161 (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085983122 983137983154983141983137(678)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085

983125 983137983154983141983137(626)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983125983123983105 983137983154983141983137(296)) 983148983141983143983141983150983140(983151983142983142) 983160983156983145983156983148983141(983145983150983139983151983149983141 983145983150 983120983120983120 983140983151983148983148983137983154 983148983151983143983155) 983156983141983160983156(800 26 983107983144983145983150983137983085

983154983157983154983137983148) 983156983141983160983156(800 37 983107983144983145983150983137983085983085983157983154983138983137983150) 983156983141983160983156(350 45 983125983123983105)983110983154983151983149 98315998315198315498314898314020029831352005983140983156983137

China-rural China--urban

USA

0

2 0 0

4 0 0

6 0 0

8 0 0

25 3 35 4 45 5income in PPP dollar logs

T983144 983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5962

T983144983141 983139983154983145983155983145983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6062

P983148983157983156983151983139983154983137983156983145983139 983137983150983140 983140983141983149983151983139983154983137983156983145983139 983154983141983137983148 983143983148983151983138983137983148 983143983154983151983159983156983144

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 6: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6

0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n

t i l e o f w o r l d i n c o m

e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100

country percentile

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 762

A 983150983151983150983085M983137983154983160983145983155983156 983159983151983154983148983140bull O983158983141983154 983156983144983141 983148983151983150983143 983154983157983150 983140983141983139983154983141983137983155983145983150983143 983145983149983152983151983154983156983137983150983139983141 983151983142

983159983145983156983144983145983150983085983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 983140983141983155983152983145983156983141 983155983151983149983141983154983141983158983141983154983155983137983148 983145983150 983156983144983141 983148983137983155983156 983153983157983137983154983156983141983154 983139983141983150983156983157983154983161

bull I983150983139983154983141983137983155983145983150983143 983145983149983152983151983154983156983137983150983139983141 983151983142 983138983141983156983159983141983141983150983085983139983151983157983150983156983154983161

983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155bull G983148983151983138983137983148 983140983145983158983145983155983145983151983150 983138983141983156983159983141983141983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983149983151983154983141 983156983144983137983150

983138983141983156983159983141983141983150 983139983148983137983155983155983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 862

C983151983149983152983151983155983145983156983145983151983150 983151983142 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983144983137983150983143983141983140 983142983154983151983149 983138983141983145983150983143 983149983151983155983156983148983161

983140983157983141 983156983151 991260983139983148983137983155983155991261 (983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148) 983156983151983140983137983161 983145983156 983145983155 983149983151983155983156983148983161 983140983157983141 983156983151

991260983148983151983139983137983156983145983151983150991261 (983159983144983141983154983141 983152983141983151983152983148983141 983148983145983158983141 983138983141983156983159983141983141983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148)

Based on Bourguignon-Morrisson (2002) and Milanovic (2005)From thepastxls

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 962

1 V983145983143983150983141983156983156983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1062

1A M983137983154983154983145983137983143983141 983137983150983140 M983151983150983141983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1162

I983150983141983153983157983137983148983145983156983161 2 983139983141983150983156983157983154983145983141983155 983137983143983151 amp 983150983151983159 E983150983143983148983137983150983140

E983148983145983162983137983138983141983156983144991257983155 983140983145983148983141983149983149983137 (983142983154983151983149 983120983154983145983140983141 983137983150983140 983120983154983141983146983157983140983145983139983141)

I983150983139983151983149983141 983145983150

1810 (983203 983152983137)

A983152983152983154983151983160 983152983151983155983145983156983145983151983150 983145983150 1810

983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150

M983154 D983137983154983139983161 10000 T983151983152 01

E983148983145983162983137983138983141983156983144991257983155983142983137983149983145983148983161

30007983166430 T983151983152 1

E983148983145983162983137983138983141983156983144

983137983148983151983150983141

50 M983141983140983145983137983150

G983137983145983150 100 983156983151 1

I983150983139983151983149983141 983145983150

2004 (983203 983152983139 983152983137)

400000

81000

11500

17 983156983151 1

1810 position estimates based on Colquhoun 1801-3 data 2004 UK data from LIS and for 01 from Piketty (Data-

central)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1262

I983150983141983153983157983137983148983145983156983161 135 983161983141983137983154983155 983137983143983151 amp 983150983151983159 R983157983155983155983145983137

A983150983150983137991257983155 150983085983142983151983148983140 983143983137983145983150 (983142983154983151983149 983105983150983150983137 983115983137983154983141983150983145983150983137)

I983150983139983151983149983141 983145983150

1875 (R 983152983137)

A983152983152983154983151983160 983152983151983155983145983156983145983151983150 983145983150 1875

983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150

C983151983157983150983156

V983154983151983150983155983147983161

100000 T983151983152 01

K983137983154983141983150983145983150 983137983150983140A983150983150983137

900039831663000 T983151983152 1

A983150983150983137991257983155

983152983137983154983141983150983156983155

200 M983141983137983150 (983137983154983151983157983150983140

65983156983144 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141)

G983137983145983150 150 983156983151 1

I983150983139983151983149983141 983137983154983151983157983150983140

2005 (R 983152983139 983152983137)

3000000

340000

53000

19 983156983151 1

2005 data from surveysfor05ECARUS2005_3dta For the top 01 I take the maximum incomes (multiplied by 3)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1362

E983148983145983162983137983138983141983156983144 B983141983150983150983141983156 983137983150983140 A983150983150983137 K983137983154983141983150983145983150983137

I983142 E983148983145983162983137983138983141983156983144

983148983151983155983141983155 983156983144983141983141983155983156983137983156983141

I983142 E983148983145983162983137983138983141983156983144

983149983137983154983154983145983141983155 M983154

D983137983154983139983161

W983145983156983144

V983154983151983150983155983147983161

A983150983150983137991257983155

983142983137983149983145983148983161

T983144983141 983151983152983141983150983145983150983143

983152983151983155983145983156983145983151983150 983145983150

983138983151983156983144 983150983151983158983141983148983155

Incomes

Alternative lives

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1462

T983154983137983140983141983085983151983142983142 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983137983150983140 983148983151983158983141

983145983150 983149983137983154983154983145983137983143983141

C983151983157983150983156983154983161991257983155 G983145983150983145

983139983151983141983142983142983145983139983145983141983150983156

M983137983154983145983156983137983148 983138983148983145983155983155

A983150983150983137 K983137983154983141983150983145983150983137 1875

E983149983149983137 R983151983157983137983157983148983156983085B983151983158983137983154983161 1856

E983148983145983162983137983138983141983156983144 B983141983150983150983141983156 1810

N983145983139983147 D983145983158983141983154 1920

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1562

1B T983144983141 983156983144983154983141983141 983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983155 983151983142

O983138983137983149983137983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1662

O983138983137983149983137991257983155 983156983144983154983141983141 983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983155

All blacks

Europeans16000shillings on

averageObamarsquos grandfather as

high as he could get beforereaching a colonial ceiling

Income

240 shillings

Subsistence140 shillings

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1762

B983141983139983137983157983155983141 983139983151983148983151983150983145983141983155 983152983157983155983144983141983140 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983156983151 983145983156983155

983149983137983160983145983149983157983149991252983137983150983140 K983141983150983161983137 983159983137983155 983150983151983156 983137983150 983141983160983139983141983152983156983145983151983150

KEN

IND

BIH

KENIND

JAV

DZA

NES

JAV

0

2 0

4 0

6 0

8 0

1 0 0

G i n i

500 1000 1500 2000 2500 3000GDI per capita in 1990 PPP dollars

Kenya1927

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1862

I983150983140983141983152983141983150983140983141983150983139983141991257983155 983140983137983155983144983141983140 983144983151983152983141983155

K983141983150983161983137991257983155 GDP 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983137983155 983151983142 US GDP 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137

0

2

4

6

8

p e

r c e n t

1950 1960 1982 2008years

Kenya colony Independence

Obamarsquos fathercomes to the USObamarsquos father dies

Obama becomes President

Based on Maddisonrsquos data (in 1990 PPPs)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1962

C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983152983154983141983149983145983157983149 (983151983157983154 983150983141983160983156 983156983151983152983145983139) 983145983150

O983138983137983149983137991257983155 983151983159983150 983159983151983154983140983155983131M983161 983149983151983156983144983141983154983133 983144983137983140 983137983148983159983137983161983155 983141983150983139983151983157983154983137983143983141983140 983149983161 983154983137983152983145983140

983137983139983139983157983148983156983157983154983137983156983145983151983150 983145983150 I983150983140983151983150983141983155983145983137S983144983141 983144983137983140 983156983137983157983143983144983156 983149983141

983156983151 983140983145983155983140983137983145983150 983156983144983141 983138983148983141983150983140 983151983142 983145983143983150983151983154983137983150983139983141 983137983150983140

983137983154983154983151983143983137983150983139983141 983156983144983137983156 983156983151983151 983151983142983156983141983150 983139983144983137983154983137983139983156983141983154983145983162983141983140

A983149983141983154983145983139983137983150983155 983137983138983154983151983137983140 B983157983156 983155983144983141 983150983151983159 983148983141983137983154983150983141983140991270983156983144983141983139983144983137983155983149 983156983144983137983156 983155983141983152983137983154983137983156983141983140 983156983144983141 983148983145983142983141 983139983144983137983150983139983141983155 983151983142 983137983150

A983149983141983154983145983139983137983150 983142983154983151983149 983156983144983151983155983141 983151983142 983137983150 I983150983140983151983150983141983155983145983137983150 S983144983141

983147983150983141983159 983159983144983145983139983144 983155983145983140983141 983151983142 983156983144983141 983140983145983158983145983140983141 983155983144983141 983159983137983150983156983141983140 983144983141983154983139983144983145983148983140 983156983151 983138983141 983151983150 I 983159983137983155 983137983150 A983149983141983154983145983139983137983150 983155983144983141 983140983141983139983145983140983141983140

983137983150983140 983149983161 983156983154983157983141 983148983145983142983141 983148983137983161 983141983148983155983141983159983144983141983154983141 983131983151983157983156983155983145983140983141 983151983142

I983150983140983151983150983141983155983145983137983133

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2062

1C H983151983159 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983137983154983141 983156983144983141 U983150983145983156983141983140

S983156983137983156983141983155 983137983150983140 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2162

I983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983156983144983141 U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155 983137983150983140 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 (G983145983150983145 983152983151983145983150983156983155 983137983154983151983157983150983140 2005)

983117983151983155983156 983141983153983157983137983148 983105983158983141983154983137983143983141 983117983151983155983156 983157983150983141983153983157983137983148

U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155 34(S983151983157983156983144 D983137983147983151983156983137

W983145983155983139983151983150983155983145983150)

39(D983141983148983137983159983137983154983141 I983140983137983144983151)

45(T983141983160983137983155

T983141983150983150983141983155983155983141983141)E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150 24

(H983157983150983143983137983154983161

D983141983150983149983137983154983147)

31(N983141983156983144983141983154983148983137983150983140983155)

38(UK P983151983154983156983157983143983137983148)

D983145983142983142983141983154983141983150983139983141 10 983152983151983145983150983156983155 8 983152983151983145983150983156983155 7 983152983151983145983150983156983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2262

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2362

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2462

GDP 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150 983137983150983140

983155983156983137983156983141983155 983151983142 983156983144983141 USA (983157983150983159983141983145983143983144983156983141983140)

twoway (kdensity gdpppp if Deurope_inc==1) (kdensity gdpppp if Deurope_inc==0 legend(off) xtitle(GDP per capita in PPP terms))Using sourcesUS_EUUS_vs_EUdta

0

0 0 0 0 2

0

0 0 0 4

0 0 0 0 6

0 0 0 0 8

k d e n s i t y g d p p p p

0 20000 40000 60000 80000GDP per capita in PPP terms

USA

Europe

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2562

G983145983150983145983155 983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

983137983150983140 983155983156983137983156983141983155 983151983142 983156983144983141 USA

0

0 5

1

1 5

k d e n s i t y g i n i

25 30 35 40 45Gini

Europe USA

Overall inter-personal Ginifor both

twoway (kdensity gini if Deurope==1) (kdensity gini if Deurope==0 legend(off) xtitle((Gini) xline(31 38) xline(41 lwidth(thick)))Using US_vs_EUdta in cperseussources

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2662

B983141983156983159983141983141983150983085983157983150983145983156 983137983150983140 983156983151983156983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983155983141983148983141983139983156983141983140

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983154983151983157983150983140 983161983141983137983154 2005Gini

Between-

states or

countries

Gini total

(between

individuals)

Share of inter-state

inequality in total

()

USA (50 states) 8 40+ ~20

EU-15 countries (pre-

enlargement)

102 334 30

EU-27 (post enlargement) 231 403 57

China (29 provinces) 24 40+ ~60

EU-34 (all of Europe incl

Turkey)301 448 67

EU data calculated from world2002dta US from the same source

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2762

T983159983151 983156983161983152983141983155 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155

bull T983144983141 A983149983141983154983145983139983137983150 983137983148983148 983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 983137983154983141 983157983150983141983153983157983137983148

983145983150983156983141983154983150983137983148983148983161 983138983157983156 983156983144983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983145983150 983156983144983141983145983154 983149983141983137983150 983145983150983139983151983149983141983155

983137983154983141 983155983149983137983148983148

bull T983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 983137983154983141 983141983153983157983137983148 983145983150983156983141983154983150983137983148983148983161

983138983157983156 983149983141983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983138983141983156983159983141983141983150 983156983144983141983149 983137983154983141

983148983137983154983143983141bull I983150 983156983144983141 A983149983141983154983145983139983137983150 983156983161983152983141 983152983151983158983141983154983156983161 983145983155 983137983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148

983137983156983156983154983145983138983157983156983141 983145983150 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 983156983161983152983141 983152983151983158983141983154983156983161 983145983155 983137

983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141 983137983156983156983154983145983138983157983156983141bull P983151983148983145983139983145983141983155 983149983157983155983156 983138983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983156983151983151 983152983154983151983085983152983151983151983154 983145983150 983151983150983141 983139983137983155983141

991260983154983141983143983145983151983150983137983148 983139983151983144983141983155983145983151983150991261 983145983150 983156983144983141 983151983156983144983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2862

I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155bull H983151983159 983142983137983154 983139983137983150 EU991257983155 983141983160983152983137983150983155983145983151983150 983139983151983150983156983145983150983157983141

bull W983145983156983144 983156983144983141 983148983137983155983156 2 983141983160983152983137983150983155983145983151983150983155 EU 983144983137983155 983149983151983158983141983140 983137983159983137983161983142983154983151983149 983137983150 A983149983141983154983145983139983137983150 983156983161983152983141 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

bull W983145983156983144 T983157983154983147983141983161 EU991257983155 G983145983150983145 983159983151983157983148983140 983141983160983139983141983141983140 45 983155983151 E983157983154983151983152983141

983159983151983157983148983140 983139983151983149983141 983156983151 983154983141983155983141983149983138983148983141 L983137983156983145983150 A983149983141983154983145983139983137 983140983151983141983155 983156983144983145983155 983155983141983156

983137 983148983145983149983145983156 983156983151 EU 983141983160983152983137983150983155983145983151983150bull C983144983145983150983137 983144983137983155 983137 983155983145983149983145983148983137983154 983155983156983154983157983139983156983157983154983141 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983148983145983147983141 E983157983154983151983152983141

bull S983157983139983144 983144983157983143983141 983145983150983156983141983154983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983145983150 983149983141983137983150

983145983150983139983151983149983141983155 983155983141983156 983137983148983155983151 983137 983148983145983149983145983156 983156983151 983137 983152983151983155983155983145983138983148983141 983152983151983148983145983156983145983139983137983148 983157983150983145983156983161 983151983142A983155983145983137 (983148983141983137983158983145983150983143 983141983158983141983150 983137983155983145983140983141 983156983144983141 983156983159983151 983143983145983137983150983156983155) A983155983145983137 983145983155 983138983161 983142983137983154

983156983144983141 983149983151983155983156 983145983150983139983151983149983141 983144983141983156983141983154983151983143983141983150983141983151983157983155 983139983151983150983156983145983150983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2962

2 C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3062

2A 983116983141983155 983146983141983157983160 983155983151983150983156 983142983137983145983156983155

983159983144983141983150 983161983151983157 983137983154983141 983138983151983154983150

A 983148 983148 983138 983148 983156983145983148 983145983156983145 (983145 983148 983148 983145 $PPP)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3162

A983150 983141983160983137983149983152983148983141 983143983148983151983138983137983148 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141 983152983151983155983145983156983145983151983150983155 (983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 983145983150 $PPP)

983145983150 D983141983150983149983137983154983147 983137983150983140 983155983141983148983141983139983156983141983140 A983142983154983145983139983137983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

Based on B Milanovic Worlds Apart Measuring International and Global Inequality

Denmark

Mozambique

Mali

Tanzania

Uganda

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 5 10 15 20country ventile

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3262

E983155983156983145983149983137983156983145983151983150ijij j jij C bGbmbb y ε ++++= 3210

983149983146 = 983149983141983137983150 983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141

G983146 = G983145983150983145 983139983151983141983142983142983145983139983145983141983150983156

C983145983146 = 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 983151983142 983145983085983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983145983150 983146983085983156983144 983139983151983157983150983156983154983161

T983144983141 983145983155983155983157983141 H983151983159 983156983151 983155983157983138983155983156983145983156983157983156983141 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155

(C983145983146) 983142983151983154 983151983159983150 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 (C983145983146) 983137983150983140 983156983144983157983155 983144983137983158983141 983156983144983141

983141983150983156983145983154983141 983154983141983143983154983141983155983155983145983151983150 983137983139983139983151983157983150983156 983142983151983154 983156983144983141 983141983142983142983141983139983156 983151983142983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 983151983150983148983161

R983157983150 983151983158983141983154 983145983150983139983151983149983141 983158983141983150983156983145983148983141983155 983142983151983154 116 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140

2320 (20 983160 116) 983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 (983161983145983146)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3362

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3462

bull 983111983148983151983138983137983148 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983103 C983151983157983150983156983154983161 983151983142983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983141983160983152983148983137983145983150983155 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161983145983150 983143983148983151983138983137983148 983145983150983139983151983149983141 (E983155983156983145983149983137983156983141983140 983137983139983154983151983155983155

983154983141983152983154983141983155983141983150983156983137983156983145983158983141 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983156983144983137983156 983144983137983158983141 983156983144983141 983149983141983137983150983145983150983139983151983149983141 983151983142 983156983144983141983145983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983158983141983150983156983145983148983141983155 983151983154983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155) C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137983150983140 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141

983139983148983137983155983155 983139983151983149983138983145983150983141983140 983141983160983152983148983137983145983150 983137983138983151983157983156 80bull 983110983151983154 983139983151983149983152983137983154983145983155983151983150983098 4 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 (983152983148983137983139983141 983151983142

983138983145983154983156983144 983152983137983154983141983150983156983155 983141983156983144983150983145983139983145983156983161 983137983143983141) 983141983160983152983148983137983145983150 40 983151983142

983159983137983143983141 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983156983144983141 US (N P983145983155983156983151983148983141983155983145 J983151983142EI2009)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3562

2B I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155 983149983145983143983154983137983156983145983151983150 983146983157983155983156

983145983150983156983141983154983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983154983140983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3662

T983144983141 XXI 983139983141983150983156983157983154983161 983156983154983145983148983141983149983149983137

A Globalization of ideasknowledge

Communication awareness ofothersrsquo living standards

B Increasing differences inmean incomes

among countries

C No movement of people

If A and B then no C Migration is the outcome of current unequal globalizationIf B and C then no A Unequal globe can exist if people do not know much abouteach otherrsquos living conditions or costs of transport are too highIf A and C then no B Under globalization people will not move if income differentialsare small

G983154983151983159983145983150983143 983145983150983156983141983154983085983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983137983150983140 983149983145983143983154983137983156983145983151983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3762

983143 983161 983143

K983141983161 983155983141983158983141983150 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3862

T983144983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983142983151983157983154983156983144 983159983151983154983148983140 G983154983141983141983139983141 983158983155 M983137983139983141983140983151983150983145983137

983137983150983140 A983148983138983137983150983145983137 S983152983137983145983150 983158983155 M983151983154983151983139983139983151 (25983147983149)M983137983148983137983161983155983145983137 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (3983147983149)

bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140 US 983158983155 M983141983160983145983139983151

bull T983144983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983156983144983154983141983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983137983148983148983141983140983085983145983150 983151983154

983149983145983150983141983140 N K983151983154983141983137991252S K983151983154983141983137 983129983141983149983141983150991252S983137983157983140983145

A983154983137983138983145983137 I983155983154983137983141983148983085983085983085P983137983148983141983155983156983145983150983141I983150 1960 983156983144983141 983151983150983148983161 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983141983154983141 A983154983143983141983150983156983145983150983137 983137983150983140 U983154983157983143983157983137983161 (983142983145983154983155983156) 983158983155 B983154983137983162983145983148

P983137983154983137983143983157983137983161 983137983150983140 B983151983148983145983158983145983137 (983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140) 983137983150983140 A983157983155983156983154983137983148983145983137 (983142983145983154983155983156) 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (983142983151983157983154983156983144)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3962

983129983141983137983154 2007 983129983141983137983154 1980

A983152983152983154983151983160983145983149983137983156983141 983151983142983142983151983154983141983145983143983150 983159983151983154983147983141983154983155 983145983150

983148983137983138983151983154 983142983151983154983139983141

R983137983156983145983151 983151983142 983154983141983137983148 GDI 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137

G983154983141983141983139983141

(M983137983139983141983140983151983150983145983137983150A983148983138983137983150983145983137983150983155)

75 4 983156983151 1 21 983156983151 1

S983152983137983145983150

(M983151983154983151983139983139983137983150983155)

144 74 983156983151 1 65 983156983151 1

U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155

(M983141983160983145983139983137983150983155)

156 36 983156983151 1 26 983156983151 1

M983137983148983137983161983155983145983137

(I983150983140983151983150983141983155983145983137983150983155)

180 37 983156983151 1 36 983156983151 1

BLS News Release March 2009 data for 2008 inclusive of undocumented aliens

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4062

I983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137 983154983141983150983156

bull I983142 983149983151983155983156 983151983142 983151983157983154 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983140983141983156983141983154983149983145983150983141983140 983138983161

983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983156983144983141983150 983156983144983141983154983141 983145983155 983148983145983156983156983148983141 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142

983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983143983148983151983138983137983148983148983161 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983154983141983150983156

(983157983150983154983141983148983137983156983141983140 983156983151 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983140983141983155983141983154983156 983151983154 983141983142983142983151983154983156)

bull H983151983159 983149983157983139983144 983145983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983159983151983154983156983144 B983148983137983139983147983085983149983137983154983147983141983156UK 983152983137983155983155983152983151983154983156983155 983155983151983148983140 983142983151983154 983137983138983151983157983156 9832035000 983148983141983143983137983148983148983161

983152983157983154983139983144983137983155983141 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983142983151983154 983137983138983151983157983156 $1983149 983145983150

983145983150983158983141983155983156983149983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4162

T983144983141 983148983151983143983145983139 983151983142 983156983144983141 983137983154983143983157983149983141983150983156

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983145983150 983156983144983141 983159983151983154983148983140 983145983155

983158983141983154983161 983144983145983143983144 (G983145983150983145=70)

bull M983151983155983156 983151983142 983156983144983137983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983138983161 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150983139983151983149983141983155

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 991260983141983160983152983148983137983145983150983155991261 983155983151983149983141 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161 983145983150

983152983141983154983155983151983150983137983148 983145983150983139983151983149983141983155 983143983148983151983138983137983148983148983161 (983137983155983155983141983155983155983141983140 983137983139983154983151983155983155 983150983137983156983145983151983150983137983148983158983141983150983156983145983148983141983155)

bull T983144983145983155 983159983137983155 983150983151983156 983156983144983141 983139983137983155983141 983145983150 983156983144983141 983152983137983155983156 (983137983154983151983157983150983140 185098308570)

983159983144983141983150 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983149983151983155983156983151983142 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

T983144 983156983145 983156 983147

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4262

T983144983141 983153983157983141983155983156983145983151983150983155 983156983151 983137983155983147

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983149983151983154983137983148983148983161983085983137983154983138983145983156983154983137983154983161 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983145983150983140983141983152983141983150983140983141983150983156 983151983142 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983141983142983142983151983154983156

bull I983156 983139983137983150 983138983141 983154983141983143983137983154983140983141983140 983137983155 983137 983154983141983150983156 (983155983144983137983154983141983140 983138983161 983137983148983148 983149983141983149983138983141983154983155

983151983142 983137 983139983151983149983149983157983150983145983156983161)

bull I983155 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142 983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141983148983161

983137983139983153983157983145983154983141983140 983159983141983137983148983156983144 983137983139983139983141983152983156983137983138983148983141

bull I983155 983145983156 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983142983154983151983149 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142

983142983137983149983145983148983161 983159983141983137983148983156983144 W983144983161

bull P983151983148983145983156983145983139983137983148 983152983144983145983148983151983155983151983152983144983161 983137983154983143983157983149983141983150983156983155 983152983154983151 983154983141983150983156 (983155983151983139983145983137983148983139983151983150983156983154983137983139983156 983155983156983137983156983145983155983156 983156983144983141983151983154983161 983152983144983145983148983145983137983085983085A983154983145983155983156983151983156983148983141) 983137983150983140 983139983151983150983156983154983137

(983139983151983155983149983151983152983151983148983145983156983137983150 983146983157983155983156983145983139983141 983137983155 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4362

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4462

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140 (983138) 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161bull N983141983145983156983144983141983154 983151983142 983156983144983141983149 983149983137983156983156983141983154983155

bull C983151983150983139983141983152983156 1 (983140983145983158983141983154983143983141983150983139983141) 983145983155 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156 983145983142 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983144983137983158983141

983148983145983138983141983154983137983148 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983145983156 983149983137983161 983138983141 983154983141983148983141983158983137983150983156 983142983151983154 983148983145983138983141983154983137983148 983158983155983138983157983154983140983141983150983141983140 983155983151983139983145983141983156983145983141983155

bull I983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983154983151983151983156983141983140 983145983150 983156983159983151 983147983141983161 983137983155983155983157983149983152983156983145983151983150983155 (983145) 983152983151983148983145983156983145983139983137983148

983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983151983142 983148983145983138983141983154983137983148983145983155983149 983137983154983141 983159983144983137983156 983149983137983156983156983141983154983155 (983145983145) 983137983139983153983157983145983155983145983156983145983151983150983151983142 983159983141983137983148983156983144 983145983149983149983137983156983141983154983145983137983148 983142983151983154 983138983151983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983137983150983140 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983155983145983149983145983148983137983154983148983161 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156983151983150983139983141 983156983144983141 983138983137983139983147983143983154983151983157983150983140 983139983151983150983140983145983156983145983151983150983155 983151983142 983146983157983155983156983145983139983141 983141983160983145983155983156 983145983150 983137983148983148

983155983151983139983145983141983156983145983141983155bull B983157983156 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 983149983137983156983156983141983154 983138983141983139983137983157983155983141 983156983144983141

983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141 983152983154983145983150983139983145983152983148983141 983137983152983152983148983145983141983155 983159983145983156983144983145983150 983141983137983139983144 983152983141983151983152983148983141 (983150983151983156983141

983144983151983159983141983158983141983154 983156983144983137983156 983156983144983141 DP 983149983137983161 983137983148983148983151983159 983142983151983154 983144983145983143983144 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161)

R 983148 983145 983148 983142 983156 983145 983148 983148983156983144 983142

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4562

R983137983159983148983155 983151983150 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983151983142 983149983137983156983141983154983145983137983148 983159983141983137983148983156983144 983142983151983154

983137 991260983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161991261 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149bull I983156 983145983155 983137 983149983145983155983156983137983147983141 983156983151 983138983141983148983145983141983158983141 983156983144983137983156 983137 983146983157983155983156 983137983150983140 983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161 983149983157983155983156

983159983137983145983156 983157983152983151983150 983137 983144983145983143983144 983149983137983156983141983154983145983137983148 983155983156983137983150983140983137983154983140 983151983142 983148983145983142983141 W983144983137983156 983149983141983150 983159983137983150983156 983145983155

983149983141983137983150983145983150983143983142983157983148 983159983151983154983147 983145983150 983142983154983141983141 983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983159983145983156983144 983151983156983144983141983154983155 983156983144983141983155983141983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983154983141983143983157983148983137983156983145983150983143 983156983144983141983145983154 983154983141983148983137983156983145983151983150983155 983156983151 983151983150983141 983137983150983151983156983144983141983154 983159983145983156983144983145983150 983137983142983154983137983149983141983159983151983154983147 983151983142 983146983157983155983156 983138983137983155983145983139 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 T983151 983137983139983144983145983141983158983141 983156983144983145983155 983155983156983137983156983141 983151983142983156983144983145983150983143983155 983143983154983141983137983156 983159983141983137983148983156983144 983145983155 983150983151983156 983150983141983139983141983155983155983137983154983161 983113983150 983142983137983139983156 983138983141983161983151983150983140 983155983151983149983141983152983151983145983150983156 983145983156 983145983155 983149983151983154983141 983148983145983147983141983148983161 983156983151 983138983141 983137 983152983151983155983145983156983145983158983141 983144983145983150983140983154983137983150983139983141 983137

983149983141983137983150983145983150983143983148983141983155983155 983140983145983155983156983154983137983139983156983145983151983150 983137983156 983138983141983155983156 983145983142 983150983151983156 983137 983156983141983149983152983156983137983156983145983151983150 983156983151983145983150983140983157983148983143983141983150983139983141 983137983150983140 983141983149983152983156983145983150983141983155983155 ( 983105 983124983144983141983151983154983161 983151983142 983114983157983155983156983145983139983141 C983144983137983152983156983141983154 V98320744 983152983152 2579830858)

bull F983151983154 R983137983159983148983155 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150 983151983142 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983155983145983149983152983148983161 983137983155983157983149 983151983142 983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983152983156983145983149983137983148 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 (983149983161983145983150983156983141983154983152983154983141983156983137983156983145983151983150)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4662

bull I983150 G983145983150983145 983156983141983154983149983155

p p y y pG j

n

i j

ii j

n

i

n

i

iii +minus(+ sumsumsumgt=

)11 micro

π

Go back to our definition of global inequality

Rawls would insist of the minimization of eachindividual Gini (Gi) so that Term 1 (within-inequality)would be minimized But differences in mean incomes

between the countries can take any value Term 2(between inequality) could be very high

And this is exactly what we observe in real life Term 2

accounts for 85 of global Gini

Term 1 Term 2

Global Ginis in Real World Rawlsian World Convergence

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4762

All equal Different (as

now)

All equal

Different (asnow)

Mean countryincomes

Individualincomes within

country

G oba G s ea o d a s a o d Co e ge ceWorldhellipand Shangri-La World

697

615(all country

Ginis=0)

456 (all mean

incomes sameall country Ginisas now)

0

C 983148 983145 983140 21983155983156 983148983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4862

C983151983150983139983148983157983155983145983151983150 983137983150983140 21983155983156 983139983141983150983156983157983154983161 983152983151983148983145983139983161 983145983155983155983157983141983155

bull T983151 983154983141983140983157983139983141 983155983145983143983150983145983142983145983139983137983150983156983148983161 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 (983137983150983140983152983151983158983141983154983156983161) 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983156983144983141983154983141 983137983154983141 983156983159983151 983159983137983161983155

bull A 983155983148983151983159 983137983150983140 983155983157983155983156983137983145983150983137983138983148983141 983159983137983161 983144983145983143983144983141983154 983143983154983151983159983156983144 983154983137983156983141 983151983142983152983151983151983154983141983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull A 983142983137983155983156 983137983150983140 983152983151983155983155983145983138983148983161 983152983151983148983145983156983145983139983137983148983148983161 983156983157983149983157983148983156983151983157983155 983159983137983161

983145983150983139983154983141983137983155983141 983149983145983143983154983137983156983145983151983150bull 983109983145983156983144983141983154 983152983151983151983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983151 983138983141983139983151983149983141 983154983145983139983144983141983154 983151983154983152983151983151983154 983152983141983151983152983148983141 983159983145983148983148 983149983151983158983141 983156983151 983154983145983139983144 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull S983144983151983157983148983140 983149983145983143983154983137983150983156983155 983138983141 983156983137983160983141983140 983137983140983140983145983156983145983151983150983137983148983148983161 983156983151 983152983137983161 983150983137983156983145983158983141983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150991257983155 983148983151983155983141983154983155 983137983150983140 983156983144983151983155983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983145983150 983156983144983141983145983154983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983151983154983145983143983145983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4962

EXTRAS S983144983151983157983148983140 983156983144983141 983159983144983151983148983141 983159983151983154983148983140983138983141 983139983151983149983152983151983155983141983140 983151983142 983143983137983156983141983140

983139983151983149983149983157983150983145983156983145983141983155

P983137983155983155983137983143983141983155 983137983150983140 983140983141983137983156983144 983137983156 983137983158983141983154983137983143983141 983137983150983150983157983137983148

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5062

983143 983143

983154983137983156983141983155983109983155983156983145983149983137983156983141983140

983155983157983139983139983141983155983155983142983157983148

983145983148983148983141983143983137983148

983152983137983155983155983137983143983141983155

983118983157983149983138983141983154

983151983142 983137983154983154983141983155983156983155

983108983141983137983156983144983155 983108983141983137983156983144

983154983137983156983141

983122983141983148983137983156983145983158983141

983140983141983137983156983144

983154983137983156983141

B983141983154983148983145983150 W983137983148983148 983166200 115 9831667 22 100

M983141983160983145983139983137983150 W983137983148983148 200000 A983138983151983157983156 1983149983145983148983148983145983151983150

400983085500

005 2

A983142983154983145983139983137EU 200000 A983154983151983157983150983140

1000

05 23

Most of the successful passages before the consolidation of the Wall

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5162

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

983152983154983141983152983137983154983141983140bull 983124983144983141 983109983139983151983150983151983149983145983155983156 (J983137983150983157983137983154983161 2011) 991260R983141983149983141983149983138983141983154 E983150983158983161 983145983155 983137

983140983141983137983140983148983161 983155983145983150991261 (L983145983155983156 983149983137983140983141 983145983150 4

983156983144

983139983141983150983156983157983154983161 983141983150983158983161983145983150983156983154983151983140983157983139983141983140 983151983150 983156983144983141 983148983145983155983156 983145983150 983156983144983141 7983156983144)

bull 991260A983143983137983145983150 I 983156983141983148983148 983161983151983157 983145983156 983145983155 983141983137983155983145983141983154 983142983151983154 983137 983139983137983149983141983148 983156983151 983143983151 983156983144983154983151983157983143983144

983156983144983141 983141983161983141 983151983142 983137 983150983141983141983140983148983141 983156983144983137983150 983142983151983154 983137 983154983145983139983144 983149983137983150 983156983151 983141983150983156983141983154 983156983144983141983147983145983150983143983140983151983149 983151983142 G983151983140991261

bull I983142 983161983151983157 983159983137983150983156 983156983151 983138983141 983152983141983154983142983141983139983156 983143983151 983155983141983148983148 983161983151983157983154 983152983151983155983155983141983155983155983145983151983150983155

983137983150983140 983143983145983158983141 983156983151 983156983144983141 983152983151983151983154 983137983150983140 983161983151983157 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983154983141983137983155983157983154983141 983145983150983144983141983137983158983141983150991261 (983145983150 M983137983154983147 L983157983147983141 983137983150983140 M983137983156983156983144983141983159)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5262

C983144983145983150983137

C983144983145983150983137 (19809830852000)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5362

C983144983145983150983137 (1980 2000)

Red fast growth (1σ above the mean)

Yellow average

Light yellow slow (1σ below the

mean)

North to SouthShandong

JiangsuZhejiangFujianGuangdong

C983144983145983150983137991257983155 G983137983150983143 983151983142 E983148983141983158983141983150 5 983149983137983154983145983156983145983149983141 983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + 4 983139983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5462

983143 983152 983161

983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + H983151983150983143 K983151983150983143 983137983150983140 M983137983139983137983151 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 GDP 983138983161 983137

983156983144983145983154983140 983151983142 983156983144983141 983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150

Provinces are from N to S Shanong JiansuZhejiang FujianGuangdong

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5562

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5762

983152

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100country percentile

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5862

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

983156983159983151983159983137983161 (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085983122 983137983154983141983137(678)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085

983125 983137983154983141983137(626)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983125983123983105 983137983154983141983137(296)) 983148983141983143983141983150983140(983151983142983142) 983160983156983145983156983148983141(983145983150983139983151983149983141 983145983150 983120983120983120 983140983151983148983148983137983154 983148983151983143983155) 983156983141983160983156(800 26 983107983144983145983150983137983085

983154983157983154983137983148) 983156983141983160983156(800 37 983107983144983145983150983137983085983085983157983154983138983137983150) 983156983141983160983156(350 45 983125983123983105)983110983154983151983149 98315998315198315498314898314020029831352005983140983156983137

China-rural China--urban

USA

0

2 0 0

4 0 0

6 0 0

8 0 0

25 3 35 4 45 5income in PPP dollar logs

T983144 983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5962

T983144983141 983139983154983145983155983145983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6062

P983148983157983156983151983139983154983137983156983145983139 983137983150983140 983140983141983149983151983139983154983137983156983145983139 983154983141983137983148 983143983148983151983138983137983148 983143983154983151983159983156983144

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 7: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 762

A 983150983151983150983085M983137983154983160983145983155983156 983159983151983154983148983140bull O983158983141983154 983156983144983141 983148983151983150983143 983154983157983150 983140983141983139983154983141983137983155983145983150983143 983145983149983152983151983154983156983137983150983139983141 983151983142

983159983145983156983144983145983150983085983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 983140983141983155983152983145983156983141 983155983151983149983141983154983141983158983141983154983155983137983148 983145983150 983156983144983141 983148983137983155983156 983153983157983137983154983156983141983154 983139983141983150983156983157983154983161

bull I983150983139983154983141983137983155983145983150983143 983145983149983152983151983154983156983137983150983139983141 983151983142 983138983141983156983159983141983141983150983085983139983151983157983150983156983154983161

983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155bull G983148983151983138983137983148 983140983145983158983145983155983145983151983150 983138983141983156983159983141983141983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983149983151983154983141 983156983144983137983150

983138983141983156983159983141983141983150 983139983148983137983155983155983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 862

C983151983149983152983151983155983145983156983145983151983150 983151983142 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983144983137983150983143983141983140 983142983154983151983149 983138983141983145983150983143 983149983151983155983156983148983161

983140983157983141 983156983151 991260983139983148983137983155983155991261 (983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148) 983156983151983140983137983161 983145983156 983145983155 983149983151983155983156983148983161 983140983157983141 983156983151

991260983148983151983139983137983156983145983151983150991261 (983159983144983141983154983141 983152983141983151983152983148983141 983148983145983158983141 983138983141983156983159983141983141983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148)

Based on Bourguignon-Morrisson (2002) and Milanovic (2005)From thepastxls

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 962

1 V983145983143983150983141983156983156983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1062

1A M983137983154983154983145983137983143983141 983137983150983140 M983151983150983141983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1162

I983150983141983153983157983137983148983145983156983161 2 983139983141983150983156983157983154983145983141983155 983137983143983151 amp 983150983151983159 E983150983143983148983137983150983140

E983148983145983162983137983138983141983156983144991257983155 983140983145983148983141983149983149983137 (983142983154983151983149 983120983154983145983140983141 983137983150983140 983120983154983141983146983157983140983145983139983141)

I983150983139983151983149983141 983145983150

1810 (983203 983152983137)

A983152983152983154983151983160 983152983151983155983145983156983145983151983150 983145983150 1810

983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150

M983154 D983137983154983139983161 10000 T983151983152 01

E983148983145983162983137983138983141983156983144991257983155983142983137983149983145983148983161

30007983166430 T983151983152 1

E983148983145983162983137983138983141983156983144

983137983148983151983150983141

50 M983141983140983145983137983150

G983137983145983150 100 983156983151 1

I983150983139983151983149983141 983145983150

2004 (983203 983152983139 983152983137)

400000

81000

11500

17 983156983151 1

1810 position estimates based on Colquhoun 1801-3 data 2004 UK data from LIS and for 01 from Piketty (Data-

central)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1262

I983150983141983153983157983137983148983145983156983161 135 983161983141983137983154983155 983137983143983151 amp 983150983151983159 R983157983155983155983145983137

A983150983150983137991257983155 150983085983142983151983148983140 983143983137983145983150 (983142983154983151983149 983105983150983150983137 983115983137983154983141983150983145983150983137)

I983150983139983151983149983141 983145983150

1875 (R 983152983137)

A983152983152983154983151983160 983152983151983155983145983156983145983151983150 983145983150 1875

983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150

C983151983157983150983156

V983154983151983150983155983147983161

100000 T983151983152 01

K983137983154983141983150983145983150 983137983150983140A983150983150983137

900039831663000 T983151983152 1

A983150983150983137991257983155

983152983137983154983141983150983156983155

200 M983141983137983150 (983137983154983151983157983150983140

65983156983144 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141)

G983137983145983150 150 983156983151 1

I983150983139983151983149983141 983137983154983151983157983150983140

2005 (R 983152983139 983152983137)

3000000

340000

53000

19 983156983151 1

2005 data from surveysfor05ECARUS2005_3dta For the top 01 I take the maximum incomes (multiplied by 3)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1362

E983148983145983162983137983138983141983156983144 B983141983150983150983141983156 983137983150983140 A983150983150983137 K983137983154983141983150983145983150983137

I983142 E983148983145983162983137983138983141983156983144

983148983151983155983141983155 983156983144983141983141983155983156983137983156983141

I983142 E983148983145983162983137983138983141983156983144

983149983137983154983154983145983141983155 M983154

D983137983154983139983161

W983145983156983144

V983154983151983150983155983147983161

A983150983150983137991257983155

983142983137983149983145983148983161

T983144983141 983151983152983141983150983145983150983143

983152983151983155983145983156983145983151983150 983145983150

983138983151983156983144 983150983151983158983141983148983155

Incomes

Alternative lives

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1462

T983154983137983140983141983085983151983142983142 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983137983150983140 983148983151983158983141

983145983150 983149983137983154983154983145983137983143983141

C983151983157983150983156983154983161991257983155 G983145983150983145

983139983151983141983142983142983145983139983145983141983150983156

M983137983154983145983156983137983148 983138983148983145983155983155

A983150983150983137 K983137983154983141983150983145983150983137 1875

E983149983149983137 R983151983157983137983157983148983156983085B983151983158983137983154983161 1856

E983148983145983162983137983138983141983156983144 B983141983150983150983141983156 1810

N983145983139983147 D983145983158983141983154 1920

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1562

1B T983144983141 983156983144983154983141983141 983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983155 983151983142

O983138983137983149983137983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1662

O983138983137983149983137991257983155 983156983144983154983141983141 983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983155

All blacks

Europeans16000shillings on

averageObamarsquos grandfather as

high as he could get beforereaching a colonial ceiling

Income

240 shillings

Subsistence140 shillings

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1762

B983141983139983137983157983155983141 983139983151983148983151983150983145983141983155 983152983157983155983144983141983140 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983156983151 983145983156983155

983149983137983160983145983149983157983149991252983137983150983140 K983141983150983161983137 983159983137983155 983150983151983156 983137983150 983141983160983139983141983152983156983145983151983150

KEN

IND

BIH

KENIND

JAV

DZA

NES

JAV

0

2 0

4 0

6 0

8 0

1 0 0

G i n i

500 1000 1500 2000 2500 3000GDI per capita in 1990 PPP dollars

Kenya1927

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1862

I983150983140983141983152983141983150983140983141983150983139983141991257983155 983140983137983155983144983141983140 983144983151983152983141983155

K983141983150983161983137991257983155 GDP 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983137983155 983151983142 US GDP 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137

0

2

4

6

8

p e

r c e n t

1950 1960 1982 2008years

Kenya colony Independence

Obamarsquos fathercomes to the USObamarsquos father dies

Obama becomes President

Based on Maddisonrsquos data (in 1990 PPPs)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1962

C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983152983154983141983149983145983157983149 (983151983157983154 983150983141983160983156 983156983151983152983145983139) 983145983150

O983138983137983149983137991257983155 983151983159983150 983159983151983154983140983155983131M983161 983149983151983156983144983141983154983133 983144983137983140 983137983148983159983137983161983155 983141983150983139983151983157983154983137983143983141983140 983149983161 983154983137983152983145983140

983137983139983139983157983148983156983157983154983137983156983145983151983150 983145983150 I983150983140983151983150983141983155983145983137S983144983141 983144983137983140 983156983137983157983143983144983156 983149983141

983156983151 983140983145983155983140983137983145983150 983156983144983141 983138983148983141983150983140 983151983142 983145983143983150983151983154983137983150983139983141 983137983150983140

983137983154983154983151983143983137983150983139983141 983156983144983137983156 983156983151983151 983151983142983156983141983150 983139983144983137983154983137983139983156983141983154983145983162983141983140

A983149983141983154983145983139983137983150983155 983137983138983154983151983137983140 B983157983156 983155983144983141 983150983151983159 983148983141983137983154983150983141983140991270983156983144983141983139983144983137983155983149 983156983144983137983156 983155983141983152983137983154983137983156983141983140 983156983144983141 983148983145983142983141 983139983144983137983150983139983141983155 983151983142 983137983150

A983149983141983154983145983139983137983150 983142983154983151983149 983156983144983151983155983141 983151983142 983137983150 I983150983140983151983150983141983155983145983137983150 S983144983141

983147983150983141983159 983159983144983145983139983144 983155983145983140983141 983151983142 983156983144983141 983140983145983158983145983140983141 983155983144983141 983159983137983150983156983141983140 983144983141983154983139983144983145983148983140 983156983151 983138983141 983151983150 I 983159983137983155 983137983150 A983149983141983154983145983139983137983150 983155983144983141 983140983141983139983145983140983141983140

983137983150983140 983149983161 983156983154983157983141 983148983145983142983141 983148983137983161 983141983148983155983141983159983144983141983154983141 983131983151983157983156983155983145983140983141 983151983142

I983150983140983151983150983141983155983145983137983133

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2062

1C H983151983159 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983137983154983141 983156983144983141 U983150983145983156983141983140

S983156983137983156983141983155 983137983150983140 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2162

I983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983156983144983141 U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155 983137983150983140 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 (G983145983150983145 983152983151983145983150983156983155 983137983154983151983157983150983140 2005)

983117983151983155983156 983141983153983157983137983148 983105983158983141983154983137983143983141 983117983151983155983156 983157983150983141983153983157983137983148

U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155 34(S983151983157983156983144 D983137983147983151983156983137

W983145983155983139983151983150983155983145983150)

39(D983141983148983137983159983137983154983141 I983140983137983144983151)

45(T983141983160983137983155

T983141983150983150983141983155983155983141983141)E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150 24

(H983157983150983143983137983154983161

D983141983150983149983137983154983147)

31(N983141983156983144983141983154983148983137983150983140983155)

38(UK P983151983154983156983157983143983137983148)

D983145983142983142983141983154983141983150983139983141 10 983152983151983145983150983156983155 8 983152983151983145983150983156983155 7 983152983151983145983150983156983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2262

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2362

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2462

GDP 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150 983137983150983140

983155983156983137983156983141983155 983151983142 983156983144983141 USA (983157983150983159983141983145983143983144983156983141983140)

twoway (kdensity gdpppp if Deurope_inc==1) (kdensity gdpppp if Deurope_inc==0 legend(off) xtitle(GDP per capita in PPP terms))Using sourcesUS_EUUS_vs_EUdta

0

0 0 0 0 2

0

0 0 0 4

0 0 0 0 6

0 0 0 0 8

k d e n s i t y g d p p p p

0 20000 40000 60000 80000GDP per capita in PPP terms

USA

Europe

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2562

G983145983150983145983155 983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

983137983150983140 983155983156983137983156983141983155 983151983142 983156983144983141 USA

0

0 5

1

1 5

k d e n s i t y g i n i

25 30 35 40 45Gini

Europe USA

Overall inter-personal Ginifor both

twoway (kdensity gini if Deurope==1) (kdensity gini if Deurope==0 legend(off) xtitle((Gini) xline(31 38) xline(41 lwidth(thick)))Using US_vs_EUdta in cperseussources

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2662

B983141983156983159983141983141983150983085983157983150983145983156 983137983150983140 983156983151983156983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983155983141983148983141983139983156983141983140

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983154983151983157983150983140 983161983141983137983154 2005Gini

Between-

states or

countries

Gini total

(between

individuals)

Share of inter-state

inequality in total

()

USA (50 states) 8 40+ ~20

EU-15 countries (pre-

enlargement)

102 334 30

EU-27 (post enlargement) 231 403 57

China (29 provinces) 24 40+ ~60

EU-34 (all of Europe incl

Turkey)301 448 67

EU data calculated from world2002dta US from the same source

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2762

T983159983151 983156983161983152983141983155 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155

bull T983144983141 A983149983141983154983145983139983137983150 983137983148983148 983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 983137983154983141 983157983150983141983153983157983137983148

983145983150983156983141983154983150983137983148983148983161 983138983157983156 983156983144983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983145983150 983156983144983141983145983154 983149983141983137983150 983145983150983139983151983149983141983155

983137983154983141 983155983149983137983148983148

bull T983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 983137983154983141 983141983153983157983137983148 983145983150983156983141983154983150983137983148983148983161

983138983157983156 983149983141983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983138983141983156983159983141983141983150 983156983144983141983149 983137983154983141

983148983137983154983143983141bull I983150 983156983144983141 A983149983141983154983145983139983137983150 983156983161983152983141 983152983151983158983141983154983156983161 983145983155 983137983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148

983137983156983156983154983145983138983157983156983141 983145983150 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 983156983161983152983141 983152983151983158983141983154983156983161 983145983155 983137

983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141 983137983156983156983154983145983138983157983156983141bull P983151983148983145983139983145983141983155 983149983157983155983156 983138983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983156983151983151 983152983154983151983085983152983151983151983154 983145983150 983151983150983141 983139983137983155983141

991260983154983141983143983145983151983150983137983148 983139983151983144983141983155983145983151983150991261 983145983150 983156983144983141 983151983156983144983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2862

I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155bull H983151983159 983142983137983154 983139983137983150 EU991257983155 983141983160983152983137983150983155983145983151983150 983139983151983150983156983145983150983157983141

bull W983145983156983144 983156983144983141 983148983137983155983156 2 983141983160983152983137983150983155983145983151983150983155 EU 983144983137983155 983149983151983158983141983140 983137983159983137983161983142983154983151983149 983137983150 A983149983141983154983145983139983137983150 983156983161983152983141 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

bull W983145983156983144 T983157983154983147983141983161 EU991257983155 G983145983150983145 983159983151983157983148983140 983141983160983139983141983141983140 45 983155983151 E983157983154983151983152983141

983159983151983157983148983140 983139983151983149983141 983156983151 983154983141983155983141983149983138983148983141 L983137983156983145983150 A983149983141983154983145983139983137 983140983151983141983155 983156983144983145983155 983155983141983156

983137 983148983145983149983145983156 983156983151 EU 983141983160983152983137983150983155983145983151983150bull C983144983145983150983137 983144983137983155 983137 983155983145983149983145983148983137983154 983155983156983154983157983139983156983157983154983141 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983148983145983147983141 E983157983154983151983152983141

bull S983157983139983144 983144983157983143983141 983145983150983156983141983154983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983145983150 983149983141983137983150

983145983150983139983151983149983141983155 983155983141983156 983137983148983155983151 983137 983148983145983149983145983156 983156983151 983137 983152983151983155983155983145983138983148983141 983152983151983148983145983156983145983139983137983148 983157983150983145983156983161 983151983142A983155983145983137 (983148983141983137983158983145983150983143 983141983158983141983150 983137983155983145983140983141 983156983144983141 983156983159983151 983143983145983137983150983156983155) A983155983145983137 983145983155 983138983161 983142983137983154

983156983144983141 983149983151983155983156 983145983150983139983151983149983141 983144983141983156983141983154983151983143983141983150983141983151983157983155 983139983151983150983156983145983150983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2962

2 C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3062

2A 983116983141983155 983146983141983157983160 983155983151983150983156 983142983137983145983156983155

983159983144983141983150 983161983151983157 983137983154983141 983138983151983154983150

A 983148 983148 983138 983148 983156983145983148 983145983156983145 (983145 983148 983148 983145 $PPP)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3162

A983150 983141983160983137983149983152983148983141 983143983148983151983138983137983148 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141 983152983151983155983145983156983145983151983150983155 (983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 983145983150 $PPP)

983145983150 D983141983150983149983137983154983147 983137983150983140 983155983141983148983141983139983156983141983140 A983142983154983145983139983137983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

Based on B Milanovic Worlds Apart Measuring International and Global Inequality

Denmark

Mozambique

Mali

Tanzania

Uganda

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 5 10 15 20country ventile

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3262

E983155983156983145983149983137983156983145983151983150ijij j jij C bGbmbb y ε ++++= 3210

983149983146 = 983149983141983137983150 983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141

G983146 = G983145983150983145 983139983151983141983142983142983145983139983145983141983150983156

C983145983146 = 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 983151983142 983145983085983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983145983150 983146983085983156983144 983139983151983157983150983156983154983161

T983144983141 983145983155983155983157983141 H983151983159 983156983151 983155983157983138983155983156983145983156983157983156983141 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155

(C983145983146) 983142983151983154 983151983159983150 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 (C983145983146) 983137983150983140 983156983144983157983155 983144983137983158983141 983156983144983141

983141983150983156983145983154983141 983154983141983143983154983141983155983155983145983151983150 983137983139983139983151983157983150983156 983142983151983154 983156983144983141 983141983142983142983141983139983156 983151983142983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 983151983150983148983161

R983157983150 983151983158983141983154 983145983150983139983151983149983141 983158983141983150983156983145983148983141983155 983142983151983154 116 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140

2320 (20 983160 116) 983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 (983161983145983146)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3362

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3462

bull 983111983148983151983138983137983148 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983103 C983151983157983150983156983154983161 983151983142983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983141983160983152983148983137983145983150983155 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161983145983150 983143983148983151983138983137983148 983145983150983139983151983149983141 (E983155983156983145983149983137983156983141983140 983137983139983154983151983155983155

983154983141983152983154983141983155983141983150983156983137983156983145983158983141 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983156983144983137983156 983144983137983158983141 983156983144983141 983149983141983137983150983145983150983139983151983149983141 983151983142 983156983144983141983145983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983158983141983150983156983145983148983141983155 983151983154983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155) C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137983150983140 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141

983139983148983137983155983155 983139983151983149983138983145983150983141983140 983141983160983152983148983137983145983150 983137983138983151983157983156 80bull 983110983151983154 983139983151983149983152983137983154983145983155983151983150983098 4 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 (983152983148983137983139983141 983151983142

983138983145983154983156983144 983152983137983154983141983150983156983155 983141983156983144983150983145983139983145983156983161 983137983143983141) 983141983160983152983148983137983145983150 40 983151983142

983159983137983143983141 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983156983144983141 US (N P983145983155983156983151983148983141983155983145 J983151983142EI2009)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3562

2B I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155 983149983145983143983154983137983156983145983151983150 983146983157983155983156

983145983150983156983141983154983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983154983140983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3662

T983144983141 XXI 983139983141983150983156983157983154983161 983156983154983145983148983141983149983149983137

A Globalization of ideasknowledge

Communication awareness ofothersrsquo living standards

B Increasing differences inmean incomes

among countries

C No movement of people

If A and B then no C Migration is the outcome of current unequal globalizationIf B and C then no A Unequal globe can exist if people do not know much abouteach otherrsquos living conditions or costs of transport are too highIf A and C then no B Under globalization people will not move if income differentialsare small

G983154983151983159983145983150983143 983145983150983156983141983154983085983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983137983150983140 983149983145983143983154983137983156983145983151983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3762

983143 983161 983143

K983141983161 983155983141983158983141983150 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3862

T983144983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983142983151983157983154983156983144 983159983151983154983148983140 G983154983141983141983139983141 983158983155 M983137983139983141983140983151983150983145983137

983137983150983140 A983148983138983137983150983145983137 S983152983137983145983150 983158983155 M983151983154983151983139983139983151 (25983147983149)M983137983148983137983161983155983145983137 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (3983147983149)

bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140 US 983158983155 M983141983160983145983139983151

bull T983144983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983156983144983154983141983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983137983148983148983141983140983085983145983150 983151983154

983149983145983150983141983140 N K983151983154983141983137991252S K983151983154983141983137 983129983141983149983141983150991252S983137983157983140983145

A983154983137983138983145983137 I983155983154983137983141983148983085983085983085P983137983148983141983155983156983145983150983141I983150 1960 983156983144983141 983151983150983148983161 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983141983154983141 A983154983143983141983150983156983145983150983137 983137983150983140 U983154983157983143983157983137983161 (983142983145983154983155983156) 983158983155 B983154983137983162983145983148

P983137983154983137983143983157983137983161 983137983150983140 B983151983148983145983158983145983137 (983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140) 983137983150983140 A983157983155983156983154983137983148983145983137 (983142983145983154983155983156) 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (983142983151983157983154983156983144)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3962

983129983141983137983154 2007 983129983141983137983154 1980

A983152983152983154983151983160983145983149983137983156983141 983151983142983142983151983154983141983145983143983150 983159983151983154983147983141983154983155 983145983150

983148983137983138983151983154 983142983151983154983139983141

R983137983156983145983151 983151983142 983154983141983137983148 GDI 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137

G983154983141983141983139983141

(M983137983139983141983140983151983150983145983137983150A983148983138983137983150983145983137983150983155)

75 4 983156983151 1 21 983156983151 1

S983152983137983145983150

(M983151983154983151983139983139983137983150983155)

144 74 983156983151 1 65 983156983151 1

U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155

(M983141983160983145983139983137983150983155)

156 36 983156983151 1 26 983156983151 1

M983137983148983137983161983155983145983137

(I983150983140983151983150983141983155983145983137983150983155)

180 37 983156983151 1 36 983156983151 1

BLS News Release March 2009 data for 2008 inclusive of undocumented aliens

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4062

I983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137 983154983141983150983156

bull I983142 983149983151983155983156 983151983142 983151983157983154 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983140983141983156983141983154983149983145983150983141983140 983138983161

983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983156983144983141983150 983156983144983141983154983141 983145983155 983148983145983156983156983148983141 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142

983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983143983148983151983138983137983148983148983161 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983154983141983150983156

(983157983150983154983141983148983137983156983141983140 983156983151 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983140983141983155983141983154983156 983151983154 983141983142983142983151983154983156)

bull H983151983159 983149983157983139983144 983145983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983159983151983154983156983144 B983148983137983139983147983085983149983137983154983147983141983156UK 983152983137983155983155983152983151983154983156983155 983155983151983148983140 983142983151983154 983137983138983151983157983156 9832035000 983148983141983143983137983148983148983161

983152983157983154983139983144983137983155983141 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983142983151983154 983137983138983151983157983156 $1983149 983145983150

983145983150983158983141983155983156983149983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4162

T983144983141 983148983151983143983145983139 983151983142 983156983144983141 983137983154983143983157983149983141983150983156

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983145983150 983156983144983141 983159983151983154983148983140 983145983155

983158983141983154983161 983144983145983143983144 (G983145983150983145=70)

bull M983151983155983156 983151983142 983156983144983137983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983138983161 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150983139983151983149983141983155

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 991260983141983160983152983148983137983145983150983155991261 983155983151983149983141 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161 983145983150

983152983141983154983155983151983150983137983148 983145983150983139983151983149983141983155 983143983148983151983138983137983148983148983161 (983137983155983155983141983155983155983141983140 983137983139983154983151983155983155 983150983137983156983145983151983150983137983148983158983141983150983156983145983148983141983155)

bull T983144983145983155 983159983137983155 983150983151983156 983156983144983141 983139983137983155983141 983145983150 983156983144983141 983152983137983155983156 (983137983154983151983157983150983140 185098308570)

983159983144983141983150 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983149983151983155983156983151983142 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

T983144 983156983145 983156 983147

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4262

T983144983141 983153983157983141983155983156983145983151983150983155 983156983151 983137983155983147

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983149983151983154983137983148983148983161983085983137983154983138983145983156983154983137983154983161 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983145983150983140983141983152983141983150983140983141983150983156 983151983142 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983141983142983142983151983154983156

bull I983156 983139983137983150 983138983141 983154983141983143983137983154983140983141983140 983137983155 983137 983154983141983150983156 (983155983144983137983154983141983140 983138983161 983137983148983148 983149983141983149983138983141983154983155

983151983142 983137 983139983151983149983149983157983150983145983156983161)

bull I983155 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142 983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141983148983161

983137983139983153983157983145983154983141983140 983159983141983137983148983156983144 983137983139983139983141983152983156983137983138983148983141

bull I983155 983145983156 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983142983154983151983149 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142

983142983137983149983145983148983161 983159983141983137983148983156983144 W983144983161

bull P983151983148983145983156983145983139983137983148 983152983144983145983148983151983155983151983152983144983161 983137983154983143983157983149983141983150983156983155 983152983154983151 983154983141983150983156 (983155983151983139983145983137983148983139983151983150983156983154983137983139983156 983155983156983137983156983145983155983156 983156983144983141983151983154983161 983152983144983145983148983145983137983085983085A983154983145983155983156983151983156983148983141) 983137983150983140 983139983151983150983156983154983137

(983139983151983155983149983151983152983151983148983145983156983137983150 983146983157983155983156983145983139983141 983137983155 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4362

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4462

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140 (983138) 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161bull N983141983145983156983144983141983154 983151983142 983156983144983141983149 983149983137983156983156983141983154983155

bull C983151983150983139983141983152983156 1 (983140983145983158983141983154983143983141983150983139983141) 983145983155 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156 983145983142 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983144983137983158983141

983148983145983138983141983154983137983148 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983145983156 983149983137983161 983138983141 983154983141983148983141983158983137983150983156 983142983151983154 983148983145983138983141983154983137983148 983158983155983138983157983154983140983141983150983141983140 983155983151983139983145983141983156983145983141983155

bull I983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983154983151983151983156983141983140 983145983150 983156983159983151 983147983141983161 983137983155983155983157983149983152983156983145983151983150983155 (983145) 983152983151983148983145983156983145983139983137983148

983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983151983142 983148983145983138983141983154983137983148983145983155983149 983137983154983141 983159983144983137983156 983149983137983156983156983141983154983155 (983145983145) 983137983139983153983157983145983155983145983156983145983151983150983151983142 983159983141983137983148983156983144 983145983149983149983137983156983141983154983145983137983148 983142983151983154 983138983151983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983137983150983140 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983155983145983149983145983148983137983154983148983161 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156983151983150983139983141 983156983144983141 983138983137983139983147983143983154983151983157983150983140 983139983151983150983140983145983156983145983151983150983155 983151983142 983146983157983155983156983145983139983141 983141983160983145983155983156 983145983150 983137983148983148

983155983151983139983145983141983156983145983141983155bull B983157983156 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 983149983137983156983156983141983154 983138983141983139983137983157983155983141 983156983144983141

983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141 983152983154983145983150983139983145983152983148983141 983137983152983152983148983145983141983155 983159983145983156983144983145983150 983141983137983139983144 983152983141983151983152983148983141 (983150983151983156983141

983144983151983159983141983158983141983154 983156983144983137983156 983156983144983141 DP 983149983137983161 983137983148983148983151983159 983142983151983154 983144983145983143983144 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161)

R 983148 983145 983148 983142 983156 983145 983148 983148983156983144 983142

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4562

R983137983159983148983155 983151983150 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983151983142 983149983137983156983141983154983145983137983148 983159983141983137983148983156983144 983142983151983154

983137 991260983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161991261 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149bull I983156 983145983155 983137 983149983145983155983156983137983147983141 983156983151 983138983141983148983145983141983158983141 983156983144983137983156 983137 983146983157983155983156 983137983150983140 983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161 983149983157983155983156

983159983137983145983156 983157983152983151983150 983137 983144983145983143983144 983149983137983156983141983154983145983137983148 983155983156983137983150983140983137983154983140 983151983142 983148983145983142983141 W983144983137983156 983149983141983150 983159983137983150983156 983145983155

983149983141983137983150983145983150983143983142983157983148 983159983151983154983147 983145983150 983142983154983141983141 983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983159983145983156983144 983151983156983144983141983154983155 983156983144983141983155983141983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983154983141983143983157983148983137983156983145983150983143 983156983144983141983145983154 983154983141983148983137983156983145983151983150983155 983156983151 983151983150983141 983137983150983151983156983144983141983154 983159983145983156983144983145983150 983137983142983154983137983149983141983159983151983154983147 983151983142 983146983157983155983156 983138983137983155983145983139 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 T983151 983137983139983144983145983141983158983141 983156983144983145983155 983155983156983137983156983141 983151983142983156983144983145983150983143983155 983143983154983141983137983156 983159983141983137983148983156983144 983145983155 983150983151983156 983150983141983139983141983155983155983137983154983161 983113983150 983142983137983139983156 983138983141983161983151983150983140 983155983151983149983141983152983151983145983150983156 983145983156 983145983155 983149983151983154983141 983148983145983147983141983148983161 983156983151 983138983141 983137 983152983151983155983145983156983145983158983141 983144983145983150983140983154983137983150983139983141 983137

983149983141983137983150983145983150983143983148983141983155983155 983140983145983155983156983154983137983139983156983145983151983150 983137983156 983138983141983155983156 983145983142 983150983151983156 983137 983156983141983149983152983156983137983156983145983151983150 983156983151983145983150983140983157983148983143983141983150983139983141 983137983150983140 983141983149983152983156983145983150983141983155983155 ( 983105 983124983144983141983151983154983161 983151983142 983114983157983155983156983145983139983141 C983144983137983152983156983141983154 V98320744 983152983152 2579830858)

bull F983151983154 R983137983159983148983155 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150 983151983142 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983155983145983149983152983148983161 983137983155983157983149 983151983142 983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983152983156983145983149983137983148 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 (983149983161983145983150983156983141983154983152983154983141983156983137983156983145983151983150)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4662

bull I983150 G983145983150983145 983156983141983154983149983155

p p y y pG j

n

i j

ii j

n

i

n

i

iii +minus(+ sumsumsumgt=

)11 micro

π

Go back to our definition of global inequality

Rawls would insist of the minimization of eachindividual Gini (Gi) so that Term 1 (within-inequality)would be minimized But differences in mean incomes

between the countries can take any value Term 2(between inequality) could be very high

And this is exactly what we observe in real life Term 2

accounts for 85 of global Gini

Term 1 Term 2

Global Ginis in Real World Rawlsian World Convergence

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4762

All equal Different (as

now)

All equal

Different (asnow)

Mean countryincomes

Individualincomes within

country

G oba G s ea o d a s a o d Co e ge ceWorldhellipand Shangri-La World

697

615(all country

Ginis=0)

456 (all mean

incomes sameall country Ginisas now)

0

C 983148 983145 983140 21983155983156 983148983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4862

C983151983150983139983148983157983155983145983151983150 983137983150983140 21983155983156 983139983141983150983156983157983154983161 983152983151983148983145983139983161 983145983155983155983157983141983155

bull T983151 983154983141983140983157983139983141 983155983145983143983150983145983142983145983139983137983150983156983148983161 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 (983137983150983140983152983151983158983141983154983156983161) 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983156983144983141983154983141 983137983154983141 983156983159983151 983159983137983161983155

bull A 983155983148983151983159 983137983150983140 983155983157983155983156983137983145983150983137983138983148983141 983159983137983161 983144983145983143983144983141983154 983143983154983151983159983156983144 983154983137983156983141 983151983142983152983151983151983154983141983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull A 983142983137983155983156 983137983150983140 983152983151983155983155983145983138983148983161 983152983151983148983145983156983145983139983137983148983148983161 983156983157983149983157983148983156983151983157983155 983159983137983161

983145983150983139983154983141983137983155983141 983149983145983143983154983137983156983145983151983150bull 983109983145983156983144983141983154 983152983151983151983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983151 983138983141983139983151983149983141 983154983145983139983144983141983154 983151983154983152983151983151983154 983152983141983151983152983148983141 983159983145983148983148 983149983151983158983141 983156983151 983154983145983139983144 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull S983144983151983157983148983140 983149983145983143983154983137983150983156983155 983138983141 983156983137983160983141983140 983137983140983140983145983156983145983151983150983137983148983148983161 983156983151 983152983137983161 983150983137983156983145983158983141983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150991257983155 983148983151983155983141983154983155 983137983150983140 983156983144983151983155983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983145983150 983156983144983141983145983154983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983151983154983145983143983145983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4962

EXTRAS S983144983151983157983148983140 983156983144983141 983159983144983151983148983141 983159983151983154983148983140983138983141 983139983151983149983152983151983155983141983140 983151983142 983143983137983156983141983140

983139983151983149983149983157983150983145983156983145983141983155

P983137983155983155983137983143983141983155 983137983150983140 983140983141983137983156983144 983137983156 983137983158983141983154983137983143983141 983137983150983150983157983137983148

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5062

983143 983143

983154983137983156983141983155983109983155983156983145983149983137983156983141983140

983155983157983139983139983141983155983155983142983157983148

983145983148983148983141983143983137983148

983152983137983155983155983137983143983141983155

983118983157983149983138983141983154

983151983142 983137983154983154983141983155983156983155

983108983141983137983156983144983155 983108983141983137983156983144

983154983137983156983141

983122983141983148983137983156983145983158983141

983140983141983137983156983144

983154983137983156983141

B983141983154983148983145983150 W983137983148983148 983166200 115 9831667 22 100

M983141983160983145983139983137983150 W983137983148983148 200000 A983138983151983157983156 1983149983145983148983148983145983151983150

400983085500

005 2

A983142983154983145983139983137EU 200000 A983154983151983157983150983140

1000

05 23

Most of the successful passages before the consolidation of the Wall

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5162

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

983152983154983141983152983137983154983141983140bull 983124983144983141 983109983139983151983150983151983149983145983155983156 (J983137983150983157983137983154983161 2011) 991260R983141983149983141983149983138983141983154 E983150983158983161 983145983155 983137

983140983141983137983140983148983161 983155983145983150991261 (L983145983155983156 983149983137983140983141 983145983150 4

983156983144

983139983141983150983156983157983154983161 983141983150983158983161983145983150983156983154983151983140983157983139983141983140 983151983150 983156983144983141 983148983145983155983156 983145983150 983156983144983141 7983156983144)

bull 991260A983143983137983145983150 I 983156983141983148983148 983161983151983157 983145983156 983145983155 983141983137983155983145983141983154 983142983151983154 983137 983139983137983149983141983148 983156983151 983143983151 983156983144983154983151983157983143983144

983156983144983141 983141983161983141 983151983142 983137 983150983141983141983140983148983141 983156983144983137983150 983142983151983154 983137 983154983145983139983144 983149983137983150 983156983151 983141983150983156983141983154 983156983144983141983147983145983150983143983140983151983149 983151983142 G983151983140991261

bull I983142 983161983151983157 983159983137983150983156 983156983151 983138983141 983152983141983154983142983141983139983156 983143983151 983155983141983148983148 983161983151983157983154 983152983151983155983155983141983155983155983145983151983150983155

983137983150983140 983143983145983158983141 983156983151 983156983144983141 983152983151983151983154 983137983150983140 983161983151983157 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983154983141983137983155983157983154983141 983145983150983144983141983137983158983141983150991261 (983145983150 M983137983154983147 L983157983147983141 983137983150983140 M983137983156983156983144983141983159)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5262

C983144983145983150983137

C983144983145983150983137 (19809830852000)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5362

C983144983145983150983137 (1980 2000)

Red fast growth (1σ above the mean)

Yellow average

Light yellow slow (1σ below the

mean)

North to SouthShandong

JiangsuZhejiangFujianGuangdong

C983144983145983150983137991257983155 G983137983150983143 983151983142 E983148983141983158983141983150 5 983149983137983154983145983156983145983149983141 983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + 4 983139983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5462

983143 983152 983161

983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + H983151983150983143 K983151983150983143 983137983150983140 M983137983139983137983151 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 GDP 983138983161 983137

983156983144983145983154983140 983151983142 983156983144983141 983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150

Provinces are from N to S Shanong JiansuZhejiang FujianGuangdong

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5562

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5762

983152

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100country percentile

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5862

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

983156983159983151983159983137983161 (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085983122 983137983154983141983137(678)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085

983125 983137983154983141983137(626)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983125983123983105 983137983154983141983137(296)) 983148983141983143983141983150983140(983151983142983142) 983160983156983145983156983148983141(983145983150983139983151983149983141 983145983150 983120983120983120 983140983151983148983148983137983154 983148983151983143983155) 983156983141983160983156(800 26 983107983144983145983150983137983085

983154983157983154983137983148) 983156983141983160983156(800 37 983107983144983145983150983137983085983085983157983154983138983137983150) 983156983141983160983156(350 45 983125983123983105)983110983154983151983149 98315998315198315498314898314020029831352005983140983156983137

China-rural China--urban

USA

0

2 0 0

4 0 0

6 0 0

8 0 0

25 3 35 4 45 5income in PPP dollar logs

T983144 983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5962

T983144983141 983139983154983145983155983145983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6062

P983148983157983156983151983139983154983137983156983145983139 983137983150983140 983140983141983149983151983139983154983137983156983145983139 983154983141983137983148 983143983148983151983138983137983148 983143983154983151983159983156983144

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 8: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 862

C983151983149983152983151983155983145983156983145983151983150 983151983142 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983144983137983150983143983141983140 983142983154983151983149 983138983141983145983150983143 983149983151983155983156983148983161

983140983157983141 983156983151 991260983139983148983137983155983155991261 (983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148) 983156983151983140983137983161 983145983156 983145983155 983149983151983155983156983148983161 983140983157983141 983156983151

991260983148983151983139983137983156983145983151983150991261 (983159983144983141983154983141 983152983141983151983152983148983141 983148983145983158983141 983138983141983156983159983141983141983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148)

Based on Bourguignon-Morrisson (2002) and Milanovic (2005)From thepastxls

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 962

1 V983145983143983150983141983156983156983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1062

1A M983137983154983154983145983137983143983141 983137983150983140 M983151983150983141983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1162

I983150983141983153983157983137983148983145983156983161 2 983139983141983150983156983157983154983145983141983155 983137983143983151 amp 983150983151983159 E983150983143983148983137983150983140

E983148983145983162983137983138983141983156983144991257983155 983140983145983148983141983149983149983137 (983142983154983151983149 983120983154983145983140983141 983137983150983140 983120983154983141983146983157983140983145983139983141)

I983150983139983151983149983141 983145983150

1810 (983203 983152983137)

A983152983152983154983151983160 983152983151983155983145983156983145983151983150 983145983150 1810

983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150

M983154 D983137983154983139983161 10000 T983151983152 01

E983148983145983162983137983138983141983156983144991257983155983142983137983149983145983148983161

30007983166430 T983151983152 1

E983148983145983162983137983138983141983156983144

983137983148983151983150983141

50 M983141983140983145983137983150

G983137983145983150 100 983156983151 1

I983150983139983151983149983141 983145983150

2004 (983203 983152983139 983152983137)

400000

81000

11500

17 983156983151 1

1810 position estimates based on Colquhoun 1801-3 data 2004 UK data from LIS and for 01 from Piketty (Data-

central)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1262

I983150983141983153983157983137983148983145983156983161 135 983161983141983137983154983155 983137983143983151 amp 983150983151983159 R983157983155983155983145983137

A983150983150983137991257983155 150983085983142983151983148983140 983143983137983145983150 (983142983154983151983149 983105983150983150983137 983115983137983154983141983150983145983150983137)

I983150983139983151983149983141 983145983150

1875 (R 983152983137)

A983152983152983154983151983160 983152983151983155983145983156983145983151983150 983145983150 1875

983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150

C983151983157983150983156

V983154983151983150983155983147983161

100000 T983151983152 01

K983137983154983141983150983145983150 983137983150983140A983150983150983137

900039831663000 T983151983152 1

A983150983150983137991257983155

983152983137983154983141983150983156983155

200 M983141983137983150 (983137983154983151983157983150983140

65983156983144 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141)

G983137983145983150 150 983156983151 1

I983150983139983151983149983141 983137983154983151983157983150983140

2005 (R 983152983139 983152983137)

3000000

340000

53000

19 983156983151 1

2005 data from surveysfor05ECARUS2005_3dta For the top 01 I take the maximum incomes (multiplied by 3)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1362

E983148983145983162983137983138983141983156983144 B983141983150983150983141983156 983137983150983140 A983150983150983137 K983137983154983141983150983145983150983137

I983142 E983148983145983162983137983138983141983156983144

983148983151983155983141983155 983156983144983141983141983155983156983137983156983141

I983142 E983148983145983162983137983138983141983156983144

983149983137983154983154983145983141983155 M983154

D983137983154983139983161

W983145983156983144

V983154983151983150983155983147983161

A983150983150983137991257983155

983142983137983149983145983148983161

T983144983141 983151983152983141983150983145983150983143

983152983151983155983145983156983145983151983150 983145983150

983138983151983156983144 983150983151983158983141983148983155

Incomes

Alternative lives

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1462

T983154983137983140983141983085983151983142983142 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983137983150983140 983148983151983158983141

983145983150 983149983137983154983154983145983137983143983141

C983151983157983150983156983154983161991257983155 G983145983150983145

983139983151983141983142983142983145983139983145983141983150983156

M983137983154983145983156983137983148 983138983148983145983155983155

A983150983150983137 K983137983154983141983150983145983150983137 1875

E983149983149983137 R983151983157983137983157983148983156983085B983151983158983137983154983161 1856

E983148983145983162983137983138983141983156983144 B983141983150983150983141983156 1810

N983145983139983147 D983145983158983141983154 1920

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1562

1B T983144983141 983156983144983154983141983141 983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983155 983151983142

O983138983137983149983137983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1662

O983138983137983149983137991257983155 983156983144983154983141983141 983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983155

All blacks

Europeans16000shillings on

averageObamarsquos grandfather as

high as he could get beforereaching a colonial ceiling

Income

240 shillings

Subsistence140 shillings

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1762

B983141983139983137983157983155983141 983139983151983148983151983150983145983141983155 983152983157983155983144983141983140 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983156983151 983145983156983155

983149983137983160983145983149983157983149991252983137983150983140 K983141983150983161983137 983159983137983155 983150983151983156 983137983150 983141983160983139983141983152983156983145983151983150

KEN

IND

BIH

KENIND

JAV

DZA

NES

JAV

0

2 0

4 0

6 0

8 0

1 0 0

G i n i

500 1000 1500 2000 2500 3000GDI per capita in 1990 PPP dollars

Kenya1927

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1862

I983150983140983141983152983141983150983140983141983150983139983141991257983155 983140983137983155983144983141983140 983144983151983152983141983155

K983141983150983161983137991257983155 GDP 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983137983155 983151983142 US GDP 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137

0

2

4

6

8

p e

r c e n t

1950 1960 1982 2008years

Kenya colony Independence

Obamarsquos fathercomes to the USObamarsquos father dies

Obama becomes President

Based on Maddisonrsquos data (in 1990 PPPs)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1962

C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983152983154983141983149983145983157983149 (983151983157983154 983150983141983160983156 983156983151983152983145983139) 983145983150

O983138983137983149983137991257983155 983151983159983150 983159983151983154983140983155983131M983161 983149983151983156983144983141983154983133 983144983137983140 983137983148983159983137983161983155 983141983150983139983151983157983154983137983143983141983140 983149983161 983154983137983152983145983140

983137983139983139983157983148983156983157983154983137983156983145983151983150 983145983150 I983150983140983151983150983141983155983145983137S983144983141 983144983137983140 983156983137983157983143983144983156 983149983141

983156983151 983140983145983155983140983137983145983150 983156983144983141 983138983148983141983150983140 983151983142 983145983143983150983151983154983137983150983139983141 983137983150983140

983137983154983154983151983143983137983150983139983141 983156983144983137983156 983156983151983151 983151983142983156983141983150 983139983144983137983154983137983139983156983141983154983145983162983141983140

A983149983141983154983145983139983137983150983155 983137983138983154983151983137983140 B983157983156 983155983144983141 983150983151983159 983148983141983137983154983150983141983140991270983156983144983141983139983144983137983155983149 983156983144983137983156 983155983141983152983137983154983137983156983141983140 983156983144983141 983148983145983142983141 983139983144983137983150983139983141983155 983151983142 983137983150

A983149983141983154983145983139983137983150 983142983154983151983149 983156983144983151983155983141 983151983142 983137983150 I983150983140983151983150983141983155983145983137983150 S983144983141

983147983150983141983159 983159983144983145983139983144 983155983145983140983141 983151983142 983156983144983141 983140983145983158983145983140983141 983155983144983141 983159983137983150983156983141983140 983144983141983154983139983144983145983148983140 983156983151 983138983141 983151983150 I 983159983137983155 983137983150 A983149983141983154983145983139983137983150 983155983144983141 983140983141983139983145983140983141983140

983137983150983140 983149983161 983156983154983157983141 983148983145983142983141 983148983137983161 983141983148983155983141983159983144983141983154983141 983131983151983157983156983155983145983140983141 983151983142

I983150983140983151983150983141983155983145983137983133

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2062

1C H983151983159 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983137983154983141 983156983144983141 U983150983145983156983141983140

S983156983137983156983141983155 983137983150983140 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2162

I983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983156983144983141 U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155 983137983150983140 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 (G983145983150983145 983152983151983145983150983156983155 983137983154983151983157983150983140 2005)

983117983151983155983156 983141983153983157983137983148 983105983158983141983154983137983143983141 983117983151983155983156 983157983150983141983153983157983137983148

U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155 34(S983151983157983156983144 D983137983147983151983156983137

W983145983155983139983151983150983155983145983150)

39(D983141983148983137983159983137983154983141 I983140983137983144983151)

45(T983141983160983137983155

T983141983150983150983141983155983155983141983141)E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150 24

(H983157983150983143983137983154983161

D983141983150983149983137983154983147)

31(N983141983156983144983141983154983148983137983150983140983155)

38(UK P983151983154983156983157983143983137983148)

D983145983142983142983141983154983141983150983139983141 10 983152983151983145983150983156983155 8 983152983151983145983150983156983155 7 983152983151983145983150983156983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2262

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2362

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2462

GDP 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150 983137983150983140

983155983156983137983156983141983155 983151983142 983156983144983141 USA (983157983150983159983141983145983143983144983156983141983140)

twoway (kdensity gdpppp if Deurope_inc==1) (kdensity gdpppp if Deurope_inc==0 legend(off) xtitle(GDP per capita in PPP terms))Using sourcesUS_EUUS_vs_EUdta

0

0 0 0 0 2

0

0 0 0 4

0 0 0 0 6

0 0 0 0 8

k d e n s i t y g d p p p p

0 20000 40000 60000 80000GDP per capita in PPP terms

USA

Europe

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2562

G983145983150983145983155 983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

983137983150983140 983155983156983137983156983141983155 983151983142 983156983144983141 USA

0

0 5

1

1 5

k d e n s i t y g i n i

25 30 35 40 45Gini

Europe USA

Overall inter-personal Ginifor both

twoway (kdensity gini if Deurope==1) (kdensity gini if Deurope==0 legend(off) xtitle((Gini) xline(31 38) xline(41 lwidth(thick)))Using US_vs_EUdta in cperseussources

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2662

B983141983156983159983141983141983150983085983157983150983145983156 983137983150983140 983156983151983156983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983155983141983148983141983139983156983141983140

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983154983151983157983150983140 983161983141983137983154 2005Gini

Between-

states or

countries

Gini total

(between

individuals)

Share of inter-state

inequality in total

()

USA (50 states) 8 40+ ~20

EU-15 countries (pre-

enlargement)

102 334 30

EU-27 (post enlargement) 231 403 57

China (29 provinces) 24 40+ ~60

EU-34 (all of Europe incl

Turkey)301 448 67

EU data calculated from world2002dta US from the same source

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2762

T983159983151 983156983161983152983141983155 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155

bull T983144983141 A983149983141983154983145983139983137983150 983137983148983148 983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 983137983154983141 983157983150983141983153983157983137983148

983145983150983156983141983154983150983137983148983148983161 983138983157983156 983156983144983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983145983150 983156983144983141983145983154 983149983141983137983150 983145983150983139983151983149983141983155

983137983154983141 983155983149983137983148983148

bull T983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 983137983154983141 983141983153983157983137983148 983145983150983156983141983154983150983137983148983148983161

983138983157983156 983149983141983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983138983141983156983159983141983141983150 983156983144983141983149 983137983154983141

983148983137983154983143983141bull I983150 983156983144983141 A983149983141983154983145983139983137983150 983156983161983152983141 983152983151983158983141983154983156983161 983145983155 983137983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148

983137983156983156983154983145983138983157983156983141 983145983150 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 983156983161983152983141 983152983151983158983141983154983156983161 983145983155 983137

983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141 983137983156983156983154983145983138983157983156983141bull P983151983148983145983139983145983141983155 983149983157983155983156 983138983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983156983151983151 983152983154983151983085983152983151983151983154 983145983150 983151983150983141 983139983137983155983141

991260983154983141983143983145983151983150983137983148 983139983151983144983141983155983145983151983150991261 983145983150 983156983144983141 983151983156983144983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2862

I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155bull H983151983159 983142983137983154 983139983137983150 EU991257983155 983141983160983152983137983150983155983145983151983150 983139983151983150983156983145983150983157983141

bull W983145983156983144 983156983144983141 983148983137983155983156 2 983141983160983152983137983150983155983145983151983150983155 EU 983144983137983155 983149983151983158983141983140 983137983159983137983161983142983154983151983149 983137983150 A983149983141983154983145983139983137983150 983156983161983152983141 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

bull W983145983156983144 T983157983154983147983141983161 EU991257983155 G983145983150983145 983159983151983157983148983140 983141983160983139983141983141983140 45 983155983151 E983157983154983151983152983141

983159983151983157983148983140 983139983151983149983141 983156983151 983154983141983155983141983149983138983148983141 L983137983156983145983150 A983149983141983154983145983139983137 983140983151983141983155 983156983144983145983155 983155983141983156

983137 983148983145983149983145983156 983156983151 EU 983141983160983152983137983150983155983145983151983150bull C983144983145983150983137 983144983137983155 983137 983155983145983149983145983148983137983154 983155983156983154983157983139983156983157983154983141 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983148983145983147983141 E983157983154983151983152983141

bull S983157983139983144 983144983157983143983141 983145983150983156983141983154983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983145983150 983149983141983137983150

983145983150983139983151983149983141983155 983155983141983156 983137983148983155983151 983137 983148983145983149983145983156 983156983151 983137 983152983151983155983155983145983138983148983141 983152983151983148983145983156983145983139983137983148 983157983150983145983156983161 983151983142A983155983145983137 (983148983141983137983158983145983150983143 983141983158983141983150 983137983155983145983140983141 983156983144983141 983156983159983151 983143983145983137983150983156983155) A983155983145983137 983145983155 983138983161 983142983137983154

983156983144983141 983149983151983155983156 983145983150983139983151983149983141 983144983141983156983141983154983151983143983141983150983141983151983157983155 983139983151983150983156983145983150983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2962

2 C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3062

2A 983116983141983155 983146983141983157983160 983155983151983150983156 983142983137983145983156983155

983159983144983141983150 983161983151983157 983137983154983141 983138983151983154983150

A 983148 983148 983138 983148 983156983145983148 983145983156983145 (983145 983148 983148 983145 $PPP)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3162

A983150 983141983160983137983149983152983148983141 983143983148983151983138983137983148 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141 983152983151983155983145983156983145983151983150983155 (983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 983145983150 $PPP)

983145983150 D983141983150983149983137983154983147 983137983150983140 983155983141983148983141983139983156983141983140 A983142983154983145983139983137983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

Based on B Milanovic Worlds Apart Measuring International and Global Inequality

Denmark

Mozambique

Mali

Tanzania

Uganda

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 5 10 15 20country ventile

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3262

E983155983156983145983149983137983156983145983151983150ijij j jij C bGbmbb y ε ++++= 3210

983149983146 = 983149983141983137983150 983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141

G983146 = G983145983150983145 983139983151983141983142983142983145983139983145983141983150983156

C983145983146 = 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 983151983142 983145983085983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983145983150 983146983085983156983144 983139983151983157983150983156983154983161

T983144983141 983145983155983155983157983141 H983151983159 983156983151 983155983157983138983155983156983145983156983157983156983141 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155

(C983145983146) 983142983151983154 983151983159983150 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 (C983145983146) 983137983150983140 983156983144983157983155 983144983137983158983141 983156983144983141

983141983150983156983145983154983141 983154983141983143983154983141983155983155983145983151983150 983137983139983139983151983157983150983156 983142983151983154 983156983144983141 983141983142983142983141983139983156 983151983142983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 983151983150983148983161

R983157983150 983151983158983141983154 983145983150983139983151983149983141 983158983141983150983156983145983148983141983155 983142983151983154 116 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140

2320 (20 983160 116) 983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 (983161983145983146)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3362

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3462

bull 983111983148983151983138983137983148 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983103 C983151983157983150983156983154983161 983151983142983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983141983160983152983148983137983145983150983155 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161983145983150 983143983148983151983138983137983148 983145983150983139983151983149983141 (E983155983156983145983149983137983156983141983140 983137983139983154983151983155983155

983154983141983152983154983141983155983141983150983156983137983156983145983158983141 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983156983144983137983156 983144983137983158983141 983156983144983141 983149983141983137983150983145983150983139983151983149983141 983151983142 983156983144983141983145983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983158983141983150983156983145983148983141983155 983151983154983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155) C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137983150983140 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141

983139983148983137983155983155 983139983151983149983138983145983150983141983140 983141983160983152983148983137983145983150 983137983138983151983157983156 80bull 983110983151983154 983139983151983149983152983137983154983145983155983151983150983098 4 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 (983152983148983137983139983141 983151983142

983138983145983154983156983144 983152983137983154983141983150983156983155 983141983156983144983150983145983139983145983156983161 983137983143983141) 983141983160983152983148983137983145983150 40 983151983142

983159983137983143983141 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983156983144983141 US (N P983145983155983156983151983148983141983155983145 J983151983142EI2009)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3562

2B I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155 983149983145983143983154983137983156983145983151983150 983146983157983155983156

983145983150983156983141983154983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983154983140983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3662

T983144983141 XXI 983139983141983150983156983157983154983161 983156983154983145983148983141983149983149983137

A Globalization of ideasknowledge

Communication awareness ofothersrsquo living standards

B Increasing differences inmean incomes

among countries

C No movement of people

If A and B then no C Migration is the outcome of current unequal globalizationIf B and C then no A Unequal globe can exist if people do not know much abouteach otherrsquos living conditions or costs of transport are too highIf A and C then no B Under globalization people will not move if income differentialsare small

G983154983151983159983145983150983143 983145983150983156983141983154983085983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983137983150983140 983149983145983143983154983137983156983145983151983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3762

983143 983161 983143

K983141983161 983155983141983158983141983150 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3862

T983144983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983142983151983157983154983156983144 983159983151983154983148983140 G983154983141983141983139983141 983158983155 M983137983139983141983140983151983150983145983137

983137983150983140 A983148983138983137983150983145983137 S983152983137983145983150 983158983155 M983151983154983151983139983139983151 (25983147983149)M983137983148983137983161983155983145983137 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (3983147983149)

bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140 US 983158983155 M983141983160983145983139983151

bull T983144983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983156983144983154983141983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983137983148983148983141983140983085983145983150 983151983154

983149983145983150983141983140 N K983151983154983141983137991252S K983151983154983141983137 983129983141983149983141983150991252S983137983157983140983145

A983154983137983138983145983137 I983155983154983137983141983148983085983085983085P983137983148983141983155983156983145983150983141I983150 1960 983156983144983141 983151983150983148983161 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983141983154983141 A983154983143983141983150983156983145983150983137 983137983150983140 U983154983157983143983157983137983161 (983142983145983154983155983156) 983158983155 B983154983137983162983145983148

P983137983154983137983143983157983137983161 983137983150983140 B983151983148983145983158983145983137 (983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140) 983137983150983140 A983157983155983156983154983137983148983145983137 (983142983145983154983155983156) 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (983142983151983157983154983156983144)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3962

983129983141983137983154 2007 983129983141983137983154 1980

A983152983152983154983151983160983145983149983137983156983141 983151983142983142983151983154983141983145983143983150 983159983151983154983147983141983154983155 983145983150

983148983137983138983151983154 983142983151983154983139983141

R983137983156983145983151 983151983142 983154983141983137983148 GDI 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137

G983154983141983141983139983141

(M983137983139983141983140983151983150983145983137983150A983148983138983137983150983145983137983150983155)

75 4 983156983151 1 21 983156983151 1

S983152983137983145983150

(M983151983154983151983139983139983137983150983155)

144 74 983156983151 1 65 983156983151 1

U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155

(M983141983160983145983139983137983150983155)

156 36 983156983151 1 26 983156983151 1

M983137983148983137983161983155983145983137

(I983150983140983151983150983141983155983145983137983150983155)

180 37 983156983151 1 36 983156983151 1

BLS News Release March 2009 data for 2008 inclusive of undocumented aliens

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4062

I983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137 983154983141983150983156

bull I983142 983149983151983155983156 983151983142 983151983157983154 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983140983141983156983141983154983149983145983150983141983140 983138983161

983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983156983144983141983150 983156983144983141983154983141 983145983155 983148983145983156983156983148983141 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142

983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983143983148983151983138983137983148983148983161 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983154983141983150983156

(983157983150983154983141983148983137983156983141983140 983156983151 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983140983141983155983141983154983156 983151983154 983141983142983142983151983154983156)

bull H983151983159 983149983157983139983144 983145983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983159983151983154983156983144 B983148983137983139983147983085983149983137983154983147983141983156UK 983152983137983155983155983152983151983154983156983155 983155983151983148983140 983142983151983154 983137983138983151983157983156 9832035000 983148983141983143983137983148983148983161

983152983157983154983139983144983137983155983141 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983142983151983154 983137983138983151983157983156 $1983149 983145983150

983145983150983158983141983155983156983149983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4162

T983144983141 983148983151983143983145983139 983151983142 983156983144983141 983137983154983143983157983149983141983150983156

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983145983150 983156983144983141 983159983151983154983148983140 983145983155

983158983141983154983161 983144983145983143983144 (G983145983150983145=70)

bull M983151983155983156 983151983142 983156983144983137983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983138983161 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150983139983151983149983141983155

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 991260983141983160983152983148983137983145983150983155991261 983155983151983149983141 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161 983145983150

983152983141983154983155983151983150983137983148 983145983150983139983151983149983141983155 983143983148983151983138983137983148983148983161 (983137983155983155983141983155983155983141983140 983137983139983154983151983155983155 983150983137983156983145983151983150983137983148983158983141983150983156983145983148983141983155)

bull T983144983145983155 983159983137983155 983150983151983156 983156983144983141 983139983137983155983141 983145983150 983156983144983141 983152983137983155983156 (983137983154983151983157983150983140 185098308570)

983159983144983141983150 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983149983151983155983156983151983142 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

T983144 983156983145 983156 983147

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4262

T983144983141 983153983157983141983155983156983145983151983150983155 983156983151 983137983155983147

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983149983151983154983137983148983148983161983085983137983154983138983145983156983154983137983154983161 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983145983150983140983141983152983141983150983140983141983150983156 983151983142 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983141983142983142983151983154983156

bull I983156 983139983137983150 983138983141 983154983141983143983137983154983140983141983140 983137983155 983137 983154983141983150983156 (983155983144983137983154983141983140 983138983161 983137983148983148 983149983141983149983138983141983154983155

983151983142 983137 983139983151983149983149983157983150983145983156983161)

bull I983155 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142 983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141983148983161

983137983139983153983157983145983154983141983140 983159983141983137983148983156983144 983137983139983139983141983152983156983137983138983148983141

bull I983155 983145983156 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983142983154983151983149 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142

983142983137983149983145983148983161 983159983141983137983148983156983144 W983144983161

bull P983151983148983145983156983145983139983137983148 983152983144983145983148983151983155983151983152983144983161 983137983154983143983157983149983141983150983156983155 983152983154983151 983154983141983150983156 (983155983151983139983145983137983148983139983151983150983156983154983137983139983156 983155983156983137983156983145983155983156 983156983144983141983151983154983161 983152983144983145983148983145983137983085983085A983154983145983155983156983151983156983148983141) 983137983150983140 983139983151983150983156983154983137

(983139983151983155983149983151983152983151983148983145983156983137983150 983146983157983155983156983145983139983141 983137983155 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4362

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4462

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140 (983138) 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161bull N983141983145983156983144983141983154 983151983142 983156983144983141983149 983149983137983156983156983141983154983155

bull C983151983150983139983141983152983156 1 (983140983145983158983141983154983143983141983150983139983141) 983145983155 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156 983145983142 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983144983137983158983141

983148983145983138983141983154983137983148 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983145983156 983149983137983161 983138983141 983154983141983148983141983158983137983150983156 983142983151983154 983148983145983138983141983154983137983148 983158983155983138983157983154983140983141983150983141983140 983155983151983139983145983141983156983145983141983155

bull I983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983154983151983151983156983141983140 983145983150 983156983159983151 983147983141983161 983137983155983155983157983149983152983156983145983151983150983155 (983145) 983152983151983148983145983156983145983139983137983148

983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983151983142 983148983145983138983141983154983137983148983145983155983149 983137983154983141 983159983144983137983156 983149983137983156983156983141983154983155 (983145983145) 983137983139983153983157983145983155983145983156983145983151983150983151983142 983159983141983137983148983156983144 983145983149983149983137983156983141983154983145983137983148 983142983151983154 983138983151983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983137983150983140 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983155983145983149983145983148983137983154983148983161 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156983151983150983139983141 983156983144983141 983138983137983139983147983143983154983151983157983150983140 983139983151983150983140983145983156983145983151983150983155 983151983142 983146983157983155983156983145983139983141 983141983160983145983155983156 983145983150 983137983148983148

983155983151983139983145983141983156983145983141983155bull B983157983156 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 983149983137983156983156983141983154 983138983141983139983137983157983155983141 983156983144983141

983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141 983152983154983145983150983139983145983152983148983141 983137983152983152983148983145983141983155 983159983145983156983144983145983150 983141983137983139983144 983152983141983151983152983148983141 (983150983151983156983141

983144983151983159983141983158983141983154 983156983144983137983156 983156983144983141 DP 983149983137983161 983137983148983148983151983159 983142983151983154 983144983145983143983144 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161)

R 983148 983145 983148 983142 983156 983145 983148 983148983156983144 983142

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4562

R983137983159983148983155 983151983150 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983151983142 983149983137983156983141983154983145983137983148 983159983141983137983148983156983144 983142983151983154

983137 991260983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161991261 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149bull I983156 983145983155 983137 983149983145983155983156983137983147983141 983156983151 983138983141983148983145983141983158983141 983156983144983137983156 983137 983146983157983155983156 983137983150983140 983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161 983149983157983155983156

983159983137983145983156 983157983152983151983150 983137 983144983145983143983144 983149983137983156983141983154983145983137983148 983155983156983137983150983140983137983154983140 983151983142 983148983145983142983141 W983144983137983156 983149983141983150 983159983137983150983156 983145983155

983149983141983137983150983145983150983143983142983157983148 983159983151983154983147 983145983150 983142983154983141983141 983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983159983145983156983144 983151983156983144983141983154983155 983156983144983141983155983141983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983154983141983143983157983148983137983156983145983150983143 983156983144983141983145983154 983154983141983148983137983156983145983151983150983155 983156983151 983151983150983141 983137983150983151983156983144983141983154 983159983145983156983144983145983150 983137983142983154983137983149983141983159983151983154983147 983151983142 983146983157983155983156 983138983137983155983145983139 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 T983151 983137983139983144983145983141983158983141 983156983144983145983155 983155983156983137983156983141 983151983142983156983144983145983150983143983155 983143983154983141983137983156 983159983141983137983148983156983144 983145983155 983150983151983156 983150983141983139983141983155983155983137983154983161 983113983150 983142983137983139983156 983138983141983161983151983150983140 983155983151983149983141983152983151983145983150983156 983145983156 983145983155 983149983151983154983141 983148983145983147983141983148983161 983156983151 983138983141 983137 983152983151983155983145983156983145983158983141 983144983145983150983140983154983137983150983139983141 983137

983149983141983137983150983145983150983143983148983141983155983155 983140983145983155983156983154983137983139983156983145983151983150 983137983156 983138983141983155983156 983145983142 983150983151983156 983137 983156983141983149983152983156983137983156983145983151983150 983156983151983145983150983140983157983148983143983141983150983139983141 983137983150983140 983141983149983152983156983145983150983141983155983155 ( 983105 983124983144983141983151983154983161 983151983142 983114983157983155983156983145983139983141 C983144983137983152983156983141983154 V98320744 983152983152 2579830858)

bull F983151983154 R983137983159983148983155 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150 983151983142 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983155983145983149983152983148983161 983137983155983157983149 983151983142 983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983152983156983145983149983137983148 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 (983149983161983145983150983156983141983154983152983154983141983156983137983156983145983151983150)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4662

bull I983150 G983145983150983145 983156983141983154983149983155

p p y y pG j

n

i j

ii j

n

i

n

i

iii +minus(+ sumsumsumgt=

)11 micro

π

Go back to our definition of global inequality

Rawls would insist of the minimization of eachindividual Gini (Gi) so that Term 1 (within-inequality)would be minimized But differences in mean incomes

between the countries can take any value Term 2(between inequality) could be very high

And this is exactly what we observe in real life Term 2

accounts for 85 of global Gini

Term 1 Term 2

Global Ginis in Real World Rawlsian World Convergence

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4762

All equal Different (as

now)

All equal

Different (asnow)

Mean countryincomes

Individualincomes within

country

G oba G s ea o d a s a o d Co e ge ceWorldhellipand Shangri-La World

697

615(all country

Ginis=0)

456 (all mean

incomes sameall country Ginisas now)

0

C 983148 983145 983140 21983155983156 983148983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4862

C983151983150983139983148983157983155983145983151983150 983137983150983140 21983155983156 983139983141983150983156983157983154983161 983152983151983148983145983139983161 983145983155983155983157983141983155

bull T983151 983154983141983140983157983139983141 983155983145983143983150983145983142983145983139983137983150983156983148983161 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 (983137983150983140983152983151983158983141983154983156983161) 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983156983144983141983154983141 983137983154983141 983156983159983151 983159983137983161983155

bull A 983155983148983151983159 983137983150983140 983155983157983155983156983137983145983150983137983138983148983141 983159983137983161 983144983145983143983144983141983154 983143983154983151983159983156983144 983154983137983156983141 983151983142983152983151983151983154983141983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull A 983142983137983155983156 983137983150983140 983152983151983155983155983145983138983148983161 983152983151983148983145983156983145983139983137983148983148983161 983156983157983149983157983148983156983151983157983155 983159983137983161

983145983150983139983154983141983137983155983141 983149983145983143983154983137983156983145983151983150bull 983109983145983156983144983141983154 983152983151983151983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983151 983138983141983139983151983149983141 983154983145983139983144983141983154 983151983154983152983151983151983154 983152983141983151983152983148983141 983159983145983148983148 983149983151983158983141 983156983151 983154983145983139983144 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull S983144983151983157983148983140 983149983145983143983154983137983150983156983155 983138983141 983156983137983160983141983140 983137983140983140983145983156983145983151983150983137983148983148983161 983156983151 983152983137983161 983150983137983156983145983158983141983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150991257983155 983148983151983155983141983154983155 983137983150983140 983156983144983151983155983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983145983150 983156983144983141983145983154983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983151983154983145983143983145983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4962

EXTRAS S983144983151983157983148983140 983156983144983141 983159983144983151983148983141 983159983151983154983148983140983138983141 983139983151983149983152983151983155983141983140 983151983142 983143983137983156983141983140

983139983151983149983149983157983150983145983156983145983141983155

P983137983155983155983137983143983141983155 983137983150983140 983140983141983137983156983144 983137983156 983137983158983141983154983137983143983141 983137983150983150983157983137983148

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5062

983143 983143

983154983137983156983141983155983109983155983156983145983149983137983156983141983140

983155983157983139983139983141983155983155983142983157983148

983145983148983148983141983143983137983148

983152983137983155983155983137983143983141983155

983118983157983149983138983141983154

983151983142 983137983154983154983141983155983156983155

983108983141983137983156983144983155 983108983141983137983156983144

983154983137983156983141

983122983141983148983137983156983145983158983141

983140983141983137983156983144

983154983137983156983141

B983141983154983148983145983150 W983137983148983148 983166200 115 9831667 22 100

M983141983160983145983139983137983150 W983137983148983148 200000 A983138983151983157983156 1983149983145983148983148983145983151983150

400983085500

005 2

A983142983154983145983139983137EU 200000 A983154983151983157983150983140

1000

05 23

Most of the successful passages before the consolidation of the Wall

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5162

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

983152983154983141983152983137983154983141983140bull 983124983144983141 983109983139983151983150983151983149983145983155983156 (J983137983150983157983137983154983161 2011) 991260R983141983149983141983149983138983141983154 E983150983158983161 983145983155 983137

983140983141983137983140983148983161 983155983145983150991261 (L983145983155983156 983149983137983140983141 983145983150 4

983156983144

983139983141983150983156983157983154983161 983141983150983158983161983145983150983156983154983151983140983157983139983141983140 983151983150 983156983144983141 983148983145983155983156 983145983150 983156983144983141 7983156983144)

bull 991260A983143983137983145983150 I 983156983141983148983148 983161983151983157 983145983156 983145983155 983141983137983155983145983141983154 983142983151983154 983137 983139983137983149983141983148 983156983151 983143983151 983156983144983154983151983157983143983144

983156983144983141 983141983161983141 983151983142 983137 983150983141983141983140983148983141 983156983144983137983150 983142983151983154 983137 983154983145983139983144 983149983137983150 983156983151 983141983150983156983141983154 983156983144983141983147983145983150983143983140983151983149 983151983142 G983151983140991261

bull I983142 983161983151983157 983159983137983150983156 983156983151 983138983141 983152983141983154983142983141983139983156 983143983151 983155983141983148983148 983161983151983157983154 983152983151983155983155983141983155983155983145983151983150983155

983137983150983140 983143983145983158983141 983156983151 983156983144983141 983152983151983151983154 983137983150983140 983161983151983157 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983154983141983137983155983157983154983141 983145983150983144983141983137983158983141983150991261 (983145983150 M983137983154983147 L983157983147983141 983137983150983140 M983137983156983156983144983141983159)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5262

C983144983145983150983137

C983144983145983150983137 (19809830852000)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5362

C983144983145983150983137 (1980 2000)

Red fast growth (1σ above the mean)

Yellow average

Light yellow slow (1σ below the

mean)

North to SouthShandong

JiangsuZhejiangFujianGuangdong

C983144983145983150983137991257983155 G983137983150983143 983151983142 E983148983141983158983141983150 5 983149983137983154983145983156983145983149983141 983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + 4 983139983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5462

983143 983152 983161

983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + H983151983150983143 K983151983150983143 983137983150983140 M983137983139983137983151 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 GDP 983138983161 983137

983156983144983145983154983140 983151983142 983156983144983141 983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150

Provinces are from N to S Shanong JiansuZhejiang FujianGuangdong

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5562

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5762

983152

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100country percentile

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5862

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

983156983159983151983159983137983161 (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085983122 983137983154983141983137(678)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085

983125 983137983154983141983137(626)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983125983123983105 983137983154983141983137(296)) 983148983141983143983141983150983140(983151983142983142) 983160983156983145983156983148983141(983145983150983139983151983149983141 983145983150 983120983120983120 983140983151983148983148983137983154 983148983151983143983155) 983156983141983160983156(800 26 983107983144983145983150983137983085

983154983157983154983137983148) 983156983141983160983156(800 37 983107983144983145983150983137983085983085983157983154983138983137983150) 983156983141983160983156(350 45 983125983123983105)983110983154983151983149 98315998315198315498314898314020029831352005983140983156983137

China-rural China--urban

USA

0

2 0 0

4 0 0

6 0 0

8 0 0

25 3 35 4 45 5income in PPP dollar logs

T983144 983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5962

T983144983141 983139983154983145983155983145983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6062

P983148983157983156983151983139983154983137983156983145983139 983137983150983140 983140983141983149983151983139983154983137983156983145983139 983154983141983137983148 983143983148983151983138983137983148 983143983154983151983159983156983144

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 9: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 962

1 V983145983143983150983141983156983156983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1062

1A M983137983154983154983145983137983143983141 983137983150983140 M983151983150983141983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1162

I983150983141983153983157983137983148983145983156983161 2 983139983141983150983156983157983154983145983141983155 983137983143983151 amp 983150983151983159 E983150983143983148983137983150983140

E983148983145983162983137983138983141983156983144991257983155 983140983145983148983141983149983149983137 (983142983154983151983149 983120983154983145983140983141 983137983150983140 983120983154983141983146983157983140983145983139983141)

I983150983139983151983149983141 983145983150

1810 (983203 983152983137)

A983152983152983154983151983160 983152983151983155983145983156983145983151983150 983145983150 1810

983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150

M983154 D983137983154983139983161 10000 T983151983152 01

E983148983145983162983137983138983141983156983144991257983155983142983137983149983145983148983161

30007983166430 T983151983152 1

E983148983145983162983137983138983141983156983144

983137983148983151983150983141

50 M983141983140983145983137983150

G983137983145983150 100 983156983151 1

I983150983139983151983149983141 983145983150

2004 (983203 983152983139 983152983137)

400000

81000

11500

17 983156983151 1

1810 position estimates based on Colquhoun 1801-3 data 2004 UK data from LIS and for 01 from Piketty (Data-

central)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1262

I983150983141983153983157983137983148983145983156983161 135 983161983141983137983154983155 983137983143983151 amp 983150983151983159 R983157983155983155983145983137

A983150983150983137991257983155 150983085983142983151983148983140 983143983137983145983150 (983142983154983151983149 983105983150983150983137 983115983137983154983141983150983145983150983137)

I983150983139983151983149983141 983145983150

1875 (R 983152983137)

A983152983152983154983151983160 983152983151983155983145983156983145983151983150 983145983150 1875

983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150

C983151983157983150983156

V983154983151983150983155983147983161

100000 T983151983152 01

K983137983154983141983150983145983150 983137983150983140A983150983150983137

900039831663000 T983151983152 1

A983150983150983137991257983155

983152983137983154983141983150983156983155

200 M983141983137983150 (983137983154983151983157983150983140

65983156983144 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141)

G983137983145983150 150 983156983151 1

I983150983139983151983149983141 983137983154983151983157983150983140

2005 (R 983152983139 983152983137)

3000000

340000

53000

19 983156983151 1

2005 data from surveysfor05ECARUS2005_3dta For the top 01 I take the maximum incomes (multiplied by 3)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1362

E983148983145983162983137983138983141983156983144 B983141983150983150983141983156 983137983150983140 A983150983150983137 K983137983154983141983150983145983150983137

I983142 E983148983145983162983137983138983141983156983144

983148983151983155983141983155 983156983144983141983141983155983156983137983156983141

I983142 E983148983145983162983137983138983141983156983144

983149983137983154983154983145983141983155 M983154

D983137983154983139983161

W983145983156983144

V983154983151983150983155983147983161

A983150983150983137991257983155

983142983137983149983145983148983161

T983144983141 983151983152983141983150983145983150983143

983152983151983155983145983156983145983151983150 983145983150

983138983151983156983144 983150983151983158983141983148983155

Incomes

Alternative lives

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1462

T983154983137983140983141983085983151983142983142 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983137983150983140 983148983151983158983141

983145983150 983149983137983154983154983145983137983143983141

C983151983157983150983156983154983161991257983155 G983145983150983145

983139983151983141983142983142983145983139983145983141983150983156

M983137983154983145983156983137983148 983138983148983145983155983155

A983150983150983137 K983137983154983141983150983145983150983137 1875

E983149983149983137 R983151983157983137983157983148983156983085B983151983158983137983154983161 1856

E983148983145983162983137983138983141983156983144 B983141983150983150983141983156 1810

N983145983139983147 D983145983158983141983154 1920

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1562

1B T983144983141 983156983144983154983141983141 983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983155 983151983142

O983138983137983149983137983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1662

O983138983137983149983137991257983155 983156983144983154983141983141 983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983155

All blacks

Europeans16000shillings on

averageObamarsquos grandfather as

high as he could get beforereaching a colonial ceiling

Income

240 shillings

Subsistence140 shillings

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1762

B983141983139983137983157983155983141 983139983151983148983151983150983145983141983155 983152983157983155983144983141983140 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983156983151 983145983156983155

983149983137983160983145983149983157983149991252983137983150983140 K983141983150983161983137 983159983137983155 983150983151983156 983137983150 983141983160983139983141983152983156983145983151983150

KEN

IND

BIH

KENIND

JAV

DZA

NES

JAV

0

2 0

4 0

6 0

8 0

1 0 0

G i n i

500 1000 1500 2000 2500 3000GDI per capita in 1990 PPP dollars

Kenya1927

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1862

I983150983140983141983152983141983150983140983141983150983139983141991257983155 983140983137983155983144983141983140 983144983151983152983141983155

K983141983150983161983137991257983155 GDP 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983137983155 983151983142 US GDP 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137

0

2

4

6

8

p e

r c e n t

1950 1960 1982 2008years

Kenya colony Independence

Obamarsquos fathercomes to the USObamarsquos father dies

Obama becomes President

Based on Maddisonrsquos data (in 1990 PPPs)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1962

C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983152983154983141983149983145983157983149 (983151983157983154 983150983141983160983156 983156983151983152983145983139) 983145983150

O983138983137983149983137991257983155 983151983159983150 983159983151983154983140983155983131M983161 983149983151983156983144983141983154983133 983144983137983140 983137983148983159983137983161983155 983141983150983139983151983157983154983137983143983141983140 983149983161 983154983137983152983145983140

983137983139983139983157983148983156983157983154983137983156983145983151983150 983145983150 I983150983140983151983150983141983155983145983137S983144983141 983144983137983140 983156983137983157983143983144983156 983149983141

983156983151 983140983145983155983140983137983145983150 983156983144983141 983138983148983141983150983140 983151983142 983145983143983150983151983154983137983150983139983141 983137983150983140

983137983154983154983151983143983137983150983139983141 983156983144983137983156 983156983151983151 983151983142983156983141983150 983139983144983137983154983137983139983156983141983154983145983162983141983140

A983149983141983154983145983139983137983150983155 983137983138983154983151983137983140 B983157983156 983155983144983141 983150983151983159 983148983141983137983154983150983141983140991270983156983144983141983139983144983137983155983149 983156983144983137983156 983155983141983152983137983154983137983156983141983140 983156983144983141 983148983145983142983141 983139983144983137983150983139983141983155 983151983142 983137983150

A983149983141983154983145983139983137983150 983142983154983151983149 983156983144983151983155983141 983151983142 983137983150 I983150983140983151983150983141983155983145983137983150 S983144983141

983147983150983141983159 983159983144983145983139983144 983155983145983140983141 983151983142 983156983144983141 983140983145983158983145983140983141 983155983144983141 983159983137983150983156983141983140 983144983141983154983139983144983145983148983140 983156983151 983138983141 983151983150 I 983159983137983155 983137983150 A983149983141983154983145983139983137983150 983155983144983141 983140983141983139983145983140983141983140

983137983150983140 983149983161 983156983154983157983141 983148983145983142983141 983148983137983161 983141983148983155983141983159983144983141983154983141 983131983151983157983156983155983145983140983141 983151983142

I983150983140983151983150983141983155983145983137983133

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2062

1C H983151983159 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983137983154983141 983156983144983141 U983150983145983156983141983140

S983156983137983156983141983155 983137983150983140 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2162

I983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983156983144983141 U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155 983137983150983140 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 (G983145983150983145 983152983151983145983150983156983155 983137983154983151983157983150983140 2005)

983117983151983155983156 983141983153983157983137983148 983105983158983141983154983137983143983141 983117983151983155983156 983157983150983141983153983157983137983148

U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155 34(S983151983157983156983144 D983137983147983151983156983137

W983145983155983139983151983150983155983145983150)

39(D983141983148983137983159983137983154983141 I983140983137983144983151)

45(T983141983160983137983155

T983141983150983150983141983155983155983141983141)E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150 24

(H983157983150983143983137983154983161

D983141983150983149983137983154983147)

31(N983141983156983144983141983154983148983137983150983140983155)

38(UK P983151983154983156983157983143983137983148)

D983145983142983142983141983154983141983150983139983141 10 983152983151983145983150983156983155 8 983152983151983145983150983156983155 7 983152983151983145983150983156983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2262

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2362

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2462

GDP 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150 983137983150983140

983155983156983137983156983141983155 983151983142 983156983144983141 USA (983157983150983159983141983145983143983144983156983141983140)

twoway (kdensity gdpppp if Deurope_inc==1) (kdensity gdpppp if Deurope_inc==0 legend(off) xtitle(GDP per capita in PPP terms))Using sourcesUS_EUUS_vs_EUdta

0

0 0 0 0 2

0

0 0 0 4

0 0 0 0 6

0 0 0 0 8

k d e n s i t y g d p p p p

0 20000 40000 60000 80000GDP per capita in PPP terms

USA

Europe

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2562

G983145983150983145983155 983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

983137983150983140 983155983156983137983156983141983155 983151983142 983156983144983141 USA

0

0 5

1

1 5

k d e n s i t y g i n i

25 30 35 40 45Gini

Europe USA

Overall inter-personal Ginifor both

twoway (kdensity gini if Deurope==1) (kdensity gini if Deurope==0 legend(off) xtitle((Gini) xline(31 38) xline(41 lwidth(thick)))Using US_vs_EUdta in cperseussources

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2662

B983141983156983159983141983141983150983085983157983150983145983156 983137983150983140 983156983151983156983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983155983141983148983141983139983156983141983140

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983154983151983157983150983140 983161983141983137983154 2005Gini

Between-

states or

countries

Gini total

(between

individuals)

Share of inter-state

inequality in total

()

USA (50 states) 8 40+ ~20

EU-15 countries (pre-

enlargement)

102 334 30

EU-27 (post enlargement) 231 403 57

China (29 provinces) 24 40+ ~60

EU-34 (all of Europe incl

Turkey)301 448 67

EU data calculated from world2002dta US from the same source

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2762

T983159983151 983156983161983152983141983155 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155

bull T983144983141 A983149983141983154983145983139983137983150 983137983148983148 983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 983137983154983141 983157983150983141983153983157983137983148

983145983150983156983141983154983150983137983148983148983161 983138983157983156 983156983144983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983145983150 983156983144983141983145983154 983149983141983137983150 983145983150983139983151983149983141983155

983137983154983141 983155983149983137983148983148

bull T983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 983137983154983141 983141983153983157983137983148 983145983150983156983141983154983150983137983148983148983161

983138983157983156 983149983141983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983138983141983156983159983141983141983150 983156983144983141983149 983137983154983141

983148983137983154983143983141bull I983150 983156983144983141 A983149983141983154983145983139983137983150 983156983161983152983141 983152983151983158983141983154983156983161 983145983155 983137983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148

983137983156983156983154983145983138983157983156983141 983145983150 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 983156983161983152983141 983152983151983158983141983154983156983161 983145983155 983137

983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141 983137983156983156983154983145983138983157983156983141bull P983151983148983145983139983145983141983155 983149983157983155983156 983138983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983156983151983151 983152983154983151983085983152983151983151983154 983145983150 983151983150983141 983139983137983155983141

991260983154983141983143983145983151983150983137983148 983139983151983144983141983155983145983151983150991261 983145983150 983156983144983141 983151983156983144983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2862

I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155bull H983151983159 983142983137983154 983139983137983150 EU991257983155 983141983160983152983137983150983155983145983151983150 983139983151983150983156983145983150983157983141

bull W983145983156983144 983156983144983141 983148983137983155983156 2 983141983160983152983137983150983155983145983151983150983155 EU 983144983137983155 983149983151983158983141983140 983137983159983137983161983142983154983151983149 983137983150 A983149983141983154983145983139983137983150 983156983161983152983141 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

bull W983145983156983144 T983157983154983147983141983161 EU991257983155 G983145983150983145 983159983151983157983148983140 983141983160983139983141983141983140 45 983155983151 E983157983154983151983152983141

983159983151983157983148983140 983139983151983149983141 983156983151 983154983141983155983141983149983138983148983141 L983137983156983145983150 A983149983141983154983145983139983137 983140983151983141983155 983156983144983145983155 983155983141983156

983137 983148983145983149983145983156 983156983151 EU 983141983160983152983137983150983155983145983151983150bull C983144983145983150983137 983144983137983155 983137 983155983145983149983145983148983137983154 983155983156983154983157983139983156983157983154983141 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983148983145983147983141 E983157983154983151983152983141

bull S983157983139983144 983144983157983143983141 983145983150983156983141983154983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983145983150 983149983141983137983150

983145983150983139983151983149983141983155 983155983141983156 983137983148983155983151 983137 983148983145983149983145983156 983156983151 983137 983152983151983155983155983145983138983148983141 983152983151983148983145983156983145983139983137983148 983157983150983145983156983161 983151983142A983155983145983137 (983148983141983137983158983145983150983143 983141983158983141983150 983137983155983145983140983141 983156983144983141 983156983159983151 983143983145983137983150983156983155) A983155983145983137 983145983155 983138983161 983142983137983154

983156983144983141 983149983151983155983156 983145983150983139983151983149983141 983144983141983156983141983154983151983143983141983150983141983151983157983155 983139983151983150983156983145983150983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2962

2 C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3062

2A 983116983141983155 983146983141983157983160 983155983151983150983156 983142983137983145983156983155

983159983144983141983150 983161983151983157 983137983154983141 983138983151983154983150

A 983148 983148 983138 983148 983156983145983148 983145983156983145 (983145 983148 983148 983145 $PPP)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3162

A983150 983141983160983137983149983152983148983141 983143983148983151983138983137983148 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141 983152983151983155983145983156983145983151983150983155 (983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 983145983150 $PPP)

983145983150 D983141983150983149983137983154983147 983137983150983140 983155983141983148983141983139983156983141983140 A983142983154983145983139983137983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

Based on B Milanovic Worlds Apart Measuring International and Global Inequality

Denmark

Mozambique

Mali

Tanzania

Uganda

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 5 10 15 20country ventile

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3262

E983155983156983145983149983137983156983145983151983150ijij j jij C bGbmbb y ε ++++= 3210

983149983146 = 983149983141983137983150 983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141

G983146 = G983145983150983145 983139983151983141983142983142983145983139983145983141983150983156

C983145983146 = 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 983151983142 983145983085983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983145983150 983146983085983156983144 983139983151983157983150983156983154983161

T983144983141 983145983155983155983157983141 H983151983159 983156983151 983155983157983138983155983156983145983156983157983156983141 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155

(C983145983146) 983142983151983154 983151983159983150 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 (C983145983146) 983137983150983140 983156983144983157983155 983144983137983158983141 983156983144983141

983141983150983156983145983154983141 983154983141983143983154983141983155983155983145983151983150 983137983139983139983151983157983150983156 983142983151983154 983156983144983141 983141983142983142983141983139983156 983151983142983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 983151983150983148983161

R983157983150 983151983158983141983154 983145983150983139983151983149983141 983158983141983150983156983145983148983141983155 983142983151983154 116 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140

2320 (20 983160 116) 983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 (983161983145983146)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3362

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3462

bull 983111983148983151983138983137983148 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983103 C983151983157983150983156983154983161 983151983142983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983141983160983152983148983137983145983150983155 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161983145983150 983143983148983151983138983137983148 983145983150983139983151983149983141 (E983155983156983145983149983137983156983141983140 983137983139983154983151983155983155

983154983141983152983154983141983155983141983150983156983137983156983145983158983141 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983156983144983137983156 983144983137983158983141 983156983144983141 983149983141983137983150983145983150983139983151983149983141 983151983142 983156983144983141983145983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983158983141983150983156983145983148983141983155 983151983154983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155) C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137983150983140 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141

983139983148983137983155983155 983139983151983149983138983145983150983141983140 983141983160983152983148983137983145983150 983137983138983151983157983156 80bull 983110983151983154 983139983151983149983152983137983154983145983155983151983150983098 4 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 (983152983148983137983139983141 983151983142

983138983145983154983156983144 983152983137983154983141983150983156983155 983141983156983144983150983145983139983145983156983161 983137983143983141) 983141983160983152983148983137983145983150 40 983151983142

983159983137983143983141 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983156983144983141 US (N P983145983155983156983151983148983141983155983145 J983151983142EI2009)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3562

2B I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155 983149983145983143983154983137983156983145983151983150 983146983157983155983156

983145983150983156983141983154983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983154983140983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3662

T983144983141 XXI 983139983141983150983156983157983154983161 983156983154983145983148983141983149983149983137

A Globalization of ideasknowledge

Communication awareness ofothersrsquo living standards

B Increasing differences inmean incomes

among countries

C No movement of people

If A and B then no C Migration is the outcome of current unequal globalizationIf B and C then no A Unequal globe can exist if people do not know much abouteach otherrsquos living conditions or costs of transport are too highIf A and C then no B Under globalization people will not move if income differentialsare small

G983154983151983159983145983150983143 983145983150983156983141983154983085983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983137983150983140 983149983145983143983154983137983156983145983151983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3762

983143 983161 983143

K983141983161 983155983141983158983141983150 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3862

T983144983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983142983151983157983154983156983144 983159983151983154983148983140 G983154983141983141983139983141 983158983155 M983137983139983141983140983151983150983145983137

983137983150983140 A983148983138983137983150983145983137 S983152983137983145983150 983158983155 M983151983154983151983139983139983151 (25983147983149)M983137983148983137983161983155983145983137 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (3983147983149)

bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140 US 983158983155 M983141983160983145983139983151

bull T983144983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983156983144983154983141983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983137983148983148983141983140983085983145983150 983151983154

983149983145983150983141983140 N K983151983154983141983137991252S K983151983154983141983137 983129983141983149983141983150991252S983137983157983140983145

A983154983137983138983145983137 I983155983154983137983141983148983085983085983085P983137983148983141983155983156983145983150983141I983150 1960 983156983144983141 983151983150983148983161 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983141983154983141 A983154983143983141983150983156983145983150983137 983137983150983140 U983154983157983143983157983137983161 (983142983145983154983155983156) 983158983155 B983154983137983162983145983148

P983137983154983137983143983157983137983161 983137983150983140 B983151983148983145983158983145983137 (983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140) 983137983150983140 A983157983155983156983154983137983148983145983137 (983142983145983154983155983156) 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (983142983151983157983154983156983144)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3962

983129983141983137983154 2007 983129983141983137983154 1980

A983152983152983154983151983160983145983149983137983156983141 983151983142983142983151983154983141983145983143983150 983159983151983154983147983141983154983155 983145983150

983148983137983138983151983154 983142983151983154983139983141

R983137983156983145983151 983151983142 983154983141983137983148 GDI 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137

G983154983141983141983139983141

(M983137983139983141983140983151983150983145983137983150A983148983138983137983150983145983137983150983155)

75 4 983156983151 1 21 983156983151 1

S983152983137983145983150

(M983151983154983151983139983139983137983150983155)

144 74 983156983151 1 65 983156983151 1

U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155

(M983141983160983145983139983137983150983155)

156 36 983156983151 1 26 983156983151 1

M983137983148983137983161983155983145983137

(I983150983140983151983150983141983155983145983137983150983155)

180 37 983156983151 1 36 983156983151 1

BLS News Release March 2009 data for 2008 inclusive of undocumented aliens

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4062

I983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137 983154983141983150983156

bull I983142 983149983151983155983156 983151983142 983151983157983154 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983140983141983156983141983154983149983145983150983141983140 983138983161

983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983156983144983141983150 983156983144983141983154983141 983145983155 983148983145983156983156983148983141 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142

983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983143983148983151983138983137983148983148983161 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983154983141983150983156

(983157983150983154983141983148983137983156983141983140 983156983151 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983140983141983155983141983154983156 983151983154 983141983142983142983151983154983156)

bull H983151983159 983149983157983139983144 983145983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983159983151983154983156983144 B983148983137983139983147983085983149983137983154983147983141983156UK 983152983137983155983155983152983151983154983156983155 983155983151983148983140 983142983151983154 983137983138983151983157983156 9832035000 983148983141983143983137983148983148983161

983152983157983154983139983144983137983155983141 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983142983151983154 983137983138983151983157983156 $1983149 983145983150

983145983150983158983141983155983156983149983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4162

T983144983141 983148983151983143983145983139 983151983142 983156983144983141 983137983154983143983157983149983141983150983156

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983145983150 983156983144983141 983159983151983154983148983140 983145983155

983158983141983154983161 983144983145983143983144 (G983145983150983145=70)

bull M983151983155983156 983151983142 983156983144983137983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983138983161 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150983139983151983149983141983155

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 991260983141983160983152983148983137983145983150983155991261 983155983151983149983141 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161 983145983150

983152983141983154983155983151983150983137983148 983145983150983139983151983149983141983155 983143983148983151983138983137983148983148983161 (983137983155983155983141983155983155983141983140 983137983139983154983151983155983155 983150983137983156983145983151983150983137983148983158983141983150983156983145983148983141983155)

bull T983144983145983155 983159983137983155 983150983151983156 983156983144983141 983139983137983155983141 983145983150 983156983144983141 983152983137983155983156 (983137983154983151983157983150983140 185098308570)

983159983144983141983150 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983149983151983155983156983151983142 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

T983144 983156983145 983156 983147

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4262

T983144983141 983153983157983141983155983156983145983151983150983155 983156983151 983137983155983147

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983149983151983154983137983148983148983161983085983137983154983138983145983156983154983137983154983161 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983145983150983140983141983152983141983150983140983141983150983156 983151983142 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983141983142983142983151983154983156

bull I983156 983139983137983150 983138983141 983154983141983143983137983154983140983141983140 983137983155 983137 983154983141983150983156 (983155983144983137983154983141983140 983138983161 983137983148983148 983149983141983149983138983141983154983155

983151983142 983137 983139983151983149983149983157983150983145983156983161)

bull I983155 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142 983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141983148983161

983137983139983153983157983145983154983141983140 983159983141983137983148983156983144 983137983139983139983141983152983156983137983138983148983141

bull I983155 983145983156 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983142983154983151983149 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142

983142983137983149983145983148983161 983159983141983137983148983156983144 W983144983161

bull P983151983148983145983156983145983139983137983148 983152983144983145983148983151983155983151983152983144983161 983137983154983143983157983149983141983150983156983155 983152983154983151 983154983141983150983156 (983155983151983139983145983137983148983139983151983150983156983154983137983139983156 983155983156983137983156983145983155983156 983156983144983141983151983154983161 983152983144983145983148983145983137983085983085A983154983145983155983156983151983156983148983141) 983137983150983140 983139983151983150983156983154983137

(983139983151983155983149983151983152983151983148983145983156983137983150 983146983157983155983156983145983139983141 983137983155 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4362

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4462

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140 (983138) 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161bull N983141983145983156983144983141983154 983151983142 983156983144983141983149 983149983137983156983156983141983154983155

bull C983151983150983139983141983152983156 1 (983140983145983158983141983154983143983141983150983139983141) 983145983155 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156 983145983142 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983144983137983158983141

983148983145983138983141983154983137983148 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983145983156 983149983137983161 983138983141 983154983141983148983141983158983137983150983156 983142983151983154 983148983145983138983141983154983137983148 983158983155983138983157983154983140983141983150983141983140 983155983151983139983145983141983156983145983141983155

bull I983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983154983151983151983156983141983140 983145983150 983156983159983151 983147983141983161 983137983155983155983157983149983152983156983145983151983150983155 (983145) 983152983151983148983145983156983145983139983137983148

983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983151983142 983148983145983138983141983154983137983148983145983155983149 983137983154983141 983159983144983137983156 983149983137983156983156983141983154983155 (983145983145) 983137983139983153983157983145983155983145983156983145983151983150983151983142 983159983141983137983148983156983144 983145983149983149983137983156983141983154983145983137983148 983142983151983154 983138983151983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983137983150983140 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983155983145983149983145983148983137983154983148983161 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156983151983150983139983141 983156983144983141 983138983137983139983147983143983154983151983157983150983140 983139983151983150983140983145983156983145983151983150983155 983151983142 983146983157983155983156983145983139983141 983141983160983145983155983156 983145983150 983137983148983148

983155983151983139983145983141983156983145983141983155bull B983157983156 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 983149983137983156983156983141983154 983138983141983139983137983157983155983141 983156983144983141

983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141 983152983154983145983150983139983145983152983148983141 983137983152983152983148983145983141983155 983159983145983156983144983145983150 983141983137983139983144 983152983141983151983152983148983141 (983150983151983156983141

983144983151983159983141983158983141983154 983156983144983137983156 983156983144983141 DP 983149983137983161 983137983148983148983151983159 983142983151983154 983144983145983143983144 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161)

R 983148 983145 983148 983142 983156 983145 983148 983148983156983144 983142

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4562

R983137983159983148983155 983151983150 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983151983142 983149983137983156983141983154983145983137983148 983159983141983137983148983156983144 983142983151983154

983137 991260983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161991261 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149bull I983156 983145983155 983137 983149983145983155983156983137983147983141 983156983151 983138983141983148983145983141983158983141 983156983144983137983156 983137 983146983157983155983156 983137983150983140 983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161 983149983157983155983156

983159983137983145983156 983157983152983151983150 983137 983144983145983143983144 983149983137983156983141983154983145983137983148 983155983156983137983150983140983137983154983140 983151983142 983148983145983142983141 W983144983137983156 983149983141983150 983159983137983150983156 983145983155

983149983141983137983150983145983150983143983142983157983148 983159983151983154983147 983145983150 983142983154983141983141 983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983159983145983156983144 983151983156983144983141983154983155 983156983144983141983155983141983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983154983141983143983157983148983137983156983145983150983143 983156983144983141983145983154 983154983141983148983137983156983145983151983150983155 983156983151 983151983150983141 983137983150983151983156983144983141983154 983159983145983156983144983145983150 983137983142983154983137983149983141983159983151983154983147 983151983142 983146983157983155983156 983138983137983155983145983139 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 T983151 983137983139983144983145983141983158983141 983156983144983145983155 983155983156983137983156983141 983151983142983156983144983145983150983143983155 983143983154983141983137983156 983159983141983137983148983156983144 983145983155 983150983151983156 983150983141983139983141983155983155983137983154983161 983113983150 983142983137983139983156 983138983141983161983151983150983140 983155983151983149983141983152983151983145983150983156 983145983156 983145983155 983149983151983154983141 983148983145983147983141983148983161 983156983151 983138983141 983137 983152983151983155983145983156983145983158983141 983144983145983150983140983154983137983150983139983141 983137

983149983141983137983150983145983150983143983148983141983155983155 983140983145983155983156983154983137983139983156983145983151983150 983137983156 983138983141983155983156 983145983142 983150983151983156 983137 983156983141983149983152983156983137983156983145983151983150 983156983151983145983150983140983157983148983143983141983150983139983141 983137983150983140 983141983149983152983156983145983150983141983155983155 ( 983105 983124983144983141983151983154983161 983151983142 983114983157983155983156983145983139983141 C983144983137983152983156983141983154 V98320744 983152983152 2579830858)

bull F983151983154 R983137983159983148983155 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150 983151983142 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983155983145983149983152983148983161 983137983155983157983149 983151983142 983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983152983156983145983149983137983148 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 (983149983161983145983150983156983141983154983152983154983141983156983137983156983145983151983150)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4662

bull I983150 G983145983150983145 983156983141983154983149983155

p p y y pG j

n

i j

ii j

n

i

n

i

iii +minus(+ sumsumsumgt=

)11 micro

π

Go back to our definition of global inequality

Rawls would insist of the minimization of eachindividual Gini (Gi) so that Term 1 (within-inequality)would be minimized But differences in mean incomes

between the countries can take any value Term 2(between inequality) could be very high

And this is exactly what we observe in real life Term 2

accounts for 85 of global Gini

Term 1 Term 2

Global Ginis in Real World Rawlsian World Convergence

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4762

All equal Different (as

now)

All equal

Different (asnow)

Mean countryincomes

Individualincomes within

country

G oba G s ea o d a s a o d Co e ge ceWorldhellipand Shangri-La World

697

615(all country

Ginis=0)

456 (all mean

incomes sameall country Ginisas now)

0

C 983148 983145 983140 21983155983156 983148983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4862

C983151983150983139983148983157983155983145983151983150 983137983150983140 21983155983156 983139983141983150983156983157983154983161 983152983151983148983145983139983161 983145983155983155983157983141983155

bull T983151 983154983141983140983157983139983141 983155983145983143983150983145983142983145983139983137983150983156983148983161 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 (983137983150983140983152983151983158983141983154983156983161) 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983156983144983141983154983141 983137983154983141 983156983159983151 983159983137983161983155

bull A 983155983148983151983159 983137983150983140 983155983157983155983156983137983145983150983137983138983148983141 983159983137983161 983144983145983143983144983141983154 983143983154983151983159983156983144 983154983137983156983141 983151983142983152983151983151983154983141983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull A 983142983137983155983156 983137983150983140 983152983151983155983155983145983138983148983161 983152983151983148983145983156983145983139983137983148983148983161 983156983157983149983157983148983156983151983157983155 983159983137983161

983145983150983139983154983141983137983155983141 983149983145983143983154983137983156983145983151983150bull 983109983145983156983144983141983154 983152983151983151983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983151 983138983141983139983151983149983141 983154983145983139983144983141983154 983151983154983152983151983151983154 983152983141983151983152983148983141 983159983145983148983148 983149983151983158983141 983156983151 983154983145983139983144 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull S983144983151983157983148983140 983149983145983143983154983137983150983156983155 983138983141 983156983137983160983141983140 983137983140983140983145983156983145983151983150983137983148983148983161 983156983151 983152983137983161 983150983137983156983145983158983141983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150991257983155 983148983151983155983141983154983155 983137983150983140 983156983144983151983155983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983145983150 983156983144983141983145983154983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983151983154983145983143983145983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4962

EXTRAS S983144983151983157983148983140 983156983144983141 983159983144983151983148983141 983159983151983154983148983140983138983141 983139983151983149983152983151983155983141983140 983151983142 983143983137983156983141983140

983139983151983149983149983157983150983145983156983145983141983155

P983137983155983155983137983143983141983155 983137983150983140 983140983141983137983156983144 983137983156 983137983158983141983154983137983143983141 983137983150983150983157983137983148

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5062

983143 983143

983154983137983156983141983155983109983155983156983145983149983137983156983141983140

983155983157983139983139983141983155983155983142983157983148

983145983148983148983141983143983137983148

983152983137983155983155983137983143983141983155

983118983157983149983138983141983154

983151983142 983137983154983154983141983155983156983155

983108983141983137983156983144983155 983108983141983137983156983144

983154983137983156983141

983122983141983148983137983156983145983158983141

983140983141983137983156983144

983154983137983156983141

B983141983154983148983145983150 W983137983148983148 983166200 115 9831667 22 100

M983141983160983145983139983137983150 W983137983148983148 200000 A983138983151983157983156 1983149983145983148983148983145983151983150

400983085500

005 2

A983142983154983145983139983137EU 200000 A983154983151983157983150983140

1000

05 23

Most of the successful passages before the consolidation of the Wall

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5162

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

983152983154983141983152983137983154983141983140bull 983124983144983141 983109983139983151983150983151983149983145983155983156 (J983137983150983157983137983154983161 2011) 991260R983141983149983141983149983138983141983154 E983150983158983161 983145983155 983137

983140983141983137983140983148983161 983155983145983150991261 (L983145983155983156 983149983137983140983141 983145983150 4

983156983144

983139983141983150983156983157983154983161 983141983150983158983161983145983150983156983154983151983140983157983139983141983140 983151983150 983156983144983141 983148983145983155983156 983145983150 983156983144983141 7983156983144)

bull 991260A983143983137983145983150 I 983156983141983148983148 983161983151983157 983145983156 983145983155 983141983137983155983145983141983154 983142983151983154 983137 983139983137983149983141983148 983156983151 983143983151 983156983144983154983151983157983143983144

983156983144983141 983141983161983141 983151983142 983137 983150983141983141983140983148983141 983156983144983137983150 983142983151983154 983137 983154983145983139983144 983149983137983150 983156983151 983141983150983156983141983154 983156983144983141983147983145983150983143983140983151983149 983151983142 G983151983140991261

bull I983142 983161983151983157 983159983137983150983156 983156983151 983138983141 983152983141983154983142983141983139983156 983143983151 983155983141983148983148 983161983151983157983154 983152983151983155983155983141983155983155983145983151983150983155

983137983150983140 983143983145983158983141 983156983151 983156983144983141 983152983151983151983154 983137983150983140 983161983151983157 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983154983141983137983155983157983154983141 983145983150983144983141983137983158983141983150991261 (983145983150 M983137983154983147 L983157983147983141 983137983150983140 M983137983156983156983144983141983159)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5262

C983144983145983150983137

C983144983145983150983137 (19809830852000)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5362

C983144983145983150983137 (1980 2000)

Red fast growth (1σ above the mean)

Yellow average

Light yellow slow (1σ below the

mean)

North to SouthShandong

JiangsuZhejiangFujianGuangdong

C983144983145983150983137991257983155 G983137983150983143 983151983142 E983148983141983158983141983150 5 983149983137983154983145983156983145983149983141 983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + 4 983139983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5462

983143 983152 983161

983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + H983151983150983143 K983151983150983143 983137983150983140 M983137983139983137983151 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 GDP 983138983161 983137

983156983144983145983154983140 983151983142 983156983144983141 983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150

Provinces are from N to S Shanong JiansuZhejiang FujianGuangdong

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5562

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5762

983152

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100country percentile

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5862

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

983156983159983151983159983137983161 (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085983122 983137983154983141983137(678)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085

983125 983137983154983141983137(626)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983125983123983105 983137983154983141983137(296)) 983148983141983143983141983150983140(983151983142983142) 983160983156983145983156983148983141(983145983150983139983151983149983141 983145983150 983120983120983120 983140983151983148983148983137983154 983148983151983143983155) 983156983141983160983156(800 26 983107983144983145983150983137983085

983154983157983154983137983148) 983156983141983160983156(800 37 983107983144983145983150983137983085983085983157983154983138983137983150) 983156983141983160983156(350 45 983125983123983105)983110983154983151983149 98315998315198315498314898314020029831352005983140983156983137

China-rural China--urban

USA

0

2 0 0

4 0 0

6 0 0

8 0 0

25 3 35 4 45 5income in PPP dollar logs

T983144 983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5962

T983144983141 983139983154983145983155983145983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6062

P983148983157983156983151983139983154983137983156983145983139 983137983150983140 983140983141983149983151983139983154983137983156983145983139 983154983141983137983148 983143983148983151983138983137983148 983143983154983151983159983156983144

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 10: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1062

1A M983137983154983154983145983137983143983141 983137983150983140 M983151983150983141983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1162

I983150983141983153983157983137983148983145983156983161 2 983139983141983150983156983157983154983145983141983155 983137983143983151 amp 983150983151983159 E983150983143983148983137983150983140

E983148983145983162983137983138983141983156983144991257983155 983140983145983148983141983149983149983137 (983142983154983151983149 983120983154983145983140983141 983137983150983140 983120983154983141983146983157983140983145983139983141)

I983150983139983151983149983141 983145983150

1810 (983203 983152983137)

A983152983152983154983151983160 983152983151983155983145983156983145983151983150 983145983150 1810

983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150

M983154 D983137983154983139983161 10000 T983151983152 01

E983148983145983162983137983138983141983156983144991257983155983142983137983149983145983148983161

30007983166430 T983151983152 1

E983148983145983162983137983138983141983156983144

983137983148983151983150983141

50 M983141983140983145983137983150

G983137983145983150 100 983156983151 1

I983150983139983151983149983141 983145983150

2004 (983203 983152983139 983152983137)

400000

81000

11500

17 983156983151 1

1810 position estimates based on Colquhoun 1801-3 data 2004 UK data from LIS and for 01 from Piketty (Data-

central)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1262

I983150983141983153983157983137983148983145983156983161 135 983161983141983137983154983155 983137983143983151 amp 983150983151983159 R983157983155983155983145983137

A983150983150983137991257983155 150983085983142983151983148983140 983143983137983145983150 (983142983154983151983149 983105983150983150983137 983115983137983154983141983150983145983150983137)

I983150983139983151983149983141 983145983150

1875 (R 983152983137)

A983152983152983154983151983160 983152983151983155983145983156983145983151983150 983145983150 1875

983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150

C983151983157983150983156

V983154983151983150983155983147983161

100000 T983151983152 01

K983137983154983141983150983145983150 983137983150983140A983150983150983137

900039831663000 T983151983152 1

A983150983150983137991257983155

983152983137983154983141983150983156983155

200 M983141983137983150 (983137983154983151983157983150983140

65983156983144 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141)

G983137983145983150 150 983156983151 1

I983150983139983151983149983141 983137983154983151983157983150983140

2005 (R 983152983139 983152983137)

3000000

340000

53000

19 983156983151 1

2005 data from surveysfor05ECARUS2005_3dta For the top 01 I take the maximum incomes (multiplied by 3)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1362

E983148983145983162983137983138983141983156983144 B983141983150983150983141983156 983137983150983140 A983150983150983137 K983137983154983141983150983145983150983137

I983142 E983148983145983162983137983138983141983156983144

983148983151983155983141983155 983156983144983141983141983155983156983137983156983141

I983142 E983148983145983162983137983138983141983156983144

983149983137983154983154983145983141983155 M983154

D983137983154983139983161

W983145983156983144

V983154983151983150983155983147983161

A983150983150983137991257983155

983142983137983149983145983148983161

T983144983141 983151983152983141983150983145983150983143

983152983151983155983145983156983145983151983150 983145983150

983138983151983156983144 983150983151983158983141983148983155

Incomes

Alternative lives

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1462

T983154983137983140983141983085983151983142983142 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983137983150983140 983148983151983158983141

983145983150 983149983137983154983154983145983137983143983141

C983151983157983150983156983154983161991257983155 G983145983150983145

983139983151983141983142983142983145983139983145983141983150983156

M983137983154983145983156983137983148 983138983148983145983155983155

A983150983150983137 K983137983154983141983150983145983150983137 1875

E983149983149983137 R983151983157983137983157983148983156983085B983151983158983137983154983161 1856

E983148983145983162983137983138983141983156983144 B983141983150983150983141983156 1810

N983145983139983147 D983145983158983141983154 1920

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1562

1B T983144983141 983156983144983154983141983141 983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983155 983151983142

O983138983137983149983137983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1662

O983138983137983149983137991257983155 983156983144983154983141983141 983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983155

All blacks

Europeans16000shillings on

averageObamarsquos grandfather as

high as he could get beforereaching a colonial ceiling

Income

240 shillings

Subsistence140 shillings

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1762

B983141983139983137983157983155983141 983139983151983148983151983150983145983141983155 983152983157983155983144983141983140 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983156983151 983145983156983155

983149983137983160983145983149983157983149991252983137983150983140 K983141983150983161983137 983159983137983155 983150983151983156 983137983150 983141983160983139983141983152983156983145983151983150

KEN

IND

BIH

KENIND

JAV

DZA

NES

JAV

0

2 0

4 0

6 0

8 0

1 0 0

G i n i

500 1000 1500 2000 2500 3000GDI per capita in 1990 PPP dollars

Kenya1927

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1862

I983150983140983141983152983141983150983140983141983150983139983141991257983155 983140983137983155983144983141983140 983144983151983152983141983155

K983141983150983161983137991257983155 GDP 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983137983155 983151983142 US GDP 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137

0

2

4

6

8

p e

r c e n t

1950 1960 1982 2008years

Kenya colony Independence

Obamarsquos fathercomes to the USObamarsquos father dies

Obama becomes President

Based on Maddisonrsquos data (in 1990 PPPs)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1962

C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983152983154983141983149983145983157983149 (983151983157983154 983150983141983160983156 983156983151983152983145983139) 983145983150

O983138983137983149983137991257983155 983151983159983150 983159983151983154983140983155983131M983161 983149983151983156983144983141983154983133 983144983137983140 983137983148983159983137983161983155 983141983150983139983151983157983154983137983143983141983140 983149983161 983154983137983152983145983140

983137983139983139983157983148983156983157983154983137983156983145983151983150 983145983150 I983150983140983151983150983141983155983145983137S983144983141 983144983137983140 983156983137983157983143983144983156 983149983141

983156983151 983140983145983155983140983137983145983150 983156983144983141 983138983148983141983150983140 983151983142 983145983143983150983151983154983137983150983139983141 983137983150983140

983137983154983154983151983143983137983150983139983141 983156983144983137983156 983156983151983151 983151983142983156983141983150 983139983144983137983154983137983139983156983141983154983145983162983141983140

A983149983141983154983145983139983137983150983155 983137983138983154983151983137983140 B983157983156 983155983144983141 983150983151983159 983148983141983137983154983150983141983140991270983156983144983141983139983144983137983155983149 983156983144983137983156 983155983141983152983137983154983137983156983141983140 983156983144983141 983148983145983142983141 983139983144983137983150983139983141983155 983151983142 983137983150

A983149983141983154983145983139983137983150 983142983154983151983149 983156983144983151983155983141 983151983142 983137983150 I983150983140983151983150983141983155983145983137983150 S983144983141

983147983150983141983159 983159983144983145983139983144 983155983145983140983141 983151983142 983156983144983141 983140983145983158983145983140983141 983155983144983141 983159983137983150983156983141983140 983144983141983154983139983144983145983148983140 983156983151 983138983141 983151983150 I 983159983137983155 983137983150 A983149983141983154983145983139983137983150 983155983144983141 983140983141983139983145983140983141983140

983137983150983140 983149983161 983156983154983157983141 983148983145983142983141 983148983137983161 983141983148983155983141983159983144983141983154983141 983131983151983157983156983155983145983140983141 983151983142

I983150983140983151983150983141983155983145983137983133

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2062

1C H983151983159 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983137983154983141 983156983144983141 U983150983145983156983141983140

S983156983137983156983141983155 983137983150983140 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2162

I983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983156983144983141 U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155 983137983150983140 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 (G983145983150983145 983152983151983145983150983156983155 983137983154983151983157983150983140 2005)

983117983151983155983156 983141983153983157983137983148 983105983158983141983154983137983143983141 983117983151983155983156 983157983150983141983153983157983137983148

U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155 34(S983151983157983156983144 D983137983147983151983156983137

W983145983155983139983151983150983155983145983150)

39(D983141983148983137983159983137983154983141 I983140983137983144983151)

45(T983141983160983137983155

T983141983150983150983141983155983155983141983141)E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150 24

(H983157983150983143983137983154983161

D983141983150983149983137983154983147)

31(N983141983156983144983141983154983148983137983150983140983155)

38(UK P983151983154983156983157983143983137983148)

D983145983142983142983141983154983141983150983139983141 10 983152983151983145983150983156983155 8 983152983151983145983150983156983155 7 983152983151983145983150983156983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2262

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2362

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2462

GDP 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150 983137983150983140

983155983156983137983156983141983155 983151983142 983156983144983141 USA (983157983150983159983141983145983143983144983156983141983140)

twoway (kdensity gdpppp if Deurope_inc==1) (kdensity gdpppp if Deurope_inc==0 legend(off) xtitle(GDP per capita in PPP terms))Using sourcesUS_EUUS_vs_EUdta

0

0 0 0 0 2

0

0 0 0 4

0 0 0 0 6

0 0 0 0 8

k d e n s i t y g d p p p p

0 20000 40000 60000 80000GDP per capita in PPP terms

USA

Europe

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2562

G983145983150983145983155 983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

983137983150983140 983155983156983137983156983141983155 983151983142 983156983144983141 USA

0

0 5

1

1 5

k d e n s i t y g i n i

25 30 35 40 45Gini

Europe USA

Overall inter-personal Ginifor both

twoway (kdensity gini if Deurope==1) (kdensity gini if Deurope==0 legend(off) xtitle((Gini) xline(31 38) xline(41 lwidth(thick)))Using US_vs_EUdta in cperseussources

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2662

B983141983156983159983141983141983150983085983157983150983145983156 983137983150983140 983156983151983156983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983155983141983148983141983139983156983141983140

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983154983151983157983150983140 983161983141983137983154 2005Gini

Between-

states or

countries

Gini total

(between

individuals)

Share of inter-state

inequality in total

()

USA (50 states) 8 40+ ~20

EU-15 countries (pre-

enlargement)

102 334 30

EU-27 (post enlargement) 231 403 57

China (29 provinces) 24 40+ ~60

EU-34 (all of Europe incl

Turkey)301 448 67

EU data calculated from world2002dta US from the same source

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2762

T983159983151 983156983161983152983141983155 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155

bull T983144983141 A983149983141983154983145983139983137983150 983137983148983148 983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 983137983154983141 983157983150983141983153983157983137983148

983145983150983156983141983154983150983137983148983148983161 983138983157983156 983156983144983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983145983150 983156983144983141983145983154 983149983141983137983150 983145983150983139983151983149983141983155

983137983154983141 983155983149983137983148983148

bull T983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 983137983154983141 983141983153983157983137983148 983145983150983156983141983154983150983137983148983148983161

983138983157983156 983149983141983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983138983141983156983159983141983141983150 983156983144983141983149 983137983154983141

983148983137983154983143983141bull I983150 983156983144983141 A983149983141983154983145983139983137983150 983156983161983152983141 983152983151983158983141983154983156983161 983145983155 983137983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148

983137983156983156983154983145983138983157983156983141 983145983150 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 983156983161983152983141 983152983151983158983141983154983156983161 983145983155 983137

983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141 983137983156983156983154983145983138983157983156983141bull P983151983148983145983139983145983141983155 983149983157983155983156 983138983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983156983151983151 983152983154983151983085983152983151983151983154 983145983150 983151983150983141 983139983137983155983141

991260983154983141983143983145983151983150983137983148 983139983151983144983141983155983145983151983150991261 983145983150 983156983144983141 983151983156983144983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2862

I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155bull H983151983159 983142983137983154 983139983137983150 EU991257983155 983141983160983152983137983150983155983145983151983150 983139983151983150983156983145983150983157983141

bull W983145983156983144 983156983144983141 983148983137983155983156 2 983141983160983152983137983150983155983145983151983150983155 EU 983144983137983155 983149983151983158983141983140 983137983159983137983161983142983154983151983149 983137983150 A983149983141983154983145983139983137983150 983156983161983152983141 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

bull W983145983156983144 T983157983154983147983141983161 EU991257983155 G983145983150983145 983159983151983157983148983140 983141983160983139983141983141983140 45 983155983151 E983157983154983151983152983141

983159983151983157983148983140 983139983151983149983141 983156983151 983154983141983155983141983149983138983148983141 L983137983156983145983150 A983149983141983154983145983139983137 983140983151983141983155 983156983144983145983155 983155983141983156

983137 983148983145983149983145983156 983156983151 EU 983141983160983152983137983150983155983145983151983150bull C983144983145983150983137 983144983137983155 983137 983155983145983149983145983148983137983154 983155983156983154983157983139983156983157983154983141 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983148983145983147983141 E983157983154983151983152983141

bull S983157983139983144 983144983157983143983141 983145983150983156983141983154983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983145983150 983149983141983137983150

983145983150983139983151983149983141983155 983155983141983156 983137983148983155983151 983137 983148983145983149983145983156 983156983151 983137 983152983151983155983155983145983138983148983141 983152983151983148983145983156983145983139983137983148 983157983150983145983156983161 983151983142A983155983145983137 (983148983141983137983158983145983150983143 983141983158983141983150 983137983155983145983140983141 983156983144983141 983156983159983151 983143983145983137983150983156983155) A983155983145983137 983145983155 983138983161 983142983137983154

983156983144983141 983149983151983155983156 983145983150983139983151983149983141 983144983141983156983141983154983151983143983141983150983141983151983157983155 983139983151983150983156983145983150983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2962

2 C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3062

2A 983116983141983155 983146983141983157983160 983155983151983150983156 983142983137983145983156983155

983159983144983141983150 983161983151983157 983137983154983141 983138983151983154983150

A 983148 983148 983138 983148 983156983145983148 983145983156983145 (983145 983148 983148 983145 $PPP)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3162

A983150 983141983160983137983149983152983148983141 983143983148983151983138983137983148 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141 983152983151983155983145983156983145983151983150983155 (983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 983145983150 $PPP)

983145983150 D983141983150983149983137983154983147 983137983150983140 983155983141983148983141983139983156983141983140 A983142983154983145983139983137983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

Based on B Milanovic Worlds Apart Measuring International and Global Inequality

Denmark

Mozambique

Mali

Tanzania

Uganda

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 5 10 15 20country ventile

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3262

E983155983156983145983149983137983156983145983151983150ijij j jij C bGbmbb y ε ++++= 3210

983149983146 = 983149983141983137983150 983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141

G983146 = G983145983150983145 983139983151983141983142983142983145983139983145983141983150983156

C983145983146 = 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 983151983142 983145983085983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983145983150 983146983085983156983144 983139983151983157983150983156983154983161

T983144983141 983145983155983155983157983141 H983151983159 983156983151 983155983157983138983155983156983145983156983157983156983141 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155

(C983145983146) 983142983151983154 983151983159983150 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 (C983145983146) 983137983150983140 983156983144983157983155 983144983137983158983141 983156983144983141

983141983150983156983145983154983141 983154983141983143983154983141983155983155983145983151983150 983137983139983139983151983157983150983156 983142983151983154 983156983144983141 983141983142983142983141983139983156 983151983142983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 983151983150983148983161

R983157983150 983151983158983141983154 983145983150983139983151983149983141 983158983141983150983156983145983148983141983155 983142983151983154 116 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140

2320 (20 983160 116) 983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 (983161983145983146)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3362

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3462

bull 983111983148983151983138983137983148 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983103 C983151983157983150983156983154983161 983151983142983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983141983160983152983148983137983145983150983155 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161983145983150 983143983148983151983138983137983148 983145983150983139983151983149983141 (E983155983156983145983149983137983156983141983140 983137983139983154983151983155983155

983154983141983152983154983141983155983141983150983156983137983156983145983158983141 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983156983144983137983156 983144983137983158983141 983156983144983141 983149983141983137983150983145983150983139983151983149983141 983151983142 983156983144983141983145983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983158983141983150983156983145983148983141983155 983151983154983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155) C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137983150983140 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141

983139983148983137983155983155 983139983151983149983138983145983150983141983140 983141983160983152983148983137983145983150 983137983138983151983157983156 80bull 983110983151983154 983139983151983149983152983137983154983145983155983151983150983098 4 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 (983152983148983137983139983141 983151983142

983138983145983154983156983144 983152983137983154983141983150983156983155 983141983156983144983150983145983139983145983156983161 983137983143983141) 983141983160983152983148983137983145983150 40 983151983142

983159983137983143983141 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983156983144983141 US (N P983145983155983156983151983148983141983155983145 J983151983142EI2009)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3562

2B I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155 983149983145983143983154983137983156983145983151983150 983146983157983155983156

983145983150983156983141983154983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983154983140983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3662

T983144983141 XXI 983139983141983150983156983157983154983161 983156983154983145983148983141983149983149983137

A Globalization of ideasknowledge

Communication awareness ofothersrsquo living standards

B Increasing differences inmean incomes

among countries

C No movement of people

If A and B then no C Migration is the outcome of current unequal globalizationIf B and C then no A Unequal globe can exist if people do not know much abouteach otherrsquos living conditions or costs of transport are too highIf A and C then no B Under globalization people will not move if income differentialsare small

G983154983151983159983145983150983143 983145983150983156983141983154983085983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983137983150983140 983149983145983143983154983137983156983145983151983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3762

983143 983161 983143

K983141983161 983155983141983158983141983150 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3862

T983144983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983142983151983157983154983156983144 983159983151983154983148983140 G983154983141983141983139983141 983158983155 M983137983139983141983140983151983150983145983137

983137983150983140 A983148983138983137983150983145983137 S983152983137983145983150 983158983155 M983151983154983151983139983139983151 (25983147983149)M983137983148983137983161983155983145983137 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (3983147983149)

bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140 US 983158983155 M983141983160983145983139983151

bull T983144983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983156983144983154983141983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983137983148983148983141983140983085983145983150 983151983154

983149983145983150983141983140 N K983151983154983141983137991252S K983151983154983141983137 983129983141983149983141983150991252S983137983157983140983145

A983154983137983138983145983137 I983155983154983137983141983148983085983085983085P983137983148983141983155983156983145983150983141I983150 1960 983156983144983141 983151983150983148983161 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983141983154983141 A983154983143983141983150983156983145983150983137 983137983150983140 U983154983157983143983157983137983161 (983142983145983154983155983156) 983158983155 B983154983137983162983145983148

P983137983154983137983143983157983137983161 983137983150983140 B983151983148983145983158983145983137 (983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140) 983137983150983140 A983157983155983156983154983137983148983145983137 (983142983145983154983155983156) 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (983142983151983157983154983156983144)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3962

983129983141983137983154 2007 983129983141983137983154 1980

A983152983152983154983151983160983145983149983137983156983141 983151983142983142983151983154983141983145983143983150 983159983151983154983147983141983154983155 983145983150

983148983137983138983151983154 983142983151983154983139983141

R983137983156983145983151 983151983142 983154983141983137983148 GDI 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137

G983154983141983141983139983141

(M983137983139983141983140983151983150983145983137983150A983148983138983137983150983145983137983150983155)

75 4 983156983151 1 21 983156983151 1

S983152983137983145983150

(M983151983154983151983139983139983137983150983155)

144 74 983156983151 1 65 983156983151 1

U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155

(M983141983160983145983139983137983150983155)

156 36 983156983151 1 26 983156983151 1

M983137983148983137983161983155983145983137

(I983150983140983151983150983141983155983145983137983150983155)

180 37 983156983151 1 36 983156983151 1

BLS News Release March 2009 data for 2008 inclusive of undocumented aliens

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4062

I983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137 983154983141983150983156

bull I983142 983149983151983155983156 983151983142 983151983157983154 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983140983141983156983141983154983149983145983150983141983140 983138983161

983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983156983144983141983150 983156983144983141983154983141 983145983155 983148983145983156983156983148983141 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142

983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983143983148983151983138983137983148983148983161 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983154983141983150983156

(983157983150983154983141983148983137983156983141983140 983156983151 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983140983141983155983141983154983156 983151983154 983141983142983142983151983154983156)

bull H983151983159 983149983157983139983144 983145983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983159983151983154983156983144 B983148983137983139983147983085983149983137983154983147983141983156UK 983152983137983155983155983152983151983154983156983155 983155983151983148983140 983142983151983154 983137983138983151983157983156 9832035000 983148983141983143983137983148983148983161

983152983157983154983139983144983137983155983141 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983142983151983154 983137983138983151983157983156 $1983149 983145983150

983145983150983158983141983155983156983149983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4162

T983144983141 983148983151983143983145983139 983151983142 983156983144983141 983137983154983143983157983149983141983150983156

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983145983150 983156983144983141 983159983151983154983148983140 983145983155

983158983141983154983161 983144983145983143983144 (G983145983150983145=70)

bull M983151983155983156 983151983142 983156983144983137983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983138983161 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150983139983151983149983141983155

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 991260983141983160983152983148983137983145983150983155991261 983155983151983149983141 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161 983145983150

983152983141983154983155983151983150983137983148 983145983150983139983151983149983141983155 983143983148983151983138983137983148983148983161 (983137983155983155983141983155983155983141983140 983137983139983154983151983155983155 983150983137983156983145983151983150983137983148983158983141983150983156983145983148983141983155)

bull T983144983145983155 983159983137983155 983150983151983156 983156983144983141 983139983137983155983141 983145983150 983156983144983141 983152983137983155983156 (983137983154983151983157983150983140 185098308570)

983159983144983141983150 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983149983151983155983156983151983142 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

T983144 983156983145 983156 983147

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4262

T983144983141 983153983157983141983155983156983145983151983150983155 983156983151 983137983155983147

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983149983151983154983137983148983148983161983085983137983154983138983145983156983154983137983154983161 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983145983150983140983141983152983141983150983140983141983150983156 983151983142 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983141983142983142983151983154983156

bull I983156 983139983137983150 983138983141 983154983141983143983137983154983140983141983140 983137983155 983137 983154983141983150983156 (983155983144983137983154983141983140 983138983161 983137983148983148 983149983141983149983138983141983154983155

983151983142 983137 983139983151983149983149983157983150983145983156983161)

bull I983155 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142 983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141983148983161

983137983139983153983157983145983154983141983140 983159983141983137983148983156983144 983137983139983139983141983152983156983137983138983148983141

bull I983155 983145983156 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983142983154983151983149 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142

983142983137983149983145983148983161 983159983141983137983148983156983144 W983144983161

bull P983151983148983145983156983145983139983137983148 983152983144983145983148983151983155983151983152983144983161 983137983154983143983157983149983141983150983156983155 983152983154983151 983154983141983150983156 (983155983151983139983145983137983148983139983151983150983156983154983137983139983156 983155983156983137983156983145983155983156 983156983144983141983151983154983161 983152983144983145983148983145983137983085983085A983154983145983155983156983151983156983148983141) 983137983150983140 983139983151983150983156983154983137

(983139983151983155983149983151983152983151983148983145983156983137983150 983146983157983155983156983145983139983141 983137983155 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4362

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4462

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140 (983138) 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161bull N983141983145983156983144983141983154 983151983142 983156983144983141983149 983149983137983156983156983141983154983155

bull C983151983150983139983141983152983156 1 (983140983145983158983141983154983143983141983150983139983141) 983145983155 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156 983145983142 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983144983137983158983141

983148983145983138983141983154983137983148 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983145983156 983149983137983161 983138983141 983154983141983148983141983158983137983150983156 983142983151983154 983148983145983138983141983154983137983148 983158983155983138983157983154983140983141983150983141983140 983155983151983139983145983141983156983145983141983155

bull I983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983154983151983151983156983141983140 983145983150 983156983159983151 983147983141983161 983137983155983155983157983149983152983156983145983151983150983155 (983145) 983152983151983148983145983156983145983139983137983148

983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983151983142 983148983145983138983141983154983137983148983145983155983149 983137983154983141 983159983144983137983156 983149983137983156983156983141983154983155 (983145983145) 983137983139983153983157983145983155983145983156983145983151983150983151983142 983159983141983137983148983156983144 983145983149983149983137983156983141983154983145983137983148 983142983151983154 983138983151983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983137983150983140 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983155983145983149983145983148983137983154983148983161 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156983151983150983139983141 983156983144983141 983138983137983139983147983143983154983151983157983150983140 983139983151983150983140983145983156983145983151983150983155 983151983142 983146983157983155983156983145983139983141 983141983160983145983155983156 983145983150 983137983148983148

983155983151983139983145983141983156983145983141983155bull B983157983156 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 983149983137983156983156983141983154 983138983141983139983137983157983155983141 983156983144983141

983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141 983152983154983145983150983139983145983152983148983141 983137983152983152983148983145983141983155 983159983145983156983144983145983150 983141983137983139983144 983152983141983151983152983148983141 (983150983151983156983141

983144983151983159983141983158983141983154 983156983144983137983156 983156983144983141 DP 983149983137983161 983137983148983148983151983159 983142983151983154 983144983145983143983144 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161)

R 983148 983145 983148 983142 983156 983145 983148 983148983156983144 983142

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4562

R983137983159983148983155 983151983150 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983151983142 983149983137983156983141983154983145983137983148 983159983141983137983148983156983144 983142983151983154

983137 991260983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161991261 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149bull I983156 983145983155 983137 983149983145983155983156983137983147983141 983156983151 983138983141983148983145983141983158983141 983156983144983137983156 983137 983146983157983155983156 983137983150983140 983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161 983149983157983155983156

983159983137983145983156 983157983152983151983150 983137 983144983145983143983144 983149983137983156983141983154983145983137983148 983155983156983137983150983140983137983154983140 983151983142 983148983145983142983141 W983144983137983156 983149983141983150 983159983137983150983156 983145983155

983149983141983137983150983145983150983143983142983157983148 983159983151983154983147 983145983150 983142983154983141983141 983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983159983145983156983144 983151983156983144983141983154983155 983156983144983141983155983141983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983154983141983143983157983148983137983156983145983150983143 983156983144983141983145983154 983154983141983148983137983156983145983151983150983155 983156983151 983151983150983141 983137983150983151983156983144983141983154 983159983145983156983144983145983150 983137983142983154983137983149983141983159983151983154983147 983151983142 983146983157983155983156 983138983137983155983145983139 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 T983151 983137983139983144983145983141983158983141 983156983144983145983155 983155983156983137983156983141 983151983142983156983144983145983150983143983155 983143983154983141983137983156 983159983141983137983148983156983144 983145983155 983150983151983156 983150983141983139983141983155983155983137983154983161 983113983150 983142983137983139983156 983138983141983161983151983150983140 983155983151983149983141983152983151983145983150983156 983145983156 983145983155 983149983151983154983141 983148983145983147983141983148983161 983156983151 983138983141 983137 983152983151983155983145983156983145983158983141 983144983145983150983140983154983137983150983139983141 983137

983149983141983137983150983145983150983143983148983141983155983155 983140983145983155983156983154983137983139983156983145983151983150 983137983156 983138983141983155983156 983145983142 983150983151983156 983137 983156983141983149983152983156983137983156983145983151983150 983156983151983145983150983140983157983148983143983141983150983139983141 983137983150983140 983141983149983152983156983145983150983141983155983155 ( 983105 983124983144983141983151983154983161 983151983142 983114983157983155983156983145983139983141 C983144983137983152983156983141983154 V98320744 983152983152 2579830858)

bull F983151983154 R983137983159983148983155 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150 983151983142 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983155983145983149983152983148983161 983137983155983157983149 983151983142 983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983152983156983145983149983137983148 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 (983149983161983145983150983156983141983154983152983154983141983156983137983156983145983151983150)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4662

bull I983150 G983145983150983145 983156983141983154983149983155

p p y y pG j

n

i j

ii j

n

i

n

i

iii +minus(+ sumsumsumgt=

)11 micro

π

Go back to our definition of global inequality

Rawls would insist of the minimization of eachindividual Gini (Gi) so that Term 1 (within-inequality)would be minimized But differences in mean incomes

between the countries can take any value Term 2(between inequality) could be very high

And this is exactly what we observe in real life Term 2

accounts for 85 of global Gini

Term 1 Term 2

Global Ginis in Real World Rawlsian World Convergence

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4762

All equal Different (as

now)

All equal

Different (asnow)

Mean countryincomes

Individualincomes within

country

G oba G s ea o d a s a o d Co e ge ceWorldhellipand Shangri-La World

697

615(all country

Ginis=0)

456 (all mean

incomes sameall country Ginisas now)

0

C 983148 983145 983140 21983155983156 983148983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4862

C983151983150983139983148983157983155983145983151983150 983137983150983140 21983155983156 983139983141983150983156983157983154983161 983152983151983148983145983139983161 983145983155983155983157983141983155

bull T983151 983154983141983140983157983139983141 983155983145983143983150983145983142983145983139983137983150983156983148983161 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 (983137983150983140983152983151983158983141983154983156983161) 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983156983144983141983154983141 983137983154983141 983156983159983151 983159983137983161983155

bull A 983155983148983151983159 983137983150983140 983155983157983155983156983137983145983150983137983138983148983141 983159983137983161 983144983145983143983144983141983154 983143983154983151983159983156983144 983154983137983156983141 983151983142983152983151983151983154983141983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull A 983142983137983155983156 983137983150983140 983152983151983155983155983145983138983148983161 983152983151983148983145983156983145983139983137983148983148983161 983156983157983149983157983148983156983151983157983155 983159983137983161

983145983150983139983154983141983137983155983141 983149983145983143983154983137983156983145983151983150bull 983109983145983156983144983141983154 983152983151983151983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983151 983138983141983139983151983149983141 983154983145983139983144983141983154 983151983154983152983151983151983154 983152983141983151983152983148983141 983159983145983148983148 983149983151983158983141 983156983151 983154983145983139983144 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull S983144983151983157983148983140 983149983145983143983154983137983150983156983155 983138983141 983156983137983160983141983140 983137983140983140983145983156983145983151983150983137983148983148983161 983156983151 983152983137983161 983150983137983156983145983158983141983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150991257983155 983148983151983155983141983154983155 983137983150983140 983156983144983151983155983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983145983150 983156983144983141983145983154983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983151983154983145983143983145983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4962

EXTRAS S983144983151983157983148983140 983156983144983141 983159983144983151983148983141 983159983151983154983148983140983138983141 983139983151983149983152983151983155983141983140 983151983142 983143983137983156983141983140

983139983151983149983149983157983150983145983156983145983141983155

P983137983155983155983137983143983141983155 983137983150983140 983140983141983137983156983144 983137983156 983137983158983141983154983137983143983141 983137983150983150983157983137983148

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5062

983143 983143

983154983137983156983141983155983109983155983156983145983149983137983156983141983140

983155983157983139983139983141983155983155983142983157983148

983145983148983148983141983143983137983148

983152983137983155983155983137983143983141983155

983118983157983149983138983141983154

983151983142 983137983154983154983141983155983156983155

983108983141983137983156983144983155 983108983141983137983156983144

983154983137983156983141

983122983141983148983137983156983145983158983141

983140983141983137983156983144

983154983137983156983141

B983141983154983148983145983150 W983137983148983148 983166200 115 9831667 22 100

M983141983160983145983139983137983150 W983137983148983148 200000 A983138983151983157983156 1983149983145983148983148983145983151983150

400983085500

005 2

A983142983154983145983139983137EU 200000 A983154983151983157983150983140

1000

05 23

Most of the successful passages before the consolidation of the Wall

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5162

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

983152983154983141983152983137983154983141983140bull 983124983144983141 983109983139983151983150983151983149983145983155983156 (J983137983150983157983137983154983161 2011) 991260R983141983149983141983149983138983141983154 E983150983158983161 983145983155 983137

983140983141983137983140983148983161 983155983145983150991261 (L983145983155983156 983149983137983140983141 983145983150 4

983156983144

983139983141983150983156983157983154983161 983141983150983158983161983145983150983156983154983151983140983157983139983141983140 983151983150 983156983144983141 983148983145983155983156 983145983150 983156983144983141 7983156983144)

bull 991260A983143983137983145983150 I 983156983141983148983148 983161983151983157 983145983156 983145983155 983141983137983155983145983141983154 983142983151983154 983137 983139983137983149983141983148 983156983151 983143983151 983156983144983154983151983157983143983144

983156983144983141 983141983161983141 983151983142 983137 983150983141983141983140983148983141 983156983144983137983150 983142983151983154 983137 983154983145983139983144 983149983137983150 983156983151 983141983150983156983141983154 983156983144983141983147983145983150983143983140983151983149 983151983142 G983151983140991261

bull I983142 983161983151983157 983159983137983150983156 983156983151 983138983141 983152983141983154983142983141983139983156 983143983151 983155983141983148983148 983161983151983157983154 983152983151983155983155983141983155983155983145983151983150983155

983137983150983140 983143983145983158983141 983156983151 983156983144983141 983152983151983151983154 983137983150983140 983161983151983157 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983154983141983137983155983157983154983141 983145983150983144983141983137983158983141983150991261 (983145983150 M983137983154983147 L983157983147983141 983137983150983140 M983137983156983156983144983141983159)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5262

C983144983145983150983137

C983144983145983150983137 (19809830852000)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5362

C983144983145983150983137 (1980 2000)

Red fast growth (1σ above the mean)

Yellow average

Light yellow slow (1σ below the

mean)

North to SouthShandong

JiangsuZhejiangFujianGuangdong

C983144983145983150983137991257983155 G983137983150983143 983151983142 E983148983141983158983141983150 5 983149983137983154983145983156983145983149983141 983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + 4 983139983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5462

983143 983152 983161

983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + H983151983150983143 K983151983150983143 983137983150983140 M983137983139983137983151 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 GDP 983138983161 983137

983156983144983145983154983140 983151983142 983156983144983141 983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150

Provinces are from N to S Shanong JiansuZhejiang FujianGuangdong

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5562

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5762

983152

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100country percentile

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5862

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

983156983159983151983159983137983161 (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085983122 983137983154983141983137(678)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085

983125 983137983154983141983137(626)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983125983123983105 983137983154983141983137(296)) 983148983141983143983141983150983140(983151983142983142) 983160983156983145983156983148983141(983145983150983139983151983149983141 983145983150 983120983120983120 983140983151983148983148983137983154 983148983151983143983155) 983156983141983160983156(800 26 983107983144983145983150983137983085

983154983157983154983137983148) 983156983141983160983156(800 37 983107983144983145983150983137983085983085983157983154983138983137983150) 983156983141983160983156(350 45 983125983123983105)983110983154983151983149 98315998315198315498314898314020029831352005983140983156983137

China-rural China--urban

USA

0

2 0 0

4 0 0

6 0 0

8 0 0

25 3 35 4 45 5income in PPP dollar logs

T983144 983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5962

T983144983141 983139983154983145983155983145983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6062

P983148983157983156983151983139983154983137983156983145983139 983137983150983140 983140983141983149983151983139983154983137983156983145983139 983154983141983137983148 983143983148983151983138983137983148 983143983154983151983159983156983144

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 11: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1162

I983150983141983153983157983137983148983145983156983161 2 983139983141983150983156983157983154983145983141983155 983137983143983151 amp 983150983151983159 E983150983143983148983137983150983140

E983148983145983162983137983138983141983156983144991257983155 983140983145983148983141983149983149983137 (983142983154983151983149 983120983154983145983140983141 983137983150983140 983120983154983141983146983157983140983145983139983141)

I983150983139983151983149983141 983145983150

1810 (983203 983152983137)

A983152983152983154983151983160 983152983151983155983145983156983145983151983150 983145983150 1810

983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150

M983154 D983137983154983139983161 10000 T983151983152 01

E983148983145983162983137983138983141983156983144991257983155983142983137983149983145983148983161

30007983166430 T983151983152 1

E983148983145983162983137983138983141983156983144

983137983148983151983150983141

50 M983141983140983145983137983150

G983137983145983150 100 983156983151 1

I983150983139983151983149983141 983145983150

2004 (983203 983152983139 983152983137)

400000

81000

11500

17 983156983151 1

1810 position estimates based on Colquhoun 1801-3 data 2004 UK data from LIS and for 01 from Piketty (Data-

central)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1262

I983150983141983153983157983137983148983145983156983161 135 983161983141983137983154983155 983137983143983151 amp 983150983151983159 R983157983155983155983145983137

A983150983150983137991257983155 150983085983142983151983148983140 983143983137983145983150 (983142983154983151983149 983105983150983150983137 983115983137983154983141983150983145983150983137)

I983150983139983151983149983141 983145983150

1875 (R 983152983137)

A983152983152983154983151983160 983152983151983155983145983156983145983151983150 983145983150 1875

983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150

C983151983157983150983156

V983154983151983150983155983147983161

100000 T983151983152 01

K983137983154983141983150983145983150 983137983150983140A983150983150983137

900039831663000 T983151983152 1

A983150983150983137991257983155

983152983137983154983141983150983156983155

200 M983141983137983150 (983137983154983151983157983150983140

65983156983144 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141)

G983137983145983150 150 983156983151 1

I983150983139983151983149983141 983137983154983151983157983150983140

2005 (R 983152983139 983152983137)

3000000

340000

53000

19 983156983151 1

2005 data from surveysfor05ECARUS2005_3dta For the top 01 I take the maximum incomes (multiplied by 3)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1362

E983148983145983162983137983138983141983156983144 B983141983150983150983141983156 983137983150983140 A983150983150983137 K983137983154983141983150983145983150983137

I983142 E983148983145983162983137983138983141983156983144

983148983151983155983141983155 983156983144983141983141983155983156983137983156983141

I983142 E983148983145983162983137983138983141983156983144

983149983137983154983154983145983141983155 M983154

D983137983154983139983161

W983145983156983144

V983154983151983150983155983147983161

A983150983150983137991257983155

983142983137983149983145983148983161

T983144983141 983151983152983141983150983145983150983143

983152983151983155983145983156983145983151983150 983145983150

983138983151983156983144 983150983151983158983141983148983155

Incomes

Alternative lives

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1462

T983154983137983140983141983085983151983142983142 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983137983150983140 983148983151983158983141

983145983150 983149983137983154983154983145983137983143983141

C983151983157983150983156983154983161991257983155 G983145983150983145

983139983151983141983142983142983145983139983145983141983150983156

M983137983154983145983156983137983148 983138983148983145983155983155

A983150983150983137 K983137983154983141983150983145983150983137 1875

E983149983149983137 R983151983157983137983157983148983156983085B983151983158983137983154983161 1856

E983148983145983162983137983138983141983156983144 B983141983150983150983141983156 1810

N983145983139983147 D983145983158983141983154 1920

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1562

1B T983144983141 983156983144983154983141983141 983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983155 983151983142

O983138983137983149983137983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1662

O983138983137983149983137991257983155 983156983144983154983141983141 983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983155

All blacks

Europeans16000shillings on

averageObamarsquos grandfather as

high as he could get beforereaching a colonial ceiling

Income

240 shillings

Subsistence140 shillings

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1762

B983141983139983137983157983155983141 983139983151983148983151983150983145983141983155 983152983157983155983144983141983140 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983156983151 983145983156983155

983149983137983160983145983149983157983149991252983137983150983140 K983141983150983161983137 983159983137983155 983150983151983156 983137983150 983141983160983139983141983152983156983145983151983150

KEN

IND

BIH

KENIND

JAV

DZA

NES

JAV

0

2 0

4 0

6 0

8 0

1 0 0

G i n i

500 1000 1500 2000 2500 3000GDI per capita in 1990 PPP dollars

Kenya1927

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1862

I983150983140983141983152983141983150983140983141983150983139983141991257983155 983140983137983155983144983141983140 983144983151983152983141983155

K983141983150983161983137991257983155 GDP 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983137983155 983151983142 US GDP 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137

0

2

4

6

8

p e

r c e n t

1950 1960 1982 2008years

Kenya colony Independence

Obamarsquos fathercomes to the USObamarsquos father dies

Obama becomes President

Based on Maddisonrsquos data (in 1990 PPPs)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1962

C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983152983154983141983149983145983157983149 (983151983157983154 983150983141983160983156 983156983151983152983145983139) 983145983150

O983138983137983149983137991257983155 983151983159983150 983159983151983154983140983155983131M983161 983149983151983156983144983141983154983133 983144983137983140 983137983148983159983137983161983155 983141983150983139983151983157983154983137983143983141983140 983149983161 983154983137983152983145983140

983137983139983139983157983148983156983157983154983137983156983145983151983150 983145983150 I983150983140983151983150983141983155983145983137S983144983141 983144983137983140 983156983137983157983143983144983156 983149983141

983156983151 983140983145983155983140983137983145983150 983156983144983141 983138983148983141983150983140 983151983142 983145983143983150983151983154983137983150983139983141 983137983150983140

983137983154983154983151983143983137983150983139983141 983156983144983137983156 983156983151983151 983151983142983156983141983150 983139983144983137983154983137983139983156983141983154983145983162983141983140

A983149983141983154983145983139983137983150983155 983137983138983154983151983137983140 B983157983156 983155983144983141 983150983151983159 983148983141983137983154983150983141983140991270983156983144983141983139983144983137983155983149 983156983144983137983156 983155983141983152983137983154983137983156983141983140 983156983144983141 983148983145983142983141 983139983144983137983150983139983141983155 983151983142 983137983150

A983149983141983154983145983139983137983150 983142983154983151983149 983156983144983151983155983141 983151983142 983137983150 I983150983140983151983150983141983155983145983137983150 S983144983141

983147983150983141983159 983159983144983145983139983144 983155983145983140983141 983151983142 983156983144983141 983140983145983158983145983140983141 983155983144983141 983159983137983150983156983141983140 983144983141983154983139983144983145983148983140 983156983151 983138983141 983151983150 I 983159983137983155 983137983150 A983149983141983154983145983139983137983150 983155983144983141 983140983141983139983145983140983141983140

983137983150983140 983149983161 983156983154983157983141 983148983145983142983141 983148983137983161 983141983148983155983141983159983144983141983154983141 983131983151983157983156983155983145983140983141 983151983142

I983150983140983151983150983141983155983145983137983133

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2062

1C H983151983159 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983137983154983141 983156983144983141 U983150983145983156983141983140

S983156983137983156983141983155 983137983150983140 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2162

I983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983156983144983141 U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155 983137983150983140 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 (G983145983150983145 983152983151983145983150983156983155 983137983154983151983157983150983140 2005)

983117983151983155983156 983141983153983157983137983148 983105983158983141983154983137983143983141 983117983151983155983156 983157983150983141983153983157983137983148

U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155 34(S983151983157983156983144 D983137983147983151983156983137

W983145983155983139983151983150983155983145983150)

39(D983141983148983137983159983137983154983141 I983140983137983144983151)

45(T983141983160983137983155

T983141983150983150983141983155983155983141983141)E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150 24

(H983157983150983143983137983154983161

D983141983150983149983137983154983147)

31(N983141983156983144983141983154983148983137983150983140983155)

38(UK P983151983154983156983157983143983137983148)

D983145983142983142983141983154983141983150983139983141 10 983152983151983145983150983156983155 8 983152983151983145983150983156983155 7 983152983151983145983150983156983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2262

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2362

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2462

GDP 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150 983137983150983140

983155983156983137983156983141983155 983151983142 983156983144983141 USA (983157983150983159983141983145983143983144983156983141983140)

twoway (kdensity gdpppp if Deurope_inc==1) (kdensity gdpppp if Deurope_inc==0 legend(off) xtitle(GDP per capita in PPP terms))Using sourcesUS_EUUS_vs_EUdta

0

0 0 0 0 2

0

0 0 0 4

0 0 0 0 6

0 0 0 0 8

k d e n s i t y g d p p p p

0 20000 40000 60000 80000GDP per capita in PPP terms

USA

Europe

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2562

G983145983150983145983155 983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

983137983150983140 983155983156983137983156983141983155 983151983142 983156983144983141 USA

0

0 5

1

1 5

k d e n s i t y g i n i

25 30 35 40 45Gini

Europe USA

Overall inter-personal Ginifor both

twoway (kdensity gini if Deurope==1) (kdensity gini if Deurope==0 legend(off) xtitle((Gini) xline(31 38) xline(41 lwidth(thick)))Using US_vs_EUdta in cperseussources

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2662

B983141983156983159983141983141983150983085983157983150983145983156 983137983150983140 983156983151983156983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983155983141983148983141983139983156983141983140

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983154983151983157983150983140 983161983141983137983154 2005Gini

Between-

states or

countries

Gini total

(between

individuals)

Share of inter-state

inequality in total

()

USA (50 states) 8 40+ ~20

EU-15 countries (pre-

enlargement)

102 334 30

EU-27 (post enlargement) 231 403 57

China (29 provinces) 24 40+ ~60

EU-34 (all of Europe incl

Turkey)301 448 67

EU data calculated from world2002dta US from the same source

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2762

T983159983151 983156983161983152983141983155 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155

bull T983144983141 A983149983141983154983145983139983137983150 983137983148983148 983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 983137983154983141 983157983150983141983153983157983137983148

983145983150983156983141983154983150983137983148983148983161 983138983157983156 983156983144983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983145983150 983156983144983141983145983154 983149983141983137983150 983145983150983139983151983149983141983155

983137983154983141 983155983149983137983148983148

bull T983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 983137983154983141 983141983153983157983137983148 983145983150983156983141983154983150983137983148983148983161

983138983157983156 983149983141983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983138983141983156983159983141983141983150 983156983144983141983149 983137983154983141

983148983137983154983143983141bull I983150 983156983144983141 A983149983141983154983145983139983137983150 983156983161983152983141 983152983151983158983141983154983156983161 983145983155 983137983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148

983137983156983156983154983145983138983157983156983141 983145983150 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 983156983161983152983141 983152983151983158983141983154983156983161 983145983155 983137

983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141 983137983156983156983154983145983138983157983156983141bull P983151983148983145983139983145983141983155 983149983157983155983156 983138983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983156983151983151 983152983154983151983085983152983151983151983154 983145983150 983151983150983141 983139983137983155983141

991260983154983141983143983145983151983150983137983148 983139983151983144983141983155983145983151983150991261 983145983150 983156983144983141 983151983156983144983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2862

I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155bull H983151983159 983142983137983154 983139983137983150 EU991257983155 983141983160983152983137983150983155983145983151983150 983139983151983150983156983145983150983157983141

bull W983145983156983144 983156983144983141 983148983137983155983156 2 983141983160983152983137983150983155983145983151983150983155 EU 983144983137983155 983149983151983158983141983140 983137983159983137983161983142983154983151983149 983137983150 A983149983141983154983145983139983137983150 983156983161983152983141 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

bull W983145983156983144 T983157983154983147983141983161 EU991257983155 G983145983150983145 983159983151983157983148983140 983141983160983139983141983141983140 45 983155983151 E983157983154983151983152983141

983159983151983157983148983140 983139983151983149983141 983156983151 983154983141983155983141983149983138983148983141 L983137983156983145983150 A983149983141983154983145983139983137 983140983151983141983155 983156983144983145983155 983155983141983156

983137 983148983145983149983145983156 983156983151 EU 983141983160983152983137983150983155983145983151983150bull C983144983145983150983137 983144983137983155 983137 983155983145983149983145983148983137983154 983155983156983154983157983139983156983157983154983141 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983148983145983147983141 E983157983154983151983152983141

bull S983157983139983144 983144983157983143983141 983145983150983156983141983154983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983145983150 983149983141983137983150

983145983150983139983151983149983141983155 983155983141983156 983137983148983155983151 983137 983148983145983149983145983156 983156983151 983137 983152983151983155983155983145983138983148983141 983152983151983148983145983156983145983139983137983148 983157983150983145983156983161 983151983142A983155983145983137 (983148983141983137983158983145983150983143 983141983158983141983150 983137983155983145983140983141 983156983144983141 983156983159983151 983143983145983137983150983156983155) A983155983145983137 983145983155 983138983161 983142983137983154

983156983144983141 983149983151983155983156 983145983150983139983151983149983141 983144983141983156983141983154983151983143983141983150983141983151983157983155 983139983151983150983156983145983150983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2962

2 C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3062

2A 983116983141983155 983146983141983157983160 983155983151983150983156 983142983137983145983156983155

983159983144983141983150 983161983151983157 983137983154983141 983138983151983154983150

A 983148 983148 983138 983148 983156983145983148 983145983156983145 (983145 983148 983148 983145 $PPP)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3162

A983150 983141983160983137983149983152983148983141 983143983148983151983138983137983148 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141 983152983151983155983145983156983145983151983150983155 (983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 983145983150 $PPP)

983145983150 D983141983150983149983137983154983147 983137983150983140 983155983141983148983141983139983156983141983140 A983142983154983145983139983137983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

Based on B Milanovic Worlds Apart Measuring International and Global Inequality

Denmark

Mozambique

Mali

Tanzania

Uganda

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 5 10 15 20country ventile

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3262

E983155983156983145983149983137983156983145983151983150ijij j jij C bGbmbb y ε ++++= 3210

983149983146 = 983149983141983137983150 983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141

G983146 = G983145983150983145 983139983151983141983142983142983145983139983145983141983150983156

C983145983146 = 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 983151983142 983145983085983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983145983150 983146983085983156983144 983139983151983157983150983156983154983161

T983144983141 983145983155983155983157983141 H983151983159 983156983151 983155983157983138983155983156983145983156983157983156983141 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155

(C983145983146) 983142983151983154 983151983159983150 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 (C983145983146) 983137983150983140 983156983144983157983155 983144983137983158983141 983156983144983141

983141983150983156983145983154983141 983154983141983143983154983141983155983155983145983151983150 983137983139983139983151983157983150983156 983142983151983154 983156983144983141 983141983142983142983141983139983156 983151983142983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 983151983150983148983161

R983157983150 983151983158983141983154 983145983150983139983151983149983141 983158983141983150983156983145983148983141983155 983142983151983154 116 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140

2320 (20 983160 116) 983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 (983161983145983146)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3362

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3462

bull 983111983148983151983138983137983148 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983103 C983151983157983150983156983154983161 983151983142983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983141983160983152983148983137983145983150983155 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161983145983150 983143983148983151983138983137983148 983145983150983139983151983149983141 (E983155983156983145983149983137983156983141983140 983137983139983154983151983155983155

983154983141983152983154983141983155983141983150983156983137983156983145983158983141 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983156983144983137983156 983144983137983158983141 983156983144983141 983149983141983137983150983145983150983139983151983149983141 983151983142 983156983144983141983145983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983158983141983150983156983145983148983141983155 983151983154983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155) C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137983150983140 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141

983139983148983137983155983155 983139983151983149983138983145983150983141983140 983141983160983152983148983137983145983150 983137983138983151983157983156 80bull 983110983151983154 983139983151983149983152983137983154983145983155983151983150983098 4 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 (983152983148983137983139983141 983151983142

983138983145983154983156983144 983152983137983154983141983150983156983155 983141983156983144983150983145983139983145983156983161 983137983143983141) 983141983160983152983148983137983145983150 40 983151983142

983159983137983143983141 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983156983144983141 US (N P983145983155983156983151983148983141983155983145 J983151983142EI2009)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3562

2B I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155 983149983145983143983154983137983156983145983151983150 983146983157983155983156

983145983150983156983141983154983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983154983140983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3662

T983144983141 XXI 983139983141983150983156983157983154983161 983156983154983145983148983141983149983149983137

A Globalization of ideasknowledge

Communication awareness ofothersrsquo living standards

B Increasing differences inmean incomes

among countries

C No movement of people

If A and B then no C Migration is the outcome of current unequal globalizationIf B and C then no A Unequal globe can exist if people do not know much abouteach otherrsquos living conditions or costs of transport are too highIf A and C then no B Under globalization people will not move if income differentialsare small

G983154983151983159983145983150983143 983145983150983156983141983154983085983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983137983150983140 983149983145983143983154983137983156983145983151983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3762

983143 983161 983143

K983141983161 983155983141983158983141983150 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3862

T983144983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983142983151983157983154983156983144 983159983151983154983148983140 G983154983141983141983139983141 983158983155 M983137983139983141983140983151983150983145983137

983137983150983140 A983148983138983137983150983145983137 S983152983137983145983150 983158983155 M983151983154983151983139983139983151 (25983147983149)M983137983148983137983161983155983145983137 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (3983147983149)

bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140 US 983158983155 M983141983160983145983139983151

bull T983144983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983156983144983154983141983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983137983148983148983141983140983085983145983150 983151983154

983149983145983150983141983140 N K983151983154983141983137991252S K983151983154983141983137 983129983141983149983141983150991252S983137983157983140983145

A983154983137983138983145983137 I983155983154983137983141983148983085983085983085P983137983148983141983155983156983145983150983141I983150 1960 983156983144983141 983151983150983148983161 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983141983154983141 A983154983143983141983150983156983145983150983137 983137983150983140 U983154983157983143983157983137983161 (983142983145983154983155983156) 983158983155 B983154983137983162983145983148

P983137983154983137983143983157983137983161 983137983150983140 B983151983148983145983158983145983137 (983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140) 983137983150983140 A983157983155983156983154983137983148983145983137 (983142983145983154983155983156) 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (983142983151983157983154983156983144)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3962

983129983141983137983154 2007 983129983141983137983154 1980

A983152983152983154983151983160983145983149983137983156983141 983151983142983142983151983154983141983145983143983150 983159983151983154983147983141983154983155 983145983150

983148983137983138983151983154 983142983151983154983139983141

R983137983156983145983151 983151983142 983154983141983137983148 GDI 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137

G983154983141983141983139983141

(M983137983139983141983140983151983150983145983137983150A983148983138983137983150983145983137983150983155)

75 4 983156983151 1 21 983156983151 1

S983152983137983145983150

(M983151983154983151983139983139983137983150983155)

144 74 983156983151 1 65 983156983151 1

U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155

(M983141983160983145983139983137983150983155)

156 36 983156983151 1 26 983156983151 1

M983137983148983137983161983155983145983137

(I983150983140983151983150983141983155983145983137983150983155)

180 37 983156983151 1 36 983156983151 1

BLS News Release March 2009 data for 2008 inclusive of undocumented aliens

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4062

I983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137 983154983141983150983156

bull I983142 983149983151983155983156 983151983142 983151983157983154 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983140983141983156983141983154983149983145983150983141983140 983138983161

983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983156983144983141983150 983156983144983141983154983141 983145983155 983148983145983156983156983148983141 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142

983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983143983148983151983138983137983148983148983161 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983154983141983150983156

(983157983150983154983141983148983137983156983141983140 983156983151 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983140983141983155983141983154983156 983151983154 983141983142983142983151983154983156)

bull H983151983159 983149983157983139983144 983145983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983159983151983154983156983144 B983148983137983139983147983085983149983137983154983147983141983156UK 983152983137983155983155983152983151983154983156983155 983155983151983148983140 983142983151983154 983137983138983151983157983156 9832035000 983148983141983143983137983148983148983161

983152983157983154983139983144983137983155983141 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983142983151983154 983137983138983151983157983156 $1983149 983145983150

983145983150983158983141983155983156983149983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4162

T983144983141 983148983151983143983145983139 983151983142 983156983144983141 983137983154983143983157983149983141983150983156

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983145983150 983156983144983141 983159983151983154983148983140 983145983155

983158983141983154983161 983144983145983143983144 (G983145983150983145=70)

bull M983151983155983156 983151983142 983156983144983137983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983138983161 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150983139983151983149983141983155

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 991260983141983160983152983148983137983145983150983155991261 983155983151983149983141 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161 983145983150

983152983141983154983155983151983150983137983148 983145983150983139983151983149983141983155 983143983148983151983138983137983148983148983161 (983137983155983155983141983155983155983141983140 983137983139983154983151983155983155 983150983137983156983145983151983150983137983148983158983141983150983156983145983148983141983155)

bull T983144983145983155 983159983137983155 983150983151983156 983156983144983141 983139983137983155983141 983145983150 983156983144983141 983152983137983155983156 (983137983154983151983157983150983140 185098308570)

983159983144983141983150 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983149983151983155983156983151983142 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

T983144 983156983145 983156 983147

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4262

T983144983141 983153983157983141983155983156983145983151983150983155 983156983151 983137983155983147

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983149983151983154983137983148983148983161983085983137983154983138983145983156983154983137983154983161 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983145983150983140983141983152983141983150983140983141983150983156 983151983142 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983141983142983142983151983154983156

bull I983156 983139983137983150 983138983141 983154983141983143983137983154983140983141983140 983137983155 983137 983154983141983150983156 (983155983144983137983154983141983140 983138983161 983137983148983148 983149983141983149983138983141983154983155

983151983142 983137 983139983151983149983149983157983150983145983156983161)

bull I983155 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142 983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141983148983161

983137983139983153983157983145983154983141983140 983159983141983137983148983156983144 983137983139983139983141983152983156983137983138983148983141

bull I983155 983145983156 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983142983154983151983149 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142

983142983137983149983145983148983161 983159983141983137983148983156983144 W983144983161

bull P983151983148983145983156983145983139983137983148 983152983144983145983148983151983155983151983152983144983161 983137983154983143983157983149983141983150983156983155 983152983154983151 983154983141983150983156 (983155983151983139983145983137983148983139983151983150983156983154983137983139983156 983155983156983137983156983145983155983156 983156983144983141983151983154983161 983152983144983145983148983145983137983085983085A983154983145983155983156983151983156983148983141) 983137983150983140 983139983151983150983156983154983137

(983139983151983155983149983151983152983151983148983145983156983137983150 983146983157983155983156983145983139983141 983137983155 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4362

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4462

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140 (983138) 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161bull N983141983145983156983144983141983154 983151983142 983156983144983141983149 983149983137983156983156983141983154983155

bull C983151983150983139983141983152983156 1 (983140983145983158983141983154983143983141983150983139983141) 983145983155 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156 983145983142 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983144983137983158983141

983148983145983138983141983154983137983148 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983145983156 983149983137983161 983138983141 983154983141983148983141983158983137983150983156 983142983151983154 983148983145983138983141983154983137983148 983158983155983138983157983154983140983141983150983141983140 983155983151983139983145983141983156983145983141983155

bull I983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983154983151983151983156983141983140 983145983150 983156983159983151 983147983141983161 983137983155983155983157983149983152983156983145983151983150983155 (983145) 983152983151983148983145983156983145983139983137983148

983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983151983142 983148983145983138983141983154983137983148983145983155983149 983137983154983141 983159983144983137983156 983149983137983156983156983141983154983155 (983145983145) 983137983139983153983157983145983155983145983156983145983151983150983151983142 983159983141983137983148983156983144 983145983149983149983137983156983141983154983145983137983148 983142983151983154 983138983151983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983137983150983140 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983155983145983149983145983148983137983154983148983161 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156983151983150983139983141 983156983144983141 983138983137983139983147983143983154983151983157983150983140 983139983151983150983140983145983156983145983151983150983155 983151983142 983146983157983155983156983145983139983141 983141983160983145983155983156 983145983150 983137983148983148

983155983151983139983145983141983156983145983141983155bull B983157983156 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 983149983137983156983156983141983154 983138983141983139983137983157983155983141 983156983144983141

983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141 983152983154983145983150983139983145983152983148983141 983137983152983152983148983145983141983155 983159983145983156983144983145983150 983141983137983139983144 983152983141983151983152983148983141 (983150983151983156983141

983144983151983159983141983158983141983154 983156983144983137983156 983156983144983141 DP 983149983137983161 983137983148983148983151983159 983142983151983154 983144983145983143983144 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161)

R 983148 983145 983148 983142 983156 983145 983148 983148983156983144 983142

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4562

R983137983159983148983155 983151983150 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983151983142 983149983137983156983141983154983145983137983148 983159983141983137983148983156983144 983142983151983154

983137 991260983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161991261 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149bull I983156 983145983155 983137 983149983145983155983156983137983147983141 983156983151 983138983141983148983145983141983158983141 983156983144983137983156 983137 983146983157983155983156 983137983150983140 983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161 983149983157983155983156

983159983137983145983156 983157983152983151983150 983137 983144983145983143983144 983149983137983156983141983154983145983137983148 983155983156983137983150983140983137983154983140 983151983142 983148983145983142983141 W983144983137983156 983149983141983150 983159983137983150983156 983145983155

983149983141983137983150983145983150983143983142983157983148 983159983151983154983147 983145983150 983142983154983141983141 983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983159983145983156983144 983151983156983144983141983154983155 983156983144983141983155983141983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983154983141983143983157983148983137983156983145983150983143 983156983144983141983145983154 983154983141983148983137983156983145983151983150983155 983156983151 983151983150983141 983137983150983151983156983144983141983154 983159983145983156983144983145983150 983137983142983154983137983149983141983159983151983154983147 983151983142 983146983157983155983156 983138983137983155983145983139 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 T983151 983137983139983144983145983141983158983141 983156983144983145983155 983155983156983137983156983141 983151983142983156983144983145983150983143983155 983143983154983141983137983156 983159983141983137983148983156983144 983145983155 983150983151983156 983150983141983139983141983155983155983137983154983161 983113983150 983142983137983139983156 983138983141983161983151983150983140 983155983151983149983141983152983151983145983150983156 983145983156 983145983155 983149983151983154983141 983148983145983147983141983148983161 983156983151 983138983141 983137 983152983151983155983145983156983145983158983141 983144983145983150983140983154983137983150983139983141 983137

983149983141983137983150983145983150983143983148983141983155983155 983140983145983155983156983154983137983139983156983145983151983150 983137983156 983138983141983155983156 983145983142 983150983151983156 983137 983156983141983149983152983156983137983156983145983151983150 983156983151983145983150983140983157983148983143983141983150983139983141 983137983150983140 983141983149983152983156983145983150983141983155983155 ( 983105 983124983144983141983151983154983161 983151983142 983114983157983155983156983145983139983141 C983144983137983152983156983141983154 V98320744 983152983152 2579830858)

bull F983151983154 R983137983159983148983155 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150 983151983142 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983155983145983149983152983148983161 983137983155983157983149 983151983142 983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983152983156983145983149983137983148 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 (983149983161983145983150983156983141983154983152983154983141983156983137983156983145983151983150)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4662

bull I983150 G983145983150983145 983156983141983154983149983155

p p y y pG j

n

i j

ii j

n

i

n

i

iii +minus(+ sumsumsumgt=

)11 micro

π

Go back to our definition of global inequality

Rawls would insist of the minimization of eachindividual Gini (Gi) so that Term 1 (within-inequality)would be minimized But differences in mean incomes

between the countries can take any value Term 2(between inequality) could be very high

And this is exactly what we observe in real life Term 2

accounts for 85 of global Gini

Term 1 Term 2

Global Ginis in Real World Rawlsian World Convergence

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4762

All equal Different (as

now)

All equal

Different (asnow)

Mean countryincomes

Individualincomes within

country

G oba G s ea o d a s a o d Co e ge ceWorldhellipand Shangri-La World

697

615(all country

Ginis=0)

456 (all mean

incomes sameall country Ginisas now)

0

C 983148 983145 983140 21983155983156 983148983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4862

C983151983150983139983148983157983155983145983151983150 983137983150983140 21983155983156 983139983141983150983156983157983154983161 983152983151983148983145983139983161 983145983155983155983157983141983155

bull T983151 983154983141983140983157983139983141 983155983145983143983150983145983142983145983139983137983150983156983148983161 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 (983137983150983140983152983151983158983141983154983156983161) 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983156983144983141983154983141 983137983154983141 983156983159983151 983159983137983161983155

bull A 983155983148983151983159 983137983150983140 983155983157983155983156983137983145983150983137983138983148983141 983159983137983161 983144983145983143983144983141983154 983143983154983151983159983156983144 983154983137983156983141 983151983142983152983151983151983154983141983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull A 983142983137983155983156 983137983150983140 983152983151983155983155983145983138983148983161 983152983151983148983145983156983145983139983137983148983148983161 983156983157983149983157983148983156983151983157983155 983159983137983161

983145983150983139983154983141983137983155983141 983149983145983143983154983137983156983145983151983150bull 983109983145983156983144983141983154 983152983151983151983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983151 983138983141983139983151983149983141 983154983145983139983144983141983154 983151983154983152983151983151983154 983152983141983151983152983148983141 983159983145983148983148 983149983151983158983141 983156983151 983154983145983139983144 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull S983144983151983157983148983140 983149983145983143983154983137983150983156983155 983138983141 983156983137983160983141983140 983137983140983140983145983156983145983151983150983137983148983148983161 983156983151 983152983137983161 983150983137983156983145983158983141983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150991257983155 983148983151983155983141983154983155 983137983150983140 983156983144983151983155983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983145983150 983156983144983141983145983154983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983151983154983145983143983145983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4962

EXTRAS S983144983151983157983148983140 983156983144983141 983159983144983151983148983141 983159983151983154983148983140983138983141 983139983151983149983152983151983155983141983140 983151983142 983143983137983156983141983140

983139983151983149983149983157983150983145983156983145983141983155

P983137983155983155983137983143983141983155 983137983150983140 983140983141983137983156983144 983137983156 983137983158983141983154983137983143983141 983137983150983150983157983137983148

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5062

983143 983143

983154983137983156983141983155983109983155983156983145983149983137983156983141983140

983155983157983139983139983141983155983155983142983157983148

983145983148983148983141983143983137983148

983152983137983155983155983137983143983141983155

983118983157983149983138983141983154

983151983142 983137983154983154983141983155983156983155

983108983141983137983156983144983155 983108983141983137983156983144

983154983137983156983141

983122983141983148983137983156983145983158983141

983140983141983137983156983144

983154983137983156983141

B983141983154983148983145983150 W983137983148983148 983166200 115 9831667 22 100

M983141983160983145983139983137983150 W983137983148983148 200000 A983138983151983157983156 1983149983145983148983148983145983151983150

400983085500

005 2

A983142983154983145983139983137EU 200000 A983154983151983157983150983140

1000

05 23

Most of the successful passages before the consolidation of the Wall

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5162

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

983152983154983141983152983137983154983141983140bull 983124983144983141 983109983139983151983150983151983149983145983155983156 (J983137983150983157983137983154983161 2011) 991260R983141983149983141983149983138983141983154 E983150983158983161 983145983155 983137

983140983141983137983140983148983161 983155983145983150991261 (L983145983155983156 983149983137983140983141 983145983150 4

983156983144

983139983141983150983156983157983154983161 983141983150983158983161983145983150983156983154983151983140983157983139983141983140 983151983150 983156983144983141 983148983145983155983156 983145983150 983156983144983141 7983156983144)

bull 991260A983143983137983145983150 I 983156983141983148983148 983161983151983157 983145983156 983145983155 983141983137983155983145983141983154 983142983151983154 983137 983139983137983149983141983148 983156983151 983143983151 983156983144983154983151983157983143983144

983156983144983141 983141983161983141 983151983142 983137 983150983141983141983140983148983141 983156983144983137983150 983142983151983154 983137 983154983145983139983144 983149983137983150 983156983151 983141983150983156983141983154 983156983144983141983147983145983150983143983140983151983149 983151983142 G983151983140991261

bull I983142 983161983151983157 983159983137983150983156 983156983151 983138983141 983152983141983154983142983141983139983156 983143983151 983155983141983148983148 983161983151983157983154 983152983151983155983155983141983155983155983145983151983150983155

983137983150983140 983143983145983158983141 983156983151 983156983144983141 983152983151983151983154 983137983150983140 983161983151983157 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983154983141983137983155983157983154983141 983145983150983144983141983137983158983141983150991261 (983145983150 M983137983154983147 L983157983147983141 983137983150983140 M983137983156983156983144983141983159)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5262

C983144983145983150983137

C983144983145983150983137 (19809830852000)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5362

C983144983145983150983137 (1980 2000)

Red fast growth (1σ above the mean)

Yellow average

Light yellow slow (1σ below the

mean)

North to SouthShandong

JiangsuZhejiangFujianGuangdong

C983144983145983150983137991257983155 G983137983150983143 983151983142 E983148983141983158983141983150 5 983149983137983154983145983156983145983149983141 983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + 4 983139983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5462

983143 983152 983161

983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + H983151983150983143 K983151983150983143 983137983150983140 M983137983139983137983151 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 GDP 983138983161 983137

983156983144983145983154983140 983151983142 983156983144983141 983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150

Provinces are from N to S Shanong JiansuZhejiang FujianGuangdong

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5562

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5762

983152

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100country percentile

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5862

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

983156983159983151983159983137983161 (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085983122 983137983154983141983137(678)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085

983125 983137983154983141983137(626)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983125983123983105 983137983154983141983137(296)) 983148983141983143983141983150983140(983151983142983142) 983160983156983145983156983148983141(983145983150983139983151983149983141 983145983150 983120983120983120 983140983151983148983148983137983154 983148983151983143983155) 983156983141983160983156(800 26 983107983144983145983150983137983085

983154983157983154983137983148) 983156983141983160983156(800 37 983107983144983145983150983137983085983085983157983154983138983137983150) 983156983141983160983156(350 45 983125983123983105)983110983154983151983149 98315998315198315498314898314020029831352005983140983156983137

China-rural China--urban

USA

0

2 0 0

4 0 0

6 0 0

8 0 0

25 3 35 4 45 5income in PPP dollar logs

T983144 983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5962

T983144983141 983139983154983145983155983145983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6062

P983148983157983156983151983139983154983137983156983145983139 983137983150983140 983140983141983149983151983139983154983137983156983145983139 983154983141983137983148 983143983148983151983138983137983148 983143983154983151983159983156983144

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 12: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1262

I983150983141983153983157983137983148983145983156983161 135 983161983141983137983154983155 983137983143983151 amp 983150983151983159 R983157983155983155983145983137

A983150983150983137991257983155 150983085983142983151983148983140 983143983137983145983150 (983142983154983151983149 983105983150983150983137 983115983137983154983141983150983145983150983137)

I983150983139983151983149983141 983145983150

1875 (R 983152983137)

A983152983152983154983151983160 983152983151983155983145983156983145983151983150 983145983150 1875

983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150

C983151983157983150983156

V983154983151983150983155983147983161

100000 T983151983152 01

K983137983154983141983150983145983150 983137983150983140A983150983150983137

900039831663000 T983151983152 1

A983150983150983137991257983155

983152983137983154983141983150983156983155

200 M983141983137983150 (983137983154983151983157983150983140

65983156983144 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141)

G983137983145983150 150 983156983151 1

I983150983139983151983149983141 983137983154983151983157983150983140

2005 (R 983152983139 983152983137)

3000000

340000

53000

19 983156983151 1

2005 data from surveysfor05ECARUS2005_3dta For the top 01 I take the maximum incomes (multiplied by 3)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1362

E983148983145983162983137983138983141983156983144 B983141983150983150983141983156 983137983150983140 A983150983150983137 K983137983154983141983150983145983150983137

I983142 E983148983145983162983137983138983141983156983144

983148983151983155983141983155 983156983144983141983141983155983156983137983156983141

I983142 E983148983145983162983137983138983141983156983144

983149983137983154983154983145983141983155 M983154

D983137983154983139983161

W983145983156983144

V983154983151983150983155983147983161

A983150983150983137991257983155

983142983137983149983145983148983161

T983144983141 983151983152983141983150983145983150983143

983152983151983155983145983156983145983151983150 983145983150

983138983151983156983144 983150983151983158983141983148983155

Incomes

Alternative lives

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1462

T983154983137983140983141983085983151983142983142 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983137983150983140 983148983151983158983141

983145983150 983149983137983154983154983145983137983143983141

C983151983157983150983156983154983161991257983155 G983145983150983145

983139983151983141983142983142983145983139983145983141983150983156

M983137983154983145983156983137983148 983138983148983145983155983155

A983150983150983137 K983137983154983141983150983145983150983137 1875

E983149983149983137 R983151983157983137983157983148983156983085B983151983158983137983154983161 1856

E983148983145983162983137983138983141983156983144 B983141983150983150983141983156 1810

N983145983139983147 D983145983158983141983154 1920

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1562

1B T983144983141 983156983144983154983141983141 983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983155 983151983142

O983138983137983149983137983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1662

O983138983137983149983137991257983155 983156983144983154983141983141 983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983155

All blacks

Europeans16000shillings on

averageObamarsquos grandfather as

high as he could get beforereaching a colonial ceiling

Income

240 shillings

Subsistence140 shillings

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1762

B983141983139983137983157983155983141 983139983151983148983151983150983145983141983155 983152983157983155983144983141983140 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983156983151 983145983156983155

983149983137983160983145983149983157983149991252983137983150983140 K983141983150983161983137 983159983137983155 983150983151983156 983137983150 983141983160983139983141983152983156983145983151983150

KEN

IND

BIH

KENIND

JAV

DZA

NES

JAV

0

2 0

4 0

6 0

8 0

1 0 0

G i n i

500 1000 1500 2000 2500 3000GDI per capita in 1990 PPP dollars

Kenya1927

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1862

I983150983140983141983152983141983150983140983141983150983139983141991257983155 983140983137983155983144983141983140 983144983151983152983141983155

K983141983150983161983137991257983155 GDP 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983137983155 983151983142 US GDP 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137

0

2

4

6

8

p e

r c e n t

1950 1960 1982 2008years

Kenya colony Independence

Obamarsquos fathercomes to the USObamarsquos father dies

Obama becomes President

Based on Maddisonrsquos data (in 1990 PPPs)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1962

C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983152983154983141983149983145983157983149 (983151983157983154 983150983141983160983156 983156983151983152983145983139) 983145983150

O983138983137983149983137991257983155 983151983159983150 983159983151983154983140983155983131M983161 983149983151983156983144983141983154983133 983144983137983140 983137983148983159983137983161983155 983141983150983139983151983157983154983137983143983141983140 983149983161 983154983137983152983145983140

983137983139983139983157983148983156983157983154983137983156983145983151983150 983145983150 I983150983140983151983150983141983155983145983137S983144983141 983144983137983140 983156983137983157983143983144983156 983149983141

983156983151 983140983145983155983140983137983145983150 983156983144983141 983138983148983141983150983140 983151983142 983145983143983150983151983154983137983150983139983141 983137983150983140

983137983154983154983151983143983137983150983139983141 983156983144983137983156 983156983151983151 983151983142983156983141983150 983139983144983137983154983137983139983156983141983154983145983162983141983140

A983149983141983154983145983139983137983150983155 983137983138983154983151983137983140 B983157983156 983155983144983141 983150983151983159 983148983141983137983154983150983141983140991270983156983144983141983139983144983137983155983149 983156983144983137983156 983155983141983152983137983154983137983156983141983140 983156983144983141 983148983145983142983141 983139983144983137983150983139983141983155 983151983142 983137983150

A983149983141983154983145983139983137983150 983142983154983151983149 983156983144983151983155983141 983151983142 983137983150 I983150983140983151983150983141983155983145983137983150 S983144983141

983147983150983141983159 983159983144983145983139983144 983155983145983140983141 983151983142 983156983144983141 983140983145983158983145983140983141 983155983144983141 983159983137983150983156983141983140 983144983141983154983139983144983145983148983140 983156983151 983138983141 983151983150 I 983159983137983155 983137983150 A983149983141983154983145983139983137983150 983155983144983141 983140983141983139983145983140983141983140

983137983150983140 983149983161 983156983154983157983141 983148983145983142983141 983148983137983161 983141983148983155983141983159983144983141983154983141 983131983151983157983156983155983145983140983141 983151983142

I983150983140983151983150983141983155983145983137983133

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2062

1C H983151983159 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983137983154983141 983156983144983141 U983150983145983156983141983140

S983156983137983156983141983155 983137983150983140 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2162

I983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983156983144983141 U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155 983137983150983140 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 (G983145983150983145 983152983151983145983150983156983155 983137983154983151983157983150983140 2005)

983117983151983155983156 983141983153983157983137983148 983105983158983141983154983137983143983141 983117983151983155983156 983157983150983141983153983157983137983148

U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155 34(S983151983157983156983144 D983137983147983151983156983137

W983145983155983139983151983150983155983145983150)

39(D983141983148983137983159983137983154983141 I983140983137983144983151)

45(T983141983160983137983155

T983141983150983150983141983155983155983141983141)E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150 24

(H983157983150983143983137983154983161

D983141983150983149983137983154983147)

31(N983141983156983144983141983154983148983137983150983140983155)

38(UK P983151983154983156983157983143983137983148)

D983145983142983142983141983154983141983150983139983141 10 983152983151983145983150983156983155 8 983152983151983145983150983156983155 7 983152983151983145983150983156983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2262

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2362

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2462

GDP 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150 983137983150983140

983155983156983137983156983141983155 983151983142 983156983144983141 USA (983157983150983159983141983145983143983144983156983141983140)

twoway (kdensity gdpppp if Deurope_inc==1) (kdensity gdpppp if Deurope_inc==0 legend(off) xtitle(GDP per capita in PPP terms))Using sourcesUS_EUUS_vs_EUdta

0

0 0 0 0 2

0

0 0 0 4

0 0 0 0 6

0 0 0 0 8

k d e n s i t y g d p p p p

0 20000 40000 60000 80000GDP per capita in PPP terms

USA

Europe

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2562

G983145983150983145983155 983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

983137983150983140 983155983156983137983156983141983155 983151983142 983156983144983141 USA

0

0 5

1

1 5

k d e n s i t y g i n i

25 30 35 40 45Gini

Europe USA

Overall inter-personal Ginifor both

twoway (kdensity gini if Deurope==1) (kdensity gini if Deurope==0 legend(off) xtitle((Gini) xline(31 38) xline(41 lwidth(thick)))Using US_vs_EUdta in cperseussources

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2662

B983141983156983159983141983141983150983085983157983150983145983156 983137983150983140 983156983151983156983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983155983141983148983141983139983156983141983140

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983154983151983157983150983140 983161983141983137983154 2005Gini

Between-

states or

countries

Gini total

(between

individuals)

Share of inter-state

inequality in total

()

USA (50 states) 8 40+ ~20

EU-15 countries (pre-

enlargement)

102 334 30

EU-27 (post enlargement) 231 403 57

China (29 provinces) 24 40+ ~60

EU-34 (all of Europe incl

Turkey)301 448 67

EU data calculated from world2002dta US from the same source

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2762

T983159983151 983156983161983152983141983155 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155

bull T983144983141 A983149983141983154983145983139983137983150 983137983148983148 983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 983137983154983141 983157983150983141983153983157983137983148

983145983150983156983141983154983150983137983148983148983161 983138983157983156 983156983144983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983145983150 983156983144983141983145983154 983149983141983137983150 983145983150983139983151983149983141983155

983137983154983141 983155983149983137983148983148

bull T983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 983137983154983141 983141983153983157983137983148 983145983150983156983141983154983150983137983148983148983161

983138983157983156 983149983141983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983138983141983156983159983141983141983150 983156983144983141983149 983137983154983141

983148983137983154983143983141bull I983150 983156983144983141 A983149983141983154983145983139983137983150 983156983161983152983141 983152983151983158983141983154983156983161 983145983155 983137983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148

983137983156983156983154983145983138983157983156983141 983145983150 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 983156983161983152983141 983152983151983158983141983154983156983161 983145983155 983137

983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141 983137983156983156983154983145983138983157983156983141bull P983151983148983145983139983145983141983155 983149983157983155983156 983138983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983156983151983151 983152983154983151983085983152983151983151983154 983145983150 983151983150983141 983139983137983155983141

991260983154983141983143983145983151983150983137983148 983139983151983144983141983155983145983151983150991261 983145983150 983156983144983141 983151983156983144983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2862

I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155bull H983151983159 983142983137983154 983139983137983150 EU991257983155 983141983160983152983137983150983155983145983151983150 983139983151983150983156983145983150983157983141

bull W983145983156983144 983156983144983141 983148983137983155983156 2 983141983160983152983137983150983155983145983151983150983155 EU 983144983137983155 983149983151983158983141983140 983137983159983137983161983142983154983151983149 983137983150 A983149983141983154983145983139983137983150 983156983161983152983141 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

bull W983145983156983144 T983157983154983147983141983161 EU991257983155 G983145983150983145 983159983151983157983148983140 983141983160983139983141983141983140 45 983155983151 E983157983154983151983152983141

983159983151983157983148983140 983139983151983149983141 983156983151 983154983141983155983141983149983138983148983141 L983137983156983145983150 A983149983141983154983145983139983137 983140983151983141983155 983156983144983145983155 983155983141983156

983137 983148983145983149983145983156 983156983151 EU 983141983160983152983137983150983155983145983151983150bull C983144983145983150983137 983144983137983155 983137 983155983145983149983145983148983137983154 983155983156983154983157983139983156983157983154983141 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983148983145983147983141 E983157983154983151983152983141

bull S983157983139983144 983144983157983143983141 983145983150983156983141983154983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983145983150 983149983141983137983150

983145983150983139983151983149983141983155 983155983141983156 983137983148983155983151 983137 983148983145983149983145983156 983156983151 983137 983152983151983155983155983145983138983148983141 983152983151983148983145983156983145983139983137983148 983157983150983145983156983161 983151983142A983155983145983137 (983148983141983137983158983145983150983143 983141983158983141983150 983137983155983145983140983141 983156983144983141 983156983159983151 983143983145983137983150983156983155) A983155983145983137 983145983155 983138983161 983142983137983154

983156983144983141 983149983151983155983156 983145983150983139983151983149983141 983144983141983156983141983154983151983143983141983150983141983151983157983155 983139983151983150983156983145983150983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2962

2 C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3062

2A 983116983141983155 983146983141983157983160 983155983151983150983156 983142983137983145983156983155

983159983144983141983150 983161983151983157 983137983154983141 983138983151983154983150

A 983148 983148 983138 983148 983156983145983148 983145983156983145 (983145 983148 983148 983145 $PPP)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3162

A983150 983141983160983137983149983152983148983141 983143983148983151983138983137983148 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141 983152983151983155983145983156983145983151983150983155 (983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 983145983150 $PPP)

983145983150 D983141983150983149983137983154983147 983137983150983140 983155983141983148983141983139983156983141983140 A983142983154983145983139983137983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

Based on B Milanovic Worlds Apart Measuring International and Global Inequality

Denmark

Mozambique

Mali

Tanzania

Uganda

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 5 10 15 20country ventile

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3262

E983155983156983145983149983137983156983145983151983150ijij j jij C bGbmbb y ε ++++= 3210

983149983146 = 983149983141983137983150 983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141

G983146 = G983145983150983145 983139983151983141983142983142983145983139983145983141983150983156

C983145983146 = 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 983151983142 983145983085983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983145983150 983146983085983156983144 983139983151983157983150983156983154983161

T983144983141 983145983155983155983157983141 H983151983159 983156983151 983155983157983138983155983156983145983156983157983156983141 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155

(C983145983146) 983142983151983154 983151983159983150 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 (C983145983146) 983137983150983140 983156983144983157983155 983144983137983158983141 983156983144983141

983141983150983156983145983154983141 983154983141983143983154983141983155983155983145983151983150 983137983139983139983151983157983150983156 983142983151983154 983156983144983141 983141983142983142983141983139983156 983151983142983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 983151983150983148983161

R983157983150 983151983158983141983154 983145983150983139983151983149983141 983158983141983150983156983145983148983141983155 983142983151983154 116 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140

2320 (20 983160 116) 983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 (983161983145983146)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3362

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3462

bull 983111983148983151983138983137983148 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983103 C983151983157983150983156983154983161 983151983142983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983141983160983152983148983137983145983150983155 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161983145983150 983143983148983151983138983137983148 983145983150983139983151983149983141 (E983155983156983145983149983137983156983141983140 983137983139983154983151983155983155

983154983141983152983154983141983155983141983150983156983137983156983145983158983141 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983156983144983137983156 983144983137983158983141 983156983144983141 983149983141983137983150983145983150983139983151983149983141 983151983142 983156983144983141983145983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983158983141983150983156983145983148983141983155 983151983154983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155) C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137983150983140 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141

983139983148983137983155983155 983139983151983149983138983145983150983141983140 983141983160983152983148983137983145983150 983137983138983151983157983156 80bull 983110983151983154 983139983151983149983152983137983154983145983155983151983150983098 4 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 (983152983148983137983139983141 983151983142

983138983145983154983156983144 983152983137983154983141983150983156983155 983141983156983144983150983145983139983145983156983161 983137983143983141) 983141983160983152983148983137983145983150 40 983151983142

983159983137983143983141 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983156983144983141 US (N P983145983155983156983151983148983141983155983145 J983151983142EI2009)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3562

2B I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155 983149983145983143983154983137983156983145983151983150 983146983157983155983156

983145983150983156983141983154983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983154983140983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3662

T983144983141 XXI 983139983141983150983156983157983154983161 983156983154983145983148983141983149983149983137

A Globalization of ideasknowledge

Communication awareness ofothersrsquo living standards

B Increasing differences inmean incomes

among countries

C No movement of people

If A and B then no C Migration is the outcome of current unequal globalizationIf B and C then no A Unequal globe can exist if people do not know much abouteach otherrsquos living conditions or costs of transport are too highIf A and C then no B Under globalization people will not move if income differentialsare small

G983154983151983159983145983150983143 983145983150983156983141983154983085983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983137983150983140 983149983145983143983154983137983156983145983151983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3762

983143 983161 983143

K983141983161 983155983141983158983141983150 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3862

T983144983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983142983151983157983154983156983144 983159983151983154983148983140 G983154983141983141983139983141 983158983155 M983137983139983141983140983151983150983145983137

983137983150983140 A983148983138983137983150983145983137 S983152983137983145983150 983158983155 M983151983154983151983139983139983151 (25983147983149)M983137983148983137983161983155983145983137 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (3983147983149)

bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140 US 983158983155 M983141983160983145983139983151

bull T983144983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983156983144983154983141983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983137983148983148983141983140983085983145983150 983151983154

983149983145983150983141983140 N K983151983154983141983137991252S K983151983154983141983137 983129983141983149983141983150991252S983137983157983140983145

A983154983137983138983145983137 I983155983154983137983141983148983085983085983085P983137983148983141983155983156983145983150983141I983150 1960 983156983144983141 983151983150983148983161 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983141983154983141 A983154983143983141983150983156983145983150983137 983137983150983140 U983154983157983143983157983137983161 (983142983145983154983155983156) 983158983155 B983154983137983162983145983148

P983137983154983137983143983157983137983161 983137983150983140 B983151983148983145983158983145983137 (983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140) 983137983150983140 A983157983155983156983154983137983148983145983137 (983142983145983154983155983156) 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (983142983151983157983154983156983144)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3962

983129983141983137983154 2007 983129983141983137983154 1980

A983152983152983154983151983160983145983149983137983156983141 983151983142983142983151983154983141983145983143983150 983159983151983154983147983141983154983155 983145983150

983148983137983138983151983154 983142983151983154983139983141

R983137983156983145983151 983151983142 983154983141983137983148 GDI 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137

G983154983141983141983139983141

(M983137983139983141983140983151983150983145983137983150A983148983138983137983150983145983137983150983155)

75 4 983156983151 1 21 983156983151 1

S983152983137983145983150

(M983151983154983151983139983139983137983150983155)

144 74 983156983151 1 65 983156983151 1

U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155

(M983141983160983145983139983137983150983155)

156 36 983156983151 1 26 983156983151 1

M983137983148983137983161983155983145983137

(I983150983140983151983150983141983155983145983137983150983155)

180 37 983156983151 1 36 983156983151 1

BLS News Release March 2009 data for 2008 inclusive of undocumented aliens

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4062

I983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137 983154983141983150983156

bull I983142 983149983151983155983156 983151983142 983151983157983154 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983140983141983156983141983154983149983145983150983141983140 983138983161

983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983156983144983141983150 983156983144983141983154983141 983145983155 983148983145983156983156983148983141 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142

983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983143983148983151983138983137983148983148983161 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983154983141983150983156

(983157983150983154983141983148983137983156983141983140 983156983151 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983140983141983155983141983154983156 983151983154 983141983142983142983151983154983156)

bull H983151983159 983149983157983139983144 983145983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983159983151983154983156983144 B983148983137983139983147983085983149983137983154983147983141983156UK 983152983137983155983155983152983151983154983156983155 983155983151983148983140 983142983151983154 983137983138983151983157983156 9832035000 983148983141983143983137983148983148983161

983152983157983154983139983144983137983155983141 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983142983151983154 983137983138983151983157983156 $1983149 983145983150

983145983150983158983141983155983156983149983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4162

T983144983141 983148983151983143983145983139 983151983142 983156983144983141 983137983154983143983157983149983141983150983156

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983145983150 983156983144983141 983159983151983154983148983140 983145983155

983158983141983154983161 983144983145983143983144 (G983145983150983145=70)

bull M983151983155983156 983151983142 983156983144983137983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983138983161 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150983139983151983149983141983155

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 991260983141983160983152983148983137983145983150983155991261 983155983151983149983141 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161 983145983150

983152983141983154983155983151983150983137983148 983145983150983139983151983149983141983155 983143983148983151983138983137983148983148983161 (983137983155983155983141983155983155983141983140 983137983139983154983151983155983155 983150983137983156983145983151983150983137983148983158983141983150983156983145983148983141983155)

bull T983144983145983155 983159983137983155 983150983151983156 983156983144983141 983139983137983155983141 983145983150 983156983144983141 983152983137983155983156 (983137983154983151983157983150983140 185098308570)

983159983144983141983150 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983149983151983155983156983151983142 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

T983144 983156983145 983156 983147

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4262

T983144983141 983153983157983141983155983156983145983151983150983155 983156983151 983137983155983147

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983149983151983154983137983148983148983161983085983137983154983138983145983156983154983137983154983161 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983145983150983140983141983152983141983150983140983141983150983156 983151983142 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983141983142983142983151983154983156

bull I983156 983139983137983150 983138983141 983154983141983143983137983154983140983141983140 983137983155 983137 983154983141983150983156 (983155983144983137983154983141983140 983138983161 983137983148983148 983149983141983149983138983141983154983155

983151983142 983137 983139983151983149983149983157983150983145983156983161)

bull I983155 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142 983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141983148983161

983137983139983153983157983145983154983141983140 983159983141983137983148983156983144 983137983139983139983141983152983156983137983138983148983141

bull I983155 983145983156 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983142983154983151983149 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142

983142983137983149983145983148983161 983159983141983137983148983156983144 W983144983161

bull P983151983148983145983156983145983139983137983148 983152983144983145983148983151983155983151983152983144983161 983137983154983143983157983149983141983150983156983155 983152983154983151 983154983141983150983156 (983155983151983139983145983137983148983139983151983150983156983154983137983139983156 983155983156983137983156983145983155983156 983156983144983141983151983154983161 983152983144983145983148983145983137983085983085A983154983145983155983156983151983156983148983141) 983137983150983140 983139983151983150983156983154983137

(983139983151983155983149983151983152983151983148983145983156983137983150 983146983157983155983156983145983139983141 983137983155 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4362

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4462

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140 (983138) 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161bull N983141983145983156983144983141983154 983151983142 983156983144983141983149 983149983137983156983156983141983154983155

bull C983151983150983139983141983152983156 1 (983140983145983158983141983154983143983141983150983139983141) 983145983155 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156 983145983142 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983144983137983158983141

983148983145983138983141983154983137983148 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983145983156 983149983137983161 983138983141 983154983141983148983141983158983137983150983156 983142983151983154 983148983145983138983141983154983137983148 983158983155983138983157983154983140983141983150983141983140 983155983151983139983145983141983156983145983141983155

bull I983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983154983151983151983156983141983140 983145983150 983156983159983151 983147983141983161 983137983155983155983157983149983152983156983145983151983150983155 (983145) 983152983151983148983145983156983145983139983137983148

983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983151983142 983148983145983138983141983154983137983148983145983155983149 983137983154983141 983159983144983137983156 983149983137983156983156983141983154983155 (983145983145) 983137983139983153983157983145983155983145983156983145983151983150983151983142 983159983141983137983148983156983144 983145983149983149983137983156983141983154983145983137983148 983142983151983154 983138983151983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983137983150983140 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983155983145983149983145983148983137983154983148983161 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156983151983150983139983141 983156983144983141 983138983137983139983147983143983154983151983157983150983140 983139983151983150983140983145983156983145983151983150983155 983151983142 983146983157983155983156983145983139983141 983141983160983145983155983156 983145983150 983137983148983148

983155983151983139983145983141983156983145983141983155bull B983157983156 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 983149983137983156983156983141983154 983138983141983139983137983157983155983141 983156983144983141

983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141 983152983154983145983150983139983145983152983148983141 983137983152983152983148983145983141983155 983159983145983156983144983145983150 983141983137983139983144 983152983141983151983152983148983141 (983150983151983156983141

983144983151983159983141983158983141983154 983156983144983137983156 983156983144983141 DP 983149983137983161 983137983148983148983151983159 983142983151983154 983144983145983143983144 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161)

R 983148 983145 983148 983142 983156 983145 983148 983148983156983144 983142

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4562

R983137983159983148983155 983151983150 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983151983142 983149983137983156983141983154983145983137983148 983159983141983137983148983156983144 983142983151983154

983137 991260983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161991261 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149bull I983156 983145983155 983137 983149983145983155983156983137983147983141 983156983151 983138983141983148983145983141983158983141 983156983144983137983156 983137 983146983157983155983156 983137983150983140 983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161 983149983157983155983156

983159983137983145983156 983157983152983151983150 983137 983144983145983143983144 983149983137983156983141983154983145983137983148 983155983156983137983150983140983137983154983140 983151983142 983148983145983142983141 W983144983137983156 983149983141983150 983159983137983150983156 983145983155

983149983141983137983150983145983150983143983142983157983148 983159983151983154983147 983145983150 983142983154983141983141 983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983159983145983156983144 983151983156983144983141983154983155 983156983144983141983155983141983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983154983141983143983157983148983137983156983145983150983143 983156983144983141983145983154 983154983141983148983137983156983145983151983150983155 983156983151 983151983150983141 983137983150983151983156983144983141983154 983159983145983156983144983145983150 983137983142983154983137983149983141983159983151983154983147 983151983142 983146983157983155983156 983138983137983155983145983139 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 T983151 983137983139983144983145983141983158983141 983156983144983145983155 983155983156983137983156983141 983151983142983156983144983145983150983143983155 983143983154983141983137983156 983159983141983137983148983156983144 983145983155 983150983151983156 983150983141983139983141983155983155983137983154983161 983113983150 983142983137983139983156 983138983141983161983151983150983140 983155983151983149983141983152983151983145983150983156 983145983156 983145983155 983149983151983154983141 983148983145983147983141983148983161 983156983151 983138983141 983137 983152983151983155983145983156983145983158983141 983144983145983150983140983154983137983150983139983141 983137

983149983141983137983150983145983150983143983148983141983155983155 983140983145983155983156983154983137983139983156983145983151983150 983137983156 983138983141983155983156 983145983142 983150983151983156 983137 983156983141983149983152983156983137983156983145983151983150 983156983151983145983150983140983157983148983143983141983150983139983141 983137983150983140 983141983149983152983156983145983150983141983155983155 ( 983105 983124983144983141983151983154983161 983151983142 983114983157983155983156983145983139983141 C983144983137983152983156983141983154 V98320744 983152983152 2579830858)

bull F983151983154 R983137983159983148983155 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150 983151983142 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983155983145983149983152983148983161 983137983155983157983149 983151983142 983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983152983156983145983149983137983148 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 (983149983161983145983150983156983141983154983152983154983141983156983137983156983145983151983150)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4662

bull I983150 G983145983150983145 983156983141983154983149983155

p p y y pG j

n

i j

ii j

n

i

n

i

iii +minus(+ sumsumsumgt=

)11 micro

π

Go back to our definition of global inequality

Rawls would insist of the minimization of eachindividual Gini (Gi) so that Term 1 (within-inequality)would be minimized But differences in mean incomes

between the countries can take any value Term 2(between inequality) could be very high

And this is exactly what we observe in real life Term 2

accounts for 85 of global Gini

Term 1 Term 2

Global Ginis in Real World Rawlsian World Convergence

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4762

All equal Different (as

now)

All equal

Different (asnow)

Mean countryincomes

Individualincomes within

country

G oba G s ea o d a s a o d Co e ge ceWorldhellipand Shangri-La World

697

615(all country

Ginis=0)

456 (all mean

incomes sameall country Ginisas now)

0

C 983148 983145 983140 21983155983156 983148983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4862

C983151983150983139983148983157983155983145983151983150 983137983150983140 21983155983156 983139983141983150983156983157983154983161 983152983151983148983145983139983161 983145983155983155983157983141983155

bull T983151 983154983141983140983157983139983141 983155983145983143983150983145983142983145983139983137983150983156983148983161 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 (983137983150983140983152983151983158983141983154983156983161) 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983156983144983141983154983141 983137983154983141 983156983159983151 983159983137983161983155

bull A 983155983148983151983159 983137983150983140 983155983157983155983156983137983145983150983137983138983148983141 983159983137983161 983144983145983143983144983141983154 983143983154983151983159983156983144 983154983137983156983141 983151983142983152983151983151983154983141983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull A 983142983137983155983156 983137983150983140 983152983151983155983155983145983138983148983161 983152983151983148983145983156983145983139983137983148983148983161 983156983157983149983157983148983156983151983157983155 983159983137983161

983145983150983139983154983141983137983155983141 983149983145983143983154983137983156983145983151983150bull 983109983145983156983144983141983154 983152983151983151983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983151 983138983141983139983151983149983141 983154983145983139983144983141983154 983151983154983152983151983151983154 983152983141983151983152983148983141 983159983145983148983148 983149983151983158983141 983156983151 983154983145983139983144 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull S983144983151983157983148983140 983149983145983143983154983137983150983156983155 983138983141 983156983137983160983141983140 983137983140983140983145983156983145983151983150983137983148983148983161 983156983151 983152983137983161 983150983137983156983145983158983141983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150991257983155 983148983151983155983141983154983155 983137983150983140 983156983144983151983155983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983145983150 983156983144983141983145983154983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983151983154983145983143983145983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4962

EXTRAS S983144983151983157983148983140 983156983144983141 983159983144983151983148983141 983159983151983154983148983140983138983141 983139983151983149983152983151983155983141983140 983151983142 983143983137983156983141983140

983139983151983149983149983157983150983145983156983145983141983155

P983137983155983155983137983143983141983155 983137983150983140 983140983141983137983156983144 983137983156 983137983158983141983154983137983143983141 983137983150983150983157983137983148

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5062

983143 983143

983154983137983156983141983155983109983155983156983145983149983137983156983141983140

983155983157983139983139983141983155983155983142983157983148

983145983148983148983141983143983137983148

983152983137983155983155983137983143983141983155

983118983157983149983138983141983154

983151983142 983137983154983154983141983155983156983155

983108983141983137983156983144983155 983108983141983137983156983144

983154983137983156983141

983122983141983148983137983156983145983158983141

983140983141983137983156983144

983154983137983156983141

B983141983154983148983145983150 W983137983148983148 983166200 115 9831667 22 100

M983141983160983145983139983137983150 W983137983148983148 200000 A983138983151983157983156 1983149983145983148983148983145983151983150

400983085500

005 2

A983142983154983145983139983137EU 200000 A983154983151983157983150983140

1000

05 23

Most of the successful passages before the consolidation of the Wall

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5162

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

983152983154983141983152983137983154983141983140bull 983124983144983141 983109983139983151983150983151983149983145983155983156 (J983137983150983157983137983154983161 2011) 991260R983141983149983141983149983138983141983154 E983150983158983161 983145983155 983137

983140983141983137983140983148983161 983155983145983150991261 (L983145983155983156 983149983137983140983141 983145983150 4

983156983144

983139983141983150983156983157983154983161 983141983150983158983161983145983150983156983154983151983140983157983139983141983140 983151983150 983156983144983141 983148983145983155983156 983145983150 983156983144983141 7983156983144)

bull 991260A983143983137983145983150 I 983156983141983148983148 983161983151983157 983145983156 983145983155 983141983137983155983145983141983154 983142983151983154 983137 983139983137983149983141983148 983156983151 983143983151 983156983144983154983151983157983143983144

983156983144983141 983141983161983141 983151983142 983137 983150983141983141983140983148983141 983156983144983137983150 983142983151983154 983137 983154983145983139983144 983149983137983150 983156983151 983141983150983156983141983154 983156983144983141983147983145983150983143983140983151983149 983151983142 G983151983140991261

bull I983142 983161983151983157 983159983137983150983156 983156983151 983138983141 983152983141983154983142983141983139983156 983143983151 983155983141983148983148 983161983151983157983154 983152983151983155983155983141983155983155983145983151983150983155

983137983150983140 983143983145983158983141 983156983151 983156983144983141 983152983151983151983154 983137983150983140 983161983151983157 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983154983141983137983155983157983154983141 983145983150983144983141983137983158983141983150991261 (983145983150 M983137983154983147 L983157983147983141 983137983150983140 M983137983156983156983144983141983159)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5262

C983144983145983150983137

C983144983145983150983137 (19809830852000)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5362

C983144983145983150983137 (1980 2000)

Red fast growth (1σ above the mean)

Yellow average

Light yellow slow (1σ below the

mean)

North to SouthShandong

JiangsuZhejiangFujianGuangdong

C983144983145983150983137991257983155 G983137983150983143 983151983142 E983148983141983158983141983150 5 983149983137983154983145983156983145983149983141 983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + 4 983139983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5462

983143 983152 983161

983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + H983151983150983143 K983151983150983143 983137983150983140 M983137983139983137983151 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 GDP 983138983161 983137

983156983144983145983154983140 983151983142 983156983144983141 983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150

Provinces are from N to S Shanong JiansuZhejiang FujianGuangdong

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5562

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5762

983152

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100country percentile

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5862

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

983156983159983151983159983137983161 (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085983122 983137983154983141983137(678)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085

983125 983137983154983141983137(626)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983125983123983105 983137983154983141983137(296)) 983148983141983143983141983150983140(983151983142983142) 983160983156983145983156983148983141(983145983150983139983151983149983141 983145983150 983120983120983120 983140983151983148983148983137983154 983148983151983143983155) 983156983141983160983156(800 26 983107983144983145983150983137983085

983154983157983154983137983148) 983156983141983160983156(800 37 983107983144983145983150983137983085983085983157983154983138983137983150) 983156983141983160983156(350 45 983125983123983105)983110983154983151983149 98315998315198315498314898314020029831352005983140983156983137

China-rural China--urban

USA

0

2 0 0

4 0 0

6 0 0

8 0 0

25 3 35 4 45 5income in PPP dollar logs

T983144 983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5962

T983144983141 983139983154983145983155983145983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6062

P983148983157983156983151983139983154983137983156983145983139 983137983150983140 983140983141983149983151983139983154983137983156983145983139 983154983141983137983148 983143983148983151983138983137983148 983143983154983151983159983156983144

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 13: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1362

E983148983145983162983137983138983141983156983144 B983141983150983150983141983156 983137983150983140 A983150983150983137 K983137983154983141983150983145983150983137

I983142 E983148983145983162983137983138983141983156983144

983148983151983155983141983155 983156983144983141983141983155983156983137983156983141

I983142 E983148983145983162983137983138983141983156983144

983149983137983154983154983145983141983155 M983154

D983137983154983139983161

W983145983156983144

V983154983151983150983155983147983161

A983150983150983137991257983155

983142983137983149983145983148983161

T983144983141 983151983152983141983150983145983150983143

983152983151983155983145983156983145983151983150 983145983150

983138983151983156983144 983150983151983158983141983148983155

Incomes

Alternative lives

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1462

T983154983137983140983141983085983151983142983142 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983137983150983140 983148983151983158983141

983145983150 983149983137983154983154983145983137983143983141

C983151983157983150983156983154983161991257983155 G983145983150983145

983139983151983141983142983142983145983139983145983141983150983156

M983137983154983145983156983137983148 983138983148983145983155983155

A983150983150983137 K983137983154983141983150983145983150983137 1875

E983149983149983137 R983151983157983137983157983148983156983085B983151983158983137983154983161 1856

E983148983145983162983137983138983141983156983144 B983141983150983150983141983156 1810

N983145983139983147 D983145983158983141983154 1920

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1562

1B T983144983141 983156983144983154983141983141 983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983155 983151983142

O983138983137983149983137983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1662

O983138983137983149983137991257983155 983156983144983154983141983141 983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983155

All blacks

Europeans16000shillings on

averageObamarsquos grandfather as

high as he could get beforereaching a colonial ceiling

Income

240 shillings

Subsistence140 shillings

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1762

B983141983139983137983157983155983141 983139983151983148983151983150983145983141983155 983152983157983155983144983141983140 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983156983151 983145983156983155

983149983137983160983145983149983157983149991252983137983150983140 K983141983150983161983137 983159983137983155 983150983151983156 983137983150 983141983160983139983141983152983156983145983151983150

KEN

IND

BIH

KENIND

JAV

DZA

NES

JAV

0

2 0

4 0

6 0

8 0

1 0 0

G i n i

500 1000 1500 2000 2500 3000GDI per capita in 1990 PPP dollars

Kenya1927

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1862

I983150983140983141983152983141983150983140983141983150983139983141991257983155 983140983137983155983144983141983140 983144983151983152983141983155

K983141983150983161983137991257983155 GDP 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983137983155 983151983142 US GDP 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137

0

2

4

6

8

p e

r c e n t

1950 1960 1982 2008years

Kenya colony Independence

Obamarsquos fathercomes to the USObamarsquos father dies

Obama becomes President

Based on Maddisonrsquos data (in 1990 PPPs)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1962

C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983152983154983141983149983145983157983149 (983151983157983154 983150983141983160983156 983156983151983152983145983139) 983145983150

O983138983137983149983137991257983155 983151983159983150 983159983151983154983140983155983131M983161 983149983151983156983144983141983154983133 983144983137983140 983137983148983159983137983161983155 983141983150983139983151983157983154983137983143983141983140 983149983161 983154983137983152983145983140

983137983139983139983157983148983156983157983154983137983156983145983151983150 983145983150 I983150983140983151983150983141983155983145983137S983144983141 983144983137983140 983156983137983157983143983144983156 983149983141

983156983151 983140983145983155983140983137983145983150 983156983144983141 983138983148983141983150983140 983151983142 983145983143983150983151983154983137983150983139983141 983137983150983140

983137983154983154983151983143983137983150983139983141 983156983144983137983156 983156983151983151 983151983142983156983141983150 983139983144983137983154983137983139983156983141983154983145983162983141983140

A983149983141983154983145983139983137983150983155 983137983138983154983151983137983140 B983157983156 983155983144983141 983150983151983159 983148983141983137983154983150983141983140991270983156983144983141983139983144983137983155983149 983156983144983137983156 983155983141983152983137983154983137983156983141983140 983156983144983141 983148983145983142983141 983139983144983137983150983139983141983155 983151983142 983137983150

A983149983141983154983145983139983137983150 983142983154983151983149 983156983144983151983155983141 983151983142 983137983150 I983150983140983151983150983141983155983145983137983150 S983144983141

983147983150983141983159 983159983144983145983139983144 983155983145983140983141 983151983142 983156983144983141 983140983145983158983145983140983141 983155983144983141 983159983137983150983156983141983140 983144983141983154983139983144983145983148983140 983156983151 983138983141 983151983150 I 983159983137983155 983137983150 A983149983141983154983145983139983137983150 983155983144983141 983140983141983139983145983140983141983140

983137983150983140 983149983161 983156983154983157983141 983148983145983142983141 983148983137983161 983141983148983155983141983159983144983141983154983141 983131983151983157983156983155983145983140983141 983151983142

I983150983140983151983150983141983155983145983137983133

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2062

1C H983151983159 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983137983154983141 983156983144983141 U983150983145983156983141983140

S983156983137983156983141983155 983137983150983140 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2162

I983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983156983144983141 U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155 983137983150983140 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 (G983145983150983145 983152983151983145983150983156983155 983137983154983151983157983150983140 2005)

983117983151983155983156 983141983153983157983137983148 983105983158983141983154983137983143983141 983117983151983155983156 983157983150983141983153983157983137983148

U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155 34(S983151983157983156983144 D983137983147983151983156983137

W983145983155983139983151983150983155983145983150)

39(D983141983148983137983159983137983154983141 I983140983137983144983151)

45(T983141983160983137983155

T983141983150983150983141983155983155983141983141)E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150 24

(H983157983150983143983137983154983161

D983141983150983149983137983154983147)

31(N983141983156983144983141983154983148983137983150983140983155)

38(UK P983151983154983156983157983143983137983148)

D983145983142983142983141983154983141983150983139983141 10 983152983151983145983150983156983155 8 983152983151983145983150983156983155 7 983152983151983145983150983156983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2262

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2362

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2462

GDP 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150 983137983150983140

983155983156983137983156983141983155 983151983142 983156983144983141 USA (983157983150983159983141983145983143983144983156983141983140)

twoway (kdensity gdpppp if Deurope_inc==1) (kdensity gdpppp if Deurope_inc==0 legend(off) xtitle(GDP per capita in PPP terms))Using sourcesUS_EUUS_vs_EUdta

0

0 0 0 0 2

0

0 0 0 4

0 0 0 0 6

0 0 0 0 8

k d e n s i t y g d p p p p

0 20000 40000 60000 80000GDP per capita in PPP terms

USA

Europe

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2562

G983145983150983145983155 983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

983137983150983140 983155983156983137983156983141983155 983151983142 983156983144983141 USA

0

0 5

1

1 5

k d e n s i t y g i n i

25 30 35 40 45Gini

Europe USA

Overall inter-personal Ginifor both

twoway (kdensity gini if Deurope==1) (kdensity gini if Deurope==0 legend(off) xtitle((Gini) xline(31 38) xline(41 lwidth(thick)))Using US_vs_EUdta in cperseussources

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2662

B983141983156983159983141983141983150983085983157983150983145983156 983137983150983140 983156983151983156983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983155983141983148983141983139983156983141983140

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983154983151983157983150983140 983161983141983137983154 2005Gini

Between-

states or

countries

Gini total

(between

individuals)

Share of inter-state

inequality in total

()

USA (50 states) 8 40+ ~20

EU-15 countries (pre-

enlargement)

102 334 30

EU-27 (post enlargement) 231 403 57

China (29 provinces) 24 40+ ~60

EU-34 (all of Europe incl

Turkey)301 448 67

EU data calculated from world2002dta US from the same source

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2762

T983159983151 983156983161983152983141983155 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155

bull T983144983141 A983149983141983154983145983139983137983150 983137983148983148 983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 983137983154983141 983157983150983141983153983157983137983148

983145983150983156983141983154983150983137983148983148983161 983138983157983156 983156983144983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983145983150 983156983144983141983145983154 983149983141983137983150 983145983150983139983151983149983141983155

983137983154983141 983155983149983137983148983148

bull T983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 983137983154983141 983141983153983157983137983148 983145983150983156983141983154983150983137983148983148983161

983138983157983156 983149983141983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983138983141983156983159983141983141983150 983156983144983141983149 983137983154983141

983148983137983154983143983141bull I983150 983156983144983141 A983149983141983154983145983139983137983150 983156983161983152983141 983152983151983158983141983154983156983161 983145983155 983137983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148

983137983156983156983154983145983138983157983156983141 983145983150 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 983156983161983152983141 983152983151983158983141983154983156983161 983145983155 983137

983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141 983137983156983156983154983145983138983157983156983141bull P983151983148983145983139983145983141983155 983149983157983155983156 983138983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983156983151983151 983152983154983151983085983152983151983151983154 983145983150 983151983150983141 983139983137983155983141

991260983154983141983143983145983151983150983137983148 983139983151983144983141983155983145983151983150991261 983145983150 983156983144983141 983151983156983144983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2862

I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155bull H983151983159 983142983137983154 983139983137983150 EU991257983155 983141983160983152983137983150983155983145983151983150 983139983151983150983156983145983150983157983141

bull W983145983156983144 983156983144983141 983148983137983155983156 2 983141983160983152983137983150983155983145983151983150983155 EU 983144983137983155 983149983151983158983141983140 983137983159983137983161983142983154983151983149 983137983150 A983149983141983154983145983139983137983150 983156983161983152983141 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

bull W983145983156983144 T983157983154983147983141983161 EU991257983155 G983145983150983145 983159983151983157983148983140 983141983160983139983141983141983140 45 983155983151 E983157983154983151983152983141

983159983151983157983148983140 983139983151983149983141 983156983151 983154983141983155983141983149983138983148983141 L983137983156983145983150 A983149983141983154983145983139983137 983140983151983141983155 983156983144983145983155 983155983141983156

983137 983148983145983149983145983156 983156983151 EU 983141983160983152983137983150983155983145983151983150bull C983144983145983150983137 983144983137983155 983137 983155983145983149983145983148983137983154 983155983156983154983157983139983156983157983154983141 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983148983145983147983141 E983157983154983151983152983141

bull S983157983139983144 983144983157983143983141 983145983150983156983141983154983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983145983150 983149983141983137983150

983145983150983139983151983149983141983155 983155983141983156 983137983148983155983151 983137 983148983145983149983145983156 983156983151 983137 983152983151983155983155983145983138983148983141 983152983151983148983145983156983145983139983137983148 983157983150983145983156983161 983151983142A983155983145983137 (983148983141983137983158983145983150983143 983141983158983141983150 983137983155983145983140983141 983156983144983141 983156983159983151 983143983145983137983150983156983155) A983155983145983137 983145983155 983138983161 983142983137983154

983156983144983141 983149983151983155983156 983145983150983139983151983149983141 983144983141983156983141983154983151983143983141983150983141983151983157983155 983139983151983150983156983145983150983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2962

2 C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3062

2A 983116983141983155 983146983141983157983160 983155983151983150983156 983142983137983145983156983155

983159983144983141983150 983161983151983157 983137983154983141 983138983151983154983150

A 983148 983148 983138 983148 983156983145983148 983145983156983145 (983145 983148 983148 983145 $PPP)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3162

A983150 983141983160983137983149983152983148983141 983143983148983151983138983137983148 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141 983152983151983155983145983156983145983151983150983155 (983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 983145983150 $PPP)

983145983150 D983141983150983149983137983154983147 983137983150983140 983155983141983148983141983139983156983141983140 A983142983154983145983139983137983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

Based on B Milanovic Worlds Apart Measuring International and Global Inequality

Denmark

Mozambique

Mali

Tanzania

Uganda

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 5 10 15 20country ventile

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3262

E983155983156983145983149983137983156983145983151983150ijij j jij C bGbmbb y ε ++++= 3210

983149983146 = 983149983141983137983150 983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141

G983146 = G983145983150983145 983139983151983141983142983142983145983139983145983141983150983156

C983145983146 = 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 983151983142 983145983085983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983145983150 983146983085983156983144 983139983151983157983150983156983154983161

T983144983141 983145983155983155983157983141 H983151983159 983156983151 983155983157983138983155983156983145983156983157983156983141 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155

(C983145983146) 983142983151983154 983151983159983150 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 (C983145983146) 983137983150983140 983156983144983157983155 983144983137983158983141 983156983144983141

983141983150983156983145983154983141 983154983141983143983154983141983155983155983145983151983150 983137983139983139983151983157983150983156 983142983151983154 983156983144983141 983141983142983142983141983139983156 983151983142983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 983151983150983148983161

R983157983150 983151983158983141983154 983145983150983139983151983149983141 983158983141983150983156983145983148983141983155 983142983151983154 116 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140

2320 (20 983160 116) 983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 (983161983145983146)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3362

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3462

bull 983111983148983151983138983137983148 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983103 C983151983157983150983156983154983161 983151983142983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983141983160983152983148983137983145983150983155 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161983145983150 983143983148983151983138983137983148 983145983150983139983151983149983141 (E983155983156983145983149983137983156983141983140 983137983139983154983151983155983155

983154983141983152983154983141983155983141983150983156983137983156983145983158983141 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983156983144983137983156 983144983137983158983141 983156983144983141 983149983141983137983150983145983150983139983151983149983141 983151983142 983156983144983141983145983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983158983141983150983156983145983148983141983155 983151983154983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155) C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137983150983140 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141

983139983148983137983155983155 983139983151983149983138983145983150983141983140 983141983160983152983148983137983145983150 983137983138983151983157983156 80bull 983110983151983154 983139983151983149983152983137983154983145983155983151983150983098 4 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 (983152983148983137983139983141 983151983142

983138983145983154983156983144 983152983137983154983141983150983156983155 983141983156983144983150983145983139983145983156983161 983137983143983141) 983141983160983152983148983137983145983150 40 983151983142

983159983137983143983141 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983156983144983141 US (N P983145983155983156983151983148983141983155983145 J983151983142EI2009)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3562

2B I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155 983149983145983143983154983137983156983145983151983150 983146983157983155983156

983145983150983156983141983154983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983154983140983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3662

T983144983141 XXI 983139983141983150983156983157983154983161 983156983154983145983148983141983149983149983137

A Globalization of ideasknowledge

Communication awareness ofothersrsquo living standards

B Increasing differences inmean incomes

among countries

C No movement of people

If A and B then no C Migration is the outcome of current unequal globalizationIf B and C then no A Unequal globe can exist if people do not know much abouteach otherrsquos living conditions or costs of transport are too highIf A and C then no B Under globalization people will not move if income differentialsare small

G983154983151983159983145983150983143 983145983150983156983141983154983085983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983137983150983140 983149983145983143983154983137983156983145983151983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3762

983143 983161 983143

K983141983161 983155983141983158983141983150 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3862

T983144983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983142983151983157983154983156983144 983159983151983154983148983140 G983154983141983141983139983141 983158983155 M983137983139983141983140983151983150983145983137

983137983150983140 A983148983138983137983150983145983137 S983152983137983145983150 983158983155 M983151983154983151983139983139983151 (25983147983149)M983137983148983137983161983155983145983137 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (3983147983149)

bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140 US 983158983155 M983141983160983145983139983151

bull T983144983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983156983144983154983141983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983137983148983148983141983140983085983145983150 983151983154

983149983145983150983141983140 N K983151983154983141983137991252S K983151983154983141983137 983129983141983149983141983150991252S983137983157983140983145

A983154983137983138983145983137 I983155983154983137983141983148983085983085983085P983137983148983141983155983156983145983150983141I983150 1960 983156983144983141 983151983150983148983161 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983141983154983141 A983154983143983141983150983156983145983150983137 983137983150983140 U983154983157983143983157983137983161 (983142983145983154983155983156) 983158983155 B983154983137983162983145983148

P983137983154983137983143983157983137983161 983137983150983140 B983151983148983145983158983145983137 (983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140) 983137983150983140 A983157983155983156983154983137983148983145983137 (983142983145983154983155983156) 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (983142983151983157983154983156983144)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3962

983129983141983137983154 2007 983129983141983137983154 1980

A983152983152983154983151983160983145983149983137983156983141 983151983142983142983151983154983141983145983143983150 983159983151983154983147983141983154983155 983145983150

983148983137983138983151983154 983142983151983154983139983141

R983137983156983145983151 983151983142 983154983141983137983148 GDI 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137

G983154983141983141983139983141

(M983137983139983141983140983151983150983145983137983150A983148983138983137983150983145983137983150983155)

75 4 983156983151 1 21 983156983151 1

S983152983137983145983150

(M983151983154983151983139983139983137983150983155)

144 74 983156983151 1 65 983156983151 1

U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155

(M983141983160983145983139983137983150983155)

156 36 983156983151 1 26 983156983151 1

M983137983148983137983161983155983145983137

(I983150983140983151983150983141983155983145983137983150983155)

180 37 983156983151 1 36 983156983151 1

BLS News Release March 2009 data for 2008 inclusive of undocumented aliens

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4062

I983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137 983154983141983150983156

bull I983142 983149983151983155983156 983151983142 983151983157983154 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983140983141983156983141983154983149983145983150983141983140 983138983161

983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983156983144983141983150 983156983144983141983154983141 983145983155 983148983145983156983156983148983141 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142

983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983143983148983151983138983137983148983148983161 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983154983141983150983156

(983157983150983154983141983148983137983156983141983140 983156983151 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983140983141983155983141983154983156 983151983154 983141983142983142983151983154983156)

bull H983151983159 983149983157983139983144 983145983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983159983151983154983156983144 B983148983137983139983147983085983149983137983154983147983141983156UK 983152983137983155983155983152983151983154983156983155 983155983151983148983140 983142983151983154 983137983138983151983157983156 9832035000 983148983141983143983137983148983148983161

983152983157983154983139983144983137983155983141 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983142983151983154 983137983138983151983157983156 $1983149 983145983150

983145983150983158983141983155983156983149983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4162

T983144983141 983148983151983143983145983139 983151983142 983156983144983141 983137983154983143983157983149983141983150983156

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983145983150 983156983144983141 983159983151983154983148983140 983145983155

983158983141983154983161 983144983145983143983144 (G983145983150983145=70)

bull M983151983155983156 983151983142 983156983144983137983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983138983161 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150983139983151983149983141983155

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 991260983141983160983152983148983137983145983150983155991261 983155983151983149983141 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161 983145983150

983152983141983154983155983151983150983137983148 983145983150983139983151983149983141983155 983143983148983151983138983137983148983148983161 (983137983155983155983141983155983155983141983140 983137983139983154983151983155983155 983150983137983156983145983151983150983137983148983158983141983150983156983145983148983141983155)

bull T983144983145983155 983159983137983155 983150983151983156 983156983144983141 983139983137983155983141 983145983150 983156983144983141 983152983137983155983156 (983137983154983151983157983150983140 185098308570)

983159983144983141983150 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983149983151983155983156983151983142 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

T983144 983156983145 983156 983147

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4262

T983144983141 983153983157983141983155983156983145983151983150983155 983156983151 983137983155983147

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983149983151983154983137983148983148983161983085983137983154983138983145983156983154983137983154983161 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983145983150983140983141983152983141983150983140983141983150983156 983151983142 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983141983142983142983151983154983156

bull I983156 983139983137983150 983138983141 983154983141983143983137983154983140983141983140 983137983155 983137 983154983141983150983156 (983155983144983137983154983141983140 983138983161 983137983148983148 983149983141983149983138983141983154983155

983151983142 983137 983139983151983149983149983157983150983145983156983161)

bull I983155 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142 983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141983148983161

983137983139983153983157983145983154983141983140 983159983141983137983148983156983144 983137983139983139983141983152983156983137983138983148983141

bull I983155 983145983156 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983142983154983151983149 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142

983142983137983149983145983148983161 983159983141983137983148983156983144 W983144983161

bull P983151983148983145983156983145983139983137983148 983152983144983145983148983151983155983151983152983144983161 983137983154983143983157983149983141983150983156983155 983152983154983151 983154983141983150983156 (983155983151983139983145983137983148983139983151983150983156983154983137983139983156 983155983156983137983156983145983155983156 983156983144983141983151983154983161 983152983144983145983148983145983137983085983085A983154983145983155983156983151983156983148983141) 983137983150983140 983139983151983150983156983154983137

(983139983151983155983149983151983152983151983148983145983156983137983150 983146983157983155983156983145983139983141 983137983155 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4362

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4462

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140 (983138) 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161bull N983141983145983156983144983141983154 983151983142 983156983144983141983149 983149983137983156983156983141983154983155

bull C983151983150983139983141983152983156 1 (983140983145983158983141983154983143983141983150983139983141) 983145983155 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156 983145983142 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983144983137983158983141

983148983145983138983141983154983137983148 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983145983156 983149983137983161 983138983141 983154983141983148983141983158983137983150983156 983142983151983154 983148983145983138983141983154983137983148 983158983155983138983157983154983140983141983150983141983140 983155983151983139983145983141983156983145983141983155

bull I983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983154983151983151983156983141983140 983145983150 983156983159983151 983147983141983161 983137983155983155983157983149983152983156983145983151983150983155 (983145) 983152983151983148983145983156983145983139983137983148

983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983151983142 983148983145983138983141983154983137983148983145983155983149 983137983154983141 983159983144983137983156 983149983137983156983156983141983154983155 (983145983145) 983137983139983153983157983145983155983145983156983145983151983150983151983142 983159983141983137983148983156983144 983145983149983149983137983156983141983154983145983137983148 983142983151983154 983138983151983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983137983150983140 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983155983145983149983145983148983137983154983148983161 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156983151983150983139983141 983156983144983141 983138983137983139983147983143983154983151983157983150983140 983139983151983150983140983145983156983145983151983150983155 983151983142 983146983157983155983156983145983139983141 983141983160983145983155983156 983145983150 983137983148983148

983155983151983139983145983141983156983145983141983155bull B983157983156 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 983149983137983156983156983141983154 983138983141983139983137983157983155983141 983156983144983141

983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141 983152983154983145983150983139983145983152983148983141 983137983152983152983148983145983141983155 983159983145983156983144983145983150 983141983137983139983144 983152983141983151983152983148983141 (983150983151983156983141

983144983151983159983141983158983141983154 983156983144983137983156 983156983144983141 DP 983149983137983161 983137983148983148983151983159 983142983151983154 983144983145983143983144 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161)

R 983148 983145 983148 983142 983156 983145 983148 983148983156983144 983142

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4562

R983137983159983148983155 983151983150 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983151983142 983149983137983156983141983154983145983137983148 983159983141983137983148983156983144 983142983151983154

983137 991260983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161991261 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149bull I983156 983145983155 983137 983149983145983155983156983137983147983141 983156983151 983138983141983148983145983141983158983141 983156983144983137983156 983137 983146983157983155983156 983137983150983140 983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161 983149983157983155983156

983159983137983145983156 983157983152983151983150 983137 983144983145983143983144 983149983137983156983141983154983145983137983148 983155983156983137983150983140983137983154983140 983151983142 983148983145983142983141 W983144983137983156 983149983141983150 983159983137983150983156 983145983155

983149983141983137983150983145983150983143983142983157983148 983159983151983154983147 983145983150 983142983154983141983141 983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983159983145983156983144 983151983156983144983141983154983155 983156983144983141983155983141983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983154983141983143983157983148983137983156983145983150983143 983156983144983141983145983154 983154983141983148983137983156983145983151983150983155 983156983151 983151983150983141 983137983150983151983156983144983141983154 983159983145983156983144983145983150 983137983142983154983137983149983141983159983151983154983147 983151983142 983146983157983155983156 983138983137983155983145983139 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 T983151 983137983139983144983145983141983158983141 983156983144983145983155 983155983156983137983156983141 983151983142983156983144983145983150983143983155 983143983154983141983137983156 983159983141983137983148983156983144 983145983155 983150983151983156 983150983141983139983141983155983155983137983154983161 983113983150 983142983137983139983156 983138983141983161983151983150983140 983155983151983149983141983152983151983145983150983156 983145983156 983145983155 983149983151983154983141 983148983145983147983141983148983161 983156983151 983138983141 983137 983152983151983155983145983156983145983158983141 983144983145983150983140983154983137983150983139983141 983137

983149983141983137983150983145983150983143983148983141983155983155 983140983145983155983156983154983137983139983156983145983151983150 983137983156 983138983141983155983156 983145983142 983150983151983156 983137 983156983141983149983152983156983137983156983145983151983150 983156983151983145983150983140983157983148983143983141983150983139983141 983137983150983140 983141983149983152983156983145983150983141983155983155 ( 983105 983124983144983141983151983154983161 983151983142 983114983157983155983156983145983139983141 C983144983137983152983156983141983154 V98320744 983152983152 2579830858)

bull F983151983154 R983137983159983148983155 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150 983151983142 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983155983145983149983152983148983161 983137983155983157983149 983151983142 983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983152983156983145983149983137983148 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 (983149983161983145983150983156983141983154983152983154983141983156983137983156983145983151983150)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4662

bull I983150 G983145983150983145 983156983141983154983149983155

p p y y pG j

n

i j

ii j

n

i

n

i

iii +minus(+ sumsumsumgt=

)11 micro

π

Go back to our definition of global inequality

Rawls would insist of the minimization of eachindividual Gini (Gi) so that Term 1 (within-inequality)would be minimized But differences in mean incomes

between the countries can take any value Term 2(between inequality) could be very high

And this is exactly what we observe in real life Term 2

accounts for 85 of global Gini

Term 1 Term 2

Global Ginis in Real World Rawlsian World Convergence

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4762

All equal Different (as

now)

All equal

Different (asnow)

Mean countryincomes

Individualincomes within

country

G oba G s ea o d a s a o d Co e ge ceWorldhellipand Shangri-La World

697

615(all country

Ginis=0)

456 (all mean

incomes sameall country Ginisas now)

0

C 983148 983145 983140 21983155983156 983148983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4862

C983151983150983139983148983157983155983145983151983150 983137983150983140 21983155983156 983139983141983150983156983157983154983161 983152983151983148983145983139983161 983145983155983155983157983141983155

bull T983151 983154983141983140983157983139983141 983155983145983143983150983145983142983145983139983137983150983156983148983161 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 (983137983150983140983152983151983158983141983154983156983161) 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983156983144983141983154983141 983137983154983141 983156983159983151 983159983137983161983155

bull A 983155983148983151983159 983137983150983140 983155983157983155983156983137983145983150983137983138983148983141 983159983137983161 983144983145983143983144983141983154 983143983154983151983159983156983144 983154983137983156983141 983151983142983152983151983151983154983141983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull A 983142983137983155983156 983137983150983140 983152983151983155983155983145983138983148983161 983152983151983148983145983156983145983139983137983148983148983161 983156983157983149983157983148983156983151983157983155 983159983137983161

983145983150983139983154983141983137983155983141 983149983145983143983154983137983156983145983151983150bull 983109983145983156983144983141983154 983152983151983151983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983151 983138983141983139983151983149983141 983154983145983139983144983141983154 983151983154983152983151983151983154 983152983141983151983152983148983141 983159983145983148983148 983149983151983158983141 983156983151 983154983145983139983144 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull S983144983151983157983148983140 983149983145983143983154983137983150983156983155 983138983141 983156983137983160983141983140 983137983140983140983145983156983145983151983150983137983148983148983161 983156983151 983152983137983161 983150983137983156983145983158983141983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150991257983155 983148983151983155983141983154983155 983137983150983140 983156983144983151983155983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983145983150 983156983144983141983145983154983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983151983154983145983143983145983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4962

EXTRAS S983144983151983157983148983140 983156983144983141 983159983144983151983148983141 983159983151983154983148983140983138983141 983139983151983149983152983151983155983141983140 983151983142 983143983137983156983141983140

983139983151983149983149983157983150983145983156983145983141983155

P983137983155983155983137983143983141983155 983137983150983140 983140983141983137983156983144 983137983156 983137983158983141983154983137983143983141 983137983150983150983157983137983148

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5062

983143 983143

983154983137983156983141983155983109983155983156983145983149983137983156983141983140

983155983157983139983139983141983155983155983142983157983148

983145983148983148983141983143983137983148

983152983137983155983155983137983143983141983155

983118983157983149983138983141983154

983151983142 983137983154983154983141983155983156983155

983108983141983137983156983144983155 983108983141983137983156983144

983154983137983156983141

983122983141983148983137983156983145983158983141

983140983141983137983156983144

983154983137983156983141

B983141983154983148983145983150 W983137983148983148 983166200 115 9831667 22 100

M983141983160983145983139983137983150 W983137983148983148 200000 A983138983151983157983156 1983149983145983148983148983145983151983150

400983085500

005 2

A983142983154983145983139983137EU 200000 A983154983151983157983150983140

1000

05 23

Most of the successful passages before the consolidation of the Wall

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5162

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

983152983154983141983152983137983154983141983140bull 983124983144983141 983109983139983151983150983151983149983145983155983156 (J983137983150983157983137983154983161 2011) 991260R983141983149983141983149983138983141983154 E983150983158983161 983145983155 983137

983140983141983137983140983148983161 983155983145983150991261 (L983145983155983156 983149983137983140983141 983145983150 4

983156983144

983139983141983150983156983157983154983161 983141983150983158983161983145983150983156983154983151983140983157983139983141983140 983151983150 983156983144983141 983148983145983155983156 983145983150 983156983144983141 7983156983144)

bull 991260A983143983137983145983150 I 983156983141983148983148 983161983151983157 983145983156 983145983155 983141983137983155983145983141983154 983142983151983154 983137 983139983137983149983141983148 983156983151 983143983151 983156983144983154983151983157983143983144

983156983144983141 983141983161983141 983151983142 983137 983150983141983141983140983148983141 983156983144983137983150 983142983151983154 983137 983154983145983139983144 983149983137983150 983156983151 983141983150983156983141983154 983156983144983141983147983145983150983143983140983151983149 983151983142 G983151983140991261

bull I983142 983161983151983157 983159983137983150983156 983156983151 983138983141 983152983141983154983142983141983139983156 983143983151 983155983141983148983148 983161983151983157983154 983152983151983155983155983141983155983155983145983151983150983155

983137983150983140 983143983145983158983141 983156983151 983156983144983141 983152983151983151983154 983137983150983140 983161983151983157 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983154983141983137983155983157983154983141 983145983150983144983141983137983158983141983150991261 (983145983150 M983137983154983147 L983157983147983141 983137983150983140 M983137983156983156983144983141983159)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5262

C983144983145983150983137

C983144983145983150983137 (19809830852000)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5362

C983144983145983150983137 (1980 2000)

Red fast growth (1σ above the mean)

Yellow average

Light yellow slow (1σ below the

mean)

North to SouthShandong

JiangsuZhejiangFujianGuangdong

C983144983145983150983137991257983155 G983137983150983143 983151983142 E983148983141983158983141983150 5 983149983137983154983145983156983145983149983141 983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + 4 983139983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5462

983143 983152 983161

983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + H983151983150983143 K983151983150983143 983137983150983140 M983137983139983137983151 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 GDP 983138983161 983137

983156983144983145983154983140 983151983142 983156983144983141 983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150

Provinces are from N to S Shanong JiansuZhejiang FujianGuangdong

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5562

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5762

983152

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100country percentile

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5862

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

983156983159983151983159983137983161 (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085983122 983137983154983141983137(678)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085

983125 983137983154983141983137(626)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983125983123983105 983137983154983141983137(296)) 983148983141983143983141983150983140(983151983142983142) 983160983156983145983156983148983141(983145983150983139983151983149983141 983145983150 983120983120983120 983140983151983148983148983137983154 983148983151983143983155) 983156983141983160983156(800 26 983107983144983145983150983137983085

983154983157983154983137983148) 983156983141983160983156(800 37 983107983144983145983150983137983085983085983157983154983138983137983150) 983156983141983160983156(350 45 983125983123983105)983110983154983151983149 98315998315198315498314898314020029831352005983140983156983137

China-rural China--urban

USA

0

2 0 0

4 0 0

6 0 0

8 0 0

25 3 35 4 45 5income in PPP dollar logs

T983144 983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5962

T983144983141 983139983154983145983155983145983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6062

P983148983157983156983151983139983154983137983156983145983139 983137983150983140 983140983141983149983151983139983154983137983156983145983139 983154983141983137983148 983143983148983151983138983137983148 983143983154983151983159983156983144

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 14: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1462

T983154983137983140983141983085983151983142983142 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983137983150983140 983148983151983158983141

983145983150 983149983137983154983154983145983137983143983141

C983151983157983150983156983154983161991257983155 G983145983150983145

983139983151983141983142983142983145983139983145983141983150983156

M983137983154983145983156983137983148 983138983148983145983155983155

A983150983150983137 K983137983154983141983150983145983150983137 1875

E983149983149983137 R983151983157983137983157983148983156983085B983151983158983137983154983161 1856

E983148983145983162983137983138983141983156983144 B983141983150983150983141983156 1810

N983145983139983147 D983145983158983141983154 1920

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1562

1B T983144983141 983156983144983154983141983141 983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983155 983151983142

O983138983137983149983137983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1662

O983138983137983149983137991257983155 983156983144983154983141983141 983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983155

All blacks

Europeans16000shillings on

averageObamarsquos grandfather as

high as he could get beforereaching a colonial ceiling

Income

240 shillings

Subsistence140 shillings

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1762

B983141983139983137983157983155983141 983139983151983148983151983150983145983141983155 983152983157983155983144983141983140 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983156983151 983145983156983155

983149983137983160983145983149983157983149991252983137983150983140 K983141983150983161983137 983159983137983155 983150983151983156 983137983150 983141983160983139983141983152983156983145983151983150

KEN

IND

BIH

KENIND

JAV

DZA

NES

JAV

0

2 0

4 0

6 0

8 0

1 0 0

G i n i

500 1000 1500 2000 2500 3000GDI per capita in 1990 PPP dollars

Kenya1927

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1862

I983150983140983141983152983141983150983140983141983150983139983141991257983155 983140983137983155983144983141983140 983144983151983152983141983155

K983141983150983161983137991257983155 GDP 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983137983155 983151983142 US GDP 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137

0

2

4

6

8

p e

r c e n t

1950 1960 1982 2008years

Kenya colony Independence

Obamarsquos fathercomes to the USObamarsquos father dies

Obama becomes President

Based on Maddisonrsquos data (in 1990 PPPs)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1962

C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983152983154983141983149983145983157983149 (983151983157983154 983150983141983160983156 983156983151983152983145983139) 983145983150

O983138983137983149983137991257983155 983151983159983150 983159983151983154983140983155983131M983161 983149983151983156983144983141983154983133 983144983137983140 983137983148983159983137983161983155 983141983150983139983151983157983154983137983143983141983140 983149983161 983154983137983152983145983140

983137983139983139983157983148983156983157983154983137983156983145983151983150 983145983150 I983150983140983151983150983141983155983145983137S983144983141 983144983137983140 983156983137983157983143983144983156 983149983141

983156983151 983140983145983155983140983137983145983150 983156983144983141 983138983148983141983150983140 983151983142 983145983143983150983151983154983137983150983139983141 983137983150983140

983137983154983154983151983143983137983150983139983141 983156983144983137983156 983156983151983151 983151983142983156983141983150 983139983144983137983154983137983139983156983141983154983145983162983141983140

A983149983141983154983145983139983137983150983155 983137983138983154983151983137983140 B983157983156 983155983144983141 983150983151983159 983148983141983137983154983150983141983140991270983156983144983141983139983144983137983155983149 983156983144983137983156 983155983141983152983137983154983137983156983141983140 983156983144983141 983148983145983142983141 983139983144983137983150983139983141983155 983151983142 983137983150

A983149983141983154983145983139983137983150 983142983154983151983149 983156983144983151983155983141 983151983142 983137983150 I983150983140983151983150983141983155983145983137983150 S983144983141

983147983150983141983159 983159983144983145983139983144 983155983145983140983141 983151983142 983156983144983141 983140983145983158983145983140983141 983155983144983141 983159983137983150983156983141983140 983144983141983154983139983144983145983148983140 983156983151 983138983141 983151983150 I 983159983137983155 983137983150 A983149983141983154983145983139983137983150 983155983144983141 983140983141983139983145983140983141983140

983137983150983140 983149983161 983156983154983157983141 983148983145983142983141 983148983137983161 983141983148983155983141983159983144983141983154983141 983131983151983157983156983155983145983140983141 983151983142

I983150983140983151983150983141983155983145983137983133

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2062

1C H983151983159 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983137983154983141 983156983144983141 U983150983145983156983141983140

S983156983137983156983141983155 983137983150983140 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2162

I983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983156983144983141 U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155 983137983150983140 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 (G983145983150983145 983152983151983145983150983156983155 983137983154983151983157983150983140 2005)

983117983151983155983156 983141983153983157983137983148 983105983158983141983154983137983143983141 983117983151983155983156 983157983150983141983153983157983137983148

U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155 34(S983151983157983156983144 D983137983147983151983156983137

W983145983155983139983151983150983155983145983150)

39(D983141983148983137983159983137983154983141 I983140983137983144983151)

45(T983141983160983137983155

T983141983150983150983141983155983155983141983141)E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150 24

(H983157983150983143983137983154983161

D983141983150983149983137983154983147)

31(N983141983156983144983141983154983148983137983150983140983155)

38(UK P983151983154983156983157983143983137983148)

D983145983142983142983141983154983141983150983139983141 10 983152983151983145983150983156983155 8 983152983151983145983150983156983155 7 983152983151983145983150983156983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2262

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2362

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2462

GDP 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150 983137983150983140

983155983156983137983156983141983155 983151983142 983156983144983141 USA (983157983150983159983141983145983143983144983156983141983140)

twoway (kdensity gdpppp if Deurope_inc==1) (kdensity gdpppp if Deurope_inc==0 legend(off) xtitle(GDP per capita in PPP terms))Using sourcesUS_EUUS_vs_EUdta

0

0 0 0 0 2

0

0 0 0 4

0 0 0 0 6

0 0 0 0 8

k d e n s i t y g d p p p p

0 20000 40000 60000 80000GDP per capita in PPP terms

USA

Europe

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2562

G983145983150983145983155 983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

983137983150983140 983155983156983137983156983141983155 983151983142 983156983144983141 USA

0

0 5

1

1 5

k d e n s i t y g i n i

25 30 35 40 45Gini

Europe USA

Overall inter-personal Ginifor both

twoway (kdensity gini if Deurope==1) (kdensity gini if Deurope==0 legend(off) xtitle((Gini) xline(31 38) xline(41 lwidth(thick)))Using US_vs_EUdta in cperseussources

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2662

B983141983156983159983141983141983150983085983157983150983145983156 983137983150983140 983156983151983156983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983155983141983148983141983139983156983141983140

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983154983151983157983150983140 983161983141983137983154 2005Gini

Between-

states or

countries

Gini total

(between

individuals)

Share of inter-state

inequality in total

()

USA (50 states) 8 40+ ~20

EU-15 countries (pre-

enlargement)

102 334 30

EU-27 (post enlargement) 231 403 57

China (29 provinces) 24 40+ ~60

EU-34 (all of Europe incl

Turkey)301 448 67

EU data calculated from world2002dta US from the same source

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2762

T983159983151 983156983161983152983141983155 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155

bull T983144983141 A983149983141983154983145983139983137983150 983137983148983148 983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 983137983154983141 983157983150983141983153983157983137983148

983145983150983156983141983154983150983137983148983148983161 983138983157983156 983156983144983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983145983150 983156983144983141983145983154 983149983141983137983150 983145983150983139983151983149983141983155

983137983154983141 983155983149983137983148983148

bull T983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 983137983154983141 983141983153983157983137983148 983145983150983156983141983154983150983137983148983148983161

983138983157983156 983149983141983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983138983141983156983159983141983141983150 983156983144983141983149 983137983154983141

983148983137983154983143983141bull I983150 983156983144983141 A983149983141983154983145983139983137983150 983156983161983152983141 983152983151983158983141983154983156983161 983145983155 983137983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148

983137983156983156983154983145983138983157983156983141 983145983150 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 983156983161983152983141 983152983151983158983141983154983156983161 983145983155 983137

983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141 983137983156983156983154983145983138983157983156983141bull P983151983148983145983139983145983141983155 983149983157983155983156 983138983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983156983151983151 983152983154983151983085983152983151983151983154 983145983150 983151983150983141 983139983137983155983141

991260983154983141983143983145983151983150983137983148 983139983151983144983141983155983145983151983150991261 983145983150 983156983144983141 983151983156983144983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2862

I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155bull H983151983159 983142983137983154 983139983137983150 EU991257983155 983141983160983152983137983150983155983145983151983150 983139983151983150983156983145983150983157983141

bull W983145983156983144 983156983144983141 983148983137983155983156 2 983141983160983152983137983150983155983145983151983150983155 EU 983144983137983155 983149983151983158983141983140 983137983159983137983161983142983154983151983149 983137983150 A983149983141983154983145983139983137983150 983156983161983152983141 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

bull W983145983156983144 T983157983154983147983141983161 EU991257983155 G983145983150983145 983159983151983157983148983140 983141983160983139983141983141983140 45 983155983151 E983157983154983151983152983141

983159983151983157983148983140 983139983151983149983141 983156983151 983154983141983155983141983149983138983148983141 L983137983156983145983150 A983149983141983154983145983139983137 983140983151983141983155 983156983144983145983155 983155983141983156

983137 983148983145983149983145983156 983156983151 EU 983141983160983152983137983150983155983145983151983150bull C983144983145983150983137 983144983137983155 983137 983155983145983149983145983148983137983154 983155983156983154983157983139983156983157983154983141 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983148983145983147983141 E983157983154983151983152983141

bull S983157983139983144 983144983157983143983141 983145983150983156983141983154983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983145983150 983149983141983137983150

983145983150983139983151983149983141983155 983155983141983156 983137983148983155983151 983137 983148983145983149983145983156 983156983151 983137 983152983151983155983155983145983138983148983141 983152983151983148983145983156983145983139983137983148 983157983150983145983156983161 983151983142A983155983145983137 (983148983141983137983158983145983150983143 983141983158983141983150 983137983155983145983140983141 983156983144983141 983156983159983151 983143983145983137983150983156983155) A983155983145983137 983145983155 983138983161 983142983137983154

983156983144983141 983149983151983155983156 983145983150983139983151983149983141 983144983141983156983141983154983151983143983141983150983141983151983157983155 983139983151983150983156983145983150983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2962

2 C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3062

2A 983116983141983155 983146983141983157983160 983155983151983150983156 983142983137983145983156983155

983159983144983141983150 983161983151983157 983137983154983141 983138983151983154983150

A 983148 983148 983138 983148 983156983145983148 983145983156983145 (983145 983148 983148 983145 $PPP)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3162

A983150 983141983160983137983149983152983148983141 983143983148983151983138983137983148 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141 983152983151983155983145983156983145983151983150983155 (983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 983145983150 $PPP)

983145983150 D983141983150983149983137983154983147 983137983150983140 983155983141983148983141983139983156983141983140 A983142983154983145983139983137983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

Based on B Milanovic Worlds Apart Measuring International and Global Inequality

Denmark

Mozambique

Mali

Tanzania

Uganda

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 5 10 15 20country ventile

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3262

E983155983156983145983149983137983156983145983151983150ijij j jij C bGbmbb y ε ++++= 3210

983149983146 = 983149983141983137983150 983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141

G983146 = G983145983150983145 983139983151983141983142983142983145983139983145983141983150983156

C983145983146 = 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 983151983142 983145983085983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983145983150 983146983085983156983144 983139983151983157983150983156983154983161

T983144983141 983145983155983155983157983141 H983151983159 983156983151 983155983157983138983155983156983145983156983157983156983141 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155

(C983145983146) 983142983151983154 983151983159983150 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 (C983145983146) 983137983150983140 983156983144983157983155 983144983137983158983141 983156983144983141

983141983150983156983145983154983141 983154983141983143983154983141983155983155983145983151983150 983137983139983139983151983157983150983156 983142983151983154 983156983144983141 983141983142983142983141983139983156 983151983142983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 983151983150983148983161

R983157983150 983151983158983141983154 983145983150983139983151983149983141 983158983141983150983156983145983148983141983155 983142983151983154 116 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140

2320 (20 983160 116) 983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 (983161983145983146)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3362

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3462

bull 983111983148983151983138983137983148 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983103 C983151983157983150983156983154983161 983151983142983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983141983160983152983148983137983145983150983155 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161983145983150 983143983148983151983138983137983148 983145983150983139983151983149983141 (E983155983156983145983149983137983156983141983140 983137983139983154983151983155983155

983154983141983152983154983141983155983141983150983156983137983156983145983158983141 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983156983144983137983156 983144983137983158983141 983156983144983141 983149983141983137983150983145983150983139983151983149983141 983151983142 983156983144983141983145983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983158983141983150983156983145983148983141983155 983151983154983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155) C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137983150983140 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141

983139983148983137983155983155 983139983151983149983138983145983150983141983140 983141983160983152983148983137983145983150 983137983138983151983157983156 80bull 983110983151983154 983139983151983149983152983137983154983145983155983151983150983098 4 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 (983152983148983137983139983141 983151983142

983138983145983154983156983144 983152983137983154983141983150983156983155 983141983156983144983150983145983139983145983156983161 983137983143983141) 983141983160983152983148983137983145983150 40 983151983142

983159983137983143983141 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983156983144983141 US (N P983145983155983156983151983148983141983155983145 J983151983142EI2009)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3562

2B I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155 983149983145983143983154983137983156983145983151983150 983146983157983155983156

983145983150983156983141983154983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983154983140983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3662

T983144983141 XXI 983139983141983150983156983157983154983161 983156983154983145983148983141983149983149983137

A Globalization of ideasknowledge

Communication awareness ofothersrsquo living standards

B Increasing differences inmean incomes

among countries

C No movement of people

If A and B then no C Migration is the outcome of current unequal globalizationIf B and C then no A Unequal globe can exist if people do not know much abouteach otherrsquos living conditions or costs of transport are too highIf A and C then no B Under globalization people will not move if income differentialsare small

G983154983151983159983145983150983143 983145983150983156983141983154983085983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983137983150983140 983149983145983143983154983137983156983145983151983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3762

983143 983161 983143

K983141983161 983155983141983158983141983150 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3862

T983144983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983142983151983157983154983156983144 983159983151983154983148983140 G983154983141983141983139983141 983158983155 M983137983139983141983140983151983150983145983137

983137983150983140 A983148983138983137983150983145983137 S983152983137983145983150 983158983155 M983151983154983151983139983139983151 (25983147983149)M983137983148983137983161983155983145983137 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (3983147983149)

bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140 US 983158983155 M983141983160983145983139983151

bull T983144983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983156983144983154983141983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983137983148983148983141983140983085983145983150 983151983154

983149983145983150983141983140 N K983151983154983141983137991252S K983151983154983141983137 983129983141983149983141983150991252S983137983157983140983145

A983154983137983138983145983137 I983155983154983137983141983148983085983085983085P983137983148983141983155983156983145983150983141I983150 1960 983156983144983141 983151983150983148983161 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983141983154983141 A983154983143983141983150983156983145983150983137 983137983150983140 U983154983157983143983157983137983161 (983142983145983154983155983156) 983158983155 B983154983137983162983145983148

P983137983154983137983143983157983137983161 983137983150983140 B983151983148983145983158983145983137 (983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140) 983137983150983140 A983157983155983156983154983137983148983145983137 (983142983145983154983155983156) 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (983142983151983157983154983156983144)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3962

983129983141983137983154 2007 983129983141983137983154 1980

A983152983152983154983151983160983145983149983137983156983141 983151983142983142983151983154983141983145983143983150 983159983151983154983147983141983154983155 983145983150

983148983137983138983151983154 983142983151983154983139983141

R983137983156983145983151 983151983142 983154983141983137983148 GDI 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137

G983154983141983141983139983141

(M983137983139983141983140983151983150983145983137983150A983148983138983137983150983145983137983150983155)

75 4 983156983151 1 21 983156983151 1

S983152983137983145983150

(M983151983154983151983139983139983137983150983155)

144 74 983156983151 1 65 983156983151 1

U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155

(M983141983160983145983139983137983150983155)

156 36 983156983151 1 26 983156983151 1

M983137983148983137983161983155983145983137

(I983150983140983151983150983141983155983145983137983150983155)

180 37 983156983151 1 36 983156983151 1

BLS News Release March 2009 data for 2008 inclusive of undocumented aliens

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4062

I983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137 983154983141983150983156

bull I983142 983149983151983155983156 983151983142 983151983157983154 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983140983141983156983141983154983149983145983150983141983140 983138983161

983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983156983144983141983150 983156983144983141983154983141 983145983155 983148983145983156983156983148983141 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142

983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983143983148983151983138983137983148983148983161 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983154983141983150983156

(983157983150983154983141983148983137983156983141983140 983156983151 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983140983141983155983141983154983156 983151983154 983141983142983142983151983154983156)

bull H983151983159 983149983157983139983144 983145983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983159983151983154983156983144 B983148983137983139983147983085983149983137983154983147983141983156UK 983152983137983155983155983152983151983154983156983155 983155983151983148983140 983142983151983154 983137983138983151983157983156 9832035000 983148983141983143983137983148983148983161

983152983157983154983139983144983137983155983141 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983142983151983154 983137983138983151983157983156 $1983149 983145983150

983145983150983158983141983155983156983149983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4162

T983144983141 983148983151983143983145983139 983151983142 983156983144983141 983137983154983143983157983149983141983150983156

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983145983150 983156983144983141 983159983151983154983148983140 983145983155

983158983141983154983161 983144983145983143983144 (G983145983150983145=70)

bull M983151983155983156 983151983142 983156983144983137983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983138983161 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150983139983151983149983141983155

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 991260983141983160983152983148983137983145983150983155991261 983155983151983149983141 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161 983145983150

983152983141983154983155983151983150983137983148 983145983150983139983151983149983141983155 983143983148983151983138983137983148983148983161 (983137983155983155983141983155983155983141983140 983137983139983154983151983155983155 983150983137983156983145983151983150983137983148983158983141983150983156983145983148983141983155)

bull T983144983145983155 983159983137983155 983150983151983156 983156983144983141 983139983137983155983141 983145983150 983156983144983141 983152983137983155983156 (983137983154983151983157983150983140 185098308570)

983159983144983141983150 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983149983151983155983156983151983142 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

T983144 983156983145 983156 983147

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4262

T983144983141 983153983157983141983155983156983145983151983150983155 983156983151 983137983155983147

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983149983151983154983137983148983148983161983085983137983154983138983145983156983154983137983154983161 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983145983150983140983141983152983141983150983140983141983150983156 983151983142 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983141983142983142983151983154983156

bull I983156 983139983137983150 983138983141 983154983141983143983137983154983140983141983140 983137983155 983137 983154983141983150983156 (983155983144983137983154983141983140 983138983161 983137983148983148 983149983141983149983138983141983154983155

983151983142 983137 983139983151983149983149983157983150983145983156983161)

bull I983155 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142 983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141983148983161

983137983139983153983157983145983154983141983140 983159983141983137983148983156983144 983137983139983139983141983152983156983137983138983148983141

bull I983155 983145983156 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983142983154983151983149 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142

983142983137983149983145983148983161 983159983141983137983148983156983144 W983144983161

bull P983151983148983145983156983145983139983137983148 983152983144983145983148983151983155983151983152983144983161 983137983154983143983157983149983141983150983156983155 983152983154983151 983154983141983150983156 (983155983151983139983145983137983148983139983151983150983156983154983137983139983156 983155983156983137983156983145983155983156 983156983144983141983151983154983161 983152983144983145983148983145983137983085983085A983154983145983155983156983151983156983148983141) 983137983150983140 983139983151983150983156983154983137

(983139983151983155983149983151983152983151983148983145983156983137983150 983146983157983155983156983145983139983141 983137983155 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4362

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4462

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140 (983138) 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161bull N983141983145983156983144983141983154 983151983142 983156983144983141983149 983149983137983156983156983141983154983155

bull C983151983150983139983141983152983156 1 (983140983145983158983141983154983143983141983150983139983141) 983145983155 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156 983145983142 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983144983137983158983141

983148983145983138983141983154983137983148 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983145983156 983149983137983161 983138983141 983154983141983148983141983158983137983150983156 983142983151983154 983148983145983138983141983154983137983148 983158983155983138983157983154983140983141983150983141983140 983155983151983139983145983141983156983145983141983155

bull I983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983154983151983151983156983141983140 983145983150 983156983159983151 983147983141983161 983137983155983155983157983149983152983156983145983151983150983155 (983145) 983152983151983148983145983156983145983139983137983148

983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983151983142 983148983145983138983141983154983137983148983145983155983149 983137983154983141 983159983144983137983156 983149983137983156983156983141983154983155 (983145983145) 983137983139983153983157983145983155983145983156983145983151983150983151983142 983159983141983137983148983156983144 983145983149983149983137983156983141983154983145983137983148 983142983151983154 983138983151983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983137983150983140 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983155983145983149983145983148983137983154983148983161 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156983151983150983139983141 983156983144983141 983138983137983139983147983143983154983151983157983150983140 983139983151983150983140983145983156983145983151983150983155 983151983142 983146983157983155983156983145983139983141 983141983160983145983155983156 983145983150 983137983148983148

983155983151983139983145983141983156983145983141983155bull B983157983156 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 983149983137983156983156983141983154 983138983141983139983137983157983155983141 983156983144983141

983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141 983152983154983145983150983139983145983152983148983141 983137983152983152983148983145983141983155 983159983145983156983144983145983150 983141983137983139983144 983152983141983151983152983148983141 (983150983151983156983141

983144983151983159983141983158983141983154 983156983144983137983156 983156983144983141 DP 983149983137983161 983137983148983148983151983159 983142983151983154 983144983145983143983144 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161)

R 983148 983145 983148 983142 983156 983145 983148 983148983156983144 983142

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4562

R983137983159983148983155 983151983150 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983151983142 983149983137983156983141983154983145983137983148 983159983141983137983148983156983144 983142983151983154

983137 991260983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161991261 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149bull I983156 983145983155 983137 983149983145983155983156983137983147983141 983156983151 983138983141983148983145983141983158983141 983156983144983137983156 983137 983146983157983155983156 983137983150983140 983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161 983149983157983155983156

983159983137983145983156 983157983152983151983150 983137 983144983145983143983144 983149983137983156983141983154983145983137983148 983155983156983137983150983140983137983154983140 983151983142 983148983145983142983141 W983144983137983156 983149983141983150 983159983137983150983156 983145983155

983149983141983137983150983145983150983143983142983157983148 983159983151983154983147 983145983150 983142983154983141983141 983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983159983145983156983144 983151983156983144983141983154983155 983156983144983141983155983141983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983154983141983143983157983148983137983156983145983150983143 983156983144983141983145983154 983154983141983148983137983156983145983151983150983155 983156983151 983151983150983141 983137983150983151983156983144983141983154 983159983145983156983144983145983150 983137983142983154983137983149983141983159983151983154983147 983151983142 983146983157983155983156 983138983137983155983145983139 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 T983151 983137983139983144983145983141983158983141 983156983144983145983155 983155983156983137983156983141 983151983142983156983144983145983150983143983155 983143983154983141983137983156 983159983141983137983148983156983144 983145983155 983150983151983156 983150983141983139983141983155983155983137983154983161 983113983150 983142983137983139983156 983138983141983161983151983150983140 983155983151983149983141983152983151983145983150983156 983145983156 983145983155 983149983151983154983141 983148983145983147983141983148983161 983156983151 983138983141 983137 983152983151983155983145983156983145983158983141 983144983145983150983140983154983137983150983139983141 983137

983149983141983137983150983145983150983143983148983141983155983155 983140983145983155983156983154983137983139983156983145983151983150 983137983156 983138983141983155983156 983145983142 983150983151983156 983137 983156983141983149983152983156983137983156983145983151983150 983156983151983145983150983140983157983148983143983141983150983139983141 983137983150983140 983141983149983152983156983145983150983141983155983155 ( 983105 983124983144983141983151983154983161 983151983142 983114983157983155983156983145983139983141 C983144983137983152983156983141983154 V98320744 983152983152 2579830858)

bull F983151983154 R983137983159983148983155 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150 983151983142 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983155983145983149983152983148983161 983137983155983157983149 983151983142 983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983152983156983145983149983137983148 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 (983149983161983145983150983156983141983154983152983154983141983156983137983156983145983151983150)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4662

bull I983150 G983145983150983145 983156983141983154983149983155

p p y y pG j

n

i j

ii j

n

i

n

i

iii +minus(+ sumsumsumgt=

)11 micro

π

Go back to our definition of global inequality

Rawls would insist of the minimization of eachindividual Gini (Gi) so that Term 1 (within-inequality)would be minimized But differences in mean incomes

between the countries can take any value Term 2(between inequality) could be very high

And this is exactly what we observe in real life Term 2

accounts for 85 of global Gini

Term 1 Term 2

Global Ginis in Real World Rawlsian World Convergence

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4762

All equal Different (as

now)

All equal

Different (asnow)

Mean countryincomes

Individualincomes within

country

G oba G s ea o d a s a o d Co e ge ceWorldhellipand Shangri-La World

697

615(all country

Ginis=0)

456 (all mean

incomes sameall country Ginisas now)

0

C 983148 983145 983140 21983155983156 983148983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4862

C983151983150983139983148983157983155983145983151983150 983137983150983140 21983155983156 983139983141983150983156983157983154983161 983152983151983148983145983139983161 983145983155983155983157983141983155

bull T983151 983154983141983140983157983139983141 983155983145983143983150983145983142983145983139983137983150983156983148983161 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 (983137983150983140983152983151983158983141983154983156983161) 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983156983144983141983154983141 983137983154983141 983156983159983151 983159983137983161983155

bull A 983155983148983151983159 983137983150983140 983155983157983155983156983137983145983150983137983138983148983141 983159983137983161 983144983145983143983144983141983154 983143983154983151983159983156983144 983154983137983156983141 983151983142983152983151983151983154983141983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull A 983142983137983155983156 983137983150983140 983152983151983155983155983145983138983148983161 983152983151983148983145983156983145983139983137983148983148983161 983156983157983149983157983148983156983151983157983155 983159983137983161

983145983150983139983154983141983137983155983141 983149983145983143983154983137983156983145983151983150bull 983109983145983156983144983141983154 983152983151983151983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983151 983138983141983139983151983149983141 983154983145983139983144983141983154 983151983154983152983151983151983154 983152983141983151983152983148983141 983159983145983148983148 983149983151983158983141 983156983151 983154983145983139983144 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull S983144983151983157983148983140 983149983145983143983154983137983150983156983155 983138983141 983156983137983160983141983140 983137983140983140983145983156983145983151983150983137983148983148983161 983156983151 983152983137983161 983150983137983156983145983158983141983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150991257983155 983148983151983155983141983154983155 983137983150983140 983156983144983151983155983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983145983150 983156983144983141983145983154983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983151983154983145983143983145983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4962

EXTRAS S983144983151983157983148983140 983156983144983141 983159983144983151983148983141 983159983151983154983148983140983138983141 983139983151983149983152983151983155983141983140 983151983142 983143983137983156983141983140

983139983151983149983149983157983150983145983156983145983141983155

P983137983155983155983137983143983141983155 983137983150983140 983140983141983137983156983144 983137983156 983137983158983141983154983137983143983141 983137983150983150983157983137983148

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5062

983143 983143

983154983137983156983141983155983109983155983156983145983149983137983156983141983140

983155983157983139983139983141983155983155983142983157983148

983145983148983148983141983143983137983148

983152983137983155983155983137983143983141983155

983118983157983149983138983141983154

983151983142 983137983154983154983141983155983156983155

983108983141983137983156983144983155 983108983141983137983156983144

983154983137983156983141

983122983141983148983137983156983145983158983141

983140983141983137983156983144

983154983137983156983141

B983141983154983148983145983150 W983137983148983148 983166200 115 9831667 22 100

M983141983160983145983139983137983150 W983137983148983148 200000 A983138983151983157983156 1983149983145983148983148983145983151983150

400983085500

005 2

A983142983154983145983139983137EU 200000 A983154983151983157983150983140

1000

05 23

Most of the successful passages before the consolidation of the Wall

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5162

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

983152983154983141983152983137983154983141983140bull 983124983144983141 983109983139983151983150983151983149983145983155983156 (J983137983150983157983137983154983161 2011) 991260R983141983149983141983149983138983141983154 E983150983158983161 983145983155 983137

983140983141983137983140983148983161 983155983145983150991261 (L983145983155983156 983149983137983140983141 983145983150 4

983156983144

983139983141983150983156983157983154983161 983141983150983158983161983145983150983156983154983151983140983157983139983141983140 983151983150 983156983144983141 983148983145983155983156 983145983150 983156983144983141 7983156983144)

bull 991260A983143983137983145983150 I 983156983141983148983148 983161983151983157 983145983156 983145983155 983141983137983155983145983141983154 983142983151983154 983137 983139983137983149983141983148 983156983151 983143983151 983156983144983154983151983157983143983144

983156983144983141 983141983161983141 983151983142 983137 983150983141983141983140983148983141 983156983144983137983150 983142983151983154 983137 983154983145983139983144 983149983137983150 983156983151 983141983150983156983141983154 983156983144983141983147983145983150983143983140983151983149 983151983142 G983151983140991261

bull I983142 983161983151983157 983159983137983150983156 983156983151 983138983141 983152983141983154983142983141983139983156 983143983151 983155983141983148983148 983161983151983157983154 983152983151983155983155983141983155983155983145983151983150983155

983137983150983140 983143983145983158983141 983156983151 983156983144983141 983152983151983151983154 983137983150983140 983161983151983157 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983154983141983137983155983157983154983141 983145983150983144983141983137983158983141983150991261 (983145983150 M983137983154983147 L983157983147983141 983137983150983140 M983137983156983156983144983141983159)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5262

C983144983145983150983137

C983144983145983150983137 (19809830852000)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5362

C983144983145983150983137 (1980 2000)

Red fast growth (1σ above the mean)

Yellow average

Light yellow slow (1σ below the

mean)

North to SouthShandong

JiangsuZhejiangFujianGuangdong

C983144983145983150983137991257983155 G983137983150983143 983151983142 E983148983141983158983141983150 5 983149983137983154983145983156983145983149983141 983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + 4 983139983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5462

983143 983152 983161

983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + H983151983150983143 K983151983150983143 983137983150983140 M983137983139983137983151 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 GDP 983138983161 983137

983156983144983145983154983140 983151983142 983156983144983141 983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150

Provinces are from N to S Shanong JiansuZhejiang FujianGuangdong

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5562

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5762

983152

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100country percentile

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5862

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

983156983159983151983159983137983161 (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085983122 983137983154983141983137(678)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085

983125 983137983154983141983137(626)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983125983123983105 983137983154983141983137(296)) 983148983141983143983141983150983140(983151983142983142) 983160983156983145983156983148983141(983145983150983139983151983149983141 983145983150 983120983120983120 983140983151983148983148983137983154 983148983151983143983155) 983156983141983160983156(800 26 983107983144983145983150983137983085

983154983157983154983137983148) 983156983141983160983156(800 37 983107983144983145983150983137983085983085983157983154983138983137983150) 983156983141983160983156(350 45 983125983123983105)983110983154983151983149 98315998315198315498314898314020029831352005983140983156983137

China-rural China--urban

USA

0

2 0 0

4 0 0

6 0 0

8 0 0

25 3 35 4 45 5income in PPP dollar logs

T983144 983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5962

T983144983141 983139983154983145983155983145983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6062

P983148983157983156983151983139983154983137983156983145983139 983137983150983140 983140983141983149983151983139983154983137983156983145983139 983154983141983137983148 983143983148983151983138983137983148 983143983154983151983159983156983144

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 15: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1562

1B T983144983141 983156983144983154983141983141 983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983155 983151983142

O983138983137983149983137983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1662

O983138983137983149983137991257983155 983156983144983154983141983141 983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983155

All blacks

Europeans16000shillings on

averageObamarsquos grandfather as

high as he could get beforereaching a colonial ceiling

Income

240 shillings

Subsistence140 shillings

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1762

B983141983139983137983157983155983141 983139983151983148983151983150983145983141983155 983152983157983155983144983141983140 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983156983151 983145983156983155

983149983137983160983145983149983157983149991252983137983150983140 K983141983150983161983137 983159983137983155 983150983151983156 983137983150 983141983160983139983141983152983156983145983151983150

KEN

IND

BIH

KENIND

JAV

DZA

NES

JAV

0

2 0

4 0

6 0

8 0

1 0 0

G i n i

500 1000 1500 2000 2500 3000GDI per capita in 1990 PPP dollars

Kenya1927

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1862

I983150983140983141983152983141983150983140983141983150983139983141991257983155 983140983137983155983144983141983140 983144983151983152983141983155

K983141983150983161983137991257983155 GDP 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983137983155 983151983142 US GDP 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137

0

2

4

6

8

p e

r c e n t

1950 1960 1982 2008years

Kenya colony Independence

Obamarsquos fathercomes to the USObamarsquos father dies

Obama becomes President

Based on Maddisonrsquos data (in 1990 PPPs)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1962

C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983152983154983141983149983145983157983149 (983151983157983154 983150983141983160983156 983156983151983152983145983139) 983145983150

O983138983137983149983137991257983155 983151983159983150 983159983151983154983140983155983131M983161 983149983151983156983144983141983154983133 983144983137983140 983137983148983159983137983161983155 983141983150983139983151983157983154983137983143983141983140 983149983161 983154983137983152983145983140

983137983139983139983157983148983156983157983154983137983156983145983151983150 983145983150 I983150983140983151983150983141983155983145983137S983144983141 983144983137983140 983156983137983157983143983144983156 983149983141

983156983151 983140983145983155983140983137983145983150 983156983144983141 983138983148983141983150983140 983151983142 983145983143983150983151983154983137983150983139983141 983137983150983140

983137983154983154983151983143983137983150983139983141 983156983144983137983156 983156983151983151 983151983142983156983141983150 983139983144983137983154983137983139983156983141983154983145983162983141983140

A983149983141983154983145983139983137983150983155 983137983138983154983151983137983140 B983157983156 983155983144983141 983150983151983159 983148983141983137983154983150983141983140991270983156983144983141983139983144983137983155983149 983156983144983137983156 983155983141983152983137983154983137983156983141983140 983156983144983141 983148983145983142983141 983139983144983137983150983139983141983155 983151983142 983137983150

A983149983141983154983145983139983137983150 983142983154983151983149 983156983144983151983155983141 983151983142 983137983150 I983150983140983151983150983141983155983145983137983150 S983144983141

983147983150983141983159 983159983144983145983139983144 983155983145983140983141 983151983142 983156983144983141 983140983145983158983145983140983141 983155983144983141 983159983137983150983156983141983140 983144983141983154983139983144983145983148983140 983156983151 983138983141 983151983150 I 983159983137983155 983137983150 A983149983141983154983145983139983137983150 983155983144983141 983140983141983139983145983140983141983140

983137983150983140 983149983161 983156983154983157983141 983148983145983142983141 983148983137983161 983141983148983155983141983159983144983141983154983141 983131983151983157983156983155983145983140983141 983151983142

I983150983140983151983150983141983155983145983137983133

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2062

1C H983151983159 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983137983154983141 983156983144983141 U983150983145983156983141983140

S983156983137983156983141983155 983137983150983140 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2162

I983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983156983144983141 U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155 983137983150983140 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 (G983145983150983145 983152983151983145983150983156983155 983137983154983151983157983150983140 2005)

983117983151983155983156 983141983153983157983137983148 983105983158983141983154983137983143983141 983117983151983155983156 983157983150983141983153983157983137983148

U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155 34(S983151983157983156983144 D983137983147983151983156983137

W983145983155983139983151983150983155983145983150)

39(D983141983148983137983159983137983154983141 I983140983137983144983151)

45(T983141983160983137983155

T983141983150983150983141983155983155983141983141)E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150 24

(H983157983150983143983137983154983161

D983141983150983149983137983154983147)

31(N983141983156983144983141983154983148983137983150983140983155)

38(UK P983151983154983156983157983143983137983148)

D983145983142983142983141983154983141983150983139983141 10 983152983151983145983150983156983155 8 983152983151983145983150983156983155 7 983152983151983145983150983156983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2262

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2362

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2462

GDP 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150 983137983150983140

983155983156983137983156983141983155 983151983142 983156983144983141 USA (983157983150983159983141983145983143983144983156983141983140)

twoway (kdensity gdpppp if Deurope_inc==1) (kdensity gdpppp if Deurope_inc==0 legend(off) xtitle(GDP per capita in PPP terms))Using sourcesUS_EUUS_vs_EUdta

0

0 0 0 0 2

0

0 0 0 4

0 0 0 0 6

0 0 0 0 8

k d e n s i t y g d p p p p

0 20000 40000 60000 80000GDP per capita in PPP terms

USA

Europe

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2562

G983145983150983145983155 983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

983137983150983140 983155983156983137983156983141983155 983151983142 983156983144983141 USA

0

0 5

1

1 5

k d e n s i t y g i n i

25 30 35 40 45Gini

Europe USA

Overall inter-personal Ginifor both

twoway (kdensity gini if Deurope==1) (kdensity gini if Deurope==0 legend(off) xtitle((Gini) xline(31 38) xline(41 lwidth(thick)))Using US_vs_EUdta in cperseussources

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2662

B983141983156983159983141983141983150983085983157983150983145983156 983137983150983140 983156983151983156983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983155983141983148983141983139983156983141983140

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983154983151983157983150983140 983161983141983137983154 2005Gini

Between-

states or

countries

Gini total

(between

individuals)

Share of inter-state

inequality in total

()

USA (50 states) 8 40+ ~20

EU-15 countries (pre-

enlargement)

102 334 30

EU-27 (post enlargement) 231 403 57

China (29 provinces) 24 40+ ~60

EU-34 (all of Europe incl

Turkey)301 448 67

EU data calculated from world2002dta US from the same source

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2762

T983159983151 983156983161983152983141983155 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155

bull T983144983141 A983149983141983154983145983139983137983150 983137983148983148 983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 983137983154983141 983157983150983141983153983157983137983148

983145983150983156983141983154983150983137983148983148983161 983138983157983156 983156983144983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983145983150 983156983144983141983145983154 983149983141983137983150 983145983150983139983151983149983141983155

983137983154983141 983155983149983137983148983148

bull T983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 983137983154983141 983141983153983157983137983148 983145983150983156983141983154983150983137983148983148983161

983138983157983156 983149983141983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983138983141983156983159983141983141983150 983156983144983141983149 983137983154983141

983148983137983154983143983141bull I983150 983156983144983141 A983149983141983154983145983139983137983150 983156983161983152983141 983152983151983158983141983154983156983161 983145983155 983137983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148

983137983156983156983154983145983138983157983156983141 983145983150 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 983156983161983152983141 983152983151983158983141983154983156983161 983145983155 983137

983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141 983137983156983156983154983145983138983157983156983141bull P983151983148983145983139983145983141983155 983149983157983155983156 983138983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983156983151983151 983152983154983151983085983152983151983151983154 983145983150 983151983150983141 983139983137983155983141

991260983154983141983143983145983151983150983137983148 983139983151983144983141983155983145983151983150991261 983145983150 983156983144983141 983151983156983144983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2862

I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155bull H983151983159 983142983137983154 983139983137983150 EU991257983155 983141983160983152983137983150983155983145983151983150 983139983151983150983156983145983150983157983141

bull W983145983156983144 983156983144983141 983148983137983155983156 2 983141983160983152983137983150983155983145983151983150983155 EU 983144983137983155 983149983151983158983141983140 983137983159983137983161983142983154983151983149 983137983150 A983149983141983154983145983139983137983150 983156983161983152983141 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

bull W983145983156983144 T983157983154983147983141983161 EU991257983155 G983145983150983145 983159983151983157983148983140 983141983160983139983141983141983140 45 983155983151 E983157983154983151983152983141

983159983151983157983148983140 983139983151983149983141 983156983151 983154983141983155983141983149983138983148983141 L983137983156983145983150 A983149983141983154983145983139983137 983140983151983141983155 983156983144983145983155 983155983141983156

983137 983148983145983149983145983156 983156983151 EU 983141983160983152983137983150983155983145983151983150bull C983144983145983150983137 983144983137983155 983137 983155983145983149983145983148983137983154 983155983156983154983157983139983156983157983154983141 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983148983145983147983141 E983157983154983151983152983141

bull S983157983139983144 983144983157983143983141 983145983150983156983141983154983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983145983150 983149983141983137983150

983145983150983139983151983149983141983155 983155983141983156 983137983148983155983151 983137 983148983145983149983145983156 983156983151 983137 983152983151983155983155983145983138983148983141 983152983151983148983145983156983145983139983137983148 983157983150983145983156983161 983151983142A983155983145983137 (983148983141983137983158983145983150983143 983141983158983141983150 983137983155983145983140983141 983156983144983141 983156983159983151 983143983145983137983150983156983155) A983155983145983137 983145983155 983138983161 983142983137983154

983156983144983141 983149983151983155983156 983145983150983139983151983149983141 983144983141983156983141983154983151983143983141983150983141983151983157983155 983139983151983150983156983145983150983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2962

2 C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3062

2A 983116983141983155 983146983141983157983160 983155983151983150983156 983142983137983145983156983155

983159983144983141983150 983161983151983157 983137983154983141 983138983151983154983150

A 983148 983148 983138 983148 983156983145983148 983145983156983145 (983145 983148 983148 983145 $PPP)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3162

A983150 983141983160983137983149983152983148983141 983143983148983151983138983137983148 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141 983152983151983155983145983156983145983151983150983155 (983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 983145983150 $PPP)

983145983150 D983141983150983149983137983154983147 983137983150983140 983155983141983148983141983139983156983141983140 A983142983154983145983139983137983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

Based on B Milanovic Worlds Apart Measuring International and Global Inequality

Denmark

Mozambique

Mali

Tanzania

Uganda

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 5 10 15 20country ventile

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3262

E983155983156983145983149983137983156983145983151983150ijij j jij C bGbmbb y ε ++++= 3210

983149983146 = 983149983141983137983150 983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141

G983146 = G983145983150983145 983139983151983141983142983142983145983139983145983141983150983156

C983145983146 = 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 983151983142 983145983085983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983145983150 983146983085983156983144 983139983151983157983150983156983154983161

T983144983141 983145983155983155983157983141 H983151983159 983156983151 983155983157983138983155983156983145983156983157983156983141 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155

(C983145983146) 983142983151983154 983151983159983150 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 (C983145983146) 983137983150983140 983156983144983157983155 983144983137983158983141 983156983144983141

983141983150983156983145983154983141 983154983141983143983154983141983155983155983145983151983150 983137983139983139983151983157983150983156 983142983151983154 983156983144983141 983141983142983142983141983139983156 983151983142983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 983151983150983148983161

R983157983150 983151983158983141983154 983145983150983139983151983149983141 983158983141983150983156983145983148983141983155 983142983151983154 116 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140

2320 (20 983160 116) 983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 (983161983145983146)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3362

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3462

bull 983111983148983151983138983137983148 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983103 C983151983157983150983156983154983161 983151983142983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983141983160983152983148983137983145983150983155 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161983145983150 983143983148983151983138983137983148 983145983150983139983151983149983141 (E983155983156983145983149983137983156983141983140 983137983139983154983151983155983155

983154983141983152983154983141983155983141983150983156983137983156983145983158983141 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983156983144983137983156 983144983137983158983141 983156983144983141 983149983141983137983150983145983150983139983151983149983141 983151983142 983156983144983141983145983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983158983141983150983156983145983148983141983155 983151983154983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155) C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137983150983140 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141

983139983148983137983155983155 983139983151983149983138983145983150983141983140 983141983160983152983148983137983145983150 983137983138983151983157983156 80bull 983110983151983154 983139983151983149983152983137983154983145983155983151983150983098 4 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 (983152983148983137983139983141 983151983142

983138983145983154983156983144 983152983137983154983141983150983156983155 983141983156983144983150983145983139983145983156983161 983137983143983141) 983141983160983152983148983137983145983150 40 983151983142

983159983137983143983141 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983156983144983141 US (N P983145983155983156983151983148983141983155983145 J983151983142EI2009)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3562

2B I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155 983149983145983143983154983137983156983145983151983150 983146983157983155983156

983145983150983156983141983154983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983154983140983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3662

T983144983141 XXI 983139983141983150983156983157983154983161 983156983154983145983148983141983149983149983137

A Globalization of ideasknowledge

Communication awareness ofothersrsquo living standards

B Increasing differences inmean incomes

among countries

C No movement of people

If A and B then no C Migration is the outcome of current unequal globalizationIf B and C then no A Unequal globe can exist if people do not know much abouteach otherrsquos living conditions or costs of transport are too highIf A and C then no B Under globalization people will not move if income differentialsare small

G983154983151983159983145983150983143 983145983150983156983141983154983085983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983137983150983140 983149983145983143983154983137983156983145983151983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3762

983143 983161 983143

K983141983161 983155983141983158983141983150 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3862

T983144983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983142983151983157983154983156983144 983159983151983154983148983140 G983154983141983141983139983141 983158983155 M983137983139983141983140983151983150983145983137

983137983150983140 A983148983138983137983150983145983137 S983152983137983145983150 983158983155 M983151983154983151983139983139983151 (25983147983149)M983137983148983137983161983155983145983137 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (3983147983149)

bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140 US 983158983155 M983141983160983145983139983151

bull T983144983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983156983144983154983141983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983137983148983148983141983140983085983145983150 983151983154

983149983145983150983141983140 N K983151983154983141983137991252S K983151983154983141983137 983129983141983149983141983150991252S983137983157983140983145

A983154983137983138983145983137 I983155983154983137983141983148983085983085983085P983137983148983141983155983156983145983150983141I983150 1960 983156983144983141 983151983150983148983161 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983141983154983141 A983154983143983141983150983156983145983150983137 983137983150983140 U983154983157983143983157983137983161 (983142983145983154983155983156) 983158983155 B983154983137983162983145983148

P983137983154983137983143983157983137983161 983137983150983140 B983151983148983145983158983145983137 (983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140) 983137983150983140 A983157983155983156983154983137983148983145983137 (983142983145983154983155983156) 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (983142983151983157983154983156983144)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3962

983129983141983137983154 2007 983129983141983137983154 1980

A983152983152983154983151983160983145983149983137983156983141 983151983142983142983151983154983141983145983143983150 983159983151983154983147983141983154983155 983145983150

983148983137983138983151983154 983142983151983154983139983141

R983137983156983145983151 983151983142 983154983141983137983148 GDI 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137

G983154983141983141983139983141

(M983137983139983141983140983151983150983145983137983150A983148983138983137983150983145983137983150983155)

75 4 983156983151 1 21 983156983151 1

S983152983137983145983150

(M983151983154983151983139983139983137983150983155)

144 74 983156983151 1 65 983156983151 1

U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155

(M983141983160983145983139983137983150983155)

156 36 983156983151 1 26 983156983151 1

M983137983148983137983161983155983145983137

(I983150983140983151983150983141983155983145983137983150983155)

180 37 983156983151 1 36 983156983151 1

BLS News Release March 2009 data for 2008 inclusive of undocumented aliens

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4062

I983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137 983154983141983150983156

bull I983142 983149983151983155983156 983151983142 983151983157983154 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983140983141983156983141983154983149983145983150983141983140 983138983161

983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983156983144983141983150 983156983144983141983154983141 983145983155 983148983145983156983156983148983141 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142

983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983143983148983151983138983137983148983148983161 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983154983141983150983156

(983157983150983154983141983148983137983156983141983140 983156983151 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983140983141983155983141983154983156 983151983154 983141983142983142983151983154983156)

bull H983151983159 983149983157983139983144 983145983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983159983151983154983156983144 B983148983137983139983147983085983149983137983154983147983141983156UK 983152983137983155983155983152983151983154983156983155 983155983151983148983140 983142983151983154 983137983138983151983157983156 9832035000 983148983141983143983137983148983148983161

983152983157983154983139983144983137983155983141 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983142983151983154 983137983138983151983157983156 $1983149 983145983150

983145983150983158983141983155983156983149983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4162

T983144983141 983148983151983143983145983139 983151983142 983156983144983141 983137983154983143983157983149983141983150983156

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983145983150 983156983144983141 983159983151983154983148983140 983145983155

983158983141983154983161 983144983145983143983144 (G983145983150983145=70)

bull M983151983155983156 983151983142 983156983144983137983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983138983161 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150983139983151983149983141983155

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 991260983141983160983152983148983137983145983150983155991261 983155983151983149983141 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161 983145983150

983152983141983154983155983151983150983137983148 983145983150983139983151983149983141983155 983143983148983151983138983137983148983148983161 (983137983155983155983141983155983155983141983140 983137983139983154983151983155983155 983150983137983156983145983151983150983137983148983158983141983150983156983145983148983141983155)

bull T983144983145983155 983159983137983155 983150983151983156 983156983144983141 983139983137983155983141 983145983150 983156983144983141 983152983137983155983156 (983137983154983151983157983150983140 185098308570)

983159983144983141983150 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983149983151983155983156983151983142 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

T983144 983156983145 983156 983147

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4262

T983144983141 983153983157983141983155983156983145983151983150983155 983156983151 983137983155983147

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983149983151983154983137983148983148983161983085983137983154983138983145983156983154983137983154983161 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983145983150983140983141983152983141983150983140983141983150983156 983151983142 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983141983142983142983151983154983156

bull I983156 983139983137983150 983138983141 983154983141983143983137983154983140983141983140 983137983155 983137 983154983141983150983156 (983155983144983137983154983141983140 983138983161 983137983148983148 983149983141983149983138983141983154983155

983151983142 983137 983139983151983149983149983157983150983145983156983161)

bull I983155 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142 983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141983148983161

983137983139983153983157983145983154983141983140 983159983141983137983148983156983144 983137983139983139983141983152983156983137983138983148983141

bull I983155 983145983156 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983142983154983151983149 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142

983142983137983149983145983148983161 983159983141983137983148983156983144 W983144983161

bull P983151983148983145983156983145983139983137983148 983152983144983145983148983151983155983151983152983144983161 983137983154983143983157983149983141983150983156983155 983152983154983151 983154983141983150983156 (983155983151983139983145983137983148983139983151983150983156983154983137983139983156 983155983156983137983156983145983155983156 983156983144983141983151983154983161 983152983144983145983148983145983137983085983085A983154983145983155983156983151983156983148983141) 983137983150983140 983139983151983150983156983154983137

(983139983151983155983149983151983152983151983148983145983156983137983150 983146983157983155983156983145983139983141 983137983155 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4362

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4462

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140 (983138) 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161bull N983141983145983156983144983141983154 983151983142 983156983144983141983149 983149983137983156983156983141983154983155

bull C983151983150983139983141983152983156 1 (983140983145983158983141983154983143983141983150983139983141) 983145983155 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156 983145983142 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983144983137983158983141

983148983145983138983141983154983137983148 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983145983156 983149983137983161 983138983141 983154983141983148983141983158983137983150983156 983142983151983154 983148983145983138983141983154983137983148 983158983155983138983157983154983140983141983150983141983140 983155983151983139983145983141983156983145983141983155

bull I983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983154983151983151983156983141983140 983145983150 983156983159983151 983147983141983161 983137983155983155983157983149983152983156983145983151983150983155 (983145) 983152983151983148983145983156983145983139983137983148

983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983151983142 983148983145983138983141983154983137983148983145983155983149 983137983154983141 983159983144983137983156 983149983137983156983156983141983154983155 (983145983145) 983137983139983153983157983145983155983145983156983145983151983150983151983142 983159983141983137983148983156983144 983145983149983149983137983156983141983154983145983137983148 983142983151983154 983138983151983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983137983150983140 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983155983145983149983145983148983137983154983148983161 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156983151983150983139983141 983156983144983141 983138983137983139983147983143983154983151983157983150983140 983139983151983150983140983145983156983145983151983150983155 983151983142 983146983157983155983156983145983139983141 983141983160983145983155983156 983145983150 983137983148983148

983155983151983139983145983141983156983145983141983155bull B983157983156 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 983149983137983156983156983141983154 983138983141983139983137983157983155983141 983156983144983141

983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141 983152983154983145983150983139983145983152983148983141 983137983152983152983148983145983141983155 983159983145983156983144983145983150 983141983137983139983144 983152983141983151983152983148983141 (983150983151983156983141

983144983151983159983141983158983141983154 983156983144983137983156 983156983144983141 DP 983149983137983161 983137983148983148983151983159 983142983151983154 983144983145983143983144 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161)

R 983148 983145 983148 983142 983156 983145 983148 983148983156983144 983142

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4562

R983137983159983148983155 983151983150 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983151983142 983149983137983156983141983154983145983137983148 983159983141983137983148983156983144 983142983151983154

983137 991260983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161991261 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149bull I983156 983145983155 983137 983149983145983155983156983137983147983141 983156983151 983138983141983148983145983141983158983141 983156983144983137983156 983137 983146983157983155983156 983137983150983140 983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161 983149983157983155983156

983159983137983145983156 983157983152983151983150 983137 983144983145983143983144 983149983137983156983141983154983145983137983148 983155983156983137983150983140983137983154983140 983151983142 983148983145983142983141 W983144983137983156 983149983141983150 983159983137983150983156 983145983155

983149983141983137983150983145983150983143983142983157983148 983159983151983154983147 983145983150 983142983154983141983141 983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983159983145983156983144 983151983156983144983141983154983155 983156983144983141983155983141983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983154983141983143983157983148983137983156983145983150983143 983156983144983141983145983154 983154983141983148983137983156983145983151983150983155 983156983151 983151983150983141 983137983150983151983156983144983141983154 983159983145983156983144983145983150 983137983142983154983137983149983141983159983151983154983147 983151983142 983146983157983155983156 983138983137983155983145983139 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 T983151 983137983139983144983145983141983158983141 983156983144983145983155 983155983156983137983156983141 983151983142983156983144983145983150983143983155 983143983154983141983137983156 983159983141983137983148983156983144 983145983155 983150983151983156 983150983141983139983141983155983155983137983154983161 983113983150 983142983137983139983156 983138983141983161983151983150983140 983155983151983149983141983152983151983145983150983156 983145983156 983145983155 983149983151983154983141 983148983145983147983141983148983161 983156983151 983138983141 983137 983152983151983155983145983156983145983158983141 983144983145983150983140983154983137983150983139983141 983137

983149983141983137983150983145983150983143983148983141983155983155 983140983145983155983156983154983137983139983156983145983151983150 983137983156 983138983141983155983156 983145983142 983150983151983156 983137 983156983141983149983152983156983137983156983145983151983150 983156983151983145983150983140983157983148983143983141983150983139983141 983137983150983140 983141983149983152983156983145983150983141983155983155 ( 983105 983124983144983141983151983154983161 983151983142 983114983157983155983156983145983139983141 C983144983137983152983156983141983154 V98320744 983152983152 2579830858)

bull F983151983154 R983137983159983148983155 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150 983151983142 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983155983145983149983152983148983161 983137983155983157983149 983151983142 983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983152983156983145983149983137983148 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 (983149983161983145983150983156983141983154983152983154983141983156983137983156983145983151983150)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4662

bull I983150 G983145983150983145 983156983141983154983149983155

p p y y pG j

n

i j

ii j

n

i

n

i

iii +minus(+ sumsumsumgt=

)11 micro

π

Go back to our definition of global inequality

Rawls would insist of the minimization of eachindividual Gini (Gi) so that Term 1 (within-inequality)would be minimized But differences in mean incomes

between the countries can take any value Term 2(between inequality) could be very high

And this is exactly what we observe in real life Term 2

accounts for 85 of global Gini

Term 1 Term 2

Global Ginis in Real World Rawlsian World Convergence

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4762

All equal Different (as

now)

All equal

Different (asnow)

Mean countryincomes

Individualincomes within

country

G oba G s ea o d a s a o d Co e ge ceWorldhellipand Shangri-La World

697

615(all country

Ginis=0)

456 (all mean

incomes sameall country Ginisas now)

0

C 983148 983145 983140 21983155983156 983148983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4862

C983151983150983139983148983157983155983145983151983150 983137983150983140 21983155983156 983139983141983150983156983157983154983161 983152983151983148983145983139983161 983145983155983155983157983141983155

bull T983151 983154983141983140983157983139983141 983155983145983143983150983145983142983145983139983137983150983156983148983161 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 (983137983150983140983152983151983158983141983154983156983161) 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983156983144983141983154983141 983137983154983141 983156983159983151 983159983137983161983155

bull A 983155983148983151983159 983137983150983140 983155983157983155983156983137983145983150983137983138983148983141 983159983137983161 983144983145983143983144983141983154 983143983154983151983159983156983144 983154983137983156983141 983151983142983152983151983151983154983141983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull A 983142983137983155983156 983137983150983140 983152983151983155983155983145983138983148983161 983152983151983148983145983156983145983139983137983148983148983161 983156983157983149983157983148983156983151983157983155 983159983137983161

983145983150983139983154983141983137983155983141 983149983145983143983154983137983156983145983151983150bull 983109983145983156983144983141983154 983152983151983151983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983151 983138983141983139983151983149983141 983154983145983139983144983141983154 983151983154983152983151983151983154 983152983141983151983152983148983141 983159983145983148983148 983149983151983158983141 983156983151 983154983145983139983144 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull S983144983151983157983148983140 983149983145983143983154983137983150983156983155 983138983141 983156983137983160983141983140 983137983140983140983145983156983145983151983150983137983148983148983161 983156983151 983152983137983161 983150983137983156983145983158983141983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150991257983155 983148983151983155983141983154983155 983137983150983140 983156983144983151983155983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983145983150 983156983144983141983145983154983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983151983154983145983143983145983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4962

EXTRAS S983144983151983157983148983140 983156983144983141 983159983144983151983148983141 983159983151983154983148983140983138983141 983139983151983149983152983151983155983141983140 983151983142 983143983137983156983141983140

983139983151983149983149983157983150983145983156983145983141983155

P983137983155983155983137983143983141983155 983137983150983140 983140983141983137983156983144 983137983156 983137983158983141983154983137983143983141 983137983150983150983157983137983148

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5062

983143 983143

983154983137983156983141983155983109983155983156983145983149983137983156983141983140

983155983157983139983139983141983155983155983142983157983148

983145983148983148983141983143983137983148

983152983137983155983155983137983143983141983155

983118983157983149983138983141983154

983151983142 983137983154983154983141983155983156983155

983108983141983137983156983144983155 983108983141983137983156983144

983154983137983156983141

983122983141983148983137983156983145983158983141

983140983141983137983156983144

983154983137983156983141

B983141983154983148983145983150 W983137983148983148 983166200 115 9831667 22 100

M983141983160983145983139983137983150 W983137983148983148 200000 A983138983151983157983156 1983149983145983148983148983145983151983150

400983085500

005 2

A983142983154983145983139983137EU 200000 A983154983151983157983150983140

1000

05 23

Most of the successful passages before the consolidation of the Wall

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5162

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

983152983154983141983152983137983154983141983140bull 983124983144983141 983109983139983151983150983151983149983145983155983156 (J983137983150983157983137983154983161 2011) 991260R983141983149983141983149983138983141983154 E983150983158983161 983145983155 983137

983140983141983137983140983148983161 983155983145983150991261 (L983145983155983156 983149983137983140983141 983145983150 4

983156983144

983139983141983150983156983157983154983161 983141983150983158983161983145983150983156983154983151983140983157983139983141983140 983151983150 983156983144983141 983148983145983155983156 983145983150 983156983144983141 7983156983144)

bull 991260A983143983137983145983150 I 983156983141983148983148 983161983151983157 983145983156 983145983155 983141983137983155983145983141983154 983142983151983154 983137 983139983137983149983141983148 983156983151 983143983151 983156983144983154983151983157983143983144

983156983144983141 983141983161983141 983151983142 983137 983150983141983141983140983148983141 983156983144983137983150 983142983151983154 983137 983154983145983139983144 983149983137983150 983156983151 983141983150983156983141983154 983156983144983141983147983145983150983143983140983151983149 983151983142 G983151983140991261

bull I983142 983161983151983157 983159983137983150983156 983156983151 983138983141 983152983141983154983142983141983139983156 983143983151 983155983141983148983148 983161983151983157983154 983152983151983155983155983141983155983155983145983151983150983155

983137983150983140 983143983145983158983141 983156983151 983156983144983141 983152983151983151983154 983137983150983140 983161983151983157 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983154983141983137983155983157983154983141 983145983150983144983141983137983158983141983150991261 (983145983150 M983137983154983147 L983157983147983141 983137983150983140 M983137983156983156983144983141983159)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5262

C983144983145983150983137

C983144983145983150983137 (19809830852000)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5362

C983144983145983150983137 (1980 2000)

Red fast growth (1σ above the mean)

Yellow average

Light yellow slow (1σ below the

mean)

North to SouthShandong

JiangsuZhejiangFujianGuangdong

C983144983145983150983137991257983155 G983137983150983143 983151983142 E983148983141983158983141983150 5 983149983137983154983145983156983145983149983141 983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + 4 983139983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5462

983143 983152 983161

983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + H983151983150983143 K983151983150983143 983137983150983140 M983137983139983137983151 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 GDP 983138983161 983137

983156983144983145983154983140 983151983142 983156983144983141 983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150

Provinces are from N to S Shanong JiansuZhejiang FujianGuangdong

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5562

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5762

983152

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100country percentile

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5862

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

983156983159983151983159983137983161 (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085983122 983137983154983141983137(678)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085

983125 983137983154983141983137(626)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983125983123983105 983137983154983141983137(296)) 983148983141983143983141983150983140(983151983142983142) 983160983156983145983156983148983141(983145983150983139983151983149983141 983145983150 983120983120983120 983140983151983148983148983137983154 983148983151983143983155) 983156983141983160983156(800 26 983107983144983145983150983137983085

983154983157983154983137983148) 983156983141983160983156(800 37 983107983144983145983150983137983085983085983157983154983138983137983150) 983156983141983160983156(350 45 983125983123983105)983110983154983151983149 98315998315198315498314898314020029831352005983140983156983137

China-rural China--urban

USA

0

2 0 0

4 0 0

6 0 0

8 0 0

25 3 35 4 45 5income in PPP dollar logs

T983144 983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5962

T983144983141 983139983154983145983155983145983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6062

P983148983157983156983151983139983154983137983156983145983139 983137983150983140 983140983141983149983151983139983154983137983156983145983139 983154983141983137983148 983143983148983151983138983137983148 983143983154983151983159983156983144

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 16: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1662

O983138983137983149983137991257983155 983156983144983154983141983141 983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983155

All blacks

Europeans16000shillings on

averageObamarsquos grandfather as

high as he could get beforereaching a colonial ceiling

Income

240 shillings

Subsistence140 shillings

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1762

B983141983139983137983157983155983141 983139983151983148983151983150983145983141983155 983152983157983155983144983141983140 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983156983151 983145983156983155

983149983137983160983145983149983157983149991252983137983150983140 K983141983150983161983137 983159983137983155 983150983151983156 983137983150 983141983160983139983141983152983156983145983151983150

KEN

IND

BIH

KENIND

JAV

DZA

NES

JAV

0

2 0

4 0

6 0

8 0

1 0 0

G i n i

500 1000 1500 2000 2500 3000GDI per capita in 1990 PPP dollars

Kenya1927

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1862

I983150983140983141983152983141983150983140983141983150983139983141991257983155 983140983137983155983144983141983140 983144983151983152983141983155

K983141983150983161983137991257983155 GDP 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983137983155 983151983142 US GDP 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137

0

2

4

6

8

p e

r c e n t

1950 1960 1982 2008years

Kenya colony Independence

Obamarsquos fathercomes to the USObamarsquos father dies

Obama becomes President

Based on Maddisonrsquos data (in 1990 PPPs)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1962

C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983152983154983141983149983145983157983149 (983151983157983154 983150983141983160983156 983156983151983152983145983139) 983145983150

O983138983137983149983137991257983155 983151983159983150 983159983151983154983140983155983131M983161 983149983151983156983144983141983154983133 983144983137983140 983137983148983159983137983161983155 983141983150983139983151983157983154983137983143983141983140 983149983161 983154983137983152983145983140

983137983139983139983157983148983156983157983154983137983156983145983151983150 983145983150 I983150983140983151983150983141983155983145983137S983144983141 983144983137983140 983156983137983157983143983144983156 983149983141

983156983151 983140983145983155983140983137983145983150 983156983144983141 983138983148983141983150983140 983151983142 983145983143983150983151983154983137983150983139983141 983137983150983140

983137983154983154983151983143983137983150983139983141 983156983144983137983156 983156983151983151 983151983142983156983141983150 983139983144983137983154983137983139983156983141983154983145983162983141983140

A983149983141983154983145983139983137983150983155 983137983138983154983151983137983140 B983157983156 983155983144983141 983150983151983159 983148983141983137983154983150983141983140991270983156983144983141983139983144983137983155983149 983156983144983137983156 983155983141983152983137983154983137983156983141983140 983156983144983141 983148983145983142983141 983139983144983137983150983139983141983155 983151983142 983137983150

A983149983141983154983145983139983137983150 983142983154983151983149 983156983144983151983155983141 983151983142 983137983150 I983150983140983151983150983141983155983145983137983150 S983144983141

983147983150983141983159 983159983144983145983139983144 983155983145983140983141 983151983142 983156983144983141 983140983145983158983145983140983141 983155983144983141 983159983137983150983156983141983140 983144983141983154983139983144983145983148983140 983156983151 983138983141 983151983150 I 983159983137983155 983137983150 A983149983141983154983145983139983137983150 983155983144983141 983140983141983139983145983140983141983140

983137983150983140 983149983161 983156983154983157983141 983148983145983142983141 983148983137983161 983141983148983155983141983159983144983141983154983141 983131983151983157983156983155983145983140983141 983151983142

I983150983140983151983150983141983155983145983137983133

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2062

1C H983151983159 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983137983154983141 983156983144983141 U983150983145983156983141983140

S983156983137983156983141983155 983137983150983140 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2162

I983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983156983144983141 U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155 983137983150983140 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 (G983145983150983145 983152983151983145983150983156983155 983137983154983151983157983150983140 2005)

983117983151983155983156 983141983153983157983137983148 983105983158983141983154983137983143983141 983117983151983155983156 983157983150983141983153983157983137983148

U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155 34(S983151983157983156983144 D983137983147983151983156983137

W983145983155983139983151983150983155983145983150)

39(D983141983148983137983159983137983154983141 I983140983137983144983151)

45(T983141983160983137983155

T983141983150983150983141983155983155983141983141)E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150 24

(H983157983150983143983137983154983161

D983141983150983149983137983154983147)

31(N983141983156983144983141983154983148983137983150983140983155)

38(UK P983151983154983156983157983143983137983148)

D983145983142983142983141983154983141983150983139983141 10 983152983151983145983150983156983155 8 983152983151983145983150983156983155 7 983152983151983145983150983156983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2262

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2362

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2462

GDP 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150 983137983150983140

983155983156983137983156983141983155 983151983142 983156983144983141 USA (983157983150983159983141983145983143983144983156983141983140)

twoway (kdensity gdpppp if Deurope_inc==1) (kdensity gdpppp if Deurope_inc==0 legend(off) xtitle(GDP per capita in PPP terms))Using sourcesUS_EUUS_vs_EUdta

0

0 0 0 0 2

0

0 0 0 4

0 0 0 0 6

0 0 0 0 8

k d e n s i t y g d p p p p

0 20000 40000 60000 80000GDP per capita in PPP terms

USA

Europe

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2562

G983145983150983145983155 983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

983137983150983140 983155983156983137983156983141983155 983151983142 983156983144983141 USA

0

0 5

1

1 5

k d e n s i t y g i n i

25 30 35 40 45Gini

Europe USA

Overall inter-personal Ginifor both

twoway (kdensity gini if Deurope==1) (kdensity gini if Deurope==0 legend(off) xtitle((Gini) xline(31 38) xline(41 lwidth(thick)))Using US_vs_EUdta in cperseussources

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2662

B983141983156983159983141983141983150983085983157983150983145983156 983137983150983140 983156983151983156983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983155983141983148983141983139983156983141983140

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983154983151983157983150983140 983161983141983137983154 2005Gini

Between-

states or

countries

Gini total

(between

individuals)

Share of inter-state

inequality in total

()

USA (50 states) 8 40+ ~20

EU-15 countries (pre-

enlargement)

102 334 30

EU-27 (post enlargement) 231 403 57

China (29 provinces) 24 40+ ~60

EU-34 (all of Europe incl

Turkey)301 448 67

EU data calculated from world2002dta US from the same source

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2762

T983159983151 983156983161983152983141983155 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155

bull T983144983141 A983149983141983154983145983139983137983150 983137983148983148 983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 983137983154983141 983157983150983141983153983157983137983148

983145983150983156983141983154983150983137983148983148983161 983138983157983156 983156983144983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983145983150 983156983144983141983145983154 983149983141983137983150 983145983150983139983151983149983141983155

983137983154983141 983155983149983137983148983148

bull T983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 983137983154983141 983141983153983157983137983148 983145983150983156983141983154983150983137983148983148983161

983138983157983156 983149983141983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983138983141983156983159983141983141983150 983156983144983141983149 983137983154983141

983148983137983154983143983141bull I983150 983156983144983141 A983149983141983154983145983139983137983150 983156983161983152983141 983152983151983158983141983154983156983161 983145983155 983137983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148

983137983156983156983154983145983138983157983156983141 983145983150 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 983156983161983152983141 983152983151983158983141983154983156983161 983145983155 983137

983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141 983137983156983156983154983145983138983157983156983141bull P983151983148983145983139983145983141983155 983149983157983155983156 983138983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983156983151983151 983152983154983151983085983152983151983151983154 983145983150 983151983150983141 983139983137983155983141

991260983154983141983143983145983151983150983137983148 983139983151983144983141983155983145983151983150991261 983145983150 983156983144983141 983151983156983144983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2862

I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155bull H983151983159 983142983137983154 983139983137983150 EU991257983155 983141983160983152983137983150983155983145983151983150 983139983151983150983156983145983150983157983141

bull W983145983156983144 983156983144983141 983148983137983155983156 2 983141983160983152983137983150983155983145983151983150983155 EU 983144983137983155 983149983151983158983141983140 983137983159983137983161983142983154983151983149 983137983150 A983149983141983154983145983139983137983150 983156983161983152983141 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

bull W983145983156983144 T983157983154983147983141983161 EU991257983155 G983145983150983145 983159983151983157983148983140 983141983160983139983141983141983140 45 983155983151 E983157983154983151983152983141

983159983151983157983148983140 983139983151983149983141 983156983151 983154983141983155983141983149983138983148983141 L983137983156983145983150 A983149983141983154983145983139983137 983140983151983141983155 983156983144983145983155 983155983141983156

983137 983148983145983149983145983156 983156983151 EU 983141983160983152983137983150983155983145983151983150bull C983144983145983150983137 983144983137983155 983137 983155983145983149983145983148983137983154 983155983156983154983157983139983156983157983154983141 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983148983145983147983141 E983157983154983151983152983141

bull S983157983139983144 983144983157983143983141 983145983150983156983141983154983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983145983150 983149983141983137983150

983145983150983139983151983149983141983155 983155983141983156 983137983148983155983151 983137 983148983145983149983145983156 983156983151 983137 983152983151983155983155983145983138983148983141 983152983151983148983145983156983145983139983137983148 983157983150983145983156983161 983151983142A983155983145983137 (983148983141983137983158983145983150983143 983141983158983141983150 983137983155983145983140983141 983156983144983141 983156983159983151 983143983145983137983150983156983155) A983155983145983137 983145983155 983138983161 983142983137983154

983156983144983141 983149983151983155983156 983145983150983139983151983149983141 983144983141983156983141983154983151983143983141983150983141983151983157983155 983139983151983150983156983145983150983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2962

2 C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3062

2A 983116983141983155 983146983141983157983160 983155983151983150983156 983142983137983145983156983155

983159983144983141983150 983161983151983157 983137983154983141 983138983151983154983150

A 983148 983148 983138 983148 983156983145983148 983145983156983145 (983145 983148 983148 983145 $PPP)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3162

A983150 983141983160983137983149983152983148983141 983143983148983151983138983137983148 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141 983152983151983155983145983156983145983151983150983155 (983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 983145983150 $PPP)

983145983150 D983141983150983149983137983154983147 983137983150983140 983155983141983148983141983139983156983141983140 A983142983154983145983139983137983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

Based on B Milanovic Worlds Apart Measuring International and Global Inequality

Denmark

Mozambique

Mali

Tanzania

Uganda

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 5 10 15 20country ventile

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3262

E983155983156983145983149983137983156983145983151983150ijij j jij C bGbmbb y ε ++++= 3210

983149983146 = 983149983141983137983150 983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141

G983146 = G983145983150983145 983139983151983141983142983142983145983139983145983141983150983156

C983145983146 = 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 983151983142 983145983085983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983145983150 983146983085983156983144 983139983151983157983150983156983154983161

T983144983141 983145983155983155983157983141 H983151983159 983156983151 983155983157983138983155983156983145983156983157983156983141 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155

(C983145983146) 983142983151983154 983151983159983150 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 (C983145983146) 983137983150983140 983156983144983157983155 983144983137983158983141 983156983144983141

983141983150983156983145983154983141 983154983141983143983154983141983155983155983145983151983150 983137983139983139983151983157983150983156 983142983151983154 983156983144983141 983141983142983142983141983139983156 983151983142983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 983151983150983148983161

R983157983150 983151983158983141983154 983145983150983139983151983149983141 983158983141983150983156983145983148983141983155 983142983151983154 116 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140

2320 (20 983160 116) 983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 (983161983145983146)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3362

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3462

bull 983111983148983151983138983137983148 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983103 C983151983157983150983156983154983161 983151983142983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983141983160983152983148983137983145983150983155 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161983145983150 983143983148983151983138983137983148 983145983150983139983151983149983141 (E983155983156983145983149983137983156983141983140 983137983139983154983151983155983155

983154983141983152983154983141983155983141983150983156983137983156983145983158983141 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983156983144983137983156 983144983137983158983141 983156983144983141 983149983141983137983150983145983150983139983151983149983141 983151983142 983156983144983141983145983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983158983141983150983156983145983148983141983155 983151983154983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155) C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137983150983140 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141

983139983148983137983155983155 983139983151983149983138983145983150983141983140 983141983160983152983148983137983145983150 983137983138983151983157983156 80bull 983110983151983154 983139983151983149983152983137983154983145983155983151983150983098 4 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 (983152983148983137983139983141 983151983142

983138983145983154983156983144 983152983137983154983141983150983156983155 983141983156983144983150983145983139983145983156983161 983137983143983141) 983141983160983152983148983137983145983150 40 983151983142

983159983137983143983141 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983156983144983141 US (N P983145983155983156983151983148983141983155983145 J983151983142EI2009)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3562

2B I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155 983149983145983143983154983137983156983145983151983150 983146983157983155983156

983145983150983156983141983154983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983154983140983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3662

T983144983141 XXI 983139983141983150983156983157983154983161 983156983154983145983148983141983149983149983137

A Globalization of ideasknowledge

Communication awareness ofothersrsquo living standards

B Increasing differences inmean incomes

among countries

C No movement of people

If A and B then no C Migration is the outcome of current unequal globalizationIf B and C then no A Unequal globe can exist if people do not know much abouteach otherrsquos living conditions or costs of transport are too highIf A and C then no B Under globalization people will not move if income differentialsare small

G983154983151983159983145983150983143 983145983150983156983141983154983085983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983137983150983140 983149983145983143983154983137983156983145983151983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3762

983143 983161 983143

K983141983161 983155983141983158983141983150 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3862

T983144983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983142983151983157983154983156983144 983159983151983154983148983140 G983154983141983141983139983141 983158983155 M983137983139983141983140983151983150983145983137

983137983150983140 A983148983138983137983150983145983137 S983152983137983145983150 983158983155 M983151983154983151983139983139983151 (25983147983149)M983137983148983137983161983155983145983137 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (3983147983149)

bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140 US 983158983155 M983141983160983145983139983151

bull T983144983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983156983144983154983141983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983137983148983148983141983140983085983145983150 983151983154

983149983145983150983141983140 N K983151983154983141983137991252S K983151983154983141983137 983129983141983149983141983150991252S983137983157983140983145

A983154983137983138983145983137 I983155983154983137983141983148983085983085983085P983137983148983141983155983156983145983150983141I983150 1960 983156983144983141 983151983150983148983161 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983141983154983141 A983154983143983141983150983156983145983150983137 983137983150983140 U983154983157983143983157983137983161 (983142983145983154983155983156) 983158983155 B983154983137983162983145983148

P983137983154983137983143983157983137983161 983137983150983140 B983151983148983145983158983145983137 (983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140) 983137983150983140 A983157983155983156983154983137983148983145983137 (983142983145983154983155983156) 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (983142983151983157983154983156983144)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3962

983129983141983137983154 2007 983129983141983137983154 1980

A983152983152983154983151983160983145983149983137983156983141 983151983142983142983151983154983141983145983143983150 983159983151983154983147983141983154983155 983145983150

983148983137983138983151983154 983142983151983154983139983141

R983137983156983145983151 983151983142 983154983141983137983148 GDI 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137

G983154983141983141983139983141

(M983137983139983141983140983151983150983145983137983150A983148983138983137983150983145983137983150983155)

75 4 983156983151 1 21 983156983151 1

S983152983137983145983150

(M983151983154983151983139983139983137983150983155)

144 74 983156983151 1 65 983156983151 1

U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155

(M983141983160983145983139983137983150983155)

156 36 983156983151 1 26 983156983151 1

M983137983148983137983161983155983145983137

(I983150983140983151983150983141983155983145983137983150983155)

180 37 983156983151 1 36 983156983151 1

BLS News Release March 2009 data for 2008 inclusive of undocumented aliens

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4062

I983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137 983154983141983150983156

bull I983142 983149983151983155983156 983151983142 983151983157983154 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983140983141983156983141983154983149983145983150983141983140 983138983161

983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983156983144983141983150 983156983144983141983154983141 983145983155 983148983145983156983156983148983141 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142

983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983143983148983151983138983137983148983148983161 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983154983141983150983156

(983157983150983154983141983148983137983156983141983140 983156983151 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983140983141983155983141983154983156 983151983154 983141983142983142983151983154983156)

bull H983151983159 983149983157983139983144 983145983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983159983151983154983156983144 B983148983137983139983147983085983149983137983154983147983141983156UK 983152983137983155983155983152983151983154983156983155 983155983151983148983140 983142983151983154 983137983138983151983157983156 9832035000 983148983141983143983137983148983148983161

983152983157983154983139983144983137983155983141 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983142983151983154 983137983138983151983157983156 $1983149 983145983150

983145983150983158983141983155983156983149983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4162

T983144983141 983148983151983143983145983139 983151983142 983156983144983141 983137983154983143983157983149983141983150983156

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983145983150 983156983144983141 983159983151983154983148983140 983145983155

983158983141983154983161 983144983145983143983144 (G983145983150983145=70)

bull M983151983155983156 983151983142 983156983144983137983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983138983161 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150983139983151983149983141983155

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 991260983141983160983152983148983137983145983150983155991261 983155983151983149983141 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161 983145983150

983152983141983154983155983151983150983137983148 983145983150983139983151983149983141983155 983143983148983151983138983137983148983148983161 (983137983155983155983141983155983155983141983140 983137983139983154983151983155983155 983150983137983156983145983151983150983137983148983158983141983150983156983145983148983141983155)

bull T983144983145983155 983159983137983155 983150983151983156 983156983144983141 983139983137983155983141 983145983150 983156983144983141 983152983137983155983156 (983137983154983151983157983150983140 185098308570)

983159983144983141983150 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983149983151983155983156983151983142 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

T983144 983156983145 983156 983147

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4262

T983144983141 983153983157983141983155983156983145983151983150983155 983156983151 983137983155983147

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983149983151983154983137983148983148983161983085983137983154983138983145983156983154983137983154983161 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983145983150983140983141983152983141983150983140983141983150983156 983151983142 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983141983142983142983151983154983156

bull I983156 983139983137983150 983138983141 983154983141983143983137983154983140983141983140 983137983155 983137 983154983141983150983156 (983155983144983137983154983141983140 983138983161 983137983148983148 983149983141983149983138983141983154983155

983151983142 983137 983139983151983149983149983157983150983145983156983161)

bull I983155 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142 983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141983148983161

983137983139983153983157983145983154983141983140 983159983141983137983148983156983144 983137983139983139983141983152983156983137983138983148983141

bull I983155 983145983156 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983142983154983151983149 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142

983142983137983149983145983148983161 983159983141983137983148983156983144 W983144983161

bull P983151983148983145983156983145983139983137983148 983152983144983145983148983151983155983151983152983144983161 983137983154983143983157983149983141983150983156983155 983152983154983151 983154983141983150983156 (983155983151983139983145983137983148983139983151983150983156983154983137983139983156 983155983156983137983156983145983155983156 983156983144983141983151983154983161 983152983144983145983148983145983137983085983085A983154983145983155983156983151983156983148983141) 983137983150983140 983139983151983150983156983154983137

(983139983151983155983149983151983152983151983148983145983156983137983150 983146983157983155983156983145983139983141 983137983155 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4362

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4462

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140 (983138) 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161bull N983141983145983156983144983141983154 983151983142 983156983144983141983149 983149983137983156983156983141983154983155

bull C983151983150983139983141983152983156 1 (983140983145983158983141983154983143983141983150983139983141) 983145983155 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156 983145983142 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983144983137983158983141

983148983145983138983141983154983137983148 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983145983156 983149983137983161 983138983141 983154983141983148983141983158983137983150983156 983142983151983154 983148983145983138983141983154983137983148 983158983155983138983157983154983140983141983150983141983140 983155983151983139983145983141983156983145983141983155

bull I983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983154983151983151983156983141983140 983145983150 983156983159983151 983147983141983161 983137983155983155983157983149983152983156983145983151983150983155 (983145) 983152983151983148983145983156983145983139983137983148

983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983151983142 983148983145983138983141983154983137983148983145983155983149 983137983154983141 983159983144983137983156 983149983137983156983156983141983154983155 (983145983145) 983137983139983153983157983145983155983145983156983145983151983150983151983142 983159983141983137983148983156983144 983145983149983149983137983156983141983154983145983137983148 983142983151983154 983138983151983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983137983150983140 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983155983145983149983145983148983137983154983148983161 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156983151983150983139983141 983156983144983141 983138983137983139983147983143983154983151983157983150983140 983139983151983150983140983145983156983145983151983150983155 983151983142 983146983157983155983156983145983139983141 983141983160983145983155983156 983145983150 983137983148983148

983155983151983139983145983141983156983145983141983155bull B983157983156 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 983149983137983156983156983141983154 983138983141983139983137983157983155983141 983156983144983141

983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141 983152983154983145983150983139983145983152983148983141 983137983152983152983148983145983141983155 983159983145983156983144983145983150 983141983137983139983144 983152983141983151983152983148983141 (983150983151983156983141

983144983151983159983141983158983141983154 983156983144983137983156 983156983144983141 DP 983149983137983161 983137983148983148983151983159 983142983151983154 983144983145983143983144 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161)

R 983148 983145 983148 983142 983156 983145 983148 983148983156983144 983142

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4562

R983137983159983148983155 983151983150 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983151983142 983149983137983156983141983154983145983137983148 983159983141983137983148983156983144 983142983151983154

983137 991260983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161991261 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149bull I983156 983145983155 983137 983149983145983155983156983137983147983141 983156983151 983138983141983148983145983141983158983141 983156983144983137983156 983137 983146983157983155983156 983137983150983140 983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161 983149983157983155983156

983159983137983145983156 983157983152983151983150 983137 983144983145983143983144 983149983137983156983141983154983145983137983148 983155983156983137983150983140983137983154983140 983151983142 983148983145983142983141 W983144983137983156 983149983141983150 983159983137983150983156 983145983155

983149983141983137983150983145983150983143983142983157983148 983159983151983154983147 983145983150 983142983154983141983141 983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983159983145983156983144 983151983156983144983141983154983155 983156983144983141983155983141983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983154983141983143983157983148983137983156983145983150983143 983156983144983141983145983154 983154983141983148983137983156983145983151983150983155 983156983151 983151983150983141 983137983150983151983156983144983141983154 983159983145983156983144983145983150 983137983142983154983137983149983141983159983151983154983147 983151983142 983146983157983155983156 983138983137983155983145983139 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 T983151 983137983139983144983145983141983158983141 983156983144983145983155 983155983156983137983156983141 983151983142983156983144983145983150983143983155 983143983154983141983137983156 983159983141983137983148983156983144 983145983155 983150983151983156 983150983141983139983141983155983155983137983154983161 983113983150 983142983137983139983156 983138983141983161983151983150983140 983155983151983149983141983152983151983145983150983156 983145983156 983145983155 983149983151983154983141 983148983145983147983141983148983161 983156983151 983138983141 983137 983152983151983155983145983156983145983158983141 983144983145983150983140983154983137983150983139983141 983137

983149983141983137983150983145983150983143983148983141983155983155 983140983145983155983156983154983137983139983156983145983151983150 983137983156 983138983141983155983156 983145983142 983150983151983156 983137 983156983141983149983152983156983137983156983145983151983150 983156983151983145983150983140983157983148983143983141983150983139983141 983137983150983140 983141983149983152983156983145983150983141983155983155 ( 983105 983124983144983141983151983154983161 983151983142 983114983157983155983156983145983139983141 C983144983137983152983156983141983154 V98320744 983152983152 2579830858)

bull F983151983154 R983137983159983148983155 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150 983151983142 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983155983145983149983152983148983161 983137983155983157983149 983151983142 983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983152983156983145983149983137983148 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 (983149983161983145983150983156983141983154983152983154983141983156983137983156983145983151983150)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4662

bull I983150 G983145983150983145 983156983141983154983149983155

p p y y pG j

n

i j

ii j

n

i

n

i

iii +minus(+ sumsumsumgt=

)11 micro

π

Go back to our definition of global inequality

Rawls would insist of the minimization of eachindividual Gini (Gi) so that Term 1 (within-inequality)would be minimized But differences in mean incomes

between the countries can take any value Term 2(between inequality) could be very high

And this is exactly what we observe in real life Term 2

accounts for 85 of global Gini

Term 1 Term 2

Global Ginis in Real World Rawlsian World Convergence

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4762

All equal Different (as

now)

All equal

Different (asnow)

Mean countryincomes

Individualincomes within

country

G oba G s ea o d a s a o d Co e ge ceWorldhellipand Shangri-La World

697

615(all country

Ginis=0)

456 (all mean

incomes sameall country Ginisas now)

0

C 983148 983145 983140 21983155983156 983148983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4862

C983151983150983139983148983157983155983145983151983150 983137983150983140 21983155983156 983139983141983150983156983157983154983161 983152983151983148983145983139983161 983145983155983155983157983141983155

bull T983151 983154983141983140983157983139983141 983155983145983143983150983145983142983145983139983137983150983156983148983161 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 (983137983150983140983152983151983158983141983154983156983161) 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983156983144983141983154983141 983137983154983141 983156983159983151 983159983137983161983155

bull A 983155983148983151983159 983137983150983140 983155983157983155983156983137983145983150983137983138983148983141 983159983137983161 983144983145983143983144983141983154 983143983154983151983159983156983144 983154983137983156983141 983151983142983152983151983151983154983141983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull A 983142983137983155983156 983137983150983140 983152983151983155983155983145983138983148983161 983152983151983148983145983156983145983139983137983148983148983161 983156983157983149983157983148983156983151983157983155 983159983137983161

983145983150983139983154983141983137983155983141 983149983145983143983154983137983156983145983151983150bull 983109983145983156983144983141983154 983152983151983151983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983151 983138983141983139983151983149983141 983154983145983139983144983141983154 983151983154983152983151983151983154 983152983141983151983152983148983141 983159983145983148983148 983149983151983158983141 983156983151 983154983145983139983144 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull S983144983151983157983148983140 983149983145983143983154983137983150983156983155 983138983141 983156983137983160983141983140 983137983140983140983145983156983145983151983150983137983148983148983161 983156983151 983152983137983161 983150983137983156983145983158983141983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150991257983155 983148983151983155983141983154983155 983137983150983140 983156983144983151983155983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983145983150 983156983144983141983145983154983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983151983154983145983143983145983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4962

EXTRAS S983144983151983157983148983140 983156983144983141 983159983144983151983148983141 983159983151983154983148983140983138983141 983139983151983149983152983151983155983141983140 983151983142 983143983137983156983141983140

983139983151983149983149983157983150983145983156983145983141983155

P983137983155983155983137983143983141983155 983137983150983140 983140983141983137983156983144 983137983156 983137983158983141983154983137983143983141 983137983150983150983157983137983148

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5062

983143 983143

983154983137983156983141983155983109983155983156983145983149983137983156983141983140

983155983157983139983139983141983155983155983142983157983148

983145983148983148983141983143983137983148

983152983137983155983155983137983143983141983155

983118983157983149983138983141983154

983151983142 983137983154983154983141983155983156983155

983108983141983137983156983144983155 983108983141983137983156983144

983154983137983156983141

983122983141983148983137983156983145983158983141

983140983141983137983156983144

983154983137983156983141

B983141983154983148983145983150 W983137983148983148 983166200 115 9831667 22 100

M983141983160983145983139983137983150 W983137983148983148 200000 A983138983151983157983156 1983149983145983148983148983145983151983150

400983085500

005 2

A983142983154983145983139983137EU 200000 A983154983151983157983150983140

1000

05 23

Most of the successful passages before the consolidation of the Wall

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5162

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

983152983154983141983152983137983154983141983140bull 983124983144983141 983109983139983151983150983151983149983145983155983156 (J983137983150983157983137983154983161 2011) 991260R983141983149983141983149983138983141983154 E983150983158983161 983145983155 983137

983140983141983137983140983148983161 983155983145983150991261 (L983145983155983156 983149983137983140983141 983145983150 4

983156983144

983139983141983150983156983157983154983161 983141983150983158983161983145983150983156983154983151983140983157983139983141983140 983151983150 983156983144983141 983148983145983155983156 983145983150 983156983144983141 7983156983144)

bull 991260A983143983137983145983150 I 983156983141983148983148 983161983151983157 983145983156 983145983155 983141983137983155983145983141983154 983142983151983154 983137 983139983137983149983141983148 983156983151 983143983151 983156983144983154983151983157983143983144

983156983144983141 983141983161983141 983151983142 983137 983150983141983141983140983148983141 983156983144983137983150 983142983151983154 983137 983154983145983139983144 983149983137983150 983156983151 983141983150983156983141983154 983156983144983141983147983145983150983143983140983151983149 983151983142 G983151983140991261

bull I983142 983161983151983157 983159983137983150983156 983156983151 983138983141 983152983141983154983142983141983139983156 983143983151 983155983141983148983148 983161983151983157983154 983152983151983155983155983141983155983155983145983151983150983155

983137983150983140 983143983145983158983141 983156983151 983156983144983141 983152983151983151983154 983137983150983140 983161983151983157 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983154983141983137983155983157983154983141 983145983150983144983141983137983158983141983150991261 (983145983150 M983137983154983147 L983157983147983141 983137983150983140 M983137983156983156983144983141983159)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5262

C983144983145983150983137

C983144983145983150983137 (19809830852000)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5362

C983144983145983150983137 (1980 2000)

Red fast growth (1σ above the mean)

Yellow average

Light yellow slow (1σ below the

mean)

North to SouthShandong

JiangsuZhejiangFujianGuangdong

C983144983145983150983137991257983155 G983137983150983143 983151983142 E983148983141983158983141983150 5 983149983137983154983145983156983145983149983141 983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + 4 983139983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5462

983143 983152 983161

983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + H983151983150983143 K983151983150983143 983137983150983140 M983137983139983137983151 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 GDP 983138983161 983137

983156983144983145983154983140 983151983142 983156983144983141 983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150

Provinces are from N to S Shanong JiansuZhejiang FujianGuangdong

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5562

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5762

983152

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100country percentile

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5862

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

983156983159983151983159983137983161 (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085983122 983137983154983141983137(678)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085

983125 983137983154983141983137(626)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983125983123983105 983137983154983141983137(296)) 983148983141983143983141983150983140(983151983142983142) 983160983156983145983156983148983141(983145983150983139983151983149983141 983145983150 983120983120983120 983140983151983148983148983137983154 983148983151983143983155) 983156983141983160983156(800 26 983107983144983145983150983137983085

983154983157983154983137983148) 983156983141983160983156(800 37 983107983144983145983150983137983085983085983157983154983138983137983150) 983156983141983160983156(350 45 983125983123983105)983110983154983151983149 98315998315198315498314898314020029831352005983140983156983137

China-rural China--urban

USA

0

2 0 0

4 0 0

6 0 0

8 0 0

25 3 35 4 45 5income in PPP dollar logs

T983144 983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5962

T983144983141 983139983154983145983155983145983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6062

P983148983157983156983151983139983154983137983156983145983139 983137983150983140 983140983141983149983151983139983154983137983156983145983139 983154983141983137983148 983143983148983151983138983137983148 983143983154983151983159983156983144

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 17: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1762

B983141983139983137983157983155983141 983139983151983148983151983150983145983141983155 983152983157983155983144983141983140 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983156983151 983145983156983155

983149983137983160983145983149983157983149991252983137983150983140 K983141983150983161983137 983159983137983155 983150983151983156 983137983150 983141983160983139983141983152983156983145983151983150

KEN

IND

BIH

KENIND

JAV

DZA

NES

JAV

0

2 0

4 0

6 0

8 0

1 0 0

G i n i

500 1000 1500 2000 2500 3000GDI per capita in 1990 PPP dollars

Kenya1927

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1862

I983150983140983141983152983141983150983140983141983150983139983141991257983155 983140983137983155983144983141983140 983144983151983152983141983155

K983141983150983161983137991257983155 GDP 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983137983155 983151983142 US GDP 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137

0

2

4

6

8

p e

r c e n t

1950 1960 1982 2008years

Kenya colony Independence

Obamarsquos fathercomes to the USObamarsquos father dies

Obama becomes President

Based on Maddisonrsquos data (in 1990 PPPs)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1962

C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983152983154983141983149983145983157983149 (983151983157983154 983150983141983160983156 983156983151983152983145983139) 983145983150

O983138983137983149983137991257983155 983151983159983150 983159983151983154983140983155983131M983161 983149983151983156983144983141983154983133 983144983137983140 983137983148983159983137983161983155 983141983150983139983151983157983154983137983143983141983140 983149983161 983154983137983152983145983140

983137983139983139983157983148983156983157983154983137983156983145983151983150 983145983150 I983150983140983151983150983141983155983145983137S983144983141 983144983137983140 983156983137983157983143983144983156 983149983141

983156983151 983140983145983155983140983137983145983150 983156983144983141 983138983148983141983150983140 983151983142 983145983143983150983151983154983137983150983139983141 983137983150983140

983137983154983154983151983143983137983150983139983141 983156983144983137983156 983156983151983151 983151983142983156983141983150 983139983144983137983154983137983139983156983141983154983145983162983141983140

A983149983141983154983145983139983137983150983155 983137983138983154983151983137983140 B983157983156 983155983144983141 983150983151983159 983148983141983137983154983150983141983140991270983156983144983141983139983144983137983155983149 983156983144983137983156 983155983141983152983137983154983137983156983141983140 983156983144983141 983148983145983142983141 983139983144983137983150983139983141983155 983151983142 983137983150

A983149983141983154983145983139983137983150 983142983154983151983149 983156983144983151983155983141 983151983142 983137983150 I983150983140983151983150983141983155983145983137983150 S983144983141

983147983150983141983159 983159983144983145983139983144 983155983145983140983141 983151983142 983156983144983141 983140983145983158983145983140983141 983155983144983141 983159983137983150983156983141983140 983144983141983154983139983144983145983148983140 983156983151 983138983141 983151983150 I 983159983137983155 983137983150 A983149983141983154983145983139983137983150 983155983144983141 983140983141983139983145983140983141983140

983137983150983140 983149983161 983156983154983157983141 983148983145983142983141 983148983137983161 983141983148983155983141983159983144983141983154983141 983131983151983157983156983155983145983140983141 983151983142

I983150983140983151983150983141983155983145983137983133

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2062

1C H983151983159 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983137983154983141 983156983144983141 U983150983145983156983141983140

S983156983137983156983141983155 983137983150983140 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2162

I983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983156983144983141 U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155 983137983150983140 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 (G983145983150983145 983152983151983145983150983156983155 983137983154983151983157983150983140 2005)

983117983151983155983156 983141983153983157983137983148 983105983158983141983154983137983143983141 983117983151983155983156 983157983150983141983153983157983137983148

U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155 34(S983151983157983156983144 D983137983147983151983156983137

W983145983155983139983151983150983155983145983150)

39(D983141983148983137983159983137983154983141 I983140983137983144983151)

45(T983141983160983137983155

T983141983150983150983141983155983155983141983141)E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150 24

(H983157983150983143983137983154983161

D983141983150983149983137983154983147)

31(N983141983156983144983141983154983148983137983150983140983155)

38(UK P983151983154983156983157983143983137983148)

D983145983142983142983141983154983141983150983139983141 10 983152983151983145983150983156983155 8 983152983151983145983150983156983155 7 983152983151983145983150983156983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2262

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2362

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2462

GDP 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150 983137983150983140

983155983156983137983156983141983155 983151983142 983156983144983141 USA (983157983150983159983141983145983143983144983156983141983140)

twoway (kdensity gdpppp if Deurope_inc==1) (kdensity gdpppp if Deurope_inc==0 legend(off) xtitle(GDP per capita in PPP terms))Using sourcesUS_EUUS_vs_EUdta

0

0 0 0 0 2

0

0 0 0 4

0 0 0 0 6

0 0 0 0 8

k d e n s i t y g d p p p p

0 20000 40000 60000 80000GDP per capita in PPP terms

USA

Europe

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2562

G983145983150983145983155 983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

983137983150983140 983155983156983137983156983141983155 983151983142 983156983144983141 USA

0

0 5

1

1 5

k d e n s i t y g i n i

25 30 35 40 45Gini

Europe USA

Overall inter-personal Ginifor both

twoway (kdensity gini if Deurope==1) (kdensity gini if Deurope==0 legend(off) xtitle((Gini) xline(31 38) xline(41 lwidth(thick)))Using US_vs_EUdta in cperseussources

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2662

B983141983156983159983141983141983150983085983157983150983145983156 983137983150983140 983156983151983156983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983155983141983148983141983139983156983141983140

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983154983151983157983150983140 983161983141983137983154 2005Gini

Between-

states or

countries

Gini total

(between

individuals)

Share of inter-state

inequality in total

()

USA (50 states) 8 40+ ~20

EU-15 countries (pre-

enlargement)

102 334 30

EU-27 (post enlargement) 231 403 57

China (29 provinces) 24 40+ ~60

EU-34 (all of Europe incl

Turkey)301 448 67

EU data calculated from world2002dta US from the same source

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2762

T983159983151 983156983161983152983141983155 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155

bull T983144983141 A983149983141983154983145983139983137983150 983137983148983148 983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 983137983154983141 983157983150983141983153983157983137983148

983145983150983156983141983154983150983137983148983148983161 983138983157983156 983156983144983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983145983150 983156983144983141983145983154 983149983141983137983150 983145983150983139983151983149983141983155

983137983154983141 983155983149983137983148983148

bull T983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 983137983154983141 983141983153983157983137983148 983145983150983156983141983154983150983137983148983148983161

983138983157983156 983149983141983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983138983141983156983159983141983141983150 983156983144983141983149 983137983154983141

983148983137983154983143983141bull I983150 983156983144983141 A983149983141983154983145983139983137983150 983156983161983152983141 983152983151983158983141983154983156983161 983145983155 983137983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148

983137983156983156983154983145983138983157983156983141 983145983150 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 983156983161983152983141 983152983151983158983141983154983156983161 983145983155 983137

983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141 983137983156983156983154983145983138983157983156983141bull P983151983148983145983139983145983141983155 983149983157983155983156 983138983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983156983151983151 983152983154983151983085983152983151983151983154 983145983150 983151983150983141 983139983137983155983141

991260983154983141983143983145983151983150983137983148 983139983151983144983141983155983145983151983150991261 983145983150 983156983144983141 983151983156983144983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2862

I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155bull H983151983159 983142983137983154 983139983137983150 EU991257983155 983141983160983152983137983150983155983145983151983150 983139983151983150983156983145983150983157983141

bull W983145983156983144 983156983144983141 983148983137983155983156 2 983141983160983152983137983150983155983145983151983150983155 EU 983144983137983155 983149983151983158983141983140 983137983159983137983161983142983154983151983149 983137983150 A983149983141983154983145983139983137983150 983156983161983152983141 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

bull W983145983156983144 T983157983154983147983141983161 EU991257983155 G983145983150983145 983159983151983157983148983140 983141983160983139983141983141983140 45 983155983151 E983157983154983151983152983141

983159983151983157983148983140 983139983151983149983141 983156983151 983154983141983155983141983149983138983148983141 L983137983156983145983150 A983149983141983154983145983139983137 983140983151983141983155 983156983144983145983155 983155983141983156

983137 983148983145983149983145983156 983156983151 EU 983141983160983152983137983150983155983145983151983150bull C983144983145983150983137 983144983137983155 983137 983155983145983149983145983148983137983154 983155983156983154983157983139983156983157983154983141 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983148983145983147983141 E983157983154983151983152983141

bull S983157983139983144 983144983157983143983141 983145983150983156983141983154983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983145983150 983149983141983137983150

983145983150983139983151983149983141983155 983155983141983156 983137983148983155983151 983137 983148983145983149983145983156 983156983151 983137 983152983151983155983155983145983138983148983141 983152983151983148983145983156983145983139983137983148 983157983150983145983156983161 983151983142A983155983145983137 (983148983141983137983158983145983150983143 983141983158983141983150 983137983155983145983140983141 983156983144983141 983156983159983151 983143983145983137983150983156983155) A983155983145983137 983145983155 983138983161 983142983137983154

983156983144983141 983149983151983155983156 983145983150983139983151983149983141 983144983141983156983141983154983151983143983141983150983141983151983157983155 983139983151983150983156983145983150983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2962

2 C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3062

2A 983116983141983155 983146983141983157983160 983155983151983150983156 983142983137983145983156983155

983159983144983141983150 983161983151983157 983137983154983141 983138983151983154983150

A 983148 983148 983138 983148 983156983145983148 983145983156983145 (983145 983148 983148 983145 $PPP)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3162

A983150 983141983160983137983149983152983148983141 983143983148983151983138983137983148 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141 983152983151983155983145983156983145983151983150983155 (983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 983145983150 $PPP)

983145983150 D983141983150983149983137983154983147 983137983150983140 983155983141983148983141983139983156983141983140 A983142983154983145983139983137983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

Based on B Milanovic Worlds Apart Measuring International and Global Inequality

Denmark

Mozambique

Mali

Tanzania

Uganda

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 5 10 15 20country ventile

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3262

E983155983156983145983149983137983156983145983151983150ijij j jij C bGbmbb y ε ++++= 3210

983149983146 = 983149983141983137983150 983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141

G983146 = G983145983150983145 983139983151983141983142983142983145983139983145983141983150983156

C983145983146 = 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 983151983142 983145983085983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983145983150 983146983085983156983144 983139983151983157983150983156983154983161

T983144983141 983145983155983155983157983141 H983151983159 983156983151 983155983157983138983155983156983145983156983157983156983141 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155

(C983145983146) 983142983151983154 983151983159983150 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 (C983145983146) 983137983150983140 983156983144983157983155 983144983137983158983141 983156983144983141

983141983150983156983145983154983141 983154983141983143983154983141983155983155983145983151983150 983137983139983139983151983157983150983156 983142983151983154 983156983144983141 983141983142983142983141983139983156 983151983142983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 983151983150983148983161

R983157983150 983151983158983141983154 983145983150983139983151983149983141 983158983141983150983156983145983148983141983155 983142983151983154 116 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140

2320 (20 983160 116) 983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 (983161983145983146)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3362

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3462

bull 983111983148983151983138983137983148 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983103 C983151983157983150983156983154983161 983151983142983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983141983160983152983148983137983145983150983155 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161983145983150 983143983148983151983138983137983148 983145983150983139983151983149983141 (E983155983156983145983149983137983156983141983140 983137983139983154983151983155983155

983154983141983152983154983141983155983141983150983156983137983156983145983158983141 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983156983144983137983156 983144983137983158983141 983156983144983141 983149983141983137983150983145983150983139983151983149983141 983151983142 983156983144983141983145983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983158983141983150983156983145983148983141983155 983151983154983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155) C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137983150983140 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141

983139983148983137983155983155 983139983151983149983138983145983150983141983140 983141983160983152983148983137983145983150 983137983138983151983157983156 80bull 983110983151983154 983139983151983149983152983137983154983145983155983151983150983098 4 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 (983152983148983137983139983141 983151983142

983138983145983154983156983144 983152983137983154983141983150983156983155 983141983156983144983150983145983139983145983156983161 983137983143983141) 983141983160983152983148983137983145983150 40 983151983142

983159983137983143983141 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983156983144983141 US (N P983145983155983156983151983148983141983155983145 J983151983142EI2009)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3562

2B I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155 983149983145983143983154983137983156983145983151983150 983146983157983155983156

983145983150983156983141983154983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983154983140983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3662

T983144983141 XXI 983139983141983150983156983157983154983161 983156983154983145983148983141983149983149983137

A Globalization of ideasknowledge

Communication awareness ofothersrsquo living standards

B Increasing differences inmean incomes

among countries

C No movement of people

If A and B then no C Migration is the outcome of current unequal globalizationIf B and C then no A Unequal globe can exist if people do not know much abouteach otherrsquos living conditions or costs of transport are too highIf A and C then no B Under globalization people will not move if income differentialsare small

G983154983151983159983145983150983143 983145983150983156983141983154983085983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983137983150983140 983149983145983143983154983137983156983145983151983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3762

983143 983161 983143

K983141983161 983155983141983158983141983150 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3862

T983144983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983142983151983157983154983156983144 983159983151983154983148983140 G983154983141983141983139983141 983158983155 M983137983139983141983140983151983150983145983137

983137983150983140 A983148983138983137983150983145983137 S983152983137983145983150 983158983155 M983151983154983151983139983139983151 (25983147983149)M983137983148983137983161983155983145983137 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (3983147983149)

bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140 US 983158983155 M983141983160983145983139983151

bull T983144983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983156983144983154983141983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983137983148983148983141983140983085983145983150 983151983154

983149983145983150983141983140 N K983151983154983141983137991252S K983151983154983141983137 983129983141983149983141983150991252S983137983157983140983145

A983154983137983138983145983137 I983155983154983137983141983148983085983085983085P983137983148983141983155983156983145983150983141I983150 1960 983156983144983141 983151983150983148983161 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983141983154983141 A983154983143983141983150983156983145983150983137 983137983150983140 U983154983157983143983157983137983161 (983142983145983154983155983156) 983158983155 B983154983137983162983145983148

P983137983154983137983143983157983137983161 983137983150983140 B983151983148983145983158983145983137 (983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140) 983137983150983140 A983157983155983156983154983137983148983145983137 (983142983145983154983155983156) 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (983142983151983157983154983156983144)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3962

983129983141983137983154 2007 983129983141983137983154 1980

A983152983152983154983151983160983145983149983137983156983141 983151983142983142983151983154983141983145983143983150 983159983151983154983147983141983154983155 983145983150

983148983137983138983151983154 983142983151983154983139983141

R983137983156983145983151 983151983142 983154983141983137983148 GDI 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137

G983154983141983141983139983141

(M983137983139983141983140983151983150983145983137983150A983148983138983137983150983145983137983150983155)

75 4 983156983151 1 21 983156983151 1

S983152983137983145983150

(M983151983154983151983139983139983137983150983155)

144 74 983156983151 1 65 983156983151 1

U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155

(M983141983160983145983139983137983150983155)

156 36 983156983151 1 26 983156983151 1

M983137983148983137983161983155983145983137

(I983150983140983151983150983141983155983145983137983150983155)

180 37 983156983151 1 36 983156983151 1

BLS News Release March 2009 data for 2008 inclusive of undocumented aliens

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4062

I983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137 983154983141983150983156

bull I983142 983149983151983155983156 983151983142 983151983157983154 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983140983141983156983141983154983149983145983150983141983140 983138983161

983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983156983144983141983150 983156983144983141983154983141 983145983155 983148983145983156983156983148983141 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142

983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983143983148983151983138983137983148983148983161 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983154983141983150983156

(983157983150983154983141983148983137983156983141983140 983156983151 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983140983141983155983141983154983156 983151983154 983141983142983142983151983154983156)

bull H983151983159 983149983157983139983144 983145983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983159983151983154983156983144 B983148983137983139983147983085983149983137983154983147983141983156UK 983152983137983155983155983152983151983154983156983155 983155983151983148983140 983142983151983154 983137983138983151983157983156 9832035000 983148983141983143983137983148983148983161

983152983157983154983139983144983137983155983141 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983142983151983154 983137983138983151983157983156 $1983149 983145983150

983145983150983158983141983155983156983149983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4162

T983144983141 983148983151983143983145983139 983151983142 983156983144983141 983137983154983143983157983149983141983150983156

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983145983150 983156983144983141 983159983151983154983148983140 983145983155

983158983141983154983161 983144983145983143983144 (G983145983150983145=70)

bull M983151983155983156 983151983142 983156983144983137983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983138983161 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150983139983151983149983141983155

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 991260983141983160983152983148983137983145983150983155991261 983155983151983149983141 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161 983145983150

983152983141983154983155983151983150983137983148 983145983150983139983151983149983141983155 983143983148983151983138983137983148983148983161 (983137983155983155983141983155983155983141983140 983137983139983154983151983155983155 983150983137983156983145983151983150983137983148983158983141983150983156983145983148983141983155)

bull T983144983145983155 983159983137983155 983150983151983156 983156983144983141 983139983137983155983141 983145983150 983156983144983141 983152983137983155983156 (983137983154983151983157983150983140 185098308570)

983159983144983141983150 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983149983151983155983156983151983142 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

T983144 983156983145 983156 983147

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4262

T983144983141 983153983157983141983155983156983145983151983150983155 983156983151 983137983155983147

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983149983151983154983137983148983148983161983085983137983154983138983145983156983154983137983154983161 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983145983150983140983141983152983141983150983140983141983150983156 983151983142 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983141983142983142983151983154983156

bull I983156 983139983137983150 983138983141 983154983141983143983137983154983140983141983140 983137983155 983137 983154983141983150983156 (983155983144983137983154983141983140 983138983161 983137983148983148 983149983141983149983138983141983154983155

983151983142 983137 983139983151983149983149983157983150983145983156983161)

bull I983155 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142 983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141983148983161

983137983139983153983157983145983154983141983140 983159983141983137983148983156983144 983137983139983139983141983152983156983137983138983148983141

bull I983155 983145983156 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983142983154983151983149 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142

983142983137983149983145983148983161 983159983141983137983148983156983144 W983144983161

bull P983151983148983145983156983145983139983137983148 983152983144983145983148983151983155983151983152983144983161 983137983154983143983157983149983141983150983156983155 983152983154983151 983154983141983150983156 (983155983151983139983145983137983148983139983151983150983156983154983137983139983156 983155983156983137983156983145983155983156 983156983144983141983151983154983161 983152983144983145983148983145983137983085983085A983154983145983155983156983151983156983148983141) 983137983150983140 983139983151983150983156983154983137

(983139983151983155983149983151983152983151983148983145983156983137983150 983146983157983155983156983145983139983141 983137983155 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4362

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4462

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140 (983138) 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161bull N983141983145983156983144983141983154 983151983142 983156983144983141983149 983149983137983156983156983141983154983155

bull C983151983150983139983141983152983156 1 (983140983145983158983141983154983143983141983150983139983141) 983145983155 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156 983145983142 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983144983137983158983141

983148983145983138983141983154983137983148 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983145983156 983149983137983161 983138983141 983154983141983148983141983158983137983150983156 983142983151983154 983148983145983138983141983154983137983148 983158983155983138983157983154983140983141983150983141983140 983155983151983139983145983141983156983145983141983155

bull I983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983154983151983151983156983141983140 983145983150 983156983159983151 983147983141983161 983137983155983155983157983149983152983156983145983151983150983155 (983145) 983152983151983148983145983156983145983139983137983148

983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983151983142 983148983145983138983141983154983137983148983145983155983149 983137983154983141 983159983144983137983156 983149983137983156983156983141983154983155 (983145983145) 983137983139983153983157983145983155983145983156983145983151983150983151983142 983159983141983137983148983156983144 983145983149983149983137983156983141983154983145983137983148 983142983151983154 983138983151983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983137983150983140 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983155983145983149983145983148983137983154983148983161 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156983151983150983139983141 983156983144983141 983138983137983139983147983143983154983151983157983150983140 983139983151983150983140983145983156983145983151983150983155 983151983142 983146983157983155983156983145983139983141 983141983160983145983155983156 983145983150 983137983148983148

983155983151983139983145983141983156983145983141983155bull B983157983156 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 983149983137983156983156983141983154 983138983141983139983137983157983155983141 983156983144983141

983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141 983152983154983145983150983139983145983152983148983141 983137983152983152983148983145983141983155 983159983145983156983144983145983150 983141983137983139983144 983152983141983151983152983148983141 (983150983151983156983141

983144983151983159983141983158983141983154 983156983144983137983156 983156983144983141 DP 983149983137983161 983137983148983148983151983159 983142983151983154 983144983145983143983144 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161)

R 983148 983145 983148 983142 983156 983145 983148 983148983156983144 983142

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4562

R983137983159983148983155 983151983150 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983151983142 983149983137983156983141983154983145983137983148 983159983141983137983148983156983144 983142983151983154

983137 991260983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161991261 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149bull I983156 983145983155 983137 983149983145983155983156983137983147983141 983156983151 983138983141983148983145983141983158983141 983156983144983137983156 983137 983146983157983155983156 983137983150983140 983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161 983149983157983155983156

983159983137983145983156 983157983152983151983150 983137 983144983145983143983144 983149983137983156983141983154983145983137983148 983155983156983137983150983140983137983154983140 983151983142 983148983145983142983141 W983144983137983156 983149983141983150 983159983137983150983156 983145983155

983149983141983137983150983145983150983143983142983157983148 983159983151983154983147 983145983150 983142983154983141983141 983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983159983145983156983144 983151983156983144983141983154983155 983156983144983141983155983141983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983154983141983143983157983148983137983156983145983150983143 983156983144983141983145983154 983154983141983148983137983156983145983151983150983155 983156983151 983151983150983141 983137983150983151983156983144983141983154 983159983145983156983144983145983150 983137983142983154983137983149983141983159983151983154983147 983151983142 983146983157983155983156 983138983137983155983145983139 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 T983151 983137983139983144983145983141983158983141 983156983144983145983155 983155983156983137983156983141 983151983142983156983144983145983150983143983155 983143983154983141983137983156 983159983141983137983148983156983144 983145983155 983150983151983156 983150983141983139983141983155983155983137983154983161 983113983150 983142983137983139983156 983138983141983161983151983150983140 983155983151983149983141983152983151983145983150983156 983145983156 983145983155 983149983151983154983141 983148983145983147983141983148983161 983156983151 983138983141 983137 983152983151983155983145983156983145983158983141 983144983145983150983140983154983137983150983139983141 983137

983149983141983137983150983145983150983143983148983141983155983155 983140983145983155983156983154983137983139983156983145983151983150 983137983156 983138983141983155983156 983145983142 983150983151983156 983137 983156983141983149983152983156983137983156983145983151983150 983156983151983145983150983140983157983148983143983141983150983139983141 983137983150983140 983141983149983152983156983145983150983141983155983155 ( 983105 983124983144983141983151983154983161 983151983142 983114983157983155983156983145983139983141 C983144983137983152983156983141983154 V98320744 983152983152 2579830858)

bull F983151983154 R983137983159983148983155 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150 983151983142 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983155983145983149983152983148983161 983137983155983157983149 983151983142 983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983152983156983145983149983137983148 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 (983149983161983145983150983156983141983154983152983154983141983156983137983156983145983151983150)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4662

bull I983150 G983145983150983145 983156983141983154983149983155

p p y y pG j

n

i j

ii j

n

i

n

i

iii +minus(+ sumsumsumgt=

)11 micro

π

Go back to our definition of global inequality

Rawls would insist of the minimization of eachindividual Gini (Gi) so that Term 1 (within-inequality)would be minimized But differences in mean incomes

between the countries can take any value Term 2(between inequality) could be very high

And this is exactly what we observe in real life Term 2

accounts for 85 of global Gini

Term 1 Term 2

Global Ginis in Real World Rawlsian World Convergence

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4762

All equal Different (as

now)

All equal

Different (asnow)

Mean countryincomes

Individualincomes within

country

G oba G s ea o d a s a o d Co e ge ceWorldhellipand Shangri-La World

697

615(all country

Ginis=0)

456 (all mean

incomes sameall country Ginisas now)

0

C 983148 983145 983140 21983155983156 983148983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4862

C983151983150983139983148983157983155983145983151983150 983137983150983140 21983155983156 983139983141983150983156983157983154983161 983152983151983148983145983139983161 983145983155983155983157983141983155

bull T983151 983154983141983140983157983139983141 983155983145983143983150983145983142983145983139983137983150983156983148983161 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 (983137983150983140983152983151983158983141983154983156983161) 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983156983144983141983154983141 983137983154983141 983156983159983151 983159983137983161983155

bull A 983155983148983151983159 983137983150983140 983155983157983155983156983137983145983150983137983138983148983141 983159983137983161 983144983145983143983144983141983154 983143983154983151983159983156983144 983154983137983156983141 983151983142983152983151983151983154983141983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull A 983142983137983155983156 983137983150983140 983152983151983155983155983145983138983148983161 983152983151983148983145983156983145983139983137983148983148983161 983156983157983149983157983148983156983151983157983155 983159983137983161

983145983150983139983154983141983137983155983141 983149983145983143983154983137983156983145983151983150bull 983109983145983156983144983141983154 983152983151983151983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983151 983138983141983139983151983149983141 983154983145983139983144983141983154 983151983154983152983151983151983154 983152983141983151983152983148983141 983159983145983148983148 983149983151983158983141 983156983151 983154983145983139983144 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull S983144983151983157983148983140 983149983145983143983154983137983150983156983155 983138983141 983156983137983160983141983140 983137983140983140983145983156983145983151983150983137983148983148983161 983156983151 983152983137983161 983150983137983156983145983158983141983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150991257983155 983148983151983155983141983154983155 983137983150983140 983156983144983151983155983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983145983150 983156983144983141983145983154983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983151983154983145983143983145983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4962

EXTRAS S983144983151983157983148983140 983156983144983141 983159983144983151983148983141 983159983151983154983148983140983138983141 983139983151983149983152983151983155983141983140 983151983142 983143983137983156983141983140

983139983151983149983149983157983150983145983156983145983141983155

P983137983155983155983137983143983141983155 983137983150983140 983140983141983137983156983144 983137983156 983137983158983141983154983137983143983141 983137983150983150983157983137983148

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5062

983143 983143

983154983137983156983141983155983109983155983156983145983149983137983156983141983140

983155983157983139983139983141983155983155983142983157983148

983145983148983148983141983143983137983148

983152983137983155983155983137983143983141983155

983118983157983149983138983141983154

983151983142 983137983154983154983141983155983156983155

983108983141983137983156983144983155 983108983141983137983156983144

983154983137983156983141

983122983141983148983137983156983145983158983141

983140983141983137983156983144

983154983137983156983141

B983141983154983148983145983150 W983137983148983148 983166200 115 9831667 22 100

M983141983160983145983139983137983150 W983137983148983148 200000 A983138983151983157983156 1983149983145983148983148983145983151983150

400983085500

005 2

A983142983154983145983139983137EU 200000 A983154983151983157983150983140

1000

05 23

Most of the successful passages before the consolidation of the Wall

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5162

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

983152983154983141983152983137983154983141983140bull 983124983144983141 983109983139983151983150983151983149983145983155983156 (J983137983150983157983137983154983161 2011) 991260R983141983149983141983149983138983141983154 E983150983158983161 983145983155 983137

983140983141983137983140983148983161 983155983145983150991261 (L983145983155983156 983149983137983140983141 983145983150 4

983156983144

983139983141983150983156983157983154983161 983141983150983158983161983145983150983156983154983151983140983157983139983141983140 983151983150 983156983144983141 983148983145983155983156 983145983150 983156983144983141 7983156983144)

bull 991260A983143983137983145983150 I 983156983141983148983148 983161983151983157 983145983156 983145983155 983141983137983155983145983141983154 983142983151983154 983137 983139983137983149983141983148 983156983151 983143983151 983156983144983154983151983157983143983144

983156983144983141 983141983161983141 983151983142 983137 983150983141983141983140983148983141 983156983144983137983150 983142983151983154 983137 983154983145983139983144 983149983137983150 983156983151 983141983150983156983141983154 983156983144983141983147983145983150983143983140983151983149 983151983142 G983151983140991261

bull I983142 983161983151983157 983159983137983150983156 983156983151 983138983141 983152983141983154983142983141983139983156 983143983151 983155983141983148983148 983161983151983157983154 983152983151983155983155983141983155983155983145983151983150983155

983137983150983140 983143983145983158983141 983156983151 983156983144983141 983152983151983151983154 983137983150983140 983161983151983157 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983154983141983137983155983157983154983141 983145983150983144983141983137983158983141983150991261 (983145983150 M983137983154983147 L983157983147983141 983137983150983140 M983137983156983156983144983141983159)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5262

C983144983145983150983137

C983144983145983150983137 (19809830852000)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5362

C983144983145983150983137 (1980 2000)

Red fast growth (1σ above the mean)

Yellow average

Light yellow slow (1σ below the

mean)

North to SouthShandong

JiangsuZhejiangFujianGuangdong

C983144983145983150983137991257983155 G983137983150983143 983151983142 E983148983141983158983141983150 5 983149983137983154983145983156983145983149983141 983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + 4 983139983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5462

983143 983152 983161

983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + H983151983150983143 K983151983150983143 983137983150983140 M983137983139983137983151 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 GDP 983138983161 983137

983156983144983145983154983140 983151983142 983156983144983141 983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150

Provinces are from N to S Shanong JiansuZhejiang FujianGuangdong

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5562

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5762

983152

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100country percentile

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5862

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

983156983159983151983159983137983161 (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085983122 983137983154983141983137(678)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085

983125 983137983154983141983137(626)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983125983123983105 983137983154983141983137(296)) 983148983141983143983141983150983140(983151983142983142) 983160983156983145983156983148983141(983145983150983139983151983149983141 983145983150 983120983120983120 983140983151983148983148983137983154 983148983151983143983155) 983156983141983160983156(800 26 983107983144983145983150983137983085

983154983157983154983137983148) 983156983141983160983156(800 37 983107983144983145983150983137983085983085983157983154983138983137983150) 983156983141983160983156(350 45 983125983123983105)983110983154983151983149 98315998315198315498314898314020029831352005983140983156983137

China-rural China--urban

USA

0

2 0 0

4 0 0

6 0 0

8 0 0

25 3 35 4 45 5income in PPP dollar logs

T983144 983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5962

T983144983141 983139983154983145983155983145983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6062

P983148983157983156983151983139983154983137983156983145983139 983137983150983140 983140983141983149983151983139983154983137983156983145983139 983154983141983137983148 983143983148983151983138983137983148 983143983154983151983159983156983144

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 18: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1862

I983150983140983141983152983141983150983140983141983150983139983141991257983155 983140983137983155983144983141983140 983144983151983152983141983155

K983141983150983161983137991257983155 GDP 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983137983155 983151983142 US GDP 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137

0

2

4

6

8

p e

r c e n t

1950 1960 1982 2008years

Kenya colony Independence

Obamarsquos fathercomes to the USObamarsquos father dies

Obama becomes President

Based on Maddisonrsquos data (in 1990 PPPs)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1962

C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983152983154983141983149983145983157983149 (983151983157983154 983150983141983160983156 983156983151983152983145983139) 983145983150

O983138983137983149983137991257983155 983151983159983150 983159983151983154983140983155983131M983161 983149983151983156983144983141983154983133 983144983137983140 983137983148983159983137983161983155 983141983150983139983151983157983154983137983143983141983140 983149983161 983154983137983152983145983140

983137983139983139983157983148983156983157983154983137983156983145983151983150 983145983150 I983150983140983151983150983141983155983145983137S983144983141 983144983137983140 983156983137983157983143983144983156 983149983141

983156983151 983140983145983155983140983137983145983150 983156983144983141 983138983148983141983150983140 983151983142 983145983143983150983151983154983137983150983139983141 983137983150983140

983137983154983154983151983143983137983150983139983141 983156983144983137983156 983156983151983151 983151983142983156983141983150 983139983144983137983154983137983139983156983141983154983145983162983141983140

A983149983141983154983145983139983137983150983155 983137983138983154983151983137983140 B983157983156 983155983144983141 983150983151983159 983148983141983137983154983150983141983140991270983156983144983141983139983144983137983155983149 983156983144983137983156 983155983141983152983137983154983137983156983141983140 983156983144983141 983148983145983142983141 983139983144983137983150983139983141983155 983151983142 983137983150

A983149983141983154983145983139983137983150 983142983154983151983149 983156983144983151983155983141 983151983142 983137983150 I983150983140983151983150983141983155983145983137983150 S983144983141

983147983150983141983159 983159983144983145983139983144 983155983145983140983141 983151983142 983156983144983141 983140983145983158983145983140983141 983155983144983141 983159983137983150983156983141983140 983144983141983154983139983144983145983148983140 983156983151 983138983141 983151983150 I 983159983137983155 983137983150 A983149983141983154983145983139983137983150 983155983144983141 983140983141983139983145983140983141983140

983137983150983140 983149983161 983156983154983157983141 983148983145983142983141 983148983137983161 983141983148983155983141983159983144983141983154983141 983131983151983157983156983155983145983140983141 983151983142

I983150983140983151983150983141983155983145983137983133

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2062

1C H983151983159 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983137983154983141 983156983144983141 U983150983145983156983141983140

S983156983137983156983141983155 983137983150983140 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2162

I983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983156983144983141 U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155 983137983150983140 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 (G983145983150983145 983152983151983145983150983156983155 983137983154983151983157983150983140 2005)

983117983151983155983156 983141983153983157983137983148 983105983158983141983154983137983143983141 983117983151983155983156 983157983150983141983153983157983137983148

U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155 34(S983151983157983156983144 D983137983147983151983156983137

W983145983155983139983151983150983155983145983150)

39(D983141983148983137983159983137983154983141 I983140983137983144983151)

45(T983141983160983137983155

T983141983150983150983141983155983155983141983141)E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150 24

(H983157983150983143983137983154983161

D983141983150983149983137983154983147)

31(N983141983156983144983141983154983148983137983150983140983155)

38(UK P983151983154983156983157983143983137983148)

D983145983142983142983141983154983141983150983139983141 10 983152983151983145983150983156983155 8 983152983151983145983150983156983155 7 983152983151983145983150983156983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2262

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2362

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2462

GDP 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150 983137983150983140

983155983156983137983156983141983155 983151983142 983156983144983141 USA (983157983150983159983141983145983143983144983156983141983140)

twoway (kdensity gdpppp if Deurope_inc==1) (kdensity gdpppp if Deurope_inc==0 legend(off) xtitle(GDP per capita in PPP terms))Using sourcesUS_EUUS_vs_EUdta

0

0 0 0 0 2

0

0 0 0 4

0 0 0 0 6

0 0 0 0 8

k d e n s i t y g d p p p p

0 20000 40000 60000 80000GDP per capita in PPP terms

USA

Europe

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2562

G983145983150983145983155 983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

983137983150983140 983155983156983137983156983141983155 983151983142 983156983144983141 USA

0

0 5

1

1 5

k d e n s i t y g i n i

25 30 35 40 45Gini

Europe USA

Overall inter-personal Ginifor both

twoway (kdensity gini if Deurope==1) (kdensity gini if Deurope==0 legend(off) xtitle((Gini) xline(31 38) xline(41 lwidth(thick)))Using US_vs_EUdta in cperseussources

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2662

B983141983156983159983141983141983150983085983157983150983145983156 983137983150983140 983156983151983156983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983155983141983148983141983139983156983141983140

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983154983151983157983150983140 983161983141983137983154 2005Gini

Between-

states or

countries

Gini total

(between

individuals)

Share of inter-state

inequality in total

()

USA (50 states) 8 40+ ~20

EU-15 countries (pre-

enlargement)

102 334 30

EU-27 (post enlargement) 231 403 57

China (29 provinces) 24 40+ ~60

EU-34 (all of Europe incl

Turkey)301 448 67

EU data calculated from world2002dta US from the same source

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2762

T983159983151 983156983161983152983141983155 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155

bull T983144983141 A983149983141983154983145983139983137983150 983137983148983148 983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 983137983154983141 983157983150983141983153983157983137983148

983145983150983156983141983154983150983137983148983148983161 983138983157983156 983156983144983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983145983150 983156983144983141983145983154 983149983141983137983150 983145983150983139983151983149983141983155

983137983154983141 983155983149983137983148983148

bull T983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 983137983154983141 983141983153983157983137983148 983145983150983156983141983154983150983137983148983148983161

983138983157983156 983149983141983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983138983141983156983159983141983141983150 983156983144983141983149 983137983154983141

983148983137983154983143983141bull I983150 983156983144983141 A983149983141983154983145983139983137983150 983156983161983152983141 983152983151983158983141983154983156983161 983145983155 983137983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148

983137983156983156983154983145983138983157983156983141 983145983150 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 983156983161983152983141 983152983151983158983141983154983156983161 983145983155 983137

983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141 983137983156983156983154983145983138983157983156983141bull P983151983148983145983139983145983141983155 983149983157983155983156 983138983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983156983151983151 983152983154983151983085983152983151983151983154 983145983150 983151983150983141 983139983137983155983141

991260983154983141983143983145983151983150983137983148 983139983151983144983141983155983145983151983150991261 983145983150 983156983144983141 983151983156983144983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2862

I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155bull H983151983159 983142983137983154 983139983137983150 EU991257983155 983141983160983152983137983150983155983145983151983150 983139983151983150983156983145983150983157983141

bull W983145983156983144 983156983144983141 983148983137983155983156 2 983141983160983152983137983150983155983145983151983150983155 EU 983144983137983155 983149983151983158983141983140 983137983159983137983161983142983154983151983149 983137983150 A983149983141983154983145983139983137983150 983156983161983152983141 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

bull W983145983156983144 T983157983154983147983141983161 EU991257983155 G983145983150983145 983159983151983157983148983140 983141983160983139983141983141983140 45 983155983151 E983157983154983151983152983141

983159983151983157983148983140 983139983151983149983141 983156983151 983154983141983155983141983149983138983148983141 L983137983156983145983150 A983149983141983154983145983139983137 983140983151983141983155 983156983144983145983155 983155983141983156

983137 983148983145983149983145983156 983156983151 EU 983141983160983152983137983150983155983145983151983150bull C983144983145983150983137 983144983137983155 983137 983155983145983149983145983148983137983154 983155983156983154983157983139983156983157983154983141 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983148983145983147983141 E983157983154983151983152983141

bull S983157983139983144 983144983157983143983141 983145983150983156983141983154983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983145983150 983149983141983137983150

983145983150983139983151983149983141983155 983155983141983156 983137983148983155983151 983137 983148983145983149983145983156 983156983151 983137 983152983151983155983155983145983138983148983141 983152983151983148983145983156983145983139983137983148 983157983150983145983156983161 983151983142A983155983145983137 (983148983141983137983158983145983150983143 983141983158983141983150 983137983155983145983140983141 983156983144983141 983156983159983151 983143983145983137983150983156983155) A983155983145983137 983145983155 983138983161 983142983137983154

983156983144983141 983149983151983155983156 983145983150983139983151983149983141 983144983141983156983141983154983151983143983141983150983141983151983157983155 983139983151983150983156983145983150983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2962

2 C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3062

2A 983116983141983155 983146983141983157983160 983155983151983150983156 983142983137983145983156983155

983159983144983141983150 983161983151983157 983137983154983141 983138983151983154983150

A 983148 983148 983138 983148 983156983145983148 983145983156983145 (983145 983148 983148 983145 $PPP)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3162

A983150 983141983160983137983149983152983148983141 983143983148983151983138983137983148 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141 983152983151983155983145983156983145983151983150983155 (983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 983145983150 $PPP)

983145983150 D983141983150983149983137983154983147 983137983150983140 983155983141983148983141983139983156983141983140 A983142983154983145983139983137983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

Based on B Milanovic Worlds Apart Measuring International and Global Inequality

Denmark

Mozambique

Mali

Tanzania

Uganda

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 5 10 15 20country ventile

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3262

E983155983156983145983149983137983156983145983151983150ijij j jij C bGbmbb y ε ++++= 3210

983149983146 = 983149983141983137983150 983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141

G983146 = G983145983150983145 983139983151983141983142983142983145983139983145983141983150983156

C983145983146 = 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 983151983142 983145983085983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983145983150 983146983085983156983144 983139983151983157983150983156983154983161

T983144983141 983145983155983155983157983141 H983151983159 983156983151 983155983157983138983155983156983145983156983157983156983141 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155

(C983145983146) 983142983151983154 983151983159983150 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 (C983145983146) 983137983150983140 983156983144983157983155 983144983137983158983141 983156983144983141

983141983150983156983145983154983141 983154983141983143983154983141983155983155983145983151983150 983137983139983139983151983157983150983156 983142983151983154 983156983144983141 983141983142983142983141983139983156 983151983142983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 983151983150983148983161

R983157983150 983151983158983141983154 983145983150983139983151983149983141 983158983141983150983156983145983148983141983155 983142983151983154 116 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140

2320 (20 983160 116) 983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 (983161983145983146)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3362

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3462

bull 983111983148983151983138983137983148 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983103 C983151983157983150983156983154983161 983151983142983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983141983160983152983148983137983145983150983155 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161983145983150 983143983148983151983138983137983148 983145983150983139983151983149983141 (E983155983156983145983149983137983156983141983140 983137983139983154983151983155983155

983154983141983152983154983141983155983141983150983156983137983156983145983158983141 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983156983144983137983156 983144983137983158983141 983156983144983141 983149983141983137983150983145983150983139983151983149983141 983151983142 983156983144983141983145983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983158983141983150983156983145983148983141983155 983151983154983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155) C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137983150983140 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141

983139983148983137983155983155 983139983151983149983138983145983150983141983140 983141983160983152983148983137983145983150 983137983138983151983157983156 80bull 983110983151983154 983139983151983149983152983137983154983145983155983151983150983098 4 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 (983152983148983137983139983141 983151983142

983138983145983154983156983144 983152983137983154983141983150983156983155 983141983156983144983150983145983139983145983156983161 983137983143983141) 983141983160983152983148983137983145983150 40 983151983142

983159983137983143983141 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983156983144983141 US (N P983145983155983156983151983148983141983155983145 J983151983142EI2009)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3562

2B I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155 983149983145983143983154983137983156983145983151983150 983146983157983155983156

983145983150983156983141983154983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983154983140983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3662

T983144983141 XXI 983139983141983150983156983157983154983161 983156983154983145983148983141983149983149983137

A Globalization of ideasknowledge

Communication awareness ofothersrsquo living standards

B Increasing differences inmean incomes

among countries

C No movement of people

If A and B then no C Migration is the outcome of current unequal globalizationIf B and C then no A Unequal globe can exist if people do not know much abouteach otherrsquos living conditions or costs of transport are too highIf A and C then no B Under globalization people will not move if income differentialsare small

G983154983151983159983145983150983143 983145983150983156983141983154983085983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983137983150983140 983149983145983143983154983137983156983145983151983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3762

983143 983161 983143

K983141983161 983155983141983158983141983150 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3862

T983144983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983142983151983157983154983156983144 983159983151983154983148983140 G983154983141983141983139983141 983158983155 M983137983139983141983140983151983150983145983137

983137983150983140 A983148983138983137983150983145983137 S983152983137983145983150 983158983155 M983151983154983151983139983139983151 (25983147983149)M983137983148983137983161983155983145983137 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (3983147983149)

bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140 US 983158983155 M983141983160983145983139983151

bull T983144983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983156983144983154983141983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983137983148983148983141983140983085983145983150 983151983154

983149983145983150983141983140 N K983151983154983141983137991252S K983151983154983141983137 983129983141983149983141983150991252S983137983157983140983145

A983154983137983138983145983137 I983155983154983137983141983148983085983085983085P983137983148983141983155983156983145983150983141I983150 1960 983156983144983141 983151983150983148983161 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983141983154983141 A983154983143983141983150983156983145983150983137 983137983150983140 U983154983157983143983157983137983161 (983142983145983154983155983156) 983158983155 B983154983137983162983145983148

P983137983154983137983143983157983137983161 983137983150983140 B983151983148983145983158983145983137 (983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140) 983137983150983140 A983157983155983156983154983137983148983145983137 (983142983145983154983155983156) 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (983142983151983157983154983156983144)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3962

983129983141983137983154 2007 983129983141983137983154 1980

A983152983152983154983151983160983145983149983137983156983141 983151983142983142983151983154983141983145983143983150 983159983151983154983147983141983154983155 983145983150

983148983137983138983151983154 983142983151983154983139983141

R983137983156983145983151 983151983142 983154983141983137983148 GDI 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137

G983154983141983141983139983141

(M983137983139983141983140983151983150983145983137983150A983148983138983137983150983145983137983150983155)

75 4 983156983151 1 21 983156983151 1

S983152983137983145983150

(M983151983154983151983139983139983137983150983155)

144 74 983156983151 1 65 983156983151 1

U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155

(M983141983160983145983139983137983150983155)

156 36 983156983151 1 26 983156983151 1

M983137983148983137983161983155983145983137

(I983150983140983151983150983141983155983145983137983150983155)

180 37 983156983151 1 36 983156983151 1

BLS News Release March 2009 data for 2008 inclusive of undocumented aliens

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4062

I983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137 983154983141983150983156

bull I983142 983149983151983155983156 983151983142 983151983157983154 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983140983141983156983141983154983149983145983150983141983140 983138983161

983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983156983144983141983150 983156983144983141983154983141 983145983155 983148983145983156983156983148983141 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142

983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983143983148983151983138983137983148983148983161 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983154983141983150983156

(983157983150983154983141983148983137983156983141983140 983156983151 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983140983141983155983141983154983156 983151983154 983141983142983142983151983154983156)

bull H983151983159 983149983157983139983144 983145983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983159983151983154983156983144 B983148983137983139983147983085983149983137983154983147983141983156UK 983152983137983155983155983152983151983154983156983155 983155983151983148983140 983142983151983154 983137983138983151983157983156 9832035000 983148983141983143983137983148983148983161

983152983157983154983139983144983137983155983141 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983142983151983154 983137983138983151983157983156 $1983149 983145983150

983145983150983158983141983155983156983149983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4162

T983144983141 983148983151983143983145983139 983151983142 983156983144983141 983137983154983143983157983149983141983150983156

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983145983150 983156983144983141 983159983151983154983148983140 983145983155

983158983141983154983161 983144983145983143983144 (G983145983150983145=70)

bull M983151983155983156 983151983142 983156983144983137983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983138983161 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150983139983151983149983141983155

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 991260983141983160983152983148983137983145983150983155991261 983155983151983149983141 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161 983145983150

983152983141983154983155983151983150983137983148 983145983150983139983151983149983141983155 983143983148983151983138983137983148983148983161 (983137983155983155983141983155983155983141983140 983137983139983154983151983155983155 983150983137983156983145983151983150983137983148983158983141983150983156983145983148983141983155)

bull T983144983145983155 983159983137983155 983150983151983156 983156983144983141 983139983137983155983141 983145983150 983156983144983141 983152983137983155983156 (983137983154983151983157983150983140 185098308570)

983159983144983141983150 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983149983151983155983156983151983142 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

T983144 983156983145 983156 983147

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4262

T983144983141 983153983157983141983155983156983145983151983150983155 983156983151 983137983155983147

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983149983151983154983137983148983148983161983085983137983154983138983145983156983154983137983154983161 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983145983150983140983141983152983141983150983140983141983150983156 983151983142 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983141983142983142983151983154983156

bull I983156 983139983137983150 983138983141 983154983141983143983137983154983140983141983140 983137983155 983137 983154983141983150983156 (983155983144983137983154983141983140 983138983161 983137983148983148 983149983141983149983138983141983154983155

983151983142 983137 983139983151983149983149983157983150983145983156983161)

bull I983155 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142 983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141983148983161

983137983139983153983157983145983154983141983140 983159983141983137983148983156983144 983137983139983139983141983152983156983137983138983148983141

bull I983155 983145983156 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983142983154983151983149 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142

983142983137983149983145983148983161 983159983141983137983148983156983144 W983144983161

bull P983151983148983145983156983145983139983137983148 983152983144983145983148983151983155983151983152983144983161 983137983154983143983157983149983141983150983156983155 983152983154983151 983154983141983150983156 (983155983151983139983145983137983148983139983151983150983156983154983137983139983156 983155983156983137983156983145983155983156 983156983144983141983151983154983161 983152983144983145983148983145983137983085983085A983154983145983155983156983151983156983148983141) 983137983150983140 983139983151983150983156983154983137

(983139983151983155983149983151983152983151983148983145983156983137983150 983146983157983155983156983145983139983141 983137983155 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4362

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4462

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140 (983138) 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161bull N983141983145983156983144983141983154 983151983142 983156983144983141983149 983149983137983156983156983141983154983155

bull C983151983150983139983141983152983156 1 (983140983145983158983141983154983143983141983150983139983141) 983145983155 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156 983145983142 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983144983137983158983141

983148983145983138983141983154983137983148 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983145983156 983149983137983161 983138983141 983154983141983148983141983158983137983150983156 983142983151983154 983148983145983138983141983154983137983148 983158983155983138983157983154983140983141983150983141983140 983155983151983139983145983141983156983145983141983155

bull I983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983154983151983151983156983141983140 983145983150 983156983159983151 983147983141983161 983137983155983155983157983149983152983156983145983151983150983155 (983145) 983152983151983148983145983156983145983139983137983148

983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983151983142 983148983145983138983141983154983137983148983145983155983149 983137983154983141 983159983144983137983156 983149983137983156983156983141983154983155 (983145983145) 983137983139983153983157983145983155983145983156983145983151983150983151983142 983159983141983137983148983156983144 983145983149983149983137983156983141983154983145983137983148 983142983151983154 983138983151983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983137983150983140 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983155983145983149983145983148983137983154983148983161 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156983151983150983139983141 983156983144983141 983138983137983139983147983143983154983151983157983150983140 983139983151983150983140983145983156983145983151983150983155 983151983142 983146983157983155983156983145983139983141 983141983160983145983155983156 983145983150 983137983148983148

983155983151983139983145983141983156983145983141983155bull B983157983156 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 983149983137983156983156983141983154 983138983141983139983137983157983155983141 983156983144983141

983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141 983152983154983145983150983139983145983152983148983141 983137983152983152983148983145983141983155 983159983145983156983144983145983150 983141983137983139983144 983152983141983151983152983148983141 (983150983151983156983141

983144983151983159983141983158983141983154 983156983144983137983156 983156983144983141 DP 983149983137983161 983137983148983148983151983159 983142983151983154 983144983145983143983144 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161)

R 983148 983145 983148 983142 983156 983145 983148 983148983156983144 983142

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4562

R983137983159983148983155 983151983150 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983151983142 983149983137983156983141983154983145983137983148 983159983141983137983148983156983144 983142983151983154

983137 991260983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161991261 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149bull I983156 983145983155 983137 983149983145983155983156983137983147983141 983156983151 983138983141983148983145983141983158983141 983156983144983137983156 983137 983146983157983155983156 983137983150983140 983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161 983149983157983155983156

983159983137983145983156 983157983152983151983150 983137 983144983145983143983144 983149983137983156983141983154983145983137983148 983155983156983137983150983140983137983154983140 983151983142 983148983145983142983141 W983144983137983156 983149983141983150 983159983137983150983156 983145983155

983149983141983137983150983145983150983143983142983157983148 983159983151983154983147 983145983150 983142983154983141983141 983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983159983145983156983144 983151983156983144983141983154983155 983156983144983141983155983141983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983154983141983143983157983148983137983156983145983150983143 983156983144983141983145983154 983154983141983148983137983156983145983151983150983155 983156983151 983151983150983141 983137983150983151983156983144983141983154 983159983145983156983144983145983150 983137983142983154983137983149983141983159983151983154983147 983151983142 983146983157983155983156 983138983137983155983145983139 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 T983151 983137983139983144983145983141983158983141 983156983144983145983155 983155983156983137983156983141 983151983142983156983144983145983150983143983155 983143983154983141983137983156 983159983141983137983148983156983144 983145983155 983150983151983156 983150983141983139983141983155983155983137983154983161 983113983150 983142983137983139983156 983138983141983161983151983150983140 983155983151983149983141983152983151983145983150983156 983145983156 983145983155 983149983151983154983141 983148983145983147983141983148983161 983156983151 983138983141 983137 983152983151983155983145983156983145983158983141 983144983145983150983140983154983137983150983139983141 983137

983149983141983137983150983145983150983143983148983141983155983155 983140983145983155983156983154983137983139983156983145983151983150 983137983156 983138983141983155983156 983145983142 983150983151983156 983137 983156983141983149983152983156983137983156983145983151983150 983156983151983145983150983140983157983148983143983141983150983139983141 983137983150983140 983141983149983152983156983145983150983141983155983155 ( 983105 983124983144983141983151983154983161 983151983142 983114983157983155983156983145983139983141 C983144983137983152983156983141983154 V98320744 983152983152 2579830858)

bull F983151983154 R983137983159983148983155 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150 983151983142 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983155983145983149983152983148983161 983137983155983157983149 983151983142 983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983152983156983145983149983137983148 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 (983149983161983145983150983156983141983154983152983154983141983156983137983156983145983151983150)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4662

bull I983150 G983145983150983145 983156983141983154983149983155

p p y y pG j

n

i j

ii j

n

i

n

i

iii +minus(+ sumsumsumgt=

)11 micro

π

Go back to our definition of global inequality

Rawls would insist of the minimization of eachindividual Gini (Gi) so that Term 1 (within-inequality)would be minimized But differences in mean incomes

between the countries can take any value Term 2(between inequality) could be very high

And this is exactly what we observe in real life Term 2

accounts for 85 of global Gini

Term 1 Term 2

Global Ginis in Real World Rawlsian World Convergence

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4762

All equal Different (as

now)

All equal

Different (asnow)

Mean countryincomes

Individualincomes within

country

G oba G s ea o d a s a o d Co e ge ceWorldhellipand Shangri-La World

697

615(all country

Ginis=0)

456 (all mean

incomes sameall country Ginisas now)

0

C 983148 983145 983140 21983155983156 983148983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4862

C983151983150983139983148983157983155983145983151983150 983137983150983140 21983155983156 983139983141983150983156983157983154983161 983152983151983148983145983139983161 983145983155983155983157983141983155

bull T983151 983154983141983140983157983139983141 983155983145983143983150983145983142983145983139983137983150983156983148983161 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 (983137983150983140983152983151983158983141983154983156983161) 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983156983144983141983154983141 983137983154983141 983156983159983151 983159983137983161983155

bull A 983155983148983151983159 983137983150983140 983155983157983155983156983137983145983150983137983138983148983141 983159983137983161 983144983145983143983144983141983154 983143983154983151983159983156983144 983154983137983156983141 983151983142983152983151983151983154983141983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull A 983142983137983155983156 983137983150983140 983152983151983155983155983145983138983148983161 983152983151983148983145983156983145983139983137983148983148983161 983156983157983149983157983148983156983151983157983155 983159983137983161

983145983150983139983154983141983137983155983141 983149983145983143983154983137983156983145983151983150bull 983109983145983156983144983141983154 983152983151983151983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983151 983138983141983139983151983149983141 983154983145983139983144983141983154 983151983154983152983151983151983154 983152983141983151983152983148983141 983159983145983148983148 983149983151983158983141 983156983151 983154983145983139983144 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull S983144983151983157983148983140 983149983145983143983154983137983150983156983155 983138983141 983156983137983160983141983140 983137983140983140983145983156983145983151983150983137983148983148983161 983156983151 983152983137983161 983150983137983156983145983158983141983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150991257983155 983148983151983155983141983154983155 983137983150983140 983156983144983151983155983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983145983150 983156983144983141983145983154983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983151983154983145983143983145983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4962

EXTRAS S983144983151983157983148983140 983156983144983141 983159983144983151983148983141 983159983151983154983148983140983138983141 983139983151983149983152983151983155983141983140 983151983142 983143983137983156983141983140

983139983151983149983149983157983150983145983156983145983141983155

P983137983155983155983137983143983141983155 983137983150983140 983140983141983137983156983144 983137983156 983137983158983141983154983137983143983141 983137983150983150983157983137983148

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5062

983143 983143

983154983137983156983141983155983109983155983156983145983149983137983156983141983140

983155983157983139983139983141983155983155983142983157983148

983145983148983148983141983143983137983148

983152983137983155983155983137983143983141983155

983118983157983149983138983141983154

983151983142 983137983154983154983141983155983156983155

983108983141983137983156983144983155 983108983141983137983156983144

983154983137983156983141

983122983141983148983137983156983145983158983141

983140983141983137983156983144

983154983137983156983141

B983141983154983148983145983150 W983137983148983148 983166200 115 9831667 22 100

M983141983160983145983139983137983150 W983137983148983148 200000 A983138983151983157983156 1983149983145983148983148983145983151983150

400983085500

005 2

A983142983154983145983139983137EU 200000 A983154983151983157983150983140

1000

05 23

Most of the successful passages before the consolidation of the Wall

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5162

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

983152983154983141983152983137983154983141983140bull 983124983144983141 983109983139983151983150983151983149983145983155983156 (J983137983150983157983137983154983161 2011) 991260R983141983149983141983149983138983141983154 E983150983158983161 983145983155 983137

983140983141983137983140983148983161 983155983145983150991261 (L983145983155983156 983149983137983140983141 983145983150 4

983156983144

983139983141983150983156983157983154983161 983141983150983158983161983145983150983156983154983151983140983157983139983141983140 983151983150 983156983144983141 983148983145983155983156 983145983150 983156983144983141 7983156983144)

bull 991260A983143983137983145983150 I 983156983141983148983148 983161983151983157 983145983156 983145983155 983141983137983155983145983141983154 983142983151983154 983137 983139983137983149983141983148 983156983151 983143983151 983156983144983154983151983157983143983144

983156983144983141 983141983161983141 983151983142 983137 983150983141983141983140983148983141 983156983144983137983150 983142983151983154 983137 983154983145983139983144 983149983137983150 983156983151 983141983150983156983141983154 983156983144983141983147983145983150983143983140983151983149 983151983142 G983151983140991261

bull I983142 983161983151983157 983159983137983150983156 983156983151 983138983141 983152983141983154983142983141983139983156 983143983151 983155983141983148983148 983161983151983157983154 983152983151983155983155983141983155983155983145983151983150983155

983137983150983140 983143983145983158983141 983156983151 983156983144983141 983152983151983151983154 983137983150983140 983161983151983157 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983154983141983137983155983157983154983141 983145983150983144983141983137983158983141983150991261 (983145983150 M983137983154983147 L983157983147983141 983137983150983140 M983137983156983156983144983141983159)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5262

C983144983145983150983137

C983144983145983150983137 (19809830852000)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5362

C983144983145983150983137 (1980 2000)

Red fast growth (1σ above the mean)

Yellow average

Light yellow slow (1σ below the

mean)

North to SouthShandong

JiangsuZhejiangFujianGuangdong

C983144983145983150983137991257983155 G983137983150983143 983151983142 E983148983141983158983141983150 5 983149983137983154983145983156983145983149983141 983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + 4 983139983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5462

983143 983152 983161

983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + H983151983150983143 K983151983150983143 983137983150983140 M983137983139983137983151 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 GDP 983138983161 983137

983156983144983145983154983140 983151983142 983156983144983141 983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150

Provinces are from N to S Shanong JiansuZhejiang FujianGuangdong

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5562

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5762

983152

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100country percentile

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5862

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

983156983159983151983159983137983161 (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085983122 983137983154983141983137(678)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085

983125 983137983154983141983137(626)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983125983123983105 983137983154983141983137(296)) 983148983141983143983141983150983140(983151983142983142) 983160983156983145983156983148983141(983145983150983139983151983149983141 983145983150 983120983120983120 983140983151983148983148983137983154 983148983151983143983155) 983156983141983160983156(800 26 983107983144983145983150983137983085

983154983157983154983137983148) 983156983141983160983156(800 37 983107983144983145983150983137983085983085983157983154983138983137983150) 983156983141983160983156(350 45 983125983123983105)983110983154983151983149 98315998315198315498314898314020029831352005983140983156983137

China-rural China--urban

USA

0

2 0 0

4 0 0

6 0 0

8 0 0

25 3 35 4 45 5income in PPP dollar logs

T983144 983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5962

T983144983141 983139983154983145983155983145983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6062

P983148983157983156983151983139983154983137983156983145983139 983137983150983140 983140983141983149983151983139983154983137983156983145983139 983154983141983137983148 983143983148983151983138983137983148 983143983154983151983159983156983144

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 19: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 1962

C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983152983154983141983149983145983157983149 (983151983157983154 983150983141983160983156 983156983151983152983145983139) 983145983150

O983138983137983149983137991257983155 983151983159983150 983159983151983154983140983155983131M983161 983149983151983156983144983141983154983133 983144983137983140 983137983148983159983137983161983155 983141983150983139983151983157983154983137983143983141983140 983149983161 983154983137983152983145983140

983137983139983139983157983148983156983157983154983137983156983145983151983150 983145983150 I983150983140983151983150983141983155983145983137S983144983141 983144983137983140 983156983137983157983143983144983156 983149983141

983156983151 983140983145983155983140983137983145983150 983156983144983141 983138983148983141983150983140 983151983142 983145983143983150983151983154983137983150983139983141 983137983150983140

983137983154983154983151983143983137983150983139983141 983156983144983137983156 983156983151983151 983151983142983156983141983150 983139983144983137983154983137983139983156983141983154983145983162983141983140

A983149983141983154983145983139983137983150983155 983137983138983154983151983137983140 B983157983156 983155983144983141 983150983151983159 983148983141983137983154983150983141983140991270983156983144983141983139983144983137983155983149 983156983144983137983156 983155983141983152983137983154983137983156983141983140 983156983144983141 983148983145983142983141 983139983144983137983150983139983141983155 983151983142 983137983150

A983149983141983154983145983139983137983150 983142983154983151983149 983156983144983151983155983141 983151983142 983137983150 I983150983140983151983150983141983155983145983137983150 S983144983141

983147983150983141983159 983159983144983145983139983144 983155983145983140983141 983151983142 983156983144983141 983140983145983158983145983140983141 983155983144983141 983159983137983150983156983141983140 983144983141983154983139983144983145983148983140 983156983151 983138983141 983151983150 I 983159983137983155 983137983150 A983149983141983154983145983139983137983150 983155983144983141 983140983141983139983145983140983141983140

983137983150983140 983149983161 983156983154983157983141 983148983145983142983141 983148983137983161 983141983148983155983141983159983144983141983154983141 983131983151983157983156983155983145983140983141 983151983142

I983150983140983151983150983141983155983145983137983133

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2062

1C H983151983159 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983137983154983141 983156983144983141 U983150983145983156983141983140

S983156983137983156983141983155 983137983150983140 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2162

I983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983156983144983141 U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155 983137983150983140 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 (G983145983150983145 983152983151983145983150983156983155 983137983154983151983157983150983140 2005)

983117983151983155983156 983141983153983157983137983148 983105983158983141983154983137983143983141 983117983151983155983156 983157983150983141983153983157983137983148

U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155 34(S983151983157983156983144 D983137983147983151983156983137

W983145983155983139983151983150983155983145983150)

39(D983141983148983137983159983137983154983141 I983140983137983144983151)

45(T983141983160983137983155

T983141983150983150983141983155983155983141983141)E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150 24

(H983157983150983143983137983154983161

D983141983150983149983137983154983147)

31(N983141983156983144983141983154983148983137983150983140983155)

38(UK P983151983154983156983157983143983137983148)

D983145983142983142983141983154983141983150983139983141 10 983152983151983145983150983156983155 8 983152983151983145983150983156983155 7 983152983151983145983150983156983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2262

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2362

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2462

GDP 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150 983137983150983140

983155983156983137983156983141983155 983151983142 983156983144983141 USA (983157983150983159983141983145983143983144983156983141983140)

twoway (kdensity gdpppp if Deurope_inc==1) (kdensity gdpppp if Deurope_inc==0 legend(off) xtitle(GDP per capita in PPP terms))Using sourcesUS_EUUS_vs_EUdta

0

0 0 0 0 2

0

0 0 0 4

0 0 0 0 6

0 0 0 0 8

k d e n s i t y g d p p p p

0 20000 40000 60000 80000GDP per capita in PPP terms

USA

Europe

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2562

G983145983150983145983155 983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

983137983150983140 983155983156983137983156983141983155 983151983142 983156983144983141 USA

0

0 5

1

1 5

k d e n s i t y g i n i

25 30 35 40 45Gini

Europe USA

Overall inter-personal Ginifor both

twoway (kdensity gini if Deurope==1) (kdensity gini if Deurope==0 legend(off) xtitle((Gini) xline(31 38) xline(41 lwidth(thick)))Using US_vs_EUdta in cperseussources

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2662

B983141983156983159983141983141983150983085983157983150983145983156 983137983150983140 983156983151983156983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983155983141983148983141983139983156983141983140

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983154983151983157983150983140 983161983141983137983154 2005Gini

Between-

states or

countries

Gini total

(between

individuals)

Share of inter-state

inequality in total

()

USA (50 states) 8 40+ ~20

EU-15 countries (pre-

enlargement)

102 334 30

EU-27 (post enlargement) 231 403 57

China (29 provinces) 24 40+ ~60

EU-34 (all of Europe incl

Turkey)301 448 67

EU data calculated from world2002dta US from the same source

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2762

T983159983151 983156983161983152983141983155 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155

bull T983144983141 A983149983141983154983145983139983137983150 983137983148983148 983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 983137983154983141 983157983150983141983153983157983137983148

983145983150983156983141983154983150983137983148983148983161 983138983157983156 983156983144983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983145983150 983156983144983141983145983154 983149983141983137983150 983145983150983139983151983149983141983155

983137983154983141 983155983149983137983148983148

bull T983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 983137983154983141 983141983153983157983137983148 983145983150983156983141983154983150983137983148983148983161

983138983157983156 983149983141983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983138983141983156983159983141983141983150 983156983144983141983149 983137983154983141

983148983137983154983143983141bull I983150 983156983144983141 A983149983141983154983145983139983137983150 983156983161983152983141 983152983151983158983141983154983156983161 983145983155 983137983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148

983137983156983156983154983145983138983157983156983141 983145983150 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 983156983161983152983141 983152983151983158983141983154983156983161 983145983155 983137

983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141 983137983156983156983154983145983138983157983156983141bull P983151983148983145983139983145983141983155 983149983157983155983156 983138983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983156983151983151 983152983154983151983085983152983151983151983154 983145983150 983151983150983141 983139983137983155983141

991260983154983141983143983145983151983150983137983148 983139983151983144983141983155983145983151983150991261 983145983150 983156983144983141 983151983156983144983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2862

I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155bull H983151983159 983142983137983154 983139983137983150 EU991257983155 983141983160983152983137983150983155983145983151983150 983139983151983150983156983145983150983157983141

bull W983145983156983144 983156983144983141 983148983137983155983156 2 983141983160983152983137983150983155983145983151983150983155 EU 983144983137983155 983149983151983158983141983140 983137983159983137983161983142983154983151983149 983137983150 A983149983141983154983145983139983137983150 983156983161983152983141 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

bull W983145983156983144 T983157983154983147983141983161 EU991257983155 G983145983150983145 983159983151983157983148983140 983141983160983139983141983141983140 45 983155983151 E983157983154983151983152983141

983159983151983157983148983140 983139983151983149983141 983156983151 983154983141983155983141983149983138983148983141 L983137983156983145983150 A983149983141983154983145983139983137 983140983151983141983155 983156983144983145983155 983155983141983156

983137 983148983145983149983145983156 983156983151 EU 983141983160983152983137983150983155983145983151983150bull C983144983145983150983137 983144983137983155 983137 983155983145983149983145983148983137983154 983155983156983154983157983139983156983157983154983141 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983148983145983147983141 E983157983154983151983152983141

bull S983157983139983144 983144983157983143983141 983145983150983156983141983154983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983145983150 983149983141983137983150

983145983150983139983151983149983141983155 983155983141983156 983137983148983155983151 983137 983148983145983149983145983156 983156983151 983137 983152983151983155983155983145983138983148983141 983152983151983148983145983156983145983139983137983148 983157983150983145983156983161 983151983142A983155983145983137 (983148983141983137983158983145983150983143 983141983158983141983150 983137983155983145983140983141 983156983144983141 983156983159983151 983143983145983137983150983156983155) A983155983145983137 983145983155 983138983161 983142983137983154

983156983144983141 983149983151983155983156 983145983150983139983151983149983141 983144983141983156983141983154983151983143983141983150983141983151983157983155 983139983151983150983156983145983150983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2962

2 C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3062

2A 983116983141983155 983146983141983157983160 983155983151983150983156 983142983137983145983156983155

983159983144983141983150 983161983151983157 983137983154983141 983138983151983154983150

A 983148 983148 983138 983148 983156983145983148 983145983156983145 (983145 983148 983148 983145 $PPP)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3162

A983150 983141983160983137983149983152983148983141 983143983148983151983138983137983148 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141 983152983151983155983145983156983145983151983150983155 (983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 983145983150 $PPP)

983145983150 D983141983150983149983137983154983147 983137983150983140 983155983141983148983141983139983156983141983140 A983142983154983145983139983137983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

Based on B Milanovic Worlds Apart Measuring International and Global Inequality

Denmark

Mozambique

Mali

Tanzania

Uganda

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 5 10 15 20country ventile

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3262

E983155983156983145983149983137983156983145983151983150ijij j jij C bGbmbb y ε ++++= 3210

983149983146 = 983149983141983137983150 983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141

G983146 = G983145983150983145 983139983151983141983142983142983145983139983145983141983150983156

C983145983146 = 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 983151983142 983145983085983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983145983150 983146983085983156983144 983139983151983157983150983156983154983161

T983144983141 983145983155983155983157983141 H983151983159 983156983151 983155983157983138983155983156983145983156983157983156983141 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155

(C983145983146) 983142983151983154 983151983159983150 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 (C983145983146) 983137983150983140 983156983144983157983155 983144983137983158983141 983156983144983141

983141983150983156983145983154983141 983154983141983143983154983141983155983155983145983151983150 983137983139983139983151983157983150983156 983142983151983154 983156983144983141 983141983142983142983141983139983156 983151983142983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 983151983150983148983161

R983157983150 983151983158983141983154 983145983150983139983151983149983141 983158983141983150983156983145983148983141983155 983142983151983154 116 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140

2320 (20 983160 116) 983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 (983161983145983146)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3362

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3462

bull 983111983148983151983138983137983148 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983103 C983151983157983150983156983154983161 983151983142983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983141983160983152983148983137983145983150983155 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161983145983150 983143983148983151983138983137983148 983145983150983139983151983149983141 (E983155983156983145983149983137983156983141983140 983137983139983154983151983155983155

983154983141983152983154983141983155983141983150983156983137983156983145983158983141 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983156983144983137983156 983144983137983158983141 983156983144983141 983149983141983137983150983145983150983139983151983149983141 983151983142 983156983144983141983145983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983158983141983150983156983145983148983141983155 983151983154983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155) C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137983150983140 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141

983139983148983137983155983155 983139983151983149983138983145983150983141983140 983141983160983152983148983137983145983150 983137983138983151983157983156 80bull 983110983151983154 983139983151983149983152983137983154983145983155983151983150983098 4 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 (983152983148983137983139983141 983151983142

983138983145983154983156983144 983152983137983154983141983150983156983155 983141983156983144983150983145983139983145983156983161 983137983143983141) 983141983160983152983148983137983145983150 40 983151983142

983159983137983143983141 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983156983144983141 US (N P983145983155983156983151983148983141983155983145 J983151983142EI2009)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3562

2B I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155 983149983145983143983154983137983156983145983151983150 983146983157983155983156

983145983150983156983141983154983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983154983140983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3662

T983144983141 XXI 983139983141983150983156983157983154983161 983156983154983145983148983141983149983149983137

A Globalization of ideasknowledge

Communication awareness ofothersrsquo living standards

B Increasing differences inmean incomes

among countries

C No movement of people

If A and B then no C Migration is the outcome of current unequal globalizationIf B and C then no A Unequal globe can exist if people do not know much abouteach otherrsquos living conditions or costs of transport are too highIf A and C then no B Under globalization people will not move if income differentialsare small

G983154983151983159983145983150983143 983145983150983156983141983154983085983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983137983150983140 983149983145983143983154983137983156983145983151983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3762

983143 983161 983143

K983141983161 983155983141983158983141983150 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3862

T983144983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983142983151983157983154983156983144 983159983151983154983148983140 G983154983141983141983139983141 983158983155 M983137983139983141983140983151983150983145983137

983137983150983140 A983148983138983137983150983145983137 S983152983137983145983150 983158983155 M983151983154983151983139983139983151 (25983147983149)M983137983148983137983161983155983145983137 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (3983147983149)

bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140 US 983158983155 M983141983160983145983139983151

bull T983144983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983156983144983154983141983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983137983148983148983141983140983085983145983150 983151983154

983149983145983150983141983140 N K983151983154983141983137991252S K983151983154983141983137 983129983141983149983141983150991252S983137983157983140983145

A983154983137983138983145983137 I983155983154983137983141983148983085983085983085P983137983148983141983155983156983145983150983141I983150 1960 983156983144983141 983151983150983148983161 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983141983154983141 A983154983143983141983150983156983145983150983137 983137983150983140 U983154983157983143983157983137983161 (983142983145983154983155983156) 983158983155 B983154983137983162983145983148

P983137983154983137983143983157983137983161 983137983150983140 B983151983148983145983158983145983137 (983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140) 983137983150983140 A983157983155983156983154983137983148983145983137 (983142983145983154983155983156) 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (983142983151983157983154983156983144)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3962

983129983141983137983154 2007 983129983141983137983154 1980

A983152983152983154983151983160983145983149983137983156983141 983151983142983142983151983154983141983145983143983150 983159983151983154983147983141983154983155 983145983150

983148983137983138983151983154 983142983151983154983139983141

R983137983156983145983151 983151983142 983154983141983137983148 GDI 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137

G983154983141983141983139983141

(M983137983139983141983140983151983150983145983137983150A983148983138983137983150983145983137983150983155)

75 4 983156983151 1 21 983156983151 1

S983152983137983145983150

(M983151983154983151983139983139983137983150983155)

144 74 983156983151 1 65 983156983151 1

U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155

(M983141983160983145983139983137983150983155)

156 36 983156983151 1 26 983156983151 1

M983137983148983137983161983155983145983137

(I983150983140983151983150983141983155983145983137983150983155)

180 37 983156983151 1 36 983156983151 1

BLS News Release March 2009 data for 2008 inclusive of undocumented aliens

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4062

I983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137 983154983141983150983156

bull I983142 983149983151983155983156 983151983142 983151983157983154 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983140983141983156983141983154983149983145983150983141983140 983138983161

983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983156983144983141983150 983156983144983141983154983141 983145983155 983148983145983156983156983148983141 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142

983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983143983148983151983138983137983148983148983161 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983154983141983150983156

(983157983150983154983141983148983137983156983141983140 983156983151 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983140983141983155983141983154983156 983151983154 983141983142983142983151983154983156)

bull H983151983159 983149983157983139983144 983145983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983159983151983154983156983144 B983148983137983139983147983085983149983137983154983147983141983156UK 983152983137983155983155983152983151983154983156983155 983155983151983148983140 983142983151983154 983137983138983151983157983156 9832035000 983148983141983143983137983148983148983161

983152983157983154983139983144983137983155983141 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983142983151983154 983137983138983151983157983156 $1983149 983145983150

983145983150983158983141983155983156983149983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4162

T983144983141 983148983151983143983145983139 983151983142 983156983144983141 983137983154983143983157983149983141983150983156

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983145983150 983156983144983141 983159983151983154983148983140 983145983155

983158983141983154983161 983144983145983143983144 (G983145983150983145=70)

bull M983151983155983156 983151983142 983156983144983137983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983138983161 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150983139983151983149983141983155

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 991260983141983160983152983148983137983145983150983155991261 983155983151983149983141 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161 983145983150

983152983141983154983155983151983150983137983148 983145983150983139983151983149983141983155 983143983148983151983138983137983148983148983161 (983137983155983155983141983155983155983141983140 983137983139983154983151983155983155 983150983137983156983145983151983150983137983148983158983141983150983156983145983148983141983155)

bull T983144983145983155 983159983137983155 983150983151983156 983156983144983141 983139983137983155983141 983145983150 983156983144983141 983152983137983155983156 (983137983154983151983157983150983140 185098308570)

983159983144983141983150 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983149983151983155983156983151983142 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

T983144 983156983145 983156 983147

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4262

T983144983141 983153983157983141983155983156983145983151983150983155 983156983151 983137983155983147

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983149983151983154983137983148983148983161983085983137983154983138983145983156983154983137983154983161 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983145983150983140983141983152983141983150983140983141983150983156 983151983142 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983141983142983142983151983154983156

bull I983156 983139983137983150 983138983141 983154983141983143983137983154983140983141983140 983137983155 983137 983154983141983150983156 (983155983144983137983154983141983140 983138983161 983137983148983148 983149983141983149983138983141983154983155

983151983142 983137 983139983151983149983149983157983150983145983156983161)

bull I983155 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142 983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141983148983161

983137983139983153983157983145983154983141983140 983159983141983137983148983156983144 983137983139983139983141983152983156983137983138983148983141

bull I983155 983145983156 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983142983154983151983149 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142

983142983137983149983145983148983161 983159983141983137983148983156983144 W983144983161

bull P983151983148983145983156983145983139983137983148 983152983144983145983148983151983155983151983152983144983161 983137983154983143983157983149983141983150983156983155 983152983154983151 983154983141983150983156 (983155983151983139983145983137983148983139983151983150983156983154983137983139983156 983155983156983137983156983145983155983156 983156983144983141983151983154983161 983152983144983145983148983145983137983085983085A983154983145983155983156983151983156983148983141) 983137983150983140 983139983151983150983156983154983137

(983139983151983155983149983151983152983151983148983145983156983137983150 983146983157983155983156983145983139983141 983137983155 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4362

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4462

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140 (983138) 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161bull N983141983145983156983144983141983154 983151983142 983156983144983141983149 983149983137983156983156983141983154983155

bull C983151983150983139983141983152983156 1 (983140983145983158983141983154983143983141983150983139983141) 983145983155 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156 983145983142 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983144983137983158983141

983148983145983138983141983154983137983148 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983145983156 983149983137983161 983138983141 983154983141983148983141983158983137983150983156 983142983151983154 983148983145983138983141983154983137983148 983158983155983138983157983154983140983141983150983141983140 983155983151983139983145983141983156983145983141983155

bull I983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983154983151983151983156983141983140 983145983150 983156983159983151 983147983141983161 983137983155983155983157983149983152983156983145983151983150983155 (983145) 983152983151983148983145983156983145983139983137983148

983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983151983142 983148983145983138983141983154983137983148983145983155983149 983137983154983141 983159983144983137983156 983149983137983156983156983141983154983155 (983145983145) 983137983139983153983157983145983155983145983156983145983151983150983151983142 983159983141983137983148983156983144 983145983149983149983137983156983141983154983145983137983148 983142983151983154 983138983151983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983137983150983140 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983155983145983149983145983148983137983154983148983161 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156983151983150983139983141 983156983144983141 983138983137983139983147983143983154983151983157983150983140 983139983151983150983140983145983156983145983151983150983155 983151983142 983146983157983155983156983145983139983141 983141983160983145983155983156 983145983150 983137983148983148

983155983151983139983145983141983156983145983141983155bull B983157983156 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 983149983137983156983156983141983154 983138983141983139983137983157983155983141 983156983144983141

983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141 983152983154983145983150983139983145983152983148983141 983137983152983152983148983145983141983155 983159983145983156983144983145983150 983141983137983139983144 983152983141983151983152983148983141 (983150983151983156983141

983144983151983159983141983158983141983154 983156983144983137983156 983156983144983141 DP 983149983137983161 983137983148983148983151983159 983142983151983154 983144983145983143983144 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161)

R 983148 983145 983148 983142 983156 983145 983148 983148983156983144 983142

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4562

R983137983159983148983155 983151983150 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983151983142 983149983137983156983141983154983145983137983148 983159983141983137983148983156983144 983142983151983154

983137 991260983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161991261 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149bull I983156 983145983155 983137 983149983145983155983156983137983147983141 983156983151 983138983141983148983145983141983158983141 983156983144983137983156 983137 983146983157983155983156 983137983150983140 983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161 983149983157983155983156

983159983137983145983156 983157983152983151983150 983137 983144983145983143983144 983149983137983156983141983154983145983137983148 983155983156983137983150983140983137983154983140 983151983142 983148983145983142983141 W983144983137983156 983149983141983150 983159983137983150983156 983145983155

983149983141983137983150983145983150983143983142983157983148 983159983151983154983147 983145983150 983142983154983141983141 983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983159983145983156983144 983151983156983144983141983154983155 983156983144983141983155983141983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983154983141983143983157983148983137983156983145983150983143 983156983144983141983145983154 983154983141983148983137983156983145983151983150983155 983156983151 983151983150983141 983137983150983151983156983144983141983154 983159983145983156983144983145983150 983137983142983154983137983149983141983159983151983154983147 983151983142 983146983157983155983156 983138983137983155983145983139 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 T983151 983137983139983144983145983141983158983141 983156983144983145983155 983155983156983137983156983141 983151983142983156983144983145983150983143983155 983143983154983141983137983156 983159983141983137983148983156983144 983145983155 983150983151983156 983150983141983139983141983155983155983137983154983161 983113983150 983142983137983139983156 983138983141983161983151983150983140 983155983151983149983141983152983151983145983150983156 983145983156 983145983155 983149983151983154983141 983148983145983147983141983148983161 983156983151 983138983141 983137 983152983151983155983145983156983145983158983141 983144983145983150983140983154983137983150983139983141 983137

983149983141983137983150983145983150983143983148983141983155983155 983140983145983155983156983154983137983139983156983145983151983150 983137983156 983138983141983155983156 983145983142 983150983151983156 983137 983156983141983149983152983156983137983156983145983151983150 983156983151983145983150983140983157983148983143983141983150983139983141 983137983150983140 983141983149983152983156983145983150983141983155983155 ( 983105 983124983144983141983151983154983161 983151983142 983114983157983155983156983145983139983141 C983144983137983152983156983141983154 V98320744 983152983152 2579830858)

bull F983151983154 R983137983159983148983155 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150 983151983142 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983155983145983149983152983148983161 983137983155983157983149 983151983142 983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983152983156983145983149983137983148 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 (983149983161983145983150983156983141983154983152983154983141983156983137983156983145983151983150)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4662

bull I983150 G983145983150983145 983156983141983154983149983155

p p y y pG j

n

i j

ii j

n

i

n

i

iii +minus(+ sumsumsumgt=

)11 micro

π

Go back to our definition of global inequality

Rawls would insist of the minimization of eachindividual Gini (Gi) so that Term 1 (within-inequality)would be minimized But differences in mean incomes

between the countries can take any value Term 2(between inequality) could be very high

And this is exactly what we observe in real life Term 2

accounts for 85 of global Gini

Term 1 Term 2

Global Ginis in Real World Rawlsian World Convergence

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4762

All equal Different (as

now)

All equal

Different (asnow)

Mean countryincomes

Individualincomes within

country

G oba G s ea o d a s a o d Co e ge ceWorldhellipand Shangri-La World

697

615(all country

Ginis=0)

456 (all mean

incomes sameall country Ginisas now)

0

C 983148 983145 983140 21983155983156 983148983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4862

C983151983150983139983148983157983155983145983151983150 983137983150983140 21983155983156 983139983141983150983156983157983154983161 983152983151983148983145983139983161 983145983155983155983157983141983155

bull T983151 983154983141983140983157983139983141 983155983145983143983150983145983142983145983139983137983150983156983148983161 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 (983137983150983140983152983151983158983141983154983156983161) 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983156983144983141983154983141 983137983154983141 983156983159983151 983159983137983161983155

bull A 983155983148983151983159 983137983150983140 983155983157983155983156983137983145983150983137983138983148983141 983159983137983161 983144983145983143983144983141983154 983143983154983151983159983156983144 983154983137983156983141 983151983142983152983151983151983154983141983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull A 983142983137983155983156 983137983150983140 983152983151983155983155983145983138983148983161 983152983151983148983145983156983145983139983137983148983148983161 983156983157983149983157983148983156983151983157983155 983159983137983161

983145983150983139983154983141983137983155983141 983149983145983143983154983137983156983145983151983150bull 983109983145983156983144983141983154 983152983151983151983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983151 983138983141983139983151983149983141 983154983145983139983144983141983154 983151983154983152983151983151983154 983152983141983151983152983148983141 983159983145983148983148 983149983151983158983141 983156983151 983154983145983139983144 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull S983144983151983157983148983140 983149983145983143983154983137983150983156983155 983138983141 983156983137983160983141983140 983137983140983140983145983156983145983151983150983137983148983148983161 983156983151 983152983137983161 983150983137983156983145983158983141983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150991257983155 983148983151983155983141983154983155 983137983150983140 983156983144983151983155983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983145983150 983156983144983141983145983154983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983151983154983145983143983145983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4962

EXTRAS S983144983151983157983148983140 983156983144983141 983159983144983151983148983141 983159983151983154983148983140983138983141 983139983151983149983152983151983155983141983140 983151983142 983143983137983156983141983140

983139983151983149983149983157983150983145983156983145983141983155

P983137983155983155983137983143983141983155 983137983150983140 983140983141983137983156983144 983137983156 983137983158983141983154983137983143983141 983137983150983150983157983137983148

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5062

983143 983143

983154983137983156983141983155983109983155983156983145983149983137983156983141983140

983155983157983139983139983141983155983155983142983157983148

983145983148983148983141983143983137983148

983152983137983155983155983137983143983141983155

983118983157983149983138983141983154

983151983142 983137983154983154983141983155983156983155

983108983141983137983156983144983155 983108983141983137983156983144

983154983137983156983141

983122983141983148983137983156983145983158983141

983140983141983137983156983144

983154983137983156983141

B983141983154983148983145983150 W983137983148983148 983166200 115 9831667 22 100

M983141983160983145983139983137983150 W983137983148983148 200000 A983138983151983157983156 1983149983145983148983148983145983151983150

400983085500

005 2

A983142983154983145983139983137EU 200000 A983154983151983157983150983140

1000

05 23

Most of the successful passages before the consolidation of the Wall

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5162

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

983152983154983141983152983137983154983141983140bull 983124983144983141 983109983139983151983150983151983149983145983155983156 (J983137983150983157983137983154983161 2011) 991260R983141983149983141983149983138983141983154 E983150983158983161 983145983155 983137

983140983141983137983140983148983161 983155983145983150991261 (L983145983155983156 983149983137983140983141 983145983150 4

983156983144

983139983141983150983156983157983154983161 983141983150983158983161983145983150983156983154983151983140983157983139983141983140 983151983150 983156983144983141 983148983145983155983156 983145983150 983156983144983141 7983156983144)

bull 991260A983143983137983145983150 I 983156983141983148983148 983161983151983157 983145983156 983145983155 983141983137983155983145983141983154 983142983151983154 983137 983139983137983149983141983148 983156983151 983143983151 983156983144983154983151983157983143983144

983156983144983141 983141983161983141 983151983142 983137 983150983141983141983140983148983141 983156983144983137983150 983142983151983154 983137 983154983145983139983144 983149983137983150 983156983151 983141983150983156983141983154 983156983144983141983147983145983150983143983140983151983149 983151983142 G983151983140991261

bull I983142 983161983151983157 983159983137983150983156 983156983151 983138983141 983152983141983154983142983141983139983156 983143983151 983155983141983148983148 983161983151983157983154 983152983151983155983155983141983155983155983145983151983150983155

983137983150983140 983143983145983158983141 983156983151 983156983144983141 983152983151983151983154 983137983150983140 983161983151983157 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983154983141983137983155983157983154983141 983145983150983144983141983137983158983141983150991261 (983145983150 M983137983154983147 L983157983147983141 983137983150983140 M983137983156983156983144983141983159)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5262

C983144983145983150983137

C983144983145983150983137 (19809830852000)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5362

C983144983145983150983137 (1980 2000)

Red fast growth (1σ above the mean)

Yellow average

Light yellow slow (1σ below the

mean)

North to SouthShandong

JiangsuZhejiangFujianGuangdong

C983144983145983150983137991257983155 G983137983150983143 983151983142 E983148983141983158983141983150 5 983149983137983154983145983156983145983149983141 983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + 4 983139983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5462

983143 983152 983161

983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + H983151983150983143 K983151983150983143 983137983150983140 M983137983139983137983151 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 GDP 983138983161 983137

983156983144983145983154983140 983151983142 983156983144983141 983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150

Provinces are from N to S Shanong JiansuZhejiang FujianGuangdong

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5562

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5762

983152

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100country percentile

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5862

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

983156983159983151983159983137983161 (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085983122 983137983154983141983137(678)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085

983125 983137983154983141983137(626)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983125983123983105 983137983154983141983137(296)) 983148983141983143983141983150983140(983151983142983142) 983160983156983145983156983148983141(983145983150983139983151983149983141 983145983150 983120983120983120 983140983151983148983148983137983154 983148983151983143983155) 983156983141983160983156(800 26 983107983144983145983150983137983085

983154983157983154983137983148) 983156983141983160983156(800 37 983107983144983145983150983137983085983085983157983154983138983137983150) 983156983141983160983156(350 45 983125983123983105)983110983154983151983149 98315998315198315498314898314020029831352005983140983156983137

China-rural China--urban

USA

0

2 0 0

4 0 0

6 0 0

8 0 0

25 3 35 4 45 5income in PPP dollar logs

T983144 983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5962

T983144983141 983139983154983145983155983145983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6062

P983148983157983156983151983139983154983137983156983145983139 983137983150983140 983140983141983149983151983139983154983137983156983145983139 983154983141983137983148 983143983148983151983138983137983148 983143983154983151983159983156983144

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 20: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2062

1C H983151983159 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983137983154983141 983156983144983141 U983150983145983156983141983140

S983156983137983156983141983155 983137983150983140 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2162

I983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983156983144983141 U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155 983137983150983140 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 (G983145983150983145 983152983151983145983150983156983155 983137983154983151983157983150983140 2005)

983117983151983155983156 983141983153983157983137983148 983105983158983141983154983137983143983141 983117983151983155983156 983157983150983141983153983157983137983148

U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155 34(S983151983157983156983144 D983137983147983151983156983137

W983145983155983139983151983150983155983145983150)

39(D983141983148983137983159983137983154983141 I983140983137983144983151)

45(T983141983160983137983155

T983141983150983150983141983155983155983141983141)E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150 24

(H983157983150983143983137983154983161

D983141983150983149983137983154983147)

31(N983141983156983144983141983154983148983137983150983140983155)

38(UK P983151983154983156983157983143983137983148)

D983145983142983142983141983154983141983150983139983141 10 983152983151983145983150983156983155 8 983152983151983145983150983156983155 7 983152983151983145983150983156983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2262

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2362

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2462

GDP 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150 983137983150983140

983155983156983137983156983141983155 983151983142 983156983144983141 USA (983157983150983159983141983145983143983144983156983141983140)

twoway (kdensity gdpppp if Deurope_inc==1) (kdensity gdpppp if Deurope_inc==0 legend(off) xtitle(GDP per capita in PPP terms))Using sourcesUS_EUUS_vs_EUdta

0

0 0 0 0 2

0

0 0 0 4

0 0 0 0 6

0 0 0 0 8

k d e n s i t y g d p p p p

0 20000 40000 60000 80000GDP per capita in PPP terms

USA

Europe

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2562

G983145983150983145983155 983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

983137983150983140 983155983156983137983156983141983155 983151983142 983156983144983141 USA

0

0 5

1

1 5

k d e n s i t y g i n i

25 30 35 40 45Gini

Europe USA

Overall inter-personal Ginifor both

twoway (kdensity gini if Deurope==1) (kdensity gini if Deurope==0 legend(off) xtitle((Gini) xline(31 38) xline(41 lwidth(thick)))Using US_vs_EUdta in cperseussources

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2662

B983141983156983159983141983141983150983085983157983150983145983156 983137983150983140 983156983151983156983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983155983141983148983141983139983156983141983140

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983154983151983157983150983140 983161983141983137983154 2005Gini

Between-

states or

countries

Gini total

(between

individuals)

Share of inter-state

inequality in total

()

USA (50 states) 8 40+ ~20

EU-15 countries (pre-

enlargement)

102 334 30

EU-27 (post enlargement) 231 403 57

China (29 provinces) 24 40+ ~60

EU-34 (all of Europe incl

Turkey)301 448 67

EU data calculated from world2002dta US from the same source

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2762

T983159983151 983156983161983152983141983155 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155

bull T983144983141 A983149983141983154983145983139983137983150 983137983148983148 983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 983137983154983141 983157983150983141983153983157983137983148

983145983150983156983141983154983150983137983148983148983161 983138983157983156 983156983144983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983145983150 983156983144983141983145983154 983149983141983137983150 983145983150983139983151983149983141983155

983137983154983141 983155983149983137983148983148

bull T983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 983137983154983141 983141983153983157983137983148 983145983150983156983141983154983150983137983148983148983161

983138983157983156 983149983141983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983138983141983156983159983141983141983150 983156983144983141983149 983137983154983141

983148983137983154983143983141bull I983150 983156983144983141 A983149983141983154983145983139983137983150 983156983161983152983141 983152983151983158983141983154983156983161 983145983155 983137983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148

983137983156983156983154983145983138983157983156983141 983145983150 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 983156983161983152983141 983152983151983158983141983154983156983161 983145983155 983137

983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141 983137983156983156983154983145983138983157983156983141bull P983151983148983145983139983145983141983155 983149983157983155983156 983138983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983156983151983151 983152983154983151983085983152983151983151983154 983145983150 983151983150983141 983139983137983155983141

991260983154983141983143983145983151983150983137983148 983139983151983144983141983155983145983151983150991261 983145983150 983156983144983141 983151983156983144983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2862

I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155bull H983151983159 983142983137983154 983139983137983150 EU991257983155 983141983160983152983137983150983155983145983151983150 983139983151983150983156983145983150983157983141

bull W983145983156983144 983156983144983141 983148983137983155983156 2 983141983160983152983137983150983155983145983151983150983155 EU 983144983137983155 983149983151983158983141983140 983137983159983137983161983142983154983151983149 983137983150 A983149983141983154983145983139983137983150 983156983161983152983141 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

bull W983145983156983144 T983157983154983147983141983161 EU991257983155 G983145983150983145 983159983151983157983148983140 983141983160983139983141983141983140 45 983155983151 E983157983154983151983152983141

983159983151983157983148983140 983139983151983149983141 983156983151 983154983141983155983141983149983138983148983141 L983137983156983145983150 A983149983141983154983145983139983137 983140983151983141983155 983156983144983145983155 983155983141983156

983137 983148983145983149983145983156 983156983151 EU 983141983160983152983137983150983155983145983151983150bull C983144983145983150983137 983144983137983155 983137 983155983145983149983145983148983137983154 983155983156983154983157983139983156983157983154983141 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983148983145983147983141 E983157983154983151983152983141

bull S983157983139983144 983144983157983143983141 983145983150983156983141983154983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983145983150 983149983141983137983150

983145983150983139983151983149983141983155 983155983141983156 983137983148983155983151 983137 983148983145983149983145983156 983156983151 983137 983152983151983155983155983145983138983148983141 983152983151983148983145983156983145983139983137983148 983157983150983145983156983161 983151983142A983155983145983137 (983148983141983137983158983145983150983143 983141983158983141983150 983137983155983145983140983141 983156983144983141 983156983159983151 983143983145983137983150983156983155) A983155983145983137 983145983155 983138983161 983142983137983154

983156983144983141 983149983151983155983156 983145983150983139983151983149983141 983144983141983156983141983154983151983143983141983150983141983151983157983155 983139983151983150983156983145983150983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2962

2 C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3062

2A 983116983141983155 983146983141983157983160 983155983151983150983156 983142983137983145983156983155

983159983144983141983150 983161983151983157 983137983154983141 983138983151983154983150

A 983148 983148 983138 983148 983156983145983148 983145983156983145 (983145 983148 983148 983145 $PPP)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3162

A983150 983141983160983137983149983152983148983141 983143983148983151983138983137983148 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141 983152983151983155983145983156983145983151983150983155 (983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 983145983150 $PPP)

983145983150 D983141983150983149983137983154983147 983137983150983140 983155983141983148983141983139983156983141983140 A983142983154983145983139983137983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

Based on B Milanovic Worlds Apart Measuring International and Global Inequality

Denmark

Mozambique

Mali

Tanzania

Uganda

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 5 10 15 20country ventile

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3262

E983155983156983145983149983137983156983145983151983150ijij j jij C bGbmbb y ε ++++= 3210

983149983146 = 983149983141983137983150 983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141

G983146 = G983145983150983145 983139983151983141983142983142983145983139983145983141983150983156

C983145983146 = 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 983151983142 983145983085983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983145983150 983146983085983156983144 983139983151983157983150983156983154983161

T983144983141 983145983155983155983157983141 H983151983159 983156983151 983155983157983138983155983156983145983156983157983156983141 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155

(C983145983146) 983142983151983154 983151983159983150 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 (C983145983146) 983137983150983140 983156983144983157983155 983144983137983158983141 983156983144983141

983141983150983156983145983154983141 983154983141983143983154983141983155983155983145983151983150 983137983139983139983151983157983150983156 983142983151983154 983156983144983141 983141983142983142983141983139983156 983151983142983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 983151983150983148983161

R983157983150 983151983158983141983154 983145983150983139983151983149983141 983158983141983150983156983145983148983141983155 983142983151983154 116 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140

2320 (20 983160 116) 983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 (983161983145983146)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3362

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3462

bull 983111983148983151983138983137983148 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983103 C983151983157983150983156983154983161 983151983142983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983141983160983152983148983137983145983150983155 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161983145983150 983143983148983151983138983137983148 983145983150983139983151983149983141 (E983155983156983145983149983137983156983141983140 983137983139983154983151983155983155

983154983141983152983154983141983155983141983150983156983137983156983145983158983141 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983156983144983137983156 983144983137983158983141 983156983144983141 983149983141983137983150983145983150983139983151983149983141 983151983142 983156983144983141983145983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983158983141983150983156983145983148983141983155 983151983154983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155) C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137983150983140 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141

983139983148983137983155983155 983139983151983149983138983145983150983141983140 983141983160983152983148983137983145983150 983137983138983151983157983156 80bull 983110983151983154 983139983151983149983152983137983154983145983155983151983150983098 4 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 (983152983148983137983139983141 983151983142

983138983145983154983156983144 983152983137983154983141983150983156983155 983141983156983144983150983145983139983145983156983161 983137983143983141) 983141983160983152983148983137983145983150 40 983151983142

983159983137983143983141 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983156983144983141 US (N P983145983155983156983151983148983141983155983145 J983151983142EI2009)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3562

2B I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155 983149983145983143983154983137983156983145983151983150 983146983157983155983156

983145983150983156983141983154983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983154983140983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3662

T983144983141 XXI 983139983141983150983156983157983154983161 983156983154983145983148983141983149983149983137

A Globalization of ideasknowledge

Communication awareness ofothersrsquo living standards

B Increasing differences inmean incomes

among countries

C No movement of people

If A and B then no C Migration is the outcome of current unequal globalizationIf B and C then no A Unequal globe can exist if people do not know much abouteach otherrsquos living conditions or costs of transport are too highIf A and C then no B Under globalization people will not move if income differentialsare small

G983154983151983159983145983150983143 983145983150983156983141983154983085983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983137983150983140 983149983145983143983154983137983156983145983151983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3762

983143 983161 983143

K983141983161 983155983141983158983141983150 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3862

T983144983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983142983151983157983154983156983144 983159983151983154983148983140 G983154983141983141983139983141 983158983155 M983137983139983141983140983151983150983145983137

983137983150983140 A983148983138983137983150983145983137 S983152983137983145983150 983158983155 M983151983154983151983139983139983151 (25983147983149)M983137983148983137983161983155983145983137 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (3983147983149)

bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140 US 983158983155 M983141983160983145983139983151

bull T983144983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983156983144983154983141983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983137983148983148983141983140983085983145983150 983151983154

983149983145983150983141983140 N K983151983154983141983137991252S K983151983154983141983137 983129983141983149983141983150991252S983137983157983140983145

A983154983137983138983145983137 I983155983154983137983141983148983085983085983085P983137983148983141983155983156983145983150983141I983150 1960 983156983144983141 983151983150983148983161 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983141983154983141 A983154983143983141983150983156983145983150983137 983137983150983140 U983154983157983143983157983137983161 (983142983145983154983155983156) 983158983155 B983154983137983162983145983148

P983137983154983137983143983157983137983161 983137983150983140 B983151983148983145983158983145983137 (983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140) 983137983150983140 A983157983155983156983154983137983148983145983137 (983142983145983154983155983156) 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (983142983151983157983154983156983144)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3962

983129983141983137983154 2007 983129983141983137983154 1980

A983152983152983154983151983160983145983149983137983156983141 983151983142983142983151983154983141983145983143983150 983159983151983154983147983141983154983155 983145983150

983148983137983138983151983154 983142983151983154983139983141

R983137983156983145983151 983151983142 983154983141983137983148 GDI 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137

G983154983141983141983139983141

(M983137983139983141983140983151983150983145983137983150A983148983138983137983150983145983137983150983155)

75 4 983156983151 1 21 983156983151 1

S983152983137983145983150

(M983151983154983151983139983139983137983150983155)

144 74 983156983151 1 65 983156983151 1

U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155

(M983141983160983145983139983137983150983155)

156 36 983156983151 1 26 983156983151 1

M983137983148983137983161983155983145983137

(I983150983140983151983150983141983155983145983137983150983155)

180 37 983156983151 1 36 983156983151 1

BLS News Release March 2009 data for 2008 inclusive of undocumented aliens

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4062

I983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137 983154983141983150983156

bull I983142 983149983151983155983156 983151983142 983151983157983154 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983140983141983156983141983154983149983145983150983141983140 983138983161

983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983156983144983141983150 983156983144983141983154983141 983145983155 983148983145983156983156983148983141 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142

983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983143983148983151983138983137983148983148983161 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983154983141983150983156

(983157983150983154983141983148983137983156983141983140 983156983151 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983140983141983155983141983154983156 983151983154 983141983142983142983151983154983156)

bull H983151983159 983149983157983139983144 983145983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983159983151983154983156983144 B983148983137983139983147983085983149983137983154983147983141983156UK 983152983137983155983155983152983151983154983156983155 983155983151983148983140 983142983151983154 983137983138983151983157983156 9832035000 983148983141983143983137983148983148983161

983152983157983154983139983144983137983155983141 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983142983151983154 983137983138983151983157983156 $1983149 983145983150

983145983150983158983141983155983156983149983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4162

T983144983141 983148983151983143983145983139 983151983142 983156983144983141 983137983154983143983157983149983141983150983156

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983145983150 983156983144983141 983159983151983154983148983140 983145983155

983158983141983154983161 983144983145983143983144 (G983145983150983145=70)

bull M983151983155983156 983151983142 983156983144983137983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983138983161 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150983139983151983149983141983155

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 991260983141983160983152983148983137983145983150983155991261 983155983151983149983141 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161 983145983150

983152983141983154983155983151983150983137983148 983145983150983139983151983149983141983155 983143983148983151983138983137983148983148983161 (983137983155983155983141983155983155983141983140 983137983139983154983151983155983155 983150983137983156983145983151983150983137983148983158983141983150983156983145983148983141983155)

bull T983144983145983155 983159983137983155 983150983151983156 983156983144983141 983139983137983155983141 983145983150 983156983144983141 983152983137983155983156 (983137983154983151983157983150983140 185098308570)

983159983144983141983150 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983149983151983155983156983151983142 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

T983144 983156983145 983156 983147

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4262

T983144983141 983153983157983141983155983156983145983151983150983155 983156983151 983137983155983147

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983149983151983154983137983148983148983161983085983137983154983138983145983156983154983137983154983161 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983145983150983140983141983152983141983150983140983141983150983156 983151983142 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983141983142983142983151983154983156

bull I983156 983139983137983150 983138983141 983154983141983143983137983154983140983141983140 983137983155 983137 983154983141983150983156 (983155983144983137983154983141983140 983138983161 983137983148983148 983149983141983149983138983141983154983155

983151983142 983137 983139983151983149983149983157983150983145983156983161)

bull I983155 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142 983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141983148983161

983137983139983153983157983145983154983141983140 983159983141983137983148983156983144 983137983139983139983141983152983156983137983138983148983141

bull I983155 983145983156 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983142983154983151983149 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142

983142983137983149983145983148983161 983159983141983137983148983156983144 W983144983161

bull P983151983148983145983156983145983139983137983148 983152983144983145983148983151983155983151983152983144983161 983137983154983143983157983149983141983150983156983155 983152983154983151 983154983141983150983156 (983155983151983139983145983137983148983139983151983150983156983154983137983139983156 983155983156983137983156983145983155983156 983156983144983141983151983154983161 983152983144983145983148983145983137983085983085A983154983145983155983156983151983156983148983141) 983137983150983140 983139983151983150983156983154983137

(983139983151983155983149983151983152983151983148983145983156983137983150 983146983157983155983156983145983139983141 983137983155 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4362

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4462

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140 (983138) 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161bull N983141983145983156983144983141983154 983151983142 983156983144983141983149 983149983137983156983156983141983154983155

bull C983151983150983139983141983152983156 1 (983140983145983158983141983154983143983141983150983139983141) 983145983155 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156 983145983142 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983144983137983158983141

983148983145983138983141983154983137983148 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983145983156 983149983137983161 983138983141 983154983141983148983141983158983137983150983156 983142983151983154 983148983145983138983141983154983137983148 983158983155983138983157983154983140983141983150983141983140 983155983151983139983145983141983156983145983141983155

bull I983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983154983151983151983156983141983140 983145983150 983156983159983151 983147983141983161 983137983155983155983157983149983152983156983145983151983150983155 (983145) 983152983151983148983145983156983145983139983137983148

983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983151983142 983148983145983138983141983154983137983148983145983155983149 983137983154983141 983159983144983137983156 983149983137983156983156983141983154983155 (983145983145) 983137983139983153983157983145983155983145983156983145983151983150983151983142 983159983141983137983148983156983144 983145983149983149983137983156983141983154983145983137983148 983142983151983154 983138983151983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983137983150983140 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983155983145983149983145983148983137983154983148983161 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156983151983150983139983141 983156983144983141 983138983137983139983147983143983154983151983157983150983140 983139983151983150983140983145983156983145983151983150983155 983151983142 983146983157983155983156983145983139983141 983141983160983145983155983156 983145983150 983137983148983148

983155983151983139983145983141983156983145983141983155bull B983157983156 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 983149983137983156983156983141983154 983138983141983139983137983157983155983141 983156983144983141

983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141 983152983154983145983150983139983145983152983148983141 983137983152983152983148983145983141983155 983159983145983156983144983145983150 983141983137983139983144 983152983141983151983152983148983141 (983150983151983156983141

983144983151983159983141983158983141983154 983156983144983137983156 983156983144983141 DP 983149983137983161 983137983148983148983151983159 983142983151983154 983144983145983143983144 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161)

R 983148 983145 983148 983142 983156 983145 983148 983148983156983144 983142

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4562

R983137983159983148983155 983151983150 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983151983142 983149983137983156983141983154983145983137983148 983159983141983137983148983156983144 983142983151983154

983137 991260983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161991261 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149bull I983156 983145983155 983137 983149983145983155983156983137983147983141 983156983151 983138983141983148983145983141983158983141 983156983144983137983156 983137 983146983157983155983156 983137983150983140 983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161 983149983157983155983156

983159983137983145983156 983157983152983151983150 983137 983144983145983143983144 983149983137983156983141983154983145983137983148 983155983156983137983150983140983137983154983140 983151983142 983148983145983142983141 W983144983137983156 983149983141983150 983159983137983150983156 983145983155

983149983141983137983150983145983150983143983142983157983148 983159983151983154983147 983145983150 983142983154983141983141 983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983159983145983156983144 983151983156983144983141983154983155 983156983144983141983155983141983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983154983141983143983157983148983137983156983145983150983143 983156983144983141983145983154 983154983141983148983137983156983145983151983150983155 983156983151 983151983150983141 983137983150983151983156983144983141983154 983159983145983156983144983145983150 983137983142983154983137983149983141983159983151983154983147 983151983142 983146983157983155983156 983138983137983155983145983139 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 T983151 983137983139983144983145983141983158983141 983156983144983145983155 983155983156983137983156983141 983151983142983156983144983145983150983143983155 983143983154983141983137983156 983159983141983137983148983156983144 983145983155 983150983151983156 983150983141983139983141983155983155983137983154983161 983113983150 983142983137983139983156 983138983141983161983151983150983140 983155983151983149983141983152983151983145983150983156 983145983156 983145983155 983149983151983154983141 983148983145983147983141983148983161 983156983151 983138983141 983137 983152983151983155983145983156983145983158983141 983144983145983150983140983154983137983150983139983141 983137

983149983141983137983150983145983150983143983148983141983155983155 983140983145983155983156983154983137983139983156983145983151983150 983137983156 983138983141983155983156 983145983142 983150983151983156 983137 983156983141983149983152983156983137983156983145983151983150 983156983151983145983150983140983157983148983143983141983150983139983141 983137983150983140 983141983149983152983156983145983150983141983155983155 ( 983105 983124983144983141983151983154983161 983151983142 983114983157983155983156983145983139983141 C983144983137983152983156983141983154 V98320744 983152983152 2579830858)

bull F983151983154 R983137983159983148983155 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150 983151983142 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983155983145983149983152983148983161 983137983155983157983149 983151983142 983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983152983156983145983149983137983148 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 (983149983161983145983150983156983141983154983152983154983141983156983137983156983145983151983150)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4662

bull I983150 G983145983150983145 983156983141983154983149983155

p p y y pG j

n

i j

ii j

n

i

n

i

iii +minus(+ sumsumsumgt=

)11 micro

π

Go back to our definition of global inequality

Rawls would insist of the minimization of eachindividual Gini (Gi) so that Term 1 (within-inequality)would be minimized But differences in mean incomes

between the countries can take any value Term 2(between inequality) could be very high

And this is exactly what we observe in real life Term 2

accounts for 85 of global Gini

Term 1 Term 2

Global Ginis in Real World Rawlsian World Convergence

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4762

All equal Different (as

now)

All equal

Different (asnow)

Mean countryincomes

Individualincomes within

country

G oba G s ea o d a s a o d Co e ge ceWorldhellipand Shangri-La World

697

615(all country

Ginis=0)

456 (all mean

incomes sameall country Ginisas now)

0

C 983148 983145 983140 21983155983156 983148983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4862

C983151983150983139983148983157983155983145983151983150 983137983150983140 21983155983156 983139983141983150983156983157983154983161 983152983151983148983145983139983161 983145983155983155983157983141983155

bull T983151 983154983141983140983157983139983141 983155983145983143983150983145983142983145983139983137983150983156983148983161 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 (983137983150983140983152983151983158983141983154983156983161) 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983156983144983141983154983141 983137983154983141 983156983159983151 983159983137983161983155

bull A 983155983148983151983159 983137983150983140 983155983157983155983156983137983145983150983137983138983148983141 983159983137983161 983144983145983143983144983141983154 983143983154983151983159983156983144 983154983137983156983141 983151983142983152983151983151983154983141983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull A 983142983137983155983156 983137983150983140 983152983151983155983155983145983138983148983161 983152983151983148983145983156983145983139983137983148983148983161 983156983157983149983157983148983156983151983157983155 983159983137983161

983145983150983139983154983141983137983155983141 983149983145983143983154983137983156983145983151983150bull 983109983145983156983144983141983154 983152983151983151983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983151 983138983141983139983151983149983141 983154983145983139983144983141983154 983151983154983152983151983151983154 983152983141983151983152983148983141 983159983145983148983148 983149983151983158983141 983156983151 983154983145983139983144 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull S983144983151983157983148983140 983149983145983143983154983137983150983156983155 983138983141 983156983137983160983141983140 983137983140983140983145983156983145983151983150983137983148983148983161 983156983151 983152983137983161 983150983137983156983145983158983141983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150991257983155 983148983151983155983141983154983155 983137983150983140 983156983144983151983155983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983145983150 983156983144983141983145983154983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983151983154983145983143983145983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4962

EXTRAS S983144983151983157983148983140 983156983144983141 983159983144983151983148983141 983159983151983154983148983140983138983141 983139983151983149983152983151983155983141983140 983151983142 983143983137983156983141983140

983139983151983149983149983157983150983145983156983145983141983155

P983137983155983155983137983143983141983155 983137983150983140 983140983141983137983156983144 983137983156 983137983158983141983154983137983143983141 983137983150983150983157983137983148

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5062

983143 983143

983154983137983156983141983155983109983155983156983145983149983137983156983141983140

983155983157983139983139983141983155983155983142983157983148

983145983148983148983141983143983137983148

983152983137983155983155983137983143983141983155

983118983157983149983138983141983154

983151983142 983137983154983154983141983155983156983155

983108983141983137983156983144983155 983108983141983137983156983144

983154983137983156983141

983122983141983148983137983156983145983158983141

983140983141983137983156983144

983154983137983156983141

B983141983154983148983145983150 W983137983148983148 983166200 115 9831667 22 100

M983141983160983145983139983137983150 W983137983148983148 200000 A983138983151983157983156 1983149983145983148983148983145983151983150

400983085500

005 2

A983142983154983145983139983137EU 200000 A983154983151983157983150983140

1000

05 23

Most of the successful passages before the consolidation of the Wall

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5162

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

983152983154983141983152983137983154983141983140bull 983124983144983141 983109983139983151983150983151983149983145983155983156 (J983137983150983157983137983154983161 2011) 991260R983141983149983141983149983138983141983154 E983150983158983161 983145983155 983137

983140983141983137983140983148983161 983155983145983150991261 (L983145983155983156 983149983137983140983141 983145983150 4

983156983144

983139983141983150983156983157983154983161 983141983150983158983161983145983150983156983154983151983140983157983139983141983140 983151983150 983156983144983141 983148983145983155983156 983145983150 983156983144983141 7983156983144)

bull 991260A983143983137983145983150 I 983156983141983148983148 983161983151983157 983145983156 983145983155 983141983137983155983145983141983154 983142983151983154 983137 983139983137983149983141983148 983156983151 983143983151 983156983144983154983151983157983143983144

983156983144983141 983141983161983141 983151983142 983137 983150983141983141983140983148983141 983156983144983137983150 983142983151983154 983137 983154983145983139983144 983149983137983150 983156983151 983141983150983156983141983154 983156983144983141983147983145983150983143983140983151983149 983151983142 G983151983140991261

bull I983142 983161983151983157 983159983137983150983156 983156983151 983138983141 983152983141983154983142983141983139983156 983143983151 983155983141983148983148 983161983151983157983154 983152983151983155983155983141983155983155983145983151983150983155

983137983150983140 983143983145983158983141 983156983151 983156983144983141 983152983151983151983154 983137983150983140 983161983151983157 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983154983141983137983155983157983154983141 983145983150983144983141983137983158983141983150991261 (983145983150 M983137983154983147 L983157983147983141 983137983150983140 M983137983156983156983144983141983159)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5262

C983144983145983150983137

C983144983145983150983137 (19809830852000)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5362

C983144983145983150983137 (1980 2000)

Red fast growth (1σ above the mean)

Yellow average

Light yellow slow (1σ below the

mean)

North to SouthShandong

JiangsuZhejiangFujianGuangdong

C983144983145983150983137991257983155 G983137983150983143 983151983142 E983148983141983158983141983150 5 983149983137983154983145983156983145983149983141 983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + 4 983139983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5462

983143 983152 983161

983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + H983151983150983143 K983151983150983143 983137983150983140 M983137983139983137983151 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 GDP 983138983161 983137

983156983144983145983154983140 983151983142 983156983144983141 983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150

Provinces are from N to S Shanong JiansuZhejiang FujianGuangdong

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5562

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5762

983152

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100country percentile

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5862

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

983156983159983151983159983137983161 (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085983122 983137983154983141983137(678)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085

983125 983137983154983141983137(626)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983125983123983105 983137983154983141983137(296)) 983148983141983143983141983150983140(983151983142983142) 983160983156983145983156983148983141(983145983150983139983151983149983141 983145983150 983120983120983120 983140983151983148983148983137983154 983148983151983143983155) 983156983141983160983156(800 26 983107983144983145983150983137983085

983154983157983154983137983148) 983156983141983160983156(800 37 983107983144983145983150983137983085983085983157983154983138983137983150) 983156983141983160983156(350 45 983125983123983105)983110983154983151983149 98315998315198315498314898314020029831352005983140983156983137

China-rural China--urban

USA

0

2 0 0

4 0 0

6 0 0

8 0 0

25 3 35 4 45 5income in PPP dollar logs

T983144 983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5962

T983144983141 983139983154983145983155983145983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6062

P983148983157983156983151983139983154983137983156983145983139 983137983150983140 983140983141983149983151983139983154983137983156983145983139 983154983141983137983148 983143983148983151983138983137983148 983143983154983151983159983156983144

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 21: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2162

I983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983156983144983141 U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155 983137983150983140 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 (G983145983150983145 983152983151983145983150983156983155 983137983154983151983157983150983140 2005)

983117983151983155983156 983141983153983157983137983148 983105983158983141983154983137983143983141 983117983151983155983156 983157983150983141983153983157983137983148

U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155 34(S983151983157983156983144 D983137983147983151983156983137

W983145983155983139983151983150983155983145983150)

39(D983141983148983137983159983137983154983141 I983140983137983144983151)

45(T983141983160983137983155

T983141983150983150983141983155983155983141983141)E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150 24

(H983157983150983143983137983154983161

D983141983150983149983137983154983147)

31(N983141983156983144983141983154983148983137983150983140983155)

38(UK P983151983154983156983157983143983137983148)

D983145983142983142983141983154983141983150983139983141 10 983152983151983145983150983156983155 8 983152983151983145983150983156983155 7 983152983151983145983150983156983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2262

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2362

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2462

GDP 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150 983137983150983140

983155983156983137983156983141983155 983151983142 983156983144983141 USA (983157983150983159983141983145983143983144983156983141983140)

twoway (kdensity gdpppp if Deurope_inc==1) (kdensity gdpppp if Deurope_inc==0 legend(off) xtitle(GDP per capita in PPP terms))Using sourcesUS_EUUS_vs_EUdta

0

0 0 0 0 2

0

0 0 0 4

0 0 0 0 6

0 0 0 0 8

k d e n s i t y g d p p p p

0 20000 40000 60000 80000GDP per capita in PPP terms

USA

Europe

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2562

G983145983150983145983155 983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

983137983150983140 983155983156983137983156983141983155 983151983142 983156983144983141 USA

0

0 5

1

1 5

k d e n s i t y g i n i

25 30 35 40 45Gini

Europe USA

Overall inter-personal Ginifor both

twoway (kdensity gini if Deurope==1) (kdensity gini if Deurope==0 legend(off) xtitle((Gini) xline(31 38) xline(41 lwidth(thick)))Using US_vs_EUdta in cperseussources

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2662

B983141983156983159983141983141983150983085983157983150983145983156 983137983150983140 983156983151983156983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983155983141983148983141983139983156983141983140

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983154983151983157983150983140 983161983141983137983154 2005Gini

Between-

states or

countries

Gini total

(between

individuals)

Share of inter-state

inequality in total

()

USA (50 states) 8 40+ ~20

EU-15 countries (pre-

enlargement)

102 334 30

EU-27 (post enlargement) 231 403 57

China (29 provinces) 24 40+ ~60

EU-34 (all of Europe incl

Turkey)301 448 67

EU data calculated from world2002dta US from the same source

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2762

T983159983151 983156983161983152983141983155 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155

bull T983144983141 A983149983141983154983145983139983137983150 983137983148983148 983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 983137983154983141 983157983150983141983153983157983137983148

983145983150983156983141983154983150983137983148983148983161 983138983157983156 983156983144983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983145983150 983156983144983141983145983154 983149983141983137983150 983145983150983139983151983149983141983155

983137983154983141 983155983149983137983148983148

bull T983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 983137983154983141 983141983153983157983137983148 983145983150983156983141983154983150983137983148983148983161

983138983157983156 983149983141983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983138983141983156983159983141983141983150 983156983144983141983149 983137983154983141

983148983137983154983143983141bull I983150 983156983144983141 A983149983141983154983145983139983137983150 983156983161983152983141 983152983151983158983141983154983156983161 983145983155 983137983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148

983137983156983156983154983145983138983157983156983141 983145983150 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 983156983161983152983141 983152983151983158983141983154983156983161 983145983155 983137

983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141 983137983156983156983154983145983138983157983156983141bull P983151983148983145983139983145983141983155 983149983157983155983156 983138983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983156983151983151 983152983154983151983085983152983151983151983154 983145983150 983151983150983141 983139983137983155983141

991260983154983141983143983145983151983150983137983148 983139983151983144983141983155983145983151983150991261 983145983150 983156983144983141 983151983156983144983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2862

I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155bull H983151983159 983142983137983154 983139983137983150 EU991257983155 983141983160983152983137983150983155983145983151983150 983139983151983150983156983145983150983157983141

bull W983145983156983144 983156983144983141 983148983137983155983156 2 983141983160983152983137983150983155983145983151983150983155 EU 983144983137983155 983149983151983158983141983140 983137983159983137983161983142983154983151983149 983137983150 A983149983141983154983145983139983137983150 983156983161983152983141 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

bull W983145983156983144 T983157983154983147983141983161 EU991257983155 G983145983150983145 983159983151983157983148983140 983141983160983139983141983141983140 45 983155983151 E983157983154983151983152983141

983159983151983157983148983140 983139983151983149983141 983156983151 983154983141983155983141983149983138983148983141 L983137983156983145983150 A983149983141983154983145983139983137 983140983151983141983155 983156983144983145983155 983155983141983156

983137 983148983145983149983145983156 983156983151 EU 983141983160983152983137983150983155983145983151983150bull C983144983145983150983137 983144983137983155 983137 983155983145983149983145983148983137983154 983155983156983154983157983139983156983157983154983141 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983148983145983147983141 E983157983154983151983152983141

bull S983157983139983144 983144983157983143983141 983145983150983156983141983154983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983145983150 983149983141983137983150

983145983150983139983151983149983141983155 983155983141983156 983137983148983155983151 983137 983148983145983149983145983156 983156983151 983137 983152983151983155983155983145983138983148983141 983152983151983148983145983156983145983139983137983148 983157983150983145983156983161 983151983142A983155983145983137 (983148983141983137983158983145983150983143 983141983158983141983150 983137983155983145983140983141 983156983144983141 983156983159983151 983143983145983137983150983156983155) A983155983145983137 983145983155 983138983161 983142983137983154

983156983144983141 983149983151983155983156 983145983150983139983151983149983141 983144983141983156983141983154983151983143983141983150983141983151983157983155 983139983151983150983156983145983150983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2962

2 C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3062

2A 983116983141983155 983146983141983157983160 983155983151983150983156 983142983137983145983156983155

983159983144983141983150 983161983151983157 983137983154983141 983138983151983154983150

A 983148 983148 983138 983148 983156983145983148 983145983156983145 (983145 983148 983148 983145 $PPP)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3162

A983150 983141983160983137983149983152983148983141 983143983148983151983138983137983148 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141 983152983151983155983145983156983145983151983150983155 (983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 983145983150 $PPP)

983145983150 D983141983150983149983137983154983147 983137983150983140 983155983141983148983141983139983156983141983140 A983142983154983145983139983137983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

Based on B Milanovic Worlds Apart Measuring International and Global Inequality

Denmark

Mozambique

Mali

Tanzania

Uganda

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 5 10 15 20country ventile

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3262

E983155983156983145983149983137983156983145983151983150ijij j jij C bGbmbb y ε ++++= 3210

983149983146 = 983149983141983137983150 983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141

G983146 = G983145983150983145 983139983151983141983142983142983145983139983145983141983150983156

C983145983146 = 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 983151983142 983145983085983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983145983150 983146983085983156983144 983139983151983157983150983156983154983161

T983144983141 983145983155983155983157983141 H983151983159 983156983151 983155983157983138983155983156983145983156983157983156983141 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155

(C983145983146) 983142983151983154 983151983159983150 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 (C983145983146) 983137983150983140 983156983144983157983155 983144983137983158983141 983156983144983141

983141983150983156983145983154983141 983154983141983143983154983141983155983155983145983151983150 983137983139983139983151983157983150983156 983142983151983154 983156983144983141 983141983142983142983141983139983156 983151983142983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 983151983150983148983161

R983157983150 983151983158983141983154 983145983150983139983151983149983141 983158983141983150983156983145983148983141983155 983142983151983154 116 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140

2320 (20 983160 116) 983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 (983161983145983146)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3362

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3462

bull 983111983148983151983138983137983148 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983103 C983151983157983150983156983154983161 983151983142983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983141983160983152983148983137983145983150983155 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161983145983150 983143983148983151983138983137983148 983145983150983139983151983149983141 (E983155983156983145983149983137983156983141983140 983137983139983154983151983155983155

983154983141983152983154983141983155983141983150983156983137983156983145983158983141 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983156983144983137983156 983144983137983158983141 983156983144983141 983149983141983137983150983145983150983139983151983149983141 983151983142 983156983144983141983145983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983158983141983150983156983145983148983141983155 983151983154983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155) C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137983150983140 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141

983139983148983137983155983155 983139983151983149983138983145983150983141983140 983141983160983152983148983137983145983150 983137983138983151983157983156 80bull 983110983151983154 983139983151983149983152983137983154983145983155983151983150983098 4 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 (983152983148983137983139983141 983151983142

983138983145983154983156983144 983152983137983154983141983150983156983155 983141983156983144983150983145983139983145983156983161 983137983143983141) 983141983160983152983148983137983145983150 40 983151983142

983159983137983143983141 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983156983144983141 US (N P983145983155983156983151983148983141983155983145 J983151983142EI2009)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3562

2B I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155 983149983145983143983154983137983156983145983151983150 983146983157983155983156

983145983150983156983141983154983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983154983140983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3662

T983144983141 XXI 983139983141983150983156983157983154983161 983156983154983145983148983141983149983149983137

A Globalization of ideasknowledge

Communication awareness ofothersrsquo living standards

B Increasing differences inmean incomes

among countries

C No movement of people

If A and B then no C Migration is the outcome of current unequal globalizationIf B and C then no A Unequal globe can exist if people do not know much abouteach otherrsquos living conditions or costs of transport are too highIf A and C then no B Under globalization people will not move if income differentialsare small

G983154983151983159983145983150983143 983145983150983156983141983154983085983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983137983150983140 983149983145983143983154983137983156983145983151983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3762

983143 983161 983143

K983141983161 983155983141983158983141983150 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3862

T983144983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983142983151983157983154983156983144 983159983151983154983148983140 G983154983141983141983139983141 983158983155 M983137983139983141983140983151983150983145983137

983137983150983140 A983148983138983137983150983145983137 S983152983137983145983150 983158983155 M983151983154983151983139983139983151 (25983147983149)M983137983148983137983161983155983145983137 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (3983147983149)

bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140 US 983158983155 M983141983160983145983139983151

bull T983144983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983156983144983154983141983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983137983148983148983141983140983085983145983150 983151983154

983149983145983150983141983140 N K983151983154983141983137991252S K983151983154983141983137 983129983141983149983141983150991252S983137983157983140983145

A983154983137983138983145983137 I983155983154983137983141983148983085983085983085P983137983148983141983155983156983145983150983141I983150 1960 983156983144983141 983151983150983148983161 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983141983154983141 A983154983143983141983150983156983145983150983137 983137983150983140 U983154983157983143983157983137983161 (983142983145983154983155983156) 983158983155 B983154983137983162983145983148

P983137983154983137983143983157983137983161 983137983150983140 B983151983148983145983158983145983137 (983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140) 983137983150983140 A983157983155983156983154983137983148983145983137 (983142983145983154983155983156) 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (983142983151983157983154983156983144)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3962

983129983141983137983154 2007 983129983141983137983154 1980

A983152983152983154983151983160983145983149983137983156983141 983151983142983142983151983154983141983145983143983150 983159983151983154983147983141983154983155 983145983150

983148983137983138983151983154 983142983151983154983139983141

R983137983156983145983151 983151983142 983154983141983137983148 GDI 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137

G983154983141983141983139983141

(M983137983139983141983140983151983150983145983137983150A983148983138983137983150983145983137983150983155)

75 4 983156983151 1 21 983156983151 1

S983152983137983145983150

(M983151983154983151983139983139983137983150983155)

144 74 983156983151 1 65 983156983151 1

U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155

(M983141983160983145983139983137983150983155)

156 36 983156983151 1 26 983156983151 1

M983137983148983137983161983155983145983137

(I983150983140983151983150983141983155983145983137983150983155)

180 37 983156983151 1 36 983156983151 1

BLS News Release March 2009 data for 2008 inclusive of undocumented aliens

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4062

I983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137 983154983141983150983156

bull I983142 983149983151983155983156 983151983142 983151983157983154 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983140983141983156983141983154983149983145983150983141983140 983138983161

983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983156983144983141983150 983156983144983141983154983141 983145983155 983148983145983156983156983148983141 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142

983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983143983148983151983138983137983148983148983161 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983154983141983150983156

(983157983150983154983141983148983137983156983141983140 983156983151 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983140983141983155983141983154983156 983151983154 983141983142983142983151983154983156)

bull H983151983159 983149983157983139983144 983145983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983159983151983154983156983144 B983148983137983139983147983085983149983137983154983147983141983156UK 983152983137983155983155983152983151983154983156983155 983155983151983148983140 983142983151983154 983137983138983151983157983156 9832035000 983148983141983143983137983148983148983161

983152983157983154983139983144983137983155983141 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983142983151983154 983137983138983151983157983156 $1983149 983145983150

983145983150983158983141983155983156983149983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4162

T983144983141 983148983151983143983145983139 983151983142 983156983144983141 983137983154983143983157983149983141983150983156

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983145983150 983156983144983141 983159983151983154983148983140 983145983155

983158983141983154983161 983144983145983143983144 (G983145983150983145=70)

bull M983151983155983156 983151983142 983156983144983137983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983138983161 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150983139983151983149983141983155

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 991260983141983160983152983148983137983145983150983155991261 983155983151983149983141 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161 983145983150

983152983141983154983155983151983150983137983148 983145983150983139983151983149983141983155 983143983148983151983138983137983148983148983161 (983137983155983155983141983155983155983141983140 983137983139983154983151983155983155 983150983137983156983145983151983150983137983148983158983141983150983156983145983148983141983155)

bull T983144983145983155 983159983137983155 983150983151983156 983156983144983141 983139983137983155983141 983145983150 983156983144983141 983152983137983155983156 (983137983154983151983157983150983140 185098308570)

983159983144983141983150 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983149983151983155983156983151983142 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

T983144 983156983145 983156 983147

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4262

T983144983141 983153983157983141983155983156983145983151983150983155 983156983151 983137983155983147

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983149983151983154983137983148983148983161983085983137983154983138983145983156983154983137983154983161 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983145983150983140983141983152983141983150983140983141983150983156 983151983142 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983141983142983142983151983154983156

bull I983156 983139983137983150 983138983141 983154983141983143983137983154983140983141983140 983137983155 983137 983154983141983150983156 (983155983144983137983154983141983140 983138983161 983137983148983148 983149983141983149983138983141983154983155

983151983142 983137 983139983151983149983149983157983150983145983156983161)

bull I983155 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142 983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141983148983161

983137983139983153983157983145983154983141983140 983159983141983137983148983156983144 983137983139983139983141983152983156983137983138983148983141

bull I983155 983145983156 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983142983154983151983149 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142

983142983137983149983145983148983161 983159983141983137983148983156983144 W983144983161

bull P983151983148983145983156983145983139983137983148 983152983144983145983148983151983155983151983152983144983161 983137983154983143983157983149983141983150983156983155 983152983154983151 983154983141983150983156 (983155983151983139983145983137983148983139983151983150983156983154983137983139983156 983155983156983137983156983145983155983156 983156983144983141983151983154983161 983152983144983145983148983145983137983085983085A983154983145983155983156983151983156983148983141) 983137983150983140 983139983151983150983156983154983137

(983139983151983155983149983151983152983151983148983145983156983137983150 983146983157983155983156983145983139983141 983137983155 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4362

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4462

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140 (983138) 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161bull N983141983145983156983144983141983154 983151983142 983156983144983141983149 983149983137983156983156983141983154983155

bull C983151983150983139983141983152983156 1 (983140983145983158983141983154983143983141983150983139983141) 983145983155 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156 983145983142 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983144983137983158983141

983148983145983138983141983154983137983148 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983145983156 983149983137983161 983138983141 983154983141983148983141983158983137983150983156 983142983151983154 983148983145983138983141983154983137983148 983158983155983138983157983154983140983141983150983141983140 983155983151983139983145983141983156983145983141983155

bull I983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983154983151983151983156983141983140 983145983150 983156983159983151 983147983141983161 983137983155983155983157983149983152983156983145983151983150983155 (983145) 983152983151983148983145983156983145983139983137983148

983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983151983142 983148983145983138983141983154983137983148983145983155983149 983137983154983141 983159983144983137983156 983149983137983156983156983141983154983155 (983145983145) 983137983139983153983157983145983155983145983156983145983151983150983151983142 983159983141983137983148983156983144 983145983149983149983137983156983141983154983145983137983148 983142983151983154 983138983151983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983137983150983140 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983155983145983149983145983148983137983154983148983161 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156983151983150983139983141 983156983144983141 983138983137983139983147983143983154983151983157983150983140 983139983151983150983140983145983156983145983151983150983155 983151983142 983146983157983155983156983145983139983141 983141983160983145983155983156 983145983150 983137983148983148

983155983151983139983145983141983156983145983141983155bull B983157983156 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 983149983137983156983156983141983154 983138983141983139983137983157983155983141 983156983144983141

983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141 983152983154983145983150983139983145983152983148983141 983137983152983152983148983145983141983155 983159983145983156983144983145983150 983141983137983139983144 983152983141983151983152983148983141 (983150983151983156983141

983144983151983159983141983158983141983154 983156983144983137983156 983156983144983141 DP 983149983137983161 983137983148983148983151983159 983142983151983154 983144983145983143983144 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161)

R 983148 983145 983148 983142 983156 983145 983148 983148983156983144 983142

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4562

R983137983159983148983155 983151983150 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983151983142 983149983137983156983141983154983145983137983148 983159983141983137983148983156983144 983142983151983154

983137 991260983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161991261 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149bull I983156 983145983155 983137 983149983145983155983156983137983147983141 983156983151 983138983141983148983145983141983158983141 983156983144983137983156 983137 983146983157983155983156 983137983150983140 983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161 983149983157983155983156

983159983137983145983156 983157983152983151983150 983137 983144983145983143983144 983149983137983156983141983154983145983137983148 983155983156983137983150983140983137983154983140 983151983142 983148983145983142983141 W983144983137983156 983149983141983150 983159983137983150983156 983145983155

983149983141983137983150983145983150983143983142983157983148 983159983151983154983147 983145983150 983142983154983141983141 983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983159983145983156983144 983151983156983144983141983154983155 983156983144983141983155983141983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983154983141983143983157983148983137983156983145983150983143 983156983144983141983145983154 983154983141983148983137983156983145983151983150983155 983156983151 983151983150983141 983137983150983151983156983144983141983154 983159983145983156983144983145983150 983137983142983154983137983149983141983159983151983154983147 983151983142 983146983157983155983156 983138983137983155983145983139 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 T983151 983137983139983144983145983141983158983141 983156983144983145983155 983155983156983137983156983141 983151983142983156983144983145983150983143983155 983143983154983141983137983156 983159983141983137983148983156983144 983145983155 983150983151983156 983150983141983139983141983155983155983137983154983161 983113983150 983142983137983139983156 983138983141983161983151983150983140 983155983151983149983141983152983151983145983150983156 983145983156 983145983155 983149983151983154983141 983148983145983147983141983148983161 983156983151 983138983141 983137 983152983151983155983145983156983145983158983141 983144983145983150983140983154983137983150983139983141 983137

983149983141983137983150983145983150983143983148983141983155983155 983140983145983155983156983154983137983139983156983145983151983150 983137983156 983138983141983155983156 983145983142 983150983151983156 983137 983156983141983149983152983156983137983156983145983151983150 983156983151983145983150983140983157983148983143983141983150983139983141 983137983150983140 983141983149983152983156983145983150983141983155983155 ( 983105 983124983144983141983151983154983161 983151983142 983114983157983155983156983145983139983141 C983144983137983152983156983141983154 V98320744 983152983152 2579830858)

bull F983151983154 R983137983159983148983155 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150 983151983142 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983155983145983149983152983148983161 983137983155983157983149 983151983142 983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983152983156983145983149983137983148 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 (983149983161983145983150983156983141983154983152983154983141983156983137983156983145983151983150)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4662

bull I983150 G983145983150983145 983156983141983154983149983155

p p y y pG j

n

i j

ii j

n

i

n

i

iii +minus(+ sumsumsumgt=

)11 micro

π

Go back to our definition of global inequality

Rawls would insist of the minimization of eachindividual Gini (Gi) so that Term 1 (within-inequality)would be minimized But differences in mean incomes

between the countries can take any value Term 2(between inequality) could be very high

And this is exactly what we observe in real life Term 2

accounts for 85 of global Gini

Term 1 Term 2

Global Ginis in Real World Rawlsian World Convergence

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4762

All equal Different (as

now)

All equal

Different (asnow)

Mean countryincomes

Individualincomes within

country

G oba G s ea o d a s a o d Co e ge ceWorldhellipand Shangri-La World

697

615(all country

Ginis=0)

456 (all mean

incomes sameall country Ginisas now)

0

C 983148 983145 983140 21983155983156 983148983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4862

C983151983150983139983148983157983155983145983151983150 983137983150983140 21983155983156 983139983141983150983156983157983154983161 983152983151983148983145983139983161 983145983155983155983157983141983155

bull T983151 983154983141983140983157983139983141 983155983145983143983150983145983142983145983139983137983150983156983148983161 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 (983137983150983140983152983151983158983141983154983156983161) 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983156983144983141983154983141 983137983154983141 983156983159983151 983159983137983161983155

bull A 983155983148983151983159 983137983150983140 983155983157983155983156983137983145983150983137983138983148983141 983159983137983161 983144983145983143983144983141983154 983143983154983151983159983156983144 983154983137983156983141 983151983142983152983151983151983154983141983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull A 983142983137983155983156 983137983150983140 983152983151983155983155983145983138983148983161 983152983151983148983145983156983145983139983137983148983148983161 983156983157983149983157983148983156983151983157983155 983159983137983161

983145983150983139983154983141983137983155983141 983149983145983143983154983137983156983145983151983150bull 983109983145983156983144983141983154 983152983151983151983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983151 983138983141983139983151983149983141 983154983145983139983144983141983154 983151983154983152983151983151983154 983152983141983151983152983148983141 983159983145983148983148 983149983151983158983141 983156983151 983154983145983139983144 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull S983144983151983157983148983140 983149983145983143983154983137983150983156983155 983138983141 983156983137983160983141983140 983137983140983140983145983156983145983151983150983137983148983148983161 983156983151 983152983137983161 983150983137983156983145983158983141983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150991257983155 983148983151983155983141983154983155 983137983150983140 983156983144983151983155983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983145983150 983156983144983141983145983154983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983151983154983145983143983145983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4962

EXTRAS S983144983151983157983148983140 983156983144983141 983159983144983151983148983141 983159983151983154983148983140983138983141 983139983151983149983152983151983155983141983140 983151983142 983143983137983156983141983140

983139983151983149983149983157983150983145983156983145983141983155

P983137983155983155983137983143983141983155 983137983150983140 983140983141983137983156983144 983137983156 983137983158983141983154983137983143983141 983137983150983150983157983137983148

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5062

983143 983143

983154983137983156983141983155983109983155983156983145983149983137983156983141983140

983155983157983139983139983141983155983155983142983157983148

983145983148983148983141983143983137983148

983152983137983155983155983137983143983141983155

983118983157983149983138983141983154

983151983142 983137983154983154983141983155983156983155

983108983141983137983156983144983155 983108983141983137983156983144

983154983137983156983141

983122983141983148983137983156983145983158983141

983140983141983137983156983144

983154983137983156983141

B983141983154983148983145983150 W983137983148983148 983166200 115 9831667 22 100

M983141983160983145983139983137983150 W983137983148983148 200000 A983138983151983157983156 1983149983145983148983148983145983151983150

400983085500

005 2

A983142983154983145983139983137EU 200000 A983154983151983157983150983140

1000

05 23

Most of the successful passages before the consolidation of the Wall

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5162

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

983152983154983141983152983137983154983141983140bull 983124983144983141 983109983139983151983150983151983149983145983155983156 (J983137983150983157983137983154983161 2011) 991260R983141983149983141983149983138983141983154 E983150983158983161 983145983155 983137

983140983141983137983140983148983161 983155983145983150991261 (L983145983155983156 983149983137983140983141 983145983150 4

983156983144

983139983141983150983156983157983154983161 983141983150983158983161983145983150983156983154983151983140983157983139983141983140 983151983150 983156983144983141 983148983145983155983156 983145983150 983156983144983141 7983156983144)

bull 991260A983143983137983145983150 I 983156983141983148983148 983161983151983157 983145983156 983145983155 983141983137983155983145983141983154 983142983151983154 983137 983139983137983149983141983148 983156983151 983143983151 983156983144983154983151983157983143983144

983156983144983141 983141983161983141 983151983142 983137 983150983141983141983140983148983141 983156983144983137983150 983142983151983154 983137 983154983145983139983144 983149983137983150 983156983151 983141983150983156983141983154 983156983144983141983147983145983150983143983140983151983149 983151983142 G983151983140991261

bull I983142 983161983151983157 983159983137983150983156 983156983151 983138983141 983152983141983154983142983141983139983156 983143983151 983155983141983148983148 983161983151983157983154 983152983151983155983155983141983155983155983145983151983150983155

983137983150983140 983143983145983158983141 983156983151 983156983144983141 983152983151983151983154 983137983150983140 983161983151983157 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983154983141983137983155983157983154983141 983145983150983144983141983137983158983141983150991261 (983145983150 M983137983154983147 L983157983147983141 983137983150983140 M983137983156983156983144983141983159)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5262

C983144983145983150983137

C983144983145983150983137 (19809830852000)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5362

C983144983145983150983137 (1980 2000)

Red fast growth (1σ above the mean)

Yellow average

Light yellow slow (1σ below the

mean)

North to SouthShandong

JiangsuZhejiangFujianGuangdong

C983144983145983150983137991257983155 G983137983150983143 983151983142 E983148983141983158983141983150 5 983149983137983154983145983156983145983149983141 983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + 4 983139983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5462

983143 983152 983161

983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + H983151983150983143 K983151983150983143 983137983150983140 M983137983139983137983151 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 GDP 983138983161 983137

983156983144983145983154983140 983151983142 983156983144983141 983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150

Provinces are from N to S Shanong JiansuZhejiang FujianGuangdong

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5562

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5762

983152

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100country percentile

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5862

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

983156983159983151983159983137983161 (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085983122 983137983154983141983137(678)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085

983125 983137983154983141983137(626)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983125983123983105 983137983154983141983137(296)) 983148983141983143983141983150983140(983151983142983142) 983160983156983145983156983148983141(983145983150983139983151983149983141 983145983150 983120983120983120 983140983151983148983148983137983154 983148983151983143983155) 983156983141983160983156(800 26 983107983144983145983150983137983085

983154983157983154983137983148) 983156983141983160983156(800 37 983107983144983145983150983137983085983085983157983154983138983137983150) 983156983141983160983156(350 45 983125983123983105)983110983154983151983149 98315998315198315498314898314020029831352005983140983156983137

China-rural China--urban

USA

0

2 0 0

4 0 0

6 0 0

8 0 0

25 3 35 4 45 5income in PPP dollar logs

T983144 983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5962

T983144983141 983139983154983145983155983145983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6062

P983148983157983156983151983139983154983137983156983145983139 983137983150983140 983140983141983149983151983139983154983137983156983145983139 983154983141983137983148 983143983148983151983138983137983148 983143983154983151983159983156983144

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 22: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2262

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2362

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2462

GDP 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150 983137983150983140

983155983156983137983156983141983155 983151983142 983156983144983141 USA (983157983150983159983141983145983143983144983156983141983140)

twoway (kdensity gdpppp if Deurope_inc==1) (kdensity gdpppp if Deurope_inc==0 legend(off) xtitle(GDP per capita in PPP terms))Using sourcesUS_EUUS_vs_EUdta

0

0 0 0 0 2

0

0 0 0 4

0 0 0 0 6

0 0 0 0 8

k d e n s i t y g d p p p p

0 20000 40000 60000 80000GDP per capita in PPP terms

USA

Europe

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2562

G983145983150983145983155 983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

983137983150983140 983155983156983137983156983141983155 983151983142 983156983144983141 USA

0

0 5

1

1 5

k d e n s i t y g i n i

25 30 35 40 45Gini

Europe USA

Overall inter-personal Ginifor both

twoway (kdensity gini if Deurope==1) (kdensity gini if Deurope==0 legend(off) xtitle((Gini) xline(31 38) xline(41 lwidth(thick)))Using US_vs_EUdta in cperseussources

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2662

B983141983156983159983141983141983150983085983157983150983145983156 983137983150983140 983156983151983156983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983155983141983148983141983139983156983141983140

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983154983151983157983150983140 983161983141983137983154 2005Gini

Between-

states or

countries

Gini total

(between

individuals)

Share of inter-state

inequality in total

()

USA (50 states) 8 40+ ~20

EU-15 countries (pre-

enlargement)

102 334 30

EU-27 (post enlargement) 231 403 57

China (29 provinces) 24 40+ ~60

EU-34 (all of Europe incl

Turkey)301 448 67

EU data calculated from world2002dta US from the same source

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2762

T983159983151 983156983161983152983141983155 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155

bull T983144983141 A983149983141983154983145983139983137983150 983137983148983148 983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 983137983154983141 983157983150983141983153983157983137983148

983145983150983156983141983154983150983137983148983148983161 983138983157983156 983156983144983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983145983150 983156983144983141983145983154 983149983141983137983150 983145983150983139983151983149983141983155

983137983154983141 983155983149983137983148983148

bull T983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 983137983154983141 983141983153983157983137983148 983145983150983156983141983154983150983137983148983148983161

983138983157983156 983149983141983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983138983141983156983159983141983141983150 983156983144983141983149 983137983154983141

983148983137983154983143983141bull I983150 983156983144983141 A983149983141983154983145983139983137983150 983156983161983152983141 983152983151983158983141983154983156983161 983145983155 983137983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148

983137983156983156983154983145983138983157983156983141 983145983150 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 983156983161983152983141 983152983151983158983141983154983156983161 983145983155 983137

983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141 983137983156983156983154983145983138983157983156983141bull P983151983148983145983139983145983141983155 983149983157983155983156 983138983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983156983151983151 983152983154983151983085983152983151983151983154 983145983150 983151983150983141 983139983137983155983141

991260983154983141983143983145983151983150983137983148 983139983151983144983141983155983145983151983150991261 983145983150 983156983144983141 983151983156983144983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2862

I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155bull H983151983159 983142983137983154 983139983137983150 EU991257983155 983141983160983152983137983150983155983145983151983150 983139983151983150983156983145983150983157983141

bull W983145983156983144 983156983144983141 983148983137983155983156 2 983141983160983152983137983150983155983145983151983150983155 EU 983144983137983155 983149983151983158983141983140 983137983159983137983161983142983154983151983149 983137983150 A983149983141983154983145983139983137983150 983156983161983152983141 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

bull W983145983156983144 T983157983154983147983141983161 EU991257983155 G983145983150983145 983159983151983157983148983140 983141983160983139983141983141983140 45 983155983151 E983157983154983151983152983141

983159983151983157983148983140 983139983151983149983141 983156983151 983154983141983155983141983149983138983148983141 L983137983156983145983150 A983149983141983154983145983139983137 983140983151983141983155 983156983144983145983155 983155983141983156

983137 983148983145983149983145983156 983156983151 EU 983141983160983152983137983150983155983145983151983150bull C983144983145983150983137 983144983137983155 983137 983155983145983149983145983148983137983154 983155983156983154983157983139983156983157983154983141 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983148983145983147983141 E983157983154983151983152983141

bull S983157983139983144 983144983157983143983141 983145983150983156983141983154983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983145983150 983149983141983137983150

983145983150983139983151983149983141983155 983155983141983156 983137983148983155983151 983137 983148983145983149983145983156 983156983151 983137 983152983151983155983155983145983138983148983141 983152983151983148983145983156983145983139983137983148 983157983150983145983156983161 983151983142A983155983145983137 (983148983141983137983158983145983150983143 983141983158983141983150 983137983155983145983140983141 983156983144983141 983156983159983151 983143983145983137983150983156983155) A983155983145983137 983145983155 983138983161 983142983137983154

983156983144983141 983149983151983155983156 983145983150983139983151983149983141 983144983141983156983141983154983151983143983141983150983141983151983157983155 983139983151983150983156983145983150983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2962

2 C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3062

2A 983116983141983155 983146983141983157983160 983155983151983150983156 983142983137983145983156983155

983159983144983141983150 983161983151983157 983137983154983141 983138983151983154983150

A 983148 983148 983138 983148 983156983145983148 983145983156983145 (983145 983148 983148 983145 $PPP)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3162

A983150 983141983160983137983149983152983148983141 983143983148983151983138983137983148 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141 983152983151983155983145983156983145983151983150983155 (983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 983145983150 $PPP)

983145983150 D983141983150983149983137983154983147 983137983150983140 983155983141983148983141983139983156983141983140 A983142983154983145983139983137983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

Based on B Milanovic Worlds Apart Measuring International and Global Inequality

Denmark

Mozambique

Mali

Tanzania

Uganda

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 5 10 15 20country ventile

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3262

E983155983156983145983149983137983156983145983151983150ijij j jij C bGbmbb y ε ++++= 3210

983149983146 = 983149983141983137983150 983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141

G983146 = G983145983150983145 983139983151983141983142983142983145983139983145983141983150983156

C983145983146 = 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 983151983142 983145983085983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983145983150 983146983085983156983144 983139983151983157983150983156983154983161

T983144983141 983145983155983155983157983141 H983151983159 983156983151 983155983157983138983155983156983145983156983157983156983141 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155

(C983145983146) 983142983151983154 983151983159983150 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 (C983145983146) 983137983150983140 983156983144983157983155 983144983137983158983141 983156983144983141

983141983150983156983145983154983141 983154983141983143983154983141983155983155983145983151983150 983137983139983139983151983157983150983156 983142983151983154 983156983144983141 983141983142983142983141983139983156 983151983142983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 983151983150983148983161

R983157983150 983151983158983141983154 983145983150983139983151983149983141 983158983141983150983156983145983148983141983155 983142983151983154 116 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140

2320 (20 983160 116) 983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 (983161983145983146)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3362

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3462

bull 983111983148983151983138983137983148 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983103 C983151983157983150983156983154983161 983151983142983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983141983160983152983148983137983145983150983155 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161983145983150 983143983148983151983138983137983148 983145983150983139983151983149983141 (E983155983156983145983149983137983156983141983140 983137983139983154983151983155983155

983154983141983152983154983141983155983141983150983156983137983156983145983158983141 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983156983144983137983156 983144983137983158983141 983156983144983141 983149983141983137983150983145983150983139983151983149983141 983151983142 983156983144983141983145983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983158983141983150983156983145983148983141983155 983151983154983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155) C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137983150983140 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141

983139983148983137983155983155 983139983151983149983138983145983150983141983140 983141983160983152983148983137983145983150 983137983138983151983157983156 80bull 983110983151983154 983139983151983149983152983137983154983145983155983151983150983098 4 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 (983152983148983137983139983141 983151983142

983138983145983154983156983144 983152983137983154983141983150983156983155 983141983156983144983150983145983139983145983156983161 983137983143983141) 983141983160983152983148983137983145983150 40 983151983142

983159983137983143983141 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983156983144983141 US (N P983145983155983156983151983148983141983155983145 J983151983142EI2009)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3562

2B I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155 983149983145983143983154983137983156983145983151983150 983146983157983155983156

983145983150983156983141983154983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983154983140983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3662

T983144983141 XXI 983139983141983150983156983157983154983161 983156983154983145983148983141983149983149983137

A Globalization of ideasknowledge

Communication awareness ofothersrsquo living standards

B Increasing differences inmean incomes

among countries

C No movement of people

If A and B then no C Migration is the outcome of current unequal globalizationIf B and C then no A Unequal globe can exist if people do not know much abouteach otherrsquos living conditions or costs of transport are too highIf A and C then no B Under globalization people will not move if income differentialsare small

G983154983151983159983145983150983143 983145983150983156983141983154983085983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983137983150983140 983149983145983143983154983137983156983145983151983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3762

983143 983161 983143

K983141983161 983155983141983158983141983150 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3862

T983144983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983142983151983157983154983156983144 983159983151983154983148983140 G983154983141983141983139983141 983158983155 M983137983139983141983140983151983150983145983137

983137983150983140 A983148983138983137983150983145983137 S983152983137983145983150 983158983155 M983151983154983151983139983139983151 (25983147983149)M983137983148983137983161983155983145983137 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (3983147983149)

bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140 US 983158983155 M983141983160983145983139983151

bull T983144983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983156983144983154983141983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983137983148983148983141983140983085983145983150 983151983154

983149983145983150983141983140 N K983151983154983141983137991252S K983151983154983141983137 983129983141983149983141983150991252S983137983157983140983145

A983154983137983138983145983137 I983155983154983137983141983148983085983085983085P983137983148983141983155983156983145983150983141I983150 1960 983156983144983141 983151983150983148983161 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983141983154983141 A983154983143983141983150983156983145983150983137 983137983150983140 U983154983157983143983157983137983161 (983142983145983154983155983156) 983158983155 B983154983137983162983145983148

P983137983154983137983143983157983137983161 983137983150983140 B983151983148983145983158983145983137 (983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140) 983137983150983140 A983157983155983156983154983137983148983145983137 (983142983145983154983155983156) 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (983142983151983157983154983156983144)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3962

983129983141983137983154 2007 983129983141983137983154 1980

A983152983152983154983151983160983145983149983137983156983141 983151983142983142983151983154983141983145983143983150 983159983151983154983147983141983154983155 983145983150

983148983137983138983151983154 983142983151983154983139983141

R983137983156983145983151 983151983142 983154983141983137983148 GDI 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137

G983154983141983141983139983141

(M983137983139983141983140983151983150983145983137983150A983148983138983137983150983145983137983150983155)

75 4 983156983151 1 21 983156983151 1

S983152983137983145983150

(M983151983154983151983139983139983137983150983155)

144 74 983156983151 1 65 983156983151 1

U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155

(M983141983160983145983139983137983150983155)

156 36 983156983151 1 26 983156983151 1

M983137983148983137983161983155983145983137

(I983150983140983151983150983141983155983145983137983150983155)

180 37 983156983151 1 36 983156983151 1

BLS News Release March 2009 data for 2008 inclusive of undocumented aliens

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4062

I983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137 983154983141983150983156

bull I983142 983149983151983155983156 983151983142 983151983157983154 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983140983141983156983141983154983149983145983150983141983140 983138983161

983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983156983144983141983150 983156983144983141983154983141 983145983155 983148983145983156983156983148983141 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142

983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983143983148983151983138983137983148983148983161 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983154983141983150983156

(983157983150983154983141983148983137983156983141983140 983156983151 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983140983141983155983141983154983156 983151983154 983141983142983142983151983154983156)

bull H983151983159 983149983157983139983144 983145983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983159983151983154983156983144 B983148983137983139983147983085983149983137983154983147983141983156UK 983152983137983155983155983152983151983154983156983155 983155983151983148983140 983142983151983154 983137983138983151983157983156 9832035000 983148983141983143983137983148983148983161

983152983157983154983139983144983137983155983141 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983142983151983154 983137983138983151983157983156 $1983149 983145983150

983145983150983158983141983155983156983149983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4162

T983144983141 983148983151983143983145983139 983151983142 983156983144983141 983137983154983143983157983149983141983150983156

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983145983150 983156983144983141 983159983151983154983148983140 983145983155

983158983141983154983161 983144983145983143983144 (G983145983150983145=70)

bull M983151983155983156 983151983142 983156983144983137983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983138983161 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150983139983151983149983141983155

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 991260983141983160983152983148983137983145983150983155991261 983155983151983149983141 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161 983145983150

983152983141983154983155983151983150983137983148 983145983150983139983151983149983141983155 983143983148983151983138983137983148983148983161 (983137983155983155983141983155983155983141983140 983137983139983154983151983155983155 983150983137983156983145983151983150983137983148983158983141983150983156983145983148983141983155)

bull T983144983145983155 983159983137983155 983150983151983156 983156983144983141 983139983137983155983141 983145983150 983156983144983141 983152983137983155983156 (983137983154983151983157983150983140 185098308570)

983159983144983141983150 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983149983151983155983156983151983142 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

T983144 983156983145 983156 983147

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4262

T983144983141 983153983157983141983155983156983145983151983150983155 983156983151 983137983155983147

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983149983151983154983137983148983148983161983085983137983154983138983145983156983154983137983154983161 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983145983150983140983141983152983141983150983140983141983150983156 983151983142 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983141983142983142983151983154983156

bull I983156 983139983137983150 983138983141 983154983141983143983137983154983140983141983140 983137983155 983137 983154983141983150983156 (983155983144983137983154983141983140 983138983161 983137983148983148 983149983141983149983138983141983154983155

983151983142 983137 983139983151983149983149983157983150983145983156983161)

bull I983155 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142 983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141983148983161

983137983139983153983157983145983154983141983140 983159983141983137983148983156983144 983137983139983139983141983152983156983137983138983148983141

bull I983155 983145983156 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983142983154983151983149 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142

983142983137983149983145983148983161 983159983141983137983148983156983144 W983144983161

bull P983151983148983145983156983145983139983137983148 983152983144983145983148983151983155983151983152983144983161 983137983154983143983157983149983141983150983156983155 983152983154983151 983154983141983150983156 (983155983151983139983145983137983148983139983151983150983156983154983137983139983156 983155983156983137983156983145983155983156 983156983144983141983151983154983161 983152983144983145983148983145983137983085983085A983154983145983155983156983151983156983148983141) 983137983150983140 983139983151983150983156983154983137

(983139983151983155983149983151983152983151983148983145983156983137983150 983146983157983155983156983145983139983141 983137983155 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4362

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4462

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140 (983138) 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161bull N983141983145983156983144983141983154 983151983142 983156983144983141983149 983149983137983156983156983141983154983155

bull C983151983150983139983141983152983156 1 (983140983145983158983141983154983143983141983150983139983141) 983145983155 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156 983145983142 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983144983137983158983141

983148983145983138983141983154983137983148 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983145983156 983149983137983161 983138983141 983154983141983148983141983158983137983150983156 983142983151983154 983148983145983138983141983154983137983148 983158983155983138983157983154983140983141983150983141983140 983155983151983139983145983141983156983145983141983155

bull I983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983154983151983151983156983141983140 983145983150 983156983159983151 983147983141983161 983137983155983155983157983149983152983156983145983151983150983155 (983145) 983152983151983148983145983156983145983139983137983148

983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983151983142 983148983145983138983141983154983137983148983145983155983149 983137983154983141 983159983144983137983156 983149983137983156983156983141983154983155 (983145983145) 983137983139983153983157983145983155983145983156983145983151983150983151983142 983159983141983137983148983156983144 983145983149983149983137983156983141983154983145983137983148 983142983151983154 983138983151983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983137983150983140 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983155983145983149983145983148983137983154983148983161 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156983151983150983139983141 983156983144983141 983138983137983139983147983143983154983151983157983150983140 983139983151983150983140983145983156983145983151983150983155 983151983142 983146983157983155983156983145983139983141 983141983160983145983155983156 983145983150 983137983148983148

983155983151983139983145983141983156983145983141983155bull B983157983156 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 983149983137983156983156983141983154 983138983141983139983137983157983155983141 983156983144983141

983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141 983152983154983145983150983139983145983152983148983141 983137983152983152983148983145983141983155 983159983145983156983144983145983150 983141983137983139983144 983152983141983151983152983148983141 (983150983151983156983141

983144983151983159983141983158983141983154 983156983144983137983156 983156983144983141 DP 983149983137983161 983137983148983148983151983159 983142983151983154 983144983145983143983144 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161)

R 983148 983145 983148 983142 983156 983145 983148 983148983156983144 983142

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4562

R983137983159983148983155 983151983150 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983151983142 983149983137983156983141983154983145983137983148 983159983141983137983148983156983144 983142983151983154

983137 991260983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161991261 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149bull I983156 983145983155 983137 983149983145983155983156983137983147983141 983156983151 983138983141983148983145983141983158983141 983156983144983137983156 983137 983146983157983155983156 983137983150983140 983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161 983149983157983155983156

983159983137983145983156 983157983152983151983150 983137 983144983145983143983144 983149983137983156983141983154983145983137983148 983155983156983137983150983140983137983154983140 983151983142 983148983145983142983141 W983144983137983156 983149983141983150 983159983137983150983156 983145983155

983149983141983137983150983145983150983143983142983157983148 983159983151983154983147 983145983150 983142983154983141983141 983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983159983145983156983144 983151983156983144983141983154983155 983156983144983141983155983141983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983154983141983143983157983148983137983156983145983150983143 983156983144983141983145983154 983154983141983148983137983156983145983151983150983155 983156983151 983151983150983141 983137983150983151983156983144983141983154 983159983145983156983144983145983150 983137983142983154983137983149983141983159983151983154983147 983151983142 983146983157983155983156 983138983137983155983145983139 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 T983151 983137983139983144983145983141983158983141 983156983144983145983155 983155983156983137983156983141 983151983142983156983144983145983150983143983155 983143983154983141983137983156 983159983141983137983148983156983144 983145983155 983150983151983156 983150983141983139983141983155983155983137983154983161 983113983150 983142983137983139983156 983138983141983161983151983150983140 983155983151983149983141983152983151983145983150983156 983145983156 983145983155 983149983151983154983141 983148983145983147983141983148983161 983156983151 983138983141 983137 983152983151983155983145983156983145983158983141 983144983145983150983140983154983137983150983139983141 983137

983149983141983137983150983145983150983143983148983141983155983155 983140983145983155983156983154983137983139983156983145983151983150 983137983156 983138983141983155983156 983145983142 983150983151983156 983137 983156983141983149983152983156983137983156983145983151983150 983156983151983145983150983140983157983148983143983141983150983139983141 983137983150983140 983141983149983152983156983145983150983141983155983155 ( 983105 983124983144983141983151983154983161 983151983142 983114983157983155983156983145983139983141 C983144983137983152983156983141983154 V98320744 983152983152 2579830858)

bull F983151983154 R983137983159983148983155 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150 983151983142 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983155983145983149983152983148983161 983137983155983157983149 983151983142 983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983152983156983145983149983137983148 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 (983149983161983145983150983156983141983154983152983154983141983156983137983156983145983151983150)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4662

bull I983150 G983145983150983145 983156983141983154983149983155

p p y y pG j

n

i j

ii j

n

i

n

i

iii +minus(+ sumsumsumgt=

)11 micro

π

Go back to our definition of global inequality

Rawls would insist of the minimization of eachindividual Gini (Gi) so that Term 1 (within-inequality)would be minimized But differences in mean incomes

between the countries can take any value Term 2(between inequality) could be very high

And this is exactly what we observe in real life Term 2

accounts for 85 of global Gini

Term 1 Term 2

Global Ginis in Real World Rawlsian World Convergence

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4762

All equal Different (as

now)

All equal

Different (asnow)

Mean countryincomes

Individualincomes within

country

G oba G s ea o d a s a o d Co e ge ceWorldhellipand Shangri-La World

697

615(all country

Ginis=0)

456 (all mean

incomes sameall country Ginisas now)

0

C 983148 983145 983140 21983155983156 983148983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4862

C983151983150983139983148983157983155983145983151983150 983137983150983140 21983155983156 983139983141983150983156983157983154983161 983152983151983148983145983139983161 983145983155983155983157983141983155

bull T983151 983154983141983140983157983139983141 983155983145983143983150983145983142983145983139983137983150983156983148983161 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 (983137983150983140983152983151983158983141983154983156983161) 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983156983144983141983154983141 983137983154983141 983156983159983151 983159983137983161983155

bull A 983155983148983151983159 983137983150983140 983155983157983155983156983137983145983150983137983138983148983141 983159983137983161 983144983145983143983144983141983154 983143983154983151983159983156983144 983154983137983156983141 983151983142983152983151983151983154983141983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull A 983142983137983155983156 983137983150983140 983152983151983155983155983145983138983148983161 983152983151983148983145983156983145983139983137983148983148983161 983156983157983149983157983148983156983151983157983155 983159983137983161

983145983150983139983154983141983137983155983141 983149983145983143983154983137983156983145983151983150bull 983109983145983156983144983141983154 983152983151983151983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983151 983138983141983139983151983149983141 983154983145983139983144983141983154 983151983154983152983151983151983154 983152983141983151983152983148983141 983159983145983148983148 983149983151983158983141 983156983151 983154983145983139983144 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull S983144983151983157983148983140 983149983145983143983154983137983150983156983155 983138983141 983156983137983160983141983140 983137983140983140983145983156983145983151983150983137983148983148983161 983156983151 983152983137983161 983150983137983156983145983158983141983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150991257983155 983148983151983155983141983154983155 983137983150983140 983156983144983151983155983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983145983150 983156983144983141983145983154983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983151983154983145983143983145983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4962

EXTRAS S983144983151983157983148983140 983156983144983141 983159983144983151983148983141 983159983151983154983148983140983138983141 983139983151983149983152983151983155983141983140 983151983142 983143983137983156983141983140

983139983151983149983149983157983150983145983156983145983141983155

P983137983155983155983137983143983141983155 983137983150983140 983140983141983137983156983144 983137983156 983137983158983141983154983137983143983141 983137983150983150983157983137983148

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5062

983143 983143

983154983137983156983141983155983109983155983156983145983149983137983156983141983140

983155983157983139983139983141983155983155983142983157983148

983145983148983148983141983143983137983148

983152983137983155983155983137983143983141983155

983118983157983149983138983141983154

983151983142 983137983154983154983141983155983156983155

983108983141983137983156983144983155 983108983141983137983156983144

983154983137983156983141

983122983141983148983137983156983145983158983141

983140983141983137983156983144

983154983137983156983141

B983141983154983148983145983150 W983137983148983148 983166200 115 9831667 22 100

M983141983160983145983139983137983150 W983137983148983148 200000 A983138983151983157983156 1983149983145983148983148983145983151983150

400983085500

005 2

A983142983154983145983139983137EU 200000 A983154983151983157983150983140

1000

05 23

Most of the successful passages before the consolidation of the Wall

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5162

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

983152983154983141983152983137983154983141983140bull 983124983144983141 983109983139983151983150983151983149983145983155983156 (J983137983150983157983137983154983161 2011) 991260R983141983149983141983149983138983141983154 E983150983158983161 983145983155 983137

983140983141983137983140983148983161 983155983145983150991261 (L983145983155983156 983149983137983140983141 983145983150 4

983156983144

983139983141983150983156983157983154983161 983141983150983158983161983145983150983156983154983151983140983157983139983141983140 983151983150 983156983144983141 983148983145983155983156 983145983150 983156983144983141 7983156983144)

bull 991260A983143983137983145983150 I 983156983141983148983148 983161983151983157 983145983156 983145983155 983141983137983155983145983141983154 983142983151983154 983137 983139983137983149983141983148 983156983151 983143983151 983156983144983154983151983157983143983144

983156983144983141 983141983161983141 983151983142 983137 983150983141983141983140983148983141 983156983144983137983150 983142983151983154 983137 983154983145983139983144 983149983137983150 983156983151 983141983150983156983141983154 983156983144983141983147983145983150983143983140983151983149 983151983142 G983151983140991261

bull I983142 983161983151983157 983159983137983150983156 983156983151 983138983141 983152983141983154983142983141983139983156 983143983151 983155983141983148983148 983161983151983157983154 983152983151983155983155983141983155983155983145983151983150983155

983137983150983140 983143983145983158983141 983156983151 983156983144983141 983152983151983151983154 983137983150983140 983161983151983157 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983154983141983137983155983157983154983141 983145983150983144983141983137983158983141983150991261 (983145983150 M983137983154983147 L983157983147983141 983137983150983140 M983137983156983156983144983141983159)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5262

C983144983145983150983137

C983144983145983150983137 (19809830852000)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5362

C983144983145983150983137 (1980 2000)

Red fast growth (1σ above the mean)

Yellow average

Light yellow slow (1σ below the

mean)

North to SouthShandong

JiangsuZhejiangFujianGuangdong

C983144983145983150983137991257983155 G983137983150983143 983151983142 E983148983141983158983141983150 5 983149983137983154983145983156983145983149983141 983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + 4 983139983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5462

983143 983152 983161

983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + H983151983150983143 K983151983150983143 983137983150983140 M983137983139983137983151 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 GDP 983138983161 983137

983156983144983145983154983140 983151983142 983156983144983141 983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150

Provinces are from N to S Shanong JiansuZhejiang FujianGuangdong

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5562

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5762

983152

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100country percentile

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5862

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

983156983159983151983159983137983161 (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085983122 983137983154983141983137(678)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085

983125 983137983154983141983137(626)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983125983123983105 983137983154983141983137(296)) 983148983141983143983141983150983140(983151983142983142) 983160983156983145983156983148983141(983145983150983139983151983149983141 983145983150 983120983120983120 983140983151983148983148983137983154 983148983151983143983155) 983156983141983160983156(800 26 983107983144983145983150983137983085

983154983157983154983137983148) 983156983141983160983156(800 37 983107983144983145983150983137983085983085983157983154983138983137983150) 983156983141983160983156(350 45 983125983123983105)983110983154983151983149 98315998315198315498314898314020029831352005983140983156983137

China-rural China--urban

USA

0

2 0 0

4 0 0

6 0 0

8 0 0

25 3 35 4 45 5income in PPP dollar logs

T983144 983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5962

T983144983141 983139983154983145983155983145983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6062

P983148983157983156983151983139983154983137983156983145983139 983137983150983140 983140983141983149983151983139983154983137983156983145983139 983154983141983137983148 983143983148983151983138983137983148 983143983154983151983159983156983144

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 23: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2362

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2462

GDP 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150 983137983150983140

983155983156983137983156983141983155 983151983142 983156983144983141 USA (983157983150983159983141983145983143983144983156983141983140)

twoway (kdensity gdpppp if Deurope_inc==1) (kdensity gdpppp if Deurope_inc==0 legend(off) xtitle(GDP per capita in PPP terms))Using sourcesUS_EUUS_vs_EUdta

0

0 0 0 0 2

0

0 0 0 4

0 0 0 0 6

0 0 0 0 8

k d e n s i t y g d p p p p

0 20000 40000 60000 80000GDP per capita in PPP terms

USA

Europe

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2562

G983145983150983145983155 983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

983137983150983140 983155983156983137983156983141983155 983151983142 983156983144983141 USA

0

0 5

1

1 5

k d e n s i t y g i n i

25 30 35 40 45Gini

Europe USA

Overall inter-personal Ginifor both

twoway (kdensity gini if Deurope==1) (kdensity gini if Deurope==0 legend(off) xtitle((Gini) xline(31 38) xline(41 lwidth(thick)))Using US_vs_EUdta in cperseussources

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2662

B983141983156983159983141983141983150983085983157983150983145983156 983137983150983140 983156983151983156983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983155983141983148983141983139983156983141983140

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983154983151983157983150983140 983161983141983137983154 2005Gini

Between-

states or

countries

Gini total

(between

individuals)

Share of inter-state

inequality in total

()

USA (50 states) 8 40+ ~20

EU-15 countries (pre-

enlargement)

102 334 30

EU-27 (post enlargement) 231 403 57

China (29 provinces) 24 40+ ~60

EU-34 (all of Europe incl

Turkey)301 448 67

EU data calculated from world2002dta US from the same source

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2762

T983159983151 983156983161983152983141983155 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155

bull T983144983141 A983149983141983154983145983139983137983150 983137983148983148 983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 983137983154983141 983157983150983141983153983157983137983148

983145983150983156983141983154983150983137983148983148983161 983138983157983156 983156983144983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983145983150 983156983144983141983145983154 983149983141983137983150 983145983150983139983151983149983141983155

983137983154983141 983155983149983137983148983148

bull T983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 983137983154983141 983141983153983157983137983148 983145983150983156983141983154983150983137983148983148983161

983138983157983156 983149983141983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983138983141983156983159983141983141983150 983156983144983141983149 983137983154983141

983148983137983154983143983141bull I983150 983156983144983141 A983149983141983154983145983139983137983150 983156983161983152983141 983152983151983158983141983154983156983161 983145983155 983137983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148

983137983156983156983154983145983138983157983156983141 983145983150 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 983156983161983152983141 983152983151983158983141983154983156983161 983145983155 983137

983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141 983137983156983156983154983145983138983157983156983141bull P983151983148983145983139983145983141983155 983149983157983155983156 983138983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983156983151983151 983152983154983151983085983152983151983151983154 983145983150 983151983150983141 983139983137983155983141

991260983154983141983143983145983151983150983137983148 983139983151983144983141983155983145983151983150991261 983145983150 983156983144983141 983151983156983144983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2862

I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155bull H983151983159 983142983137983154 983139983137983150 EU991257983155 983141983160983152983137983150983155983145983151983150 983139983151983150983156983145983150983157983141

bull W983145983156983144 983156983144983141 983148983137983155983156 2 983141983160983152983137983150983155983145983151983150983155 EU 983144983137983155 983149983151983158983141983140 983137983159983137983161983142983154983151983149 983137983150 A983149983141983154983145983139983137983150 983156983161983152983141 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

bull W983145983156983144 T983157983154983147983141983161 EU991257983155 G983145983150983145 983159983151983157983148983140 983141983160983139983141983141983140 45 983155983151 E983157983154983151983152983141

983159983151983157983148983140 983139983151983149983141 983156983151 983154983141983155983141983149983138983148983141 L983137983156983145983150 A983149983141983154983145983139983137 983140983151983141983155 983156983144983145983155 983155983141983156

983137 983148983145983149983145983156 983156983151 EU 983141983160983152983137983150983155983145983151983150bull C983144983145983150983137 983144983137983155 983137 983155983145983149983145983148983137983154 983155983156983154983157983139983156983157983154983141 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983148983145983147983141 E983157983154983151983152983141

bull S983157983139983144 983144983157983143983141 983145983150983156983141983154983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983145983150 983149983141983137983150

983145983150983139983151983149983141983155 983155983141983156 983137983148983155983151 983137 983148983145983149983145983156 983156983151 983137 983152983151983155983155983145983138983148983141 983152983151983148983145983156983145983139983137983148 983157983150983145983156983161 983151983142A983155983145983137 (983148983141983137983158983145983150983143 983141983158983141983150 983137983155983145983140983141 983156983144983141 983156983159983151 983143983145983137983150983156983155) A983155983145983137 983145983155 983138983161 983142983137983154

983156983144983141 983149983151983155983156 983145983150983139983151983149983141 983144983141983156983141983154983151983143983141983150983141983151983157983155 983139983151983150983156983145983150983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2962

2 C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3062

2A 983116983141983155 983146983141983157983160 983155983151983150983156 983142983137983145983156983155

983159983144983141983150 983161983151983157 983137983154983141 983138983151983154983150

A 983148 983148 983138 983148 983156983145983148 983145983156983145 (983145 983148 983148 983145 $PPP)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3162

A983150 983141983160983137983149983152983148983141 983143983148983151983138983137983148 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141 983152983151983155983145983156983145983151983150983155 (983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 983145983150 $PPP)

983145983150 D983141983150983149983137983154983147 983137983150983140 983155983141983148983141983139983156983141983140 A983142983154983145983139983137983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

Based on B Milanovic Worlds Apart Measuring International and Global Inequality

Denmark

Mozambique

Mali

Tanzania

Uganda

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 5 10 15 20country ventile

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3262

E983155983156983145983149983137983156983145983151983150ijij j jij C bGbmbb y ε ++++= 3210

983149983146 = 983149983141983137983150 983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141

G983146 = G983145983150983145 983139983151983141983142983142983145983139983145983141983150983156

C983145983146 = 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 983151983142 983145983085983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983145983150 983146983085983156983144 983139983151983157983150983156983154983161

T983144983141 983145983155983155983157983141 H983151983159 983156983151 983155983157983138983155983156983145983156983157983156983141 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155

(C983145983146) 983142983151983154 983151983159983150 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 (C983145983146) 983137983150983140 983156983144983157983155 983144983137983158983141 983156983144983141

983141983150983156983145983154983141 983154983141983143983154983141983155983155983145983151983150 983137983139983139983151983157983150983156 983142983151983154 983156983144983141 983141983142983142983141983139983156 983151983142983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 983151983150983148983161

R983157983150 983151983158983141983154 983145983150983139983151983149983141 983158983141983150983156983145983148983141983155 983142983151983154 116 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140

2320 (20 983160 116) 983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 (983161983145983146)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3362

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3462

bull 983111983148983151983138983137983148 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983103 C983151983157983150983156983154983161 983151983142983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983141983160983152983148983137983145983150983155 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161983145983150 983143983148983151983138983137983148 983145983150983139983151983149983141 (E983155983156983145983149983137983156983141983140 983137983139983154983151983155983155

983154983141983152983154983141983155983141983150983156983137983156983145983158983141 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983156983144983137983156 983144983137983158983141 983156983144983141 983149983141983137983150983145983150983139983151983149983141 983151983142 983156983144983141983145983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983158983141983150983156983145983148983141983155 983151983154983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155) C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137983150983140 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141

983139983148983137983155983155 983139983151983149983138983145983150983141983140 983141983160983152983148983137983145983150 983137983138983151983157983156 80bull 983110983151983154 983139983151983149983152983137983154983145983155983151983150983098 4 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 (983152983148983137983139983141 983151983142

983138983145983154983156983144 983152983137983154983141983150983156983155 983141983156983144983150983145983139983145983156983161 983137983143983141) 983141983160983152983148983137983145983150 40 983151983142

983159983137983143983141 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983156983144983141 US (N P983145983155983156983151983148983141983155983145 J983151983142EI2009)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3562

2B I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155 983149983145983143983154983137983156983145983151983150 983146983157983155983156

983145983150983156983141983154983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983154983140983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3662

T983144983141 XXI 983139983141983150983156983157983154983161 983156983154983145983148983141983149983149983137

A Globalization of ideasknowledge

Communication awareness ofothersrsquo living standards

B Increasing differences inmean incomes

among countries

C No movement of people

If A and B then no C Migration is the outcome of current unequal globalizationIf B and C then no A Unequal globe can exist if people do not know much abouteach otherrsquos living conditions or costs of transport are too highIf A and C then no B Under globalization people will not move if income differentialsare small

G983154983151983159983145983150983143 983145983150983156983141983154983085983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983137983150983140 983149983145983143983154983137983156983145983151983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3762

983143 983161 983143

K983141983161 983155983141983158983141983150 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3862

T983144983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983142983151983157983154983156983144 983159983151983154983148983140 G983154983141983141983139983141 983158983155 M983137983139983141983140983151983150983145983137

983137983150983140 A983148983138983137983150983145983137 S983152983137983145983150 983158983155 M983151983154983151983139983139983151 (25983147983149)M983137983148983137983161983155983145983137 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (3983147983149)

bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140 US 983158983155 M983141983160983145983139983151

bull T983144983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983156983144983154983141983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983137983148983148983141983140983085983145983150 983151983154

983149983145983150983141983140 N K983151983154983141983137991252S K983151983154983141983137 983129983141983149983141983150991252S983137983157983140983145

A983154983137983138983145983137 I983155983154983137983141983148983085983085983085P983137983148983141983155983156983145983150983141I983150 1960 983156983144983141 983151983150983148983161 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983141983154983141 A983154983143983141983150983156983145983150983137 983137983150983140 U983154983157983143983157983137983161 (983142983145983154983155983156) 983158983155 B983154983137983162983145983148

P983137983154983137983143983157983137983161 983137983150983140 B983151983148983145983158983145983137 (983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140) 983137983150983140 A983157983155983156983154983137983148983145983137 (983142983145983154983155983156) 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (983142983151983157983154983156983144)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3962

983129983141983137983154 2007 983129983141983137983154 1980

A983152983152983154983151983160983145983149983137983156983141 983151983142983142983151983154983141983145983143983150 983159983151983154983147983141983154983155 983145983150

983148983137983138983151983154 983142983151983154983139983141

R983137983156983145983151 983151983142 983154983141983137983148 GDI 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137

G983154983141983141983139983141

(M983137983139983141983140983151983150983145983137983150A983148983138983137983150983145983137983150983155)

75 4 983156983151 1 21 983156983151 1

S983152983137983145983150

(M983151983154983151983139983139983137983150983155)

144 74 983156983151 1 65 983156983151 1

U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155

(M983141983160983145983139983137983150983155)

156 36 983156983151 1 26 983156983151 1

M983137983148983137983161983155983145983137

(I983150983140983151983150983141983155983145983137983150983155)

180 37 983156983151 1 36 983156983151 1

BLS News Release March 2009 data for 2008 inclusive of undocumented aliens

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4062

I983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137 983154983141983150983156

bull I983142 983149983151983155983156 983151983142 983151983157983154 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983140983141983156983141983154983149983145983150983141983140 983138983161

983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983156983144983141983150 983156983144983141983154983141 983145983155 983148983145983156983156983148983141 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142

983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983143983148983151983138983137983148983148983161 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983154983141983150983156

(983157983150983154983141983148983137983156983141983140 983156983151 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983140983141983155983141983154983156 983151983154 983141983142983142983151983154983156)

bull H983151983159 983149983157983139983144 983145983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983159983151983154983156983144 B983148983137983139983147983085983149983137983154983147983141983156UK 983152983137983155983155983152983151983154983156983155 983155983151983148983140 983142983151983154 983137983138983151983157983156 9832035000 983148983141983143983137983148983148983161

983152983157983154983139983144983137983155983141 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983142983151983154 983137983138983151983157983156 $1983149 983145983150

983145983150983158983141983155983156983149983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4162

T983144983141 983148983151983143983145983139 983151983142 983156983144983141 983137983154983143983157983149983141983150983156

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983145983150 983156983144983141 983159983151983154983148983140 983145983155

983158983141983154983161 983144983145983143983144 (G983145983150983145=70)

bull M983151983155983156 983151983142 983156983144983137983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983138983161 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150983139983151983149983141983155

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 991260983141983160983152983148983137983145983150983155991261 983155983151983149983141 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161 983145983150

983152983141983154983155983151983150983137983148 983145983150983139983151983149983141983155 983143983148983151983138983137983148983148983161 (983137983155983155983141983155983155983141983140 983137983139983154983151983155983155 983150983137983156983145983151983150983137983148983158983141983150983156983145983148983141983155)

bull T983144983145983155 983159983137983155 983150983151983156 983156983144983141 983139983137983155983141 983145983150 983156983144983141 983152983137983155983156 (983137983154983151983157983150983140 185098308570)

983159983144983141983150 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983149983151983155983156983151983142 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

T983144 983156983145 983156 983147

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4262

T983144983141 983153983157983141983155983156983145983151983150983155 983156983151 983137983155983147

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983149983151983154983137983148983148983161983085983137983154983138983145983156983154983137983154983161 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983145983150983140983141983152983141983150983140983141983150983156 983151983142 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983141983142983142983151983154983156

bull I983156 983139983137983150 983138983141 983154983141983143983137983154983140983141983140 983137983155 983137 983154983141983150983156 (983155983144983137983154983141983140 983138983161 983137983148983148 983149983141983149983138983141983154983155

983151983142 983137 983139983151983149983149983157983150983145983156983161)

bull I983155 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142 983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141983148983161

983137983139983153983157983145983154983141983140 983159983141983137983148983156983144 983137983139983139983141983152983156983137983138983148983141

bull I983155 983145983156 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983142983154983151983149 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142

983142983137983149983145983148983161 983159983141983137983148983156983144 W983144983161

bull P983151983148983145983156983145983139983137983148 983152983144983145983148983151983155983151983152983144983161 983137983154983143983157983149983141983150983156983155 983152983154983151 983154983141983150983156 (983155983151983139983145983137983148983139983151983150983156983154983137983139983156 983155983156983137983156983145983155983156 983156983144983141983151983154983161 983152983144983145983148983145983137983085983085A983154983145983155983156983151983156983148983141) 983137983150983140 983139983151983150983156983154983137

(983139983151983155983149983151983152983151983148983145983156983137983150 983146983157983155983156983145983139983141 983137983155 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4362

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4462

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140 (983138) 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161bull N983141983145983156983144983141983154 983151983142 983156983144983141983149 983149983137983156983156983141983154983155

bull C983151983150983139983141983152983156 1 (983140983145983158983141983154983143983141983150983139983141) 983145983155 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156 983145983142 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983144983137983158983141

983148983145983138983141983154983137983148 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983145983156 983149983137983161 983138983141 983154983141983148983141983158983137983150983156 983142983151983154 983148983145983138983141983154983137983148 983158983155983138983157983154983140983141983150983141983140 983155983151983139983145983141983156983145983141983155

bull I983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983154983151983151983156983141983140 983145983150 983156983159983151 983147983141983161 983137983155983155983157983149983152983156983145983151983150983155 (983145) 983152983151983148983145983156983145983139983137983148

983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983151983142 983148983145983138983141983154983137983148983145983155983149 983137983154983141 983159983144983137983156 983149983137983156983156983141983154983155 (983145983145) 983137983139983153983157983145983155983145983156983145983151983150983151983142 983159983141983137983148983156983144 983145983149983149983137983156983141983154983145983137983148 983142983151983154 983138983151983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983137983150983140 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983155983145983149983145983148983137983154983148983161 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156983151983150983139983141 983156983144983141 983138983137983139983147983143983154983151983157983150983140 983139983151983150983140983145983156983145983151983150983155 983151983142 983146983157983155983156983145983139983141 983141983160983145983155983156 983145983150 983137983148983148

983155983151983139983145983141983156983145983141983155bull B983157983156 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 983149983137983156983156983141983154 983138983141983139983137983157983155983141 983156983144983141

983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141 983152983154983145983150983139983145983152983148983141 983137983152983152983148983145983141983155 983159983145983156983144983145983150 983141983137983139983144 983152983141983151983152983148983141 (983150983151983156983141

983144983151983159983141983158983141983154 983156983144983137983156 983156983144983141 DP 983149983137983161 983137983148983148983151983159 983142983151983154 983144983145983143983144 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161)

R 983148 983145 983148 983142 983156 983145 983148 983148983156983144 983142

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4562

R983137983159983148983155 983151983150 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983151983142 983149983137983156983141983154983145983137983148 983159983141983137983148983156983144 983142983151983154

983137 991260983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161991261 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149bull I983156 983145983155 983137 983149983145983155983156983137983147983141 983156983151 983138983141983148983145983141983158983141 983156983144983137983156 983137 983146983157983155983156 983137983150983140 983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161 983149983157983155983156

983159983137983145983156 983157983152983151983150 983137 983144983145983143983144 983149983137983156983141983154983145983137983148 983155983156983137983150983140983137983154983140 983151983142 983148983145983142983141 W983144983137983156 983149983141983150 983159983137983150983156 983145983155

983149983141983137983150983145983150983143983142983157983148 983159983151983154983147 983145983150 983142983154983141983141 983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983159983145983156983144 983151983156983144983141983154983155 983156983144983141983155983141983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983154983141983143983157983148983137983156983145983150983143 983156983144983141983145983154 983154983141983148983137983156983145983151983150983155 983156983151 983151983150983141 983137983150983151983156983144983141983154 983159983145983156983144983145983150 983137983142983154983137983149983141983159983151983154983147 983151983142 983146983157983155983156 983138983137983155983145983139 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 T983151 983137983139983144983145983141983158983141 983156983144983145983155 983155983156983137983156983141 983151983142983156983144983145983150983143983155 983143983154983141983137983156 983159983141983137983148983156983144 983145983155 983150983151983156 983150983141983139983141983155983155983137983154983161 983113983150 983142983137983139983156 983138983141983161983151983150983140 983155983151983149983141983152983151983145983150983156 983145983156 983145983155 983149983151983154983141 983148983145983147983141983148983161 983156983151 983138983141 983137 983152983151983155983145983156983145983158983141 983144983145983150983140983154983137983150983139983141 983137

983149983141983137983150983145983150983143983148983141983155983155 983140983145983155983156983154983137983139983156983145983151983150 983137983156 983138983141983155983156 983145983142 983150983151983156 983137 983156983141983149983152983156983137983156983145983151983150 983156983151983145983150983140983157983148983143983141983150983139983141 983137983150983140 983141983149983152983156983145983150983141983155983155 ( 983105 983124983144983141983151983154983161 983151983142 983114983157983155983156983145983139983141 C983144983137983152983156983141983154 V98320744 983152983152 2579830858)

bull F983151983154 R983137983159983148983155 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150 983151983142 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983155983145983149983152983148983161 983137983155983157983149 983151983142 983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983152983156983145983149983137983148 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 (983149983161983145983150983156983141983154983152983154983141983156983137983156983145983151983150)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4662

bull I983150 G983145983150983145 983156983141983154983149983155

p p y y pG j

n

i j

ii j

n

i

n

i

iii +minus(+ sumsumsumgt=

)11 micro

π

Go back to our definition of global inequality

Rawls would insist of the minimization of eachindividual Gini (Gi) so that Term 1 (within-inequality)would be minimized But differences in mean incomes

between the countries can take any value Term 2(between inequality) could be very high

And this is exactly what we observe in real life Term 2

accounts for 85 of global Gini

Term 1 Term 2

Global Ginis in Real World Rawlsian World Convergence

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4762

All equal Different (as

now)

All equal

Different (asnow)

Mean countryincomes

Individualincomes within

country

G oba G s ea o d a s a o d Co e ge ceWorldhellipand Shangri-La World

697

615(all country

Ginis=0)

456 (all mean

incomes sameall country Ginisas now)

0

C 983148 983145 983140 21983155983156 983148983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4862

C983151983150983139983148983157983155983145983151983150 983137983150983140 21983155983156 983139983141983150983156983157983154983161 983152983151983148983145983139983161 983145983155983155983157983141983155

bull T983151 983154983141983140983157983139983141 983155983145983143983150983145983142983145983139983137983150983156983148983161 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 (983137983150983140983152983151983158983141983154983156983161) 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983156983144983141983154983141 983137983154983141 983156983159983151 983159983137983161983155

bull A 983155983148983151983159 983137983150983140 983155983157983155983156983137983145983150983137983138983148983141 983159983137983161 983144983145983143983144983141983154 983143983154983151983159983156983144 983154983137983156983141 983151983142983152983151983151983154983141983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull A 983142983137983155983156 983137983150983140 983152983151983155983155983145983138983148983161 983152983151983148983145983156983145983139983137983148983148983161 983156983157983149983157983148983156983151983157983155 983159983137983161

983145983150983139983154983141983137983155983141 983149983145983143983154983137983156983145983151983150bull 983109983145983156983144983141983154 983152983151983151983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983151 983138983141983139983151983149983141 983154983145983139983144983141983154 983151983154983152983151983151983154 983152983141983151983152983148983141 983159983145983148983148 983149983151983158983141 983156983151 983154983145983139983144 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull S983144983151983157983148983140 983149983145983143983154983137983150983156983155 983138983141 983156983137983160983141983140 983137983140983140983145983156983145983151983150983137983148983148983161 983156983151 983152983137983161 983150983137983156983145983158983141983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150991257983155 983148983151983155983141983154983155 983137983150983140 983156983144983151983155983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983145983150 983156983144983141983145983154983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983151983154983145983143983145983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4962

EXTRAS S983144983151983157983148983140 983156983144983141 983159983144983151983148983141 983159983151983154983148983140983138983141 983139983151983149983152983151983155983141983140 983151983142 983143983137983156983141983140

983139983151983149983149983157983150983145983156983145983141983155

P983137983155983155983137983143983141983155 983137983150983140 983140983141983137983156983144 983137983156 983137983158983141983154983137983143983141 983137983150983150983157983137983148

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5062

983143 983143

983154983137983156983141983155983109983155983156983145983149983137983156983141983140

983155983157983139983139983141983155983155983142983157983148

983145983148983148983141983143983137983148

983152983137983155983155983137983143983141983155

983118983157983149983138983141983154

983151983142 983137983154983154983141983155983156983155

983108983141983137983156983144983155 983108983141983137983156983144

983154983137983156983141

983122983141983148983137983156983145983158983141

983140983141983137983156983144

983154983137983156983141

B983141983154983148983145983150 W983137983148983148 983166200 115 9831667 22 100

M983141983160983145983139983137983150 W983137983148983148 200000 A983138983151983157983156 1983149983145983148983148983145983151983150

400983085500

005 2

A983142983154983145983139983137EU 200000 A983154983151983157983150983140

1000

05 23

Most of the successful passages before the consolidation of the Wall

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5162

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

983152983154983141983152983137983154983141983140bull 983124983144983141 983109983139983151983150983151983149983145983155983156 (J983137983150983157983137983154983161 2011) 991260R983141983149983141983149983138983141983154 E983150983158983161 983145983155 983137

983140983141983137983140983148983161 983155983145983150991261 (L983145983155983156 983149983137983140983141 983145983150 4

983156983144

983139983141983150983156983157983154983161 983141983150983158983161983145983150983156983154983151983140983157983139983141983140 983151983150 983156983144983141 983148983145983155983156 983145983150 983156983144983141 7983156983144)

bull 991260A983143983137983145983150 I 983156983141983148983148 983161983151983157 983145983156 983145983155 983141983137983155983145983141983154 983142983151983154 983137 983139983137983149983141983148 983156983151 983143983151 983156983144983154983151983157983143983144

983156983144983141 983141983161983141 983151983142 983137 983150983141983141983140983148983141 983156983144983137983150 983142983151983154 983137 983154983145983139983144 983149983137983150 983156983151 983141983150983156983141983154 983156983144983141983147983145983150983143983140983151983149 983151983142 G983151983140991261

bull I983142 983161983151983157 983159983137983150983156 983156983151 983138983141 983152983141983154983142983141983139983156 983143983151 983155983141983148983148 983161983151983157983154 983152983151983155983155983141983155983155983145983151983150983155

983137983150983140 983143983145983158983141 983156983151 983156983144983141 983152983151983151983154 983137983150983140 983161983151983157 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983154983141983137983155983157983154983141 983145983150983144983141983137983158983141983150991261 (983145983150 M983137983154983147 L983157983147983141 983137983150983140 M983137983156983156983144983141983159)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5262

C983144983145983150983137

C983144983145983150983137 (19809830852000)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5362

C983144983145983150983137 (1980 2000)

Red fast growth (1σ above the mean)

Yellow average

Light yellow slow (1σ below the

mean)

North to SouthShandong

JiangsuZhejiangFujianGuangdong

C983144983145983150983137991257983155 G983137983150983143 983151983142 E983148983141983158983141983150 5 983149983137983154983145983156983145983149983141 983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + 4 983139983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5462

983143 983152 983161

983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + H983151983150983143 K983151983150983143 983137983150983140 M983137983139983137983151 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 GDP 983138983161 983137

983156983144983145983154983140 983151983142 983156983144983141 983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150

Provinces are from N to S Shanong JiansuZhejiang FujianGuangdong

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5562

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5762

983152

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100country percentile

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5862

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

983156983159983151983159983137983161 (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085983122 983137983154983141983137(678)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085

983125 983137983154983141983137(626)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983125983123983105 983137983154983141983137(296)) 983148983141983143983141983150983140(983151983142983142) 983160983156983145983156983148983141(983145983150983139983151983149983141 983145983150 983120983120983120 983140983151983148983148983137983154 983148983151983143983155) 983156983141983160983156(800 26 983107983144983145983150983137983085

983154983157983154983137983148) 983156983141983160983156(800 37 983107983144983145983150983137983085983085983157983154983138983137983150) 983156983141983160983156(350 45 983125983123983105)983110983154983151983149 98315998315198315498314898314020029831352005983140983156983137

China-rural China--urban

USA

0

2 0 0

4 0 0

6 0 0

8 0 0

25 3 35 4 45 5income in PPP dollar logs

T983144 983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5962

T983144983141 983139983154983145983155983145983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6062

P983148983157983156983151983139983154983137983156983145983139 983137983150983140 983140983141983149983151983139983154983137983156983145983139 983154983141983137983148 983143983148983151983138983137983148 983143983154983151983159983156983144

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 24: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2462

GDP 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150 983137983150983140

983155983156983137983156983141983155 983151983142 983156983144983141 USA (983157983150983159983141983145983143983144983156983141983140)

twoway (kdensity gdpppp if Deurope_inc==1) (kdensity gdpppp if Deurope_inc==0 legend(off) xtitle(GDP per capita in PPP terms))Using sourcesUS_EUUS_vs_EUdta

0

0 0 0 0 2

0

0 0 0 4

0 0 0 0 6

0 0 0 0 8

k d e n s i t y g d p p p p

0 20000 40000 60000 80000GDP per capita in PPP terms

USA

Europe

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2562

G983145983150983145983155 983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

983137983150983140 983155983156983137983156983141983155 983151983142 983156983144983141 USA

0

0 5

1

1 5

k d e n s i t y g i n i

25 30 35 40 45Gini

Europe USA

Overall inter-personal Ginifor both

twoway (kdensity gini if Deurope==1) (kdensity gini if Deurope==0 legend(off) xtitle((Gini) xline(31 38) xline(41 lwidth(thick)))Using US_vs_EUdta in cperseussources

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2662

B983141983156983159983141983141983150983085983157983150983145983156 983137983150983140 983156983151983156983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983155983141983148983141983139983156983141983140

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983154983151983157983150983140 983161983141983137983154 2005Gini

Between-

states or

countries

Gini total

(between

individuals)

Share of inter-state

inequality in total

()

USA (50 states) 8 40+ ~20

EU-15 countries (pre-

enlargement)

102 334 30

EU-27 (post enlargement) 231 403 57

China (29 provinces) 24 40+ ~60

EU-34 (all of Europe incl

Turkey)301 448 67

EU data calculated from world2002dta US from the same source

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2762

T983159983151 983156983161983152983141983155 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155

bull T983144983141 A983149983141983154983145983139983137983150 983137983148983148 983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 983137983154983141 983157983150983141983153983157983137983148

983145983150983156983141983154983150983137983148983148983161 983138983157983156 983156983144983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983145983150 983156983144983141983145983154 983149983141983137983150 983145983150983139983151983149983141983155

983137983154983141 983155983149983137983148983148

bull T983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 983137983154983141 983141983153983157983137983148 983145983150983156983141983154983150983137983148983148983161

983138983157983156 983149983141983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983138983141983156983159983141983141983150 983156983144983141983149 983137983154983141

983148983137983154983143983141bull I983150 983156983144983141 A983149983141983154983145983139983137983150 983156983161983152983141 983152983151983158983141983154983156983161 983145983155 983137983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148

983137983156983156983154983145983138983157983156983141 983145983150 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 983156983161983152983141 983152983151983158983141983154983156983161 983145983155 983137

983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141 983137983156983156983154983145983138983157983156983141bull P983151983148983145983139983145983141983155 983149983157983155983156 983138983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983156983151983151 983152983154983151983085983152983151983151983154 983145983150 983151983150983141 983139983137983155983141

991260983154983141983143983145983151983150983137983148 983139983151983144983141983155983145983151983150991261 983145983150 983156983144983141 983151983156983144983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2862

I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155bull H983151983159 983142983137983154 983139983137983150 EU991257983155 983141983160983152983137983150983155983145983151983150 983139983151983150983156983145983150983157983141

bull W983145983156983144 983156983144983141 983148983137983155983156 2 983141983160983152983137983150983155983145983151983150983155 EU 983144983137983155 983149983151983158983141983140 983137983159983137983161983142983154983151983149 983137983150 A983149983141983154983145983139983137983150 983156983161983152983141 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

bull W983145983156983144 T983157983154983147983141983161 EU991257983155 G983145983150983145 983159983151983157983148983140 983141983160983139983141983141983140 45 983155983151 E983157983154983151983152983141

983159983151983157983148983140 983139983151983149983141 983156983151 983154983141983155983141983149983138983148983141 L983137983156983145983150 A983149983141983154983145983139983137 983140983151983141983155 983156983144983145983155 983155983141983156

983137 983148983145983149983145983156 983156983151 EU 983141983160983152983137983150983155983145983151983150bull C983144983145983150983137 983144983137983155 983137 983155983145983149983145983148983137983154 983155983156983154983157983139983156983157983154983141 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983148983145983147983141 E983157983154983151983152983141

bull S983157983139983144 983144983157983143983141 983145983150983156983141983154983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983145983150 983149983141983137983150

983145983150983139983151983149983141983155 983155983141983156 983137983148983155983151 983137 983148983145983149983145983156 983156983151 983137 983152983151983155983155983145983138983148983141 983152983151983148983145983156983145983139983137983148 983157983150983145983156983161 983151983142A983155983145983137 (983148983141983137983158983145983150983143 983141983158983141983150 983137983155983145983140983141 983156983144983141 983156983159983151 983143983145983137983150983156983155) A983155983145983137 983145983155 983138983161 983142983137983154

983156983144983141 983149983151983155983156 983145983150983139983151983149983141 983144983141983156983141983154983151983143983141983150983141983151983157983155 983139983151983150983156983145983150983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2962

2 C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3062

2A 983116983141983155 983146983141983157983160 983155983151983150983156 983142983137983145983156983155

983159983144983141983150 983161983151983157 983137983154983141 983138983151983154983150

A 983148 983148 983138 983148 983156983145983148 983145983156983145 (983145 983148 983148 983145 $PPP)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3162

A983150 983141983160983137983149983152983148983141 983143983148983151983138983137983148 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141 983152983151983155983145983156983145983151983150983155 (983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 983145983150 $PPP)

983145983150 D983141983150983149983137983154983147 983137983150983140 983155983141983148983141983139983156983141983140 A983142983154983145983139983137983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

Based on B Milanovic Worlds Apart Measuring International and Global Inequality

Denmark

Mozambique

Mali

Tanzania

Uganda

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 5 10 15 20country ventile

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3262

E983155983156983145983149983137983156983145983151983150ijij j jij C bGbmbb y ε ++++= 3210

983149983146 = 983149983141983137983150 983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141

G983146 = G983145983150983145 983139983151983141983142983142983145983139983145983141983150983156

C983145983146 = 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 983151983142 983145983085983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983145983150 983146983085983156983144 983139983151983157983150983156983154983161

T983144983141 983145983155983155983157983141 H983151983159 983156983151 983155983157983138983155983156983145983156983157983156983141 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155

(C983145983146) 983142983151983154 983151983159983150 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 (C983145983146) 983137983150983140 983156983144983157983155 983144983137983158983141 983156983144983141

983141983150983156983145983154983141 983154983141983143983154983141983155983155983145983151983150 983137983139983139983151983157983150983156 983142983151983154 983156983144983141 983141983142983142983141983139983156 983151983142983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 983151983150983148983161

R983157983150 983151983158983141983154 983145983150983139983151983149983141 983158983141983150983156983145983148983141983155 983142983151983154 116 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140

2320 (20 983160 116) 983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 (983161983145983146)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3362

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3462

bull 983111983148983151983138983137983148 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983103 C983151983157983150983156983154983161 983151983142983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983141983160983152983148983137983145983150983155 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161983145983150 983143983148983151983138983137983148 983145983150983139983151983149983141 (E983155983156983145983149983137983156983141983140 983137983139983154983151983155983155

983154983141983152983154983141983155983141983150983156983137983156983145983158983141 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983156983144983137983156 983144983137983158983141 983156983144983141 983149983141983137983150983145983150983139983151983149983141 983151983142 983156983144983141983145983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983158983141983150983156983145983148983141983155 983151983154983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155) C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137983150983140 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141

983139983148983137983155983155 983139983151983149983138983145983150983141983140 983141983160983152983148983137983145983150 983137983138983151983157983156 80bull 983110983151983154 983139983151983149983152983137983154983145983155983151983150983098 4 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 (983152983148983137983139983141 983151983142

983138983145983154983156983144 983152983137983154983141983150983156983155 983141983156983144983150983145983139983145983156983161 983137983143983141) 983141983160983152983148983137983145983150 40 983151983142

983159983137983143983141 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983156983144983141 US (N P983145983155983156983151983148983141983155983145 J983151983142EI2009)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3562

2B I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155 983149983145983143983154983137983156983145983151983150 983146983157983155983156

983145983150983156983141983154983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983154983140983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3662

T983144983141 XXI 983139983141983150983156983157983154983161 983156983154983145983148983141983149983149983137

A Globalization of ideasknowledge

Communication awareness ofothersrsquo living standards

B Increasing differences inmean incomes

among countries

C No movement of people

If A and B then no C Migration is the outcome of current unequal globalizationIf B and C then no A Unequal globe can exist if people do not know much abouteach otherrsquos living conditions or costs of transport are too highIf A and C then no B Under globalization people will not move if income differentialsare small

G983154983151983159983145983150983143 983145983150983156983141983154983085983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983137983150983140 983149983145983143983154983137983156983145983151983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3762

983143 983161 983143

K983141983161 983155983141983158983141983150 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3862

T983144983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983142983151983157983154983156983144 983159983151983154983148983140 G983154983141983141983139983141 983158983155 M983137983139983141983140983151983150983145983137

983137983150983140 A983148983138983137983150983145983137 S983152983137983145983150 983158983155 M983151983154983151983139983139983151 (25983147983149)M983137983148983137983161983155983145983137 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (3983147983149)

bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140 US 983158983155 M983141983160983145983139983151

bull T983144983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983156983144983154983141983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983137983148983148983141983140983085983145983150 983151983154

983149983145983150983141983140 N K983151983154983141983137991252S K983151983154983141983137 983129983141983149983141983150991252S983137983157983140983145

A983154983137983138983145983137 I983155983154983137983141983148983085983085983085P983137983148983141983155983156983145983150983141I983150 1960 983156983144983141 983151983150983148983161 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983141983154983141 A983154983143983141983150983156983145983150983137 983137983150983140 U983154983157983143983157983137983161 (983142983145983154983155983156) 983158983155 B983154983137983162983145983148

P983137983154983137983143983157983137983161 983137983150983140 B983151983148983145983158983145983137 (983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140) 983137983150983140 A983157983155983156983154983137983148983145983137 (983142983145983154983155983156) 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (983142983151983157983154983156983144)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3962

983129983141983137983154 2007 983129983141983137983154 1980

A983152983152983154983151983160983145983149983137983156983141 983151983142983142983151983154983141983145983143983150 983159983151983154983147983141983154983155 983145983150

983148983137983138983151983154 983142983151983154983139983141

R983137983156983145983151 983151983142 983154983141983137983148 GDI 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137

G983154983141983141983139983141

(M983137983139983141983140983151983150983145983137983150A983148983138983137983150983145983137983150983155)

75 4 983156983151 1 21 983156983151 1

S983152983137983145983150

(M983151983154983151983139983139983137983150983155)

144 74 983156983151 1 65 983156983151 1

U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155

(M983141983160983145983139983137983150983155)

156 36 983156983151 1 26 983156983151 1

M983137983148983137983161983155983145983137

(I983150983140983151983150983141983155983145983137983150983155)

180 37 983156983151 1 36 983156983151 1

BLS News Release March 2009 data for 2008 inclusive of undocumented aliens

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4062

I983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137 983154983141983150983156

bull I983142 983149983151983155983156 983151983142 983151983157983154 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983140983141983156983141983154983149983145983150983141983140 983138983161

983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983156983144983141983150 983156983144983141983154983141 983145983155 983148983145983156983156983148983141 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142

983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983143983148983151983138983137983148983148983161 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983154983141983150983156

(983157983150983154983141983148983137983156983141983140 983156983151 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983140983141983155983141983154983156 983151983154 983141983142983142983151983154983156)

bull H983151983159 983149983157983139983144 983145983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983159983151983154983156983144 B983148983137983139983147983085983149983137983154983147983141983156UK 983152983137983155983155983152983151983154983156983155 983155983151983148983140 983142983151983154 983137983138983151983157983156 9832035000 983148983141983143983137983148983148983161

983152983157983154983139983144983137983155983141 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983142983151983154 983137983138983151983157983156 $1983149 983145983150

983145983150983158983141983155983156983149983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4162

T983144983141 983148983151983143983145983139 983151983142 983156983144983141 983137983154983143983157983149983141983150983156

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983145983150 983156983144983141 983159983151983154983148983140 983145983155

983158983141983154983161 983144983145983143983144 (G983145983150983145=70)

bull M983151983155983156 983151983142 983156983144983137983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983138983161 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150983139983151983149983141983155

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 991260983141983160983152983148983137983145983150983155991261 983155983151983149983141 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161 983145983150

983152983141983154983155983151983150983137983148 983145983150983139983151983149983141983155 983143983148983151983138983137983148983148983161 (983137983155983155983141983155983155983141983140 983137983139983154983151983155983155 983150983137983156983145983151983150983137983148983158983141983150983156983145983148983141983155)

bull T983144983145983155 983159983137983155 983150983151983156 983156983144983141 983139983137983155983141 983145983150 983156983144983141 983152983137983155983156 (983137983154983151983157983150983140 185098308570)

983159983144983141983150 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983149983151983155983156983151983142 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

T983144 983156983145 983156 983147

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4262

T983144983141 983153983157983141983155983156983145983151983150983155 983156983151 983137983155983147

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983149983151983154983137983148983148983161983085983137983154983138983145983156983154983137983154983161 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983145983150983140983141983152983141983150983140983141983150983156 983151983142 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983141983142983142983151983154983156

bull I983156 983139983137983150 983138983141 983154983141983143983137983154983140983141983140 983137983155 983137 983154983141983150983156 (983155983144983137983154983141983140 983138983161 983137983148983148 983149983141983149983138983141983154983155

983151983142 983137 983139983151983149983149983157983150983145983156983161)

bull I983155 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142 983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141983148983161

983137983139983153983157983145983154983141983140 983159983141983137983148983156983144 983137983139983139983141983152983156983137983138983148983141

bull I983155 983145983156 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983142983154983151983149 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142

983142983137983149983145983148983161 983159983141983137983148983156983144 W983144983161

bull P983151983148983145983156983145983139983137983148 983152983144983145983148983151983155983151983152983144983161 983137983154983143983157983149983141983150983156983155 983152983154983151 983154983141983150983156 (983155983151983139983145983137983148983139983151983150983156983154983137983139983156 983155983156983137983156983145983155983156 983156983144983141983151983154983161 983152983144983145983148983145983137983085983085A983154983145983155983156983151983156983148983141) 983137983150983140 983139983151983150983156983154983137

(983139983151983155983149983151983152983151983148983145983156983137983150 983146983157983155983156983145983139983141 983137983155 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4362

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4462

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140 (983138) 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161bull N983141983145983156983144983141983154 983151983142 983156983144983141983149 983149983137983156983156983141983154983155

bull C983151983150983139983141983152983156 1 (983140983145983158983141983154983143983141983150983139983141) 983145983155 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156 983145983142 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983144983137983158983141

983148983145983138983141983154983137983148 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983145983156 983149983137983161 983138983141 983154983141983148983141983158983137983150983156 983142983151983154 983148983145983138983141983154983137983148 983158983155983138983157983154983140983141983150983141983140 983155983151983139983145983141983156983145983141983155

bull I983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983154983151983151983156983141983140 983145983150 983156983159983151 983147983141983161 983137983155983155983157983149983152983156983145983151983150983155 (983145) 983152983151983148983145983156983145983139983137983148

983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983151983142 983148983145983138983141983154983137983148983145983155983149 983137983154983141 983159983144983137983156 983149983137983156983156983141983154983155 (983145983145) 983137983139983153983157983145983155983145983156983145983151983150983151983142 983159983141983137983148983156983144 983145983149983149983137983156983141983154983145983137983148 983142983151983154 983138983151983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983137983150983140 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983155983145983149983145983148983137983154983148983161 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156983151983150983139983141 983156983144983141 983138983137983139983147983143983154983151983157983150983140 983139983151983150983140983145983156983145983151983150983155 983151983142 983146983157983155983156983145983139983141 983141983160983145983155983156 983145983150 983137983148983148

983155983151983139983145983141983156983145983141983155bull B983157983156 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 983149983137983156983156983141983154 983138983141983139983137983157983155983141 983156983144983141

983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141 983152983154983145983150983139983145983152983148983141 983137983152983152983148983145983141983155 983159983145983156983144983145983150 983141983137983139983144 983152983141983151983152983148983141 (983150983151983156983141

983144983151983159983141983158983141983154 983156983144983137983156 983156983144983141 DP 983149983137983161 983137983148983148983151983159 983142983151983154 983144983145983143983144 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161)

R 983148 983145 983148 983142 983156 983145 983148 983148983156983144 983142

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4562

R983137983159983148983155 983151983150 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983151983142 983149983137983156983141983154983145983137983148 983159983141983137983148983156983144 983142983151983154

983137 991260983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161991261 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149bull I983156 983145983155 983137 983149983145983155983156983137983147983141 983156983151 983138983141983148983145983141983158983141 983156983144983137983156 983137 983146983157983155983156 983137983150983140 983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161 983149983157983155983156

983159983137983145983156 983157983152983151983150 983137 983144983145983143983144 983149983137983156983141983154983145983137983148 983155983156983137983150983140983137983154983140 983151983142 983148983145983142983141 W983144983137983156 983149983141983150 983159983137983150983156 983145983155

983149983141983137983150983145983150983143983142983157983148 983159983151983154983147 983145983150 983142983154983141983141 983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983159983145983156983144 983151983156983144983141983154983155 983156983144983141983155983141983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983154983141983143983157983148983137983156983145983150983143 983156983144983141983145983154 983154983141983148983137983156983145983151983150983155 983156983151 983151983150983141 983137983150983151983156983144983141983154 983159983145983156983144983145983150 983137983142983154983137983149983141983159983151983154983147 983151983142 983146983157983155983156 983138983137983155983145983139 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 T983151 983137983139983144983145983141983158983141 983156983144983145983155 983155983156983137983156983141 983151983142983156983144983145983150983143983155 983143983154983141983137983156 983159983141983137983148983156983144 983145983155 983150983151983156 983150983141983139983141983155983155983137983154983161 983113983150 983142983137983139983156 983138983141983161983151983150983140 983155983151983149983141983152983151983145983150983156 983145983156 983145983155 983149983151983154983141 983148983145983147983141983148983161 983156983151 983138983141 983137 983152983151983155983145983156983145983158983141 983144983145983150983140983154983137983150983139983141 983137

983149983141983137983150983145983150983143983148983141983155983155 983140983145983155983156983154983137983139983156983145983151983150 983137983156 983138983141983155983156 983145983142 983150983151983156 983137 983156983141983149983152983156983137983156983145983151983150 983156983151983145983150983140983157983148983143983141983150983139983141 983137983150983140 983141983149983152983156983145983150983141983155983155 ( 983105 983124983144983141983151983154983161 983151983142 983114983157983155983156983145983139983141 C983144983137983152983156983141983154 V98320744 983152983152 2579830858)

bull F983151983154 R983137983159983148983155 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150 983151983142 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983155983145983149983152983148983161 983137983155983157983149 983151983142 983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983152983156983145983149983137983148 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 (983149983161983145983150983156983141983154983152983154983141983156983137983156983145983151983150)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4662

bull I983150 G983145983150983145 983156983141983154983149983155

p p y y pG j

n

i j

ii j

n

i

n

i

iii +minus(+ sumsumsumgt=

)11 micro

π

Go back to our definition of global inequality

Rawls would insist of the minimization of eachindividual Gini (Gi) so that Term 1 (within-inequality)would be minimized But differences in mean incomes

between the countries can take any value Term 2(between inequality) could be very high

And this is exactly what we observe in real life Term 2

accounts for 85 of global Gini

Term 1 Term 2

Global Ginis in Real World Rawlsian World Convergence

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4762

All equal Different (as

now)

All equal

Different (asnow)

Mean countryincomes

Individualincomes within

country

G oba G s ea o d a s a o d Co e ge ceWorldhellipand Shangri-La World

697

615(all country

Ginis=0)

456 (all mean

incomes sameall country Ginisas now)

0

C 983148 983145 983140 21983155983156 983148983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4862

C983151983150983139983148983157983155983145983151983150 983137983150983140 21983155983156 983139983141983150983156983157983154983161 983152983151983148983145983139983161 983145983155983155983157983141983155

bull T983151 983154983141983140983157983139983141 983155983145983143983150983145983142983145983139983137983150983156983148983161 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 (983137983150983140983152983151983158983141983154983156983161) 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983156983144983141983154983141 983137983154983141 983156983159983151 983159983137983161983155

bull A 983155983148983151983159 983137983150983140 983155983157983155983156983137983145983150983137983138983148983141 983159983137983161 983144983145983143983144983141983154 983143983154983151983159983156983144 983154983137983156983141 983151983142983152983151983151983154983141983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull A 983142983137983155983156 983137983150983140 983152983151983155983155983145983138983148983161 983152983151983148983145983156983145983139983137983148983148983161 983156983157983149983157983148983156983151983157983155 983159983137983161

983145983150983139983154983141983137983155983141 983149983145983143983154983137983156983145983151983150bull 983109983145983156983144983141983154 983152983151983151983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983151 983138983141983139983151983149983141 983154983145983139983144983141983154 983151983154983152983151983151983154 983152983141983151983152983148983141 983159983145983148983148 983149983151983158983141 983156983151 983154983145983139983144 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull S983144983151983157983148983140 983149983145983143983154983137983150983156983155 983138983141 983156983137983160983141983140 983137983140983140983145983156983145983151983150983137983148983148983161 983156983151 983152983137983161 983150983137983156983145983158983141983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150991257983155 983148983151983155983141983154983155 983137983150983140 983156983144983151983155983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983145983150 983156983144983141983145983154983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983151983154983145983143983145983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4962

EXTRAS S983144983151983157983148983140 983156983144983141 983159983144983151983148983141 983159983151983154983148983140983138983141 983139983151983149983152983151983155983141983140 983151983142 983143983137983156983141983140

983139983151983149983149983157983150983145983156983145983141983155

P983137983155983155983137983143983141983155 983137983150983140 983140983141983137983156983144 983137983156 983137983158983141983154983137983143983141 983137983150983150983157983137983148

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5062

983143 983143

983154983137983156983141983155983109983155983156983145983149983137983156983141983140

983155983157983139983139983141983155983155983142983157983148

983145983148983148983141983143983137983148

983152983137983155983155983137983143983141983155

983118983157983149983138983141983154

983151983142 983137983154983154983141983155983156983155

983108983141983137983156983144983155 983108983141983137983156983144

983154983137983156983141

983122983141983148983137983156983145983158983141

983140983141983137983156983144

983154983137983156983141

B983141983154983148983145983150 W983137983148983148 983166200 115 9831667 22 100

M983141983160983145983139983137983150 W983137983148983148 200000 A983138983151983157983156 1983149983145983148983148983145983151983150

400983085500

005 2

A983142983154983145983139983137EU 200000 A983154983151983157983150983140

1000

05 23

Most of the successful passages before the consolidation of the Wall

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5162

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

983152983154983141983152983137983154983141983140bull 983124983144983141 983109983139983151983150983151983149983145983155983156 (J983137983150983157983137983154983161 2011) 991260R983141983149983141983149983138983141983154 E983150983158983161 983145983155 983137

983140983141983137983140983148983161 983155983145983150991261 (L983145983155983156 983149983137983140983141 983145983150 4

983156983144

983139983141983150983156983157983154983161 983141983150983158983161983145983150983156983154983151983140983157983139983141983140 983151983150 983156983144983141 983148983145983155983156 983145983150 983156983144983141 7983156983144)

bull 991260A983143983137983145983150 I 983156983141983148983148 983161983151983157 983145983156 983145983155 983141983137983155983145983141983154 983142983151983154 983137 983139983137983149983141983148 983156983151 983143983151 983156983144983154983151983157983143983144

983156983144983141 983141983161983141 983151983142 983137 983150983141983141983140983148983141 983156983144983137983150 983142983151983154 983137 983154983145983139983144 983149983137983150 983156983151 983141983150983156983141983154 983156983144983141983147983145983150983143983140983151983149 983151983142 G983151983140991261

bull I983142 983161983151983157 983159983137983150983156 983156983151 983138983141 983152983141983154983142983141983139983156 983143983151 983155983141983148983148 983161983151983157983154 983152983151983155983155983141983155983155983145983151983150983155

983137983150983140 983143983145983158983141 983156983151 983156983144983141 983152983151983151983154 983137983150983140 983161983151983157 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983154983141983137983155983157983154983141 983145983150983144983141983137983158983141983150991261 (983145983150 M983137983154983147 L983157983147983141 983137983150983140 M983137983156983156983144983141983159)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5262

C983144983145983150983137

C983144983145983150983137 (19809830852000)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5362

C983144983145983150983137 (1980 2000)

Red fast growth (1σ above the mean)

Yellow average

Light yellow slow (1σ below the

mean)

North to SouthShandong

JiangsuZhejiangFujianGuangdong

C983144983145983150983137991257983155 G983137983150983143 983151983142 E983148983141983158983141983150 5 983149983137983154983145983156983145983149983141 983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + 4 983139983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5462

983143 983152 983161

983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + H983151983150983143 K983151983150983143 983137983150983140 M983137983139983137983151 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 GDP 983138983161 983137

983156983144983145983154983140 983151983142 983156983144983141 983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150

Provinces are from N to S Shanong JiansuZhejiang FujianGuangdong

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5562

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5762

983152

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100country percentile

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5862

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

983156983159983151983159983137983161 (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085983122 983137983154983141983137(678)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085

983125 983137983154983141983137(626)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983125983123983105 983137983154983141983137(296)) 983148983141983143983141983150983140(983151983142983142) 983160983156983145983156983148983141(983145983150983139983151983149983141 983145983150 983120983120983120 983140983151983148983148983137983154 983148983151983143983155) 983156983141983160983156(800 26 983107983144983145983150983137983085

983154983157983154983137983148) 983156983141983160983156(800 37 983107983144983145983150983137983085983085983157983154983138983137983150) 983156983141983160983156(350 45 983125983123983105)983110983154983151983149 98315998315198315498314898314020029831352005983140983156983137

China-rural China--urban

USA

0

2 0 0

4 0 0

6 0 0

8 0 0

25 3 35 4 45 5income in PPP dollar logs

T983144 983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5962

T983144983141 983139983154983145983155983145983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6062

P983148983157983156983151983139983154983137983156983145983139 983137983150983140 983140983141983149983151983139983154983137983156983145983139 983154983141983137983148 983143983148983151983138983137983148 983143983154983151983159983156983144

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 25: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2562

G983145983150983145983155 983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 U983150983145983151983150

983137983150983140 983155983156983137983156983141983155 983151983142 983156983144983141 USA

0

0 5

1

1 5

k d e n s i t y g i n i

25 30 35 40 45Gini

Europe USA

Overall inter-personal Ginifor both

twoway (kdensity gini if Deurope==1) (kdensity gini if Deurope==0 legend(off) xtitle((Gini) xline(31 38) xline(41 lwidth(thick)))Using US_vs_EUdta in cperseussources

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2662

B983141983156983159983141983141983150983085983157983150983145983156 983137983150983140 983156983151983156983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983155983141983148983141983139983156983141983140

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983154983151983157983150983140 983161983141983137983154 2005Gini

Between-

states or

countries

Gini total

(between

individuals)

Share of inter-state

inequality in total

()

USA (50 states) 8 40+ ~20

EU-15 countries (pre-

enlargement)

102 334 30

EU-27 (post enlargement) 231 403 57

China (29 provinces) 24 40+ ~60

EU-34 (all of Europe incl

Turkey)301 448 67

EU data calculated from world2002dta US from the same source

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2762

T983159983151 983156983161983152983141983155 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155

bull T983144983141 A983149983141983154983145983139983137983150 983137983148983148 983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 983137983154983141 983157983150983141983153983157983137983148

983145983150983156983141983154983150983137983148983148983161 983138983157983156 983156983144983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983145983150 983156983144983141983145983154 983149983141983137983150 983145983150983139983151983149983141983155

983137983154983141 983155983149983137983148983148

bull T983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 983137983154983141 983141983153983157983137983148 983145983150983156983141983154983150983137983148983148983161

983138983157983156 983149983141983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983138983141983156983159983141983141983150 983156983144983141983149 983137983154983141

983148983137983154983143983141bull I983150 983156983144983141 A983149983141983154983145983139983137983150 983156983161983152983141 983152983151983158983141983154983156983161 983145983155 983137983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148

983137983156983156983154983145983138983157983156983141 983145983150 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 983156983161983152983141 983152983151983158983141983154983156983161 983145983155 983137

983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141 983137983156983156983154983145983138983157983156983141bull P983151983148983145983139983145983141983155 983149983157983155983156 983138983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983156983151983151 983152983154983151983085983152983151983151983154 983145983150 983151983150983141 983139983137983155983141

991260983154983141983143983145983151983150983137983148 983139983151983144983141983155983145983151983150991261 983145983150 983156983144983141 983151983156983144983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2862

I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155bull H983151983159 983142983137983154 983139983137983150 EU991257983155 983141983160983152983137983150983155983145983151983150 983139983151983150983156983145983150983157983141

bull W983145983156983144 983156983144983141 983148983137983155983156 2 983141983160983152983137983150983155983145983151983150983155 EU 983144983137983155 983149983151983158983141983140 983137983159983137983161983142983154983151983149 983137983150 A983149983141983154983145983139983137983150 983156983161983152983141 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

bull W983145983156983144 T983157983154983147983141983161 EU991257983155 G983145983150983145 983159983151983157983148983140 983141983160983139983141983141983140 45 983155983151 E983157983154983151983152983141

983159983151983157983148983140 983139983151983149983141 983156983151 983154983141983155983141983149983138983148983141 L983137983156983145983150 A983149983141983154983145983139983137 983140983151983141983155 983156983144983145983155 983155983141983156

983137 983148983145983149983145983156 983156983151 EU 983141983160983152983137983150983155983145983151983150bull C983144983145983150983137 983144983137983155 983137 983155983145983149983145983148983137983154 983155983156983154983157983139983156983157983154983141 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983148983145983147983141 E983157983154983151983152983141

bull S983157983139983144 983144983157983143983141 983145983150983156983141983154983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983145983150 983149983141983137983150

983145983150983139983151983149983141983155 983155983141983156 983137983148983155983151 983137 983148983145983149983145983156 983156983151 983137 983152983151983155983155983145983138983148983141 983152983151983148983145983156983145983139983137983148 983157983150983145983156983161 983151983142A983155983145983137 (983148983141983137983158983145983150983143 983141983158983141983150 983137983155983145983140983141 983156983144983141 983156983159983151 983143983145983137983150983156983155) A983155983145983137 983145983155 983138983161 983142983137983154

983156983144983141 983149983151983155983156 983145983150983139983151983149983141 983144983141983156983141983154983151983143983141983150983141983151983157983155 983139983151983150983156983145983150983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2962

2 C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3062

2A 983116983141983155 983146983141983157983160 983155983151983150983156 983142983137983145983156983155

983159983144983141983150 983161983151983157 983137983154983141 983138983151983154983150

A 983148 983148 983138 983148 983156983145983148 983145983156983145 (983145 983148 983148 983145 $PPP)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3162

A983150 983141983160983137983149983152983148983141 983143983148983151983138983137983148 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141 983152983151983155983145983156983145983151983150983155 (983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 983145983150 $PPP)

983145983150 D983141983150983149983137983154983147 983137983150983140 983155983141983148983141983139983156983141983140 A983142983154983145983139983137983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

Based on B Milanovic Worlds Apart Measuring International and Global Inequality

Denmark

Mozambique

Mali

Tanzania

Uganda

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 5 10 15 20country ventile

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3262

E983155983156983145983149983137983156983145983151983150ijij j jij C bGbmbb y ε ++++= 3210

983149983146 = 983149983141983137983150 983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141

G983146 = G983145983150983145 983139983151983141983142983142983145983139983145983141983150983156

C983145983146 = 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 983151983142 983145983085983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983145983150 983146983085983156983144 983139983151983157983150983156983154983161

T983144983141 983145983155983155983157983141 H983151983159 983156983151 983155983157983138983155983156983145983156983157983156983141 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155

(C983145983146) 983142983151983154 983151983159983150 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 (C983145983146) 983137983150983140 983156983144983157983155 983144983137983158983141 983156983144983141

983141983150983156983145983154983141 983154983141983143983154983141983155983155983145983151983150 983137983139983139983151983157983150983156 983142983151983154 983156983144983141 983141983142983142983141983139983156 983151983142983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 983151983150983148983161

R983157983150 983151983158983141983154 983145983150983139983151983149983141 983158983141983150983156983145983148983141983155 983142983151983154 116 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140

2320 (20 983160 116) 983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 (983161983145983146)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3362

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3462

bull 983111983148983151983138983137983148 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983103 C983151983157983150983156983154983161 983151983142983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983141983160983152983148983137983145983150983155 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161983145983150 983143983148983151983138983137983148 983145983150983139983151983149983141 (E983155983156983145983149983137983156983141983140 983137983139983154983151983155983155

983154983141983152983154983141983155983141983150983156983137983156983145983158983141 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983156983144983137983156 983144983137983158983141 983156983144983141 983149983141983137983150983145983150983139983151983149983141 983151983142 983156983144983141983145983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983158983141983150983156983145983148983141983155 983151983154983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155) C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137983150983140 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141

983139983148983137983155983155 983139983151983149983138983145983150983141983140 983141983160983152983148983137983145983150 983137983138983151983157983156 80bull 983110983151983154 983139983151983149983152983137983154983145983155983151983150983098 4 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 (983152983148983137983139983141 983151983142

983138983145983154983156983144 983152983137983154983141983150983156983155 983141983156983144983150983145983139983145983156983161 983137983143983141) 983141983160983152983148983137983145983150 40 983151983142

983159983137983143983141 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983156983144983141 US (N P983145983155983156983151983148983141983155983145 J983151983142EI2009)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3562

2B I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155 983149983145983143983154983137983156983145983151983150 983146983157983155983156

983145983150983156983141983154983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983154983140983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3662

T983144983141 XXI 983139983141983150983156983157983154983161 983156983154983145983148983141983149983149983137

A Globalization of ideasknowledge

Communication awareness ofothersrsquo living standards

B Increasing differences inmean incomes

among countries

C No movement of people

If A and B then no C Migration is the outcome of current unequal globalizationIf B and C then no A Unequal globe can exist if people do not know much abouteach otherrsquos living conditions or costs of transport are too highIf A and C then no B Under globalization people will not move if income differentialsare small

G983154983151983159983145983150983143 983145983150983156983141983154983085983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983137983150983140 983149983145983143983154983137983156983145983151983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3762

983143 983161 983143

K983141983161 983155983141983158983141983150 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3862

T983144983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983142983151983157983154983156983144 983159983151983154983148983140 G983154983141983141983139983141 983158983155 M983137983139983141983140983151983150983145983137

983137983150983140 A983148983138983137983150983145983137 S983152983137983145983150 983158983155 M983151983154983151983139983139983151 (25983147983149)M983137983148983137983161983155983145983137 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (3983147983149)

bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140 US 983158983155 M983141983160983145983139983151

bull T983144983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983156983144983154983141983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983137983148983148983141983140983085983145983150 983151983154

983149983145983150983141983140 N K983151983154983141983137991252S K983151983154983141983137 983129983141983149983141983150991252S983137983157983140983145

A983154983137983138983145983137 I983155983154983137983141983148983085983085983085P983137983148983141983155983156983145983150983141I983150 1960 983156983144983141 983151983150983148983161 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983141983154983141 A983154983143983141983150983156983145983150983137 983137983150983140 U983154983157983143983157983137983161 (983142983145983154983155983156) 983158983155 B983154983137983162983145983148

P983137983154983137983143983157983137983161 983137983150983140 B983151983148983145983158983145983137 (983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140) 983137983150983140 A983157983155983156983154983137983148983145983137 (983142983145983154983155983156) 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (983142983151983157983154983156983144)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3962

983129983141983137983154 2007 983129983141983137983154 1980

A983152983152983154983151983160983145983149983137983156983141 983151983142983142983151983154983141983145983143983150 983159983151983154983147983141983154983155 983145983150

983148983137983138983151983154 983142983151983154983139983141

R983137983156983145983151 983151983142 983154983141983137983148 GDI 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137

G983154983141983141983139983141

(M983137983139983141983140983151983150983145983137983150A983148983138983137983150983145983137983150983155)

75 4 983156983151 1 21 983156983151 1

S983152983137983145983150

(M983151983154983151983139983139983137983150983155)

144 74 983156983151 1 65 983156983151 1

U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155

(M983141983160983145983139983137983150983155)

156 36 983156983151 1 26 983156983151 1

M983137983148983137983161983155983145983137

(I983150983140983151983150983141983155983145983137983150983155)

180 37 983156983151 1 36 983156983151 1

BLS News Release March 2009 data for 2008 inclusive of undocumented aliens

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4062

I983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137 983154983141983150983156

bull I983142 983149983151983155983156 983151983142 983151983157983154 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983140983141983156983141983154983149983145983150983141983140 983138983161

983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983156983144983141983150 983156983144983141983154983141 983145983155 983148983145983156983156983148983141 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142

983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983143983148983151983138983137983148983148983161 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983154983141983150983156

(983157983150983154983141983148983137983156983141983140 983156983151 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983140983141983155983141983154983156 983151983154 983141983142983142983151983154983156)

bull H983151983159 983149983157983139983144 983145983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983159983151983154983156983144 B983148983137983139983147983085983149983137983154983147983141983156UK 983152983137983155983155983152983151983154983156983155 983155983151983148983140 983142983151983154 983137983138983151983157983156 9832035000 983148983141983143983137983148983148983161

983152983157983154983139983144983137983155983141 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983142983151983154 983137983138983151983157983156 $1983149 983145983150

983145983150983158983141983155983156983149983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4162

T983144983141 983148983151983143983145983139 983151983142 983156983144983141 983137983154983143983157983149983141983150983156

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983145983150 983156983144983141 983159983151983154983148983140 983145983155

983158983141983154983161 983144983145983143983144 (G983145983150983145=70)

bull M983151983155983156 983151983142 983156983144983137983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983138983161 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150983139983151983149983141983155

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 991260983141983160983152983148983137983145983150983155991261 983155983151983149983141 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161 983145983150

983152983141983154983155983151983150983137983148 983145983150983139983151983149983141983155 983143983148983151983138983137983148983148983161 (983137983155983155983141983155983155983141983140 983137983139983154983151983155983155 983150983137983156983145983151983150983137983148983158983141983150983156983145983148983141983155)

bull T983144983145983155 983159983137983155 983150983151983156 983156983144983141 983139983137983155983141 983145983150 983156983144983141 983152983137983155983156 (983137983154983151983157983150983140 185098308570)

983159983144983141983150 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983149983151983155983156983151983142 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

T983144 983156983145 983156 983147

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4262

T983144983141 983153983157983141983155983156983145983151983150983155 983156983151 983137983155983147

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983149983151983154983137983148983148983161983085983137983154983138983145983156983154983137983154983161 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983145983150983140983141983152983141983150983140983141983150983156 983151983142 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983141983142983142983151983154983156

bull I983156 983139983137983150 983138983141 983154983141983143983137983154983140983141983140 983137983155 983137 983154983141983150983156 (983155983144983137983154983141983140 983138983161 983137983148983148 983149983141983149983138983141983154983155

983151983142 983137 983139983151983149983149983157983150983145983156983161)

bull I983155 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142 983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141983148983161

983137983139983153983157983145983154983141983140 983159983141983137983148983156983144 983137983139983139983141983152983156983137983138983148983141

bull I983155 983145983156 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983142983154983151983149 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142

983142983137983149983145983148983161 983159983141983137983148983156983144 W983144983161

bull P983151983148983145983156983145983139983137983148 983152983144983145983148983151983155983151983152983144983161 983137983154983143983157983149983141983150983156983155 983152983154983151 983154983141983150983156 (983155983151983139983145983137983148983139983151983150983156983154983137983139983156 983155983156983137983156983145983155983156 983156983144983141983151983154983161 983152983144983145983148983145983137983085983085A983154983145983155983156983151983156983148983141) 983137983150983140 983139983151983150983156983154983137

(983139983151983155983149983151983152983151983148983145983156983137983150 983146983157983155983156983145983139983141 983137983155 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4362

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4462

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140 (983138) 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161bull N983141983145983156983144983141983154 983151983142 983156983144983141983149 983149983137983156983156983141983154983155

bull C983151983150983139983141983152983156 1 (983140983145983158983141983154983143983141983150983139983141) 983145983155 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156 983145983142 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983144983137983158983141

983148983145983138983141983154983137983148 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983145983156 983149983137983161 983138983141 983154983141983148983141983158983137983150983156 983142983151983154 983148983145983138983141983154983137983148 983158983155983138983157983154983140983141983150983141983140 983155983151983139983145983141983156983145983141983155

bull I983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983154983151983151983156983141983140 983145983150 983156983159983151 983147983141983161 983137983155983155983157983149983152983156983145983151983150983155 (983145) 983152983151983148983145983156983145983139983137983148

983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983151983142 983148983145983138983141983154983137983148983145983155983149 983137983154983141 983159983144983137983156 983149983137983156983156983141983154983155 (983145983145) 983137983139983153983157983145983155983145983156983145983151983150983151983142 983159983141983137983148983156983144 983145983149983149983137983156983141983154983145983137983148 983142983151983154 983138983151983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983137983150983140 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983155983145983149983145983148983137983154983148983161 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156983151983150983139983141 983156983144983141 983138983137983139983147983143983154983151983157983150983140 983139983151983150983140983145983156983145983151983150983155 983151983142 983146983157983155983156983145983139983141 983141983160983145983155983156 983145983150 983137983148983148

983155983151983139983145983141983156983145983141983155bull B983157983156 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 983149983137983156983156983141983154 983138983141983139983137983157983155983141 983156983144983141

983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141 983152983154983145983150983139983145983152983148983141 983137983152983152983148983145983141983155 983159983145983156983144983145983150 983141983137983139983144 983152983141983151983152983148983141 (983150983151983156983141

983144983151983159983141983158983141983154 983156983144983137983156 983156983144983141 DP 983149983137983161 983137983148983148983151983159 983142983151983154 983144983145983143983144 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161)

R 983148 983145 983148 983142 983156 983145 983148 983148983156983144 983142

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4562

R983137983159983148983155 983151983150 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983151983142 983149983137983156983141983154983145983137983148 983159983141983137983148983156983144 983142983151983154

983137 991260983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161991261 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149bull I983156 983145983155 983137 983149983145983155983156983137983147983141 983156983151 983138983141983148983145983141983158983141 983156983144983137983156 983137 983146983157983155983156 983137983150983140 983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161 983149983157983155983156

983159983137983145983156 983157983152983151983150 983137 983144983145983143983144 983149983137983156983141983154983145983137983148 983155983156983137983150983140983137983154983140 983151983142 983148983145983142983141 W983144983137983156 983149983141983150 983159983137983150983156 983145983155

983149983141983137983150983145983150983143983142983157983148 983159983151983154983147 983145983150 983142983154983141983141 983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983159983145983156983144 983151983156983144983141983154983155 983156983144983141983155983141983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983154983141983143983157983148983137983156983145983150983143 983156983144983141983145983154 983154983141983148983137983156983145983151983150983155 983156983151 983151983150983141 983137983150983151983156983144983141983154 983159983145983156983144983145983150 983137983142983154983137983149983141983159983151983154983147 983151983142 983146983157983155983156 983138983137983155983145983139 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 T983151 983137983139983144983145983141983158983141 983156983144983145983155 983155983156983137983156983141 983151983142983156983144983145983150983143983155 983143983154983141983137983156 983159983141983137983148983156983144 983145983155 983150983151983156 983150983141983139983141983155983155983137983154983161 983113983150 983142983137983139983156 983138983141983161983151983150983140 983155983151983149983141983152983151983145983150983156 983145983156 983145983155 983149983151983154983141 983148983145983147983141983148983161 983156983151 983138983141 983137 983152983151983155983145983156983145983158983141 983144983145983150983140983154983137983150983139983141 983137

983149983141983137983150983145983150983143983148983141983155983155 983140983145983155983156983154983137983139983156983145983151983150 983137983156 983138983141983155983156 983145983142 983150983151983156 983137 983156983141983149983152983156983137983156983145983151983150 983156983151983145983150983140983157983148983143983141983150983139983141 983137983150983140 983141983149983152983156983145983150983141983155983155 ( 983105 983124983144983141983151983154983161 983151983142 983114983157983155983156983145983139983141 C983144983137983152983156983141983154 V98320744 983152983152 2579830858)

bull F983151983154 R983137983159983148983155 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150 983151983142 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983155983145983149983152983148983161 983137983155983157983149 983151983142 983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983152983156983145983149983137983148 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 (983149983161983145983150983156983141983154983152983154983141983156983137983156983145983151983150)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4662

bull I983150 G983145983150983145 983156983141983154983149983155

p p y y pG j

n

i j

ii j

n

i

n

i

iii +minus(+ sumsumsumgt=

)11 micro

π

Go back to our definition of global inequality

Rawls would insist of the minimization of eachindividual Gini (Gi) so that Term 1 (within-inequality)would be minimized But differences in mean incomes

between the countries can take any value Term 2(between inequality) could be very high

And this is exactly what we observe in real life Term 2

accounts for 85 of global Gini

Term 1 Term 2

Global Ginis in Real World Rawlsian World Convergence

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4762

All equal Different (as

now)

All equal

Different (asnow)

Mean countryincomes

Individualincomes within

country

G oba G s ea o d a s a o d Co e ge ceWorldhellipand Shangri-La World

697

615(all country

Ginis=0)

456 (all mean

incomes sameall country Ginisas now)

0

C 983148 983145 983140 21983155983156 983148983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4862

C983151983150983139983148983157983155983145983151983150 983137983150983140 21983155983156 983139983141983150983156983157983154983161 983152983151983148983145983139983161 983145983155983155983157983141983155

bull T983151 983154983141983140983157983139983141 983155983145983143983150983145983142983145983139983137983150983156983148983161 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 (983137983150983140983152983151983158983141983154983156983161) 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983156983144983141983154983141 983137983154983141 983156983159983151 983159983137983161983155

bull A 983155983148983151983159 983137983150983140 983155983157983155983156983137983145983150983137983138983148983141 983159983137983161 983144983145983143983144983141983154 983143983154983151983159983156983144 983154983137983156983141 983151983142983152983151983151983154983141983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull A 983142983137983155983156 983137983150983140 983152983151983155983155983145983138983148983161 983152983151983148983145983156983145983139983137983148983148983161 983156983157983149983157983148983156983151983157983155 983159983137983161

983145983150983139983154983141983137983155983141 983149983145983143983154983137983156983145983151983150bull 983109983145983156983144983141983154 983152983151983151983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983151 983138983141983139983151983149983141 983154983145983139983144983141983154 983151983154983152983151983151983154 983152983141983151983152983148983141 983159983145983148983148 983149983151983158983141 983156983151 983154983145983139983144 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull S983144983151983157983148983140 983149983145983143983154983137983150983156983155 983138983141 983156983137983160983141983140 983137983140983140983145983156983145983151983150983137983148983148983161 983156983151 983152983137983161 983150983137983156983145983158983141983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150991257983155 983148983151983155983141983154983155 983137983150983140 983156983144983151983155983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983145983150 983156983144983141983145983154983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983151983154983145983143983145983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4962

EXTRAS S983144983151983157983148983140 983156983144983141 983159983144983151983148983141 983159983151983154983148983140983138983141 983139983151983149983152983151983155983141983140 983151983142 983143983137983156983141983140

983139983151983149983149983157983150983145983156983145983141983155

P983137983155983155983137983143983141983155 983137983150983140 983140983141983137983156983144 983137983156 983137983158983141983154983137983143983141 983137983150983150983157983137983148

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5062

983143 983143

983154983137983156983141983155983109983155983156983145983149983137983156983141983140

983155983157983139983139983141983155983155983142983157983148

983145983148983148983141983143983137983148

983152983137983155983155983137983143983141983155

983118983157983149983138983141983154

983151983142 983137983154983154983141983155983156983155

983108983141983137983156983144983155 983108983141983137983156983144

983154983137983156983141

983122983141983148983137983156983145983158983141

983140983141983137983156983144

983154983137983156983141

B983141983154983148983145983150 W983137983148983148 983166200 115 9831667 22 100

M983141983160983145983139983137983150 W983137983148983148 200000 A983138983151983157983156 1983149983145983148983148983145983151983150

400983085500

005 2

A983142983154983145983139983137EU 200000 A983154983151983157983150983140

1000

05 23

Most of the successful passages before the consolidation of the Wall

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5162

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

983152983154983141983152983137983154983141983140bull 983124983144983141 983109983139983151983150983151983149983145983155983156 (J983137983150983157983137983154983161 2011) 991260R983141983149983141983149983138983141983154 E983150983158983161 983145983155 983137

983140983141983137983140983148983161 983155983145983150991261 (L983145983155983156 983149983137983140983141 983145983150 4

983156983144

983139983141983150983156983157983154983161 983141983150983158983161983145983150983156983154983151983140983157983139983141983140 983151983150 983156983144983141 983148983145983155983156 983145983150 983156983144983141 7983156983144)

bull 991260A983143983137983145983150 I 983156983141983148983148 983161983151983157 983145983156 983145983155 983141983137983155983145983141983154 983142983151983154 983137 983139983137983149983141983148 983156983151 983143983151 983156983144983154983151983157983143983144

983156983144983141 983141983161983141 983151983142 983137 983150983141983141983140983148983141 983156983144983137983150 983142983151983154 983137 983154983145983139983144 983149983137983150 983156983151 983141983150983156983141983154 983156983144983141983147983145983150983143983140983151983149 983151983142 G983151983140991261

bull I983142 983161983151983157 983159983137983150983156 983156983151 983138983141 983152983141983154983142983141983139983156 983143983151 983155983141983148983148 983161983151983157983154 983152983151983155983155983141983155983155983145983151983150983155

983137983150983140 983143983145983158983141 983156983151 983156983144983141 983152983151983151983154 983137983150983140 983161983151983157 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983154983141983137983155983157983154983141 983145983150983144983141983137983158983141983150991261 (983145983150 M983137983154983147 L983157983147983141 983137983150983140 M983137983156983156983144983141983159)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5262

C983144983145983150983137

C983144983145983150983137 (19809830852000)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5362

C983144983145983150983137 (1980 2000)

Red fast growth (1σ above the mean)

Yellow average

Light yellow slow (1σ below the

mean)

North to SouthShandong

JiangsuZhejiangFujianGuangdong

C983144983145983150983137991257983155 G983137983150983143 983151983142 E983148983141983158983141983150 5 983149983137983154983145983156983145983149983141 983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + 4 983139983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5462

983143 983152 983161

983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + H983151983150983143 K983151983150983143 983137983150983140 M983137983139983137983151 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 GDP 983138983161 983137

983156983144983145983154983140 983151983142 983156983144983141 983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150

Provinces are from N to S Shanong JiansuZhejiang FujianGuangdong

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5562

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5762

983152

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100country percentile

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5862

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

983156983159983151983159983137983161 (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085983122 983137983154983141983137(678)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085

983125 983137983154983141983137(626)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983125983123983105 983137983154983141983137(296)) 983148983141983143983141983150983140(983151983142983142) 983160983156983145983156983148983141(983145983150983139983151983149983141 983145983150 983120983120983120 983140983151983148983148983137983154 983148983151983143983155) 983156983141983160983156(800 26 983107983144983145983150983137983085

983154983157983154983137983148) 983156983141983160983156(800 37 983107983144983145983150983137983085983085983157983154983138983137983150) 983156983141983160983156(350 45 983125983123983105)983110983154983151983149 98315998315198315498314898314020029831352005983140983156983137

China-rural China--urban

USA

0

2 0 0

4 0 0

6 0 0

8 0 0

25 3 35 4 45 5income in PPP dollar logs

T983144 983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5962

T983144983141 983139983154983145983155983145983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6062

P983148983157983156983151983139983154983137983156983145983139 983137983150983140 983140983141983149983151983139983154983137983156983145983139 983154983141983137983148 983143983148983151983138983137983148 983143983154983151983159983156983144

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 26: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2662

B983141983156983159983141983141983150983085983157983150983145983156 983137983150983140 983156983151983156983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983155983141983148983141983139983156983141983140

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983154983151983157983150983140 983161983141983137983154 2005Gini

Between-

states or

countries

Gini total

(between

individuals)

Share of inter-state

inequality in total

()

USA (50 states) 8 40+ ~20

EU-15 countries (pre-

enlargement)

102 334 30

EU-27 (post enlargement) 231 403 57

China (29 provinces) 24 40+ ~60

EU-34 (all of Europe incl

Turkey)301 448 67

EU data calculated from world2002dta US from the same source

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2762

T983159983151 983156983161983152983141983155 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155

bull T983144983141 A983149983141983154983145983139983137983150 983137983148983148 983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 983137983154983141 983157983150983141983153983157983137983148

983145983150983156983141983154983150983137983148983148983161 983138983157983156 983156983144983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983145983150 983156983144983141983145983154 983149983141983137983150 983145983150983139983151983149983141983155

983137983154983141 983155983149983137983148983148

bull T983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 983137983154983141 983141983153983157983137983148 983145983150983156983141983154983150983137983148983148983161

983138983157983156 983149983141983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983138983141983156983159983141983141983150 983156983144983141983149 983137983154983141

983148983137983154983143983141bull I983150 983156983144983141 A983149983141983154983145983139983137983150 983156983161983152983141 983152983151983158983141983154983156983161 983145983155 983137983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148

983137983156983156983154983145983138983157983156983141 983145983150 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 983156983161983152983141 983152983151983158983141983154983156983161 983145983155 983137

983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141 983137983156983156983154983145983138983157983156983141bull P983151983148983145983139983145983141983155 983149983157983155983156 983138983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983156983151983151 983152983154983151983085983152983151983151983154 983145983150 983151983150983141 983139983137983155983141

991260983154983141983143983145983151983150983137983148 983139983151983144983141983155983145983151983150991261 983145983150 983156983144983141 983151983156983144983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2862

I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155bull H983151983159 983142983137983154 983139983137983150 EU991257983155 983141983160983152983137983150983155983145983151983150 983139983151983150983156983145983150983157983141

bull W983145983156983144 983156983144983141 983148983137983155983156 2 983141983160983152983137983150983155983145983151983150983155 EU 983144983137983155 983149983151983158983141983140 983137983159983137983161983142983154983151983149 983137983150 A983149983141983154983145983139983137983150 983156983161983152983141 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

bull W983145983156983144 T983157983154983147983141983161 EU991257983155 G983145983150983145 983159983151983157983148983140 983141983160983139983141983141983140 45 983155983151 E983157983154983151983152983141

983159983151983157983148983140 983139983151983149983141 983156983151 983154983141983155983141983149983138983148983141 L983137983156983145983150 A983149983141983154983145983139983137 983140983151983141983155 983156983144983145983155 983155983141983156

983137 983148983145983149983145983156 983156983151 EU 983141983160983152983137983150983155983145983151983150bull C983144983145983150983137 983144983137983155 983137 983155983145983149983145983148983137983154 983155983156983154983157983139983156983157983154983141 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983148983145983147983141 E983157983154983151983152983141

bull S983157983139983144 983144983157983143983141 983145983150983156983141983154983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983145983150 983149983141983137983150

983145983150983139983151983149983141983155 983155983141983156 983137983148983155983151 983137 983148983145983149983145983156 983156983151 983137 983152983151983155983155983145983138983148983141 983152983151983148983145983156983145983139983137983148 983157983150983145983156983161 983151983142A983155983145983137 (983148983141983137983158983145983150983143 983141983158983141983150 983137983155983145983140983141 983156983144983141 983156983159983151 983143983145983137983150983156983155) A983155983145983137 983145983155 983138983161 983142983137983154

983156983144983141 983149983151983155983156 983145983150983139983151983149983141 983144983141983156983141983154983151983143983141983150983141983151983157983155 983139983151983150983156983145983150983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2962

2 C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3062

2A 983116983141983155 983146983141983157983160 983155983151983150983156 983142983137983145983156983155

983159983144983141983150 983161983151983157 983137983154983141 983138983151983154983150

A 983148 983148 983138 983148 983156983145983148 983145983156983145 (983145 983148 983148 983145 $PPP)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3162

A983150 983141983160983137983149983152983148983141 983143983148983151983138983137983148 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141 983152983151983155983145983156983145983151983150983155 (983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 983145983150 $PPP)

983145983150 D983141983150983149983137983154983147 983137983150983140 983155983141983148983141983139983156983141983140 A983142983154983145983139983137983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

Based on B Milanovic Worlds Apart Measuring International and Global Inequality

Denmark

Mozambique

Mali

Tanzania

Uganda

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 5 10 15 20country ventile

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3262

E983155983156983145983149983137983156983145983151983150ijij j jij C bGbmbb y ε ++++= 3210

983149983146 = 983149983141983137983150 983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141

G983146 = G983145983150983145 983139983151983141983142983142983145983139983145983141983150983156

C983145983146 = 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 983151983142 983145983085983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983145983150 983146983085983156983144 983139983151983157983150983156983154983161

T983144983141 983145983155983155983157983141 H983151983159 983156983151 983155983157983138983155983156983145983156983157983156983141 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155

(C983145983146) 983142983151983154 983151983159983150 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 (C983145983146) 983137983150983140 983156983144983157983155 983144983137983158983141 983156983144983141

983141983150983156983145983154983141 983154983141983143983154983141983155983155983145983151983150 983137983139983139983151983157983150983156 983142983151983154 983156983144983141 983141983142983142983141983139983156 983151983142983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 983151983150983148983161

R983157983150 983151983158983141983154 983145983150983139983151983149983141 983158983141983150983156983145983148983141983155 983142983151983154 116 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140

2320 (20 983160 116) 983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 (983161983145983146)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3362

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3462

bull 983111983148983151983138983137983148 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983103 C983151983157983150983156983154983161 983151983142983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983141983160983152983148983137983145983150983155 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161983145983150 983143983148983151983138983137983148 983145983150983139983151983149983141 (E983155983156983145983149983137983156983141983140 983137983139983154983151983155983155

983154983141983152983154983141983155983141983150983156983137983156983145983158983141 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983156983144983137983156 983144983137983158983141 983156983144983141 983149983141983137983150983145983150983139983151983149983141 983151983142 983156983144983141983145983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983158983141983150983156983145983148983141983155 983151983154983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155) C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137983150983140 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141

983139983148983137983155983155 983139983151983149983138983145983150983141983140 983141983160983152983148983137983145983150 983137983138983151983157983156 80bull 983110983151983154 983139983151983149983152983137983154983145983155983151983150983098 4 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 (983152983148983137983139983141 983151983142

983138983145983154983156983144 983152983137983154983141983150983156983155 983141983156983144983150983145983139983145983156983161 983137983143983141) 983141983160983152983148983137983145983150 40 983151983142

983159983137983143983141 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983156983144983141 US (N P983145983155983156983151983148983141983155983145 J983151983142EI2009)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3562

2B I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155 983149983145983143983154983137983156983145983151983150 983146983157983155983156

983145983150983156983141983154983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983154983140983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3662

T983144983141 XXI 983139983141983150983156983157983154983161 983156983154983145983148983141983149983149983137

A Globalization of ideasknowledge

Communication awareness ofothersrsquo living standards

B Increasing differences inmean incomes

among countries

C No movement of people

If A and B then no C Migration is the outcome of current unequal globalizationIf B and C then no A Unequal globe can exist if people do not know much abouteach otherrsquos living conditions or costs of transport are too highIf A and C then no B Under globalization people will not move if income differentialsare small

G983154983151983159983145983150983143 983145983150983156983141983154983085983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983137983150983140 983149983145983143983154983137983156983145983151983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3762

983143 983161 983143

K983141983161 983155983141983158983141983150 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3862

T983144983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983142983151983157983154983156983144 983159983151983154983148983140 G983154983141983141983139983141 983158983155 M983137983139983141983140983151983150983145983137

983137983150983140 A983148983138983137983150983145983137 S983152983137983145983150 983158983155 M983151983154983151983139983139983151 (25983147983149)M983137983148983137983161983155983145983137 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (3983147983149)

bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140 US 983158983155 M983141983160983145983139983151

bull T983144983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983156983144983154983141983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983137983148983148983141983140983085983145983150 983151983154

983149983145983150983141983140 N K983151983154983141983137991252S K983151983154983141983137 983129983141983149983141983150991252S983137983157983140983145

A983154983137983138983145983137 I983155983154983137983141983148983085983085983085P983137983148983141983155983156983145983150983141I983150 1960 983156983144983141 983151983150983148983161 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983141983154983141 A983154983143983141983150983156983145983150983137 983137983150983140 U983154983157983143983157983137983161 (983142983145983154983155983156) 983158983155 B983154983137983162983145983148

P983137983154983137983143983157983137983161 983137983150983140 B983151983148983145983158983145983137 (983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140) 983137983150983140 A983157983155983156983154983137983148983145983137 (983142983145983154983155983156) 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (983142983151983157983154983156983144)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3962

983129983141983137983154 2007 983129983141983137983154 1980

A983152983152983154983151983160983145983149983137983156983141 983151983142983142983151983154983141983145983143983150 983159983151983154983147983141983154983155 983145983150

983148983137983138983151983154 983142983151983154983139983141

R983137983156983145983151 983151983142 983154983141983137983148 GDI 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137

G983154983141983141983139983141

(M983137983139983141983140983151983150983145983137983150A983148983138983137983150983145983137983150983155)

75 4 983156983151 1 21 983156983151 1

S983152983137983145983150

(M983151983154983151983139983139983137983150983155)

144 74 983156983151 1 65 983156983151 1

U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155

(M983141983160983145983139983137983150983155)

156 36 983156983151 1 26 983156983151 1

M983137983148983137983161983155983145983137

(I983150983140983151983150983141983155983145983137983150983155)

180 37 983156983151 1 36 983156983151 1

BLS News Release March 2009 data for 2008 inclusive of undocumented aliens

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4062

I983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137 983154983141983150983156

bull I983142 983149983151983155983156 983151983142 983151983157983154 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983140983141983156983141983154983149983145983150983141983140 983138983161

983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983156983144983141983150 983156983144983141983154983141 983145983155 983148983145983156983156983148983141 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142

983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983143983148983151983138983137983148983148983161 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983154983141983150983156

(983157983150983154983141983148983137983156983141983140 983156983151 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983140983141983155983141983154983156 983151983154 983141983142983142983151983154983156)

bull H983151983159 983149983157983139983144 983145983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983159983151983154983156983144 B983148983137983139983147983085983149983137983154983147983141983156UK 983152983137983155983155983152983151983154983156983155 983155983151983148983140 983142983151983154 983137983138983151983157983156 9832035000 983148983141983143983137983148983148983161

983152983157983154983139983144983137983155983141 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983142983151983154 983137983138983151983157983156 $1983149 983145983150

983145983150983158983141983155983156983149983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4162

T983144983141 983148983151983143983145983139 983151983142 983156983144983141 983137983154983143983157983149983141983150983156

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983145983150 983156983144983141 983159983151983154983148983140 983145983155

983158983141983154983161 983144983145983143983144 (G983145983150983145=70)

bull M983151983155983156 983151983142 983156983144983137983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983138983161 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150983139983151983149983141983155

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 991260983141983160983152983148983137983145983150983155991261 983155983151983149983141 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161 983145983150

983152983141983154983155983151983150983137983148 983145983150983139983151983149983141983155 983143983148983151983138983137983148983148983161 (983137983155983155983141983155983155983141983140 983137983139983154983151983155983155 983150983137983156983145983151983150983137983148983158983141983150983156983145983148983141983155)

bull T983144983145983155 983159983137983155 983150983151983156 983156983144983141 983139983137983155983141 983145983150 983156983144983141 983152983137983155983156 (983137983154983151983157983150983140 185098308570)

983159983144983141983150 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983149983151983155983156983151983142 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

T983144 983156983145 983156 983147

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4262

T983144983141 983153983157983141983155983156983145983151983150983155 983156983151 983137983155983147

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983149983151983154983137983148983148983161983085983137983154983138983145983156983154983137983154983161 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983145983150983140983141983152983141983150983140983141983150983156 983151983142 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983141983142983142983151983154983156

bull I983156 983139983137983150 983138983141 983154983141983143983137983154983140983141983140 983137983155 983137 983154983141983150983156 (983155983144983137983154983141983140 983138983161 983137983148983148 983149983141983149983138983141983154983155

983151983142 983137 983139983151983149983149983157983150983145983156983161)

bull I983155 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142 983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141983148983161

983137983139983153983157983145983154983141983140 983159983141983137983148983156983144 983137983139983139983141983152983156983137983138983148983141

bull I983155 983145983156 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983142983154983151983149 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142

983142983137983149983145983148983161 983159983141983137983148983156983144 W983144983161

bull P983151983148983145983156983145983139983137983148 983152983144983145983148983151983155983151983152983144983161 983137983154983143983157983149983141983150983156983155 983152983154983151 983154983141983150983156 (983155983151983139983145983137983148983139983151983150983156983154983137983139983156 983155983156983137983156983145983155983156 983156983144983141983151983154983161 983152983144983145983148983145983137983085983085A983154983145983155983156983151983156983148983141) 983137983150983140 983139983151983150983156983154983137

(983139983151983155983149983151983152983151983148983145983156983137983150 983146983157983155983156983145983139983141 983137983155 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4362

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4462

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140 (983138) 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161bull N983141983145983156983144983141983154 983151983142 983156983144983141983149 983149983137983156983156983141983154983155

bull C983151983150983139983141983152983156 1 (983140983145983158983141983154983143983141983150983139983141) 983145983155 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156 983145983142 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983144983137983158983141

983148983145983138983141983154983137983148 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983145983156 983149983137983161 983138983141 983154983141983148983141983158983137983150983156 983142983151983154 983148983145983138983141983154983137983148 983158983155983138983157983154983140983141983150983141983140 983155983151983139983145983141983156983145983141983155

bull I983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983154983151983151983156983141983140 983145983150 983156983159983151 983147983141983161 983137983155983155983157983149983152983156983145983151983150983155 (983145) 983152983151983148983145983156983145983139983137983148

983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983151983142 983148983145983138983141983154983137983148983145983155983149 983137983154983141 983159983144983137983156 983149983137983156983156983141983154983155 (983145983145) 983137983139983153983157983145983155983145983156983145983151983150983151983142 983159983141983137983148983156983144 983145983149983149983137983156983141983154983145983137983148 983142983151983154 983138983151983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983137983150983140 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983155983145983149983145983148983137983154983148983161 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156983151983150983139983141 983156983144983141 983138983137983139983147983143983154983151983157983150983140 983139983151983150983140983145983156983145983151983150983155 983151983142 983146983157983155983156983145983139983141 983141983160983145983155983156 983145983150 983137983148983148

983155983151983139983145983141983156983145983141983155bull B983157983156 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 983149983137983156983156983141983154 983138983141983139983137983157983155983141 983156983144983141

983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141 983152983154983145983150983139983145983152983148983141 983137983152983152983148983145983141983155 983159983145983156983144983145983150 983141983137983139983144 983152983141983151983152983148983141 (983150983151983156983141

983144983151983159983141983158983141983154 983156983144983137983156 983156983144983141 DP 983149983137983161 983137983148983148983151983159 983142983151983154 983144983145983143983144 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161)

R 983148 983145 983148 983142 983156 983145 983148 983148983156983144 983142

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4562

R983137983159983148983155 983151983150 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983151983142 983149983137983156983141983154983145983137983148 983159983141983137983148983156983144 983142983151983154

983137 991260983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161991261 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149bull I983156 983145983155 983137 983149983145983155983156983137983147983141 983156983151 983138983141983148983145983141983158983141 983156983144983137983156 983137 983146983157983155983156 983137983150983140 983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161 983149983157983155983156

983159983137983145983156 983157983152983151983150 983137 983144983145983143983144 983149983137983156983141983154983145983137983148 983155983156983137983150983140983137983154983140 983151983142 983148983145983142983141 W983144983137983156 983149983141983150 983159983137983150983156 983145983155

983149983141983137983150983145983150983143983142983157983148 983159983151983154983147 983145983150 983142983154983141983141 983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983159983145983156983144 983151983156983144983141983154983155 983156983144983141983155983141983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983154983141983143983157983148983137983156983145983150983143 983156983144983141983145983154 983154983141983148983137983156983145983151983150983155 983156983151 983151983150983141 983137983150983151983156983144983141983154 983159983145983156983144983145983150 983137983142983154983137983149983141983159983151983154983147 983151983142 983146983157983155983156 983138983137983155983145983139 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 T983151 983137983139983144983145983141983158983141 983156983144983145983155 983155983156983137983156983141 983151983142983156983144983145983150983143983155 983143983154983141983137983156 983159983141983137983148983156983144 983145983155 983150983151983156 983150983141983139983141983155983155983137983154983161 983113983150 983142983137983139983156 983138983141983161983151983150983140 983155983151983149983141983152983151983145983150983156 983145983156 983145983155 983149983151983154983141 983148983145983147983141983148983161 983156983151 983138983141 983137 983152983151983155983145983156983145983158983141 983144983145983150983140983154983137983150983139983141 983137

983149983141983137983150983145983150983143983148983141983155983155 983140983145983155983156983154983137983139983156983145983151983150 983137983156 983138983141983155983156 983145983142 983150983151983156 983137 983156983141983149983152983156983137983156983145983151983150 983156983151983145983150983140983157983148983143983141983150983139983141 983137983150983140 983141983149983152983156983145983150983141983155983155 ( 983105 983124983144983141983151983154983161 983151983142 983114983157983155983156983145983139983141 C983144983137983152983156983141983154 V98320744 983152983152 2579830858)

bull F983151983154 R983137983159983148983155 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150 983151983142 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983155983145983149983152983148983161 983137983155983157983149 983151983142 983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983152983156983145983149983137983148 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 (983149983161983145983150983156983141983154983152983154983141983156983137983156983145983151983150)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4662

bull I983150 G983145983150983145 983156983141983154983149983155

p p y y pG j

n

i j

ii j

n

i

n

i

iii +minus(+ sumsumsumgt=

)11 micro

π

Go back to our definition of global inequality

Rawls would insist of the minimization of eachindividual Gini (Gi) so that Term 1 (within-inequality)would be minimized But differences in mean incomes

between the countries can take any value Term 2(between inequality) could be very high

And this is exactly what we observe in real life Term 2

accounts for 85 of global Gini

Term 1 Term 2

Global Ginis in Real World Rawlsian World Convergence

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4762

All equal Different (as

now)

All equal

Different (asnow)

Mean countryincomes

Individualincomes within

country

G oba G s ea o d a s a o d Co e ge ceWorldhellipand Shangri-La World

697

615(all country

Ginis=0)

456 (all mean

incomes sameall country Ginisas now)

0

C 983148 983145 983140 21983155983156 983148983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4862

C983151983150983139983148983157983155983145983151983150 983137983150983140 21983155983156 983139983141983150983156983157983154983161 983152983151983148983145983139983161 983145983155983155983157983141983155

bull T983151 983154983141983140983157983139983141 983155983145983143983150983145983142983145983139983137983150983156983148983161 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 (983137983150983140983152983151983158983141983154983156983161) 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983156983144983141983154983141 983137983154983141 983156983159983151 983159983137983161983155

bull A 983155983148983151983159 983137983150983140 983155983157983155983156983137983145983150983137983138983148983141 983159983137983161 983144983145983143983144983141983154 983143983154983151983159983156983144 983154983137983156983141 983151983142983152983151983151983154983141983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull A 983142983137983155983156 983137983150983140 983152983151983155983155983145983138983148983161 983152983151983148983145983156983145983139983137983148983148983161 983156983157983149983157983148983156983151983157983155 983159983137983161

983145983150983139983154983141983137983155983141 983149983145983143983154983137983156983145983151983150bull 983109983145983156983144983141983154 983152983151983151983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983151 983138983141983139983151983149983141 983154983145983139983144983141983154 983151983154983152983151983151983154 983152983141983151983152983148983141 983159983145983148983148 983149983151983158983141 983156983151 983154983145983139983144 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull S983144983151983157983148983140 983149983145983143983154983137983150983156983155 983138983141 983156983137983160983141983140 983137983140983140983145983156983145983151983150983137983148983148983161 983156983151 983152983137983161 983150983137983156983145983158983141983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150991257983155 983148983151983155983141983154983155 983137983150983140 983156983144983151983155983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983145983150 983156983144983141983145983154983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983151983154983145983143983145983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4962

EXTRAS S983144983151983157983148983140 983156983144983141 983159983144983151983148983141 983159983151983154983148983140983138983141 983139983151983149983152983151983155983141983140 983151983142 983143983137983156983141983140

983139983151983149983149983157983150983145983156983145983141983155

P983137983155983155983137983143983141983155 983137983150983140 983140983141983137983156983144 983137983156 983137983158983141983154983137983143983141 983137983150983150983157983137983148

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5062

983143 983143

983154983137983156983141983155983109983155983156983145983149983137983156983141983140

983155983157983139983139983141983155983155983142983157983148

983145983148983148983141983143983137983148

983152983137983155983155983137983143983141983155

983118983157983149983138983141983154

983151983142 983137983154983154983141983155983156983155

983108983141983137983156983144983155 983108983141983137983156983144

983154983137983156983141

983122983141983148983137983156983145983158983141

983140983141983137983156983144

983154983137983156983141

B983141983154983148983145983150 W983137983148983148 983166200 115 9831667 22 100

M983141983160983145983139983137983150 W983137983148983148 200000 A983138983151983157983156 1983149983145983148983148983145983151983150

400983085500

005 2

A983142983154983145983139983137EU 200000 A983154983151983157983150983140

1000

05 23

Most of the successful passages before the consolidation of the Wall

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5162

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

983152983154983141983152983137983154983141983140bull 983124983144983141 983109983139983151983150983151983149983145983155983156 (J983137983150983157983137983154983161 2011) 991260R983141983149983141983149983138983141983154 E983150983158983161 983145983155 983137

983140983141983137983140983148983161 983155983145983150991261 (L983145983155983156 983149983137983140983141 983145983150 4

983156983144

983139983141983150983156983157983154983161 983141983150983158983161983145983150983156983154983151983140983157983139983141983140 983151983150 983156983144983141 983148983145983155983156 983145983150 983156983144983141 7983156983144)

bull 991260A983143983137983145983150 I 983156983141983148983148 983161983151983157 983145983156 983145983155 983141983137983155983145983141983154 983142983151983154 983137 983139983137983149983141983148 983156983151 983143983151 983156983144983154983151983157983143983144

983156983144983141 983141983161983141 983151983142 983137 983150983141983141983140983148983141 983156983144983137983150 983142983151983154 983137 983154983145983139983144 983149983137983150 983156983151 983141983150983156983141983154 983156983144983141983147983145983150983143983140983151983149 983151983142 G983151983140991261

bull I983142 983161983151983157 983159983137983150983156 983156983151 983138983141 983152983141983154983142983141983139983156 983143983151 983155983141983148983148 983161983151983157983154 983152983151983155983155983141983155983155983145983151983150983155

983137983150983140 983143983145983158983141 983156983151 983156983144983141 983152983151983151983154 983137983150983140 983161983151983157 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983154983141983137983155983157983154983141 983145983150983144983141983137983158983141983150991261 (983145983150 M983137983154983147 L983157983147983141 983137983150983140 M983137983156983156983144983141983159)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5262

C983144983145983150983137

C983144983145983150983137 (19809830852000)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5362

C983144983145983150983137 (1980 2000)

Red fast growth (1σ above the mean)

Yellow average

Light yellow slow (1σ below the

mean)

North to SouthShandong

JiangsuZhejiangFujianGuangdong

C983144983145983150983137991257983155 G983137983150983143 983151983142 E983148983141983158983141983150 5 983149983137983154983145983156983145983149983141 983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + 4 983139983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5462

983143 983152 983161

983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + H983151983150983143 K983151983150983143 983137983150983140 M983137983139983137983151 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 GDP 983138983161 983137

983156983144983145983154983140 983151983142 983156983144983141 983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150

Provinces are from N to S Shanong JiansuZhejiang FujianGuangdong

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5562

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5762

983152

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100country percentile

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5862

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

983156983159983151983159983137983161 (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085983122 983137983154983141983137(678)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085

983125 983137983154983141983137(626)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983125983123983105 983137983154983141983137(296)) 983148983141983143983141983150983140(983151983142983142) 983160983156983145983156983148983141(983145983150983139983151983149983141 983145983150 983120983120983120 983140983151983148983148983137983154 983148983151983143983155) 983156983141983160983156(800 26 983107983144983145983150983137983085

983154983157983154983137983148) 983156983141983160983156(800 37 983107983144983145983150983137983085983085983157983154983138983137983150) 983156983141983160983156(350 45 983125983123983105)983110983154983151983149 98315998315198315498314898314020029831352005983140983156983137

China-rural China--urban

USA

0

2 0 0

4 0 0

6 0 0

8 0 0

25 3 35 4 45 5income in PPP dollar logs

T983144 983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5962

T983144983141 983139983154983145983155983145983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6062

P983148983157983156983151983139983154983137983156983145983139 983137983150983140 983140983141983149983151983139983154983137983156983145983139 983154983141983137983148 983143983148983151983138983137983148 983143983154983151983159983156983144

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 27: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2762

T983159983151 983156983161983152983141983155 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155

bull T983144983141 A983149983141983154983145983139983137983150 983137983148983148 983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 983137983154983141 983157983150983141983153983157983137983148

983145983150983156983141983154983150983137983148983148983161 983138983157983156 983156983144983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983145983150 983156983144983141983145983154 983149983141983137983150 983145983150983139983151983149983141983155

983137983154983141 983155983149983137983148983148

bull T983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 983139983151983150983155983156983145983156983157983141983150983156 983157983150983145983156983155 983137983154983141 983141983153983157983137983148 983145983150983156983141983154983150983137983148983148983161

983138983157983156 983149983141983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983138983141983156983159983141983141983150 983156983144983141983149 983137983154983141

983148983137983154983143983141bull I983150 983156983144983141 A983149983141983154983145983139983137983150 983156983161983152983141 983152983151983158983141983154983156983161 983145983155 983137983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148

983137983156983156983154983145983138983157983156983141 983145983150 983156983144983141 E983157983154983151983152983141983137983150 983156983161983152983141 983152983151983158983141983154983156983161 983145983155 983137

983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141 983137983156983156983154983145983138983157983156983141bull P983151983148983145983139983145983141983155 983149983157983155983156 983138983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983156983151983151 983152983154983151983085983152983151983151983154 983145983150 983151983150983141 983139983137983155983141

991260983154983141983143983145983151983150983137983148 983139983151983144983141983155983145983151983150991261 983145983150 983156983144983141 983151983156983144983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2862

I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155bull H983151983159 983142983137983154 983139983137983150 EU991257983155 983141983160983152983137983150983155983145983151983150 983139983151983150983156983145983150983157983141

bull W983145983156983144 983156983144983141 983148983137983155983156 2 983141983160983152983137983150983155983145983151983150983155 EU 983144983137983155 983149983151983158983141983140 983137983159983137983161983142983154983151983149 983137983150 A983149983141983154983145983139983137983150 983156983161983152983141 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

bull W983145983156983144 T983157983154983147983141983161 EU991257983155 G983145983150983145 983159983151983157983148983140 983141983160983139983141983141983140 45 983155983151 E983157983154983151983152983141

983159983151983157983148983140 983139983151983149983141 983156983151 983154983141983155983141983149983138983148983141 L983137983156983145983150 A983149983141983154983145983139983137 983140983151983141983155 983156983144983145983155 983155983141983156

983137 983148983145983149983145983156 983156983151 EU 983141983160983152983137983150983155983145983151983150bull C983144983145983150983137 983144983137983155 983137 983155983145983149983145983148983137983154 983155983156983154983157983139983156983157983154983141 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983148983145983147983141 E983157983154983151983152983141

bull S983157983139983144 983144983157983143983141 983145983150983156983141983154983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983145983150 983149983141983137983150

983145983150983139983151983149983141983155 983155983141983156 983137983148983155983151 983137 983148983145983149983145983156 983156983151 983137 983152983151983155983155983145983138983148983141 983152983151983148983145983156983145983139983137983148 983157983150983145983156983161 983151983142A983155983145983137 (983148983141983137983158983145983150983143 983141983158983141983150 983137983155983145983140983141 983156983144983141 983156983159983151 983143983145983137983150983156983155) A983155983145983137 983145983155 983138983161 983142983137983154

983156983144983141 983149983151983155983156 983145983150983139983151983149983141 983144983141983156983141983154983151983143983141983150983141983151983157983155 983139983151983150983156983145983150983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2962

2 C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3062

2A 983116983141983155 983146983141983157983160 983155983151983150983156 983142983137983145983156983155

983159983144983141983150 983161983151983157 983137983154983141 983138983151983154983150

A 983148 983148 983138 983148 983156983145983148 983145983156983145 (983145 983148 983148 983145 $PPP)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3162

A983150 983141983160983137983149983152983148983141 983143983148983151983138983137983148 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141 983152983151983155983145983156983145983151983150983155 (983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 983145983150 $PPP)

983145983150 D983141983150983149983137983154983147 983137983150983140 983155983141983148983141983139983156983141983140 A983142983154983145983139983137983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

Based on B Milanovic Worlds Apart Measuring International and Global Inequality

Denmark

Mozambique

Mali

Tanzania

Uganda

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 5 10 15 20country ventile

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3262

E983155983156983145983149983137983156983145983151983150ijij j jij C bGbmbb y ε ++++= 3210

983149983146 = 983149983141983137983150 983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141

G983146 = G983145983150983145 983139983151983141983142983142983145983139983145983141983150983156

C983145983146 = 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 983151983142 983145983085983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983145983150 983146983085983156983144 983139983151983157983150983156983154983161

T983144983141 983145983155983155983157983141 H983151983159 983156983151 983155983157983138983155983156983145983156983157983156983141 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155

(C983145983146) 983142983151983154 983151983159983150 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 (C983145983146) 983137983150983140 983156983144983157983155 983144983137983158983141 983156983144983141

983141983150983156983145983154983141 983154983141983143983154983141983155983155983145983151983150 983137983139983139983151983157983150983156 983142983151983154 983156983144983141 983141983142983142983141983139983156 983151983142983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 983151983150983148983161

R983157983150 983151983158983141983154 983145983150983139983151983149983141 983158983141983150983156983145983148983141983155 983142983151983154 116 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140

2320 (20 983160 116) 983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 (983161983145983146)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3362

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3462

bull 983111983148983151983138983137983148 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983103 C983151983157983150983156983154983161 983151983142983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983141983160983152983148983137983145983150983155 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161983145983150 983143983148983151983138983137983148 983145983150983139983151983149983141 (E983155983156983145983149983137983156983141983140 983137983139983154983151983155983155

983154983141983152983154983141983155983141983150983156983137983156983145983158983141 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983156983144983137983156 983144983137983158983141 983156983144983141 983149983141983137983150983145983150983139983151983149983141 983151983142 983156983144983141983145983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983158983141983150983156983145983148983141983155 983151983154983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155) C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137983150983140 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141

983139983148983137983155983155 983139983151983149983138983145983150983141983140 983141983160983152983148983137983145983150 983137983138983151983157983156 80bull 983110983151983154 983139983151983149983152983137983154983145983155983151983150983098 4 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 (983152983148983137983139983141 983151983142

983138983145983154983156983144 983152983137983154983141983150983156983155 983141983156983144983150983145983139983145983156983161 983137983143983141) 983141983160983152983148983137983145983150 40 983151983142

983159983137983143983141 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983156983144983141 US (N P983145983155983156983151983148983141983155983145 J983151983142EI2009)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3562

2B I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155 983149983145983143983154983137983156983145983151983150 983146983157983155983156

983145983150983156983141983154983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983154983140983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3662

T983144983141 XXI 983139983141983150983156983157983154983161 983156983154983145983148983141983149983149983137

A Globalization of ideasknowledge

Communication awareness ofothersrsquo living standards

B Increasing differences inmean incomes

among countries

C No movement of people

If A and B then no C Migration is the outcome of current unequal globalizationIf B and C then no A Unequal globe can exist if people do not know much abouteach otherrsquos living conditions or costs of transport are too highIf A and C then no B Under globalization people will not move if income differentialsare small

G983154983151983159983145983150983143 983145983150983156983141983154983085983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983137983150983140 983149983145983143983154983137983156983145983151983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3762

983143 983161 983143

K983141983161 983155983141983158983141983150 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3862

T983144983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983142983151983157983154983156983144 983159983151983154983148983140 G983154983141983141983139983141 983158983155 M983137983139983141983140983151983150983145983137

983137983150983140 A983148983138983137983150983145983137 S983152983137983145983150 983158983155 M983151983154983151983139983139983151 (25983147983149)M983137983148983137983161983155983145983137 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (3983147983149)

bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140 US 983158983155 M983141983160983145983139983151

bull T983144983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983156983144983154983141983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983137983148983148983141983140983085983145983150 983151983154

983149983145983150983141983140 N K983151983154983141983137991252S K983151983154983141983137 983129983141983149983141983150991252S983137983157983140983145

A983154983137983138983145983137 I983155983154983137983141983148983085983085983085P983137983148983141983155983156983145983150983141I983150 1960 983156983144983141 983151983150983148983161 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983141983154983141 A983154983143983141983150983156983145983150983137 983137983150983140 U983154983157983143983157983137983161 (983142983145983154983155983156) 983158983155 B983154983137983162983145983148

P983137983154983137983143983157983137983161 983137983150983140 B983151983148983145983158983145983137 (983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140) 983137983150983140 A983157983155983156983154983137983148983145983137 (983142983145983154983155983156) 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (983142983151983157983154983156983144)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3962

983129983141983137983154 2007 983129983141983137983154 1980

A983152983152983154983151983160983145983149983137983156983141 983151983142983142983151983154983141983145983143983150 983159983151983154983147983141983154983155 983145983150

983148983137983138983151983154 983142983151983154983139983141

R983137983156983145983151 983151983142 983154983141983137983148 GDI 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137

G983154983141983141983139983141

(M983137983139983141983140983151983150983145983137983150A983148983138983137983150983145983137983150983155)

75 4 983156983151 1 21 983156983151 1

S983152983137983145983150

(M983151983154983151983139983139983137983150983155)

144 74 983156983151 1 65 983156983151 1

U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155

(M983141983160983145983139983137983150983155)

156 36 983156983151 1 26 983156983151 1

M983137983148983137983161983155983145983137

(I983150983140983151983150983141983155983145983137983150983155)

180 37 983156983151 1 36 983156983151 1

BLS News Release March 2009 data for 2008 inclusive of undocumented aliens

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4062

I983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137 983154983141983150983156

bull I983142 983149983151983155983156 983151983142 983151983157983154 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983140983141983156983141983154983149983145983150983141983140 983138983161

983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983156983144983141983150 983156983144983141983154983141 983145983155 983148983145983156983156983148983141 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142

983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983143983148983151983138983137983148983148983161 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983154983141983150983156

(983157983150983154983141983148983137983156983141983140 983156983151 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983140983141983155983141983154983156 983151983154 983141983142983142983151983154983156)

bull H983151983159 983149983157983139983144 983145983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983159983151983154983156983144 B983148983137983139983147983085983149983137983154983147983141983156UK 983152983137983155983155983152983151983154983156983155 983155983151983148983140 983142983151983154 983137983138983151983157983156 9832035000 983148983141983143983137983148983148983161

983152983157983154983139983144983137983155983141 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983142983151983154 983137983138983151983157983156 $1983149 983145983150

983145983150983158983141983155983156983149983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4162

T983144983141 983148983151983143983145983139 983151983142 983156983144983141 983137983154983143983157983149983141983150983156

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983145983150 983156983144983141 983159983151983154983148983140 983145983155

983158983141983154983161 983144983145983143983144 (G983145983150983145=70)

bull M983151983155983156 983151983142 983156983144983137983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983138983161 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150983139983151983149983141983155

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 991260983141983160983152983148983137983145983150983155991261 983155983151983149983141 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161 983145983150

983152983141983154983155983151983150983137983148 983145983150983139983151983149983141983155 983143983148983151983138983137983148983148983161 (983137983155983155983141983155983155983141983140 983137983139983154983151983155983155 983150983137983156983145983151983150983137983148983158983141983150983156983145983148983141983155)

bull T983144983145983155 983159983137983155 983150983151983156 983156983144983141 983139983137983155983141 983145983150 983156983144983141 983152983137983155983156 (983137983154983151983157983150983140 185098308570)

983159983144983141983150 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983149983151983155983156983151983142 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

T983144 983156983145 983156 983147

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4262

T983144983141 983153983157983141983155983156983145983151983150983155 983156983151 983137983155983147

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983149983151983154983137983148983148983161983085983137983154983138983145983156983154983137983154983161 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983145983150983140983141983152983141983150983140983141983150983156 983151983142 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983141983142983142983151983154983156

bull I983156 983139983137983150 983138983141 983154983141983143983137983154983140983141983140 983137983155 983137 983154983141983150983156 (983155983144983137983154983141983140 983138983161 983137983148983148 983149983141983149983138983141983154983155

983151983142 983137 983139983151983149983149983157983150983145983156983161)

bull I983155 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142 983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141983148983161

983137983139983153983157983145983154983141983140 983159983141983137983148983156983144 983137983139983139983141983152983156983137983138983148983141

bull I983155 983145983156 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983142983154983151983149 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142

983142983137983149983145983148983161 983159983141983137983148983156983144 W983144983161

bull P983151983148983145983156983145983139983137983148 983152983144983145983148983151983155983151983152983144983161 983137983154983143983157983149983141983150983156983155 983152983154983151 983154983141983150983156 (983155983151983139983145983137983148983139983151983150983156983154983137983139983156 983155983156983137983156983145983155983156 983156983144983141983151983154983161 983152983144983145983148983145983137983085983085A983154983145983155983156983151983156983148983141) 983137983150983140 983139983151983150983156983154983137

(983139983151983155983149983151983152983151983148983145983156983137983150 983146983157983155983156983145983139983141 983137983155 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4362

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4462

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140 (983138) 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161bull N983141983145983156983144983141983154 983151983142 983156983144983141983149 983149983137983156983156983141983154983155

bull C983151983150983139983141983152983156 1 (983140983145983158983141983154983143983141983150983139983141) 983145983155 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156 983145983142 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983144983137983158983141

983148983145983138983141983154983137983148 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983145983156 983149983137983161 983138983141 983154983141983148983141983158983137983150983156 983142983151983154 983148983145983138983141983154983137983148 983158983155983138983157983154983140983141983150983141983140 983155983151983139983145983141983156983145983141983155

bull I983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983154983151983151983156983141983140 983145983150 983156983159983151 983147983141983161 983137983155983155983157983149983152983156983145983151983150983155 (983145) 983152983151983148983145983156983145983139983137983148

983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983151983142 983148983145983138983141983154983137983148983145983155983149 983137983154983141 983159983144983137983156 983149983137983156983156983141983154983155 (983145983145) 983137983139983153983157983145983155983145983156983145983151983150983151983142 983159983141983137983148983156983144 983145983149983149983137983156983141983154983145983137983148 983142983151983154 983138983151983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983137983150983140 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983155983145983149983145983148983137983154983148983161 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156983151983150983139983141 983156983144983141 983138983137983139983147983143983154983151983157983150983140 983139983151983150983140983145983156983145983151983150983155 983151983142 983146983157983155983156983145983139983141 983141983160983145983155983156 983145983150 983137983148983148

983155983151983139983145983141983156983145983141983155bull B983157983156 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 983149983137983156983156983141983154 983138983141983139983137983157983155983141 983156983144983141

983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141 983152983154983145983150983139983145983152983148983141 983137983152983152983148983145983141983155 983159983145983156983144983145983150 983141983137983139983144 983152983141983151983152983148983141 (983150983151983156983141

983144983151983159983141983158983141983154 983156983144983137983156 983156983144983141 DP 983149983137983161 983137983148983148983151983159 983142983151983154 983144983145983143983144 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161)

R 983148 983145 983148 983142 983156 983145 983148 983148983156983144 983142

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4562

R983137983159983148983155 983151983150 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983151983142 983149983137983156983141983154983145983137983148 983159983141983137983148983156983144 983142983151983154

983137 991260983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161991261 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149bull I983156 983145983155 983137 983149983145983155983156983137983147983141 983156983151 983138983141983148983145983141983158983141 983156983144983137983156 983137 983146983157983155983156 983137983150983140 983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161 983149983157983155983156

983159983137983145983156 983157983152983151983150 983137 983144983145983143983144 983149983137983156983141983154983145983137983148 983155983156983137983150983140983137983154983140 983151983142 983148983145983142983141 W983144983137983156 983149983141983150 983159983137983150983156 983145983155

983149983141983137983150983145983150983143983142983157983148 983159983151983154983147 983145983150 983142983154983141983141 983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983159983145983156983144 983151983156983144983141983154983155 983156983144983141983155983141983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983154983141983143983157983148983137983156983145983150983143 983156983144983141983145983154 983154983141983148983137983156983145983151983150983155 983156983151 983151983150983141 983137983150983151983156983144983141983154 983159983145983156983144983145983150 983137983142983154983137983149983141983159983151983154983147 983151983142 983146983157983155983156 983138983137983155983145983139 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 T983151 983137983139983144983145983141983158983141 983156983144983145983155 983155983156983137983156983141 983151983142983156983144983145983150983143983155 983143983154983141983137983156 983159983141983137983148983156983144 983145983155 983150983151983156 983150983141983139983141983155983155983137983154983161 983113983150 983142983137983139983156 983138983141983161983151983150983140 983155983151983149983141983152983151983145983150983156 983145983156 983145983155 983149983151983154983141 983148983145983147983141983148983161 983156983151 983138983141 983137 983152983151983155983145983156983145983158983141 983144983145983150983140983154983137983150983139983141 983137

983149983141983137983150983145983150983143983148983141983155983155 983140983145983155983156983154983137983139983156983145983151983150 983137983156 983138983141983155983156 983145983142 983150983151983156 983137 983156983141983149983152983156983137983156983145983151983150 983156983151983145983150983140983157983148983143983141983150983139983141 983137983150983140 983141983149983152983156983145983150983141983155983155 ( 983105 983124983144983141983151983154983161 983151983142 983114983157983155983156983145983139983141 C983144983137983152983156983141983154 V98320744 983152983152 2579830858)

bull F983151983154 R983137983159983148983155 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150 983151983142 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983155983145983149983152983148983161 983137983155983157983149 983151983142 983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983152983156983145983149983137983148 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 (983149983161983145983150983156983141983154983152983154983141983156983137983156983145983151983150)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4662

bull I983150 G983145983150983145 983156983141983154983149983155

p p y y pG j

n

i j

ii j

n

i

n

i

iii +minus(+ sumsumsumgt=

)11 micro

π

Go back to our definition of global inequality

Rawls would insist of the minimization of eachindividual Gini (Gi) so that Term 1 (within-inequality)would be minimized But differences in mean incomes

between the countries can take any value Term 2(between inequality) could be very high

And this is exactly what we observe in real life Term 2

accounts for 85 of global Gini

Term 1 Term 2

Global Ginis in Real World Rawlsian World Convergence

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4762

All equal Different (as

now)

All equal

Different (asnow)

Mean countryincomes

Individualincomes within

country

G oba G s ea o d a s a o d Co e ge ceWorldhellipand Shangri-La World

697

615(all country

Ginis=0)

456 (all mean

incomes sameall country Ginisas now)

0

C 983148 983145 983140 21983155983156 983148983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4862

C983151983150983139983148983157983155983145983151983150 983137983150983140 21983155983156 983139983141983150983156983157983154983161 983152983151983148983145983139983161 983145983155983155983157983141983155

bull T983151 983154983141983140983157983139983141 983155983145983143983150983145983142983145983139983137983150983156983148983161 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 (983137983150983140983152983151983158983141983154983156983161) 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983156983144983141983154983141 983137983154983141 983156983159983151 983159983137983161983155

bull A 983155983148983151983159 983137983150983140 983155983157983155983156983137983145983150983137983138983148983141 983159983137983161 983144983145983143983144983141983154 983143983154983151983159983156983144 983154983137983156983141 983151983142983152983151983151983154983141983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull A 983142983137983155983156 983137983150983140 983152983151983155983155983145983138983148983161 983152983151983148983145983156983145983139983137983148983148983161 983156983157983149983157983148983156983151983157983155 983159983137983161

983145983150983139983154983141983137983155983141 983149983145983143983154983137983156983145983151983150bull 983109983145983156983144983141983154 983152983151983151983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983151 983138983141983139983151983149983141 983154983145983139983144983141983154 983151983154983152983151983151983154 983152983141983151983152983148983141 983159983145983148983148 983149983151983158983141 983156983151 983154983145983139983144 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull S983144983151983157983148983140 983149983145983143983154983137983150983156983155 983138983141 983156983137983160983141983140 983137983140983140983145983156983145983151983150983137983148983148983161 983156983151 983152983137983161 983150983137983156983145983158983141983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150991257983155 983148983151983155983141983154983155 983137983150983140 983156983144983151983155983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983145983150 983156983144983141983145983154983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983151983154983145983143983145983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4962

EXTRAS S983144983151983157983148983140 983156983144983141 983159983144983151983148983141 983159983151983154983148983140983138983141 983139983151983149983152983151983155983141983140 983151983142 983143983137983156983141983140

983139983151983149983149983157983150983145983156983145983141983155

P983137983155983155983137983143983141983155 983137983150983140 983140983141983137983156983144 983137983156 983137983158983141983154983137983143983141 983137983150983150983157983137983148

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5062

983143 983143

983154983137983156983141983155983109983155983156983145983149983137983156983141983140

983155983157983139983139983141983155983155983142983157983148

983145983148983148983141983143983137983148

983152983137983155983155983137983143983141983155

983118983157983149983138983141983154

983151983142 983137983154983154983141983155983156983155

983108983141983137983156983144983155 983108983141983137983156983144

983154983137983156983141

983122983141983148983137983156983145983158983141

983140983141983137983156983144

983154983137983156983141

B983141983154983148983145983150 W983137983148983148 983166200 115 9831667 22 100

M983141983160983145983139983137983150 W983137983148983148 200000 A983138983151983157983156 1983149983145983148983148983145983151983150

400983085500

005 2

A983142983154983145983139983137EU 200000 A983154983151983157983150983140

1000

05 23

Most of the successful passages before the consolidation of the Wall

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5162

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

983152983154983141983152983137983154983141983140bull 983124983144983141 983109983139983151983150983151983149983145983155983156 (J983137983150983157983137983154983161 2011) 991260R983141983149983141983149983138983141983154 E983150983158983161 983145983155 983137

983140983141983137983140983148983161 983155983145983150991261 (L983145983155983156 983149983137983140983141 983145983150 4

983156983144

983139983141983150983156983157983154983161 983141983150983158983161983145983150983156983154983151983140983157983139983141983140 983151983150 983156983144983141 983148983145983155983156 983145983150 983156983144983141 7983156983144)

bull 991260A983143983137983145983150 I 983156983141983148983148 983161983151983157 983145983156 983145983155 983141983137983155983145983141983154 983142983151983154 983137 983139983137983149983141983148 983156983151 983143983151 983156983144983154983151983157983143983144

983156983144983141 983141983161983141 983151983142 983137 983150983141983141983140983148983141 983156983144983137983150 983142983151983154 983137 983154983145983139983144 983149983137983150 983156983151 983141983150983156983141983154 983156983144983141983147983145983150983143983140983151983149 983151983142 G983151983140991261

bull I983142 983161983151983157 983159983137983150983156 983156983151 983138983141 983152983141983154983142983141983139983156 983143983151 983155983141983148983148 983161983151983157983154 983152983151983155983155983141983155983155983145983151983150983155

983137983150983140 983143983145983158983141 983156983151 983156983144983141 983152983151983151983154 983137983150983140 983161983151983157 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983154983141983137983155983157983154983141 983145983150983144983141983137983158983141983150991261 (983145983150 M983137983154983147 L983157983147983141 983137983150983140 M983137983156983156983144983141983159)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5262

C983144983145983150983137

C983144983145983150983137 (19809830852000)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5362

C983144983145983150983137 (1980 2000)

Red fast growth (1σ above the mean)

Yellow average

Light yellow slow (1σ below the

mean)

North to SouthShandong

JiangsuZhejiangFujianGuangdong

C983144983145983150983137991257983155 G983137983150983143 983151983142 E983148983141983158983141983150 5 983149983137983154983145983156983145983149983141 983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + 4 983139983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5462

983143 983152 983161

983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + H983151983150983143 K983151983150983143 983137983150983140 M983137983139983137983151 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 GDP 983138983161 983137

983156983144983145983154983140 983151983142 983156983144983141 983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150

Provinces are from N to S Shanong JiansuZhejiang FujianGuangdong

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5562

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5762

983152

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100country percentile

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5862

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

983156983159983151983159983137983161 (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085983122 983137983154983141983137(678)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085

983125 983137983154983141983137(626)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983125983123983105 983137983154983141983137(296)) 983148983141983143983141983150983140(983151983142983142) 983160983156983145983156983148983141(983145983150983139983151983149983141 983145983150 983120983120983120 983140983151983148983148983137983154 983148983151983143983155) 983156983141983160983156(800 26 983107983144983145983150983137983085

983154983157983154983137983148) 983156983141983160983156(800 37 983107983144983145983150983137983085983085983157983154983138983137983150) 983156983141983160983156(350 45 983125983123983105)983110983154983151983149 98315998315198315498314898314020029831352005983140983156983137

China-rural China--urban

USA

0

2 0 0

4 0 0

6 0 0

8 0 0

25 3 35 4 45 5income in PPP dollar logs

T983144 983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5962

T983144983141 983139983154983145983155983145983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6062

P983148983157983156983151983139983154983137983156983145983139 983137983150983140 983140983141983149983151983139983154983137983156983145983139 983154983141983137983148 983143983148983151983138983137983148 983143983154983151983159983156983144

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 28: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2862

I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155bull H983151983159 983142983137983154 983139983137983150 EU991257983155 983141983160983152983137983150983155983145983151983150 983139983151983150983156983145983150983157983141

bull W983145983156983144 983156983144983141 983148983137983155983156 2 983141983160983152983137983150983155983145983151983150983155 EU 983144983137983155 983149983151983158983141983140 983137983159983137983161983142983154983151983149 983137983150 A983149983141983154983145983139983137983150 983156983161983152983141 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

bull W983145983156983144 T983157983154983147983141983161 EU991257983155 G983145983150983145 983159983151983157983148983140 983141983160983139983141983141983140 45 983155983151 E983157983154983151983152983141

983159983151983157983148983140 983139983151983149983141 983156983151 983154983141983155983141983149983138983148983141 L983137983156983145983150 A983149983141983154983145983139983137 983140983151983141983155 983156983144983145983155 983155983141983156

983137 983148983145983149983145983156 983156983151 EU 983141983160983152983137983150983155983145983151983150bull C983144983145983150983137 983144983137983155 983137 983155983145983149983145983148983137983154 983155983156983154983157983139983156983157983154983141 983151983142 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983148983145983147983141 E983157983154983151983152983141

bull S983157983139983144 983144983157983143983141 983145983150983156983141983154983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983145983150 983149983141983137983150

983145983150983139983151983149983141983155 983155983141983156 983137983148983155983151 983137 983148983145983149983145983156 983156983151 983137 983152983151983155983155983145983138983148983141 983152983151983148983145983156983145983139983137983148 983157983150983145983156983161 983151983142A983155983145983137 (983148983141983137983158983145983150983143 983141983158983141983150 983137983155983145983140983141 983156983144983141 983156983159983151 983143983145983137983150983156983155) A983155983145983137 983145983155 983138983161 983142983137983154

983156983144983141 983149983151983155983156 983145983150983139983151983149983141 983144983141983156983141983154983151983143983141983150983141983151983157983155 983139983151983150983156983145983150983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2962

2 C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3062

2A 983116983141983155 983146983141983157983160 983155983151983150983156 983142983137983145983156983155

983159983144983141983150 983161983151983157 983137983154983141 983138983151983154983150

A 983148 983148 983138 983148 983156983145983148 983145983156983145 (983145 983148 983148 983145 $PPP)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3162

A983150 983141983160983137983149983152983148983141 983143983148983151983138983137983148 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141 983152983151983155983145983156983145983151983150983155 (983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 983145983150 $PPP)

983145983150 D983141983150983149983137983154983147 983137983150983140 983155983141983148983141983139983156983141983140 A983142983154983145983139983137983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

Based on B Milanovic Worlds Apart Measuring International and Global Inequality

Denmark

Mozambique

Mali

Tanzania

Uganda

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 5 10 15 20country ventile

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3262

E983155983156983145983149983137983156983145983151983150ijij j jij C bGbmbb y ε ++++= 3210

983149983146 = 983149983141983137983150 983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141

G983146 = G983145983150983145 983139983151983141983142983142983145983139983145983141983150983156

C983145983146 = 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 983151983142 983145983085983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983145983150 983146983085983156983144 983139983151983157983150983156983154983161

T983144983141 983145983155983155983157983141 H983151983159 983156983151 983155983157983138983155983156983145983156983157983156983141 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155

(C983145983146) 983142983151983154 983151983159983150 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 (C983145983146) 983137983150983140 983156983144983157983155 983144983137983158983141 983156983144983141

983141983150983156983145983154983141 983154983141983143983154983141983155983155983145983151983150 983137983139983139983151983157983150983156 983142983151983154 983156983144983141 983141983142983142983141983139983156 983151983142983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 983151983150983148983161

R983157983150 983151983158983141983154 983145983150983139983151983149983141 983158983141983150983156983145983148983141983155 983142983151983154 116 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140

2320 (20 983160 116) 983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 (983161983145983146)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3362

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3462

bull 983111983148983151983138983137983148 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983103 C983151983157983150983156983154983161 983151983142983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983141983160983152983148983137983145983150983155 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161983145983150 983143983148983151983138983137983148 983145983150983139983151983149983141 (E983155983156983145983149983137983156983141983140 983137983139983154983151983155983155

983154983141983152983154983141983155983141983150983156983137983156983145983158983141 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983156983144983137983156 983144983137983158983141 983156983144983141 983149983141983137983150983145983150983139983151983149983141 983151983142 983156983144983141983145983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983158983141983150983156983145983148983141983155 983151983154983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155) C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137983150983140 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141

983139983148983137983155983155 983139983151983149983138983145983150983141983140 983141983160983152983148983137983145983150 983137983138983151983157983156 80bull 983110983151983154 983139983151983149983152983137983154983145983155983151983150983098 4 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 (983152983148983137983139983141 983151983142

983138983145983154983156983144 983152983137983154983141983150983156983155 983141983156983144983150983145983139983145983156983161 983137983143983141) 983141983160983152983148983137983145983150 40 983151983142

983159983137983143983141 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983156983144983141 US (N P983145983155983156983151983148983141983155983145 J983151983142EI2009)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3562

2B I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155 983149983145983143983154983137983156983145983151983150 983146983157983155983156

983145983150983156983141983154983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983154983140983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3662

T983144983141 XXI 983139983141983150983156983157983154983161 983156983154983145983148983141983149983149983137

A Globalization of ideasknowledge

Communication awareness ofothersrsquo living standards

B Increasing differences inmean incomes

among countries

C No movement of people

If A and B then no C Migration is the outcome of current unequal globalizationIf B and C then no A Unequal globe can exist if people do not know much abouteach otherrsquos living conditions or costs of transport are too highIf A and C then no B Under globalization people will not move if income differentialsare small

G983154983151983159983145983150983143 983145983150983156983141983154983085983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983137983150983140 983149983145983143983154983137983156983145983151983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3762

983143 983161 983143

K983141983161 983155983141983158983141983150 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3862

T983144983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983142983151983157983154983156983144 983159983151983154983148983140 G983154983141983141983139983141 983158983155 M983137983139983141983140983151983150983145983137

983137983150983140 A983148983138983137983150983145983137 S983152983137983145983150 983158983155 M983151983154983151983139983139983151 (25983147983149)M983137983148983137983161983155983145983137 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (3983147983149)

bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140 US 983158983155 M983141983160983145983139983151

bull T983144983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983156983144983154983141983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983137983148983148983141983140983085983145983150 983151983154

983149983145983150983141983140 N K983151983154983141983137991252S K983151983154983141983137 983129983141983149983141983150991252S983137983157983140983145

A983154983137983138983145983137 I983155983154983137983141983148983085983085983085P983137983148983141983155983156983145983150983141I983150 1960 983156983144983141 983151983150983148983161 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983141983154983141 A983154983143983141983150983156983145983150983137 983137983150983140 U983154983157983143983157983137983161 (983142983145983154983155983156) 983158983155 B983154983137983162983145983148

P983137983154983137983143983157983137983161 983137983150983140 B983151983148983145983158983145983137 (983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140) 983137983150983140 A983157983155983156983154983137983148983145983137 (983142983145983154983155983156) 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (983142983151983157983154983156983144)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3962

983129983141983137983154 2007 983129983141983137983154 1980

A983152983152983154983151983160983145983149983137983156983141 983151983142983142983151983154983141983145983143983150 983159983151983154983147983141983154983155 983145983150

983148983137983138983151983154 983142983151983154983139983141

R983137983156983145983151 983151983142 983154983141983137983148 GDI 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137

G983154983141983141983139983141

(M983137983139983141983140983151983150983145983137983150A983148983138983137983150983145983137983150983155)

75 4 983156983151 1 21 983156983151 1

S983152983137983145983150

(M983151983154983151983139983139983137983150983155)

144 74 983156983151 1 65 983156983151 1

U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155

(M983141983160983145983139983137983150983155)

156 36 983156983151 1 26 983156983151 1

M983137983148983137983161983155983145983137

(I983150983140983151983150983141983155983145983137983150983155)

180 37 983156983151 1 36 983156983151 1

BLS News Release March 2009 data for 2008 inclusive of undocumented aliens

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4062

I983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137 983154983141983150983156

bull I983142 983149983151983155983156 983151983142 983151983157983154 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983140983141983156983141983154983149983145983150983141983140 983138983161

983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983156983144983141983150 983156983144983141983154983141 983145983155 983148983145983156983156983148983141 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142

983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983143983148983151983138983137983148983148983161 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983154983141983150983156

(983157983150983154983141983148983137983156983141983140 983156983151 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983140983141983155983141983154983156 983151983154 983141983142983142983151983154983156)

bull H983151983159 983149983157983139983144 983145983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983159983151983154983156983144 B983148983137983139983147983085983149983137983154983147983141983156UK 983152983137983155983155983152983151983154983156983155 983155983151983148983140 983142983151983154 983137983138983151983157983156 9832035000 983148983141983143983137983148983148983161

983152983157983154983139983144983137983155983141 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983142983151983154 983137983138983151983157983156 $1983149 983145983150

983145983150983158983141983155983156983149983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4162

T983144983141 983148983151983143983145983139 983151983142 983156983144983141 983137983154983143983157983149983141983150983156

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983145983150 983156983144983141 983159983151983154983148983140 983145983155

983158983141983154983161 983144983145983143983144 (G983145983150983145=70)

bull M983151983155983156 983151983142 983156983144983137983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983138983161 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150983139983151983149983141983155

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 991260983141983160983152983148983137983145983150983155991261 983155983151983149983141 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161 983145983150

983152983141983154983155983151983150983137983148 983145983150983139983151983149983141983155 983143983148983151983138983137983148983148983161 (983137983155983155983141983155983155983141983140 983137983139983154983151983155983155 983150983137983156983145983151983150983137983148983158983141983150983156983145983148983141983155)

bull T983144983145983155 983159983137983155 983150983151983156 983156983144983141 983139983137983155983141 983145983150 983156983144983141 983152983137983155983156 (983137983154983151983157983150983140 185098308570)

983159983144983141983150 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983149983151983155983156983151983142 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

T983144 983156983145 983156 983147

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4262

T983144983141 983153983157983141983155983156983145983151983150983155 983156983151 983137983155983147

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983149983151983154983137983148983148983161983085983137983154983138983145983156983154983137983154983161 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983145983150983140983141983152983141983150983140983141983150983156 983151983142 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983141983142983142983151983154983156

bull I983156 983139983137983150 983138983141 983154983141983143983137983154983140983141983140 983137983155 983137 983154983141983150983156 (983155983144983137983154983141983140 983138983161 983137983148983148 983149983141983149983138983141983154983155

983151983142 983137 983139983151983149983149983157983150983145983156983161)

bull I983155 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142 983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141983148983161

983137983139983153983157983145983154983141983140 983159983141983137983148983156983144 983137983139983139983141983152983156983137983138983148983141

bull I983155 983145983156 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983142983154983151983149 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142

983142983137983149983145983148983161 983159983141983137983148983156983144 W983144983161

bull P983151983148983145983156983145983139983137983148 983152983144983145983148983151983155983151983152983144983161 983137983154983143983157983149983141983150983156983155 983152983154983151 983154983141983150983156 (983155983151983139983145983137983148983139983151983150983156983154983137983139983156 983155983156983137983156983145983155983156 983156983144983141983151983154983161 983152983144983145983148983145983137983085983085A983154983145983155983156983151983156983148983141) 983137983150983140 983139983151983150983156983154983137

(983139983151983155983149983151983152983151983148983145983156983137983150 983146983157983155983156983145983139983141 983137983155 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4362

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4462

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140 (983138) 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161bull N983141983145983156983144983141983154 983151983142 983156983144983141983149 983149983137983156983156983141983154983155

bull C983151983150983139983141983152983156 1 (983140983145983158983141983154983143983141983150983139983141) 983145983155 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156 983145983142 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983144983137983158983141

983148983145983138983141983154983137983148 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983145983156 983149983137983161 983138983141 983154983141983148983141983158983137983150983156 983142983151983154 983148983145983138983141983154983137983148 983158983155983138983157983154983140983141983150983141983140 983155983151983139983145983141983156983145983141983155

bull I983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983154983151983151983156983141983140 983145983150 983156983159983151 983147983141983161 983137983155983155983157983149983152983156983145983151983150983155 (983145) 983152983151983148983145983156983145983139983137983148

983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983151983142 983148983145983138983141983154983137983148983145983155983149 983137983154983141 983159983144983137983156 983149983137983156983156983141983154983155 (983145983145) 983137983139983153983157983145983155983145983156983145983151983150983151983142 983159983141983137983148983156983144 983145983149983149983137983156983141983154983145983137983148 983142983151983154 983138983151983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983137983150983140 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983155983145983149983145983148983137983154983148983161 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156983151983150983139983141 983156983144983141 983138983137983139983147983143983154983151983157983150983140 983139983151983150983140983145983156983145983151983150983155 983151983142 983146983157983155983156983145983139983141 983141983160983145983155983156 983145983150 983137983148983148

983155983151983139983145983141983156983145983141983155bull B983157983156 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 983149983137983156983156983141983154 983138983141983139983137983157983155983141 983156983144983141

983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141 983152983154983145983150983139983145983152983148983141 983137983152983152983148983145983141983155 983159983145983156983144983145983150 983141983137983139983144 983152983141983151983152983148983141 (983150983151983156983141

983144983151983159983141983158983141983154 983156983144983137983156 983156983144983141 DP 983149983137983161 983137983148983148983151983159 983142983151983154 983144983145983143983144 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161)

R 983148 983145 983148 983142 983156 983145 983148 983148983156983144 983142

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4562

R983137983159983148983155 983151983150 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983151983142 983149983137983156983141983154983145983137983148 983159983141983137983148983156983144 983142983151983154

983137 991260983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161991261 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149bull I983156 983145983155 983137 983149983145983155983156983137983147983141 983156983151 983138983141983148983145983141983158983141 983156983144983137983156 983137 983146983157983155983156 983137983150983140 983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161 983149983157983155983156

983159983137983145983156 983157983152983151983150 983137 983144983145983143983144 983149983137983156983141983154983145983137983148 983155983156983137983150983140983137983154983140 983151983142 983148983145983142983141 W983144983137983156 983149983141983150 983159983137983150983156 983145983155

983149983141983137983150983145983150983143983142983157983148 983159983151983154983147 983145983150 983142983154983141983141 983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983159983145983156983144 983151983156983144983141983154983155 983156983144983141983155983141983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983154983141983143983157983148983137983156983145983150983143 983156983144983141983145983154 983154983141983148983137983156983145983151983150983155 983156983151 983151983150983141 983137983150983151983156983144983141983154 983159983145983156983144983145983150 983137983142983154983137983149983141983159983151983154983147 983151983142 983146983157983155983156 983138983137983155983145983139 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 T983151 983137983139983144983145983141983158983141 983156983144983145983155 983155983156983137983156983141 983151983142983156983144983145983150983143983155 983143983154983141983137983156 983159983141983137983148983156983144 983145983155 983150983151983156 983150983141983139983141983155983155983137983154983161 983113983150 983142983137983139983156 983138983141983161983151983150983140 983155983151983149983141983152983151983145983150983156 983145983156 983145983155 983149983151983154983141 983148983145983147983141983148983161 983156983151 983138983141 983137 983152983151983155983145983156983145983158983141 983144983145983150983140983154983137983150983139983141 983137

983149983141983137983150983145983150983143983148983141983155983155 983140983145983155983156983154983137983139983156983145983151983150 983137983156 983138983141983155983156 983145983142 983150983151983156 983137 983156983141983149983152983156983137983156983145983151983150 983156983151983145983150983140983157983148983143983141983150983139983141 983137983150983140 983141983149983152983156983145983150983141983155983155 ( 983105 983124983144983141983151983154983161 983151983142 983114983157983155983156983145983139983141 C983144983137983152983156983141983154 V98320744 983152983152 2579830858)

bull F983151983154 R983137983159983148983155 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150 983151983142 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983155983145983149983152983148983161 983137983155983157983149 983151983142 983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983152983156983145983149983137983148 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 (983149983161983145983150983156983141983154983152983154983141983156983137983156983145983151983150)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4662

bull I983150 G983145983150983145 983156983141983154983149983155

p p y y pG j

n

i j

ii j

n

i

n

i

iii +minus(+ sumsumsumgt=

)11 micro

π

Go back to our definition of global inequality

Rawls would insist of the minimization of eachindividual Gini (Gi) so that Term 1 (within-inequality)would be minimized But differences in mean incomes

between the countries can take any value Term 2(between inequality) could be very high

And this is exactly what we observe in real life Term 2

accounts for 85 of global Gini

Term 1 Term 2

Global Ginis in Real World Rawlsian World Convergence

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4762

All equal Different (as

now)

All equal

Different (asnow)

Mean countryincomes

Individualincomes within

country

G oba G s ea o d a s a o d Co e ge ceWorldhellipand Shangri-La World

697

615(all country

Ginis=0)

456 (all mean

incomes sameall country Ginisas now)

0

C 983148 983145 983140 21983155983156 983148983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4862

C983151983150983139983148983157983155983145983151983150 983137983150983140 21983155983156 983139983141983150983156983157983154983161 983152983151983148983145983139983161 983145983155983155983157983141983155

bull T983151 983154983141983140983157983139983141 983155983145983143983150983145983142983145983139983137983150983156983148983161 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 (983137983150983140983152983151983158983141983154983156983161) 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983156983144983141983154983141 983137983154983141 983156983159983151 983159983137983161983155

bull A 983155983148983151983159 983137983150983140 983155983157983155983156983137983145983150983137983138983148983141 983159983137983161 983144983145983143983144983141983154 983143983154983151983159983156983144 983154983137983156983141 983151983142983152983151983151983154983141983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull A 983142983137983155983156 983137983150983140 983152983151983155983155983145983138983148983161 983152983151983148983145983156983145983139983137983148983148983161 983156983157983149983157983148983156983151983157983155 983159983137983161

983145983150983139983154983141983137983155983141 983149983145983143983154983137983156983145983151983150bull 983109983145983156983144983141983154 983152983151983151983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983151 983138983141983139983151983149983141 983154983145983139983144983141983154 983151983154983152983151983151983154 983152983141983151983152983148983141 983159983145983148983148 983149983151983158983141 983156983151 983154983145983139983144 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull S983144983151983157983148983140 983149983145983143983154983137983150983156983155 983138983141 983156983137983160983141983140 983137983140983140983145983156983145983151983150983137983148983148983161 983156983151 983152983137983161 983150983137983156983145983158983141983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150991257983155 983148983151983155983141983154983155 983137983150983140 983156983144983151983155983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983145983150 983156983144983141983145983154983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983151983154983145983143983145983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4962

EXTRAS S983144983151983157983148983140 983156983144983141 983159983144983151983148983141 983159983151983154983148983140983138983141 983139983151983149983152983151983155983141983140 983151983142 983143983137983156983141983140

983139983151983149983149983157983150983145983156983145983141983155

P983137983155983155983137983143983141983155 983137983150983140 983140983141983137983156983144 983137983156 983137983158983141983154983137983143983141 983137983150983150983157983137983148

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5062

983143 983143

983154983137983156983141983155983109983155983156983145983149983137983156983141983140

983155983157983139983139983141983155983155983142983157983148

983145983148983148983141983143983137983148

983152983137983155983155983137983143983141983155

983118983157983149983138983141983154

983151983142 983137983154983154983141983155983156983155

983108983141983137983156983144983155 983108983141983137983156983144

983154983137983156983141

983122983141983148983137983156983145983158983141

983140983141983137983156983144

983154983137983156983141

B983141983154983148983145983150 W983137983148983148 983166200 115 9831667 22 100

M983141983160983145983139983137983150 W983137983148983148 200000 A983138983151983157983156 1983149983145983148983148983145983151983150

400983085500

005 2

A983142983154983145983139983137EU 200000 A983154983151983157983150983140

1000

05 23

Most of the successful passages before the consolidation of the Wall

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5162

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

983152983154983141983152983137983154983141983140bull 983124983144983141 983109983139983151983150983151983149983145983155983156 (J983137983150983157983137983154983161 2011) 991260R983141983149983141983149983138983141983154 E983150983158983161 983145983155 983137

983140983141983137983140983148983161 983155983145983150991261 (L983145983155983156 983149983137983140983141 983145983150 4

983156983144

983139983141983150983156983157983154983161 983141983150983158983161983145983150983156983154983151983140983157983139983141983140 983151983150 983156983144983141 983148983145983155983156 983145983150 983156983144983141 7983156983144)

bull 991260A983143983137983145983150 I 983156983141983148983148 983161983151983157 983145983156 983145983155 983141983137983155983145983141983154 983142983151983154 983137 983139983137983149983141983148 983156983151 983143983151 983156983144983154983151983157983143983144

983156983144983141 983141983161983141 983151983142 983137 983150983141983141983140983148983141 983156983144983137983150 983142983151983154 983137 983154983145983139983144 983149983137983150 983156983151 983141983150983156983141983154 983156983144983141983147983145983150983143983140983151983149 983151983142 G983151983140991261

bull I983142 983161983151983157 983159983137983150983156 983156983151 983138983141 983152983141983154983142983141983139983156 983143983151 983155983141983148983148 983161983151983157983154 983152983151983155983155983141983155983155983145983151983150983155

983137983150983140 983143983145983158983141 983156983151 983156983144983141 983152983151983151983154 983137983150983140 983161983151983157 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983154983141983137983155983157983154983141 983145983150983144983141983137983158983141983150991261 (983145983150 M983137983154983147 L983157983147983141 983137983150983140 M983137983156983156983144983141983159)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5262

C983144983145983150983137

C983144983145983150983137 (19809830852000)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5362

C983144983145983150983137 (1980 2000)

Red fast growth (1σ above the mean)

Yellow average

Light yellow slow (1σ below the

mean)

North to SouthShandong

JiangsuZhejiangFujianGuangdong

C983144983145983150983137991257983155 G983137983150983143 983151983142 E983148983141983158983141983150 5 983149983137983154983145983156983145983149983141 983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + 4 983139983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5462

983143 983152 983161

983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + H983151983150983143 K983151983150983143 983137983150983140 M983137983139983137983151 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 GDP 983138983161 983137

983156983144983145983154983140 983151983142 983156983144983141 983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150

Provinces are from N to S Shanong JiansuZhejiang FujianGuangdong

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5562

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5762

983152

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100country percentile

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5862

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

983156983159983151983159983137983161 (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085983122 983137983154983141983137(678)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085

983125 983137983154983141983137(626)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983125983123983105 983137983154983141983137(296)) 983148983141983143983141983150983140(983151983142983142) 983160983156983145983156983148983141(983145983150983139983151983149983141 983145983150 983120983120983120 983140983151983148983148983137983154 983148983151983143983155) 983156983141983160983156(800 26 983107983144983145983150983137983085

983154983157983154983137983148) 983156983141983160983156(800 37 983107983144983145983150983137983085983085983157983154983138983137983150) 983156983141983160983156(350 45 983125983123983105)983110983154983151983149 98315998315198315498314898314020029831352005983140983156983137

China-rural China--urban

USA

0

2 0 0

4 0 0

6 0 0

8 0 0

25 3 35 4 45 5income in PPP dollar logs

T983144 983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5962

T983144983141 983139983154983145983155983145983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6062

P983148983157983156983151983139983154983137983156983145983139 983137983150983140 983140983141983149983151983139983154983137983156983145983139 983154983141983137983148 983143983148983151983138983137983148 983143983154983151983159983156983144

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 29: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 2962

2 C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3062

2A 983116983141983155 983146983141983157983160 983155983151983150983156 983142983137983145983156983155

983159983144983141983150 983161983151983157 983137983154983141 983138983151983154983150

A 983148 983148 983138 983148 983156983145983148 983145983156983145 (983145 983148 983148 983145 $PPP)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3162

A983150 983141983160983137983149983152983148983141 983143983148983151983138983137983148 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141 983152983151983155983145983156983145983151983150983155 (983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 983145983150 $PPP)

983145983150 D983141983150983149983137983154983147 983137983150983140 983155983141983148983141983139983156983141983140 A983142983154983145983139983137983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

Based on B Milanovic Worlds Apart Measuring International and Global Inequality

Denmark

Mozambique

Mali

Tanzania

Uganda

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 5 10 15 20country ventile

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3262

E983155983156983145983149983137983156983145983151983150ijij j jij C bGbmbb y ε ++++= 3210

983149983146 = 983149983141983137983150 983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141

G983146 = G983145983150983145 983139983151983141983142983142983145983139983145983141983150983156

C983145983146 = 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 983151983142 983145983085983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983145983150 983146983085983156983144 983139983151983157983150983156983154983161

T983144983141 983145983155983155983157983141 H983151983159 983156983151 983155983157983138983155983156983145983156983157983156983141 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155

(C983145983146) 983142983151983154 983151983159983150 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 (C983145983146) 983137983150983140 983156983144983157983155 983144983137983158983141 983156983144983141

983141983150983156983145983154983141 983154983141983143983154983141983155983155983145983151983150 983137983139983139983151983157983150983156 983142983151983154 983156983144983141 983141983142983142983141983139983156 983151983142983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 983151983150983148983161

R983157983150 983151983158983141983154 983145983150983139983151983149983141 983158983141983150983156983145983148983141983155 983142983151983154 116 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140

2320 (20 983160 116) 983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 (983161983145983146)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3362

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3462

bull 983111983148983151983138983137983148 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983103 C983151983157983150983156983154983161 983151983142983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983141983160983152983148983137983145983150983155 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161983145983150 983143983148983151983138983137983148 983145983150983139983151983149983141 (E983155983156983145983149983137983156983141983140 983137983139983154983151983155983155

983154983141983152983154983141983155983141983150983156983137983156983145983158983141 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983156983144983137983156 983144983137983158983141 983156983144983141 983149983141983137983150983145983150983139983151983149983141 983151983142 983156983144983141983145983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983158983141983150983156983145983148983141983155 983151983154983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155) C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137983150983140 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141

983139983148983137983155983155 983139983151983149983138983145983150983141983140 983141983160983152983148983137983145983150 983137983138983151983157983156 80bull 983110983151983154 983139983151983149983152983137983154983145983155983151983150983098 4 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 (983152983148983137983139983141 983151983142

983138983145983154983156983144 983152983137983154983141983150983156983155 983141983156983144983150983145983139983145983156983161 983137983143983141) 983141983160983152983148983137983145983150 40 983151983142

983159983137983143983141 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983156983144983141 US (N P983145983155983156983151983148983141983155983145 J983151983142EI2009)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3562

2B I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155 983149983145983143983154983137983156983145983151983150 983146983157983155983156

983145983150983156983141983154983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983154983140983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3662

T983144983141 XXI 983139983141983150983156983157983154983161 983156983154983145983148983141983149983149983137

A Globalization of ideasknowledge

Communication awareness ofothersrsquo living standards

B Increasing differences inmean incomes

among countries

C No movement of people

If A and B then no C Migration is the outcome of current unequal globalizationIf B and C then no A Unequal globe can exist if people do not know much abouteach otherrsquos living conditions or costs of transport are too highIf A and C then no B Under globalization people will not move if income differentialsare small

G983154983151983159983145983150983143 983145983150983156983141983154983085983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983137983150983140 983149983145983143983154983137983156983145983151983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3762

983143 983161 983143

K983141983161 983155983141983158983141983150 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3862

T983144983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983142983151983157983154983156983144 983159983151983154983148983140 G983154983141983141983139983141 983158983155 M983137983139983141983140983151983150983145983137

983137983150983140 A983148983138983137983150983145983137 S983152983137983145983150 983158983155 M983151983154983151983139983139983151 (25983147983149)M983137983148983137983161983155983145983137 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (3983147983149)

bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140 US 983158983155 M983141983160983145983139983151

bull T983144983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983156983144983154983141983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983137983148983148983141983140983085983145983150 983151983154

983149983145983150983141983140 N K983151983154983141983137991252S K983151983154983141983137 983129983141983149983141983150991252S983137983157983140983145

A983154983137983138983145983137 I983155983154983137983141983148983085983085983085P983137983148983141983155983156983145983150983141I983150 1960 983156983144983141 983151983150983148983161 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983141983154983141 A983154983143983141983150983156983145983150983137 983137983150983140 U983154983157983143983157983137983161 (983142983145983154983155983156) 983158983155 B983154983137983162983145983148

P983137983154983137983143983157983137983161 983137983150983140 B983151983148983145983158983145983137 (983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140) 983137983150983140 A983157983155983156983154983137983148983145983137 (983142983145983154983155983156) 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (983142983151983157983154983156983144)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3962

983129983141983137983154 2007 983129983141983137983154 1980

A983152983152983154983151983160983145983149983137983156983141 983151983142983142983151983154983141983145983143983150 983159983151983154983147983141983154983155 983145983150

983148983137983138983151983154 983142983151983154983139983141

R983137983156983145983151 983151983142 983154983141983137983148 GDI 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137

G983154983141983141983139983141

(M983137983139983141983140983151983150983145983137983150A983148983138983137983150983145983137983150983155)

75 4 983156983151 1 21 983156983151 1

S983152983137983145983150

(M983151983154983151983139983139983137983150983155)

144 74 983156983151 1 65 983156983151 1

U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155

(M983141983160983145983139983137983150983155)

156 36 983156983151 1 26 983156983151 1

M983137983148983137983161983155983145983137

(I983150983140983151983150983141983155983145983137983150983155)

180 37 983156983151 1 36 983156983151 1

BLS News Release March 2009 data for 2008 inclusive of undocumented aliens

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4062

I983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137 983154983141983150983156

bull I983142 983149983151983155983156 983151983142 983151983157983154 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983140983141983156983141983154983149983145983150983141983140 983138983161

983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983156983144983141983150 983156983144983141983154983141 983145983155 983148983145983156983156983148983141 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142

983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983143983148983151983138983137983148983148983161 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983154983141983150983156

(983157983150983154983141983148983137983156983141983140 983156983151 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983140983141983155983141983154983156 983151983154 983141983142983142983151983154983156)

bull H983151983159 983149983157983139983144 983145983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983159983151983154983156983144 B983148983137983139983147983085983149983137983154983147983141983156UK 983152983137983155983155983152983151983154983156983155 983155983151983148983140 983142983151983154 983137983138983151983157983156 9832035000 983148983141983143983137983148983148983161

983152983157983154983139983144983137983155983141 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983142983151983154 983137983138983151983157983156 $1983149 983145983150

983145983150983158983141983155983156983149983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4162

T983144983141 983148983151983143983145983139 983151983142 983156983144983141 983137983154983143983157983149983141983150983156

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983145983150 983156983144983141 983159983151983154983148983140 983145983155

983158983141983154983161 983144983145983143983144 (G983145983150983145=70)

bull M983151983155983156 983151983142 983156983144983137983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983138983161 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150983139983151983149983141983155

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 991260983141983160983152983148983137983145983150983155991261 983155983151983149983141 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161 983145983150

983152983141983154983155983151983150983137983148 983145983150983139983151983149983141983155 983143983148983151983138983137983148983148983161 (983137983155983155983141983155983155983141983140 983137983139983154983151983155983155 983150983137983156983145983151983150983137983148983158983141983150983156983145983148983141983155)

bull T983144983145983155 983159983137983155 983150983151983156 983156983144983141 983139983137983155983141 983145983150 983156983144983141 983152983137983155983156 (983137983154983151983157983150983140 185098308570)

983159983144983141983150 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983149983151983155983156983151983142 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

T983144 983156983145 983156 983147

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4262

T983144983141 983153983157983141983155983156983145983151983150983155 983156983151 983137983155983147

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983149983151983154983137983148983148983161983085983137983154983138983145983156983154983137983154983161 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983145983150983140983141983152983141983150983140983141983150983156 983151983142 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983141983142983142983151983154983156

bull I983156 983139983137983150 983138983141 983154983141983143983137983154983140983141983140 983137983155 983137 983154983141983150983156 (983155983144983137983154983141983140 983138983161 983137983148983148 983149983141983149983138983141983154983155

983151983142 983137 983139983151983149983149983157983150983145983156983161)

bull I983155 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142 983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141983148983161

983137983139983153983157983145983154983141983140 983159983141983137983148983156983144 983137983139983139983141983152983156983137983138983148983141

bull I983155 983145983156 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983142983154983151983149 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142

983142983137983149983145983148983161 983159983141983137983148983156983144 W983144983161

bull P983151983148983145983156983145983139983137983148 983152983144983145983148983151983155983151983152983144983161 983137983154983143983157983149983141983150983156983155 983152983154983151 983154983141983150983156 (983155983151983139983145983137983148983139983151983150983156983154983137983139983156 983155983156983137983156983145983155983156 983156983144983141983151983154983161 983152983144983145983148983145983137983085983085A983154983145983155983156983151983156983148983141) 983137983150983140 983139983151983150983156983154983137

(983139983151983155983149983151983152983151983148983145983156983137983150 983146983157983155983156983145983139983141 983137983155 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4362

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4462

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140 (983138) 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161bull N983141983145983156983144983141983154 983151983142 983156983144983141983149 983149983137983156983156983141983154983155

bull C983151983150983139983141983152983156 1 (983140983145983158983141983154983143983141983150983139983141) 983145983155 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156 983145983142 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983144983137983158983141

983148983145983138983141983154983137983148 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983145983156 983149983137983161 983138983141 983154983141983148983141983158983137983150983156 983142983151983154 983148983145983138983141983154983137983148 983158983155983138983157983154983140983141983150983141983140 983155983151983139983145983141983156983145983141983155

bull I983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983154983151983151983156983141983140 983145983150 983156983159983151 983147983141983161 983137983155983155983157983149983152983156983145983151983150983155 (983145) 983152983151983148983145983156983145983139983137983148

983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983151983142 983148983145983138983141983154983137983148983145983155983149 983137983154983141 983159983144983137983156 983149983137983156983156983141983154983155 (983145983145) 983137983139983153983157983145983155983145983156983145983151983150983151983142 983159983141983137983148983156983144 983145983149983149983137983156983141983154983145983137983148 983142983151983154 983138983151983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983137983150983140 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983155983145983149983145983148983137983154983148983161 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156983151983150983139983141 983156983144983141 983138983137983139983147983143983154983151983157983150983140 983139983151983150983140983145983156983145983151983150983155 983151983142 983146983157983155983156983145983139983141 983141983160983145983155983156 983145983150 983137983148983148

983155983151983139983145983141983156983145983141983155bull B983157983156 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 983149983137983156983156983141983154 983138983141983139983137983157983155983141 983156983144983141

983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141 983152983154983145983150983139983145983152983148983141 983137983152983152983148983145983141983155 983159983145983156983144983145983150 983141983137983139983144 983152983141983151983152983148983141 (983150983151983156983141

983144983151983159983141983158983141983154 983156983144983137983156 983156983144983141 DP 983149983137983161 983137983148983148983151983159 983142983151983154 983144983145983143983144 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161)

R 983148 983145 983148 983142 983156 983145 983148 983148983156983144 983142

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4562

R983137983159983148983155 983151983150 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983151983142 983149983137983156983141983154983145983137983148 983159983141983137983148983156983144 983142983151983154

983137 991260983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161991261 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149bull I983156 983145983155 983137 983149983145983155983156983137983147983141 983156983151 983138983141983148983145983141983158983141 983156983144983137983156 983137 983146983157983155983156 983137983150983140 983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161 983149983157983155983156

983159983137983145983156 983157983152983151983150 983137 983144983145983143983144 983149983137983156983141983154983145983137983148 983155983156983137983150983140983137983154983140 983151983142 983148983145983142983141 W983144983137983156 983149983141983150 983159983137983150983156 983145983155

983149983141983137983150983145983150983143983142983157983148 983159983151983154983147 983145983150 983142983154983141983141 983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983159983145983156983144 983151983156983144983141983154983155 983156983144983141983155983141983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983154983141983143983157983148983137983156983145983150983143 983156983144983141983145983154 983154983141983148983137983156983145983151983150983155 983156983151 983151983150983141 983137983150983151983156983144983141983154 983159983145983156983144983145983150 983137983142983154983137983149983141983159983151983154983147 983151983142 983146983157983155983156 983138983137983155983145983139 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 T983151 983137983139983144983145983141983158983141 983156983144983145983155 983155983156983137983156983141 983151983142983156983144983145983150983143983155 983143983154983141983137983156 983159983141983137983148983156983144 983145983155 983150983151983156 983150983141983139983141983155983155983137983154983161 983113983150 983142983137983139983156 983138983141983161983151983150983140 983155983151983149983141983152983151983145983150983156 983145983156 983145983155 983149983151983154983141 983148983145983147983141983148983161 983156983151 983138983141 983137 983152983151983155983145983156983145983158983141 983144983145983150983140983154983137983150983139983141 983137

983149983141983137983150983145983150983143983148983141983155983155 983140983145983155983156983154983137983139983156983145983151983150 983137983156 983138983141983155983156 983145983142 983150983151983156 983137 983156983141983149983152983156983137983156983145983151983150 983156983151983145983150983140983157983148983143983141983150983139983141 983137983150983140 983141983149983152983156983145983150983141983155983155 ( 983105 983124983144983141983151983154983161 983151983142 983114983157983155983156983145983139983141 C983144983137983152983156983141983154 V98320744 983152983152 2579830858)

bull F983151983154 R983137983159983148983155 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150 983151983142 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983155983145983149983152983148983161 983137983155983157983149 983151983142 983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983152983156983145983149983137983148 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 (983149983161983145983150983156983141983154983152983154983141983156983137983156983145983151983150)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4662

bull I983150 G983145983150983145 983156983141983154983149983155

p p y y pG j

n

i j

ii j

n

i

n

i

iii +minus(+ sumsumsumgt=

)11 micro

π

Go back to our definition of global inequality

Rawls would insist of the minimization of eachindividual Gini (Gi) so that Term 1 (within-inequality)would be minimized But differences in mean incomes

between the countries can take any value Term 2(between inequality) could be very high

And this is exactly what we observe in real life Term 2

accounts for 85 of global Gini

Term 1 Term 2

Global Ginis in Real World Rawlsian World Convergence

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4762

All equal Different (as

now)

All equal

Different (asnow)

Mean countryincomes

Individualincomes within

country

G oba G s ea o d a s a o d Co e ge ceWorldhellipand Shangri-La World

697

615(all country

Ginis=0)

456 (all mean

incomes sameall country Ginisas now)

0

C 983148 983145 983140 21983155983156 983148983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4862

C983151983150983139983148983157983155983145983151983150 983137983150983140 21983155983156 983139983141983150983156983157983154983161 983152983151983148983145983139983161 983145983155983155983157983141983155

bull T983151 983154983141983140983157983139983141 983155983145983143983150983145983142983145983139983137983150983156983148983161 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 (983137983150983140983152983151983158983141983154983156983161) 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983156983144983141983154983141 983137983154983141 983156983159983151 983159983137983161983155

bull A 983155983148983151983159 983137983150983140 983155983157983155983156983137983145983150983137983138983148983141 983159983137983161 983144983145983143983144983141983154 983143983154983151983159983156983144 983154983137983156983141 983151983142983152983151983151983154983141983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull A 983142983137983155983156 983137983150983140 983152983151983155983155983145983138983148983161 983152983151983148983145983156983145983139983137983148983148983161 983156983157983149983157983148983156983151983157983155 983159983137983161

983145983150983139983154983141983137983155983141 983149983145983143983154983137983156983145983151983150bull 983109983145983156983144983141983154 983152983151983151983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983151 983138983141983139983151983149983141 983154983145983139983144983141983154 983151983154983152983151983151983154 983152983141983151983152983148983141 983159983145983148983148 983149983151983158983141 983156983151 983154983145983139983144 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull S983144983151983157983148983140 983149983145983143983154983137983150983156983155 983138983141 983156983137983160983141983140 983137983140983140983145983156983145983151983150983137983148983148983161 983156983151 983152983137983161 983150983137983156983145983158983141983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150991257983155 983148983151983155983141983154983155 983137983150983140 983156983144983151983155983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983145983150 983156983144983141983145983154983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983151983154983145983143983145983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4962

EXTRAS S983144983151983157983148983140 983156983144983141 983159983144983151983148983141 983159983151983154983148983140983138983141 983139983151983149983152983151983155983141983140 983151983142 983143983137983156983141983140

983139983151983149983149983157983150983145983156983145983141983155

P983137983155983155983137983143983141983155 983137983150983140 983140983141983137983156983144 983137983156 983137983158983141983154983137983143983141 983137983150983150983157983137983148

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5062

983143 983143

983154983137983156983141983155983109983155983156983145983149983137983156983141983140

983155983157983139983139983141983155983155983142983157983148

983145983148983148983141983143983137983148

983152983137983155983155983137983143983141983155

983118983157983149983138983141983154

983151983142 983137983154983154983141983155983156983155

983108983141983137983156983144983155 983108983141983137983156983144

983154983137983156983141

983122983141983148983137983156983145983158983141

983140983141983137983156983144

983154983137983156983141

B983141983154983148983145983150 W983137983148983148 983166200 115 9831667 22 100

M983141983160983145983139983137983150 W983137983148983148 200000 A983138983151983157983156 1983149983145983148983148983145983151983150

400983085500

005 2

A983142983154983145983139983137EU 200000 A983154983151983157983150983140

1000

05 23

Most of the successful passages before the consolidation of the Wall

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5162

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

983152983154983141983152983137983154983141983140bull 983124983144983141 983109983139983151983150983151983149983145983155983156 (J983137983150983157983137983154983161 2011) 991260R983141983149983141983149983138983141983154 E983150983158983161 983145983155 983137

983140983141983137983140983148983161 983155983145983150991261 (L983145983155983156 983149983137983140983141 983145983150 4

983156983144

983139983141983150983156983157983154983161 983141983150983158983161983145983150983156983154983151983140983157983139983141983140 983151983150 983156983144983141 983148983145983155983156 983145983150 983156983144983141 7983156983144)

bull 991260A983143983137983145983150 I 983156983141983148983148 983161983151983157 983145983156 983145983155 983141983137983155983145983141983154 983142983151983154 983137 983139983137983149983141983148 983156983151 983143983151 983156983144983154983151983157983143983144

983156983144983141 983141983161983141 983151983142 983137 983150983141983141983140983148983141 983156983144983137983150 983142983151983154 983137 983154983145983139983144 983149983137983150 983156983151 983141983150983156983141983154 983156983144983141983147983145983150983143983140983151983149 983151983142 G983151983140991261

bull I983142 983161983151983157 983159983137983150983156 983156983151 983138983141 983152983141983154983142983141983139983156 983143983151 983155983141983148983148 983161983151983157983154 983152983151983155983155983141983155983155983145983151983150983155

983137983150983140 983143983145983158983141 983156983151 983156983144983141 983152983151983151983154 983137983150983140 983161983151983157 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983154983141983137983155983157983154983141 983145983150983144983141983137983158983141983150991261 (983145983150 M983137983154983147 L983157983147983141 983137983150983140 M983137983156983156983144983141983159)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5262

C983144983145983150983137

C983144983145983150983137 (19809830852000)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5362

C983144983145983150983137 (1980 2000)

Red fast growth (1σ above the mean)

Yellow average

Light yellow slow (1σ below the

mean)

North to SouthShandong

JiangsuZhejiangFujianGuangdong

C983144983145983150983137991257983155 G983137983150983143 983151983142 E983148983141983158983141983150 5 983149983137983154983145983156983145983149983141 983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + 4 983139983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5462

983143 983152 983161

983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + H983151983150983143 K983151983150983143 983137983150983140 M983137983139983137983151 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 GDP 983138983161 983137

983156983144983145983154983140 983151983142 983156983144983141 983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150

Provinces are from N to S Shanong JiansuZhejiang FujianGuangdong

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5562

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5762

983152

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100country percentile

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5862

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

983156983159983151983159983137983161 (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085983122 983137983154983141983137(678)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085

983125 983137983154983141983137(626)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983125983123983105 983137983154983141983137(296)) 983148983141983143983141983150983140(983151983142983142) 983160983156983145983156983148983141(983145983150983139983151983149983141 983145983150 983120983120983120 983140983151983148983148983137983154 983148983151983143983155) 983156983141983160983156(800 26 983107983144983145983150983137983085

983154983157983154983137983148) 983156983141983160983156(800 37 983107983144983145983150983137983085983085983157983154983138983137983150) 983156983141983160983156(350 45 983125983123983105)983110983154983151983149 98315998315198315498314898314020029831352005983140983156983137

China-rural China--urban

USA

0

2 0 0

4 0 0

6 0 0

8 0 0

25 3 35 4 45 5income in PPP dollar logs

T983144 983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5962

T983144983141 983139983154983145983155983145983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6062

P983148983157983156983151983139983154983137983156983145983139 983137983150983140 983140983141983149983151983139983154983137983156983145983139 983154983141983137983148 983143983148983151983138983137983148 983143983154983151983159983156983144

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 30: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3062

2A 983116983141983155 983146983141983157983160 983155983151983150983156 983142983137983145983156983155

983159983144983141983150 983161983151983157 983137983154983141 983138983151983154983150

A 983148 983148 983138 983148 983156983145983148 983145983156983145 (983145 983148 983148 983145 $PPP)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3162

A983150 983141983160983137983149983152983148983141 983143983148983151983138983137983148 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141 983152983151983155983145983156983145983151983150983155 (983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 983145983150 $PPP)

983145983150 D983141983150983149983137983154983147 983137983150983140 983155983141983148983141983139983156983141983140 A983142983154983145983139983137983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

Based on B Milanovic Worlds Apart Measuring International and Global Inequality

Denmark

Mozambique

Mali

Tanzania

Uganda

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 5 10 15 20country ventile

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3262

E983155983156983145983149983137983156983145983151983150ijij j jij C bGbmbb y ε ++++= 3210

983149983146 = 983149983141983137983150 983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141

G983146 = G983145983150983145 983139983151983141983142983142983145983139983145983141983150983156

C983145983146 = 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 983151983142 983145983085983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983145983150 983146983085983156983144 983139983151983157983150983156983154983161

T983144983141 983145983155983155983157983141 H983151983159 983156983151 983155983157983138983155983156983145983156983157983156983141 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155

(C983145983146) 983142983151983154 983151983159983150 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 (C983145983146) 983137983150983140 983156983144983157983155 983144983137983158983141 983156983144983141

983141983150983156983145983154983141 983154983141983143983154983141983155983155983145983151983150 983137983139983139983151983157983150983156 983142983151983154 983156983144983141 983141983142983142983141983139983156 983151983142983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 983151983150983148983161

R983157983150 983151983158983141983154 983145983150983139983151983149983141 983158983141983150983156983145983148983141983155 983142983151983154 116 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140

2320 (20 983160 116) 983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 (983161983145983146)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3362

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3462

bull 983111983148983151983138983137983148 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983103 C983151983157983150983156983154983161 983151983142983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983141983160983152983148983137983145983150983155 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161983145983150 983143983148983151983138983137983148 983145983150983139983151983149983141 (E983155983156983145983149983137983156983141983140 983137983139983154983151983155983155

983154983141983152983154983141983155983141983150983156983137983156983145983158983141 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983156983144983137983156 983144983137983158983141 983156983144983141 983149983141983137983150983145983150983139983151983149983141 983151983142 983156983144983141983145983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983158983141983150983156983145983148983141983155 983151983154983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155) C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137983150983140 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141

983139983148983137983155983155 983139983151983149983138983145983150983141983140 983141983160983152983148983137983145983150 983137983138983151983157983156 80bull 983110983151983154 983139983151983149983152983137983154983145983155983151983150983098 4 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 (983152983148983137983139983141 983151983142

983138983145983154983156983144 983152983137983154983141983150983156983155 983141983156983144983150983145983139983145983156983161 983137983143983141) 983141983160983152983148983137983145983150 40 983151983142

983159983137983143983141 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983156983144983141 US (N P983145983155983156983151983148983141983155983145 J983151983142EI2009)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3562

2B I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155 983149983145983143983154983137983156983145983151983150 983146983157983155983156

983145983150983156983141983154983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983154983140983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3662

T983144983141 XXI 983139983141983150983156983157983154983161 983156983154983145983148983141983149983149983137

A Globalization of ideasknowledge

Communication awareness ofothersrsquo living standards

B Increasing differences inmean incomes

among countries

C No movement of people

If A and B then no C Migration is the outcome of current unequal globalizationIf B and C then no A Unequal globe can exist if people do not know much abouteach otherrsquos living conditions or costs of transport are too highIf A and C then no B Under globalization people will not move if income differentialsare small

G983154983151983159983145983150983143 983145983150983156983141983154983085983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983137983150983140 983149983145983143983154983137983156983145983151983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3762

983143 983161 983143

K983141983161 983155983141983158983141983150 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3862

T983144983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983142983151983157983154983156983144 983159983151983154983148983140 G983154983141983141983139983141 983158983155 M983137983139983141983140983151983150983145983137

983137983150983140 A983148983138983137983150983145983137 S983152983137983145983150 983158983155 M983151983154983151983139983139983151 (25983147983149)M983137983148983137983161983155983145983137 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (3983147983149)

bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140 US 983158983155 M983141983160983145983139983151

bull T983144983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983156983144983154983141983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983137983148983148983141983140983085983145983150 983151983154

983149983145983150983141983140 N K983151983154983141983137991252S K983151983154983141983137 983129983141983149983141983150991252S983137983157983140983145

A983154983137983138983145983137 I983155983154983137983141983148983085983085983085P983137983148983141983155983156983145983150983141I983150 1960 983156983144983141 983151983150983148983161 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983141983154983141 A983154983143983141983150983156983145983150983137 983137983150983140 U983154983157983143983157983137983161 (983142983145983154983155983156) 983158983155 B983154983137983162983145983148

P983137983154983137983143983157983137983161 983137983150983140 B983151983148983145983158983145983137 (983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140) 983137983150983140 A983157983155983156983154983137983148983145983137 (983142983145983154983155983156) 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (983142983151983157983154983156983144)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3962

983129983141983137983154 2007 983129983141983137983154 1980

A983152983152983154983151983160983145983149983137983156983141 983151983142983142983151983154983141983145983143983150 983159983151983154983147983141983154983155 983145983150

983148983137983138983151983154 983142983151983154983139983141

R983137983156983145983151 983151983142 983154983141983137983148 GDI 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137

G983154983141983141983139983141

(M983137983139983141983140983151983150983145983137983150A983148983138983137983150983145983137983150983155)

75 4 983156983151 1 21 983156983151 1

S983152983137983145983150

(M983151983154983151983139983139983137983150983155)

144 74 983156983151 1 65 983156983151 1

U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155

(M983141983160983145983139983137983150983155)

156 36 983156983151 1 26 983156983151 1

M983137983148983137983161983155983145983137

(I983150983140983151983150983141983155983145983137983150983155)

180 37 983156983151 1 36 983156983151 1

BLS News Release March 2009 data for 2008 inclusive of undocumented aliens

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4062

I983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137 983154983141983150983156

bull I983142 983149983151983155983156 983151983142 983151983157983154 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983140983141983156983141983154983149983145983150983141983140 983138983161

983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983156983144983141983150 983156983144983141983154983141 983145983155 983148983145983156983156983148983141 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142

983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983143983148983151983138983137983148983148983161 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983154983141983150983156

(983157983150983154983141983148983137983156983141983140 983156983151 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983140983141983155983141983154983156 983151983154 983141983142983142983151983154983156)

bull H983151983159 983149983157983139983144 983145983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983159983151983154983156983144 B983148983137983139983147983085983149983137983154983147983141983156UK 983152983137983155983155983152983151983154983156983155 983155983151983148983140 983142983151983154 983137983138983151983157983156 9832035000 983148983141983143983137983148983148983161

983152983157983154983139983144983137983155983141 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983142983151983154 983137983138983151983157983156 $1983149 983145983150

983145983150983158983141983155983156983149983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4162

T983144983141 983148983151983143983145983139 983151983142 983156983144983141 983137983154983143983157983149983141983150983156

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983145983150 983156983144983141 983159983151983154983148983140 983145983155

983158983141983154983161 983144983145983143983144 (G983145983150983145=70)

bull M983151983155983156 983151983142 983156983144983137983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983138983161 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150983139983151983149983141983155

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 991260983141983160983152983148983137983145983150983155991261 983155983151983149983141 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161 983145983150

983152983141983154983155983151983150983137983148 983145983150983139983151983149983141983155 983143983148983151983138983137983148983148983161 (983137983155983155983141983155983155983141983140 983137983139983154983151983155983155 983150983137983156983145983151983150983137983148983158983141983150983156983145983148983141983155)

bull T983144983145983155 983159983137983155 983150983151983156 983156983144983141 983139983137983155983141 983145983150 983156983144983141 983152983137983155983156 (983137983154983151983157983150983140 185098308570)

983159983144983141983150 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983149983151983155983156983151983142 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

T983144 983156983145 983156 983147

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4262

T983144983141 983153983157983141983155983156983145983151983150983155 983156983151 983137983155983147

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983149983151983154983137983148983148983161983085983137983154983138983145983156983154983137983154983161 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983145983150983140983141983152983141983150983140983141983150983156 983151983142 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983141983142983142983151983154983156

bull I983156 983139983137983150 983138983141 983154983141983143983137983154983140983141983140 983137983155 983137 983154983141983150983156 (983155983144983137983154983141983140 983138983161 983137983148983148 983149983141983149983138983141983154983155

983151983142 983137 983139983151983149983149983157983150983145983156983161)

bull I983155 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142 983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141983148983161

983137983139983153983157983145983154983141983140 983159983141983137983148983156983144 983137983139983139983141983152983156983137983138983148983141

bull I983155 983145983156 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983142983154983151983149 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142

983142983137983149983145983148983161 983159983141983137983148983156983144 W983144983161

bull P983151983148983145983156983145983139983137983148 983152983144983145983148983151983155983151983152983144983161 983137983154983143983157983149983141983150983156983155 983152983154983151 983154983141983150983156 (983155983151983139983145983137983148983139983151983150983156983154983137983139983156 983155983156983137983156983145983155983156 983156983144983141983151983154983161 983152983144983145983148983145983137983085983085A983154983145983155983156983151983156983148983141) 983137983150983140 983139983151983150983156983154983137

(983139983151983155983149983151983152983151983148983145983156983137983150 983146983157983155983156983145983139983141 983137983155 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4362

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4462

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140 (983138) 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161bull N983141983145983156983144983141983154 983151983142 983156983144983141983149 983149983137983156983156983141983154983155

bull C983151983150983139983141983152983156 1 (983140983145983158983141983154983143983141983150983139983141) 983145983155 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156 983145983142 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983144983137983158983141

983148983145983138983141983154983137983148 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983145983156 983149983137983161 983138983141 983154983141983148983141983158983137983150983156 983142983151983154 983148983145983138983141983154983137983148 983158983155983138983157983154983140983141983150983141983140 983155983151983139983145983141983156983145983141983155

bull I983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983154983151983151983156983141983140 983145983150 983156983159983151 983147983141983161 983137983155983155983157983149983152983156983145983151983150983155 (983145) 983152983151983148983145983156983145983139983137983148

983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983151983142 983148983145983138983141983154983137983148983145983155983149 983137983154983141 983159983144983137983156 983149983137983156983156983141983154983155 (983145983145) 983137983139983153983157983145983155983145983156983145983151983150983151983142 983159983141983137983148983156983144 983145983149983149983137983156983141983154983145983137983148 983142983151983154 983138983151983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983137983150983140 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983155983145983149983145983148983137983154983148983161 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156983151983150983139983141 983156983144983141 983138983137983139983147983143983154983151983157983150983140 983139983151983150983140983145983156983145983151983150983155 983151983142 983146983157983155983156983145983139983141 983141983160983145983155983156 983145983150 983137983148983148

983155983151983139983145983141983156983145983141983155bull B983157983156 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 983149983137983156983156983141983154 983138983141983139983137983157983155983141 983156983144983141

983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141 983152983154983145983150983139983145983152983148983141 983137983152983152983148983145983141983155 983159983145983156983144983145983150 983141983137983139983144 983152983141983151983152983148983141 (983150983151983156983141

983144983151983159983141983158983141983154 983156983144983137983156 983156983144983141 DP 983149983137983161 983137983148983148983151983159 983142983151983154 983144983145983143983144 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161)

R 983148 983145 983148 983142 983156 983145 983148 983148983156983144 983142

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4562

R983137983159983148983155 983151983150 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983151983142 983149983137983156983141983154983145983137983148 983159983141983137983148983156983144 983142983151983154

983137 991260983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161991261 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149bull I983156 983145983155 983137 983149983145983155983156983137983147983141 983156983151 983138983141983148983145983141983158983141 983156983144983137983156 983137 983146983157983155983156 983137983150983140 983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161 983149983157983155983156

983159983137983145983156 983157983152983151983150 983137 983144983145983143983144 983149983137983156983141983154983145983137983148 983155983156983137983150983140983137983154983140 983151983142 983148983145983142983141 W983144983137983156 983149983141983150 983159983137983150983156 983145983155

983149983141983137983150983145983150983143983142983157983148 983159983151983154983147 983145983150 983142983154983141983141 983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983159983145983156983144 983151983156983144983141983154983155 983156983144983141983155983141983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983154983141983143983157983148983137983156983145983150983143 983156983144983141983145983154 983154983141983148983137983156983145983151983150983155 983156983151 983151983150983141 983137983150983151983156983144983141983154 983159983145983156983144983145983150 983137983142983154983137983149983141983159983151983154983147 983151983142 983146983157983155983156 983138983137983155983145983139 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 T983151 983137983139983144983145983141983158983141 983156983144983145983155 983155983156983137983156983141 983151983142983156983144983145983150983143983155 983143983154983141983137983156 983159983141983137983148983156983144 983145983155 983150983151983156 983150983141983139983141983155983155983137983154983161 983113983150 983142983137983139983156 983138983141983161983151983150983140 983155983151983149983141983152983151983145983150983156 983145983156 983145983155 983149983151983154983141 983148983145983147983141983148983161 983156983151 983138983141 983137 983152983151983155983145983156983145983158983141 983144983145983150983140983154983137983150983139983141 983137

983149983141983137983150983145983150983143983148983141983155983155 983140983145983155983156983154983137983139983156983145983151983150 983137983156 983138983141983155983156 983145983142 983150983151983156 983137 983156983141983149983152983156983137983156983145983151983150 983156983151983145983150983140983157983148983143983141983150983139983141 983137983150983140 983141983149983152983156983145983150983141983155983155 ( 983105 983124983144983141983151983154983161 983151983142 983114983157983155983156983145983139983141 C983144983137983152983156983141983154 V98320744 983152983152 2579830858)

bull F983151983154 R983137983159983148983155 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150 983151983142 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983155983145983149983152983148983161 983137983155983157983149 983151983142 983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983152983156983145983149983137983148 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 (983149983161983145983150983156983141983154983152983154983141983156983137983156983145983151983150)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4662

bull I983150 G983145983150983145 983156983141983154983149983155

p p y y pG j

n

i j

ii j

n

i

n

i

iii +minus(+ sumsumsumgt=

)11 micro

π

Go back to our definition of global inequality

Rawls would insist of the minimization of eachindividual Gini (Gi) so that Term 1 (within-inequality)would be minimized But differences in mean incomes

between the countries can take any value Term 2(between inequality) could be very high

And this is exactly what we observe in real life Term 2

accounts for 85 of global Gini

Term 1 Term 2

Global Ginis in Real World Rawlsian World Convergence

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4762

All equal Different (as

now)

All equal

Different (asnow)

Mean countryincomes

Individualincomes within

country

G oba G s ea o d a s a o d Co e ge ceWorldhellipand Shangri-La World

697

615(all country

Ginis=0)

456 (all mean

incomes sameall country Ginisas now)

0

C 983148 983145 983140 21983155983156 983148983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4862

C983151983150983139983148983157983155983145983151983150 983137983150983140 21983155983156 983139983141983150983156983157983154983161 983152983151983148983145983139983161 983145983155983155983157983141983155

bull T983151 983154983141983140983157983139983141 983155983145983143983150983145983142983145983139983137983150983156983148983161 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 (983137983150983140983152983151983158983141983154983156983161) 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983156983144983141983154983141 983137983154983141 983156983159983151 983159983137983161983155

bull A 983155983148983151983159 983137983150983140 983155983157983155983156983137983145983150983137983138983148983141 983159983137983161 983144983145983143983144983141983154 983143983154983151983159983156983144 983154983137983156983141 983151983142983152983151983151983154983141983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull A 983142983137983155983156 983137983150983140 983152983151983155983155983145983138983148983161 983152983151983148983145983156983145983139983137983148983148983161 983156983157983149983157983148983156983151983157983155 983159983137983161

983145983150983139983154983141983137983155983141 983149983145983143983154983137983156983145983151983150bull 983109983145983156983144983141983154 983152983151983151983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983151 983138983141983139983151983149983141 983154983145983139983144983141983154 983151983154983152983151983151983154 983152983141983151983152983148983141 983159983145983148983148 983149983151983158983141 983156983151 983154983145983139983144 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull S983144983151983157983148983140 983149983145983143983154983137983150983156983155 983138983141 983156983137983160983141983140 983137983140983140983145983156983145983151983150983137983148983148983161 983156983151 983152983137983161 983150983137983156983145983158983141983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150991257983155 983148983151983155983141983154983155 983137983150983140 983156983144983151983155983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983145983150 983156983144983141983145983154983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983151983154983145983143983145983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4962

EXTRAS S983144983151983157983148983140 983156983144983141 983159983144983151983148983141 983159983151983154983148983140983138983141 983139983151983149983152983151983155983141983140 983151983142 983143983137983156983141983140

983139983151983149983149983157983150983145983156983145983141983155

P983137983155983155983137983143983141983155 983137983150983140 983140983141983137983156983144 983137983156 983137983158983141983154983137983143983141 983137983150983150983157983137983148

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5062

983143 983143

983154983137983156983141983155983109983155983156983145983149983137983156983141983140

983155983157983139983139983141983155983155983142983157983148

983145983148983148983141983143983137983148

983152983137983155983155983137983143983141983155

983118983157983149983138983141983154

983151983142 983137983154983154983141983155983156983155

983108983141983137983156983144983155 983108983141983137983156983144

983154983137983156983141

983122983141983148983137983156983145983158983141

983140983141983137983156983144

983154983137983156983141

B983141983154983148983145983150 W983137983148983148 983166200 115 9831667 22 100

M983141983160983145983139983137983150 W983137983148983148 200000 A983138983151983157983156 1983149983145983148983148983145983151983150

400983085500

005 2

A983142983154983145983139983137EU 200000 A983154983151983157983150983140

1000

05 23

Most of the successful passages before the consolidation of the Wall

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5162

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

983152983154983141983152983137983154983141983140bull 983124983144983141 983109983139983151983150983151983149983145983155983156 (J983137983150983157983137983154983161 2011) 991260R983141983149983141983149983138983141983154 E983150983158983161 983145983155 983137

983140983141983137983140983148983161 983155983145983150991261 (L983145983155983156 983149983137983140983141 983145983150 4

983156983144

983139983141983150983156983157983154983161 983141983150983158983161983145983150983156983154983151983140983157983139983141983140 983151983150 983156983144983141 983148983145983155983156 983145983150 983156983144983141 7983156983144)

bull 991260A983143983137983145983150 I 983156983141983148983148 983161983151983157 983145983156 983145983155 983141983137983155983145983141983154 983142983151983154 983137 983139983137983149983141983148 983156983151 983143983151 983156983144983154983151983157983143983144

983156983144983141 983141983161983141 983151983142 983137 983150983141983141983140983148983141 983156983144983137983150 983142983151983154 983137 983154983145983139983144 983149983137983150 983156983151 983141983150983156983141983154 983156983144983141983147983145983150983143983140983151983149 983151983142 G983151983140991261

bull I983142 983161983151983157 983159983137983150983156 983156983151 983138983141 983152983141983154983142983141983139983156 983143983151 983155983141983148983148 983161983151983157983154 983152983151983155983155983141983155983155983145983151983150983155

983137983150983140 983143983145983158983141 983156983151 983156983144983141 983152983151983151983154 983137983150983140 983161983151983157 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983154983141983137983155983157983154983141 983145983150983144983141983137983158983141983150991261 (983145983150 M983137983154983147 L983157983147983141 983137983150983140 M983137983156983156983144983141983159)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5262

C983144983145983150983137

C983144983145983150983137 (19809830852000)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5362

C983144983145983150983137 (1980 2000)

Red fast growth (1σ above the mean)

Yellow average

Light yellow slow (1σ below the

mean)

North to SouthShandong

JiangsuZhejiangFujianGuangdong

C983144983145983150983137991257983155 G983137983150983143 983151983142 E983148983141983158983141983150 5 983149983137983154983145983156983145983149983141 983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + 4 983139983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5462

983143 983152 983161

983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + H983151983150983143 K983151983150983143 983137983150983140 M983137983139983137983151 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 GDP 983138983161 983137

983156983144983145983154983140 983151983142 983156983144983141 983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150

Provinces are from N to S Shanong JiansuZhejiang FujianGuangdong

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5562

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5762

983152

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100country percentile

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5862

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

983156983159983151983159983137983161 (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085983122 983137983154983141983137(678)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085

983125 983137983154983141983137(626)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983125983123983105 983137983154983141983137(296)) 983148983141983143983141983150983140(983151983142983142) 983160983156983145983156983148983141(983145983150983139983151983149983141 983145983150 983120983120983120 983140983151983148983148983137983154 983148983151983143983155) 983156983141983160983156(800 26 983107983144983145983150983137983085

983154983157983154983137983148) 983156983141983160983156(800 37 983107983144983145983150983137983085983085983157983154983138983137983150) 983156983141983160983156(350 45 983125983123983105)983110983154983151983149 98315998315198315498314898314020029831352005983140983156983137

China-rural China--urban

USA

0

2 0 0

4 0 0

6 0 0

8 0 0

25 3 35 4 45 5income in PPP dollar logs

T983144 983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5962

T983144983141 983139983154983145983155983145983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6062

P983148983157983156983151983139983154983137983156983145983139 983137983150983140 983140983141983149983151983139983154983137983156983145983139 983154983141983137983148 983143983148983151983138983137983148 983143983154983151983159983156983144

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 31: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3162

A983150 983141983160983137983149983152983148983141 983143983148983151983138983137983148 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141 983152983151983155983145983156983145983151983150983155 (983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 983145983150 $PPP)

983145983150 D983141983150983149983137983154983147 983137983150983140 983155983141983148983141983139983156983141983140 A983142983154983145983139983137983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

Based on B Milanovic Worlds Apart Measuring International and Global Inequality

Denmark

Mozambique

Mali

Tanzania

Uganda

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 5 10 15 20country ventile

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3262

E983155983156983145983149983137983156983145983151983150ijij j jij C bGbmbb y ε ++++= 3210

983149983146 = 983149983141983137983150 983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141

G983146 = G983145983150983145 983139983151983141983142983142983145983139983145983141983150983156

C983145983146 = 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 983151983142 983145983085983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983145983150 983146983085983156983144 983139983151983157983150983156983154983161

T983144983141 983145983155983155983157983141 H983151983159 983156983151 983155983157983138983155983156983145983156983157983156983141 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155

(C983145983146) 983142983151983154 983151983159983150 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 (C983145983146) 983137983150983140 983156983144983157983155 983144983137983158983141 983156983144983141

983141983150983156983145983154983141 983154983141983143983154983141983155983155983145983151983150 983137983139983139983151983157983150983156 983142983151983154 983156983144983141 983141983142983142983141983139983156 983151983142983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 983151983150983148983161

R983157983150 983151983158983141983154 983145983150983139983151983149983141 983158983141983150983156983145983148983141983155 983142983151983154 116 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140

2320 (20 983160 116) 983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 (983161983145983146)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3362

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3462

bull 983111983148983151983138983137983148 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983103 C983151983157983150983156983154983161 983151983142983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983141983160983152983148983137983145983150983155 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161983145983150 983143983148983151983138983137983148 983145983150983139983151983149983141 (E983155983156983145983149983137983156983141983140 983137983139983154983151983155983155

983154983141983152983154983141983155983141983150983156983137983156983145983158983141 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983156983144983137983156 983144983137983158983141 983156983144983141 983149983141983137983150983145983150983139983151983149983141 983151983142 983156983144983141983145983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983158983141983150983156983145983148983141983155 983151983154983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155) C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137983150983140 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141

983139983148983137983155983155 983139983151983149983138983145983150983141983140 983141983160983152983148983137983145983150 983137983138983151983157983156 80bull 983110983151983154 983139983151983149983152983137983154983145983155983151983150983098 4 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 (983152983148983137983139983141 983151983142

983138983145983154983156983144 983152983137983154983141983150983156983155 983141983156983144983150983145983139983145983156983161 983137983143983141) 983141983160983152983148983137983145983150 40 983151983142

983159983137983143983141 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983156983144983141 US (N P983145983155983156983151983148983141983155983145 J983151983142EI2009)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3562

2B I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155 983149983145983143983154983137983156983145983151983150 983146983157983155983156

983145983150983156983141983154983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983154983140983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3662

T983144983141 XXI 983139983141983150983156983157983154983161 983156983154983145983148983141983149983149983137

A Globalization of ideasknowledge

Communication awareness ofothersrsquo living standards

B Increasing differences inmean incomes

among countries

C No movement of people

If A and B then no C Migration is the outcome of current unequal globalizationIf B and C then no A Unequal globe can exist if people do not know much abouteach otherrsquos living conditions or costs of transport are too highIf A and C then no B Under globalization people will not move if income differentialsare small

G983154983151983159983145983150983143 983145983150983156983141983154983085983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983137983150983140 983149983145983143983154983137983156983145983151983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3762

983143 983161 983143

K983141983161 983155983141983158983141983150 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3862

T983144983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983142983151983157983154983156983144 983159983151983154983148983140 G983154983141983141983139983141 983158983155 M983137983139983141983140983151983150983145983137

983137983150983140 A983148983138983137983150983145983137 S983152983137983145983150 983158983155 M983151983154983151983139983139983151 (25983147983149)M983137983148983137983161983155983145983137 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (3983147983149)

bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140 US 983158983155 M983141983160983145983139983151

bull T983144983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983156983144983154983141983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983137983148983148983141983140983085983145983150 983151983154

983149983145983150983141983140 N K983151983154983141983137991252S K983151983154983141983137 983129983141983149983141983150991252S983137983157983140983145

A983154983137983138983145983137 I983155983154983137983141983148983085983085983085P983137983148983141983155983156983145983150983141I983150 1960 983156983144983141 983151983150983148983161 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983141983154983141 A983154983143983141983150983156983145983150983137 983137983150983140 U983154983157983143983157983137983161 (983142983145983154983155983156) 983158983155 B983154983137983162983145983148

P983137983154983137983143983157983137983161 983137983150983140 B983151983148983145983158983145983137 (983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140) 983137983150983140 A983157983155983156983154983137983148983145983137 (983142983145983154983155983156) 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (983142983151983157983154983156983144)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3962

983129983141983137983154 2007 983129983141983137983154 1980

A983152983152983154983151983160983145983149983137983156983141 983151983142983142983151983154983141983145983143983150 983159983151983154983147983141983154983155 983145983150

983148983137983138983151983154 983142983151983154983139983141

R983137983156983145983151 983151983142 983154983141983137983148 GDI 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137

G983154983141983141983139983141

(M983137983139983141983140983151983150983145983137983150A983148983138983137983150983145983137983150983155)

75 4 983156983151 1 21 983156983151 1

S983152983137983145983150

(M983151983154983151983139983139983137983150983155)

144 74 983156983151 1 65 983156983151 1

U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155

(M983141983160983145983139983137983150983155)

156 36 983156983151 1 26 983156983151 1

M983137983148983137983161983155983145983137

(I983150983140983151983150983141983155983145983137983150983155)

180 37 983156983151 1 36 983156983151 1

BLS News Release March 2009 data for 2008 inclusive of undocumented aliens

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4062

I983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137 983154983141983150983156

bull I983142 983149983151983155983156 983151983142 983151983157983154 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983140983141983156983141983154983149983145983150983141983140 983138983161

983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983156983144983141983150 983156983144983141983154983141 983145983155 983148983145983156983156983148983141 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142

983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983143983148983151983138983137983148983148983161 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983154983141983150983156

(983157983150983154983141983148983137983156983141983140 983156983151 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983140983141983155983141983154983156 983151983154 983141983142983142983151983154983156)

bull H983151983159 983149983157983139983144 983145983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983159983151983154983156983144 B983148983137983139983147983085983149983137983154983147983141983156UK 983152983137983155983155983152983151983154983156983155 983155983151983148983140 983142983151983154 983137983138983151983157983156 9832035000 983148983141983143983137983148983148983161

983152983157983154983139983144983137983155983141 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983142983151983154 983137983138983151983157983156 $1983149 983145983150

983145983150983158983141983155983156983149983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4162

T983144983141 983148983151983143983145983139 983151983142 983156983144983141 983137983154983143983157983149983141983150983156

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983145983150 983156983144983141 983159983151983154983148983140 983145983155

983158983141983154983161 983144983145983143983144 (G983145983150983145=70)

bull M983151983155983156 983151983142 983156983144983137983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983138983161 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150983139983151983149983141983155

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 991260983141983160983152983148983137983145983150983155991261 983155983151983149983141 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161 983145983150

983152983141983154983155983151983150983137983148 983145983150983139983151983149983141983155 983143983148983151983138983137983148983148983161 (983137983155983155983141983155983155983141983140 983137983139983154983151983155983155 983150983137983156983145983151983150983137983148983158983141983150983156983145983148983141983155)

bull T983144983145983155 983159983137983155 983150983151983156 983156983144983141 983139983137983155983141 983145983150 983156983144983141 983152983137983155983156 (983137983154983151983157983150983140 185098308570)

983159983144983141983150 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983149983151983155983156983151983142 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

T983144 983156983145 983156 983147

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4262

T983144983141 983153983157983141983155983156983145983151983150983155 983156983151 983137983155983147

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983149983151983154983137983148983148983161983085983137983154983138983145983156983154983137983154983161 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983145983150983140983141983152983141983150983140983141983150983156 983151983142 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983141983142983142983151983154983156

bull I983156 983139983137983150 983138983141 983154983141983143983137983154983140983141983140 983137983155 983137 983154983141983150983156 (983155983144983137983154983141983140 983138983161 983137983148983148 983149983141983149983138983141983154983155

983151983142 983137 983139983151983149983149983157983150983145983156983161)

bull I983155 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142 983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141983148983161

983137983139983153983157983145983154983141983140 983159983141983137983148983156983144 983137983139983139983141983152983156983137983138983148983141

bull I983155 983145983156 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983142983154983151983149 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142

983142983137983149983145983148983161 983159983141983137983148983156983144 W983144983161

bull P983151983148983145983156983145983139983137983148 983152983144983145983148983151983155983151983152983144983161 983137983154983143983157983149983141983150983156983155 983152983154983151 983154983141983150983156 (983155983151983139983145983137983148983139983151983150983156983154983137983139983156 983155983156983137983156983145983155983156 983156983144983141983151983154983161 983152983144983145983148983145983137983085983085A983154983145983155983156983151983156983148983141) 983137983150983140 983139983151983150983156983154983137

(983139983151983155983149983151983152983151983148983145983156983137983150 983146983157983155983156983145983139983141 983137983155 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4362

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4462

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140 (983138) 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161bull N983141983145983156983144983141983154 983151983142 983156983144983141983149 983149983137983156983156983141983154983155

bull C983151983150983139983141983152983156 1 (983140983145983158983141983154983143983141983150983139983141) 983145983155 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156 983145983142 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983144983137983158983141

983148983145983138983141983154983137983148 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983145983156 983149983137983161 983138983141 983154983141983148983141983158983137983150983156 983142983151983154 983148983145983138983141983154983137983148 983158983155983138983157983154983140983141983150983141983140 983155983151983139983145983141983156983145983141983155

bull I983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983154983151983151983156983141983140 983145983150 983156983159983151 983147983141983161 983137983155983155983157983149983152983156983145983151983150983155 (983145) 983152983151983148983145983156983145983139983137983148

983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983151983142 983148983145983138983141983154983137983148983145983155983149 983137983154983141 983159983144983137983156 983149983137983156983156983141983154983155 (983145983145) 983137983139983153983157983145983155983145983156983145983151983150983151983142 983159983141983137983148983156983144 983145983149983149983137983156983141983154983145983137983148 983142983151983154 983138983151983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983137983150983140 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983155983145983149983145983148983137983154983148983161 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156983151983150983139983141 983156983144983141 983138983137983139983147983143983154983151983157983150983140 983139983151983150983140983145983156983145983151983150983155 983151983142 983146983157983155983156983145983139983141 983141983160983145983155983156 983145983150 983137983148983148

983155983151983139983145983141983156983145983141983155bull B983157983156 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 983149983137983156983156983141983154 983138983141983139983137983157983155983141 983156983144983141

983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141 983152983154983145983150983139983145983152983148983141 983137983152983152983148983145983141983155 983159983145983156983144983145983150 983141983137983139983144 983152983141983151983152983148983141 (983150983151983156983141

983144983151983159983141983158983141983154 983156983144983137983156 983156983144983141 DP 983149983137983161 983137983148983148983151983159 983142983151983154 983144983145983143983144 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161)

R 983148 983145 983148 983142 983156 983145 983148 983148983156983144 983142

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4562

R983137983159983148983155 983151983150 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983151983142 983149983137983156983141983154983145983137983148 983159983141983137983148983156983144 983142983151983154

983137 991260983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161991261 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149bull I983156 983145983155 983137 983149983145983155983156983137983147983141 983156983151 983138983141983148983145983141983158983141 983156983144983137983156 983137 983146983157983155983156 983137983150983140 983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161 983149983157983155983156

983159983137983145983156 983157983152983151983150 983137 983144983145983143983144 983149983137983156983141983154983145983137983148 983155983156983137983150983140983137983154983140 983151983142 983148983145983142983141 W983144983137983156 983149983141983150 983159983137983150983156 983145983155

983149983141983137983150983145983150983143983142983157983148 983159983151983154983147 983145983150 983142983154983141983141 983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983159983145983156983144 983151983156983144983141983154983155 983156983144983141983155983141983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983154983141983143983157983148983137983156983145983150983143 983156983144983141983145983154 983154983141983148983137983156983145983151983150983155 983156983151 983151983150983141 983137983150983151983156983144983141983154 983159983145983156983144983145983150 983137983142983154983137983149983141983159983151983154983147 983151983142 983146983157983155983156 983138983137983155983145983139 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 T983151 983137983139983144983145983141983158983141 983156983144983145983155 983155983156983137983156983141 983151983142983156983144983145983150983143983155 983143983154983141983137983156 983159983141983137983148983156983144 983145983155 983150983151983156 983150983141983139983141983155983155983137983154983161 983113983150 983142983137983139983156 983138983141983161983151983150983140 983155983151983149983141983152983151983145983150983156 983145983156 983145983155 983149983151983154983141 983148983145983147983141983148983161 983156983151 983138983141 983137 983152983151983155983145983156983145983158983141 983144983145983150983140983154983137983150983139983141 983137

983149983141983137983150983145983150983143983148983141983155983155 983140983145983155983156983154983137983139983156983145983151983150 983137983156 983138983141983155983156 983145983142 983150983151983156 983137 983156983141983149983152983156983137983156983145983151983150 983156983151983145983150983140983157983148983143983141983150983139983141 983137983150983140 983141983149983152983156983145983150983141983155983155 ( 983105 983124983144983141983151983154983161 983151983142 983114983157983155983156983145983139983141 C983144983137983152983156983141983154 V98320744 983152983152 2579830858)

bull F983151983154 R983137983159983148983155 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150 983151983142 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983155983145983149983152983148983161 983137983155983157983149 983151983142 983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983152983156983145983149983137983148 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 (983149983161983145983150983156983141983154983152983154983141983156983137983156983145983151983150)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4662

bull I983150 G983145983150983145 983156983141983154983149983155

p p y y pG j

n

i j

ii j

n

i

n

i

iii +minus(+ sumsumsumgt=

)11 micro

π

Go back to our definition of global inequality

Rawls would insist of the minimization of eachindividual Gini (Gi) so that Term 1 (within-inequality)would be minimized But differences in mean incomes

between the countries can take any value Term 2(between inequality) could be very high

And this is exactly what we observe in real life Term 2

accounts for 85 of global Gini

Term 1 Term 2

Global Ginis in Real World Rawlsian World Convergence

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4762

All equal Different (as

now)

All equal

Different (asnow)

Mean countryincomes

Individualincomes within

country

G oba G s ea o d a s a o d Co e ge ceWorldhellipand Shangri-La World

697

615(all country

Ginis=0)

456 (all mean

incomes sameall country Ginisas now)

0

C 983148 983145 983140 21983155983156 983148983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4862

C983151983150983139983148983157983155983145983151983150 983137983150983140 21983155983156 983139983141983150983156983157983154983161 983152983151983148983145983139983161 983145983155983155983157983141983155

bull T983151 983154983141983140983157983139983141 983155983145983143983150983145983142983145983139983137983150983156983148983161 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 (983137983150983140983152983151983158983141983154983156983161) 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983156983144983141983154983141 983137983154983141 983156983159983151 983159983137983161983155

bull A 983155983148983151983159 983137983150983140 983155983157983155983156983137983145983150983137983138983148983141 983159983137983161 983144983145983143983144983141983154 983143983154983151983159983156983144 983154983137983156983141 983151983142983152983151983151983154983141983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull A 983142983137983155983156 983137983150983140 983152983151983155983155983145983138983148983161 983152983151983148983145983156983145983139983137983148983148983161 983156983157983149983157983148983156983151983157983155 983159983137983161

983145983150983139983154983141983137983155983141 983149983145983143983154983137983156983145983151983150bull 983109983145983156983144983141983154 983152983151983151983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983151 983138983141983139983151983149983141 983154983145983139983144983141983154 983151983154983152983151983151983154 983152983141983151983152983148983141 983159983145983148983148 983149983151983158983141 983156983151 983154983145983139983144 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull S983144983151983157983148983140 983149983145983143983154983137983150983156983155 983138983141 983156983137983160983141983140 983137983140983140983145983156983145983151983150983137983148983148983161 983156983151 983152983137983161 983150983137983156983145983158983141983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150991257983155 983148983151983155983141983154983155 983137983150983140 983156983144983151983155983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983145983150 983156983144983141983145983154983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983151983154983145983143983145983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4962

EXTRAS S983144983151983157983148983140 983156983144983141 983159983144983151983148983141 983159983151983154983148983140983138983141 983139983151983149983152983151983155983141983140 983151983142 983143983137983156983141983140

983139983151983149983149983157983150983145983156983145983141983155

P983137983155983155983137983143983141983155 983137983150983140 983140983141983137983156983144 983137983156 983137983158983141983154983137983143983141 983137983150983150983157983137983148

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5062

983143 983143

983154983137983156983141983155983109983155983156983145983149983137983156983141983140

983155983157983139983139983141983155983155983142983157983148

983145983148983148983141983143983137983148

983152983137983155983155983137983143983141983155

983118983157983149983138983141983154

983151983142 983137983154983154983141983155983156983155

983108983141983137983156983144983155 983108983141983137983156983144

983154983137983156983141

983122983141983148983137983156983145983158983141

983140983141983137983156983144

983154983137983156983141

B983141983154983148983145983150 W983137983148983148 983166200 115 9831667 22 100

M983141983160983145983139983137983150 W983137983148983148 200000 A983138983151983157983156 1983149983145983148983148983145983151983150

400983085500

005 2

A983142983154983145983139983137EU 200000 A983154983151983157983150983140

1000

05 23

Most of the successful passages before the consolidation of the Wall

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5162

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

983152983154983141983152983137983154983141983140bull 983124983144983141 983109983139983151983150983151983149983145983155983156 (J983137983150983157983137983154983161 2011) 991260R983141983149983141983149983138983141983154 E983150983158983161 983145983155 983137

983140983141983137983140983148983161 983155983145983150991261 (L983145983155983156 983149983137983140983141 983145983150 4

983156983144

983139983141983150983156983157983154983161 983141983150983158983161983145983150983156983154983151983140983157983139983141983140 983151983150 983156983144983141 983148983145983155983156 983145983150 983156983144983141 7983156983144)

bull 991260A983143983137983145983150 I 983156983141983148983148 983161983151983157 983145983156 983145983155 983141983137983155983145983141983154 983142983151983154 983137 983139983137983149983141983148 983156983151 983143983151 983156983144983154983151983157983143983144

983156983144983141 983141983161983141 983151983142 983137 983150983141983141983140983148983141 983156983144983137983150 983142983151983154 983137 983154983145983139983144 983149983137983150 983156983151 983141983150983156983141983154 983156983144983141983147983145983150983143983140983151983149 983151983142 G983151983140991261

bull I983142 983161983151983157 983159983137983150983156 983156983151 983138983141 983152983141983154983142983141983139983156 983143983151 983155983141983148983148 983161983151983157983154 983152983151983155983155983141983155983155983145983151983150983155

983137983150983140 983143983145983158983141 983156983151 983156983144983141 983152983151983151983154 983137983150983140 983161983151983157 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983154983141983137983155983157983154983141 983145983150983144983141983137983158983141983150991261 (983145983150 M983137983154983147 L983157983147983141 983137983150983140 M983137983156983156983144983141983159)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5262

C983144983145983150983137

C983144983145983150983137 (19809830852000)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5362

C983144983145983150983137 (1980 2000)

Red fast growth (1σ above the mean)

Yellow average

Light yellow slow (1σ below the

mean)

North to SouthShandong

JiangsuZhejiangFujianGuangdong

C983144983145983150983137991257983155 G983137983150983143 983151983142 E983148983141983158983141983150 5 983149983137983154983145983156983145983149983141 983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + 4 983139983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5462

983143 983152 983161

983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + H983151983150983143 K983151983150983143 983137983150983140 M983137983139983137983151 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 GDP 983138983161 983137

983156983144983145983154983140 983151983142 983156983144983141 983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150

Provinces are from N to S Shanong JiansuZhejiang FujianGuangdong

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5562

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5762

983152

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100country percentile

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5862

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

983156983159983151983159983137983161 (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085983122 983137983154983141983137(678)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085

983125 983137983154983141983137(626)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983125983123983105 983137983154983141983137(296)) 983148983141983143983141983150983140(983151983142983142) 983160983156983145983156983148983141(983145983150983139983151983149983141 983145983150 983120983120983120 983140983151983148983148983137983154 983148983151983143983155) 983156983141983160983156(800 26 983107983144983145983150983137983085

983154983157983154983137983148) 983156983141983160983156(800 37 983107983144983145983150983137983085983085983157983154983138983137983150) 983156983141983160983156(350 45 983125983123983105)983110983154983151983149 98315998315198315498314898314020029831352005983140983156983137

China-rural China--urban

USA

0

2 0 0

4 0 0

6 0 0

8 0 0

25 3 35 4 45 5income in PPP dollar logs

T983144 983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5962

T983144983141 983139983154983145983155983145983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6062

P983148983157983156983151983139983154983137983156983145983139 983137983150983140 983140983141983149983151983139983154983137983156983145983139 983154983141983137983148 983143983148983151983138983137983148 983143983154983151983159983156983144

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 32: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3262

E983155983156983145983149983137983156983145983151983150ijij j jij C bGbmbb y ε ++++= 3210

983149983146 = 983149983141983137983150 983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141

G983146 = G983145983150983145 983139983151983141983142983142983145983139983145983141983150983156

C983145983146 = 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 983151983142 983145983085983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983145983150 983146983085983156983144 983139983151983157983150983156983154983161

T983144983141 983145983155983155983157983141 H983151983159 983156983151 983155983157983138983155983156983145983156983157983156983141 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155

(C983145983146) 983142983151983154 983151983159983150 983145983150983139983151983149983141 983139983148983137983155983155 (C983145983146) 983137983150983140 983156983144983157983155 983144983137983158983141 983156983144983141

983141983150983156983145983154983141 983154983141983143983154983141983155983155983145983151983150 983137983139983139983151983157983150983156 983142983151983154 983156983144983141 983141983142983142983141983139983156 983151983142983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 983151983150983148983161

R983157983150 983151983158983141983154 983145983150983139983151983149983141 983158983141983150983156983145983148983141983155 983142983151983154 116 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140

2320 (20 983160 116) 983145983150983139983151983149983141 983148983141983158983141983148983155 (983161983145983146)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3362

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3462

bull 983111983148983151983138983137983148 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983103 C983151983157983150983156983154983161 983151983142983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983141983160983152983148983137983145983150983155 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161983145983150 983143983148983151983138983137983148 983145983150983139983151983149983141 (E983155983156983145983149983137983156983141983140 983137983139983154983151983155983155

983154983141983152983154983141983155983141983150983156983137983156983145983158983141 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983156983144983137983156 983144983137983158983141 983156983144983141 983149983141983137983150983145983150983139983151983149983141 983151983142 983156983144983141983145983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983158983141983150983156983145983148983141983155 983151983154983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155) C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137983150983140 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141

983139983148983137983155983155 983139983151983149983138983145983150983141983140 983141983160983152983148983137983145983150 983137983138983151983157983156 80bull 983110983151983154 983139983151983149983152983137983154983145983155983151983150983098 4 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 (983152983148983137983139983141 983151983142

983138983145983154983156983144 983152983137983154983141983150983156983155 983141983156983144983150983145983139983145983156983161 983137983143983141) 983141983160983152983148983137983145983150 40 983151983142

983159983137983143983141 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983156983144983141 US (N P983145983155983156983151983148983141983155983145 J983151983142EI2009)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3562

2B I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155 983149983145983143983154983137983156983145983151983150 983146983157983155983156

983145983150983156983141983154983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983154983140983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3662

T983144983141 XXI 983139983141983150983156983157983154983161 983156983154983145983148983141983149983149983137

A Globalization of ideasknowledge

Communication awareness ofothersrsquo living standards

B Increasing differences inmean incomes

among countries

C No movement of people

If A and B then no C Migration is the outcome of current unequal globalizationIf B and C then no A Unequal globe can exist if people do not know much abouteach otherrsquos living conditions or costs of transport are too highIf A and C then no B Under globalization people will not move if income differentialsare small

G983154983151983159983145983150983143 983145983150983156983141983154983085983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983137983150983140 983149983145983143983154983137983156983145983151983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3762

983143 983161 983143

K983141983161 983155983141983158983141983150 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3862

T983144983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983142983151983157983154983156983144 983159983151983154983148983140 G983154983141983141983139983141 983158983155 M983137983139983141983140983151983150983145983137

983137983150983140 A983148983138983137983150983145983137 S983152983137983145983150 983158983155 M983151983154983151983139983139983151 (25983147983149)M983137983148983137983161983155983145983137 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (3983147983149)

bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140 US 983158983155 M983141983160983145983139983151

bull T983144983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983156983144983154983141983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983137983148983148983141983140983085983145983150 983151983154

983149983145983150983141983140 N K983151983154983141983137991252S K983151983154983141983137 983129983141983149983141983150991252S983137983157983140983145

A983154983137983138983145983137 I983155983154983137983141983148983085983085983085P983137983148983141983155983156983145983150983141I983150 1960 983156983144983141 983151983150983148983161 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983141983154983141 A983154983143983141983150983156983145983150983137 983137983150983140 U983154983157983143983157983137983161 (983142983145983154983155983156) 983158983155 B983154983137983162983145983148

P983137983154983137983143983157983137983161 983137983150983140 B983151983148983145983158983145983137 (983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140) 983137983150983140 A983157983155983156983154983137983148983145983137 (983142983145983154983155983156) 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (983142983151983157983154983156983144)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3962

983129983141983137983154 2007 983129983141983137983154 1980

A983152983152983154983151983160983145983149983137983156983141 983151983142983142983151983154983141983145983143983150 983159983151983154983147983141983154983155 983145983150

983148983137983138983151983154 983142983151983154983139983141

R983137983156983145983151 983151983142 983154983141983137983148 GDI 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137

G983154983141983141983139983141

(M983137983139983141983140983151983150983145983137983150A983148983138983137983150983145983137983150983155)

75 4 983156983151 1 21 983156983151 1

S983152983137983145983150

(M983151983154983151983139983139983137983150983155)

144 74 983156983151 1 65 983156983151 1

U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155

(M983141983160983145983139983137983150983155)

156 36 983156983151 1 26 983156983151 1

M983137983148983137983161983155983145983137

(I983150983140983151983150983141983155983145983137983150983155)

180 37 983156983151 1 36 983156983151 1

BLS News Release March 2009 data for 2008 inclusive of undocumented aliens

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4062

I983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137 983154983141983150983156

bull I983142 983149983151983155983156 983151983142 983151983157983154 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983140983141983156983141983154983149983145983150983141983140 983138983161

983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983156983144983141983150 983156983144983141983154983141 983145983155 983148983145983156983156983148983141 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142

983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983143983148983151983138983137983148983148983161 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983154983141983150983156

(983157983150983154983141983148983137983156983141983140 983156983151 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983140983141983155983141983154983156 983151983154 983141983142983142983151983154983156)

bull H983151983159 983149983157983139983144 983145983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983159983151983154983156983144 B983148983137983139983147983085983149983137983154983147983141983156UK 983152983137983155983155983152983151983154983156983155 983155983151983148983140 983142983151983154 983137983138983151983157983156 9832035000 983148983141983143983137983148983148983161

983152983157983154983139983144983137983155983141 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983142983151983154 983137983138983151983157983156 $1983149 983145983150

983145983150983158983141983155983156983149983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4162

T983144983141 983148983151983143983145983139 983151983142 983156983144983141 983137983154983143983157983149983141983150983156

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983145983150 983156983144983141 983159983151983154983148983140 983145983155

983158983141983154983161 983144983145983143983144 (G983145983150983145=70)

bull M983151983155983156 983151983142 983156983144983137983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983138983161 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150983139983151983149983141983155

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 991260983141983160983152983148983137983145983150983155991261 983155983151983149983141 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161 983145983150

983152983141983154983155983151983150983137983148 983145983150983139983151983149983141983155 983143983148983151983138983137983148983148983161 (983137983155983155983141983155983155983141983140 983137983139983154983151983155983155 983150983137983156983145983151983150983137983148983158983141983150983156983145983148983141983155)

bull T983144983145983155 983159983137983155 983150983151983156 983156983144983141 983139983137983155983141 983145983150 983156983144983141 983152983137983155983156 (983137983154983151983157983150983140 185098308570)

983159983144983141983150 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983149983151983155983156983151983142 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

T983144 983156983145 983156 983147

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4262

T983144983141 983153983157983141983155983156983145983151983150983155 983156983151 983137983155983147

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983149983151983154983137983148983148983161983085983137983154983138983145983156983154983137983154983161 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983145983150983140983141983152983141983150983140983141983150983156 983151983142 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983141983142983142983151983154983156

bull I983156 983139983137983150 983138983141 983154983141983143983137983154983140983141983140 983137983155 983137 983154983141983150983156 (983155983144983137983154983141983140 983138983161 983137983148983148 983149983141983149983138983141983154983155

983151983142 983137 983139983151983149983149983157983150983145983156983161)

bull I983155 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142 983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141983148983161

983137983139983153983157983145983154983141983140 983159983141983137983148983156983144 983137983139983139983141983152983156983137983138983148983141

bull I983155 983145983156 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983142983154983151983149 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142

983142983137983149983145983148983161 983159983141983137983148983156983144 W983144983161

bull P983151983148983145983156983145983139983137983148 983152983144983145983148983151983155983151983152983144983161 983137983154983143983157983149983141983150983156983155 983152983154983151 983154983141983150983156 (983155983151983139983145983137983148983139983151983150983156983154983137983139983156 983155983156983137983156983145983155983156 983156983144983141983151983154983161 983152983144983145983148983145983137983085983085A983154983145983155983156983151983156983148983141) 983137983150983140 983139983151983150983156983154983137

(983139983151983155983149983151983152983151983148983145983156983137983150 983146983157983155983156983145983139983141 983137983155 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4362

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4462

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140 (983138) 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161bull N983141983145983156983144983141983154 983151983142 983156983144983141983149 983149983137983156983156983141983154983155

bull C983151983150983139983141983152983156 1 (983140983145983158983141983154983143983141983150983139983141) 983145983155 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156 983145983142 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983144983137983158983141

983148983145983138983141983154983137983148 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983145983156 983149983137983161 983138983141 983154983141983148983141983158983137983150983156 983142983151983154 983148983145983138983141983154983137983148 983158983155983138983157983154983140983141983150983141983140 983155983151983139983145983141983156983145983141983155

bull I983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983154983151983151983156983141983140 983145983150 983156983159983151 983147983141983161 983137983155983155983157983149983152983156983145983151983150983155 (983145) 983152983151983148983145983156983145983139983137983148

983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983151983142 983148983145983138983141983154983137983148983145983155983149 983137983154983141 983159983144983137983156 983149983137983156983156983141983154983155 (983145983145) 983137983139983153983157983145983155983145983156983145983151983150983151983142 983159983141983137983148983156983144 983145983149983149983137983156983141983154983145983137983148 983142983151983154 983138983151983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983137983150983140 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983155983145983149983145983148983137983154983148983161 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156983151983150983139983141 983156983144983141 983138983137983139983147983143983154983151983157983150983140 983139983151983150983140983145983156983145983151983150983155 983151983142 983146983157983155983156983145983139983141 983141983160983145983155983156 983145983150 983137983148983148

983155983151983139983145983141983156983145983141983155bull B983157983156 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 983149983137983156983156983141983154 983138983141983139983137983157983155983141 983156983144983141

983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141 983152983154983145983150983139983145983152983148983141 983137983152983152983148983145983141983155 983159983145983156983144983145983150 983141983137983139983144 983152983141983151983152983148983141 (983150983151983156983141

983144983151983159983141983158983141983154 983156983144983137983156 983156983144983141 DP 983149983137983161 983137983148983148983151983159 983142983151983154 983144983145983143983144 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161)

R 983148 983145 983148 983142 983156 983145 983148 983148983156983144 983142

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4562

R983137983159983148983155 983151983150 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983151983142 983149983137983156983141983154983145983137983148 983159983141983137983148983156983144 983142983151983154

983137 991260983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161991261 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149bull I983156 983145983155 983137 983149983145983155983156983137983147983141 983156983151 983138983141983148983145983141983158983141 983156983144983137983156 983137 983146983157983155983156 983137983150983140 983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161 983149983157983155983156

983159983137983145983156 983157983152983151983150 983137 983144983145983143983144 983149983137983156983141983154983145983137983148 983155983156983137983150983140983137983154983140 983151983142 983148983145983142983141 W983144983137983156 983149983141983150 983159983137983150983156 983145983155

983149983141983137983150983145983150983143983142983157983148 983159983151983154983147 983145983150 983142983154983141983141 983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983159983145983156983144 983151983156983144983141983154983155 983156983144983141983155983141983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983154983141983143983157983148983137983156983145983150983143 983156983144983141983145983154 983154983141983148983137983156983145983151983150983155 983156983151 983151983150983141 983137983150983151983156983144983141983154 983159983145983156983144983145983150 983137983142983154983137983149983141983159983151983154983147 983151983142 983146983157983155983156 983138983137983155983145983139 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 T983151 983137983139983144983145983141983158983141 983156983144983145983155 983155983156983137983156983141 983151983142983156983144983145983150983143983155 983143983154983141983137983156 983159983141983137983148983156983144 983145983155 983150983151983156 983150983141983139983141983155983155983137983154983161 983113983150 983142983137983139983156 983138983141983161983151983150983140 983155983151983149983141983152983151983145983150983156 983145983156 983145983155 983149983151983154983141 983148983145983147983141983148983161 983156983151 983138983141 983137 983152983151983155983145983156983145983158983141 983144983145983150983140983154983137983150983139983141 983137

983149983141983137983150983145983150983143983148983141983155983155 983140983145983155983156983154983137983139983156983145983151983150 983137983156 983138983141983155983156 983145983142 983150983151983156 983137 983156983141983149983152983156983137983156983145983151983150 983156983151983145983150983140983157983148983143983141983150983139983141 983137983150983140 983141983149983152983156983145983150983141983155983155 ( 983105 983124983144983141983151983154983161 983151983142 983114983157983155983156983145983139983141 C983144983137983152983156983141983154 V98320744 983152983152 2579830858)

bull F983151983154 R983137983159983148983155 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150 983151983142 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983155983145983149983152983148983161 983137983155983157983149 983151983142 983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983152983156983145983149983137983148 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 (983149983161983145983150983156983141983154983152983154983141983156983137983156983145983151983150)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4662

bull I983150 G983145983150983145 983156983141983154983149983155

p p y y pG j

n

i j

ii j

n

i

n

i

iii +minus(+ sumsumsumgt=

)11 micro

π

Go back to our definition of global inequality

Rawls would insist of the minimization of eachindividual Gini (Gi) so that Term 1 (within-inequality)would be minimized But differences in mean incomes

between the countries can take any value Term 2(between inequality) could be very high

And this is exactly what we observe in real life Term 2

accounts for 85 of global Gini

Term 1 Term 2

Global Ginis in Real World Rawlsian World Convergence

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4762

All equal Different (as

now)

All equal

Different (asnow)

Mean countryincomes

Individualincomes within

country

G oba G s ea o d a s a o d Co e ge ceWorldhellipand Shangri-La World

697

615(all country

Ginis=0)

456 (all mean

incomes sameall country Ginisas now)

0

C 983148 983145 983140 21983155983156 983148983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4862

C983151983150983139983148983157983155983145983151983150 983137983150983140 21983155983156 983139983141983150983156983157983154983161 983152983151983148983145983139983161 983145983155983155983157983141983155

bull T983151 983154983141983140983157983139983141 983155983145983143983150983145983142983145983139983137983150983156983148983161 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 (983137983150983140983152983151983158983141983154983156983161) 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983156983144983141983154983141 983137983154983141 983156983159983151 983159983137983161983155

bull A 983155983148983151983159 983137983150983140 983155983157983155983156983137983145983150983137983138983148983141 983159983137983161 983144983145983143983144983141983154 983143983154983151983159983156983144 983154983137983156983141 983151983142983152983151983151983154983141983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull A 983142983137983155983156 983137983150983140 983152983151983155983155983145983138983148983161 983152983151983148983145983156983145983139983137983148983148983161 983156983157983149983157983148983156983151983157983155 983159983137983161

983145983150983139983154983141983137983155983141 983149983145983143983154983137983156983145983151983150bull 983109983145983156983144983141983154 983152983151983151983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983151 983138983141983139983151983149983141 983154983145983139983144983141983154 983151983154983152983151983151983154 983152983141983151983152983148983141 983159983145983148983148 983149983151983158983141 983156983151 983154983145983139983144 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull S983144983151983157983148983140 983149983145983143983154983137983150983156983155 983138983141 983156983137983160983141983140 983137983140983140983145983156983145983151983150983137983148983148983161 983156983151 983152983137983161 983150983137983156983145983158983141983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150991257983155 983148983151983155983141983154983155 983137983150983140 983156983144983151983155983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983145983150 983156983144983141983145983154983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983151983154983145983143983145983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4962

EXTRAS S983144983151983157983148983140 983156983144983141 983159983144983151983148983141 983159983151983154983148983140983138983141 983139983151983149983152983151983155983141983140 983151983142 983143983137983156983141983140

983139983151983149983149983157983150983145983156983145983141983155

P983137983155983155983137983143983141983155 983137983150983140 983140983141983137983156983144 983137983156 983137983158983141983154983137983143983141 983137983150983150983157983137983148

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5062

983143 983143

983154983137983156983141983155983109983155983156983145983149983137983156983141983140

983155983157983139983139983141983155983155983142983157983148

983145983148983148983141983143983137983148

983152983137983155983155983137983143983141983155

983118983157983149983138983141983154

983151983142 983137983154983154983141983155983156983155

983108983141983137983156983144983155 983108983141983137983156983144

983154983137983156983141

983122983141983148983137983156983145983158983141

983140983141983137983156983144

983154983137983156983141

B983141983154983148983145983150 W983137983148983148 983166200 115 9831667 22 100

M983141983160983145983139983137983150 W983137983148983148 200000 A983138983151983157983156 1983149983145983148983148983145983151983150

400983085500

005 2

A983142983154983145983139983137EU 200000 A983154983151983157983150983140

1000

05 23

Most of the successful passages before the consolidation of the Wall

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5162

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

983152983154983141983152983137983154983141983140bull 983124983144983141 983109983139983151983150983151983149983145983155983156 (J983137983150983157983137983154983161 2011) 991260R983141983149983141983149983138983141983154 E983150983158983161 983145983155 983137

983140983141983137983140983148983161 983155983145983150991261 (L983145983155983156 983149983137983140983141 983145983150 4

983156983144

983139983141983150983156983157983154983161 983141983150983158983161983145983150983156983154983151983140983157983139983141983140 983151983150 983156983144983141 983148983145983155983156 983145983150 983156983144983141 7983156983144)

bull 991260A983143983137983145983150 I 983156983141983148983148 983161983151983157 983145983156 983145983155 983141983137983155983145983141983154 983142983151983154 983137 983139983137983149983141983148 983156983151 983143983151 983156983144983154983151983157983143983144

983156983144983141 983141983161983141 983151983142 983137 983150983141983141983140983148983141 983156983144983137983150 983142983151983154 983137 983154983145983139983144 983149983137983150 983156983151 983141983150983156983141983154 983156983144983141983147983145983150983143983140983151983149 983151983142 G983151983140991261

bull I983142 983161983151983157 983159983137983150983156 983156983151 983138983141 983152983141983154983142983141983139983156 983143983151 983155983141983148983148 983161983151983157983154 983152983151983155983155983141983155983155983145983151983150983155

983137983150983140 983143983145983158983141 983156983151 983156983144983141 983152983151983151983154 983137983150983140 983161983151983157 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983154983141983137983155983157983154983141 983145983150983144983141983137983158983141983150991261 (983145983150 M983137983154983147 L983157983147983141 983137983150983140 M983137983156983156983144983141983159)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5262

C983144983145983150983137

C983144983145983150983137 (19809830852000)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5362

C983144983145983150983137 (1980 2000)

Red fast growth (1σ above the mean)

Yellow average

Light yellow slow (1σ below the

mean)

North to SouthShandong

JiangsuZhejiangFujianGuangdong

C983144983145983150983137991257983155 G983137983150983143 983151983142 E983148983141983158983141983150 5 983149983137983154983145983156983145983149983141 983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + 4 983139983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5462

983143 983152 983161

983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + H983151983150983143 K983151983150983143 983137983150983140 M983137983139983137983151 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 GDP 983138983161 983137

983156983144983145983154983140 983151983142 983156983144983141 983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150

Provinces are from N to S Shanong JiansuZhejiang FujianGuangdong

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5562

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5762

983152

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100country percentile

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5862

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

983156983159983151983159983137983161 (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085983122 983137983154983141983137(678)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085

983125 983137983154983141983137(626)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983125983123983105 983137983154983141983137(296)) 983148983141983143983141983150983140(983151983142983142) 983160983156983145983156983148983141(983145983150983139983151983149983141 983145983150 983120983120983120 983140983151983148983148983137983154 983148983151983143983155) 983156983141983160983156(800 26 983107983144983145983150983137983085

983154983157983154983137983148) 983156983141983160983156(800 37 983107983144983145983150983137983085983085983157983154983138983137983150) 983156983141983160983156(350 45 983125983123983105)983110983154983151983149 98315998315198315498314898314020029831352005983140983156983137

China-rural China--urban

USA

0

2 0 0

4 0 0

6 0 0

8 0 0

25 3 35 4 45 5income in PPP dollar logs

T983144 983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5962

T983144983141 983139983154983145983155983145983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6062

P983148983157983156983151983139983154983137983156983145983139 983137983150983140 983140983141983149983151983139983154983137983156983145983139 983154983141983137983148 983143983148983151983138983137983148 983143983154983151983159983156983144

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 33: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3362

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3462

bull 983111983148983151983138983137983148 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983103 C983151983157983150983156983154983161 983151983142983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983141983160983152983148983137983145983150983155 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161983145983150 983143983148983151983138983137983148 983145983150983139983151983149983141 (E983155983156983145983149983137983156983141983140 983137983139983154983151983155983155

983154983141983152983154983141983155983141983150983156983137983156983145983158983141 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983156983144983137983156 983144983137983158983141 983156983144983141 983149983141983137983150983145983150983139983151983149983141 983151983142 983156983144983141983145983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983158983141983150983156983145983148983141983155 983151983154983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155) C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137983150983140 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141

983139983148983137983155983155 983139983151983149983138983145983150983141983140 983141983160983152983148983137983145983150 983137983138983151983157983156 80bull 983110983151983154 983139983151983149983152983137983154983145983155983151983150983098 4 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 (983152983148983137983139983141 983151983142

983138983145983154983156983144 983152983137983154983141983150983156983155 983141983156983144983150983145983139983145983156983161 983137983143983141) 983141983160983152983148983137983145983150 40 983151983142

983159983137983143983141 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983156983144983141 US (N P983145983155983156983151983148983141983155983145 J983151983142EI2009)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3562

2B I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155 983149983145983143983154983137983156983145983151983150 983146983157983155983156

983145983150983156983141983154983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983154983140983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3662

T983144983141 XXI 983139983141983150983156983157983154983161 983156983154983145983148983141983149983149983137

A Globalization of ideasknowledge

Communication awareness ofothersrsquo living standards

B Increasing differences inmean incomes

among countries

C No movement of people

If A and B then no C Migration is the outcome of current unequal globalizationIf B and C then no A Unequal globe can exist if people do not know much abouteach otherrsquos living conditions or costs of transport are too highIf A and C then no B Under globalization people will not move if income differentialsare small

G983154983151983159983145983150983143 983145983150983156983141983154983085983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983137983150983140 983149983145983143983154983137983156983145983151983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3762

983143 983161 983143

K983141983161 983155983141983158983141983150 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3862

T983144983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983142983151983157983154983156983144 983159983151983154983148983140 G983154983141983141983139983141 983158983155 M983137983139983141983140983151983150983145983137

983137983150983140 A983148983138983137983150983145983137 S983152983137983145983150 983158983155 M983151983154983151983139983139983151 (25983147983149)M983137983148983137983161983155983145983137 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (3983147983149)

bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140 US 983158983155 M983141983160983145983139983151

bull T983144983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983156983144983154983141983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983137983148983148983141983140983085983145983150 983151983154

983149983145983150983141983140 N K983151983154983141983137991252S K983151983154983141983137 983129983141983149983141983150991252S983137983157983140983145

A983154983137983138983145983137 I983155983154983137983141983148983085983085983085P983137983148983141983155983156983145983150983141I983150 1960 983156983144983141 983151983150983148983161 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983141983154983141 A983154983143983141983150983156983145983150983137 983137983150983140 U983154983157983143983157983137983161 (983142983145983154983155983156) 983158983155 B983154983137983162983145983148

P983137983154983137983143983157983137983161 983137983150983140 B983151983148983145983158983145983137 (983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140) 983137983150983140 A983157983155983156983154983137983148983145983137 (983142983145983154983155983156) 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (983142983151983157983154983156983144)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3962

983129983141983137983154 2007 983129983141983137983154 1980

A983152983152983154983151983160983145983149983137983156983141 983151983142983142983151983154983141983145983143983150 983159983151983154983147983141983154983155 983145983150

983148983137983138983151983154 983142983151983154983139983141

R983137983156983145983151 983151983142 983154983141983137983148 GDI 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137

G983154983141983141983139983141

(M983137983139983141983140983151983150983145983137983150A983148983138983137983150983145983137983150983155)

75 4 983156983151 1 21 983156983151 1

S983152983137983145983150

(M983151983154983151983139983139983137983150983155)

144 74 983156983151 1 65 983156983151 1

U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155

(M983141983160983145983139983137983150983155)

156 36 983156983151 1 26 983156983151 1

M983137983148983137983161983155983145983137

(I983150983140983151983150983141983155983145983137983150983155)

180 37 983156983151 1 36 983156983151 1

BLS News Release March 2009 data for 2008 inclusive of undocumented aliens

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4062

I983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137 983154983141983150983156

bull I983142 983149983151983155983156 983151983142 983151983157983154 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983140983141983156983141983154983149983145983150983141983140 983138983161

983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983156983144983141983150 983156983144983141983154983141 983145983155 983148983145983156983156983148983141 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142

983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983143983148983151983138983137983148983148983161 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983154983141983150983156

(983157983150983154983141983148983137983156983141983140 983156983151 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983140983141983155983141983154983156 983151983154 983141983142983142983151983154983156)

bull H983151983159 983149983157983139983144 983145983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983159983151983154983156983144 B983148983137983139983147983085983149983137983154983147983141983156UK 983152983137983155983155983152983151983154983156983155 983155983151983148983140 983142983151983154 983137983138983151983157983156 9832035000 983148983141983143983137983148983148983161

983152983157983154983139983144983137983155983141 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983142983151983154 983137983138983151983157983156 $1983149 983145983150

983145983150983158983141983155983156983149983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4162

T983144983141 983148983151983143983145983139 983151983142 983156983144983141 983137983154983143983157983149983141983150983156

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983145983150 983156983144983141 983159983151983154983148983140 983145983155

983158983141983154983161 983144983145983143983144 (G983145983150983145=70)

bull M983151983155983156 983151983142 983156983144983137983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983138983161 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150983139983151983149983141983155

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 991260983141983160983152983148983137983145983150983155991261 983155983151983149983141 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161 983145983150

983152983141983154983155983151983150983137983148 983145983150983139983151983149983141983155 983143983148983151983138983137983148983148983161 (983137983155983155983141983155983155983141983140 983137983139983154983151983155983155 983150983137983156983145983151983150983137983148983158983141983150983156983145983148983141983155)

bull T983144983145983155 983159983137983155 983150983151983156 983156983144983141 983139983137983155983141 983145983150 983156983144983141 983152983137983155983156 (983137983154983151983157983150983140 185098308570)

983159983144983141983150 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983149983151983155983156983151983142 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

T983144 983156983145 983156 983147

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4262

T983144983141 983153983157983141983155983156983145983151983150983155 983156983151 983137983155983147

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983149983151983154983137983148983148983161983085983137983154983138983145983156983154983137983154983161 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983145983150983140983141983152983141983150983140983141983150983156 983151983142 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983141983142983142983151983154983156

bull I983156 983139983137983150 983138983141 983154983141983143983137983154983140983141983140 983137983155 983137 983154983141983150983156 (983155983144983137983154983141983140 983138983161 983137983148983148 983149983141983149983138983141983154983155

983151983142 983137 983139983151983149983149983157983150983145983156983161)

bull I983155 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142 983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141983148983161

983137983139983153983157983145983154983141983140 983159983141983137983148983156983144 983137983139983139983141983152983156983137983138983148983141

bull I983155 983145983156 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983142983154983151983149 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142

983142983137983149983145983148983161 983159983141983137983148983156983144 W983144983161

bull P983151983148983145983156983145983139983137983148 983152983144983145983148983151983155983151983152983144983161 983137983154983143983157983149983141983150983156983155 983152983154983151 983154983141983150983156 (983155983151983139983145983137983148983139983151983150983156983154983137983139983156 983155983156983137983156983145983155983156 983156983144983141983151983154983161 983152983144983145983148983145983137983085983085A983154983145983155983156983151983156983148983141) 983137983150983140 983139983151983150983156983154983137

(983139983151983155983149983151983152983151983148983145983156983137983150 983146983157983155983156983145983139983141 983137983155 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4362

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4462

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140 (983138) 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161bull N983141983145983156983144983141983154 983151983142 983156983144983141983149 983149983137983156983156983141983154983155

bull C983151983150983139983141983152983156 1 (983140983145983158983141983154983143983141983150983139983141) 983145983155 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156 983145983142 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983144983137983158983141

983148983145983138983141983154983137983148 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983145983156 983149983137983161 983138983141 983154983141983148983141983158983137983150983156 983142983151983154 983148983145983138983141983154983137983148 983158983155983138983157983154983140983141983150983141983140 983155983151983139983145983141983156983145983141983155

bull I983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983154983151983151983156983141983140 983145983150 983156983159983151 983147983141983161 983137983155983155983157983149983152983156983145983151983150983155 (983145) 983152983151983148983145983156983145983139983137983148

983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983151983142 983148983145983138983141983154983137983148983145983155983149 983137983154983141 983159983144983137983156 983149983137983156983156983141983154983155 (983145983145) 983137983139983153983157983145983155983145983156983145983151983150983151983142 983159983141983137983148983156983144 983145983149983149983137983156983141983154983145983137983148 983142983151983154 983138983151983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983137983150983140 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983155983145983149983145983148983137983154983148983161 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156983151983150983139983141 983156983144983141 983138983137983139983147983143983154983151983157983150983140 983139983151983150983140983145983156983145983151983150983155 983151983142 983146983157983155983156983145983139983141 983141983160983145983155983156 983145983150 983137983148983148

983155983151983139983145983141983156983145983141983155bull B983157983156 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 983149983137983156983156983141983154 983138983141983139983137983157983155983141 983156983144983141

983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141 983152983154983145983150983139983145983152983148983141 983137983152983152983148983145983141983155 983159983145983156983144983145983150 983141983137983139983144 983152983141983151983152983148983141 (983150983151983156983141

983144983151983159983141983158983141983154 983156983144983137983156 983156983144983141 DP 983149983137983161 983137983148983148983151983159 983142983151983154 983144983145983143983144 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161)

R 983148 983145 983148 983142 983156 983145 983148 983148983156983144 983142

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4562

R983137983159983148983155 983151983150 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983151983142 983149983137983156983141983154983145983137983148 983159983141983137983148983156983144 983142983151983154

983137 991260983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161991261 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149bull I983156 983145983155 983137 983149983145983155983156983137983147983141 983156983151 983138983141983148983145983141983158983141 983156983144983137983156 983137 983146983157983155983156 983137983150983140 983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161 983149983157983155983156

983159983137983145983156 983157983152983151983150 983137 983144983145983143983144 983149983137983156983141983154983145983137983148 983155983156983137983150983140983137983154983140 983151983142 983148983145983142983141 W983144983137983156 983149983141983150 983159983137983150983156 983145983155

983149983141983137983150983145983150983143983142983157983148 983159983151983154983147 983145983150 983142983154983141983141 983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983159983145983156983144 983151983156983144983141983154983155 983156983144983141983155983141983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983154983141983143983157983148983137983156983145983150983143 983156983144983141983145983154 983154983141983148983137983156983145983151983150983155 983156983151 983151983150983141 983137983150983151983156983144983141983154 983159983145983156983144983145983150 983137983142983154983137983149983141983159983151983154983147 983151983142 983146983157983155983156 983138983137983155983145983139 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 T983151 983137983139983144983145983141983158983141 983156983144983145983155 983155983156983137983156983141 983151983142983156983144983145983150983143983155 983143983154983141983137983156 983159983141983137983148983156983144 983145983155 983150983151983156 983150983141983139983141983155983155983137983154983161 983113983150 983142983137983139983156 983138983141983161983151983150983140 983155983151983149983141983152983151983145983150983156 983145983156 983145983155 983149983151983154983141 983148983145983147983141983148983161 983156983151 983138983141 983137 983152983151983155983145983156983145983158983141 983144983145983150983140983154983137983150983139983141 983137

983149983141983137983150983145983150983143983148983141983155983155 983140983145983155983156983154983137983139983156983145983151983150 983137983156 983138983141983155983156 983145983142 983150983151983156 983137 983156983141983149983152983156983137983156983145983151983150 983156983151983145983150983140983157983148983143983141983150983139983141 983137983150983140 983141983149983152983156983145983150983141983155983155 ( 983105 983124983144983141983151983154983161 983151983142 983114983157983155983156983145983139983141 C983144983137983152983156983141983154 V98320744 983152983152 2579830858)

bull F983151983154 R983137983159983148983155 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150 983151983142 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983155983145983149983152983148983161 983137983155983157983149 983151983142 983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983152983156983145983149983137983148 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 (983149983161983145983150983156983141983154983152983154983141983156983137983156983145983151983150)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4662

bull I983150 G983145983150983145 983156983141983154983149983155

p p y y pG j

n

i j

ii j

n

i

n

i

iii +minus(+ sumsumsumgt=

)11 micro

π

Go back to our definition of global inequality

Rawls would insist of the minimization of eachindividual Gini (Gi) so that Term 1 (within-inequality)would be minimized But differences in mean incomes

between the countries can take any value Term 2(between inequality) could be very high

And this is exactly what we observe in real life Term 2

accounts for 85 of global Gini

Term 1 Term 2

Global Ginis in Real World Rawlsian World Convergence

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4762

All equal Different (as

now)

All equal

Different (asnow)

Mean countryincomes

Individualincomes within

country

G oba G s ea o d a s a o d Co e ge ceWorldhellipand Shangri-La World

697

615(all country

Ginis=0)

456 (all mean

incomes sameall country Ginisas now)

0

C 983148 983145 983140 21983155983156 983148983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4862

C983151983150983139983148983157983155983145983151983150 983137983150983140 21983155983156 983139983141983150983156983157983154983161 983152983151983148983145983139983161 983145983155983155983157983141983155

bull T983151 983154983141983140983157983139983141 983155983145983143983150983145983142983145983139983137983150983156983148983161 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 (983137983150983140983152983151983158983141983154983156983161) 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983156983144983141983154983141 983137983154983141 983156983159983151 983159983137983161983155

bull A 983155983148983151983159 983137983150983140 983155983157983155983156983137983145983150983137983138983148983141 983159983137983161 983144983145983143983144983141983154 983143983154983151983159983156983144 983154983137983156983141 983151983142983152983151983151983154983141983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull A 983142983137983155983156 983137983150983140 983152983151983155983155983145983138983148983161 983152983151983148983145983156983145983139983137983148983148983161 983156983157983149983157983148983156983151983157983155 983159983137983161

983145983150983139983154983141983137983155983141 983149983145983143983154983137983156983145983151983150bull 983109983145983156983144983141983154 983152983151983151983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983151 983138983141983139983151983149983141 983154983145983139983144983141983154 983151983154983152983151983151983154 983152983141983151983152983148983141 983159983145983148983148 983149983151983158983141 983156983151 983154983145983139983144 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull S983144983151983157983148983140 983149983145983143983154983137983150983156983155 983138983141 983156983137983160983141983140 983137983140983140983145983156983145983151983150983137983148983148983161 983156983151 983152983137983161 983150983137983156983145983158983141983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150991257983155 983148983151983155983141983154983155 983137983150983140 983156983144983151983155983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983145983150 983156983144983141983145983154983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983151983154983145983143983145983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4962

EXTRAS S983144983151983157983148983140 983156983144983141 983159983144983151983148983141 983159983151983154983148983140983138983141 983139983151983149983152983151983155983141983140 983151983142 983143983137983156983141983140

983139983151983149983149983157983150983145983156983145983141983155

P983137983155983155983137983143983141983155 983137983150983140 983140983141983137983156983144 983137983156 983137983158983141983154983137983143983141 983137983150983150983157983137983148

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5062

983143 983143

983154983137983156983141983155983109983155983156983145983149983137983156983141983140

983155983157983139983139983141983155983155983142983157983148

983145983148983148983141983143983137983148

983152983137983155983155983137983143983141983155

983118983157983149983138983141983154

983151983142 983137983154983154983141983155983156983155

983108983141983137983156983144983155 983108983141983137983156983144

983154983137983156983141

983122983141983148983137983156983145983158983141

983140983141983137983156983144

983154983137983156983141

B983141983154983148983145983150 W983137983148983148 983166200 115 9831667 22 100

M983141983160983145983139983137983150 W983137983148983148 200000 A983138983151983157983156 1983149983145983148983148983145983151983150

400983085500

005 2

A983142983154983145983139983137EU 200000 A983154983151983157983150983140

1000

05 23

Most of the successful passages before the consolidation of the Wall

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5162

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

983152983154983141983152983137983154983141983140bull 983124983144983141 983109983139983151983150983151983149983145983155983156 (J983137983150983157983137983154983161 2011) 991260R983141983149983141983149983138983141983154 E983150983158983161 983145983155 983137

983140983141983137983140983148983161 983155983145983150991261 (L983145983155983156 983149983137983140983141 983145983150 4

983156983144

983139983141983150983156983157983154983161 983141983150983158983161983145983150983156983154983151983140983157983139983141983140 983151983150 983156983144983141 983148983145983155983156 983145983150 983156983144983141 7983156983144)

bull 991260A983143983137983145983150 I 983156983141983148983148 983161983151983157 983145983156 983145983155 983141983137983155983145983141983154 983142983151983154 983137 983139983137983149983141983148 983156983151 983143983151 983156983144983154983151983157983143983144

983156983144983141 983141983161983141 983151983142 983137 983150983141983141983140983148983141 983156983144983137983150 983142983151983154 983137 983154983145983139983144 983149983137983150 983156983151 983141983150983156983141983154 983156983144983141983147983145983150983143983140983151983149 983151983142 G983151983140991261

bull I983142 983161983151983157 983159983137983150983156 983156983151 983138983141 983152983141983154983142983141983139983156 983143983151 983155983141983148983148 983161983151983157983154 983152983151983155983155983141983155983155983145983151983150983155

983137983150983140 983143983145983158983141 983156983151 983156983144983141 983152983151983151983154 983137983150983140 983161983151983157 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983154983141983137983155983157983154983141 983145983150983144983141983137983158983141983150991261 (983145983150 M983137983154983147 L983157983147983141 983137983150983140 M983137983156983156983144983141983159)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5262

C983144983145983150983137

C983144983145983150983137 (19809830852000)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5362

C983144983145983150983137 (1980 2000)

Red fast growth (1σ above the mean)

Yellow average

Light yellow slow (1σ below the

mean)

North to SouthShandong

JiangsuZhejiangFujianGuangdong

C983144983145983150983137991257983155 G983137983150983143 983151983142 E983148983141983158983141983150 5 983149983137983154983145983156983145983149983141 983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + 4 983139983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5462

983143 983152 983161

983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + H983151983150983143 K983151983150983143 983137983150983140 M983137983139983137983151 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 GDP 983138983161 983137

983156983144983145983154983140 983151983142 983156983144983141 983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150

Provinces are from N to S Shanong JiansuZhejiang FujianGuangdong

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5562

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5762

983152

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100country percentile

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5862

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

983156983159983151983159983137983161 (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085983122 983137983154983141983137(678)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085

983125 983137983154983141983137(626)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983125983123983105 983137983154983141983137(296)) 983148983141983143983141983150983140(983151983142983142) 983160983156983145983156983148983141(983145983150983139983151983149983141 983145983150 983120983120983120 983140983151983148983148983137983154 983148983151983143983155) 983156983141983160983156(800 26 983107983144983145983150983137983085

983154983157983154983137983148) 983156983141983160983156(800 37 983107983144983145983150983137983085983085983157983154983138983137983150) 983156983141983160983156(350 45 983125983123983105)983110983154983151983149 98315998315198315498314898314020029831352005983140983156983137

China-rural China--urban

USA

0

2 0 0

4 0 0

6 0 0

8 0 0

25 3 35 4 45 5income in PPP dollar logs

T983144 983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5962

T983144983141 983139983154983145983155983145983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6062

P983148983157983156983151983139983154983137983156983145983139 983137983150983140 983140983141983149983151983139983154983137983156983145983139 983154983141983137983148 983143983148983151983138983137983148 983143983154983151983159983156983144

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 34: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3462

bull 983111983148983151983138983137983148 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983103 C983151983157983150983156983154983161 983151983142983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983141983160983152983148983137983145983150983155 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161983145983150 983143983148983151983138983137983148 983145983150983139983151983149983141 (E983155983156983145983149983137983156983141983140 983137983139983154983151983155983155

983154983141983152983154983141983155983141983150983156983137983156983145983158983141 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983156983144983137983156 983144983137983158983141 983156983144983141 983149983141983137983150983145983150983139983151983149983141 983151983142 983156983144983141983145983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983158983141983150983156983145983148983141983155 983151983154983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155) C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137983150983140 983152983137983154983141983150983156983137983148 983145983150983139983151983149983141

983139983148983137983155983155 983139983151983149983138983145983150983141983140 983141983160983152983148983137983145983150 983137983138983151983157983156 80bull 983110983151983154 983139983151983149983152983137983154983145983155983151983150983098 4 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983155 (983152983148983137983139983141 983151983142

983138983145983154983156983144 983152983137983154983141983150983156983155 983141983156983144983150983145983139983145983156983161 983137983143983141) 983141983160983152983148983137983145983150 40 983151983142

983159983137983143983141 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983150 983156983144983141 US (N P983145983155983156983151983148983141983155983145 J983151983142EI2009)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3562

2B I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155 983149983145983143983154983137983156983145983151983150 983146983157983155983156

983145983150983156983141983154983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983154983140983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3662

T983144983141 XXI 983139983141983150983156983157983154983161 983156983154983145983148983141983149983149983137

A Globalization of ideasknowledge

Communication awareness ofothersrsquo living standards

B Increasing differences inmean incomes

among countries

C No movement of people

If A and B then no C Migration is the outcome of current unequal globalizationIf B and C then no A Unequal globe can exist if people do not know much abouteach otherrsquos living conditions or costs of transport are too highIf A and C then no B Under globalization people will not move if income differentialsare small

G983154983151983159983145983150983143 983145983150983156983141983154983085983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983137983150983140 983149983145983143983154983137983156983145983151983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3762

983143 983161 983143

K983141983161 983155983141983158983141983150 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3862

T983144983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983142983151983157983154983156983144 983159983151983154983148983140 G983154983141983141983139983141 983158983155 M983137983139983141983140983151983150983145983137

983137983150983140 A983148983138983137983150983145983137 S983152983137983145983150 983158983155 M983151983154983151983139983139983151 (25983147983149)M983137983148983137983161983155983145983137 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (3983147983149)

bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140 US 983158983155 M983141983160983145983139983151

bull T983144983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983156983144983154983141983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983137983148983148983141983140983085983145983150 983151983154

983149983145983150983141983140 N K983151983154983141983137991252S K983151983154983141983137 983129983141983149983141983150991252S983137983157983140983145

A983154983137983138983145983137 I983155983154983137983141983148983085983085983085P983137983148983141983155983156983145983150983141I983150 1960 983156983144983141 983151983150983148983161 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983141983154983141 A983154983143983141983150983156983145983150983137 983137983150983140 U983154983157983143983157983137983161 (983142983145983154983155983156) 983158983155 B983154983137983162983145983148

P983137983154983137983143983157983137983161 983137983150983140 B983151983148983145983158983145983137 (983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140) 983137983150983140 A983157983155983156983154983137983148983145983137 (983142983145983154983155983156) 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (983142983151983157983154983156983144)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3962

983129983141983137983154 2007 983129983141983137983154 1980

A983152983152983154983151983160983145983149983137983156983141 983151983142983142983151983154983141983145983143983150 983159983151983154983147983141983154983155 983145983150

983148983137983138983151983154 983142983151983154983139983141

R983137983156983145983151 983151983142 983154983141983137983148 GDI 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137

G983154983141983141983139983141

(M983137983139983141983140983151983150983145983137983150A983148983138983137983150983145983137983150983155)

75 4 983156983151 1 21 983156983151 1

S983152983137983145983150

(M983151983154983151983139983139983137983150983155)

144 74 983156983151 1 65 983156983151 1

U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155

(M983141983160983145983139983137983150983155)

156 36 983156983151 1 26 983156983151 1

M983137983148983137983161983155983145983137

(I983150983140983151983150983141983155983145983137983150983155)

180 37 983156983151 1 36 983156983151 1

BLS News Release March 2009 data for 2008 inclusive of undocumented aliens

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4062

I983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137 983154983141983150983156

bull I983142 983149983151983155983156 983151983142 983151983157983154 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983140983141983156983141983154983149983145983150983141983140 983138983161

983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983156983144983141983150 983156983144983141983154983141 983145983155 983148983145983156983156983148983141 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142

983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983143983148983151983138983137983148983148983161 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983154983141983150983156

(983157983150983154983141983148983137983156983141983140 983156983151 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983140983141983155983141983154983156 983151983154 983141983142983142983151983154983156)

bull H983151983159 983149983157983139983144 983145983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983159983151983154983156983144 B983148983137983139983147983085983149983137983154983147983141983156UK 983152983137983155983155983152983151983154983156983155 983155983151983148983140 983142983151983154 983137983138983151983157983156 9832035000 983148983141983143983137983148983148983161

983152983157983154983139983144983137983155983141 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983142983151983154 983137983138983151983157983156 $1983149 983145983150

983145983150983158983141983155983156983149983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4162

T983144983141 983148983151983143983145983139 983151983142 983156983144983141 983137983154983143983157983149983141983150983156

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983145983150 983156983144983141 983159983151983154983148983140 983145983155

983158983141983154983161 983144983145983143983144 (G983145983150983145=70)

bull M983151983155983156 983151983142 983156983144983137983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983138983161 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150983139983151983149983141983155

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 991260983141983160983152983148983137983145983150983155991261 983155983151983149983141 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161 983145983150

983152983141983154983155983151983150983137983148 983145983150983139983151983149983141983155 983143983148983151983138983137983148983148983161 (983137983155983155983141983155983155983141983140 983137983139983154983151983155983155 983150983137983156983145983151983150983137983148983158983141983150983156983145983148983141983155)

bull T983144983145983155 983159983137983155 983150983151983156 983156983144983141 983139983137983155983141 983145983150 983156983144983141 983152983137983155983156 (983137983154983151983157983150983140 185098308570)

983159983144983141983150 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983149983151983155983156983151983142 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

T983144 983156983145 983156 983147

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4262

T983144983141 983153983157983141983155983156983145983151983150983155 983156983151 983137983155983147

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983149983151983154983137983148983148983161983085983137983154983138983145983156983154983137983154983161 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983145983150983140983141983152983141983150983140983141983150983156 983151983142 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983141983142983142983151983154983156

bull I983156 983139983137983150 983138983141 983154983141983143983137983154983140983141983140 983137983155 983137 983154983141983150983156 (983155983144983137983154983141983140 983138983161 983137983148983148 983149983141983149983138983141983154983155

983151983142 983137 983139983151983149983149983157983150983145983156983161)

bull I983155 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142 983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141983148983161

983137983139983153983157983145983154983141983140 983159983141983137983148983156983144 983137983139983139983141983152983156983137983138983148983141

bull I983155 983145983156 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983142983154983151983149 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142

983142983137983149983145983148983161 983159983141983137983148983156983144 W983144983161

bull P983151983148983145983156983145983139983137983148 983152983144983145983148983151983155983151983152983144983161 983137983154983143983157983149983141983150983156983155 983152983154983151 983154983141983150983156 (983155983151983139983145983137983148983139983151983150983156983154983137983139983156 983155983156983137983156983145983155983156 983156983144983141983151983154983161 983152983144983145983148983145983137983085983085A983154983145983155983156983151983156983148983141) 983137983150983140 983139983151983150983156983154983137

(983139983151983155983149983151983152983151983148983145983156983137983150 983146983157983155983156983145983139983141 983137983155 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4362

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4462

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140 (983138) 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161bull N983141983145983156983144983141983154 983151983142 983156983144983141983149 983149983137983156983156983141983154983155

bull C983151983150983139983141983152983156 1 (983140983145983158983141983154983143983141983150983139983141) 983145983155 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156 983145983142 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983144983137983158983141

983148983145983138983141983154983137983148 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983145983156 983149983137983161 983138983141 983154983141983148983141983158983137983150983156 983142983151983154 983148983145983138983141983154983137983148 983158983155983138983157983154983140983141983150983141983140 983155983151983139983145983141983156983145983141983155

bull I983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983154983151983151983156983141983140 983145983150 983156983159983151 983147983141983161 983137983155983155983157983149983152983156983145983151983150983155 (983145) 983152983151983148983145983156983145983139983137983148

983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983151983142 983148983145983138983141983154983137983148983145983155983149 983137983154983141 983159983144983137983156 983149983137983156983156983141983154983155 (983145983145) 983137983139983153983157983145983155983145983156983145983151983150983151983142 983159983141983137983148983156983144 983145983149983149983137983156983141983154983145983137983148 983142983151983154 983138983151983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983137983150983140 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983155983145983149983145983148983137983154983148983161 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156983151983150983139983141 983156983144983141 983138983137983139983147983143983154983151983157983150983140 983139983151983150983140983145983156983145983151983150983155 983151983142 983146983157983155983156983145983139983141 983141983160983145983155983156 983145983150 983137983148983148

983155983151983139983145983141983156983145983141983155bull B983157983156 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 983149983137983156983156983141983154 983138983141983139983137983157983155983141 983156983144983141

983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141 983152983154983145983150983139983145983152983148983141 983137983152983152983148983145983141983155 983159983145983156983144983145983150 983141983137983139983144 983152983141983151983152983148983141 (983150983151983156983141

983144983151983159983141983158983141983154 983156983144983137983156 983156983144983141 DP 983149983137983161 983137983148983148983151983159 983142983151983154 983144983145983143983144 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161)

R 983148 983145 983148 983142 983156 983145 983148 983148983156983144 983142

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4562

R983137983159983148983155 983151983150 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983151983142 983149983137983156983141983154983145983137983148 983159983141983137983148983156983144 983142983151983154

983137 991260983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161991261 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149bull I983156 983145983155 983137 983149983145983155983156983137983147983141 983156983151 983138983141983148983145983141983158983141 983156983144983137983156 983137 983146983157983155983156 983137983150983140 983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161 983149983157983155983156

983159983137983145983156 983157983152983151983150 983137 983144983145983143983144 983149983137983156983141983154983145983137983148 983155983156983137983150983140983137983154983140 983151983142 983148983145983142983141 W983144983137983156 983149983141983150 983159983137983150983156 983145983155

983149983141983137983150983145983150983143983142983157983148 983159983151983154983147 983145983150 983142983154983141983141 983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983159983145983156983144 983151983156983144983141983154983155 983156983144983141983155983141983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983154983141983143983157983148983137983156983145983150983143 983156983144983141983145983154 983154983141983148983137983156983145983151983150983155 983156983151 983151983150983141 983137983150983151983156983144983141983154 983159983145983156983144983145983150 983137983142983154983137983149983141983159983151983154983147 983151983142 983146983157983155983156 983138983137983155983145983139 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 T983151 983137983139983144983145983141983158983141 983156983144983145983155 983155983156983137983156983141 983151983142983156983144983145983150983143983155 983143983154983141983137983156 983159983141983137983148983156983144 983145983155 983150983151983156 983150983141983139983141983155983155983137983154983161 983113983150 983142983137983139983156 983138983141983161983151983150983140 983155983151983149983141983152983151983145983150983156 983145983156 983145983155 983149983151983154983141 983148983145983147983141983148983161 983156983151 983138983141 983137 983152983151983155983145983156983145983158983141 983144983145983150983140983154983137983150983139983141 983137

983149983141983137983150983145983150983143983148983141983155983155 983140983145983155983156983154983137983139983156983145983151983150 983137983156 983138983141983155983156 983145983142 983150983151983156 983137 983156983141983149983152983156983137983156983145983151983150 983156983151983145983150983140983157983148983143983141983150983139983141 983137983150983140 983141983149983152983156983145983150983141983155983155 ( 983105 983124983144983141983151983154983161 983151983142 983114983157983155983156983145983139983141 C983144983137983152983156983141983154 V98320744 983152983152 2579830858)

bull F983151983154 R983137983159983148983155 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150 983151983142 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983155983145983149983152983148983161 983137983155983157983149 983151983142 983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983152983156983145983149983137983148 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 (983149983161983145983150983156983141983154983152983154983141983156983137983156983145983151983150)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4662

bull I983150 G983145983150983145 983156983141983154983149983155

p p y y pG j

n

i j

ii j

n

i

n

i

iii +minus(+ sumsumsumgt=

)11 micro

π

Go back to our definition of global inequality

Rawls would insist of the minimization of eachindividual Gini (Gi) so that Term 1 (within-inequality)would be minimized But differences in mean incomes

between the countries can take any value Term 2(between inequality) could be very high

And this is exactly what we observe in real life Term 2

accounts for 85 of global Gini

Term 1 Term 2

Global Ginis in Real World Rawlsian World Convergence

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4762

All equal Different (as

now)

All equal

Different (asnow)

Mean countryincomes

Individualincomes within

country

G oba G s ea o d a s a o d Co e ge ceWorldhellipand Shangri-La World

697

615(all country

Ginis=0)

456 (all mean

incomes sameall country Ginisas now)

0

C 983148 983145 983140 21983155983156 983148983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4862

C983151983150983139983148983157983155983145983151983150 983137983150983140 21983155983156 983139983141983150983156983157983154983161 983152983151983148983145983139983161 983145983155983155983157983141983155

bull T983151 983154983141983140983157983139983141 983155983145983143983150983145983142983145983139983137983150983156983148983161 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 (983137983150983140983152983151983158983141983154983156983161) 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983156983144983141983154983141 983137983154983141 983156983159983151 983159983137983161983155

bull A 983155983148983151983159 983137983150983140 983155983157983155983156983137983145983150983137983138983148983141 983159983137983161 983144983145983143983144983141983154 983143983154983151983159983156983144 983154983137983156983141 983151983142983152983151983151983154983141983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull A 983142983137983155983156 983137983150983140 983152983151983155983155983145983138983148983161 983152983151983148983145983156983145983139983137983148983148983161 983156983157983149983157983148983156983151983157983155 983159983137983161

983145983150983139983154983141983137983155983141 983149983145983143983154983137983156983145983151983150bull 983109983145983156983144983141983154 983152983151983151983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983151 983138983141983139983151983149983141 983154983145983139983144983141983154 983151983154983152983151983151983154 983152983141983151983152983148983141 983159983145983148983148 983149983151983158983141 983156983151 983154983145983139983144 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull S983144983151983157983148983140 983149983145983143983154983137983150983156983155 983138983141 983156983137983160983141983140 983137983140983140983145983156983145983151983150983137983148983148983161 983156983151 983152983137983161 983150983137983156983145983158983141983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150991257983155 983148983151983155983141983154983155 983137983150983140 983156983144983151983155983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983145983150 983156983144983141983145983154983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983151983154983145983143983145983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4962

EXTRAS S983144983151983157983148983140 983156983144983141 983159983144983151983148983141 983159983151983154983148983140983138983141 983139983151983149983152983151983155983141983140 983151983142 983143983137983156983141983140

983139983151983149983149983157983150983145983156983145983141983155

P983137983155983155983137983143983141983155 983137983150983140 983140983141983137983156983144 983137983156 983137983158983141983154983137983143983141 983137983150983150983157983137983148

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5062

983143 983143

983154983137983156983141983155983109983155983156983145983149983137983156983141983140

983155983157983139983139983141983155983155983142983157983148

983145983148983148983141983143983137983148

983152983137983155983155983137983143983141983155

983118983157983149983138983141983154

983151983142 983137983154983154983141983155983156983155

983108983141983137983156983144983155 983108983141983137983156983144

983154983137983156983141

983122983141983148983137983156983145983158983141

983140983141983137983156983144

983154983137983156983141

B983141983154983148983145983150 W983137983148983148 983166200 115 9831667 22 100

M983141983160983145983139983137983150 W983137983148983148 200000 A983138983151983157983156 1983149983145983148983148983145983151983150

400983085500

005 2

A983142983154983145983139983137EU 200000 A983154983151983157983150983140

1000

05 23

Most of the successful passages before the consolidation of the Wall

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5162

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

983152983154983141983152983137983154983141983140bull 983124983144983141 983109983139983151983150983151983149983145983155983156 (J983137983150983157983137983154983161 2011) 991260R983141983149983141983149983138983141983154 E983150983158983161 983145983155 983137

983140983141983137983140983148983161 983155983145983150991261 (L983145983155983156 983149983137983140983141 983145983150 4

983156983144

983139983141983150983156983157983154983161 983141983150983158983161983145983150983156983154983151983140983157983139983141983140 983151983150 983156983144983141 983148983145983155983156 983145983150 983156983144983141 7983156983144)

bull 991260A983143983137983145983150 I 983156983141983148983148 983161983151983157 983145983156 983145983155 983141983137983155983145983141983154 983142983151983154 983137 983139983137983149983141983148 983156983151 983143983151 983156983144983154983151983157983143983144

983156983144983141 983141983161983141 983151983142 983137 983150983141983141983140983148983141 983156983144983137983150 983142983151983154 983137 983154983145983139983144 983149983137983150 983156983151 983141983150983156983141983154 983156983144983141983147983145983150983143983140983151983149 983151983142 G983151983140991261

bull I983142 983161983151983157 983159983137983150983156 983156983151 983138983141 983152983141983154983142983141983139983156 983143983151 983155983141983148983148 983161983151983157983154 983152983151983155983155983141983155983155983145983151983150983155

983137983150983140 983143983145983158983141 983156983151 983156983144983141 983152983151983151983154 983137983150983140 983161983151983157 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983154983141983137983155983157983154983141 983145983150983144983141983137983158983141983150991261 (983145983150 M983137983154983147 L983157983147983141 983137983150983140 M983137983156983156983144983141983159)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5262

C983144983145983150983137

C983144983145983150983137 (19809830852000)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5362

C983144983145983150983137 (1980 2000)

Red fast growth (1σ above the mean)

Yellow average

Light yellow slow (1σ below the

mean)

North to SouthShandong

JiangsuZhejiangFujianGuangdong

C983144983145983150983137991257983155 G983137983150983143 983151983142 E983148983141983158983141983150 5 983149983137983154983145983156983145983149983141 983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + 4 983139983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5462

983143 983152 983161

983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + H983151983150983143 K983151983150983143 983137983150983140 M983137983139983137983151 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 GDP 983138983161 983137

983156983144983145983154983140 983151983142 983156983144983141 983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150

Provinces are from N to S Shanong JiansuZhejiang FujianGuangdong

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5562

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5762

983152

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100country percentile

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5862

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

983156983159983151983159983137983161 (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085983122 983137983154983141983137(678)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085

983125 983137983154983141983137(626)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983125983123983105 983137983154983141983137(296)) 983148983141983143983141983150983140(983151983142983142) 983160983156983145983156983148983141(983145983150983139983151983149983141 983145983150 983120983120983120 983140983151983148983148983137983154 983148983151983143983155) 983156983141983160983156(800 26 983107983144983145983150983137983085

983154983157983154983137983148) 983156983141983160983156(800 37 983107983144983145983150983137983085983085983157983154983138983137983150) 983156983141983160983156(350 45 983125983123983105)983110983154983151983149 98315998315198315498314898314020029831352005983140983156983137

China-rural China--urban

USA

0

2 0 0

4 0 0

6 0 0

8 0 0

25 3 35 4 45 5income in PPP dollar logs

T983144 983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5962

T983144983141 983139983154983145983155983145983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6062

P983148983157983156983151983139983154983137983156983145983139 983137983150983140 983140983141983149983151983139983154983137983156983145983139 983154983141983137983148 983143983148983151983138983137983148 983143983154983151983159983156983144

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 35: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3562

2B I983149983152983148983145983139983137983156983145983151983150983155 983149983145983143983154983137983156983145983151983150 983146983157983155983156

983145983150983156983141983154983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983154983140983141983154

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3662

T983144983141 XXI 983139983141983150983156983157983154983161 983156983154983145983148983141983149983149983137

A Globalization of ideasknowledge

Communication awareness ofothersrsquo living standards

B Increasing differences inmean incomes

among countries

C No movement of people

If A and B then no C Migration is the outcome of current unequal globalizationIf B and C then no A Unequal globe can exist if people do not know much abouteach otherrsquos living conditions or costs of transport are too highIf A and C then no B Under globalization people will not move if income differentialsare small

G983154983151983159983145983150983143 983145983150983156983141983154983085983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983137983150983140 983149983145983143983154983137983156983145983151983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3762

983143 983161 983143

K983141983161 983155983141983158983141983150 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3862

T983144983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983142983151983157983154983156983144 983159983151983154983148983140 G983154983141983141983139983141 983158983155 M983137983139983141983140983151983150983145983137

983137983150983140 A983148983138983137983150983145983137 S983152983137983145983150 983158983155 M983151983154983151983139983139983151 (25983147983149)M983137983148983137983161983155983145983137 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (3983147983149)

bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140 US 983158983155 M983141983160983145983139983151

bull T983144983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983156983144983154983141983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983137983148983148983141983140983085983145983150 983151983154

983149983145983150983141983140 N K983151983154983141983137991252S K983151983154983141983137 983129983141983149983141983150991252S983137983157983140983145

A983154983137983138983145983137 I983155983154983137983141983148983085983085983085P983137983148983141983155983156983145983150983141I983150 1960 983156983144983141 983151983150983148983161 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983141983154983141 A983154983143983141983150983156983145983150983137 983137983150983140 U983154983157983143983157983137983161 (983142983145983154983155983156) 983158983155 B983154983137983162983145983148

P983137983154983137983143983157983137983161 983137983150983140 B983151983148983145983158983145983137 (983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140) 983137983150983140 A983157983155983156983154983137983148983145983137 (983142983145983154983155983156) 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (983142983151983157983154983156983144)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3962

983129983141983137983154 2007 983129983141983137983154 1980

A983152983152983154983151983160983145983149983137983156983141 983151983142983142983151983154983141983145983143983150 983159983151983154983147983141983154983155 983145983150

983148983137983138983151983154 983142983151983154983139983141

R983137983156983145983151 983151983142 983154983141983137983148 GDI 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137

G983154983141983141983139983141

(M983137983139983141983140983151983150983145983137983150A983148983138983137983150983145983137983150983155)

75 4 983156983151 1 21 983156983151 1

S983152983137983145983150

(M983151983154983151983139983139983137983150983155)

144 74 983156983151 1 65 983156983151 1

U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155

(M983141983160983145983139983137983150983155)

156 36 983156983151 1 26 983156983151 1

M983137983148983137983161983155983145983137

(I983150983140983151983150983141983155983145983137983150983155)

180 37 983156983151 1 36 983156983151 1

BLS News Release March 2009 data for 2008 inclusive of undocumented aliens

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4062

I983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137 983154983141983150983156

bull I983142 983149983151983155983156 983151983142 983151983157983154 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983140983141983156983141983154983149983145983150983141983140 983138983161

983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983156983144983141983150 983156983144983141983154983141 983145983155 983148983145983156983156983148983141 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142

983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983143983148983151983138983137983148983148983161 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983154983141983150983156

(983157983150983154983141983148983137983156983141983140 983156983151 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983140983141983155983141983154983156 983151983154 983141983142983142983151983154983156)

bull H983151983159 983149983157983139983144 983145983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983159983151983154983156983144 B983148983137983139983147983085983149983137983154983147983141983156UK 983152983137983155983155983152983151983154983156983155 983155983151983148983140 983142983151983154 983137983138983151983157983156 9832035000 983148983141983143983137983148983148983161

983152983157983154983139983144983137983155983141 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983142983151983154 983137983138983151983157983156 $1983149 983145983150

983145983150983158983141983155983156983149983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4162

T983144983141 983148983151983143983145983139 983151983142 983156983144983141 983137983154983143983157983149983141983150983156

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983145983150 983156983144983141 983159983151983154983148983140 983145983155

983158983141983154983161 983144983145983143983144 (G983145983150983145=70)

bull M983151983155983156 983151983142 983156983144983137983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983138983161 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150983139983151983149983141983155

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 991260983141983160983152983148983137983145983150983155991261 983155983151983149983141 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161 983145983150

983152983141983154983155983151983150983137983148 983145983150983139983151983149983141983155 983143983148983151983138983137983148983148983161 (983137983155983155983141983155983155983141983140 983137983139983154983151983155983155 983150983137983156983145983151983150983137983148983158983141983150983156983145983148983141983155)

bull T983144983145983155 983159983137983155 983150983151983156 983156983144983141 983139983137983155983141 983145983150 983156983144983141 983152983137983155983156 (983137983154983151983157983150983140 185098308570)

983159983144983141983150 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983149983151983155983156983151983142 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

T983144 983156983145 983156 983147

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4262

T983144983141 983153983157983141983155983156983145983151983150983155 983156983151 983137983155983147

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983149983151983154983137983148983148983161983085983137983154983138983145983156983154983137983154983161 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983145983150983140983141983152983141983150983140983141983150983156 983151983142 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983141983142983142983151983154983156

bull I983156 983139983137983150 983138983141 983154983141983143983137983154983140983141983140 983137983155 983137 983154983141983150983156 (983155983144983137983154983141983140 983138983161 983137983148983148 983149983141983149983138983141983154983155

983151983142 983137 983139983151983149983149983157983150983145983156983161)

bull I983155 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142 983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141983148983161

983137983139983153983157983145983154983141983140 983159983141983137983148983156983144 983137983139983139983141983152983156983137983138983148983141

bull I983155 983145983156 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983142983154983151983149 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142

983142983137983149983145983148983161 983159983141983137983148983156983144 W983144983161

bull P983151983148983145983156983145983139983137983148 983152983144983145983148983151983155983151983152983144983161 983137983154983143983157983149983141983150983156983155 983152983154983151 983154983141983150983156 (983155983151983139983145983137983148983139983151983150983156983154983137983139983156 983155983156983137983156983145983155983156 983156983144983141983151983154983161 983152983144983145983148983145983137983085983085A983154983145983155983156983151983156983148983141) 983137983150983140 983139983151983150983156983154983137

(983139983151983155983149983151983152983151983148983145983156983137983150 983146983157983155983156983145983139983141 983137983155 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4362

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4462

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140 (983138) 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161bull N983141983145983156983144983141983154 983151983142 983156983144983141983149 983149983137983156983156983141983154983155

bull C983151983150983139983141983152983156 1 (983140983145983158983141983154983143983141983150983139983141) 983145983155 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156 983145983142 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983144983137983158983141

983148983145983138983141983154983137983148 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983145983156 983149983137983161 983138983141 983154983141983148983141983158983137983150983156 983142983151983154 983148983145983138983141983154983137983148 983158983155983138983157983154983140983141983150983141983140 983155983151983139983145983141983156983145983141983155

bull I983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983154983151983151983156983141983140 983145983150 983156983159983151 983147983141983161 983137983155983155983157983149983152983156983145983151983150983155 (983145) 983152983151983148983145983156983145983139983137983148

983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983151983142 983148983145983138983141983154983137983148983145983155983149 983137983154983141 983159983144983137983156 983149983137983156983156983141983154983155 (983145983145) 983137983139983153983157983145983155983145983156983145983151983150983151983142 983159983141983137983148983156983144 983145983149983149983137983156983141983154983145983137983148 983142983151983154 983138983151983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983137983150983140 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983155983145983149983145983148983137983154983148983161 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156983151983150983139983141 983156983144983141 983138983137983139983147983143983154983151983157983150983140 983139983151983150983140983145983156983145983151983150983155 983151983142 983146983157983155983156983145983139983141 983141983160983145983155983156 983145983150 983137983148983148

983155983151983139983145983141983156983145983141983155bull B983157983156 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 983149983137983156983156983141983154 983138983141983139983137983157983155983141 983156983144983141

983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141 983152983154983145983150983139983145983152983148983141 983137983152983152983148983145983141983155 983159983145983156983144983145983150 983141983137983139983144 983152983141983151983152983148983141 (983150983151983156983141

983144983151983159983141983158983141983154 983156983144983137983156 983156983144983141 DP 983149983137983161 983137983148983148983151983159 983142983151983154 983144983145983143983144 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161)

R 983148 983145 983148 983142 983156 983145 983148 983148983156983144 983142

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4562

R983137983159983148983155 983151983150 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983151983142 983149983137983156983141983154983145983137983148 983159983141983137983148983156983144 983142983151983154

983137 991260983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161991261 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149bull I983156 983145983155 983137 983149983145983155983156983137983147983141 983156983151 983138983141983148983145983141983158983141 983156983144983137983156 983137 983146983157983155983156 983137983150983140 983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161 983149983157983155983156

983159983137983145983156 983157983152983151983150 983137 983144983145983143983144 983149983137983156983141983154983145983137983148 983155983156983137983150983140983137983154983140 983151983142 983148983145983142983141 W983144983137983156 983149983141983150 983159983137983150983156 983145983155

983149983141983137983150983145983150983143983142983157983148 983159983151983154983147 983145983150 983142983154983141983141 983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983159983145983156983144 983151983156983144983141983154983155 983156983144983141983155983141983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983154983141983143983157983148983137983156983145983150983143 983156983144983141983145983154 983154983141983148983137983156983145983151983150983155 983156983151 983151983150983141 983137983150983151983156983144983141983154 983159983145983156983144983145983150 983137983142983154983137983149983141983159983151983154983147 983151983142 983146983157983155983156 983138983137983155983145983139 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 T983151 983137983139983144983145983141983158983141 983156983144983145983155 983155983156983137983156983141 983151983142983156983144983145983150983143983155 983143983154983141983137983156 983159983141983137983148983156983144 983145983155 983150983151983156 983150983141983139983141983155983155983137983154983161 983113983150 983142983137983139983156 983138983141983161983151983150983140 983155983151983149983141983152983151983145983150983156 983145983156 983145983155 983149983151983154983141 983148983145983147983141983148983161 983156983151 983138983141 983137 983152983151983155983145983156983145983158983141 983144983145983150983140983154983137983150983139983141 983137

983149983141983137983150983145983150983143983148983141983155983155 983140983145983155983156983154983137983139983156983145983151983150 983137983156 983138983141983155983156 983145983142 983150983151983156 983137 983156983141983149983152983156983137983156983145983151983150 983156983151983145983150983140983157983148983143983141983150983139983141 983137983150983140 983141983149983152983156983145983150983141983155983155 ( 983105 983124983144983141983151983154983161 983151983142 983114983157983155983156983145983139983141 C983144983137983152983156983141983154 V98320744 983152983152 2579830858)

bull F983151983154 R983137983159983148983155 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150 983151983142 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983155983145983149983152983148983161 983137983155983157983149 983151983142 983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983152983156983145983149983137983148 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 (983149983161983145983150983156983141983154983152983154983141983156983137983156983145983151983150)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4662

bull I983150 G983145983150983145 983156983141983154983149983155

p p y y pG j

n

i j

ii j

n

i

n

i

iii +minus(+ sumsumsumgt=

)11 micro

π

Go back to our definition of global inequality

Rawls would insist of the minimization of eachindividual Gini (Gi) so that Term 1 (within-inequality)would be minimized But differences in mean incomes

between the countries can take any value Term 2(between inequality) could be very high

And this is exactly what we observe in real life Term 2

accounts for 85 of global Gini

Term 1 Term 2

Global Ginis in Real World Rawlsian World Convergence

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4762

All equal Different (as

now)

All equal

Different (asnow)

Mean countryincomes

Individualincomes within

country

G oba G s ea o d a s a o d Co e ge ceWorldhellipand Shangri-La World

697

615(all country

Ginis=0)

456 (all mean

incomes sameall country Ginisas now)

0

C 983148 983145 983140 21983155983156 983148983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4862

C983151983150983139983148983157983155983145983151983150 983137983150983140 21983155983156 983139983141983150983156983157983154983161 983152983151983148983145983139983161 983145983155983155983157983141983155

bull T983151 983154983141983140983157983139983141 983155983145983143983150983145983142983145983139983137983150983156983148983161 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 (983137983150983140983152983151983158983141983154983156983161) 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983156983144983141983154983141 983137983154983141 983156983159983151 983159983137983161983155

bull A 983155983148983151983159 983137983150983140 983155983157983155983156983137983145983150983137983138983148983141 983159983137983161 983144983145983143983144983141983154 983143983154983151983159983156983144 983154983137983156983141 983151983142983152983151983151983154983141983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull A 983142983137983155983156 983137983150983140 983152983151983155983155983145983138983148983161 983152983151983148983145983156983145983139983137983148983148983161 983156983157983149983157983148983156983151983157983155 983159983137983161

983145983150983139983154983141983137983155983141 983149983145983143983154983137983156983145983151983150bull 983109983145983156983144983141983154 983152983151983151983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983151 983138983141983139983151983149983141 983154983145983139983144983141983154 983151983154983152983151983151983154 983152983141983151983152983148983141 983159983145983148983148 983149983151983158983141 983156983151 983154983145983139983144 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull S983144983151983157983148983140 983149983145983143983154983137983150983156983155 983138983141 983156983137983160983141983140 983137983140983140983145983156983145983151983150983137983148983148983161 983156983151 983152983137983161 983150983137983156983145983158983141983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150991257983155 983148983151983155983141983154983155 983137983150983140 983156983144983151983155983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983145983150 983156983144983141983145983154983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983151983154983145983143983145983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4962

EXTRAS S983144983151983157983148983140 983156983144983141 983159983144983151983148983141 983159983151983154983148983140983138983141 983139983151983149983152983151983155983141983140 983151983142 983143983137983156983141983140

983139983151983149983149983157983150983145983156983145983141983155

P983137983155983155983137983143983141983155 983137983150983140 983140983141983137983156983144 983137983156 983137983158983141983154983137983143983141 983137983150983150983157983137983148

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5062

983143 983143

983154983137983156983141983155983109983155983156983145983149983137983156983141983140

983155983157983139983139983141983155983155983142983157983148

983145983148983148983141983143983137983148

983152983137983155983155983137983143983141983155

983118983157983149983138983141983154

983151983142 983137983154983154983141983155983156983155

983108983141983137983156983144983155 983108983141983137983156983144

983154983137983156983141

983122983141983148983137983156983145983158983141

983140983141983137983156983144

983154983137983156983141

B983141983154983148983145983150 W983137983148983148 983166200 115 9831667 22 100

M983141983160983145983139983137983150 W983137983148983148 200000 A983138983151983157983156 1983149983145983148983148983145983151983150

400983085500

005 2

A983142983154983145983139983137EU 200000 A983154983151983157983150983140

1000

05 23

Most of the successful passages before the consolidation of the Wall

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5162

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

983152983154983141983152983137983154983141983140bull 983124983144983141 983109983139983151983150983151983149983145983155983156 (J983137983150983157983137983154983161 2011) 991260R983141983149983141983149983138983141983154 E983150983158983161 983145983155 983137

983140983141983137983140983148983161 983155983145983150991261 (L983145983155983156 983149983137983140983141 983145983150 4

983156983144

983139983141983150983156983157983154983161 983141983150983158983161983145983150983156983154983151983140983157983139983141983140 983151983150 983156983144983141 983148983145983155983156 983145983150 983156983144983141 7983156983144)

bull 991260A983143983137983145983150 I 983156983141983148983148 983161983151983157 983145983156 983145983155 983141983137983155983145983141983154 983142983151983154 983137 983139983137983149983141983148 983156983151 983143983151 983156983144983154983151983157983143983144

983156983144983141 983141983161983141 983151983142 983137 983150983141983141983140983148983141 983156983144983137983150 983142983151983154 983137 983154983145983139983144 983149983137983150 983156983151 983141983150983156983141983154 983156983144983141983147983145983150983143983140983151983149 983151983142 G983151983140991261

bull I983142 983161983151983157 983159983137983150983156 983156983151 983138983141 983152983141983154983142983141983139983156 983143983151 983155983141983148983148 983161983151983157983154 983152983151983155983155983141983155983155983145983151983150983155

983137983150983140 983143983145983158983141 983156983151 983156983144983141 983152983151983151983154 983137983150983140 983161983151983157 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983154983141983137983155983157983154983141 983145983150983144983141983137983158983141983150991261 (983145983150 M983137983154983147 L983157983147983141 983137983150983140 M983137983156983156983144983141983159)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5262

C983144983145983150983137

C983144983145983150983137 (19809830852000)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5362

C983144983145983150983137 (1980 2000)

Red fast growth (1σ above the mean)

Yellow average

Light yellow slow (1σ below the

mean)

North to SouthShandong

JiangsuZhejiangFujianGuangdong

C983144983145983150983137991257983155 G983137983150983143 983151983142 E983148983141983158983141983150 5 983149983137983154983145983156983145983149983141 983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + 4 983139983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5462

983143 983152 983161

983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + H983151983150983143 K983151983150983143 983137983150983140 M983137983139983137983151 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 GDP 983138983161 983137

983156983144983145983154983140 983151983142 983156983144983141 983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150

Provinces are from N to S Shanong JiansuZhejiang FujianGuangdong

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5562

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5762

983152

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100country percentile

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5862

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

983156983159983151983159983137983161 (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085983122 983137983154983141983137(678)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085

983125 983137983154983141983137(626)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983125983123983105 983137983154983141983137(296)) 983148983141983143983141983150983140(983151983142983142) 983160983156983145983156983148983141(983145983150983139983151983149983141 983145983150 983120983120983120 983140983151983148983148983137983154 983148983151983143983155) 983156983141983160983156(800 26 983107983144983145983150983137983085

983154983157983154983137983148) 983156983141983160983156(800 37 983107983144983145983150983137983085983085983157983154983138983137983150) 983156983141983160983156(350 45 983125983123983105)983110983154983151983149 98315998315198315498314898314020029831352005983140983156983137

China-rural China--urban

USA

0

2 0 0

4 0 0

6 0 0

8 0 0

25 3 35 4 45 5income in PPP dollar logs

T983144 983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5962

T983144983141 983139983154983145983155983145983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6062

P983148983157983156983151983139983154983137983156983145983139 983137983150983140 983140983141983149983151983139983154983137983156983145983139 983154983141983137983148 983143983148983151983138983137983148 983143983154983151983159983156983144

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 36: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3662

T983144983141 XXI 983139983141983150983156983157983154983161 983156983154983145983148983141983149983149983137

A Globalization of ideasknowledge

Communication awareness ofothersrsquo living standards

B Increasing differences inmean incomes

among countries

C No movement of people

If A and B then no C Migration is the outcome of current unequal globalizationIf B and C then no A Unequal globe can exist if people do not know much abouteach otherrsquos living conditions or costs of transport are too highIf A and C then no B Under globalization people will not move if income differentialsare small

G983154983151983159983145983150983143 983145983150983156983141983154983085983139983151983157983150983156983154983161 983145983150983139983151983149983141 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155 983137983150983140 983149983145983143983154983137983156983145983151983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3762

983143 983161 983143

K983141983161 983155983141983158983141983150 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3862

T983144983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983142983151983157983154983156983144 983159983151983154983148983140 G983154983141983141983139983141 983158983155 M983137983139983141983140983151983150983145983137

983137983150983140 A983148983138983137983150983145983137 S983152983137983145983150 983158983155 M983151983154983151983139983139983151 (25983147983149)M983137983148983137983161983155983145983137 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (3983147983149)

bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140 US 983158983155 M983141983160983145983139983151

bull T983144983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983156983144983154983141983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983137983148983148983141983140983085983145983150 983151983154

983149983145983150983141983140 N K983151983154983141983137991252S K983151983154983141983137 983129983141983149983141983150991252S983137983157983140983145

A983154983137983138983145983137 I983155983154983137983141983148983085983085983085P983137983148983141983155983156983145983150983141I983150 1960 983156983144983141 983151983150983148983161 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983141983154983141 A983154983143983141983150983156983145983150983137 983137983150983140 U983154983157983143983157983137983161 (983142983145983154983155983156) 983158983155 B983154983137983162983145983148

P983137983154983137983143983157983137983161 983137983150983140 B983151983148983145983158983145983137 (983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140) 983137983150983140 A983157983155983156983154983137983148983145983137 (983142983145983154983155983156) 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (983142983151983157983154983156983144)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3962

983129983141983137983154 2007 983129983141983137983154 1980

A983152983152983154983151983160983145983149983137983156983141 983151983142983142983151983154983141983145983143983150 983159983151983154983147983141983154983155 983145983150

983148983137983138983151983154 983142983151983154983139983141

R983137983156983145983151 983151983142 983154983141983137983148 GDI 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137

G983154983141983141983139983141

(M983137983139983141983140983151983150983145983137983150A983148983138983137983150983145983137983150983155)

75 4 983156983151 1 21 983156983151 1

S983152983137983145983150

(M983151983154983151983139983139983137983150983155)

144 74 983156983151 1 65 983156983151 1

U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155

(M983141983160983145983139983137983150983155)

156 36 983156983151 1 26 983156983151 1

M983137983148983137983161983155983145983137

(I983150983140983151983150983141983155983145983137983150983155)

180 37 983156983151 1 36 983156983151 1

BLS News Release March 2009 data for 2008 inclusive of undocumented aliens

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4062

I983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137 983154983141983150983156

bull I983142 983149983151983155983156 983151983142 983151983157983154 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983140983141983156983141983154983149983145983150983141983140 983138983161

983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983156983144983141983150 983156983144983141983154983141 983145983155 983148983145983156983156983148983141 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142

983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983143983148983151983138983137983148983148983161 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983154983141983150983156

(983157983150983154983141983148983137983156983141983140 983156983151 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983140983141983155983141983154983156 983151983154 983141983142983142983151983154983156)

bull H983151983159 983149983157983139983144 983145983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983159983151983154983156983144 B983148983137983139983147983085983149983137983154983147983141983156UK 983152983137983155983155983152983151983154983156983155 983155983151983148983140 983142983151983154 983137983138983151983157983156 9832035000 983148983141983143983137983148983148983161

983152983157983154983139983144983137983155983141 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983142983151983154 983137983138983151983157983156 $1983149 983145983150

983145983150983158983141983155983156983149983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4162

T983144983141 983148983151983143983145983139 983151983142 983156983144983141 983137983154983143983157983149983141983150983156

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983145983150 983156983144983141 983159983151983154983148983140 983145983155

983158983141983154983161 983144983145983143983144 (G983145983150983145=70)

bull M983151983155983156 983151983142 983156983144983137983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983138983161 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150983139983151983149983141983155

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 991260983141983160983152983148983137983145983150983155991261 983155983151983149983141 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161 983145983150

983152983141983154983155983151983150983137983148 983145983150983139983151983149983141983155 983143983148983151983138983137983148983148983161 (983137983155983155983141983155983155983141983140 983137983139983154983151983155983155 983150983137983156983145983151983150983137983148983158983141983150983156983145983148983141983155)

bull T983144983145983155 983159983137983155 983150983151983156 983156983144983141 983139983137983155983141 983145983150 983156983144983141 983152983137983155983156 (983137983154983151983157983150983140 185098308570)

983159983144983141983150 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983149983151983155983156983151983142 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

T983144 983156983145 983156 983147

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4262

T983144983141 983153983157983141983155983156983145983151983150983155 983156983151 983137983155983147

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983149983151983154983137983148983148983161983085983137983154983138983145983156983154983137983154983161 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983145983150983140983141983152983141983150983140983141983150983156 983151983142 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983141983142983142983151983154983156

bull I983156 983139983137983150 983138983141 983154983141983143983137983154983140983141983140 983137983155 983137 983154983141983150983156 (983155983144983137983154983141983140 983138983161 983137983148983148 983149983141983149983138983141983154983155

983151983142 983137 983139983151983149983149983157983150983145983156983161)

bull I983155 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142 983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141983148983161

983137983139983153983157983145983154983141983140 983159983141983137983148983156983144 983137983139983139983141983152983156983137983138983148983141

bull I983155 983145983156 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983142983154983151983149 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142

983142983137983149983145983148983161 983159983141983137983148983156983144 W983144983161

bull P983151983148983145983156983145983139983137983148 983152983144983145983148983151983155983151983152983144983161 983137983154983143983157983149983141983150983156983155 983152983154983151 983154983141983150983156 (983155983151983139983145983137983148983139983151983150983156983154983137983139983156 983155983156983137983156983145983155983156 983156983144983141983151983154983161 983152983144983145983148983145983137983085983085A983154983145983155983156983151983156983148983141) 983137983150983140 983139983151983150983156983154983137

(983139983151983155983149983151983152983151983148983145983156983137983150 983146983157983155983156983145983139983141 983137983155 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4362

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4462

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140 (983138) 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161bull N983141983145983156983144983141983154 983151983142 983156983144983141983149 983149983137983156983156983141983154983155

bull C983151983150983139983141983152983156 1 (983140983145983158983141983154983143983141983150983139983141) 983145983155 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156 983145983142 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983144983137983158983141

983148983145983138983141983154983137983148 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983145983156 983149983137983161 983138983141 983154983141983148983141983158983137983150983156 983142983151983154 983148983145983138983141983154983137983148 983158983155983138983157983154983140983141983150983141983140 983155983151983139983145983141983156983145983141983155

bull I983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983154983151983151983156983141983140 983145983150 983156983159983151 983147983141983161 983137983155983155983157983149983152983156983145983151983150983155 (983145) 983152983151983148983145983156983145983139983137983148

983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983151983142 983148983145983138983141983154983137983148983145983155983149 983137983154983141 983159983144983137983156 983149983137983156983156983141983154983155 (983145983145) 983137983139983153983157983145983155983145983156983145983151983150983151983142 983159983141983137983148983156983144 983145983149983149983137983156983141983154983145983137983148 983142983151983154 983138983151983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983137983150983140 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983155983145983149983145983148983137983154983148983161 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156983151983150983139983141 983156983144983141 983138983137983139983147983143983154983151983157983150983140 983139983151983150983140983145983156983145983151983150983155 983151983142 983146983157983155983156983145983139983141 983141983160983145983155983156 983145983150 983137983148983148

983155983151983139983145983141983156983145983141983155bull B983157983156 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 983149983137983156983156983141983154 983138983141983139983137983157983155983141 983156983144983141

983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141 983152983154983145983150983139983145983152983148983141 983137983152983152983148983145983141983155 983159983145983156983144983145983150 983141983137983139983144 983152983141983151983152983148983141 (983150983151983156983141

983144983151983159983141983158983141983154 983156983144983137983156 983156983144983141 DP 983149983137983161 983137983148983148983151983159 983142983151983154 983144983145983143983144 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161)

R 983148 983145 983148 983142 983156 983145 983148 983148983156983144 983142

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4562

R983137983159983148983155 983151983150 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983151983142 983149983137983156983141983154983145983137983148 983159983141983137983148983156983144 983142983151983154

983137 991260983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161991261 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149bull I983156 983145983155 983137 983149983145983155983156983137983147983141 983156983151 983138983141983148983145983141983158983141 983156983144983137983156 983137 983146983157983155983156 983137983150983140 983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161 983149983157983155983156

983159983137983145983156 983157983152983151983150 983137 983144983145983143983144 983149983137983156983141983154983145983137983148 983155983156983137983150983140983137983154983140 983151983142 983148983145983142983141 W983144983137983156 983149983141983150 983159983137983150983156 983145983155

983149983141983137983150983145983150983143983142983157983148 983159983151983154983147 983145983150 983142983154983141983141 983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983159983145983156983144 983151983156983144983141983154983155 983156983144983141983155983141983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983154983141983143983157983148983137983156983145983150983143 983156983144983141983145983154 983154983141983148983137983156983145983151983150983155 983156983151 983151983150983141 983137983150983151983156983144983141983154 983159983145983156983144983145983150 983137983142983154983137983149983141983159983151983154983147 983151983142 983146983157983155983156 983138983137983155983145983139 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 T983151 983137983139983144983145983141983158983141 983156983144983145983155 983155983156983137983156983141 983151983142983156983144983145983150983143983155 983143983154983141983137983156 983159983141983137983148983156983144 983145983155 983150983151983156 983150983141983139983141983155983155983137983154983161 983113983150 983142983137983139983156 983138983141983161983151983150983140 983155983151983149983141983152983151983145983150983156 983145983156 983145983155 983149983151983154983141 983148983145983147983141983148983161 983156983151 983138983141 983137 983152983151983155983145983156983145983158983141 983144983145983150983140983154983137983150983139983141 983137

983149983141983137983150983145983150983143983148983141983155983155 983140983145983155983156983154983137983139983156983145983151983150 983137983156 983138983141983155983156 983145983142 983150983151983156 983137 983156983141983149983152983156983137983156983145983151983150 983156983151983145983150983140983157983148983143983141983150983139983141 983137983150983140 983141983149983152983156983145983150983141983155983155 ( 983105 983124983144983141983151983154983161 983151983142 983114983157983155983156983145983139983141 C983144983137983152983156983141983154 V98320744 983152983152 2579830858)

bull F983151983154 R983137983159983148983155 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150 983151983142 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983155983145983149983152983148983161 983137983155983157983149 983151983142 983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983152983156983145983149983137983148 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 (983149983161983145983150983156983141983154983152983154983141983156983137983156983145983151983150)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4662

bull I983150 G983145983150983145 983156983141983154983149983155

p p y y pG j

n

i j

ii j

n

i

n

i

iii +minus(+ sumsumsumgt=

)11 micro

π

Go back to our definition of global inequality

Rawls would insist of the minimization of eachindividual Gini (Gi) so that Term 1 (within-inequality)would be minimized But differences in mean incomes

between the countries can take any value Term 2(between inequality) could be very high

And this is exactly what we observe in real life Term 2

accounts for 85 of global Gini

Term 1 Term 2

Global Ginis in Real World Rawlsian World Convergence

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4762

All equal Different (as

now)

All equal

Different (asnow)

Mean countryincomes

Individualincomes within

country

G oba G s ea o d a s a o d Co e ge ceWorldhellipand Shangri-La World

697

615(all country

Ginis=0)

456 (all mean

incomes sameall country Ginisas now)

0

C 983148 983145 983140 21983155983156 983148983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4862

C983151983150983139983148983157983155983145983151983150 983137983150983140 21983155983156 983139983141983150983156983157983154983161 983152983151983148983145983139983161 983145983155983155983157983141983155

bull T983151 983154983141983140983157983139983141 983155983145983143983150983145983142983145983139983137983150983156983148983161 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 (983137983150983140983152983151983158983141983154983156983161) 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983156983144983141983154983141 983137983154983141 983156983159983151 983159983137983161983155

bull A 983155983148983151983159 983137983150983140 983155983157983155983156983137983145983150983137983138983148983141 983159983137983161 983144983145983143983144983141983154 983143983154983151983159983156983144 983154983137983156983141 983151983142983152983151983151983154983141983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull A 983142983137983155983156 983137983150983140 983152983151983155983155983145983138983148983161 983152983151983148983145983156983145983139983137983148983148983161 983156983157983149983157983148983156983151983157983155 983159983137983161

983145983150983139983154983141983137983155983141 983149983145983143983154983137983156983145983151983150bull 983109983145983156983144983141983154 983152983151983151983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983151 983138983141983139983151983149983141 983154983145983139983144983141983154 983151983154983152983151983151983154 983152983141983151983152983148983141 983159983145983148983148 983149983151983158983141 983156983151 983154983145983139983144 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull S983144983151983157983148983140 983149983145983143983154983137983150983156983155 983138983141 983156983137983160983141983140 983137983140983140983145983156983145983151983150983137983148983148983161 983156983151 983152983137983161 983150983137983156983145983158983141983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150991257983155 983148983151983155983141983154983155 983137983150983140 983156983144983151983155983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983145983150 983156983144983141983145983154983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983151983154983145983143983145983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4962

EXTRAS S983144983151983157983148983140 983156983144983141 983159983144983151983148983141 983159983151983154983148983140983138983141 983139983151983149983152983151983155983141983140 983151983142 983143983137983156983141983140

983139983151983149983149983157983150983145983156983145983141983155

P983137983155983155983137983143983141983155 983137983150983140 983140983141983137983156983144 983137983156 983137983158983141983154983137983143983141 983137983150983150983157983137983148

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5062

983143 983143

983154983137983156983141983155983109983155983156983145983149983137983156983141983140

983155983157983139983139983141983155983155983142983157983148

983145983148983148983141983143983137983148

983152983137983155983155983137983143983141983155

983118983157983149983138983141983154

983151983142 983137983154983154983141983155983156983155

983108983141983137983156983144983155 983108983141983137983156983144

983154983137983156983141

983122983141983148983137983156983145983158983141

983140983141983137983156983144

983154983137983156983141

B983141983154983148983145983150 W983137983148983148 983166200 115 9831667 22 100

M983141983160983145983139983137983150 W983137983148983148 200000 A983138983151983157983156 1983149983145983148983148983145983151983150

400983085500

005 2

A983142983154983145983139983137EU 200000 A983154983151983157983150983140

1000

05 23

Most of the successful passages before the consolidation of the Wall

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5162

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

983152983154983141983152983137983154983141983140bull 983124983144983141 983109983139983151983150983151983149983145983155983156 (J983137983150983157983137983154983161 2011) 991260R983141983149983141983149983138983141983154 E983150983158983161 983145983155 983137

983140983141983137983140983148983161 983155983145983150991261 (L983145983155983156 983149983137983140983141 983145983150 4

983156983144

983139983141983150983156983157983154983161 983141983150983158983161983145983150983156983154983151983140983157983139983141983140 983151983150 983156983144983141 983148983145983155983156 983145983150 983156983144983141 7983156983144)

bull 991260A983143983137983145983150 I 983156983141983148983148 983161983151983157 983145983156 983145983155 983141983137983155983145983141983154 983142983151983154 983137 983139983137983149983141983148 983156983151 983143983151 983156983144983154983151983157983143983144

983156983144983141 983141983161983141 983151983142 983137 983150983141983141983140983148983141 983156983144983137983150 983142983151983154 983137 983154983145983139983144 983149983137983150 983156983151 983141983150983156983141983154 983156983144983141983147983145983150983143983140983151983149 983151983142 G983151983140991261

bull I983142 983161983151983157 983159983137983150983156 983156983151 983138983141 983152983141983154983142983141983139983156 983143983151 983155983141983148983148 983161983151983157983154 983152983151983155983155983141983155983155983145983151983150983155

983137983150983140 983143983145983158983141 983156983151 983156983144983141 983152983151983151983154 983137983150983140 983161983151983157 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983154983141983137983155983157983154983141 983145983150983144983141983137983158983141983150991261 (983145983150 M983137983154983147 L983157983147983141 983137983150983140 M983137983156983156983144983141983159)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5262

C983144983145983150983137

C983144983145983150983137 (19809830852000)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5362

C983144983145983150983137 (1980 2000)

Red fast growth (1σ above the mean)

Yellow average

Light yellow slow (1σ below the

mean)

North to SouthShandong

JiangsuZhejiangFujianGuangdong

C983144983145983150983137991257983155 G983137983150983143 983151983142 E983148983141983158983141983150 5 983149983137983154983145983156983145983149983141 983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + 4 983139983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5462

983143 983152 983161

983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + H983151983150983143 K983151983150983143 983137983150983140 M983137983139983137983151 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 GDP 983138983161 983137

983156983144983145983154983140 983151983142 983156983144983141 983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150

Provinces are from N to S Shanong JiansuZhejiang FujianGuangdong

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5562

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5762

983152

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100country percentile

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5862

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

983156983159983151983159983137983161 (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085983122 983137983154983141983137(678)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085

983125 983137983154983141983137(626)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983125983123983105 983137983154983141983137(296)) 983148983141983143983141983150983140(983151983142983142) 983160983156983145983156983148983141(983145983150983139983151983149983141 983145983150 983120983120983120 983140983151983148983148983137983154 983148983151983143983155) 983156983141983160983156(800 26 983107983144983145983150983137983085

983154983157983154983137983148) 983156983141983160983156(800 37 983107983144983145983150983137983085983085983157983154983138983137983150) 983156983141983160983156(350 45 983125983123983105)983110983154983151983149 98315998315198315498314898314020029831352005983140983156983137

China-rural China--urban

USA

0

2 0 0

4 0 0

6 0 0

8 0 0

25 3 35 4 45 5income in PPP dollar logs

T983144 983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5962

T983144983141 983139983154983145983155983145983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6062

P983148983157983156983151983139983154983137983156983145983139 983137983150983140 983140983141983149983151983139983154983137983156983145983139 983154983141983137983148 983143983148983151983138983137983148 983143983154983151983159983156983144

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 37: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3762

983143 983161 983143

K983141983161 983155983141983158983141983150 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3862

T983144983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983142983151983157983154983156983144 983159983151983154983148983140 G983154983141983141983139983141 983158983155 M983137983139983141983140983151983150983145983137

983137983150983140 A983148983138983137983150983145983137 S983152983137983145983150 983158983155 M983151983154983151983139983139983151 (25983147983149)M983137983148983137983161983155983145983137 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (3983147983149)

bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140 US 983158983155 M983141983160983145983139983151

bull T983144983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983156983144983154983141983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983137983148983148983141983140983085983145983150 983151983154

983149983145983150983141983140 N K983151983154983141983137991252S K983151983154983141983137 983129983141983149983141983150991252S983137983157983140983145

A983154983137983138983145983137 I983155983154983137983141983148983085983085983085P983137983148983141983155983156983145983150983141I983150 1960 983156983144983141 983151983150983148983161 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983141983154983141 A983154983143983141983150983156983145983150983137 983137983150983140 U983154983157983143983157983137983161 (983142983145983154983155983156) 983158983155 B983154983137983162983145983148

P983137983154983137983143983157983137983161 983137983150983140 B983151983148983145983158983145983137 (983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140) 983137983150983140 A983157983155983156983154983137983148983145983137 (983142983145983154983155983156) 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (983142983151983157983154983156983144)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3962

983129983141983137983154 2007 983129983141983137983154 1980

A983152983152983154983151983160983145983149983137983156983141 983151983142983142983151983154983141983145983143983150 983159983151983154983147983141983154983155 983145983150

983148983137983138983151983154 983142983151983154983139983141

R983137983156983145983151 983151983142 983154983141983137983148 GDI 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137

G983154983141983141983139983141

(M983137983139983141983140983151983150983145983137983150A983148983138983137983150983145983137983150983155)

75 4 983156983151 1 21 983156983151 1

S983152983137983145983150

(M983151983154983151983139983139983137983150983155)

144 74 983156983151 1 65 983156983151 1

U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155

(M983141983160983145983139983137983150983155)

156 36 983156983151 1 26 983156983151 1

M983137983148983137983161983155983145983137

(I983150983140983151983150983141983155983145983137983150983155)

180 37 983156983151 1 36 983156983151 1

BLS News Release March 2009 data for 2008 inclusive of undocumented aliens

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4062

I983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137 983154983141983150983156

bull I983142 983149983151983155983156 983151983142 983151983157983154 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983140983141983156983141983154983149983145983150983141983140 983138983161

983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983156983144983141983150 983156983144983141983154983141 983145983155 983148983145983156983156983148983141 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142

983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983143983148983151983138983137983148983148983161 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983154983141983150983156

(983157983150983154983141983148983137983156983141983140 983156983151 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983140983141983155983141983154983156 983151983154 983141983142983142983151983154983156)

bull H983151983159 983149983157983139983144 983145983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983159983151983154983156983144 B983148983137983139983147983085983149983137983154983147983141983156UK 983152983137983155983155983152983151983154983156983155 983155983151983148983140 983142983151983154 983137983138983151983157983156 9832035000 983148983141983143983137983148983148983161

983152983157983154983139983144983137983155983141 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983142983151983154 983137983138983151983157983156 $1983149 983145983150

983145983150983158983141983155983156983149983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4162

T983144983141 983148983151983143983145983139 983151983142 983156983144983141 983137983154983143983157983149983141983150983156

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983145983150 983156983144983141 983159983151983154983148983140 983145983155

983158983141983154983161 983144983145983143983144 (G983145983150983145=70)

bull M983151983155983156 983151983142 983156983144983137983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983138983161 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150983139983151983149983141983155

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 991260983141983160983152983148983137983145983150983155991261 983155983151983149983141 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161 983145983150

983152983141983154983155983151983150983137983148 983145983150983139983151983149983141983155 983143983148983151983138983137983148983148983161 (983137983155983155983141983155983155983141983140 983137983139983154983151983155983155 983150983137983156983145983151983150983137983148983158983141983150983156983145983148983141983155)

bull T983144983145983155 983159983137983155 983150983151983156 983156983144983141 983139983137983155983141 983145983150 983156983144983141 983152983137983155983156 (983137983154983151983157983150983140 185098308570)

983159983144983141983150 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983149983151983155983156983151983142 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

T983144 983156983145 983156 983147

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4262

T983144983141 983153983157983141983155983156983145983151983150983155 983156983151 983137983155983147

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983149983151983154983137983148983148983161983085983137983154983138983145983156983154983137983154983161 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983145983150983140983141983152983141983150983140983141983150983156 983151983142 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983141983142983142983151983154983156

bull I983156 983139983137983150 983138983141 983154983141983143983137983154983140983141983140 983137983155 983137 983154983141983150983156 (983155983144983137983154983141983140 983138983161 983137983148983148 983149983141983149983138983141983154983155

983151983142 983137 983139983151983149983149983157983150983145983156983161)

bull I983155 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142 983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141983148983161

983137983139983153983157983145983154983141983140 983159983141983137983148983156983144 983137983139983139983141983152983156983137983138983148983141

bull I983155 983145983156 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983142983154983151983149 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142

983142983137983149983145983148983161 983159983141983137983148983156983144 W983144983161

bull P983151983148983145983156983145983139983137983148 983152983144983145983148983151983155983151983152983144983161 983137983154983143983157983149983141983150983156983155 983152983154983151 983154983141983150983156 (983155983151983139983145983137983148983139983151983150983156983154983137983139983156 983155983156983137983156983145983155983156 983156983144983141983151983154983161 983152983144983145983148983145983137983085983085A983154983145983155983156983151983156983148983141) 983137983150983140 983139983151983150983156983154983137

(983139983151983155983149983151983152983151983148983145983156983137983150 983146983157983155983156983145983139983141 983137983155 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4362

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4462

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140 (983138) 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161bull N983141983145983156983144983141983154 983151983142 983156983144983141983149 983149983137983156983156983141983154983155

bull C983151983150983139983141983152983156 1 (983140983145983158983141983154983143983141983150983139983141) 983145983155 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156 983145983142 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983144983137983158983141

983148983145983138983141983154983137983148 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983145983156 983149983137983161 983138983141 983154983141983148983141983158983137983150983156 983142983151983154 983148983145983138983141983154983137983148 983158983155983138983157983154983140983141983150983141983140 983155983151983139983145983141983156983145983141983155

bull I983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983154983151983151983156983141983140 983145983150 983156983159983151 983147983141983161 983137983155983155983157983149983152983156983145983151983150983155 (983145) 983152983151983148983145983156983145983139983137983148

983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983151983142 983148983145983138983141983154983137983148983145983155983149 983137983154983141 983159983144983137983156 983149983137983156983156983141983154983155 (983145983145) 983137983139983153983157983145983155983145983156983145983151983150983151983142 983159983141983137983148983156983144 983145983149983149983137983156983141983154983145983137983148 983142983151983154 983138983151983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983137983150983140 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983155983145983149983145983148983137983154983148983161 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156983151983150983139983141 983156983144983141 983138983137983139983147983143983154983151983157983150983140 983139983151983150983140983145983156983145983151983150983155 983151983142 983146983157983155983156983145983139983141 983141983160983145983155983156 983145983150 983137983148983148

983155983151983139983145983141983156983145983141983155bull B983157983156 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 983149983137983156983156983141983154 983138983141983139983137983157983155983141 983156983144983141

983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141 983152983154983145983150983139983145983152983148983141 983137983152983152983148983145983141983155 983159983145983156983144983145983150 983141983137983139983144 983152983141983151983152983148983141 (983150983151983156983141

983144983151983159983141983158983141983154 983156983144983137983156 983156983144983141 DP 983149983137983161 983137983148983148983151983159 983142983151983154 983144983145983143983144 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161)

R 983148 983145 983148 983142 983156 983145 983148 983148983156983144 983142

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4562

R983137983159983148983155 983151983150 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983151983142 983149983137983156983141983154983145983137983148 983159983141983137983148983156983144 983142983151983154

983137 991260983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161991261 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149bull I983156 983145983155 983137 983149983145983155983156983137983147983141 983156983151 983138983141983148983145983141983158983141 983156983144983137983156 983137 983146983157983155983156 983137983150983140 983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161 983149983157983155983156

983159983137983145983156 983157983152983151983150 983137 983144983145983143983144 983149983137983156983141983154983145983137983148 983155983156983137983150983140983137983154983140 983151983142 983148983145983142983141 W983144983137983156 983149983141983150 983159983137983150983156 983145983155

983149983141983137983150983145983150983143983142983157983148 983159983151983154983147 983145983150 983142983154983141983141 983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983159983145983156983144 983151983156983144983141983154983155 983156983144983141983155983141983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983154983141983143983157983148983137983156983145983150983143 983156983144983141983145983154 983154983141983148983137983156983145983151983150983155 983156983151 983151983150983141 983137983150983151983156983144983141983154 983159983145983156983144983145983150 983137983142983154983137983149983141983159983151983154983147 983151983142 983146983157983155983156 983138983137983155983145983139 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 T983151 983137983139983144983145983141983158983141 983156983144983145983155 983155983156983137983156983141 983151983142983156983144983145983150983143983155 983143983154983141983137983156 983159983141983137983148983156983144 983145983155 983150983151983156 983150983141983139983141983155983155983137983154983161 983113983150 983142983137983139983156 983138983141983161983151983150983140 983155983151983149983141983152983151983145983150983156 983145983156 983145983155 983149983151983154983141 983148983145983147983141983148983161 983156983151 983138983141 983137 983152983151983155983145983156983145983158983141 983144983145983150983140983154983137983150983139983141 983137

983149983141983137983150983145983150983143983148983141983155983155 983140983145983155983156983154983137983139983156983145983151983150 983137983156 983138983141983155983156 983145983142 983150983151983156 983137 983156983141983149983152983156983137983156983145983151983150 983156983151983145983150983140983157983148983143983141983150983139983141 983137983150983140 983141983149983152983156983145983150983141983155983155 ( 983105 983124983144983141983151983154983161 983151983142 983114983157983155983156983145983139983141 C983144983137983152983156983141983154 V98320744 983152983152 2579830858)

bull F983151983154 R983137983159983148983155 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150 983151983142 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983155983145983149983152983148983161 983137983155983157983149 983151983142 983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983152983156983145983149983137983148 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 (983149983161983145983150983156983141983154983152983154983141983156983137983156983145983151983150)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4662

bull I983150 G983145983150983145 983156983141983154983149983155

p p y y pG j

n

i j

ii j

n

i

n

i

iii +minus(+ sumsumsumgt=

)11 micro

π

Go back to our definition of global inequality

Rawls would insist of the minimization of eachindividual Gini (Gi) so that Term 1 (within-inequality)would be minimized But differences in mean incomes

between the countries can take any value Term 2(between inequality) could be very high

And this is exactly what we observe in real life Term 2

accounts for 85 of global Gini

Term 1 Term 2

Global Ginis in Real World Rawlsian World Convergence

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4762

All equal Different (as

now)

All equal

Different (asnow)

Mean countryincomes

Individualincomes within

country

G oba G s ea o d a s a o d Co e ge ceWorldhellipand Shangri-La World

697

615(all country

Ginis=0)

456 (all mean

incomes sameall country Ginisas now)

0

C 983148 983145 983140 21983155983156 983148983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4862

C983151983150983139983148983157983155983145983151983150 983137983150983140 21983155983156 983139983141983150983156983157983154983161 983152983151983148983145983139983161 983145983155983155983157983141983155

bull T983151 983154983141983140983157983139983141 983155983145983143983150983145983142983145983139983137983150983156983148983161 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 (983137983150983140983152983151983158983141983154983156983161) 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983156983144983141983154983141 983137983154983141 983156983159983151 983159983137983161983155

bull A 983155983148983151983159 983137983150983140 983155983157983155983156983137983145983150983137983138983148983141 983159983137983161 983144983145983143983144983141983154 983143983154983151983159983156983144 983154983137983156983141 983151983142983152983151983151983154983141983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull A 983142983137983155983156 983137983150983140 983152983151983155983155983145983138983148983161 983152983151983148983145983156983145983139983137983148983148983161 983156983157983149983157983148983156983151983157983155 983159983137983161

983145983150983139983154983141983137983155983141 983149983145983143983154983137983156983145983151983150bull 983109983145983156983144983141983154 983152983151983151983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983151 983138983141983139983151983149983141 983154983145983139983144983141983154 983151983154983152983151983151983154 983152983141983151983152983148983141 983159983145983148983148 983149983151983158983141 983156983151 983154983145983139983144 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull S983144983151983157983148983140 983149983145983143983154983137983150983156983155 983138983141 983156983137983160983141983140 983137983140983140983145983156983145983151983150983137983148983148983161 983156983151 983152983137983161 983150983137983156983145983158983141983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150991257983155 983148983151983155983141983154983155 983137983150983140 983156983144983151983155983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983145983150 983156983144983141983145983154983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983151983154983145983143983145983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4962

EXTRAS S983144983151983157983148983140 983156983144983141 983159983144983151983148983141 983159983151983154983148983140983138983141 983139983151983149983152983151983155983141983140 983151983142 983143983137983156983141983140

983139983151983149983149983157983150983145983156983145983141983155

P983137983155983155983137983143983141983155 983137983150983140 983140983141983137983156983144 983137983156 983137983158983141983154983137983143983141 983137983150983150983157983137983148

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5062

983143 983143

983154983137983156983141983155983109983155983156983145983149983137983156983141983140

983155983157983139983139983141983155983155983142983157983148

983145983148983148983141983143983137983148

983152983137983155983155983137983143983141983155

983118983157983149983138983141983154

983151983142 983137983154983154983141983155983156983155

983108983141983137983156983144983155 983108983141983137983156983144

983154983137983156983141

983122983141983148983137983156983145983158983141

983140983141983137983156983144

983154983137983156983141

B983141983154983148983145983150 W983137983148983148 983166200 115 9831667 22 100

M983141983160983145983139983137983150 W983137983148983148 200000 A983138983151983157983156 1983149983145983148983148983145983151983150

400983085500

005 2

A983142983154983145983139983137EU 200000 A983154983151983157983150983140

1000

05 23

Most of the successful passages before the consolidation of the Wall

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5162

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

983152983154983141983152983137983154983141983140bull 983124983144983141 983109983139983151983150983151983149983145983155983156 (J983137983150983157983137983154983161 2011) 991260R983141983149983141983149983138983141983154 E983150983158983161 983145983155 983137

983140983141983137983140983148983161 983155983145983150991261 (L983145983155983156 983149983137983140983141 983145983150 4

983156983144

983139983141983150983156983157983154983161 983141983150983158983161983145983150983156983154983151983140983157983139983141983140 983151983150 983156983144983141 983148983145983155983156 983145983150 983156983144983141 7983156983144)

bull 991260A983143983137983145983150 I 983156983141983148983148 983161983151983157 983145983156 983145983155 983141983137983155983145983141983154 983142983151983154 983137 983139983137983149983141983148 983156983151 983143983151 983156983144983154983151983157983143983144

983156983144983141 983141983161983141 983151983142 983137 983150983141983141983140983148983141 983156983144983137983150 983142983151983154 983137 983154983145983139983144 983149983137983150 983156983151 983141983150983156983141983154 983156983144983141983147983145983150983143983140983151983149 983151983142 G983151983140991261

bull I983142 983161983151983157 983159983137983150983156 983156983151 983138983141 983152983141983154983142983141983139983156 983143983151 983155983141983148983148 983161983151983157983154 983152983151983155983155983141983155983155983145983151983150983155

983137983150983140 983143983145983158983141 983156983151 983156983144983141 983152983151983151983154 983137983150983140 983161983151983157 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983154983141983137983155983157983154983141 983145983150983144983141983137983158983141983150991261 (983145983150 M983137983154983147 L983157983147983141 983137983150983140 M983137983156983156983144983141983159)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5262

C983144983145983150983137

C983144983145983150983137 (19809830852000)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5362

C983144983145983150983137 (1980 2000)

Red fast growth (1σ above the mean)

Yellow average

Light yellow slow (1σ below the

mean)

North to SouthShandong

JiangsuZhejiangFujianGuangdong

C983144983145983150983137991257983155 G983137983150983143 983151983142 E983148983141983158983141983150 5 983149983137983154983145983156983145983149983141 983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + 4 983139983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5462

983143 983152 983161

983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + H983151983150983143 K983151983150983143 983137983150983140 M983137983139983137983151 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 GDP 983138983161 983137

983156983144983145983154983140 983151983142 983156983144983141 983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150

Provinces are from N to S Shanong JiansuZhejiang FujianGuangdong

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5562

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5762

983152

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100country percentile

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5862

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

983156983159983151983159983137983161 (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085983122 983137983154983141983137(678)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085

983125 983137983154983141983137(626)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983125983123983105 983137983154983141983137(296)) 983148983141983143983141983150983140(983151983142983142) 983160983156983145983156983148983141(983145983150983139983151983149983141 983145983150 983120983120983120 983140983151983148983148983137983154 983148983151983143983155) 983156983141983160983156(800 26 983107983144983145983150983137983085

983154983157983154983137983148) 983156983141983160983156(800 37 983107983144983145983150983137983085983085983157983154983138983137983150) 983156983141983160983156(350 45 983125983123983105)983110983154983151983149 98315998315198315498314898314020029831352005983140983156983137

China-rural China--urban

USA

0

2 0 0

4 0 0

6 0 0

8 0 0

25 3 35 4 45 5income in PPP dollar logs

T983144 983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5962

T983144983141 983139983154983145983155983145983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6062

P983148983157983156983151983139983154983137983156983145983139 983137983150983140 983140983141983149983151983139983154983137983156983145983139 983154983141983137983148 983143983148983151983138983137983148 983143983154983151983159983156983144

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 38: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3862

T983144983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983156983151983140983137983161bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983142983151983157983154983156983144 983159983151983154983148983140 G983154983141983141983139983141 983158983155 M983137983139983141983140983151983150983145983137

983137983150983140 A983148983138983137983150983145983137 S983152983137983145983150 983158983155 M983151983154983151983139983139983151 (25983147983149)M983137983148983137983161983155983145983137 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (3983147983149)

bull 983110983145983154983155983156 983156983151 983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140 US 983158983155 M983141983160983145983139983151

bull T983144983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983156983144983154983141983141 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983137983148983148983141983140983085983145983150 983151983154

983149983145983150983141983140 N K983151983154983141983137991252S K983151983154983141983137 983129983141983149983141983150991252S983137983157983140983145

A983154983137983138983145983137 I983155983154983137983141983148983085983085983085P983137983148983141983155983156983145983150983141I983150 1960 983156983144983141 983151983150983148983161 983147983141983161 983138983151983154983140983141983154983155 983159983141983154983141 A983154983143983141983150983156983145983150983137 983137983150983140 U983154983157983143983157983137983161 (983142983145983154983155983156) 983158983155 B983154983137983162983145983148

P983137983154983137983143983157983137983161 983137983150983140 B983151983148983145983158983145983137 (983156983144983145983154983140 983159983151983154983148983140) 983137983150983140 A983157983155983156983154983137983148983145983137 (983142983145983154983155983156) 983158983155 I983150983140983151983150983141983155983145983137 (983142983151983157983154983156983144)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3962

983129983141983137983154 2007 983129983141983137983154 1980

A983152983152983154983151983160983145983149983137983156983141 983151983142983142983151983154983141983145983143983150 983159983151983154983147983141983154983155 983145983150

983148983137983138983151983154 983142983151983154983139983141

R983137983156983145983151 983151983142 983154983141983137983148 GDI 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137

G983154983141983141983139983141

(M983137983139983141983140983151983150983145983137983150A983148983138983137983150983145983137983150983155)

75 4 983156983151 1 21 983156983151 1

S983152983137983145983150

(M983151983154983151983139983139983137983150983155)

144 74 983156983151 1 65 983156983151 1

U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155

(M983141983160983145983139983137983150983155)

156 36 983156983151 1 26 983156983151 1

M983137983148983137983161983155983145983137

(I983150983140983151983150983141983155983145983137983150983155)

180 37 983156983151 1 36 983156983151 1

BLS News Release March 2009 data for 2008 inclusive of undocumented aliens

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4062

I983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137 983154983141983150983156

bull I983142 983149983151983155983156 983151983142 983151983157983154 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983140983141983156983141983154983149983145983150983141983140 983138983161

983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983156983144983141983150 983156983144983141983154983141 983145983155 983148983145983156983156983148983141 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142

983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983143983148983151983138983137983148983148983161 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983154983141983150983156

(983157983150983154983141983148983137983156983141983140 983156983151 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983140983141983155983141983154983156 983151983154 983141983142983142983151983154983156)

bull H983151983159 983149983157983139983144 983145983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983159983151983154983156983144 B983148983137983139983147983085983149983137983154983147983141983156UK 983152983137983155983155983152983151983154983156983155 983155983151983148983140 983142983151983154 983137983138983151983157983156 9832035000 983148983141983143983137983148983148983161

983152983157983154983139983144983137983155983141 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983142983151983154 983137983138983151983157983156 $1983149 983145983150

983145983150983158983141983155983156983149983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4162

T983144983141 983148983151983143983145983139 983151983142 983156983144983141 983137983154983143983157983149983141983150983156

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983145983150 983156983144983141 983159983151983154983148983140 983145983155

983158983141983154983161 983144983145983143983144 (G983145983150983145=70)

bull M983151983155983156 983151983142 983156983144983137983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983138983161 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150983139983151983149983141983155

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 991260983141983160983152983148983137983145983150983155991261 983155983151983149983141 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161 983145983150

983152983141983154983155983151983150983137983148 983145983150983139983151983149983141983155 983143983148983151983138983137983148983148983161 (983137983155983155983141983155983155983141983140 983137983139983154983151983155983155 983150983137983156983145983151983150983137983148983158983141983150983156983145983148983141983155)

bull T983144983145983155 983159983137983155 983150983151983156 983156983144983141 983139983137983155983141 983145983150 983156983144983141 983152983137983155983156 (983137983154983151983157983150983140 185098308570)

983159983144983141983150 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983149983151983155983156983151983142 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

T983144 983156983145 983156 983147

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4262

T983144983141 983153983157983141983155983156983145983151983150983155 983156983151 983137983155983147

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983149983151983154983137983148983148983161983085983137983154983138983145983156983154983137983154983161 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983145983150983140983141983152983141983150983140983141983150983156 983151983142 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983141983142983142983151983154983156

bull I983156 983139983137983150 983138983141 983154983141983143983137983154983140983141983140 983137983155 983137 983154983141983150983156 (983155983144983137983154983141983140 983138983161 983137983148983148 983149983141983149983138983141983154983155

983151983142 983137 983139983151983149983149983157983150983145983156983161)

bull I983155 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142 983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141983148983161

983137983139983153983157983145983154983141983140 983159983141983137983148983156983144 983137983139983139983141983152983156983137983138983148983141

bull I983155 983145983156 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983142983154983151983149 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142

983142983137983149983145983148983161 983159983141983137983148983156983144 W983144983161

bull P983151983148983145983156983145983139983137983148 983152983144983145983148983151983155983151983152983144983161 983137983154983143983157983149983141983150983156983155 983152983154983151 983154983141983150983156 (983155983151983139983145983137983148983139983151983150983156983154983137983139983156 983155983156983137983156983145983155983156 983156983144983141983151983154983161 983152983144983145983148983145983137983085983085A983154983145983155983156983151983156983148983141) 983137983150983140 983139983151983150983156983154983137

(983139983151983155983149983151983152983151983148983145983156983137983150 983146983157983155983156983145983139983141 983137983155 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4362

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4462

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140 (983138) 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161bull N983141983145983156983144983141983154 983151983142 983156983144983141983149 983149983137983156983156983141983154983155

bull C983151983150983139983141983152983156 1 (983140983145983158983141983154983143983141983150983139983141) 983145983155 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156 983145983142 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983144983137983158983141

983148983145983138983141983154983137983148 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983145983156 983149983137983161 983138983141 983154983141983148983141983158983137983150983156 983142983151983154 983148983145983138983141983154983137983148 983158983155983138983157983154983140983141983150983141983140 983155983151983139983145983141983156983145983141983155

bull I983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983154983151983151983156983141983140 983145983150 983156983159983151 983147983141983161 983137983155983155983157983149983152983156983145983151983150983155 (983145) 983152983151983148983145983156983145983139983137983148

983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983151983142 983148983145983138983141983154983137983148983145983155983149 983137983154983141 983159983144983137983156 983149983137983156983156983141983154983155 (983145983145) 983137983139983153983157983145983155983145983156983145983151983150983151983142 983159983141983137983148983156983144 983145983149983149983137983156983141983154983145983137983148 983142983151983154 983138983151983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983137983150983140 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983155983145983149983145983148983137983154983148983161 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156983151983150983139983141 983156983144983141 983138983137983139983147983143983154983151983157983150983140 983139983151983150983140983145983156983145983151983150983155 983151983142 983146983157983155983156983145983139983141 983141983160983145983155983156 983145983150 983137983148983148

983155983151983139983145983141983156983145983141983155bull B983157983156 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 983149983137983156983156983141983154 983138983141983139983137983157983155983141 983156983144983141

983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141 983152983154983145983150983139983145983152983148983141 983137983152983152983148983145983141983155 983159983145983156983144983145983150 983141983137983139983144 983152983141983151983152983148983141 (983150983151983156983141

983144983151983159983141983158983141983154 983156983144983137983156 983156983144983141 DP 983149983137983161 983137983148983148983151983159 983142983151983154 983144983145983143983144 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161)

R 983148 983145 983148 983142 983156 983145 983148 983148983156983144 983142

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4562

R983137983159983148983155 983151983150 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983151983142 983149983137983156983141983154983145983137983148 983159983141983137983148983156983144 983142983151983154

983137 991260983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161991261 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149bull I983156 983145983155 983137 983149983145983155983156983137983147983141 983156983151 983138983141983148983145983141983158983141 983156983144983137983156 983137 983146983157983155983156 983137983150983140 983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161 983149983157983155983156

983159983137983145983156 983157983152983151983150 983137 983144983145983143983144 983149983137983156983141983154983145983137983148 983155983156983137983150983140983137983154983140 983151983142 983148983145983142983141 W983144983137983156 983149983141983150 983159983137983150983156 983145983155

983149983141983137983150983145983150983143983142983157983148 983159983151983154983147 983145983150 983142983154983141983141 983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983159983145983156983144 983151983156983144983141983154983155 983156983144983141983155983141983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983154983141983143983157983148983137983156983145983150983143 983156983144983141983145983154 983154983141983148983137983156983145983151983150983155 983156983151 983151983150983141 983137983150983151983156983144983141983154 983159983145983156983144983145983150 983137983142983154983137983149983141983159983151983154983147 983151983142 983146983157983155983156 983138983137983155983145983139 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 T983151 983137983139983144983145983141983158983141 983156983144983145983155 983155983156983137983156983141 983151983142983156983144983145983150983143983155 983143983154983141983137983156 983159983141983137983148983156983144 983145983155 983150983151983156 983150983141983139983141983155983155983137983154983161 983113983150 983142983137983139983156 983138983141983161983151983150983140 983155983151983149983141983152983151983145983150983156 983145983156 983145983155 983149983151983154983141 983148983145983147983141983148983161 983156983151 983138983141 983137 983152983151983155983145983156983145983158983141 983144983145983150983140983154983137983150983139983141 983137

983149983141983137983150983145983150983143983148983141983155983155 983140983145983155983156983154983137983139983156983145983151983150 983137983156 983138983141983155983156 983145983142 983150983151983156 983137 983156983141983149983152983156983137983156983145983151983150 983156983151983145983150983140983157983148983143983141983150983139983141 983137983150983140 983141983149983152983156983145983150983141983155983155 ( 983105 983124983144983141983151983154983161 983151983142 983114983157983155983156983145983139983141 C983144983137983152983156983141983154 V98320744 983152983152 2579830858)

bull F983151983154 R983137983159983148983155 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150 983151983142 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983155983145983149983152983148983161 983137983155983157983149 983151983142 983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983152983156983145983149983137983148 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 (983149983161983145983150983156983141983154983152983154983141983156983137983156983145983151983150)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4662

bull I983150 G983145983150983145 983156983141983154983149983155

p p y y pG j

n

i j

ii j

n

i

n

i

iii +minus(+ sumsumsumgt=

)11 micro

π

Go back to our definition of global inequality

Rawls would insist of the minimization of eachindividual Gini (Gi) so that Term 1 (within-inequality)would be minimized But differences in mean incomes

between the countries can take any value Term 2(between inequality) could be very high

And this is exactly what we observe in real life Term 2

accounts for 85 of global Gini

Term 1 Term 2

Global Ginis in Real World Rawlsian World Convergence

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4762

All equal Different (as

now)

All equal

Different (asnow)

Mean countryincomes

Individualincomes within

country

G oba G s ea o d a s a o d Co e ge ceWorldhellipand Shangri-La World

697

615(all country

Ginis=0)

456 (all mean

incomes sameall country Ginisas now)

0

C 983148 983145 983140 21983155983156 983148983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4862

C983151983150983139983148983157983155983145983151983150 983137983150983140 21983155983156 983139983141983150983156983157983154983161 983152983151983148983145983139983161 983145983155983155983157983141983155

bull T983151 983154983141983140983157983139983141 983155983145983143983150983145983142983145983139983137983150983156983148983161 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 (983137983150983140983152983151983158983141983154983156983161) 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983156983144983141983154983141 983137983154983141 983156983159983151 983159983137983161983155

bull A 983155983148983151983159 983137983150983140 983155983157983155983156983137983145983150983137983138983148983141 983159983137983161 983144983145983143983144983141983154 983143983154983151983159983156983144 983154983137983156983141 983151983142983152983151983151983154983141983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull A 983142983137983155983156 983137983150983140 983152983151983155983155983145983138983148983161 983152983151983148983145983156983145983139983137983148983148983161 983156983157983149983157983148983156983151983157983155 983159983137983161

983145983150983139983154983141983137983155983141 983149983145983143983154983137983156983145983151983150bull 983109983145983156983144983141983154 983152983151983151983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983151 983138983141983139983151983149983141 983154983145983139983144983141983154 983151983154983152983151983151983154 983152983141983151983152983148983141 983159983145983148983148 983149983151983158983141 983156983151 983154983145983139983144 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull S983144983151983157983148983140 983149983145983143983154983137983150983156983155 983138983141 983156983137983160983141983140 983137983140983140983145983156983145983151983150983137983148983148983161 983156983151 983152983137983161 983150983137983156983145983158983141983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150991257983155 983148983151983155983141983154983155 983137983150983140 983156983144983151983155983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983145983150 983156983144983141983145983154983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983151983154983145983143983145983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4962

EXTRAS S983144983151983157983148983140 983156983144983141 983159983144983151983148983141 983159983151983154983148983140983138983141 983139983151983149983152983151983155983141983140 983151983142 983143983137983156983141983140

983139983151983149983149983157983150983145983156983145983141983155

P983137983155983155983137983143983141983155 983137983150983140 983140983141983137983156983144 983137983156 983137983158983141983154983137983143983141 983137983150983150983157983137983148

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5062

983143 983143

983154983137983156983141983155983109983155983156983145983149983137983156983141983140

983155983157983139983139983141983155983155983142983157983148

983145983148983148983141983143983137983148

983152983137983155983155983137983143983141983155

983118983157983149983138983141983154

983151983142 983137983154983154983141983155983156983155

983108983141983137983156983144983155 983108983141983137983156983144

983154983137983156983141

983122983141983148983137983156983145983158983141

983140983141983137983156983144

983154983137983156983141

B983141983154983148983145983150 W983137983148983148 983166200 115 9831667 22 100

M983141983160983145983139983137983150 W983137983148983148 200000 A983138983151983157983156 1983149983145983148983148983145983151983150

400983085500

005 2

A983142983154983145983139983137EU 200000 A983154983151983157983150983140

1000

05 23

Most of the successful passages before the consolidation of the Wall

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5162

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

983152983154983141983152983137983154983141983140bull 983124983144983141 983109983139983151983150983151983149983145983155983156 (J983137983150983157983137983154983161 2011) 991260R983141983149983141983149983138983141983154 E983150983158983161 983145983155 983137

983140983141983137983140983148983161 983155983145983150991261 (L983145983155983156 983149983137983140983141 983145983150 4

983156983144

983139983141983150983156983157983154983161 983141983150983158983161983145983150983156983154983151983140983157983139983141983140 983151983150 983156983144983141 983148983145983155983156 983145983150 983156983144983141 7983156983144)

bull 991260A983143983137983145983150 I 983156983141983148983148 983161983151983157 983145983156 983145983155 983141983137983155983145983141983154 983142983151983154 983137 983139983137983149983141983148 983156983151 983143983151 983156983144983154983151983157983143983144

983156983144983141 983141983161983141 983151983142 983137 983150983141983141983140983148983141 983156983144983137983150 983142983151983154 983137 983154983145983139983144 983149983137983150 983156983151 983141983150983156983141983154 983156983144983141983147983145983150983143983140983151983149 983151983142 G983151983140991261

bull I983142 983161983151983157 983159983137983150983156 983156983151 983138983141 983152983141983154983142983141983139983156 983143983151 983155983141983148983148 983161983151983157983154 983152983151983155983155983141983155983155983145983151983150983155

983137983150983140 983143983145983158983141 983156983151 983156983144983141 983152983151983151983154 983137983150983140 983161983151983157 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983154983141983137983155983157983154983141 983145983150983144983141983137983158983141983150991261 (983145983150 M983137983154983147 L983157983147983141 983137983150983140 M983137983156983156983144983141983159)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5262

C983144983145983150983137

C983144983145983150983137 (19809830852000)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5362

C983144983145983150983137 (1980 2000)

Red fast growth (1σ above the mean)

Yellow average

Light yellow slow (1σ below the

mean)

North to SouthShandong

JiangsuZhejiangFujianGuangdong

C983144983145983150983137991257983155 G983137983150983143 983151983142 E983148983141983158983141983150 5 983149983137983154983145983156983145983149983141 983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + 4 983139983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5462

983143 983152 983161

983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + H983151983150983143 K983151983150983143 983137983150983140 M983137983139983137983151 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 GDP 983138983161 983137

983156983144983145983154983140 983151983142 983156983144983141 983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150

Provinces are from N to S Shanong JiansuZhejiang FujianGuangdong

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5562

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5762

983152

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100country percentile

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5862

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

983156983159983151983159983137983161 (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085983122 983137983154983141983137(678)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085

983125 983137983154983141983137(626)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983125983123983105 983137983154983141983137(296)) 983148983141983143983141983150983140(983151983142983142) 983160983156983145983156983148983141(983145983150983139983151983149983141 983145983150 983120983120983120 983140983151983148983148983137983154 983148983151983143983155) 983156983141983160983156(800 26 983107983144983145983150983137983085

983154983157983154983137983148) 983156983141983160983156(800 37 983107983144983145983150983137983085983085983157983154983138983137983150) 983156983141983160983156(350 45 983125983123983105)983110983154983151983149 98315998315198315498314898314020029831352005983140983156983137

China-rural China--urban

USA

0

2 0 0

4 0 0

6 0 0

8 0 0

25 3 35 4 45 5income in PPP dollar logs

T983144 983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5962

T983144983141 983139983154983145983155983145983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6062

P983148983157983156983151983139983154983137983156983145983139 983137983150983140 983140983141983149983151983139983154983137983156983145983139 983154983141983137983148 983143983148983151983138983137983148 983143983154983151983159983156983144

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 39: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 3962

983129983141983137983154 2007 983129983141983137983154 1980

A983152983152983154983151983160983145983149983137983156983141 983151983142983142983151983154983141983145983143983150 983159983151983154983147983141983154983155 983145983150

983148983137983138983151983154 983142983151983154983139983141

R983137983156983145983151 983151983142 983154983141983137983148 GDI 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137

G983154983141983141983139983141

(M983137983139983141983140983151983150983145983137983150A983148983138983137983150983145983137983150983155)

75 4 983156983151 1 21 983156983151 1

S983152983137983145983150

(M983151983154983151983139983139983137983150983155)

144 74 983156983151 1 65 983156983151 1

U983150983145983156983141983140 S983156983137983156983141983155

(M983141983160983145983139983137983150983155)

156 36 983156983151 1 26 983156983151 1

M983137983148983137983161983155983145983137

(I983150983140983151983150983141983155983145983137983150983155)

180 37 983156983151 1 36 983156983151 1

BLS News Release March 2009 data for 2008 inclusive of undocumented aliens

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4062

I983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137 983154983141983150983156

bull I983142 983149983151983155983156 983151983142 983151983157983154 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983140983141983156983141983154983149983145983150983141983140 983138983161

983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983156983144983141983150 983156983144983141983154983141 983145983155 983148983145983156983156983148983141 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142

983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983143983148983151983138983137983148983148983161 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983154983141983150983156

(983157983150983154983141983148983137983156983141983140 983156983151 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983140983141983155983141983154983156 983151983154 983141983142983142983151983154983156)

bull H983151983159 983149983157983139983144 983145983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983159983151983154983156983144 B983148983137983139983147983085983149983137983154983147983141983156UK 983152983137983155983155983152983151983154983156983155 983155983151983148983140 983142983151983154 983137983138983151983157983156 9832035000 983148983141983143983137983148983148983161

983152983157983154983139983144983137983155983141 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983142983151983154 983137983138983151983157983156 $1983149 983145983150

983145983150983158983141983155983156983149983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4162

T983144983141 983148983151983143983145983139 983151983142 983156983144983141 983137983154983143983157983149983141983150983156

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983145983150 983156983144983141 983159983151983154983148983140 983145983155

983158983141983154983161 983144983145983143983144 (G983145983150983145=70)

bull M983151983155983156 983151983142 983156983144983137983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983138983161 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150983139983151983149983141983155

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 991260983141983160983152983148983137983145983150983155991261 983155983151983149983141 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161 983145983150

983152983141983154983155983151983150983137983148 983145983150983139983151983149983141983155 983143983148983151983138983137983148983148983161 (983137983155983155983141983155983155983141983140 983137983139983154983151983155983155 983150983137983156983145983151983150983137983148983158983141983150983156983145983148983141983155)

bull T983144983145983155 983159983137983155 983150983151983156 983156983144983141 983139983137983155983141 983145983150 983156983144983141 983152983137983155983156 (983137983154983151983157983150983140 185098308570)

983159983144983141983150 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983149983151983155983156983151983142 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

T983144 983156983145 983156 983147

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4262

T983144983141 983153983157983141983155983156983145983151983150983155 983156983151 983137983155983147

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983149983151983154983137983148983148983161983085983137983154983138983145983156983154983137983154983161 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983145983150983140983141983152983141983150983140983141983150983156 983151983142 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983141983142983142983151983154983156

bull I983156 983139983137983150 983138983141 983154983141983143983137983154983140983141983140 983137983155 983137 983154983141983150983156 (983155983144983137983154983141983140 983138983161 983137983148983148 983149983141983149983138983141983154983155

983151983142 983137 983139983151983149983149983157983150983145983156983161)

bull I983155 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142 983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141983148983161

983137983139983153983157983145983154983141983140 983159983141983137983148983156983144 983137983139983139983141983152983156983137983138983148983141

bull I983155 983145983156 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983142983154983151983149 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142

983142983137983149983145983148983161 983159983141983137983148983156983144 W983144983161

bull P983151983148983145983156983145983139983137983148 983152983144983145983148983151983155983151983152983144983161 983137983154983143983157983149983141983150983156983155 983152983154983151 983154983141983150983156 (983155983151983139983145983137983148983139983151983150983156983154983137983139983156 983155983156983137983156983145983155983156 983156983144983141983151983154983161 983152983144983145983148983145983137983085983085A983154983145983155983156983151983156983148983141) 983137983150983140 983139983151983150983156983154983137

(983139983151983155983149983151983152983151983148983145983156983137983150 983146983157983155983156983145983139983141 983137983155 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4362

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4462

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140 (983138) 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161bull N983141983145983156983144983141983154 983151983142 983156983144983141983149 983149983137983156983156983141983154983155

bull C983151983150983139983141983152983156 1 (983140983145983158983141983154983143983141983150983139983141) 983145983155 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156 983145983142 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983144983137983158983141

983148983145983138983141983154983137983148 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983145983156 983149983137983161 983138983141 983154983141983148983141983158983137983150983156 983142983151983154 983148983145983138983141983154983137983148 983158983155983138983157983154983140983141983150983141983140 983155983151983139983145983141983156983145983141983155

bull I983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983154983151983151983156983141983140 983145983150 983156983159983151 983147983141983161 983137983155983155983157983149983152983156983145983151983150983155 (983145) 983152983151983148983145983156983145983139983137983148

983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983151983142 983148983145983138983141983154983137983148983145983155983149 983137983154983141 983159983144983137983156 983149983137983156983156983141983154983155 (983145983145) 983137983139983153983157983145983155983145983156983145983151983150983151983142 983159983141983137983148983156983144 983145983149983149983137983156983141983154983145983137983148 983142983151983154 983138983151983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983137983150983140 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983155983145983149983145983148983137983154983148983161 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156983151983150983139983141 983156983144983141 983138983137983139983147983143983154983151983157983150983140 983139983151983150983140983145983156983145983151983150983155 983151983142 983146983157983155983156983145983139983141 983141983160983145983155983156 983145983150 983137983148983148

983155983151983139983145983141983156983145983141983155bull B983157983156 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 983149983137983156983156983141983154 983138983141983139983137983157983155983141 983156983144983141

983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141 983152983154983145983150983139983145983152983148983141 983137983152983152983148983145983141983155 983159983145983156983144983145983150 983141983137983139983144 983152983141983151983152983148983141 (983150983151983156983141

983144983151983159983141983158983141983154 983156983144983137983156 983156983144983141 DP 983149983137983161 983137983148983148983151983159 983142983151983154 983144983145983143983144 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161)

R 983148 983145 983148 983142 983156 983145 983148 983148983156983144 983142

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4562

R983137983159983148983155 983151983150 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983151983142 983149983137983156983141983154983145983137983148 983159983141983137983148983156983144 983142983151983154

983137 991260983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161991261 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149bull I983156 983145983155 983137 983149983145983155983156983137983147983141 983156983151 983138983141983148983145983141983158983141 983156983144983137983156 983137 983146983157983155983156 983137983150983140 983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161 983149983157983155983156

983159983137983145983156 983157983152983151983150 983137 983144983145983143983144 983149983137983156983141983154983145983137983148 983155983156983137983150983140983137983154983140 983151983142 983148983145983142983141 W983144983137983156 983149983141983150 983159983137983150983156 983145983155

983149983141983137983150983145983150983143983142983157983148 983159983151983154983147 983145983150 983142983154983141983141 983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983159983145983156983144 983151983156983144983141983154983155 983156983144983141983155983141983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983154983141983143983157983148983137983156983145983150983143 983156983144983141983145983154 983154983141983148983137983156983145983151983150983155 983156983151 983151983150983141 983137983150983151983156983144983141983154 983159983145983156983144983145983150 983137983142983154983137983149983141983159983151983154983147 983151983142 983146983157983155983156 983138983137983155983145983139 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 T983151 983137983139983144983145983141983158983141 983156983144983145983155 983155983156983137983156983141 983151983142983156983144983145983150983143983155 983143983154983141983137983156 983159983141983137983148983156983144 983145983155 983150983151983156 983150983141983139983141983155983155983137983154983161 983113983150 983142983137983139983156 983138983141983161983151983150983140 983155983151983149983141983152983151983145983150983156 983145983156 983145983155 983149983151983154983141 983148983145983147983141983148983161 983156983151 983138983141 983137 983152983151983155983145983156983145983158983141 983144983145983150983140983154983137983150983139983141 983137

983149983141983137983150983145983150983143983148983141983155983155 983140983145983155983156983154983137983139983156983145983151983150 983137983156 983138983141983155983156 983145983142 983150983151983156 983137 983156983141983149983152983156983137983156983145983151983150 983156983151983145983150983140983157983148983143983141983150983139983141 983137983150983140 983141983149983152983156983145983150983141983155983155 ( 983105 983124983144983141983151983154983161 983151983142 983114983157983155983156983145983139983141 C983144983137983152983156983141983154 V98320744 983152983152 2579830858)

bull F983151983154 R983137983159983148983155 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150 983151983142 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983155983145983149983152983148983161 983137983155983157983149 983151983142 983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983152983156983145983149983137983148 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 (983149983161983145983150983156983141983154983152983154983141983156983137983156983145983151983150)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4662

bull I983150 G983145983150983145 983156983141983154983149983155

p p y y pG j

n

i j

ii j

n

i

n

i

iii +minus(+ sumsumsumgt=

)11 micro

π

Go back to our definition of global inequality

Rawls would insist of the minimization of eachindividual Gini (Gi) so that Term 1 (within-inequality)would be minimized But differences in mean incomes

between the countries can take any value Term 2(between inequality) could be very high

And this is exactly what we observe in real life Term 2

accounts for 85 of global Gini

Term 1 Term 2

Global Ginis in Real World Rawlsian World Convergence

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4762

All equal Different (as

now)

All equal

Different (asnow)

Mean countryincomes

Individualincomes within

country

G oba G s ea o d a s a o d Co e ge ceWorldhellipand Shangri-La World

697

615(all country

Ginis=0)

456 (all mean

incomes sameall country Ginisas now)

0

C 983148 983145 983140 21983155983156 983148983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4862

C983151983150983139983148983157983155983145983151983150 983137983150983140 21983155983156 983139983141983150983156983157983154983161 983152983151983148983145983139983161 983145983155983155983157983141983155

bull T983151 983154983141983140983157983139983141 983155983145983143983150983145983142983145983139983137983150983156983148983161 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 (983137983150983140983152983151983158983141983154983156983161) 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983156983144983141983154983141 983137983154983141 983156983159983151 983159983137983161983155

bull A 983155983148983151983159 983137983150983140 983155983157983155983156983137983145983150983137983138983148983141 983159983137983161 983144983145983143983144983141983154 983143983154983151983159983156983144 983154983137983156983141 983151983142983152983151983151983154983141983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull A 983142983137983155983156 983137983150983140 983152983151983155983155983145983138983148983161 983152983151983148983145983156983145983139983137983148983148983161 983156983157983149983157983148983156983151983157983155 983159983137983161

983145983150983139983154983141983137983155983141 983149983145983143983154983137983156983145983151983150bull 983109983145983156983144983141983154 983152983151983151983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983151 983138983141983139983151983149983141 983154983145983139983144983141983154 983151983154983152983151983151983154 983152983141983151983152983148983141 983159983145983148983148 983149983151983158983141 983156983151 983154983145983139983144 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull S983144983151983157983148983140 983149983145983143983154983137983150983156983155 983138983141 983156983137983160983141983140 983137983140983140983145983156983145983151983150983137983148983148983161 983156983151 983152983137983161 983150983137983156983145983158983141983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150991257983155 983148983151983155983141983154983155 983137983150983140 983156983144983151983155983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983145983150 983156983144983141983145983154983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983151983154983145983143983145983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4962

EXTRAS S983144983151983157983148983140 983156983144983141 983159983144983151983148983141 983159983151983154983148983140983138983141 983139983151983149983152983151983155983141983140 983151983142 983143983137983156983141983140

983139983151983149983149983157983150983145983156983145983141983155

P983137983155983155983137983143983141983155 983137983150983140 983140983141983137983156983144 983137983156 983137983158983141983154983137983143983141 983137983150983150983157983137983148

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5062

983143 983143

983154983137983156983141983155983109983155983156983145983149983137983156983141983140

983155983157983139983139983141983155983155983142983157983148

983145983148983148983141983143983137983148

983152983137983155983155983137983143983141983155

983118983157983149983138983141983154

983151983142 983137983154983154983141983155983156983155

983108983141983137983156983144983155 983108983141983137983156983144

983154983137983156983141

983122983141983148983137983156983145983158983141

983140983141983137983156983144

983154983137983156983141

B983141983154983148983145983150 W983137983148983148 983166200 115 9831667 22 100

M983141983160983145983139983137983150 W983137983148983148 200000 A983138983151983157983156 1983149983145983148983148983145983151983150

400983085500

005 2

A983142983154983145983139983137EU 200000 A983154983151983157983150983140

1000

05 23

Most of the successful passages before the consolidation of the Wall

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5162

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

983152983154983141983152983137983154983141983140bull 983124983144983141 983109983139983151983150983151983149983145983155983156 (J983137983150983157983137983154983161 2011) 991260R983141983149983141983149983138983141983154 E983150983158983161 983145983155 983137

983140983141983137983140983148983161 983155983145983150991261 (L983145983155983156 983149983137983140983141 983145983150 4

983156983144

983139983141983150983156983157983154983161 983141983150983158983161983145983150983156983154983151983140983157983139983141983140 983151983150 983156983144983141 983148983145983155983156 983145983150 983156983144983141 7983156983144)

bull 991260A983143983137983145983150 I 983156983141983148983148 983161983151983157 983145983156 983145983155 983141983137983155983145983141983154 983142983151983154 983137 983139983137983149983141983148 983156983151 983143983151 983156983144983154983151983157983143983144

983156983144983141 983141983161983141 983151983142 983137 983150983141983141983140983148983141 983156983144983137983150 983142983151983154 983137 983154983145983139983144 983149983137983150 983156983151 983141983150983156983141983154 983156983144983141983147983145983150983143983140983151983149 983151983142 G983151983140991261

bull I983142 983161983151983157 983159983137983150983156 983156983151 983138983141 983152983141983154983142983141983139983156 983143983151 983155983141983148983148 983161983151983157983154 983152983151983155983155983141983155983155983145983151983150983155

983137983150983140 983143983145983158983141 983156983151 983156983144983141 983152983151983151983154 983137983150983140 983161983151983157 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983154983141983137983155983157983154983141 983145983150983144983141983137983158983141983150991261 (983145983150 M983137983154983147 L983157983147983141 983137983150983140 M983137983156983156983144983141983159)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5262

C983144983145983150983137

C983144983145983150983137 (19809830852000)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5362

C983144983145983150983137 (1980 2000)

Red fast growth (1σ above the mean)

Yellow average

Light yellow slow (1σ below the

mean)

North to SouthShandong

JiangsuZhejiangFujianGuangdong

C983144983145983150983137991257983155 G983137983150983143 983151983142 E983148983141983158983141983150 5 983149983137983154983145983156983145983149983141 983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + 4 983139983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5462

983143 983152 983161

983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + H983151983150983143 K983151983150983143 983137983150983140 M983137983139983137983151 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 GDP 983138983161 983137

983156983144983145983154983140 983151983142 983156983144983141 983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150

Provinces are from N to S Shanong JiansuZhejiang FujianGuangdong

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5562

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5762

983152

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100country percentile

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5862

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

983156983159983151983159983137983161 (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085983122 983137983154983141983137(678)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085

983125 983137983154983141983137(626)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983125983123983105 983137983154983141983137(296)) 983148983141983143983141983150983140(983151983142983142) 983160983156983145983156983148983141(983145983150983139983151983149983141 983145983150 983120983120983120 983140983151983148983148983137983154 983148983151983143983155) 983156983141983160983156(800 26 983107983144983145983150983137983085

983154983157983154983137983148) 983156983141983160983156(800 37 983107983144983145983150983137983085983085983157983154983138983137983150) 983156983141983160983156(350 45 983125983123983105)983110983154983151983149 98315998315198315498314898314020029831352005983140983156983137

China-rural China--urban

USA

0

2 0 0

4 0 0

6 0 0

8 0 0

25 3 35 4 45 5income in PPP dollar logs

T983144 983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5962

T983144983141 983139983154983145983155983145983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6062

P983148983157983156983151983139983154983137983156983145983139 983137983150983140 983140983141983149983151983139983154983137983156983145983139 983154983141983137983148 983143983148983151983138983137983148 983143983154983151983159983156983144

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 40: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4062

I983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983137 983154983141983150983156

bull I983142 983149983151983155983156 983151983142 983151983157983154 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983140983141983156983141983154983149983145983150983141983140 983138983161

983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983156983144983141983150 983156983144983141983154983141 983145983155 983148983145983156983156983148983141 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142

983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161 983143983148983151983138983137983148983148983161 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983154983141983150983156

(983157983150983154983141983148983137983156983141983140 983156983151 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983140983141983155983141983154983156 983151983154 983141983142983142983151983154983156)

bull H983151983159 983149983157983139983144 983145983155 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983159983151983154983156983144 B983148983137983139983147983085983149983137983154983147983141983156UK 983152983137983155983155983152983151983154983156983155 983155983151983148983140 983142983151983154 983137983138983151983157983156 9832035000 983148983141983143983137983148983148983161

983152983157983154983139983144983137983155983141 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983142983151983154 983137983138983151983157983156 $1983149 983145983150

983145983150983158983141983155983156983149983141983150983156

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4162

T983144983141 983148983151983143983145983139 983151983142 983156983144983141 983137983154983143983157983149983141983150983156

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983145983150 983156983144983141 983159983151983154983148983140 983145983155

983158983141983154983161 983144983145983143983144 (G983145983150983145=70)

bull M983151983155983156 983151983142 983156983144983137983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983138983161 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150983139983151983149983141983155

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 991260983141983160983152983148983137983145983150983155991261 983155983151983149983141 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161 983145983150

983152983141983154983155983151983150983137983148 983145983150983139983151983149983141983155 983143983148983151983138983137983148983148983161 (983137983155983155983141983155983155983141983140 983137983139983154983151983155983155 983150983137983156983145983151983150983137983148983158983141983150983156983145983148983141983155)

bull T983144983145983155 983159983137983155 983150983151983156 983156983144983141 983139983137983155983141 983145983150 983156983144983141 983152983137983155983156 (983137983154983151983157983150983140 185098308570)

983159983144983141983150 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983149983151983155983156983151983142 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

T983144 983156983145 983156 983147

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4262

T983144983141 983153983157983141983155983156983145983151983150983155 983156983151 983137983155983147

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983149983151983154983137983148983148983161983085983137983154983138983145983156983154983137983154983161 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983145983150983140983141983152983141983150983140983141983150983156 983151983142 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983141983142983142983151983154983156

bull I983156 983139983137983150 983138983141 983154983141983143983137983154983140983141983140 983137983155 983137 983154983141983150983156 (983155983144983137983154983141983140 983138983161 983137983148983148 983149983141983149983138983141983154983155

983151983142 983137 983139983151983149983149983157983150983145983156983161)

bull I983155 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142 983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141983148983161

983137983139983153983157983145983154983141983140 983159983141983137983148983156983144 983137983139983139983141983152983156983137983138983148983141

bull I983155 983145983156 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983142983154983151983149 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142

983142983137983149983145983148983161 983159983141983137983148983156983144 W983144983161

bull P983151983148983145983156983145983139983137983148 983152983144983145983148983151983155983151983152983144983161 983137983154983143983157983149983141983150983156983155 983152983154983151 983154983141983150983156 (983155983151983139983145983137983148983139983151983150983156983154983137983139983156 983155983156983137983156983145983155983156 983156983144983141983151983154983161 983152983144983145983148983145983137983085983085A983154983145983155983156983151983156983148983141) 983137983150983140 983139983151983150983156983154983137

(983139983151983155983149983151983152983151983148983145983156983137983150 983146983157983155983156983145983139983141 983137983155 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4362

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4462

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140 (983138) 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161bull N983141983145983156983144983141983154 983151983142 983156983144983141983149 983149983137983156983156983141983154983155

bull C983151983150983139983141983152983156 1 (983140983145983158983141983154983143983141983150983139983141) 983145983155 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156 983145983142 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983144983137983158983141

983148983145983138983141983154983137983148 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983145983156 983149983137983161 983138983141 983154983141983148983141983158983137983150983156 983142983151983154 983148983145983138983141983154983137983148 983158983155983138983157983154983140983141983150983141983140 983155983151983139983145983141983156983145983141983155

bull I983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983154983151983151983156983141983140 983145983150 983156983159983151 983147983141983161 983137983155983155983157983149983152983156983145983151983150983155 (983145) 983152983151983148983145983156983145983139983137983148

983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983151983142 983148983145983138983141983154983137983148983145983155983149 983137983154983141 983159983144983137983156 983149983137983156983156983141983154983155 (983145983145) 983137983139983153983157983145983155983145983156983145983151983150983151983142 983159983141983137983148983156983144 983145983149983149983137983156983141983154983145983137983148 983142983151983154 983138983151983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983137983150983140 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983155983145983149983145983148983137983154983148983161 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156983151983150983139983141 983156983144983141 983138983137983139983147983143983154983151983157983150983140 983139983151983150983140983145983156983145983151983150983155 983151983142 983146983157983155983156983145983139983141 983141983160983145983155983156 983145983150 983137983148983148

983155983151983139983145983141983156983145983141983155bull B983157983156 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 983149983137983156983156983141983154 983138983141983139983137983157983155983141 983156983144983141

983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141 983152983154983145983150983139983145983152983148983141 983137983152983152983148983145983141983155 983159983145983156983144983145983150 983141983137983139983144 983152983141983151983152983148983141 (983150983151983156983141

983144983151983159983141983158983141983154 983156983144983137983156 983156983144983141 DP 983149983137983161 983137983148983148983151983159 983142983151983154 983144983145983143983144 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161)

R 983148 983145 983148 983142 983156 983145 983148 983148983156983144 983142

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4562

R983137983159983148983155 983151983150 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983151983142 983149983137983156983141983154983145983137983148 983159983141983137983148983156983144 983142983151983154

983137 991260983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161991261 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149bull I983156 983145983155 983137 983149983145983155983156983137983147983141 983156983151 983138983141983148983145983141983158983141 983156983144983137983156 983137 983146983157983155983156 983137983150983140 983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161 983149983157983155983156

983159983137983145983156 983157983152983151983150 983137 983144983145983143983144 983149983137983156983141983154983145983137983148 983155983156983137983150983140983137983154983140 983151983142 983148983145983142983141 W983144983137983156 983149983141983150 983159983137983150983156 983145983155

983149983141983137983150983145983150983143983142983157983148 983159983151983154983147 983145983150 983142983154983141983141 983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983159983145983156983144 983151983156983144983141983154983155 983156983144983141983155983141983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983154983141983143983157983148983137983156983145983150983143 983156983144983141983145983154 983154983141983148983137983156983145983151983150983155 983156983151 983151983150983141 983137983150983151983156983144983141983154 983159983145983156983144983145983150 983137983142983154983137983149983141983159983151983154983147 983151983142 983146983157983155983156 983138983137983155983145983139 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 T983151 983137983139983144983145983141983158983141 983156983144983145983155 983155983156983137983156983141 983151983142983156983144983145983150983143983155 983143983154983141983137983156 983159983141983137983148983156983144 983145983155 983150983151983156 983150983141983139983141983155983155983137983154983161 983113983150 983142983137983139983156 983138983141983161983151983150983140 983155983151983149983141983152983151983145983150983156 983145983156 983145983155 983149983151983154983141 983148983145983147983141983148983161 983156983151 983138983141 983137 983152983151983155983145983156983145983158983141 983144983145983150983140983154983137983150983139983141 983137

983149983141983137983150983145983150983143983148983141983155983155 983140983145983155983156983154983137983139983156983145983151983150 983137983156 983138983141983155983156 983145983142 983150983151983156 983137 983156983141983149983152983156983137983156983145983151983150 983156983151983145983150983140983157983148983143983141983150983139983141 983137983150983140 983141983149983152983156983145983150983141983155983155 ( 983105 983124983144983141983151983154983161 983151983142 983114983157983155983156983145983139983141 C983144983137983152983156983141983154 V98320744 983152983152 2579830858)

bull F983151983154 R983137983159983148983155 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150 983151983142 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983155983145983149983152983148983161 983137983155983157983149 983151983142 983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983152983156983145983149983137983148 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 (983149983161983145983150983156983141983154983152983154983141983156983137983156983145983151983150)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4662

bull I983150 G983145983150983145 983156983141983154983149983155

p p y y pG j

n

i j

ii j

n

i

n

i

iii +minus(+ sumsumsumgt=

)11 micro

π

Go back to our definition of global inequality

Rawls would insist of the minimization of eachindividual Gini (Gi) so that Term 1 (within-inequality)would be minimized But differences in mean incomes

between the countries can take any value Term 2(between inequality) could be very high

And this is exactly what we observe in real life Term 2

accounts for 85 of global Gini

Term 1 Term 2

Global Ginis in Real World Rawlsian World Convergence

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4762

All equal Different (as

now)

All equal

Different (asnow)

Mean countryincomes

Individualincomes within

country

G oba G s ea o d a s a o d Co e ge ceWorldhellipand Shangri-La World

697

615(all country

Ginis=0)

456 (all mean

incomes sameall country Ginisas now)

0

C 983148 983145 983140 21983155983156 983148983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4862

C983151983150983139983148983157983155983145983151983150 983137983150983140 21983155983156 983139983141983150983156983157983154983161 983152983151983148983145983139983161 983145983155983155983157983141983155

bull T983151 983154983141983140983157983139983141 983155983145983143983150983145983142983145983139983137983150983156983148983161 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 (983137983150983140983152983151983158983141983154983156983161) 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983156983144983141983154983141 983137983154983141 983156983159983151 983159983137983161983155

bull A 983155983148983151983159 983137983150983140 983155983157983155983156983137983145983150983137983138983148983141 983159983137983161 983144983145983143983144983141983154 983143983154983151983159983156983144 983154983137983156983141 983151983142983152983151983151983154983141983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull A 983142983137983155983156 983137983150983140 983152983151983155983155983145983138983148983161 983152983151983148983145983156983145983139983137983148983148983161 983156983157983149983157983148983156983151983157983155 983159983137983161

983145983150983139983154983141983137983155983141 983149983145983143983154983137983156983145983151983150bull 983109983145983156983144983141983154 983152983151983151983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983151 983138983141983139983151983149983141 983154983145983139983144983141983154 983151983154983152983151983151983154 983152983141983151983152983148983141 983159983145983148983148 983149983151983158983141 983156983151 983154983145983139983144 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull S983144983151983157983148983140 983149983145983143983154983137983150983156983155 983138983141 983156983137983160983141983140 983137983140983140983145983156983145983151983150983137983148983148983161 983156983151 983152983137983161 983150983137983156983145983158983141983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150991257983155 983148983151983155983141983154983155 983137983150983140 983156983144983151983155983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983145983150 983156983144983141983145983154983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983151983154983145983143983145983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4962

EXTRAS S983144983151983157983148983140 983156983144983141 983159983144983151983148983141 983159983151983154983148983140983138983141 983139983151983149983152983151983155983141983140 983151983142 983143983137983156983141983140

983139983151983149983149983157983150983145983156983145983141983155

P983137983155983155983137983143983141983155 983137983150983140 983140983141983137983156983144 983137983156 983137983158983141983154983137983143983141 983137983150983150983157983137983148

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5062

983143 983143

983154983137983156983141983155983109983155983156983145983149983137983156983141983140

983155983157983139983139983141983155983155983142983157983148

983145983148983148983141983143983137983148

983152983137983155983155983137983143983141983155

983118983157983149983138983141983154

983151983142 983137983154983154983141983155983156983155

983108983141983137983156983144983155 983108983141983137983156983144

983154983137983156983141

983122983141983148983137983156983145983158983141

983140983141983137983156983144

983154983137983156983141

B983141983154983148983145983150 W983137983148983148 983166200 115 9831667 22 100

M983141983160983145983139983137983150 W983137983148983148 200000 A983138983151983157983156 1983149983145983148983148983145983151983150

400983085500

005 2

A983142983154983145983139983137EU 200000 A983154983151983157983150983140

1000

05 23

Most of the successful passages before the consolidation of the Wall

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5162

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

983152983154983141983152983137983154983141983140bull 983124983144983141 983109983139983151983150983151983149983145983155983156 (J983137983150983157983137983154983161 2011) 991260R983141983149983141983149983138983141983154 E983150983158983161 983145983155 983137

983140983141983137983140983148983161 983155983145983150991261 (L983145983155983156 983149983137983140983141 983145983150 4

983156983144

983139983141983150983156983157983154983161 983141983150983158983161983145983150983156983154983151983140983157983139983141983140 983151983150 983156983144983141 983148983145983155983156 983145983150 983156983144983141 7983156983144)

bull 991260A983143983137983145983150 I 983156983141983148983148 983161983151983157 983145983156 983145983155 983141983137983155983145983141983154 983142983151983154 983137 983139983137983149983141983148 983156983151 983143983151 983156983144983154983151983157983143983144

983156983144983141 983141983161983141 983151983142 983137 983150983141983141983140983148983141 983156983144983137983150 983142983151983154 983137 983154983145983139983144 983149983137983150 983156983151 983141983150983156983141983154 983156983144983141983147983145983150983143983140983151983149 983151983142 G983151983140991261

bull I983142 983161983151983157 983159983137983150983156 983156983151 983138983141 983152983141983154983142983141983139983156 983143983151 983155983141983148983148 983161983151983157983154 983152983151983155983155983141983155983155983145983151983150983155

983137983150983140 983143983145983158983141 983156983151 983156983144983141 983152983151983151983154 983137983150983140 983161983151983157 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983154983141983137983155983157983154983141 983145983150983144983141983137983158983141983150991261 (983145983150 M983137983154983147 L983157983147983141 983137983150983140 M983137983156983156983144983141983159)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5262

C983144983145983150983137

C983144983145983150983137 (19809830852000)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5362

C983144983145983150983137 (1980 2000)

Red fast growth (1σ above the mean)

Yellow average

Light yellow slow (1σ below the

mean)

North to SouthShandong

JiangsuZhejiangFujianGuangdong

C983144983145983150983137991257983155 G983137983150983143 983151983142 E983148983141983158983141983150 5 983149983137983154983145983156983145983149983141 983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + 4 983139983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5462

983143 983152 983161

983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + H983151983150983143 K983151983150983143 983137983150983140 M983137983139983137983151 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 GDP 983138983161 983137

983156983144983145983154983140 983151983142 983156983144983141 983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150

Provinces are from N to S Shanong JiansuZhejiang FujianGuangdong

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5562

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5762

983152

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100country percentile

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5862

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

983156983159983151983159983137983161 (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085983122 983137983154983141983137(678)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085

983125 983137983154983141983137(626)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983125983123983105 983137983154983141983137(296)) 983148983141983143983141983150983140(983151983142983142) 983160983156983145983156983148983141(983145983150983139983151983149983141 983145983150 983120983120983120 983140983151983148983148983137983154 983148983151983143983155) 983156983141983160983156(800 26 983107983144983145983150983137983085

983154983157983154983137983148) 983156983141983160983156(800 37 983107983144983145983150983137983085983085983157983154983138983137983150) 983156983141983160983156(350 45 983125983123983105)983110983154983151983149 98315998315198315498314898314020029831352005983140983156983137

China-rural China--urban

USA

0

2 0 0

4 0 0

6 0 0

8 0 0

25 3 35 4 45 5income in PPP dollar logs

T983144 983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5962

T983144983141 983139983154983145983155983145983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6062

P983148983157983156983151983139983154983137983156983145983139 983137983150983140 983140983141983149983151983139983154983137983156983145983139 983154983141983137983148 983143983148983151983138983137983148 983143983154983151983159983156983144

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 41: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4162

T983144983141 983148983151983143983145983139 983151983142 983156983144983141 983137983154983143983157983149983141983150983156

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983145983150 983156983144983141 983159983151983154983148983140 983145983155

983158983141983154983161 983144983145983143983144 (G983145983150983145=70)

bull M983151983155983156 983151983142 983156983144983137983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983145983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983138983161 983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141983155983145983150 983139983151983157983150983156983154983145983141983155991257 983152983141983154 983139983137983152983145983156983137 983145983150983139983151983149983141983155

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 991260983141983160983152983148983137983145983150983155991261 983155983151983149983141 60 983151983142 983158983137983154983145983137983138983145983148983145983156983161 983145983150

983152983141983154983155983151983150983137983148 983145983150983139983151983149983141983155 983143983148983151983138983137983148983148983161 (983137983155983155983141983155983155983141983140 983137983139983154983151983155983155 983150983137983156983145983151983150983137983148983158983141983150983156983145983148983141983155)

bull T983144983145983155 983159983137983155 983150983151983156 983156983144983141 983139983137983155983141 983145983150 983156983144983141 983152983137983155983156 (983137983154983151983157983150983140 185098308570)

983159983144983141983150 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 991260983141983160983152983148983137983145983150983141983140991261 983149983151983155983156983151983142 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161

T983144 983156983145 983156 983147

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4262

T983144983141 983153983157983141983155983156983145983151983150983155 983156983151 983137983155983147

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983149983151983154983137983148983148983161983085983137983154983138983145983156983154983137983154983161 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983145983150983140983141983152983141983150983140983141983150983156 983151983142 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983141983142983142983151983154983156

bull I983156 983139983137983150 983138983141 983154983141983143983137983154983140983141983140 983137983155 983137 983154983141983150983156 (983155983144983137983154983141983140 983138983161 983137983148983148 983149983141983149983138983141983154983155

983151983142 983137 983139983151983149983149983157983150983145983156983161)

bull I983155 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142 983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141983148983161

983137983139983153983157983145983154983141983140 983159983141983137983148983156983144 983137983139983139983141983152983156983137983138983148983141

bull I983155 983145983156 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983142983154983151983149 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142

983142983137983149983145983148983161 983159983141983137983148983156983144 W983144983161

bull P983151983148983145983156983145983139983137983148 983152983144983145983148983151983155983151983152983144983161 983137983154983143983157983149983141983150983156983155 983152983154983151 983154983141983150983156 (983155983151983139983145983137983148983139983151983150983156983154983137983139983156 983155983156983137983156983145983155983156 983156983144983141983151983154983161 983152983144983145983148983145983137983085983085A983154983145983155983156983151983156983148983141) 983137983150983140 983139983151983150983156983154983137

(983139983151983155983149983151983152983151983148983145983156983137983150 983146983157983155983156983145983139983141 983137983155 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4362

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4462

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140 (983138) 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161bull N983141983145983156983144983141983154 983151983142 983156983144983141983149 983149983137983156983156983141983154983155

bull C983151983150983139983141983152983156 1 (983140983145983158983141983154983143983141983150983139983141) 983145983155 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156 983145983142 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983144983137983158983141

983148983145983138983141983154983137983148 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983145983156 983149983137983161 983138983141 983154983141983148983141983158983137983150983156 983142983151983154 983148983145983138983141983154983137983148 983158983155983138983157983154983140983141983150983141983140 983155983151983139983145983141983156983145983141983155

bull I983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983154983151983151983156983141983140 983145983150 983156983159983151 983147983141983161 983137983155983155983157983149983152983156983145983151983150983155 (983145) 983152983151983148983145983156983145983139983137983148

983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983151983142 983148983145983138983141983154983137983148983145983155983149 983137983154983141 983159983144983137983156 983149983137983156983156983141983154983155 (983145983145) 983137983139983153983157983145983155983145983156983145983151983150983151983142 983159983141983137983148983156983144 983145983149983149983137983156983141983154983145983137983148 983142983151983154 983138983151983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983137983150983140 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983155983145983149983145983148983137983154983148983161 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156983151983150983139983141 983156983144983141 983138983137983139983147983143983154983151983157983150983140 983139983151983150983140983145983156983145983151983150983155 983151983142 983146983157983155983156983145983139983141 983141983160983145983155983156 983145983150 983137983148983148

983155983151983139983145983141983156983145983141983155bull B983157983156 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 983149983137983156983156983141983154 983138983141983139983137983157983155983141 983156983144983141

983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141 983152983154983145983150983139983145983152983148983141 983137983152983152983148983145983141983155 983159983145983156983144983145983150 983141983137983139983144 983152983141983151983152983148983141 (983150983151983156983141

983144983151983159983141983158983141983154 983156983144983137983156 983156983144983141 DP 983149983137983161 983137983148983148983151983159 983142983151983154 983144983145983143983144 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161)

R 983148 983145 983148 983142 983156 983145 983148 983148983156983144 983142

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4562

R983137983159983148983155 983151983150 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983151983142 983149983137983156983141983154983145983137983148 983159983141983137983148983156983144 983142983151983154

983137 991260983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161991261 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149bull I983156 983145983155 983137 983149983145983155983156983137983147983141 983156983151 983138983141983148983145983141983158983141 983156983144983137983156 983137 983146983157983155983156 983137983150983140 983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161 983149983157983155983156

983159983137983145983156 983157983152983151983150 983137 983144983145983143983144 983149983137983156983141983154983145983137983148 983155983156983137983150983140983137983154983140 983151983142 983148983145983142983141 W983144983137983156 983149983141983150 983159983137983150983156 983145983155

983149983141983137983150983145983150983143983142983157983148 983159983151983154983147 983145983150 983142983154983141983141 983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983159983145983156983144 983151983156983144983141983154983155 983156983144983141983155983141983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983154983141983143983157983148983137983156983145983150983143 983156983144983141983145983154 983154983141983148983137983156983145983151983150983155 983156983151 983151983150983141 983137983150983151983156983144983141983154 983159983145983156983144983145983150 983137983142983154983137983149983141983159983151983154983147 983151983142 983146983157983155983156 983138983137983155983145983139 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 T983151 983137983139983144983145983141983158983141 983156983144983145983155 983155983156983137983156983141 983151983142983156983144983145983150983143983155 983143983154983141983137983156 983159983141983137983148983156983144 983145983155 983150983151983156 983150983141983139983141983155983155983137983154983161 983113983150 983142983137983139983156 983138983141983161983151983150983140 983155983151983149983141983152983151983145983150983156 983145983156 983145983155 983149983151983154983141 983148983145983147983141983148983161 983156983151 983138983141 983137 983152983151983155983145983156983145983158983141 983144983145983150983140983154983137983150983139983141 983137

983149983141983137983150983145983150983143983148983141983155983155 983140983145983155983156983154983137983139983156983145983151983150 983137983156 983138983141983155983156 983145983142 983150983151983156 983137 983156983141983149983152983156983137983156983145983151983150 983156983151983145983150983140983157983148983143983141983150983139983141 983137983150983140 983141983149983152983156983145983150983141983155983155 ( 983105 983124983144983141983151983154983161 983151983142 983114983157983155983156983145983139983141 C983144983137983152983156983141983154 V98320744 983152983152 2579830858)

bull F983151983154 R983137983159983148983155 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150 983151983142 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983155983145983149983152983148983161 983137983155983157983149 983151983142 983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983152983156983145983149983137983148 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 (983149983161983145983150983156983141983154983152983154983141983156983137983156983145983151983150)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4662

bull I983150 G983145983150983145 983156983141983154983149983155

p p y y pG j

n

i j

ii j

n

i

n

i

iii +minus(+ sumsumsumgt=

)11 micro

π

Go back to our definition of global inequality

Rawls would insist of the minimization of eachindividual Gini (Gi) so that Term 1 (within-inequality)would be minimized But differences in mean incomes

between the countries can take any value Term 2(between inequality) could be very high

And this is exactly what we observe in real life Term 2

accounts for 85 of global Gini

Term 1 Term 2

Global Ginis in Real World Rawlsian World Convergence

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4762

All equal Different (as

now)

All equal

Different (asnow)

Mean countryincomes

Individualincomes within

country

G oba G s ea o d a s a o d Co e ge ceWorldhellipand Shangri-La World

697

615(all country

Ginis=0)

456 (all mean

incomes sameall country Ginisas now)

0

C 983148 983145 983140 21983155983156 983148983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4862

C983151983150983139983148983157983155983145983151983150 983137983150983140 21983155983156 983139983141983150983156983157983154983161 983152983151983148983145983139983161 983145983155983155983157983141983155

bull T983151 983154983141983140983157983139983141 983155983145983143983150983145983142983145983139983137983150983156983148983161 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 (983137983150983140983152983151983158983141983154983156983161) 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983156983144983141983154983141 983137983154983141 983156983159983151 983159983137983161983155

bull A 983155983148983151983159 983137983150983140 983155983157983155983156983137983145983150983137983138983148983141 983159983137983161 983144983145983143983144983141983154 983143983154983151983159983156983144 983154983137983156983141 983151983142983152983151983151983154983141983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull A 983142983137983155983156 983137983150983140 983152983151983155983155983145983138983148983161 983152983151983148983145983156983145983139983137983148983148983161 983156983157983149983157983148983156983151983157983155 983159983137983161

983145983150983139983154983141983137983155983141 983149983145983143983154983137983156983145983151983150bull 983109983145983156983144983141983154 983152983151983151983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983151 983138983141983139983151983149983141 983154983145983139983144983141983154 983151983154983152983151983151983154 983152983141983151983152983148983141 983159983145983148983148 983149983151983158983141 983156983151 983154983145983139983144 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull S983144983151983157983148983140 983149983145983143983154983137983150983156983155 983138983141 983156983137983160983141983140 983137983140983140983145983156983145983151983150983137983148983148983161 983156983151 983152983137983161 983150983137983156983145983158983141983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150991257983155 983148983151983155983141983154983155 983137983150983140 983156983144983151983155983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983145983150 983156983144983141983145983154983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983151983154983145983143983145983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4962

EXTRAS S983144983151983157983148983140 983156983144983141 983159983144983151983148983141 983159983151983154983148983140983138983141 983139983151983149983152983151983155983141983140 983151983142 983143983137983156983141983140

983139983151983149983149983157983150983145983156983145983141983155

P983137983155983155983137983143983141983155 983137983150983140 983140983141983137983156983144 983137983156 983137983158983141983154983137983143983141 983137983150983150983157983137983148

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5062

983143 983143

983154983137983156983141983155983109983155983156983145983149983137983156983141983140

983155983157983139983139983141983155983155983142983157983148

983145983148983148983141983143983137983148

983152983137983155983155983137983143983141983155

983118983157983149983138983141983154

983151983142 983137983154983154983141983155983156983155

983108983141983137983156983144983155 983108983141983137983156983144

983154983137983156983141

983122983141983148983137983156983145983158983141

983140983141983137983156983144

983154983137983156983141

B983141983154983148983145983150 W983137983148983148 983166200 115 9831667 22 100

M983141983160983145983139983137983150 W983137983148983148 200000 A983138983151983157983156 1983149983145983148983148983145983151983150

400983085500

005 2

A983142983154983145983139983137EU 200000 A983154983151983157983150983140

1000

05 23

Most of the successful passages before the consolidation of the Wall

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5162

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

983152983154983141983152983137983154983141983140bull 983124983144983141 983109983139983151983150983151983149983145983155983156 (J983137983150983157983137983154983161 2011) 991260R983141983149983141983149983138983141983154 E983150983158983161 983145983155 983137

983140983141983137983140983148983161 983155983145983150991261 (L983145983155983156 983149983137983140983141 983145983150 4

983156983144

983139983141983150983156983157983154983161 983141983150983158983161983145983150983156983154983151983140983157983139983141983140 983151983150 983156983144983141 983148983145983155983156 983145983150 983156983144983141 7983156983144)

bull 991260A983143983137983145983150 I 983156983141983148983148 983161983151983157 983145983156 983145983155 983141983137983155983145983141983154 983142983151983154 983137 983139983137983149983141983148 983156983151 983143983151 983156983144983154983151983157983143983144

983156983144983141 983141983161983141 983151983142 983137 983150983141983141983140983148983141 983156983144983137983150 983142983151983154 983137 983154983145983139983144 983149983137983150 983156983151 983141983150983156983141983154 983156983144983141983147983145983150983143983140983151983149 983151983142 G983151983140991261

bull I983142 983161983151983157 983159983137983150983156 983156983151 983138983141 983152983141983154983142983141983139983156 983143983151 983155983141983148983148 983161983151983157983154 983152983151983155983155983141983155983155983145983151983150983155

983137983150983140 983143983145983158983141 983156983151 983156983144983141 983152983151983151983154 983137983150983140 983161983151983157 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983154983141983137983155983157983154983141 983145983150983144983141983137983158983141983150991261 (983145983150 M983137983154983147 L983157983147983141 983137983150983140 M983137983156983156983144983141983159)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5262

C983144983145983150983137

C983144983145983150983137 (19809830852000)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5362

C983144983145983150983137 (1980 2000)

Red fast growth (1σ above the mean)

Yellow average

Light yellow slow (1σ below the

mean)

North to SouthShandong

JiangsuZhejiangFujianGuangdong

C983144983145983150983137991257983155 G983137983150983143 983151983142 E983148983141983158983141983150 5 983149983137983154983145983156983145983149983141 983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + 4 983139983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5462

983143 983152 983161

983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + H983151983150983143 K983151983150983143 983137983150983140 M983137983139983137983151 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 GDP 983138983161 983137

983156983144983145983154983140 983151983142 983156983144983141 983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150

Provinces are from N to S Shanong JiansuZhejiang FujianGuangdong

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5562

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5762

983152

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100country percentile

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5862

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

983156983159983151983159983137983161 (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085983122 983137983154983141983137(678)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085

983125 983137983154983141983137(626)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983125983123983105 983137983154983141983137(296)) 983148983141983143983141983150983140(983151983142983142) 983160983156983145983156983148983141(983145983150983139983151983149983141 983145983150 983120983120983120 983140983151983148983148983137983154 983148983151983143983155) 983156983141983160983156(800 26 983107983144983145983150983137983085

983154983157983154983137983148) 983156983141983160983156(800 37 983107983144983145983150983137983085983085983157983154983138983137983150) 983156983141983160983156(350 45 983125983123983105)983110983154983151983149 98315998315198315498314898314020029831352005983140983156983137

China-rural China--urban

USA

0

2 0 0

4 0 0

6 0 0

8 0 0

25 3 35 4 45 5income in PPP dollar logs

T983144 983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5962

T983144983141 983139983154983145983155983145983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6062

P983148983157983156983151983139983154983137983156983145983139 983137983150983140 983140983141983149983151983139983154983137983156983145983139 983154983141983137983148 983143983148983151983138983137983148 983143983154983151983159983156983144

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 42: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4262

T983144983141 983153983157983141983155983156983145983151983150983155 983156983151 983137983155983147

bull C983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983145983155 983137 983149983151983154983137983148983148983161983085983137983154983138983145983156983154983137983154983161 983139983145983154983139983157983149983155983156983137983150983139983141983145983150983140983141983152983141983150983140983141983150983156 983151983142 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148 983141983142983142983151983154983156

bull I983156 983139983137983150 983138983141 983154983141983143983137983154983140983141983140 983137983155 983137 983154983141983150983156 (983155983144983137983154983141983140 983138983161 983137983148983148 983149983141983149983138983141983154983155

983151983142 983137 983139983151983149983149983157983150983145983156983161)

bull I983155 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142 983139983151983148983148983141983139983156983145983158983141983148983161

983137983139983153983157983145983154983141983140 983159983141983137983148983156983144 983137983139983139983141983152983156983137983138983148983141

bull I983155 983145983156 983140983145983142983142983141983154983141983150983156 983142983154983151983149 983145983150983156983141983154983085983143983141983150983141983154983137983156983145983151983150983137983148 983156983154983137983150983155983149983145983155983155983145983151983150 983151983142

983142983137983149983145983148983161 983159983141983137983148983156983144 W983144983161

bull P983151983148983145983156983145983139983137983148 983152983144983145983148983151983155983151983152983144983161 983137983154983143983157983149983141983150983156983155 983152983154983151 983154983141983150983156 (983155983151983139983145983137983148983139983151983150983156983154983137983139983156 983155983156983137983156983145983155983156 983156983144983141983151983154983161 983152983144983145983148983145983137983085983085A983154983145983155983156983151983156983148983141) 983137983150983140 983139983151983150983156983154983137

(983139983151983155983149983151983152983151983148983145983156983137983150 983146983157983155983156983145983139983141 983137983155 983141983153983157983137983148983145983156983161 983151983142 983151983152983152983151983154983156983157983150983145983156983161)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4362

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4462

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140 (983138) 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161bull N983141983145983156983144983141983154 983151983142 983156983144983141983149 983149983137983156983156983141983154983155

bull C983151983150983139983141983152983156 1 (983140983145983158983141983154983143983141983150983139983141) 983145983155 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156 983145983142 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983144983137983158983141

983148983145983138983141983154983137983148 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983145983156 983149983137983161 983138983141 983154983141983148983141983158983137983150983156 983142983151983154 983148983145983138983141983154983137983148 983158983155983138983157983154983140983141983150983141983140 983155983151983139983145983141983156983145983141983155

bull I983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983154983151983151983156983141983140 983145983150 983156983159983151 983147983141983161 983137983155983155983157983149983152983156983145983151983150983155 (983145) 983152983151983148983145983156983145983139983137983148

983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983151983142 983148983145983138983141983154983137983148983145983155983149 983137983154983141 983159983144983137983156 983149983137983156983156983141983154983155 (983145983145) 983137983139983153983157983145983155983145983156983145983151983150983151983142 983159983141983137983148983156983144 983145983149983149983137983156983141983154983145983137983148 983142983151983154 983138983151983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983137983150983140 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983155983145983149983145983148983137983154983148983161 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156983151983150983139983141 983156983144983141 983138983137983139983147983143983154983151983157983150983140 983139983151983150983140983145983156983145983151983150983155 983151983142 983146983157983155983156983145983139983141 983141983160983145983155983156 983145983150 983137983148983148

983155983151983139983145983141983156983145983141983155bull B983157983156 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 983149983137983156983156983141983154 983138983141983139983137983157983155983141 983156983144983141

983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141 983152983154983145983150983139983145983152983148983141 983137983152983152983148983145983141983155 983159983145983156983144983145983150 983141983137983139983144 983152983141983151983152983148983141 (983150983151983156983141

983144983151983159983141983158983141983154 983156983144983137983156 983156983144983141 DP 983149983137983161 983137983148983148983151983159 983142983151983154 983144983145983143983144 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161)

R 983148 983145 983148 983142 983156 983145 983148 983148983156983144 983142

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4562

R983137983159983148983155 983151983150 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983151983142 983149983137983156983141983154983145983137983148 983159983141983137983148983156983144 983142983151983154

983137 991260983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161991261 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149bull I983156 983145983155 983137 983149983145983155983156983137983147983141 983156983151 983138983141983148983145983141983158983141 983156983144983137983156 983137 983146983157983155983156 983137983150983140 983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161 983149983157983155983156

983159983137983145983156 983157983152983151983150 983137 983144983145983143983144 983149983137983156983141983154983145983137983148 983155983156983137983150983140983137983154983140 983151983142 983148983145983142983141 W983144983137983156 983149983141983150 983159983137983150983156 983145983155

983149983141983137983150983145983150983143983142983157983148 983159983151983154983147 983145983150 983142983154983141983141 983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983159983145983156983144 983151983156983144983141983154983155 983156983144983141983155983141983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983154983141983143983157983148983137983156983145983150983143 983156983144983141983145983154 983154983141983148983137983156983145983151983150983155 983156983151 983151983150983141 983137983150983151983156983144983141983154 983159983145983156983144983145983150 983137983142983154983137983149983141983159983151983154983147 983151983142 983146983157983155983156 983138983137983155983145983139 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 T983151 983137983139983144983145983141983158983141 983156983144983145983155 983155983156983137983156983141 983151983142983156983144983145983150983143983155 983143983154983141983137983156 983159983141983137983148983156983144 983145983155 983150983151983156 983150983141983139983141983155983155983137983154983161 983113983150 983142983137983139983156 983138983141983161983151983150983140 983155983151983149983141983152983151983145983150983156 983145983156 983145983155 983149983151983154983141 983148983145983147983141983148983161 983156983151 983138983141 983137 983152983151983155983145983156983145983158983141 983144983145983150983140983154983137983150983139983141 983137

983149983141983137983150983145983150983143983148983141983155983155 983140983145983155983156983154983137983139983156983145983151983150 983137983156 983138983141983155983156 983145983142 983150983151983156 983137 983156983141983149983152983156983137983156983145983151983150 983156983151983145983150983140983157983148983143983141983150983139983141 983137983150983140 983141983149983152983156983145983150983141983155983155 ( 983105 983124983144983141983151983154983161 983151983142 983114983157983155983156983145983139983141 C983144983137983152983156983141983154 V98320744 983152983152 2579830858)

bull F983151983154 R983137983159983148983155 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150 983151983142 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983155983145983149983152983148983161 983137983155983157983149 983151983142 983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983152983156983145983149983137983148 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 (983149983161983145983150983156983141983154983152983154983141983156983137983156983145983151983150)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4662

bull I983150 G983145983150983145 983156983141983154983149983155

p p y y pG j

n

i j

ii j

n

i

n

i

iii +minus(+ sumsumsumgt=

)11 micro

π

Go back to our definition of global inequality

Rawls would insist of the minimization of eachindividual Gini (Gi) so that Term 1 (within-inequality)would be minimized But differences in mean incomes

between the countries can take any value Term 2(between inequality) could be very high

And this is exactly what we observe in real life Term 2

accounts for 85 of global Gini

Term 1 Term 2

Global Ginis in Real World Rawlsian World Convergence

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4762

All equal Different (as

now)

All equal

Different (asnow)

Mean countryincomes

Individualincomes within

country

G oba G s ea o d a s a o d Co e ge ceWorldhellipand Shangri-La World

697

615(all country

Ginis=0)

456 (all mean

incomes sameall country Ginisas now)

0

C 983148 983145 983140 21983155983156 983148983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4862

C983151983150983139983148983157983155983145983151983150 983137983150983140 21983155983156 983139983141983150983156983157983154983161 983152983151983148983145983139983161 983145983155983155983157983141983155

bull T983151 983154983141983140983157983139983141 983155983145983143983150983145983142983145983139983137983150983156983148983161 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 (983137983150983140983152983151983158983141983154983156983161) 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983156983144983141983154983141 983137983154983141 983156983159983151 983159983137983161983155

bull A 983155983148983151983159 983137983150983140 983155983157983155983156983137983145983150983137983138983148983141 983159983137983161 983144983145983143983144983141983154 983143983154983151983159983156983144 983154983137983156983141 983151983142983152983151983151983154983141983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull A 983142983137983155983156 983137983150983140 983152983151983155983155983145983138983148983161 983152983151983148983145983156983145983139983137983148983148983161 983156983157983149983157983148983156983151983157983155 983159983137983161

983145983150983139983154983141983137983155983141 983149983145983143983154983137983156983145983151983150bull 983109983145983156983144983141983154 983152983151983151983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983151 983138983141983139983151983149983141 983154983145983139983144983141983154 983151983154983152983151983151983154 983152983141983151983152983148983141 983159983145983148983148 983149983151983158983141 983156983151 983154983145983139983144 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull S983144983151983157983148983140 983149983145983143983154983137983150983156983155 983138983141 983156983137983160983141983140 983137983140983140983145983156983145983151983150983137983148983148983161 983156983151 983152983137983161 983150983137983156983145983158983141983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150991257983155 983148983151983155983141983154983155 983137983150983140 983156983144983151983155983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983145983150 983156983144983141983145983154983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983151983154983145983143983145983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4962

EXTRAS S983144983151983157983148983140 983156983144983141 983159983144983151983148983141 983159983151983154983148983140983138983141 983139983151983149983152983151983155983141983140 983151983142 983143983137983156983141983140

983139983151983149983149983157983150983145983156983145983141983155

P983137983155983155983137983143983141983155 983137983150983140 983140983141983137983156983144 983137983156 983137983158983141983154983137983143983141 983137983150983150983157983137983148

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5062

983143 983143

983154983137983156983141983155983109983155983156983145983149983137983156983141983140

983155983157983139983139983141983155983155983142983157983148

983145983148983148983141983143983137983148

983152983137983155983155983137983143983141983155

983118983157983149983138983141983154

983151983142 983137983154983154983141983155983156983155

983108983141983137983156983144983155 983108983141983137983156983144

983154983137983156983141

983122983141983148983137983156983145983158983141

983140983141983137983156983144

983154983137983156983141

B983141983154983148983145983150 W983137983148983148 983166200 115 9831667 22 100

M983141983160983145983139983137983150 W983137983148983148 200000 A983138983151983157983156 1983149983145983148983148983145983151983150

400983085500

005 2

A983142983154983145983139983137EU 200000 A983154983151983157983150983140

1000

05 23

Most of the successful passages before the consolidation of the Wall

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5162

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

983152983154983141983152983137983154983141983140bull 983124983144983141 983109983139983151983150983151983149983145983155983156 (J983137983150983157983137983154983161 2011) 991260R983141983149983141983149983138983141983154 E983150983158983161 983145983155 983137

983140983141983137983140983148983161 983155983145983150991261 (L983145983155983156 983149983137983140983141 983145983150 4

983156983144

983139983141983150983156983157983154983161 983141983150983158983161983145983150983156983154983151983140983157983139983141983140 983151983150 983156983144983141 983148983145983155983156 983145983150 983156983144983141 7983156983144)

bull 991260A983143983137983145983150 I 983156983141983148983148 983161983151983157 983145983156 983145983155 983141983137983155983145983141983154 983142983151983154 983137 983139983137983149983141983148 983156983151 983143983151 983156983144983154983151983157983143983144

983156983144983141 983141983161983141 983151983142 983137 983150983141983141983140983148983141 983156983144983137983150 983142983151983154 983137 983154983145983139983144 983149983137983150 983156983151 983141983150983156983141983154 983156983144983141983147983145983150983143983140983151983149 983151983142 G983151983140991261

bull I983142 983161983151983157 983159983137983150983156 983156983151 983138983141 983152983141983154983142983141983139983156 983143983151 983155983141983148983148 983161983151983157983154 983152983151983155983155983141983155983155983145983151983150983155

983137983150983140 983143983145983158983141 983156983151 983156983144983141 983152983151983151983154 983137983150983140 983161983151983157 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983154983141983137983155983157983154983141 983145983150983144983141983137983158983141983150991261 (983145983150 M983137983154983147 L983157983147983141 983137983150983140 M983137983156983156983144983141983159)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5262

C983144983145983150983137

C983144983145983150983137 (19809830852000)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5362

C983144983145983150983137 (1980 2000)

Red fast growth (1σ above the mean)

Yellow average

Light yellow slow (1σ below the

mean)

North to SouthShandong

JiangsuZhejiangFujianGuangdong

C983144983145983150983137991257983155 G983137983150983143 983151983142 E983148983141983158983141983150 5 983149983137983154983145983156983145983149983141 983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + 4 983139983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5462

983143 983152 983161

983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + H983151983150983143 K983151983150983143 983137983150983140 M983137983139983137983151 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 GDP 983138983161 983137

983156983144983145983154983140 983151983142 983156983144983141 983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150

Provinces are from N to S Shanong JiansuZhejiang FujianGuangdong

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5562

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5762

983152

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100country percentile

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5862

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

983156983159983151983159983137983161 (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085983122 983137983154983141983137(678)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085

983125 983137983154983141983137(626)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983125983123983105 983137983154983141983137(296)) 983148983141983143983141983150983140(983151983142983142) 983160983156983145983156983148983141(983145983150983139983151983149983141 983145983150 983120983120983120 983140983151983148983148983137983154 983148983151983143983155) 983156983141983160983156(800 26 983107983144983145983150983137983085

983154983157983154983137983148) 983156983141983160983156(800 37 983107983144983145983150983137983085983085983157983154983138983137983150) 983156983141983160983156(350 45 983125983123983105)983110983154983151983149 98315998315198315498314898314020029831352005983140983156983137

China-rural China--urban

USA

0

2 0 0

4 0 0

6 0 0

8 0 0

25 3 35 4 45 5income in PPP dollar logs

T983144 983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5962

T983144983141 983139983154983145983155983145983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6062

P983148983157983156983151983139983154983137983156983145983139 983137983150983140 983140983141983149983151983139983154983137983156983145983139 983154983141983137983148 983143983148983151983138983137983148 983143983154983151983159983156983144

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 43: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4362

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4462

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140 (983138) 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161bull N983141983145983156983144983141983154 983151983142 983156983144983141983149 983149983137983156983156983141983154983155

bull C983151983150983139983141983152983156 1 (983140983145983158983141983154983143983141983150983139983141) 983145983155 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156 983145983142 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983144983137983158983141

983148983145983138983141983154983137983148 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983145983156 983149983137983161 983138983141 983154983141983148983141983158983137983150983156 983142983151983154 983148983145983138983141983154983137983148 983158983155983138983157983154983140983141983150983141983140 983155983151983139983145983141983156983145983141983155

bull I983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983154983151983151983156983141983140 983145983150 983156983159983151 983147983141983161 983137983155983155983157983149983152983156983145983151983150983155 (983145) 983152983151983148983145983156983145983139983137983148

983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983151983142 983148983145983138983141983154983137983148983145983155983149 983137983154983141 983159983144983137983156 983149983137983156983156983141983154983155 (983145983145) 983137983139983153983157983145983155983145983156983145983151983150983151983142 983159983141983137983148983156983144 983145983149983149983137983156983141983154983145983137983148 983142983151983154 983138983151983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983137983150983140 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983155983145983149983145983148983137983154983148983161 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156983151983150983139983141 983156983144983141 983138983137983139983147983143983154983151983157983150983140 983139983151983150983140983145983156983145983151983150983155 983151983142 983146983157983155983156983145983139983141 983141983160983145983155983156 983145983150 983137983148983148

983155983151983139983145983141983156983145983141983155bull B983157983156 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 983149983137983156983156983141983154 983138983141983139983137983157983155983141 983156983144983141

983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141 983152983154983145983150983139983145983152983148983141 983137983152983152983148983145983141983155 983159983145983156983144983145983150 983141983137983139983144 983152983141983151983152983148983141 (983150983151983156983141

983144983151983159983141983158983141983154 983156983144983137983156 983156983144983141 DP 983149983137983161 983137983148983148983151983159 983142983151983154 983144983145983143983144 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161)

R 983148 983145 983148 983142 983156 983145 983148 983148983156983144 983142

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4562

R983137983159983148983155 983151983150 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983151983142 983149983137983156983141983154983145983137983148 983159983141983137983148983156983144 983142983151983154

983137 991260983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161991261 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149bull I983156 983145983155 983137 983149983145983155983156983137983147983141 983156983151 983138983141983148983145983141983158983141 983156983144983137983156 983137 983146983157983155983156 983137983150983140 983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161 983149983157983155983156

983159983137983145983156 983157983152983151983150 983137 983144983145983143983144 983149983137983156983141983154983145983137983148 983155983156983137983150983140983137983154983140 983151983142 983148983145983142983141 W983144983137983156 983149983141983150 983159983137983150983156 983145983155

983149983141983137983150983145983150983143983142983157983148 983159983151983154983147 983145983150 983142983154983141983141 983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983159983145983156983144 983151983156983144983141983154983155 983156983144983141983155983141983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983154983141983143983157983148983137983156983145983150983143 983156983144983141983145983154 983154983141983148983137983156983145983151983150983155 983156983151 983151983150983141 983137983150983151983156983144983141983154 983159983145983156983144983145983150 983137983142983154983137983149983141983159983151983154983147 983151983142 983146983157983155983156 983138983137983155983145983139 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 T983151 983137983139983144983145983141983158983141 983156983144983145983155 983155983156983137983156983141 983151983142983156983144983145983150983143983155 983143983154983141983137983156 983159983141983137983148983156983144 983145983155 983150983151983156 983150983141983139983141983155983155983137983154983161 983113983150 983142983137983139983156 983138983141983161983151983150983140 983155983151983149983141983152983151983145983150983156 983145983156 983145983155 983149983151983154983141 983148983145983147983141983148983161 983156983151 983138983141 983137 983152983151983155983145983156983145983158983141 983144983145983150983140983154983137983150983139983141 983137

983149983141983137983150983145983150983143983148983141983155983155 983140983145983155983156983154983137983139983156983145983151983150 983137983156 983138983141983155983156 983145983142 983150983151983156 983137 983156983141983149983152983156983137983156983145983151983150 983156983151983145983150983140983157983148983143983141983150983139983141 983137983150983140 983141983149983152983156983145983150983141983155983155 ( 983105 983124983144983141983151983154983161 983151983142 983114983157983155983156983145983139983141 C983144983137983152983156983141983154 V98320744 983152983152 2579830858)

bull F983151983154 R983137983159983148983155 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150 983151983142 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983155983145983149983152983148983161 983137983155983157983149 983151983142 983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983152983156983145983149983137983148 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 (983149983161983145983150983156983141983154983152983154983141983156983137983156983145983151983150)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4662

bull I983150 G983145983150983145 983156983141983154983149983155

p p y y pG j

n

i j

ii j

n

i

n

i

iii +minus(+ sumsumsumgt=

)11 micro

π

Go back to our definition of global inequality

Rawls would insist of the minimization of eachindividual Gini (Gi) so that Term 1 (within-inequality)would be minimized But differences in mean incomes

between the countries can take any value Term 2(between inequality) could be very high

And this is exactly what we observe in real life Term 2

accounts for 85 of global Gini

Term 1 Term 2

Global Ginis in Real World Rawlsian World Convergence

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4762

All equal Different (as

now)

All equal

Different (asnow)

Mean countryincomes

Individualincomes within

country

G oba G s ea o d a s a o d Co e ge ceWorldhellipand Shangri-La World

697

615(all country

Ginis=0)

456 (all mean

incomes sameall country Ginisas now)

0

C 983148 983145 983140 21983155983156 983148983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4862

C983151983150983139983148983157983155983145983151983150 983137983150983140 21983155983156 983139983141983150983156983157983154983161 983152983151983148983145983139983161 983145983155983155983157983141983155

bull T983151 983154983141983140983157983139983141 983155983145983143983150983145983142983145983139983137983150983156983148983161 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 (983137983150983140983152983151983158983141983154983156983161) 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983156983144983141983154983141 983137983154983141 983156983159983151 983159983137983161983155

bull A 983155983148983151983159 983137983150983140 983155983157983155983156983137983145983150983137983138983148983141 983159983137983161 983144983145983143983144983141983154 983143983154983151983159983156983144 983154983137983156983141 983151983142983152983151983151983154983141983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull A 983142983137983155983156 983137983150983140 983152983151983155983155983145983138983148983161 983152983151983148983145983156983145983139983137983148983148983161 983156983157983149983157983148983156983151983157983155 983159983137983161

983145983150983139983154983141983137983155983141 983149983145983143983154983137983156983145983151983150bull 983109983145983156983144983141983154 983152983151983151983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983151 983138983141983139983151983149983141 983154983145983139983144983141983154 983151983154983152983151983151983154 983152983141983151983152983148983141 983159983145983148983148 983149983151983158983141 983156983151 983154983145983139983144 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull S983144983151983157983148983140 983149983145983143983154983137983150983156983155 983138983141 983156983137983160983141983140 983137983140983140983145983156983145983151983150983137983148983148983161 983156983151 983152983137983161 983150983137983156983145983158983141983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150991257983155 983148983151983155983141983154983155 983137983150983140 983156983144983151983155983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983145983150 983156983144983141983145983154983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983151983154983145983143983145983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4962

EXTRAS S983144983151983157983148983140 983156983144983141 983159983144983151983148983141 983159983151983154983148983140983138983141 983139983151983149983152983151983155983141983140 983151983142 983143983137983156983141983140

983139983151983149983149983157983150983145983156983145983141983155

P983137983155983155983137983143983141983155 983137983150983140 983140983141983137983156983144 983137983156 983137983158983141983154983137983143983141 983137983150983150983157983137983148

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5062

983143 983143

983154983137983156983141983155983109983155983156983145983149983137983156983141983140

983155983157983139983139983141983155983155983142983157983148

983145983148983148983141983143983137983148

983152983137983155983155983137983143983141983155

983118983157983149983138983141983154

983151983142 983137983154983154983141983155983156983155

983108983141983137983156983144983155 983108983141983137983156983144

983154983137983156983141

983122983141983148983137983156983145983158983141

983140983141983137983156983144

983154983137983156983141

B983141983154983148983145983150 W983137983148983148 983166200 115 9831667 22 100

M983141983160983145983139983137983150 W983137983148983148 200000 A983138983151983157983156 1983149983145983148983148983145983151983150

400983085500

005 2

A983142983154983145983139983137EU 200000 A983154983151983157983150983140

1000

05 23

Most of the successful passages before the consolidation of the Wall

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5162

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

983152983154983141983152983137983154983141983140bull 983124983144983141 983109983139983151983150983151983149983145983155983156 (J983137983150983157983137983154983161 2011) 991260R983141983149983141983149983138983141983154 E983150983158983161 983145983155 983137

983140983141983137983140983148983161 983155983145983150991261 (L983145983155983156 983149983137983140983141 983145983150 4

983156983144

983139983141983150983156983157983154983161 983141983150983158983161983145983150983156983154983151983140983157983139983141983140 983151983150 983156983144983141 983148983145983155983156 983145983150 983156983144983141 7983156983144)

bull 991260A983143983137983145983150 I 983156983141983148983148 983161983151983157 983145983156 983145983155 983141983137983155983145983141983154 983142983151983154 983137 983139983137983149983141983148 983156983151 983143983151 983156983144983154983151983157983143983144

983156983144983141 983141983161983141 983151983142 983137 983150983141983141983140983148983141 983156983144983137983150 983142983151983154 983137 983154983145983139983144 983149983137983150 983156983151 983141983150983156983141983154 983156983144983141983147983145983150983143983140983151983149 983151983142 G983151983140991261

bull I983142 983161983151983157 983159983137983150983156 983156983151 983138983141 983152983141983154983142983141983139983156 983143983151 983155983141983148983148 983161983151983157983154 983152983151983155983155983141983155983155983145983151983150983155

983137983150983140 983143983145983158983141 983156983151 983156983144983141 983152983151983151983154 983137983150983140 983161983151983157 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983154983141983137983155983157983154983141 983145983150983144983141983137983158983141983150991261 (983145983150 M983137983154983147 L983157983147983141 983137983150983140 M983137983156983156983144983141983159)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5262

C983144983145983150983137

C983144983145983150983137 (19809830852000)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5362

C983144983145983150983137 (1980 2000)

Red fast growth (1σ above the mean)

Yellow average

Light yellow slow (1σ below the

mean)

North to SouthShandong

JiangsuZhejiangFujianGuangdong

C983144983145983150983137991257983155 G983137983150983143 983151983142 E983148983141983158983141983150 5 983149983137983154983145983156983145983149983141 983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + 4 983139983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5462

983143 983152 983161

983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + H983151983150983143 K983151983150983143 983137983150983140 M983137983139983137983151 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 GDP 983138983161 983137

983156983144983145983154983140 983151983142 983156983144983141 983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150

Provinces are from N to S Shanong JiansuZhejiang FujianGuangdong

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5562

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5762

983152

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100country percentile

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5862

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

983156983159983151983159983137983161 (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085983122 983137983154983141983137(678)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085

983125 983137983154983141983137(626)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983125983123983105 983137983154983141983137(296)) 983148983141983143983141983150983140(983151983142983142) 983160983156983145983156983148983141(983145983150983139983151983149983141 983145983150 983120983120983120 983140983151983148983148983137983154 983148983151983143983155) 983156983141983160983156(800 26 983107983144983145983150983137983085

983154983157983154983137983148) 983156983141983160983156(800 37 983107983144983145983150983137983085983085983157983154983138983137983150) 983156983141983160983156(350 45 983125983123983105)983110983154983151983149 98315998315198315498314898314020029831352005983140983156983137

China-rural China--urban

USA

0

2 0 0

4 0 0

6 0 0

8 0 0

25 3 35 4 45 5income in PPP dollar logs

T983144 983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5962

T983144983141 983139983154983145983155983145983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6062

P983148983157983156983151983139983154983137983156983145983139 983137983150983140 983140983141983149983151983139983154983137983156983145983139 983154983141983137983148 983143983148983151983138983137983148 983143983154983151983159983156983144

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 44: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4462

R983137983159983148983155 983151983150 (983137) 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150

983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983137983150983140 (983138) 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161bull N983141983145983156983144983141983154 983151983142 983156983144983141983149 983149983137983156983156983141983154983155

bull C983151983150983139983141983152983156 1 (983140983145983158983141983154983143983141983150983139983141) 983145983155 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156 983145983142 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983144983137983158983141

983148983145983138983141983154983137983148 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983145983156 983149983137983161 983138983141 983154983141983148983141983158983137983150983156 983142983151983154 983148983145983138983141983154983137983148 983158983155983138983157983154983140983141983150983141983140 983155983151983139983145983141983156983145983141983155

bull I983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983154983151983151983156983141983140 983145983150 983156983159983151 983147983141983161 983137983155983155983157983149983152983156983145983151983150983155 (983145) 983152983151983148983145983156983145983139983137983148

983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 983151983142 983148983145983138983141983154983137983148983145983155983149 983137983154983141 983159983144983137983156 983149983137983156983156983141983154983155 (983145983145) 983137983139983153983157983145983155983145983156983145983151983150983151983142 983159983141983137983148983156983144 983145983149983149983137983156983141983154983145983137983148 983142983151983154 983138983151983156983144 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983137983150983140 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull G983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983138983141983156983159983141983141983150 983145983150983140983145983158983145983140983157983137983148983155 983155983145983149983145983148983137983154983148983161 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983156983151983150983139983141 983156983144983141 983138983137983139983147983143983154983151983157983150983140 983139983151983150983140983145983156983145983151983150983155 983151983142 983146983157983155983156983145983139983141 983141983160983145983155983156 983145983150 983137983148983148

983155983151983139983145983141983156983145983141983155bull B983157983156 983159983145983156983144983145983150983085983150983137983156983145983151983150983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983145983141983155 983149983137983156983156983141983154 983138983141983139983137983157983155983141 983156983144983141

983140983145983142983142983141983154983141983150983139983141 983152983154983145983150983139983145983152983148983141 983137983152983152983148983145983141983155 983159983145983156983144983145983150 983141983137983139983144 983152983141983151983152983148983141 (983150983151983156983141

983144983151983159983141983158983141983154 983156983144983137983156 983156983144983141 DP 983149983137983161 983137983148983148983151983159 983142983151983154 983144983145983143983144 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161)

R 983148 983145 983148 983142 983156 983145 983148 983148983156983144 983142

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4562

R983137983159983148983155 983151983150 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983151983142 983149983137983156983141983154983145983137983148 983159983141983137983148983156983144 983142983151983154

983137 991260983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161991261 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149bull I983156 983145983155 983137 983149983145983155983156983137983147983141 983156983151 983138983141983148983145983141983158983141 983156983144983137983156 983137 983146983157983155983156 983137983150983140 983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161 983149983157983155983156

983159983137983145983156 983157983152983151983150 983137 983144983145983143983144 983149983137983156983141983154983145983137983148 983155983156983137983150983140983137983154983140 983151983142 983148983145983142983141 W983144983137983156 983149983141983150 983159983137983150983156 983145983155

983149983141983137983150983145983150983143983142983157983148 983159983151983154983147 983145983150 983142983154983141983141 983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983159983145983156983144 983151983156983144983141983154983155 983156983144983141983155983141983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983154983141983143983157983148983137983156983145983150983143 983156983144983141983145983154 983154983141983148983137983156983145983151983150983155 983156983151 983151983150983141 983137983150983151983156983144983141983154 983159983145983156983144983145983150 983137983142983154983137983149983141983159983151983154983147 983151983142 983146983157983155983156 983138983137983155983145983139 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 T983151 983137983139983144983145983141983158983141 983156983144983145983155 983155983156983137983156983141 983151983142983156983144983145983150983143983155 983143983154983141983137983156 983159983141983137983148983156983144 983145983155 983150983151983156 983150983141983139983141983155983155983137983154983161 983113983150 983142983137983139983156 983138983141983161983151983150983140 983155983151983149983141983152983151983145983150983156 983145983156 983145983155 983149983151983154983141 983148983145983147983141983148983161 983156983151 983138983141 983137 983152983151983155983145983156983145983158983141 983144983145983150983140983154983137983150983139983141 983137

983149983141983137983150983145983150983143983148983141983155983155 983140983145983155983156983154983137983139983156983145983151983150 983137983156 983138983141983155983156 983145983142 983150983151983156 983137 983156983141983149983152983156983137983156983145983151983150 983156983151983145983150983140983157983148983143983141983150983139983141 983137983150983140 983141983149983152983156983145983150983141983155983155 ( 983105 983124983144983141983151983154983161 983151983142 983114983157983155983156983145983139983141 C983144983137983152983156983141983154 V98320744 983152983152 2579830858)

bull F983151983154 R983137983159983148983155 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150 983151983142 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983155983145983149983152983148983161 983137983155983157983149 983151983142 983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983152983156983145983149983137983148 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 (983149983161983145983150983156983141983154983152983154983141983156983137983156983145983151983150)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4662

bull I983150 G983145983150983145 983156983141983154983149983155

p p y y pG j

n

i j

ii j

n

i

n

i

iii +minus(+ sumsumsumgt=

)11 micro

π

Go back to our definition of global inequality

Rawls would insist of the minimization of eachindividual Gini (Gi) so that Term 1 (within-inequality)would be minimized But differences in mean incomes

between the countries can take any value Term 2(between inequality) could be very high

And this is exactly what we observe in real life Term 2

accounts for 85 of global Gini

Term 1 Term 2

Global Ginis in Real World Rawlsian World Convergence

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4762

All equal Different (as

now)

All equal

Different (asnow)

Mean countryincomes

Individualincomes within

country

G oba G s ea o d a s a o d Co e ge ceWorldhellipand Shangri-La World

697

615(all country

Ginis=0)

456 (all mean

incomes sameall country Ginisas now)

0

C 983148 983145 983140 21983155983156 983148983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4862

C983151983150983139983148983157983155983145983151983150 983137983150983140 21983155983156 983139983141983150983156983157983154983161 983152983151983148983145983139983161 983145983155983155983157983141983155

bull T983151 983154983141983140983157983139983141 983155983145983143983150983145983142983145983139983137983150983156983148983161 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 (983137983150983140983152983151983158983141983154983156983161) 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983156983144983141983154983141 983137983154983141 983156983159983151 983159983137983161983155

bull A 983155983148983151983159 983137983150983140 983155983157983155983156983137983145983150983137983138983148983141 983159983137983161 983144983145983143983144983141983154 983143983154983151983159983156983144 983154983137983156983141 983151983142983152983151983151983154983141983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull A 983142983137983155983156 983137983150983140 983152983151983155983155983145983138983148983161 983152983151983148983145983156983145983139983137983148983148983161 983156983157983149983157983148983156983151983157983155 983159983137983161

983145983150983139983154983141983137983155983141 983149983145983143983154983137983156983145983151983150bull 983109983145983156983144983141983154 983152983151983151983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983151 983138983141983139983151983149983141 983154983145983139983144983141983154 983151983154983152983151983151983154 983152983141983151983152983148983141 983159983145983148983148 983149983151983158983141 983156983151 983154983145983139983144 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull S983144983151983157983148983140 983149983145983143983154983137983150983156983155 983138983141 983156983137983160983141983140 983137983140983140983145983156983145983151983150983137983148983148983161 983156983151 983152983137983161 983150983137983156983145983158983141983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150991257983155 983148983151983155983141983154983155 983137983150983140 983156983144983151983155983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983145983150 983156983144983141983145983154983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983151983154983145983143983145983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4962

EXTRAS S983144983151983157983148983140 983156983144983141 983159983144983151983148983141 983159983151983154983148983140983138983141 983139983151983149983152983151983155983141983140 983151983142 983143983137983156983141983140

983139983151983149983149983157983150983145983156983145983141983155

P983137983155983155983137983143983141983155 983137983150983140 983140983141983137983156983144 983137983156 983137983158983141983154983137983143983141 983137983150983150983157983137983148

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5062

983143 983143

983154983137983156983141983155983109983155983156983145983149983137983156983141983140

983155983157983139983139983141983155983155983142983157983148

983145983148983148983141983143983137983148

983152983137983155983155983137983143983141983155

983118983157983149983138983141983154

983151983142 983137983154983154983141983155983156983155

983108983141983137983156983144983155 983108983141983137983156983144

983154983137983156983141

983122983141983148983137983156983145983158983141

983140983141983137983156983144

983154983137983156983141

B983141983154983148983145983150 W983137983148983148 983166200 115 9831667 22 100

M983141983160983145983139983137983150 W983137983148983148 200000 A983138983151983157983156 1983149983145983148983148983145983151983150

400983085500

005 2

A983142983154983145983139983137EU 200000 A983154983151983157983150983140

1000

05 23

Most of the successful passages before the consolidation of the Wall

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5162

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

983152983154983141983152983137983154983141983140bull 983124983144983141 983109983139983151983150983151983149983145983155983156 (J983137983150983157983137983154983161 2011) 991260R983141983149983141983149983138983141983154 E983150983158983161 983145983155 983137

983140983141983137983140983148983161 983155983145983150991261 (L983145983155983156 983149983137983140983141 983145983150 4

983156983144

983139983141983150983156983157983154983161 983141983150983158983161983145983150983156983154983151983140983157983139983141983140 983151983150 983156983144983141 983148983145983155983156 983145983150 983156983144983141 7983156983144)

bull 991260A983143983137983145983150 I 983156983141983148983148 983161983151983157 983145983156 983145983155 983141983137983155983145983141983154 983142983151983154 983137 983139983137983149983141983148 983156983151 983143983151 983156983144983154983151983157983143983144

983156983144983141 983141983161983141 983151983142 983137 983150983141983141983140983148983141 983156983144983137983150 983142983151983154 983137 983154983145983139983144 983149983137983150 983156983151 983141983150983156983141983154 983156983144983141983147983145983150983143983140983151983149 983151983142 G983151983140991261

bull I983142 983161983151983157 983159983137983150983156 983156983151 983138983141 983152983141983154983142983141983139983156 983143983151 983155983141983148983148 983161983151983157983154 983152983151983155983155983141983155983155983145983151983150983155

983137983150983140 983143983145983158983141 983156983151 983156983144983141 983152983151983151983154 983137983150983140 983161983151983157 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983154983141983137983155983157983154983141 983145983150983144983141983137983158983141983150991261 (983145983150 M983137983154983147 L983157983147983141 983137983150983140 M983137983156983156983144983141983159)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5262

C983144983145983150983137

C983144983145983150983137 (19809830852000)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5362

C983144983145983150983137 (1980 2000)

Red fast growth (1σ above the mean)

Yellow average

Light yellow slow (1σ below the

mean)

North to SouthShandong

JiangsuZhejiangFujianGuangdong

C983144983145983150983137991257983155 G983137983150983143 983151983142 E983148983141983158983141983150 5 983149983137983154983145983156983145983149983141 983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + 4 983139983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5462

983143 983152 983161

983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + H983151983150983143 K983151983150983143 983137983150983140 M983137983139983137983151 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 GDP 983138983161 983137

983156983144983145983154983140 983151983142 983156983144983141 983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150

Provinces are from N to S Shanong JiansuZhejiang FujianGuangdong

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5562

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5762

983152

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100country percentile

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5862

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

983156983159983151983159983137983161 (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085983122 983137983154983141983137(678)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085

983125 983137983154983141983137(626)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983125983123983105 983137983154983141983137(296)) 983148983141983143983141983150983140(983151983142983142) 983160983156983145983156983148983141(983145983150983139983151983149983141 983145983150 983120983120983120 983140983151983148983148983137983154 983148983151983143983155) 983156983141983160983156(800 26 983107983144983145983150983137983085

983154983157983154983137983148) 983156983141983160983156(800 37 983107983144983145983150983137983085983085983157983154983138983137983150) 983156983141983160983156(350 45 983125983123983105)983110983154983151983149 98315998315198315498314898314020029831352005983140983156983137

China-rural China--urban

USA

0

2 0 0

4 0 0

6 0 0

8 0 0

25 3 35 4 45 5income in PPP dollar logs

T983144 983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5962

T983144983141 983139983154983145983155983145983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6062

P983148983157983156983151983139983154983137983156983145983139 983137983150983140 983140983141983149983151983139983154983137983156983145983139 983154983141983137983148 983143983148983151983138983137983148 983143983154983151983159983156983144

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 45: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4562

R983137983159983148983155 983151983150 983145983154983154983141983148983141983158983137983150983139983141 983151983142 983149983137983156983141983154983145983137983148 983159983141983137983148983156983144 983142983151983154

983137 991260983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161991261 983137983150983140 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149bull I983156 983145983155 983137 983149983145983155983156983137983147983141 983156983151 983138983141983148983145983141983158983141 983156983144983137983156 983137 983146983157983155983156 983137983150983140 983143983151983151983140 983155983151983139983145983141983156983161 983149983157983155983156

983159983137983145983156 983157983152983151983150 983137 983144983145983143983144 983149983137983156983141983154983145983137983148 983155983156983137983150983140983137983154983140 983151983142 983148983145983142983141 W983144983137983156 983149983141983150 983159983137983150983156 983145983155

983149983141983137983150983145983150983143983142983157983148 983159983151983154983147 983145983150 983142983154983141983141 983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983159983145983156983144 983151983156983144983141983154983155 983156983144983141983155983141983137983155983155983151983139983145983137983156983145983151983150983155 983154983141983143983157983148983137983156983145983150983143 983156983144983141983145983154 983154983141983148983137983156983145983151983150983155 983156983151 983151983150983141 983137983150983151983156983144983141983154 983159983145983156983144983145983150 983137983142983154983137983149983141983159983151983154983147 983151983142 983146983157983155983156 983138983137983155983145983139 983145983150983155983156983145983156983157983156983145983151983150983155 T983151 983137983139983144983145983141983158983141 983156983144983145983155 983155983156983137983156983141 983151983142983156983144983145983150983143983155 983143983154983141983137983156 983159983141983137983148983156983144 983145983155 983150983151983156 983150983141983139983141983155983155983137983154983161 983113983150 983142983137983139983156 983138983141983161983151983150983140 983155983151983149983141983152983151983145983150983156 983145983156 983145983155 983149983151983154983141 983148983145983147983141983148983161 983156983151 983138983141 983137 983152983151983155983145983156983145983158983141 983144983145983150983140983154983137983150983139983141 983137

983149983141983137983150983145983150983143983148983141983155983155 983140983145983155983156983154983137983139983156983145983151983150 983137983156 983138983141983155983156 983145983142 983150983151983156 983137 983156983141983149983152983156983137983156983145983151983150 983156983151983145983150983140983157983148983143983141983150983139983141 983137983150983140 983141983149983152983156983145983150983141983155983155 ( 983105 983124983144983141983151983154983161 983151983142 983114983157983155983156983145983139983141 C983144983137983152983156983141983154 V98320744 983152983152 2579830858)

bull F983151983154 R983137983159983148983155 983143983148983151983138983137983148 983151983152983156983145983149983157983149 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150 983151983142 983145983150983139983151983149983141 983145983155 983155983145983149983152983148983161 983137983155983157983149 983151983142 983150983137983156983145983151983150983137983148 983151983152983156983145983149983137983148 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 (983149983161983145983150983156983141983154983152983154983141983156983137983156983145983151983150)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4662

bull I983150 G983145983150983145 983156983141983154983149983155

p p y y pG j

n

i j

ii j

n

i

n

i

iii +minus(+ sumsumsumgt=

)11 micro

π

Go back to our definition of global inequality

Rawls would insist of the minimization of eachindividual Gini (Gi) so that Term 1 (within-inequality)would be minimized But differences in mean incomes

between the countries can take any value Term 2(between inequality) could be very high

And this is exactly what we observe in real life Term 2

accounts for 85 of global Gini

Term 1 Term 2

Global Ginis in Real World Rawlsian World Convergence

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4762

All equal Different (as

now)

All equal

Different (asnow)

Mean countryincomes

Individualincomes within

country

G oba G s ea o d a s a o d Co e ge ceWorldhellipand Shangri-La World

697

615(all country

Ginis=0)

456 (all mean

incomes sameall country Ginisas now)

0

C 983148 983145 983140 21983155983156 983148983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4862

C983151983150983139983148983157983155983145983151983150 983137983150983140 21983155983156 983139983141983150983156983157983154983161 983152983151983148983145983139983161 983145983155983155983157983141983155

bull T983151 983154983141983140983157983139983141 983155983145983143983150983145983142983145983139983137983150983156983148983161 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 (983137983150983140983152983151983158983141983154983156983161) 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983156983144983141983154983141 983137983154983141 983156983159983151 983159983137983161983155

bull A 983155983148983151983159 983137983150983140 983155983157983155983156983137983145983150983137983138983148983141 983159983137983161 983144983145983143983144983141983154 983143983154983151983159983156983144 983154983137983156983141 983151983142983152983151983151983154983141983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull A 983142983137983155983156 983137983150983140 983152983151983155983155983145983138983148983161 983152983151983148983145983156983145983139983137983148983148983161 983156983157983149983157983148983156983151983157983155 983159983137983161

983145983150983139983154983141983137983155983141 983149983145983143983154983137983156983145983151983150bull 983109983145983156983144983141983154 983152983151983151983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983151 983138983141983139983151983149983141 983154983145983139983144983141983154 983151983154983152983151983151983154 983152983141983151983152983148983141 983159983145983148983148 983149983151983158983141 983156983151 983154983145983139983144 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull S983144983151983157983148983140 983149983145983143983154983137983150983156983155 983138983141 983156983137983160983141983140 983137983140983140983145983156983145983151983150983137983148983148983161 983156983151 983152983137983161 983150983137983156983145983158983141983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150991257983155 983148983151983155983141983154983155 983137983150983140 983156983144983151983155983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983145983150 983156983144983141983145983154983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983151983154983145983143983145983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4962

EXTRAS S983144983151983157983148983140 983156983144983141 983159983144983151983148983141 983159983151983154983148983140983138983141 983139983151983149983152983151983155983141983140 983151983142 983143983137983156983141983140

983139983151983149983149983157983150983145983156983145983141983155

P983137983155983155983137983143983141983155 983137983150983140 983140983141983137983156983144 983137983156 983137983158983141983154983137983143983141 983137983150983150983157983137983148

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5062

983143 983143

983154983137983156983141983155983109983155983156983145983149983137983156983141983140

983155983157983139983139983141983155983155983142983157983148

983145983148983148983141983143983137983148

983152983137983155983155983137983143983141983155

983118983157983149983138983141983154

983151983142 983137983154983154983141983155983156983155

983108983141983137983156983144983155 983108983141983137983156983144

983154983137983156983141

983122983141983148983137983156983145983158983141

983140983141983137983156983144

983154983137983156983141

B983141983154983148983145983150 W983137983148983148 983166200 115 9831667 22 100

M983141983160983145983139983137983150 W983137983148983148 200000 A983138983151983157983156 1983149983145983148983148983145983151983150

400983085500

005 2

A983142983154983145983139983137EU 200000 A983154983151983157983150983140

1000

05 23

Most of the successful passages before the consolidation of the Wall

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5162

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

983152983154983141983152983137983154983141983140bull 983124983144983141 983109983139983151983150983151983149983145983155983156 (J983137983150983157983137983154983161 2011) 991260R983141983149983141983149983138983141983154 E983150983158983161 983145983155 983137

983140983141983137983140983148983161 983155983145983150991261 (L983145983155983156 983149983137983140983141 983145983150 4

983156983144

983139983141983150983156983157983154983161 983141983150983158983161983145983150983156983154983151983140983157983139983141983140 983151983150 983156983144983141 983148983145983155983156 983145983150 983156983144983141 7983156983144)

bull 991260A983143983137983145983150 I 983156983141983148983148 983161983151983157 983145983156 983145983155 983141983137983155983145983141983154 983142983151983154 983137 983139983137983149983141983148 983156983151 983143983151 983156983144983154983151983157983143983144

983156983144983141 983141983161983141 983151983142 983137 983150983141983141983140983148983141 983156983144983137983150 983142983151983154 983137 983154983145983139983144 983149983137983150 983156983151 983141983150983156983141983154 983156983144983141983147983145983150983143983140983151983149 983151983142 G983151983140991261

bull I983142 983161983151983157 983159983137983150983156 983156983151 983138983141 983152983141983154983142983141983139983156 983143983151 983155983141983148983148 983161983151983157983154 983152983151983155983155983141983155983155983145983151983150983155

983137983150983140 983143983145983158983141 983156983151 983156983144983141 983152983151983151983154 983137983150983140 983161983151983157 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983154983141983137983155983157983154983141 983145983150983144983141983137983158983141983150991261 (983145983150 M983137983154983147 L983157983147983141 983137983150983140 M983137983156983156983144983141983159)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5262

C983144983145983150983137

C983144983145983150983137 (19809830852000)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5362

C983144983145983150983137 (1980 2000)

Red fast growth (1σ above the mean)

Yellow average

Light yellow slow (1σ below the

mean)

North to SouthShandong

JiangsuZhejiangFujianGuangdong

C983144983145983150983137991257983155 G983137983150983143 983151983142 E983148983141983158983141983150 5 983149983137983154983145983156983145983149983141 983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + 4 983139983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5462

983143 983152 983161

983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + H983151983150983143 K983151983150983143 983137983150983140 M983137983139983137983151 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 GDP 983138983161 983137

983156983144983145983154983140 983151983142 983156983144983141 983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150

Provinces are from N to S Shanong JiansuZhejiang FujianGuangdong

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5562

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5762

983152

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100country percentile

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5862

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

983156983159983151983159983137983161 (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085983122 983137983154983141983137(678)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085

983125 983137983154983141983137(626)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983125983123983105 983137983154983141983137(296)) 983148983141983143983141983150983140(983151983142983142) 983160983156983145983156983148983141(983145983150983139983151983149983141 983145983150 983120983120983120 983140983151983148983148983137983154 983148983151983143983155) 983156983141983160983156(800 26 983107983144983145983150983137983085

983154983157983154983137983148) 983156983141983160983156(800 37 983107983144983145983150983137983085983085983157983154983138983137983150) 983156983141983160983156(350 45 983125983123983105)983110983154983151983149 98315998315198315498314898314020029831352005983140983156983137

China-rural China--urban

USA

0

2 0 0

4 0 0

6 0 0

8 0 0

25 3 35 4 45 5income in PPP dollar logs

T983144 983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5962

T983144983141 983139983154983145983155983145983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6062

P983148983157983156983151983139983154983137983156983145983139 983137983150983140 983140983141983149983151983139983154983137983156983145983139 983154983141983137983148 983143983148983151983138983137983148 983143983154983151983159983156983144

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 46: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4662

bull I983150 G983145983150983145 983156983141983154983149983155

p p y y pG j

n

i j

ii j

n

i

n

i

iii +minus(+ sumsumsumgt=

)11 micro

π

Go back to our definition of global inequality

Rawls would insist of the minimization of eachindividual Gini (Gi) so that Term 1 (within-inequality)would be minimized But differences in mean incomes

between the countries can take any value Term 2(between inequality) could be very high

And this is exactly what we observe in real life Term 2

accounts for 85 of global Gini

Term 1 Term 2

Global Ginis in Real World Rawlsian World Convergence

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4762

All equal Different (as

now)

All equal

Different (asnow)

Mean countryincomes

Individualincomes within

country

G oba G s ea o d a s a o d Co e ge ceWorldhellipand Shangri-La World

697

615(all country

Ginis=0)

456 (all mean

incomes sameall country Ginisas now)

0

C 983148 983145 983140 21983155983156 983148983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4862

C983151983150983139983148983157983155983145983151983150 983137983150983140 21983155983156 983139983141983150983156983157983154983161 983152983151983148983145983139983161 983145983155983155983157983141983155

bull T983151 983154983141983140983157983139983141 983155983145983143983150983145983142983145983139983137983150983156983148983161 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 (983137983150983140983152983151983158983141983154983156983161) 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983156983144983141983154983141 983137983154983141 983156983159983151 983159983137983161983155

bull A 983155983148983151983159 983137983150983140 983155983157983155983156983137983145983150983137983138983148983141 983159983137983161 983144983145983143983144983141983154 983143983154983151983159983156983144 983154983137983156983141 983151983142983152983151983151983154983141983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull A 983142983137983155983156 983137983150983140 983152983151983155983155983145983138983148983161 983152983151983148983145983156983145983139983137983148983148983161 983156983157983149983157983148983156983151983157983155 983159983137983161

983145983150983139983154983141983137983155983141 983149983145983143983154983137983156983145983151983150bull 983109983145983156983144983141983154 983152983151983151983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983151 983138983141983139983151983149983141 983154983145983139983144983141983154 983151983154983152983151983151983154 983152983141983151983152983148983141 983159983145983148983148 983149983151983158983141 983156983151 983154983145983139983144 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull S983144983151983157983148983140 983149983145983143983154983137983150983156983155 983138983141 983156983137983160983141983140 983137983140983140983145983156983145983151983150983137983148983148983161 983156983151 983152983137983161 983150983137983156983145983158983141983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150991257983155 983148983151983155983141983154983155 983137983150983140 983156983144983151983155983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983145983150 983156983144983141983145983154983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983151983154983145983143983145983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4962

EXTRAS S983144983151983157983148983140 983156983144983141 983159983144983151983148983141 983159983151983154983148983140983138983141 983139983151983149983152983151983155983141983140 983151983142 983143983137983156983141983140

983139983151983149983149983157983150983145983156983145983141983155

P983137983155983155983137983143983141983155 983137983150983140 983140983141983137983156983144 983137983156 983137983158983141983154983137983143983141 983137983150983150983157983137983148

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5062

983143 983143

983154983137983156983141983155983109983155983156983145983149983137983156983141983140

983155983157983139983139983141983155983155983142983157983148

983145983148983148983141983143983137983148

983152983137983155983155983137983143983141983155

983118983157983149983138983141983154

983151983142 983137983154983154983141983155983156983155

983108983141983137983156983144983155 983108983141983137983156983144

983154983137983156983141

983122983141983148983137983156983145983158983141

983140983141983137983156983144

983154983137983156983141

B983141983154983148983145983150 W983137983148983148 983166200 115 9831667 22 100

M983141983160983145983139983137983150 W983137983148983148 200000 A983138983151983157983156 1983149983145983148983148983145983151983150

400983085500

005 2

A983142983154983145983139983137EU 200000 A983154983151983157983150983140

1000

05 23

Most of the successful passages before the consolidation of the Wall

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5162

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

983152983154983141983152983137983154983141983140bull 983124983144983141 983109983139983151983150983151983149983145983155983156 (J983137983150983157983137983154983161 2011) 991260R983141983149983141983149983138983141983154 E983150983158983161 983145983155 983137

983140983141983137983140983148983161 983155983145983150991261 (L983145983155983156 983149983137983140983141 983145983150 4

983156983144

983139983141983150983156983157983154983161 983141983150983158983161983145983150983156983154983151983140983157983139983141983140 983151983150 983156983144983141 983148983145983155983156 983145983150 983156983144983141 7983156983144)

bull 991260A983143983137983145983150 I 983156983141983148983148 983161983151983157 983145983156 983145983155 983141983137983155983145983141983154 983142983151983154 983137 983139983137983149983141983148 983156983151 983143983151 983156983144983154983151983157983143983144

983156983144983141 983141983161983141 983151983142 983137 983150983141983141983140983148983141 983156983144983137983150 983142983151983154 983137 983154983145983139983144 983149983137983150 983156983151 983141983150983156983141983154 983156983144983141983147983145983150983143983140983151983149 983151983142 G983151983140991261

bull I983142 983161983151983157 983159983137983150983156 983156983151 983138983141 983152983141983154983142983141983139983156 983143983151 983155983141983148983148 983161983151983157983154 983152983151983155983155983141983155983155983145983151983150983155

983137983150983140 983143983145983158983141 983156983151 983156983144983141 983152983151983151983154 983137983150983140 983161983151983157 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983154983141983137983155983157983154983141 983145983150983144983141983137983158983141983150991261 (983145983150 M983137983154983147 L983157983147983141 983137983150983140 M983137983156983156983144983141983159)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5262

C983144983145983150983137

C983144983145983150983137 (19809830852000)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5362

C983144983145983150983137 (1980 2000)

Red fast growth (1σ above the mean)

Yellow average

Light yellow slow (1σ below the

mean)

North to SouthShandong

JiangsuZhejiangFujianGuangdong

C983144983145983150983137991257983155 G983137983150983143 983151983142 E983148983141983158983141983150 5 983149983137983154983145983156983145983149983141 983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + 4 983139983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5462

983143 983152 983161

983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + H983151983150983143 K983151983150983143 983137983150983140 M983137983139983137983151 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 GDP 983138983161 983137

983156983144983145983154983140 983151983142 983156983144983141 983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150

Provinces are from N to S Shanong JiansuZhejiang FujianGuangdong

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5562

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5762

983152

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100country percentile

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5862

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

983156983159983151983159983137983161 (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085983122 983137983154983141983137(678)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085

983125 983137983154983141983137(626)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983125983123983105 983137983154983141983137(296)) 983148983141983143983141983150983140(983151983142983142) 983160983156983145983156983148983141(983145983150983139983151983149983141 983145983150 983120983120983120 983140983151983148983148983137983154 983148983151983143983155) 983156983141983160983156(800 26 983107983144983145983150983137983085

983154983157983154983137983148) 983156983141983160983156(800 37 983107983144983145983150983137983085983085983157983154983138983137983150) 983156983141983160983156(350 45 983125983123983105)983110983154983151983149 98315998315198315498314898314020029831352005983140983156983137

China-rural China--urban

USA

0

2 0 0

4 0 0

6 0 0

8 0 0

25 3 35 4 45 5income in PPP dollar logs

T983144 983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5962

T983144983141 983139983154983145983155983145983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6062

P983148983157983156983151983139983154983137983156983145983139 983137983150983140 983140983141983149983151983139983154983137983156983145983139 983154983141983137983148 983143983148983151983138983137983148 983143983154983151983159983156983144

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 47: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4762

All equal Different (as

now)

All equal

Different (asnow)

Mean countryincomes

Individualincomes within

country

G oba G s ea o d a s a o d Co e ge ceWorldhellipand Shangri-La World

697

615(all country

Ginis=0)

456 (all mean

incomes sameall country Ginisas now)

0

C 983148 983145 983140 21983155983156 983148983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4862

C983151983150983139983148983157983155983145983151983150 983137983150983140 21983155983156 983139983141983150983156983157983154983161 983152983151983148983145983139983161 983145983155983155983157983141983155

bull T983151 983154983141983140983157983139983141 983155983145983143983150983145983142983145983139983137983150983156983148983161 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 (983137983150983140983152983151983158983141983154983156983161) 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983156983144983141983154983141 983137983154983141 983156983159983151 983159983137983161983155

bull A 983155983148983151983159 983137983150983140 983155983157983155983156983137983145983150983137983138983148983141 983159983137983161 983144983145983143983144983141983154 983143983154983151983159983156983144 983154983137983156983141 983151983142983152983151983151983154983141983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull A 983142983137983155983156 983137983150983140 983152983151983155983155983145983138983148983161 983152983151983148983145983156983145983139983137983148983148983161 983156983157983149983157983148983156983151983157983155 983159983137983161

983145983150983139983154983141983137983155983141 983149983145983143983154983137983156983145983151983150bull 983109983145983156983144983141983154 983152983151983151983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983151 983138983141983139983151983149983141 983154983145983139983144983141983154 983151983154983152983151983151983154 983152983141983151983152983148983141 983159983145983148983148 983149983151983158983141 983156983151 983154983145983139983144 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull S983144983151983157983148983140 983149983145983143983154983137983150983156983155 983138983141 983156983137983160983141983140 983137983140983140983145983156983145983151983150983137983148983148983161 983156983151 983152983137983161 983150983137983156983145983158983141983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150991257983155 983148983151983155983141983154983155 983137983150983140 983156983144983151983155983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983145983150 983156983144983141983145983154983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983151983154983145983143983145983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4962

EXTRAS S983144983151983157983148983140 983156983144983141 983159983144983151983148983141 983159983151983154983148983140983138983141 983139983151983149983152983151983155983141983140 983151983142 983143983137983156983141983140

983139983151983149983149983157983150983145983156983145983141983155

P983137983155983155983137983143983141983155 983137983150983140 983140983141983137983156983144 983137983156 983137983158983141983154983137983143983141 983137983150983150983157983137983148

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5062

983143 983143

983154983137983156983141983155983109983155983156983145983149983137983156983141983140

983155983157983139983139983141983155983155983142983157983148

983145983148983148983141983143983137983148

983152983137983155983155983137983143983141983155

983118983157983149983138983141983154

983151983142 983137983154983154983141983155983156983155

983108983141983137983156983144983155 983108983141983137983156983144

983154983137983156983141

983122983141983148983137983156983145983158983141

983140983141983137983156983144

983154983137983156983141

B983141983154983148983145983150 W983137983148983148 983166200 115 9831667 22 100

M983141983160983145983139983137983150 W983137983148983148 200000 A983138983151983157983156 1983149983145983148983148983145983151983150

400983085500

005 2

A983142983154983145983139983137EU 200000 A983154983151983157983150983140

1000

05 23

Most of the successful passages before the consolidation of the Wall

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5162

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

983152983154983141983152983137983154983141983140bull 983124983144983141 983109983139983151983150983151983149983145983155983156 (J983137983150983157983137983154983161 2011) 991260R983141983149983141983149983138983141983154 E983150983158983161 983145983155 983137

983140983141983137983140983148983161 983155983145983150991261 (L983145983155983156 983149983137983140983141 983145983150 4

983156983144

983139983141983150983156983157983154983161 983141983150983158983161983145983150983156983154983151983140983157983139983141983140 983151983150 983156983144983141 983148983145983155983156 983145983150 983156983144983141 7983156983144)

bull 991260A983143983137983145983150 I 983156983141983148983148 983161983151983157 983145983156 983145983155 983141983137983155983145983141983154 983142983151983154 983137 983139983137983149983141983148 983156983151 983143983151 983156983144983154983151983157983143983144

983156983144983141 983141983161983141 983151983142 983137 983150983141983141983140983148983141 983156983144983137983150 983142983151983154 983137 983154983145983139983144 983149983137983150 983156983151 983141983150983156983141983154 983156983144983141983147983145983150983143983140983151983149 983151983142 G983151983140991261

bull I983142 983161983151983157 983159983137983150983156 983156983151 983138983141 983152983141983154983142983141983139983156 983143983151 983155983141983148983148 983161983151983157983154 983152983151983155983155983141983155983155983145983151983150983155

983137983150983140 983143983145983158983141 983156983151 983156983144983141 983152983151983151983154 983137983150983140 983161983151983157 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983154983141983137983155983157983154983141 983145983150983144983141983137983158983141983150991261 (983145983150 M983137983154983147 L983157983147983141 983137983150983140 M983137983156983156983144983141983159)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5262

C983144983145983150983137

C983144983145983150983137 (19809830852000)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5362

C983144983145983150983137 (1980 2000)

Red fast growth (1σ above the mean)

Yellow average

Light yellow slow (1σ below the

mean)

North to SouthShandong

JiangsuZhejiangFujianGuangdong

C983144983145983150983137991257983155 G983137983150983143 983151983142 E983148983141983158983141983150 5 983149983137983154983145983156983145983149983141 983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + 4 983139983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5462

983143 983152 983161

983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + H983151983150983143 K983151983150983143 983137983150983140 M983137983139983137983151 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 GDP 983138983161 983137

983156983144983145983154983140 983151983142 983156983144983141 983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150

Provinces are from N to S Shanong JiansuZhejiang FujianGuangdong

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5562

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5762

983152

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100country percentile

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5862

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

983156983159983151983159983137983161 (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085983122 983137983154983141983137(678)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085

983125 983137983154983141983137(626)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983125983123983105 983137983154983141983137(296)) 983148983141983143983141983150983140(983151983142983142) 983160983156983145983156983148983141(983145983150983139983151983149983141 983145983150 983120983120983120 983140983151983148983148983137983154 983148983151983143983155) 983156983141983160983156(800 26 983107983144983145983150983137983085

983154983157983154983137983148) 983156983141983160983156(800 37 983107983144983145983150983137983085983085983157983154983138983137983150) 983156983141983160983156(350 45 983125983123983105)983110983154983151983149 98315998315198315498314898314020029831352005983140983156983137

China-rural China--urban

USA

0

2 0 0

4 0 0

6 0 0

8 0 0

25 3 35 4 45 5income in PPP dollar logs

T983144 983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5962

T983144983141 983139983154983145983155983145983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6062

P983148983157983156983151983139983154983137983156983145983139 983137983150983140 983140983141983149983151983139983154983137983156983145983139 983154983141983137983148 983143983148983151983138983137983148 983143983154983151983159983156983144

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 48: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4862

C983151983150983139983148983157983155983145983151983150 983137983150983140 21983155983156 983139983141983150983156983157983154983161 983152983151983148983145983139983161 983145983155983155983157983141983155

bull T983151 983154983141983140983157983139983141 983155983145983143983150983145983142983145983139983137983150983156983148983161 983143983148983151983138983137983148 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 (983137983150983140983152983151983158983141983154983156983161) 983137983150983140 983139983145983156983145983162983141983150983155983144983145983152 983154983141983150983156 983156983144983141983154983141 983137983154983141 983156983159983151 983159983137983161983155

bull A 983155983148983151983159 983137983150983140 983155983157983155983156983137983145983150983137983138983148983141 983159983137983161 983144983145983143983144983141983154 983143983154983151983159983156983144 983154983137983156983141 983151983142983152983151983151983154983141983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull A 983142983137983155983156 983137983150983140 983152983151983155983155983145983138983148983161 983152983151983148983145983156983145983139983137983148983148983161 983156983157983149983157983148983156983151983157983155 983159983137983161

983145983150983139983154983141983137983155983141 983149983145983143983154983137983156983145983151983150bull 983109983145983156983144983141983154 983152983151983151983154 983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983151 983138983141983139983151983149983141 983154983145983139983144983141983154 983151983154983152983151983151983154 983152983141983151983152983148983141 983159983145983148983148 983149983151983158983141 983156983151 983154983145983139983144 983139983151983157983150983156983154983145983141983155

bull S983144983151983157983148983140 983149983145983143983154983137983150983156983155 983138983141 983156983137983160983141983140 983137983140983140983145983156983145983151983150983137983148983148983161 983156983151 983152983137983161 983150983137983156983145983158983141983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150991257983155 983148983151983155983141983154983155 983137983150983140 983156983144983151983155983141 983154983141983149983137983145983150983145983150983143 983145983150 983156983144983141983145983154983139983151983157983150983156983154983145983141983155 983151983142 983151983154983145983143983145983150

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4962

EXTRAS S983144983151983157983148983140 983156983144983141 983159983144983151983148983141 983159983151983154983148983140983138983141 983139983151983149983152983151983155983141983140 983151983142 983143983137983156983141983140

983139983151983149983149983157983150983145983156983145983141983155

P983137983155983155983137983143983141983155 983137983150983140 983140983141983137983156983144 983137983156 983137983158983141983154983137983143983141 983137983150983150983157983137983148

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5062

983143 983143

983154983137983156983141983155983109983155983156983145983149983137983156983141983140

983155983157983139983139983141983155983155983142983157983148

983145983148983148983141983143983137983148

983152983137983155983155983137983143983141983155

983118983157983149983138983141983154

983151983142 983137983154983154983141983155983156983155

983108983141983137983156983144983155 983108983141983137983156983144

983154983137983156983141

983122983141983148983137983156983145983158983141

983140983141983137983156983144

983154983137983156983141

B983141983154983148983145983150 W983137983148983148 983166200 115 9831667 22 100

M983141983160983145983139983137983150 W983137983148983148 200000 A983138983151983157983156 1983149983145983148983148983145983151983150

400983085500

005 2

A983142983154983145983139983137EU 200000 A983154983151983157983150983140

1000

05 23

Most of the successful passages before the consolidation of the Wall

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5162

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

983152983154983141983152983137983154983141983140bull 983124983144983141 983109983139983151983150983151983149983145983155983156 (J983137983150983157983137983154983161 2011) 991260R983141983149983141983149983138983141983154 E983150983158983161 983145983155 983137

983140983141983137983140983148983161 983155983145983150991261 (L983145983155983156 983149983137983140983141 983145983150 4

983156983144

983139983141983150983156983157983154983161 983141983150983158983161983145983150983156983154983151983140983157983139983141983140 983151983150 983156983144983141 983148983145983155983156 983145983150 983156983144983141 7983156983144)

bull 991260A983143983137983145983150 I 983156983141983148983148 983161983151983157 983145983156 983145983155 983141983137983155983145983141983154 983142983151983154 983137 983139983137983149983141983148 983156983151 983143983151 983156983144983154983151983157983143983144

983156983144983141 983141983161983141 983151983142 983137 983150983141983141983140983148983141 983156983144983137983150 983142983151983154 983137 983154983145983139983144 983149983137983150 983156983151 983141983150983156983141983154 983156983144983141983147983145983150983143983140983151983149 983151983142 G983151983140991261

bull I983142 983161983151983157 983159983137983150983156 983156983151 983138983141 983152983141983154983142983141983139983156 983143983151 983155983141983148983148 983161983151983157983154 983152983151983155983155983141983155983155983145983151983150983155

983137983150983140 983143983145983158983141 983156983151 983156983144983141 983152983151983151983154 983137983150983140 983161983151983157 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983154983141983137983155983157983154983141 983145983150983144983141983137983158983141983150991261 (983145983150 M983137983154983147 L983157983147983141 983137983150983140 M983137983156983156983144983141983159)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5262

C983144983145983150983137

C983144983145983150983137 (19809830852000)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5362

C983144983145983150983137 (1980 2000)

Red fast growth (1σ above the mean)

Yellow average

Light yellow slow (1σ below the

mean)

North to SouthShandong

JiangsuZhejiangFujianGuangdong

C983144983145983150983137991257983155 G983137983150983143 983151983142 E983148983141983158983141983150 5 983149983137983154983145983156983145983149983141 983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + 4 983139983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5462

983143 983152 983161

983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + H983151983150983143 K983151983150983143 983137983150983140 M983137983139983137983151 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 GDP 983138983161 983137

983156983144983145983154983140 983151983142 983156983144983141 983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150

Provinces are from N to S Shanong JiansuZhejiang FujianGuangdong

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5562

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5762

983152

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100country percentile

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5862

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

983156983159983151983159983137983161 (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085983122 983137983154983141983137(678)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085

983125 983137983154983141983137(626)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983125983123983105 983137983154983141983137(296)) 983148983141983143983141983150983140(983151983142983142) 983160983156983145983156983148983141(983145983150983139983151983149983141 983145983150 983120983120983120 983140983151983148983148983137983154 983148983151983143983155) 983156983141983160983156(800 26 983107983144983145983150983137983085

983154983157983154983137983148) 983156983141983160983156(800 37 983107983144983145983150983137983085983085983157983154983138983137983150) 983156983141983160983156(350 45 983125983123983105)983110983154983151983149 98315998315198315498314898314020029831352005983140983156983137

China-rural China--urban

USA

0

2 0 0

4 0 0

6 0 0

8 0 0

25 3 35 4 45 5income in PPP dollar logs

T983144 983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5962

T983144983141 983139983154983145983155983145983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6062

P983148983157983156983151983139983154983137983156983145983139 983137983150983140 983140983141983149983151983139983154983137983156983145983139 983154983141983137983148 983143983148983151983138983137983148 983143983154983151983159983156983144

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 49: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 4962

EXTRAS S983144983151983157983148983140 983156983144983141 983159983144983151983148983141 983159983151983154983148983140983138983141 983139983151983149983152983151983155983141983140 983151983142 983143983137983156983141983140

983139983151983149983149983157983150983145983156983145983141983155

P983137983155983155983137983143983141983155 983137983150983140 983140983141983137983156983144 983137983156 983137983158983141983154983137983143983141 983137983150983150983157983137983148

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5062

983143 983143

983154983137983156983141983155983109983155983156983145983149983137983156983141983140

983155983157983139983139983141983155983155983142983157983148

983145983148983148983141983143983137983148

983152983137983155983155983137983143983141983155

983118983157983149983138983141983154

983151983142 983137983154983154983141983155983156983155

983108983141983137983156983144983155 983108983141983137983156983144

983154983137983156983141

983122983141983148983137983156983145983158983141

983140983141983137983156983144

983154983137983156983141

B983141983154983148983145983150 W983137983148983148 983166200 115 9831667 22 100

M983141983160983145983139983137983150 W983137983148983148 200000 A983138983151983157983156 1983149983145983148983148983145983151983150

400983085500

005 2

A983142983154983145983139983137EU 200000 A983154983151983157983150983140

1000

05 23

Most of the successful passages before the consolidation of the Wall

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5162

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

983152983154983141983152983137983154983141983140bull 983124983144983141 983109983139983151983150983151983149983145983155983156 (J983137983150983157983137983154983161 2011) 991260R983141983149983141983149983138983141983154 E983150983158983161 983145983155 983137

983140983141983137983140983148983161 983155983145983150991261 (L983145983155983156 983149983137983140983141 983145983150 4

983156983144

983139983141983150983156983157983154983161 983141983150983158983161983145983150983156983154983151983140983157983139983141983140 983151983150 983156983144983141 983148983145983155983156 983145983150 983156983144983141 7983156983144)

bull 991260A983143983137983145983150 I 983156983141983148983148 983161983151983157 983145983156 983145983155 983141983137983155983145983141983154 983142983151983154 983137 983139983137983149983141983148 983156983151 983143983151 983156983144983154983151983157983143983144

983156983144983141 983141983161983141 983151983142 983137 983150983141983141983140983148983141 983156983144983137983150 983142983151983154 983137 983154983145983139983144 983149983137983150 983156983151 983141983150983156983141983154 983156983144983141983147983145983150983143983140983151983149 983151983142 G983151983140991261

bull I983142 983161983151983157 983159983137983150983156 983156983151 983138983141 983152983141983154983142983141983139983156 983143983151 983155983141983148983148 983161983151983157983154 983152983151983155983155983141983155983155983145983151983150983155

983137983150983140 983143983145983158983141 983156983151 983156983144983141 983152983151983151983154 983137983150983140 983161983151983157 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983154983141983137983155983157983154983141 983145983150983144983141983137983158983141983150991261 (983145983150 M983137983154983147 L983157983147983141 983137983150983140 M983137983156983156983144983141983159)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5262

C983144983145983150983137

C983144983145983150983137 (19809830852000)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5362

C983144983145983150983137 (1980 2000)

Red fast growth (1σ above the mean)

Yellow average

Light yellow slow (1σ below the

mean)

North to SouthShandong

JiangsuZhejiangFujianGuangdong

C983144983145983150983137991257983155 G983137983150983143 983151983142 E983148983141983158983141983150 5 983149983137983154983145983156983145983149983141 983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + 4 983139983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5462

983143 983152 983161

983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + H983151983150983143 K983151983150983143 983137983150983140 M983137983139983137983151 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 GDP 983138983161 983137

983156983144983145983154983140 983151983142 983156983144983141 983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150

Provinces are from N to S Shanong JiansuZhejiang FujianGuangdong

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5562

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5762

983152

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100country percentile

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5862

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

983156983159983151983159983137983161 (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085983122 983137983154983141983137(678)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085

983125 983137983154983141983137(626)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983125983123983105 983137983154983141983137(296)) 983148983141983143983141983150983140(983151983142983142) 983160983156983145983156983148983141(983145983150983139983151983149983141 983145983150 983120983120983120 983140983151983148983148983137983154 983148983151983143983155) 983156983141983160983156(800 26 983107983144983145983150983137983085

983154983157983154983137983148) 983156983141983160983156(800 37 983107983144983145983150983137983085983085983157983154983138983137983150) 983156983141983160983156(350 45 983125983123983105)983110983154983151983149 98315998315198315498314898314020029831352005983140983156983137

China-rural China--urban

USA

0

2 0 0

4 0 0

6 0 0

8 0 0

25 3 35 4 45 5income in PPP dollar logs

T983144 983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5962

T983144983141 983139983154983145983155983145983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6062

P983148983157983156983151983139983154983137983156983145983139 983137983150983140 983140983141983149983151983139983154983137983156983145983139 983154983141983137983148 983143983148983151983138983137983148 983143983154983151983159983156983144

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 50: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5062

983143 983143

983154983137983156983141983155983109983155983156983145983149983137983156983141983140

983155983157983139983139983141983155983155983142983157983148

983145983148983148983141983143983137983148

983152983137983155983155983137983143983141983155

983118983157983149983138983141983154

983151983142 983137983154983154983141983155983156983155

983108983141983137983156983144983155 983108983141983137983156983144

983154983137983156983141

983122983141983148983137983156983145983158983141

983140983141983137983156983144

983154983137983156983141

B983141983154983148983145983150 W983137983148983148 983166200 115 9831667 22 100

M983141983160983145983139983137983150 W983137983148983148 200000 A983138983151983157983156 1983149983145983148983148983145983151983150

400983085500

005 2

A983142983154983145983139983137EU 200000 A983154983151983157983150983140

1000

05 23

Most of the successful passages before the consolidation of the Wall

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5162

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

983152983154983141983152983137983154983141983140bull 983124983144983141 983109983139983151983150983151983149983145983155983156 (J983137983150983157983137983154983161 2011) 991260R983141983149983141983149983138983141983154 E983150983158983161 983145983155 983137

983140983141983137983140983148983161 983155983145983150991261 (L983145983155983156 983149983137983140983141 983145983150 4

983156983144

983139983141983150983156983157983154983161 983141983150983158983161983145983150983156983154983151983140983157983139983141983140 983151983150 983156983144983141 983148983145983155983156 983145983150 983156983144983141 7983156983144)

bull 991260A983143983137983145983150 I 983156983141983148983148 983161983151983157 983145983156 983145983155 983141983137983155983145983141983154 983142983151983154 983137 983139983137983149983141983148 983156983151 983143983151 983156983144983154983151983157983143983144

983156983144983141 983141983161983141 983151983142 983137 983150983141983141983140983148983141 983156983144983137983150 983142983151983154 983137 983154983145983139983144 983149983137983150 983156983151 983141983150983156983141983154 983156983144983141983147983145983150983143983140983151983149 983151983142 G983151983140991261

bull I983142 983161983151983157 983159983137983150983156 983156983151 983138983141 983152983141983154983142983141983139983156 983143983151 983155983141983148983148 983161983151983157983154 983152983151983155983155983141983155983155983145983151983150983155

983137983150983140 983143983145983158983141 983156983151 983156983144983141 983152983151983151983154 983137983150983140 983161983151983157 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983154983141983137983155983157983154983141 983145983150983144983141983137983158983141983150991261 (983145983150 M983137983154983147 L983157983147983141 983137983150983140 M983137983156983156983144983141983159)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5262

C983144983145983150983137

C983144983145983150983137 (19809830852000)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5362

C983144983145983150983137 (1980 2000)

Red fast growth (1σ above the mean)

Yellow average

Light yellow slow (1σ below the

mean)

North to SouthShandong

JiangsuZhejiangFujianGuangdong

C983144983145983150983137991257983155 G983137983150983143 983151983142 E983148983141983158983141983150 5 983149983137983154983145983156983145983149983141 983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + 4 983139983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5462

983143 983152 983161

983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + H983151983150983143 K983151983150983143 983137983150983140 M983137983139983137983151 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 GDP 983138983161 983137

983156983144983145983154983140 983151983142 983156983144983141 983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150

Provinces are from N to S Shanong JiansuZhejiang FujianGuangdong

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5562

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5762

983152

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100country percentile

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5862

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

983156983159983151983159983137983161 (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085983122 983137983154983141983137(678)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085

983125 983137983154983141983137(626)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983125983123983105 983137983154983141983137(296)) 983148983141983143983141983150983140(983151983142983142) 983160983156983145983156983148983141(983145983150983139983151983149983141 983145983150 983120983120983120 983140983151983148983148983137983154 983148983151983143983155) 983156983141983160983156(800 26 983107983144983145983150983137983085

983154983157983154983137983148) 983156983141983160983156(800 37 983107983144983145983150983137983085983085983157983154983138983137983150) 983156983141983160983156(350 45 983125983123983105)983110983154983151983149 98315998315198315498314898314020029831352005983140983156983137

China-rural China--urban

USA

0

2 0 0

4 0 0

6 0 0

8 0 0

25 3 35 4 45 5income in PPP dollar logs

T983144 983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5962

T983144983141 983139983154983145983155983145983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6062

P983148983157983156983151983139983154983137983156983145983139 983137983150983140 983140983141983149983151983139983154983137983156983145983139 983154983141983137983148 983143983148983151983138983137983148 983143983154983151983159983156983144

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 51: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5162

A 983140983141983138983137983156983141 983137983138983151983157983156 983145983150983141983153983157983137983148983145983156983161 983139983151983149983141

983152983154983141983152983137983154983141983140bull 983124983144983141 983109983139983151983150983151983149983145983155983156 (J983137983150983157983137983154983161 2011) 991260R983141983149983141983149983138983141983154 E983150983158983161 983145983155 983137

983140983141983137983140983148983161 983155983145983150991261 (L983145983155983156 983149983137983140983141 983145983150 4

983156983144

983139983141983150983156983157983154983161 983141983150983158983161983145983150983156983154983151983140983157983139983141983140 983151983150 983156983144983141 983148983145983155983156 983145983150 983156983144983141 7983156983144)

bull 991260A983143983137983145983150 I 983156983141983148983148 983161983151983157 983145983156 983145983155 983141983137983155983145983141983154 983142983151983154 983137 983139983137983149983141983148 983156983151 983143983151 983156983144983154983151983157983143983144

983156983144983141 983141983161983141 983151983142 983137 983150983141983141983140983148983141 983156983144983137983150 983142983151983154 983137 983154983145983139983144 983149983137983150 983156983151 983141983150983156983141983154 983156983144983141983147983145983150983143983140983151983149 983151983142 G983151983140991261

bull I983142 983161983151983157 983159983137983150983156 983156983151 983138983141 983152983141983154983142983141983139983156 983143983151 983155983141983148983148 983161983151983157983154 983152983151983155983155983141983155983155983145983151983150983155

983137983150983140 983143983145983158983141 983156983151 983156983144983141 983152983151983151983154 983137983150983140 983161983151983157 983159983145983148983148 983144983137983158983141 983156983154983141983137983155983157983154983141 983145983150983144983141983137983158983141983150991261 (983145983150 M983137983154983147 L983157983147983141 983137983150983140 M983137983156983156983144983141983159)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5262

C983144983145983150983137

C983144983145983150983137 (19809830852000)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5362

C983144983145983150983137 (1980 2000)

Red fast growth (1σ above the mean)

Yellow average

Light yellow slow (1σ below the

mean)

North to SouthShandong

JiangsuZhejiangFujianGuangdong

C983144983145983150983137991257983155 G983137983150983143 983151983142 E983148983141983158983141983150 5 983149983137983154983145983156983145983149983141 983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + 4 983139983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5462

983143 983152 983161

983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + H983151983150983143 K983151983150983143 983137983150983140 M983137983139983137983151 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 GDP 983138983161 983137

983156983144983145983154983140 983151983142 983156983144983141 983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150

Provinces are from N to S Shanong JiansuZhejiang FujianGuangdong

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5562

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5762

983152

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100country percentile

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5862

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

983156983159983151983159983137983161 (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085983122 983137983154983141983137(678)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085

983125 983137983154983141983137(626)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983125983123983105 983137983154983141983137(296)) 983148983141983143983141983150983140(983151983142983142) 983160983156983145983156983148983141(983145983150983139983151983149983141 983145983150 983120983120983120 983140983151983148983148983137983154 983148983151983143983155) 983156983141983160983156(800 26 983107983144983145983150983137983085

983154983157983154983137983148) 983156983141983160983156(800 37 983107983144983145983150983137983085983085983157983154983138983137983150) 983156983141983160983156(350 45 983125983123983105)983110983154983151983149 98315998315198315498314898314020029831352005983140983156983137

China-rural China--urban

USA

0

2 0 0

4 0 0

6 0 0

8 0 0

25 3 35 4 45 5income in PPP dollar logs

T983144 983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5962

T983144983141 983139983154983145983155983145983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6062

P983148983157983156983151983139983154983137983156983145983139 983137983150983140 983140983141983149983151983139983154983137983156983145983139 983154983141983137983148 983143983148983151983138983137983148 983143983154983151983159983156983144

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 52: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5262

C983144983145983150983137

C983144983145983150983137 (19809830852000)

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5362

C983144983145983150983137 (1980 2000)

Red fast growth (1σ above the mean)

Yellow average

Light yellow slow (1σ below the

mean)

North to SouthShandong

JiangsuZhejiangFujianGuangdong

C983144983145983150983137991257983155 G983137983150983143 983151983142 E983148983141983158983141983150 5 983149983137983154983145983156983145983149983141 983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + 4 983139983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5462

983143 983152 983161

983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + H983151983150983143 K983151983150983143 983137983150983140 M983137983139983137983151 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 GDP 983138983161 983137

983156983144983145983154983140 983151983142 983156983144983141 983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150

Provinces are from N to S Shanong JiansuZhejiang FujianGuangdong

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5562

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5762

983152

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100country percentile

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5862

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

983156983159983151983159983137983161 (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085983122 983137983154983141983137(678)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085

983125 983137983154983141983137(626)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983125983123983105 983137983154983141983137(296)) 983148983141983143983141983150983140(983151983142983142) 983160983156983145983156983148983141(983145983150983139983151983149983141 983145983150 983120983120983120 983140983151983148983148983137983154 983148983151983143983155) 983156983141983160983156(800 26 983107983144983145983150983137983085

983154983157983154983137983148) 983156983141983160983156(800 37 983107983144983145983150983137983085983085983157983154983138983137983150) 983156983141983160983156(350 45 983125983123983105)983110983154983151983149 98315998315198315498314898314020029831352005983140983156983137

China-rural China--urban

USA

0

2 0 0

4 0 0

6 0 0

8 0 0

25 3 35 4 45 5income in PPP dollar logs

T983144 983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5962

T983144983141 983139983154983145983155983145983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6062

P983148983157983156983151983139983154983137983156983145983139 983137983150983140 983140983141983149983151983139983154983137983156983145983139 983154983141983137983148 983143983148983151983138983137983148 983143983154983151983159983156983144

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 53: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5362

C983144983145983150983137 (1980 2000)

Red fast growth (1σ above the mean)

Yellow average

Light yellow slow (1σ below the

mean)

North to SouthShandong

JiangsuZhejiangFujianGuangdong

C983144983145983150983137991257983155 G983137983150983143 983151983142 E983148983141983158983141983150 5 983149983137983154983145983156983145983149983141 983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + 4 983139983145983156983161

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5462

983143 983152 983161

983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + H983151983150983143 K983151983150983143 983137983150983140 M983137983139983137983151 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 GDP 983138983161 983137

983156983144983145983154983140 983151983142 983156983144983141 983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150

Provinces are from N to S Shanong JiansuZhejiang FujianGuangdong

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5562

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5762

983152

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100country percentile

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5862

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

983156983159983151983159983137983161 (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085983122 983137983154983141983137(678)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085

983125 983137983154983141983137(626)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983125983123983105 983137983154983141983137(296)) 983148983141983143983141983150983140(983151983142983142) 983160983156983145983156983148983141(983145983150983139983151983149983141 983145983150 983120983120983120 983140983151983148983148983137983154 983148983151983143983155) 983156983141983160983156(800 26 983107983144983145983150983137983085

983154983157983154983137983148) 983156983141983160983156(800 37 983107983144983145983150983137983085983085983157983154983138983137983150) 983156983141983160983156(350 45 983125983123983105)983110983154983151983149 98315998315198315498314898314020029831352005983140983156983137

China-rural China--urban

USA

0

2 0 0

4 0 0

6 0 0

8 0 0

25 3 35 4 45 5income in PPP dollar logs

T983144 983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5962

T983144983141 983139983154983145983155983145983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6062

P983148983157983156983151983139983154983137983156983145983139 983137983150983140 983140983141983149983151983139983154983137983156983145983139 983154983141983137983148 983143983148983151983138983137983148 983143983154983151983159983156983144

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 54: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5462

983143 983152 983161

983152983154983151983158983145983150983139983141983155 + H983151983150983143 K983151983150983143 983137983150983140 M983137983139983137983151 983137983148983149983151983155983156 60 983151983142 GDP 983138983161 983137

983156983144983145983154983140 983151983142 983156983144983141 983152983151983152983157983148983137983156983145983151983150

Provinces are from N to S Shanong JiansuZhejiang FujianGuangdong

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5562

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5762

983152

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100country percentile

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5862

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

983156983159983151983159983137983161 (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085983122 983137983154983141983137(678)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085

983125 983137983154983141983137(626)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983125983123983105 983137983154983141983137(296)) 983148983141983143983141983150983140(983151983142983142) 983160983156983145983156983148983141(983145983150983139983151983149983141 983145983150 983120983120983120 983140983151983148983148983137983154 983148983151983143983155) 983156983141983160983156(800 26 983107983144983145983150983137983085

983154983157983154983137983148) 983156983141983160983156(800 37 983107983144983145983150983137983085983085983157983154983138983137983150) 983156983141983160983156(350 45 983125983123983105)983110983154983151983149 98315998315198315498314898314020029831352005983140983156983137

China-rural China--urban

USA

0

2 0 0

4 0 0

6 0 0

8 0 0

25 3 35 4 45 5income in PPP dollar logs

T983144 983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5962

T983144983141 983139983154983145983155983145983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6062

P983148983157983156983151983139983154983137983156983145983139 983137983150983140 983140983141983149983151983139983154983137983156983145983139 983154983141983137983148 983143983148983151983138983137983148 983143983154983151983159983156983144

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 55: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5562

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5762

983152

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100country percentile

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5862

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

983156983159983151983159983137983161 (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085983122 983137983154983141983137(678)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085

983125 983137983154983141983137(626)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983125983123983105 983137983154983141983137(296)) 983148983141983143983141983150983140(983151983142983142) 983160983156983145983156983148983141(983145983150983139983151983149983141 983145983150 983120983120983120 983140983151983148983148983137983154 983148983151983143983155) 983156983141983160983156(800 26 983107983144983145983150983137983085

983154983157983154983137983148) 983156983141983160983156(800 37 983107983144983145983150983137983085983085983157983154983138983137983150) 983156983141983160983156(350 45 983125983123983105)983110983154983151983149 98315998315198315498314898314020029831352005983140983156983137

China-rural China--urban

USA

0

2 0 0

4 0 0

6 0 0

8 0 0

25 3 35 4 45 5income in PPP dollar logs

T983144 983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5962

T983144983141 983139983154983145983155983145983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6062

P983148983157983156983151983139983154983137983156983145983139 983137983150983140 983140983141983149983151983139983154983137983156983145983139 983154983141983137983148 983143983148983151983138983137983148 983143983154983151983159983156983144

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 56: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5662

BRIC983155 983137983150983140 983156983144983141 US 983145983150 983152983141983154983139983141983150983156983145983148983141983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5762

983152

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100country percentile

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5862

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

983156983159983151983159983137983161 (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085983122 983137983154983141983137(678)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085

983125 983137983154983141983137(626)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983125983123983105 983137983154983141983137(296)) 983148983141983143983141983150983140(983151983142983142) 983160983156983145983156983148983141(983145983150983139983151983149983141 983145983150 983120983120983120 983140983151983148983148983137983154 983148983151983143983155) 983156983141983160983156(800 26 983107983144983145983150983137983085

983154983157983154983137983148) 983156983141983160983156(800 37 983107983144983145983150983137983085983085983157983154983138983137983150) 983156983141983160983156(350 45 983125983123983105)983110983154983151983149 98315998315198315498314898314020029831352005983140983156983137

China-rural China--urban

USA

0

2 0 0

4 0 0

6 0 0

8 0 0

25 3 35 4 45 5income in PPP dollar logs

T983144 983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5962

T983144983141 983139983154983145983155983145983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6062

P983148983157983156983151983139983154983137983156983145983139 983137983150983140 983140983141983149983151983139983154983137983156983145983139 983154983141983137983148 983143983148983151983138983137983148 983143983154983151983159983156983144

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 57: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5762

983152

(983161983141983137983154 2002 983150983141983159 PPP983155)USA

Russia

Brazil

India

1

1 0

2 0

3 0

4 0

5 0

6 0

7 0

8 0

9 0

1 0 0

p e r c e n t i l e o f w o r l d i n c o m e d i s t r i b u t i o n

1 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100country percentile

Using world2002_centiledta and michele_graphdo

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5862

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

983156983159983151983159983137983161 (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085983122 983137983154983141983137(678)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085

983125 983137983154983141983137(626)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983125983123983105 983137983154983141983137(296)) 983148983141983143983141983150983140(983151983142983142) 983160983156983145983156983148983141(983145983150983139983151983149983141 983145983150 983120983120983120 983140983151983148983148983137983154 983148983151983143983155) 983156983141983160983156(800 26 983107983144983145983150983137983085

983154983157983154983137983148) 983156983141983160983156(800 37 983107983144983145983150983137983085983085983157983154983138983137983150) 983156983141983160983156(350 45 983125983123983105)983110983154983151983149 98315998315198315498314898314020029831352005983140983156983137

China-rural China--urban

USA

0

2 0 0

4 0 0

6 0 0

8 0 0

25 3 35 4 45 5income in PPP dollar logs

T983144 983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5962

T983144983141 983139983154983145983155983145983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6062

P983148983157983156983151983139983154983137983156983145983139 983137983150983140 983140983141983149983151983139983154983137983156983145983139 983154983141983137983148 983143983148983151983138983137983148 983143983154983151983159983156983144

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 58: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5862

C983144983145983150983141983155983141 983137983150983140 A983149983141983154983145983139983137983150 983145983150983139983151983149983141 983140983145983155983156983154983145983138983157983156983145983151983150983155 2005

983156983159983151983159983137983161 (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085983122 983137983154983141983137(678)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983107983112983118983085

983125 983137983154983141983137(626)) (983147983140983141983150983155983145983156983161 983148983151983143983145983150983139 983131983159983101983152983151983152983157983133 983145983142 9831619831419831379831549831019831012005 amp 9831489831519831439831459831509831399831021 amp 983139983151983150983156983139983151983140983101983101983125983123983105 983137983154983141983137(296)) 983148983141983143983141983150983140(983151983142983142) 983160983156983145983156983148983141(983145983150983139983151983149983141 983145983150 983120983120983120 983140983151983148983148983137983154 983148983151983143983155) 983156983141983160983156(800 26 983107983144983145983150983137983085

983154983157983154983137983148) 983156983141983160983156(800 37 983107983144983145983150983137983085983085983157983154983138983137983150) 983156983141983160983156(350 45 983125983123983105)983110983154983151983149 98315998315198315498314898314020029831352005983140983156983137

China-rural China--urban

USA

0

2 0 0

4 0 0

6 0 0

8 0 0

25 3 35 4 45 5income in PPP dollar logs

T983144 983145 983145

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5962

T983144983141 983139983154983145983155983145983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6062

P983148983157983156983151983139983154983137983156983145983139 983137983150983140 983140983141983149983151983139983154983137983156983145983139 983154983141983137983148 983143983148983151983138983137983148 983143983154983151983159983156983144

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 59: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 5962

T983144983141 983139983154983145983155983145983155

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6062

P983148983157983156983151983139983154983137983156983145983139 983137983150983140 983140983141983149983151983139983154983137983156983145983139 983154983141983137983148 983143983148983151983138983137983148 983143983154983151983159983156983144

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 60: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6062

P983148983157983156983151983139983154983137983156983145983139 983137983150983140 983140983141983149983151983139983154983137983156983145983139 983154983141983137983148 983143983148983151983138983137983148 983143983154983151983159983156983144

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 61: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6162

983143 983143

983154983137983156983141 19909830852009

twoway (scatter gdpROG year if contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) yline(0) legend(off)) (scatter gdprog year if

contcod==USA amp yeargt1990 connect(l) text(001 2002 global plutocratic growth rate) text(006 2002 people global growth rate))From gdppppregdta

global plutocratic growth rate

people global growth rate

- 0 2

0

0 2

0 4

0 6

1990 1995 2000 2005 2010year

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE

Page 62: 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

8132019 20110208 1830 TheHavesAndHaveNots Sl

httpslidepdfcomreaderfull20110208-1830-thehavesandhavenots-sl 6262

T983144983141 H983137983158983141983155 983137983150983140 H983137983158983141 N983151983156983155

G983148983151983138983137983148 P983151983148983145983139983161 983152983157983138983148983145983139 983148983141983139983156983157983154983141

Branko MilanovicLead economist World Banks research division Visiting fellow All Souls College Oxford

Professor Danny QuahChair LSE