8 perpa]akan mineral

8/16/2019 8 Perpa]Akan Mineral

1/15

BAB

VIII

PERPA]AKAN MINERAL

8.1.

FILOSOFIPERPAJAKANtytINERAL

Dua

teori

yang

kerap

digunakan

untuk

menjustifikasi

keberadaan

sistem

perpajakan

minerar

adarah

natural

heritage

theory

dan

captive

theory(Gentry

&

o,Near,

1gg4).

atural

Heritage

Theory

didasarkan

pada

firosofi bahwa

minerar

merupakanemberiaan

dari

alam

untuk

seturuh

umat

manusia.

oteh

karena

itu

keuntungan

yang

diperoleh

dari

pengambilan

mineral

harus

didistribusikan

kepada

semua

(masyarakat),

Lebih jauh'

dikarenakan

mineral

merupakan

deposit

yang

bersifat

habis

(exhautibre)

maka

suatu

society

hanya

mempunyai

satu

kesempatan

untuk

memungut

pajak

pada

saat

mineral

tersebut

ditambang.

Perusahaan

yang

mengekptoitasi

minerar

akan

ikenakan

pajak

untuk

dapat

mengkompensasi

depresi

minerar

yang

diambir.

sedangkan

teori

kedua,

captive

Theory

didasarkan

pada

filosofi

bahwa

mineral

erupakan karunia Tuhan yang bersifut

statis

dan

tidak

dapat

bergerak

ke

daerah

rain.

oleh

karena

itu

upaya-upaya

yang

dilakukan

untuk

memindahkan

minerar

tersebut

akan

dikenakan

suatu

kompensasi.

salah

satu

bentuk

kompensasi

yang

dikenakan

adarah

akibat

dari

dipindahkannya

suatu

minerar

adarah

pajak.

Kedua

teori

diatasrah

yang

pada

umumnya

melandasi

banyak

negara

daram

menerapkan

suatu

sistem

perpajakan

atas

mineral.

8,2,

KARAKTERISTIK

PERPA'AKAN

Penerapan

suatu

sistem

perpajakan

minerar

diawari

dengan

pemahaman

yang

mendalam

terhadap

tuiuan

perpaiakan

dan

keterkaitannya

sistem

perpajakan

tersebut

terhadap

calon

investor

(keinginan,

peluang

dan

kriteria

keputusan

investasi).

secara

umum

keberadaan

sistem

perpajakan

(termasuk

mineral)

dapat

dilihat

dari

berbagai

sudut

pandang

(perspektif),

diantaranya

yaitu

:

ahli

ekonomi,

perusahaan/investor

dan

emerintah

(otto,

James,

LggT).

Ketiga

sudut pandang

tersebut

mempunyai

objektif

wII-1


2/15

yang

berbeda-beda,

suatu

sitem

perpajakan

yang

baik

diharapkan

dapat

mengakomodasi

objektif/kepentin

gan

da

ri

berbaga

i

sudut

pandan

g

tersebut.

8.2.1.

Sudut

pandang

Ahli

Ekonomi

Dalam

mengevaluasi

keberadaan

suatu

sistem perpajakan,

ekonom

melihat

dari

berbagai

aspe(

diantaranya

yaitu

nebartTaq

efrsiensi,

kesetaraan,

kejelasan

dan

stabilitas (Canon

Taxation,

Smith,

Adam,

1904).

8.2,1.1.

Netralitas

(neutrality)

Dalam

situasi

ideal

diharapkan perusahaan

akan

mengeksploitasi

sumberdaya

at6m

yang

terbatas

secara

efisien,

sehingga

tidak

diperlukan

ada

pengenaan

pajak

atas

pengambilan

sumberdaya

aram

tersebut,

Keberadaan

pajak

dianggap

merupakan

distorsi

yang

mempengaruhi

keputusan

perusahpan

dalam

mengambil

sumberdaya

alarn.

Pada

kenyataannya

situasi

ideat

diatas

iarang

terjadi,

ketidakefisienan

pengetolaan

sumberdaya

kerap

teriadi.

oleh

karena

itu diperlukan

suatu

instrumen

yang

memaka

perusahaan

bertindak

efisien.

Salah

satu

diantaranya adalah pengenaan

pajak. Sistem

perpajakan

dapat

mendorong

perusahaan

bekerja

lebih

efisien.

Namun

pengenaan

pajak

tersebut

harus

bersifat

netral.

Keberadaan

pajak

tidak

menjadi

beban

sehingga

membudt perusahaan

menjadi

inefisien.

8.2.1.2.

Efisiensi

(efficiency)

Dalam

suatu

kegiatan

investasi

sering

terjadi

perbedaan

kepentingan

antara

masyarakat

(sosial)

dan

investor.

Pemerintah

mempunyai

kewajiban

untuk

mengakomodasi

kedua

kepentingan

tersebut.

Dalam

upaya

menjembatani

perbedaan

kepentingan

ini,

agar

tidak

terjadi

kegagalan

pasar,

maka

pemerintah

rnendorong

perusahaan

untuk

memperhitungkan

dampak

kegiatannya

terhadap

masyarakat

dengan

menginternalisasi

dampak

tersebut

dalam

pengeluaran

perusahaan.

Salah

satu

instrumen

untuk

menginternalisasi

dampak

suatu

investasi

terhadap

masyarakat

adalah perpajakan.

Dalam

menerapkan

sistem

perpajakan,

efisiensi

diukur

dengan

mempertimbangkan

keberhasilan

mengatokasian

sumberdaya

secara

tepat.

Dengan

VIII-2


3/15

pengalokasian

sumberdaya

secara

tepat

maka

diharapkan

kepentingan

nasional

dapat

diakomodasi

termasuk

pula

menciptakan

stabilitas

dan pertumbuhan

makro

ekonominegara.

8.2.1.3.

Kesamaan

(equity)

Kesamaan

mengandung

arti,

bahwa

keadaan

yang

sama

atau

perusahaan

yang

berada

dalam

keadaan

yang

sama

harus

dikenakan

pajak

yang

sama.

Fitosofi

dari

konsep

kesamaan

ini

adalah

keadilan

yang

didasarkan

pada

kemampuan

untuk

mernbayar

(abitity-to-pay)

dari

pembayar

pajalc

Dengan

tolok

ukur

ability

to

pay

maka,

misarnya,

bukan

perusahaan

yung

,"*prnyJi

penghasilan

yang

sama

dikenakan

pajak

yang

sama,

merainkan

perusahaan

yang

mempunyai

penghasiran

kena pajak

sama

akan

dikenakan

pajak

sama.

Terdapat

2

(dua)

benfuk

konsep

kesamaan,

yaltu

kesamaan

horisontal

dan

kesamaan

vertikat.

4.2.1.4.

Kejelasan

(ctarity)

Sistem

perpajakan

yang

baik

membutuhkan

peraturan,

baik

administratif

dan

teknis,

yang

jelas dan

dipahami oreh

pembayar

pajak dan aparat

pemungut

(pemerintah).

sistem

perpajakan

yang

tidak

jelas

dapat

menimbulkan

ambiguitas

dalam

interpretasinya

sehingga

akan

menimbulkan

konflik

serta

dapat

meningkatkan

resiko

usaha.

8.2,1.5,

Stabititas

(stabitity)

stabilitas

sistem

perpajakan

diperlukan

untuk

memberikan

kepastian

dalam

melakukan

investasi'

untuk

dapat

menghitung

return

on

investmentdan

keuntungan

investasi

perusahaan membutuhkan

jaminan

informasi-informasi

yang

bersifat

dapat

diprediksi.

sistem

perpaiakan

yang

tidak

stabil (berubah-ubah)

akan

membuat

perusahaan

sulit

memperkirakan

keberlangsungan

investasinya

sehingga

akan

meningkatkan

resiko

usaha.

Konsep

stabilitas

direpresentasikan

dalam

suafu

kepastian

hukum

sistem

perpajakan,

misalnya

dalam

bentuk

undang-undang.

sistem perpajakan

dituangkan

dalam

suatu

VIII

-

3

I


4/15

undang-undang

yang

memuat

ketentuan-ketentuan

yang

bersifat

jelas,

tegas,

dan

tidak

mengandung

arti

ganda.

8.2.2,

Sudut

pandang

perusahaan

Dari

sudut

pandang

investor

kegiatan

eksploitasi

mineral

adalah

suatu

usaha

yang

bertujuan

menghasitkan

pendapatan

dari

hasil

peniualannya.

Dengan

eksploitasi

yang

dilakukan

maka

selain

bertujuan

menghasilkan

pendapatan,

investor

berusaha

juga

untuk

meniamin

keberlangsungan

usahanya

dengan

mempertahankan

posisi

pasar.

secara

inherent

bisnis

ini

mempunyai

tingkat

resiko usaha

yang retatif

tinggi.

oleh

karena

itu

perusahaan

tambang

dalam

operasinya

harus

menekankan

pada

aspek

aliran

kas (cash

flow),

biaya (cost),

mitigasi

resiko

(risk

mitigation),

proyeksi

harga

dan

lain

sebagainya'

Keberadaan

sistem

perpajakan

tertentu

saja

secara

signifikan

akan

mempengaruhi

keputusan-keputusan

ekonomis

yang

diambil

oleh perusahaan.

Perusahaan

tambang

dalam

berinvestasi

akan

mempertimbangkan

keberadaan

sistem

perpajakan

sebagai

bagian

biaya

daram

kegiatannya.

Menurut

sudut

pandang

perusahaan,

sistem perpajakan

yang

baik

diharapkan

mempunyai

karaKeristik

sebagai.

berikut

:

1'

Pajak

bersifat

responsif

terhadap

keinginan

untuk

mendapatkan

keuntungan;

tidak

menghalangi

untuk

meraih

keuntungan

2'

sistbm perpajakan

dapat

mempertimbangkan

variasi pendapatan;

sensitif

pada

beban pajak

pada

saat

harga

mineral

rendah

3'

Sistem

perpajakan

bersifat

stabil,

dapat

diprediksi

dan

transparan

sehingga

akan

mengurangi

resiko

usaha

serta

dikenakan

hanya

dalam

konteks

aliran

kas

perusahaan

(diakui

oleh

UU)

4'

Pajak

yang

bersifat

mendistorsi

komponen

biaya-biaya

yang

dikeluarkan

dan

mendorong

timburnya

inefisiensi

sebaiknya

tidak

diterapkan

5'

Keberadaan

sistem pajak

masih

dapat

mendorong

kegiatan

eksplorasi

yang

berisiko

untuk

mencari

endapan

baru,

memberikan

insentif

untuk

mengembangkan

tarnbang

yang

ada

serta

dapat

mendorong

kegiatan

investasi

di

proyek

yang

bersifat

merginal.

VIII

-

4


5/15

8,2,3.

Sudut

pandang

pemerintah

Kebijakan

sistem

perpajakan

yang

diterapkan

pemerintah

mempunyai

dimensi

epentingan

secara

ekonomi

dan

poritik.

oreh

karena

itu

cakupan

kepentingan

emerintah

terhadap

sistem

perpajakan

dimensinya

lebih

ruas

dan

rebih

rendah

onsistensinya

dibandingkan

dengan

kepentingan

perusahaan.

Penerapan

sistem

perpajakan

oreh

pemerintah

mempunyai

beberapa

tujuan

iantaranya,

yaitu

untuk

:

mendapatkan

pendapatan

negara

atau

sebagai

instrumen

:il;:'"tt

untuk

mendorong

atau

menghambar

kegiatan

investasi

dari

berbagai

8.3.

TUJUAN

PENGENAAN

PAJAK

Pengenaan

sistem

perpajakan

yang

dirakukan

oreh

negara

kepada

perusahaan

yang

:;r;:rritasi

minerat

pada

dasarnya

mempunyai

beberapa

tujuary

diantaranya

1.

Sumber

pendapatan

negara

2,

peningkatan

aktivitas

ekonomi

3.

Stabilisasi

harga

4.

Redistribusi

kesejahteraan

5.

Tujuan

non_fiskal

6.

Media

pengatur

investasi

Pengenaan

tingkat

pajak

yang

rendah

akan

menjadi

insentif

bagi

investor

untuk

elakukan

investasi'

sebaliknya

pengenaan

tingkat

pajak

yang

tinggi

dapat

menjadi

isinsentif

untuk

melakukan

investasi.

8.4.

PENGGOLONGAN

PERPA'AIGN

I4INERAL

Secara

umum

terdapat

2

(dua)

katagori

sis[em

pajak

(ottq

Jameq

LggT)yaitu

pajak

angsung

(direct

tax)

dan

pajak

tak

langsung

(indirect

tax).

pajak

rangsung

didefinisikan

sebagai

pembayaran

oleh

perusahaan

secara

langsung

datam

bentuk

as/tunai

kepada

pemerintah

atas

kegiatan

produksinya

berdasarkan

peraturan

yang

elah

disahkan'

pajak

rangsung

dapat

dibagi

menjadi

2

(dua)

bentuk

sedangkan

pajak

w]I-s


6/15

tidak

langsung

umumnya

hanya

dikatagorikan

menjadi

1

(satu)

bentuk,

Kedua

katagori

pajak

tersebut

adalah

:

1,

Pajak

In

Rem

(In

Rem

Tax)

Pajak

langsung

jenis

ini

akan

mempengaruhi

biaya

suafu

kegiatan

eksptoitasi

mineral

dalam

2

(dua)

hal,

yaitu

mempengaruhi

biaya

variabel

(variabel

cost)

dan

biaya

tetap (fixed

cost).

contoh

jenis

pajak

untuk

in

remtax

diantaranya

adatah

:

a'

Pajak

yang

mempengaruhi

biaya

variabel,

diantaranya

:

spesific

royalty

atau

unit

royalty,

ad valorem

royatty,

sales

taxes

dan

export

duties.

b,

Pajak

yang

mempengaruhi

biaya

tetap proyek,

diantaranya

:

pajak

kepemirikan,

import duttbs,

registrah'on

fees

dan

stamp duties, tand

usage

dan

renbl

fee.

2.

Pajak

In

personam

(In

personam

Tax)

Pajak

langsung

jenis

ini

berhubungan

dengan

nirai

pendapatan

bersih

yang

diterima

oleh

perusahaan

atau

perorangan.

contoh

jenis

pajak

untuk

in

personam

tax

diantaranya

adarah

:

pajak

pendapatan

proporsionar,

pajak

keuntungan

progresif,

pajak

sumberdaya

aram,

withholding

tax.

3.

Pajak

tak

langsung

(Indirect

or

euasiTax)

Paiak

tak

langsung

diartikan

sebagai

sernua

biaya-biaya

yang

dikenakan terhadap

perusahaan

yang

dapat

mempengaruhi

kegiatan

operasi

dan

profttabilitas

perusahaan'

Tidak

semua

negara

menerapkan

sistem

perpajakan

bentuk

ini.

conloh

pajak

ienis

adalah

sebagai

berikut

:

foretlqn

exchange

regulation,

government

equity

acquired

on

conssensiona/

terms,

performance

bond,

tand

owner

compensattbn.

8.5.

EFEK

PERPAJAKAN

TERHADAP

INVESTASI

untuk

memahami

dampak

diterapkannya

suatu

instrumen

perpajakan

terhadap

kegiatan

investasi

dapat

dievaluasi

melalui

z

(dua)

tahapan.

Tahapan

pertama

adalah

mengkaji

bagaimana

keberadaan

suatu

pajak

akan

mempengaruhi

keputusan_

keputusan

yang

akan

diambil

oleh

perusahaan.

Kemudian

pada

tahap

kedua

adalah

melakukan

evaluasi

hasil

analisis

tahap

pertama

untuk

menentukan

tujuan/objek

ataupun

kriteria

pengenaan

pajak.

VIII.6


7/15

sebelum

dilakukan

pengkajian

terhadap

efek perpajakan

rnaka perru

dilakukan

anarisis

atau

evaluasi

untuk

mengetahui

karakteristik

suatu

pajak.

Terdapat

3

(tiga)

komponen

pokok yang

perlu

diperhatikan

untuk

mengetahui

karakterisik

suatu

pajak,

yaitu

Basis

pengenaannya,

laju

(rate)

pengenaannya,

dan

tujuan

pengenaan.

Dampak

dari

dikenakannya

suatu

sistem

perpajakan

dapat

dirihat

dari

aspek

bagaimana

sistern

tersebut

akan

mempengaruhi

pengarnbilan

keputusan

secara

jangka

pendek

ataupun

jangka

panjang

dari

perusahaan

secara

wajar.

Untuk

menentukan

keputusan

suatu

investasi

(investasi

ataupun

tidak

investasi),

pada

umumnya

perusahaan

akan

mengkaji

keberadaan

suatu

sistem

perpajakan

merarui

perspektif

iangka panjang'

Beberapa

hubungan

pajak

dengan

tingkat

keuntungan

perusahaar

adalah

:

1'

Suatu

pajak

akan

mengurangi

besarnya

NPV

dan

dapat

membuat

suatu

investasi

menjadi

tjdak

menarik

(disinsentif).

z' Besarnya

beban

pajak

yang

kecil

pada

saat

awal

kegiatan

produksi

lebih

disukai

oleh perusahaan,

karena

dapat

meningkatkan

besarnya

NpV.

3'

Perioda

,saat

memperoreh

pendapatan

merupakan

faktor

penting

daram

mendapatkan

Npv.

sistem

perpajakan

yang

tidak

mengurangi

besarnya

penerimaan

diawali

tahun

produksi

secara

signifikan

akan

lebih

disukai

oterr

perusahaan.

Har

ini

dapat

meningkatkan

besarnya

Npv

dan

akan

memperpendek

perioda

pengembalian

modal

(pay

back

period),

4'

Besarnya

Npv

sangat

dipengaruhi

oreh

adanya

suatu

sistem

perpajakan

yang

dapat

mengurangi

berbagai

macam

resiko

poritik

dan

ekonomidaram

berusaha.

5'

Pengenaan

pajak

akan

mempengaruhi

besarnya

gross

aliran

kas (gross

cash

flow)

secara

periodik.

Di

samping

itu

pengenaan

pajak

akan

mempengaruhi

kebijakan

perusahaan

dalam

menentukan

keputusan

datam pemilihan kadar,

laju

ekstraki

dan

volume

cadangan

yang

dianggap

ekonomis.

Dalam

kenyataannya

setiap

tambang

mempunyai

karakteristik

yang

berbeda

atau

unik.

suatu

instrumen

perpajakan

yang

dikenakan

pada

kondisi

ekonomi

yang

sama

akan

mempunyai

dampak

yang

berbeda

untuk

tambang

yang

mempunyai

karakterisik

geologi

yang

berbeda.

YIII

-

7


8/15

Dampak

dari

pengenaan

pajak

sangat

bergantung

dari

perubahan

keadaan

ekonomi.

Karena

terjadi perubahan

kondisi,

misalnya

tdmbahan

data

Lentang

cadangan

'atau

harga,

maka

perusahaan

akan

mengatur

keputusan

untuk

memaksimalkan

keuntungan

dengan

kendala

teknologi

dan

kapasitas.

sistem

perpajakan

sangat

berpengaruh

dalam

hal

ini'

oleh

karena

itu

akan

lebih

berguna

datam

mengkaji

dampak

pajak

dari

perspekif

pembuatan

keputusan

jangka

pendek.

8.6.

PERPA'AKAN

PADA

KONTMK

KARYA

PERTAMBANGAN

(COW)

Pengaturan

perpajakan

pertambangan

mineral

di

Indonesia

dimasukan

dalam

dokumen Kontrak Karya (KK). Kontrak

Karya

merupakan

pefianjian

antara

pemprintah

RI

dengan

investor,

yang

merupakan

badan

hukum

Indonesia,

untuk

mengusahakan

suatu

jenis

bahan

galian

pada

wilayah

tertentu.

Di

dalam

dokumen

KK

tersebut

selalin

pengaturan

perpajakan

terdapat

pula

pengaturan

aspek

teknis,

ketenagakerjaan,

kepentingan

nasionar,

hukum,

lingkungan

hidup

dan pengembangan

wirayah.

Pengembangan/pengusahaan

pertambangan

melalui

pefianjian

KK

ditetapkan

pada

pasal

10

uU

No'

11

tahun

1967,

tentang

Ketentuan-ketentuan

pokok

pertambangan

dan

Uu

No.

1 tahun

1967

tentang

penanaman

Modar

Asing,

yang

dirubah

dengan

UU

No.

11

tahun

Lg7A,

sejak

tahun

L967

hingga

saat

ini,

Perjanjian

KK

telah

mengalami

perubahan-

perub5han

materinya,

termasuk

pula

perubahan

keuangan

dan

perpajakannya,

karena

Pemerintah

selalu

mengikuti

perkembangan

pembangunan

dan

melakukan

.'deregulasi,,

atas

kebiiakan

dari

waktu

ke

waktu

sesuai

dengan

kepentingan

nasional

dan

tetap

mempertimbangkan

perkembangan

dunia

usaha pertambangan

internasional.

Perubahan-perubahan

ini

dibedakan

dengan

adanya

sebutan'.Generasi,,.

Hingga

2001

telah ditandatangani

7

(tujuh)

Generasi

KK.

Didalam

KK

generasi

VII paring

tidak

terdapat

12

jenis

pajak

yang

dibebankan

pada

perusahaan.

studi

dari

James

otto,

2000,

menunjukan

paling

tidak

ada

lg

jenis

pajak

mineral

yang

umum

diterapkan

negara-negara

penghasir

bahan

tambang.

Dari

1g

macam

ienis

pajak

mineral

yang

umumnya

diterapkan

oleh

negara

penghasil

mineral,

Indonesia

menerapkan

kurang

lebih

12

jenis

pajak.

(r'abel

wII-l.)

VIII

-

8


9/15

Dalam

menghitung

besarnya

pendapatan

terkena

pajak

umumnya

suatu

negara

akan

mengijinkan

suatu

ailowance

(keringanan)

yang

dapat

mengurangi

besarnya

pendapatan

terkena pajak,

Taber

VIII-2

menunjukan

jenis

komponen

biaya yang

diperbolehkan

diterapkan

untuk

mengurangi

besarnya

besarnya

pendapatan

terkena

pajak.

Tabel

Wil-l

Jenis

Pajak

Dalam

Kontrak

Karya

Sumber:

Global

Mining

Taxation

Comparative

Study,

2000

8.7.

STUDY

KOT"TPARATIF

PERPAJATGN

untuk

mengukur

daya

tarik

investasi

pertambangan

di

suatu

negara

maka

sarah

satunya

adalah

dilihat

darisistem

perpajakan

yang

diterapkan.

James

otto

dkk

(Global

Mining

Taxation

comparative

study,

March

2000)

terah

merakukan

study

mengenai

komparasi

perpajakan

beberapa

negara,

berikut

adalah

beberapa

hasjl

dari

study

mereka.

Jenis

pajak

-

Incometax

-

-

Excess

proftttax

-

-

Royalties

-

-

Witholding

tax

on

r"rittEairia"na,

-

Dikenakan

Rate

a

Tidak

X

30o/o

X

x

Gold

:

USg

235

&22S

--

20o/o

y'rLrrururrg

rax

on

remitted

interest

-

Import

duties

on

"quipilEt.-

X

2oo/o

x

gpgt

duties

on

minerals

x

"o'ss

tox

on

Purchased equipment

suto

tux

on

rinuratrilidEiinu

I

\/r1..^-tr^r.

H

X

X

vqrur

ouueu

tax

On

services

X

10%o

on

services

voruE cruoe0

t.lx

On

eqUipment

-

Value

added

tu*

on

,lnuolili"f

x

10olo

on

eOuioment

nrrrrhacort

X

70o/o

Property

tax

-

Education

tax

Local

development

tax

-

Fees

based

on

land

area

-

Stamp

tax

Payrollbx

x

O.15o/o

gross

revenue

x

US$

1200

/exDatriate/vr

x

According

to

need

US$

l.s

lha

x

Rp.

6,000

per

transaction

X

YIII

-

9


10/15

Tabel

VIII-2

Komponen

Biaya

untuk

mengurangi

pendapatan

terkena

pajak

8.7.1.

Pajak

pendapatan

perusahaan

(corporate

rncome

Tax)

Negara penghasil minerar umumnya

menerapkan

kebijakan

pajak

pendapatan

perusahaan,

dengan

berbagai

variasinya

ratenya.

sebagian

negara

menerapkan

sjstem

flat

rate,

sama

untuk

semua

tingkat

keuntungan,

sedangkan

negara

tain

menerapkan

sistem

progressive

rate,

dimana

semakin

besar

keuntungan

maka

semakin

besar prosentasi

pajaknya.

selama

hampir

dua

dekade

secara

umum

terjadi

penurunan

rate

dari

pajak

pendapatan

perusahaan.

saat

ini

jarang

drjumpai

negara

yang

menerapkan

pajak

'I

Component

Deductible

Not

Deductible

No

Such

Tax

Income

tax

X

lre-production

exploration

expenses

X

Mrne

site

development

cost

X

reasibility

study

cost

X

Annual

operating

cost

x

Laptral

co$

of equipment

and

olant

X

Loan

tnterest

x

Koya[y tax

X

wtthotding

tax

on

interest

X

wtrnotding

tax

on

dividens

X

Import

duties

on

equipment

X

trxport

c,uties

on

minerals

X

sates

tax

on

equipment

&

services

X

value

added

on

equipment

&

seruices

X

Education

tax

x

Locat

development

tax

x

Properly

tax

X

Fee

based

on

land

area

x

stamp

taxes

X

Deptetion

allowance

x

Payroll

taxes

X

Vru.

10


11/15

pendapahn

perusahaan

dengan

rate

lebih

besar

dari

35yo.

Besarnya

corporate

income

ax

yang

diterapkan

di

Indonesia

sebesar

maximum

30oro,

dimana

jika

dibandingkan

engan

negara

rain

merupakan

rate

rata-rata

corporate

hcome

tax

.

Gambar

8.1

enunjukan

komparasi

pajak

pendapatan

perusahaan

beberapa

negara.

Kornparasi

pajak

pendapata"

J;[3:]n*r*o"opa

Nesara

(ottq

20oo)

8.7.2.

Royalty

Penerapan

royalti

mineral

di

dunia

dapat

diklasifikasikan

menjadi

3

jenis,

yaitu

(L)

tlnit

pecifrc

roya/ty'

pungutan

royalty

yang

didasarkan.atas tonase/vorume

bahan

tambangang

dieksploitasTduual

(2)

Ad

ualorem

royalty,pungutan

royarty

yang

didasarkan

atas

ilai

dari

bahan

tarnbang

yang

dieksptoitas

ildiiuar

dan

(3)

profit

based

royattt,

ungutan

royarti

yang

didasarkan

atas

tingkat

keuntungan

seterah

pajak.

Pada

KK

Generasi

I

dan

Generasi

II

penerapan

royalti

di

Indonesia

didasarkan

pada

ad

alorem

royatti'

narnun

sejak

KK

Generasi

III

hingga

Generasi

VII penerapan

royarti

idasarkan

pada

unft

speafrc

royalgr,

penerapan

royarti

jenis

specific

royalty

empunyai

kelemahan

dibandin

gkan

ad

valorem,

yaitu

besarnya

niraii

royar,

akan

Corporate

Tax

WII

-

11


12/15

mengalami

penurunan

setiap

tahun.

Hal

ini karena

didasarkan

pada

konse

p

time

ualue

of

money'

Nilai

us$

225

(royalti

untuk

emas

per

kg)

pada

tahun

1992

(saat

royalti

ini

diterapkan berdasarkan

sK

Menteri

Pertambangan

tahun

Lgg2)

maka

berdasarkan

konsep

time

value

of

money

akan

mengalami

penurunan

niiai

sebesar

*

35olo pada

tahun

2000.

saat

ini

banyak

negara

telah

merubah

metode

pengenaan

royalti

dari

unit

specific

royalty

kebentuk

ad

ualorem

royatty.

Negara

yang

menerapkan

royalti

dan

bentuk

royalti yang

diterapkan

dapat

dilihat pada

Tabel

3.

oleh

karena

itu

untuk

mengoptimalkan

pendapatan

negara

dari

royalti

maka perlu

dipertimbangkan

untuk

merubah

bentuk royalti yang

diterapkan

dan

unrt specific

royalti

menjadi

ad

ualorem

roya/ty.

Tabel

VIII-3

Jenis

Perhitungan

Royalti

Beberapa

Negara

8.7.3.

fnternal

Rate

Of

Return

(IRR)

Internal

of

Return

adalah

teknik

umum

untuk

mengukur

profitabilitas

dari

suatu

investasi'

IRR

didefinisikan

sebagai

interest

rate pada

saat

present

value

dari

penjumlahan

aliran

kas

masuk

dan

aliran

kas

keluar

sama

dengan

nol.

IRR berguna

fenis

Royalti

Ad

valorem;

3olo

mine-head

value

Ad

valorem

;

17o

gross

sales

for

copper

Ad

valorem

;

2olo

sales revenue

for

copper

Ad valorem

;2,5o/o

net

smelter

return

Unit

specific

;

based

on

production

Unit

specific

;

USg45-55/ton

of

copper

production

Based

on

negotiations

Ad

valorem

;

27o

market

value

of

gross

output

for

copper

Ad valorem

;

_2%o

net

smelter

return

for

copper

Sumber

:

Global

Mining

Taxation

Comparative

Study,

2000

VITI.

L2

No,

Negara

1.

Argentina

2.

Bolivia

3.

China

4.

Ivory

coast

5.

India

6.r

Indonesia

7.

Kazakhstan

8.

Mexico

NolS

None

.

South

Africa

10.

Philipina

11.

PNG


13/15

untuk

melihat

efek

dari

kebijakan

fiskal

terhadap

profitabiritas

usaha.

Dengan

merihat

IRR

sebelum

dan

sesudah

pajak

maka

investor

dapat

memperajari dampak

dari

kebijakan

fiskal

pada

profitabilitas

perusahaan.

semakin

besar

nilai

hasil

perhitungan

IRR

di

suatu

negara

maka

semakin

kompetitif/menarik

investasi

di

negara

tersebut,

demikian

pula

sebaliknya'

Gambar

8.2

menunjukan

perbandingan

IRR

yang

dihasilkan

dari

study

yang

dilakukan

otto

pada

beberapa

negara.

Dari

study

tersebut

terrihat

bahwa

besarnya

after

tax

rate

of

returnrata-rata

adalah

L2,5o/o.sedangkan

besarnya

after

tax

rate

of

return

di

Indonesia

adalah

sebesar

L .40/o,

dimana

masih

dibawah

after

tax

rate

of

return

rata_rata.

Poland

Chine

pt'lc

lvory

Coast

Merico

(ontario)

tEbekistan

lndonesia

Bolivia

Tanzanla

lGzakhstan

Ghana

Greenland

Peru

(nevada)

n

Australia

Zimbabwe

Argentina

Ghlle

Phillppines

Sweden

Gambar

9.2

IRR

Project

Tambang

Di

Beberapa

Negara

(Otto,

2O0O)

VIII.

13


14/15

i

8,7.4.

Effective

Tax

Rate (ETR)

Effective Tax Rate

(ErR)

digunakan

untuk

mengukur seluruh pembayaran

perusahaan

terhadap

pemerintah.

ETR

dihitung

dengan

cara

menjumlahkan

present

value dari

seluruh

pajak

yang

dibayarkan

perusahaan

kepada

pemerintah,

kemudian

dibagi

dengan

total

present

value

dari

total

efektlf aliran

kas

tahunan.

Secara

matematis

ETR

dinyatakan

sebagai

:

Effecrive

ra

x

Ra

te

=

plg:_ullE

Llg

_t

:

I

-1T_o_11

p_rl

g

"-

g_gr_:

tr_qt

present

value

of

project

before

tax

cash

flow

Semakin

besar

nilai

hasil

perhitungan

ETR

di

suatu

negara maka

semakin tidak

kompetitif/menarik

investasi

di

negara

tersebut,

demikian

puta

sebaliknyal

Hasil

perhitungan

ETR

dengan

laju

diskonto

sebesar

0olo

dapat

dilihat

pada

Gambar

g.3.

Berdasarkan

hasil

study

Otto,

nilai

rata

ETR

di

dunia

adatah

sebesar

57%.

Sedangkan

nilai

ETR

di Indonesia

adalah

600lo.

Burkina

Faso

Poland

Ghine

PNG

vory

Coast

Canada

Mexico

Uzbekistan

I

lndonesia

t-

I anzanta

'

Ghana

Greenland

Kazakhstan

Bolivia

USA

(nevada)

Zimbabwe

Peru

Westen

Argentina

Philippines

Ghile

South

Africa

Sweden

0

2A

40

60

Rate

80

100

120

Gold

Model

:

Effec-tiVe

Ta-

Rate

(@

Ao,,l

-

lE

-I

-

F

I

IpT

II

E

E

Gambar

8.3

Hasil

Perhitungan

ETR

(Otto,

2000)

VIII

-

14

t


15/15

8.7.5.

Jaminan

Stabilisasi

Perpajakan

Investor

tidak

menyukai adanya ketidak-pastian

di

perpaiakan

mineral'

Umumnya

perusahaan tambang

akan

beroperasi

dalam

waktu

paniang,

30

tahun

misalnya'

Oleh

karena

itu

investor

mengharapkan

adanya

jaminan

kepastian

dalam

penerapan sistem

perpajakan

selama

melangsungkan

usahanya.

Ketidak-pastian

dan

ketidakjelasan

sistem

perpajakan didalam

suatu

negara

akan menyurutkan

niat

investor

untuk

berinvestasi.

Sistem

Kontrak

Karya

yang

diterapkan

Indonesia,

dikenal

mempunyai

keunggulan

dalam

stabilisasi

perpajakan,

dimana

pajak

yang

diterapkan

bersifat

/ex

specnlistdan

akan

berlaku

selama 30

tahun.

Hal

ini tentu

saja

akan

menarik

minat

investor

untuk

berinvestasi.

Tabel

VIII-4

memperlihatkan

ada

tidaknya

stabilisasi

sistem

perpajakan

di

beberapa

negara

penghasil

mineral'

Tabel

VIII-4

Stabilisasi

PerPajakan

Negara

Stabilisasi

perpaiakan

Deskripsi

Arqentina

Ada

30

tahun,

Bolivia

Tidak

Burkina

Faso

Ada

Selama

umur

kontrak

Canada

(ontario) Tidak

Chile

Ada

10

tahun

China

Tldak

Ghana

Tdak

Greenland

Tidak

Indonesia

Ada

Selama

umur

kontrak

(30

tqhq )

Ivory

Coast

Tidak

Kazakhstan

Ada

Selama

urnur

kontrak

Mexico

Tldak

PNG

Tidak

Peru Ada

10

-

15

tahun

Philippines

Tidak

Poland

Tidak

South

Africa

Tidak

Sweden

Tidak

Tanzania

Tidak

USA-Arizona

Tdak

Uzbekistan

Ada

10

tahun

W. Australia

Tidak

Zimbabwe

Tidak

VIII

-

15

8 perpa]akan mineral

Documents