pengaruh likuiditas, kualitas aktiva, sensitivitas …eprints.perbanas.ac.id/4220/3/cover.pdfhando...

PENGARUH LIKUIDITAS, KUALITAS AKTIVA, SENSITIVITAS PASAR,

EFISIENSI DAN PROFITABILITAS TERHADAP

CAR PADA BUSN GO PUBLIC

SKRIPSI

Diajukan Untuk Memenuhi Salah Satu Syarat Penyelesaian

Program Pendidikan Sarjana

Program Studi Manajemen

Oleh :

ALBINA MARIA NOVEMBRIANI

2014210588

SEKOLAH TINGGI ILMU EKONOMI PERBANAS

SURABAYA

2018

v

Motto dan Persembahan

Motto

“Dan apa saja yang kamu minta dalam doa dengan penuh kepercayaan, kamu akan

menerimanya”

Persembahan

Karya tulis ini saya persembahakan kepada :

Tuhan Yesus Kristus yang telah melindungi dan memberkati, serta memberikan

kekuatan, kemampuan, kesehatan, perlindungan dan cinta yang begitu luar biasa

dan tak pernah habisnya. Syukur Puji Tuhan, saya bisa menyelesaikan Pendidikan

dengan tepat waktu sesuai target, semua itu saya percaya tidak lepas dari campur

tangan Tuhan yang begitu luar biasa.

Bapa & Mama, terimakasih sudah menjadi orangtua yang luar biasa yang sudah

menyekolahkan Novi, mendidik, membesarkan dengan penuh kasih sayang dan

pengorbanan yang luar biasa. Terimakasih untuk setiap doa, dorongan dan

motivasi yang saya percaya tidak akan ada habisnya sepanjang waktu.

Terimakasih atas segala kepercayaan yang sudah diberikan kepada Novi, dan

terimakasih untuk semua yang Bapa Mama berikan selama ini, semua keinginan

dan kebutuhan saya bisa terpenuhi, yang pada intinya tidak ada kata-kata lagi

yang bisa saya ucapkan selain terimakasih. Novi sayang Bapa Mama, dan tidak

ada kata-kata yang bisa mengungkapkan cinta kalian yang luar bisa buat Novi.

Novi selalu minta doa dari Bapa Mama, untuk cita-cita dan masa depan Novi

selanjutnya.

Saudara-Saudari yang saya sayangi Kak Mince, Kak Prisca, Rian, Gusti dan

Dewi. Terimakasih untuk segala doa, cinta, semangat, dan motivasinya selama ini.

HALAMAN MOTTO DAN

vi

Yang selalu menguatakan untuk bisa bertahan menyelesaikan kuliah ditengah

perasaan yang rindu rumah

Terimakasih untuk semua keluarga, atas doa, cinta, dan dukungannya. Saya bisa

menyelesaikan pendidikan saya karena cinta dan doa kalian.

Hando Joe Amando pacar yang lumayan ganteng, terima kasih untuk segala doa,

dukungan, cinta, pujian dan juga hinaan selama ini. Setiap perhatian dan nasihat

yang Kando berikan selama ini adalah salah satu penguatan untuk saya

menyelesaikan pendidikan dan bisa melihat ke masa depan. Semoga cita-cita dan

harapan yang sering kita bicarakan dapat tercapai dapat dikabulkan Tuhan dan

semoga hari-hari kedepannya hubungan kita selalu harmonis hingga akhirnya

dipersatukan oleh Tuhan. Terima kasih sudah mencintai dan menerima segala

kekurangan dan kelebihan saya. Saranghae ♥

Sahabat-Sahabat Terbaik sepanjang masa Fitry Ros, Mechan Ago, Marchye

Waang, Grazellya, Thitin Yosefa. Terima kasih untuk semuanya gengs, kalian

juga salah satu motivasi saya menyelesaikan pendidikan dengan baik dan tepat

waktu karena nantinya kita bersama-sama bisa menjadi orang-orang yang sukses.

Kalian sahabat dan keluarga terbaik yang saya miliki. Terima kasih sudah

mengerti dan menerima segala kebaikan dan keburukan saya serta menjadi tempat

berkeluh kesah selama ini. Segala pujian dan hinaan kalian sangat berguna

Semoga persahabatan kita selalu harmonis. Ini jujur dari hati yang terdalam,

sebenarnya saya merasa geli tapi dengan berat hati dan berat jari saya harus

mengetik dan mengatakan kalau saya sangat sayang kalian karena sebagian besar

masa-masa terindah saya adalah bersama kalian. Terima Kasih ♥

Keluarga Kedua ditanah rantau My Yunyun si teman kampus, teman kos dan

special gojek pribadi yang selalu bisa diandalakan. Laura Tegu perempuan mulut

pisau, teman tergaul dan tercetar. Dari pertama kenalan langsung cocok dihati

hahaha. Rany Diaz, cece maumere yang kecil-kecil cabe rawit, mantan teman

vii

kamar selama 2 periode. Kita berdua punya kesamaan yaitu sama-sama tidak bisa

bawa motor wkwk. Ibet Angel perempuan paling gila yang saya kenal, konyol

dan kadang pikunnya luar binasa. Angel Karwayu, pasangan joget kalau di pesta

dan partner nonton drama korea. Dety Toli teman pertama saya di STIE Perbanas

Surabaya, teman yang mulut tidak kalah tajam dan teman yang kalau bicara tidak

bisa control. Terimakasih untuk segala cinta, doa, dan dukungannya selama ini

yang begitu banyak dalam hal apapun, susah untuk mengungkapkan semuanya,

intinya saya sangat bersyukur pernah kenal dan memiliki sahabat dan saudara

seperti kalian, yang selalu ada dalam suka dan duka. Saya tidak akan lupakan

setiap kenangan baik buruknya, segala kekonyolan dan semua perjuangan kita

menjadi anak kuliah dan anak rantau. Saya berdoa semoga suatu saat nanti kita

bisa menjadi orang-orang sukses dan cita-cita konyol serta luar biasa yang sering

kita bicarakan dapat dikabulkan Tuhan.

Sahabat Seperjuangan di Perbanas yang terbaik Dede, Ivo, Kristin, Antoni,

Yanto, Lisa, Olin, Oand, Mario, Yolanda, Melan, Kristin, Ulfa, Nurul,Vaqik,

Hidayatus. Terima kasih untuk segala dukungan dan perjuangan kita bersama

sampai akhirnya kita bisa menyelesaikan pendidikan kita dengan tepat waktu.

Semoga suatu saat nanti kita bisa kembali bertemu dengan kesuksesan dan impian

masing-masing.

Partner Holiday yang terbaik pasangan fenomenal Leny Oktaniany dan Kak

Celo yang sungguh aman baik (tambah bumbu) berkat mereka saya punya tempat

tinggal kalau liburan di Jogja dan akhirnya bisa mengakhiri masa jomblo juga

wkwk Berna Ineke, Jaqualine, Yono dan Kak Nona kalian juga orang

penting dalam hidup karena selalu jadi teman bermain yang sangat

menyenangkan. Berkat jasa-jasa kalian, waktu liburan saya sangat menyenangkan.

Terimakasih juga untuk teman bermain lainnya Enel, Vista, Yani, Lia Oncu, Rio

Bada dan lainya yang tidak bisa saya sebut satu persatu.

viii

Arlass’One yang sangat special. Kalian adalah kumpulan makhluk hidup yang

sangat unik. Saking uniknya saya tidak akan pernah lupakan masa-masa sekolah

dan persahabatan kita yang kompak. Saya rindu sekali masa-masa itu, semoga kita

semua bias berkumpul kembali. Saya sayang kalian Thitin, Berna, Ayy Open,

Fitry, Vista, Ina, Kingto, Enel, Indra, Derryl (Almarhum), Tepank,Eko dan

kainnya yang tidak bisa saya sebut satu persatu.

Finally, Terimakasih buat semua Dosen, Civitas, Alumni, dan STIE PERBANAS

Surabaya, saya sangat sangat sangat bangga pernah jadi bagian dari kampus yang

luar biasa ini. Selalu menjadi kampus unggul dan kebanggan.

TUHAN MEMBERKATI KITA SEMUA.

ix

KATA PENGANTAR

Puji dan syukur penulis panjatkan kehadirat Tuhan Yesus Kristus

yang Bertahta dalam kerajaan surga, karena atas kuasa dan kehendak-Nya penulis

dapat menyelesaikan skripsi yang berjudul “ Pengaruh Likuiditas, Kualitas

Aktiva, Sensitivitas Pasar, Efisiensi dan Profitabilitas terhadap CAR pada

BUSN Go Public”. Adapun penulisan skripsi ini merupakan salah satu syarat

untuk menempuh ujian S1 Manajemen STIE Perbanas Surabaya.

Dalam penyusunan skripsi ini, penulis banyak memperoleh bantuan,

bimbingan, serta dorongan dari berbagai pihak. Untuk itu pada kesempatan ini

penulis ingin menyampaikan terima kasih yang tulus dan penghargaan yang

setinggi-tingginya kepada :

1. Ibu Evi Sistiyarini, S.E., M.M. selaku dosen pembimbing yang telah

meluangkan waktu untuk membmbing, memberi kepercayaan, serta memberi

masukan kepada penulis dalam mengerjakan skripsi.

2. Bapak Dr.Lutfi, SE., M.F selaku ketua STIE Perbanas Surabaya.

3. Ibu Dr. Muazaroh, S.E, M.T selaku Ketua Jurusan Manajemen STIE Perbanas

Surabaya.

4. Bapak Dr.Lutfi, SE., M.F Selaku dosen wali saya di STIE Perbanas Surabaya.

5. Bapak dan Ibu dosen STIE Perbanas Surabaya yang telah banyak memberikan

waktu dan pengetahuannya sehingga menjadi bekal untuk penulis.

x

6. Staff Akademik, Staff perpustakaan dan seluruh staff STIE Perbanas Surabaya

yang telah banyak membantu menyediakan fasilitas, literatur dan data yang

diperlukan dalam penulisan skripsi.

Akhirnya penulis mendoakan semoga Tuhan Yang Maha Kuasa

melimpahkan kasih dan karunianya yang berlipat ganda untuk segala kebaikan

yang telah diberikan kepada semua pihak yang telah memberikan bantuan kepada

penulis untuk menyelesaikan skripsi ini. Semoga skripsi ini bermanfaat bagi

semua pihak.

Surabaya, September 2018

Penulis

xi

DAFTAR ISI

Halaman

HALAMAN JUDUL ....................................................................................... i

HALAMAN PERSETUJUAN SIAP DIUJI ................................................... ii

HALAMAN PERSETUJUAN SKRIPSI ........................................................ iii

HALAMAN PENGESAHAN SKRIPSI ......................................................... iv

HALAMAN MOTTO DAN PERSEMBAHAN ............................................. v

KATA PENGANTAR .................................................................................... ix

DAFTAR ISI ................................................................................................... xi

DAFTAR TABEL ........................................................................................... xii

DAFTAR GAMBAR ...................................................................................... xiii

DAFTAR LAMPIRAN ................................................................................... xiv

ABSTRAK ...................................................................................................... xv

BAB I PENDAHULUAN ........................................................................ 1

1.1 Latar Belakang Masalah ........................................................ 1

1.2 Perumusan Masalah .............................................................. 9

1.3 Tujuan Penelitian .................................................................. 10

1.4 Manfaat Penelitian ................................................................ 11

1.5 Sistematika Penulisan Skripsi ............................................... 12

BAB II TINJAUAN PUSTAKA ............................................................... 14

2.1 Penelitian Terdahulu ............................................................. 14

2.2 Landasan Teori ...................................................................... 21

2.3 Kerangka Pemikiran .............................................................. 40

2.4 Hipotesis Penelitian ............................................................... 42

BAB III METODE PENELITIAN ............................................................. 43

3.1 Rancangan Penelitian ............................................................ 43

3.2 Batasan Penelitian ................................................................. 44

3.3 Identifikasi Variabel .............................................................. 44

3.4 Definisi Operasional Dan Pengukuran Variabel ................... 45

3.5 Populasi, Sampel, Dan Teknik Pengambilan Sampel ........... 47

3.6 Data Dan Metode Pengumpulan Data ................................... 49

3.7 Teknik Analisis Data ............................................................. 49

BAB IV GAMBARAN SUBYEK PENELITIAN DAN ANALISIS DATA ............. 60

4.1 Gambaran Subyek Penelitian ................................................ 60

4.2 Analisis Data ......................................................................... 93

BAB V PENUTUP ...................................................................................... 107

5.1 Kesimpulan ........................................................................... 107

5.2 Keterbatasan Penelitian ......................................................... 110

5.3 Saran ...................................................................................... 110

DAFTAR RUJUKAN

LAMPIRAN

xii

DAFTAR TABEL

Halaman

Tabel 1.1 Posisi CAR Pada Bank Umum Swasta Nasional Go Public

Tahun 2013-2017 3

Tabel 2.1 Persamaan Dan Perbedaan Antara Penelitian Terdahulu Dan

Penelitian Sekarang 20

Tabel 3.1 Populasi Bank Umum Swasta Nasional Go Public triwulan IV

tahun 2017 48

Tabel 3.2 Pedoman interprestasi koefisien korelasi 49

Tabel 3.3 Sampel Bank Umum Swasta Nasional Go Public

triwulan IV tahun 2017 52

Tabel 4.1 Posisi LDR Bank Umum Swasta Nasional Go Public


Tabel 4.2 Posisi IPR Bank Umum Swasta Nasional Go Public


Tabel 4.3 Posisi NPL Bank Umum Swasta Nasional Go Public

triwulan IVtahun 2017 69

Tabel 4.4 Posisi APB Bank Umum Swasta Nasional Go Public


Tabel 4.5 Posisi IRR Bank Umum Swasta Nasional Go Public


Tabel 4.6 Posisi PDN Bank Umum Swasta Nasional Go Public


Tabel 4.7 Posisi BOPO Bank Umum Swasta Nasional Go Public


Tabel 4.8 Posisi ROA Bank Umum Swasta Nasional Go Public


Tabel 4.9 Posisi CAR Bank Umum Swasta Nasional Go Public


Tabel 4.10 Hasil Perhitungan Analisis Regresi 79

Tabel 4.11 Hasil Perhitungan Uji F 82

Tabel 4.12 Hasil Perhitungan Uji t 86

Tabel 4.13 Kesesuaian Hasil Penelitian dengan Teori 93

xiii

DAFTAR GAMBAR

Halaman

Gambar 2.1 Kerangka Pemikiran 41

Gambar 3.1 Daerah Penerimaan dan Penolakan H0 Uji F 55

Gambar 3.2 Daerah Penerimaan H0 dan Penolakan H0 Uji t Sisi Kanan 55

Gambar 3.3 Daerah Penerimaan H0 dan Penolakan H0 Uji t Sisi Kiri 57

Gambar 3.4 Daerah Penerimaan H0 dan Penolakan H0 Uji t Dua Sisi 58

Gambar 4.1 Daerah Penerimaan dan Penolakan H0 84

Gambar 4.2 Daerah Penolakan dan Penerimaan H0 Uji t Variabel LDR 87

Gambar 4.3 Daerah Penolakan dan Penerimaan H0 Uji t Variabel IPR 88

Gambar 4.4 Daerah Penolakan dan Penerimaan H0 Uji t Variabel NPL 88

Gambar 4.5 Daerah Penolakan dan Penerimaan H0 Uji t Variabel APB 89

Gambar 4.6 Daerah Penolakan dan Penerimaan H0 Uji t Variabel IRR 90

Gambar 4.7 Daerah Penolakan dan Penerimaan H0 Uji t Variabel PDN 91

Gambar 4.8 Daerah Penolakan dan Penerimaan H0 Uji t Variabel BOPO 91

Gambar 4.9 Daerah Penolakan dan Pen erimaan H0 Uji t Variabel ROA 92

xiv

DAFTAR LAMPIRAN

Lampiran 1 : Perhitungan LDR Bank Umum Swasta Nasional Go Public

Lampiran 2 : Perhitungan IPR Bank Umum Swasta Nasional Go Public

Lampiran 3 : Perhitungan NPL Bank Umum Swasta Nasional Go Public

Lampiran 4 : Perhitungan APB Bank Umum Swasta Nasional Go Public

Lampiran 5 : Perhitungan IRR Bank Umum Swasta Nasional Go Public

Lampiran 6 : Perhitungan PDN Bank Umum Swasta Nasional Go Public

Lampiran 7 : Perhitungan BOPO Bank Umum Swasta Nasional Go Public

Lampiran 8 : Perhitungan ROA Bank Umum Swasta Nasional Go Public

Lampiran 9 : Perhitungan CAR Bank Umum Swasta Nasional Go Public

Lampiran 10 : Hasil Pengolahan SPSS

Lampiran 11 : Daftar Uji F

Lampiran 12 : Daftar Uji t

Lampiran 13 : Tabel Suku Bunga

Lampiran 14 : Tabel Tren Nilai Tukar

Lampiran 15 : Hasil Turnitin

xv

EFFECT OF LIQUIDITY, QUALITY ASSETS, MARKET SENSITIVITY,

EFFICIENCY, AND PROFITABILITY ON CAPITAL ADEQUACY

RATIO IN GO PUBLIC NATIONAL PRIVATE BANKS


STIE Perbanas Surabaya

Email: [email protected]

ABSTRACT

The purposes of this research to analyze how much liquidity influence,

quality asset, sensitivity market, efficiency, and profitability ratio to capital

adequacy. The population of this research is go public national private banks

during the period 2013-2017. The sample of this research consists of three go

public national private banks namely PT Bank Sinarmas. Tbk, PT bank

nationalnobu, tbk, PT Bank Jtrust Indonesia, Tbk. Sample selection using the

purposive sampling and the data source used in this research is secondary data.

From the result of the research shows that the Loan to Deposit Ratio, Non

Performing Loan, Interest Rate Risk and Operational Cost and Operating Income

partially have a significant negative effect on Capital Adequacy Ratio. Investing

Policy Ratio, Net Foreign Exchange Position has a significant positive effect on

Capital Adequacy Ratio. Non-earning Assets have a positive effect that is not

significant to the Capital Adequacy Ratio. Return On Asset has no significant

negative effect on Capital Adequacy Ratio. Coefficient of determination showed

with 67,5% caused by variables studied were LDR, IPR, NPL, APB, IRR, PDN,

BOPO and ROA, while 32,5% influenced by other factors outside of research.

Keywords: Liquidity, Quality Assets, Market Sensitivity, Efficiency, Profitability

mailto:[email protected]

xvi

PENGARUH LIKUIDITAS, KUALITAS AKTIVA, SENSITIVITAS

PASAR, EFISIENSI, DAN PROFITABILITAS TERHADAP

CAPITAL ADEQUACY RATIO PADA BANK UMUM

SWASTA NASIONAL GO PUBLIC


STIE Perbanas Surabaya

Email: [email protected]

RANGKUMAN

Penelitian ini bertujuan untuk menganalisis seberapa besar pengaruh

Likuiditas, Kualitas Aktiva, Sensitivitas Pasar, Efisiensi, dan Profitabilitas Rasio

terhadap Kecukupan Modal. Populasi dari penelitian ini adalah Bank Umum

Swasta Nasional Go Public selama periode 2013-2017. Sampel penelitian ini

terdiri dari tiga Bank Umum Swasta Nasional Go Public yaitu PT Bank Sinarmas.

Tbk, PT Bank Nationalnobu, Tbk, PT Bank JTrust Indonesia, Tbk. Pemilihan

sampel menggunakan purposive sampling dan sumber data yang digunakan dalam

penelitian ini adalah data sekunder. Hasil penelitian ini menunjukan bahwa Loan

to Deposit Ratio, Non Performing Loan, Interest Rate Risk dan Biaya Operasional

dan Pendapatan Operasional secara parsial berpengaruh negatif yang signifikan

terhadap Capital Adequacy Ratio. Investing Policy Ratio, Posisi Devisa Netto

secara parsial berpengaruh positif yang signifikan terhadap Capital Adequacy

Ratio. Aktiva Produktif Bermasalah berpengaruh positif yang tidak signifkan

terhadap Capital Adequacy Ratio. Return On Asset berpengaruh negatif yang tidak

signifikan terhadap Capital Adequacy Ratio. Koefisien determinasi menunjukan

dengan 67,5 % disebabkan oleh variabel yang diteliti yaitu LDR, IPR, NPL, APB,

IRR, PDN, BOPO dan ROA, sedangkan 32,5% dipengaruhi oleh faktor lain diluar

penelitian.

Kata Kunci : Likuidias, Kualitas Aktiva, Sensitivitas Pasar, Efisiensi,

Profitabilitas

mailto:[email protected]

pengaruh likuiditas, kualitas aktiva, sensitivitas …eprints.perbanas.ac.id/4220/3/cover.pdfhando...

Documents