JENIS-JENIS PEMBIAYAAN BANK SYARIAH

Jenis Pembiayaan Bank Syariah1. Pembiayaan Modal Kerja2. Pembiayaan Investasi3. Pembiayaan Konsumtif4. Pembiayaan Sindikasi5. Pembiayaan berdasarkan Take Over6. Pembiayaan Letter of Credit

Aktiva Pasifa

Assets:•Kas•Giro pada BI•Surat berharga

Current Liabilities :

Fixed Assets:• Tanah• Bangunan• Mesin

Dana Pihak Ketiga:•Giro wadiah•Tabungan Mudharabah•Deposito Mudharabah

Pembiayaan Modal KerjaKonsep Modal Kerja

Modal KerjaModal kerja BrutoModal kerja netto

Penggolongan Modal KerjaModal kerja permanenModal kerja seasonal

Pembiayaan Modal Kerja

Unsur Modal KerjaKasPiutang dagangPersediaan bahan baku

Perputaran Modal Kerja

KasPembelian

bahan baku

Persediaan bahan

baku

Persediaan barang

jadi

Persediaan barang dalam proses

Piutang

Perputaran Modal Kerja

Alokasi Modal KerjaAlokasi pada piutang dagangAlokasi pada pembelanjaan persediaan

barang

Pembiayaan modal kerja

Salam

Pengadaan barang

Ijarah

Istishna’

YaTidak

Ya Tidak

Tidak

Tidak

Ya

Pekerjaan Konstruksi

Kontrak

Goods in process

Pembelian barang

Ya

STOP

Istishna’

Ya Tidak

Proses barang < 6 bulan

MudharabahKecuali

pembiayaan produktif

usaha skala kecil

Ready stockTidak YaYa

STOP

Murabahah

Ya

Penyewaan barang

STOP

Tidak

Tidak

Pembiayaan Modal Kerja SyariahAnalisa :Jenis UsahaSkala UsahaTingkat kesulitan usaha yang dijalankan

Apakah perlu tenaga ahliApakah punya tenaga ahli dan peralatan yang

dibutuhkanApakah punya sumber bahan bakuApakah punya pelanggan tetap

Karakter transaksii dalam sektor usaha yg akan dibiayai

Pembiayaan Investasi SyariahInvestasi pada aktiva lancarInvestasi pada aktiva tetap atau proyekInvestasi dalam surat berharga

Penilaian Penanaman Modal Dalam Proyek Investasi

Analisa BEPAnalisa Capital Project Comparison

NPV (nett present Value)Benefit Cost RatioInternal Rate of Return (Margin/fee dari

capital outlay)Analisa Rasio

Cash flow, Debt equity ratio, Debt service coverage dll

Profitabilitas perusahaanAnalisis Risiko

Keterangan Proyek A Proyek B Proyek CPayback Period

10 tahun 7 tahun 5 tahun

NPV Rp 200 M Rp 700 M Rp 50 MB/C ratio 1,4 X 1,3 X 1,2 XIRR 30% 25% 20%

Investasi

IMBT

Good in process

Salam

STOPMudharabah

Ya Tidak

Ya TidakYa Tidak

Tidak

Long Term

Ready stock

Short term

Istishna’

Ya

Konsumtif

Salam

Good in process

Ijarah

STOPMurabahah

Ya Tidak

Ya TidakTidak

TidakYa

Ready stock

Pembelian barang

Short term

JasaYa

STOP

Istishna’

Ya Tidak

Pembiayaan SindikasiLead SyndicationClub DealSub Syndication

Sindikasi korporasi

Go to ritel konsumtif

Modal kerja

go to direct syndication

STOP

Ya Tidak

Ya

Fig11.5Tidak

Tidak

Tidak

Ya

Konsumtif

Two steps

Investasi

Direct

Ya

STOP

Ya

Tidak

Lead syndication

Clup deal

Clup syndication

STOP

Tidak

TidakGo to modal

kerja

Go to investasi

Fig 11.3

Fig 11.1

Musyarakah

Step 2

Step 1

Fig 11.2

Ya

Ya

Sindikasi direct

Modal kerja

STOP

Tidak

Tidak

Tidak

Ya

InvestasiYa

Ya Lead syndic-ation

Clup deal

Clup syndica-

tion

STOP

Tidak

TidakGo to modal

kerjaGo to

investasiFig 11.1

Musyarakah

Fig 11.2

Ya

Ya

Pembiayaan Take OverHutang Pokok + BungaHutang Pokok Saja

TAKE OVER

Hiwalah

Principal Only

Qard

Yes Tidak

PEMBIAYAAN

Go to take over

nonsindikasi

Tidak sindikasi

go to take over

sindikasi

STOP

Ya

Tidak

Ya

Fig11.8

Tidak

Tidak

Ya

Sindikasi

Take over

Investasi

Tidak sindikasi

YaSTOP

Ya

Tidak

Sindikasi

Korporasi

Konsumtif STOP

Tidak

Tidak

Go to sindikasi korporasi

Go to ritel konsumtifFig 11.9

Fig 11.4 Fig 11.1 Go to investasi

modal kerja

Go to modal kerja

STOP

Ya

Ya

Tidak

Ya

Fig 11.2

Fig 11.1

Ya Tidak

TAKE OVER SINDIKASI

Principal only

STOP

Tidak

Tidak

Tidak

Ya

YaLead

syndication

Clup deal

Sub syndication

Tidak

QARDHIWALAH

Musyarakah +

Al Ba’I wal IMBT

Step 2

Step 3

Ya

Ya

TAKE OVER NONSINDIKASI

Principal only

Ya Tidak

QardHiwalah

Al Ba’I wal IMBT

Step 1

Step 2

LETTER OF CREDIT

Cukup

Wakalah bi ujrah

STOP

Ya

Tidak

Tidak

Tidak

Ya

Ekspor

Impor

Goods in process

Cukup

Ya

Murabahah/ mudharabah

Ya

Tidak

Ada dana

Ada dana

Ready stock

Tidak

Tidak

Wakalahbil ujrah

wal qard/musyarakah/murabahah

-Al Bai’- Wakalah

Wakalah bi ujrah

Yes

Ya

Ya

Mudharabah

Wakalahbil ujrah

wal qard/musyarakah

Tidak

SEKIAN