PENGARUH RETURN ON ASSETS (ROA), NET INTEREST

MARGIN (NIM), LEVERAGE DAN UKURAN PERUSAHAAN

TERHADAP PRAKTIK MANAJEMEN LABA DI BANK

UMUM SYARIAH PERIODE 2008-2012

SKRIPSI

DISUSUN DAN DIAJUKAN KEPADA FAKULTAS

SYARI’AH DAN HUKUM UNIVERSITAS ISLAM NEGERI

SUNAN KALIJAGA YOGYAKARTA UNTUK MEMENUHI

SEBAGIAN SYARAT-SYARAT MEMPEROLEH GELAR

SARJANA STRATA SATU DALAM ILMU EKONOMI ISLAM

OLEH:

SRI ASTUTI

09390070

PEMBIMBING:

1. SUNARSIH, SE, M.SI

2. DRS. IBNU MUHDIR, M. AG

PROGRAM STUDI KEUANGAN ISLAM

FAKULTAS SYARI’AH DAN HUKUM

UNIVERSITAS ISLAM NEGERI SUNAN KALIJAGA

YOGYAKARTA

2013

ii

ABSTRAK

Penelitian ini bertujuan untuk menguji apakah Return on Assets (ROA),Net Interest Margin (NIM), leverage dan ukuran perusahaan berpengaruhterhadap praktik manajemen laba di Bank Umum Syariah (Bank MuamalatIndonesia, Bank Syariah Mandiri dan Bank Syariah Mega Indonesia). Teori yangdipakai adalah teori akuntansi positif (positive accounting theory), teori keagenan(agency theory), teori asimetri informasi (information asymetry), teori sinyal(signalling theory) dan manajemen laba (earnings management).

Penelitian ini termasuk penelitian terapan dengan sampel 3 Bank UmumSyariah (Bank Muamalat Indonesia, Bank Syariah Mandiri dan Bank SyariahMega Indonesia). Sifat penelitian ini adalah kuantitatif. Periode penelitiantriwulan II 2008 sampai triwulan III 2012. Manajemen laba diproksi dengandiscretionary accrual yang telah disesuaikan dengan karakteristik perbankan.Penentuan koefisien manajemen laba dilakukan dengan meregresi total akrualyang dihitung dengan model Healy dan Jones dimana nilai unstandarized residualyang diperoleh merupakan nilai discretionary accrual yang digunakan dalamregresi berikutnya untuk menguji pengaruh Return on Assets (ROA), Net InterestMargin (NIM), leverage dan ukuran perusahaan terhadap praktik manajemen labadi Bank Umum Syariah. Pengujian manajemen laba dan pengaruh Return onAssets (ROA), Net Interest Margin (NIM), leverage dan ukuran perusahaanterhadap praktik manajemen laba dilakukan dengan regresi linier bergandamenggunakan SPSS 17.

Hasil penelitian diperoleh bahwa Return on Assets (ROA) berpengaruhpositif signifikan terhadap manajemen laba, Net Interest Margin (NIM)berpengaruh negatif signifikan terhadap manajemen laba. Leverage dan ukuranperusahaan tidak berpengaruh signifikan terhadap manajemen laba di BankUmum Syariah (Bank Muamalat Indonesia, Bank Syariah Mandiri dan BankSyariah Mega Indonesia).

Kata Kunci: Manajemen Laba, ROA, NIM, Leverage dan Ukuran Perusahaan

UNIVERSITAS ISLAM NEGERI SUNAN KALIJAGA FM-UINSK-BM-05-03/RO

iii

SURAT PERSETUJUAN SKRIPSI

Hal : Skripsi Saudara Sri Astuti

KepadaYth. Dekan Fakultas Syari’ah dan HukumUIN Sunan Kalijaga YogyakartaDi Yogyakarta

Assalamu’alaikum Wr. Wb.

Setelah membaca, meneliti, memberikan petunjuk dan mengoreksi sertamengadakan perbaikan seperlunya, maka kami selaku pembimbing berpendapatbahwa skripsi Saudara:

Nama : Sri AstutiNIM : 09390070Judul Skripsi : “Pengaruh Return on Assets (ROA), Net Interest Margin

(NIM), Leverage dan Ukuran Perusahaan terhadapPraktik Manajemen Laba di Bank Umum SyariahPeriode 2008-2012”

Sudah dapat diajukan kembali kepada Fakultas Syari’ah dan HukumJurusan/ Program Studi Keuangan Islam UIN Sunan Kalijaga Yogyakarta sebagaisalah satu syarat untuk memperoleh gelar Sarjana Strata Satu dalam IlmuEkonomi Islam.

Dengan ini kami mengharap agar skripsi Saudara tersebut di atas dapatsegera dimunaqasyahkan. Atas perhatiannya kami ucapkan terima kasih.

Wassalamu’alaikum. Wr. Wb.

Pembimbing I

Sunarsih, SE, M. SiNIP. 19740911 199903 2 001

Yogyakarta, 2 Sya’ban 1434H11 Juni 2013 M

UNIVERSITAS ISLAM NEGERI SUNAN KALIJAGA FM-UINSK-BM-05-03/RO

iv

SURAT PERSETUJUAN SKRIPSI

Hal : Skripsi Saudara Sri Astuti

KepadaYth. Dekan Fakultas Syari’ah dan HukumUIN Sunan Kalijaga YogyakartaDi Yogyakarta

Assalamu’alaikum Wr. Wb.

Setelah membaca, meneliti, memberikan petunjuk dan mengoreksi sertamengadakan perbaikan seperlunya, maka kami selaku pembimbing berpendapatbahwa skripsi Saudara:

Nama : Sri AstutiNIM : 09390070Judul Skripsi : “Pengaruh Return On Assets (ROA), Net Interest Margin

(NIM), Leverage dan Ukuran Perusahaan terhadapPraktik Manajemen Laba di Bank Umum SyariahPeriode 2008-2012”

Sudah dapat diajukan kembali kepada Fakultas Syari’ah dan HukumJurusan/ Program Studi Keuangan Islam UIN Sunan Kalijaga Yogyakarta sebagaisalah satu syarat untuk memperoleh gelar Sarjana Strata Satu dalam IlmuEkonomi Islam.

Dengan ini kami mengharap agar skripsi Saudara tersebut di atas dapatsegera dimunaqasyahkan. Atas perhatiannya kami ucapkan terima kasih.

Wassalamu’alaikum. Wr. Wb.

Pembimbing II

Dr. Ibnu Muhdir, M. AgNIP. 19641112 199203 1 006

Yogyakarta, 26 Rajab 1434H5 Juni 2013 M

v

Universitas Islam Negeri Sunan Kalijaga FM-UINSK-BM-05-07/RO

PENGESAHAN SKRIPSINomor : UIN.02/K.KUI-SKR/PP.009/360/2013

Skripsi/tugas akhir dengan judul :Pengaruh Return on Assets (ROA), NetInterest Margin (NIM), Leverage danUkuran Perusahaan terhadap PraktikManajemen Laba di Bank Umum SyariahPeriode 2008-2012

Yang dipersiapkan dan disusun oleh:

Nama : Sri AstutiNIM : 09390070Telah dimunaqasyahkan pada : Kamis, 20 Juni 2013Nilai : A-dan dinyatakan telah diterima oleh Fakultas Syari’ah dan Hukum UIN SunanKalijaga

TIM MUNAQASYAH :

Ketua Sidang

Sunarsih, SE, M. SiNIP. 19740911 199903 2 001

Penguji I

Dra. Hj. Widyarini, M. MNIP. 19600407 1986012 002

Penguji II

Dian Nuriyah Solissa, SHI, M. SiNIP. 19840216 200912 2 004

Yogyakarta, 20 Juni 2013UIN Sunan Kalijaga Yogyakarta

Fakultas Syari’ah dan Hukum

DEKAN

Noorhaidi, MA, M. Phil., Ph.DNIP. 19711207 199503 1 002

vi

SURAT PERNYATAAN

Assalamualaikum.Wr.Wb.

Saya yang bertanda tangan di bawah ini :

Nama : Sri AstutiNIM : 09390070Program Studi : Keuangan Islam

Menyatakan bahwa skripsi yang berjudul “Pengaruh Return on Asset (ROA),Net Interest Margin (NIM), Leverage dan Ukuran Perusahaan terhadapPraktik Manajemen Laba di Bank Umum Syariah Periode 2008-2012” adalahbenar-benar merupakan hasil karya penyusun sendiri, bukan duplikasi ataupunsaduran dari karya orang lain kecuali pada bagian yang telah dirujuk dan disebutdalam catatan kaki atau daftar pustaka. Apabila di lain waktu terbukti adanyapenyimpangan dalam karya ini, maka tanggung jawab sepenuhnya ada padapenyusun.

Demikian surat pernyataan ini saya buat agar dapat dimaklumi.

Wassalamualaikum. Wr.Wb.

Mengetahui,Ketua Prodi Keuangan Islam Penyusun

Dra. Hj. Widyarini, M. M Sri AstutiNIP. 19600407 1986012 002 NIM. 09390070

Yogyakarta, 26 Rajab 1434H5 Juni 2013 M

vii

PEDOMAN TRANSLITERASI ARAB-LATIN

Transliterasi kata-kata Arab yang dipakai dalam penyusunan skripsi ini

berpedoman pada Surat Keputusan Bersama Menteri Agama dan Menteri

Pendidikan dan Kebudayaan Republik Indonesia No. 158/1987 dan

0543b/U/1987.

A. Konsonan Tunggal

Huruf

Arab Nama Huruf Latin Keterangan

Alif tidak dilambangkan tidak dilambangkan أ

Bā' b be ب

Tā' t te ت

S ث |ā' s| es titik atas

Jim j je ج

H}ā' h} ha titik di bawah ح

Khā' kh ka dan ha خ

Da>l d de د

Z|a>l ż zet titik di atas ذ

Rā' r er ر

Zai z zet ز

Sīn s es س

Syīn sy es dan ye ش

S}ād s} es titik di bawah ص

viii

D}ād d} de titik di bawah ض

T}ā' t ط } te titik di bawah

Z}ā' z} zet titik di bawah ظ

Ain …‘… koma terbalik (di atas)‘ ع

Gayn g ge غ

Fā' f ef ف

Qāf q qi ق

Kāf k ka ك

Lām l el ل

Mīm m em م

Nūn n en ن

Wa>wu> w we و

Hā' h ha ه

Hamzah …’… apostrof ء

Yā’ y ye ي

B. Konsonan rangkap karena syaddah ditulis rangkap:

متعقديه

عدح

ditulis

ditulis

muta‘aqqidīn

‘iddah

ix

C. Tā' marbutah di akhir kata.

1. Bila dimatikan, ditulis h:

هجخ

جسيخ

ditulis

ditulis

hibah

jizyah

(ketentuan ini tidak diperlukan terhadap kata-kata Arab yang sudah

terserap ke dalam bahasa Indonesia seperti zakat, shalat dan sebagainya,

kecuali dikehendaki lafal aslinya).

2. Bila dihidupkan karena berangkaian dengan kata lain, ditulis t:

وعمخ اهلل

زكبح انفطر

ditulis

ditulis

ni'matullāh

zakātul-fitri

D. Vokal Pendek

__ __

ضرة

__ __

فهم

__ __

كتت

Fathah

Kasrah

Dammah

ditulis

ditulis

ditulis

ditulis

ditulis

ditulis

a

daraba

i

fahima

u

kutiba

x

E. Vokal Panjang:

1 fathah + alif ditulis â

ditulis jāhiliyyah جبههيخ

2 fathah + alifmaqşūr ditulis ā

ditulis yas'ā يسعي

3 kasrah + yamati ditulis ī

ditulis majīd مجيد

4 dammah + waumati ditulis ū

ditulis furūd فروض

F. Vokal Rangkap:

1 fathah + yāmati ditulis ai

ditulis bainakum ثيىكم

2 fathah + waumati ditulis au

ditulis qaul قىل

G. Vokal-vokal pendek yang berurutan dalam satu kata, dipisahkan dengan

apostrof.

ditulis a'antum ااوتم

ditulis u'iddat اعدد

شكرتمنئه ditulis la'insyakartum

xi

H. Kata Sandang Alif + Lām

1. Bila diikuti huruf qamariyah ditulis al-

ditulis Al-Qur'ān انقرآن

ditulis Al-Qiyās انقيبش

2. Bila diikuti huruf syamsiyyah, ditulis dengan menggandengkan huruf

syamsiyyah yang mengikutinya serta menghilangkan huruf l-nya

ditulis Asy-Syams انشمص

'ditulis As-Samā انسمبء

I. Penulisan kata-kata dalam rangkaian kalimat

Ditulis menurut penulisannya

ditulis Zawi al-Furūd ذوي أنفروض

ditulis Ahl as-Sunnah اهم انسىخ

xii

MOTTO DAN PERSEMBAHAN

Motto:

“Allah akan meninggikan orang-orang yang beriman diantaramu

dan orang-orang yang diberi ilmu pengetahuan beberapa derajat.”

(Al-Mujādilah (58): 11)

“Allah tidak membebani seseorang melainkan sesuai dengan

kesanggupannya. Ia mendapat pahala (dari kebajikan) yang

diusahakannya dan ia mendapat siksa (dari kejahatan) yang

dikerjakannya.” (Al-Baqarah (2): 286)

Jalanilah Hidup dengan DUIT (Doa, Usaha, Iman dan Taqwa)

Be a Good Moslem and Die as Syuhada

Persembahan karya ini kepada:

Allah SWT, Sebagai wujud cinta seorang hamba kepada Rabbnya terkasih

Bapak No Suwarto dan Ibu Wasiyah Tercinta

Kakak-kakakku tercinta: mas Dalyono S. Sos, mbak Heni Hendrawati S.Sos, mas

Mulyadi, mbak Manijah, mas Triyono, mbak Mujiatun, mbak Wiji Suprapti, mas

Yahya Obaet, mas Amad Rojikin, mbak Ade Arekowati dan mas Hariyono.

Keponakanku tersayang: Nur Hanifah, Rafi Fadilah, Nabila Fauziah, Imam

Mahfudin, Najwa Novianti, Hasnah Azizah Aila, Fauziah Wardani, Ahmad

Deska Wiyandra, dan Yusuf Khoiruddin.

Kekasihku tercinta mas Tri Wahyono S. Pd beserta Bapak Maryono, Ibu

Walyatun, mbak Miswati dan adik Hilminda Ilmaniar

Keluarga Besar KKN RESPATI WIARSIS

Keluarga Besar KAMAPURISKA

Keluarga Besar BEM PS KUI

Keluarga Besar ForSEI

Keluarga Besar LPM Advokasia

Keluarga Besar PMII Rayon Asyram Bangsa Fakultas Syariah dan Hukum UIN

Sunan Kalijaga Yogyakarta

Keluarga Besar KUI 2005, 2006, 2007, 2008, 2009, 2010, 2011 dan 2012

Almamater UIN Sunan Kalijaga Yogyakarta

xiii

KATA PENGANTAR

بسم اهللا الرحمن الرحیمAssalamu’alaikum Wr. Wb.

Puji syukur Alhamdulillah kepada Allah SWT yang melimpahkan rahmat,

pertolongan dan petunjuk-Nya sehingga penulis dapat menyelesaikan skripsi

dengan judul : “Pengaruh Return On Assets (ROA), Net Interest Margin

(NIM), Leverage, dan Ukuran Perusahaan terhadap Praktik Manajemen

Laba Di Bank Umum Syariah Periode 2008-2012”. Penulisan skripsi ini

sebagai salah satu syarat kelulusan program strata satu pada Fakultas Syari’ah dan

Hukum Prodi Keuangan Islam Universitas Islam Negeri Sunan Kalijaga

Yogyakarta.

Dalam mewujudkan skripsi ini, penulis banyak memperoleh bantuan dan

dorongan moril maupun bimbingan dari berbagai pihak, baik secara langsung

maupun tidak langsung. Maka sudah sepantasnyalah apabila pada kesempatan ini

penulis mengucapkan rasa terima kasih yang tulus kepada:

1. Bapak No Suwarto dan Ibu Wasiyah yang selalu mendoakan dan mendukung

penulis untuk menjadi orang yang sukses dan berguna bagi diri penulis dan

orang lain. Semoga penulis bisa membahagiakan dan memuliakan beliau.

2. Prof. Dr. H. Musa Asy’arie, M.A., selaku Rektor UIN Sunan Kalijaga

Yogyakarta.

3. Noorhaidi Hasan, S.Ag., M.A., M.Phil., Ph.D., selaku Dekan Fakultas

Syari'ah dan Hukum Universitas Islam Negeri Sunan Kalijaga.

4. Dra. Hj. Widyarini, M. M., selaku Ketua Program Studi Keuangan Islam

Fakultas Syari'ah dan Hukum Universitas Islam Negeri Sunan Kalijaga.

5. Drs. Misnen Ardiansyah, SE, M. Si selaku Dosen Pembimbing Akademik

yang telah membimbing dari awal proses kuliah hingga akhir semester.

6. Sunarsih, SE, M. Si dan Drs. Ibnu Muhdir, M. Ag selaku dosen pembimbing

skripsi yang telah sabar mengarahkan, memberi masukan dan

menyempurnakan penelitian ini.

xiv

7. Seluruh Dosen Program Studi Keuangan Islam Fakultas Syariah dan Hukum,

UIN Sunan Kalijaga yang telah memberikan pengetahuan dan wawasan

untuk penulis selama menempuh pendidikan.

8. Seluruh pegawai dan staf TU Prodi, Jurusan dan Fakultas di Fakultas Syariah

dan Hukum UIN Sunan Kalijaga Yogyakarta.

9. Kakak-kakakku tercinta: Dalyono S. Sos, Heni Hendrawati S. Sos, mas

Mulyadi, mbak Manijah, mas Triyono, mbak Mujiatun, mbak Wiji Suprapti,

mas Yahya Obaet, mas Amad Rojikin, mbak Ade Arekowati, mas Hariyono,

serta sembilan keponakanku (Nur Hanifah, Rafi Fadilah, Nabila Fauziah,

Imam Mahfudin, Najwa Novianti, Hasnah Azizah Aila, Fauziah Wardani,

Ahmad Deska Wiyandra, dan Yusuf Khoiruddin). Terima kasih telah

mendoakan dan semoga kita semua bisa membahagiakan bapak No Suwarto

dan ibu Wasiyah tercinta.

10. Bapak Maryono, Ibu Walyatun, mbak Miswati, dan adik Hilminda Ilmaniar

yang telah mendoakan dan mendukung agar menjadi manusia yang

bermanfaat.

11. Kekasihku tercinta Tri Wahyono S. Pd yang selalu setia dalam suka maupun

duka.

12. Sahabat-sahabatku tersayang Rika Rahmawati, Ivone Herdiyanti Widya

Marta dan Rafikha Rustianah Mustafidan yang telah bersama-sama dalam

suka maupun duka menuntut ilmu di jurusan KUI dan kampus UIN Sunan

Kalijaga Yogyakarta. Kebersamaan ini semoga akan menjadikan kita lebih

baik di masa depan, silaturahmi terjalin semakin erat dan semoga kita

menjadi orang sukses dan bahagia di dunia maupun di akhirat.

13. Sahabat-Sahabat SMAku: Miftakhul Chusna, A P Nunik Kurnia Syahyanti,

Qonita Pratiwi, Rahmawati dan Ririh Probo Siwi. Terima kasih atas

segalanya dan semoga kelak kita sukses dan silaturahmi tetap terjalin erat

walau jarak dan waktu memisahkan.

14. Teman-teman Kontrakan 5D: Umi Uswatul Khasanah, Dek Umi Maulida,

Dek Oktavia Nugraheni, Dek Fahmi, Dek Arum, Dek Eva, Dek Hema, Dek

xv

Rika, Dek Putri, Dek Nisa, Dek Selma, Dek Atun, Dek Yogi, mbak Wasyi,

dan mbak Tyas.

15. Teman-teman Prodi Keuangan Islam angkatan 2006, 2007, 2008, 2009, 2010,

2011, dan 2012 yang telah banyak mengisi hari-hari indah selama menuntut

ilmu di kampus tercinta.

16. Bapak Dibyo Suhartono S. Pd dan Ibu Emi Indarti S. Pd selaku orang tua

semasa KKN Dusun Jorong, desa Girijati, Purwosari, Gunung Kidul yang

telah banyak memberi kemudahan, fasilitas, bantuan, dan bimbingan dalam

pelaksanaan kegiatan KKN.

17. Sahabat-sahabat KKN angkatan ke-77 di Dusun Jorong, Desa Girijati, Kec.

Purwosari, Kab. Gunung Kidul: M. Andy Chafid Anwar MS, Putri Arbay

Yahsa, Endra Maelan, Ayun Ratnawati, M. Amir Fatta, Rizal Zamzami, Ade

Nasrudin, Takkas Prasetianto, dan Ahmad Farid Azizy, semoga persahabatan

kita tetap terjalin erat dan selalu kompak.

18. Semua rekan-rekan yang tidak bisa disebutkan satu per satu, yang telah

memberikan banyak bantuan sehingga karya tulis ini dapat terselesaikan.

Akhirnya, penyusun harapkan doa dari siapa saja, untuk langkah belajar

dan menjadi lebih baik bagi penyusun selanjutnya, semoga bermanfaat bagi

agama, bangsa dan negeri ini: Indonesia Tercinta.

Wassalamualaikum Wr. Wb

Penyusun

Sri Astuti

NIM. 09390070

Yogyakarta,26 Jumadil Akhir 1434H

7 Mei 2013 M

xvi

DAFTAR ISI

HALAMAN JUDUL ................................................................................... i

ABSTRAK ................................................................................................... ii

SURAT PERSETUJUAN SKRIPSI ........................................................... iii

PENGESAHAN SKRIPSI .......................................................................... v

SURAT PERNYATAAN ........................................................................... vi

PEDOMAN TRANSLITERASI ARAB-LATIN ........................................ vii

MOTTO DAN PERSEMBAHAN .............................................................. xii

KATA PENGANTAR ................................................................................. xiii

DAFTAR ISI ............................................................................................... xvi

DAFTAR TABEL ...................................................................................... xix

DAFTAR GAMBAR ................................................................................... xx

DAFTAR LAMPIRAN ............................................................................... xxi

BAB I PENDAHULUAN ....................................................................... 1

A. Latar Belakang Masalah ........................................................... 1

B. Rumusan Masalah .................................................................... 8

C. Tujuan dan Kegunaan Penelitian .............................................. 8

1. Tujuan Penelitian ................................................................ 8

2. Kegunaan Penelitian ........................................................... 9

D. Sistematika Pembahasan .......................................................... 9

BAB II LANDASAN TEORI ................................................................... 11

A. Telaah Pustaka ......................................................................... 11

B. Kerangka Teori ........................................................................ 15

1. Teori Akuntansi Positif (Positive Accounting Theory) ......... 15

2. Teori Keagenan (Agency Theory) ........................................ 17

3. Teori Asimetri Informasi (Information Asymetry Theory) .... 19

4. Teori Sinyal (Signalling Theory) ......................................... 21

5. Manajemen Laba ................................................................ 22

a. Pengertian Manajemen Laba ......................................... 22

b. Faktor-faktor yang Mempengaruhi Manajemen Laba .... 24

xvii

c. Alasan Dilakukan Manajemen Laba .............................. 27

d. Implikasi Manajemen Laba ........................................... 28

e. Pola Manajemen Laba ................................................... 29

f. Manajemen Laba dalam Islam ....................................... 30

6. Return on Asset (ROA) ...................................................... 40

7. Net Interest Margin (NIM) .................................................. 40

8. Leverage ............................................................................. 42

9. Ukuran Perusahaan ............................................................. 44

C. Kerangka Pemikiran ................................................................. 45

D. Hipotesis .................................................................................. 47

BAB III METODE PENELITIAN ............................................................ 51

A. Jenis dan Sifat penelitian .......................................................... 51

B. Populasi dan Sampel penelitian ................................................. 52

C. Teknik Pengumpulan Data ........................................................ 53

D. Identifikasi dan Definisi Operasional Variabel .......................... 53

E. Analisis Data ............................................................................ 57

1. Uji Asumsi Klasik ............................................................... 57

a. Uji Multikolinieritas ...................................................... 57

b. Uji Heteroskedastisitas .................................................. 58

c. Uji Normalitas .............................................................. 58

d. Uji Autokorelasi ............................................................ 59

2. Analisis Regresi Linier Berganda ........................................ 60

3. Pengujian Hipotesis ............................................................ 61

a. Koefisien Determinasi (R2) .......................................... 61

b. Pengujian Koefisien Regresi Serentak (Uji F)................ 61

c. Pengujian Koefisien Regresi Parsial (Uji t).................... 62

BAB IV HASIL PENELITIAN DAN PEMBAHASAN ........................... 64

A. Deskripsi Objek Penelitian ..................................................... 64

B. Analisis Indikasi Praktik Manajemen Laba pada BUS ............ 65

1. Uji Multikolinieritas ......................................................... 66

2. Uji Heteroskedastisitas ..................................................... 67

3. Uji Normalitas ................................................................. 67

xviii

4. Uji Autokorelasi ............................................................... 68

C. Statistik Deskriptif ..................................................................... 69

1. Bank Muamalat Indonesia ................................................... 70

2. Bank Syariah Mandiri .......................................................... 79

3. Bank Syariah Mega Indonesia .............................................. 88

D. Uji Asumsi Klasik .................................................................... 96

1. Uji Multikolinieritas ............................................................ 96

2. Uji Heteroskedastisitas......................................................... 97

3. Uji Normalitas ..................................................................... 98

4. Uji Autokorelasi .................................................................. 99

E. Analisis Regresi Linier Berganda .............................................. 99

F. Uji Persamaan Regresi ............................................................... 101

1. Koefisien Determinasi (R2) ................................................. 101

2. Uji Signifikansi Simultan (Uji Statistik F) ........................... 102

3. Uji Signifikansi Parameter Parsial (Uji Statistik t) ............... 103

G. Pembahasan .............................................................................. 106

1. Pengaruh Return on Assets (ROA) terhadap Praktik

Manajemen Laba ................................................................. 106

2. Pengaruh Net Interest Margin (NIM) terhadap Praktik

Manajemen Laba ................................................................. 108

3. Pengaruh Leverage terhadap Praktik Manajemen Laba ........ 109

4. Pengaruh Ukuran Perusahaan terhadap Praktik Manajemen

Laba .................................................................................... 112

BAB V PENUTUP .................................................................................. 115

A. Kesimpulan............................................................................ 115

B. Implikasi Hasil Penelitian ...................................................... 116

C. Keterbatasan .......................................................................... 118

D. Saran ..................................................................................... 118

DAFTAR PUSTAKA

LAMPIRAN

xix

DAFTAR TABEL

Tabel 4.1 Sampel Penelitian ..................................................................... 65

Tabel 4.2 Hasil Uji Multikolinieritas dengan VIF dan TOL ...................... 66

Tabel 4.3 Hasil Uji Heteroskedastisitas dengan Uji Glejser ...................... 67

Tabel 4.4 Hasil Uji Normalitas dengan Kolmogorov-Smirnov.................. 68

Tabel 4.5 Hasil Uji Autokorelasi dengan Runs Test .................................. 69

Tabel 4.6 Manajemen Laba Bank Muamalat Indonesia ............................ 70

Tabel 4.7 Rasio ROA Bank Muamalat Indonesia ..................................... 73

Tabel 4.8 Rasio NIM Bank Muamalat Indonesia ...................................... 75

Tabel 4.9 Leverage Bank Muamalat Indonesia ......................................... 76

Tabel 4.10 Ukuran Perusahaan Bank Muamalat Indonesia ......................... 78

Tabel 4.11 Manajemen Laba Bank Syariah Mandiri ................................... 79

Tabel 4.12 Rasio ROA Bank Syariah Mandiri ........................................... 82

Tabel 4.13 Rasio NIM Bank Syariah Mandiri ............................................ 84

Tabel 4.14 Leverage Bank Syariah Mandiri ............................................... 85

Tabel 4.15 Ukuran Perusahaan Bank Syariah Mandiri ................................ 87

Tabel 4.16 Manajemen Laba Bank Syariah Mega Indonesia....................... 88

Tabel 4.17 Rasio ROA Bank Syariah Mega Indonesia................................ 91

Tabel 4.18 Rasio NIM Bank Syariah Mega Indonesia ................................ 92

Tabel 4.19 Leverage Bank Syariah Mega Indonesia ................................... 94

Tabel 4.20 Ukuran Perusahaan Bank Syariah Mega Indonesia ................... 95

Tabel 4.21 Hasil Uji Multikolinieritas dengan VIF dan TOL ...................... 97

Tabel 4.22 Hasil Uji Heteroskedastisitas dengan Uji Glejser ...................... 97

Tabel 4.23 Hasil Uji Normalitas dengan Kolmogorov-Smirnov.................. 98

Tabel 4.24 Hasil Uji Autokorelasi dengan Runs Test .................................. 99

Tabel 4.25 Hasil Uji Analisis Regresi......................................................... 100

xx

DAFTAR GAMBAR

Gambar 2.1 Kerangka Pemikiran................................................................ 47

Gambar 4.1 Grafik Manajemen Laba Bank Muamalat Indonesia............... 72

Gambar 4.2 Grafik Manajemen Laba Bank Syariah Mandiri ..................... 81

Gambar 4.3 Grafik Manajemen Laba Bank Syariah Mega Indonesia .......... 90

xxi

DAFTAR LAMPIRAN

Lampiran 1 Tabulasi Data Perusahaan Sampel ........................................... I

Lampiran 2 Tabulasi Data Variabel Independen ........................................ III

Lampiran 3 Output SPSS Uji Model Pendeteksian Manajemen Laba ......... V

Lampiran 4 Output SPSS Regresi Linier Berganda .................................... VII

Lampiran 5 Terjemahan Ayat .................................................................... XI

Lampiran 6 Deskripsi Objek Penelitian ..................................................... XIII

Lampiran 7 Daftar Riwayat Hidup ............................................................. XVI

1

BAB I

PENDAHULUAN

A. Latar Belakang Masalah

Undang-Undang No. 21 tahun 2008 tentang perbankan syariah

menyatakan pesatnya pertumbuhan bank syariah dimotori oleh adanya

kebijakan dual banking system1 di industri perbankan. Peraturan ini

merupakan kelanjutan dari peraturan Bank Indonesia No.4/PBI/2002 tentang

perubahan kegiatan usaha Bank Umum Konvensional menjadi bank umum

berdasarkan prinsip syariah oleh Bank Umum Konvensional yang

memperbolehkan bank konvensional untuk membuka Unit Usaha Syariah

yang merupakan cikal bakal berdirinya Bank Umum Syariah pada umumnya.

Perbankan adalah suatu industri yang mempunyai sifat-sifat yang

berbeda dengan industri yang lain seperti manufaktur, perdagangan, dan

sebagainya. Perbankan adalah industri yang syarat dengan berbagai regulasi

karena bank merupakan suatu lembaga perantara keuangan yang

menghubungkan antara pihak yang kelebihan dana dengan pihak yang

memerlukan dana. Karena fungsinya tersebut maka risiko yang harus dihadapi

1Dual banking system adalah penyelenggaraan dua sistem perbankan (syariah dan

konvensional) secara berdampingan yang pelaksanaannya di atur dalam berbagai peraturan

Perundang-undangan yang berlaku.

2

bank sangat besar, ketidakmampuan untuk menjaga image (kualitas) akan

sangat berpengaruh terhadap likuiditas bank.2

Rata-rata pertumbuhan aset perbankan syariah selama lima tahun

terakhir mencapai 40%, jauh melampaui pertumbuhan perbankan

konvensional yang hanya sekitar 20%. Berdasarkan data statistik perbankan

syariah Bank Indonesia triwulan Januari 2012, total aset perbankan syariah

sebesar Rp140 Triliun, naik dari tahun 2010 yang hanya sekitar Rp97,5

Triliun. Sementara dana pihak ketiga naik dari Rp101,7 Triliun pada 2010

menjadi Rp110 Triliun di tahun 2011 dan pembiayaan yang diberikan

mencapai Rp100 Triliun dengan tingkat Financing to Deposit Ratio (FDR)

sekitar 97%. Dilihat dari segi jumlah pemainnya, perbankan syariah tidak

mengalami penambahan yang berarti dalam kurun waktu satu tahun terakhir.

Dari tahun 2010 ke tahun 2011 tidak terjadi penambahan jumlah Bank Umum

Syariah (BUS) yaitu 11 BUS, akan tetapi Unit Usaha Syariah (UUS)

bertambah satu yaitu BPD Jambi sehingga total UUS yang terdaftar di Bank

Indonesia menjadi 23 UUS.3

Salah satu ciri yang membedakan antara bank syariah dan bank

konvensional adalah keharusan adanya Dewan Pengawas Syariah (DPS) pada

bank syariah. DPS bertugas mengawasi segala aktivitas bank agar sesuai

dengan prinsip syariah, investasi atau proyek yang ditangani oleh pihak bank

2Rahmawati, dkk, “Pengaruh Asimetri Informasi terhadap Praktik Manajemen Laba pada

Perusahaan Perbankan Publik yang terdaftar di Bursa Efek Jakarta,” Simposium Nasional

Akuntansi IX, Padang (Agustus, 2006), hlm. 11.

3Direktori Perbankan Syariah Bank Indonesia, Statistik Perbankan Syariah, (Jakarta:

Bank Indonesia, Januari 2012), hlm. 52.

3

harus juga sesuai dengan prinsip syariah dan tentu bank itu sendiri harus

dikelola sesuai dengan prinsip syariah.4

Bank Indonesia akan melakukan penilaian tingkat kesehatan bank setiap

semester untuk posisi akhir triwulan Juni dan Desember. Laporan keuangan

merupakan sumber informasi yang digunakan untuk menilai tingkat kesehatan

perbankan dan menilai kinerja manajemen khususnya informasi mengenai

laba. Semua isi laporan keuangan bermanfaat akan tetapi pihak eksternal

biasanya cenderung memperhatikan informasi laba yang terdapat pada laporan

laba rugi. Hal ini dikarenakan pentingnya peran informasi mengenai laba

dalam pengambilan keputusan.5 Dalam penyusunan laporan keuangan dasar

akrual dipilih karena lebih rasional dan adil dalam mencerminkan kondisi

keuangan perusahaan secara riil. Namun, disisi lain penggunaan dasar akrual

dapat memberikan keleluasaan kepada pihak manajemen dalam memilih

metode akuntansi selama tidak menyimpang dari standar akuntansi keuangan

yang berlaku. Pilihan metode akuntansi yang secara sengaja dipilih

manajemen untuk tujuan tertentu disebut manajemen laba (earnings

management).6 Hal ini yang menimbulkan pertanyaan apakah manajer diduga

memiliki kecenderungan untuk melakukan manajemen laba agar secara

4Maslihati Nur Hidayah, “Dewan Pengawas Syariah dalam Sistem Hukum Perbankan

Studi tentang Pengawasan Bank Berlandaskan Prinsip-Prinsip Islam,” Lex Jurnalica Vol. 6:1,

(Desember 2008), hlm. 68.

5Novita Senja Kartika Sari, “Pengaruh Kinerja Keuangan terhadap Manajemen Laba pada

Perusahaan Perbankan Go Public Tahun 2007-2011” Universitas Negeri Surabaya,

http://ejournal.unesa.ac.id/article/535/57/article.pdf, akses 23 April 2013, hlm. 3.

6Julia Halim, C. Meiden, dan R. L. Tobing, “Pengaruh Manajemen Laba pada Tingkat

Pengungkapan Laporan Keuangan pada Perusahaan Manufaktur yang Termasuk dalam Index LQ-

45,” Simposium Nasional Akuntansi VIII Solo, (15-16 September 2005), hlm. 5.

4

financial perusahaan terlihat baik dan perusahaan dapat memenuhi kriteria

yang disyaratkan oleh Bank Indonesia.

Praktik manajemen laba terjadi di berbagai perusahaan, baik di sektor

perdagangan, manufaktur, maupun sektor industri jasa.7 Penelitian manajemen

laba juga ditemukan di sektor perbankan seperti penelitian Robb dan Naciri

mendapatkan bukti adanya indikasi manajemen laba pada sektor jasa

perbankan. Penelitian Betty and Petroni menemukan, dibandingkan bank

swasta, bank pemerintah cenderung memiliki intensif lebih besar untuk

melaporkan adanya kenaikan laba secara lebih konsisten.8

Beberapa penelitian pada bank konvensional di Indonesia, juga

menunjukan adanya indikasi praktik manajemen laba yang dipengaruhi oleh

beberapa faktor. Seperti penelitian yang dilakukan oleh Setiawati dan Na’im

yang menemukan bank-bank yang mengalami penurunan score tingkat

kesehatannya cenderung melakukan manajemen laba.9 Susanto menemukan

adanya indikasi praktik manajemen laba yang dilakukan oleh kelompok bank

tidak sehat dan salah satu faktor dominan yang mendorong bank melakukan

manajemen laba adalah motif meningkatkan kinerja bank.10

Arnawa juga

7Koosrini Setiawati, “Pengaruh Rasio CAMEL terhadap Praktik Manajemen Laba di

Bank Umum Syariah,” Universitas Diponegoro Semarang,

http://eprints.undip.ac.id/22642/1/Skripsi_Koosrini_S.pdf, ‎ akses 23 April 2013, hlm. 2.

8Zahara dan Veronica Siregar, “Pengaruh Rasio CAMEL terhadap Manajemen Laba di

Bank Syariah,” Jurnal Riset Akuntansi Indonesia, Vol. 12: 2 (Mei 2009), hlm. 2.

9Setiawati, Lilis dan Na’im Ainun, “Bank Health Evaluation By Bank Indonesia and

Earnings Management in banking Industry,” Gadjah Mada International Journal of Bussiness,

Vol. 3:2 (Mei 2001), hlm. 160.

10Agus Susanto, “Indikasi Praktik Pengelolaan Laba dan Faktor-Faktor yang

Mempengaruhinya (Studi Empiris pada Sektor Perbankan Sebelum Krisis Perbankan Nasional,”

skripsi tidak dipublikasikan Universitas Indonesia Jakarta (2003), hlm. v.

5

menemukan adanya indikasi praktik manajemen laba dengan cara

meningkatkan laba pada perbankan nasional pascaprogram rekapitulasi, dan

faktor karakteristik bank seperti ukuran perusahaan, motif meningkatkan

kinerja bank/ekspektasi yang diharapkan manajemen bank dan upaya untuk

meminimalisasi pembayaran pajak merupakan beberapa faktor yang

mempengaruhi bank melakukan manajemen laba.11

Bank syariah merupakan salah satu bentuk operasional bank yang ada

di Indonesia, dimana seperti bank konvensional, bank syariah juga terikat

dengan peraturan baik yang ditetapkan oleh pemerintah maupun Bank

Indonesia sebagai bank sentral di Indonesia, dan ditambah dengan aturan

syariah. Penilaian kinerja bank syariah juga tidak jauh berbeda dengan bank

konvensional dan saat ini pelaku (pengelola) bank syariah merupakan pelaku

bank konvensional atau setidaknya mantan pegawai bank konvensional.12

Penelitian mengenai manajemen laba pada perbankan syariah antara

lain, Padmantyo membuktikan bahwa adanya manajemen laba pada laporan

keuangan perbankan syariah khususnya pada Bank Syariah Mandiri dan Bank

Muamalat Indonesia.13

Penelitian Zahara dan Veronica tentang pengaruh rasio

CAMEL terhadap praktik manajemen laba di bank syariah dimana hasil

penelitian empiris menunjukkan Net Profit Margin (NPM) dan variabel

11I Gede Arnawa, “Analisa Indikasi Manajemen Laba melalui Discretionary Allowance

for Loan Loses pada Perbankan Pascarekapitulasi,” tesis tidak dipublikasikan Universitas

Indonesia Jakarta (2006), hlm. iv.

12Zahara dan Veronica Siregar, “Pengaruh Rasio CAMEL, hlm. 3.

13Sri Padmantyo, “Analisis Manajemen Laba pada Laporan Perbankan Syariah (Studi

pada Bank Syariah Mandiri dan Muamlat)”, Benefit Jurnal Manajemen dan Bisnis, Vol. 14:2

(Desember 2010), hlm. 63.

6

kontrol BUS yang berpengaruh terhadap discretionary accrual. Hal ini

menunjukkan bahwa praktik manajemen laba pada Bank Umum Syariah

(BUS) lebih tinggi daripada praktik manajemen laba di Unit Usaha Syariah

(UUS).14

Dari penelitian tersebut menarik untuk diteliti lebih lanjut dengan

objek Bank Umum Syariah.

Variabel Return on Assets (ROA) dan Net Interest Margin (NIM) sebagai

proksi rasio rentabilitas. ROA dan NIM dipilih karena untuk mengetahui tingkat

efisiensi dan profitabilitas yang dicapai oleh bank. Penelitian Adiwitarsa

menemukan bahwa ROA berpengaruh terhadap manajemen laba. Sementara,

penelitian Setiawati menemukan bahwa ROA tidak berpengaruh terhadap

manajemen laba. Penelitian Sari menemukan bahwa NIM berpengaruh terhadap

manajemen laba, sedangkan penelitian Setiawati, Zahara dan Veronica

menemukan bahwa NIM tidak berpengaruh terhadap manajemen laba.

Leverage merupakan rasio antara total hutang dengan total aset. Semakin

besar rasio leverage, berarti semakin tinggi nilai hutang perusahaan. Sejalan

dengan yang dikemukakan oleh Watts dan Zimmerman dalam hipotesis debt

covenant bahwa motivasi debt covenant disebabkan oleh munculnya perjanjian

kontrak antara manajer dengan perusahaan yang berbasis kompensasi manajerial.

Dengan demikian, perusahaan yang mempunyai rasio leverage yang tinggi,

berarti proporsi hutangnya lebih tinggi dibandingkan dengan proporsi aktivanya

akan cenderung melakukan manipulasi dalam bentuk manajemen laba. Penelitian

Widyaningdyah, Astuti, dan Saptantinah menyatakan bahwa leverage

berpengaruh positif signifikan terhadap manajemen laba, sedangkan penelitian

14 Zahara dan Veronica Siregar, “Pengaruh Rasio CAMEL, hlm. 18.

7

Indriani, Roudotunnisa, dan Komalasari mengatakan leverage tidak berpengaruh

terhadap manajemen laba.

Suatu perusahaan besar akan lebih berhati-hati dalam laporan

keuangannya. Hal ini dikarenakan banyak masyarakat yang lebih

memperhatikan perusahaan mereka sehingga berdampak pada laporan

keuangan yang lebih akurat. Akan tetapi, tidak menutup kemungkinan pula

bahwa semakin besar perusahaan maka semakin besar pula praktik manajemen

laba yang dilakukan. Penelitian Roudotunisa dan Restiani menyatakan bahwa

ukuran perusahaan berpengaruh positif signifikan terhadap manajemen laba

sedangkan penelitian Guna dan Herawati menyatakan ukuran perusahaan tidak

berpengaruh terhadap manajemen laba.

Fenomena dan penelitian tersebut sangat menarik untuk dikaji ulang,

untuk itu perlu diadakan penelitian lebih lanjut mengenai adanya indikasi

manajemen laba di Bank Umum Syariah. Oleh karena itu, maka penyusun

bermaksud melakukan penelitian dengan judul, “Pengaruh Return on Assets

(ROA), Net Interest Margin (NIM), Leverage dan Ukuran Perusahaan

terhadap Praktik Manajemen Laba di Bank Umum Syariah Periode

2008-2012.”

8

B. Rumusan Masalah

Berdasarkan latar belakang di atas, maka pokok permasalahannya

sebagai berikut:

1. Apakah Return on Assets (ROA) berpengaruh terhadap praktik manajemen

laba di Bank Umum Syariah?

2. Apakah Net Interest Margin (NIM) berpengaruh terhadap praktik

manajemen laba di Bank Umum Syariah?

3. Apakah leverage berpengaruh terhadap praktik manajemen laba di Bank

Umum Syariah?

4. Apakah ukuran perusahaan berpengaruh terhadap praktik manajemen laba

di Bank Umum Syariah?

C. Tujuan dan Kegunaan Penelitian

1. Tujuan Penelitian

a. Untuk menguji pengaruh Return on Assets (ROA) terhadap praktik

manajemen laba di Bank Umum Syariah.

b. Untuk menguji pengaruh Net Interest Margin (NIM) terhadap praktik

manajemen laba di Bank Umum Syariah.

c. Untuk menguji pengaruh leverage terhadap praktik manajemen laba di

Bank Umum Syariah.

d. Untuk menguji pengaruh ukuran perusahaan terhadap praktik

manajemen laba di Bank Umum Syariah.

9

2. Kegunaan Penelitian

a. Bagi kalangan akademisi dapat menjadi referensi untuk keperluan

studi dan penelitian selanjutnya tentang praktik manajemen laba pada

Bank Umum Syariah di Indonesia.

b. Bagi manajemen Bank Umum Syariah dapat menjadi masukan untuk

perbaikan regulasi sistem perbankan syariah di Indonesia.

c. Penelitian ini diharapkan dapat memberikan pemahaman yang lebih

mendalam mengenai persoalan praktik manajemen laba yang terjadi

dalam industri perbankan syariah di Indonesia khususnya pada Bank

Umum Syariah.

D. Sistematika Pembahasan

Sistematika pembahasan dalam penelitian ini dibagi menjadi lima bab,

yaitu:

BAB I Pendahuluan

Bab ini merupakan gambaran awal dari apa yang akan dilakukan

oleh peneliti yang berisi tentang latar belakang masalah, rumusan

masalah, tujuan dan kegunaan penelitian serta sistematika

pembahasan.

BAB II Landasan Teori

Bab ini mencakup landasan teori yang memuat teori-teori yang

melandasi penelitian ini dan menjadi dasar acuan teori yang

digunakan dalam analisis penelitian. Selain itu, bab ini juga

10

menjelaskan hasil penelitian-penelitian terdahulu yang berkaitan

dengan penelitian yang akan dilakukan. Melalui landasan teori dan

penelitian terdahulu, maka dapat dibuat kerangka pemikiran dan

juga menjadi dasar dalam pembentukan hipotesis.

BAB III Metodologi Penelitian

Bab ini menjelaskan tentang variabel-variabel yang digunakan

dalam penelitian, jenis dan sumber data, populasi dan sampel,

definisi operasional, metode pengumpulan data dan teknis analisis

data.

BAB IV Analisis Data dan Pembahasan

Bab ini menguraikan pokok permasalahan yang terdiri dari analisis

data dan pembahasan hasil pengujian hipotesis.

BAB V Penutup

Bab ini berisi kesimpulan, keterbatasan penelitian, saran dan

implikasi penelitian yang dapat memberikan manfaat bagi

perkembangan Bank Umun Syariah di Indonesia.

115

BAB V

PENUTUP

A. Kesimpulan

Berdasarkan hasil penelitian dan pembahasan yang telah diuraikan

pada bab sebelumnya, berikut kesimpulan dari hasil penelitian yang diperoleh:

1. Tidak sesuai dengan hipotesis, Return on Assets (ROA) berpengaruh

positif signifikan terhadap praktik manajemen laba di Bank Umum

Syariah. Sehingga hipotesis pertama (H1) yang menyatakan Return on

Asset (ROA) berpengaruh negatif signifikan terhadap praktik manajemen

laba di Bank Umum Syariah ditolak. Hal ini dikarenakan data penelitian

yang digunakan merupakan data triwulanan. Diduga manajer mempunyai

kecenderungan memanipulasi laba pada laporan triwulanan dan bulanan.

Selain itu, diduga manajer ingin selalu menunjukkan profitabilitas yang

tinggi dengan tujuan agar kinerja keuangannya tampak baik

2. Sesuai dengan hipotesis, Net Interest Margin (NIM) berpengaruh negatif

signifikan terhadap praktik manajemen laba di Bank Umum Syariah. Hal

ini ditunjukkan dengan probabilitas yang lebih rendah dibanding dengan

nilai signifikansinya.

3. Tidak sesuai dengan hipotesis, leverage tidak berpengaruh terhadap

praktik manajemen laba di Bank Umum Syariah. Sehingga hipotesis

ketiga (H3) yang menyatakan leverage berpengaruh positif signifikan

terhadap praktik manajemen laba di Bank Umum Syariah ditolak. Hal ini

116

dikarenakan Bank Umum Syariah mampu menjaga dan mengelola

hutangnya dengan baik.

4. Tidak sesuai dengan hipotesis, ukuran Perusahaan tidak berpengaruh

terhadap praktik manajemen laba di Bank Umum Syariah. Sehingga

hipotesis keempat (H4) yang menyatakan ukuran perusahaan berpengaruh

positif signifikan terhadap praktik manajemen laba di Bank Umum

Syariah ditolak. Hal ini disebabkan karena Bank Umum Syariah

merupakan kategori perusahaan sedang dalam masa pertumbuhan. Selain

itu diduga adanya Dewan Pengawas Syariah dan penerapan Good

Corporate Governance yang telah berfungsi dengan baik.

B. Implikasi Hasil Penelitian

Manajemen laba (earnings management) adalah usaha yang

dilakukan manajer untuk mengelola laba sehingga sesuai dengan tujuan

manajer. Praktik yang dilakukan untuk mempengaruhi angka laba dapat

terjadi secara legal maupun tidak legal. Apapun tujuan dan alasan

manajemen laba yang melatarbelakangi manajemen melakukan praktik

manajemen laba, tetap saja tindakan tersebut dapat merubah kandungan

informasi atas laba yang dihasilkan perusahaan. Hal ini perlu diwaspadai

oleh pengguna laporan keuangan tersebut dapat menyesatkan pengambilan

keputusan yang akan diambil. Dalam penelitian ini dari empat variabel

yang diteliti terdapat satu variabel yaitu Net Interest Margin (NIM) yang

terbukti berpengaruh terhadap manajemen laba pada Bank Umum Syariah

117

di Indonesia. Walaupun manajemen laba dapat merubah kandungan

informasi atas laba yang dihasilkan perusahaan namun dapat dilakukan

selama tidak bertentangan dengan aturan pelaporan keuangan dalam

Prinsip-Prinsip Akuntansi Berterima Umum (PABU), khususnya dalam

Standar Akuntansi, yaitu dengan cara memanfaatkan peluang untuk

membuat estimasi akuntansi, melakukan perubahan metode akuntansi, dan

menggeser periode pendapatan atau biaya. Adapun manajemen laba yang

dilakukan secara illegal (financial fraud), dilakukan dengan cara-cara

yang tidak diperbolehkan oleh Pedoman Akuntansi Berterima Umum

(PABU), yaitu dengan cara melaporkan transaksi-transaksi pendapatan

atau biaya secara fiktif dengan cara menambah (mark up) atau mengurangi

(mark down) nilai transaksi, atau mungkin dengan tidak melaporkan

sejumlah transaksi, sehingga akan menghasilkan laba pada nilai/tingkat

tertentu yang dikehendaki.

Setiap perbankan syariah harus menjalankan prinsip syariah dalam

operasionalnya. Dalam prinsip syariah laporan keuangan harus dilaporkan

secara adil, tidak dilebihkan atau dikurangi. Perintah mencukupkan

takaran dan timbangan sehingga laba rugi yang diperoleh dari

perdagangan, benar-benar h}a>lalan t}ayyiban tidak dimanipulasi dan

merugikan pihak lainnya terdapat dalam ayat Al-Hu>d ayat 84-86.

118

C. Keterbatasan

Penelitian ini mengandung beberapa keterbatasan antara lain:

1. Sampel dalam penelitian ini hanya terbatas tiga Bank Umum Syariah saja

dan variabel penelitian hanya empat sehingga hasil penelitian tidak dapat

digeneralisasikan.

2. Periode laporan keuangan yang digunakan dalam penelitian ini adalah

triwulanan bukan tahunan dan tidak dilengkapi catatan atas laporan

keuangan.

3. Terdapat beberapa periode laporan yang tidak mencantumkan perkiraan

pajak penghasilan sehingga mempengaruhi perhitungan laba bersih yang

digunakan untuk perhitungan Return on Assets (ROA).

4. Penelitian ini mendeteksi manajemen laba dengan model berbasis akrual

diskresioner sebagai proksi manajemen laba, sementara dalam perbankan

terdapat specific discresionary accruals untuk mengukur manajemen laba.

D. Saran

Berdasarkan hasil analisis dan kesimpulan penelitian ini, maka dapat

dikemukakan saran-saran sebagai berikut:

1. Diharapkan kepada investor maupun pengguna laporan keuangan lainnya

untuk lebih teliti dalam menilai laporan keuangan.

2. Penelitian selanjutnya diharapakan menambah jumlah sampel, selain itu

juga menggali faktor-faktor yang lain yang diperkirakan mempengaruhi

praktik manajemen laba seperti adanya rencana bonus bagi manajer, rasio

119

keuangan lainnya untuk menilai tingkat kesehatan bank misalnya Capital

Adequacy Ratio (CAR), Return On Equity (ROE) dan good corporate

governance (GCG) yang diproksikan dengan kepemilikan manajerial,

kepemilikan institusional, jumlah dewan komisaris, jumlah dewan direksi.

Selain itu, diharapkan penelitian selanjutnya memperpanjang periode

penelitian sehingga model yang diperoleh menjadi lebih baik.

3. Penelitian selanjutnya sebaiknya menggunakan laporan keuangan tahunan

yang dilengkapi catatan atas laporan keuangan, sehingga semua informasi

yang dibutuhkan untuk penelitian tersedia lengkap.

4. Penelitian selanjutnya diharapkan menggunakan model yang berbasis

spesifik akrual yang sesuai dengan karakteristik perbankan seperti Beaver

dan Engel.

120

DAFTAR PUSTAKA

Al Qur’an dan Al Hadis

Bukh ri>, Abu> ‘Abdilla>h Muhammad Ibn Isma>i>l al-, Sah}i>h al- Bukh ri, 4 jilid,

ttp.:Da>r al-Fikr, 1994, dan ttp.: Da>r Mat}abi’ asy-Sya’b, t.t.

Departemen Agama RI, Al Qur’an dan Terjemahannya, Jakarta: Maghfirah

Pustaka, 2011.

Sawrah, Abi Isa Muhammad Ibn Isa Ibn, Sunan At-Tirmizi: Al Jami’al Shahih,

Beirut: Dar al Ma’rifah, 2002.

Shihab, M. Quraish, Tafsir Al-Misba>h: Pesan, Kesan dan Kesenian Al-Qur’an

cet. ke-3, Jakarta: Lentera Hati, 2005.

Manajemen, Ekonomi dan Akuntansi Keuangan

Al-Mushlih, Abdullah dan Shalah Ash-Shawi, Fikih Ekonomi Keuangan Islam,

Jakarta: Darul Haq, 2008.

Arifin, Zainal, Teori Keuangan dan Pasar Modal, Yogyakarta: Ekonisia, 2005.

Hanafi, Mamduh M. Dan Abdul halim, Analisis Laporan Keuangan edisi ke-4,

Yogyakarta: STIM YKPN, 2009.

Ikatan Akuntansi Indonesia, Standar Akuntansi Keuangan Jakarta: Salemba

Empat, 2004.

Kuncoro, Mudrajad dan Suhardjono, Manajemen Perbankan Teori dan Aplikasi,

Yogyakarta: BPFE, 2002.

Riahi-Belkaoui, Ahmed, Teori Akuntansi, edisi ke-5, Jakarta: Salemba Empat,

2006.

Sulistyanto, Sri, Manajemen Laba: Teori dan Model Empiris, Jakarta: PT

Grasindo, 2008.

Metodologi Penelitian

Indriantoro, Nur dan Bambang Supomo, Metodologi Penelitian Bisnis untuk

Akuntansi dan Manajemen edisi ke-1, Yogyakarta: BPFE, 2011.

Arikunto, Suharsimi, Prosedur Penelitian (Suatu Pendekatan Praktik) cet. ke-11,

Jakarta: Rineka Cipta, 1998.

121

Ghozali, Imam, Aplikasi Analisis Multivariate dengan SPSS 19 edisi ke-5,

Semarang: Badan Penerbit Universitas Diponegoro, 2011.

Hadi, Syamsul, Metode Penelitian Kuantitatif untuk Akuntansi dan Keuangan

edisi ke-1, Yogyakarta: Ekonisia, 2006.

Sugiyono, Metode penelitian Bisnis, Bandung: Alfabeta, 2008.

Winarno, Wing Wahyu, Analisis Ekonometrika dan Statistik dengan Eviews edisi

ke-3, Yogyakarta: UPP STIM YKPN, 2006.

Jurnal dan Skripsi

Adiwitarsa, Risan, “Pengaruh Rasio CAMEL terhadap Praktik Manajemen Laba

pada Bank Umum Syariah di Indonesia”, Universitas Pembangunan

Nasional “Veteran” Jawa Timur,

http://eprints.upnjatim.ac.id/1473/1/file1.pdf akses 23 April 2013.

Ahmad, Komarudin, dkk, “Investasi Motivasi dan Strategi Manajemen Laba pada

Perusahaan Publik di Indonesia”, AKPM-4, http://pdf akses 23 Maret 2013.

Arnawa, I Gede, “Analisa Indikasi Manajemen Laba melalui Discretionary

Allowance for Loan Loses pada Perbankan Pasca Rekapitulasi”, tesis tidak

dipublikasikan Universitas Indonesia Jakarta, 2006.

Dahlia, Andi, “Analisis Perbandingan Kinerja Keuangan PT. Bank Syariah

Mandiri dengan PT. Bank Muamalat Indonesia,” Universitas Hasanuddin

Makassar,

http://repository.unhas.ac.id/bitstream/handle/123456789/1620/skripsi%20l

engkap%20feb-uh%20-a21108863-%20andi%20dahlia.pdf?sequence=1

akses 23 April 2013.

Damayanthi, G. A. Eka, “Perbedaan Pengaruh Besaran Perusahaan dan Leverage

terhadap Manajemen Laba pada Perusahaan yang Memiliki Komite Audit

dan Diaudit oleh Auditor Berkualitas,” Universitas Mahasaraswati,

http://ojs.unud.ac.id/index.php/jiab/article/view/2562 akses 23 April 2013.

Daniel, Sandreas, “Pengaruh Ukuran Perusahaan, Financial Leverage, Net Profit

Margin, Dan Operating Profit Margin Terhadap Perataan Laba (Income

Smoothing) Pada Perusahaan Property, Real Estate And Building

Construction Yang Terdaftar Di BEI”, Univesitas Sumatera Utara,

http://repository.usu.ac.id/bitstream/123456789/Cover.pdf akses 23 April

2013.

Gumanti, Tatang, “Pilihan-pilihan dalam Aplikasi Teori Akuntansi Positif,” JAAI

Vol. 6:1 (Juni 2002).

122

Halim, Julia C. Meiden, dan R. L. Tobing, “Pengaruh Manajemen Laba pada

Tingkat Pengungkapan Laporan Keuangan pada Perusahaan Manufaktur

yang Termasuk dalam Indekx LQ-45”, Simposium Nasional Akuntansi VIII,

Solo 15-16 September 2005.

Herawati, Nurul dan Zaki Baridwan, “Manajemen Laba pada Perusahaan yang

Melanggar Perjanjian Utang”, Simposium Nasional Akuntansi X, Juli 2007.

Hidayah, Maslihati Nur, “Dewan Pengawas Syariah Dalam Sistem Hukum

Perbankan Studi Tentang Pengawasan Bank Berlandaskan Prinsip-Prinsip

Islam”, Lex Jurnalica Vol. 6:1, Desember 2008.

Indriani, Yohana, “Pengaruh Kualitas Auditor, Corporate Governance, Leverage

Dan Kinerja Keuangan Terhadap Manajemen Laba (Studi pada Perusahaan

Perbankan yang Terdaftar Di Bursa Efek Indonesia (BEI) Tahun 2006-

2008), Universitas Diponegoro Semarang,

http://eprints.undip.ac.id/23029/1/full_text.pdf akses 23 April 2013.

Kurniawan, Taufan Adi, “ Analisis dampak Pengumuman Right Issue terhadap

Return Saham dan Likuiditas saham di Bursa Efek Jakarta”, skripsi tidak

dipublikasikan Universitas Islam Indonesia Yogyakarta, 2006.

Ma’ruf, Muhammad, “Analisis faktor-faktor yang mempengaruhi Manajemen

Laba pada Perusahaan Go Public di Bursa Efek Jakarta”, skripsi tidak

dipublikasikan Universitas Islam Indonesia Yogyakarta, 2006.

Maksum, “Faktor-faktor yang Mempengaruhi Perataan Laba pada Perbankan

Syariah di Indonesia”, skripsi tidak dipublikasikan UIN Sunan Kalijaga

Yogyakarta, 2012.

Marzuki, Ahmad Yusuf dan Achmad Badarudin Latif, “ Manajemen Laba dalam

Tinjauan Etika Bisnis Islam”, Jurnal Dinamika Ekonomi dan Bisnis, Vol.

7:1, Maret 2010.

Padmantyo, Sri, “Analisis Manajemen Laba pada Laporan Perbankan Syariah

(Studi pada Bank Syariah Mandiri dan Muamlat)”, Benefit Jurnal

Manajemen dan Bisnis, Vol. 14:2, Desember 2010.

Rahmawati, Diah, “Analisis Pengaruh Fundamental terhadap Tingkat

Underpricing pada Penawaran Saham Perdana di Bursa Efek Jakarta”,

Universitas Negeri Semarang, http://www.thedigilib.com/doc/232103-

analisis-pengaruh-faktor-faktor-fundamental-terhadap-tingkat-

underpricing-pada-penawaran-umum-perdana-di-bursa-efek-jakarta akses

23 April 2013.

Rahmawati, dkk, “Pengaruh Asimetri Informasi terhadap Praktik Manajemen

Laba pada Perusahaan Perbankan Publik yang terdaftar di Bursa Efek

Jakarta”, Simposium Nasional Akuntansi IX Padang, Agustus, 2006.

123

Rama, Radian Sri, “Manajemen Laba (Earnings Management) dalam Perspektif

Etika Hedonisme,” Jurnal El Muhasaba Vol. 1:2, Juli 2010.

Restiani, Dewi Yuniar, “Pengaruh Corporate Governance, Ukuran Perusahaan,

dan Leverage terhadap Earnings Management pada Perusahaan Manufaktur

yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia”, Sekolah Tinggi Ilmu Ekonomi

Perbanas Surabaya,

http://katalog.library.perbanas.ac.id/download_5146_dewi%20yuniar%202

00631261rangk.pdf akses 23 April 2013.

Riduwan Akhmad, “ Etika dan Perilaku Koruptif dalam Praktik Manajemen Laba:

Studi Hermeneutika”, Jurnal Akuntansi dan Auditing Indonesia vol. 14:2,

2010.

Roudotunissa, Ida, “Analisis Faktor yang Mempengaruhi Motivasi Manajemen

Laba pada Perusahaan yang Terdaftar di Jakarta Islamic Index”, skripsi

tidak dipublikasikan Universitas Islam Negeri Sunan Kalijaga Yogyakarta,

2009.

Sari, Novita Senja Kartika, “Pengaruh Kinerja Keuangan terhadap Manajemen

Laba pada Perusahaan Perbankan Go Public Tahun 2007-2011” Universitas

Negeri Surabaya, http://ejournal.unesa.ac.id/article/535/57/article.pdf akses

23 April 2013.

Setiawati, Koosrini,”Pengaruh Rasio CAMEL terhadap Praktik Manajemen Laba

di Bank Umum Syariah”, Universitas Diponegoro Semarang,

http://eprints.undip.ac.id/22642/1/Skripsi_Koosrini_S.pdf akses 23 April

2013.

Setiawati, Lilis dan Na’im Ainun, “Bank Health Evaluation by Bank Indonesia

and Earnings Management in Banking Industry,” Gadjah Mada

International Journal of Bussiness, Vol. 3:2 (Mei 2001).

Su’un, Muhammad, “Analisis Korelasi Surplus Underwriting dengan Praktik

Manajemen Laba pada Perusahaan Asuransi Umum di Indonesia”, Jurnal

Economic Resources, Vol. 11:32, Oktober 2010.

Sugiri, Slamet, “ Earnings Management: Teori, Model, dan Bukti Empiris,”

Telaah: Jurnal Manajemen, Ekonomi, dan Bisnis, Vol. 3:1, 1999.

Susanto Agus, “Indikasi Praktik Pengelolaan Laba dan Faktor-Faktor yang

Mempengaruhinya (Studi Empiris pada Sektor Perbankan Sebelum Krisis

Perbankan Nasional”, skripsi tidak dipublikasikan Fakultas Ekonomi

Universitas Indonesia, Jakarta. 2003.

Susilowati, Yeye, “Reaksi Signal Rasio Profitabilitas dan rasio sovabilitas

terhadap return saham perusahaan”, Dinamika Keuangan dan Perbankan,

Mei 2011.

124

Syahriana, Nani, “Analisis Perataan Laba dan Faktor-Faktor yang mempengaruhi

pada Perusahaan Manufaktur di Bursa Efek Jakarta (2000-2004)”, skripsi

tidak dipublikasikan Universitas Islam Indonesia, 2006.

Ujiantho, Muh. Arief dan Bambang Agus Pramuka, “Mekanisme Good Corporate

Gevernance, Manajemen Laba dan Kinerja Keuangan (Studi pada

Perusahaan Go Public Sektor Manufaktur)”, Simposium Nasional

Akuntansi X Universitas Hassanuddin Makassar, 26-28 Juli 2007.

Widyaningdyah, Agnes Utari, “Analisis Faktor-faktor yang Berpengaruh

Terhadap Earnings Management pada Perusahaan go public di Indonesia”,

Jurnal Akuntansi dan Keuangan Vol. 3:2, November 2001.

Zahara dan Veronica Siregar,”Pengaruh Rasio CAMEL terhadap Manajemen

Laba di Bank Syariah”, Jurnal Riset Akuntansi Indonesia, Vol. 12:2 Mei

2009.

Website

http://www.bi.go.id/

http://www.bsmi.co.id/

http://www.muamalatbank.com/

http://www.syariahmandiri.co.id/

Lain-lain

Direktori Perbankan Syariah Bank Indonesia, Statistik Perbankan Syariah, Januari

2012.

Pernyataan Standar Akuntansi Keuangan No. 1 (Revisi 2009).

Undang-undang Perbankan Syariah No. 21 Tahun 2008.

I

Lampiran 1

Tabulasi Data Perusahaan Sampel

No Tahun Triwulan Nama

Bank TAit/Ait

TAit/Ait ∆POit/Ait-1 PPEit/Ait-1

Un-Res

(AD)

Pola Manajemen Laba

1 2008 II BMI

(0,0039107) 0,00000009039449968 0,047375938

0,0140320568 0,076

Menaikkan_Laba

2 III BMI

(0,0060615) 0,00000008907093404 0,014773305

0,0138776395 0,19

Menaikkan_Laba

3 IV BMI

(0,0141012) 0,00000008263204891 0,036058065

0,0142104509 -0,959

Menurunkan_Laba

4 2009 I BMI

(0,0042890) 0,00000007938577637

(0,081188945)

0,0152338249 0,233

Menaikkan_Laba

5 II BMI

0,0037292 0,00000007466353438 0,040092675

0,0171529484 1,104

Menaikkan_Laba

6 III BMI

(0,0084343) 0,00000006747789492 0,039657838

0,0176575888 -0,048

Menurunkan_Laba

7 IV BMI

(0,0190114) 0,00000006780922039 0,011968870

0,0184589320 -0,846

Menurunkan_Laba

8 2010 I BMI

(0,0043598) 0,00000006225063563

(0,080675143)

0,0203690193 0,421

Menaikkan_Laba

9 II BMI

(0,0079124) 0,00000006743502585 0,028532704

0,0202918209 0,183

Menaikkan_Laba

10 III BMI

(0,0073949) 0,00000006488773060 0,028223892

0,0182760879 0,113

Menaikkan_Laba

11 IV BMI

(0,0125165) 0,00000005641638497 0,032556711

0,0169194999 -0,506

Menurunkan_Laba

12 2011 I BMI

(0,0056395) 0,00000004663614424

(0,060820015)

0,0180474190 0,315

Menaikkan_Laba

13 II BMI

(0,0092138) 0,00000004627839984 0,029952121

0,0184582808 -0,04

Menurunkan_Laba

14 III BMI

(0,0050654) 0,00000004219807227 0,028026187

0,0179021572 0,369

Menaikkan_Laba

15 IV BMI

(0,0101528) 0,00000003906771920 0,030534743

0,0163069598 -0,246

Menurunkan_Laba

16 2012 I BMI

(0,0062684) 0,00000003078864562

(0,058546118)

0,0184634999 0,308

Menaikkan_Laba

17 II BMI

(0,0065628) 0,00000003242925647 0,025353031

0,0185700112 0,277

Menaikkan_Laba

18 III BMI

(0,0067342) 0,00000003059103283 0,025967382

0,0203488491 0,347

Menaikkan_Laba

19 2008 II BSM

(0,0128998) 0,00000007126954362 0,035696848

0,0166723824 -0,541 Menurunkan_Laba

20 III BSM

(0,0103539) 0,00000006140410935 0,033794795

0,0166573656 -0,279 Menurunkan_Laba

21 IV BSM

(0,0132615) 0,00000006046186821 0,034829785

0,0224819755 -0,245 Menurunkan_Laba

22 2009 I BSM

(0,0095028) 0,00000005859625179

(0,090777665)

0,0222200897 0,138 Menaikkan_Laba

23 II BSM

(0,0116370) 0,00000005648289805 0,033043004

0,0217181954 -0,115 Menurunkan_Laba

24 III BSM

(0,0089346) 0,00000005352143477 0,034356908

0,0215593767 0,141 Menaikkan_Laba

25 IV BSM

(0,0117821) 0,00000005156832690 0,036358610

0,0200386767 -0,223 Menurunkan_Laba

26 2010 I BSM

(0,0052332) 0,00000004537918507

(0,080373661)

0,0191844257 0,416 Menaikkan_Laba

27 II BSM

(0,0046929) 0,00000004199540671 0,033262714

0,0185314060 0,425 Menaikkan_Laba

28 III BSM

(0,0045009) 0,00000003790033364 0,032894116

0,0185948634 0,456 Menaikkan_Laba

29 IV BSM

(0,0086195) 0,00000003564556107 0,038025187

0,0190658033 0,045 Menaikkan_Laba

30 2011 I BSM

(0,0026096) 0,00000003078640200

(0,073484063)

0,0182545463 0,662 Menaikkan_Laba

II

No Tahun Triwulan

Nama

Bank TAit/Ait

TAit/Ait ∆POit/Ait-1 PPEit/Ait-1

Un-Res

(AD)

Pola Manajemen Laba

31 II BSM

(0,0066876) 0,00000002757151147 0,031284705

0,0174354622 0,2 Menaikkan_Laba

32 III BSM

(0,0020908) 0,00000002614263169 0,032423268

0,0157074959 0,565 Menaikkan_Laba

33 IV BSM

(0,0099241) 0,00000002298225193 0,037272984

0,0173420625 -0,166 Menurunkan_Laba

34 2012 I BSM

(0,0051343) 0,00000002054571473

(0,075054605)

0,0162089742 0,349 Menaikkan_Laba

35 II BSM

(0,0255028) 0,00000002015444959 0,029220888

0,0173394223 -1,664 Menurunkan_Laba

36 III BSM

(0,0004234) 0,00000002011914356 0,029996194

0,0212424155 1,054 Menaikkan_Laba

37 2008 II

BSMI

(0,0027035) 0,00000047347386353 0,034062183

0,0295474351 0,446 Menaikkan_Laba

38 III

BSMI

0,0099775 0,00000045793647414 0,037670770

0,0237554663 1,369 Menaikkan_Laba

39 IV

BSMI

(0,0043008) 0,00000037614545695 0,049460118

0,0222492015 -0,08 Menurunkan_Laba

40 2009 I

BSMI

(0,0073148) 0,00000032297644759

(0,067061215)

0,0208803007 -0,288 Menurunkan_Laba

41 II

BSMI

(0,0105619) 0,00000030107278254 0,055491929

0,0256900112 -0,301 Menurunkan_Laba

42 III

BSMI

(0,0109342) 0,00000027452752440 0,054794321

0,0249210334 -0,307 Menurunkan_Laba

43 IV

BSMI

(0,0065119) 0,00000024877249432 0,054881202

0,0235322254 0,102 Menaikkan_Laba

44 2010 I

BSMI

(0,0066331) 0,00000022820676720

(0,121220924)

0,0240336260 0,173 Menaikkan_Laba

45 II

BSMI

(0,0049965) 0,00000022905965286 0,055569414

0,0241101355 0,343 Menaikkan_Laba

46 III

BSMI

(0,0179827) 0,00000022346753229 0,056140407

0,0266831900 -0,804 Menurunkan_Laba

47 IV

BSMI

(0,0210374) 0,00000022442084834 0,054908825

0,0267178124 -1,086 Menurunkan_Laba

48 2011 I

BSMI

(0,0191594) 0,00000021562272922

(0,158655635)

0,0299571396 -0,705 Menurunkan_Laba

49 II

BSMI

(0,0088398) 0,00000023282328736 0,053940499

0,0288176957 0,227 Menaikkan_Laba

50 III

BSMI

(0,0140834) 0,00000022283159235 0,053548883

0,0272087047 -0,385 Menurunkan_Laba

51 IV

BSMI

(0,0155061) 0,00000020887034770 0,057422845

0,0234050413 -0,742 Menurunkan_Laba

52 2012 I

BSMI

(0,0104761) 0,00000017967114431

(0,123298245)

0,0227781015 -0,193 Menurunkan_Laba

53 II

BSMI

(0,0075812) 0,00000017021575017 0,053194975

0,0224402707 0,104 Menaikkan_Laba

54 III

BSMI

(0,0067686) 0,00000016700730590 0,054850376

0,0224890368 0,194 Menaikkan_Laba

III

Lampiran 2

Tabulasi Data Variabel Independen

No Tahun Triwulan Nama

Bank ROA NIM Leverage

Ukuran

Perusahaan

1 2008 II BMI 2.77 8.26 91.87 11227007

2

III BMI 2.62 8.41 91.89 12101842

3

IV BMI 2.6 7.42 92.33 12596715

4 2009 I BMI 2.76 6.75 92.1 13393419

5

II BMI 1.83 6.69 93.45 14819668

6

III BMI 0.53 6.09 93.72 14747257

7

IV BMI 0.45 5.15 93.22 16064093

8 2010 I BMI 1.48 6.39 93.57 14829089

9

II BMI 1.07 6.32 93.65 15411234

10

III BMI 0.81 6.44 90.6 17725347

11

IV BMI 1.36 5.24 70.38 21442596

12 2011 I BMI 1.38 4.88 91.63 21608353

13

II BMI 1.74 5.22 92.1 23697765

14

III BMI 1.55 6.09 92.29 25596580

15

IV BMI 1.52 5.01 93.63 32479506

16 2012 I BMI 1.51 4.4 93.13 30836353

17

II BMI 1.61 4.11 93.21 32689318

18

III BMI 1.62 4.51 93.49 35700818

19 2008 II BSM 1.94 6.83 105.92 16285555

20

III BSM 1.91 6.89 108.13 16539350

21

IV BSM 1.83 6.73 119.75 17065938

22 2009 I BSM 2.08 6.01 92.24 17704474

23

II BSM 2.00 6.23 90.13 18684103

24

III BSM 2.11 6.47 91.49 19391748

25

IV BSM 2.23 6.62 92.74 22036535

26 2010 I BSM 2.04 6.17 92.91 23812128

27

II BSM 2.22 6.23 93.18 26384992

28

III BSM 2.30 6.39 93.16 28053984

29

IV BSM 2.21 6.57 93.78 32481873

30 2011 I BSM 2.22 5.96 93.51 36269321

31

II BSM 2.12 5.89 93.49 38251696

32

III BSM 2.03 6.90 93.96 43511837

33

IV BSM 1.95 7.48 93.69 48671950

34 2012 I BSM 2.17 6.88 93.42 49616835

IV

No Tahun Triwulan Nama

Bank ROA NIM Leverage

Ukuran

Perusahaan

35

II BSM 2.25 6.80 93.02 49703905

36

III BSM 2.22 7.00 92.84 51203659

37 2008 II BSMI 3.15 7.85 87.32 2183709

38

III BSMI 2.14 7.58 89.52 2658546

39

IV BSMI 0.98 6.86 91.64 3096201

40 2009 I BSMI 0.62 7.12 92.05 3321456

41

II BSMI 1.56 9.07 92.15 3642622

42

III BSMI 2.08 10.46 92.15 4019737

43

IV BSMI 2.22 11.38 92.72 4381991

44 2010 I BSMI 3.18 14.94 91.89 4365675

45

II BSMI 2.98 15.13 91.41 4474923

46

III BSMI 2.47 15.45 90.99 4455914

47

IV BSMI 0.19 15.49 91.77 4637730

48 2011 I BSMI 1.77 16.13 90.68 4295103

49

II BSMI 1.87 16.14 138.00 4487694

50

III BSMI 1.65 15.76 90.91 4787659

51

IV BSMI 1.58 15.33 92.17 5565724

52 2012 I BSMI 3.52 14.37 91.72 5874897

53

II BSMI 4.13 14.70 90.73 5987762

54

III BSMI 4.11 14.65 91.47 7305239

V

Lampiran 3

Output SPSS Uji Model Pendeteksian Manajemen Laba

Variables Entered/Removed

Model Variables Entered Variables Removed Method

1 PPE.A1, DPO.A1, A1a . Enter

a. All requested variables entered.

1. Uji Multikolinieritas Coefficientsa,b

Model

Unstandardized

Coefficients

Standardized

Coefficients

t Sig.

Collinearity

Statistics

B Std. Error Beta Tolerance VIF

1 A1 19036.969 7731.410 .311 2.462 .017 .341 2.932

DPO.A1 .069 .092 .058 .749 .458 .915 1.092

PPE.A1 -.537 .062 -1.094 -8.696 .000 .343 2.916

a. Dependent Variable: TA.A1

b. Linear Regression through the Origin

2. Uji Heteroskedastisitas

Coefficientsa

Model

Unstandardized

Coefficients

Standardized

Coefficients

t Sig.

Collinearity

Statistics

B Std. Error Beta Tolerance VIF

1 (Constant) .004 .003 1.357 .181

A1 4210.851 6232.902 .138 .676 .502 .474 2.112

DPO.A1 -.028 .061 -.066 -.462 .646 .970 1.031

PPE.A1 -.034 .179 -.039 -.192 .848 .480 2.081

a. Dependent Variable: AbsUt

VI

3. Uji Normalitas

One-Sample Kolmogorov-Smirnov Test

Unstandardized

Residual

N 54

Normal Parametersa,,b Mean .0001067

Std. Deviation .00542622

Most Extreme Differences Absolute .113

Positive .113

Negative -.104

Kolmogorov-Smirnov Z .832

Asymp. Sig. (2-tailed) .493

a. Test distribution is Normal.

b. Calculated from data.

4. Uji Autokorelasi

Runs Test

Unstandardized Residual

Test Valuea .00108

Cases < Test Value 27

Cases >= Test Value 27

Total Cases 54

Number of Runs 30

Z .550

Asymp. Sig. (2-tailed) .583

a. Median

VII

Lampiran 4

Output SPSS Regresi Linier Berganda

1. Statistik Deskriptif

a. Statistik Deskriptif Bank Muamalat Indonesia

Descriptive Statistics

N Minimum Maximum Mean Std. Deviation

Manajemen_Laba 18 -.0096 .0110 .000717 .0048075

ROA 18 .45 2.77 1.6228 .69993

NIM 18 4.11 8.41 5.9656 1.25812

Leverage 18 70.38 93.72 91.4589 5.33494

Ukuran_Perusahaan 18 11227007 35700818 20387053.33 8001305.279

Valid N (listwise) 18

b. Statistik Deskriptif Bank Syariah Mandiri

Descriptive Statistics

N Minimum Maximum Mean Std. Deviation

Manajemen_Laba 18 -.0166 .0105 .000677 .0058613

ROA 18 1.83 2.30 2.1017 .13635

NIM 18 5.89 7.48 6.5583 .42345

Leverage 18 90.13 119.75 95.9644 7.54266

Ukuran_Perusahaan 18 16285555 51203659 30870549.06 1.306E7

Valid N (listwise) 18

c. Statistik Deskriptif Bank Syariah Mega Indonesia

Descriptive Statistics

N Minimum Maximum Mean Std. Deviation

Manajemen_Laba 18 -.0109 .0137 -.001074 .0056654

ROA 18 .19 4.13 2.2333 1.11337

NIM 18 6.86 16.14 12.6894 3.52848

Leverage 18 87.32 138.00 93.8494 11.08668

Ukuran_Perusahaan 18 2183709.00 7305239.00 4.4190E6 1.24264E6

Valid N (listwise) 18

VIII

a. All requested variables entered.

2. Uji Asumsi Klasik

a. Uji Multikolinieritas

Coefficientsa

Model

Collinearity Statistics

Tolerance VIF

1 (Constant)

ROA .833 1.201

NIM .442 2.263

Leverage .955 1.047

Ukuran_Perusahaan .514 1.947

a. Dependent Variable: Manajemen_Laba

b. Uji Normalitas

One-Sample Kolmogorov-Smirnov Test

Unstandardized

Residual

N 54

Normal Parametersa,,b Mean .0000000

Std. Deviation .00483742

Most Extreme Differences Absolute .099

Positive .091

Negative -.099

Kolmogorov-Smirnov Z .731

Asymp. Sig. (2-tailed) .659

a. Test distribution is Normal.

b. Calculated from data.

Variables Entered/Removed

Model Variables Entered Variables Removed Method

1 Ukuran_Perusahaan, Leverage,

ROA, NIMa

. Enter

IX

c. Uji Autokorelasi

Runs Test

Unstandardized

Residual

Test Valuea -.00022

Cases < Test Value 27

Cases >= Test Value 27

Total Cases 54

Number of Runs 30

Z .550

Asymp. Sig. (2-tailed) .583

a. Median

d. Uji Heteroskedastisitas

Coefficientsa

Model

Unstandardized

Coefficients

Standardized

Coefficients

t Sig. B Std. Error Beta

1 (Constant) -.009 .013 -.658 .514

ROA .012 .064 .028 .186 .853

NIM -.007 .019 -.074 -.353 .726

Leverage .005 .006 .128 .897 .374

Ukuran_Perusahaan .000 .001 .126 .648 .520

a. Dependent Variable: AbsUt

e. Uji Koefisien Determinasi (R2)

Model Summaryb

Model R R Square Adjusted R Square Std. Error of the Estimate

1 .453a .205 .140 .00503100

a. Predictors: (Constant), Ukuran_Perusahaan, Leverage, ROA, NIM

b. Dependent Variable: Manajemen_Laba

f. Uji F

ANOVAb

Model

Sum of

Squares df Mean Square F Sig.

1 Regression .000 4 .000 3.164 .022a

Residual .001 49 .000

Total .002 53

a. Predictors: (Constant), Ukuran_Perusahaan, Leverage, ROA, NIM

b. Dependent Variable: Manajemen_Laba

X

g. Uji t

Coefficientsa

Model

Unstandardized

Coefficients

Standardized

Coefficients

t Sig. B Std. Error Beta

1 (Constant) .013 .020 .655 .516

ROA .268 .095 .392 2.807 .007

NIM -.079 .028 -.542 -2.829 .007

Leverage .006 .008 .100 .770 .445

Ukuran_Perusahaan -.001 .001 -.177 -.996 .324

a. Dependent Variable: Manajemen_Laba

XI

Lampiran 5 Terjemahan Ayat

No Halaman Surat Terjemahan

1 30 Al-Baqarah

(2): 16

Mereka itulah orang yang membeli kesesatan

dengan petunjuk, maka tidaklah beruntung

perniagaan mereka dan tidaklah mereka mendapat

petunjuk.

2 31 Shahih

Bukhari,

hadis no.

3370

Telah bercerita kepada kami Syabib bin

Gharfadah berkata, aku mendengar orang-orang

dari qabilahku yang bercerita dari „Urwah bahwa

Nabi shallallahu ‘alaihi wasallam memberinya

satu dinar untuk dibelikan seekor kambing,

dengan uang itu ia beli dua ekor kambing,

kemudian salah satunya dijual seharga satu dinar,

lalu dia menemui beliau dengan membawa seekor

kambing dan uang satu dinar. Maka beliau

mendoakan dia keberkahan dalam jual belinya itu.

Sungguh dia apabila berdagang debu sekalipun,

pasti mendapatkan untung.

3 32 At-Tirmizi,

hadis no.

1155

Bahwasanya Rasulullah SAW bersabda, “Tidak

halal (memberikan) pinjaman dan penjualan, tidak

halal (menetapkan) dua syarat dalam suatu jual

beli, tidak halal keuntungan sesuatu yang tidak

ditanggung risikonya, dan tidak halal (melakukan)

penjualan sesuatu yang tidak ada padamu”.

4 36 Yūsuf (12):

47-48

47. Yusuf berkata: "Supaya kamu bertanam tujuh

tahun (lamanya) sebagaimana biasa; maka apa

yang kamu tuai hendaklah kamu biarkan

dibulirnya kecuali sedikit untuk kamu makan.

48. Kemudian sesudah itu akan datang tujuh tahun

yang amat sulit, yang menghabiskan apa yang

kamu simpan untuk menghadapinya (tahun sulit),

kecuali sedikit dari (bibit gandum) yang kamu

simpan.

XII

No Halaman Surat Terjemahan

5 36 Hūd (11):

84-86

84. Dan kepada (penduduk) Mad-yan (Kami utus)

saudara mereka, Syu'aib. Ia berkata: "Hai kaumku,

sembahlah Allah, sekali-kali tiada Tuhan bagimu

selain Dia. Dan janganlah kamu kurangi takaran

dan timbangan, sesungguhnya aku melihat kamu

dalam keadaan yang baik (mampu) dan

sesungguhnya aku khawatir terhadapmu akan

azab hari yang membinasakan (kiamat).

85. Dan Syu'aib berkata: "Hai kaumku,

cukupkanlah takaran dan timbangan dengan adil,

dan janganlah kamu merugikan manusia terhadap

hak-hak mereka dan janganlah kamu membuat

kejahatan di muka bumi dengan membuat

kerusakan.

86. Sisa (keuntungan) dari Allah adalah lebih baik

bagimu jika kamu orang-orang yang beriman. Dan

aku bukanlah seorang penjaga atas dirimu"

6 37 At-taubah

(9): 111

Sesungguhnya Allah telah membeli dari orang-

orang mukmin diri dan harta mereka dengan

memberikan surga untuk mereka. Mereka

berperang pada jalan Allah; lalu mereka

membunuh atau terbunuh. (Itu telah menjadi) janji

yang benar dari Allah di dalam Taurat, Injil dan

Al Quran. Dan siapakah yang lebih menepati

janjinya (selain) daripada Allah? Maka

bergembiralah dengan jual beli yang telah kamu

lakukan itu, dan itulah kemenangan yang besar.

7 38 Al-Baqarah

(2): 188

Dan janganlah sebahagian kamu memakan harta

sebahagian yang lain di antara kamu dengan jalan

yang bathil dan (janganlah) kamu membawa

(urusan) harta itu kepada hakim, supaya kamu

dapat memakan sebahagian daripada harta benda

orang lain itu dengan (jalan berbuat) dosa,

padahal kamu mengetahui.

XIII

Lampiran 6

Deskripsi Objek Penelitian

A. Bank Muamalat Indonesia

Nama : PT Bank Muamalat Indonesia Tbk

Alamat : Gedung Arthaloka Lt 5 Jl. Jendral Sudirman Kav. 2 Jakarta 10220

Telepon : (62)(21) 2511414, 2511470, 2511451

Faksimilie : (62)(21) 2511465, 2511453

Website : www.muamalatbank.com

Bank Muamalat merupakan bank syariah pertama di Indonesia yang

berdiri pada 1 November 1991 bertepatan 24 Rabiuts Tsani 1412 H.

Pendiriannya digagas oleh Majelis Ulama Indonesia, Ikatan Cendekiawan

Muslim Indonesia, serta pengusaha muslim dengan dukungan Pemerintah

Republik Indonesia. Modal awal diperoleh dari sejumlah pribadi dan

pengusaha muslim dengna nominal sebesar Rp84 Miliar. Tambahan modal

awal diperoleh dari masyarakat, sehingga jumlahnya menjadi sebesar Rp106

miliar. Mulai beroperasi 1 Mei 1992 atau 27 Syawal 1412 H. Modal dasar

Rp1.950.000.000.000,- modal ditempatkan dan disetor penuh

Rp821.843.362.500,- kepemilikan Islamic Development Bank (IDB) 32,74%,

Boubyan Bank 25,03%, Sedco Group 24,87%, Public 17,36%.

Bank Muamalat pada tahun 2011 mempunyai rating perusahaan A

dengan Stable Outlook (Fitch Rating), mempunyai Jaringan dan layanan 75

kantor Cabang, 140 KCP, 145 Kantor Kas, 4.103 SOPP Pos, 475 ATM

Muamalat, 32.000 jaringan ATM Bersama dan BCA Prima, jaringan kantor

luar negeri : Kantor Cabang Kuala Lumpur, Malaysia.

B. Bank Syariah Mandiri

Nama : PT Bank Syariah Mandiri

Alamat : Wisma Mandiri I Jl. MH. Thamrin No. 5 Jakarta 10340–Indonesia

Telepon : (62-21) 2300 509, 3983 9000 (hunting)

Faksimili : (62-21) 3938 2989

website : www.syariahmandiri.co.id

Bank Syariah Mandiri Tanggal berdiri 25 Oktober 1999 secara resmi

mulai beroperasi sejak Senin tanggal 25 Rajab 1420 H atau tanggal 1

November 1999 dengan modal dasar Rp2.500.000.000.000,-, modal disetor

Rp1.158.243.565.000,- dan ekuitas sebesar Rp3.073.264.468.871,-. Pada

tahun 2011 mempunyai Kantor layanan 669 kantor layanan di seluruh

Indonesia dengan jaringan ATM total ATM sebanyak 65.118 jaringan

meliputi : ATM Syariah Mandiri, ATM Mandiri Unit, ATM Bersama, ATM

Prima, dan Malaysia Electronic Payment System (MEPS). Bank Syariah

XIV

Mandiri mempunyai jumlah pegawai 11.788 orang dan mempunyai peringkat

AA+ (idn), Fitch Rating 2011.

PT Bank Syariah Mandiri hadir dan tampil dengan harmonisasi

idealisme usaha dengan nilai-nilai spiritual. Bank Syariah Mandiri tumbuh

sebagai bank yang mampu memadukan keduanya, yang melandasi kegiatan

operasionalnya. Harmonisasi idealisme usaha dan nilai-nilai spiritual inilah

yang menjadi satu keunggulan Bank Syariah Mandiri dalam kiprahnya di

perbankan Indonesia. dalam sejarahnya Bank Syariah Mandiri pada tahun

1955 adalah PT Bank Industri Nasional (PT BINA), 1967 PT BINA berubah

nama menjadi PT Bank Maritim Indonesia, 1973 PT Bank Maritim Indonesia

berubah menjadi PT Bank Susila Bakti, dan pada tahun 1999 PT Bank Susila

Bakti dikoversi menjadi PT Bank Syariah Mandiri.

C. Bank Mega Syariah Indonesia

Nama : PT Bank Syariah Mega Indonesia

Alamat : Menara Bank Mega Lobby floor Jl. Kapt. Tendean Kav. 12-14 A

Jakarta 12790

Telepon : (021(79175500

Website : www.bsmi.co.id

Perjalanan PT Bank Mega Syariah diawali dari sebuah bank umum

konvensional bernama PT Bank Umum Tugu yang berkedudukan di Jakarta.

Pada tahun 2001, Para Group (sekarang berganti nama menjadi CT Corpora),

kelompok usaha yang juga menaungi PT Bank Mega,Tbk., TransTV, dan

beberapa perusahaan lainnya, mengakuisisi PT Bank Umum Tugu untuk

dikembangkan menjadi bank syariah. Hasil konversi tersebut, pada tanggal 25

Agustus 2004 PT Bank Umum Tugu resmi beroperasi secara syariah dengan

nama PT Bank Syariah Mega Indonesia. Dan terhitung tanggal 23 September

2010 nama badan hukum Bank ini secara resmi telah berubah menjadi PT.

Bank Mega Syariah.

Komitmen penuh PT Mega Corpora (dahulu PT Para Global

Investindo) sebagai pemilik saham mayoritas untuk menjadikan Bank Mega

Syariah sebagai bank syariah terbaik, diwujudkan dengan mengembangkan

bank ini melalui pemberian modal kuat demi kemajuan perbankan syariah

dan perkembangan ekonomi Indonesia pada umumnya. Penambahan modal

dari Pemegang Saham merupakan landasan utama untuk memenuhi tuntutan

pasar perbankan yang semakin meningkat dan kompetitif. Dengan upaya

tersebut, PT Bank Mega Syariah yang memiliki semboyan “Untuk Kita

Semua” tumbuh pesat dan terkendali serta menjadi lembaga keuangan syariah

yang berhasil memperoleh berbagai penghargaan dan prestasi.

Seiring dengan perkembangan PT Bank Mega Syariah dan keinginan

untuk memenuhi jasa pelayanan kepada masyarakat khususnya yang

berkaitan dengan transaksi devisa dan internasional, maka tanggal 16 Oktober

XV

2008 Bank Mega Syariah menyandang predikat sebagai Bank Devisa.

Pengakuan ini semakin memperkokoh posisi perseroan sebagai Bank Syariah

yang dapat menjangkau bisnis yang lebih luas lagi bagi domestik maupun

internasional.

Dalam upaya mewujudkan kinerja sesuai dengan nama yang

disandangnya, PT Bank Mega Syariah selalu berpegang pada azas

keterbukaan dan kehati-hatian. Didukung oleh beragam produk dan fasilitas

perbankan terkini, PT Bank Mega Syariah terus tumbuh dan berkembang

hingga saat ini memiliki 394 jaringan kerja dengan komposisi: 8 kantor

cabang, 13 kantor cabang pembantu, 49 Gallery Mega Syariah, dan 324

kantor Mega Mitra Syariah (M2S) yang tersebar di Jabotabek, Pulau Jawa,

Bali, Sumatera Kalimantan, dan Sulawesi. Dengan menggabungkan

profesionalisme dan nilai-nilai rohani yang melandasi kegiatan

operasionalnya, PT Bank Mega Syariah hadir untuk mencapai visi menjadi

“Bank Syariah Kebanggaan Bangsa”.

XVI

Lampiran 7

Daftar Riwayat Hidup

Nama : Sri Astuti

Tempat, Tanggal Lahir : Purworejo, 20 Maret 1990

Pekerjaan : Mahasiswi

Alamat : Dsn. Turus Barat, RT I/RW 03, Desa Turus, Kec.

Kemiri, Kab. Purworejo, Prov. Jawa Tengah,

54262

Agama : Islam

Status Perkawinan : Belum Menikah

Golongan Darah : O

Email : sriastuti_kui@yahoo.co.id

sriastuti59@gmail.com

Nomor HP : 085743543588

Motto Hidup : Jalanilah Hidup dengan DUIT (Doa, Usaha,

Iman, dan Taqwa)

Riwayat Pendidikan :

1. SD Negeri Turus (1997-2003)

2. SMP NEGERI 32 Purworejo (2003-2006)

3. SMA Negeri 2 Purworejo (2006-2009)

4. Fakultas Syari‟ah dan Hukum,

UIN Sunan Kalijaga Yogyakarta,

(Prodi S1 Keuangan Islam) (2009-2013)

Pengalaman Organisasi:

1. ForSEI (2009-2010)

2. LPM Advokasia (2010-2011)

3. Kamapuriska (2009-sekarang)

4. PMII Rayon Ashram Bangsa

Fakultas Syariah dan Hukum (2009-sekarang)

5. BEM-PS Keuangan Islam (2010-2012)

6. Staf Pengajar Lembaga Konsultasi dan

Bimbingan Belajar “Indonesia College” (2011-sekarang)