Slide 1

Aset KeuanganKas.Instrumen ekuitas yang diterbitkan entitas lain.Hak kontraktual untuk menerima kas atau aset keuangan lain, atau mempertukarkan aset keuangan dan liabilitas keuangan dengan entitas lain dengan kondisi yang berpotensi menguntungkan entitas tersebut.Kontrak yang akan atau mungkin diselesaikan dengan menggunakan instrumen ekuitas yang diterbitkan oleh entitas dan merupakan nonderivatif atau derivatif.2Akuntansi Keuangan 2IASB menghendaki agar perusahaan mengklasifikasi aset keuangan ke dalam dua kategori pengukuran, yaitu amortized cost dan fair value tergantung keadaan.PSAK 50 P772

Klasifikasi Aset Keuangan3Akuntansi Keuangan 2Aset keuangan yang diukur pada nilai wajar melalui laba rugi.Investasi dimiliki hingga jatuh tempo.Pinjaman yang diberikan dan piutang.Tersedia untuk dijual.PSAK 55 p83Dasar Pengukuran Accounting for Financial AssetsIFRS menghendaki agar perusahaan mengukur aset berdasarkan dua kriteria:Model bisnis perusahaan untuk mengelola aset keuangan; dan Karakteristik arus kas kontraktual aset keuangan Hanya investasi utang seperti piutang, pinjaman (loan), dan investasi obligasi yang memenuhi dua kriteria di atas yang dicatat sebesar amortized cost. Seluruh investasi utang lainnya dicatat sebesar fair value.

Klasifikasi Efek Utang dan Efek Ekuitas (SAK ETAP)5Akuntansi Keuangan 2Dimiliki hingga jatuh tempo (held to maturity);Diperdagangkan (trading);Tersedia untuk dijual (available for sale).SAK ETAP p10.45Kategori Aset Keuangan (PSAK 50)6Akuntansi Keuangan 2NOYESNilai BeliPinjaman atau PiutangBentuk Investasi dlm UtangKeinginanmemegangHeld to maturityYESYESNOTujuan SpekulatifAvailable for SaleNOYESTradingDiukur dg Nilai WajarNoYESNilai WajarDasar Pengukuran Accounting for Financial AssetsInvestasi Ekuitas umumnya dicatat dan dilaporkan sebesar fair value.

Ringkasan Pendekatan Akuntansi InvestasiIllustration 17-1Debt InvestmentsInvestasi Utang disifati oleh pembayaran kontraktual pada tanggal tertentu atas Pokok utang dan Bunga atas pokok utang yang outstanding. Perusahaan mengukur investasi sebesar amortized cost ataufair value.Ilustrasi: Pada tanggal 1 Januari 2011, Robinson Company membeli obligasi Evermaster Corporation yang memiliki nilai nominal $100,000 dan tingkat bunga 8%. Robinson membayar sebesar $92,278. Obligasi ini akan jatuh tempo tanggal 1 Januari 2016 dan menghasilkan pendapatan bunga 10%; bunga nominal dibayarkan setiap tanggal 1 Juli dan 1 Januari. 1 Januari 2011Investasi Utang 92,278Kas 92,278Debt InvestmentsAmortized Cost

Illustration 17-3Debt InvestmentsAmortized CostIlustrasi: Robinson mencatat penerimaan bunga tengah tahunan pertama pada tanggal 1 Juli 2011 sebagai berikut:1 July 2011Kas4,000Investasi Utang614Pendapatan Bunga4,614

Debt InvestmentsAmortized Cost 31 December 2011: Mencatat piutang bungaPiutang Bunga4,000Investasi Utang645Pendapatan Bunga4,645Debt InvestmentsAmortized CostPelaporan Investasi Obligasi sebesar Amortized Cost(lihat tabel amortisasi pada slide 17-13)Illustration 17-3Debt InvestmentsAmortized Cost

Illustration 17-3Debt InvestmentsAmortized CostIlustrasi: Disumsikan bahwa pada tanggal 1 November 2013, Robinson menjual investasinya pada kurs 99.75 ditambah bunga. Robinson mencatat amortisasi diskon sebagai berikut:1 November 2013Investasi Utang522Pendapatan Bunga522$522 = 4/6 x $783Debt InvestmentsAmortized CostPerhitungan keuntungan atau kerugian realisasiKas 102,417Pendapatan Bunga (4/6 x $4,000) 2,667Investasi Utang96,193Laba Penjualan Investasi Utang3,557Illustration 17-4Debt InvestmentsAmortized Cost

Debt investments at fair value mengikuti perlakuan akuntansi yang sama dengan investasi utang held-for-collection selama periode pelaporan, yaitu dicatat sebesar amortized cost. Namun, pada setiap tanggal pelaporan, perusahaan Menyesuaikan amortized cost ke fair value. Keuntungan atau kerugian yang belum direalisasi, dilaporkan sebagai bagian dari net income (fair value method). Debt InvestmentsFair ValueIlustrasi: Pada tanggal 1 Januari 2011, Robinson Company membeli obligasi Evermaster Corporation yang memiliki nilai nominal $100,000 dan tingkat bunga 8%. Robinson membayar sebesar $92,278. Obligasi ini akan jatuh tempo tanggal 1 Januari 2016 dan menghasilkan pendapatan bunga 10%; bunga nominal dibayarkan setiap tanggal 1 Juli dan 1 Januari. Debt InvestmentsFair ValueJurnal yang dibuat sama dengan jurnal pada DI-AC.Debt InvestmentsFair Value

Illustration: Untuk menerapkan pendekatan fair value, Robinson menentukan bahwa, karena ada penurunan tingkat bunga, nilai wajar investasi utang naik menjadi $95,000 pada tanggal 31 Desember 2011.Debt InvestmentsFair Value

Illustration 17-5Penyesuaian NW Sekuritas 1,463L/R Kepemilikan YBDIncome 1,463

Illustration 17-3Debt InvestmentsAmortized CostPenyajian Statemen KeuanganDebt InvestmentsFair ValueIllustration 17-6

Ilustrasi: Pada tanggal 31 Desember 2012, jika nilai wajar investasi sebesar $94,000.Debt InvestmentsFair ValueL/R Kepemilikan YBDIncome 2,388 Penyesuaian NW Sekuritas 2,388

Illustration 17-7Penyajian Statemen KeuanganDebt InvestmentsFair ValueIllustration 17-8

Ilustrasi: Pada tanggal 1 November 2013, Robinson menjual investasi pada kurs 99 plus bunga berjalan. Satu-satunya perbedaan terjadi pada tanggal 31 Desember 2013.Karena obligasi tidak lagi dimiliki oleh Robinson, rekening Penyesuaian NW Sekuritas dilaporkan sebesar NOL. Robinson membuat jurnal eliminasi rekening penilaian sbb:Debt InvestmentsFair ValueIllustration 17-7Penyesuaian NW Sekuritas 925 L/R Kepemilikan YBDIncome 925Income Effects on Debt Investment (2011-2013)Debt InvestmentsFair ValueIllustration 17-9

Ilustrasi (Portfolio of Securities): Webb Corporation memiliki dua investasi utang yang dicatat sebesar fair value. Posisi investasi per 31 Desember 2011 adalah:Illustration 17-10Debt InvestmentsFair Value

Ilustrasi (Portfolio of Securities): Webb membuat jurnal penyesuaian pada tanggal 31 Desember 2011 untuk mencatat penurunan nilai dan untuk mencatat rugi sebagai berikut.L/R Kepemilikan YBDIncome9,537 Penyesuaian NW Sekuritas 9,537Debt InvestmentsFair ValueIlustrasi (Penjualan Investasi): Pada tanggal 1 Juli 2012, Webb Corporation menjual obligasi dengan harga $90,000 saat obligasi tersebut memiliki amortized cost sebesar $94,214. Kas 90,000Rugi Penjualan Investasi Utang4,214Investasi Utang94,214Illustration 17-11Debt InvestmentsFair Value

Ilustrasi (Penjualan Investasi Utang): Webb melaporkan rugi realisasi ini pada seksi Other income and expense statemen laba. Jika tidak ada pembelian dan penjualan obligasi pada tahun 2012, maka pada tanggal 31 Desember 2012, Webb melaporkan sebagai berikut:Illustration 17-12Debt InvestmentsFair Value

Jurnal yang dibuat adalah:Penyesuaian Nilai Wajar Sekuritas4,537L/R Kepemilikan YBDIncome4,537Debt InvestmentsFair ValuePenyajian Statemen KeuanganIllustration 17-13Debt InvestmentsFair Value

Perusahaan memiliki opsi untuk melaporkan aset keuangan pada nilai wajar. Opsinya adalah Diterapkan berdasarkan instrument-by-instrument basis danUmumnya tersedia hanya ketika perusahaan pertama kali aset finansial atau menimbulkan kewajiban finansial. Fair Value OptionJika sebuah perusahaan memilih untuk menggunakan opsi fair value, perusahaan mengukur instrumen ini fair value sampai perusahaan tidak lagi mempunyai kepemilikan. Ilustrasi: Hardy Company membeli obligasi yang dikeluarkan oleh German Central Bank. Hardy merencanakan untuk memiliki investasi utang tersebut sampai jatuh tempo dalam lima tahun. Pada tanggal 31 Desember2011, amortized cost investasi ini adalah 100,000; dan fair value pada tanggal 31 Desember 2011, adalah 113,000. Jika Hardy memilih opsi fair value, perusahaan membuat jurnal pada tanggal 31 Desember 2011 sebagai berikut:Investasi UtangObligasi German 4,537 L/R Kepemilikan YBDIncome 4,537Fair Value OptionSummary of Debt Investment Accounting

Illustration 17-14Equity InvestmentsEquity investment merepresentasikan kepemilikan saham biasa, saham preferen, dan kapital lain. Kos mencakup harga sekuritas. Komisi dan fee Broker dicatat sebagai biaya Besar kecilnya kepemilikan saham sebuah perusahaan (investee) oleh sebuah perusahaan lain (investor) akan menentukan perlakuan akuntansi investasi Investasi Instrumen Ekuitas 37Akuntansi Keuangan 2Persentase kepemilikanTingkat PengaruhMetode Pencatatan0%20%50%100%Signifikan(investasi di entitas asosiasi)Tidak ada / tidak signifikanKendaliNilai Wajar*(PSAK 50, 55, 60)Ekuitas(PSAK 15)Biaya (cost) atau Ekuitas(PSAK 4, 15 & 22)*Jika nilai wajar instrumen ekuitas tidak dapat diukur dengan andal, ma ka digunakan metode biaya (cost) Konsolidasi37Investasi Instrumen Ekuitas38Akuntansi Keuangan 2Persentase kepemilikan tidak menjadi dasar yang mutlak untuk menentukan tingkat pengaruh. Entitas harus mempertimbangkan faktor lain yang bersifat kualitatif untuk menentukan tingkat pengaruh.

38

Investasi Instrumen Ekuitas39Akuntansi Keuangan 2Tidak ada pengaruh atau pengaruh tidak signifikan (PSAK 50, 55 & 60) Aset keuangan yang diukur pada nilai wajar melalui laba rugiTersedia untuk dijual39Investasi Instrumen Ekuitas40Akuntansi Keuangan 2Pengaruh signifikan (PSAK 15):Kekuasaan untuk berpartisipasi dalam kebijakan keuangan dan operasional investee, tetapi tidak mengendalikan atau mengendalikan bersama atas kebijakan tersebut. Disebut juga investasi di entitas asosiasi.

Umumnya dibuktikan dengan satu atau lebih cara berikut:Keterwakilan dalama dewan direksi dan dewan komisaris atau organ setara di investee,Partisipas dalam proses pembuatan kebijakan, termasuk partispasi dalam pengambilan keputusan tentang dividen atau distribusi lainnya,Adanya transaksi material antara investor dan investee,Pertukaran personel manajerial, atauPenyediaan informasi teknis pokok. 40Investasi Instrumen Ekuitas41Akuntansi Keuangan 2Pengendalian (PSAK 4):Kekuasaan untuk mengatur kebijakan keuangan dan operasional suatu entitas untuk memperoleh manfaat dari aktivitas tersebut.

Pengendalian juga ada ketika entitas investor memiliki setengah atau kurang suara di investee, jika terdapat:Kekuasan yang melebihi setengah hak suara sesuai perjanjian dengan investor lain,Kekuasan untuk mengatur kebijakan keuanan dan operasional entitas berdasarkan anggaran dasar atau perjanjian,Kekuasan untuk menunjuk atau mengganti sebagian besar dewan direksi dan dewan komisaris atau organ pengatur setara dan mengendalikan entitas melalui dewan atau organ tersebut, atauKekuasan untuk memberikan suara mayoritas pada rapat dewan direksi dan dewan komisaris atau organ setara dan mengendalikan dewan direksi dan dewan komisaris atau organ setara. 41Equity InvestmentsIllustration 17-16Accounting and Reporting for Equity Investments by Category

Equity Investments at Fair ValueBerdasarkan IFRS, investasi ekuitas dapat dianggap sebagai trading (held-for-trading). Aturan akuntansi dan pelaporan: Investasi dinilai sebesar nilai wajar. Mencatat laba dan rugi yang belum direalisasi dalam laba bersih.Equity Investments at Fair ValueIFRS membolehkan perusahaan untuk mengklasifikasi sebagian investasi ekuitas sebagai non-trading.Aturan akuntansi dan pelaporan: Investasi dinilai sebesar nilai wajar. Mencatat laba dan rugi yang belum direalisasi dalam other comprehensive income.Equity Investments at Fair ValueIlustrasi: Pada tanggal 3 November 2011, Republic Corporation membeli saham biasa tiga perusahaan yang posinya kurang dari 20% dari total kepemilikan.

Republic mencatat investasi ini sebagai berikut:Equity Investments at Fair Value

Republic mencatat investasi ini sebagai berikut:Investasi Ekuitas 718,550Kas 718,550Pada tanggal 6 Desember 2011, Republic menerima dividen kas sebesar 4,200 atas investasi saham biasa Nestl.Kas 4,200Pendapatan Dividen 4,200Equity Investments at Fair ValuePada tanggal 31 Desember 2011, portofolio investasi sekuritas memiliki nilai buku dan nilai wajar sebagai berikut.

Illustration 17-17Equity Investments at Fair Value

Illustration 17-17Laba atau Rugi Kepemilikan YBD - Laba 35,550PNW Sekuritas 35,550Equity Investments at Fair ValuePada tanggal 23 Januari 2012, Republic menjual seluruh saham biasa Burberry dengan menerima uang sebesar 287,220.

Kas 287,220Investasi Ekuitas 259,700Laba Penjualan Investasi Ekuitas 27,520Jika pada tanggal 10 Februari 2012, Republic membeli saham biasa Continental Trucking seharga 255,000 (20,000 lembar dengan harga 12.75 per lembar), plus komisi broker sebesar 1,850. Portofolio investasi ekuitas Republic 31 Desember 2012 adalah.Equity Investments at Fair Value

Equity Investments at Fair Value

Illustration 17-19PNW Sekuritas 101,650Laba atau Rugi Kepemilikan YBD-Laba 101,650Example: Equity Investments (OCI)Equity Investments at Fair ValueJurnal untuk mencatat non-trading equity investments sama dengan jurnal untuk trading equity investments, kecuali untuk pencatatan laba atau rugi kepemilikan yang belum direalisasi. Pelaporan laba atau rugi kepemilikan yang belum direalisasi. ditempatkan pada pos other comprehensive income. Equity Investments at Fair ValueIlustrasi: Pada tanggal 10 Desember 2011, Republic Corporation membeli 1,000 lembar saham Hawthorne Company dengan harga 20.75 per lembar (total kos 20,750). Porsi investasi ini kurang dari 20% dari total saham investee. Hawthorne adalah distributor produk yang dihasilkan oleh Republic di lokasi tertentu yang aturan hukumnya menghendaki jenjang kepemilikan saham minimum. Investasi pada Hawthorne telah memenuhi aturan tersebut. Republic memperlakukan investasi ini sebesar nilai wajarnya.Investasi Ekuitas 20,750Kas 20,750Equity Investments at Fair ValueIlustrasi: Pada tanggal 27 Desember 2011, Republic menerima dividen kas dari Hawthorne Company. Kas450Pendapatan Dividen 450Equity Investments at Fair ValueIlustrasi: Pada tanggal 31 Desember 2011, Investasi Republic pada saham Hawthorne memiliki nilai buku dan nilai wajar sebagai berikutPNW Sekuritas3,250L/R Kepemilikan YBD - Ekuitas3,250

Illustration 17-21Equity Investments at Fair ValueSecurities Fair Value Adjustment 3,250Unrealized Holding Gain or LossEquity 3,250

Illustration 17-21Financial Statement PresentationEquity Investments at Fair ValueIlustrasi: Pada tanggal 20 Desember 2012, Republic menjual seluruh saham biasa Hawthorne dan menerima kas sebesar 22,500.LO 5Kas 22,500Investasi Ekuitas 20,750Laba Penjualan Investasi Ekuitas 1,750L/R Kepemilikan YBDEkuitas 3,250PNW Sekuritas 3,250Illustration 17-22

Sebuah investasi (langsung atau tidak langsung) sebesar 20% atau lebih seharusnya berakibat pada anggapan bahwa, jika tidak ada bukti yang bertentangan, seorang investor memiliki kemampuan untuk meng-exercise significant influence pada sebuah investee.Dalam hal significant influence, investor harus memperlakukan investasi menggunakan equity method.Equity MethodEquity MethodMencatat investasi sebesar kos dan selanjutnya menyesuaiakannya setiap periode jika ada Laba atau rugi investee (Nilai investasi bertambah atau berkurang)Dividend yang diterima oleh investor.Jika saham kerugian investee melebihi nilai buku investasi, investor biasanya tidak melanjutkan penerapan equity method.Equity MethodLO 6Equity Method

Illustration 17-23ConsolidationControlling Interest Jika sebuah perusahaan memperoleh hak suara lebih dari 50% dalam perusahaan lain Investor disebut dengan perusahaan induk (parent). Investee disebut dengan perusahaan anak (subsidiary).Investasi dalam subsidiary dilaporkan pada pembukuan parent sebagai long-term investment.Parent biasanya menyusun statemen keuangan konsolidasian (consolidated financial statements).Untuk debt investments, perusahaan menggunakan impairment test untuk menentukan apakah it is probable that the investor will be unable to collect all amounts due according to the contractual terms. Impairment loss ini dihitung sebagai selisih antara nilai buku plus piutang bunga dan arus kas masa mendatang ekspektasian yang didiskontokan dengan menggunakan investments historical effective-interest rate.Impairment of ValueImpairment of ValueIlustrasi: Pada tanggal 31 Desember 2010, Mayhew Company memiliki investasi utang pada Bellovary Inc., yang dibeli pada nilai nominal seharga $200,000. Investasi ini berjangka 4 tahun, dengan bunga tahunan sebesar 10% setiap akhir tahun (historical effective interest rate 10%). Investasi utang ini diklasifikasikan sebagai held-for-collection. Impairment of ValueLO 7Impairment of Value

Illustration 17-24 & 25Rugi Impairment 12,688Investasi Utang12,688Transfers Between CategoriesTransferring sebuah investasi dari satu kategori ke kategori lain Seharusnya hanya terjadi ketika business model untuk mengelola investasi berubah changes. IASB mengharapkan perubahan ini tidak sering terjadi. Perusahaan memperlakukan perubahan antar klasifikasi ini prospectively, pada awal periode akuntansi setelah perubahan dalam model bisnis.Transfers Between CategoriesIlustrasi: British Sky Broadcasting Group plc (GBR) memiliki portofolio investasi utang yang diklasifikasikan sebagai trading; yaitu investasi utang ini tidak held-for-collection namun dikelola untuk menghasilkan laba dari perubahan tingkat bunga. Akibatnya, perusahaan menggunakan metoda nilai wajar. Pada tanggal 31 Desember 2010, British Sky memiliki saldo investasi sebagai berikut

Transfers Between CategoriesIlustrasi: sebagai bagian dari proses perencanaan strategis, yang diselesaikan pada kuartal ke empat tahun 2010, manajemen British Sky memutuskan untuk beralih dari strategi lama yang menghendaki manajemen aktif menjadi strategi held-for-collection untuk investasi utang. Jurnal yang dibuat adalahInvestasi Utang125,000PNW Sekuritas125,000Pengukuran berdasarkan Business ModelGains TradingLiabilitas tidak dinilai secara wajar (Not Fairly Valued)Fair ValuesFinal CommentFair Value ControversyReporting Treatment of Investments

Illustration 17-26