B

BAB I

PENDAHULUAN

Dewasa ini, investasi dalam bentuk sekuritas yang diterbitkan oleh perusahaan lain sangat diminati. Beberapa perusahaan yang dikatakan kelebihan kas bahkan berupaya keras untuk bisa mendapatkan sekuritas yang diterbitkan dengan berbagai macam tujuan. Investasi dalam bentuk sekuritas ini juga ada yang bersifat investasi jangka pendek dan investasi jangka panjang. Investasi jangka pendek merupakan sekuritas kelas investasi yang likuid dan biasanya dimiliki untuk dijual kembali. Lain dengan, investasi jangka panjang yang dimiliki lebih untuk disimpan untuk manfaat yang lebih besar di masa yang akan datang.Oleh karena, aktivitas investasi merupakan aktivitas yang cukup penting dan bisa dikatakan secara umum bagi perusahaan cukup sering terjadi, maka dalam mengaudit aktivitas investasi ini pun, auditor harus teliti dan bisa memahami banyak dimensi penilaian, klasifikasi, dan pengungkapan berkenaan dengan investasi dalam sekuritas ekuitas dan hutang.Pembahasan kali ini akan menyelesaikan pembahasan tentang aktivitas investasi yang sudah dimulai dari pembahasan minggu lalu. Pada bagian ini perhatian akan lebih dipusatkan pada entitas selain dari yang ada dalam sektor jasa keuangan (di mana investasi dalam sekuritas perusahaan lain merupakan aktivitas operasi inti).Selain investasi, perhatian juga kan dipusatkan pada salah satu aktiva yang sangat likuid yaitu saldo kas. Pada bagian ini akan dibahas mengenai perhatian audit atas saldo kas, yang dihasilkan dari pengaruh kumulatif siklus pendapatan,pengeluaran, produksi, personalia, investasi, dan pembiayaan. Perhatian juga akan diberikan pada dua jenis penipuan yang melibatkan kas-kitting, yang melibatkan transfer antarbank, dan lapping, yang melibatkan misapropriasi penerimaaan kas.BAB II

PEMBAHASAN

A. INVESTASI

1. TINJAUAN ATAS INVESTASI

Aktivitas investasi suatu entitas merupakan aktivitas yang berkaitan dengan kepemilikan sekuritas yang diterbitkan oleh entitas lainnya. Sekuritas ini mencakup sertifikat deposito (CD), saham preferen dan saham biasa, serta obligasi korporasi dan pemerintah.

Investasi dalam sekuritas yang mudah dipasarkan berkaitan dengan dua siklus lainnya. Dividen dan bunga yang diterima dalam investasi itu merupakan transaksi penerimaan kas sebagai bagian dari siklus pendapatan. Pembelian sekuritas secara tunai melibatkan transaksi pengeluaran kas sebagai bagian dari siklus pengeluaran.

2. TUJUAN AUDIT

Kategori TransaksiTujuan Audit Saldo Akun

Keberadaan atau Keterjadian (EO)Pendapatan investasi, keuntungaan dan kerugian yang direalisasi, serta keuntungan dan kerugian penahanan yang belum direalisasi termasuk dalam laba yang dihasilkan dari transaksi dan peristiwa yang terjadi selama periode berjalan (EO1)Investasi jangka pendek dan jangka panjang yang dicatat merupakan investasi yang ada pada tanggal neraca (EO2).

Kelengkapan Pengaruh dari semua transaksi dan peristiwa investasi selama periode berjalan terhadap laporan laba rugi termasuk dalam akun-akun laporan laba rugi (C1) Semua investasi jangka pendek dan jangka panjang termasuk dalam akun investasi dalam neraca (C2)

Hak dan Kewajiban (RO)Semua investasi yang dicatat dimiliki oleh entitas yang melaporkan (RO1)

Penilaian atau Alokasi (VA)Pendapatan investasi, dan keuntungan serta kerugian yang direalisasi dan belum direalisasi dilaporkan pada jumlah yang benar (VA1)Investasi dilaporkan di neraca pada nilai wajar, harga pokok, biaya yang diamortisasi, atau jumlah yang ditentukan oleh metode ekuitas, sama seperti untuk investasi tertentu (VA2)

Penyajian dan Pengungkapan (PD)Saldo setelah diidentifikasi dan diklasifikasikan dengan tepat dalam laporan keuangan (PD1)

Pengungkapan yang tepat dibuat berkenaan dengan (1) investasi hubungan istimewa, (2) dasar untuk menilai investasi, dan (3) pengadaan investasi sebagai agunan (PD2).

3. PERTIMBANGAN PERENCANAAN AUDIT

a. Materialitas

Sekuritas yang ditahan sebagai investasi jangka pendek dapat bersifat material bagi solvensi jangka pendek suatu entitas, tetapi laba dari sekuritas semacam itu jarang bersifat signifikan bagi hasil operasi entitas di luar sektor jasa keuangan. Sekuritas yang ditahan sebagai investasi jangka panjang dapat bersifat material baik bagi neraca maupun laporan laba rugi, tergantung pada entitasnya.

b.Risiko Inheren

Risiko inheren untuk investasi dipengaruhi oleh banyak faktor dan volume transaksi investasi umumnya cukup rendah. Akan tetapi, sekuritas merupakan aktiva yang mudah dicuri, dan akuntansi untuk investasi tersebut dapat menjadi rumit. Dengan menyajikan secara salah klasifikasi yang tepat dari suatu investasi, manajemen dapat menunda atau mempercepat pengakuan keuntungan atau kerugian yang belum direalisasi dalam laba. Lebih lanjut, nilai wajar, bila diperlukan, mungkin sulit untuk ditentukan atau mungkin mudah berubah. Jadi, faktor-faktor ini, apabila berlaku, dapat menyebabkan tingkat risiko inheren yang tinggi untuk asersi penilaian atau alokasi serta penyajian dan pengungkapan.

c. Risiko Prosedur Analitis

Prosedur analitis dapat membandingkan saldo tahun berjalan dengan tahun sebelumnya, atau dapat membandingkan hasil-hasil aktual atas jumlah investasi dan laba investasi dengan yang dianggarkan atau dokumentasi lain dari rencana manajemen.

Perbedaan yang tidak diharapkan, dapat menunjukkan salah saji berkenaan dengan asersi keberadaan atau keterjadian, kelengkapan, penilaian atau alokasi, dan penyajian serta pengungkapan.

d. Risiko Pengendalian

Wewenang dan tanggung jawab atas transaksi investasi harus ditetapkan pada pejabat perusahaan seperti bendaharawan. Individu ini haruslah orang yang (1) mempunyai integritas yang tidak dapat disangkal, (2) memiliki pengetahuan dan keahlian yang diperlukan bagi seseorang yang bertanggung jawab untuk melaksanakan transaksi semacam itu, (3) menyadari pentingnya mengamati semua prosedur pengendalian yang ditetapkan, dan (4) dapat membantu anggota manajemen lain yang berpartisipasi dalam membuat penilaian awal serta berlanjut atas risiko yang berkaitan dengan masing-masing investasi.

Sistem informasi dan komunikasi harus mencakup dan menyimpan semua data tentang harga pokok, nilai wajar, dan data lainnya yang diperlukan untuk setiap metode akuntansi bagi berbagai kategori investasi dalam sekuritas ekuitas dan hutang, baik pada tanggal akuisisi maupun tanggal pelaporan berikutnya.

Dokumen dan Catatan Yang Umum. Adalah:

Sertifikat saham (stock certificate). Suatu formulir tercetak yang menunjukkan jumlah lembar saham yang dimiliki oleh pemegang saham dalam sebuah korporasi.

Sertifikat obligasi (bond certificate). Suatu formulir tercetak yang menunjukkan jumlah obligasi yang dimiliki oleh pemegang obligasi.

Kontrak obligasi (bond indenture). Suatu kontrak yang menyatakan syarat dari obligasi yang diterbitkan oleh sebuah korporasi.

Pemberitahuan pialang (brokers advice). Suatu dokumen yang diterbitkan oleh pialang yang menetapkan harga pertukaran dari transaksi investasi; ini merupakan dokumen sumber yang utama untuk mencatat transaksi investasi.

Laporan pialang (brokers statement). Suatu laporan bulanan yang diterbitkan pialang yang merinci sekuritas yang disimpan oleh pialang tersebut, harga pokoknya, dan nilai pasar wajarnya pada akhir bulan.

Buku harian (book of original entry). Jurnal umum digunakan untuk mencatat pos-pos seperti akrual pendapatan bunga obligasi, penyesuaian pasar menurut metode nilai wajar, dan laba yang dihasilkan menurut metode akuntansi ekuitas.

Buku tambahan investasi (investment subsidiary ledger). Buku tambahan yang terpisah dapat digunakan untuk setiap kelas investasi yang berbeda apabila perusahaan mempunyai portofolio yang terdiri dari banyak investasi yang berlainan.

Fungsi-Fungsi Dan Pengendalian Yang Berkaitan. Mengotorisasi transaksi investasi:

Pembelian sekuritas. Pembelian dilakukan sesuai dengan otorisasi manajemen.

Penjualan sekuritas. Penjualan dilakukan sesuai dengan otorisasi manajemen.

Menerima atau menyerahkan sekuritas:

Penerimaan/pengamanan/penyerahan sekuritas. Sekuritas biasanya ditahan di tempat yang aman oleh seorang pialang, yang bertanggung jawab untuk mengamankan sekuritas bersama dengan penerimaan dan penyerahan sekuritas entitas bersangkutan.

Penerimaan laba periodik. Cek-cek dividen dan bunga segera disetorkan secara utuh. Apabila sekuritas disimpan di tempat yang aman, maka dividen dan pendapatan bunga akan disetorkan langsung ke akun entitas oleh pialang.

Mencatat transaksi:

Pencatatan pembelian, penjualan, dan laba. Transaksi dicatat berdasarkan dokumentasi pendukung yang tepat; tugas untuk mencatat transaksi dan menyelenggarakan pengawasan sekuritas harus dipisahkan.

Pencatatan penyesuaian pasar dan reklasifikasi. Perubahan nilai wajar dan situasi yang bersangkutan dengan klasifikasi yang tepat atas investasi secara periodik harus dianalisis dan dicatat.

Menyelesaikan transaksi:

Penerimaan kas. Prosedur pengendalian harus memberikan kepastian yang layak bahwa dokumentasi yang menetapkan akuntabilitas telah diciptakan untuk penerimaan kas dan penjualan investasi dan untuk transfer dana dari akun pialang ke rekening giro utama.

Pengeluaran kas. Pengeluaran kas untuk menyelesaikan pembelian investasi harus mencakup perbandingan pengeluaran dengan pemberitahuan pialang yang mendasari dan pengendalian atas transfer dana ke akun pialang dari rekening giro utama.

Menilai kinerja dan pelaporan investasi. Review kinerja dilakukan oleh manajemen untuk mendeteksi kinerja investasi yang buruk dan/atau pelaporan yang salah, termasuk perbandingan saldo investasi dan tingkat pengembalian atas berbagai kelas investasi dengan jumlah yang dianggarkan, dan penilaian kelayakan klasifikasi dari masing-masing investasi.

B. PENGUJIAN SUBSTANTIF ATAS INVESTASI1. MENENTUKAN RISIKO DETEKSI

Apabila entitas menghasilkan arus kas bebas yang mencukupi untuk mempunyai volume aktivitas investasi yang signifikan, auditor akan perlu mempertimbangkan pengendalian spesifik atas aktivitas-aktivitas itu. Karena penilaian risiko inheren dan pengendalian relevan dapat sangat bervariasi disebabkan oleh berbagai jenis investasi serta situasi yang ada di antara entitas, maka, tingkat risiko deteksi yang adpat diterima juga akan bervariasi secara signifikan di antara entitas dan di antara kategori asersi bagi entitas yang sama. Sekali lagi, kesulitan dalam merancang pengendalian untuk menilai risiko secara memadai berkaitan dengan (1) penggunaan nilai wajar, bila diperlukan, dan (2) klasifikasi yang tepat atas investasi yang seringkali berarti bahwa tingkat risiko deteksi yang rendah yang dapat diterima untuk pengujian rincian biasanya ditetapkan untuk asersi penilaian atau alokasi serta penyajian dan pengungkapan.2. MERANCANG PENGUJIAN SUBSTANTIF

a. Prosedur AwalYaitu, pertama, auditor mendapatkan pemahaman atas bisnis dan industri klien. Merupakan hal yang penting bagi auditor untuk memahami pendorong ekonomi yang memungkinkan suatu entitas melakukan aktivitas investasi. Kedua, kecocokan antara saldo investasi awal dengan jumlah yang diaudit dalam kertas kerja tahun sebelumnya diverifikasi.

b. Prosedur Analitis

Prosedur analitis untuk saldo investasi mencakup keterkaitan di antara akun-akun spesifik selama periode berjalan dan perbandingan dengan data tahun sebelumnya, jumlah yang dianggarkan, dan ekspektasi lainnya.Ketika melaksanakan prosedur analitis atas laba investasi, adalah penting untuk memahami kebijakan investasi entitas berkenaan dengan proporsi investasi dalam sekuritas pemerintah, obligasi korporasi, dan sekuritas ekuitas. Auditor harus mengevaluasi kelayakan laba investasi atas masing-masing kelas investasi secara terpisah, berdasarkan kinerja pasar terakhir.c. Pengujian Rincian Transaksi

Pengujian rincian transaksi secara khusus akan dapat menjadi efektif sebagai suatu pendekatan audit apabila entitas tersebut mempunyai volume transaksi yang rendah. Pengujian substantif ini terdiri dari vouching ke masing-masing ayat debet dan kredit dalam berbagai akun investasi. Sementara pendekatan lainnya ke akun investasi atau akun penyesuaian pasar yang bertalian dapat divouch ke dokumentasi yang memverifikasi kenaikan nilai wajar yang harus diakui dalam akun-akun itu.Pengetahuan tentang akuntansi yang tepat untuk aktivitas investasi yang mempengaruhi saldo investasi lainnya dapat memberitahu auditor mengenai sumber dari mana debet dan kredit itu dapat divouching. Dokumentasi juga dapat berguna dalam menentukan apakah debet dan kredit telah dilakukan ke akun-akun yang tepat (klasifikasi yang tepat).d. Pengujian Rincian Saldo

1) Memeriksa dan Menghitung Sekuritas yang ada di TanganPengujian ini biasanya dilaksanakan secara serentak dengan perhitungan auditor atas kas dan instrumen lainnya yang dapat dinegosiasikan. Dalam melaksanakan pengujian ini, (1) petugas yang menyimpan sekuritas harus hadir sepanjang perhitungan, (2) suatu tanda terima harus diperoleh dari petugas tersebut ketika sekuritas dikembalikan, dan (3) semua sekuritas harus berada di bawah kendali auditor sampai perhitungan selesai.Dalam memeriksa sekuritas, auditor harus mengamati hal-hal seperti nomor sertifikat pada dokumen, nama pemilik (yang harus nama klien, baik secara langsung maupun melalui endorsemen), uraian tentang sekuritas itu, jumlah saham (atau obligasi), dan nama penerbitnya.2) Mengkonfirmasi Sekuritas yang Disimpan oleh Pihak Lain

Konfirmasi ini harus diminta pada tanggal sekuritas yang ditahan oleh klien itu sedang dihitung. Auditor harus mengendalikan pengiriman melalui pos dan menerima jawaban langsung dari petuga penyimpanan sekuritas. Jika sekuritas ditahan oleh kreditor sebagai jaminan atas pinjkaman atau ditempatkan pada pihak ketiga (escrow) sesuai perintah pengadilan, maka konfirmasi harus dikirimkan kepada petugas yang ditunjuk.

3) Menghitung Kembali Pendapatan Investasi yang Dihasilkan

Laba dari investasi dapat diverifikasi dengan bukti dokumenter dan dihitung ulang. Auditor dapat secara independen memverifikasi pendapatan dividen dengan merujuk pada tanggal pengumuman, jumlah, dan tanggal pembayaran yang diperlihatkan dalam buku catatan dividen. Verifikasi pendapatan dividen biasanya digabungkan ke dalam skedul investasi.Bunga yang dihasilkan dan bunga yang dipungut atas investasi dalam obligasi dapat diverifikasi dengan menelaah surat berharga dan tanggal pembayaran yang ditunjukkan pada sertifikat obligasi.

e. Pengujian Rincian Saldo: Estimasi Akuntansi

1) Klasifikasi Investasi yang Tepat

Ketika mengevaluasi maksud manajemen berkenaan dengan suatu investasi, auditor harus menentukan apakah aktivitas investasi manajemen mendukung atau bertentangan dengan maksud manajemen yang telah dinyatakan. Auditor juga harus mempertimbangkan kemampuan manajemen untuk menahan sekuritas hutang sampai jatuh tempo mengingat posisi keuangan klien, kebutuhan modal kerja, dan kemampuan untuk menghasilkan arus kas operasi. Akhirnya, auditor biasanya harus mendapatkan representasi tertulis dari manajemen yang mengkonfirmasi kelayakan klasifikasi sekuritas.2) Mengaudit Nilai Wajar Investasi

Jika investasi dicatat pada nilai wajarnya, maka auditor harus mendapatkan bukti yang mendukung nilai wajar itu. Sumber yang umum untuk mendukung nilai wjar sekuritas adalah harga pasar kutipan yang diperoleh dari publikasi keuangan atau estimasi nilai wajar yang diperoleh dari pialang-dealer serta sumber pihak ketiga lainnya. Auditor dapat menganggap perlu untuk melibatkan seorang spesialis dalam menilai estimasi nilai wajar entitas atau model-model yang bertalian.f. Perbandingan Penyajian Laporan Dengan GAAP

Pengujian substantif yang dilakukan terdahulu harus memberikan banyak bukti yang diperlukan auditor untuk menentukan apakah saldo investasi telah diidentifikasi dan diklasifikasikan dengan tepat dalam laporan keuangan. Berkaitan dengan klasifikasi lancar dan tidak lancar, atau perdagangan lawan tersedia untuk dijual, auditor juga harus mengadakan tanya-jawab dengan manajemen menyangkut maksudnya dalam hal periode penahanan, dsb. C. SALDO KAS

Saldo kas meliputi penerimaan di tangan yang belum disetor, kas di bank, pada rekening giro umum dan rekening tabungan, serta akun impres seperti kas kecil dan rekening di bank untuk gaji.

1. HUBUNGAN SALDO KAS DENGAN SIKLUS TRANSAKSI

Siklus pembiayaan dan siklus investasi keduanya dapat menaikkan dan menurunkan kas, sementara siklus pendapatan akan menaikkan kas, dan siklus pengeluaran serta jasa personalia akan menurunkan kas. Bagi banyak entitas, volume transaksi siklus pendapatan dan pengeluaran dapat berjumlah besar, demikian juga dengan siklus jasa personalia.

2. TUJUAN AUDIT

Kategori AsersiTujuan Audit Saldo Akun

Keberadaan atau Keterjadian (EO)Saldo kas yang dicatat ada pada tanggal neraca (EO1)

Kelengkapan (C)Saldo kas yang dicatat mencakup pengaruh dari semua transaksi kas yang telah terjadi (C1).

Transfer kas akhir tahun di antara bank telah dicatat pada periode yang tepat (C2).

Hak dan Kewajiban (RO)Entitas mempunyai hak legal atas semua saldo kas yang diperlihatkan pada tanggal neraca (RO1)

Penilaian atau Alokasi (VA)Saldo kas yang dicatat dapat direalisasi pada jumlah yang dinyatakan di neraca dan sesuai dengan skedul pendukung (VA1).

Penyajian dan Pengungkapan (PD)Saldo kas telah diidentifikasi dan diklasifikasikan dengan tpat dalam beraca (PD1).

Lini kredit, jaminan pinjaman, perjanjian saldo kompensasi, dan pemabatasan lain padanya atas kas telah diungkapkan dengan tepat (PD2).

3. PERTIMBANGAN PERENCANAAN AUDITa. Materialitas

Bagi kebanyakan entitas, bagian dari aktiva lancar atau total aktiva pada suatu titik waktu yang disajikan oleh saldo kas adalah sangat kecil, dan seringkali tidak material. Akan tetapi, jika dikaitkan dengan transaksi dalam lima siklus transaksi yang mempengaruhi kas, jumlah kas yang mengalir melalui akun-akun selama suatu periode waktu benar-benar dapat sangat material. Dalam kenyataannya, volume transaksi yang mempengaruhi kas biasanya lebih besar daripada untuk setiap akun lainnya dalam laporan keuangan.b. Risiko Inheren

Volume transaksi yang tinggi dapat menimbulkan tingkat saldo inheren yang signifikan untuk asersi saldo kas tertentu, terutama keberadaan dan keterjadian serta kelengkapan. selain itu, sifat saldo kas juga membuatnya mudah untuk dicuri karena berbagai jenis bentuk kecurangan yang melibatkan kas telah terbukti. Akan tetapi, risiko yang berkenaan dengan asersi hak dan kewajiban, penilaian atau alokasi, dan panyajian serta pengungkapan untuk kas bersifat minimal karena tidak adanya kerumitan yang melibatkan hak, pengukuran akuntansi, estimasi, dan pengungkapan.c. Risiko Prosedur Analitis

Prosedur analitis yang efektif mencakup pembandingan saldo kas dengan peramalan atau anggaran, atau dengan kebijakan perusahaan mengenai saldo kas minimum dan investasi atas kelebihan kas. Biasanya lebih efektif bagi perusahaan untuk membandingkan saldo kas dengan anggaran dan kebijakan perusahaan karena masing-masing kebutuhan kas dari berbagai entitas seringkali bersifat unik.d. Risiko PengendalianPenerimaan dan pengeluaran kas seringkali merupakan transaksi rutin yang dapat dikendaliakn oleh sistem pengendalian internal yang baik, sehingga dapat memungkinkan auditor untuk menilai risiko pengendalian pada tingkat yang rendah. Karena rawannya saldo kas terhadap pencurian, maka banyak auditor akan mengevauasi secara cermat pengendalian internal atas kas, dan memastikan bahwa setiap kondisi yang dapat dilaporkan telah dikomunikasikan dengan jelas kepada manajemen.D. PENGUJIAN SUBSTANTIF ATAS SALDO KASDalam bagian ini, istilah saldo kas hanya mengacu pada kas yang ditahan dan di bank, tidak termasuk kas kecil dan dana imprest lainnya.

1. MENENTUKAN RISIKO DETEKSI

Risiko inheren biasanya tinggi karena kerawanan kas terhadap penyalahgunaan. Metodologi untuk menggabungkan penilaian risiko pengendalian atas asersi kelompok transaksi dappat digunakan dalam menentukan penilaian risiko pengendalian untuk asersi saldo kas. Model risiko audit atau matriks risiko kemudian dapat digunakan untuk menentukan tingkat risiko deteksi yang dapat diterima atas setiap asersi saldo kas.2. MERANCANG PENGUJIAN SUBSTANTIF

a. Prosedur Awal

Auditor harus memastikan bahwa dia telah memperoleh pemahaman tentang bisnis entitas dan pentingnya saldo kas bagi entitas tersebut.Titik awal untuk memverifikasi saldo kas adalah menelusuri saldo awal periode berjalan ke saldo akhir yang telah diaudit dalam kertas kerja tahun sebelumnya (apabila dapat diterapkan). Berikutnya, aktivitas selama periode berjalan dalam akun buku besar kas harus dikaji ulang menyangkut setiap ayat jurnal signifikan yang bersifat tidak biasa atau jumlah yang memerlukan penyelidikan khusus. Di samping itu, setiap skedul yang dibuat oleh klien yang menunjukkan ikhtisar penerimaan kas yang belum disetor pada lokasi yang berbeda dan/atau ikhtisar saldo bank juga harus diperoleh. b. Prosedur Analitis

Efektivitas prosedur analitis secara signifikan bervariasi dari satu klien ke klien lainnya. Efektivitas prosedur analitis dapat mengurangi jumlah bukti yang diperlukan dari pengujian substantif lainnya dibandingkan dengan yang dibutuhkan apabila datanya tidak sesuai dengan pengharapan yang dikembangkan dari anggaran atau peramalan kas, atau kebijakan perusahaan mengenai investasi kelebihan kas.

c. Pengujian Rincian Transaksi

1) Melaksanakan Pengujian Pisah-Batas Kas

Dua pengujian pisah-batas kas (cash cutoff tests) telah dilaksanakan: (1) pengujian pisah batas penrimaan kas dan (2) pengujian pisah-batas pengeluaran kas. Penggunaan laporan pisah-batas bank juga berguna dalam menentukan apakah pisah- batas kas yang tepat telah dilakukan. 2) Menelusuri Transfer Bank

Apabila terjadi transfer bank, maka beberapa hari (dikenal dengan periode mengambang) umumnya akan berlalu sebeblum cek itu dikliring di bank pada waktu ditarik. jadi setoran kas per catatan bank akan lebih saji selama periode ini, karena cek itu akan termasuk dalam saldo bank yang menerima setoran dan belum akan dikurangkan dari bank yang ceknya ditarik. Transfer bank juga dapat menimbulkan salah saji saldo bank per pembukuan jika pengeluaran dan penerimaan tidak dicatat pada periode akuntansi yang sama.Secara sengaja mencatat transfer bank sebagai setoran di bank penerima dan tidak menunjukkan pengurangan dari akun bank tempat transfer cek ditarik merupakan suatu penyimpangan yang dikenal sebagai kiting. Kiting juga dapat digunakan untuk menyembunyikan kekurangan kas atau kelebihan kas di bank pada tanggal laporan.Kiting dapat dideteksi dengan menelusuri transfer bank atau juga bisa dideteksi dengan (1) mendapatkan dan menggunakan laporan pisah-batas bank karena cek yang dikiting dan dikliring pada bulan Januari akan tidak tampak pada daftar cek yang beredar untuk bulan Desember dan (2) melaksanakan pengujian pisah-batas kas karena cek terakhir yang diterbitkan pada bulan Desember tidak akan dicatat dalam register cek.Seorang auditor memerlukan bukti tentang keabsahan transfer bank atau, sebaliknya, dapat terjadi salah saji. Bukti ini diperoleh dengan menyiapkan skedul transfer bank. Data yang akan dicantumkan pada skedul itu diperoleh dari analisis atas ayat jurnal kas per pembukuan dan laporan bank serta pisah-batas bank yang berlaku. Skedul itu mencantumkan semua transfer cek yang diterbitkan pada atau mendekati akhir tahun fiskal klien, dan menunjukkan tanggal cek itu dicatat oleh klien serta bank.d. Pengujian Rincian Saldo1) Menghitung Kas di Tangan

Untuk melaksanakan perhitungan kas secara tepat, auditor harus:

Mengendalikan semua instrumen kas dan yang dapat dinegosiasikan yang ditahan oleh klien sampai semua uang telah dihitung.

Meminta agar petugas kas hadir sepanjang perhitungan itu. Mendapatkan tanda terima yang ditandatangani dari petugas pada waktu mengembalikan uang kepada klien.

Memastikan bahwa semua cek yang belum disetor dapat dibayarkan kepada klien, baik secara langsung atau melalui endorsemen.

2) Mengkonfirmasi Saldo Kas dan Pinjaman di Bank

Merupakan hal yang biasa bagi auditor untuk mendapatkan konfirmasi bank mengenai saldo kas dan pinjaman di bank pada tanggal neraca. Permintaan konfirmasi disiapkan rangkap dua dan ditandatangani oleh penandatanganan cek yang berwenang dari klien. kedua salinan itu lalu dikirm ke bank, dan aslinya dikembalikan kepada auditor. Untuk memastikan kompetensi bukti dari prosedur ini, auditor secara pribadi harus mengirimkan permintaan ini dalam amplop dengan alamat pengembalian sendiri dan jawabannya harus dikembalikan langsung ke auditor oleh bank. Permintaan konfirmasi bank harus dikirimkan ke semua bank di mana klien mempunyai suatu akun, termasuk yang saldonya nol pada akhir tahun. 3) Mengkonfirmasi Perjanjian Lainnya dengan BankPerjanjian lainnya dengan bank meliputi hal-hal seperti lini kredit, saldo kompensasi, dan kewajiban kontinjen. Perjanjian untuk menetapkan lini kredit dengan bank mungkin mengharuskan peminjam mempertahankan saldo kas di bank. Jumalh minimum yang disyaratkan dikenal sebagai saldo kompensasi.Jika, sesudah menilai risiko inheren dan pengendalian, auditor merasa yakin bahwa perjanjian tersebut ada, maka ia harus mengirimkan surat konfirmasi kepada bank. Surat itu secara spesifik harus mengidentifikasi informasi yang diminta dan ditandatangani oleh klien. Lebih lanjut, surat itu harus dikirim ke pejabat bank yang bertanggung jawab atas hubungan klien dengan bank karena akan mempercepat proses konfirmasi dan mempertinggi kualitas bukti yang diperoleh auditor. Akan tetapi, tidak diharuskan melakukan pencarian yang terinci atas catatan bank.4) Melakukan scan, Mereview atau Menyiapkan Rekonsiliasi Bank

Apabila tingkat risiko deteksi yang dapat diterima tinggi, auditor dapat menscan rekonsiliasi bank yang disiapkan klien dan memverifikasi ketepatan matematis dari rekonsiliasi itu. Jika risiko deteksi sedang, maka auditor dapat menelaah rekonsiliasi bank klien. Jika risiko deteksi rendah, maka auditor dapat menyiapkan rekonsiliasi bank dengan menggunakan data bank di tempat klien. Jika risiko deteksi sangat rendah atau auditor mencurigai kemungkinan adanya salah saji yang material, maka auditor dapat memperoleh laporan bank akhir tahun langsung dari bank dan menyiapkan rekonsiliasi bank. Bukti yang diberikan oleh rekonsiliasi bank umumnya belum mencukupi untuk memverifikasi saldo kas di bank karena adanya ketidakpastian berkenaan dengan dua pos rekonsiliasi yang paling penting: (1) setoran dalam perjalan dan (2) cek yang beredar. Bukti tersebut hanya dapat diperoleh engan menelusuri pos-pos ini ke laporan bank dalam periode akuntansi berikutnya.5) Mendapatkan dan Menggunakan Laporan Pisah-Batas bank

Laporan pisah-batas bank adalah suatu laporan bank pada tanggal sesudah tanggal neraca. Klien harus meminta laporan pisah-batas dari bank dan memberitahukan agar hal itu dikirm langsung kepada auditor. Setelah menerima laporan pisah-batas, beserta cek-cek yang dibatalkan dan memo bank terlampir, auditor harus:

Menelusuri semua cek tertanggal tahun lalu ke cek-cek yang beredar yang tercantum pada rekonsiliasi bank. Auditor juga dapat menemukan bahwa cek periode sebelumnya belum tercantum pada daftar cek yang beredar yang telah dikliring oleh bank dan beberapa cek yang terdaftar sebagai cek yang beredar belum dikliring oleh bank. Apabila pengaruh agregat dari cek yang belum dikliring bersifat material, amak hal ini dapat menunjukkan suatu penyimpangan yang dikenal sebagai window dressing, yaitu suatu upaya yang disengaja untuk melebihsajikan solvensi jangka pendek perusahaan. Dalam kasus semacam itu, auditor harus menelusuri sek-sek yang belum dikliring ke register cek serta dokumentasi pendukung dan, jika perlu, meminta keterangan kepada bendaharawan. Menelusuri setoran dalam perjalanan pada rekonsiliasi bank ke setoran pada laporan pisah-batas. Merupakan hal yang relatif sederhana karena setoran pertama pada laporan pisah-batas harus merupakan setoran dalam perjalanan yang diperlihatkan pada rekonsiliasi Melakukan scan atas laporan pisah-batas dan data terlampir untuk hal-hal yang tidak biasa. Auditor harus waspada terhadap pos-pos seperti debet dan kredit bank yang tidak tercatat serta kesalahan dan koreksi bank.e. Perbandingan Penyajian Laporan Dengan GAAPKas harus diidentifikasi dan diklasifikasikan dengan benar di neraca. Akan tetapi, kas dana pelunasan obligasi dianggap sebagai investasi jangka panjang. Selain itu, harus ada pengungkapan yang tepat mengenai perjanjian dengan bank. suatu overdraft bank (cerukan) biasanya dilaporkan sebagai kewajiban lancar.E. PERTIMBANGAN LAIN

1. PENGUJIAN UNTUK MENDETEKSI LAPPING

Lapping adalah suatu penyimpangan yang disebabkan oleh misapropriasi secara sengaja atas penerimaan kas. Kondisi-kondisi yang kondusif untuk lapping tersedia apabila seseorang yang menangani penerimaan kas juga memegang buku besar piutang usaha.2. PROSEDUR AUDITING

Pengujian untuk mendetksi lapping hanya dapat dilaksanakan apabila risiko pengendalian untuk transaksi penerimaan kas adalah sedang atau tinggi. Ada tiga prosedur yang dapat mendeteksi lapping:

Mengkonfirmasi piutang usaha Melakukan perhitungan kas secara mendadak.

Membandingkan rincian ayat jurnal penerimaan kas dengan rincian slip setoran harian yang berkaitan.F. JASA BERNILAI TAMBAH YANG BERKAITAN DENGAN SEKURITAS YANG MUDAH DIPASARKAN DAN SALDO KAS

Berikut ini adalah beberapa peluang bernilai tambah yang penting, yang dapat diberikan akuntan publik dengan menggunakan pengetahuan yang diperoleh selama audit atas sekuritas yang mudah dipasarkan dan saldo kas. Menentukan asumsi-asumsi penting berkenaan dengan penerimaan kas dan pembayaran beban operasi yang mempengaruhi peramalan saldo kas.

Membantu manajemen dalam mengembangkan model-model peramalan saldo kas, pinjaman yang diperlukan, ataupotensi kelebihan saldo kas yang tersedia untuk investasi.

Mengidentifikasi peluang untuk mengubah praktik bisnis, seperti peruabhan kebijakan kredit atau perubahan manajemen persediaan, yang akan meningkatkan arus kas.

Membantu manajemen dalam mengembangkan kebijakan untuk investasi jangka pendek kelebihan kas. Mengidentifikasi peluang untuk meningkatkan tingkat pengembalian atas investasi jangka pendek atas kelebihan kas.BAB III

PENUTUP

KESIMPULAN

Aktivitas investasi merupakan suatu aktivitas yang berkaitan dengan kepemilikan sekuritas yang diterbitkan oleh entitas lain. Seperti halnya audit atas siklus lainnya, audit siklus investasi yang berkaitan dengan sekuritas ini juga mengharuskan auditor untuk memahami bisnis dan industri klien terlebih dahulu, kemudian dalam merencanakan, auditor harus mempertimbangkan tingkat materialitas dan risiko-risiko yang mungkin muncul dalam mengaudit. Setelah itu, auditor dapat melakukan pengujian sustantif yang langkah-langkahnya terdiri atas: (1) prosedur awal, (2) prosedur analitis, (3) pengujian rincian atas transaksi, (4) pengujian rincian saldo, terdiri atas memeriksa dan menghitung sekuritas yang ada di tangan, mengkonfirmasi sekuritas yang disimpan oleh pihak lain, dan menghitung kembali pendapatan investasi yang dihasilkan, (5) Pengujian rincian saldo-estimasi akuntansi, terdiri atas klasifikasi investasi yang tepat, dan mengaudit nilai wajar investasi, dan (6) perbandingan penyajian laporan dengan GAAP. Saldo kas meliputi penerimaan di tangan yang belum disetor, kas di bank, pada rekening giro umum dan rekening tabungan, serta akun impres seperti kas kecil dan rekening di bank untuk gaji. Saldo kas mempunyai hubungan di antara lima siklus yang telah dijelaskan sebelumnya yaitu mengurangi atau menambah saldo kas. Audit atas saldo kas pun sama dengan yang siklus sebelum-sebelumnya. Sedangkan pengujian substantif atas saldo kas meliputi (1) prosedur awal, (2) prosedur analitis, (3) pengujian rincian transaksi yang terdiri atas melaksanakan pengujian pisah-batas kas dan menelusuri transfer bank, (4) pengujian rincian atas saldo yang terdiri atas menghitung kas di tangan; mengkonfirmasi saldo kas dan pinjaman di bank; mengkonfirmasi perjanjian lainnya dengan bank; melakukan scan, mereview atau menyiapkan rekonsiliasi bank; mendapatkan dan menggunakan laporan pisah-batas bank, dan (5) perbandingan penyajian laporan dengan GAAP. Lapping adalah suatu penyimpangan yang disebabkan oleh misapropriasi secara sengaja atas penerimaan kas. Kondisi-kondisi yang kondusif untuk lapping tersedia apabila seseorang yang menangani penerimaan kas juga memegang buku besar piutang usaha. Ada tiga prosedur yang dapat mendeteksi lapping: (1) mengkonfirmasi piutang usaha, (2) melakukan perhitungan kas secara mendadak, dan (3) membandingkan rincian ayat jurnal penerimaan kas dengan rincian slip setoran harian yang berkaitan.