paparan publik · 2018-10-12 · * sumber daya dan cadangan batubara kideco berdasarkan jorc april...
Post on 07-Mar-2019
219 Views
Preview:
TRANSCRIPT
PAPARAN PUBLIK
PT Indika Energy Tbk.
14 Mei 2014
SYARAT DAN KONDISI
Materi presentasi ini disiapkan oleh PT Indika Energy Tbk. (“Perseroan”) untuk mendukung Paparan Publik. Setiap orang yang menerima materi ini atau berpartisipasi dalam rapat atau diskusi ini, dengan ini setuju untuk tidak memperbanyak dalam bentuk apapun, kapanpun dan terhadap segala materi yang ada dalam materi ini, dilarang digunakan secara tidak sah atau dipublikasikan.
Sebagai tambahan, informasi yang ada dalam materi ini dapat berisi pernyataan pandangan ke depan (forward looking) yang merefleksikan pandangan terkini Perusahaan dengan memperhatikan kejadian-kejadian di masa yang akan datang dan kinerja keuangan. Pandangan-pandangan ini didasarkan pada angka estimasi dan asumsi aktual yang menjadi subjek bisnis, ekonomi dan ketidakpastian persaingan dan dapat berubah dari waktu ke waktu dan dalam kasus-kasus tertentu adalah diluar kontrol dari perusahaan dan direkturnya. Tidak ada jaminan yang dapat diberikan bahwa kejadian di masa yang akan datang akan terjadi, atau proyeksi akan dicapai, atau asumsi Perusahaan adalah benar adanya. Hasil yang sesungguhnya dapat berbeda secara materiil dibandingkan dengan yang diperkirakan dan diproyeksikan.
Materi ini bukan merupakan penawaran atau permintaan dalam rangka pembelian atau penjualan terhadap semua jenis instrumen keuangan. Tidak ada satupun yang mewakili atau menjamin, baik dinyatakan secara jelas maupun tersirat, dalam hubungannya dengan keakuratan, kelengkapan atau dapat diandalkannya infomasi yang terdapat dalam materi ini, dan materi ini juga tidak bisa dianggap sebagai pernyataan lengkap atau ringkasan dari pertumbuhan pasar modal. Materi ini tidak dapat dijadikan dasar pertimbangan bagi penerimanya untuk melakukan tindakan pembelian atau penjualan terhadap semua jenis instrumen keuangan. Segala pendapat yang ada dalam materi ini dapat dirubah sewaktu-waktu tanpa ada pemberitahuan sebelumnya dan dapat berbeda bahkan berlawanan dengan pendapat dari bidang bisnis yang lain atau kelompok usaha dari Perusahaan sebagai hasil dari penggunaan asumsi dan kriteria yang berbeda.
1
1
2
3
4
Sekilas Indika Energy
Industri Batubara
Perkembangan Terakhir
Tinjauan Keuangan 2013
2
5 Tinjauan Keuangan 3M 2014
SEKILAS INDIKA ENERGY
3
Sumber Daya Energi Jasa Energi Infrastruktur Energi
46% kepemilikan saham di Kideco
Produsen batubara Indonesia terbesar
ketiga (luas konsesi 50.921 ha)
Memiliki sumber daya dan cadangan
batubara*: 1.376 juta ton dan 651 juta ton
85% kepemilikan saham di MTU
Memiliki cadangan batubara bituminous
thermal dan coking di dalam konsesi
seluas 24.970 ha
Sumber daya dan cadangan batubara*:
75,2 juta ton dan 40,6 juta ton
34,9% kepemilikan saham di Santan
Batubara
Memiliki cadangan batubara bituminous,
sub-bituminous dan thermal dalam
konsesi 24.930 ha Kalimantan Timur
Memiliki sumber daya dan cadangan
batubara*: 61,5 juta ton dan 17,3 juta ton
69,8% saham di Petrosea
Salah satu perusahaan kontraktor
pertambangan Indonesia terkemuka
sejak 1972 dengan kemampuan
rekayasa dan konstruksi pertambangan
pit-to-port services
100% kepemilikan saham di Tripatra
Pemain utama penyedia jasa rekayasa,
pengadaan dan konstruksi dalam
industri minyak dan gas di Indonesia,
yang berdiri sejak 1973
51% kepemilikan saham di MBSS
Perusahaan penyedia jasa logistik dan
transportasi batubara yang terintegrasi dengan
armada terbesar dan beragam, dengan 75
kapal tongkang, 82 kapal tunda, 7 floating
cranes, 1 kapal semen dan 1 kapal pendukung
20% kepemilikan saham di CEP
Pembangkit listrik berkapasitas 660MW senilai
US$877,5 juta
Beroperasi sejak Juli 2012 dengan Power
Purchase Agreement selama 30 tahun dengan
PLN dan kontrak batubara Kideco
Penyedia jasa logistik lepas lantai
Beroperasi dengan kapasitas 90-100% berth
dan rasio area occupancy
100% kepemilikan saham di KPI
Jasa operasi, manajemen, logistik,
pemeliharaan, dan port site terintegrasi
* Sumber daya dan cadangan batubara Kideco berdasarkan JORC April 2011; Santan Batubara berdasarkan JORC Jan 2011; MTU berdasarkan
USGS Jan 2011 dan estimasi manajemen
POSB
4
LIMA STRATEGI JANGKA PANJANG
5
1 Memanfaatkan sumber daya
alam Indonesia yang
berlimpah & meningkatnya
kebutuhan energi, termasuk
melakukan identifikasi &
mendapatkan investasi
bidang energi yang menarik
2 Mengintegrasikan
platform
keanekaragaman
energi & efisiensi
operasional
3 Memanfaatkan kerja
sama yang terbina &
keahlian yang dimiliki di
sektor energi dengan
inisiatif untuk memasok
& melayani pasar baru
4 Mengoptimalkan produksi &
efisiensi operasional dengan
memanfaatkan aset yang ada
untuk produktivitas & efisiensi
operasi tambang
5 Terus mendiversifikasi
sumber pendapatan &
menstabilkan arus kas
Penerapan strategi jangka panjang Indika Energy tercermin dalam fokus Perusahaan
untuk menciptakan sinergi melalui tiga pilar bisnisnya, mendukung pertumbuhan organik
serta berkembang melalui akuisisi, demi penciptaan nilai bagi para pemegang saham
PENGHARGAAN TAHUN 2013
6
Pelapor Terbaik Lalu Lintas
Devisa (LLD)
Utang Luar Negeri
Penghargaan Bank
Indonesia
PT Indika Energy Tbk.
INSA Award 2013
Best Tug & Barge
Shipowner or Operator
of The Year
PT Mitrabahtera Segara Sejati Tbk.
Forbes Indonesia
The TOP 50 Companies
2013
Zero Accident Award
Gubernur Kalimantan
Timur
Sertifikasi ISO 14001:2004
Sertifikasi Standar Internasional
untuk Sistem Manajemen
Lingkungan
PT Petrosea Tbk.
Sertifikasi OHSAS 18001:2007
Sertifikasi Standar Internasional
untuk Sistem Manajemen
Kesehatan dan Keselamatan Kerja
Sertifikasi ISO 9001:2008
Sertifikasi Standar Internasional
untuk Sistem Manajemen Kualitas
Zero Accident Award
Kideco Project
Zero Accident Award
ABN Project
7
Peningkatan Kualitas Pendidikan • Revitalisasi perpustakaan di SD Dinamika Bantar Gebang,
Bekasi
• Beasiswa mahasiswa melalui kerjasama dengan Yayasan
Karya Salemba Empat
• Tripatra: Kursus bahasa Inggris untuk siswa SMP dan MT
bekerjasama dengan Society Education Center di
Bojonegoro
• Petrosea: Fasilitasi program pelatihan perilaku bersih dan
sehat pada UKS di proyek Gunung Bayan, ABN dan POSB
Peningkatan Kualitas Kesehatan • CEP: Pembangunan Puskesmas dilengkapi fasilitas medis
Pemberdayaan Ekonomi • Petrosea: Kelompok Usaha Bersama di Kariangau,
Balikpapan
• MBSS: Pelatihan dan dukungan pemasaran seragam
keselamatan kerja para ibu rumah tangga Rangga Ilung
Kelanis, Kalimantan
• CEP: Pemberdayaan ekonomi kaum wanita melalui
pengembangan dan peningkatan mata pencaharian
PROGRAM CSR
8
1
2
3
4
Sekilas Indika Energy
Industri Batubara
Perkembangan Terakhir
Tinjauan Keuangan 2013
5 Tinjauan Keuangan 3M 2014
• 28 Februari 2014, PT Tripatra Engineers and Constructors dalam konsorsium bersama
PT Saipem Indonesia, PT Chiyoda International Indonesia, dan Hyundai Heavy
Industries Co.Ltd., menandatangani kontrak dengan ENI Muara Bakau B.V.
• Kompleks Jangkrik (Jangkrik dan Lapangan Jangkrik North East)
– Penemuan eksplorasi gas pada Maret 2009
– Sekitar 70 km lepas pantai Kalimantan, di wilayah kerja Muara Bakau, Selat
Makassar
– Fasilitas FPU Jangkrik ini akan memiliki kapasitas puncak produksi 450 juta kaki
kubik gas per hari (MMSCFD) ditambah dengan kondensat
• Nilai total proyek konsorsium: US$1,1 miliar
• Pekerjaan proyek termasuk: Rekayasa, Pengadaan, dan Konstruksi (Engineering,
Procurement, and Construction) dan instalasi Floating Production Unit (FPU)
9
Tripatra - ENI Muara Bakau B.V.
PERKEMBANGAN TERAKHIR
10
PT Petrosea Tbk.
• Laba Bersih 2013 : US$17,3 juta
• Rasio pembayaran dividen : 40,4%
• Porsi dividen Indika Energy : US$4,9 juta (kepemilikan 69,8%)
PERKEMBANGAN TERAKHIR
PT Mitrabahtera Segara Sejati Tbk.
• Laba Bersih 2013 : US$38,3 juta
• Rasio pembayaran dividen : 25%
• Porsi dividen Indika Energy : US$4,9 juta (kepemilikan 51%)
11
PT Kideco Jaya Agung
• Laba Bersih 2013 : US$212,2 juta
• Rasio pembayaran dividen : 90%
• Porsi dividen Indika Energy : US$87,9 juta (kepemilikan 46%)
PERKEMBANGAN TERAKHIR
12
1
2
3
4
Sekilas Indika Energy
Industri Batubara
Perkembangan Terakhir
Tinjauan Keuangan 2013
5 Tinjauan Keuangan 3M 2014
13
HARGA THERMAL COAL DAN CRUDE OIL US$
2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014
100.9
April 2014
WTI Crude Oil Price Newcastle Coal Price Index
73.5
per ton
per barrel
14
2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014
INDEKS BATUBARA US$ per ton
74.8
April 2014
Indonesian Coal Price Index Newcastle Coal Price Index
73.5
15
1
2
3
4
Sekilas Indika Energy
Industri Batubara
Perkembangan Terakhir
Tinjauan Keuangan 2013
5 Tinjauan Keuangan 3M 2014
2012 2013
39,3 42,0
47,5 47,3
55,9 51,6
50,5 52,2
2012 2013
9,5 9,4
14,0
3,3
5,8
16,4
5,4 11,6
KINERJA KEUANGAN PERSEROAN
KONSOLIDASIAN 2012 VS 2013
16
Pendapatan US$ juta
Laba Kotor US$ juta
Laba Usaha US$ juta
2012 2013
162,2 185,4
171,8 227,9
208,6
221,0
207,0
228,9
PTRO 360,8
MBSS 151,6
Tripatra 303,7
Lainnya 47,3
-0,1%
749,7
863,4
193,2 193,1
Margin 25,8% 22,4% 4,6% 4,7%
1Q
2Q
3Q
4Q 34,7
40,6
+15,2%
+17,2%
50,3
9,2
29,4
-17,1
0,4
-7,6
-11,3
-46,9
2012 2013
72,5 40,0
52,2
32,3
36,1
22,4
18,2
7,8
2012 2013
KINERJA KEUANGAN PERSEROAN
KONSOLIDASIAN 2012 VS 2013
17
Adjusted EBITDA* US$ juta
Bagian Laba Entitas
Asosiasi & Pengendalian
Bersama Entitas US$ juta
Laba Bersih** US$ juta
* Termasuk dividen dari Perusahaan Asosiasi
** Laba yang diatribusikan kepada Pemilik Entitas Induk
179,0
102,5
2012 2013
Margin 9,2% -7,2%
68,7
-62,5
332,1
260,6
-191,0% -42,7%
-21,5%
1Q
2Q
3Q
4Q
18
Total one-off exceptional charges: US$ 63,3 juta
• Pengakuan atas biaya bunga tambahan selama 10 bulan sampai penebusan
Obligasi Tahun 2016 sebesar US$13,8 juta dan premi penebusan awal (call
premium) Obligasi Tahun 2016 di November 2013 sebesar US$11,2 juta
• Pembebanan penuh biaya keuangan yang berkaitan dengan penebusan awal
Obligasi Tahun 2016 dan pinjaman jangka pendek sebesar US$12,2 juta
• Penurunan nilai aset tidak berwujud yang berkaitan dengan Proyek Kalimantan
Barat dan goodwill sebesar US$14,6 juta
• Pengakuan atas biaya eksplorasi terkait investasi di Southwest Bird’s Head PSC
sebesar US$5,6 juta
• Pembebanan US$3,0 juta terkait rasionalisasi sumber daya manusia
• Pembebanan US$2,9 sewa alat berat terkait penundaan dimulainya operasi MTU
ONE-OFF EXCEPTIONAL CHARGES 2013
Pendapatan
100% = US$863,4 juta
KINERJA KEUANGAN PERSEROAN
KONSOLIDASIAN 2013
19
35,2%
41,8%
17,6%
5,4%
MBSS
Petrosea
Lainnya
Tripatra
1 Terdiri dari Petrosea: US$58,5 juta, MBSS: US$43,9 juta, Tripatra: US$77,6 juta, Indika Energy dan anak perusahaan lainnya
(IIC, IIR, dll): US$225,7 juta 2 Aset Keuangan Lain 3 US$300 juta jatuh tempo 2018 (Senior notes III) dan US$500 juta jatuh tempo 2023 (Senior Notes IV); tidak termasuk biaya
penerbitan obligasi belum di-amortisasi
POSISI KEUANGAN PERSEROAN
KONSOLIDASIAN 2013
20
405,7
Kas & Aset Keuangan Lainnya US$ juta
Liabilitas US$ juta
Utang Obligasi
Utang Bank
Liabilitas Sewa Pembiayaan
79,1
326,6 800,0
138,4
99,8
3
2
405,7
1.038,2
1
21
1
2
3
4
Sekilas Indika Energy
Industri Batubara
Perkembangan Terakhir
Tinjauan Keuangan 2013
5 Tinjauan Keuangan 3M 2014
KINERJA KEUANGAN PERSEROAN
KONSOLIDASIAN 3M 2013 VS 3M 2014
22
Pendapatan US$ juta
Laba Kotor US$ juta
Laba Usaha US$ juta
Margin 22,7% 21,0% 5,1% 8,2%
Margin 4,9% 3,3%
3M 2013 3M 2014 3M 2013 3M 20143M 2013 3M 2014
Tripatra 88,6
PTRO 81,5
MBSS 38,2
Coal Trading 16,9
KPI 16,0
Lainnya 0,2 185,4
241,4
42,0
50,6
9,4
19,9
+111,9%
+30,3%
+20,4%
3M 2013 3M 2014 3M 2013 3M 20143M 2013 3M 2014
KINERJA KEUANGAN PERSEROAN
KONSOLIDASIAN 3M 2013 VS 3M 2014
23
LTM - Adjusted EBITDA* US$ juta
Bagian Laba Entitas
Asosiasi & Pengendalian
Bersama Entitas US$ juta
Laba Bersih** US$ juta
* LTM (last twelve months) periode yang berakhir 31 Maret 2013 dan 31 Maret 2014 (FCCR); termasuk dividen dari Perusahaan Asosiasi
** Laba yang Diatribusikan kepada Pemilik Entitas Induk Margin 4,9% 3,3%
40,0
28,6
244,9 265,0
9,2 8,1
+8,2%
-12,0%
-28,6%
Pendapatan
100% = US$241,4 juta
KINERJA KEUANGAN PERSEROAN
KONSOLIDASIAN 3M 2014
24
33,8%
15,8%
36,7%
13,7%
MBSS
Petrosea
Lainnya
Tripatra
1 Terdiri dari Petrosea: US$68,8 juta, MBSS: US$46,5 juta, Tripatra: US$80,9 juta, Indika Energy dan anak perusahaan lainnya (IIC, IIR, dll): US$194,6 juta
2 Aset Keuangan Lain
3 US$300 juta jatuh tempo 2018 (Senior Notes III), US$500 juta jatuh tempo 2023 (Senior Notes IV); tidak termasuk biaya emisi obligasi yg belum diamortisasi
4 Liabilitas Sewa Pembiayaan Petrosea: US$87,0 juta
5 Utang Bank: MBSS US$94,6 juta, Tripatra US$25,7 juta, Petrosea US$12,5 juta, dan lainnya US$0,7 juta
POSISI KEUANGAN PERSEROAN
KONSOLIDASIAN 3M 2014
25
Kas & Aset Keuangan Lainnya US$ juta
Liabilitas US$ juta
Utang Obligasi
Utang Bank
Liabilitas Sewa Pembiayaan
79,9
310,9
800,0
133,5
87,0
3
2
390,8
1.020,5
1
5
4
26
Des 2013 Mar 2014
Tripatra
364,1
611,8
+68,0%
Backlog US$ juta
3M 2013 3M 2014
Petrosea
36,8
33,7
-8,4%
Volume Pengupasan
Lapisan Tanah Juta bcm
Des 2013 Mar 2014
1.538,1 1.472,6
-4,3%
Backlog US$ juta
KINERJA OPERASIONAL
27
3M 2013 3M 2014
MBSS
8,5 9,2
+8,7%
Volume Barging Juta ton
Des 2013 Mar 2014
281,6
312,6
+11.0%
Backlog US$ juta
3M 2013 3M 2014
5,6 6,0
+6,6%
Volume Floating Crane Juta ton
KINERJA OPERASIONAL
28
Kideco Jaya Agung
3M 2013 3M 20143M 2013 3M 2014
57,4
65,8
+14,7%
Volume Pengupasan
Lapisan Tanah Juta bcm
6,43 x 6,42 x
-0,1%
Stripping Ratio
KINERJA OPERASIONAL
29
Kideco Jaya Agung
3M 2013 3M 2014
34,2 35,6
+4,1%
Biaya Kas Diluar Royalti US$ per ton
3M 2013 3M 20143M 2013 3M 2014
9,1 9,8
+7,9%
Volume Penjualan Juta ton
60,4
54,8
-9,3%
Harga Rata-rata
Penjualan US$ per ton
KINERJA OPERASIONAL
PAPARAN PUBLIK
PT Indika Energy Tbk.
14 Mei 2014
top related