penggunaan metode springate dan zmijewski dalam menilai...

PENGGUNAAN METODE SPRINGATE DAN ZMIJEWSKI DALAM

MENILAI KINERJA BANK DEVISA SWASTA NASIONAL

SKRIPSI

Diajukan untuk Memenuhi Salah Satu Syarat Penyelesaian

Program Pendidikan Sarjana

Program Studi Akuntansi

Oleh:

YUAN RESTU ABDI PERMANA

2013310413

SEKOLAH TINGGI EKONOMI PERBANAS

SURABAYA

2018

i



SKRIPSI

Diajukan untuk Memenuhi Salah Satu Syarat Penyelesaian

Program Pendidikan Sarjana

Program Studi Akuntansi

Oleh:


2013310413

SEKOLAH TINGGI EKONOMI PERBANAS

SURABAYA

2018

v

“HIDUP HANYA SEKALI, COBA SELAMI DAN SELESAIKAN TANPA

ADA PENYESALAN” (YUAN RESTU ABDI PERMANA)

“KITA HANYA PENGHIBUR DALAM SEBUAH DRAMA YANG

DISEBUT KEHIDUPAN, MAKA DALAMI PERAN ITU DAN NAMAMU

AKAN DIKENANG” (YUAN RESTU ABDI PERMANA)

“AKAL ADALAH TIMBANGAN YANG CERMAT DAN HASILNYA

PASTI DAPAT DIPERCAYA” (IBNU KHALDUN)

“SEGALA SESUATU SELALU TAMPAK TAK MUNGKIN SAMPAI

HAL TERSEBUT SELESAI” (NELSON MANDELA)

“KAU PERNAH MELUPAKAN ORANG YANG PERNAH TERTAWA

BERSAMAMU, TAPI JANGAN PERNAH MELUPAKAN ORANG

YANG TELAH MENANGIS BERSAMAMU” (KAHLIL GIBRAN)

vi

TERUTAMA UNTUK SEGALANYA Sujud Syukur Untuk Kehadirat Allah SWT. Atas Kehadiran Dan Cinta Kasih-Nya

Yang Telah Memberikan Kekuatan Bagi Hambanya Yang Tak Terhitung

Jumlahnya Dalam Menghadapi Setiap Hambatan Dan Memberikan Jalan Keluar

Dan Memberikan Akhir Kisah Yang Indah Pada Semua Jalan Kehidupan Yang

Telah Saya Ambil Dengan Segenap Keyakinan Yang Dapat Membulatkan Tekad

Ini Dan Dapat Membuahkan Hasil Akhir Skirpsi Yang Telah Saya Buat Dapat

Terselesaikan.

Kupersembahkan Karya sederhana ini Kepada Orang yang Sangat

Kucinta dan Kusayangi. IBU MUJIATI DAN AYAH ABDUL WACHID TERCINTA

Sebagai Bakti Untuk Tercinta Yang Telah Memberikan Saya Dukungan Selaman

Ini Yang Tak Pernah Berhenti. Kuberikan Sebuah Karya Sederhana Dari Anakmu

Ini Sebagai Bukti Proses Yang Telah Saya Jalani Untuk Sampai Ke Tahap Ini.

Dengan Bukti Ini Telah Saya Tunjukkan Bahwa Saya Kelak Dapat

Membanggakan Hanya Dengan Menyebut Nama Saya. Kelak Saya Akan

Mengganti Air Matamu Ibu Ketika Mengetahui Kabar Kelulusan Meskipun Butuh

Kesempatan Kedua Untuk Memberikan Kabar Bahagia Itu Dengan Kebahagiaan.

MY BROTH Untuk Adikku Tercinta Aji Putro Dan Yuzak Mahendra Meskipun Pada Suatu

Waktu Hanya Bisa Marah Marah Pada Kalian Tapi Jujur Dalam Hati Terdalam

Mas Iki Cuma Ingin Memberi Yang Terbaik Untuk Kalian

KETUA JURUSAN S1 AKUNTANSI STIE PERBANAS SURABAYA

Untuk Dr. Luciana Spica Almilia, S.E.,M.Si.,QIA.,CPSAK saya ucapan terima

kasih telah membantu saya memberikan masukan dan mendukung keputusan

kritis saya. Tanpa dukungan ibu, saya mungkin belum bisa untuk membuat buku

ini dan mungkin saya tidak bisa menggunakan pakaian tigadi semseter ini.

Terimakasih sedalam-dalamnya saya haturkan untuk ibu Luciana atas

dukungannya selama ini.

DOSEN DAN CO. DOSEN PEMBIMBING Dr. Nanang Sonhadji, S.E.,Ak.,M.Si.,CIBA.,CMA Selalu Dosen Pembimbing

Saya dan Laely Aghe Africa S.E.,MM Selaku Co. Dosen Pembimbing saya,

Terima Kasih Banyak Bapak dan Ibu Telah Membantu Saya Selama Ini, Sudah

Dinasehati, diajari dan juga membantu mengembalikan mental saya yang telah

jatuh karena kegagalan saya pada saat sidang skripsi saya yang pertama, semua

pengalaman itu tidak akan pernah saya lupakan karena sangat berharga untuk

saya, sekali lagi saya ucapkan terimakasih.

UNTUK TEMAN TERBAIK SAYA

vii

Untuk teman-teman saya yang telah lulus mendahului sebelum saya, andri, alan,

ino, aik, arvin, nazar, terima kasih untuk kalian karena mendukung dan percaya

bahwa saya bisa menjalani kuliah ini mesikipun salah jurusan katanya hehe.

Untuk teman seperjuangan “permana, mery, rony, brasta, dan lainnya yang

mingkin saya lupa sebutkan” terimakasih sudah saling mendukung dan menjadi

masukan disaat pikiran buntu dan butuh pencerahan.

Untuk Alhamduillah Crew “anang, fauzi, mei, nina, lia(cepet nyusul ya neng)”

tengkis sudah menggila bersama dan saling mendukung satu sama lain meskipun

banyak drama dan sebagainya yang terjadi, tapi tetap tertawa diakhir.jangan

pernah lupakan kebersamaan ini ya, dan jangan absen buat mencapai cita-cita

masing-masing

Untuk rekan-rekan satu bimbingan pak nanang yang selalu saling support dan

solid hingga akhirnya dinyatakan lulus semua, kita pemenang kawan.

SELURUH DOSEN PENGAJAR MATA KULIAH DI STIE PERBANAS SURABAYA

Untuk dosen Perbanas baik yang pernah menjadi dosen pengampu saya ataupun

tidak, terima kasih atas ilmu, pengalaman dan canda tawa yang pernah ibu

dan bapak baik dalam kelas ataupun diluar kelas yang membuat suasana

perkuliahan dan suasana kampus menjadi nyaman.

SELURUH CIVITAS STIE PERBANAS SURABAYA Termakasih atas bantuan dan dukungannya selama ini yang telah diberikan untuk

saya.

viii

KATA PENGANTAR

Puji syukur selalu penulis panjatkan atas kehadirat Allah SWT yang

senantiasa melimpahkan rahmat, hidayah dan karunia-Nya sehingga penulis dapat

menyelesaikan skripsi ini dengan judul “PENGGUNAAN METODE

SPRINGATE DAN ZMIJEWSKI DALAM MENILAI KINERJA BANK

DEVISA SWASTA NASIONAL” dengan baik dan lancar. Penulisan skripsi ini

dimaksudkan untuk memenuhi salah satu syarat penyelesaian Program Pendidikan

Strata Satu Jurusan Akuntansi Sekolah Tinggi Ilmu Ekonomi Perbanas Surabaya.

Penulis mengucapkan terima kasih yang sebesar – besarnya kepada

semua pihak yang mendukung dan membantu penulis selama menjalani

perkuliahan dan penyusunan skripsi, yaitu :

1. Allah SWT yang telah memberikan kelancaran penulis sehingga skripsi

ini selesai.

2. Ayah dan Ibu yang telah memberikan motivasi dan semangat sehingga

dapat menyelesaikan skripsi ini.

3. Bapak Dr. Lutfi, S.E., M.Fin selaku Ketua STIE Perbanas Surabaya.

4. Ibu Dr. Luciana Spica Almilia, S.E.,M.Si.,QIA.,CPSAK selaku Ketua

Program Studi Sarjana Akuntansi STIE Perbanas Surabaya.

5. Ibu Erida Herlina, S.E.,M.Si selaku Wakil Ketua Program Studi Sarjana

Akuntansi STIE Perbanas Surabaya

6. Bapak Romi Ilham, S.Kom.,MM. selaku Dosen Wali yang telah

mendampingi dari semester awal sampai selesai dan selaku Dosen

Pembimbing yang membimbing skripsi saya.

7. Ibu Nur’aini rokhmania, SE.,Ak.,M.Ak.,CA., ibu Nurul Hasanah Uswati

Dewi,SE.,M.Si., Ibu Dr. Rovila El Maghfiroh, SE.,Ak.,M.Si., dan Ibu

Supriyati. SE.,M.Si.,Ak. selaku dosen penguji.

ix

8. Bapak dan Ibu Dosen beserta para Staf Akademik STIE Perbanas

Surabaya yang telah memberikan ilmu pengetahuan dan bantuan kepada

penulis selama perkuliahan.

Demikian sebuah pengantar sederhana dari penulis, semoga skripsi ini

berkesan dan memberikan manfaat bagi pembaca. Akhir kata penulis memohon

maaf yang sebesar – besarnya jika terdapat kesalahan dalam penulisan skripsi ini.

Surabaya, 15 Mei 2018

Penulis

x

DAFTAR ISI

Hal

HALAMAN JUDUL ................................................................................................ i

HALAMAN PERSETUJUAN SIAP DIUJI ........................................................... ii

HALAMAN LULUS UJIAN SKRIPSI ................................................................. iii

DAFTAR PENGESAHAN SKRIPSI .................................................................... iv

HALAMAN MOTTO DAN PERSEMBAHAN ...................................................... v

KATA PENGANTAR ......................................................................................... viii

DAFTAR ISI ............................................................................................................ x

DAFTAR TABEL ................................................................................................. xii

DAFTAR LAMPIRAN ........................................................................................ xiii

ABSTRACT ........................................................................................................... xiv

ABSTRAK/RINGKASAN .................................................................................... xv

BAB I ...................................................................................................................... 1

PENDAHULUAN .................................................................................................. 1

1.1 Latar Belakang Masalah ........................................................................... 1

1.2 Perumusan Masalah .................................................................................. 7

1.3 Tujuan Penelitian ...................................................................................... 7

1.4 Manfaat Penelitian .................................................................................... 7

1.5 Sistematika Penulisan Skripsi .................................................................. 8

BAB II ................................................................................................................... 10

TINJAUAN PUSTAKA ....................................................................................... 10

2.1 Penelitian Terdahulu ............................................................................... 10

2.2 Landasan Teori ....................................................................................... 23

2.3 Kerangka Pemikiran ............................................................................... 28

BAB III ................................................................................................................. 30

METODE PENELITIAN ...................................................................................... 30

3.1 Rancangan penelitian ............................................................................. 30

3.2 Batasan penelitian ................................................................................... 30

3.3 Identifikasi variabel ................................................................................ 31

3.4 Definisi Operasional dan Pengukuran Variabel ..................................... 31

3.5 Populasi, Sampel, dan Teknik Pengambilan sampel .............................. 33

3.6 Data dan Metode Pengumpulan data ...................................................... 33

3.7 Teknik Analisis Data .............................................................................. 34

BAB IV ................................................................................................................. 37

GAMBARAN SUBYEK PENELITIAN DAN ANALISIS DATA ..................... 37

4.1 Gambaran Subyek Penelitian ................................................................. 37

4.2 Analisis Data .......................................................................................... 39

4.3 Hasil dan Pembahasan ............................................................................ 57

BAB V ................................................................................................................... 67

xi

PENUTUP ............................................................................................................. 67

5.1 Kesimpulan ............................................................................................. 67

5.2 Keterbatasan Penelitian .......................................................................... 68

5.3 Saran ....................................................................................................... 69

DAFTAR RUJUKAN

LAMPIRAN

xii

DAFTAR TABEL

Hal

Tabel 4.1 : Daftar sampel Bank devisa Swasta Nasional 38

Tabel 4.2 : Statistik Deskriptif Springate 2014-2016 39

Tabel 4.3 : Statistik Deskriptif Springate 2014 40



Tabel 4.6 : Statistik deskriptif Zmijewski 42

Tabel 4.7 : Statistik Deskriptif Zmijewski 2014-2016 42

Tabel 4.8 : Statistik Deskriptif Zmijewski 2014 43



Tabel 4.11 : Hasil Perhitungan Zmijewski pada Bank Devisa Swasta Nasional

tahun 2014 45


tahun 2015 46


tahun 2016 48

Tabel 4.14 : Hasil Perhitungan Springate Pada Bank Devisa Swasta Nasional 2014

50

Tabel 4.15 : Hasil Perhitungan Springate Pada Bank Devisa Swasta Nasional 2015

52

xiii

DAFTAR LAMPIRAN

Lampiran 1 : Daftar Sampel Awal Bank Devisa Swasta Nasional

Lampiran 2 : Daftar Sampel Bank Devisa Swasta Nasional

Lampiran 3 : Data Awal Bank Devisa Swasta Nasional 2014



Lampiran 6 : Metode Analisis Springate 2014



Lampiran 9 : Metode Analisis Zmijewski 2014

Lampiran10 : Metode Analisis Zmijewski 2015

Lampiran11 : Metode Analisis Zmijewski 2016

Lampiran 12 : Hasil Prediksi Financial Distress

Lampiran 13 : Analisis Deskriptif Springate

xiv

USE OF SPRINGATE AND ZMIJEWSKI METHODS IN ASSESSING THE

PERFORMANCE OF NATIONAL PRIVATE BANK DEVELOPMENT


2013310413

[email protected]

ABSTRACT

This study to find out the analysis of performance status of National Private

Banks in Indonesia in 2014-2016 using Springate method and Zmijewski model.

The type of research used in this research is descriptive qualitative research using

SPSS and excel program. The Springate formula is S = 1.03X1 + 3.07X2 +

0.66X3 + 0.4X4, and the Zmijewski formula is Zm = -4.3 - 4.5X1 + 5.7X2 -

0.004X3. The results of this study can be concluded research results between the

period 2014 - 2016 at the National Private Banks listed on the Indonesia Stock

Exchange using the Springate model with the criteria if the value of S-Score more

than 0.862 then the Bank is declared healthy. If the value of S-Score is less than

0.862 it is stated that the bank is experiencing financial distress in 2014 predicted

that all National Private Banks who become the sample of research are predicted

to experience financial distress. In 2015, the results of the Springate analysis

model predict that the National Private Bank Foreign Exchange who became the

sample of research stated that 1 bank is predicted to be healthy and 19 other

banks are predicted to experience financial distress. in 2016, the results of the

Springate analysis model predict that the National Private Bank Foreign

Exchange who became the research sample stated that 1 bank is predicted to be

healthy and 19 other banks are predicted to experience financial distress.

Keywords: Financial Distress, Zmijewski, Springate

mailto:[email protected]

xv



Yuan Restu abdi Permana 2013310413

[email protected]

ABSTRAK

Untuk mengetahui analisis status kinerja Bank Devisa Swasta Nasional di

Indonesia tahun 2014-2016 dengan menggunakan metode Springate dan model

Zmijewski. Jenis penelitian yang digunakan dalam penelitian ini adalah penelitian

kualitatif deskriptif dengan menggunakan program SPSS dan excel. Hasil

penelitian ini dapat disimpulkan hasil penelitian antara periode 2014 – 2016 pada

Bank Devisa Swasta Nasional yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia dengan

menggunakan model Springate dengan kriteria jika nilai S-Score lebih dari 0,862

maka Bank tersebut dinyatakan sehat. Jika nilai S-Score kurang dari 0,862 maka

dinyatakan bahwa bank tersebut mengalami financial distress tahun 2014

diprediksi bahwa semua Bank Devisa Swasta Nasional yang menjadi sampel

penelitian diprediksi mengalami financial distress. Pada tahun 2015 hasil

penelitian dari model analisis Springate memprediksi bahwa Bank Devisa Swasta

Nasional yang menjadi sampel penelitian menyatakan bahwa 1 bank diprediksi

sehat dan 19 bank lainnya diprediksi mengalami financial distress. pada tahun

2016 hasil penelitian dari model analisis Springate memprediksi bahwa Bank

Devisa Swasta Nasional yang menjadi sampel penelitian menyatakan bahwa 1

bank diprediksi sehat dan 19 bank lainnya diprediksi mengalami financial distress

Kata kunci: Financial Distress, Zmijewski, Springate

penggunaan metode springate dan zmijewski dalam menilai...

Documents