Paparan Publik (Public Expose) PT Ancora Indonesia Resources Tbk.Paparan Publik (Public Expose) PT Ancora Indonesia Resources Tbk.12 Desember 2017

1

PT Ancora Indonesia Resources, Tbk. “AIR” merupakan perusahaan induk yang bergerak dalam bidang industri dan jasa melalui anak-anak perusahaan

PublicPT Multi Berkat Energi

48%52%

100%50% 60%99%

PT Ancora Shipping*PT Ancora 

Indonesia Mining*

100%50% 60%99%

Industri peledakankomersil

Amonium

Jasa pengeboranminyak dan gas

Industri pertambanganemas

AmoniumNitrat (AN) Emulsi & ANFO

Down‐The‐Hole Peledakan

Pengeboran

Konsesi tambang emas

Aksesoris Perawatan Sumur*Tidak beroperasi

Kepemilikan 90%

Kinerja keuangan AIR masih mengalami penurunan

YTD Sep 2017Non‐audit 

YTD Sep 2016Non‐audit  ∆%

Penjualan 74.538 79.729 ‐7%

(dalam US$ ribu)

• Penjualan Menurun 7%, terutamadisebabkan oleh penurunan PenjualanMNK sebesar 10%.

Laba Kotor 5.620 9.584 ‐41%

Operating EBITDA (1) 4.261 6.649 ‐36%

(Rugi) Sebelum Pajak (8.180) (6.445) ‐27%

(Rugi) Bersih Komprehensif (7.284) (5.953) ‐24%

• Operating EBITDA menurun36%, terutama disebabkan olehpenurunan Operating EBITDA MNK sebesar 147%.

ASET 30‐Sep‐17Non‐audit 

31‐Des‐16Diaudit

LIABILITAS DAN EKUITAS

30‐Sep‐17Non‐audit 

31‐Des‐16Diaudit

Kas dan Setara Kas 3.973  4.390  Utang Usaha 39.759  37.440 

Li bili L

• Piutang Usaha meningkat 51%, terutamadikontribusikan oleh peningkatanPiutang usaha MNK sebesar 34%.

• Utang Usaha meningkat 6% terutama

(dalam US$ ribu)

Piutang Usaha 21.321  14.101 Liabilitas LancarLainnya 10.172  8.811 

Persediaan 13.042  13.980  Pinjaman Bank  94.101  96.570

Aset Lancar Lainnya 10.889  11.815  Pinjaman Lainnya 16.043 10.283

Aset Tetap Net 104.071  109.814  Liabilitas Non‐Lancar Lainnya 3.731  3.697 

• Utang Usaha meningkat 6%, terutamadikontribusikan oleh peningkatan UtangUsaha  MNK sebesar 5%.

• Pinjaman lainnya meningkat 56%, yang dikontribusikan oleh peningkatanLainnya

Aset Tidak Lancar Lainnya 13.534 13.746  Total Ekuitas 

Pemegang Saham 3.024  11.047 

TOTAL ASET 166.830  167.847  TOTAL LIABILITAS DAN EKUITAS 166.830  167.847 

dikontribusikan oleh peningkatanpinjaman kepada pihak berelasi sebesar35%.

• Total Ekuitas Pemegang saham menurun73% t t di b bk l h R i

(1) Operating EBITDA= laba operasi + depresiasi + amortisasi

73%,  terutama disebabkan oleh RugiBersih konsolidasi selama tahun 2017.

3

Kinerja Keuangan AIR dan Anak Perusahaan (1/2)

5 45 6 

S$ Ju

ta

MNK64 

50

60 

70 

US$ Ju

ta

Penjualan Operating EBITDA

3 

4 

‐1 2 3 4 U

S MNK

Bormindo58 

20 

30 

40 

50 U MNK

Bormindo

(2)(2)(1)

YTD Sep 2017 YTD Sep 2016

17  15 

‐

10 

YTD Sep 2017 YTD Sep 2016

• Penjualan MNK menurun 10%, yang terutamadisebabkan oleh:— Penurunan penjualan AN: 23% —Penurunan penjualan Emulsi & Jasa Blasting: 

18%

• Operating EBITDA MNK menurun 147% terutamadisebabkan penurunan volume penjualan MNK secara umum

• Operating EBITDA BN meningkat 27%, yang 

• Penjualan BN meningkat 9%, yang terutamadisebabkan oleh:― Kenaikan pendapatan jasa pengeboran: 24%

terutama disebabkan:― Peningkatan jumlah rig yang bekerja.― Penghematan biaya operasional.

4

Kinerja Keuangan AIR dan Anak Perusahaan (2/2)

40 45 50 

S$ Ju

ta PiutangPersediaan1,2 10,0 

12,0 

S$ Ju

ta

Biaya Pemasaran dan Umum Modal Kerja AIR Konsolidasi

21

40  44 

015 20 25 30 35 US

Utang Usaha

6 3 7,0 

3,0 4,9 

0,8 

4,0 

6,0 

8,0 US

AIR Holding

BN

MNK21  19 

13  17 

‐5 

10 

YTD Sep 2017 YTD Sep 2016

6,3  ,

‐

2,0 

YTD Sep 2017 YTD Sep 2016

Biaya Pemasaran dan Umum menurun 16% • Peningkatan Piutang Usaha disebabkan olehBiaya Pemasaran dan Umum menurun 16%, terutama disebabkan oleh:

• Penurunan sebesar USD1,1jt pada MNK yang merupakan inisiatif efisiensi penurunan biayaPemasaran.

• Peningkatan Piutang Usaha disebabkan olehmeningkatnya waktu penagihan Piutang di anakperusahaan.

• Persediaan cenderung stabil.

• Penurunan sebesar USD0,4jt pada BN yang merupakan inisiatif efisiensi penurunan biayaUmum.

• Penurunan sebesar USD0,03jt pada AIR yang 

• Penurunan Utang Usaha disebabkan terutamaoleh pembayaran kepada supplier pada anakperusahaan.

merupakan inisiatif efisiensi penurunan biayaUmum.

5

PT Multi Nitrotama Kimia

6

Kinerja MNK

YTD Sep 2017

Non‐audit 

YTD Sep 2016

Non‐audit ∆%

(dalam Ribu US dollar)

24% 2%

Komposisi Pendapatan YTD Sep 2017

Penjualan 57.659 64.309 ‐10%

Laba Kotor 1.768 6.304 ‐72%

Operating EBITDA (1) (1.515) 3.252 NA54%

24% 2%

Amonium NitratAksesorisEmulsi & BlastingLainnya

Laba Operasi (4.397) (8) NA

(Rugi) BersihKomprehensif (4.782) (3.013) ‐59%

21%Lainnya

Volume Produksi AN

YTD Sep201739 496 t

Volume Penjualan AN

YTD Sep201755 004 t

Penjualan non‐AN

YTD Sep2017USD26 6 juta39.496  ton

YTD Sep201657.748 ton

55.004  ton

YTD Sep201662.050 ton

USD26,6 juta

YTD Sep2016USD26,6 juta

(1) Operating EBITDA= laba operasi + depresiasi + amortisasi7

PT Bormindo Nusantara

8

Kinerja Bormindo

YTD Sep 2017

Non‐audit 

YTD Sep 2016

Non‐audit ∆% Komposisi Pendapatan YTD Sep 2017

(dalam Ribu US dollar)

Pendapatan 16.879 15.420 10%

Laba Kotor 3.852 3.279 18%

Operating EBITDA (1) 5.411 4.735 14%

Pengeboran

Perawatan Sumur Minyak

Laba Operasi 1.323 300 341%  

Rugi) BersihKomprehensif (1.292) (765) ‐69% 63%

37%Sumur Minyak

Jumlah Rig yang Bekerja

YTD Sep201710

Utilitas Rig

YTD Sep201762%

Marjin Operating EBITDA

YTD Sep2017 32%10

YTD Sep20169

62%

YTD Sep201665%

32% 

YTD Sep201631%

(1) Operating EBITDA= laba operasi + depresiasi + amortisasi9

Pengembangan Usaha Perseroan

Pengambilalihan Indotan Lombok, Pte, Ltd  (“ILP”)

Timeline Eksekusi Akuisisi ILP

4 November 2017Penandatanganan SPA antara Southern Arc Minerals Inc 

7 November 2017Pengalihan saham ILP dari SAMI ke Perseroan 

(“SAMI”) dan Perseroan atas akuisisi 100% saham ILP

6 November 2017Pelunasan pembayaran akuisisi

$

• ILP memiliki 90% saham PT Indotan Lombok Barat Bangkit(“ILBB”).

senilai US$2 juta

( ILBB ).

• ILBB memiliki izin usaha pertambangan Eksporasi bahangalian emas dan mineral pengikutnya dengan fokus padapertambangan emas.

• Konsensi ILBB terletak di Lombok Barat, Nusa Tenggara

10

ggBarat.

Rencana Perseroan ke depan

Manajemen Liabilitas

• Perseroan dan MNK saat ini masih dalam tahap diskusi restrukturisasi pinjaman dengan masing‐masing

Perkembangan terakhir mengenai kondisi Perseroan

krediturnya.

• Diskusi terkait dengan restrukturisasi tersebut difokuskan pada peningkatan sustainabilitas keuanganPerseroan dan MNK.

• MNK juga masih berdiskusi untuk merestrukturisasi utang usaha kepada pemasok utama.j g g p p

Perbaikan Struktur Permodalan dan Kondisi Keuangan Perseroan

• Perseroan dalam waktu dekat berencana untuk melakukan aksi/tindakan korporasi antara lain berupapenerbitan surat utang dan/atau saham baru dalam rangka memperbaiki struktur permodalan dan kondisikeuangan Perseroan.

Pengembangan UsahaPengembangan Usaha

• ILBB dalam tahap peningkatan fase pertambangan dari eksplorasi menjadi produksi.

• Perseroan telah menandatangani MoU dengan Sinomine Resource Exploration Co., Ltd. dalam rangkapengembangan ILBB.

11

TERIMA KASIH

12