bab i menyusun produk kredit

8/18/2019 BAB I menyusun produk kredit

1/7

BAB I

PENDAHULUAN

A. LATAR BELAKANG

Sesuai definisi, LKM menyediakan kredit. Tanpa menghiraukan pendekatanyang dipilih, produk kredit sebenarnya perlu disusun berdasarkan permintaan pasar

sasaran. Ini meliputi penetapan jumlah kredit, jangka waktu kredit, persyaratan

anggunan (pengganti, suku bunga dan pro!isi, dan se"ara potensial, persyaratan

tabungan wajib atau kontribusi kelompok.

Keberhasilan menyusun produk kredit yang memenuhi kebutuhan pengusaha

mikro adalah penting bagi setiap LKM. #enting bahwa orang menyediakan dan

menge!aluasi pelayanan kredit memahimi unsur$unsur berbeda dari produk kredit

dan "ara dimana semua unsur ini mempengaruhi baik para peminjam maupun

kelangsungan hidup LKM. %ab ini menjelaskan bagaimana segala unsur pola yang

berlainan dapat dihasilkan dalam produk kredit yang se"ara khusus disesuaikandengan pasar sasaran dan kemampuan LKM.

Makalah ini menekankan pada penyusunan produk keuangan untuk

memenuhi kebutuhan para pelanggan, berdasarkan keyakinan bahwa para pengusaha

mikro menghargai akses atas produk keuangan dan bertindak se"ara tanggung jawab

apabila mereka dipelakukan sebagai pelanggan daripada penerima. Makalah ini

menarik untuk para praktisi yang ingin memodifikasi atau memperhalus bebagai

produk kredit mereka dan untuk para donor dan konsultan yang sedang menge!aluasi

produk kredit LKM, khususnya aspek keuangan mereka. %eberapa lampiran pada

bab menyediakan perin"ian mengenai lebih banyak topik teknis seperti penetapan

suku bunga efektif kredit dengan menggunakan internal rate of return dan

memperhitungkan berma"am$ma"am arus kas.


2/7

BAB II

PEMBAHASAN

A. POLA KAS, PERSYARATAN KREDIT DAN FREKUENSI

PEMBAYARAN%agian ini men"akup asas dasar kredit, termasuk pola kas peminjam, jumlah

kredit, jangka waktu kredit, dan jadwal pembayaran kembali. &ang mendasari setiap

topik adalah tekanan pada pemahaman perilaku dan kebutuhan kredit dari para

pelanggan.

1. Pola Kas Pelanggan Dan J!la" K#e$%&

'ntuk menyusun produk kredit untuk memenuhi kebutuhan peminjam,

penting untuk memahami pola kas para peminjam. rus kas masuk adalah uang tunai

yang diterima oleh bisnis atau rumah tangga dalam bentuk upah, pendapatan

penjualan, kredit, atau hadiah) arus kas keluar adalah uang yang dibayar oleh bisnisatau rumah tangga untuk menutup pembayaran atau pembelian. #ola kas adalah

penting sepanjang mereka mempengaruhi kemampuan hutang para peminjam. #ara

pemberi kredit harus memastikan bahwa para peminjam mempunyai "ukup arus kas

masuk untuk menutup pembayaran kredit bilamana mereka jatuh tempo.

Sebagian arus kas masuk dan arus kas keluar berlangsung se"ara teratur, yang

lainnya pada waktu yang tidak beratur atau waktu keadaan darurat atau musiman.

Kegiatan musiman dapat men"iptakan waktu ketika, peminjam menghasilkan

pendapatan (seperti setelah musim panen dan waktu ketika tidak ada pendapatan

(pendapatan mungkin diterima dari kegiatan lain. *amun demikian, jangka waktu

kredit seringkali berlaku untuk beberapa musim, selama itu dapat terjadi kesenjangandalam pendapatan.

Kredit harus didasarkan pada pola kas para peminjam dan disusun sedemikian

rupa untuk memungkinkan pelanggan membayar kembali kredit tanpa kesukaran

yang tidak semestinya. Ini membantu LKM menghindari kerugian potensial dan

mendorong pelanggan untuk mengelola dana mereka dengan hati$hati dan untuk

membangun suatu dasar akti!a. (ini tidak berarti bahwa arus kas dari kegiatan khusus

saja yang dipertimbangkan) semua arus kas adalah rele!an.

Ketetapan jumlah kredit bergantung pada maksud dari kredit dan kemampuan

pelanggan untuk membayar kembali kredit (yaitu, kemampuan hutang. Kalau

menetapkan kemampuan hutang pelanggan potensial penting untuk mempertimbangkan arus kas ini dan segala tuntutan lain yang mungkin datang

sebelum membayar kembali kredit kepada LKM. #enyesuaian kemanpuan hutang

seorang peminjam untuk resiko perlu men"erminkan harapan yang masuk akal

mengenai kondisi sebaliknya yang mungkin mempengaruhi usaha peminjam.

#enyesuaian kesukaran harus men"erminkan kemauan pemberi kredit untuk

menanggung resiko ketidakmampuan peminjam membayar kembali. Lebih besar

kemampuan LKM untuk menanggung resiko, lebih tinggi pagu kredit yang dapat

ditawarkan oleh pemberi kredit (+* pis"hke --


3/7

Seringkali LKM menetapkan pagu kredit untuk peminjam pemula yang

meningkatkan dengan setiap kredit. Ini dilakukan untuk mengurangi risiko kepada

LKM dan untuk men"iptakan insentif bagi para pelanggan untuk membayar kembali

kredit mereka (yaitu, janji untuk kredit lebih besar kelak. Tambahan pula,

meningkatkan pagu kredit memungkinkan palanggan mengembangkan sejarah kredi

dan pemahanan tanggung jawab berkenaan dengan peminjam.

'. Baga%!ana Jang(a )a(& K#e$%& Me!*enga#"% Ke!a!*an Pe!%n+a!

Un&( Me!a-a# Ke!al%

/angka waktu kredit adalah salah satu !ariabel paling penting dalam

keuangan mikro. /angka waktu adalah periode waktu didalam mana seluruh kredit

harus dibayar kembali. /angka waktu kredit mempengaruhi jadwal pembayaran

kembali, pendapatan untuk LKM, biaya untuk pelanggan, dan akhirnya ketepatan

penggunaan kredit. Semakin tepat jangka waktu kredit dengan kebutuhan pelanggan,

semakin mudah pelanggan 0menaggung1 kredit dan semakin besar kemungkinan

pembayaran kembali dilakukan dengan tepat waktu dan penuh. 2ontoh berikut

menyediakan tiga pilihana persyaratan kredit dengan pembayaran angsuran.

Misalnya, seorang penjahit membeli kain dan persediaan empat bulan sekali

untuk menarik manfaat dari pembelian borongan, yang menghasilkan siklus bisnis

empat bulan. #endapatan bersih selama empat bulan (setelah membeli persediaan

sebesar -.333 dan menanggung seluruh pengeluaran lain namun sebelum

pembayaran kembali kredit adalah -.433 (533 perbulan.

#ilihan -6 Kredit empat bulan sesuai dengan siklus bisnis. Ia meminjam -.333

untuk empat bulan dengan 7 persen bunga per bulan, dengan angsuran bulanan 84

(dihitung berdasarkan metode saldo menurun, yang dijelaskan se"ara terperin"i di

bagian mengenai penetapan harga kredit dibawah. 9engan demikian jumlah

pembayaran adalah -.3:4 (biaya bunga :4. #endapatan -433 dikurangi pembayaran

kembali -3:4 menyisakan pendapatan bersih sebesar ;85.

rus kas selama empat bulan adalah sebagai berikut6

Pe#%o$

eB%sn%s K#e$%&

Pen$a*a&a

n Be#s%"

3 (-333 -333 $

- 533 (84 -7-

8 533 (84 -7-7 533 (84 -7-

5 533 (84 -7-

/umlah 433 (:4 ;85

9alam skenario ini, penjahit mempunyai pendapatan tambahan untuk

dibelanjakan atau diin!estasikan sebagai modal kerja tambahan sesuai pilihannya.

/angka waktu kredit disesuaikan dengan siklus bisnis pola arus kasnya.

#ilhan 8) 9ua bulan kredit lebih singkat dari siklus bisnisnya. Ia meminnjam

-.333 untuk dua bulan dengan 7 persen per bulan dengan pembayaran angsuran

bulanan ;87 dan hasil penjualan 533 per bulan. /umlah pembayaran adalah -.354


4/7

(biaya bunga 54. #endapatan -.433 dikurangi pembayaran kembali kredit -.354

menyisakan ;;5. l

rus kas adalah sebagai berikut6

#eriode %isnis Kredit #endapatan%ersih

3 (-333 -333 $

- 533 (;87 (-87

8 533 (;87 (-87

7 533 3 533

5 533 3 533

/umlah 433 (54 ;;5

9engan jangka waktu kredit dua bulan dan siklus bisnis empat bulan,

peminjaman tidak menghasilkan pendapatan yang "ukup dalam dua bulan pertama

untuk membayar angsuran kredit. pabila ia tidak mempunyai tabungan atau

pendpatan kredit atau kredit lainnya untuk mendukung pembayaran angsuran kredit,

ia tidak akan mampu membayar kembali kredit.

#ilihan 76 Kredit enam bulan lebih lama dari siklus bisnisnya. Ia meminjam

-.33 untuk enam bulan dengan 7 persen perbulan dengan angsuran bulanan -alaupun ini tidak selalu

realistis, disini disajikan untuk menjelaskan fakta bahwa dalam beberapa keadaan,

kredit dengan jangka waktu lebih panjang adalah merugikan untuk peminjam,teutama sekali kalau mereka tidak dapat mengakses kredit lagi sebelum kredit lama

dilunaskan. /umlah pembayar adalah -.-3:,43 (biaya bunga -3:,43. #endapatan

-.433 dikurangi pembayaran kembali kredit -.-3:,43 menyisakan 58,53.

rus kas adalah sebagai berikut6

#eriode %isnis Kredit#endapatan

%ersih

3 (-333 -333 $

- 533 (-


5/7

pada dua bulan terakhir. Ia juga kurang mempunyai pendaptan bersih karena

pembayaran bunga yang lebih besar.

2ontoh ini menjelaskan mengapa kredit -8 bulan dalam pasar yang ramai

kota seringkali berakibat dengan kredit bermasalah dan gagal bayar menjelang akhir

jangka waktu kredit. /uga peminjam setengah menganggur untuk dua bulan, karenaia tidak mempunyai akses atas kredit untuk membeli lebih banyak persediaan,.

pabila jangka waktu kredit lebih pendek dan karena itu ia dapat meminjam kembali,

ia dapat terus menjalankan bisnisnya.

Ketiga pilihan sebelumnya membutikan bahwa arus kas menentukan sebagian

kemampuan pembayaran hutang oleh para peminjam. Ini mempengaruhi ketepatan

jangka waktu kredit dan jumlah kredit, yang selanjutnya menetapkan persyaratan

pembayaran hutang. LKM perlu menyusun jangka waktu kredit dan jumlah kredit

untuk memenuhi kemampuan pembayaran hutang para pelanggan mereka.

Kekhawatiran akan berkurang seiring dengan semakin menguntungkannya

bisnis karena pendaptan yang lebih besar berpotensi menghasilkan pendaptan

tambahan yang "ukup untuk mengembangkan tabungan yang "ukup, sehingga

pelanggan tidak lagi perlu meminjam ke"uali apabila ia ingin memperluas bisnisnya.

(9alam hal seperti itu LKM telah berhasil memperbaiki keadaan ekonomi

pelanggannya dan tidak perlu membiarkan pelanggan ini 0pergi1 karena jasa atau

produk yang buruk.

%ergantung pada pola kas dan jangka waktu kredit, para pelanggan

adakalanya lebih suka membayar lebih dulu kredit mereka. #embayaran lebih dulu

mempunyai dua keuntungan utama bagi pelanggan.

• Mereka dapat mengurangi risiko keamanan dan godaan untuk menghabiskan

jumlah uang yang berlebihan.

• Mereka dapat mmengurangi beban angsuran kredit selanjutnya dalam siklus

kredit.

Keuntungan lebih dulu menghasilkan satu keuntungan yang jelas untuk

LKM) dengan lebih awal membayar kembali kredit, LKM dapat memutarkan

portofolio lebih "epat dan dengan demikian menjangkau pelanggan lebih banyak.

*amun demikian, pembayaran lebih dulu sukar dipantau dan kalau jumlahnya

besar mereka dapat mengganggu arus kas LKM (atau kantor$kantor "abangnya. Ini

bisa mempengaruhi kemampuan untuk meramalkan kebutuhan arus kas se"araakurat. #ada beberapa LKM pelunasan kredit se"ara otomatis menghasilkan kredit

lebih besar untuk pelanggan. Ini bisa mengakibatkan LKM mengurangi persediaan

dana untuk dipinjamkan kepada para pelanggan lain.

Tambahan pula kalau bunga dihitung berdasarkan saldo menurun,

pembayaran lebih dulu biasanya ternasuk pokok pinjaman dan bunga untuk

pembayaran lebih dulu. Ini berarti bahwa kredit dibayar lebih dulu, pendapatan

bunga yang diterima kurang dari ramalan semula, yang mengakibatkan pendapatan

yang berkurang bagi LKM (ke"uali dana pendaptan segera dipinjamkan kembali.


6/7

pabila sekelompok peminjam tertentu (misalnya, para penjaja pasar

"enderung membayar lebih dulu kredit mereka se"ara teratur, sebaiknya jangka

waktu kredit dipersingkat untuk menyesuaikan dengan kebutuhan kelompok

pelanggan tersebut. Jangka waktu kredit sebaiknya disusun untuk memperkecil

kebutuhan untuk pem bayaran lebih dulu. Ini meliputi penyesuaian jangka waktu

kredit dengan pola kas untuk membantu para pelanggan menganggarkan arus kas

mereka dan mengurangi kemungkinan pembayaran lebih dulu atau kredit bemasalah.

khirnya, pembayaran lebih dulu juga dapat menandakan bahwa para

peminjam sedang menerima kredit dari pemberi kredit yang lain, yang mungkin

menyediakan pelayanan lebih baik, suku bunga lebih rendah, atau jangka waktu yang

lebih tepat. Kalau demikian halnya, LKM perlu memeriksa produk kreditnya dan

produk kredit para pemberi kredit lainnya.

/. F#e(ens% Pe!a-a#an K#e$%&#embayaran kredit dapat dilakukan se"ara angsuran yaitu mingguan, dua

mingguan, bulanan atau sekaligus pada akhir jangka waktu kredit, tergantung pola

kas peminjam. 'ntuk sebagian besar, bunga dan pokok dibayar bersama. *amun

demikian, beberapa LKM membebani bunga dimuka atau dibayar pada awal jangka

waktu kredit dan pokok sepanjang jangka waktu kredit, sedangkan pihak lain

menagih bunga se"ara berkala dan pokok pada akhir jangka waktu kredit.

Kegiatan yang menghsilkan pendapatan terus menerus dapat disusun dengan

pembayaran angsuran. 9engan "ara ini pelanggan mampu membayar kembali kredit

sepanjang waktu tanpa harus menabung jumlah kredit (untuk pembayaran kembali

selama jangka waktu kredit. ?rekwensi pembayaran kredit tergantung kebutuhan pelanggan dan kemapuan LKM untuk memastikan pembayaran kembali. Sebagian

pelepas uang mengumpulkan pembayaran setiap hari, terutama sekali apabila

peminjam adalah penjaja pasar yang menerima uang se"ara harian. #emberi kredit

lainnya menagih bulanan, karena mereka tidak mudah dijangkau peminjam yaitu

kantor "abang bank jaraknya jauh dari bisnis peminjam. Suatu keseimbangan harus

di"apai antara biaya transaksi berkenaan dengan frekwensi pembayaran dan risiko

gagal bayar karena manajemen kas yang buruk berkenaan dengan pembayaran

kembali yang jarang terjadi.

'ntuk kegiatan musiman, mungkin tepat untuk menyusun kredit sehingga

dilakukan pembayaran sekaligus begitu kegiatan sudah selesai. #embayaran

sekaligus harus berhati$hati terutama sekali kalau ada risiko bahwa panen (kegiatan

musiman lainnya mungkin gagal. pabila kredit jatuh tempo dan tidak ada

pendapatan yang dihasilkan maka risiko gagal bayar adalah tinggi. %eberapa LKM

yang membiayai kegiatan musiman menyusun kredit dengan pembayaran angsuran

sehingga pada waktu panen para peminjam menyimpan sebagian besar pendapatan

panen mereka, karena mayoritas kredit sudah dibayar kembali pada akhir panen. Ini

berguna untuk meningkatkan tabungan (akti!a peminjam.


7/7

LKM bisa juga menggabungkan kredit angsuran dengan pembayaran

sekaligus, mengumpulkan sebagian ke"il jumlah kredit misalnya bunga selama

jangka waktu kredit, dengan sisanya dibayar pada akhir musim panen pokok.

B. AGUNAN KREDIT0. PENETAPAN SUKU BUNGA

bab i menyusun produk kredit

Documents