daftar isimedia.unpad.ac.id/thesis/120430/2014/120430140005_d_2340.pdf · daftar isi judul ......
Post on 19-Mar-2019
222 Views
Preview:
TRANSCRIPT
DAFTAR ISI
JUDUL........................................................................................................... i
LEMBAR PENGESAHAN........................................................................... ii
PERNYATAAN............................................................................................ iii
ABSTRACT................................................................................................... iv
ABSTRAK...................................................................................................... v
DALIL............................................................................................................ vi
KATA PENGANTAR.................................................................................... vii
DAFTAR ISI................................................................................................... x
DAFTAR TABEL........................................................................................... xiii
DAFTAR GAMBAR...................................................................................... xvii
DAFTAR LAMPIRAN................................................................................... xix
DAFTAR ISTILAH........................................................................................ xi
BAB I PENDAHULUAN .............................................................................. ........1
1.1. Latar Belakang Penelitian ....................................................................... 1
1.2. Identifikasi Masalah ............................................................................. 14
1.3. Rumusan Masalah ................................................................................. 15
1.4. Tujuan Penelitian .................................................................................. 16
1.5. Kegunaan Penelitian ............................................................................. 17
1.5.1. Kegunaan Teoritis ....................................................................... 17
1.5.2. Kegunaan Praktis ........................................................................ 18
BAB II KAJIAN PUSTAKA, KERANGKA PEMIKIRAN DAN HIPOTESIS
2.1. Kajian Pustaka ............................................................................... 21
2.1.1. Grand, Middle dan Applied Theory ............................................ 21
2.1.2. Keuangan Mikro ......................................................................... 22
2.1.3. Keuangan Mikro Syariah ............................................................ 29
2.1.4. Tantangan LKMS di Indonesia................................................... 36
2.1.5. Variabel Penelitian .................................................................... 37
2.2 Posisi Penelitian (State of The Art) ....................................................... 73
2.3. Kerangka Pemikiran ............................................................................. 77
x
2.3.1. Hubungan antara Intermediasi Finansial dengan ....................... 77
Modal Sosial Islam ...................................................................... 77
2.3.2. Hubungan antara Intermediasi Sosial dengan ................................
Modal Sosial Islam ...................................................................... 80
2.3.3. Hubungan antara Intermediasi Spiritual dengan ............................
Modal Sosial Islam ...................................................................... 82
2.3.4. Hubungan Modal Sosial Islam dengan Keberlanjutan ...................
LKMS .......................................................................................... 85
2.3.5. Hubungan Antara Intermediasi Finansial/Sosial ............................
dengan Keberlanjutan LKMS ..................................................... 88
2.3.6. Hubungan Intermediasi Spiritual dengan ......................................
Keberlanjutan LKMS .................................................................. 90
2.4. Hipotesis ............................................................................................... 91
BAB III METODE PENELITIAN........................................................................ 95
3.1. Metode Penelitian ................................................................................. 95
3.2. Operasionalisasi Variabel ..................................................................... 95
3.3. Skala Pengukuran ............................................................................... 100
3.4. Populasi dan sampel ........................................................................... 102
3.5. Jenis, Sumber dan Tehnik Pengumpulan Data ................................... 105
3.5.1. Jenis dan Sumber Data ............................................................. 105
3.5.2 Tehnik Pengumpulan Data ........................................................ 106
3.6. Rancangan Analisis dan Pengujian Hipotesis .................................... 109
3.6.1 Uji Validitas ............................................................................. 110
3.6.2. Uji Reliabilitas .......................................................................... 112
3.6.3. Analisis Deskriptif .................................................................... 113
3.6.4. Analisis Kausalitas .................................................................... 114
3.6.5. Pengujian Hipotesis..................................................................119
3.6.6. Pengujian Efek Mediasi............................................................125
3.6.7. Analisis Kualitatif.....................................................................126
xi
BAB IV HASIL PEMBAHASAN DAN NOVELTY ........................................ 131
4.1. Hasil Penelitian ................................................................................... 131
4.1.1. Profil Lembaga dan Karakteristik Responden .......................... 131
4.1.2. Gambaran Aktivitas Intermediasi, Modal Sosial Islam .................
serta Keberlanjutan LKMS ....................................................... 136
4.1.3. Analisis kausalitas ..................................................................... 191
4.1.3. Pengujian Hipotesis ................................................................... 209
4.2. Pembahasan ........................................................................................ 262
4.2.1. Mission drift versus Trade off Kinerja LKM/LKMS ...................... 262
4.2.2. Modal Sosial versus Modal Sosial Islam di LKMS ........................ 266
4.2.3. Keberlanjutan LKMS, Modal Sosial Islam dan Individual lending.......
Model ............................................................................................... 270
4.3. Novelty .............................................................................................. 276
BAB V KESIMPULAN DAN SARAN .............................................................. 281
5.1. Kesimpulan ......................................................................................... 281
5.2. Saran-Saran ......................................................................................... 284
DAFTAR PUSTAKA..........................................................................................291
LAMPIRAN........................................................................................................309
DAFTAR RIWAYAT HIDUP............................................................................356
xii
DAFTAR TABEL
Tabel 1.1 Jumlah BMT di Indonesia .................................................................... 10
Tabel 2.1 Studi Empiris terkait Trade-off LKM.................................................. 26
Tabel 2.2 Definisi LKMS Menurut Para Ahli ...................................................... 29
Tabel 2.3 Perbedaan antara LKM dan LKMS .................................................... 30
Tabel 2.4 Tantangan LKMS di Indonesia ............................................................ 36
Tabel 2.5 Ringkasan Konsep Intermediasi Finansial ........................................... 38
Tabel 2.6 Konsep Intermediasi Sosial .................................................................. 42
Tabel 2.7 Penelitian Pengembangan Spiritual di LKM/LKMS ........................... 48
Tabel 2.8 Ringkasan Penelitian Modal Sosial...................................................... 54
Tabel 2.9 Penelitian terkait Nilai Moral dalam Ajaran Islam .............................. 55
Tabel 2.10 Penelitian empiris tentang Kinerja Keuangan .................................... 67
Tabel 2.11 Pengukuran Kinerja Keuangan LKMS .............................................. 67
Tabel 2.12 Pengukuran Kinerja Sosial LKM ....................................................... 68
Tabel 2.13 Penelitian Empiris Kinerja Sosial LKM ............................................ 69
Tabel 2.14 Pengukuran Kinerja Sosial LKM ....................................................... 73
Tabel 2.15 Posisi Penelitian dan Pengembangan Konsep Intermediasi LKM ..... 74
Tabel 2.16 Posisi Penelitian dan Pengembangan Konsep Modal Sosial Islam.... 74
Tabel 2.17 Posisi Penelitian dan Pengembangan Model Penelitian ..................... 76
Tabel 2.18 Posisi Penelitian terhadap Penelitian Terdahulu ................................ 77
Tabel 2.19 Keterkaitan antara Variabel Penelitian, Rumusan Masalah, ................
Tujuan Penelitian dan Hipotesis penelitian ........................................ 93
Tabel 3.1 Operasionalisasi Variabel Penelitian.................................................. 98
Tabel 3.2 Ukuran Kinerja Finansial ................................................................. 102
Tabel 3.3 Ukuran Kinerja Sosial ...................................................................... 102
Tabel 3.4 Sebaran LKMS di Kota Bandung..................................................... 105
Tabel 3.5 Jenis dan Sumber Data ..................................................................... 105
Tabel 3.6 Tahapan Pengumpulan Data............................................................. 109
Tabel 3.7 Hasil Uji Validitas ............................................................................ 111
Tabel 3.8 Kriteria Standar Reliabilitas ............................................................. 112
xiii
Tabel 3.9 Hasil Uji Reliabilitas ........................................................................ 113
Tabel 3.10 Evaluas Model Pengukuran ............................................................. 115
Tabel 4.1 Skor Indikator dari Aktivitas Tabungan ..........................................137
Tabel 4.2 Skor Indikator dari Dimensi Pembiayaan ....................................... 140
Tabel 4.3 Skor Indikator dari Layanan Keuangan Lainnya ............................ 143
Tabel 4.5 Perbandingan Temuan Kuantitatif dan Kualitatif Intermediasi ...........
Finansial ........................................................................................... 147
Tabel 4.6 Skor Indikator dari Penyebaran Pengetahuan ................................. 150
Tabel 4.8 Skor Indikator dari Pemberdayaan .................................................. 155
Tabel 4.9 Tingkatan Intermediasi Sosial .......................................................... 156
Tabel 4.10 Perbandingan Temuan Kuantitatif dan Kualitatif Intermediasi ............
Sosial ................................................................................................ 157
Tabel 4.11 Skor Indikator dari Aktivitas Keteladanan Syariah ......................... 160
Tabel 4.12 Skor Indikator dari Aktivitas Ketaatan Syariah................................161
Tabel 4.13 Skor Indikator dari Aktivitas Pendidikan dan Pelatihan Syariah ..... 165
Tabel 4.14 Tingkatan Intermediasi Spiritual ....................................................... 168
Tabel 4.15 Perbandingan Temuan Kuantitatif dan Kualitatif Intermediasi .............
Spiritual ............................................................................................ 169
Tabel 4.16 Skor Indikator dari Dimensi Norma Islam ...................................... 172
Tabel 4.17 Skor Indikator dari Dimensi Amanah..............................................175
Tabel 4.18 Skor Indikator dari Dimensi Taawun .............................................. 178
Tabel 4.19 Skor Indikator dari Dimensi Jaringan ............................................. 180
Tabel 4.20 Tingkatan Modal Sosial Islam (Ukhuwah Islamiyah) ..................... 182
Tabel 4.21 Perbandingan Temuan Kuantitatif dan Kualitatif .................................
Modal Sosial Islam ........................................................................... 183
Tabel 4.22 Kinerja Finansial Kopsyah/BMT di Kota Bandung ......................... 186
Tabel 4.23 Skor Indikator dari Dimensi Kinerja Sosial ..................................... 188
xiv
Tabel 4.24 Perbandingan Temuan Kuantitatif dan Temuan ...................................
Kualitatif Keberlanjutan LKMS ....................................................... 190
Tabel 4.25 Loading Factor antara Dimensi-Indikator (Intermediasi Finansial) . 195
Tabel 4.26 Loading Factor antara Dimensi-Indikator (Intermediasi Sosial) ..... 196
Tabel 4.27 Loading Factor antara Dimensi-Indikator (Intermediasi Spiritual)..199
Tabel 4.28 Loading Factor antara Dimensi - Indikator (Modal Sosial Islam) ... 201
Tabel 4.30 Loading Factor antara Dimensi-Indikator (Keberlanjutan LKMS).. 206
Tabel 4.31 Validitas Konstruk (Construct Validity) .......................................... 207
Tabel 4.32 Reliabilitas Konstruk (Construct Reliability) .................................. 208
Tabel 4.33 Evaluasi Model Struktural ............................................................... 208
Tabel 4.34 Direct Effect antara Intermediasi Finansial dengan ..............................
Modal Sosial Islam ........................................................................... 219
Tabel 4.35 Direct Effect antara Intermediasi Spiritual dengan ...............................
Modal Sosial Islam ........................................................................... 224
Tabel 4.36 Direct Effect Intermediasi Sosial dengan Modal Sosial Islam ......... 229
Tabel 4.37 Direct Effect antara Modal Sosial Islam dengan ..................................
Keberlanjutan LKMS ....................................................................... 234
Tabel 4.38 Direct Effect dan Indirect Effect antara Intermediasi Finansial ...........
dengan Keberlanjutan LKMS........................................................... 238
Tabel 4.39 Prosedur Pengajian Efek Mediasi .................................................... 241
Tabel 4.40 Direct Effect dan Indirect Effect antara Intermediasi Sosial ................
dengan Keberlanjutan LKMS........................................................... 247
Tabel 4.42 Prosedur Pengujian Efek Mediasi Modal Sosial Islam .................... 255
Tabel 4.43 Direct Effect dan Indirect Effect antara Intermediasi Spiritual .............
dengan Keberlanjutan LKMS........................................................... 256
Tabel 4.44 Rangkuman Hasil Pengujian Hipotesis ............................................ 261
Tabel 4.46 Perbandingan Model Pembiayaan dan Kunci Sukses LKM dunia .. 270
xv
DAFTAR GAMBAR
Gambar 1.1 Survey Pendahuluan Intermediasi LKMS di Kota Bandung ........... 12
Gambar 1.2 Survey Pendahuluan Modal Sosial Islam di Kota Bandung..............13
Gambar 1.3 Survey Pendahuluan terkait Kinerja LKMS di Kota Bandung ........ 14
Gambar 2.1 Theory Gap dan Research Gap Keuangan Mikro..............................23
Gambar 2.2 Pemetaan Literatur Keuangan Mikro Syariah .................................. 35
Gambar 2.3 Tahapan Graduation Model LKM ..................................................... 40
Gambar 2.4 Integrated Approach .......................................................................... 41
Gambar 2.5 Pemetaan Literatur Intermediasi Spiritual........................................ 50
Gambar 2.6 Pemetaan Literatur Modal Sosial Islam ........................................... 62
Gambar 2.8 Hubungan Intermediasi Sosial dengan Modal Sosial ..................... 81
Gambar 2.9 Tahapan Ukhuwah Islamiyah ........................................................... 80
Gambar 2.10 Hubungan Intermediasi Spiritual dengan Modal Sosial Islam .... 85
Gambar 2.11 Hubungan Modal Sosial dengan Keberlanjutan LKMS ................. 88
Gambar 2.12 Hubungan Intermediasi Finansial dengan Keberlanjutan LKMS .. 89
Gambar 2.13 Hubungan Intermediasi Sosial dengan Keberlanjutan LKMS ....... 89
Gambar 2.14 Hubungan Intermediasi Spiritual dengan Keberlanjutan LKMS ... 91
Gambar 2.15 Paradigma Penelitian ...................................................................... 91
Gambar 3.1 Prosedur Pemilihan Strategi Penelitian ...........................................96
Gambar 3.2 Proses desain Partially-Mixed Concurent ........................................ 96
Gambar 3.3 Penilaian Para Pakar dengan Metode Delphi ................................. 107
Gambar 3.4 Hubungan antar Variabel Laten ..................................................... 118
Gambar 3.5 Diagram Jalur Hipotesis 1 ............................................................... 119
Gambar 3.6 Diagram Jalur Hipotesis 2 ............................................................... 120
Gambar 3.7 Diagram Jalur Hipotesis 3 ............................................................... 121
Gambar 3.8 Diagram Jalur Hipotesis 4 ............................................................... 121
Gambar 3.9 Diagram Jalur Hipotesis 5a dan 5b ................................................ 122
Gambar 3.11 Diagram Jalur Hipotesis 6a dan 6b .............................................. 123
Gambar 3.12 Diagram Jalur Hipotesis 7a dan 7b .............................................. 124
xvi
Gambar 3.9 Prosedur Analisis Mediasi ............................................................... 118
Gambar 3.14 Alur Penelitian Mix Method Research .......................................... 129
Gambar 3.15 Alur Analisis Kualitatif ................................................................. 130
Gambar 4.1 Lama Operasional Kopsyah/BMT di Kota Bandung.....................132
Gambar 4.2 Total Aset Kopsyah/BMT di Kota Bandung .................................. 133
Gambar 4.3 Pola Pembiayaan Kopsyah/BMT ................................................... 133
Gambar 4.4 Usia Responden .............................................................................. 134
Gambar 4.5 Jenis Kelamin Responden .............................................................. 135
Gambar 4.6 Tingkat pendidikan Responden ...................................................... 136
Gambar 4.7 Diagram Kontinum Tingkat Penilaian Intermediasi Finansial ....... 146
Gambar 4.8 Diagram Kontinum Tingkat Penilaian Intermediasi Sosial............ 157
Gambar 4.10 Diagram Kontinum Tingkat Penilaian Intermediasi Spiritual ..... 168
Gambar 4.11 Diagram Kontinum Tingkat Penilaian Modal Sosial Islam......... 183
Gambar 4 13. Second Order Confirmatory Factor Analysis .............................. 193
Gambar 4 14 Diagram Jalur Nilai t-statistik ..................................................... 218
Gambar 4.14 Hasil Pengujian Statistik Pengaruh Intermediasi Finansial ..............
terhadap Keberlanjutan LKMS .................................................... 220
Gambar 4.15 Hasil Pengujian Statistik Pengaruh Intermediasi Sosial ...................
terhadap Keberlanjutan LKMS .................................................... 223
Gambar 4.16 Hasil Uji statistik Pengaruh Intermediasi Spiritual ..........................
terhadap Modal Sosial Islam ....................................................... 229
Gambar 4.17 Hasil Uji statistik Pengaruh Modal Sosial Islam ..............................
terhadap Keberlanjutan LKMS .................................................... 234
Gambar 4.18 Hasil Uji statistik Pengaruh Intermediasi Finansial .........................
terhadap Keberlanjutan LKMS .................................................... 237
Gambar 4.19 Hubungan antara Predictor (IFIN), Mediator (MSI) dan .................
Criterion (KBL) ........................................................................... 239
Gambar 4.20 Hasil Uji statistik Pengaruh Intermediasi Sosial ..............................
terhadap Keberlanjutan LKMS .................................................... 246
Gambar 4.21 Hubungan antara Predictor (ISOS), Mediator (MSI) dan ................
Criterion (KBL) ........................................................................... 248
xvii
Gambar 4.22 Hasil Uji statistik Pengaruh Intermediasi Spiritual ...........................
terhadap Keberlanjutan LKMS ................................................... 256
Gambar 4.23 Hubungan antara Predictor (ISPI), Mediator (MSI) dan ..................
Criterion (KBL) ........................................................................... 256
Gambar 4.24. Pengaruh aktivitas intermediasi Keberlanjutan LKMS ....................
di mediasi oleh Modal sosial Islam ............................................. 265
Gambar 4.25 Intermediasi Baitul Maal Wattamwil ........................................... 274
Gambar 4.26 Model Keberlanjutan LKMS melalui Pendekatan Holistik .........276
xviii
KATA PENGANTAR
Alhamdulillah, puji dan syukur kehadirat Ilahi Rabbi yang telah
melimpahkan segala rahmat, nikmat dan karunia-Nya yang tidak terhingga sehingga
disertasi ini dapat diselesaikan. Demikian pula salawat dan salam kepada junjungan
nabi besar Muhammad S.A.W
Disertasi ini disusun dalam rangka memenuhi salah satu syarat untuk
menyelesaikan studi dan memperoleh gelar doktor Ilmu Manajemen, Konsentrasi
manajemen keuangan, Fakultas Ekonomi dan Bisnis universitas Padjadjaran (FEB)
Unpad Bandung.
Penulis menyadari sepenuhnya bahwa penyelesaian disertasi ini berkat
bantuan, arahan, dorongan, bimbingan serta perhatian dari banyak pihak. Oleh
karena itu pada kesempatan ini dengan segala kerendahan hati penulis
menyampaikan penghormatan dan penghargaan yang setinggi-tingginya dan ucapan
terima kasih yang setulus-tulusnya kepada:
1. Yang terhormat Bapak Yudi Azis, S.Si, S.E., S.Sos., M.T., Ph.D selaku Dekan
Fakultas Ekonomi dan Bisnis Universitas Padjadjaran Bandung;
2. Yang terhormat Bapak Dr. H. Sulaeman Rahman Nidar, SE., M. B.A selaku
Ketua Program Doktor Ilmu Manajemen Fakultas Ekonomi dan Bisnis
Universitas Padjadjaran Bandung;
3. Yang terhormat Tim Promotor, Nurry Effendi, Ph.D selaku Ketua Tim
Promotor, Aldrin Herwany, SE, MM, Ph.D dan Dian Masyita, SE, MT, Ph. D
selaku anggota tim promotor atas kebaikan, waktu, bimbingan, motivasi dan
keteladanan kepada penulis.
vii
4. Yang terhormat para oponen yang telah memberikan banyak kebaikan, masukan
dan saran konstruktif bagi perbaikan disertasi ini yaitu : Dr. H. Sulaeman
Rahman Nidar, SE., M. B.A; Dr. Rahmad Sudarsono, SE. MM serta Erie
Febrian, SE, MSc, MBA, PH.D
5. Yang terhormat Ibu Dr. Umi Kaltum Selaku mantan Sekretaris Program Doktor
ilmu Manajemen yang telah memberikan kebijaksanaan dalam mengatasi
berbagai kendala/hambatan dalam studi.
6. Yang terhormat para dosen Program Doktor Ilmu Manajemen Universitas
Padjadjaran Bandung yang telah memberikan banyak ilmu pengetahuan dan
kebijaksanaan selama proses pendidikan.
7. Seluruh Staf program Studi Ilmu manajemen Fakultas Ekonomi dan Bisnis
Universitas Padjadjaran Bandung yang telah memberikan bantuan administratif
selama kegiatan proses pendidikan dan staf keamanan.
8. Yang terhormat Rektor Universitas Jambi yang telah memberikan izin kepada
penulis untuk melanjutkan pendidikan Doktoral.
9. Yang terhormat Dekan FEB Universitas Jambi beserta para wakil dekan, Dosen
dan staf yang telah banyak mendukung kelancaran studi penulis.
10. Yang terhormat Pimpinan MUI Kota Bandung Prof Miftah Farid dan Dr. Arsyad
Ahmad, M.Pd, Ketua pemberdayaan Ekonomi Umat yang telah banyak
membantu penulis dalam memperoleh data dan memahami realitas dakwah di
lapangan, InsyaAllah ilmu nya akan senantiasa penulis amalkan.
11. Yang terhormat Ustad Ahmad Puryodo Ketua IKADI Jawa Barat, Coach Helmi
Ketua Riba Crisis Center Bandung, Kang Dian Akhdiat ketua BMT Rabbani
Lembang, Bapak Adhy Suryadi, MM Ketua pengawas BMT Itqon, Bapak
viii
Admar Ketua Baitul Maal ARUM, Ibu Muryati ketua KSPPS Silih Aping atas
opini profesionalnya serta para pengurus/manajer Kopsyah/BMT berbasis
Masjid di kota Bandung yang telah bersedia mengisi kuisioner, meluangkan
waktu dan sabar untuk indepth inteview serta berpartisipasi dalam kegiatan
brainstorming /FGD.
12. Rekan mahasiswa Doktor program ilmu Manajemen khususnya angkatan 2014,
Umi Rike Setiawati, Yunda Zulfina Adriani, Jeng Ratna Komala Putri, Pak
Andy Ismail, Pak Harun, Pak Nanang Suryadi, Dr. Hamsani, Mas Edy Suroso,
Mamih Hamidah, Kak Rosmini, Jeng penta, Teh Isniar, dan semua teman-teman
DIM Angkatan 2014. Juga tidak lupa kepada sahabat-sahabat penulis Yuliarti,
Nyimas Azizah Airin dan Dr. Vita Mayastinasari atas dukungan dan doa.
13. Keluarga tercinta: Ayahanda H.Nurjuanda dan Ibunda Hj. Besse Singkeru,
Suamiku Laode Pumpu, Saudara-saudariku Baso Nuredi, Besse Rachmawati,
pamanku Baso Pallawagau, Iparku Andi hayati Khairunnisa, adindaku Maryana,
Sepupuku Besse Asriani, Mahirullah dan Hafizzikri serta kemenakanku Andi
Arif Samallangi, Andi Nurul Zhafira dan Andi Zaskia Ramadhani atas kasih
sayang dan doa sepanjang hayat kepada penulis.
Penulis menyadari bahwa disertasi ini belum sempurna dan memiliki
keterbatasan. Untuk itu penulis mohon maaf serta mengharapkan masukan dan saran
untuk perbaikan disertasi ini. Semoga disertasi ini memberikan sumbangsih yang
berarti bagi pihak–pihak terkait.
Bandung, Juli 2018
Besse Wediawati
NPM. 1204300140005
ix
top related