Cash Waqf Linked Sukuk Seri SWR001

#wakafkuinvestasiku

“Kebaikan Jariyah Penuh Berkah”

KEMENTERIAN KEUANGAN REPUBLIK INDONESIA

Direktorat Pembiayaan Syariah, Direktorat Jenderal Pengelolaan Pembiayaan dan Risiko Jakarta, Oktober 2020

Peranan Sukuk Negara 01 Inovasi Sukuk Negara Melalui Penerbitan CWLS

02 03 CWLS Ritel (SWR001)

AGENDA

Instrumen investasi dan likuiditas berbasis syariah

Benchmark bagi penerbitan sukuk korporasi

Mengembangkan pasar keuangan syariah

Sumber pembiayaan APBN

Optimalisasi pemanfaatan BMN

Membiayai proyek Pemerintah dalam APBN

PERAN STRATEGIS SUKUK NEGARA

Peranan Sukuk Negara

Outstanding SBSN dari total outstanding SBN

Penerbitan SBSN dari total penerbitan SBN

(3 tahun terakhir)

Sebagian besar SBSN dalam bentuk Project Based Sukuk untuk mendukung pembiayaan produktif

27-30% 46%

Rp1.538,43 triliun Total akumulasi penerbitan

SBSN : 2008 s.d 1 Oktober 2020

Rp931,33 Triliun

Outstanding SBSN per tanggal 1 Oktober 2020

Rp 118,26 Triliun

Total Project Financing Sukuk (Earmarked)

2013 s.d 2020

81%

19%

SUN Sukuk Negara

4

2. Inovasi Sukuk Negara melalui Penerbitan CWLS

Green Sukuk

Project Financing Sukuk

Sukuk Ritel Online

Creative and Innovative

Financing Sukuk Negara

Sukuk Wakaf/CWLS

Investasi ‘wakaf uang’ dalam SBSN.

Penyaluran imbalan SBSN untuk kegiatan sosial, termasuk infrastruktur sosial yang menjadi aset wakaf.

Pelunasan SBSN 100% kepada para pewakaf (wakaf temporer)

Project Financing Sukuk SBSN yang diterbitkan untuk

secara langsung membiayai kegiatan/proyek tertentu yang telah dialokasikan dalam APBN (earmarked).

Green Sukuk Underlying berupa kegiatan

pelestarian lingkungan hidup. Perwujudan komitmen

Indonesia dalam mengatasi dampak perubahan iklim.

E-SBN Penjualan SBSN Ritel melalui

platform online. Dibantu Mitra Distribusi

(Bank, Perusahaan Efek, Fintech)

E-monev SBSN Proyek

E-Monev Sistem Aplikasi Online untuk

pengelolaan kinerja SBSN Proyek. Digunakan untuk pelaporan,

monitoring, dan pengisian Reksus SBSN Proyek secara online.

Inovasi Sukuk Negara …creative and innovative financing Sukuk Negara

6

Urgensi Penerbitan CWLS

1. Penguatan kapasitas ekonomi keuangan syariah

2. Penguatan institusional pengelolaan wakaf nasional

3. Dukungan pencapaian target SDG’s

4. Pengembangan investasi sosial di tengah Pandemi Covid-19

7

Pemberdayaan UMKM Rumah Sehat/Klinik

Infrastruktur Sosial

Kegiatan Sosial Layanan Kesehatan

Perkebunan/ Peternakan

Penyediaan sarana pra sarana kesehatan gratis bagi dhuafa, a.l. RS Mata Ahmad Wardi.

Pemanfaatan lahan non produktif untuk peternakan/perkebunan potensi 420 ribu ha., a.l. Wakaf Kebun Dompet Dhuafa

Pemberdayaan UMKM, a.l. Wakaf produktif UMKM oleh Rumah Wakaf

Layanan Kesehatan gratis untuk dhuafa, a.l. operasi katarak gratis

Pengembangan Endowment Fund untuk lembaga sosial, a.l. Dana Kemaslahatan BPKH.

Pembiayaan infrastruktur sosial dan program sosial di daerah, a.l. penjajakan wakaf produktif Prov. Riau.

Corporate Social Responsibility

Umrah Gratis

Pengembangan dana CSR untuk kegiatan sosial, a.l. Dana CSR korporasi dan BUMN

Program umrah gratis untuk guru-guru ngaji di daerah.

Optimalisasi CWLS Untuk Pembiayaan Proyek Sosial

8

KONSEP SUKUK WAKAF/CWLS

1. Merupakan wujud nyata dukungan dan komitmen yang kuat dari otoritas, dalam hal ini BWI, Kemenkeu, Kemenag, dan BI, terhadap upaya pengembangan dan inovasi di bidang keuangan dan investasi sosial Islam di Indonesia.

2. Pemerintah menerbitkan Sukuk Negara seri "Sukuk Wakaf" untuk memfasilitasi BWI dan para pewakaf uang agar dapat menginvestasikan wakaf uang pada instrumen keuangan yang aman, yaitu Sukuk Negara.

3. Melalui CWLS, wakaf uang baik yang bersifat temporer maupun permanen akan dikonsolidasikan dan dioptimalkan untuk membiayai berbagai proyek/kegiatan sosial, yaitu meliputi: Pembangunan dan pengembangan asset wakaf seperti madrasah, masjid, klinik kesehatan, pesantren, dan sarana pra-sarana sosial

lainnya dibiayai dari diskonto sukuk wakaf; pelaksanaan program sosial yang bersifat non fisik, seperti program sosial untuk yatim piatu dan fakir miskin, layanan kesehatan gratis

untuk dhuafa, pemberdayaan ekonomi masyarakat berpenghasilan rendah, dan program sosial lainnya dibiayai dari kupon bulanan sukuk wakaf.

4. Pengelolaan dan pelaksanaan proyek/kegiatan sosial tersebut dilakukan oleh lembaga-lembaga sosial yang ditunjuk oleh BWI, dan bukan merupakan proyek/kegiatan pemerintah.

9

10

Concern Terkait CWLS Ritel

3. CWLS Ritel (SWR001)

Apa itu CWLS Ritel ?

Cash Waqf Linked Sukuk Ritel (CWLS Ritel) adalah investasi wakaf uang pada sukuk negara yang imbalannya disalurkan oleh Nazhir (pengelola dana dan kegiatan wakaf) untuk membiayai program sosial dan pemberdayaan ekonomi umat.

12

Karakteristik CWLS Ritel

Diperuntukkan bagi investor/wakif Individu

& Institusi Sesuai prinsip syariah

Minimum Pemesanan Rp1 Juta Maksimum pemesanan tidak

terbatas

Tidak dapat diperdagangkan di

pasar sekunder

Tenor 2 tahun, Wakaf temporer 100%

kembali ke investor/wakif Wakaf permanen dana akan

dikelola oleh Nazhir

Imbalan tetap, disalurkan untuk

program/kegiatan sosial oleh Nazhir yang

ditunjuk

13

Tujuan CWLS Ritel

Memudahkan masyarakat untuk berwakaf uang yang aman dan

produktif.

Penguatan ekosistem wakaf uang di Indonesia.

Mengembangkan inovasi di bidang keuangan dan investasi sosial di

Indonesia.

Mendorong pertumbuhan ekonomi yang inklusif dan berkelanjutan.

Mendukung Gerakan Wakaf Nasional, membantu pengembangan investasi

sosial, dan pengembangan wakaf produktif di Indonesia.

14

Keunggulan CWLS Ritel Aman, Penempatan wakaf uang dalam instrumen investasi dijamin oleh Negara.

Amanah, pengelolaan dan pemanfaatan dana wakaf uang secara transparan dan akuntabel.

Mudah, Adanya fasilitas untuk pewakaf uang, sehingga dapat dimanfaatkan untuk kegiatan produktif.

Produktif, Imbalan dibayarkan setiap bulan serta dimanfaatkan untuk pembiayaan program/kegiatan sosial dan pemberdayaan ekonomi masyarakat.

Utuh, Dana akan kembali 100% untuk pewakaf (Wakif) pada saat jatuh tempo SBSN.

15

Berkah, Dengan minimal Rp1 Juta sudah berinvestasi jariyah penuh berkah.

1

3

5

2

4

6

Perbandingan CWLS Ritel dan SBSN Ritel (ST dan SR)

Investor Individu dan Institusi Individu WNI Individu WNI Wakif mewakafkan uang temporer kepada

Nazhir Nazhir memberi kuasa kepada wakif untuk membeli CWLS Ritel atas nama Wakif

(investor)

Investor membeli ST untuk dan atas nama dirinya sendiri

Investor membeli SR untuk dan atas nama dirinya sendiri

Proceeds General financing General financing General financing

Kupon/Imbalan Fixed Floating with floor Fixed Kupon diberikan kepada Nazhir untuk

membiayai proyek/kegiatan sosial non-APBN Kupon diberikan kepada investor Kupon diberikan kepada investor

Jatuh tempo Nominal CWLS Ritel dibayarkan sepenuhnya kepada investor (wakaf temporer), atau

dikembalikan ke Nazhir (wakaf perpetual)

Nominal ST dibayarkan sepenuhnya kepada investor

Nominal SR dibayarkan sepenuhnya kepada investor

Dasar hukum PMK Bookbuilding Nomor 69/PMK.08/2020

PMK SBSN Ritel Nomor 125/PMK.08/2018

PMK SBSN Ritel Nomor 125/PMK.08/2018

16

Kesesuaian Syariah CWLS Ritel

“ CWLS Ritel dikelola berdasarkan prinsip syariah, tidak mengandung unsur riba, gharar (ketidakjelasan), dan maysir (judi), serta telah mendapatkan pernyataan kesesuaian syariah dari Dewan Syariah Nasional – Majelis Ulama Indonesia (Nomor B-578/DSN-MUI/IX/2020

tanggal 29 September 2020)”

17

MEKANISME LKSPWU MENJADI AGEN PENJUAL CWLS RITEL

BSM

MUAMALAT

BRIS

BNIS

BPD DIY

CIMB NIAGA SYARIAH

DKI SYARIAH

SYARIAH BUKOPIN

KALSEL SYARIAH

BPRS HIK BPD JATIM SYARIAH

BPD SUMUT SYARIAH

BPD RIAU SYARIAH

BPD JOGJA SYARIAH

BPD JATENG SYARIAH

BPD KALBAR SYARIAH

LKSPWU

AGEN PENJUAL BJB SYARIAH

PANIN SYARIAH

SUMSEL BABEL SYARIAH

KALTIM KALTARA UUS

BTN SYARIAH

LKSPWU dapat menjadi Agen Penjual CWLS Ritel sesuai dengan ketentuan yang tercantum pada Pasal 7 & 7A dalam PMK No.69/PMK.08/2019

Penunjukan Agen Penjual CWLS Ritel sesuai dengan ketentuan yang tercantum pada Pasal 10 dalam PMK No.69/PMK.08/2019 “Bank, Perusahaan Efek dan Perusahaan Fintek yang telah ditetapkan oleh Pemerintah sebagai anggota mitra distribusi untuk penjualan SBSN ritel di pasar dalam negeri dapat ditunjuk sebagai Agen Penjual dalam hal penerbitan dan penjualan SBSN dengan skema investasi sosial (socially responsible based investment)” 18

Mitra Distribusi dan Nazhir CWLS Ritel seri SWR001

19

Lembaga Amil Zakat Infak dan Sedekah Nahdzatul Ulama (LAZISNU) Lembaga Amil Zakat Infak

dan Sedekah Muhammadiyah (LAZISMU)

Yayasan Bangun Sejahtera Mitra Umat (Yayasan BSM Umat)

Baitul Maal Muamalat Wakaf Salman ITB

YAYASAN HASANAH TITIK DOMPET DHUAFA

Proses Distribusi CWLS / penghimpunan wakaf uang sementara dilakukan melalui Mitra Distribusi.

Mitra Distribusi terdiri dari Bank Umum Syariah yang merupakan LKS PWU.

Setiap pihak, baik wakif individu maupun institusi, dapat berpartisipasi sebagai Wakif.

Wakif menyampaikan partisipasi wakaf uang sementara dalam bentuk jumlah unit penyertaan.

Nominal per-unit CWLS/ Sukuk Wakaf sebesar Rp1 juta.

Mitra Distribusi hanya bertugas melakukan penghimpunan wakaf uang sementara tanpa kewajiban underwriting, dan dimungkinkan untuk mendapat fee sesuai jumlah hasil penghimpunan dengan sistem single-fee.

Kliring dan setelmen akan dilakukan melalui sistem BI-SSSS setelah proses allotment.

Imbal Hasil CWLS Ritel berupa kupon, ditetapkan pada awal masa penghimpunan wakaf uang, dan digunakan untuk pembiayaan program dan kegiatan sosial yang bersifat non fisik.

Daftar Proyek dan program/kegiatan sosial yang akan dibiayai dari Imbal Hasil CWLS akan ditetapkan sebelum masa penghimpunan CWLS, disiapkan bersama-sama antara Pemerintah, BWI, dan LKS-PWU.

20

Mekanisme Penerbitan CWLS melalui LKS PWU

Proyek Sosial Yang Akan Dibiayai Dari Imbalan CWLS Ritel

21

Proyek Sosial Yang Akan Dibiayai Dari Imbalan CWLS Ritel

22

Melalui Pembangunan Masjid Salman Rasidi di Kab. Bandung

580 jamaah 1.400 m2 Luas Lahan Target Sasaran

Rp 1.07 Milyar Total Budget

Proyek Sosial Yang Akan Dibiayai Dari Imbalan CWLS Ritel

23

Proyek Sosial Yang Akan Dibiayai Dari Imbalan CWLS Ritel

24

Cara Berwakaf Uang Melalui Skema CWLS Ritel

25

Wakif Agen Penjual/ Mitra Distribusi

Kementerian Keuangan

• Menghubungi/mendatangi Mitra Distribusi • Mengisi Akta Ikrar Wakaf dan formulir

pemesanan CWLS Ritel • Menyetorkan dana wakaf

• Membuatkan SID dan SRE • Mencatatkan pada sistem SBN

Kementerian Keuangan

• Pembayaran Imbalan/kupon untuk membiayai program/kegiatan sosial

• Pembayaran nilai nominal pada saat jatuh tempo

Hasil Penerbitan CWLS

Wakaf uang (temporer & permanen) dikonsolidasikan dan dioptimalkan untuk membiayai proyek/kegiatan sosial:

Rp14,91M

Nominal Penjualan

Investor/Wakif

Tanggal Penerbitan

Mayoritas individu (institusi 0,38%)

Rp50,85 M

Mayoritas institusi (individu 0,29%)

Private Placement

dgn BWI, 5,00%

(fixed p.a)

10 Mar 2020

Metode/ Kupon Penerbitan

%

26 Nov 2020

Bookbuilding melalui 4 Midis, 5,50% (fixed p.a.)

SW001 SWR001 Merupakan wujud nyata dukungan dan komitmen yang kuat dari otoritas, dalam hal ini BWI, Kemenkeu, Kemenag, dan BI, terhadap upaya pengembangan dan inovasi di bidang keuangan dan investasi sosial Islam di Indonesia

SW001 SWR001 Diskonto Pembangunan retina center di RS Wakaf Achmad Wardi Serang, Banten Imbalan - Operasi katarak gratis - Pengadaan mobil

ambulance

Program bantuan alat bantu dengar Program penangkaran benih padi Program bantuan indukan sapi Program bantuan biaya Pendidikan Pemberdayaan UMKM Beasiswa Pembiayaan pengobatan pasien

dhuafa

TERIMA KASIH

Direktorat Jenderal Pengelolaan Pembiayaan dan Risiko Kementerian Keuangan RI

Gedung Frans Seda Lantai 2,

Jl. Wahidin Raya No. 1, Jakarta Pusat – Kode pos: 10710 Phone: (021) 3500843, Fax: (021) 3502195

Site: www.djppr.kemenkeu.go.id

Peran Para Pihak Dalam Skema CWLS Ritel

NAZHIR Menjalankan fungsi administrasi, pengelolaan, pengembangan, dan

pengawasan wakaf uang

LKS PWU Mitra Distribusi: Memasarkan CWLS

Ritel kepada masyarakat LKS PWU: Menerima wakaf uang,

menerbitkan Akta Ikrar Wakaf (AIW) & Sertifikat Wakaf Uang (SWU)

WAKIF (individu / institusi)

3. Penyerahan wakaf uang

4. Menerima AIW & SWU

1. Penunjukan sebagai Mitra Distribusi CWLS Ritel

Pengelolaan penghimpunan wakaf uang

2b. Pemberian kuasa kepada Wakif utk membeli CWLS Ritel

2a. Isi AIW dan form pemesanan CWLS Ritel

5. Proceeds CWLS Ritel (kepemilikan tercatat a.n Wakif)

Nazhir CWLS Ritel menyusun program & laporan distribusi imbal hasil CWLS Ritel serta menyampaikannya ke BWI, Kemenag, Kemenkeu, dan Wakif (Peraturan BWI No 1 Tahun 2020)

6. Pembayaran Kupon/Imbalan periodik

7. Penyaluran hasil manfaat wakaf uang

MAUQUF ‘ALAIH (penerima manfaat)

Laporan pengelolaan wakaf uang

Regulasi & supervisi

Laporan keuangan wakaf uang

Regulasi & supervisi

Regulasi & supervisi Lembaga Keuangan Syariah

8. Nilai nominal CWLS Ritel pada saat jatuh tempo

Proyek/Kegiatan Sosial non APBN

Agen Penatausaha & Agen Pembayar

28

Skema CWLS Ritel: Bookbuilding

BWI

KEMENTERIAN KEUANGAN RI

Selaku MITRA NAZHIR

PENGUMPULAN dan

Mitra Distribusi SBSN

5. Pemanfaatan Imbalan untuk pembangunan Aset

Wakaf dan Program/Kegiatan Sosial

6a. Pelunasan sukuk

2. Pembelian SBSN

3. SBSN

Kontrak/MoU/PKS

4. Pembayaran Imbalan

1a. Dana Wakaf Wakaf uang temporer

Wakaf uang perpetual

WAKIF

6b. Pengembalian Dana Wakaf Temporer

1b. Dana Wakaf, melalui Mitra Nazhir Non LKS PWU

Penerapan Waqf Core Principles

NAZHIR

(Penyaluran)

Proyek yang menjadi Aset Wakaf dan Program/Kegiatan Sosial (bukan merupakan

program/kegiatan APBN)

LKS PWU

NAZHIR (Pengumpulan)

29

Proses Distribusi CWLS / penghimpunan dana wakaf uang temporer dilakukan melalui Mitra Distribusi (Bank Umum Syariah yang merupakan LKS PWU)

Setiap pihak, baik wakif individu maupun institusi, dapat berpartisipasi sebagai Wakif. Wakif (individu/institusi) menyampaikan partisipasi wakaf uang temporer. Nominal per-unit Rp1 juta, dengan minimum penyertaan Rp1 juta.

Mitra Distribusi hanya bertugas melakukan penghimpunan wakaf uang temporer tanpa kewajiban underwriting, dan dimungkinkan untuk mendapat fee sesuai jumlah hasil penghimpunan dengan sistem single-fee.

Kliring dan setelmen akan dilakukan melalui sistem BI-SSSS setelah proses allotment.

Indikatif range tingkat imbalan disampaikan sebelum masa penawaran / penghimpunan dan ditetapkan pada akhir masa penawaran

Daftar Proyek dan program/kegiatan sosial yang akan dibiayai dari Imbal Hasil CWLS akan ditetapkan sebelum masa penghimpunan CWLS, disiapkan bersama-sama antara Pemerintah, BWI, dan LKS-PWU.

Imbalan dibayarkan secara periodik setiap bulan kepada Mitra Nazhir untuk pembiayaan program / kegiatan sosial.

Nazhir bertanggung jawab atas penyaluran dana hasil investasi sesuai dengan proyek dan program yang telah ditetapkan kepada investor melalui BWI dan dimuat dalam website BWI

Slide Number 1Slide Number 2PERAN STRATEGIS SUKUK NEGARASlide Number 4Slide Number 5Slide Number 6Slide Number 7Slide Number 8KONSEP SUKUK WAKAF/CWLSConcern Terkait CWLS RitelSlide Number 11Slide Number 12Slide Number 13Slide Number 14Slide Number 15Slide Number 16Slide Number 17MEKANISME LKSPWU MENJADI AGEN PENJUAL�CWLS RITELSlide Number 19Mekanisme Penerbitan CWLS melalui LKS PWUSlide Number 21Slide Number 22Slide Number 23Slide Number 24Slide Number 25Slide Number 26Slide Number 27Slide Number 28Slide Number 29