laporan kinerja djppr tahun 2016...biaya utang, karena terdapatnya idle cash. dalam hal ini,...
TRANSCRIPT
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
vvv
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
i
IKHTISAR EKSEKUTIF
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016 disusun sebagai bentuk laporan
pertanggungjawaban pelaksanaan kinerja DJPPR selama tahun 2016. Pada tahun 2016,
DJPPR telah menetapkan target kinerja yang akan dicapai dalam bentuk kontrak kinerja
antara Direktur Jenderal Pengelolaan Pembiayaan dan Risiko dengan Menteri Keuangan
yang terdiri dari 13 Sasaran Strategis dan 22 Indikator Kinerja Utama (IKU).
Keseluruhan IKU dimaksud berhasil mencapai target, sehingga berstatus hijau dengan
Nilai Kinerja Organisasi (NKO) sebesar 113,24%.
IKU core bussiness DJPPR yang juga menjadi salah satu IKU Menteri Keuangan
adalah “Persentase Pengadaan Utang Sesuai Kebutuhan Pembiayaan”. IKU ini
digunakan untuk mengukur tingkat akurasi antara realisasi pengadaan utang dengan
target yang telah ditetapkan. Secara ideal, pengadaan utang harus tepat sesuai dengan
kebutuhan yang ada. Apabila tidak mencukupi, akan berdampak pada tidak
tertutupnya defisit APBN. Sebaliknya, apabila melebihi, akan berdampak pada inefisiensi
biaya utang, karena terdapatnya idle cash. Dalam hal ini, pengadaan utang adalah total
realisasi disbursment pinjaman program dan penerbitan SBN bruto. Adapun target
pengadaan utang adalah target utang yang ditetapkan secara dinamis oleh Komite ALM
dan/atau kebijakan Menteri Keuangan baik secara periodik maupun sewaktu-waktu
sesuai dengan situasi dan kondisi, dengan mempertimbangkan berbagai aspek, antara
lain: target defisit APBN, proyeksi penerimaan (a.l. pajak, bea, cukai, PNBP), proyeksi
kebutuhan kas/belanja, proyeksi kebutuhan cash reserve yang cukup dan aman, kondisi
pasar dan kebutuhan pengembangan pasar, dan kapasitas berutang.
Sampai dengan akhir 2016, realisasi utang (gross) sebesar IDR 687,19 triliun atau
setara 99,99% dari target sebesar IDR 687,29 triliun, berdasarkan target yang ditetapkan
oleh Komite ALM. Realisasi dimaksud terdiri dari instrumen:
a. Pinjaman program sebesar IDR 35,33 triliun;
b. SUN sebesar IDR 471,96 triliun; dan
c. SBSN sebesar IDR 179,9 triliun.
Keberhasilan capaian realisasi pembiayaan utang di atas didukung oleh beberapa
faktor sebagai berikut:
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
ii
1. Penerbitan SBN domestik dan SBN valas berdenominasi USD, EUR dan JPY
sepanjang tahun 2016 menghasilkan permintaan penawaran yang oversubscribed.
2. Kebijakan Pengampunan Pajak (Tax Amnesty) yang mendorong aliran dana
repatriasi dan meningkatkan capital inflow di pasar keuangan.
Selain pelaksanaan pencapaian IKU tersebut, DJPPR juga melaksanakan beberapa
kegiatan dalam rangka menunjang pencapaian Sasaran Strategis, di antaranya adalah
pelaksanaan kegiatan Indonesia Public Private Partnership Day 2016 dan Investor
Gathering. Dalam rangka mensukseskan program Tax Amnesty, DJPPR juga turut
berkontribusi dalam penyiapan infrastruktur gateway guna menampung aliran dana
repatriasi dari luar negeri.
Sementara itu, terkait dengan rekomendasi hasil Survei Kesehatan Organisasi
Kementerian Keuangan tahun 2015, DJPPR telah melaksanakan beberapa kegiatan
berupa review Renstra 2015-2019, pembentukan Jabatan Fungsional, dan kegiatan
Coaching and Counseling untuk meningkatkan kinerja pegawai.
Penyusunan Laporan Kinerja ini diharapkan dapat memberikan informasi secara
transparan kepada seluruh pihak yang terkait dengan tugas dan fungsi DJPPR dan
menjadi umpan balik bagi peningkatan kinerja DJPPR pada periode berikutnya.
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
iii
DAFTAR ISI
DAFTAR ISI ................................................................................................................................ iii
DAFTAR TABEL .......................................................................................................................... v
DAFTAR GAMBAR ................................................................................................................. vii
DAFTAR GRAFIK ................................................................................................................... viii
KATA PENGANTAR .................................................................................................................. x
BAB I PENDAHULUAN ............................................................................................................. 1
A. Tugas, Fungsi, Organisasi, dan Sumber Daya Manusia ........................................ 1
1. Perkembangan Unit Pengelola Pembiayaan dan Risiko ....................................... 1
2. Tugas dan Fungsi ........................................................................................................... 2
3. Organisasi ....................................................................................................................... 3
4. Stakeholders Pengelolaan Pembiayaan dan Risiko ................................................ 4
5. Sumber Daya Manusia ................................................................................................. 7
B. Mandat yang Diberikan Kepada Instansi ............................................................... 10
1. Pedoman Umum .......................................................................................................... 10
2. Pedoman Khusus: ........................................................................................................ 11
C. Peran Strategis Direktorat Jenderal Pengelolaan Pembiayaan dan Risiko ...... 12
1. Memenuhi Pembiayaan APBN yang Bersumber dari Utang .............................. 12
2. Mewujudkan Kesinambungan Fiskal Melalui Pengelolaan Portofolio dan
Risiko Pembiayaan ...................................................................................................... 13
3. Pengembangan Pasar yang Dalam, Aktif, dan Likuid ......................................... 14
D. Sistematika Penyajian ................................................................................................ 15
BAB II PERENCANAAN KINERJA ....................................................................................... 18
A. Rencana Strategis ......................................................................................................... 18
1. Visi.................................................................................................................................. 18
2. Misi ................................................................................................................................. 19
3. Nilai-Nilai ..................................................................................................................... 19
4. Tujuan ............................................................................................................................ 20
5. Sasaran Strategis .......................................................................................................... 20
6. Kebijakan ...................................................................................................................... 21
7. Strategi ........................................................................................................................... 21
8. Program dan Kegiatan ................................................................................................ 22
B. Penetapan Kinerja ....................................................................................................... 22
BAB III AKUNTABILITAS KINERJA ................................................................................... 34
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
iv
A. Capaian Kinerja Organisasi ....................................................................................... 34
1. Capaian IKU Tahun 2016 ........................................................................................... 34
2. Perbandingan Capaian IKU Tahun 2014 – 2016 ..................................................... 36
3. Evaluasi dan Analisis Kinerja Tahun 2016 ............................................................. 39
B. Kinerja Lainnya ......................................................................................................... 118
C. Realisasi Anggaran .................................................................................................... 136
BAB IV PENUTUP ................................................................................................................... 145
A. Simpulan ..................................................................................................................... 145
B. Kendala Dalam Pencapaian Kinerja ...................................................................... 145
C. Strategi Pemecahan Masalah di Masa Mendatang.............................................. 146
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
v
DAFTAR TABEL
Tabel 3. 1 Capaian IKU Kemenkeu-One Tahun 2016 ......................................................................... 34 Tabel 3. 2 Perbandingan Capaian IKU Kemenkeu-One Tahun 2014 – 2016 ................................... 36 Tabel 3. 3 Posisi Utang Pemerintah Pusat Tahun 2011-2016 .............................................................. 41 Tabel 3. 4 Pagu dan Realisasi Belanja dan Pembiayan Utang Tahun 2016 ..................................... 42 Tabel 3. 5 Rincian Penerbitan SBSN Tahun 2016 ................................................................................ 43 Tabel 3. 6 Perkembangan Penerbitan SBSN s.d. 2016 ........................................................................ 44 Tabel 3. 7 Milestone Pelaksanaan Pembiayaan Proyek SBSN .......................................................... 45 Tabel 3. 8 Penawaran SUN Yang Memenuhi Benchmark .................................................................. 48
Tabel 3. 9 Hasil Penerbitan SUN melalui Lelang Tahun 2016 .......................................................... 49 Tabel 3. 10 Penerbitan SUN Berdenominasi USD di Pasar Perdana Internasional ...................... 50 Tabel 3. 11 Penerbitan Surat Utang Negara Berdenominasi Euro .................................................... 50 Tabel 3. 12 Penerbitan Surat Utang Negara Berdenominasi Yen ...................................................... 51 Tabel 3. 13 Penerbitan SUN Metode Private Placement Tahun 2016 .............................................. 53
Tabel 3. 14 Kinerja Pengelolaan SUN Tahun 2012 – 2016 .................................................................. 54 Tabel 3. 15 Realisasi Pengadaan Pinjaman Program Tahun 2016 ..................................................... 55 Tabel 3. 16 Capaian IKU Persentase Pengadaan Utang Sesuai Kebutuhan Pembiayaan Dalam 3
Tahun Terakhir ...................................................................................................................... 56 Tabel 3. 17 Capaian IKU Persentase Rekomendasi Mitigasi Risiko Keuangan Negara yang
Disetujui Menteri Keuangan ............................................................................................... 61 Tabel 3. 18 Capaian IKU Target Pemenuhan Dukungan Pemerintah ............................................. 67 Tabel 3. 19 Nilai Indeks Kepuasan Pengguna Layanan DJPPR ........................................................ 71 Tabel 3. 20 Nilai Indeks Kepuasan Pengguna Layanan DJPPR ........................................................ 71 Tabel 3. 21 Capaian IKU Indeks Kepuasan Pengguna Layanan DJPPR ......................................... 72 Tabel 3. 22 Rekomendasi Dalam Rangka Peningkatan Layanan Yang Perlu Ditindaklanjuti ... 73 Tabel 3. 23 Capaian IKU Tingkat akurasi pembayaran kewajiban pembiayaan dan dukungan
pemerintah .............................................................................................................................. 75 Tabel 3. 24 Realisasi Likuiditas Pasar SBN .......................................................................................... 77 Tabel 3. 25 Capaian IKU Tingkat Likuiditas Pasar SBN .................................................................... 77 Tabel 3. 26 Persentase Pertumbuhan Jumlah Nominal ...................................................................... 79 Tabel 3. 27 SBN Tradable yang Dimiliki oleh Investor Domestik dan Asing ............................... 80 Tabel 3. 28 Capaian IKU Persentase Pertumbuhan Jumlah Nominal ............................................. 81 Tabel 3. 29 Pinjaman Kegiatan yang Ditandatangani Tahun 2016 ................................................... 84 Tabel 3. 30 Capaian IKU Tingkat Efektivitas dan Efisiensi Pinjaman ............................................ 85
Tabel 3. 31 Deviasi Proyeksi Perencanaan Kas Pemerintah Pusat ................................................... 88 Tabel 3. 32 Pencapaian Target Effective Cost ....................................................................................... 89
Tabel 3. 33 Perkembangan Capaian IKU Persentase pencapaian efisiensi biaya utang .............. 90
Tabel 3. 34 Perkembangan Capaian IKU Persentase Pemenuhan Target Risiko Portofolio
Utang .................................................................................................................................. 93
Tabel 3. 35 Perkembangan Capaian IKU Tingkat Efektivitas Pengendalian Risiko Default
Badan Usaha yang Dijamin ............................................................................................. 96
Tabel 3. 36 Perkembangan Progress Implementasi Kerangka Kerja ALM Negara Dalam
Rangka Pengelolaan Risiko Keuangan Negara ............................................................. 98
Tabel 3. 37 Perkembangan Capaian IKU Tingkat Penerapan Pengendalian Intern .................. 102
Tabel 3. 38 Pelaksanaan Sosialisasi Pasar SBN Tahun 2016 ......................................................... 104
Tabel 3. 39 Perkembangan Capaian IKU Tingkat Efektivitas Edukasi dan Komunikasi ......... 104
Tabel 3. 40 SKJ Soft Competency ...................................................................................................... 106
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
vi
Tabel 3. 41 SKJ Hard Competency .................................................................................................... 107
Tabel 3. 42 Perkembangan Capaian IKU Persentase Pemenuhan Standar Soft dan Hard
Competency ...................................................................................................................... 107
Tabel 3. 43 Summary Progress Inisiatif Transformasi Kelembagaan DJPPR .............................. 110
Tabel 3. 44 Perkembangan Capaian IKU Persentase Implementasi Inisiatif Transformasi
Kelembagaan ................................................................................................................... 111
Tabel 3. 45 Tingkat Downtime Sistem TIK ..................................................................................... 112
Tabel 3. 46 Tingkat Akurasi Data Output Masing-masing Unit Eselon II .................................. 114
Tabel 3. 47 Perkembangan Capaian Tingkat Akurasi dan Validasi Data Output...................... 114 Tabel 3. 48 Realisasi DIPA dan Capaian Output DJPPR Tahun Anggaran 2016 (dalam ribuan)
........................................................................................................................................... 115
Tabel 3. 49 Perkembangan Capaian IKU Persentase Kualitas Pelaksanaan Anggaran ............. 117
Tabel 3. 50 Hasil Evaluasi (Assessment) Pelaksanaan Tindak Lanjut Rekomendasi Penilaian
Kesehatan DJPPR Semester II Tahun 2016 .................................................................. 126
Tabel 3. 51 Kontrak Kinerja Tahun 2015 ......................................................................................... 132
Tabel 3. 52 Kontrak Kinerja Tahun 2016 ......................................................................................... 133
Tabel 3. 53 Matrik Perubahan Rencana Kerja DJPPR Tahun 2016 dan 2017 .............................. 134
Tabel 3. 54 Pagu dan Realisasi Anggaran Per Jenis Belanja Tanpa SelfBlocking Tahun 2016 .. 136
Tabel 3. 55 Perbandingan Pagu dan Realiasi Anggaran Per Jenis Belanja Tahun 2015 dan 2016
........................................................................................................................................... 136
Tabel 3. 56 Pagu dan Realisasi Anggaran Per Output Tahun 2016 .............................................. 137
Tabel 3. 57 Perbandingan Pagu dan Realiasi Anggaran Per Output Tahun 2015 dan 2016 ....... 139
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
vii
DAFTAR GAMBAR
Gambar 3. 1 Jalur Double Track Cirebon-Kroya ............................................................................... 46
Gambar 3. 2 Proyek Pembangunan Gedung Kuliah IAIN Palangkaraya ..................................... 47
Gambar 3. 3 Proyek Pembangunan Gedung Laboratorium Terpadu IAIN Jember ..................... 47
Gambar 3. 4 Sambutan Menteri Keuangan Sri Mulyani dalam Indonesia PPP Event 2016 ...... 118
Gambar 3. 5 Sesi Pemaparan Strategi Pembiayaan APBN Tahun 2017 ....................................... 120
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
viii
DAFTAR GRAFIK
Grafik 1.1 Komposisi Pegawai Menurut Golongan..............................................
Grafik 1.2 Komposisi Pegawai Menurut Unit Eselon II................................... ....
Grafik 1.3 Komposisi Pegawai Menurut Jabatan..................................................
Grafik 1.4 Komposisi Pegawai Menurut Jenis Kelamin.......................................
Grafik 1.5 Komposisi Pegawai Menurut Jenjang Pendidikan.............................
Grafik 3. 1 Ikhtisar Capaian Kinerja DJPPR Tahun 2016.....................................
Grafik 3. 2 Distribusi Jumlah dan Volume Pemesanan ORI013.........................
Grafik 3. 3 Kinerja Pengelolaan SUN Tahun 2012-2016.......................................
Grafik 3. 4 Indeks Kepuasan Pengguna Layanan DJPPR Tahun 2016..............
Grafik 3. 5 Indeks Kepuasan Pengguna Layanan Unit Eselon I..........................
7
7
8
8
9
39
53
55
68
68
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
ix
DAFTAR LAMPIRAN
1. Dokumen Kontrak Kinerja Kemenkeu-One DJPPR tahun 2016
2. Dokumen Pengukuran Kinerja DJPPR tahun 2016
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
x
KATA PENGANTAR
Selaras dengan ikhtiar kita untuk meningkatkan kesejahteraan rakyat melalui
kegiatan pembangunan di segala bidang, telah sepantasnya kita senantiasa
memanjatkan puji syukur kehadirat Tuhan Yang Maha Esa atas semua limpahan
Rahmat dan Karunia-Nya yang tidak terhingga bagi bangsa ini.
Demi terwujudnya akuntabilitas dan transparansi dalam pelaksanaan tugas,
pencapaian visi, misi dan tujuan organisasi, serta sebagai alat penilaian dan
pengendalian dalam rangka memacu peningkatan kinerja organisasi, disusunlah
Laporan Kinerja. Laporan Kinerja Direktorat Jenderal Pengelolaan Pembiayaan dan
Risiko (DJPPR) merupakan perwujudan pertanggungjawaban atas pencapaian
tujuan/sasaran strategis DJPPR tahun 2016 sebagai salah satu Unit Eselon I di
lingkungan Kementerian Keuangan yang disusun dalam rangka memenuhi ketentuan
Peraturan Menteri Negara Pendayagunaan Aparatur Negara dan Reformasi Birokrasi
Nomor 53 Tahun 2014 tentang Petunjuk Teknis Penyusunan Perjanjian Kinerja,
Pelaporan Kinerja dan Reviu Atas Laporan Kinerja (Permenpan Nomor 53/2014).
Sejalan dengan proses reformasi birokrasi, indikator keberhasilan yang digunakan
dalam Laporan Kinerja DJPPR diukur berdasarkan peta strategi (strategy map) DJPPR
yang disusun dengan menggunakan metodologi Balanced Scorecard (BSC). Peta strategi
tersebut memetakan setiap Sasaran Strategis (SS) yang akan dicapai dalam rangka
pencapaian tujuan organisasi sesuai visi dan misi yang diemban. Setiap SS memiliki
ukuran yang disebut sebagai Indikator Kinerja Utama (IKU) dengan target kinerja yang
telah ditentukan. Pada tahun 2016, DJPPR memiliki peta strategi dengan 13 SS dan 22
IKU yang telah ditetapkan dalam Kontrak Kinerja Direktur Jenderal Pengelolaan
Pembiayaan dan Risiko dengan Menteri Keuangan. Pengukuran Laporan Kinerja
dengan menggunakan IKU diharapkan sekaligus menjadi bentuk transparansi dan
pertanggungjawaban pencapaian target kinerja dalam setahun. Selain itu ditetapkan
pula 10 Inisiatif Strategis Direktur Jenderal Pengelolaan Pembiayaan dan Risiko untuk
Tahun 2016.
Secara best practice, agenda reformasi birokrasi telah memberikan dorongan
sekaligus tantangan yang cukup besar bagi DJPPR untuk mampu menyelaraskan
fungsinya sebagai organisasi birokrasi sekaligus sebagai unit yang terkait dengan pasar
keuangan, baik domestik maupun internasional. Pasar keuangan yang berkembang
dengan sangat dinamis dan disertai dengan meningkatnya kompleksitas pekerjaan
menuntut DJPPR untuk menerapkan prinsip-prinsip good governance secara konsisten
serta meningkatkan kualitas organisasi untuk dapat menjaga kepercayaan pasar.
Dalam menjalankan tugasnya, sesuai dengan Keputusan Menteri Keuangan
Nomor 36/KMK.01/2014 tentang Cetak Biru Program Transformasi Kelembagaan
Kementerian Keuangan Tahun 2014-2025, visi DJPPR sesuai Rencana Strategis tahun
2015-2019 adalah “Menjadi unit yang profesional dalam mendukung pembiayaan APBN
dan investasi publik secara efisien sekaligus mengelola risiko dan menjaga
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
xi
kesinambungan fiskal ”. Visi tersebut kemudian dijabarkan dalam 5 misi, yakni sebagai
berikut:
1. Mewujudkan pengelolaan portofolio utang pemerintah yang efektif, transparan,
dan akuntabel;
2. Mengendalikan pengadaan/penerbitan utang melalui penetapan kapasitas
berutang yang mendukung stabilitas fiskal;
3. Mengedepankan sumber-sumber pembiayaan dalam negeri dan mengembangkan
pasar finansial domestik yang efisien dan stabil;
4. Memperoleh sumber pembiayaan alternatif, sekaligus mendukung stabilitas pasar
keuangan regional;
5. Menjaga risiko finansial sovereign pemerintah dikelola secara pruden dan holistic.
Dengan mengacu pada visi dan misi yang telah ditetapkan untuk periode tahun
2015 - 2019, DJPPR diharapkan dapat mencapai target kinerja secara lebih terarah,
transparan, dan akuntabel, serta mampu menjawab tantangan-tantangan yang dihadapi
dalam pelaksanaan tugas.
Direktur Jenderal,
Robert Pakpahan NIP 195910201980121001
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
xii
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
xiii
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
1
BAB I
PENDAHULUAN
A. Tugas, Fungsi, Organisasi, dan Sumber Daya Manusia
1. Perkembangan Unit Pengelola Pembiayaan dan Risiko
Dalam rangka memenuhi kebutuhan pembiayaan APBN, dibentuklah suatu
unit pengelola pembiayaan dan risiko, yaitu Direktorat Jenderal Pengelolaan
Pembiayaan dan Risiko (DJPPR) yang berada di bawah naungan Kementerian
Keuangan. DJPPR dibentuk berdasarkan Peraturan Menteri Keuangan (PMK)
Nomor 206/PMK.01/2014 tentang Organisasi dan Tata Kerja Kementerian
Keuangan sebagaimana diubah dengan PMK Nomor 234/PMK.01/2015.
Untuk meningkatkan efektivitas pelaksanaan tugas dan mutu pelayanan
kepada masyarakat, perlu diwujudkan suatu tata kelola yang baik di lingkungan
DJPPR. Unit pengelola utang telah mengalami beberapa kali perubahan seiring
dengan semakin meningkatnya kompleksitas pengelolaan utang sebagai akibat
semakin besar dan semakin beragamnya jumlah dan jenis utang Pemerintah.
Perkembangan unit pengelola utang diuraikan sebagai berikut:
a. Sebelum tahun 1998, sebagian besar utang pemerintah dalam bentuk
pinjaman luar negeri dikelola oleh Direktorat Dana Luar Negeri (DDLN) pada
Direktorat Jenderal Anggaran;
b. Tahun 1999, dibentuk Tim Debt Management Unit (DMU) di bawah Direktorat
Jenderal Lembaga Keuangan yang mempunyai tugas mengelola obligasi
negara yang diterbitkan untuk menyehatkan perbankan akibat krisis tahun
1998;
c. Tahun 2001, Tim DMU diubah menjadi Pusat Manajemen Obligasi Negara
(PMON) di bawah Sekretariat Jenderal yang secara khusus mengelola Surat
Utang Negara.
d. Tahun 2004, unit pengelolaan utang disatukan dalam Direktorat Jenderal
Perbendaharaan. PMON berubah menjadi Direktorat Pengelolaan Surat Utang
Negara sedangkan DDLN berubah menjadi Direktorat Pengelolaan Pinjaman
dan Hibah Luar Negeri;
e. Tahun 2006, dengan berkembangnya ruang lingkup pengelolaan utang dan
dalam rangka memusatkan pengelolaanya dalam unit tersendiri, dibentuk
Direktorat Jenderal Pengelolaan Utang;
f. Tahun 2007 s.d 2011, Direktorat Jenderal Pengelolaan Utang telah 2 kali
melaksanakan penataan organisasi yang ditetapkan melalui:
1) Peraturan Menteri Keuangan Nomor 100/PMK.01/2008 tentang
Organisasi dan Tata Kerja Departemen Keuangan; dan
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
2
2) Peraturan Menteri Keuangan Nomor 184/PMK.01/2010 tentang
Organisasi dan Tata Kerja Kementerian Keuangan.
g. Tahun 2012, Direktorat Jenderal Pengelolaan Utang kembali mengusulkan
penataan organisasi sebagai dampak likuidasi Badan Pengawas Pasar Modal
dan Lembaga Keuangan yang sebagian bergabung kedalam Otoritas Jasa
Keuangan. Sebagai respon, dilakukan reposisi Pusat Pengelolaan Risiko Fiskal
untuk menjadi bagian dari DJPPR yang sebelumnya merupakan unit Eselon II
pada Badan Kebijakan Fiskal. Hal tersebut juga ditujukan untuk melakukan
integrasi pengelolaan risiko keuangan baik fiskal maupun utang.
h. Sebagai tindak lanjut dari butir g di atas, pada Tahun 2013, Direktorat
Jenderal Pengelolaan Utang mengusulkan perubahan nama instansi menjadi
Direktorat Jenderal Pengelolaan Pembiayaan dan Risiko. Nomenklatur nama
tersebut dilatarbelakangi oleh penggabungan Pusat Pengelolaan Risiko Fiskal
ke dalam unit DJPPR. Akhir tahun 2014, telah ditetapkan PMK
206/PMK.01/2014 yang mengesahkan pembentukan DJPPR.
i. Pada tahun 2015, DJPPR melakukan penataan organisasi dengan
menambahkan Unit Hubungan Investor untuk melaksanakan perumusan,
analisis dan rekomendasi terkait strategi, kebijakan, dan program kerja
kehumasan dan hubungan investor; pemantauan, harmonisasi, dan evaluasi
atas pelaksanaan program kehumasan dan hubungan investor; pengumpulan,
pengolahan, dan pemutakhiran data informasi terkait hubungan investor;
serta koordinasi dan harmonisasi rencana kerja dan program kehumasan dan
hubungan investor dengan unit lain yang terkait. Penataan organisasi ini
ditetapkan dengan disahkannya PMK Nomor 234/PMK.01/2015 tentang
Organisasi dan Tata Kerja Kementerian Keuangan.
j. Pada tahun 2016, DJPPR kembali melakukan penataan organisasi dalam
rangka penajaman tugas pokok dan fungsi serta harmonisasi terhadap tugas-
tugas yang beririsan. Selain hal tersebut juga dilakukan pengembangan
organisasi berupa pembentukan Jabatan Fungsional Analis Pembiayaan dan
Risiko Keuangan.
Penataan organisasi tersebut dilakukan sesuai dengan Peraturan Menteri
Keuangan Nomor 76/PMK.01/2009 tentang Pedoman Penataan Organisasi di
Lingkungan Departemen Keuangan, dimana hal tersebut merupakan suatu proses
yang dilakukan secara berkesinambungan untuk merespon dinamika perubahan
lingkungan dan tuntutan publik, baik sebagai regulator maupun sebagai pemberi
layanan kepada masyarakat. Penataan organisasi merupakan upaya untuk
menyempurnakan tugas, fungsi dan struktur organisasi demi terwujudnya
pencapaian visi dan misi organisasi secara efektif dan efisien.
2. Tugas dan Fungsi
Berdasarkan Peraturan Menteri Keuangan Nomor 234/PMK.01/2015
tentang Organisasi dan Tata Kerja Kementerian Keuangan, Direktorat Jenderal
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
3
Pengelolaan Pembiayaan dan Risiko mempunyai tugas merumuskan serta
melaksanakan kebijakan dan standardisasi teknis di bidang pengelolaan
pembiayaan dan risiko sesuai dengan kebijakan yang ditetapkan oleh Menteri
Keuangan, dan berdasarkan peraturan perundang-undangan yang berlaku. Dalam
melaksanakan tugasnya, DJPPR menyelenggarakan fungsi:
a. Perumusan kebijakan di bidang pengelolaan pembiayaan dan risiko;
b. Pelaksanaan kebijakan di bidang pengelolaan pembiayaan dan risiko;
c. Penyusunan norma, standar, prosedur, dan kriteria di bidang pengelolaan
pembiayaan dan risiko;
d. Pemberian bimbingan teknis dan evaluasi di bidang pengelolaan pembiayaan
dan risiko; dan
e. Pelaksanaan administrasi Direktorat Jenderal Pengelolaan Pembiayaan dan
Risiko.
3. Organisasi
Dalam rangka penerapan international best practice organisasi pengelola
utang, Direktorat Jenderal Pengelolaan Pembiayaan dan Risiko membagi struktur
organisasinya berdasarkan:
a. Fungsi Front Office, dilaksanakan oleh:
1) Direktorat Pinjaman dan Hibah (Dit. PH);
2) Direktorat Surat Utang Negara (Dit. SUN);
3) Direktorat Pembiayaan Syariah (Dit. PS);
4) Direktorat Pengelolaan Risiko Keuangan Negara (Dit. PRKN);
5) Direktorat Pengelolaan Dukungan Pemerintah dan Pembiayaan
Infrastruktur (Dit. PDPPI)
b. Fungsi Middle Office, dilaksanakan oleh Direktorat Strategi dan Portofolio
Pembiayaan (Dit. SPP);
c. Fungsi Back Office dilaksanakan oleh Direktorat Evaluasi, Akuntansi, dan
Setelmen (Dit. EAS); serta
d. Fungsi Supporting and Coordinating Unit (sebagai pendukung dan koordinator
kegiatan teknis), dilaksanakan oleh Sekretariat Direktorat Jenderal.
Sementara itu, struktur organisasi Direktorat Jenderal Pengelolaan
Pembiayaan dan Risiko berdasarkan PMK Nomor 234/PMK.012015 yang
disahkan tanggal 22 Desember 2015, dapat dilihat pada bagan di bawah ini:
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
4
Gambar 1. 1 Struktur Organisasi DJPPR
4. Stakeholders Pengelolaan Pembiayaan dan Risiko
Dalam pelaksanaan tugas selaku pengelola pembiayaan dan risiko, peran
Direktorat Jenderal Pengelolaan Pembiayaan dan Risiko terkait secara langsung
dengan berbagai institusi baik internal maupun eksternal Kementerian Keuangan,
yang dapat dijelaskan antara lain sebagai berikut:
a. Internal Kementerian Keuangan, antara lain dengan:
1) Direktorat Jenderal Anggaran (DJA), dalam hal penyusunan komponen
pembiayaan APBN dan penyusunan dokumen anggaran, dan penyiapan
Daftar Kegiatan yang telah mendapatkan alokasi dana dari APBN untuk
digunakan sebagai underlying penerbitan Project Based Sukuk;
2) Badan Kebijakan Fiskal (BKF), dalam hal pelaksanaan kebijakan fiskal;
3) Direktorat Jenderal Perbendaharaan (DJPB), dalam hal:
1) koordinasi pengelolaan kas khususnya untuk mengharmonisasikan
pelaksanaan/eksekusi penerbitan/pengadaan utang tunai dengan
ketersediaan kas untuk pembiayaan; dan
2) koordinasi pengelolaan penerusan pinjaman.
4) Direktorat Jenderal Kekayaan Negara (DJKN), dalam hal penyusunan
underlying asset yang akan digunakan dalam penerbitan sukuk;
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
5
5) Direktorat Jenderal Pajak (DJP), dalam hal aspek perpajakan pada
pengelolaan utang;
6) Sekretariat Jenderal Kementerian Keuangan:
a) Biro Perencanaan dan Keuangan terkait penyusunan Rencana
Pembangunan Jangka Menengah, Rencana Kerja Tahunan, Rencana
Strategis Kementerian Keuangan dan Unit Eselon I, Penyusunan
Rencana Kerja dan Anggaran, serta Laporan Keuangan Kementerian;
b) Biro Organisasi dan Ketatalaksanaan terkait pelaksanaan penataan
organisasi, tata laksana, dan jabatan fungsional;
c) Biro Hukum terkait pelaksanaan perumusan peraturan perundang-
undangan dan memberikan pertimbangan hukum dalam rangka
penyelesaian masalah hukum yang berkaitan dengan tugas;
d) Biro Bantuan Hukum terkait koordinasi dan pelaksanaan penelaahan
kasus hukum, memberikan bantuan hukum, pendapat hukum, dan
perimbangan hukum yang berkaitan dengan tugas Kementerian
Keuangan;
e) Biro Sumber Daya Manusia terkait pembinaan dan pengelolaan
sumber daya manusia di lingkungan DJPPR sesuai dengan peraturan
perundang-undangan yang berlaku;
f) Biro Komunikasi dan Layanan Informasi terkait pelaksanaan tugas
aktivitas komunikasi, layanan informasi kebijakan pengelolaan
utang, penyusunan strategi komunikasi kehumasan, penyusunan
program komunikasi publik, dan monitoring opini publik;
g) Biro Perlengkapan terkait pengelolaan asset Barang Milik Negara
DJPPR berdasarkan peraturan perundang-undangan yang berlaku;
h) Biro Umum terkait pelaksanaan koordinasi urusan tata usaha dan
rumah tangga;
i) Pusat Informasi dan Teknologi Keuangan (Pusintek) terkait aspek
pengembangan sistem teknologi, informasi, dan komunikasi di
lingkungan Kementerian Keuangan;
j) Pusat Analisis dan Harmonisasi Kebijakan terkait pelaksanaan
analisis, harmonisasi dan sinergi kebijakan atas pelaksanaan program
dan kegiatan Menteri Keuangan, pengelolaan program dan kegiatan
Menteri Keuangan, dan pengelolaan indikator kinerja utama di
lingkungan Kementerian Keuangan; dan
k) Pusat Layanan Pengadaan Secara Elektronik terkait pelayanan
pengadaan secara elektronik Kementerian Keuangan.
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
6
7) Inspektorat Jenderal Kementerian Keuangan, dalam hal pelaksanaan
review APIP terkait penyusunan anggaran BUN dan pengawasan internal
Kementerian Keuangan; dan
8) Badan Pendidikan dan Pelatihan Keuangan (BPPK) khususnya Pusdiklat
Keuangan Umum dan Pusdiklat Pengembangan SDM, dalam hal
pelaksanaan Capacity Building Direktorat Jenderal Pengelolaan
Pembiayaan dan Risiko.
b. Eksternal Kementerian Keuangan, antara lain dengan:
1) Dewan Perwakilan Rakyat (DPR), dalam hal alokasi pembiayaan melalui
utang dalam APBN, persetujuan penggunaan BMN sebagai underlying
asset penerbitan SBSN, dan persetujuan penggunaan dana SAL untuk
pembelian SBN dalam rangka stabilisasi pasar SBN;
2) Bank Indonesia (BI) yang dalam kaitannya dengan pengelolaan utang
memiliki dua peran, yaitu:
a) Sebagai pengelola kebijakan moneter dan neraca pembayaran dalam
kerangka Asset and Liability Management (ALM); dan
b) Sebagai mitra dalam pengembangan pasar dan sebagai agen lelang,
agen penatausahaan utang, dan setelmen utang.
3) Otoritas Jasa Keuangan (OJK) sebagai mitra dalam pengembangan dan
pengawasan pasar SBN;
4) Pelaku pasar/investor termasuk dealer utama/primary dealers dan peserta
lelang, dalam hal mengembangkan kapasitas daya serap pasar dan
memperoleh input atas kondisi pasar keuangan pada umumnya (market
update), preferensi instrumen, dan rencana alokasi investasi;
5) Investment Bank dan International/Local Legal Counsel, dalam hal
pelaksanaan transaksi penerbitan SBN valas;
6) Lembaga Pemeringkat/Rating Agencies, dalam hal assessment tahunan dan
assessment transaksi penerbitan SBN valas;
7) Badan Perencanaan Pembangunan Nasional (Bappenas), dalam hal:
a) koordinasi penyusunan Rencana Pembangunan Jangka Menengah
(RPJM);
b) perencanaan usulan kegiatan yang dapat dibiayai dengan pinjaman
atau sebagai underlying asset sukuk project; dan
c) pelaksanaan dan monitoring/evaluasi kegiatan yang dibiayai dari
pinjaman.
8) Kementerian/Lembaga, dalam hal pelaksanaan kegiatan yang dibiayai
dari pinjaman, serta penyiapan policy matrix atas pinjaman program;
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
7
9) Kementerian Hukum dan Hak Asasi Manusia, dalam hal pemenuhan
dokumen pengefektifan pinjaman;
10) DSN – MUI, dalam hal penerbitan Fatwa dan Pernyataan Kesesuaian
Syariah (Opini Syariah) penerbitan SBSN;
11) Pemberi Pinjaman/Lender, dalam hal memperoleh informasi mengenai
fokus pembiayaan dan indikasi besaran/alokasi pinjaman; dan
12) Lembaga atau negara pemberi donor.
5. Sumber Daya Manusia
a. Gambaran Umum Pegawai
Berdasarkan data pegawai per 31 Desember 2016, jumlah pegawai
DJPPR adalah sebanyak 416 orang, dengan penjelasan sebagai berikut:
1) 407 orang berstatus Pegawai Negeri Sipil;
2) 9 orang berstatus Calon Pegawai Negeri Sipil.
Grafik 1.1 Komposisi Pegawai Menurut Golongan
Grafik 1. 2 Komposisi Pegawai Menurut
Unit Eselon II
No Golongan Pegawai Jumlah Pegawai
No Unit Eselon II Jumlah Pegawai
1 IV/e 1
1 Sekretariat
Direktorat Jenderal 80
2 IV/d 3
3 IV/c 5 2 Direktorat PH 61
4 IV/b 20 3 Direktorat SUN 51
5 IV/a 41 4 Direktorat PS 48
6 III/d 61 5 Direktorat PRKN 37
7 III/c 60 6 Direktorat PDPPI 32
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
8
8 III/b 80 7 Direktorat SPP 42
9 III/a 41 8 Direktorat EAS 65
10 II/d 47 JUMLAH 416
11 II/c 47
12 II/b 1
13 II/a 9
JUMLAH 416
Grafik 1. 3 Komposisi Pegawai Menurut Jabatan
Grafik 1. 4 Komposisi Pegawai Menurut
Jenis Kelamin
No Jabatan Pegawai Jumlah Pegawai
No
Jenis Kelamin
Pegawai
Jumlah
Pegawai
1 Eselon I 1 1 Laki-laki 308
2 Eselon II 8 2 Perempuan 108
3 Eselon III 33 JUMLAH 416
4 Eselon IV 130
5 Pelaksana 244
JUMLAH 416
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
9
Grafik 1. 5 Komposisi Pegawai Menurut Jenjang
Pendidikan
No Tingkat Pendidikan
Jumlah
Pegawai
1 S3 6
2 S2 133
3 S1/D4 168
4 D3 83
5 < D3 26
JUMLAH 416
Di bidang pendidikan, DJPPR membuka kesempatan sebesar-besarnya
bagi para pegawai untuk melanjutkan pendidikannya ke jenjang yang lebih
tinggi, baik melalui program beasiswa maupun dengan biaya sendiri,
sehingga kompetensi para pegawai DJPPR dapat menjadi lebih baik dan
dapat menopang bidang tugas di mana pegawai itu berada.
Pada tahun 2016, DJPPR telah memiliki peraturan terkait pola mutasi
dan pola karir sehingga penempatan para pegawai baik di unit-unit Eselon II
maupun pada jabatan-jabatan tertentu di lingkungan DJPPR, diharapkan telah
sesuai dengan kompetensi yang dimiliki oleh seorang pegawai dan memang
dibutuhkan oleh unit atau jabatan tempat kerja pegawai bersangkutan.
Selain itu, dengan adanya pengarusutamaan gender, walaupun jumlah
pegawai wanita lebih sedikit dibandingkan dengan jumlah pegawai
laki-laki, perlakuan dan penilaian kinerja tetap dilakukan secara adil. Hal
tersebut terbukti dengan diisinya beberapa jabatan strategis di DJPPR oleh
para pegawai perempuan. Sebagai contoh, di tingkat eselon II, dari 8 pejabat
Eselon II di DJPPR, 2 diantaranya adalah wanita. Sementara di tingkat eselon
III, dari 34 jabatan yang ada, 8 jabatan di antaranya diisi oleh wanita.
b. Program Pengembangan Pegawai
Unit organisasi yang handal tentu harus didukung penuh dengan
sumber daya manusia yang handal baik dari segi kualitas maupun kuantitas.
Sampai dengan tahun 2016, DJPPR telah melakukan beberapa kebijakan dan
kegiatan sebagai bagian program peningkatan kompetensi dan kinerja
pegawai. Adapun kebijakan dan kegiatan tersebut antara lain:
1) Penyusunan dan penetapan Hard Competency Pegawai DJPPR;
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
10
2) Penyusunan dan penetapan Soft Competency Pegawai DJPPR;
3) Penyusunan dokumen Gap Hard Competency Pegawai DJPPR;
4) Pelaksanaan Assesment Center (AC);
5) Pelaksanaan diklat teknis sesuai Standar Kompetensi Jabatan (SKJ) Hard
Competency;
6) Menugaskan pegawai untuk mengikuti Diklat Berbasis Kompetensi pada
Badan Pendidikan dan Pelatihan Keuangan;
7) Menugaskan pegawai untuk mengikuti diklat sertifikasi keahlian (CFA,
CHRP, dan sebagainya);
8) Peningkatan kemampuan Bahasa Inggris pegawai (TOEFL Training);
9) Membuka kesempatan pegawai mengikuti short course (IMF, DMFAS, dan
sebagainya) sesuai bidang tugasnya;
10) Membuka kesempatan pegawai untuk mencari program beasiswa dengan
inisiatif sendiri di dalam maupun luar negeri; dan
11) Mengirim pegawai mengikuti program beasiswa reguler baik dari Badan
Pendidikan dan Pelatihan Keuangan, maupun negara lain (Australia,
Jepang, dan lain-lain).
Dengan komposisi pegawai DJPPR seperti dijelaskan di atas dan dengan
program pengembangan pegawai yang terus dilakukan, DJPPR terbukti dapat
melaksanakan tugas dan fungsi dengan baik sesuai amanat peraturan
perundang-undangan. Hal ini membuktikan bahwa program pengembangan
pegawai DJPPR berjalan sesuai dengan tujuan yang diharapkan, yaitu dalam
rangka membentuk sumber daya manusia yang handal.
B. Mandat yang Diberikan Kepada Instansi
Tugas dan fungsi DJPPR dilaksanakan berdasarkan mandat yang diberikan
oleh peraturan perundang-undangan, antara lain:
1. Pedoman Umum
a. Undang-Undang Nomor 17 Tahun 2003 tentang Keuangan Negara dan
Peraturan Pemerintah Nomor 23 Tahun 2003 tentang Pengendalian Jumlah
Kumulatif Defisit APBN dan APBD, yang mengatur bahwa:
1) Jumlah kumulatif defisit APBN dan APBD dibatasi tidak melebihi 3%
dari Produk Domestik Bruto (PDB) tahun bersangkutan; dan
2) Jumlah kumulatif pinjaman Pemerintah dan Pemda dibatasi tidak
melebihi 60% dari PDB tahun yang bersangkutan.
b. Undang-Undang Nomor 1 Tahun 2004 tentang Perbendaharaan Negara, yang
mengatur antara lain:
1) Pembebanan biaya pengadaan utang/hibah Pemerintah pada APBN; dan
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
11
2) Tata cara pengadaan utang negara dan penerusan utang/hibah luar
negeri kepada Pemda dan BUMN/BUMD.
c. Undang-Undang tentang APBN yang ditetapkan setiap tahun antara lain
menyebutkan bahwa Pemerintah dapat melakukan perubahan instrumen
utang dalam hal terdapat sumber utang yang lebih menguntungkan.
2. Pedoman Khusus:
a. Undang-Undang Nomor 24 Tahun 2002 tentang Surat Utang Negara, yang
antara lain mengatur tentang tujuan penerbitan Surat Utang Negara;
b. Undang-Undang Nomor 19 Tahun 2008 tentang Surat Berharga Syariah
Negara yang antara lain mengatur tentang tujuan penerbitan Surat Berharga
Syariah Negara;
c. Peraturan Pemerintah Nomor 54 Tahun 2008 tentang Tata Cara Pengadaan
dan Penerusan Pinjaman Dalam Negeri Oleh Pemerintah, yang antara lain
mengatur tentang penggunaan pinjaman dalam negeri;
d. Peraturan Pemerintah Nomor 10 Tahun 2011 tentang Tata Cara Pengadaan
Pinjaman Luar Negeri dan Penerimaan Hibah, yang antara lain mengatur
tentang perencanaan, penggunaan, penatausahaan, pemantaun, evaluasi, dan
pelaporan serta pengawasan pinjaman luar negeri dan hibah;
e. Peraturan Presiden Nomor 80 Tahun 2011 tentang Dana Perwalian;
f. Peraturan Presiden Nomor 75 Tahun 2014 tentang Percepatan Penyediaan
Infrastruktur Prioritas;
g. Peraturan Presiden Nomor 2 Tahun 2015 tentang Rencana Pembangunan
Jangka Menengah Tahun 2015-2019;
a. Peraturan Menteri Keuangan Nomor 171/PMK.05/2007 tentang Sistem
Akuntansi dan Pelaporan Keuangan Pemerintah Pusat;
b. Peraturan Menteri Keuangan Nomor 86/PMK.05/2008 tentang Sistem
Akuntansi Utang Pemerintah;
c. Peraturan Menteri Keuangan Nomor 90/PMK.08/2010 tentang Tata Cara
Pemilihan Calon Pemberi Pinjaman Dalam Negeri;
d. Peraturan Menteri Keuangan Nomor 260/PMK.011/2010 tentang Petunjuk
Pelaksanaan Penjaminan Infrastruktur Dalam Proyek Kerjasama Pemerintah
dengan Badan Usaha;
e. Peraturan Menteri Keuangan Nomor 224/PMK.08/2011 tentang Tata Cara
Pemantauan dan Evaluasi atas Pinjaman dan Hibah Kepada Pemerintah;
f. Peraturan Menteri Keuangan Nomor 191/PMK.05/2011 tentang Mekanisme
Pengelolaan Hibah
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
12
g. Peraturan Menteri Keuangan Nomor 180/PMK.08/2012 tentang Perubahan
atas Peraturan Menteri Keuangan Nomor 224/PMK.08/2011 tentang Tata
Cara Pemantauan dan Evaluasi atas Pinjaman dan Hibah Kepada Pemerintah;
h. Peraturan Menteri Keuangan 44/PMK.08/2014 tentang Tata Cara
Pemantauan, Evaluasi dan Pelaporan Pembiayaan Proyek/Kegiatan Melalui
Penerbitan SBSN;
i. Peraturan Menteri Keuangan Nomor 230/PMK.05/2011 tentang Sistem
Akuntansi Hibah;
j. Peraturan Menteri Keuangan Nomor 14/PMK.08/2012 tentang Tata Cara
Pengadaan Pembiayaan yang Bersumber dari Kreditor Swasta Asing;
k. Peraturan Menteri Keuangan Nomor 234/PMK.01/2015 tentang Organisasi
dan Tata Kerja Kementerian Keuangan;
l. Peraturan Menteri Keuangan Nomor 265/PMK.08/2015 tentang Fasilitas
Dalam Rangka Penyiapan dan Pelaksanaan Transaksi Proyek Kerjasama
Pemerintah Dan Badan Usaha;
m. Peraturan Menteri Keuangan Nomor 129/PMK.011/2016 tentang Perubahan
Atas Peraturan Menteri Kuangan Nomor 265/PMK.08/2015 tentang Fasilitas
Dalam Rangka Penyiapan dan Pelaksanaan Transaksi Proyek Kerjasama
Pemerintah Dan Badan Usaha;
n. Keputusan Menteri Keuangan Nomor 453/KMK.08/2011 tentang Tata Cara
Perundingan Perjanjian Pinjaman Luar Negeri; dan
o. Keputusan Menteri Keuangan Nomor 113/KMK.08/2014 tentang Strategi
Pengelolaan Utang Tahun 2014 – 2017.
C. Peran Strategis Direktorat Jenderal Pengelolaan Pembiayaan dan Risiko
DJPPR adalah organisasi yang memegang peranan strategis di bidang
pengelolaan pembiayaan dan risiko. Peran strategis DJPPR digambarkan sebagai
berikut:
1. Memenuhi Pembiayaan APBN yang Bersumber dari Utang
Selain penerimaan pajak dan bukan pajak, utang mempunyai kontribusi
yang penting dalam menjamin kesinambungan pelaksanaan kegiatan
pemerintahan dalam kerangka pembangunan nasional. Sampai saat ini peranan
utang baik yang bersumber dari dalam maupun luar negeri masih menjadi sumber
utama pembiayaan APBN. Untuk memenuhi pembiayaan APBN tersebut maka
pembiayaan melalui utang harus dapat disediakan dalam jumlah yang cukup,
tersedia pada saat diperlukan dengan biaya yang efisien dan tingkat risiko
terkendali.
Utang digunakan untuk membiayai defisit dan sebagian pengeluaran
pembiayaan antara lain pelunasan pokok utang jatuh tempo, buyback, dan
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
13
penerusan pinjaman. Sumber pembiayaan dari utang, meliputi penerbitan Surat
Berharga Negara (SBN) yaitu Surat Utang Negara (SUN) dan Surat Berharga
Syariah Negara (SBSN), serta pengadaan Pinjaman Luar Negeri (Pinjaman
Program dan Pinjaman Proyek) dan Pinjaman Dalam Negeri. Selain itu, DJPPR
juga mempunyai peranan dalam pengelolaan dukungan pemerintah terkait
pembiayaan infrastruktur. Hal ini sangat diperlukan karena terbatasnya
pembiayaan yang berasal dari utang. Selain itu juga diperlukan untuk
meningkatkan peranan swasta dalam pembangunan infrastruktur pemerintah.
2. Mewujudkan Kesinambungan Fiskal Melalui Pengelolaan Portofolio dan Risiko Pembiayaan
Pengelolaan utang yang dilaksanakan secara profesional, akuntabel, dan
transparan dimaksudkan untuk mencapai kondisi keuangan negara yang sehat
dan mempertahankan kemampuan negara dalam melaksanakan pembiayaan
secara berkesinambungan. Pengelolaan utang yang tidak profesional akan
berdampak negatif terhadap kondisi fiskal pemerintah yang tercermin antara lain
dalam ketidakmampuan pemerintah membayar kewajiban utang secara tepat
waktu, tepat jumlah, dan tepat sasaran, membengkaknya kewajiban utang di luar
perkiraan, dan terhambatnya kegiatan pemerintahan akibat tidak terjaminnya
sumber pembiayaan. Selain itu, dampak selanjutnya dapat berupa menurunnya
kepercayaan investor dan kreditor, terjadinya penurunan peringkat utang
(sovereign credit rating), terhambatnya perkembangan pasar keuangan domestik,
serta ekonomi biaya tinggi.
Sebagai gambaran, total jumlah nominal utang pada tanggal 31 Desember
2016 mencapai Rp3.488,63 triliun. Jumlah utang yang relatif besar tersebut
memerlukan pengelolaan secara cermat dan berhati-hati, karena utang
mempunyai dimensi risiko yang berpotensi menimbulkan masalah terhadap
kesinambungan fiskal, antara lain risiko nilai tukar, risiko tingkat bunga, dan
risiko refinancing.
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
14
Tabel 1. 1 Posisi Utang Pemerintah Pusat
Sumber : Buku Profil Utang Pemerintah Edisi Januari 2016
Catatan: * Termasuk semi commercial #) Angka Sementara ** Beberapa termasuk semi concessional ##) Termasuk SUN Valas Domestik *** Seluruhnya termasuk commercial
Oleh sebab itulah, pembiayaan APBN melalui utang harus didukung dengan
pengelolaan berbagai risiko dimaksud melalui upaya antara lain dengan
melakukan: debt securities buyback, loan prepayment, debt-switch/reprofiling, debt swap,
restrukturisasi pinjaman, dan hedging.
3. Pengembangan Pasar yang Dalam, Aktif, dan Likuid
Saat ini, peningkatan target pembiayaan melalui SBN belum sebanding
dengan pertumbuhan daya serap pasar SBN domestik yang masih terbatas.
Peningkatan likuiditas dan daya serap pasar SBN domestik diperlukan agar target
pembiayaan SBN dapat dipenuhi dengan biaya efisien tanpa menyebabkan
peningkatan risiko utang yang berlebihan. Basis investor baik domestik maupun
luar negeri yang besar dan terdiversifikasi, diperlukan untuk memperkuat dan
menjaga kestabilan permintaan terhadap instrumen utang negara.
Penerbitan utang dalam bentuk SBN berperan strategis dalam
pengembangan pasar keuangan khususnya pasar domestik antara lain:
a. Mendukung pengembangan institusi/lembaga keuangan domestik dengan
memberikan alternatif instrumen investasi;
b. Mendukung kebutuhan industri keuangan dalam pengelolaan ALM;
c. Yield SBN, sebagai benchmark bagi penerbitan instrumen keuangan lainnya;
d. Pasar SBN yang berkembang akan mendukung terbentuknya pasar repo,
derivatif yang akan semakin mengefisienkan pasar keuangan secara
keseluruhan; dan
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
15
e. Memperluas basis investor domestik.
D. Sistematika Penyajian
Penyusunan Laporan Kinerja bertujuan untuk mengkomunikasikan pencapaian
kinerja DJPPR pada tahun 2016, yaitu dengan melakukan analisis atas capaian kinerja
(performance results) tahun 2016 terhadap rencana kinerja (performance plans) tahun
2016. Analisis tersebut memungkinkan teridentifikasikannya sejumlah celah kinerja
(performance gap) sebagai umpan balik perbaikan kinerja di masa datang. Sejalan
dengan hal tersebut, sistematika penyajian Laporan Kinerja sesuai dengan yang
tercantum dalam Peraturan Menteri Negara Pendayagunaan Aparatur Negara dan
Reformasi Birokrasi Nomor 53 Tahun 2014 tentang Petunjuk Teknis Penyusunan
Perjanjian Kinerja, Pelaporan Kinerja dan Reviu Atas Laporan Kinerja (Permenpan
Nomor 53/2014) adalah sebagai berikut:
Bab I Pendahuluan
Menyajikan latar belakang, tugas, fungsi dan struktur organisasi, mandat dan peran
strategis penjelasan umum organisasi, dengan penekanan kepada aspek strategis
organisasi serta permasalahan utama (strategic issued) yang sedang dihadapi.
Bab II Perencanaan Kinerja
Menyajikan ringkasan/ikhtisar perjanjian kinerja tahun yang bersangkutan.
Bab III Akuntabilitas Kinerja
A. Capaian Kinerja Organisasi
Menyajikan capaian kinerja organisasi untuk setiap pernyataan kinerja sasaran
strategis organisasi sesuai dengan hasil pengukuran kinerja. Untuk setiap
pernyataan kinerja sasaran strategis, dilakukan analisis capaian kinerja sebagai
berikut:
1) Membandingkan target dan realisasi kinerja tahun ini.
2) Membandingkan antara realisasi kinerja dan capaian kinerja tahun ini dengan
tahun lalu dan beberapa tahun terakhir.
3) Membandingkan realisasi kinerja sampai dengan tahun ini dengan target
jangka menengah yang terdapat dalam dokumen perencanaan strategis
organisasi.
4) Analisis penyebab keberhasilan/kegagalan atau peningkatan/penurunan
kinerja serta alternatif solusi yang telah dilakukan.
5) Analisis atas efisiensi penggunaan sumber daya.
6) Analisis program/kegiatan yang menunjang keberhasilan/kegagalan
pencapaian pernyataan kinerja.
7) Capaian kinerja lainnya yang mendukung pencapaian Sasaran Strategis.
B. Realisasi Anggaran
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
16
Menyajikan realisasi anggaran yang digunakan dan yang telah digunakan untuk
mewujudkan kinerja organisasi sesuai dengan dokumen Perjanjian Kinerja.
Bab IV Penutup
Menyajikan simpulan umum atas capaian kinerja organisasi serta langkah di masa
mendatang yang akan dilakukan untuk meningkatkan kinerjanya.
Lampiran:
A. Perjanjian Kinerja
B. Pengukuran kinerja
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
17
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
18
BAB II
PERENCANAAN KINERJA
A. Rencana Strategis
Berdasarkan Keputusan Direktur Jenderal Pengelolaan Pembiayaan dan Risiko
Nomor KEP-18/PR/2015 tanggal 27 April 2015 tentang Rencana Strategis (Renstra)
Direktorat Jenderal Pengelolaan Pembiayaan dan Risiko Kementerian Keuangan
Tahun 2015-2019, telah ditetapkan arah terkait pelaksanaan tugas DJPPR dalam
periode 5 tahun ke depan yang dituangkan dalam Renstra. Penyusunan Renstra
tersebut mempertimbangkan beberapa hal, yaitu:
1. Undang-Undang Nomor 25 Tahun 2004 tentang Sistem Perencanaan
Pembangunan Nasional, yang mewajibkan setiap kementerian/lembaga
menyusun Rencana Strategis Kementerian/Lembaga (Renstra-KL) untuk
menjamin keterkaitan dan konsistensi antara perencanaan, penganggaran,
pelaksanaan, dan pengawasan serta tercapainya penggunaan sumber daya secara
efisien, efektif, berkeadilan, dan berkelanjutan.
2. Salah satu prioritas bidang ekonomi dalam RPJMN tahun 2015-2019, yaitu
Pengendalian Rasio Utang Terhadap Produk Domestik Bruto (PDB), Utang baru
hanya digunakan untuk membiayai pengeluaran pemerintah yang produktif serta
Pemenuhan Dukungan dan Jaminan Pemerintah Terhadap Proyek KPS
Infrastruktur Prioritas. Fokus prioritas tersebut ditujukan untuk mengoptimalkan
pengelolaan pembiayaan pemerintah, baik yang berasal dari SBN, pinjaman
maupun pembiayaan infrastruktur dengan biaya dan tingkat risiko yang terkelola
dengan baik untuk mendukung kesinambungan fiskal.
3. Keputusan Menteri Keuangan Nomor 466/KMK.01/2015 tentang Rencana
Strategis Kementerian Keuangan Tahun 2015-2019, yang mengamanatkan
penyusunan Renstra kepada unit-unit organisasi (Eselon I, Eselon II, Instansi
Vertikal, dan Unit Pelaksana Teknis/UPT) di lingkungan Kementerian Keuangan.
Dalam Renstra tersebut ditetapkan visi, misi, tujuan dan sasaran yang ingin dicapai
DJPPR dalam periode Tahun 2015-2019, yaitu:
1. Visi
Visi DJPPR untuk periode tahun 2015-2019 sebagaimana dalam dokumen
Rencana Strategis adalah “Menjadi unit yang profesional dalam mendukung
pembiayaan APBN dan investasi publik secara efisien sekaligus mengelola risiko
dan menjaga kesinambungan fiskal”. Visi ini ditetapkan dengan
mempertimbangkan capaian kinerja, potensi dan permasalahan, serta
memperhatikan aspirasi masyarakat dalam rangka mendukung visi Kementerian
yakni “Kami akan menjadi penggerak utama pertumbuhan ekonomi Indonesia
yang inklusif di abad ke-21”.
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
19
2. Misi
Misi DJPPR untuk periode tahun 2015-2019 sebagaimana tercantum dalam
dokumen Rencana Strategis adalah sebagai berikut:
a. Mewujudkan pengelolaan portofolio utang pemerintah yang efektif,
transparan, dan akuntabel;
b. Mengendalikan pengadaan/penerbitan utang melalui penetapan kapasitas
berutang yang mendukung stabilitas fiskal;
c. Mengedepankan sumber-sumber pembiayaan dalam negeri dan
mengembangkan pasar finansial domestik yang efisien dan stabil;
d. Memperoleh sumber pembiayaan alternatif, sekaligus mendukung stabilitas
pasar keuangan regional;
e. Menjaga risiko finansial sovereign pemerintah dikelola secara pruden dan
holistic.
3. Nilai-Nilai
Menteri Keuangan telah melakukan launching Nilai-Nilai Kementerian
Keuangan pada tanggal 29 Juli 2011. Nilai-nilai ini menjadi penting karena dengan
dasar itulah organisasi bergerak mencapai visi dan misinya. Adapun corporate
value dimaksud terdiri dari 5 nilai dan 10 perilaku utama yaitu:
a. Integritas
1) Bersikap jujur, tulus dan dapat dipercaya;
2) Menjaga martabat dan tidak melakukan hal-hal tercela;
b. Profesionalisme
1) Mempunyai keahlian dan pengetahuan yang luas;
2) Bekerja dengan hati;
c. Sinergi
1) Memiliki sangka baik, saling percaya dan menghormati;
2) Menemukan dan melaksanakan solusi terbaik;
d. Pelayanan
1) Melayani dengan berorientasi pada kepuasan pemangku kepentingan;
2) Bersikap proaktif dan cepan tanggap;
e. Kesempurnaan
1) Melakukan perbaikan terus menerus;
2) Mengembangkan inovasi dan kreativitas.
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
20
Gambar 2. 1 Nilai-Nilai Kementerian Keuangan
4. Tujuan
Berdasarkan visi dan misi DJPPR tahun 2015-2019 serta arahan dari RPJMN
dan Renstra tahun 2015-2019, maka ditetapkan tujuan pengelolaan pembiayaan
dan risiko pada tahun 2015-2019 yaitu pembiayaan yang aman untuk mendukung
kesinambungan fiskal. Untuk mencapai tujuan tersebut, pengelolaan pembiayaan
difokuskan pada pengembangan pasar SBN domestik agar semakin dalam, aktif,
dan likuid.
5. Sasaran Strategis
Sasaran strategis pengelolaan pembiayaan dan risiko untuk tahun 2016
sebagaimana tercantum dalam Peta Strategi Kemenkeu-One, adalah sebagai
berikut:
a. Pembiayaan utang yang aman untuk mendukung kesinambungan fiskal;
b. Risiko keuangan negara dan dukungan pemerintah yang terkendali untuk
mendukung kesinambungan fiskal;
c. Pengelolaan utang, risiko keuangan negara, dan dukungan pemerintah yang
kredibel;
d. Pasar SBN yang likuid, dalam, dan stabil;
e. Pinjaman yang efektif dan efisien;
f. Biaya dan risiko utang yang terkendali;
g. Risiko keuangan negara dan dukungan pemerintah yang terkendali;
h. Pengelolaan utang, risiko keuangan negara, dan dukungan pemerintah yang
taat prosedur;
i. Edukasi dan komunikasi pengelolaaan pembiayaan dan risiko yang efektif
j. SDM yang kompetitif;
k. Organisasi yang kondusif;
l. Sistem manajemen informasi yang andal; dan
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
21
m. Pengelolaan anggaran yang optimal.
6. Kebijakan
Kebijakan umum pengelolaan utang dalam strategi pengelolaan utang
jangka menengah tahun 2014-2017 sebagaimana ditetapkan dalam Keputusan
Menteri Keuangan Nomor 113/KMK.08/2014 Tentang Strategi Pengelolaan Utang
Tahun 2014 – 2017, adalah sebagai berikut:
a. Mengoptimalkan potensi pendanaan utang dari sumber dalam negeri dan
memanfaatkan sumber utang dari luar negeri sebagai pelengkap;
b. Melakukan pengembangan instrumen dan perluasan basis investor utang
agar diperoleh fleksibilitas dalam memilih sumber utang yang lebih sesuai
kebutuhan dengan biaya yang minimal dan risiko terkendali;
c. Memanfaatkan fleksibilitas pembiayaan utang untuk menjamin terpenuhinya
pembiayaan APBN dengan biaya dan risiko yang optimal;
d. Memaksimalkan pemanfaatan pinjaman untuk belanja modal terutama
pembangunan infrastruktur;
e. Melakukan pengelolaan utang secara aktif dalam kerangka ALM Negara; dan
f. Meningkatkan transparansi dan akuntabilitas.
7. Strategi
Untuk mencapai tujuan tersebut, diperlukan strategi-strategi yang efektif
dan tepat sasaran, dimana di sisi lain dapat sekaligus mengatasi permasalahan
yang ada. Strategi-strategi yang disusun harus dapat mengoptimalkan potensi-
potensi yang dimiliki, baik internal maupun eksternal. Adapun strategi DJPPR
untuk periode tahun 2016 adalah sebagai berikut:
a. Mengoptimalkan penerbitan SBN di pasar domestik untuk memenuhi
pembiayaan APBN, sedangkan penerbitan SBN valas dilakukan sebagai
komplementer;
b. Penentuan instrumen yang akan diterbitkan memperhatikan kebutuhan
pasar/investor SBN dalam rangka pengembangan pasar dan kebutuhan
pengelolaan portofolio utang;
c. Penerbitan SBN Ritel dalam rangka diversifikasi sumber pembiayaan dan
meningkatkan peran serta masyarakat dalam berinvestasi (financial inclusion);
d. Mengoptimalkan penggunaan pinjaman luar negeri dan pinjaman dalam
negeri untuk mendukung pembiayaan belanja modal APBN;
e. Melakukan pengelolaan portofolio SBN secara aktif antara lain melalui
buyback dan debt switch untuk meningkatkan likuiditas dan stabilitas pasar;
f. Memperkuat fungsi Investor Relation Unit, antara lain melalui diseminasi
informasi secara proaktif, respon yang cepat dan efektif, dan komunikasi yang
efektif dengan investor dan stakeholder lainnya.
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
22
8. Program dan Kegiatan
Sejalan dengan penganggaran berbasis performanced based budgeting, dalam
pelaksanaan kegiatan operasional pada tahun 2016, DJPPR melaksanakan program
Pengelolaan Pembiayaan dan Risiko, yang terdiri dari 8 kegiatan utama dan satu
kegiatan penunjang. Adapun 8 kegiatan utama yang dimaksud adalah:
a. Pengelolaan Pinjaman;
b. Pengelolaan Surat Utang Negara;
c. Pengelolaan Pembiayaan Syariah;
d. Pengelolaan Risiko Keuangan Negara;
e. Pengelolaan Dukungan Pemerintah dan Pembiayaan Infrastruktur;
f. Pengelolaan Strategi dan Portofolio Pembiayaan; dan
g. Pelaksanaan Evaluasi, Akuntansi dan Setelmen.
Dari 8 kegiatan utama tersebut di atas, dua di antaranya merupakan
kegiatan prioritas nasional, yaitu Pengelolaan Strategi dan Portofolio Pembiayaan
dan Pengelolaan Dukungan Pemerintah dan Pembiayaan Infrastruktur.
Sedangkan kegiatan penunjang adalah kegiatan dukungan layanan teknis
dan administrasi lainnya yang ditujukan untuk memberikan pelayanan teknis dan
administrasi kepada semua unsur di lingkungan Direktorat Jenderal.
B. Penetapan Kinerja
Pada tahun 2016, DJPPR telah menetapkan target kinerja yang akan dicapai
dalam bentuk kontrak kinerja antara Direktur Jenderal Pengelolaan Pembiayaan dan
Risiko dengan Menteri Keuangan. Pada Kontrak kinerja tersebut terdapat peta
strategi (strategy map) dengan 13 Sasaran Strategis (SS) yang ingin dicapai. Untuk
setiap SS yang disusun dan ditetapkan memiliki ukuran yang disebut sebagai
Indikator Kinerja Utama (IKU). Keseluruhan IKU DJPPR pada tahun 2016 untuk
semua SS berjumlah 22 IKU. Selain itu ditetapkan pula 10 Inisiatif Strategis Direktur
Jenderal Pengelolaan Pembiayaan dan Risiko untuk tahun 2016 sebagai bagian dari
implementasi Reformasi Birokrasi dan Transformasi Kelembagaan Kementerian
Keuangan.
Peta strategi merupakan suatu dashboard (panel instrument) yang memetakan SS
ke dalam suatu kerangka hubungan sebab akibat yang menggambarkan keseluruhan
perjalanan strategi DJPPR. Peta strategi memudahkan DJPPR untuk
mengkomunikasikan keseluruhan strateginya kepada seluruh pejabat/pegawai
dalam rangka pemahaman demi suksesnya pencapaian visi, misi, dan tujuan DJPPR.
Peta strategi DJPPR memetakan setiap SS yang disusun dalam rangka pencapaian
tujuan organisasi sesuai visi dan misi yang diemban. Peta strategi DJPPR tahun 2016
yang disepakati antara Direktur Jenderal Pengelolaan Pembiayaan dan Risiko dengan
Menteri Keuangan pada tahun 2016 ditunjukkan dalam bagan berikut:
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
23
Gambar 2. 2 Peta Strategi DJPPR Tahun 2016
Dengan menggunakan metodologi Balanced Scorecard, setiap SS dikelompokan
kedalam empat perspektif, yaitu stakeholder perspective, customer perpective, internal
process perspective, dan learning and growth perspective. Dari stakeholder perspective,
terdapat SS yang disusun untuk mewujudkan pembiayaan utang yang aman dan
risiko keuangan negara dan dukungan pemerintah yang terkendali untuk
mendukung kesinambungan fiscal. Dari customer perpective terhadap investor,
kreditor, donor, kementerian/lembaga/pemda, BUMN/BUMD dan badan usaha,
terdapat SS yang disusun untuk mewujudkan pengelolaan utang, risiko keuangan
negara, dan dukungan pemerintah yang kredibel.
Dari internal process perspective DJPPR, untuk mendukung pencapaian SS pada
dua layer stakeholder perspective dan customer perpective tersebut diperlukan adanya
tiga faktor penting yaitu pengelolaan dan pengembangan, pengendalian terhadap core
business DJPPR, serta edukasi dan komunikasi yang efektif. Dalam hal ini, proses
internal yang dimaksud terkait dengan proses pengelolaan biaya dan risiko utang
yang terkendali, pengembangan pasar SBN yang likuid, dalam, dan stabil, pengadaan
pinjaman yang efektif dan efisien, pengelolaan risiko keuangan negara dan dukungan
pemerintah yang terkendali, monitoring dan evaluasi pengelolaan utang, risiko
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
24
keuangan negara dan dukungan pemerintah yang taat prosedur, serta proses edukasi
dan komunikasi pengelolaan pembiayaan dan risiko yang efektif.
Sedangkan dari learning and growth perspective, terdapat empat faktor penting
yang harus dikelola dengan baik guna menciptakan modal utama untuk mencapai
tujuan organisasi yaitu faktor pengembangan sumber daya manusia, faktor
organisasi, faktor teknologi informasi dan komunikasi (TIK), dan faktor pengelolaan
anggaran.
Sebagai alat ukur pencapaian SS, target 22 IKU DJPPR yang ditetapkan pada
awal tahun 2016 adalah sebagai berikut:
Tabel 2. 1 Target Indikator Kinerja Utama Kemenkeu-One Tahun 2016
No Perspek-tif
Sasaran Strategis Biaya (dalam miliar)
Indikator Kinerja Utama Real. 2015
Target 2016
1
Sta
keh
old
ers
Per
spec
tiv
e
Pembiayaan utang yang aman untuk mendukung kesinambungan fiskal
6,60 1a-CP Persentase pengadaan utang sesuai kebutuhan pembiayaan
99,83% 100,00%
2 Risiko keuangan negara yang terkendali untuk mendukung kesinambungan fiskal
27,24 2a-N Persentase rekomendasi mitigasi risiko keuangan negara yang disetujui Menteri Keuangan
100% 80,00%
2b-N Persentase pencapaian target pemenuhan dukungan pemerintah atas proyek KPBU infrastruktur prioritas
100% 100,00%
3
Cu
sto
mer
P
ersp
ecti
ve Pengelolaan utang,
risiko keuangan negara, dan dukungan pemerintah yang kredibel
50,48 3a-CP Indeks kepuasan pengguna layanan
4,01 4,02
3b-N Tingkat akurasi pembayaran kewajiban pembiayaan
100% 100,00%
4
Inte
rna
l P
roce
ss P
ersp
ecti
ve
Pasar SBN yang likuid, dalam, dan stabil
3,91 4a-N Persentase pencapaian tingkat likuiditas pasar SBN
155,56% 100,00%
4b-N Persentase pertumbuhan jumlah nominal kepemilikan SBN tradable oleh investor domestik
15,99% 9,00%
5 Pinjaman yang efektif dan efisien
1,59 5a-N Tingkat efektivitas dan efisiensi pinjaman
100% 80,00%
5b-N Tingkat akurasi rencana penarikan pinjaman luar negeri
N/A 100,00%
6 Biaya dan risiko utang yang terkendali
2,33 6a-N Deviasi proyeksi perencanaan kas pemerintah pusat
N/A 5,00%
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
25
No Perspek-tif
Sasaran Strategis Biaya (dalam miliar)
Indikator Kinerja Utama Real. 2015
Target 2016
6b-N Persentase pencapaian target efisiensi biaya utang
93,01% 100,00%
6c-N Persentase pencapaian target risiko portofolio utang
101,20% 100,00%
7
Risiko keuangan negara dan dukungan pemerintah yang terkendali
2,00 7a-N Tingkat efektivitas pengendalian risiko default jaminan badan usaha yang dijamin
100% 100,00%
7b-N Pensentase implementasi Kerangka Kerja ALM Negara dalam rangka pengelolaan risiko keuangan negara
N/A 100,00%
8 Pengelolaan utang, risiko keuangan negara, dan dukungan pemerintah yang taat prosedur
1,14 8a-CP Persentase rekomendasi BPK atas LKPP dan LK BUN yang telah ditindaklanjuti
N/A 46,00%
8b-N Tingkat penerapan pengendalian intern
99,45% 95,00%
9 Edukasi dan komuni-kasi pengelolaan pembiayaan dan risiko yang efektif
1,49 9a-N Tingkat efektivitas edukasi dan komunikasi
79,70% 75,00%
10
Lea
rnin
g &
Gro
wth
Per
spec
tiv
e
SDM yang kompetitif 1,97 10a-N Persentase pemenuhan standar soft dan hard competency
87,50% 88,00%
11 Organisasi yang kondusif
0,52 11a-CP Persentase implementasi inisiatif transformasi kelembagaan Direktorat Jenderal
89%% 87,00%
12 Sistem manajemen informasi yang andal
0,58 12a-CP Tingkat downtime sistem TIK
N/A 1,00%
12b-N Tingkat akurasi dan validasi data output
100% 100,00%
13 Pengelolaan anggaran yang optimal
0,86 13a-CP Persentase kualitas pelaksanaan anggaran
99,70% 95,00%
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
26
Peta strategi DJPPR tahun 2016 yang memetakan 13 Sasaran Strategis (SS)
dengan alat ukur pencapaian berupa 22 Indikator Kinerja Utama (IKU) sebagaimana
diuraikan di atas, telah disusun berdasarkan Renstra DJPPR tahun 2015-2019. Berikut
tabel yang menunjukkan kesesuaian antara hal-hal tersebut.
Tabel 2. 2 Matriks Hubungan Sasaran Strategis dalam Renstra 2015-2019 dan IKU
Sasaran Strategis Indikator Kinerja Utama (IKU)
Kemenkeu-One Tahun 2016
Rencana Strategis Kemenkeu
Tahun 2015-2019
Rencana Strategis DJPPR Tahun 2015-2019
Peta Strategi DJPPR Tahun
2016
Terjaganya Rasio Utang Pemerintah
Strategi Pengelolaan Pinjaman Sasaran Strategis 3 Alignment Pengadaan Pinjaman Kegiatan Dengan Siklus APBN
Pembiayaan yang aman untuk mendukung kesinambungan fiskal
1a-CP Persentase pengadaan utang sesuai kebutuhan pembiayaan
Strategi Pengelolaan Surat Utang Negara Sasaran Strategis 1 Pembiayaan yang Aman Untuk Mendukung Kesinambungan Fiskal Melalui Pengelolaan SUN
Strategi Pengelolaan Pembiayaan Syariah Sasaran Strategis 1 Pembiayaan yang Aman Untuk Mendukung Kesinambungan Fiskal Melalui Pengelolaan SBSN
Strategi Pengelolaan Portofolio Pembiayaan
Sasaran Strategis 1 Memenuhi Target Pembiayaan Utang dengan Biaya dan Risiko Optimal
Strategi Pengelolan Risiko Keuangan Negara 1. Sasaran Strategis 1 Risiko Keuangan Negara
yang Terkendali Untuk Mendukung Kesinambungan Fiskal
Risiko yang terkendali untuk mendukung kesinambungan fiskal
2a-N Persentase rekomendasi mitigasi risiko keuangan negara yang disetujui Menteri Keuangan
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
27
Sasaran Strategis Indikator Kinerja Utama (IKU)
Kemenkeu-One Tahun 2016
Rencana Strategis Kemenkeu
Tahun 2015-2019
Rencana Strategis DJPPR Tahun 2015-2019
Peta Strategi DJPPR Tahun
2016
Terjaganya Rasio Utang Pemerintah
Strategi Pengelolaan Dukungan Pemerintah dan Pembiayaan Infrastruktur
1. Sasaran Strategis 1
Mewujudkan Pemberian Dukungan Pemerintah yang Sesuai Kebutuhan dan Terkendali
2b-N Persentase
pencapaian target
pemenuhan
dukungan
pemerintah atas
proyek KPBU
infrastruktur
prioritas
2. Sasaran Strategis 2 Pengelolaan Dukungan Pemerintah yang Kredibel Dalam Rangka Percepatan Pembiayaan Infrastruktur
Strategi Pengelolaan Portofolio Pembiayaan
Sasaran Strategis 2 Mengelola Portofolio Risiko Utang
Strategi Pengelolaan Surat Utang Negara
Sasaran Strategis 2 Pengelolaan SUN yang Kredibel
Pengelolaan utang, risiko, dan dukungan pemerintah yang kredibel
3a-CP Indeks kepuasan pengguna layanan
Strategi Pengelolaan Dukungan Pemerintah dan Pembiayaan Infrastruktur Sasaran Strategis 2 Pengelolaan Dukungan Pemerintah yang Kredibel Dalam Rangka Percepatan Pembiayaan Infrastruktur
3b-N Tingkat akurasi pembayaran kewajiban pembiayaan
Strategi Pengelolaan Evaluasi, Akuntansi dan Setelmen
1. Sasaran Strategis 2 Pelaksanaan Setelmen dan Akuntansi Pembiayaan yang Akuntabel dan Kredibel
2. Sasaran Strategis 3 Penatausahaan Data Utang yang Akurat
Strategi Pengelolaan Surat Utang Negara 1. Sasaran Strategis 1
Pembiayaan yang Aman
Pasar SBN yang likuid, dalam, dan stabil
4a-N Persentase pencapaian tingkat likuiditas pasar SBN
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
28
Sasaran Strategis Indikator Kinerja Utama (IKU)
Kemenkeu-One Tahun 2016
Rencana Strategis Kemenkeu
Tahun 2015-2019
Rencana Strategis DJPPR Tahun 2015-2019
Peta Strategi DJPPR Tahun
2016
Terjaganya Rasio Utang Pemerintah
Untuk Mendukung Kesinambungan Fiskal Melalui Pengelolaan SUN
2. Sasaran Strategis 3 Biaya dan Risiko Portofolio SUN yang Terkendali
4b-N Persentase pertumbuhan jumlah nominal kepemilikan SBN tradable oleh investor domestik
Strategi Pengelolaan Pembiayaan Syariah
1. Sasaran Strategis 1 Pembiayaan yang Aman Untuk Mendukung Kesinambungan Fiskal Melalui Pengelolaan SBSN
2. Sasaran Strategis 2 Pasar SBSN yang Likuid, Dalam dan Stabil
3. Sasaran Strategis 3 Biaya dan Risiko Portofolio SUN yang Terkendali
Strategi Pengelolaan Portofolio Pembiayaan Sasaran Strategis 3 1. Mendukung
Pengembangan Pasar SBN
Strategi Pengelolaan Pinjaman 1. Sasaran Strategis 1
Pemanfaatan Pinjaman Luar Negeri yang Selektif
2. Sasaran Strategis 2 Peningkatan Kinerja Pemanfaatan Pinjaman Luar Negeri
Pinjaman yang efektif dan efisien
5a-N Tingkat efektivitas dan efisiensi pinjaman
5b-N Tingkat akurasi rencana penarikan pinjaman luar negeri
Strategi Pengelolaan Pinjaman
Sasaran Strategis 2 Peningkatan Kinerja Pemanfaatan Pinjaman Luar Negeri
Biaya dan risiko utang yang terkendali
6a-N Deviasi proyeksi perencanaan kas pemerintah pusat
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
29
Sasaran Strategis Indikator Kinerja Utama (IKU)
Kemenkeu-One Tahun 2016
Rencana Strategis Kemenkeu
Tahun 2015-2019
Rencana Strategis DJPPR Tahun 2015-2019
Peta Strategi DJPPR Tahun
2016
Terjaganya Rasio Utang Pemerintah
Strategi Pengelolaan Surat Utang Negara Sasaran Strategis 3 Biaya dan Risiko Portofolio SUN yang Terkendali
6b-N Persentase pencapaian target efisiensi biaya utang
Strategi Pengelolaan Pembiayaan Syariah Sasaran Strategis 3 Biaya dan Risiko Portofolio SBSN yang Terkendali
6c-N Persentase pencapaian target risiko portofolio utang
Strategi Pengelolaan Portofolio Pembiayaan 1. Sasaran Strategis 1
Memenuhi Target Pembiayaan Utang dengan Biaya dan Risiko Optimal
2. Sasaran Strategis 2 Mengelola Portofolio Risiko Utang
Strategi Pengelolaan Evaluasi, Akuntansi dan Setelmen
1. Sasaran Strategis 2 Pelaksanaan Setelmen dan Akuntansi Pembiayaan yang Akuntabel dan Kredibel
2. Sasaran Strategis 3 Penatausahaan Data Utang yang Akurat
Strategi Pengelolaan Risiko Keuangan Negara Sasaran Strategis 3 Pengembangan Kerangka Kerja Risiko yang Holistik Dengan Pendekatan Neraca (Balance Sheet Approach) Untuk Mengagregasi Data Risiko Individual
Risiko keuangan negara dan dukungan pemerintah yang terkendali
7a-N Tingkat efektivitas pengendalian risiko default jaminan badan usaha yang dijamin
Strategi Pengelolaan Strategi dan Portofolio Pembiayaan Sasaran strategis 4 Mengelola Risiko Penjaminan Pemerintah
7b-N Persentase implementasi Kerangka Kerja ALM Negara dalam rangka pengelolaan risiko keuangan negara
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
30
Sasaran Strategis Indikator Kinerja Utama (IKU)
Kemenkeu-One Tahun 2016
Rencana Strategis Kemenkeu
Tahun 2015-2019
Rencana Strategis DJPPR Tahun 2015-2019
Peta Strategi DJPPR Tahun
2016
Terjaganya Rasio Utang Pemerintah
Strategi Pengelolaan Evaluasi, Akuntansi dan Setelmen
Sasaran Strategis 4 Pemantauan dan Evaluasi Kinerja Pinjaman dan Hibah yang Efektif
Pengelolaan utang, risiko keuangan negara, dan dukungan pemerintah yang taat prosedur
8a-CP Persentase rekomendasi BPK atas LKPP dan LK BUN yang telah ditindaklanjuti
Strategi Dukungan Manajemen dan Dukungan Teknis Lainnya Sasaran Strategis 5 Sistem Pengendalian yang Optimal
8b-N Tingkat penerapan pengendalian intern
Strategi Pengelolaan Surat Utang Negara Sasaran Strategis 2 Pengelolaan SUN yang Kredibel
Edukasi dan komunikasi pengelolaan pembiayaan dan risiko yang efektif
9a-N Tingkat efektivitas edukasi dan komunikasi
Strategi Pengelolaan Pembiayaan Syariah Sasaran Strategis 2 Pasar SBSN yang Likuid, Dalam dan Stabil
Strategi Pengelolaan Evaluasi, Akuntansi dan Setelmen
Sasaran Strategis 1 Pelaksanaan Evaluasi dan Setelmen Pembiayaan yang Transparan
Strategi Pengelolaan Portofolio Pembiayaan Sasaran Strategis 3 Mendukung Pengembangan Pasar SBN
Strategi Dukungan Manajemen dan Dukungan Teknis Lainnya
Sasaran Strategis 2 Mewujudkan SDM yang Kompetitif
SDM yang kompetitif
10a-N Persentase pemenuhan standar soft dan hard competency
Strategi Dukungan Manajemen dan Dukungan Teknis Lainnya Sasaran Strategis 1 Menciptakan Organisasi DJPPR yang Kondusif
Organisasi yang kondusif
11a-CP Persentase implementasi inisiatif transformasi kelembagaan Direktorat Jenderal
Strategi Dukungan Manajemen dan Dukungan Teknis Lainnya
Sistem manajemen informasi yang andal
12a-CP Tingkat downtime sistem TIK
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
31
Sasaran Strategis Indikator Kinerja Utama (IKU)
Kemenkeu-One Tahun 2016
Rencana Strategis Kemenkeu
Tahun 2015-2019
Rencana Strategis DJPPR Tahun 2015-2019
Peta Strategi DJPPR Tahun
2016
Terjaganya Rasio Utang Pemerintah
Sasaran Strategis 6 Pengelolaan Sistem Informasi yang Optimal
12b-N Tingkat akurasi dan validasi data output
Strategi Dukungan Manajemen dan Dukungan Teknis Lainnya
Sasaran Strategis 4 Pengelolaan Anggaran yang Optimal dan Akuntabel
Pengelolaan anggaran yang optimal
13a-N Persentase kualitas pelaksanaan anggaran
Selain sasaran strategis sebagaimana telah diuraikan di atas, ditetapkan pula
sepuluh butir Inisiatif Strategis dalam rangka implementasi Reformasi Birokrasi dan
Transformasi Kelembagaan Kementerian Keuangan yang memiliki kesesuaian
dengan IKU Kemenkeu-One DJPPR. Adapun Inisiatif Strategis Direktur Jenderal
Pengelolaan Pembiayaan dan Risiko untuk tahun 2016 diuraikan dalam tabel berikut:
Tabel 2. 3 Inisiatif Strategis Direktur Jenderal Pengelolaan Pembiayaan dan Risiko Tahun 2016
No Indikator Kinerja
Utama Inisiatif Strategis
Output/
Outcome
Target
Penyelesaian UIC
1 Persentase
pencapaian tingkat
likuiditas pasar
SBN
Pengenalan platform
perdagangan
elektronik
Meluncurkan E-
trading platform
Desember 2016 Dit.
SUN
Meluncurkan sistem
baru primary dealer
Menyelesaikan
studi benchmark
terkait praktik
PD
Juni 2016 Dit.
SUN
Meningkatkan
kerangka kerja
stabilisasi obligasi
secara berkelanjutan
Menyelesaikan
MOU dengan
partisipan baru
Desember 2016 Dit.
SUN
Pengelolaan utang:
Konsolidasi benchmark
surat berharga negara
domestik
Defeanse Bonds Desember 2016 Dit.
SUN
Mendukung OJK
dalam
mengembangkan
pasar repo yang likuid
dan dalam
Pengesahan
Master Repo
Agreement oleh
OJK
Desember 2016 Dit.
SUN
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
32
No Indikator Kinerja
Utama Inisiatif Strategis
Output/
Outcome
Target
Penyelesaian UIC
2.
Persentase
pertumbuhan
jumlah nominal
kepemilikan SBN
tradable oleh
investor domestik
Memperkuat
Hubungan Investor
(IR)
Pembentukan
Subdirektorat
Hubungan
Investor
Telah tercapai di
tahun 2015
Dit.
SPP
Meningkatkan
partisipasi domestik
dari investor-investor
utama
Draft revisi
ketentuan yang
berpotensi
menghambat
perkembangan
partisipasi
investor
domestik (jika
diperlukan)
2017 Dit.
SUN
3. Persentase
implementasi
Kerangka Kerja
ALM Negara
dalam rangka
pengelolaan risiko
keuangan negara
Tata kelola risiko
untuk keseluruhan
sovereign risk
Pembentukan
Subdirektorat
Pengelolaan
Risiko Aset dan
Kewajiban
Negara
Telah tercapai di
tahun 2015
Dit.
PRKN
Kerangka kerja risiko
yang bersifat holistik
Pembentukan
Komite/Tim
Risiko Neraca
Keuangan
Negara
Desember 2016 Dit.
PRKN
Simulasi awal
perhitungan
SRBSA
Desember 2016 Dit.
PRKN
Prototype SRBSA Desember 2016 Dit.
PRKN
Mengaktifkan
pengelolaan risiko
pada area-area risiko
utama
Rekomendasi
dalam rangka
mengelola risiko
pelemahan
ekonomi
melalui
penugasan
khusus ekspor
Desember 2016 Dit.
PRKN
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
33
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
34
BAB III
AKUNTABILITAS KINERJA
A. Capaian Kinerja Organisasi
1. Capaian IKU Tahun 2016
Capaian IKU DJPPR tahun 2016 berdasarkan stakeholders perspective, customer
perspective, internal process perspective, dan learning and growth perspective dapat
dilihat pada tabel di bawah ini:
Tabel 3. 1 Capaian IKU Kemenkeu-One Tahun 2016
Kode SS/IKU
Sasaran Strategis
Indikator Kinerja Utama Target 2016
Realisasi 2016
Capaian
Stakeholder Perspective (25%) 119,99%
1 Pembiayaan utang yang aman untuk mendukung kesinambungan fiskal
119,98%
1a-CP Persentase pengadaan utang sesuai kebutuhan pembiayaan 100,00% 99,99% 119,98%
2 Risiko keuangan negara dan dukungan pemerintah yang terkendali untuk mendukung kesinambungan fiscal
120%
2a-N Persentase rekomendasi mitigasi risiko keuangan negara yang disetujui Menteri Keuangan
80,00% 100,00% 120,00%
2b-N Persentase pencapaian target pemenuhan dukungan pemerintah atas proyek KPBU infrastruktur prioritas
100,00% 100,00% 120,00%
Customer Perspective (15%) 113,32%
3 Pengelolaan utang, risiko, dan dukungan pemerintah yang kredibel
113,32%
3a-CP Indeks kepuasan pengguna layanan 4,02 4,4 109,45%
3b-N Tingkat akurasi pembayaran kewajiban pembiayaan
100,00% 100,00% 120,00%
Internal Process Perspective (30%) 111,29%
4 Pasar SBN yang likuid, dalam, dan stabil 120%
4a-N Persentase pencapaian tingkat likuiditas pasar SBN
100,00% 134,60% 120,00%
4b-N Persentase pertumbuhan jumlah nominal kepemilikan SBN tradable oleh investor domestik
9,00% 22,60% 120,00%
5 Pinjaman yang efektif dan efisien 110,00%
5a-N Tingkat efektivitas dan efisiensi pinjaman 80,00% 100,00% 120,00%
5b-N Tingkat akurasi rencana penarikan pinjaman luar negeri
100,00% 100,00% 100,00%
6 Biaya dan risiko utang yang terkendali 109,57%
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
35
Kode SS/IKU
Sasaran Strategis
Indikator Kinerja Utama Target 2016
Realisasi 2016
Capaian
6a-N Deviasi proyeksi perencanaan kas pemerintah pusat
5,00% 0,79% 120,00%
6b-N Persentase pencapaian target efisiensi biaya utang
100,00% 93,29% 106,71%
6c-N Persentase pencapaian target risiko portofolio utang
100,00% 109,00% 102,00%
7 Risiko keuangan negara dan dukungan pemerintah yang terkendali
110,00%
7a-N Tingkat efektivitas pengendalian risiko default jaminan badan usaha yang dijamin
100,00% 100,00% 120,00%
7b-N Persentase implementasi Kerangka Kerja ALM Negara dalam rangka pengelolaan risiko keuangan negara
100,00% 100,00% 100,00%
8 Pengelolaan utang, risiko keuangan negara, dan dukungan pemerintah yang taat prosedur
110,31%
8a-CP Persentase rekomendasi BPK atas LKPP dan LK BUN yang telah ditindaklanjuti
46,00% 52,74% 114,65%
8b-N Tingkat penerapan pengendalian intern 95,00% 99,55% 104,79%
9 Edukasi dan komunikai pengelolaan pembiayaan dan risiko yang efektif
107,84%
9a-N Tingkat efektivitas edukasi dan komunikasi
75,00% 80,88% 107,84%
Learning and Growth Perspective (30%) 109,52%
10 SDM yang kompetitif 102,67%
10a-N Persentase pemenuhan standar soft dan hard competency
88,00% 90,35% 102,67%
11 Organisasi yang kondusif 114,94%
11a-CP Persentase implementasi inisiatif transformasi kelembagaan Direktorat Jenderal
87% 100% 114,94%
12 Sistem informasi manajemen yang terintegrasi
111,20%
12a-CP Tingkat downtime sistem TIK 1% 0,47% 120,00%
12b-N Tingkat akurasi dan validasi data output 100,00% 100,00% 100,00%
13 Pelaksanaan anggaran yang optimal 109,26%
13a-CP Persentase kualitas pelaksanaan anggaran 95,00% 103,80% 109,26%
Nilai Kinerja Organisasi 113,24%
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
36
2. Perbandingan Capaian IKU Tahun 2014 – 2016
Perbandingan capaian IKU DJPPR tahun 2014 - 2016 dapat dilihat pada tabel
di bawah ini:
Tabel 3. 2 Perbandingan Capaian IKU Kemenkeu-One Tahun 2014 – 2016
No Indikator Kinerja Utama
2014 2015 2016
Target Real. Target Real. Target Real.
1. Persentase pengadaan utang sesuai kebutuhan pembiayaan
100,00% 100,19% 100,00% 99,83% 100,00% 99,99%
2. Persentase rekomendasi mitigasi risiko keuangan negara yang disetujui Menteri Keuangan
N/A 80,00% 100,00% 80,00% 100,00%
3. Persentase pencapaian target pemenuhan dukungan pemerintah atas proyek KPBU infrastruktur prioritas
N/A 100,00% 100,00% 100,00% 100,00%
4. Indeks kepuasan pengguna layanan
4,00 4,09 4,00 4,01 4,02 4,40
5. Tingkat akurasi pembayaran kewajiban utang
100,00% 99,99% 100,00% 100,00% 100,00% 100,00%
6. Persentase pencapaian tingkat likuiditas pasar SBN (Turn Over Ratio)
100,00% 250,44% 100,00% 155,56% 100,00% 134,60%
7. Persentase pertumbuhan jumlah nominal kepemilikan SBN tradable oleh investor domestik
7,00% 11,50% 9,00% 15,99% 9,00% 22,60%
8. Tingkat efektivitas dan efisiensi pinjaman
70,00% 90,00% 70,00% 100,00% 80,00% 100,00%
9. Tingkat akurasi rencana penarikan pinjaman luar negeri
N/A N/A 100,00% 100,00%
10. Deviasi proyeksi perencanaan kas pemerintah pusat
N/A N/A 5,00% 0,79%
11. Persentase pencapaian target
100,00% 98,90% Penyempurnaan
IKU Penyempurnaan
IKU
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
37
No Indikator Kinerja Utama
2014 2015 2016
Target Real. Target Real. Target Real.
effective cost
12. Persentase pencapaian target efisiensi biaya utang
N/A 100,00% 93,01 100,00% 93,29%
13. Persentase pencapaian target risiko portofolio utang
100,00% 102,42% 100,00% 101,20% 100% 109,00%
14. Tingkat efektivitas pengendalian risiko default badan usaha yang dijamin
100,00% 100,00% 100,00% 100,00% 100,00% 100,00%
15. Persentase penyelesaian kerangka pengelolaan risiko keuangan negara berbasis neraca keuangan negara
N/A 100,00% 100,00% Penyempunaan
IKU
16. Persentase implementasi Kerangka Kerja ALM Negara dalam rangka pengelolaan risiko keuangan negara
N/A N/A 100,00% 100,00%
17. Rata-rata indeks opini BPK atas LK BA Pengelolaan Utang dan Hibah
4,00 4,00 Penyempurnaan
IKU Penyempurnaan
IKU
18. Persentase reko-mendasi BPK atas LKPP dan LK BUN yang telah ditindaklanjuti
N/A N/A 46% 52,74%
19. Tingkat kematangan implementasi manajemen risiko
75,00% 75,44% Penyempurnaan
IKU Penyempurnaan
IKU
20. Tingkat penerap-an pengendalian intern
95,00% 98,83% 95,00% 99,45% 95% 99,55%
21. Tingkat efekti-fitas edukasi dan komunikasi
75,00% 76,83% 75,00% 79,70% 75% 80,88%
22. Persentase pejabat yang telah memenuhi standar kompetensi jabatan
96,00% 98,31% 88,00% 87,50% Penyempurnaan
IKU
23. Persentase pemenuhan standar
N/A N/A 88% 90,35%
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
38
No Indikator Kinerja Utama
2014 2015 2016
Target Real. Target Real. Target Real.
soft dan hard competency
24. Indeks Kesehatan Organisasi
68,00 76,00 72 68 Dihapus
25. Persentase implementasi inisiatif Transformasi Kelembagaan
100,00% 100,00% 85,00% 89,00% 87,00% 10,000%
26. Tingkat downtime sistem TIK
N/A N/A 1,00% 0,47%
27. Persentase pencapaian target proses bisnis DJPPR yang didukung TIK
100,00% 100,00% Penyempurnaan
IKU Penyempurnaan
IKU
28. Tingkat akurasi dan validasi data output
N/A 100,00% 100,00% 100,00% 100,00%
29. Persentase penyerapan anggaran dan pencapaian output belanja
95,00% 97,35% 95,00% 99,77% Penyempurnaan
IKU
30. Persentase kualitas pelaksanaan anggaran
N/A N/A 95,00% 103,80%
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
39
3. Evaluasi dan Analisis Kinerja Tahun 2016
Pada tahun 2016, dari 22 Indikator Kinerja Utama (IKU) Kemenkeu-One
yang menjadi tugas DJPPR, seluruhnya berstatus hijau dengan nilai kinerja
organisasi sebesar 113,24%.
Grafik 3.1 Ikhtisar Capaian Kinerja DJPPR Tahun 2016
Evaluasi dan analisis terkait capaian kinerja tahun 2016 dapat dijelaskan sebagai
berikut.
a. SS Pembiayaan Utang yang Aman Untuk Mendukung Kesinambungan
Fiskal
Pembiayaan APBN harus dapat disediakan dalam jumlah yang cukup,
dengan biaya yang efisien dan tingkat risiko terkendali (yang terukur).
Pembiayaan APBN meliputi pembiayaan defisit (deficit financing) dan
pembayaran kembali utang jatuh tempo (debt refinancing). Dalam memenuhi
pembiayaan tersebut, Pemerintah dapat memanfaatkan sumber pembiayaan
dari utang melalui penerbitan Surat Berharga Negara (SBN) yang terdiri dari
Surat Utang Negara (SUN) dan Surat Berharga Syariah Negara (SBSN) serta
pengadaan Pinjaman yang terdiri dari Pinjaman Luar Negeri (Pinjaman
Program dan Pinjaman Proyek) dan Pinjaman Dalam Negeri.
Penerbitan utang baru dalam rangka debt refinancing, diupayakan
dengan terms and conditions yang lebih baik, sehingga didapatkan biaya dan
risiko yang lebih rendah. Penerbitan SBN dilakukan di pasar keuangan
domestik maupun internasional, yang ditujukan kepada investor individu
dan institusi. Sementara itu pengadaan pinjaman diperoleh dari kreditor
multilateral, kreditor bilateral, dan kreditor komersial baik domestik maupun
luar negeri. Penerbitan SBN harus didukung dengan upaya pengembangan
pasar domestik SBN yang dalam, likuid, dan aktif melalui diversifikasi
instrumen SBN, dan penggunaan metode penerbitan/penjualan SBN yang
100.0%
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
40
transparan dan efektif (private placement, book building, dan lelang), serta
pembangunan infrastruktur pasar sekunder (primary dealership,
pengembangan benchmark yield curve, dan mekanisme pembentukan harga
yang efisien). Sedangkan pengadaan pinjaman harus didukung dengan
usulan proyek/program yang dibiayai melalui pinjaman secara selektif,
penerapan readiness criteria yang ketat serta monitoring dan evaluasi pinjaman
proyek yang efektif. Pembiayaan APBN melalui utang harus didukung
dengan pengelolaan berbagai risiko (risiko mata uang, risiko suku bunga, dan
risiko refinancing) dengan upaya mitigasi risiko yang efektif, antara lain
melalui debt securities buyback, loan prepayment, debt-switch/reprofiling, debt swap,
restrukturisasi pinjaman, dan lindung nilai (hedging).
Untuk itu, dalam rangka mendukung tercapainya SS Pembiayaan yang
aman untuk mendukung kesinambungan fiskal, DJPPR menyusun IKU
sebagai berikut:
1) Persentase Pengadaan Utang Sesuai Kebutuhan Pembiayaan
Persentase pemenuhan target pembiayaan melalui utang yang
cukup dan menjadi IKU unit pengelola utang dihitung dari realisasi
penerbitan SBN bruto dan pengadaan pinjaman program. Pemenuhan
pembiayaan dari pinjaman yang digunakan sebagai komponen IKU
hanya yang berasal dari pinjaman program, tidak termasuk pinjaman
proyek karena sifat pinjaman program yang relatif sama dengan SBN
dalam hal pola penarikannya. Pinjaman proyek tidak dimasukkan ke
dalam komponen IKU karena penyerapan pinjaman proyek sangat
dipengaruhi oleh pelaksanaan kegiatan/proyek pada Kementerian/
Lembaga sebagai Executing Agency.
Dalam memenuhi target pembiayaan melalui utang, realisasi
penerbitan SBN/pengadaan pinjaman program dilakukan dengan
menggunakan konsep gross agar lebih mencerminkan upaya/kinerja
Pemerintah dalam memenuhi total kebutuhan pembiayaan APBN yang
berasal dari utang. Adapun perhitungan target kebutuhan pembiayaan
setiap triwulan dihitung dengan metode sebagai berikut:
a) Triwulan I berdasarkan proyeksi kebutuhan pembiayaan yang
disusun dari target APBN/APBNP dan strategi pembiayaan tahunan;
dan
b) Triwulan II, III, dan IV berdasarkan keputusan rapat Komite ALM
pada akhir periode triwulan sebelumnya, yang telah
memperhitungkan kebutuhan pengelolaan kas dan kebutuhan
pengelolaan utang, agar operasi pembiayaan (pengadaan/penerbitan
utang) masih dapat dilakukan secara optimal baik dari aspek target
biaya dan risiko.
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
41
IKU ini menggunakan polarisasi stabilize, dimana capaian yang
diharapkan adalah capaian yang sesuai atau mendekati target yang
ditetapkan. Adapun deskripsi capaian atas IKU ini sebagai berikut:
a) Capaian IKU
Pada tahun 2016, Persentase pengadaan utang sesuai
kebutuhan pembiayaan direncanakan sebesar 100%, dan realisasi
yang dicapai sebesar 99,99% dengan demikian maka nilai capaian
sebesar 119,98.
Sampai dengan Triwulan IV 2016, realisasi utang (gross) sebesar
Rp 687,19 triliun, atau setara 99,99%, dari target sebesar Rp 687,29
triliun. Realisasi dimaksud terdiri dari:
(1) Surat Berharga Syariah Negara (SBSN) sebesar Rp 179,90 triliun
(2) Surat Berharga Negara (SBN) sebesar Rp 471,96 triliun
(3) Pinjaman Program sebesar IDR 35,33 triliun
Berikut ini disajikan posisi utang pemerintah pusat dari tahun
2011 sampai dengan bulan Desember 2016 serta data pagu dan
realisasi belanja dan pembiayan utang tahun 2016
Tabel 3. 3 Posisi Utang Pemerintah Pusat Tahun 2011-2016
Sumber: Buku Profil Utang Pemerintah Edisi Januari 2017
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
42
Tabel 3. 4 Pagu dan Realisasi Belanja dan Pembiayan Utang Tahun 2016
Sumber: Buku Profil Utang Pemerintah Edisi Januari 2017
Realisasi pembiayaan utang di atas yang mendekati akurat
dikarenakan beberapa faktor pendukung sebagai berikut:
(1) Penerbitan SBN domestik dan SBN valas berdenominasi USD,
EUR dan JPY sepanjang tahun 2016 menghasilkan permintaan
penawaran yang oversubscribed, dimana hal ini menunjukan
tingkat kepercayaan investor domestik dan global terhadap
kredibilitas pengelolaan pembiayaan pemerintah;
(2) Kebijakan pemerintah, terutama Pengampunan Pajak (tax
amnesty), memberikan dampak positif berupa aliran dana
repatriasi program pengampunan pajak yang memberikan
sentimen positif terhadap kinerja pasar obligasi dan pasar
saham, sehingga mendorong meningkatnya capital inflow kepada
transaksi keuangan di pasar domestik, termasuk peningkatan
permintaan terhadap SBN di pasar perdana dan sekunder
(3) Sentimen positif di pasar global dan nasional, antara lain terkait:
(a) Proyeksi perekonomian global yang semakin membaik,
terutama didukung oleh AS dan Tiongkok yang kembali
menunjukkan penguatan, serta isu keluarnya Britain dari
Uni Eropa pada triwulan II lalu yang ternyata hanya
berdampak sementara;
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
43
(b) Proyeksi peningkatan pertumbuhan ekonomi Indonesia
yang dirilis oleh Bank Dunia dari sekitar 4,8% pada tahun
2015 menjadi 5,5% pada tahun 2018, dimana peningkatan
tersebut didorong oleh peningkatan investasi publik dan
keberhasilan upaya pemerintah untuk memperbaiki iklim
investasi dan peningkatan pendapatan; dan
(c) Semakin longgarnya kebijakan moneter dengan
diturunkannya BI 7 – day reverse repo rate sebesar 25 bps, dari
5,25% menjadi 5,00% pada bulan September dan kembali
turun 25 bps menjadi 4,75% pada bulan Oktober – Desember
oleh Bank Indonesia. Kebijakan ini sejalan dengan stabilitas
makro ekonomi, yang tercermin dari inflasi yang rendah,
defisit transaksi yang berjalan yang terkendali, dan nilai tukar
yang relatif stabil.
Berikut ini diuraikan capaian dari masing-masing instrumen
utang yang diterbitkan oleh DJPPR:
(1) Pembiayaan Melalui SBSN
Target penerbitan SBSN pada tahun 2016 adalah sebesar
Rp180 triliun. Realisasi penerbitan s.d. Desember 2016 sebesar
Rp179,898 triliun atau 99,94% dari target penerbitan tahun 2016.
Realisasi penerbitan s.d. Desember 2016 dirinci sebagai berikut:
(a) Realisasi penerbitan SBSN dengan cara lelang sebesar
Rp104.821 miliar;
(b) Realisasi penerbitan Sukuk Ritel seri SR-008 sebesar
Rp31.500 miliar;
(c) Realisasi Sukuk Tabungan seri ST-001 sebesar Rp2.585,12
miliar;
(d) Realisasi penerbitan SBSN dengan cara private placement
sebesar Rp7.585 miliar.
(e) Realisasi penerbitan SBSN valas sebesar Rp33.407,5 miliar
Rincian realisasi penerbitan SBSN tahun 2016 sebagaimana
terdapat pada tabel berikut:
Tabel 3. 5 Rincian Penerbitan SBSN Tahun 2016
Instrumen Metode
Penerbitan
Jumlah
(Rp Juta) (%)
Project-Based Sukuk (PBS) Lelang 87.836.000 48,83%
Surat Perbendaharaan Negara Syariah (SPNS)
Lelang 16.985.000 9,44%
Sukuk Ritel seri SR-008 Bookbuilding 31.500.000 17,51%
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
44
Sukuk Tabungan seri ST-001 Bookbuilding 2.585.122 1,44%
PBS (Project Based Sukuk) Private Placement
4.050.000 2.25%
SDHI (Sukuk Dana Haji Indonesia)
Private Placement
1.000.000 0,56%
SPNS-NT(Surat Perbendaharaan Negara Syariah Non-Tradable)
Private Placement
2.535.030 1,41%
Sukuk Valas seri SNI21 Bookbuilding 10.022.250 5,57%
Sukuk Valas seri SNI26 Bookbuilding 23.385.250 13,00%
Total 179.898.652 100%
Total penerbitan SBSN pada tahun 2016 tersebut mengalami
peningkatan dibandingkan dengan tahun 2015 sebesar Rp61,384
triliun, dengan rincian sebagai berikut:
Tabel 3. 6 Perkembangan Penerbitan SBSN s.d. 2016
Instrumen Tahun
2013 2014 2015 2016
PBS 9.316.000 9.446.000 46.248.000 91.886.000
SPN-S 11.653.000 16.170.000 14.295.000 16.985.000
SR 14.969.000 19.323.000 21.965.035 31.500.000
SDHI - 12.855.000 4.500.000 1.000.000
SNI 17.238.000 17.747.000 26.422.000 33.407.500
SPN-S NT 5.084.143 2.535.030
ST 2.585.122
Jumlah 53.176.000 75.541.000 118.514.178 179.898.652
Peningkatan jumlah penerbitan SBSN pada tahun 2016
sebagaimana diuraikan dalam tabel di atas dipengaruhi oleh
peningkatan jumlah penerbitan Project Based Sukuk menjadi dua
kali lipat dari tahun sebelumnya. Hal ini menunjukkan besarnya
peran sukuk dalam pembangunan infrastruktur di Indonesia.
Peningkatan jumlah penerbitan juga terjadi pada instrumen lain
seperti Sukuk Ritel dan Global Sukuk (SNI). Selain itu,
penerbitan instrumen Sukuk Tabungan yang baru dimulai pada
tahun 2016 juga turut meningkatkan nilai penerbitan sukuk pada
tahun tersebut.
Pada tahun 2016, Pemerintah menerbitkan Project Financing
Sukuk sebesar Rp13,7 triliun untuk membiayai proyek-proyek di
tiga Kementerian, yakni Kementerian Perhubungan,
Kementerian Pekerjaan Umum dan Perumahan Rakyat, serta
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
45
Kementerian Agama. Salah satu tujuan pelaksanaan Project
Financing Sukuk adalah adalah dalam rangka mendukung upaya
Pemerintah dalam pencapaian program Nawacita terkait
Peningkatan Produktivitas Rakyat dan Daya Saing di Pasar
Internasional melalui percepatan pembangunan infrastruktur,
selain itu juga untuk memastikan bahwa utang/pembiayaan
yang dilakukan oleh Pemerintah digunakan secara produktif,
untuk membiayai proyek-proyek infrastruktur prioritas yang
manfaatnya langsung dirasakan oleh masyarakat
Pembiayaan proyek Pemerintah melalui SBSN (Project
Financing Sukuk) meningkat secara signifikan dari tahun ke tahun
dengan jenis proyek yang semakin bervariasi dan lokasi proyek
yang semakin menyebar di seluruh wilayah Indonesia. Dari
tahun 2013 sebesar Rp.800 Miliar, naik menjadi Rp1,57 Triliun
tahun 2014, Rp7,13 Triliun tahun 2015, dan Rp.13,7 Triliun di
Tahun 2016.
Milestone pelaksanaan pembiayaan proyek Pemerintah
melalui SBSN atau Project Financing Sukuk dalam kurun waktu
2013 s.d. 2016 adalah sebagai berikut
Tabel 3. 7 Milestone Pelaksanaan Pembiayaan Proyek SBSN
Tahun Proyek/Penanggung Jawab Jumlah
2013 Kementerian Perhubungan
Pembangunan Jalur KA (Double Track ) Cirebon – Kroya. Rp800 milyar
2014 Kementerian Perhubungan
1. Pembangunan Jalur KA Double Track Cirebon – Kroya Segmen I (Lanjutan);
2. Double Double Track Manggarai – Jatinegara (Paket A) 3. Double Track Jatinegara – Bekasi (Paket B2 (2)) .
Rp1,371triliun
Kementerian Agama
Revitalisasi dan Pengembangan Asrama Haji (4
Embarkasi: Medan, Padang, Jakarta & Balikpapan)
Rp200 miliar
2015 Kementerian Perhubungan
1. Pembangunan Jalur KA Elevated Track Medan - Kualanamu,
2. Double Track Martapura – Baturaja & Cirebon – Kroya Segmen III;
3. Fasilitas KA Manggarai – Jatinegara (Paket A) & Jatinegara – Bekasi (Paket B2 (1)).
Rp2,92 triliun
Kementerian PUPR
Pembangunan Jalan & Jembatan (Sumatera, Jawa, NTB, Rp3,51 triliun
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
46
Kalimantan, Sulawesi, Maluku & Papua
Kementerian Agama
1. Revitalisasi dan Pengembangan Asrama Haji (8 Embarkasi) = Rp383 miliar.
2. Pembangunan/Rehab Balai Nikah & Manasik Haji (19 KUA) = Rp11 miliar.
3. Pembangunan Gedung, Sarana & Fasilitas Perguruan Tinggi Keagamaan Islam Negeri (7 PTKIN) = Rp281 miliar
Rp675 miliar
2016 Kementerian Perhubungan
Pembangunan Jalur KA Elevated & Double Track
(Jabodetabek, Jawa Tengah Jawa Timur & Sumatera).
Rp4,983 triliun
Kementerian PUPR
Pembangunan Jalan, Flyover/Underpass/ Terowongan &
Jembatan (Sumatera, Jawa, NTB, Kalimantan, Sulawesi,
Maluku & Papua)
Rp7,226 triliun
Kementerian Agama
1. Revitalisasi dan Pengembangan Asrama Haji (7 Embarkasi) = Rp390 miliar.
2. Pembangunan/Rehab Balai Nikah & Manasik Haji (181 KUA) = Rp183 miliar.
3. Pembangunan Gedung, Sarana & Fasilitas Perguruan Tinggi Keagamaan Islam Negeri (25 PTKIN) = Rp895 miliar
Rp1,468 triliun
Berikut ini disajikan dokumentasi beberapa proyek yang
dibiayai melalui Project Financing Sukuk.
Gambar 3. 1 Jalur Double Track Cirebon-Kroya
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
47
Gambar 3. 2 Proyek Pembangunan Gedung Kuliah IAIN Palangkaraya
Gambar 3. 3 Proyek Pembangunan Gedung Laboratorium Terpadu IAIN Jember
(2) Pembiayaan Melalui SUN
Realisasi penerbitan SUN sampai 31 Desember 2016
sebesar Rp471,9 triliun atau sebesar 100% sesuai dengan target
tahunan penerbitan dalam APBN-P tahun 2016.
Dari sisi komposisi, penerbitan SUN melalui lelang di
pasar domestik dalam mata uang rupiah sebesar Rp307,4 triliun.
Di samping itu, penerbitan global bond selama tahun 2016 yang
terdiri atas SUN dalam denominasi USD sebesar USD3,5 miliar
(ekuivalen Rp48,6 triliun) dan SUN dalam denominasi Euro
sebesar EUR3 miliar (ekuivalen Rp44,9 triliun). Dalam rangka
pengembangan basis investor domestik, pada tahun 2016 telah
diterbitkan SUN ritel sebesar Rp23,7 triliun. Selain itu, pada
tahun 2016 dilaksanakan penerbitan SUN melalui private
placement sebesar Rp20,6 triliun.
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
48
Tabel 3. 8 Penawaran SUN Yang Memenuhi Benchmark
Jenis Total
Penawaran
Total Penawaran Memenuhi Benchmark
Total Penawaran Diterima
Penerbitan domestik (Lelang dan Private Placement)
622,135 457,620 341,965
FR Rupiah 506,344 360,540 281,639
FR USD 2,659 2,659 2,659
SPN 113,131 94,421 57,667
Obligasi Ritel 23,778 23,610 23,610
ON Valas 250,667 106,380 106,380
Total 896,579 587,610 471,955
Penerbitan SUN tahun 2016 terdiri atas:
(a) Penerbitan SUN melalui lelang mata uang rupiah dan valas
serta transaksi private placement.
Penerbitan SUN melalui lelang diawali dengan
pelaksanaan rapat rencana lelang yang dilakukan beberapa
hari sebelum pelaksanaan lelang dan dihadiri oleh unit-unit
terkait, antara lain Bank Indonesia selaku agen lelang dan
otoritas moneter dan Direktorat Pengelolaan Kas, Ditjen
Perbendaharaan. Sebagaimana yang tercantum dalam
Calendar of Issuance, seri-seri SUN yang ditawarkan pada saat
lelang termasuk SUN dengan tenor 30 tahun yang ditujukan
untuk long-term investor seperti dana pensiun dan
perusahaan asuransi.
Lelang SUN dilakukan secara elektronik dengan
menggunakan sistem lelang BI-SSSS (Bank Indonesia -
Scripless Securities Settlement System) dengan peserta PDs
yang terdiri dari 16 bank dan 4 perusahaan sekuritas, Bank
Indonesia dan Lembaga Penjamin Simpanan. Untuk
mengikuti lelang, peserta lelang harus memasukkan
penawaran ke dalam terminal BI-SSSS yang telah tersedia
pada Dealing Room masing-masing PDs. Penawaran berupa
seri, yield/price dan volume, hanya dapat dimasukkan pada
waktu lelang yaitu dari jam 10.00 WIB sampai dengan jam
12.00 WIB. Pemerintah menetapkan penawaran yang
dimenangkan, mulai dari yield/price yang terbaik untuk
Pemerintah.
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
49
Sementara itu pada tahun 2016 Pemerintah
menerbitkan SUN melalui transaksi private placement
sebanyak 8 kali (termasuk penerbitan SUN berdenominasi
USD). Transaksi tersebut bertujuan dalam rangka menutup
kekurangan kas jangka pendek, khususnya terkait dengan
kebutuhan kas di awal tahun. Pelaksanaan penjualan SUN
dengan metode Private Placement diatur dalam PMK Nomor
118/PMK.08/2015 tentang Penjualan SUN dalam Mata Uang
Rupiah dan Valas di Pasar Perdana Domestik dengan Cara
Private Placement.
Tabel 3. 9 Hasil Penerbitan SUN melalui Lelang Tahun 2016
Jenis Instrumen Frekuensi Lelang Nominal
(triliun rupiah)
Obligasi Negara (ON) 28 281,639
Surat Perbendaharaan Negara (SPN)
26 57,666
(b) Penerbitan Surat Utang Negara Berdenominasi Valuta Asing
di Pasar Internasional
Sejak penerbitan Surat Berharga Negara (SBN), yang
didalamnya termasuk SUN, menjadi sumber utama
pemenuhan target pembiayaan dalam Anggaran Pendapatan
dan Belanja Negara (APBN), Pemerintah berupaya
semaksimal mungkin untuk menggali potensi sumber
pembiayaan dalam negeri. Namun, dengan
mempertimbangkan beberapa hal antara lain keterbatasan
daya serap pasar SUN dalam negeri, pembentukan
benchmark SUN dalam valuta asing di pasar internasional,
kebutuhan untuk meningkatkan cadangan devisa, dan
pembayaran kewajiban dalam valuta asing serta antisipasi
terhadap kondisi pasar keuangan yang penuh
ketidakpastian, maka sejak tahun 2004 Pemerintah
menerbitkan SUN dalam valuta asing di Pasar Internasional.
Pada tahun 2016, Pemerintah menerbitkan SUN
berdenominasi USD di pasar perdana internasional (pre
funding) sebanyak satu kali dengan total penerbitan sebesar
USD3,5 miliar (ekuivalen Rp48,6 triliun) dengan tanggal
setelmen pada 8 Desember 2015. Ringkasan hasil penerbitan
SUN berdenominasi USD di pasar perdana internasional
adalah sebagai berikut :
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
50
Tabel 3. 10 Penerbitan SUN Berdenominasi USD di Pasar Perdana Internasional
Keterangan
Seri SUN
RI0126 (New Issuance)
RI0146 (New Issuance)
Jumlah nominal yang
dimenangkan
USD2.250.000.000 USD1.250.000.000
Tingkat kupon 4,750% 5,950%
Tingkat yield yang
dimenangkan
4,800% 6,000%
Jatuh tempo 8 Januari 2026 8 Januari 2046
Tanggal Setelmen 8 Desember 2015
Listing Singapore Stock Exchange
Trustee, Registrar, Transfer Agent, Paying Agent
Bank of New York Mellon
Di samping itu pada tahun 2016, Pemerintah kembali
melakukan penerbitan SUN dalam valuta asing denominasi
Euro dengan menggunakan format 144A/RegS dalam
program Global Medium Term Notes (GMTN) dengan jumlah
nominal penerbitan sebesar EUR3 miliar (ekuivalen Rp44,9
triliun dengan kurs Rp14.991,87/EUR). Ringkasan hasil
penerbitan SUN berdenominasi Euro di pasar perdana
internasional adalah sebagai berikut:
Tabel 3. 11 Penerbitan Surat Utang Negara Berdenominasi Euro
Keterangan
Seri SUN
RIEUR0623 (New Issuance)
RIEUR0628 (New Issuance)
Jumlah nominal yang
dimenangkan EUR1.500.000.000 EUR1.500.000.000
Tingkat kupon 2,625% 3,750%
Tingkat yield yang
dimenangkan 2,772% 3,906%
Jatuh tempo 14 Juni 2023 14 Juni 2028
Tanggal Setelmen 14 Juni 2016
Listing Singapore Stock Exchange (SGX) dan
Frankfurt Open Market (FOM)
Selain USD dan EURO, pada tahun 2016 Pemerintah
juga kembali menerbitkan SUN dalam valuta asing
denominasi Yen (Samurai Bond) dengan total penerbitan
sebesar JPY100 miliar (ekuivalen Rp12,8 triliun). Terdapat 2
(dua) seri Samurai Bonds yang diterbitkan, di mana
merupakan Unguaranteed Samurai Bond. Ringkasan hasil
penerbitan Samurai Bonds tahun 2016 adalah sebagai berikut:
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
51
Tabel 3. 12 Penerbitan Surat Utang Negara Berdenominasi Yen
Keterangan
Seri SUN
RIJPY0619
(Un-Guaranteed)
RIJPY0621
(Un-Guaranteed)
Jumlah nominal yang
dimenangkan JPY62.000.000.000 JPY38.000.000.000
Tingkat kupon 0,830% 1,160%
Tingkat yield yang
dimenangkan 0,830% 1,160%
Jatuh tempo 21 Juni 2019 21 Juni 2021
Tanggal Setelmen 21 Juni 2016
(c) Penerbitan Obligasi Negara kepada Investor Ritel
Dalam rangka perluasan basis investor serta untuk
mendorong terciptanya investment-oriented society serta
mendukung program financial inclusion, sejak tahun 2006,
Pemerintah menerbitkan Obligasi Negara Ritel (ORI). ORI
adalah obligasi negara yang dijual kepada individu atau
orang perseorangan warga negara Indonesia melalui agen
penjual. Sejalan dengan upaya tersebut, sejak tahun 2014
Pemerintah mengenalkan instrumen baru dalam bentuk
Saving Bond Ritel (SBR) yang memiliki fitur berbeda dengan
ORI.
SBR merupakan Obligasi Negara yang dijual kepada
individu atau perseorangan Warga Negara Indonesia
melalui Agen Penjual di Pasar Perdana domestik dengan
fitur tertentu dan tidak dapat diperdagangkan di pasar
sekunder. Berbeda dengan ORI yang memiliki kupon fixed
sampai jatuh tempo, SBR memiliki fitur tingkat kupon
minimal (floating with floor) sehingga kupon yang diterima
oleh investor terlindungi dari volatilitas suku bunga. SBR
pertama kali diterbitkan pada tahun 2014 (seri SBR001). Pada
tahun 2016, Pemerintah menerbitkan SBR seri SBR002
ditetapkan nominal penerbitan sebesar Rp3,9 triliun
memiliki tenor 2 tahun, SBR002 terdapat fasilitas pelunasan
sebelum jatuh tempo (early redemption) kepada Pemilik
SBR pada tanggal 20 Juni 2017 dengan nilai maksimum early
redemption sebesar 50% dari total kepemilikan investor di
masing-masing Agen Penjual dengan kelipatan Rp5 juta.
SBR002 memiliki tingkat kupon mengambang dengan
tingkat kupon minimal sebesar 7,50% per tahun yang
disesuaikan setiap 3 bulan pada tanggal penyesuaian kupon.
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
52
Penyesuaian tingkat kupon dilakukan dengan
menjumlahkan Tingkat Bunga Penjaminan LPS yang berlaku
pada tanggal penyesuaian kupon dengan spread tetap
sebesar 25 bps (0,25%) sampai dengan jatuh tempo.
Pembayaran kupon SBR002 berlaku tetap untuk periode
setiap 3 (tiga) bulan dan dibayar pada tanggal 20 setiap
bulannya sampai dengan jatuh tempo. Secara umum
penerbitan SBR002 dapat dilaksanakan dengan baik. Namun
demikian, masih perlu dilakukan langkah-langkah
penyempurnaan untuk penerbitan SBR seri berikutnya agar
tujuan utama penerbitan SBR untuk memperluas basis
investor dan menuju masyarakat investasi dapat terwujud.
Disamping itu pada tahun 2016, Pemerintah kembali
menerbitkan ORI dengan seri baru ORI013 dengan fitur
Minimum Holding Periode (MHP). Kebijakan fitur MHP telah
diberlakukan sejak penerbitan ORI009, namun sejak ORI012
MHP ditingkatkan menjadi 2 (dua) periode kupon.
Berdasarkan ketentuan ini, pemilik ORI tidak dapat
memindahbukukan kepemilikan ORI-nya selama 2 (dua)
periode kupon pertama. Tujuan penerapan MHP ini adalah:
(1) mengurangi laju perpindahan kepemilikan ORI dari
investor individu ke investor institusi/lainnya, (2)
memperluas basis investor ritel, dan (3) memperluas
kesempatan investor ritel untuk memperoleh penjatahan
ORI di pasar perdana. Dengan fitur ini diharapkan tujuan
utama penerbitan ORI dapat lebih tepat sasaran. Untuk
ORI013, MHP berlaku hingga tanggal 15 Desember 2016.
ORI013 diterbitkan dengan tenor 3 tahun dan tingkat
kupon tetap sebesar 6,60% per tahun yang dibayarkan secara
bulanan. Berdasarkan hasil penjatahan ORI013 ditetapkan
nominal penerbitan ORI013 sebesar Rp19,7 triliun. Distribusi
hasil penjualan ORI012 dapat dilihat dalam grafik sebagai
berikut:
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
53
Grafik 3.2 Distribusi Jumlah dan Volume Pemesanan ORI013
(d) Penerbitan SUN dengan Metode Private Placement
Pada tahun 2016 penerbitan melalui metode private
placement dilakukan sebanyak 8 kali transaksi yaitu dengan
LPS, OJK, LPDP, BCA, Danareksa Sekuritas, BNI, BRI, dan
Pemda (konversi DAU) dengan jumlah sebesar Rp20,555
triliun, yang terdiri dari:
Tabel 3. 13 Penerbitan SUN Metode Private Placement Tahun 2016
No. Seri Nominal Tanggal
Setelmen Jatuh
Tempo
1. FR0069 Rp1.700 miliar 05-Feb-16 15-Apr-19
2. SPNNT20160610 Rp1.054 miliar 11-Mar-16 10-Jun-16
3. SPNNTD20160701 Rp360 miliar 08-Apr-16 01-Jul-16
4. FR0062 Rp400 miliar 20-May-16 15-Apr-42
5. USDFR0002 USD200.000.000 24-Jun-16 24-Jun-26
6. SPNNTD20160930 Rp211 miliar 01-Jul-16 30-Sep-16
7. FR0045 Rp3.226 miliar 18-Jul-16 15-May-37
8. FR0071 Rp1.288 miliar 18-Jul-16 15-Mar-29
9. FR0070 Rp907 miliar 18-Jul-16 15-Mar-24
10. FR0057 Rp3.686 miliar 18-Jul-16 15-May-41
11. FR0067 Rp1.318 miliar 18-Jul-16 15-Feb-44
12. FR0061 Rp825 miliar 12-Aug-16 15-May-22
s.d 5 Juta>5 Juta -50 Juta
>50 Juta -100 Juta
>100 Juta -500 Juta
>500 Juta -1 Miliar
>1 Miliar
Nom (Mil)-RHS 3.5 163.7 504.0 4,731.3 4,553.3 9,735.6
Frek-LHS 690 4,896 5,241 13,836 5,196 4,472
-
5,000
10,000
15,000
-
5,000
10,000
15,000
20,000
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
54
No. Seri Nominal Tanggal
Setelmen Jatuh
Tempo
13. FR0063 Rp1.100 miliar 12-Aug-16 15-May-23
14. FR0046 Rp825 miliar 12-Aug-16 15-Jul-23
15. FR0062 Rp992 miliar 12-Aug-16 15-Apr-42
(e) Kinerja Pengelolaan SUN tahun 2012-2016
Penerbitan SUN melalui Lelang SUN, penerbitan global
bond dan penerbitan Obligasi Negara kepada Investor Ritel
dari tahun 2012 s.d. 2016 mengalami peningkatan dalam
jumlah yang diterbitkan. Sementara itu instrumen Samurai
Bond tidak diterbitkan pada tahun 2013 dan 2014.
Penerbitan Samurai Bond dilakukan pada tahun 2010 dan
2012, dan diterbitkan kembali pada tahun 2015 serta 2016.
Tabel 3. 14 Kinerja Pengelolaan SUN Tahun 2012 – 2016
Frek. Rp. (miliar) Frek. Rp. (miliar) Frek. Rp. (miliar) Frek. Rp. (miliar) Frek. Rp. (miliar)
ON 122,245 165,450 23 203,855 28 213,538 28 281,639
SPN 30,520 42,400 22 60,900 29 74,634 26 57,667
Global Bond
USD 2 39,005 2 41,494 1 48,468 1 50,372 1 48,643
Euro - - 1 15,759 1 18,473 1 44,976
Samurai Bond 1 7,012 - - 1 11,054 1 12,761
USD Domestik - - - - 1 2,659
SUN Ritel
ORI 1 12,676 1 20,205 1 21,216 1 27,439 1 19,691
SBR - - 1 2,390 - 1 3,919
204,446 269,549 352,588 384,456 471,955
2014 2015 2016
21 23
Instrumen2012 2013
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
55
Grafik 3.3 Kinerja Pengelolaan SUN Tahun 2012-2016
(3) Pembiayaan Melalui Pinjaman
Terkait pembiayaan melalui pinjaman, realisasi pengadaan
pinjaman program hingga akhir tahun 2016 mencapai USD
2.656,39 juta atau setara dengan Rp 35,86 triliun (asumsi kurs Rp
13.500/USD), melampaui target semula dalam APBNP sebesar
USD 2.650 juta, sehingga nilai realisasinya adalah sebesar 100%
dengan rincian sebagai berikut:
Tabel 3. 15 Realisasi Pengadaan Pinjaman Program Tahun 2016
No Lenders
2016
Indikasi
Komitmen Realisasi
Akumulasi
s.d. Des ‘16
1. World Bank 1.106,39 1.106,39 14.731,36
1. Local Government and
Decentralization Project
(LGDP) II
206,39 206,39 2.732,96
2. Sustainable and Inclusive
Energy Program (SIEP)
(Carry over dari 2015)
500,00 500,00 6.738
3. First Indonesia Fiscal
Reform-DPL
400,00 400,00 5.260,4
2. ADB 1.000,00 1.000,00 13.280,50
1. Stepping Up Investment
for Growth Acceleration
Program (SIGAP)
500,00 500,00 6.626,00
-
50,000
100,000
150,000
200,000
250,000
300,000
2012 2013 2014 2015 2016
ON SPN Global Bond Samurai Bond USD Domestik SUN Ritel
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
56
2 Fiscal and Public
Expenditure Management
Program
500,00
500,00
6.654,50
3. AFD 110,00 110,00 1.399,93
1. Fiscal Reform -
Development Policy Loan
110,00
110,00
1.399,93
4. KFW 440,00 440,00 5.913,16
1. Stepping Up Investment
for Growth Acceleration
Sub-Program 2
220,00 220,00 2.949,76
2. Fiscal and Public
Expenditure Management
Program
220,00 220,00 2.963,40
Total (dalam USD) 2.656,39 2.656,39 35.324,95
Realisasi yang melampaui target semula tersebut dapat
dicapai dengan membangun mekanisme hubungan kerja yang
baik khususnya dengan Kementerian Bidang Perekonomian.
Kementerian Bidang Perekonomian berperan untuk
mengkoordinasikan Bappenas dan Kementerian/lembaga yang
menjadi Implementing Agencises untuk menyiapkan policy matrix,
yang menjadi persyaratan pinjaman program.
DJPPR juga telah melakukan pembicaraan awal tripartit
antara Kemenkeu, calon lender dan calon Implementing Agency
untuk memastikan kesediaan calon Implementing Agency. Selain
itu, DJPPR juga aktif berkoordinasi dengan calon lender sehingga
pada akhir tahun 2016 dapat menghasilkan kesepakatan nilai
pinjaman program sebesar USD 2.650 juta sesuai dengan target
pinjaman program dalam APBN 2016
b) Perbandingan IKU Selama 3 tahun Terakhir
IKU Persentase pengadaan utang sesuai kebutuhan
pembiayaan telah dilaksanakan mulai tahun 2012. Adapun capaian
IKU tersebut selama tiga tahun berturut-turut seperti tertera pada
tabel berikut:
Tabel 3. 16 Capaian IKU Persentase Pengadaan Utang Sesuai Kebutuhan Pembiayaan Dalam 3 Tahun Terakhir
Periode
Pelaporan
2014 2015 2016
Target Realisasi Target Realisasi Target Realisasi
Tahunan 100% 100,19% 100% 99,83% 100% 99,99%
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
57
c) Hambatan dan Tantangan
Tercapainya target pembiayaan pada tahun 2016 oleh DJPPR
tidak terlepas dari berbagai langkah-langkah strategis yang telah
ditempuh, antara lain
(1) Melakukan negosiasi pinjaman program dengan lenders, antara
lain untuk pinjaman:
(a) Local Sustainable and Inclusive Energy Program (SIEP) dari
World Bank;
(b) Local Government and Decentralization Project (LGDP) I-II dari
World Bank.
(2) Melaksanakan penerbitan SBN, baik untuk pembiayaan kas
maupun pembiayaan infrastruktur sesuai dengan strategi dan
jadwal yang telah direncanakan, a.l.:
(a) Penerbitan SBN di pasar domestik (denominasi IDR dan
USD) dan pasar global (denominasi USD, EUR, JPY);
(b) Penerbitan SBN melalui mekanisme private placement;
(c) Penerbitan seri SBN ritel non-tradable;
(d) Penerbitan Sukuk (Project Based Sukuk) yang di-earmarked
untuk membiayai proyek – proyek Infrastruktur K/L tahun
2016 sebesar IDR 13,67 T yang terdiri dari 285 Proyek pada 3
Kementerian yang tersebar di 32 provinsi.
(3) Bersama eselon I dan unit lain yang terkait, menyusun peraturan
dan produk hukum lain yang mendukung program tax amnesty,
misalnya:
(a) PMK nomor 119, 123, 150/PMK.08/2016 tentang Tata Cara
Pengalihan Harta Wajib Pajak Ke Dalam Wilayah NKRI Dan
Penempatan Pada Instrumen Investasi Di Pasar Keuangan
Dalam Rangka Pengampunan Pajak;
(b) PMK nomor 122, 151/PMK.08/2016 tentang Tata Cara
Pengalihan Harta Wajib Pajak Ke Dalam Wilayah Negara
Kesatuan Republik Indonesia dan Penempatan Pada
Instrumen Investasi di Luar Pasar Keuangan dalam Rangka
Pengampunan Pajak; dan
(c) MOU kerahasiaan data antara Pemerintah, BI, dan OJK.
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
58
(4) Revisi strategi pembiayaan tahunan melalui utang tahun 2016
untuk mengakomodasi potensi pelebaran rasio defisit terhadap
PDB sebesar 2,7%
Meskipun pada tahun 2016 realisasi pembiayaan utang dapat
mencapai target, terdapat beberapa kondisi yang perlu diwaspadai
dan diantisipasi untuk tahun 2017, yaitu:
(1) Potensi peningkatan target pembiayaan utang sebagai dampak
pelebaran rasio defisit APBN terhadap PDB 2017;
(2) Rencana kenaikan suku bunga The Fed sebanyak 3 kali pada 2017,
yang dapat mendorong pengalihan investasi dari emerging
markets termasuk Indonesia ke Amerika Serikat;
(3) Potensi instabilitas situasi politik Amerika Serikat pasca
terpilihnya Presiden baru, yang dapat mempengaruhi situasi
pasar dan perekonomian global
Sebagai langkah antisipasi pada tahun 2017 mendatang, DJPPR
telah menyiapkan beberapa rencana tindakan antisipasi sebagai
berikut:
(1) Koordinasi dalam bentuk trilateral meeting serta monitoring
dengan Bappenas dan K/L dalam rangka proses penerbitan
daftar kegiatan tahun 2016 dari masing-masing proyek sehingga
dapat segera dinegosiasikan; dan
(2) Mempercepat proses penandatangan pinjaman yang telah
dinegosiasikan pada akhir tahun 2016.
Kesimpulan:
Pencapaian SS Pembiayaan yang aman untuk mendukung
kesinambungan fiskal dengan indikator Persentase pengadaan utang sesuai
kebutuhan pembiayaan, pada tahun 2016 dapat tercapai dengan baik dengan
nilai capaian 119,98. Realisasi pembiayaan utang yang mendekati akurat di
atas berdampak pada:
1) Terjaganya cashflow sepanjang 2016;
2) Tidak terjadinya penambahan kebutuhan utang yang terakumulasi secara
massive pada akhir 2016, sehingga menurunkan risiko cash shortage serta
mencegah peningkatan cost of borrowing di luar kendali; dan
3) Tercapainya target struktur dan portofolio utang sehingga menjaga
kesinambungan fiskal jangka panjang
b. SS Risiko Keuangan Negara dan Dukungan Pemerintah yang Terkendali
Untuk Mendukung Kesinambungan Fiskal
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
59
Pengelolaan keuangan negara harus dilakukan dengan memperhatikan
upaya pencapaian kesinambungan fiskal dalam jangka panjang. Tujuan ini
akan dapat tercapai apabila berbagai risiko terkait pengelolaan keuangan
negara dapat dikendalikan secara baik.
Risiko yang terkendali adalah risiko yang teridentifikasi, termitigasi,
dan terkelola. Teridentifikasi artinya telah dapat diketahui jenis dan eksposur
suatu risiko. Termitigasi maksudnya terdapat rencana dan realisasi mitigasi
risiko terhadap risiko yang sudah diidentifikasi. Terkelola maksudnya
terdapat unit yang menangani, memonitor, dan mengevaluasi risiko
dimaksud.
Berkaitan dengan hal tersebut di atas, DJPPR memiliki peran sebagai
pengelola risiko keuangan negara untuk mewujudkan pengelolaan risiko
keuangan negara yang efektif, efisien, kredibel, dan akuntabel sehingga dapat
menjaga keamanan keuangan negara dan sekaligus memberikan ruang
kepada pemerintah untuk mengelola kapasitas fiskal sesuai dengan tujuan
dan sasaran pembangunan yang telah ditetapkan.
Namun demikian, mengingat pengelolaan risiko keuangan negara
meliputi berbagai aspek yang lintas sektoral dan melibatkan banyak pihak,
baik Kementerian/Lembaga, Pemda, BUMN, dan Instansi Publik lainnya
seperti BI, OJK, LPS, dan BPJS, serta Badan Usaha sebagai mitra Pemerintah
dalam rangka pembangunan infrastruktur (skema KPBU dan non KPBU),
maka DJPPR tidak dapat melaksanakan pengelolaan risiko keuangan negara
dimaksud tanpa adanya sinergi dan koordinasi yang baik dengan berbagai
pihak dimaksud.
Dalam hal ini yang menjadi domain DJPPR secara penuh adalah pada
tahap identifikasi dan mitigasi risiko keuangan negara, serta pemberian
dukungan pemerintah terkait pembangunan proyek infrastruktur baik
melalui skema KPBU dan non KPBU.
Untuk mencapai Sasaran Strategis di atas, DJPPR menerapkan IKU
Persentase rekomendasi mitigasi risiko keuangan negara yang disetujui
Menteri Keuangan dan Persentase pencapaian target pemenuhan dukungan
pemerintah atas proyek KPBU infrastruktur prioritas.
1) Persentase Rekomendasi Mitigasi Risiko Keuangan Negara yang
Disetujui Menteri Keuangan
Rekomendasi kebijakan yang diterima/ditetapkan sebagai
kebijakan adalah rekomendasi mengenai suatu kebijakan yang diajukan
oleh Dirjen PPR kepada Menteri Keuangan yang diterima oleh Menteri
Keuangan sebagai second opinion dan atau ditindaklanjuti melalui
disposisi Menteri Keuangan kepada DJPPR/unit eselon I lain atau
disetujui untuk ditetapkan dalam dokumen / Peraturan Menteri
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
60
Keuangan (PMK) maupun diajukan sebagai Rancangan Peraturan
Pemerintah (RPP) ataupun Rancangan Undang-undang (RUU).
Dalam rangka pengelolaan risiko keuangan negara, salah satu peran
utama DJPPR adalah melaksanakan identifikasi dan mitigasi risiko. Hasil
identifikasi dan mitigasi risiko ini selanjutnya disampaikan kepada
Menteri Keuangan dalam bentuk rekomendasi, untuk selanjutnya
diteruskan kepada pihak terkait selaku pemilik risiko, yaitu antara lain
Kementerian/Lembaga, Pemda, BUMN, dan Instansi Publik lainnya
seperti BI, OJK, LPS, dan BPJS.
Pengukuran kinerja didasarkan atas persetujuan Menteri Keuangan
terhadap rekomendasi yang disampaikan/diusulkan DJPPR, sehingga
rekomendasi yang telah disetujui dimaksud dapat diteruskan kepada
pihak terkait selaku pemilik risiko untuk dapat dilaksanakan.
Dalam rangka pengelolaan risiko keuangan negara, salah satu peran
utama DJPPR adalah melaksanakan identifikasi, assesment dan mitigasi
risiko yang mencakup antara lain Risiko APBN yang bersumber dari
Dukungan Pemerintah pada Infrastruktur, Deviasi Asumsi Ekonomi
Makro, BUMN, Lembaga Keuangan, Jaminan Sosial dan Risiko pada
Neraca Negara.
a) Capaian IKU
Pada tahun 2016, Persentase rekomendasi mitigasi risiko
keuangan negara yang disetujui Menteri Keuangan direncanakan
sebesar 80%, dan realisasi yang dicapai sebesar 100,00% dengan
demikian maka nilai capaian yang diperoleh adalah sebesar 120%.
Mitigasi risiko keuangan negara yang optimal dapat
meminimalkan potensi tambahan beban APBN. Hingga akhir tahun
2016, dari 16 rekomendasi yang telah dirumuskan, seluruhnya yang
telah disetujui oleh Menteri Keuangan untuk kemudian disampaikan
kepada Kementerian dan Lembaga seperti: Pemerintah daerah,
BUMN, dan Instansi Publik lainnya seperti BI, OJK, LPS, dan BPJS.
Adapun satu rekomendasi masih menunggu disposisi dari Menteri
Keuangan.
b) Perbandingan IKU Selama 2 Tahun Terakhir
IKU Persentase rekomendasi mitigasi risiko keuangan negara
yang disetujui Menteri Keuangan mulai dilaksanakan pada tahun
2015. Adapun capaian IKU tersebut selama dua tahun terakhir adalah
sebagai berikut:
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
61
Tabel 3. 17 Capaian IKU Persentase Rekomendasi Mitigasi Risiko Keuangan Negara yang Disetujui Menteri Keuangan
Periode
Pelaporan
2015 2016
Target Realisasi Target Realisasi
Tahunan 80% 100% 80% 100,00%
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
62
c) Hambatan dan Tantangan
Meskipun target rekomendasi pada tahun 2016 telah tercapai,
diperlukan identifikasi dan analisis yang komprehensif sebelum
dapat disusun usulan rekomendasi mengingat sangat luasnya jenis
dan cakupan risiko keuangan Negara. Selain itu, salah satu hambatan
yang ditemui dalam pencapaian IKU tersebut adalah belum adanya
mekanisme/instrumen mitigasi yang kuat yang memungkinkan
Kementerian Keuangan untuk memastikan bahwa rekomendasi
mitigasi risiko yang diberikan, dilaksanakan oleh instansi pemilik
risiko secara optimal. Guna menghadapi hambatan tersebut, langkah
langkah yang telah dilakukan adalah.
(1) Melakukan kajian untuk menghasilkan rekomendasi yang lebih
berkualitas dengan didukung data dan model yang akurat;
(2) Berkoordinasi dengan stakeholder untuk menyusun
rekomendasi mitigasi risiko yang efektif dan komprehensif;
(3) Menyusun regulasi terkait pengelolaan risiko keuangan negara,
antara lain RPMK Penugasan Pemberian Jaminan kepada PT SMI
dalam rangka Penyediaan Pembiayaan Infrastruktur Daerah;
(4) Berkoordinasi dengan stakeholder pengusul terkait isu penolakan
usulan program ekspor;
(5) Penandatanganan kontrak kerjasama antara Pemerintah
Indonesia dan JICA dalam rangka pelaksanaan program
Asuransi pertanian selama 5 tahun.
Selain itu, rekomendasi rencana aksi yang akan dilaksanakan
pada tahun-tahun mendatang guna mengantisipasi terjadinya
hambatan berulang adalah :
(1) Melakukan koordinasi dengan unit instansi pemilik risiko dalam
rangka pemantauan atas rekomendasi mitigasi risiko yang telah
disampaikan oleh Menteri Keuangan.
(2) Melakukan analisis dan identifikasi potensi risiko keuangan
negara beserta mitigasinya pada aspek APBN, BUMN, Lembaga
Keuangan dan Instrumen Mitigasi Risiko, serta aset dan
kewajiban negara
Dengan demikian, Indikator Kinerja Utama Persentase
rekomendasi mitigasi risiko keuangan negara yang disetujui Menteri
Keuangan, dapat tercapai dengan baik dengan realisasi sebesar 100%
dari target 80% sehingga nilai capaiannya sebesar 120.
2) Persentase Pencapaian Target Pemenuhan Dukungan Pemerintah atas
Proyek KPBU Infrastruktur Prioritas
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
63
Direktorat PDPPI mempunyai peran strategis untuk mengurangi
ketergantungan utang dalam APBN dengan mewujudkan penyediaan
infrastruktur dengan skema KPBU melalui dukungan pemerintah dengan
risiko yang terkendali, efektif, efisien, serta tepat sasaran.
Dukungan Pemerintah untuk proyek KPBU mencakup penyiapan
dan pendampingan transaksi proyek, Dukungan Kelayakan, dan Jaminan
Pemerintah. Pemenuhan Dukungan Pemerintah atas proyek KPBU
diharapkan akan menciptakan paket bisnis proyek KPBU yang menarik
bagi investor dan meningkatkan bankability proyek untuk memperoleh
pembiayaan.
Penyediaan dukungan pemerintah harus dikelola secara hati-hati
dengan mempertimbangkan kebutuhan dari stakeholders (K/L, Pemda
dan atau BUMN/BUMD) dan risiko bagi keuangan negara. Penyediaan
dukungan pemerintah harus memenuhi tahapan-tahapan sebagaimana
diatur dalam peraturan perundang-undangan.
a) Capaian IKU
Pada tahun 2015, persentase pencapaian target pemenuhan
dukungan pemerintah atas proyek KPBU infrastruktur prioritas
direncanakan sebesar 100%, dan realisasi yang dicapai sebesar 100%
dengan demikian maka nilai capaian sebesar 120%. Penjelasan
lengkap capaian selama tahun 2016 adalah sebagai berikut.
Persentase pencapaian target pemenuhan dukungan
pemerintah atas proyek KPBU infrastruktur prioritas s.d. Triwulan IV
tahun 2016 terealisasi sebesar 100% sesuai target tahapan yang harus
diselesaikan pada setiap jenis proyek. Adapun progress dari
pemberian dukungan atas proyek-proyek infrastruktur prioritas yang
dimaksud diuraikan sebagai berikut:
(1) Proyek KSP-SPAM Umbulan
Menteri Keuangan telah menerbitkan Surat Dukungan
Kelayakan Proyek KPBU SPAM Umbulan kepada PT Meta
Adhya Tirta Umbulan (META) selaku badan usaha
penandatangan perjanjian kerja sama melalui surat nomor S-
794/MK.08/2016 tanggal 19 September 2016. Financial close telah
dilakukan pada akhir Desember 2016.
(2) Proyek SPAM Bandar Lampung :
(a) Telah ditandatangani SK penugasan PDF nomor KEP-
12/PR/2016;
(b) PT SMI telah menunjuk konsultan legal, teknis, dan finansial
dalam rangka pemutakhiran Prastudi Kelayakan. Telah
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
64
dilakukan kick off meeting antara PJPK, konsultan, Dit.
PDPPI, dan Kemen PUPR membahas preliminary study
konsultan; dan
(c) Walikota Bandar Lampung telah berkomitmen untuk
berkontribusi dalam pembangunan sebagian jaringan pipa
distribusi menggunakan APBD.
(3) Proyek RSUD Pirngadi Medan
Melalui technical assistance dari JICA, saat ini sedang dilakukan
kajian tambahan dalam rangka penyusunan Outline Business Case
(OBC).
(4) Proyek Kilang Minyak Bontang :
(a) Pertamina sudah menyampaikan permohonan fasilitas
pendampingan transaksi Proyek Kilang Minyak Bontang
dengan skema KPBU;
(b) Telah selesai disusun draft RPMK perubahan PMK 265/2015
yang berisi skema pelaksanaan penggantian biaya
penyiapan proyek dan/atau pendampingan transaksi
proyek KPBU Kilang Minyak Bontang dan draft RPMK
tersebut telah ditetapkan menjadi regulasi resmi dengan
diundangkannya PMK Nomor 129/PMK.08/2016 tentang
Perubahan atas PMK Nomor 265/PMK.08/2016 tentang
Fasilitas Dalam Rangka Penyiapan dan Pelaksanaan
Transaksi Proyek Kerjasama Pemerintah Dengan Badan
Usaha pada tanggal 24 Agustus 2016.
(5) Proyek PLTU Jawa Tengah (Central Java Power Plant/CJPP) :
(a) Target Financing Date (FD), PLN dan BPI telah melakukan
amandemen 7 PPA untuk memperpanjang FD dari semula
sekitar 24 bulan menjadi 56 bulan;
(b) Sehubungan dengan pemberlakuan Peraturan BI nomor 17
Tahun 2015 tentang Kewajiban Penggunaan Rupiah di
Wilayah NKRI, BI akan memberikan exemption dalam
mekanisme pembayarannya. Sehubungan dengan hal
tersebut, kewajiban PLN atas pembayaran yang dilakukan
oleh PLN kepada Badan Usaha diatur di dalam amandemen
9 PPA. Sedangkan terkait mekanisme pembayaran yang
melibatkan Bank BUMN diatur di dalam Perjanjian
Tripartite antara Bank BUMN, PLN dan BPI; dan
(c) Financial Close telah tercapai pada tanggal 6 Juni 2016.
(6) Proyek Palapa Ring Paket Tengah :
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
65
(a) Badan usaha pemenang lelang adalah PT LEN
Telekomunikasi Indonesia;
(b) Tanggal 29 Agustus 2016 telah ditandatangani perjanjian
pembiayaan sindikasi antara BUP dengan PT IIF (mandated
lead arranger), PT BNI (joint mandated lead arranger), dan PT
SMI (Persero) sebesar Rp 975 miliyar; dan
(c) Pembiayaan proyek telah efektif pada tanggal 29 September
2016.
(7) Proyek Palapa Ring Paket Barat:
Badan usaha pemenang lelang adalah PT Palapa Ring Barat.
Telah dilaksanakan penandatanganan perjanjian KPBU,
Penugasan PDF.
(8) Proyek Palapa Ring Paket Timur :
(a) Telah dilakukan pelelangan ulang, pada tanggal 31 Mei 2016
terdapat dua bidders yang memasukkan dokumen
penawarannya, yaitu Konsorsium Moratelindo-IBS-Smart
Telcom dan Konsorsium XL-Indosat-Alita. Pada tanggal 29
Juni 2016 telah diumumkan pemenang lelang yaitu
Konsorsium Moratelindo-IBS-Smart Telcom. Nilai AP sekitar
Rp14 triliun; dan
(b) Telah ditandatangani perjanjian KPBU dan perjanjian
penjaminan pada tanggal 29 September 2016
(9) Stadion dan Aquatic Center Bali:
Pendampingan PDPPI atas proyek ini dihentikan sementara
sampai ada tanggapan dari Gubernur Bali atas hasil studi dan
rencana penandatanganan MoU.
(10) Penjaminan Bersama (Co-guarantee) dengan PT PII untuk 4 ruas
Jalan Tol :
Mempertimbangkan jadwal pelaksanaan proyek maka PT PII
telah menyampaikan usulan penjaminan bersama kepada
Menteri Keuangan untuk 4 ruas jalan tol yaitu:
(a) Jalan Tol Krian-Legundi-Bunder-Manyar
(b) Jalan Tol Jakarta-Cikampek II (Elevated)
(c) Jalan Tol Cileunyi-Sumedang-Dawuan (Cisumdawu)
(d) Jalan Tol Serang-Panimbang
b) Perbandingan IKU Selama 3 tahun Terakhir
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
66
IKU Pencapaian target pemenuhan dukungan pemerintah atas
proyek KPBU infrastruktur prioritas dilaksanakan mulai tahun 2015.
Berikut ini disajikan perbandingan capaian IKU dalam dua tahun
terakhir:
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
67
Tabel 3. 18 Capaian IKU Target Pemenuhan Dukungan Pemerintah
Atas Proyek KPBU Infrastruktur Prioritas
Periode
Pelaporan
2015 2016
Target Realisasi Target Realisasi
Tahunan 100% 100% 100% 100 %
c) Hambatan dan Tantangan
Dalam proses pemberian dukungan pemerintah atas proyek-
proyek sebagaimana diuraikan di atas, terdapat beberapa kendala
yang dialami pada tahun 2016, antara lain:
(1) Masih terdapat persyaratan penjaminan proyek yang belum dapat
terpenuhi, contohnya pada proyek SPAM Umbulan, dimana
persetujuan Final Dokumen Kelayakan belum dapat diberikan
karena PJKP belum melengkapi dokumen FS dan DED distribusi
air PDAM Kab. Pasuruan yang masih dalam proses pembahasan;
(2) Dalam pembiayaan Stadion dan Aquatic Center Bali, Pemerintah
Provinsi Bali tidak memiliki komitmen yang kuat terutama dalam
menyelesaikan beberapa permasalahan terkait dengan status
tanah dan perizinan proyek pembangunan Stadion dan Aquatic
Center
Untuk menangani kendala tersebut, DJPPR telah menempuh
langkah-langkah sebagai berikut:
(1) Proyek SPAM Umbulan : penandatanganan Perjanjian Kerja Sama
Proyek antara Badan Usaha dan Gubernur Jawa Timur telah
dilakukan pada tanggal 21 Juli 2016
(2) Dalam pembiayaan Stadion dan Aquatic Center Bali telah
dikirimkan surat nomor S-275/PR/2016 tanggal 31 Maret 2016
terkait Penghentian Sementara dan Dukungan terhadap Proyek
Stadion Olahraga dan Aquatic Center dari Dirjen PPR kepada
Gubernur Bali dan telah diselesaikannya OBC Supplementary Study
proyek tersebut.
Guna memitigasi hambatan-hambatan pada tahun yang akan
datang, DJPPR akan melaksanakan rekomendasi tindakan sebagai
berikut:
(1) Pembentukan kantor layanan bersama (one stop information centre)
antara Kemenkeu (DJPPR), Bappenas, LKPP, BKPM, dan PT PII,
dalam rangka memudahkan para stakeholder baik calon PJPK,
calon investor, ataupun pihak mana saja yang memerlukan
informasi terkait KPBU secara komprehensif.
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
68
(2) Melanjutkan proses pemberian dukungan pemerintah melalui
skema KPBU dalam rangka percepatan pembangunan
infrastruktur, antara lain:
(a) Proyek SPAM Bandar Lampung;
(b) Proyek RSUD Pirngadi Medan;
(c) Proyek Kilang Minyak Bontang;
(d) Proyek Palapa Ring.
(e) Melaksanakan sosialisasi mengenai ketersediaan fasilitas
skema KPBU dalam pembangunan infrastruktur kepada
stakeholders khususnya K/L, Pemda, BUMN, BUMD.
(3) Melaksanakan asistensi kepada para stakeholder selaku calon
PJPK untuk memberikan pemahaman dan kapasitas yang
memadai agar calon PJPK dapat memenuhi persyaratan
administratif dan teknis untuk pengajuan permohonan dukungan
pemerintah.
Dengan demikian, Indikator Kinerja Utama Pencapaian target
pemenuhan dukungan pemerintah atas proyek KPBU infrastruktur
prioritas, dapat tercapai dengan baik dengan realisasi sebesar 100% dari
target 100% sehingga nilai capaiannya sebesar 120%.
Kesimpulan:
Pencapaian SS Risiko yang terkendali untuk mendukung
kesinambungan fiskal dengan indikator Persentase rekomendasi mitigasi
risiko keuangan negara yang disetujui Menteri Keuangan dan Pencapaian
target pemenuhan dukungan pemerintah atas proyek KPBU infrastruktur
prioritas, pada tahun 2016 dapat tercapai dengan baik dengan nilai capaian
120%.
c. SS Pengelolaan Utang, Risiko dan Dukungan Pemerintah yang Kredibel
1) Indeks Kepuasan Pengguna Layanan
DJPPR sebagai institusi publik memiliki posisi yang unik dan
strategis karena memiliki peran sebagai pelaku pasar di industri
keuangan domestik maupun global. Peranan ini dilakukan DJPPR dalam
rangka melaksanakan tugas dan fungsi utama untuk memenuhi sumber
pembiayaan melalui utang dalam jumlah yang cukup, biaya yang efisien,
dan risiko yang terkendali. Agar dapat mencapai hal tersebut, DJPPR
dituntut mampu membangun kepercayaan (trust) di kalangan
stakeholders-nya (investor, dealer utama, agen penjual, kreditur, executing
agencies, dll) melalui pelaksanaan pengelolaan utang secara akuntabel dan
kredibel, sehingga pada giliran selanjutnya stakeholders puas dengan
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
69
layanan yang diberikan DJPPR, yang diukur melalui Survei Kepuasan
Pengguna Layanan Kementerian Keuangan.
Survei Kepuasan Pengguna Layanan Kementerian Keuangan
dilaksanakan melalui kerjasama dengan tim peneliti dari Perguruan
Tinggi, di mana pada tahun 2016 Universitas Gadjah Mada ditunjuk
menjadi tim peneliti. Survei dilakukan dengan penilaian atas 11 aspek
layanan sebagaimana diamanatkan dalam Undang-undang Nomor 25
tahun 2009 tentang Pelayanan Publik, yaitu aspek
keterbukaan/kemudahan akses terhadap informasi, aspek informasi
layanan, aspek kesesuaian prosedur dengan ketentuan yang ditetapkan,
aspek sikap pegawai, aspek kemampuan dan keterampilan pegawai,
aspek lingkungan pendukung, aspek akses terhadap layanan, aspek
waktu penyelesaian layanan, aspek pembayaran biaya sesuai
aturan/ketentuan yang ditetapkan, aspek pengenaan sanksi/denda atas
pelanggaran terhadap ketentuan layanan, dan aspek keamanan
lingkungan dan layanan.
Metode survei yang digunakan adalah melalui penyebaran
kuesioner kepada responden sebagai pengguna layanan atas beberapa
layanan utama DJPPR, antara lain sebagai berikut:
a) Pelayanan Pengadaan Pinjaman Rupiah Dalam Negeri;
b) Pelayanan Lelang Surat Utang Negara di Pasar Perdana;
c) Pelayanan Lelang Surat Berharga Syariah Negara di Pasar Perdana;
d) Penjualan Obligasi Negara kepada Investor Ritel di Pasar Perdana
Dalam Negeri;
e) Pelayanan Penerbitan Sukuk Ritel; dan
f) Pelayanan Setelmen Transaksi Utang.
Pada tahun 2016, survei kepuasan pengguna layanan Kementerian
Keuangan diselenggarakan di enam kota, yaitu Batam, Medan, Jakarta,
Surabaya, Makasar dan Balikpapan. Meskipun demikian, pelaksanaan
survei untuk layanan DJPPR hanya dilakukan di Jakarta, dengan jumlah
responden sebanyak 170 orang.
IKU Indeks kepuasan pengguna layanan menggunakan polarisasi
maximize, dimana capaian yang diharapkan adalah capaian yang semakin
tinggi atau lebih dari target yang ditetapkan.
a) Capaian IKU
Pada tahun 2016, Indeks kepuasan pengguna layanan
ditargetkan sebesar 4,02, dengan realisasi sebesar 4,4 (dalam skala 5)
sehingga memperoleh nilai capaian 109,45%. Nilai tersebut diperoleh
dari penilaian atas 6 (enam) jenis layanan yang dilakukan oleh DJPPR
berdasarkan pengukuran dari 11 aspek layanan dengan rincian
sebagai berikut:
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
70
Grafik 3.4 Indeks Kepuasan Pengguna Layanan DJPPR Tahun 2016
Di antara 11 unit eselon I di lingkungan Kementerian
Keuangan, pada tahun 2016 DJPPR memperoleh nilai indeks survei
tertinggi bersama dengan DJPBN. Berikut ini adalah grafik hasil nilai
survei seluruh unit eselon I:
Grafik 3.5 Indeks Kepuasan Pengguna Layanan Unit Eselon I
Berdasarkan grafik di atas, nilai indeks kepuasan pengguna
layanan DJPPR menempati posisi teratas dengan nilai agregat 4,40.
Capaian ini lebih tinggi dari capaian agregat Kementerian Keuangan
yaitu sebesar 4,19. Jika dibandingkan dengan hasil survei tahun
sebelumnya, nilai agregat yang diperoleh DJPPR mengalami
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
71
peningkatan dari 4,01 pada tahun 2015 menjadi 4,40 pada tahun 2016
atau mengalami kenaikan sebesar 0,39 poin.
Adapun nilai yang diperoleh masing-masing layanan adalah:
Tabel 3. 19 Nilai Indeks Kepuasan Pengguna Layanan DJPPR
No Jenis Layanan Indeks
1. Pelayanan Pengadaan Pinjaman Rupiah Dalam Negeri 4,59
2. Pelayanan Lelang Surat Utang Negara di Pasar
Perdana 4,40
3. Pelayanan Lelang Surat Berharga Syariah Negara di
Pasar Perdana 4,40
4. Pelayanan Penjualan Obligasi Negara kepada Investor
Ritel di Pasar Perdana Dalam Negeri 4,32
5. Pelayanan Penerbitan Sukuk Ritel 4,33
6. Pelayanan Setelmen Transaksi Utang 4,60
Nilai Agregat 4,40
Berdasarkan tabel di atas, dari 6 jenis layanan DJPPR,
Pelayanan Setelmen Transaksi Utang memperoleh nilai tertinggi
yaitu 4,60, sementara Pelayanan Penjualan Obligasi Negara kepada
Investor Ritel di Pasar Perdana Dalam Negeri memproleh nilai
terendah yaitu 4,32. Nilai survei berdasarkan 11 aspek layanan yang
dinilai adalah:
Tabel 3. 20 Nilai Indeks Kepuasan Pengguna Layanan DJPPR
No. Aspek Layanan Indeks
1. Keterbukaan/kemudahan akses terhadap informasi 4,49
2. Informasi layanan 4,41
3. Kesesuaian prosedur dengan ketentuan yang
ditetapkan 4,48
4. Sikap pegawai 4,50
5. Kemampuan dan keterampilan pegawai 4,44
6. Lingkungan pendukung, 4,19
7. Akses terhadap layanan 4,33
8. Waktu penyelesaian layanan 4,20
9. Pembayaran biaya sesuai aturan/ketentuan yang
ditetapkan N/A
10. Pengenaan sanksi/denda atas pelanggaran terhadap
ketentuan layanan 4,43
11. Keamanan lingkungan dan layanan. 4,57
Nilai Agregat 4,40
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
72
Dari hasil penilaian atas 11 aspek layanan, terdapat beberapa
aspek yang memiliki nilai di atas capaian DJPPR, yaitu aspek
keamanan lingkungan dan layanan (nilai 4,57), aspek sikap pegawai
(nilai 4,50) dan aspek keterbukaan/kemudahan akses informasi (nilai
4,49). Adapun aspek yang memiliki nilai di bawah capaian DJPPR
meliputi aspek akses terhadap layanan (nilai 4,33), aspek waktu
penyelesaian layanan (nilai 4,20) dan aspek lingkungan pendukung
(nilai 4,19). Meskipun demikian, secara keseluruhan masing-masing
aspek dalam layanan DJPPR mendapatkan penilaian yang tinggi dari
responden dan berada di atas rata-rata capaian Kementerian
Keuangan.
Berdasarkan skala sikap yang digunakan dalam survey (5
skala), maka ditetapkan bahwa nilai kepuasan di atas atau sama
dengan 4 (>4,00) disebut baik. Dengan demikian, kategori hasil nilai
yang diperoleh DJPPR yaitu sebesar 4,40 adalah baik.
Indeks kepuasan pengguna layanan yang mencapai target
menggambarkan kualitas tingkat layanan DJPPR kepada stakeholders
yang baik/memuaskan.
b) Perbandingan IKU Selama 3 tahun Terakhir
IKU Indeks kepuasan pengguna layanan telah dilaksanakan
mulai tahun sebelum tahun 2013. Adapun capaian IKU tersebut
selama tiga tahun berturut-turut seperti tertera pada tabel berikut
Tabel 3. 21 Capaian IKU Indeks Kepuasan Pengguna Layanan DJPPR
Periode Pelaporan
2014 2015 2016
Target Realisasi Target Realisasi Target Realisasi
Tahunan 4,00 4,09 4,00 4,01 4,02 4,4
c) Hambatan dan Tantangan
Hasil positif yang diperoleh DJPPR dalam survei kepuasan
pengguna layanan Kementerian Keuangan tidak lepas dari
serangkaian upaya peningkatan kualitas layanan DJPPR kepada
stakeholder, yang meliputi:
(1) koordinasi dengan Biro Organta Setjen Kemenkeu selaku
koordinator survei bersama tim UGM selaku surveyor;
(2) koordinasi dengan Subdit Hubungan Investor, dalam rangka
menyusun konsep grand design pengelolaan hubungan investor
DJPPR;
(3) koordinasi dengan Bag Organisasi, Tata Laksana dan Layanan
Informasi dan Bag Teknologi Informasi tekait peningkatan
kualitas website DJPPR serta pemberdayagunaan akun media
sosial DJPPR; dan
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
73
(4) koordinasi dengan unit kerja DJPPR terkait penyusunan dan
penyempurnaan SOP
Meskipun secara keseluruhan DJPPR meraih hasil survei yang
baik dalam semua aspek layanan, terdapat beberapa aspek yang
memerlukan peningkatan. Berikut ini diuraikan rekomendasi dalam
rangka peningkatan layanan yang perlu ditindaklanjuti:
Tabel 3. 22 Rekomendasi Dalam Rangka Peningkatan Layanan Yang Perlu Ditindaklanjuti
No. Aspek Layanan Isu Utama Rekomendasi
1. Informasi layanan
Jadwal pengumuman lelang
Jadwal dibuat tetap dan tenggat waktu persiapan penerbitan diperlonggar
Pengumuman informasi dokumen diumumkan di media yang mudah diakses
Informasi dibuat lebih rinci dan hindari multitafsir
2.
Kemampuan dan keterampilan pegawai
Ketanggapan dan kemampuan call center dalam memberikan respon dan solusi
Staff call center perlu menjaga kecepatan respon dan tanggap dengan situasi serta menawarkan solusi ke klien
3. Lingkungan pendukung,
Teknologi informasi yang kurang memadai berkaitan dengan sarana komputer untuk agen penjual.
Menambah unit komputer untuk pelanggan yang datang.
Meeting Roomyang lebih private
Menambah dan memperbaiki tempat rapat untuk klien aar lebih nyaman.
Sinyal yang kurang memadai
Memperkuat sinyal WiFi
Akses informasi dan desain website yang kurang menarik
Mendesain kembali website dengan tampilan lebih menarik dan customer oriented.
4. Akses terhadap layanan
Kualitas akses layanan online, sistem kurang terkoneksi dengan baik dan terkadang error
Memperbaiki sistem dan menyiapkan emergency plan jika sistem utama error
5.
Waktu penyelesaian layanan
Waktu layanan yang kurang pasti sehingga membuat klien harus menunggu
Mengidentifikasi penyebab dan memangkas waiting time
Dengan demikian, Indeks kepuasan pengguna layanan, dapat
tercapai dengan baik dengan realisasi sebesar 4,40 dari target 4,02
sehingga diperoleh nilai capaian sebesar 109,45%.
2) Tingkat Akurasi Pembayaran Kewajiban Pembiayaan
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
74
IKU ini dimaksudkan untuk menjaga dan meningkatkan
kredibilitas pengelolaan utang melalui pembayaran kewajiban pokok
utang, bunga, dan biaya utang secara tepat waktu, tepat jumlah, dan tepat
sasaran, sehingga dapat menghindari kerugian negara. Kegiatan
penyelesaian pembayaran kewajiban utang meliputi penyelesaian
pembayaran pokok, bunga, dan biaya atas pinjaman dan SBN (SUN dan
SBSN). Adapun yang dimaksud dengan tepat waktu, tepat jumlah, dan
tepat sasaran yaitu:
a) Tepat jumlah adalah kesesuaian jumlah pokok, bunga/ imbalan, dan
biaya yang dibayar dengan perhitungan tagihan dari lender, agen
pembayar, bursa efek, lembaga pemeringkat, agen penjual sesuai
Loan Agreement, perjanjian /terms and conditions;
b) Tepat waktu adalah kesesuaian pembayaran pokok, bunga/ imbalan,
dan biaya dengan jadwal waktu yang diatur dalam Loan Agreement,
perjanjian /terms and conditions; dan
c) Tepat sasaran adalah ketepatan pembayaran pokok, bunga/ imbalan,
dan biaya sesuai penerima tagihan.
IKU ini menggunakan polarisasi maximize, dimana capaian yang
diharapkan adalah capaian yang semakin tinggi atau lebih dari target
yang ditetapkan.
a) Capaian IKU
Pada tahun 2016, tingkat akurasi pembayaran kewajiban
pembiayaan dan dukungan pemerintah direncanakan sebesar 100%,
dan realisasi yang dicapai sebesar 100% dengan demikian maka
diperoleh nilai capaian sebesar 120. Penjelasan lengkap capaian
selama tahun 2016 adalah sebagai berikut.
Sampai dengan Triwulan IV 2016 telah dilakukan pembayaran
kewajiban pembiayaan utang secara tepat waktu, tepat jumlah dan
tepat sasaran sebesar Rp 398,16 triliun melalui 2.629 SPM yang terdiri
dari:
(1) Pokok sebesar 251,55 triliun
(2) Bunga sebesar 141,35 triliun
(3) Biaya sebesar 5,26 triliun
Pembayaran kewajiban utang yang dilaksanakan secara tepat
waktu, tepat jumlah, dan tepat sasaran berdampak pada:
(1) Peningkatan kredibilitas pemerintah di mata stakeholders,
khususnya lender dan investor;
(2) Terhindarnya kerugian keuangan negara dalam bentuk denda
atau tambahan kewajiban.
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
75
b) Perbandingan IKU Selama 2 tahun Terakhir
IKU tingkat akurasi pembayaran kewajiban pembiayaan dan
dukungan pemerintah telah dilaksanakan mulai tahun 2015. Adapun
capaian IKU tersebut selama dua tahun berturut-turut adalah:
Tabel 3. 23 Capaian IKU Tingkat akurasi pembayaran kewajiban pembiayaan dan dukungan pemerintah
Periode Pelaporan
2015 2016
Target Realisasi Target Realisasi
Tahunan 100% 100% 100% 100%
c) Hambatan dan Tantangan
Selama pelaksanaan kegiatan dalam mencapai target tersebut,
secara umum tidak ada kendala yang berarti. Hal ini terjadi karena
DJPPR telah menyiapkan serangkaian antisipasi antara lain:
(1) Menyampaikan reminder letter ke lender untuk klarifikasi jadwal
pembayaran utang;
(2) Penerbitan NOP Pengganti dalam hal NOP dari lender belum
diterima;
(3) Penerapan early warning system sebagai alat kontrol pembayaran;
(4) Konfirmasi outstanding kepada lender secara berkala;
(5) Melakukan updating database utang secara rutin;
(6) Koordinasi dengan lender dalam hal konsolidasi kesesuaian
database; dan
(7) Implementasi pembayaran melalui aplikasi SPAN sejak tahun
2014
Meskipun target tercapai, namun terdapat potensi
permasalahan yang dapat muncul di masa mendatang dikarenakan:
(1) Dokumen tagihan yang tidak terjadwal belum/terlambat
diterima NOP-nya, misalnya tagihan kewajiban terkait dengan
biaya pinjaman yang mengakibatkan perbedaan jadwal dan
jumlah pembayaran antara yang riil tagihan dengan yang ada di
database;
(2) Adanya perubahan alamat/tujuan pembayaran karena
amandemen/ assignment pinjaman; dan
(3) Gangguan teknis operasional pada sistem pembayaran utang
(DMFAS, SPAN, Saspem dan Sistem BI
Untuk itu, guna mencegah terjadinya kendala tersebut pada waktu
yang akan mendatang, terdapat beebrapa antisipasi yang disiapkan,
antara lain:
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
76
(1) Menjaga akurasi database utang sebagai dasar pembayaran
kewajiban utang; dan
(2) Koordinasi dengan instansi penanggung jawab sistem
pembayaran untuk mengantisipasi terjadinya system error.
Dari uraian di atas, dapat disimpulkan bahwa pada tahun 2016
Indikator Kinerja Utama tingkat akurasi pembayaran kewajiban
pembiayaan dan dukungan pemerintah, dapat tercapai dengan baik
dengan realisasi sebesar 100% dari target 100% sehingga nilai capaiannya
sebesar 120.
Kesimpulan:
Pencapaian SS Pengelolaan utang, risiko dan dukungan pemerintah
yang kredibel dengan indikator Indeks kepuasan pengguna layanan dan
Tingkat akurasi pembayaran kewajiban pembiayaan dan dukungan
pemerintah, tahun 2016 tercapai dengan baik dengan nilai capaian 113,32.
d. SS Pasar SBN yang Likuid, Dalam, dan Stabil
Pasar SBN yang likuid, dalam, dan stabil merupakan salah satu faktor
yang mendukung penyediaan pembiayaan dalam jumlah yang cukup, efisien,
dan risiko yang terukur dalam rangka mendukung kesinambungan fiskal.
Pasar SBN yang likuid, dalam, dan stabil memiliki karakteristik, antara lain:
1) Struktur pendukung pasar yang kompetitif;
2) Infrastruktur pasar yang efektif dan aman;
3) Heterogenitas yang tinggi di antara pelaku pasar dengan jumlah dana yang
cukup untuk menyerap SBN yang ditransaksikan (jumlah investor yang
banyak pada basis yang diversified);
4) Terdapat proses pembentukan harga yang wajar dan transparan;
5) Transaksi yang aktif pada tingkat harga yang wajar/ kompetitf dengan
biaya transaksi yang rendah (tingginya turn over ratio instrumen SBN
dengan interval harga jual dan beli yang semakin menipis); dan
6) Variasi instrumen dan jumlah nominal SBN yang cukup untuk
mendorong aktivitas pasar.
Untuk itu, demi mendukung tercapainya SS Pasar SBN yang likuid,
dalam, dan stabil, DJPPR menyusun IKU sebagai berikut:
1) Persentase Pencapaian Tingkat Likuiditas Pasar SBN
a) Capaian IKU
Pada tahun 2016, pencapaian IKU Tingkat Likuiditas Pasar SBN
direncanakan sebesar 100%, dan realisasi yang dicapai sebesar
134,60%, dengan demikian nilai capaiannya adalah sebesar 120%.
Likuiditas pasar SBN diukur dari turn over ratio instrumen Surat
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
77
Utang Negara (seri benchmark) dan SBSN (seluruh seri tradable kecuali
seri SR) di pasar sekunder, dengan rincian:
Tabel 3. 24 Realisasi Likuiditas Pasar SBN
S
ebagaimana disajikan dalam tabel di atas, capaian Turn Over Ratio
yang melebihi target menunjukkan tingginya tingkat kepercayaan
pasar atas instrumen SBN dan kredibiltas pemerintah dalam
mengelola pembiayaan.
Mengingat Surat Berharga Negara (SBN) merupakan portofolio
utang yang paling dominan, peningkatan likuiditas SBN dapat
berpotensi:
(1) Mendorong peningkatan permintaan atas SBN di pasar perdana;
(2) Mendorong penurunan imbal hasil SBN di pasar perdana; dan
(3) Menurunkan cost of borrowing utang secara keseluruhan.
b) Perbandingan IKU Selama 3 tahun Terakhir
Adapun capaian IKU tersebut selama tiga tahun berturut-turut
seperti tertera pada tabel berikut.
Tabel 3. 25 Capaian IKU Tingkat Likuiditas Pasar SBN
Periode Pelaporan
2014 2015 2016
Target Realisasi Target Realisasi Target Realisasi
Tahunan 100% 250,44% 100% 155,56% 100% 134,60%
c) Hambatan dan Tantangan
Meskipun pada tahun 2016 realisasi target likuiditas pasar SBN
mencapai target, namun terdapat beberapa kondisi yang perlu
diwaspadai dan diantisipasi pada tahun 2017, antara lain potensi
kenaikan suku bunga Bank Sentral Amerika Serikat (The Fed) yang
dapat mendorong pengalihan investasi dari pasar keuangan negara-
negara berkembang termasuk Indonesia ke Amerika Serikat.
Guna menghadapi hambatan tersebut, langkah-langkah yang
telah ditempuh pada tahun 2016 antara lain:
(1) Aktif berkoordinasi dalam Forum Koordinasi Stabilitas Sistem
Keuangan (FKSSK) dalam rangka stabilisasi pasar keuangan dan
untuk meningkatkan kepercayaan investor, sehingga dapat
mendorong peningkatan likuiditas pasar SBN;
Instrumen Target Realisasi %
SUN 4 kali 5,04 kali 126%
SBSN 0,75 kali 1,16 kali 154,67%
SBN (70% X 126%)+(30% X 154,67%) 134,60%
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
78
(2) Aktif berkoordinasi dengan pelaku pasar dalam rangka
menyampaikan langkah-langkah dan kebijakan pemerintah
untuk menjaga stabilitas pasar keuangan;
(3) Melakukan penerbitan instrumen baru SBN yang sesuai minat
investor (SBR dengan fitur early redemption dan sukuk ritel); dan
(4) Meningkatkan outstanding seri-seri Project Based Sukuk (PBS)
untuk mendorong aktivitas perdagangan di pasar sekunder
Selain itu, DJPPR juga berencana melaksanakan beberapa
terobosan baru yang akan diimplementasikan pada tahun 2017, yang
meliputi:
(1) Menyampaikan informasi aktivitas perdagangan di pasar
sekunder setiap bulan kepada pelaku pasar, berdasarkan hasil
pemantauan aktivitas di pasar sekunder;
(2) Meningkatkan likuiditas melalui transaksi buyback dan switching,
termasuk transaksi cross instrument; dan
(3) Melakukan pertemuan dengan pelaku pasar, khususnya para
peserta lelang SBN dalam koordinasi dan sosialisasi Peserta
Lelang SBN berperan lebih aktif dalam transaksi di pasar
sekunder; dan
(4) Menggali potensi pasar domestik
Dari uraian tersebut, dapat kita simpulkan bahwa Indikator Kinerja
Utama Persentase pencapaian tingkat likuiditas pasar SBN (Turn Over
Ratio), dapat tercapai dengan realisasi sebesar 134,60% dari target 100%
sehingga nilai capaiannya sebesar 120%.
2) Persentase Pertumbuhan Jumlah Nominal Kepemilikan SBN Tradable
Oleh Investor Domestik
Pertumbuhan investor domestik diukur berdasarkan peningkatan
jumlah nominal kepemilikan SBN yang dapat diperdagangkan di pasar
keuangan (tradable). Pertumbuhan investor domestik sangat tergantung
pada jumlah peningkatan outstanding SBN setiap tahunnya serta
menyesuaikan dengan strategi pengelolaan utang dan kebutuhan
pembiayaan dalam APBN. Apabila penerbitan SBN tetap dilakukan
seperti kondisi saat ini, maka Pemerintah berupaya untuk menjaga agar
porsi kepemilikan SBN oleh investor domestik tetap dominan.
Penerbitan SBN di pasar domestik dilakukan dengan senantiasa
melihat daya serap pasar domestik. Saat ini, pasar SBN domestik masih
didominasi oleh investor domestik. Namun demikian, seiring dengan
semakin baiknya kondisi fundamental perekonomian Indonesia (pulled
factor) dan kebijakan bank sentral di beberapa advanced country serta
kondisi perekonomian global yang masih belum pulih (pushed factor),
membuat SBN di pasar domestik semakin diminati asing, khususnya
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
79
dalam kurun waktu beberapa tahun terakhir. Kenaikan kepemilikan SBN
oleh investor asing yang signifikan di satu sisi memberikan dampak
positif seperti cost of borrowing yang semakin rendah karena adanya
permintaan yang sangat tinggi dari investor asing, tetapi di sisi yang lain
dapat menimbulkan dampak negatif antara lain meningkatnya risiko
terjadinya pembalikan arus dana keluar Indonesia secara tiba-tiba (sudden
reversal), dengan indikasi melonjaknya imbal hasil (yield) SBN. Masuknya
dana asing masih akan dibutuhkan dalam rangka memperluas basis
invetor SBN dan memperdalam pasar SBN. Namun, Pemerintah perlu
menyiapkan kebijakan untuk mengantisipasi hal tersebut, salah satunya
dengan mengembangkan pasar domestik terutama pengembangan
industri pasar keuangan domestik seperti dana pensiun, asuransi,
reksadana, dan perbankan. Hal ini penting mengingat pasar SBN yang
andal harus ditopang oleh industri pasar keuangan yang cukup solid.
Pengembangan pasar domestik melalui penguatan potensi investor
domestik perlu dilakukan secara komprehensif.
Adapun upaya pemerintah untuk memperkuat investor domestik
di pasar SBN antara lain dengan bekerjasama dengan semua
otoritas/regulator, komunikasi aktif dengan pelaku industri pasar
keuangan domestik, serta peningkatan partisipasi investor ritel melalui
penerbitan SBN ritel. Dengan menetapkan target pertumbuhan sebesar
9,00% setiap tahun, maka diharapkan upaya maksimal dari Pemerintah
untuk tetap mempertahankan dominasi investor domestik pada SBN
tradable di pasar domestik dapat terwujud. Dapat disimpulkan, IKU ini
bertujuan untuk menggambarkan peningkatan basis investor domestik
terhadap total kepemilikan investor pada SBN domestik yang
diperdagangkan.
a) Capaian IKU
IKU ini menggunakan polarisasi maximize, dimana capaian
yang diharapkan adalah capaian yang semakin tinggi atau lebih dari
target yang ditetapkan.
Pada tahun 2016, Persentase pertumbuhan jumlah nominal
kepemilikan SBN tradable oleh investor domestik direncanakan
sebesar 9%, dengan realisasi sebesar 22,60% sehingga capaiannya
sebesar 120%. Persentase pertumbuhan jumlah nominal kepemilikan
SBN tradable oleh investor domestik s.d. Triwulan IV 2016,
pertumbuhan kepemilikan oleh investor domestik terealisasi sebesar
22,60%, dengan rincian sebagai berikut:
Tabel 3. 26 Persentase Pertumbuhan Jumlah Nominal Kepemilikan SBN Tradable Oleh Investor Domestik
Tahun Jenis SBN Total SBN
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
80
SUN SBSN
Domestik 2015 752,23 triliun 151,1 trilyun 903,3 triliun
Domestik 2016 870,63 triliun 236,84 trilyun 1.107 triliun
% Pertumbuhan 15,74% 56,75% 22,60%
Pertumbuhan nominal kepemilikan SBN tradable oleh investor
domestik sebagaimana tabel di atas menunjukkan semakin
meningkatnya kepercayaan investor domestik terhadap kredibiltas
pengelolaan utang, sekaligus menunjukkan bahwa masih terdapat
potensi peningkatan daya serap pasar domestik yang masih perlu
terus digali.
Adapun tabel berikut menunjukkan perbandingan jumlah
nominal SBN tradable yang dimiliki oleh investor domestik dan asing:
Tabel 3. 27 SBN Tradable yang Dimiliki oleh Investor Domestik dan Asing
Jenis SBN 2015 (IDR triliun)
2016 (IDR triliun)
% Pertumbuhan
SUN Tradable
Domestik 752,23 870,63 15,74%
Asing 550,38 656,94 19,36%
SBSN Tradable
Domestik 151,1 236,84 56,75%
Asing 8,14 8,867 8,96%
SBN (Total)
Domestik 903,3 1.107 22,60%
Asing 558,52 665,81 19,21%
Sejauh ini, kepemilikan SBN tradable secara agregat oleh
investor domestik masih lebih dominan dibandingkan dengan
kepemilikan oleh investor asing dengan proporsi 62,44%. Dominasi
ini terjadi baik pada instrumen SUN maupun SBSN, yang
menunjukkan masih tingginya minat masyarakat Indonesia dalam
berinvestasi dalam instrumen SBN. Hal ini didukung pula dengan
penerbitan SBN ritel seperti Obligasi Negara Ritel (ORI) dan Sukuk
Ritel (SR) yang pada pasar perdana hanya dijual pada investor
individu WNI. Selain itu, penerbitan instrumen baru seperti Saving
Bonds Ritel dan Sukuk Tabungan dengan karakteristik yang menarik
minat masyarakat turut mendukung capaian ini. Hal ini sejalan
dengan strategi pengelolaan portofolio utang DJPPR yang lebih
mengutamakan pembiayaan yang bersumber dari dalam negeri.
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
81
b) Perbandingan IKU Selama 3 tahun Terakhir
Adapun capaian IKU tersebut selama tiga tahun berturut-turut
seperti tertera pada tabel berikut:
Tabel 3. 28 Capaian IKU Persentase Pertumbuhan Jumlah Nominal Kepemilikan SBN Tradable Oleh Investor Domestik
Periode
Pelaporan
2014 2015 2016
Target Realisasi Target Realisasi Target Realisasi
Tahunan 7,00% 11,50% 9,00% 15,99% 9,00% 22,60%
c) Hambatan dan Tantangan
Meskipun proporsi nominal kepemilikan investor domestik
masih dominan (± 62%) sebagaimana diuraikan sebelumnya, namun
pertumbuhan nominal SBN yang dimiliki investor domestik yang
sebesar 22,60% sangat kecil selisihnya dibanding nominal
kepemilikan oleh investor asing yang mencapai 19,21%. Hal ini
dikarenakan pola perilaku investor domestik dalam bertransaksi
cenderung masih dipengaruhi oleh perilaku investor asing (investor
domestik sebagai follower).
Untuk menindaklanjuti tantangan hal tersebut, pada tahun 2016
DJPPR telah melaksanakan tindakan-tindakan sebagai berikut:
(1) Melakukan edukasi dan komunikasi kepada pelaku pasar dan
masyarakat agar meningkatkan investasi pada instrumen SBN;
(2) Koordinasi dengan otoritas lembaga keuangan terkait dengan
kewajiban penempatan dana oleh Dana Pensiun dan perusahaan
asuransi di SBN;
(3) Memperkenalkan SBR dengan fitur early redemption untuk
menarik minat pasar domestik;
(4) Menerbitkan Sukuk Ritel dengan tingkat imbalan yang
kompetitif;
(5) Melakukan private placement SBN dengan beberapa lembaga
seperti Lembaga Penjamin Simpanan (LPS), Lembaga Pengelola
Dana Pendidikan (LPDP), dan Badan Layanan Umum (BLU) di
lingkungan Kementerian Keuangan.
Selain itu, guna menghadapi tantangan yang diperkirakan akan
lebih beragam pada tahun berikutnya, DJPPR telah menyiapkan
rencana aksi yang akan diimplementasikan pada tahun 2017, antara
lain:
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
82
(1) Menerbitkan seri-seri SBN untuk menarik lebih banyak minat
investor domestik misalnya melalui penerbitan Sukuk Tabungan
dengan fitur early redemption;
(2) Menggali potensi pasar domestik, antara lain melalui:
(a) peningkatan edukasi dan komunikasi kepada pelaku pasar
dan masyarakat agar meningkatkan investasi pada
instrumen SBN;
(b) optimalisasi penempatan dana hasil tax amnesty pada
instrumen SBN; dan
(c) pengembangan jalur distribusi SBN ritel secara online.
Dengan demikian, Indikator Kinerja Utama persentase
pertumbuhan jumlah nominal kepemilikan SBN tradable oleh investor
domestik, dapat tercapai dengan baik dengan realisasi sebesar 22,60%
dari target 9% sehingga nilai capaiannya sebesar 120%. Capaian tersebut
diharapkan dapat terus dipertahankan pada tahun-tahun berikutnya.
Kesimpulan:
Pencapaian SS Pasar SBN yang likuid, dalam, dan stabil dengan
indikator Persentase pencapaian tingkat likuiditas pasar SBN dan Persentase
pertumbuhan jumlah nominal kepemilikan SBN tradable oleh investor
domestik, pada tahun 2016 dapat tercapai dengan baik dengan nilai capaian
120%.
e. SS Pinjaman yang Efektif dan Efisien
Komitmen pinjaman kegiatan (project loan) ditujukan untuk membiayai
pengeluaran pemerintah yang produktif dalam rangka meningkatkan potensi
output yang memberikan dampak multiplier yang tinggi di masa yang akan
datang sesuai dengan arah kebijakan yang digarisbawahi oleh Presiden
Republik Indonesia melalui Menteri Keuangan.
Pengelolaan Pinjaman Luar Negeri harus memperhatikan strategi
Pengelolaan Utang Negara Jangka Menengah dengan beberapa langkah
sebagai berikut:
1) Meningkatkan peran serta dalam penyusunan dokumen kerjasama
dengan lender untuk menghindari terjadinya pengadaan pinjaman luar
negeri yang didikte oleh lender (lender driven).
2) Review atas kegiatan dalam blue book sehingga terjadi proses penyaringan
yang makin berkualitas dan cermat atas usulan kegiatan yang diusulkan
dibiayai dengan pinjaman luar negeri, dengan menyiapkan kriteria
kegiatan yang dapat dibiayai dengan Pinjaman Luar Negeri dengan lebih
tajam. Diperlukan penguatan koordinasi dengan Kementerian
PPN/Bappenas dalam rangka perbaikan proses perencanaan dan
penyiapan kegiatan yang akan dbiayai dengan pinjaman luar negeri
dengan berfokus kepada penyiapan kriteri kegiatan yang akan dibiayai
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
83
dengan pinjaman luar negeri dan prioritisasi kegiatan yang dapat
dibiayai dengan pinjaman luar negeri.
3) Penguatan koordinasi dengan Bappenas dalam rangka menyusun
kerangka kebijakan prioritas pinjaman luar negeri dengan pembagian
tugas yang meliputi pemilihan Kegiatan, penilaian kesiapan Kegiatan dan
penentuan sumber pembiayaan sehingga tercapai efisiensi pembiayaan
utang dan tujuan pembangunan nasional
4) Negosiasi pinjaman luar negeri hanya dilakukan setelah terpenuhinya
seluruh kriteria kesiapan (readiness criteria) dari kegiatan yang akan
dibiayai dengan pinjaman luar negeri.
Untuk itu, demi mendukung tercapainya SS Pinjaman yang Efektif dan
Efisien, DJPPR menyusun IKU sebagai berikut:
1) Tingkat Efektivitas dan Efisiensi Pinjaman
Tingkat efektivitas dan efisiensi pinjaman diukur dengan
membandingkan Pinjaman Kegiatan yang ditandatangani yang sesuai
dengan kebijakan pemerintah dibandingkan dengan seluruh Pinjaman
Kegiatan yang ditandatangani pada tahun 2016 (dikecualikan pinjaman
untuk alutsista dan almatsus TNI/POLRI).
Pinjaman Kegiatan yang sesuai dengan kebijakan Pemerintah
didefenisikan sebagai Pinjaman yang akan membiayai kegiatan sesuai
dengan Dokumen Nawa Cita Presiden Republik Indonesia dalam Bab
Berdikari pada Bidang Ekonomi, yang mencantumkan bahwa Utang baru
hanya ditujukan untuk membiayai pengeluaran pemerintah yang
produktif dalam rangka meningkatkan potensi output yang memberikan
dampak multiplier tinggi di masa yang akan datang.
Tujuan dari IKU ini adalah sebagai filter terhadap pemanfaatan
pinjaman luar negeri agar lebih selektif dan sesuai dengan kebijakan,
sehingga pemanfaatan pinjaman luar negeri akan lebih produktif.
a) Capaian IKU
IKU ini menggunakan polarisasi maximize, dimana capaian
yang diharapkan adalah capaian yang semakin tinggi atau lebih dari
target yang ditetapkan.
Pada tahun 2016, Tingkat efektivitas dan efisiensi pinjaman
direncanakan sebesar 80%, dengan realisasi sebesar 100,00%,
sehingga capaiannya sebesar 120%. Penjelasan capaian selama tahun
2015 dapat diuraikan sebagai berikut.
Hingga akhir tahun 2016, dari 11 pinjaman kegiatan yang
ditandatangani, seluruhnya telah sesuai dengan kebijakan
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
84
Pemerintah. Dengan demikian realisasi pada tahun 2016 adalah
sebesar 100%, yang melampaui target sebesar 80%. Rincian pinjaman
kegiatan yang ditandatangani sampai akhir tahun 2016 adalah
sebagai berikut.
Tabel 3. 29 Pinjaman Kegiatan yang Ditandatangani Tahun 2016
No Lender Jenis Proyek Nilai
1. Eximbank Hungary
Bilateral
IKK Water Supply Program and Small Scale Water Treatment Plants for Water Scarcity Areas
USD 36.443.330
Eximbank China
Bilateral
Toll Road Development of Manado-Bitung
USD 78.099.963
Development of Cileunyi - Sumedang - Dawuan Toll Road - Phase II
USD 219.398.580
Procurement of Track Material And Turnout Phase II Project
USD 175.056.055
2. Pemerintah Spanyol
Bilateral Small Scale Water Treatment Plants for Emergency Relief
EUR 13.959.478
3. Islamic Development Bank
Multilateral
National Slum Upgrading Project (NSUP)
USD 326.760.000
The Development of Four Higher Education Institutions Project in the Republic of Indonesia
USD 176.500.000
4. IBRD World Bank
Multilateral
Second Additional Financing for Third Water Supply and Sanitation for Low-Income Communities/Community Based Water Supply Project (PAMSIMAS III)
USD 300.000.000
5.
IBRD World Bank
Multilateral National Slum Upgrading Project (NSUP)
USD 216.500.000 Asian Infrastructure Investment Bank
6. Asian Development Bank
Multilateral Flood Management Selected River Basin
USD 108.700.000
7. Asian Development Bank
Multilateral
Accelerating Infrastructure Delivery Through Better Enginering Services/ Engginering Services Project
USD 148.200.000
b) Perkembangan IKU selama 3 tahun terakhir
Adapun capaian IKU tersebut selama tiga tahun berturut-turut
seperti tertera pada tabel berikut.
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
85
Tabel 3. 30 Capaian IKU Tingkat Efektivitas dan Efisiensi Pinjaman
Periode Pelaporan
2014 2015 2016
Target Realisasi Target Realisasi Target Realisasi
Tahunan 70,00% 90,00% 70,00% 100,00% 80,00% 100,00%
c) Hambatan dan Tantangan Pada tahun 2016, terdapat potensi bahwa penandatanganan
kesepakatan pinjaman proyek tidak sesuai jadwal karena:
(1) Daftar Rencana Pinjaman Luar Negeri Jangka Menengah (Blue
Book) 2015-2019 dan Daftar Rencana Prioritas Pinjaman Luar
Negeri (Green Book) 2016 terlambat ditetapkan oleh Bappenas,
sehingga menghambat proses negosiasi;
(2) Belum dapat terpenuhinya seluruh kriteria kesiapan (readiness
criteria) oleh K/L;
(3) Peran DJPPR yang besifat pasif, dimana DJPPR hanya menerima
permintaan pengadaan pinjaman proyek yang telah ditetapkan
Bappenas atas usulan K/L tanpa harus mengkaji terlebih dahulu
apakah permintaan pinjaman proyek tersebut akan mencapai
tingkat efektivitas dan efisiensi maksimal dengan menggunakan
skema pinjaman atau dengan skema yang lain
Meskipun demikian, DJPPR telah melaksanakan beberapa
langkah antisipasi guna menghadapi potensi hambatan tersebut, di
antaranya:
d) Koordinasi dengan Bappenas dan K/L dalam rangka penyiapan
Daftar Kegiatan beberapa pinjaman Multilateral dan Bilateral;
dan
e) Penandatanganan 5 pinjaman bilateral dan 7 pinjaman
multilateral.
Selain itu, guna menghadapi tantangan ke depan, DJPPR akan
melakukan koordinasi dan monitoring bersama Bappenas dan K/L
dalam rangka proses penerbitan Daftar Kegiatan dari masing-masing
proyek sehingga dapat segera dinegosiasikan pada tahun 2017
Dengan demikian, Indikator Kinerja Utama tingkat efektivitas
dan efisiensi pinjaman, dapat tercapai dengan baik dengan realisasi
sebesar 100% dari target 70% sehingga nilai capaiannya sebesar 120%.
2) Tingkat Akurasi Rencana Penarikan Pinjaman Luar Negeri
Tingkat akurasi rencana penarikan pinjaman luar negeri dihitung
berdasarkan target penarikan pinjaman luar negeri dari hasil trilateral
meeting antara Kementerian Perencanaan Pembangunan
Nasional/Bappenas, Kementerian Keuangan (dalam hal ini DJPPR c.q.
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
86
Direktorat Pinjaman dan Hibah) serta Kementerian/Lembaga yang
hasilnya diusulkan kepada Direktorat Jenderal Anggaran melalui Dirjen
PPR, dibandingkan dengan pagu penarikan pinjaman yang disahkan
dalam UU APBN.
b) Capaian IKU
Pada tahun 2016, IKU Tingkat akurasi rencana penarikan
pinjaman luar negeri ditargetkan sebesar 100,00% dan telah
terealisasi sebesar 100,00% sehingga nilai capaian yang diperoleh
adalah 100%. Adapun penjelasan atas capaian tersebut diuraikan
sebagai berikut.
Pada tahun 2016, DJPPR menyampaikan target penarikan
pinjaman luar negeri TA 2017 atas pinjaman kegiatan pada
Kementerian/Lembaga yang diusulkan sebesar Rp23.905,48 Milyar.
Jumlah ini sesuai dengan pagu yang tertuang dalam lampiran UU
APBN 2017 sebesar Rp23.905.481.787.000,00.
c) Perbandingan IKU Selama 3 Tahun Terakhir
IKU Tingkat Akurasi Rencana Penarikan Pinjaman Luar Negeri
merupakan IKU yang baru diimplementasikan pada tahun 2016
sehingga data perkembangan IKU tersebut selama 3 tahun terakhir
tidak dapat dilaporkan.
d) Hambatan dan Tantangan
Dalam pencapaian target IKU Tingkat akurasi rencana
penarikan pinjaman luar negeri, terdapat beberapa kendala yang
dialami oleh DJPPR, antara lain:
(1) Perencanaan yang dilakukan Kementerian/Lembaga (K/L)
pengguna dana pinjaman kurang memperhitungkan progress
pelaksanaan kegiatan di lapangan;
(2) Terjadinya perubahan kebijakan K/L setelah penetapan Pagu
Anggaran; dan
(3) Adanya perubahan target penarikan setelah pembahasan dengan
DPR sehingga terdapat potensi terjadi perbedaan angka dengan
hasil trilateral meeting di Kementerian Keuangan.
Sehubungan dengan kendala tersebut, DJPPR telah
melaksanakan langkah-langkah sebagai berikut:
(1) Dilaksanakannya trilateral meeting antara Kemenkeu, Bappenas,
dan K/L untuk Pembahasan Pagu Indikatif 2017; dan
(2) Penyampaian dokumen pembahasan hasil trilateral meeting
kepada seluruh KL sebagai dasar penyusunan RKA-KL 2017
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
87
Dengan demikian, IKU Tingkat akurasi rencana penarikan
pinjaman luar negeri dapat terlaksana dengan baik dengan realisasi
sebesar 100% dari target 100% sehingga diperoleh nilai capaian sebesar
100%
Kesimpulan:
Pencapaian SS Pinjaman yang efektif dan efisien dengan indikator
Tingkat efektivitas dan efisiensi pinjaman, pada tahun 2015 dapat tercapai
dengan baik dengan nilai capaian 120%.
f. SS Biaya dan Risiko Utang yang Terkendali
Fungsi pengelolaan utang tidak hanya sekedar memastikan tersedianya
dana untuk kebutuhan pembiayaan, namun juga harus memastikan bahwa
dana yang diperoleh memiliki biaya yang efisien dan tingkat risiko yang
terkendali, baik dalam jangka pendek maupun dalam jangka panjang.
Dalam jangka pendek, setiap tambahan utang yang muncul, harus
memiliki jumlah nominal yang tepat jumlah, sehingga mampu memenuhi
kebutuhan pembiayaan sesuai target sekaligus tidak menimbulkan idle cash
yang berdampak pada peningkatan cost of fund.
Dalam jangka panjang, setiap tambahan utang yang dari berbagai jenis
instrumen utang, secara kumulatif harus menghasilkan komposisi atau
struktur portofolio yang optimal baik dari aspek komposisi mata uang,
komposisi jenis bunga, dan komposisi tenor. Komposisi yang tepat akan
menghasilkan tingkat biaya yang efisien dan tingkat risiko yang terkendali,
sehingga mendukung kesinambungan fiskal.
1) Deviasi Proyeksi Perencanaan Kas Pemerintah Pusat
Dalam rangka mendukung pengelolaan pembiayaan yang kredibel,
DJPPR harus mampu memperhitungkan ketersediaan kas negara dan
kebutuhan pembiayaan secara akurat sehingga tidak terjadi cash
missmatch. Dalam mengukur tingkat akurasi tersebut, tolok ukur yang
digunakan adalah tingkat deviasi proyeksi perencanaan pembiayaan.
Perencanaan kas yang akurat dapat mewujudkan pembiayaan utang yang
optimal, yaitu mampu memenuhi kebutuhan pembiayaan APBN
sekaligus tidak menghasilkan idle cash yang besar, yang di sisi lain justru
meningkatkan cost of fund utang dan menambah beban APBN
IKU ini menggunakan metode polarisasi minimize, sehingga
semakin rendah realisasinya akan semakin baik capaiannya.
a) Capaian IKU
Pada tahun 2016, Deviasi proyeksi perencanaan kas Pemerintah
Pusat ditargetkan sebesar 5% dan terealisasi sebesar 0,79%. Hal ini
menunjukkan bahwa proyeksi perencanaan kas yang dilakukan oleh
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
88
DJPPR sejauh ini cukup akurat. Adapun rincian perhitungan IKU
tersebut dijelaskan dalam tabel berikut:
Tabel 3. 31 Deviasi Proyeksi Perencanaan Kas Pemerintah Pusat
No. Uraian Deviasi
1. Penerimaan pembiayaan
a. Penerimaan pembiayaan pinjaman program 0%
b. Penerimaan pembiayaan SBN 0,87%
2. Pengeluaran pembiayaan (kewajiban utang) 0,71%
Deviasi perencanaan pembiayaan 0,79%
b) Perkembangan IKU Selama 3 Tahun Terakhir
IKU Deviasi proyeksi perencanaan kas Pemerintah Pusat baru
diterapkan pada tahun 2016 sehingga perkembangan capaian atas
IKU dimaksud belum dapat disajikan.
c) Hambatan dan Tantangan
Dalam pencapaian IKU ini, terdapat beberapa hambatan yang
terjadi, di antaranya:
(1) Konfirmasi data dari lenders belum sepenuhnya diterima secara
lengkap dan tepat waktu, sehingga mempengaruhi akurasi
proyeksi pembayaran kewajiban utang (dari 112 lenders yang
dimintakan konfirmasi, 8 lenders tidak merespon); dan
(2) Terdapat risiko timelag antara DMFAS dan SPAN yang
berdampak pada perbedaan antara proyeksi perencanaan
dengan realisasi pembiayaan.
Untuk mengatasi kendala dimaksud, pada tahun 2016 DJPPR
telah melakukan beberapa langkah antisipasi sebagai berikut:
(1) Melakukan pembicaraan awal tripartit antara Kemenkeu, calon
lenders dan calon Implementing Agency untuk memastikan
kesediaan calon Implementing Agency;
(2) Koordinasi dengan calon lender menghasilkan kesepakatan nilai
pinjaman program sebesar USD 2,65 juta sesuai dengan target
pinjaman program dalam APBN 2016;
(3) Pada tanggal 30 Maret 2016 telah dilakukan Rapat Interkem
untuk membahas Pinjaman Program First Indonesia Fiscal Reform
DPL, pada tanggal 4 Triwulan IV 2016 dilaksanakan negosiasi
dengan Bank Dunia;
(4) Koordinasi dengan DJPK dalam rangka penyiapan dokumen
reimbursement refinancing modality;
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
89
(5) Secara rutin melakukan update proyeksi arus kas SBN baik
penerimaan dan pembiayaan, serta melakukan perhitungan SBN
neto tanpa memasukkan acrrued interest;
(6) Update terhadap perubahan target lelang SBN termasuk
biaya-biayanya; dan
(7) Konfirmasi dan rekonsiliasi data outstanding utang secara
berkala.
Selain itu DJPPR juga aktif berkoordinasi dalam forum ALM
untuk mensinergikan fungsi penerimaan, belanja, dan pembiayaan di
lingkungan Kementerian Keuangan, sehingga perhitungan proyeksi
kas pemerintah dapat dilaksanakan secara lebih akurat.
Dengan demikian, Indikator Kinerja Utama Deviasi proyeksi
perencanaan kas Pemerintah Pusat pada tahun 2016 dapat terlaksana
dengan baik dengan realisasi sebesar 0,79% dari target 5,00%
sehingga capaian yang diraih adalah 120%
2) Persentase Pencapaian Target Efisiensi Biaya Utang
a) Capaian IKU
Pada tahun 2016, persentase pencapaian efisiensi biaya utang
direncanakan sebesar 100%, dengan realisasi sebesar 93,29%,
sehingga capaiannya sebesar 106,71%. Penjelasan capaian selama
tahun 2016 dapat diuraikan sebagai berikut.
Tabel 3. 32 Pencapaian Target Effective Cost
Target effective
cost Q4 Realisasi efisiensi biaya utang Q4
Real.
IKU
2,64%
Pembayaran biaya utang - premium Rp 81,30 triliun
93,29%
Outstanding 2016 Rp 3.098,6 triliun
Net flow s.d Triwulan IV 2016 Rp 294,48 triliun
EC = (Pembayaran beban/(outstanding 2015 + tambahan utang neto Q4) x 100%
2,46%
Pencapaian target tersebut dilatar belakangi oleh beberapa hal
berikut.
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
90
(1) Perbaikan perekonomian nasional dan kondisi pasar keuangan
berdampak pada meningkatnya kepercayaan pelaku pasar
terhadap kredibilitas Pemerintah. Hal itu lebih jauh memberikan
implikasi positif terhadap persepsi risiko dari SBN yang
kemudian mengalami penurunan imbal hasil yang cukup
signifikan terutama sampai dengan bulan November 2016.
(2) Efisiensi biaya utang juga didukung penguatan nilai tukar
Rupiah terutama terhadap USD dan EUR.
(3) Dari sisi pengelolaan portofolio utang, pengadaaan utang
senantiasa dilakukan dengan mempertimbangkan kondisi pasar
keuangan sehingga memperoleh tingkat bunga yang optimal.
(4) Pemilihan instrumen pembiayaan utang baik dari SBN maupun
pinjaman, yang dilakukan secara hati-hati, sehingga diperoleh
bauran portofolio yang memiliki biaya yang efisien.
Pencapaian target tersebut memeiliki keterkaitan erat dengan
sasaran strategis dalam Renstra DJPPR, yaitu dengan pengelolaan
utang yang semakin efisien, maka hal ini dapat mendukung
pencapaian target pengelolaan utang jangka panjang, yaitu
memenuhi pembiayaan APBN dengan biaya yang optimum dan
risiko yang terkendali.
b) Perkembangan IKU Selama 3 Tahun Terakhir
Adapun capaian IKU tersebut selama tiga tahun berturut-turut
seperti tertera pada tabel berikut
Tabel 3. 33 Perkembangan Capaian IKU Persentase pencapaian efisiensi
biaya utang
Periode
Pelaporan
2014 2015 2016
Target Realisasi Target Realisasi Target Realisasi
Tahunan 100% 98,90% 100% 93,01% 100% 93,29%
c) Hambatan dan Tantangan
Beberapa hambatan pencapaian IKU dan cara yang ditempuh
untuk mengatasinya dapat dijelaskan ebagai berikut.
(1) Kondisi pasar keuangan dan perekonomian global maupun
domestik yang kurang menguntungkan dan berpotensi
meningkatkan biaya utang, terutama pengadaan utang baru.
Untuk itu dilakukan langkah langkah sebagai berikut.
(a) Pemilihan instrumen dan waktu yang tepat untuk
pengadaan/penerbitan utang baru.
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
91
(b) Pelaksanaan strategi front loading untuk mengantisipasi
peningkatan biaya utang.
(c) Optimalisasi pinjaman program dan pinjaman siaga yang
memiliki biaya yang lebih rendah.
(2) Keterbatasan pasar SBN domestik untuk membiayai pelebaran
defisit APBN, sehingga berpotensi terjadi cornering oleh pelaku
pasar, yang dampaknya akan meningkatkan tingkat bunga
untuk pengadaan utang baru. Langkah antisipasi yang dilakukan
antara lain:
(a) Koordinasi yang baik dengan Investor, BLU, BUMN dan
pemberi Pinjaman, sehingga pemerintah dapat memenuhi
tambahan pembiayaan utang, tanpa adanya cornering dari
pelaku pasar
(b) Koordinasi yang intensif antara pengelola utang, pengelola
kas dan pelaksanaan anggaran, sehingga dapat
mengantisipasi adanya pelebaran defisit dengan baik.
Dengan demikian, Indikator Kinerja Utama persentase
pencapaian efisiensi biaya utang, dapat tercapai dengan baik dengan
realisasi sebesar 93,29% dari target 100% sehingga nilai capaiannya
sebesar 106,71%.
3) Persentase Pencapaian Target Risiko Portofolio Utang
Risiko portofolio utang meliputi risiko tingkat bunga (interest risk),
risiko nilai tukar (exchange rate risk) dan risiko pembiayaan kembali
(refinancing risk). Target risiko portofolio utang tahun 2016 tercantum
pada Strategi Pengelolaan Utang Jangka Menengah (MTDS) sebagaimana
Keputusan Menteri Keuangan (KMK) yang telah diubah terakhir dengan
KMK Nomor 113/KMK.06/2014 tentang Strategi Pengelolaan Utang
Negara Tahun 2014-2017. Selanjutnya, berdasarkan KMK tersebut
disusun target operasional dan pedoman dalam pelaksanaan pengelolaan
utang Pemerintah secara tahunan yang dituangkan dalam Kepdirjen
Nomor 73 Tahun 2015 tentang Strategi Pembiayaan Tahunan Melalui
Utang tahun 2016 (Strategi Tahunan).
a) Capaian IKU
IKU ini menggunakan polarisasi stabilize, dimana capaian yang
diharapkan adalah capaian yang sesuai atau mendekati target yang
ditetapkan.
Pada tahun 2016, Persentase pemenuhan target risiko portofolio
utang direncanakan sebesar 100%, dan realisasi yang dicapai sebesar
109,00%, dengan demikian maka nilai capaian sebesar 102.00%.
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
92
Capaian tersebut diperoleh karena secara umum pengelolaan
portofolio utang masih dalam kisaran strategi pengelolaan utang,
dengan perincian:
(1) Realisasi outstanding utang valas sebesar 42,54% dari target
tahunan 42,51% dan target jangka menengah 40,00%;
(2) Realisasi outstanding utang VR sebesar 12,13% dari target
tahunan 12,28% dan target jangka menengah 12,0%;
(3) Realisasi ATM sebesar 9.13 tahun dari target tahunan 9,25 tahun
dan target jangka menengah 9.0 tahun.
Target pemenuhan risiko portofolio utang tersebut dapat
tercapai dengan baik, mengingat beberapa faktor berikut.
(1) Penetapan komposisi pengadaan/penerbitan utang yang tepat,
sehingga memberikan bauran portofolio yang memiliki biaya
dan risiko yang sesuai dengan target yang ditetapkan;
(2) Penerbitan SBN mengutamakan sumber pembiayaan dari
domestik untuk memitigasi risiko nilai tukar rupiah;
(3) Penerbitan SBN lebih mengutamakan SBN dengan tingkat bunga
tetap untuk memitigasi risiko tingkat bunga; dan
(4) Upaya peningkatan penerbitan SPN 3 bulan dan 6 bulan sebagai
penyeimbang portofolio, meningkatkan likuiditas pasar
domestik dan menekan biaya utang.
IKU tersebut terkait secara langsung dengan Renstra DJPPR
tahun 2015 -2019. Sebagaimana telah dipaparkan sebelumnya,
terdapat tiga indikator risiko yang menjadi target pengelolaan utang
yaitu risiko nilai tukar, risiko tingkat bunga dan risiko refinancing.
Saat ini, indikator risiko tingkat bunga cenderung semakin menurun
dan risiko refinancing masih terkendali, sehingga kondisi ini masih
searah dengan target pengelolaan utang jangka panjang (Renstra).
Meskipun demikian, pada indikator risiko nilai tukar terdapat tren
peningkatan. Hal ini disebabkan oleh kebijakan Pemerintah dalam
pemenuhan target pelebaran defisit APBN tanpa mengganggu
kondisi pasar keuangan domestik dan dengan mengutamakan
pembiayaan melalui pinjaman luar negeri yang memiliki tingkat
bunga yang lebih menguntungkan. Selain itu, terdapat
kecenderungan untuk memanfaatkan pinjaman luar negeri dalam
rangka mendorong percepatan penyediaan infrastruktur, sehingga
terjadi peningkatan utang dengan mata uang asing.
Tercapainya IKU Persentase pemenuhan target risiko portofolio
utang sebesar 100% ini tak lepas dari berbagai upaya yang telah
dilakukan, antara lain:
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
93
(1) Melaksanakan pengadaan utang baru dan manajemen portofolio
sesuai strategi pembiayaan utang tahunan secara konsisten;
(2) Koordinasi secara berkala antara fungsi pembiayaan dan fungsi
penerimaan, serta fungsi belanja dan fungsi pengelolaan kas
dalam forum komite ALM;
(3) Monitoring pelaksanaan strategi pembiayaan tahunan secara
periodik;
(4) Koordinasi intensif dengan front offices untuk memastikan jadwal
pengadaan utang sudah sesuai dengan jadwal yang disusun; dan
(5) Revisi strategi pembiayaan tahunan melalui utang tahun 2016
untuk mengakomodasi potensi pelebaran rasio defisit terhadap
PDB sebesar 2,7%
b) Perkembangan IKU Selama 3 Tahun Terakhir
Adapun capaian IKU tersebut selama tiga tahun berturut-turut
seperti tertera pada tabel berikut
Tabel 3. 34 Perkembangan Capaian IKU Persentase Pemenuhan Target Risiko Portofolio Utang
Periode
Pelaporan
2014 2015 2016
Target Realisasi Target Realisasi Target Realisasi
Tahunan 100% 102,42% 100% 101,2 100% 109%
c) Hambatan dan Tantangan
Dalam pencapaian target IKU ini, terdapat beberapa kendala
yang dialami, antara lain:
(1) Kondisi pasar keuangan yang kurang menguntungkan
diantaranya melemahnya nilai tukar rupiah dan peningkatan
tingkat bunga. Upaya yang dilakukan antara lain:
(a) Pemerintah mempersiapkan pemanfaatan instrumen
Lindung Nilai untuk mengantisipasi adanya pelemahan nilai
tukar rupiah yang dapat meningkatkan kewajiban utang.
(b) Pemilihan secara selektif utang dalam mata uang asing
sesuai dengan pengelolaan aset dan kewajiban, serta
mendukung penyediaan cadangan devisa.
(2) Pelebaran defisit APBN hingga mencapai 2,7% yang
mengakibatkan Pemerintah menambah target pembiayaan utang
yang dipenuhi dari pembiayaan utang valas. Upaya yang
dilakukan untuk mengatasinya antara lain:
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
94
(a) Melakukan koordinasi dengan BLU dan BUMN dibawah
koordinasi Kementerian Keuangan untuk membantu
pemenuhan defisit APBN melalui penanaman dananya pada
instrumen SBN domestik.
(b) Penambahan utang valas tetap dilakukan secara selektif
terutama dengan mengutamakan mata uang yang memiliki
fluktuasi rendah dan memiliki biaya utang yang relatif
murah
Sebagai bentuk antisipasi terhadap berbagai kemungkinan yang
terjadi dalam pencapaian IKU ini, DJPPR melaksanakan beberapa
tindakan sebagai berikut:
(1) Monitoring kondisi pasar keuangan global dan berkoordinasi
dengan BI terkait pengelolaan nilai tukar Rupiah;
(2) Exercise besaran potensi pelebaran defisit dan dampaknya pada
risiko portofolio utang serta langkah-langkah mitigasinya;
(3) Pelaksanaan issuance/debt swap/debt switch/buyback untuk
menghasilkan struktur portofolio dan tingkat risiko utang yang
paling optimal sesuai target.
Dari uraian di atas, dapat dilihat bahwa Indikator Kinerja Utama
Persentase pemenuhan target risiko portofolio utang dapat tercapai
dengan baik dengan realisasi sebesar 109% dari target 100% sehingga nilai
capaiannya sebesar 102.00%.
Kesimpulan:
Pencapaian SS Biaya dan risiko utang yang terkendali dengan indikator
persentase pencapaian efisiensi biaya utang dan persentase pemenuhan
target risiko portofolio utang, pada tahun 2016 dapat tercapai dengan baik
dengan nilai capaian 109,57%.
g. Risiko Keuangan Negara dan Dukungan Pemerintah yang Terkendali
Pengelolaan risiko keuangan negara dan penyediaan dukungan
pemerintah dalam rangka pembiayaan infrastruktur harus dilakukan secara
terkendali (controllable) dalam rangka menjaga kesinambungan fiskal.
Parameter terkendali dimaksud adalah kesesuaian antara risk appetite dengan
perspektif dari Menteri Keuangan dan stakeholders utama terkait dengan risiko
keuangan negara dan skema dukungan pemerintah. Secara lebih konkrit hal
dimaksud tercermin pada rekomendasi dukungan pemerintah dari DJPPR
yang mendapat persetujuan dari Menteri Keuangan dan stakeholders utama,
pelaksanaan dari rekomendasi dimaksud serta deviasi dana cadangan risiko
perubahan asumsi makro pada APBN
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
95
1) Tingkat Efektivitas Pengendalian Risiko Default Badan Usaha yang
Dijamin
Setiap badan usaha yang mendapatkan penjaminan pemerintah
perlu diupayakan untuk tidak mengalami default. Sebab, hal ini akan
berdampak pada timbulnya beban tagihan pembayaran dari kreditur
kepada Pemerintah terkait pinjaman badan usaha tersebut yang diperoleh
melalui skema penjaminan, sehingga meningkatkan biaya dan risiko
utang secara keseluruhan. Sebagai upaya untuk mencegah terjadinya
default terhadap badan usaha yang mendapatkan penjaminan pemerintah,
DJPPR melaksanakan berbagai upaya antara lain dengan kegiatan
strukturing penjaminan yang baik dan kegiatan monitoring serta mitigasi
risiko default.
a) Capaian IKU
IKU ini menggunakan polarisasi maximize, dimana capaian
yang diharapkan adalah capaian yang semakin tinggi atau lebih dari
target yang ditetapkan.
Pada tahun 2016, Tingkat efektivitas pengendalian risiko default
badan usaha yang dijamin ditargetkan sebesar 100%, dengan realisasi
sebesar 100%, sehingga memperoleh nilai capaian 120%. Penjelasan
capaian selama tahun 2016 dapat diuraikan sebagai berikut.
Realisasi alokasi anggaran kewajiban penjaminan tahun 2016
sebesar 100%. Hal ini karena tidak ada klaim penjaminan dari pihak
Bank Pemberi Kredit dan penerima jaminan, sehingga pada akhir
Desember 2016 dana tersebut seluruhnya dipindahbukukan dan
dikelola dalam rekening Dana Cadangan Penjaminan sebesar
Rp.651.674.000.000,-.
Adapun sampai dengan akhir tahun 2016, jumlah pemberian
penjaminan terhadap proyek-proyek infrastruktur adalah sebagai
berikut:
(1) Penerbitan 36 Surat Jaminan Pemerintah untuk Proyek 10.000
MW tahap I (FTP-1) termasuk pembangkit dan transmisi, dengan
nilai penjaminan sebesar IDR35,6 triliun, USD3,96 miliar, atau
equivalent total sebesar IDR87,15 triliun;
(2) Penerbitan 11 Surat Jaminan Pemerintah untuk Proyek
Percepatan Penyediaan Air Minum pada 11 PDAM (Kabupaten
Bogor, Kabupaten Ciamis, Lombok Timur, Kota Malang, Kota
Banjarmasin, Kota Denpasar, Giri Menang, Tirta Satria
Kabupaten Banyumas, Kabupaten Cilacap, Kota Palopo dan
Kabupaten Buleleng). Selanjutnya, PDAM Buleleng menyatakan
tidak jadi memanfaatkan program ini karena proyek akan
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
96
didanai oleh dana internal PDAM Buleleng, sehingga
penjaminan Pemerintah menjadi 10 PDAM dengan nilai
penjaminan sebesar IDR324,80 miliar
(3) Penerbitan 10 Surat Jaminan Kelayakan Usaha (SJKU) untuk
Proyek 10.000 MW tahap II (FTP-2), dengan nilai penjaminan
sebesar USD5,08 miliar atau equivalen IDR68,06 triliun;
(4) Penerbitan 1 Surat Jaminan untuk Proyek Kerjasama Pemerintah
dengan Badan Usaha (KPBU) terkait proyek Central Java Power
Plant dengan nilai penjaminan sebesar USD3,20 miliar atau
equivalen IDR41,59 triliun;
(5) Penerbitan 2 Surat Jaminan untuk Percepatan Pembangunan
Jalan Tol Sumatera dengan nilai penjaminan sebesar IDR1,7
triliun; dan
(6) Penerbitan 2 Surat Jaminan untuk pembiayaan infrastruktur
melalui Pinjaman Langsung dari Lembaga Keuangan
Internasional kepada BUMN dengan nilai penjaminan sebesar
USD1,1 miliar atau equivalen IDR14,29 triliun.
Pencapaian target tersebut antara lain didukung oleh:
(1) Pelaksanaan fungsi pemantauan bersama dengan unit-unit teknis
pengelola penjaminan baik middle office maupun front office
DJPPR dalam upaya identifikasi permasalahan yang dapat
menimbulkan potensi default, baik terkait dengan proyek yang
dijamin atau kondisi keuangan badan usaha (PT PLN & PDAM);
(2) Penyampaian laporan berkala dari pihak terjamin mengenai
perkembangan proyek, pinjaman dan realisasi pembayaran
kewajiban, termasuk laporan berkala dari pihak Bank Pemberi
Kredit terkait pemblokiran rekening escrow pihak terjamin
(PDAM).
b) Perkembangan IKU selama 3 tahun terakhir.
Adapun capaian IKU tersebut selama tiga tahun berturut-turut
seperti tertera pada tabel berikut.
Tabel 3. 35 Perkembangan Capaian IKU Tingkat Efektivitas Pengendalian Risiko Default Badan Usaha yang Dijamin
Periode
Pelaporan
2014 2015 2016
Target Realisasi Target Realisasi Target Realisasi
Tahunan 100% 100% 100% 100% 100% 100%
c) Hambatan dan Tantangan
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
97
Dalam mencapai target tersebut, terdapat beberapa tantangan
sebagai berikut.
(1) Pihak terjamin terlambat menyampaikan update perkembangan
data keuangan dan proyek-proyek yang dijamin Pemerintah
dalam mendukung analisis potensi default; dan
(2) Kementerian Pekerjaan Umum dan Perumahan Rakyat terlambat
menyampaikan informasi tindak lanjut atas penyelesaian
permasalahan Proyek Percepatan Penyediaan Air Minum dan
kurang efektif mengawasi dan melakukan penyelesaian proyek
internal Kementerian Pekerjaan Umum dan Perumahan Rakyat
yang mendukung Proyek Percepatan Penyediaan Air Minum
(PDAM).
Dalam menghadapi tantangan sebagaimana dimaksud, DJPPR
telah menempuh langkah-langkah sebagai berikut:
(1) Berkoordinasi dengan unit-unit teknis pengelolaan penjaminan
baik middle office maupun front office DJPPR dan pihak terjamin
(PT PLN dan PDAM) agar optimal dan tepat waktu dalam
menyampaikan laporan kondisi keuangan dan perkembangan
proyek sebagai dasar untuk melakukan analisis kondisi
keuangan pihak terjamin termasuk potensi default;
(2) Berkoordinasi dengan pihak Bank Pemberi Kredit terkait
penjaminan proyek PDAM untuk optimal dan tepat waktu
menyampaikan laporan pelaksanaan pemblokiran rekening
PDAM; dan
(3) Berkoordinasi dengan unit teknis pada Kementerian Pekerjaan
Umum dan Perumahan Rakyat (Direktorat Jenderal Sumber
Daya Air dan Direktorat Jenderal Cipta Karya) terkait tindak
lanjut penyelesaian permasalahan proyek internal Kementerian
Pekerjaan Umum dan Perumahan Rakyat yang mendukung
proyek penjaminan PDAM.
Dengan demikian, Indikator Kinerja Utama Tingkat efektivitas
pengendalian risiko default badan usaha yang dijamin dapat tercapai
dengan baik dengan realisasi sebesar 100% dari target 100% sehingga nilai
capaiannya sebesar 120%.
2) Persentase Implementasi Kerangka Kerja ALM Negara Dalam Rangka
Pengelolaan Risiko Keuangan Negara
a) Capaian IKU
IKU ini merupakan tindak lanjut dari IKU Persentase
penyelesaian kerangka pengelolaan risiko keuangan negara berbasis
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
98
neraca keuangan negara yang telah diselesaikan pada tahun 2015.
Pada tahun 2016, target implementasi kerangka kerja ALM Negara
adalah membangun prototype Neraca Negara yang holistik dengan
pendekatan Neraca Negara serta penyelesaian MoU antara
pemerintah dan Bank Indonesia mengenai koordinasi ALM Neraca
Negara. Tersedianya kerangka kerja pengelolaan risiko keuangan
negara secara holistik yang menjadi pedoman bagi stakeholder dalam
pelaksanaan pengelolaan risiko pada Neraca Negara.
Pada tahun 2016, target IKU ini adalah sebesar 100% dan telah
terealisasi sebesar 100% sehingga diperoleh nilai capaian sebesar
100%. Sampai dengan akhir tahun 2016, realisasi atas implementasi
kerangka kerja ALM Negara sebesar 100%, dimana substansi MoU
telah disetujui oleh Menteri Keuangan dan Gubernur BI pada rapat
tanggal 21 November 2016 dan sudah ditandatangani oleh Gubernur
BI dan dalam proses penandatanganan kepada MK, sedangkan
simulasi prototype Neraca Negara telah disampaikan kepada Menteri
Keuangan.
Adapun perkembangan proses dari kuartal I sampai dengan
kuartal 4 tahun 2016 diuraikan sebagai berikut:
Tabel 3. 36 Perkembangan Progress Implementasi Kerangka Kerja ALM Negara Dalam Rangka Pengelolaan Risiko Keuangan Negara
No. Aktivitas Realisasi
Q1 Q2 Q3 Q4 1 Penyusunan
MoU Pengumpulan bahan dan analisis data.
Penyusunan konsep/draft awal.
Pembahasan internal /tim kerja.
Persetujuan Menteri Keuangan & Gubernur BI
2 Penyusunan Neraca Negara
Pengumpulan bahan dan analisis data.
Penyusunan konsep/draft awal.
Pembahasan internal /tim kerja.
Persetujuan Menteri Keuangan & Gubernur BI
b) Perkembangan IKU selama 3 tahun terakhir
IKU Persentase Implementasi Kerangka Kerja ALM Negara
Dalam Rangka Pengelolaan Risiko Keuangan Negara merupakan
IKU yang baru dilaksanakan pada tahun 2016 sebagai tindak lanjut
dari terselesaikannya kerangka pengelolaan risiko keuangan negara
berbasis neraca keuangan negara pada tahun 2015. Oleh karena itu,
data perkembangan capaian IKU selama 3 tahun terakhir tidak dapat
disajikan.
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
99
c) Hambatan dan Tantangan
Pengelolaan risiko berbasis Neraca Negara cukup kompleks
karena karakteristik aset dan kewajiban masing-masing stakeholder
adalah unik sesuai dengan fungsi masing-masing misalnya Bank
Indonesia yang berfungsi sebagai pengelola moneter harus didukung
jenis aset dan kewajiban yang menunjang fungsi tersebut. Dalam
menghadapi tantangan tersebut, sejauh ini DJPPR telah melakukan
beberapa langkah-langkah sebagai berikut:
(1) Koordinasi dengan Bank Indonesia sebagai salah satu stakeholder
dalam rangka memperkuat kesepahaman mengenai Kerangka
Kerja ALM Negara;
(2) Koordinasi dengan Bank Indonesia dan konsolidasi di internal
Kementerian Keuangan untuk mendapatkan input pada konsep
Nota Kesepahaman (MoU); dan
(3) Memperbaiki/mengembangkan konsep nota kesepahaman
(MoU) berdasarkan masukan-masukan yang sudah diterima.
Selain itu, DJPPR juga merekomendasikan beberapa rencana
tindakan sebagai berikut:
(1) Menyusun konsep MoU dan prototype Neraca Negara; dan
(2) Meningkatkan koordinasi dengan berbagai pihak terkait dalam
rangka mempercepat penyusunan kerangka kerja pengelolaan
risiko.
Kesimpulan:
Pencapaian SS Risiko keuangan negara dan dukungan pemerintah yang
terkendali dengan indikator Tingkat efektivitas pengendalian risiko default
badan usaha yang dijamin dan Persentase implementasi Kerangka Kerja ALM
Negara dalam rangka pengelolaan risiko keuangan negara, pada tahun 2016
dapat tercapai dengan baik dengan nilai capaian 110%.
h. SS Pengelolaan Utang, Risiko Keuangan Negara, dan Dukungan
Pemerintah yang Taat Prosedur
1) Persentase Rekomendasi BPK Atas LKPP dan LK BUN yang Telah
Ditindaklanjuti
Rekomendasi BPK atas LKPP dan LK BUN yang telah
ditindaklanjuti menunjukkan pengelolaan pembiayaan dan risiko yang
terlaksana secara prudent, dimana setiap proses bisnis telah berjalan
secara efektif dan efisien sesuai dengan aturan/prosedur yang berlaku
serta rekomendasi dari Badan Pemeriksa Keuangan.
a) Capaian IKU
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
100
Pada tahun 2016, Persentase rekomendasi BPK atas LKPP dan
LK BUN yang telah ditindaklanjuti ditargetkan sebesar 46%, dengan
realisasi sebesar 52,74%, sehingga memperoleh nilai capaian 114,65%.
Sampai dengan berakhirnya tahun anggaran 2016, jumlah
rekomendasi Laporan Hasil Pemeriksaan (LHP) atas Laporan
Keuangan Pemerintah Pusat (LKPP) yang telah ditindaklanjuti
adalah sebanyak 8 rekomendasi dari total 10 rekomendasi yang ada,
sementara jumlah rekomendasi LHP LK Bendahara Umum Negara
(BUN) yang telah ditindaklanjuti adalah sebanyak 6 rekomendasi
dari total 12 rekomendasi yang ada. Dengan demikian IKU ini dapat
tercapai sesuai dengan target.
b) Perkembangan IKU selama 3 tahun terakhir
IKU Persentase rekomendasi BPK atas LKPP dan LK BUN yang
telah ditindaklanjuti merupakan IKU yang baru diimplementasikan
pada tahun 2016 sehingga data perkembangan capaian IKU tidak
dapat disajikan.
c) Hambatan dan Tantangan
Terdapat beberapa rekomendasi LKPP dan LK BUN BPK yang
bersifat antar instansi yang mana proses tindak lanjutnya
memerlukan kerjasama dan koordinasi yang intensif dengan unit di
luar DJPPR, antara lain DJPB dan BKF. Untuk itu, DJPPR telah
melakukan langkah-langkah penyelesaian sebagai berikut:
(1) Melakukan listing daftar rekomendasi LKPP dan LK BUN yang
akan ditindaklanjuti pada tahun 2016; dan
(2) Berkoordinasi dengan aparat pemeriksa dan unit terkait perihal
rencana tindak lanjut rekomendasi LKPP dan LK BUN pada
tahun 2016.
Adapun pada tahun-tahun mendatang, DJPPR akan terus
memantau progress tindak lanjut atas rekomendasi LKPP dan LK BUN
pada masing-masing unit kerja terkait di lingkungan DJPPR.
Dengan demikian, Indikator Kinerja Utama Persentase rekomendasi
BPK atas LKPP dan LK BUN yang telah ditindaklanjuti pada tahun 2016
dapat tercapai dengan baik dengan realisasi sebesar 52,67% dari target
sebesar 46,00% sehingga nilai capaian yang diperoleh adalah sebesar
120%.
2) Tingkat Penerapan Pengendalian Intern
Tingkat penerapan pengendalian intern pada DJPPR diukur
berdasarkan hasil pemantauan pengendalian intern terhadap kegiatan-
kegiatan utama yang dipilih pada setiap unit Eselon II di lingkungan
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
101
DJPPR. Pemantauan tersebut dilaksanakan dengan mengacu pada KMK
Nomor 152/KMK.09/2011 tentang Peningkatan Penerapan Pengendalian
Intern di Lingkungan Kementerian Keuangan dan KMK Nomor
32/KMK.09/2013 tentang Kerangka Kerja Penerapan Pengendalian Intern
dan Pedoman Teknis Pemantauan Pengendalian Intern di Lingkungan
Kementerian Keuangan. Pemantauan pengendalian intern ini bertujuan
untuk menilai kualitas pengendalian intern sekaligus meningkatkan
akuntabilitas pelaksanaan kegiatan pengelolaan utang.
Pemantauan pengendalian intern dilaksanakan melalui pengecekan
secara periodik terhadap atribut-atribut pengendalian utama
menggunakan perangkat pemantauan yang telah disusun. Atribut
pengendalian yang dimaksud adalah karakteristik/ciri khusus yang
melekat pada pengendalian atau bukti yang menunjukkan bahwa
pengendalian telah dilaksanakan, seperti dokumentasi pendukung, paraf,
dan tanda tangan.
a) Capaian IKU
IKU ini menggunakan polarisasi maximize, dimana capaian
yang diharapkan adalah capaian yang semakin tinggi atau lebih dari
target yang ditetapkan.
Pada tahun 2016, DJPPR menargetkan persentase tingkat
pengendalian intern sebesar 95,00% dan telah terealisasi sebesar
99,55% sehingga nilai capaian yang diperoleh adalah sebesar 104,78%
Realisasi tingkat penerapan pengendalian intern s.d. Triwulan
IV 2016 adalah sebesar 99,55%, yang diukur berdasarkan hasil
pemantauan yang dilaksanakan terhadap kegiatan utama (core
business) yang dijalankan oleh unit eselon II di lingkungan DJPPR.
Perangkat pemantauan disusun berdasarkan SOP/ketentuan/
peraturan yang menjadi pedoman proses bisnis kegiatan tersebut.
Realisasi tingkat penerapan pengendalian intern yang
mencapai target menunjukkan bahwa pelaksanaan proses bisnis
utama meliputi kegiatan teknis dan pendukung. DJPPR telah
terlaksana sesuai SOP yang berlaku sehingga realisasi capaian tingkat
penerapan pengendalian intern s.d. Triwulan IV 2016
menggambarkan tingkat penerapan pengendalian intern di
lingkungan DJPPR secara keseluruhan.
Dalam rangka pencapaian IKU dimaksud, sejauh ini DJPPR
telah melakukan beberapa tindakan, yang meliputi:
(1) Melaksanakan pemantauan pada 11 kegiatan dari 16 daftar
kegiatan yang tercantum pada Rencana Pemantauan Tahunan
(RPT);
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
102
(2) Penyusunan rencana pemantauan pada Dit. PRKN dan Dit.
PDPPI; dan
(3) Penyusunan rencana pemantauan kode etik di lingkungan
DJPPR.
b) Perkembangan IKU 3 tahun Terakhir
Adapun capaian IKU tersebut selama tiga tahun berturut-turut
seperti tertera pada tabel berikut.
Tabel 3. 37 Perkembangan Capaian IKU Tingkat Penerapan Pengendalian Intern
Periode
Pelaporan
2014 2015 2016
Target Realisasi Target Realisasi Target Realisasi
Tahunan 100% 98,30% 95% 99,45% 95% 99,55
c) Hambatan dan Tantangan
Realisasi di atas menunjukkan bahwa secara umum proses
bisnis utama di lingkungan DJPPR telah dilaksanakan sesuai SOP
yang berlaku dan atribut pengendalian yang telah ditetapkan.
Meskipun demikian, masih terdapat beberapa hal minor yang perlu
segera diperbaiki dalam pelaksanaan SOP, antara lain misalnya
ketersediaan dokumen pendukung yang menjadi bukti validasi
kepatuhan pelaksanaan SOP.
Untuk mengatasi hal tersebut, pada tahun-tahun mendatang
DJPPR akan melaksanakan beberapa rencana tindak lanjut sebagai
berikut:
(1) Melaksanakan pemantauan pada seluruh kegiatan yang
tercantum pada RPT;
(2) Menyelesaikan perangkat pemantauan pengendalian intern pada
Dit. PRKN dan Dit. PDPPI; dan
(3) Melaksanakan pemantauan kode etik di lingkungan DJPPR.
Dengan demikian, Indikator Kinerja Utama Tingkat penerapan
pengendalian intern dapat tercapai dengan baik dengan realisasi sebesar
99,55% dari target 95% sehingga nilai capaiannya sebesar 104,68.
Kesimpulan:
Pencapaian SS pengelolaan pembiayaan dan risiko yang taat prosedur
dengan indikator penerapan pengendalian intern, pada tahun 2016 dapat
tercapai dengan baik dengan nilai capaian 110,31.
i. SS Edukasi dan Komunikasi Pengelolaan Pembiayaan dan Risiko yang
Efektif
1) Tingkat Efektivitas Edukasi dan Komunikasi
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
103
Dalam rangka memperkuat implementasi kebijakan di bidang
pengelolaan utang, maka perlu dilakukan peningkatan pemahaman
stakeholders terhadap proses bisnis pengelolaan utang. Bentuk
peningkatan pemahaman dimaksud dapat dilakukan melalui komunikasi
dan edukasi secara berkelanjutan dan komprehensif. Efektivitas edukasi
dan komunikasi merupakan bentuk pengukuran tingkat keberhasilan
peserta (stakeholders) dalam hal pemahaman substansi/materi
pengelolaan SBN dan mekanisme pengelolaan pinjaman dan hibah yang
disampaikan melalui kegiatan sosialisasi yang dilaksanakan.
IKU Tingkat efektivitas edukasi dan komunikasi ini hanya
mengukur edukasi dan komunikasi yang disampaikan ke pihak eksternal
melalui instrumen berupa kuesioner yang diberikan kepada para peserta.
Variabel yang diukur dalam kuisioner adalah tingkat pemahaman peserta
(bobot 65%), bahan presentasi (bobot 10%), pembicara (bobot 20%), dan
fasilitas tempat pelaksanaan (bobot 5%). Perhitungan IKU ini
mempertimbangkan frekuensi maupun tingkat pemahaman masyarakat,
sehingga sejak awal tahun sudah harus ditargetkan jumlah frekuensi
kegiatan peningkatan pemahaman masyarakat dan pelaku ekonomi
terhadap pengelolaan SBN. Dalam setiap kegiatan sosialisasi, jumlah
peserta yang hadir ditargetkan minimal 50 peserta, sementara persentase
pengembalian kuesioner oleh peserta yang hadir minimal sebanyak 50%
dan disesuaikan dengan daftar hadir.
IKU ini diukur menggunakan polarisasi maximize, dimana capaian
yang diharapkan adalah capaian yang semakin tinggi atau lebih dari
target yang ditetapkan.
a) Capaian IKU
Pada tahun 2016, Tingkat efektivitas edukasi dan komunikasi
ditargetkan sebesar 75,00%, dengan realisasi sebesar 80,88% sehingga
diperoleh nilai capaian sebesar 107,84%.
Sampai dengan Triwulan IV 2016, telah dilaksanakan 14 kali
kegiatan sosialisasi dalam rangka pengembangan pasar SBN, dengan
rata-rata realisasi nilai tingkat efektivitas edukasi dan komunikasi
sebesar 80,88%. Hal ini menunjukkan bahwa pelaksanaan edukasi
dan komunikasi sejauh ini masih mendapatkan penilaian positif dari
masyarakat.
Meskipun target tingkat efektivitas edukasi dan komunikasi
tercapai, kegiatan sosialisasi yang dilaksanakan masih terbatas
kepada kalangan akademisi, sehingga belum menjangkau kelompok
masyarakat yang lebih luas dan lebih potensial untuk dijadikan basis
investor baru SBN. Perincian pelaksanaan kegiatan sosialisasi dalam
rangka pengembangan pasar SBN dapat dilihat pada tabel berikut:
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
104
Tabel 3. 38 Pelaksanaan Sosialisasi Pasar SBN Tahun 2016
d) P
p
e
b) P
e
r
k
e
m
b
a
n
g
a
n
I
K
U
3
tahun Terakhir
Adapun capaian IKU tersebut selama tiga tahun berturut-turut
seperti tertera pada tabel berikut.
Tabel 3. 39 Perkembangan Capaian IKU Tingkat Efektivitas Edukasi dan Komunikasi
Periode
Pelaporan
2014 2015 2016
Target Realisasi Target Realisasi Target Realisasi
Tahunan 75,00% 76,83% 75% 79,70% 75% 80,88%
c) Hambatan dan Tantangan
No Tanggal Materi Sosialisasi Lokasi Nilai
1. 03-Mar-16 SPUN dan Penjaminan Pemerintah dalam Pembiayaan Pembangunan
Universitas Halu Oleo, Kendari
79,16
2. 11-Mar-16 SUN Universitas Gajah Mada, Yogyakarta
85,78
3. 11-Mar-16 SPUN dan Penjaminan Pemerintah dalam Pembiayaan Pembangunan
Universitas Klabat, Manado
81,21
4. 17-Mar-16 SPUN dan Penjaminan Pemerintah dalam Pembiayaan Pembangunan
Universitas Mataram, Mataram
80,11
5. 03-Apr-16 SUN Universitas Jambi,
Jambi 77,77
6. 7-Apr-16 SPUN dan Penjaminan Pemerintah dalam Pembiayaan Pembangunan
Universitas Kairun, Ternate
76,09
7. 20-Apr-16 SPUN dan Penjaminan Pemerintah dalam Pembiayaan Pembangunan
Universitas Andalas, Padang
80,58
8. 13-Apr-2016 Sukuk negara IAIN Palangkaraya 82,14
9. 28-Apr-2016 Sukuk negara Hotel Swissbell
Banyuwangi 83,83
10. 25-Mei-2016 SBN Universitas Kristen
Satya Wacana, Salatiga 84,42
11. 28-Mei-2016 SUN Universitas Syiah
Kuala, Aceh 77,54
12. 26-Mei
Diseminasi Peraturan Menteri Keuangan terkait Mekanisme Pengelolaan Hibah dan Sistem Akuntansi Hibah
Swissbell Harbour Bay, Batam, Kep. Riau
80,08
13. 31-Mei-2016 Sosialisasi penugasan khusus ekspor dalam rangka ketahanan usaha
Gumaya Tower Hotel Semarang
85,05
14. 03-Jun-2016 SBN Universitas
Palangkaraya, Palangkaraya
78,54
Nilai Rata-rata 80,88
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
105
Tantangan dari pihak eksternal yang dihadapi antara lain
adalah masih terdapat beberapa kelompok masyarakat yang belum
memiliki pemahaman secara proporsional mengenai utang,
khususnya SBN, sehingga cenderung memiliki perspektif negatif
tentang utang. Selain itu, pemahaman masyarakat terhadap utang
yang komprehensif dan berkelanjutan berpotensi meningkatkan
minat beli masyarakat dan pada akhirnya dapat mendukung
pemenuhan target pembiayaan APBN.
Selanjutnya, masalah yang dijumpai adalah metode sosialisasi
masih bersifat konvensional, sehingga belum dapat menjangkau
kalangan masyarakat secara luas (masih terbatas kalangan
akademisi) serta belum dapat menjamin pemahaman masyarakat
mengenai SBN secara berkelanjutan.
Sehubungan dengan kendala dan tantangan tersebut, tindakan
yang telah dilakukan oleh DJPPR adalah :
(1) Pembekalan terhadap para pembicara terkait dengan materi dan
teknik public speaking, untuk meningkatkan kualitas pelaksanaan
sosialiasi;
(2) Pelaksanaan sosialisasi di lingkungan kantor DJPPR dengan
mengundang/menerima kunjungan civitas akademika;
(3) Meningkatkan pemanfaatan website DJPPR sebagai sarana
sosialiasi.
(4) Menyusun kajian atas penyelenggaraan sosialisasi DJPPR 2011-
2015.
Selain itu, pada tahun 2016 juga telah dilaksanakan beberapa
rekomendasi tindakan, antara lain
(1) Menerapkan strategi baru yang lebih efektif dan efisien, agar
dapat menjangkau kelompok masyarakat yang lebih luas dan
lebih menjamin pemahaman secara berkelanjutan (sesuai arahan
Komisi XI DPR, pada Rapat kerja dan anggaran tgl 6 Nov 2015);
dan
(2) Melaksanakan tindak lanjut atas rekomendasi kajian sosialisasi
DJPPR 2011-2015, terutama terkait lokasi, format acara, dan
target peserta.
Dari uraian di atas, dapat kita ketahui bahwa Indikator Kinerja
Utama Tingkat efektivitas edukasi dan komunikasi telah tercapai dengan
baik dengan realisasi sebesar 80,88% dari target 75% sehingga nilai
capaian yang diperoleh adalah sebesar 106,27.
j. SS SDM yang Kompetitif
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
106
1) Persentase Pemenuhan Standar Soft dan Hard Competency
Standar kompetensi ini meliputi hard competency dan soft competency.
Hard competency merupakan pengetahuan dan keterampilan sebagaimana
yang dipersyaratkan dalam Peraturan Menteri Keuangan yang mengatur
mengenai uraian jabatan. Soft competency pejabat struktural/fungsional
merupakan sikap perilaku PNS yang diperlukan untuk masing-masing
jabatan yang diperoleh melalui assesment center sebagaimana dimaksud
dalam peraturan Menteri Keuangan yang mengatur mengenai assesment
center.
Pejabat di lingkungan Direktorat Jenderal dinilai memiliki soft
competency sesuai dengan Standar Kompetensi Jabatannya (SKJ), apabila
berdasarkan hasil assesment memiliki indeks kesesuaian atau Job Person
Match (JPM) minimum sebesar 72%. Data indikator ini diukur dari hasil
Assessment Center tingkat Pusat (Eselon II s.d. Eselon IV) dan data
penempatan pegawai yang menduduki jabatan sesuai SKJ.
a) SKJ: Jenis dan level kompetensi yang menjadi syarat keberhasilan
pelaksanaan tugas suatu jabatan;
b) Job Person Match: Indeks kesesuaian antara kompetensi pejabat
dengan Standar Kompetensi Jabatan (SKJ).
Pencapaian IKU ini menuju kepada capaian yang melebihi dari
target (maximize), dimana capaian yang makin tinggi dari target adalah
capaian yang diharapkan. Perhitungan realisasi IKU ini didasarkan pada
posisi kepegawaian secara definitif per akhir tahun periode IKU, sehingga
tidak memperhitungkan posisi kepegawaian terkait jabatan sementara
(Plt, Plh, Pejabat pengganti, dsb) dan jabatan perbantuan.
a) Capaian Kinerja
IKU Persentase pemenuhan standar soft dan hard competency
telah terealisasi sebesar 93.57% untuk pemenuhan soft competency dan
87% untuk hard competency, sehingga realisasi keseluruhan adalah
90.35% dengan capaian sebesar 102,67%.
Berikut disajikan data terkait persentase pemenuhan standar
soft dan hard competency DJPPR pada tahun 2016:
Tabel 3. 40 SKJ Soft Competency
Jabatan Pejabat yang sudah ikut Assessment
Pejabat yang memenuhi JPM 72%
Pejabat yang tidak memenuhi
JPM 72%
Capaian
Eselon II 8 8 0 100%
{ ( Level kompetensi pejabat ) : ∑ Kompetensi dalam SKJ }∑
X100%Standar Kompetensi Jabatan
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
107
Eselon III 33 30 3 91%
Eselon IV 130 122 8 94%
Total 93.57%
Tabel 3. 41 SKJ Hard Competency
Unit Eselon II
Pegawai yang memenuhi SKJ Hard
Competency
Jml Pegawai Terhitung (dikurangi peg. Baru &
tugas belajar)
Capaian
Setditjen 63 11 85%
Dit. PH 48 9 84%
Dit. SUN 41 3 93%
Dit. PS 38 7 84%
Dit. PRKN 28 3 90%
Dit. PDPPI 23 2 92%
Dit. SPP 34 6 85%
Dit. EAS 47 9 84%
TOTAL 322 50 87%
b) Perbandingan IKU Selama 3 tahun Terakhir
Sampai tahun 2015, DJPPR menerapkan IKU Persentase pejabat
yang telah memenuhi standar kompetensi jabatan, yang pada tahun
2016 mengalami penyesuaian nama sehingga berubah menjadi IKU
Persentase pemenuhan standar soft dan hard competency. Meskipun
demikian, metode perhitungan pada IKU dimaksud tidak mengalami
perubahan. Berikut ini disajikan data perkembangan IKU tersebut
dalam 3 tahun terakhir:
Tabel 3. 42 Perkembangan Capaian IKU Persentase Pemenuhan Standar Soft dan Hard Competency
Periode Pelaporan
2014 2015 2016
Target Realisasi Target Realisasi Target Realisasi
Tahunan 96% 98,31 88 79,70% 75% 80,88%
c) Hambatan dan Tantangan
Masih terdapat beberapa pejabat DJPPR yang belum memenuhi
standar soft competency dalam jabatannya masing-masing, dimana hal
ini dikhawatirkan berpotensi menghambat pelaksanaan tugas dan
fungsi serta pencapaian target kinerja organisasi.
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
108
Beberapa kendala yang dihadapi sehubungan dengan
pencapaian target tersebut antara lain:
(1) Karakter soft competency yang tidak dapat ditingkatkan serta
merta dalam jangka pendek sehingga diperlukan suatu proses
yang intensif dan berkelanjutan;
(2) Pelaksanaan mutasi (tour of duty) pejabat eselon III, IV dan
pelaksana, memiliki konsekuensi pada menurunnya pemenuhan
standar kompetensi jabatan hard competency, karena assesment
center yang dilakukan untuk pejabat eselon hanya mengukur Job
to Person Match (JPM) soft competency. Sehingga pegawai yang
menduduki jabatan/posisi baru belum sepenuhnya memiliki
hardskill yang dibutuhkan;
(3) Pelaksanaan diklat dalam rangka pemenuhan standar
kompetensi belum maksimal, dikarenakan antara lain adanya
kekurangan jumlah pegawai pada unit kerja dan keterbatasan
waktu karena jadwal yang bersamaan dengan kesibukan unit
kerja; dan
(4) Perubahan SKJ Hard competency berpengaruh terhadap
pencapaian target standar hard competency, mengingat terdapat
peningkatan kualitas dan kualitas standar yang dibutuhkan.
Pada tahun 2016, Setditjen telah melaksanakan assessment center
bagi para pegawai DJPPR serta menyampaikan laporan hasil
assessment center kepada masing-masing pegawai beserta atasan
langsung pegawai bersangkutan, sebagai feedback dalam rangka
pembinaan dan peningkatan soft competency masing-masing pegawai.
Selain itu juga telah dilakukan pembinaan pejabat dalam rangka
meningkatkan nilai soft competency, dilakukan dengan metode active
mentoring yaitu dengan bimbingan dari atasan langsung masing-
masing pejabat.
Guna menindaklanjuti kendala terkait pemenuhan soft dan hard
competency, pada tahun mendatang akan dilaksanakan:
(1) Pembaharuan metode assessment hard competency;
(2) Pembaharuan Training Need Analysis (TNA);
(3) Melaksanakan diklat sesuai dengan TNA yang ada untuk
menutup gap competency.
Kesimpulan
Dengan tercapainya IKU Persentase pemenuhan standar soft dan hard
competency, Sasaran Strategis SDM yang Kompetitif dapat tercapai dengan
baik dengan nilai capaian 102,67%.
k. SS Organisasi yang Kondusif
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
109
1) Persentase Implementasi Inisiatif Transformasi Kelembagaan
Direktorat Jenderal
Transformasi Kelembagaan merupakan salah satu prioritas bagi
pemerintah saat ini dengan mengacu pada Undang-Undang Nomor 17
Tahun 2007 tentang Rencana Pembangunan Jangka Panjang Nasional
Tahun 2005-2025. Perbaikan Tata Kelola Pemerintahan juga menjadi
agenda utama dalam pembangunan nasional tersebut. Tujuan program
Transformasi Kelembagaan adalah untuk membangun organisasi agar
lebih berdaya guna dan berhasil guna dalam mengemban tugas
pemerintahan dan pembangunan nasional. Selain itu, dengan sangat
pesatnya kemajuan ilmu pengetahuan, teknologi informasi dan
komunikasi serta perubahan lingkungan strategis menuntut lembaga
pemerintahan untuk disesuaikan dengan dinamika tuntutan masyarakat.
Dasar hukum Transformasi Kelembagaan Kementerian Keuangan
adalah Keputusan Menteri Keuangan Nomor 36/KMK.01/2014 tentang
Cetak Biru Program Transformasi Kelembagaan Kementerian Keuangan
Tahun 2014-2025. Berdasarkan Keputusan Menteri Keuangan tersebut,
pelaksanaan program Transformasi Kelembagaan Kementerian Keuangan
mencakup bidang organisasi, sumber daya manusia, dan teknologi
informasi. Program ini wajib dilaksanakan oleh seluruh unit di
lingkungan Kementerian Keuangan sesuai dengan tugas, fungsi, dan
kewenangannya masing-masing. Setiap pimpinan unit juga diwajibkan
untuk menyampaikan laporan terkait progress Transformasi Kelembagaan
masing-masing unit dalam jangka waktu tertentu.
Sejalan dengan Program Transformasi Kelembagaan di
Kementerian Keuangan, DJPPR sebagai salah satu unit eselon I di
lingkungan Kementerian Keuangan juga turut melaksanakan program
tersebut. Melalui program tersebut, peran DJPPR secara khusus dapat
diartikulasikan secara lebih jelas dalam pembiayaan APBN dan
dukungan terhadap pembiayaan investasi publik. Hal ini
menghubungkan pekerjaan DJPPR dengan tujuan pembangunan
pemerintah yang lebih luas.
Program Transformasi Kelembagaan DJPPR mengacu pada
program Transformasi Kelembagaan Kementerian Keuangan. Program
tersebut mencakup beberapa bidang, yaitu:
a) Manajemen risiko (risk management);
b) Pengembangan pasar utang (debt market management);
c) Manajemen kinerja (performance management); dan
d) Manajemen perubahan (change management).
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
110
Berikut ini diuraikan penjelasan dari capaian IKU Persentase
Implementasi Inisiatif Transformasi Kelembagaan Direktorat Jenderal
a) Capaian IKU
Selama periode tahun 2016, DJPPR telah melaksanakan
serangkaian kegiatan yang mendukung pencapaian inisiatif-inisiatif
dalam Program Transformasi Kelembagaan. Dari total 17 Inisiatif,
terdapat 10 inisiatif utama yang menjadi milik DJPPR dan 7 inisiatif
dimana DJPPR berperan memberikan dukungan dan koordinasi.
Secara umum, pelaksanaan inisiatif Program Transformasi
Kelembagaan yang menjadi peranan DJPPR baik sebagai owner
maupun member selama periode tahun 2016 dapat dilaksanakan
dengan baik.
IKU ini menggunakan polarisasi maximize, dimana capaian
yang diharapkan adalah capaian yang semakin tinggi atau lebih dari
target yang ditetapkan.
Pada tahun 2015, Persentase implementasi inisiatif
Transformasi Kelembagaan ditargetkan sebesar 87,00%, dengan
realisasi sebesar 100,00%, sehingga memperoleh nilai capaian
114,94%. Capaian atas pelaksanaan inisiatif Transformasi
Kelembagaan DJPPR sepanjang tahun 2016 tersebut seperti disajikan
dalam tabel berikut:
Tabel 3. 43 Summary Progress Inisiatif Transformasi Kelembagaan DJPPR
No Inisiatif Periode Capaian
1 Pengenalan platform perdagangan
elektronik
Current year 100%
Whole Project 100%
2 Meluncurkan sistem baru primary dealer Current year 100%
Whole Project 100%
3 Meningkatkan kerangka kerja stabilisasi
obligasi secara berkelanjutan
Current year 0%
Whole Project 75%
4 Pengelolaan utang: Konsolidasi benchmark
surat berharga negara domestik
Current year 100%
Whole Project 100%
5 Mendukung OJK dalam mengembangkan
pasar repo yang likuid dan dalam
Current year 0%
Whole Project 100%
6 Memperkuat Hubungan Investor (IR) Current year 100%
Whole Project 100%
7 Meningkatkan partisipasi domestik dari
investor-investor utama
Current year 0%
Whole Project 100%
8 Tata kelola risiko untuk keseluruhan
sovereign risk
Current year 0%
Whole Project 100%
9 Kerangka kerja risiko yang bersifat holistik Current year 100%
Whole Project 77%
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
111
No Inisiatif Periode Capaian
10 Mengaktifkan pengelolaan risiko pada
area-area risiko utama/IV.20
Current year 100%
Whole Project 54%
Keterangan:
Tidak ada kegiatan tahun 2016
Sudah selesai dilaksanakan tahun 2015
Tercapai di tahun 2016
Dari 10 inisiatif utama transformasi kelembagaan pada DJPPR,
terdapat 6 inisiatif yang masih dalam progress penyelesaian, 2 inisiatif
yang tidak memiliki target penyelesaian pada tahun 2016, dan 2
inisiatif yang telah diselesaikan pada tahun sebelumnya, salah
satunya adalah pembentukan Investor Relation Unit setingkat eselon
III di bawah Direktorat Strategi Portofolio dan Pembiayaan. Secara
struktural dan tusi, unit tersebut sudah terbentuk dengan
ditetapkannya PMK No.234/PMK.01/2015 tentang Organisasi dan
Tata Kerja Kementerian Keuangan. Disamping itu, terdapat beberapa
target inisiatif dimana proses penyelesaiannya tidak sepenuhnya
menjadi kewenangan DJPPR.
b) Perkembangan Capaian IKU 3 Tahun Terakhir
Adapun capaian IKU tersebut selama tiga tahun berturut-turut
seperti tertera pada tabel berikut.
Tabel 3. 44 Perkembangan Capaian IKU Persentase Implementasi Inisiatif Transformasi Kelembagaan
Periode
Pelaporan
2014 2015 2016
Target Realisasi Target Realisasi Target Realisasi
Tahunan 100% 100% 85% 89% 87% 100%
c) Hambatan dan Tantangan
Walaupun target TK semester I telah tercapai, namun
mengingat terdapat beberapa target TK yang penyelesaiannya
tergantung pada pihak eksternal, maka diperlukan koordinasi secara
intensif dengan pihak eksternal terkait antara lain BI, OJK, dan
anggota Dealer Utama. Upaya yang diambil dalam rangka
menghadapi tantangan tersebut antara lain:
(1) Mengkoordinasikan penyampaian masukan atas Acceptance
Criteria dari direktorat pemilik inisiatif;
(2) Memantau dan berkoordinasi dengan unit internal dan eksternal
DJPPR dalam rangka penyelesaian target TK; dan
(3) Sosialisasi progress pelaksanaan TK di lingkungan DJPPR.
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
112
Dengan demikian, Indikator Kinerja Utama persentase
implementasi inisiatif Transformasi Kelembagaan dapat tercapai
dengan baik dengan realisasi sebesar 100% dari target 87% sehingga
nilai capaiannya sebesar 114,94%. Dengan diselesaikannya inisiatif
Trasformasi Kelembagaan DJPPR sesuai target, berkontribusi positif
terhadap penyelesaian target inisiatif TK pada level Kementerian
Keuangan.
Kesimpulan:
Pencapaian SS Organisasi kondusif dengan indikator Indeks Kesehatan
Organisasi dan Persentase implementasi inisiatif Transformasi Kelembagaan,
pada tahun 2016 dapat tercapai dengan baik dengan nilai capaian sebesar
114,94%.
l. SS Sistem Manajemen Informasi yang Andal
Guna mencapai Sasaran Strategis Sistem Manajemen Informasi yang
Andal, DJPPR menggunakan dua Indikator Kinerja Utama (IKU) sebagai
instrumen, yaitu IKU Tingkat downtime sistem TIK dan IKU Tingkat akurasi
dan validasi data output.
1) Tingkat Downtime Sistem TIK
Dalam rangka mendukung berjalannya seluruh proses bisnis di
lingkungan DJPPR, diperlukan sistem teknologi informasi dan
komunikasi yang handal sehingga proses bisnis pengelolaan pembiayaan
dan risiko yang ada dapat berjalan dengan lancar. Untuk mengukur
tingkat kehandalan sistem informasi tersebut, salah satu indikator yang
digunakan adalah tingkat downtime sistem TIK.
a) Capaian IKU
Tingkat downtime sistem TIK diukur dengan menggunakan
polarisasi minimized, yang berarti jika realisasinya semakin kecil
capaiannya akan semakin baik. Pada tahun 2016, indikator Tingkat
downtime sistem TIK ditargetkan sebesar 1% dengan realisasi sebesar
0,47%, sehingga diperoleh nilai capaian sebesar 120%. Adapun
rincian tingkat downtime sistem TIK pada DJPPR adalah sebagai
berikut:
Tabel 3. 45 Tingkat Downtime Sistem TIK
No. Aplikasi Server IP Port Downtime
1. DMFAS DJPU (P) DMFAS1 10.242.47.101 80 0,84%
DJPU (P) DMFAS2 10.242.47.102 80 1,04%
DJPU (P) DB DMFAS 10.242.47.51 1521 0%
2. DMFAS DJPU (P) DMFAS 10.242.47.221 80 0%
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
113
Interface Interface
Jumlah 0,47%
Rendahnya realisasi tingkat downtime sistem TIK di DJPPR
sebagaimana tabel di atas mencerminkan tingkat kehandalan sistem
TIK DJPPR dalam mendukung proses bisnis pengelolaan pembiayaan
dan risiko.
b) Perkembangan IKU Selama 3 Tahun Terakhir
IKU Tingkat downtime sistem TIK baru diterapkan pada tahun
2016 di lingkungan DJPPR, sehingga data perkembangan capaian
IKU selama tiga tahun terakhir belum dapat disajikan.
c) Hambatan dan Tantangan
Salah satu hambatan dalam menjaga agar tingkat downtime
sistem selalu rendah adalah masalah kelistrikan yang beberapa kali
mengakibatkan padamnya server data centre di Pusintek yang
berimbas pada terjadinya downtime server di lingkungan DJPPR.
Sehubungan dengan hal tersebut, DJPPR telah melakukan upaya-
upaya sebagai berikut:
(1) Penggunaan tools PRTG sebagai sarana monitoring sistem TIK
yang digunakan;
(2) Proses otomatisasi notifikasi setiap terdapat downtime sistem TIK
melalui email yang dikirim melalui sistem kepada pengelola TIK
yang bertugas.
Selain upaya-upaya tersebut, pada tahun-tahun mendatang
DJPPR juga berencana menerapkan beberapa tindakan sebagai
berikut:
(1) Preventif Maintenance yang dilakukan secara konsisten;
(2) Pembaharuan metode Backup sistem yang lebih optimal.
2) Tingkat Akurasi dan Validasi Data Output
Dalam rangka menjaga dan meningkatkan kredibilitas dalam
pengelolaan pembiayaan dan risiko pemerintah, DJPPR selalu berusaha
menjaga kualitas pelaksanaan analisis, proyeksi, pelaporan, serta
publikasi terkait pengelolaan pembiayaan dan risiko dengan cara
memastikan bahwa data-data yang digunakan pada setiap tahapan dalam
proses bisnis pengelolaan pembiayaan dan risiko merupakan data yang
akurat. Oleh karena itu, DJPPR menggunakan Indikator Kinerja Utama
Tingkat akurasi dan validasi data output untuk mencapai Sasaran
Strategis Sistem manajemen informasi yang andal.
a) Capaian IKU
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
114
IKU ini menggunakan polarisasi maximize, dimana capaian
yang diharapkan adalah capaian yang semakin tinggi atau lebih dari
target yang ditetapkan.
Pada tahun 2016, Tingkat akurasi dan validasi data output
ditargetkan sebesar 100%, dengan realisasi sebesar 100%, sehingga
memperoleh nilai capaian 100%. Penjelasan capaian selama tahun
2016 dapat diuraikan sebagai berikut.
Tingkat akurasi dan validasi data output s.d. Triwulan IV 2016,
terealisasi 100% dari target 100%, dengan rincian sebagai berikut.
Tabel 3. 46 Tingkat Akurasi Data Output Masing-masing Unit Eselon II
No. Unit Pemilik Data Tingkat Akurasi dan Validasi (%)
1. Dit. PH 100
2. Dit. SUN 100
3. Dit. PS 100
4. Dit. SPP 100
5. Dit. EAS 100
DJPPR 100
Sebagaimana tercermin dalam tabel di atas, dalam proses bisnis
pelaksanaan pengelolaan pembiayaan dan risiko pada tingkat eselon
II DJPPR, data output yang dihasilkan oleh masing-masing unit telah
akurat dan valid. Hal ini merupakan feedback yang penting bagi
proses bisnis DJPPR secara keseluruhan.
b) Perkembangan IKU selama 3 tahun terakhir
Mengingat IKU tersebut merupakan IKU baru yang diterapkan
mulai tahun 2015, maka pengukuran baru dapat dilihat mulai tahun
2015.
Tabel 3. 47 Perkembangan Capaian Tingkat Akurasi dan Validasi Data Output
Periode
Pelaporan
2014 2015 2016
Target Realisasi Target Realisasi Target Realisasi
Tahunan N/A N/A 100% 100% 100% 100%
c) Hambatan dan Tantangan
Meskipun IKU ini telah tercapai dengan baik, DJPPR masih
memerlukan penyempurnaan prosedur untuk memastikan bahwa
entry data yang dilakukan ke dalam database system yang dilakukan
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
115
sudah valid dan akurat. Untuk itu, DJPPR telah melakukan
identifikasi ulang terhadap atribut dan parameter data seperti ruang
lingkup, jenis, tenggat waktu, pemilik, pengguna, dan pengelola
data.
Selanjutnya, pada tahun-tahun yang akan datang, DJPPR akan
terus berkoordinasi dengan data owners pada unit eselon II untuk
menjaga tingkat validitas dan akurasi data, dan melakukan
penyempurnaan mapping proses bisnis berdasarkan nomenklatur dan
tusi organisasi yang baru untuk menghindari overlapping data owners.
Dengan demikian, Indikator Kinerja Utama tingkat akurasi dan
validasi data output dapat tercapai dengan baik dengan realisasi sebesar
100% dari target 100% sehingga nilai capaiannya sebesar 120%.
Kesimpulan:
Pencapaian SS Sistem informasi manajemen yang terintegrasi dengan
indikator tingkat akurasi dan validasi data output, pada tahun 2016 dapat
tercapai dengan baik dengan nilai capaian 120%.
m. SS Pengelolaan Anggaran yang Optimal
1) Persentase Kualitas Pelaksanaan Anggaran
Sebagai wujud penerapan prinsip akuntabilitas yang berorientasi
pada hasil serta prinsip keterbukaan dalam pengelolaan keuangan
negara, anggaran yang tercantum dalam dokumen DIPA harus dikelola
dengan optimal sesuai rencana yang telah ditetapkan dan dapat
dipertanggungjawabkan untuk mencapai target capaian output.
Pendekatan tolok ukur pengelolaan anggaran antara lain adalah
adanya indikator persentase kualitas pelaksanaan anggaran yang
bertujuan untuk mengukur kesesuaian realisasi belanja non pegawai yang
dilaksanakan dibandingkan pagu belanja yang telah ditetapkan serta
mengaitkannya dengan realisasi pencapaian output menggunakan
pembobotan tertentu. Berikut ini diuraikan rincian realisasi tersebut:
Tabel 3. 48 Realisasi DIPA dan Capaian Output DJPPR Tahun Anggaran 2016 (dalam ribuan)
Jenis Belanja Pagu
DIPA
Self
Blocking Nett. Pagu Realisasi
Sisa
Anggaran % Real.
Realisasi DIPA (Bobot 29,34%) 74,63%
Belanja Non
Pegawai 74.426.870 (7.689.444) 66.737.426 49.805.083 16.932.343 74,63%
Belanja Barang 71.075.241 (6.046.137) 65.029.104 48.164.694 16.864.411 74,07
Belanja Modal 3.351.629 (1.643.307) 1.708.322 1.640.389 67.933 96,02
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
116
Capaian Output (Bobot 70,66%) 115,92%
Capaian (74,63x29,34%) + (115,92x70,66%) 103,80%
a) Capaian IKU
IKU Persentase kualitas pelaksanaan anggaran menggunakan
polarisasi maximize, dimana capaian yang diharapkan adalah capaian
yang semakin tinggi atau lebih dari target yang ditetapkan. IKU ini
menggabungkan antara capaian realisasi anggaran DIPA dan capaian
realisasi output.
Pada tahun anggaran 2016, realisasi Belanja Barang adalah
sebesar 67,77%, berasal dari pagu Belanja Barang sebesar
71.075.241.000 dengan realisasi sebesar 48.164.693.699,00. Di samping
itu, realisasi belanja modal adalah sebesar 48,94% yang berasal dari
pagu Belanja Modal sebesar Rp3.351.629.000,00 dengan realisasi
sebesar Rp1.640.389.352,00. Selain itu, pada tahun 2016 DJPPR
melakukan self blocking sebesar Rp7.689.444.000 sebagai antisipasi
atas indikasi tidak tercapainya target penerimaan pajak sehingga
anggaran dengan jumlah tersebut tidak dapat dicairkan. Akibatnya,
pagu belanja pun turut tereduksi sebesar nilai self blocking tersebut.
Dengan demikian, secara keseluruhan, realisasi Belanja Non Pegawai
adalah sebesar 74,63%, berasal dari total pagu Belanja Non Pegawai
pasca self blocking sebesar Rp66.737.426.000,00 dengan realisasi
sebesar Rp49.805.083.051,00.
Sementara itu, dari sisi capaian output, DJPPR berhasil
merealisasikan capaian output yang lebih tinggi dari target di atas
dikarenakan telah dilaksanakannya berbagai kegiatan dalam rangka
mendukung penambahan target pembiayaan melalui kebijakan front
loading realisasi pembiayaan utang dengan melaksanakan kegiatan
misalnya: pelaksanaan lelang SBN, kegiatan seleksi agen penjual,
kegiatan marketing SBN dan penerbitan private placement SBSN.
Sisa anggaran yang cukup signifikan tersebut dapat dijelaskan
sebagai berikut:
(1) Sisa Belanja Barang sebesar Rp16.864.410.301,00 yang bersumber
dari rupiah murni sebesar Rp.229.315.338,00 dan dana hibah
sebesar Rp.16.635.094.963,00 antara lain disebabkan adanya
realisasi anggaran yang bersumber dari dana hibah tidak sesuai
dengan target karena beberapa kegiatan yang telah direncanakan
tidak dapat dilaksanakan karena terkendala waktu terkait
penandatanganan agreement pada tanggal 25 April 2016 dan sisa
anggaran yang bersumber rupiah murni yang tersebar pada
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
117
akun, komponen, output dan kegiatan yang tidak dapat
dilakukan optimalisasi;
(2) Sisa Belanja Modal sebesar Rp 67.932,648,00 yang antara lain
disebabkan adanya efisiensi Belanja Modal hasil dari
pelaksanaan pengadaan barang dan jasa melalui lelang.
a) Perkembangan IKU 3 Tahun Terakhir
Adapun capaian IKU terkait realisasi anggaran selama tiga
tahun berturut-turut seperti tertera pada tabel berikut dengan rincian
sebagai berikut:
Tabel 3. 49 Perkembangan Capaian IKU Persentase Kualitas Pelaksanaan Anggaran
Periode
Pelaporan
2014 2015 2016
Target Realisasi Target Realisasi Target Realisasi
Tahunan 95% 97,35% 95% 99,77% 95% 103,80%
b) Hambatan dan Tantangan
Hambatan terkait dengan pencapaian IKU Persentase kualitas
pelaksanaan anggaran adalah sebagai berikut:
(1) Terdapat perubahan kebijakan terkait pemotongan anggaran
yang berakibat pada rencana anggaran tahun berjalan harus
disesuaikan sehingga harus merubah perencanaan yang telah
ditetapkan;
(2) Disiplin anggaran terkait pelaksanaan kegiatan belum sesuai
dengan perencanaannya.
Untuk menyelesaikan permasalahan di atas, salah satu upaya
yang dapat dilakukan adalah memperbaiki perencanaan anggaran
agar lebih memperhatikan capaian output sesuai dengan penataan
ADIK dan disiplin anggaran sesuai dengan rencana penarikan dana.
Dengan demikian, Indikator Kinerja Utama Persentase penyerapan
anggaran dan pencapaian output belanja dapat tercapai dengan baik
dengan realisasi sebesar 103,80% dari target 95% sehingga nilai
capaiannya sebesar 109,26%.
Kesimpulan:
Pencapaian SS Pelaksanaan anggaran yang optimal dengan indikator
Persentase penyerapan anggaran dan pencapaian output belanja, pada tahun
2016 dapat tercapai dengan baik dengan nilai capaian 109,26.
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
118
B. Kinerja Lainnya
Disamping capaian kinerja tersebut di atas, terdapat beberapa kinerja
lainnya yang terkait dengan pencapaian Sasaran Strategis yang lebih bersifat
outcomes, namun tidak menjadi IKU DJPPR, yaitu:
a. Pelaksanaan Kegiatan Indonesia Public Private Partnership Day (PPP-Day)
Direktorat Jenderal Pengelolaan Pembiayaan dan Risiko merupakan
unit Eselon I di lingkungan Kementerian Keuangan yang melaksanakan peran
dalam pemberian dukungan pemerintah terhadap pembiayaan infrastruktur
dengan skema Kerjasama Pemerintah dengan Badan Usaha (KPBU) melalui
Direktorat Pengelolaan Dukungan Pemerintah dan Pembiayaan Infrastruktur
(Direktorat PDPPI) yang bertindak sebagai PPP Unit.
Dalam rangka pengenalan skema KPBU dan upaya menciptakan demand
& supply PPP di Indonesia, Direktorat PDPPI sebagai PPP Unit Kementerian
Keuangan mengadakan acara Indonesia Public Private Partnership Day (PPP
Day) 2016 pada tanggal 24 November 2016 di Hotel Westin Jakarta.
Gambar 3. 4 Sambutan Menteri Keuangan Sri Mulyani dalam Indonesia PPP
Event 2016
Acara Indonesia PPP Day 2016 mengambil tema “Innovative Fiscal
Support for Better Public Service” dengan agenda utama pemaparan proyek
KPBU serta dukungan pemerintah yang tersedia untuk mendorong
perkembangan skema KPBU di Indonesia. Acara ini diharapkan menjadi
referensi bagi masyarakat luas untuk memperoleh penjelasan mengenai
skema KPBU dan menjadi sejarah dalam penyediaan infrastruktur di
Indonesia.
Dalam acara tersebut ditekankan bahwa dalam upaya
pengimplementasian inovasi dalam pembiayaan infrastruktur di Indonesia
untuk memberikan layanan publik yang memadai bagi masyarakat luas,
Kementerian Keuangan mempersiapkan fasilitas dan dukungan APBN
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
119
melalui fasilitas Project Development Facility (PDF), Viability Gap Fund (VGF),
dan Penjaminan dalam skema Kerjasama Pemerintah dan Badan Usaha
(KPBU).
Pemerintah menyadari keterbatasan APBN, sehingga peran swasta
sangat diharapkan untuk pembangunan infrastruktur di Indonesia. Swasta
dapat mendukung infrastruktur dengan menanamkan investasi langsung.
Namun Pemerintah Indonesia menghadapi tantangan bahwa tidak semua
proyek infrastruktur menarik bagi pihak swasta, sehingga pemerintah perlu
memberikan insentif maupun dukungan salah satunya dalam skema KPBU
atau Public Private Partnership (PPP).
Terkait dukungan instansi pemerintah, Kementerian PUPERA turut
berpartisipasi mendukung keberadaan skema KPBU dalam penyediaan
infrastruktur di Indonesia. Seperti dukungan teknis oleh Kementerian
PUPERA untuk proyek Umbulan. Proyek SPAM Umbulan merupakan proyek
air minum regional pertama di Indonesia yang menggunakan skema KPBU
dan juga yang pertama kali menerima Dukungan Pemerintah dari Pemerintah
Pusat (Kementerian Keuangan) dalam hal ini Viability Gap Fund (VGF).
Latar belakang Proyek SPAM Umbulan adalah karena tingginya
kebutuhan sumber air di 4 (empat) kabupaten dan 1 (satu) kota. Adapun yang
melatarbelakangi pendanaan melalui skema KPBU adalah adanya Dukungan
Pemerintah (VGF) dari Kementerian Keuangan sehingga daya beli masyarakat
lebih terjangkau yang semula Rp 5820/M3 menjadi Rp 5280/M3.
Pertimbangan pemberian VGF oleh Kementerian Keuangan adalah
tercapainya atau dapat diberikannya manfaat yang sebesar-besarnya untuk
masyarakat (kepentingan umum). Dalam hal Proyek SPAM Umbulan,
masyarakat dapat menikmati air bersih yang layak untuk digunakan untuk
keperluan sehari-hari. Adapun pemberian proyek terlebih dahulu dilakukan
screening project untuk melihat apakah adanya manfaat ekonomi yang
diberikan.
Dari sisi investor, Proyek SPAM Umbulan dianggap sebagai proyek
yang menarik antara lain karena adanya pembiayaan oleh lender dengan
Internal Rate of Return proyek (IRR) di atas 12%. Adapun hal kedua adalah
adanya komitmen PJPK yang tinggi untuk melaksanakan proyek dan
memiliki kepemimpinan yang kuat sehingga mampu melakukan koordinasi
di tingkat Pemerintah Propinsi maupun Kabupaten/Kota.
Selanjutnya dari sisi pembiayaan, hal-hal yang membuat lender
tertarik adalah adanya penjaminan risiko politik oleh PT. Penjaminan
Infrastruktur Indonesia (PT. PII) dan sebagian risiko dapat dijangkau oleh
PJPK seperti halnya risiko ketersediaan air baku, terjaminnya jumlah dan
kualitas air dan juga terkait perizinan yang dikeluarkan oleh Pemerintah
Propinsi.
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
120
Dukungan pembiayaan proyek infrastruktur lainnya adalah Proyek
Palapa Ring dengan skema Pembayaran Ketersediaan Layanan (Availability
Payment atau AP) dan Proyek Central Java Power Plant (CJPP) yang berlokasi di
Kabupaten Batang, Jawa Tengah.
Skema KPBU merupakan skema pengadaan infrastruktur yang
memberikan manfaat bagi PJPK. Adanya dukungan pemerintah dalam bentuk
fasilitas fiskal berupa Project Development Facility, Viability Gap Funding, dan
Guarantee serta skema Availability Payment yang telah tersedia merupakan
faktor yang critical dalam menentukan suksesnya proyek KPBU. Selain itu,
peran pemerintah, bagaimana menyiapkan dan mengemas paket proyek serta
membangun partnership juga merupakan kunci dari suksesnya proyek.
b. Pelaksanaan Kegiatan Investor Gathering 2016
Dalam rangka memperkuat hubungan dan sinergi antara Pemerintah
khususnya Kementerian Keuangan dengan investor, pelaku pasar keuangan
dan pasar infrastruktur, serta stakeholder lain yang terlibat dalam
pembiayaan Anggaran Pendapatan dan Belanja Negara (APBN) serta
pengembangan pasar keuangan domestik, secara rutin setiap tahun
diselenggarakan kegiatan Investor Gathering. Tujuan diselenggarakannya
kegiatan tersebut adalah
1) Memberikan review atas program kerja dan capaian-capaian tahun 2016
di bidang pembiayaan APBN termasuk pembiayaan proyek infrastruktur;
2) Mensosialisasikan pokok-pokok kebijakan fiskal dan Strategi Pembiayaan
tahun 2017;
3) Memberikan review atas Market Outlook tahun 2017; dan
4) Memperkuat networking dan relationship antara Kemenkeu dengan para
stakeholder yang terlibat dalam pembiayaan APBN dan pengembangan
pasar domestik.
Gambar 3. 5 Sesi Pemaparan Strategi Pembiayaan APBN Tahun 2017
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
121
Kegiatan Investor Gathering Tahun 2016 telah dilaksanakan pada hari
Kamis, 24 November 2016, bertempat di Hotel Westin, Jakarta. Kegiatan ini
terselenggara sebagai bagian dari pelaksanaan agenda Indonesia PPP Day yang
didanai oleh dana hibah Indonesia Infrastructure Finance Development (IIFD)
yang dikelola oleh DJPPR. Pendanaan kegiatan dimaksud juga didukung oleh
PT. Sarana Multi Infrastruktur (Persero) dan PT. Penjaminan Infrastruktur
Indonesia yang bekerjasama dengan DJPPR. Tema yang diusung dalam
kegiatan ini adalah “Mewujudkan Kemakmuran Rakyat melalui Pembiayaan
APBN yang Efisien”.
Dalam acara ini dihadiri oleh 125 orang yang merupakan perwakilan
dari beberapa lembaga keuangan baik perbankan maupun non-bank, asosiasi,
internal Kementerian Keuangan, Bank Indonesia, Otoritas Jasa Keuangan, dan
beberapa perwakilan lembaga internasional.
Pokok pembahasan yang disampaikan pada acara ini adalah
(a) Outlook makro ekonomi dan kebijakan fiskal tahun 2017;
(b) Pokok-pokok kebijakan dan strategi pembiayaan APBN 2017; dan
(c) Review capaian kinerja program pembiayaan tahun 2016.
c. Perumusan Kebijakan Dalam Rangka Mendukung Pelaksanaan Program
Tax Amnesty
Dalam rangka mendukung pelaksanaan Program Pengampunan Pajak
(Tax Amnesty), Direktorat Jenderal Pengelolaan Pembiayaan dan Risiko telah
melakukan beberapa kegiatan diantaranya adalah sebagai berikut:
1) Merumuskan Kebijakan Penempatan Dana Repatriasi Dalam Rangka
Pengampunan Pajak
Dalam rangka menyusun kebijakan penempatan dana repatriasi
dalam rangka pengampunan pajak, telah dilakukan pembahasan dengan
unit-unit terkait baik di internal Kementerian Keuangan, maupun
eksternal seperti Kementerian BUMN, Bank Indonesia, Otoritas Jasa
Keuangan, PPATK, Bursa Efek Indonesia, Bappebti, BBJ, KSEI, KPEI, dan
Dealer Utama Surat Utang Negara untuk memperoleh skema repatriasi
yang paling tepat diimplementasikan dalam rangka melaksanakan
pengampunan pajak.
Hasil Rekomendasi kebijakan terkait penempatan dana repatriasi
dalam rangka pengampunan pajak antara lain:
a) Dana Repatriasi akan masuk ke sistem keuangan di Indonesia
melalui sistem perbankan dengan memanfaatkan Bank Persepsi.
b) Harta Wajib Pajak yang telah dialihkan ke dalam wilayah NKRI
wajib diinvestasikan pada instrumen investasi yang berada di
Indonesia selama paling kurang 3 (tiga) tahun.
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
122
c) Pengalihan harta berupa dana ke dalam wilayah NKRI dilakukan
melalui Rekening Khusus untuk menampung Dana Repatriasi.
d) Terhadap harta yang telah ditempatkan oleh Wajib Pajak di dalam
wilayah NKRI:
(1) setelah tanggal 31 Desember 2015; dan
(2) sebelum Surat Keterangan diterbitkan,
harta dimaksud diperlakukan sebagai Harta yang berada di luar
wilayah NKRI yang dialihkan ke dalam wilayah NKRI.
e) Wajib Pajak dapat menginvestasikan dana repatriasi ke investasi di
sektor pasar keuangan dan non pasar keuangan.
f) Instrumen investasi pada sektor keuangan dapat diinvestasikan pada
instrumen investasi adalah : Efek bersifat utang, termasuk Medium
Term Notes; sukuk; saham; unit penyertaan reksa dana; efek beragun
aset; unit penyertaan dana investasi real estat; deposito; tabungan;
giro; kontrak berjangka yang diperdagangkan di bursa berjangka
di Indonesia; dan/ atau instrumen investasi pasar keuangan
lainnya termasuk produk asuransi yang dikaitkan dengan investasi,
perusahaan pembiayaan, dana pensiun, atau modal ventura, yang
mendapatkan persetujuan Otoritas Jasa Keuangan.
g) Investasi pada sektor non pasar keuangan dapat diinvestasikan pada
investasi sebagai berikut:
(1) investasi infrastruktur melalui kerja sama pemerintah dengan
badan usaha;
(2) investasi sektor riil berdasarkan prioritas yang ditentukan oleh
Pemerintah;
(3) investasi pada properti dalam bentuk tanah dan/atau bangunan
yang didirikan di atasnya;
(4) investasi langsung pada perusahaan di wilayah NKRI;
(5) investasi pada logam mulia berbentuk emas batangan/lantakan;
dan/atau
(6) bentuk investasi lainnya di luar pasar keuangan yang sah sesuai
dengan ketentuan peraturan perundang-undangan.
h) Investasi pada sektor pasar keuangan dan non pasar keuangan akan
dilakukan melalui gateway yang akan ditunjuk oleh Pemerintah.
Gateway dapat berupa Bank, Perusahaan Efek dan/atau Manajer
Investasi yang memenuhi kriteria yang ditentukan oleh Pemerintah.
i) Gateway yang ditunjuk oleh Pemerintah berkomitmen dalam
membantu Pemerintah dalam pelaksanaan repatriasi atas dana Wajib
Pajak dan melaksanakan kewajiban sebagai Gateway antara lain:
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
123
(1) menyediakan Rekening Khusus dan/atau sub Rekening Khusus
bagi Wajib Pajak yang menginvestasikan dana di dalam wilayah
NKRI dalam rangka Pengampunan Pajak;
(2) memastikan dana yang dialihkan dari luar wilayah NKRI
diinvestasikan di dalam wilayah NKRI;
(3) memastikan penempatan dana oleh Wajib Pajak pada instrumen
investasi yang telah ditentukan oleh Pemerintah; dan/atau
(4) melaporkan posisi investasi Wajib Pajak kepada Direktorat
Jenderal Pajak.
2) Melakukan Penyusunan Peraturan Penempatan Dana Repatriasi Dalam
Rangka Pengampunan Pajak
Berdasarkan rekomendasi kebijakan penempatan dana repatriasi
disusun 2 (dua) konsep Peraturan Menteri Keuangan yaitu;
a) Rancangan Peraturan Menteri Keuangan tentang Tata Cara
Pengalihan Harta Wajib Pajak ke dalam Wilayah Negara Kesatuan
Republik Indonesia Dan Penempatan Pada Investasi Di Pasar
Keuangan Dalam Rangka Pengampunan Pajak (RPMK Investasi di
Pasar Keuangan); dan
b) Rancangan Peraturan Menteri Keuangan tentang Tata Cara
Pengalihan Harta Wajib Pajak ke dalam Wilayah Negara Kesatuan
Republik Indonesia Dan Penempatan Pada Investasi Di Luar Pasar
Keuangan Dalam Rangka Pengampunan Pajak (RPMK Investasi di
luar Pasar Keuangan).
Dalam rangka penyempurnaan RPMK Investasi di Pasar Keuangan
dan RPMK Investasi di luar Pasar Keuangan, dilakukan pembahasan
dengan unit-unit terkait antara lain Kementerian Koordinator Bidang
Perekonomian, Kementerian Agraria dan Tata Ruang/BPN, Kementerian
Pekerjaan Umum dan Perumahan Rakyat, Bank Indonesia, Otoritas Jasa
Keuangan, Bursa Efek Indonesia, KSEI, KPEI, Dealer Utama Surat Utang
Negara, Notaris/PPAT, ANTAM, Pegadaian, lkatan Notaris lndonesia
(lNl), lkatan Pejabat Pembuat Akta Tanah (IPPAT), Real Estat lndonesia
(REl), PT. Penjaminan lnfrastruktur lndonesia (Persero), PT. Sarana
Multi lnfrastruktur (Persero), dan unit terkait lainnya.
Selanjutnya Menteri Keuangan menetapkan Peraturan Menteri
Keuangan Nomor 119/PMK.08/2016 tentang Tata Cara Pengalihan Harta
Wajib Pajak ke dalam Wilayah Negara Kesatuan Republik Indonesia Dan
Penempatan Pada Instrumen Investasi Di Pasar Keuangan Dalam Rangka
Pengampunan Pajak (PMK 119/2016).
Proses selanjutnya dilakukan penyusunan draft revisi atas PMK
119/2016 dan konsep RPMK Investasi di luar Pasar Keuangan yang
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
124
ditindaklanjuti dengan penetapan dua Peraturan Menteri Keuangan,
yaitu:
a) Peraturan Menteri Keuangan Nomor 122/PMK.08/2016 tentang Tata
Cara Pengalihan Harta Wajib Pajak ke dalam Wilayah Negara
Kesatuan Republik Indonesia Dan Penempatan Pada Investasi Di
Luar Pasar Keuangan Dalam Rangka Pengampunan Pajak (PMK
122/2016); dan
b) Peraturan Menteri Keuangan Nomor 123/PMK.08/2016 tentang
Perubahan Atas Peraturan Menteri Keuangan Nomor
119/PMK.08/2016 tentang Tata Cara Pengalihan Harta Wajib Pajak
ke dalam Wilayah Negara Kesatuan Republik Indonesia Dan
Penempatan Pada Instrumen Investasi Di Pasar Keuangan Dalam
Rangka Pengampunan Pajak.
Berdasarkan arahan Menteri Keuangan, dilakukan revisi kembali
atas PMK 119/2016 dan PMK 122/2016, yang selanjutnya Menteri
Keuangan menetapkan:
a) Peraturan Menteri Keuangan Nomor 150/PMK.08/2016 tentang
Perubahan Kedua Atas Peraturan Menteri Keuangan Nomor
119/PMK.08/2016 tentang Tata Cara Pengalihan Harta Wajib Pajak
ke dalam Wilayah Negara Kesatuan Republik Indonesia Dan
Penempatan Pada Instrumen Investasi di Pasar Keuangan dalam
Rangka Pengampunan Pajak; dan
b) Peraturan Menteri Keuangan Nomor 151/PMK.08/2016 tentang
Perubahan Atas Peraturan Menteri Keuangan Nomor
122/PMK.08/2016 tentang Tata Cara Pengalihan Harta Wajib Pajak
ke dalam Wilayah Negara Kesatuan Republik Indonesia dan
Penempatan pada Investasi di Luar Pasar Keuangan dalam Rangka
Pengampunan Pajak.
3) Penunjukan Gateway dan Perjanjian Kerja Antara Kementerian
Keuangan dengan Gateway
Tindak lanjut dari ditetapkannya PMK 119/2016, Menteri
Keuangan melakukan penunjukan kepada Pengelola Harta Wajib Pajak
yang berperan sebagai pintu masuk (Gateway) pengalihan Harta
Wajib Pajak dalam rangka pengampunan pajak kepada Bank, Manajer
Investasi, dan Perantara Pedagang yang memenuhi kriteria untuk dapat
ditunjuk sebagai Gateway dalam rangka pengampunan pajak
sebagaimana diatur dalam PMK 119/2016.
Berdasarkan penunjukan Gateway dalam rangka pengampunan
pajak yang dilakukan oleh Menteri Keuangan, saat ini jumlah Gateway
dalam rangka pengampunan pajak berjumlah 58 (lima puluh delapan)
Gateway, yang terdiri dari 21 (dua puluh satu) Bank, 18 (delapan belas)
Manajer Investasi, dan 19 (sembilan belas) Perantara Pedagang Efek.
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
125
d. Tindak Lanjut Rekomendasi Hasil Survei Kesehatan Organisasi
Kementerian Keuangan (MOFIN) Tahun 2015
Dalam rangka menindaklanjuti hasil Survei Kesehatan Organisasi
Kementerian Keuangan Tahun 2015, DJPPR telah mengimplementasikan
rekomendasi atas hasil survei tersebut pada tahun 2016 dengan hasil sebagai
berikut:
1) Telah dilakukan evaluasi atas pelaksanaan 3 (tiga) rekomendasi, yaitu:
a) Coaching dan counseling bagi pegawai yang secara berkelanjutan
berkinerja rendah;
b) Sosialisasi kriteria dan keputusan promosi dan mutasi; dan
c) Pengembangan jabatan fungsional sebagai alternatif karir.
2) Tahapan-tahapan pelaksanaan rekomendasi yang dievaluasi adalah
sebagai berikut:
a) Identifikasi masalah (15%);
b) Persiapan kegiatan (15%);
c) Pelaksanaan rekomendasi kegiatan (40%);
d) Pelaporan kegiatan (10%); dan
e) Hasil assessment Biro Organta (20%);
Dengan target pelaksanaan di semester I sebanyak 30% dan semester II
sebesar 70%.
3) Evaluasi dilakukan terkait dengan kesesuaian pelaksanaan kegiatan
dengan rekomendasi yang diberikan, beserta kelengkapan data
pendukungnya. Berdasarkan hasil evaluasi tersebut, ketiga kegiatan
tersebut telah dilaksanakan sesuai dengan rekomendasi tindak lanjut
penilaian kesehatan organisasi. Dengan demikian, capaian tindak lanjut
rekomendasi untuk unit eselon I DJPPR adalah sebesar 100% (seratus
persen).
4) Penyampaian hasil evaluasi (assessment) pelaksanaan tindak lanjut
rekomendasi penilaian kesehatan organisasi DJPPR Semester II Tahun
2016 sebagai berikut :
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
126
Tabel 3. 50 Hasil Evaluasi (Assessment) Pelaksanaan Tindak Lanjut Rekomendasi Penilaian Kesehatan DJPPR Semester II Tahun 2016
No. Rekomendasi Output Semester II Capaian
Smtr II*) Keterangan
1. Coaching dan
counseling bagi
pegawai yang
secara
berkelanjutan
berkinerja
rendah.
1. Melalui Nota Dinas Rahasia Nomor NDR-38/PR.4/2016 dan NDR-22/PR.7/2016 didapat tiga nama pegawai yang memenuhi kriteria pegawai berkinerja rendah (2 orang pelaksana dan 1 orang pejabat eselon IV).
2. Rapat Persiapan Diklat Coaching dan Mentoring (Leadership Supercamp) dilaksanakan pada hari Jum’at, 5 Agustus 2016 dengan Pusdiklat PPSDM-BPPK.
3. Pelaksanaan Diklat Leadership Supercamp dilaksanakan 5 gelombang dimulai tanggal 22 Agustus 2016.
4. Melalui NDR Nomor NDR-31/PR.1/2016 tanggal 5 September 2016, Sekretaris Ditjen Pengelolaan Pembiayaan dan Risiko menyampaikan Laporan Individu Hasil Assessment Center dan Penyusunan Individual Development Program (IDP) untuk seluruh pejabat eselon IV dan pelaksana yang sudah mengikuti Assessment Center untuk dilakukan proses coaching dan mentoring serta menyusun rencana program pengembangan (Individual Development Program).
5. Pelaksanaan coaching dan mentoring untuk pegawai berkinerja rendah dilaksanakan oleh atasan langsung selama periode September s.d. Desember 2016.
6. Pada tanggal 30 September 2016 telah diterima dokumen IDP pejabat eselon IV dan pelaksana, dalam hal termasuk 1 (satu) orang pejabat berkinerja rendah yang merupakan bukti pelaksanaan coaching dan mentoring serta pengembangan diri kedepannya.
7. Laporan pelaksanaan coaching dan mentoring untuk 2 (dua) orang pelaksana akan disampaikan pada bulan Desember 2016.
100% 1. NDR Sekretaris DJPPR Nomor NDR-26/PR.1/2016 tanggal 25 Juli tentang Permintaan Usulan Nama Pegawai Berkinerja Rendah.
2. Surat Tugas (ST) Nomor ST-480/PR.1/2016 tanggal 6 September 2016 dalam rangka Leadership Super Camp Batch 2 Tanggal 13 s.d. 15 September 2016.
3. Surat Tugas (ST) Nomor ST-492/PR.1/2016 tanggal 6 September 2016 dalam rangka Leadership Super Camp Batch 3 tanggal 19 s.d. 21 September 2016
4. Surat Tugas (ST) Nomor ST-497/PR.1/2016 tanggal 22 September 2016 dalam rangka Leadership Super Camp Batch 4 tanggal 25 s.d. 29 September 2016.
5. Surat Tugas (ST) Nomor ST-521/PR.1/2016 tanggal 6 Oktober 2016 dalam rangka Leadership Super Camp Batch 5 tanggal 11 s.d. 12 Oktober 2016.
6. NDR Nomor NDR-31/PR.1/2016 tanggal 5
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
127
September 2016 tentang penyampaian Laporan Individual hasil assessment center dan penyusunan individual development program (IDP).
2. Sosialisasi
kriteria dan
keputusan
promosi dan
mutasi.
Sosialisasi kriteria dan keputusan
promosi dan mutasi di
lingkungan DJPPR kepada
seluruh pegawai telah
dilaksanakan tanggal 27
September 2016.
100% Surat Tugas Nomor
ST-499/PR.1/2016
tanggal 23
September 2016
dalam rangka
pelaksanaan
kegiatan sosialisasi
kriteria mutasi dan
promosi pegawai di
lingkungan DJPPR.
3. Pengembangan
jabatan
fungsional
sebagai
alternatif karir.
Naskah akademik Jabatan
Fungsional Analis Pembiayaan
dan Risiko Keuangan telah
disampaikan kepada kepala Biro
Organta melalui Surat Nomor
S301/PR.1/2016 tanggal 2 Juni hal
Penyampaian Usulan Jabatan
Fungsional Analis Pembiayaan
dan Risiko Keuangan.
100% Target Penyelesaian
tahun 2016 adalah
Naskah Akademis
mengenai Jabatan
Fungsional Analis
Pembiayaan dan
Risiko keuangan
e. Pembentukan Jabatan Fungsional Analis Pembiayaan dan Risiko Keuangan
Kinerja pengelolaan keuangan negara khususnya pembiayaan APBN di
Indonesia telah mengalami kemajuan yang signifikan. Secara riil, antara lain
dapat dibuktikan dengan semakin membaiknya indikator portofolio dan
risiko utang, meningkatnya peringkat kredit Indonesia, diperolehnya
penghargaan dari berbagai institusi internasional, serta diperolehnya
kualifikasi wajar tanpa pengecualian dari BPK untuk laporan utang selama
beberapa tahun berturut-urut. Capaian positif juga antara lain ditunjukkan
semakin rendahnya imbal hasil SBN dan meningkatnya transparansi
pengelolaan pembiayaan dan risiko keuangan negara.
Seiring dengan capaian tersebut, upaya perbaikan dilaksanakan oleh
DJPPR dengan fokus pada penyempurnaan proses bisnis yang diwujudkan
dalam pengembangan instrumen pembiayaan dan penyiapan infrastruktur
pendukungnya, baik infrastruktur legal, kelembagaan, maupun teknologi
informasi. Peningkatan kualitas pembiayaan APBN dan pengelolaan risiko
keuangan negara akan menjadi lebih komprehensif jika pembenahan proses
bisnis ditunjang dengan perbaikan di ranah organisasi dan sumber manusia.
Salah satu terobosannya adalah dibentuk suatu jabatan fungsional tertentu,
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
128
yaitu Jabatan Fungsional Analis Pembiayaan dan Risiko Keuangan yang
mewadahi peningkatan profesionalisme aparat pengelola pembiayaan dan
risiko di Kementerian Keuangan c.q Direktorat Jenderal Pengelolaan
Pembiayaan dan Risiko maupun di unit kerja lain yang terkait.
Maksud pembentukan jabatan fungsional Analis Pembiayaan dan Risiko
Keuangan adalah :
1) Mendorong pendalaman pengetahuan dan keterampilan melalui
spesialisasi guna mendorong pendalaman pengetahuan karena dalam
konsep jabatan fungsional, peningkatan pengetahuan baik secara mandiri
maupun institusional, merupakan salah satu basis insentif dan
pengembangan karir.
2) Menyediakan insentif bagi aparat pengelola pembiayaan dan risiko
keuangan untuk merubah paradigma dan perilaku aparat pengelola
pembiayaan dan risiko keuangan dan sebagai peluang karir alternatif,
mengingat selama ini tugas-tugas terkait pembiayaan dan risiko
keuangan dilaksanakan oleh organisasi struktural yang rentang
kendalinya terbatas dengan jenjang karir yang terbatas. Jabatan
fungsional di bidang pembiayaan dan risiko berada dalam koridor
konsep jabatan fungsional tertentu yang menggunakan angka kredit
sebagai alat ukur capaian kinerja. Skema ini relatif lebih jelas dan adil
ketimbang penilaian kinerja di organisasi struktural.
3) Penyelarasan dengan implementasi UU No. 5 Tahun 2014 tentang
Aparatur Sipil Negara.
Tujuannya adalah memperkuat profesionalisme aparat pengelola
pembiayaan dan risiko keuangan negara dalam menyelenggarakan proses
pembiayaan berdasarkan kaidah-kaidah umum, asas “good governance” dan
“best practices” lebih tertib, taat asas, efisien, ekonomis, efektif, transparan, dan
akuntabel dengan memperhatikan rasa keadilan dan kepatutan.
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
129
Bagan 3. 1 Tujuan Pembentukan JFT Analis PRK
Jabatan Fungsional Analis Pembiayaan dan Risiko Keuangan
merupakan rumpun jabatan fungsional kategori keahlian dengan
penjenjangan dari jenjang terendah sampai jenjang tertinggi, terdiri atas:
1) Analis Pembiayaan dan Risiko Keuangan Pertama/Ahli Pertama;
2) Analis Pembiayaan dan Risiko Keuangan Muda/Ahli Muda;
3) Analis Pembiayaan dan Risiko Keuangan Madya/Ahli Madya;
4) Analis Pembiayaan dan Risiko Keuangan Utama/Ahli Utama.
Konsep Jabatan Fungsional Analis Pembiayaan dan Risiko Keuangan yang dibentuk adalah sebagi berikut :
Bagan 3. 2 Konsep JFT Analis Pembiayaan dan Risiko Keuangan
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
130
Progress capaian yang telah dilakukan DJPPR terkait pembentukan
Jabatan Fungsional Analis Pembiayaan dan Risiko Keuangan sampai saat ini
adalah pelaksanaan Expose atas Naskah Akademik Jabatan Fungsional
Pembiayaan Risiko dan Keuangan kepada Kementerian Pendayagunaan
Aparatur Negara dan Reformasi Birokrasi. Dalam expose tersebut,
Kementerian Pendayagunaan dan Reformasi Birokrasi memberikan
persetujuan atas pembentukan Jabatan Fungsional Pembiayaan dan Risiko
Keuangan.
Selanjutnya akan disusun pedoman teknis, pelaksanaan seleksi
penyesuaian/inpassing dan penyiapan Unit Direktorat Jenderal Pengelolaan
Pembiayaan dan Risiko sebagai Instansi Pembina Jabatan Fungsional Analis
Pembiayaan dan Risiko Keuangan.
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
131
f. Reviu Rencana Strategi DJPPR 2015-2019
Rencana Strategis tahun 2015 – 2019 merupakan dokumen yang menjadi
arahan (guidance) dalam pelaksanaan tugas DJPPR sebagai unit pengelola
pembiayaan dan risiko dalam periode 5 tahun kedepan. Dengan adanya
strategi pengelolaan pembiayaan dan risiko yang tepat, diharapkan dapat
mewujudkan pembiayaan yang aman bagi kesinambungan fiskal serta
pengelolaan utang yang profesional.
Rencana Strategis Direktorat Jenderal Pengelolaan Pembiayaan dan
Risiko Tahun 2015 – 2019 disusun berdasarkan Keputusan Menteri Keuangan
Nomor 466/KMK.01/2015 tentang Rencana Strategis Kementerian Keuangan
Tahun 2015 – 2019, yang mengamanatkan penyusunan kepada unit-unit
organisasi (Eselon I, Eselon II, Instansi Vertikal dan Unit Pelaksana Teknis) di
lingkungan Kementerian Keuangan.
Dalam penyusunan Rencana Strategis DJPPR tahun 2015 -2019, telah
diselaraskan dengan Sembilan Agenda Prioritas Dalam Pemerintahan yang
dinamakan NAWA CITA. Arah kebijakan di bidang pembiayaan sesuai
dengan NAWA CITA ke- 6 yaitu Meningkatkan Produktivitas Rakyat dan
Daya Saing di Pasar Internasional dan NAWA CITA ke-7 yaitu Mewujudkan
Kemandirian Ekonomi dengan Menggerakan Sektor-sektor Strategis Ekonomi
Domestik.
Seiring dengan kurun waktu lima tahun terakhir, kebutuhan
pembiayaan defisit anggaran, baik secara nominal maupun relatif terhadap
Produk Domestik Bruto (PDB) semakin meningkat. Kebutuhan pembiayaan
utang yang tinggi tersebut dihadapkan pada kondisi perekonomian dan pasar
keuangan global yang kurang menguntungkan, yang ditandai dengan
moderasi pertumbuhan ekonomi global dan potensi peningkatan suku bunga.
Ketidakpastian global tersebut berdampak pada perekonomian dan pasar
keuangan domestik.
Dengan berbagai kondisi di atas, dijadikan pertimbangan oleh DJPPR
dalam melakukan penyusunan dan penetapan strategi beserta reviu dan
evaluasinya dalam rangka pengadaan pembiayaan utang agar dapat
memanfaatkan momentum positif dari kondisi perekonomian domestik dan
dapat memitigasi dampak negatif dari perekonomian global.
Secara umum, DJPPR telah melewati tahun 2015 yang penuh tantangan
dengan kinerja yang baik khususnya dalam upaya menutup defisit APBN,
walaupun semua program tidak dapat dieksekusi. Votalitas di pasar
keuangan, pelebaran defisit, adalah beberapa tantangan yang harus dihadapi.
Melalui rapat koordinasi Pimpinan Eselon I dan Eselon II DJPPR yang
diselenggarakan pada tanggal 14 s.d 15 Januari 2016 dengan pembahasan
Capaian Kinerja masing-masing Unit Eselon II di 2015 dan Rencana Kerja
Tahun 2016, telah dilaksanakan reviu dan evaluasi secara terbuka terhadap
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
132
capaian kinerja selama tahun 2015 dan menjadikannya sebagai masukan
dalam penyusunan rencana kerja tahun 2016.
Dari hasil rapat koordinasi, telah dilakukan perubahan-perubahan
terhadap beberapa Sasaran Strategis yang telah ditetapkan dalam Renstra
tahun 2015 – 2016 dengan melakukan penajaman dan penambahan Sasaran
Strategis yang telah ada dalam rangka meningkatkan pencapaian tujuan
organisasi sesuai visi dan misi yang diemban.
Hasilnya dalam Kontrak Kinerja tahun 2016, terdapat perubahan peta
strategi (strategy map) dengan 13 Sasaran Strategis (SS) yang ingin dicapai
dengan pengukuran Indikator Kinerja Utama (IKU) untuk semua SS sebanyak
22 IKU. Hal tersebut berbeda dengan Kontrak Kinerja yang ditetapkan pada
tahun 2015 yang memuat 12 Sasaran Strategis yang ingin dicapai dengan
Indikator Kinerja Utama (IKU) untuk semua SS sebanyak 19 IKU.
Tabel 3. 51 Kontrak Kinerja Tahun 2015
No Sasaran Strategis Indikator Kinerja Utama
1 Pembiayaan yang aman untuk mendukung kesinambungan fiskal
1a-CP Persentase pengadaan utang sesuai kebutuhan pembiayaan
2 Risiko yang terkendali untuk mendukung kesinambungan fiskal
2a-N Persentase rekomendasi mitigasi risiko keuangan negara yang disetujui Menteri Keuangan
2b-N Persentase pencapaian target pemenuhan dukungan pemerintah atas proyek KPBU infrastruktur prioritas
3 Pengelolaan utang, risiko, dan dukungan pemerintah yang kredibel
3a-N Indeks kepuasan pengguna layanan
3b-N Tingkat akurasi pembayaran kewajiban pembiayaan
4 Pasar SBN yang likuid, dalam, dan stabil
4a-N Persentase pencapaian tingkat likuiditas pasar SBN
4b-N Tingkat efektivitas edukasi dan komunikasi
4c-N Persentase pertumbuhan jumlah nominal kepemilikan SBN tradable oleh investor domestik 5 Pinjaman yang efektif dan
efisien 5a-N Tingkat efektivitas dan efisiensi pinjaman
6 Biaya dan risiko utang yang terkendali
6a-N Persentase pencapaian efisiensi biaya utang
6b-N Persentase pemenuhan target risiko portofolio utang 7 Pengelolaan risiko dan
dukungan pemerintah yang prudent
7a-N Persentase penyelesaian kerangka pengelolaan risiko keuangan negara berbasis neraca keuangan negara
7b-N Tingkat efektivitas pengendalian risiko default jaminan badan usaha yang dijamin
8 Pengelolaan pembiayaan dan risiko yang taat prosedur
8a-N Tingkat penerapan pengendalian intern
9 SDM yang kompetitif 9a-N Persentase pejabat yang telah memenuhi Standar Kompetensi Jabatan
10 Organisasi yang kondusif 10a-N Indeks kesehatan organisasi
10a-N Persentase implementasi inisiatif transformasi kelembagaan Direktorat Jenderal
11 Sistem informasi manajemen yang terintegrasi
11a-N Tingkat akurasi dan validasi data output
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
133
12 Pelaksanaan anggaran yang optimal
12a-N Persentase penyerapan anggaran dan pencapaian output belanja
Tabel 3. 52 Kontrak Kinerja Tahun 2016
No Sasaran Strategis Indikator Kinerja Utama
1 Pembiayaan utang yang aman untuk mendukung kesinambungan fiskal
1a-CP Persentase pengadaan utang sesuai kebutuhan pembiayaan
2 Risiko keuangan negara yang terkendali untuk mendukung kesinambungan fiskal
2a-N Persentase rekomendasi mitigasi risiko keuangan negara yang disetujui Menteri Keuangan
2b-N Persentase pencapaian target pemenuhan dukungan pemerintah atas proyek KPBU infrastruktur prioritas
3 Pengelolaan utang, risiko, dan dukungan pemerintah yang kredibel
3a-CP Indeks kepuasan pengguna layanan
3b-N Tingkat akurasi pembayaran kewajiban pembiayaan
4 Pasar SBN yang likuid, dalam, dan stabil
4a-N Persentase pencapaian tingkat likuiditas pasar SBN
4b-N Persentase pertumbuhan jumlah nominal kepemilikan SBN tradable oleh investor domestik
5 Pinjaman yang efektif dan efisien
5a-N Tingkat efektivitas dan efisiensi pinjaman
5b-N Tingkat akurasi rencana penarikan pinjaman luar negeri
6 Biaya dan risiko utang yang terkendali
6a-N Deviasi proyeksi perencanaan kas pemerintah pusat
6b-N Persentase pencapaian target efisiensi biaya utang
6c-N Persentase pencapaian target risiko portofolio utang
7 Risiko keuangan negara dan dukungan pemerintah yang terkendali
7a-N Tingkat efektivitas pengendalian risiko default jaminan badan usaha yang dijamin
7b-N Pensentase Implementasi Kerangka Kerja ALM Negara dalam rangka pengelolaan risiko keuangan negara
8 Pengelolaan utang, risiko keuangan negara, dan dukungan pemerintah yang taat prosedur
8a-CP Persentase rekomendasi BPK atas LKPP dan LK BUN yang telah ditindaklanjuti
8b-N Tingkat penerapan pengendalian intern
9 Edukasi dan komunikasi pengelolaan pembiayaan dan risiko yang efektif
9a-N Tingkat efektivitas edukasi dan komunikasi
10 SDM yang kompetitif 10a-N Persentase pemenuhan standar soft dan hard competency
11 Sistem manajemen informasi yang andal
11a-CP Persentase implementasi inisiatif transformasi kelembagaan Direktorat Jenderal
12 Sistem manajemen informasi yang andal
12a-CP Tingkat downtime sistem TIK
12b-N Tingkat akurasi dan validasi data output
13 Pelaksanaan anggaran yang optimal
13a-CP Persentase kualitas pelaksanaan anggaran
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
134
Selain dilakukan perubahan dalam penetapan sasaran strategis dan indikator kinerja utama pada kontrak kinerja Tahun 2016, dalam Resource Forum terkait penataan Arsitektur dan Informasi Kinerja (ADIK) telah dilakukan evaluasi Rencana Kerja TA 2016 dengan melakukan penajaman terhadap kualitas dan kuantitas Hasil Keluaran (Output) dalam rangka penyusunan Rencana Kerja TA 2017 dengan hasil sebagai berikut :
Tabel 3. 53 Matrik Perubahan Rencana Kerja DJPPR Tahun 2016 dan 2017
1 2 3 4 5 7 8
1. Persentase pengadaan utang sesuai
kebutuhan pembiayaan
100% 1. Persentase pengadaan utang sesuai
kebutuhan pembiayaan
100%
2. Persentase pencapaian tingkat likuiditas
pasar SBN (Turn Over ratio)
100% 2. Persentase pencapaian tingkat likuiditas pasar
SBN (Turn Over ratio)
100%
3. Persentase pemenuhan target risiko
portofolio utang
100% 3. Persentase pemenuhan target risiko
portofolio utang
100%
4. Tingkat Akurasi Pembayaran Kewajiban
Utang
100% 4. Tingkat Akurasi Pembayaran Kewajiban Utang 100%
5. Persentase Rekomendasi Mitigasi Risiko
Keuangan yang diterima/ditetapkan
Menteri Keuangan
80% 5. Persentase Rekomendasi Mitigasi Risiko
Keuangan yang diterima/ditetapkan Menteri
Keuangan
80%
6. Persentase Pemenuhan Dukungan
Pemerintah Proyek KPS Infrastruktur
Prioritas
100% 6. Persentase Pemenuhan Dukungan
Pemerintah Proyek KPS Infrastruktur Prioritas
100%
7. Indeks Kepuasan Pengguna Layanan 4,02
1 Persentase Penerbitan SUN sesuai
Kebutuhan Pembiayaan
100% 1 Persentase Penerbitan SUN sesuai Kebutuhan
Pembiayaan
100%
2 Persentase pencapaian target effective cost
SUN
100%
Output Output
1.1. Transaksi Pengelolaan Portofolio SUN 38 Transaksi 1.1. Layanan pembiayaan portotofolio SUN 4 jenis layanan
1.2. Layanan Pengembangan Pasar SUN 120 Layanan
1.3. Laporan Analisis dan Pemutakhiran
Informasi Pasar Keuangan dan SUN
27 Laporan
1.4. Dokumen Peraturan, Kebijakan Operasional
dan Monitoring Pelaksanaan Transaksi SUN
58 Dokumen
1693
1 Persentase Penerbitan SBSN sesuai
Kebutuhan Pembiayaan
100% 1 Persentase Penerbitan SBSN sesuai
Kebutuhan Pembiayaan
100%
2 Persentase pencapaian target effective cost
SBSN
100%
Output Output
1.1. Transaksi Pengelolaan Portofolio SBSN 22 Transaksi 1.1. Layanan pembiayaan portotofolio SBSN 3 jenis layanan
1.2. Layanan Pengembangan Pasar SBSN 82 Layanan
1.3. Laporan Analisis dan Keuangan Pasar SBSN 311 Laporan
1.4. Dokumen Peraturan, Dokumen Hukum dan
Kebijakan Operasional Pengelolaan SBSN
119 Dokumen
1694
1 Persentase Pengadaan Pinjaman Program
sesuai kebutuhan pembiayaan
100% 1 Persentase Pengadaan Pinjaman Program
sesuai kebutuhan pembiayaan
100%
Output Output
1.1. Dokumen Perjanjian Pinjaman dan Hibah71 Dokumen
1.1. Layanan pembiayaan pinjaman 3 jenis layanan
1695
1 Persentase Pemenuhan Target Risiko
Portofolio Utang
100% 1 Persentase Pemenuhan Target Risiko
Portofolio Utang
100%
2 Persentase pemenuhan efisiensi biaya utang 100%
Output Output
1.1. Dokumen Perencanaan dan Strategi
Pembiayaan
43 Dokumen 1.1. Rumusan kebijakan perencanaan dan dan
strategi pembiayaan
43 Dokumen
1.2. Rekomendasi Pengelolaan Kewajiban Kontinjensi10 Dokumen
1692
1 Tingkat Akurasi Pembayaran Kewajiban
Utang
100% 1Tingkat Akurasi Pembayaran Kewajiban Utang
100%
2 Indeks Kualitas Laporan Keuangan 46%
Output Output
1.1. Laporan Keuangan dan Publikasi Utang,
Hibah dan Pembiayaan
71 Laporan 1.1. Layanan setelmen kewajiban pembiayaan 6 jenis layanan
1696
INDEKS KINERJA KEGIATAN INDEKS KINERJA KEGIATANDirektorat Pinjaman
dan Hibah
Pengelolaan
Pinjaman
Pengelolaan Surat
Utang Negara
Direktorat Surat
Utang Negara
TARGET 2016
Program Pengelolaan Pembiayaan dan
Risiko
Direktorat
Pembiayaan Syariah
Pengelolaan
Pembiayaan Syariah
INDEKS KINERJA KEGIATANDirektorat Strategi
dan Portofolio
Utang
Pengelolaan Strategi
dan Portofolio Utang
INDEKS KINERJA KEGIATANDirektorat Evaluasi,
Akuntansi dan
Setelmen
Pelaksanaan
Evaluasi, Akuntansi
dan Setelmen Utang
RENJA 2016 RENJA 2017KODE
PROGRAM/
KEGIATANUNIT ESELON II
IKK/Output TARGET 2017IKK/Output
Direktorat Jenderal Pengelolaan
Pembiayaan dan Risiko
015.07.14 INDEKS KINERJA PROGRAM INDEKS KINERJA PROGRAM
INDEKS KINERJA KEGIATAN INDEKS KINERJA KEGIATAN
INDEKS KINERJA KEGIATAN INDEKS KINERJA KEGIATAN
INDEKS KINERJA KEGIATAN
INDEKS KINERJA KEGIATAN
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
135
1 2 3 4 5 7 8
1697
1 Indeks Kepuasan Pengguna Layanan
Setditjen3,5
1 Persentase kualitas pelaksanaan anggaran
Output 2 Persentase pengadaan barang dan jasa secara
tepat waktu1.1. Layanan Perkantoran 12 Bulan 3 Indeks kepuasan pengguna layanan setditjen 3,5
1.2. Dokumen Perencanaan dan Evaluasi
Organisasi
24 Dokumen 4 Persentase pegawai DJPPR yang telah
memenuhi standar hard competency dan soft
competency
1.3. Laporan Pelaksanaan Kegiatan 6 Laporan
1.1. Layanan Dukungan Manajemen Eselon I 6 paket
1 Persentase Penyerapan Anggaran dan
Pencapaian Output Belanja
95%1.2. Layanan Internal (Overhead) 4 paket
Output 1.3. Layanan perkantoran 12 bulan
2.1. Laporan Pelaksanaan Anggaran 11 Laporan
2.2. Perangkat Pengolahan Data 20 unit
2.3. Peralatan Fasilitas Perkantoran 28 Unit
2.4. Gedung/Bangunan 1.129 m2
1 Persentase pegawai DJPU yang telah
memenuhi standar hard competency dan
soft competency
85,50%
3.1. Laporan Kepegawaian dan Pengembangan SDM 3 Laporan
5362
1 Persentase Rekomendasi Mitigasi Risiko
Keuangan yang diterima/ditetapkan
Menteri Keuangan
100% 1 Persentase Rekomendasi Mitigasi Risiko
Keuangan yang diterima/ditetapkan Menteri
Keuangan
80%
2 Deviasi antara usulan dengan alokasi dana
cadangan risiko fiskal dalam postur RAPBN
100%
Output Output
1.1. Laporan Rekomendasi Mitigasi Risiko
Keuangan Negara11
Rekomendasi
1.1. Rekomendasi mitigasi risiko keuangan negara 4 jenis
rekomendasi
1.2. Laporan Pengelolaan Risiko Aset dan
Kewajiban Negara 4 Laporan
1.3. Laporan Pengembangan Mitigasi Risiko
Keuangan Negara 5 Laporan
5363
1 Persentase Pemenuhan Dukungan
Pemerintah Proyek KPS Infrastruktur
Prioritas
100% 1 Persentase Pemenuhan Dukungan
Pemerintah Proyek KPS Infrastruktur Prioritas
100%
Output Output
1.1. Dokumen perencanaan pelaksanaan
kerjasama pemerintah dengan badan usaha
12 Dokumen 1.1. Layanan pemberian fasilitas dan dukungan
untuk proyek KPKBU infrastruktur prioritas
4 jenis layanan
1.2. Dokumen persetujuan pemberian
dukungan pemerintah
10 Dokumen 1.2. Dokumen persetujuan pemberian dukungan
pemerintah
1.3. Laporan analisis pengelolaan dukungan
pemerintah dan pembiayaan proyek KPS
10 Laporan 1.3. Laporan analisis pengelolaan dukungan
pemerintah dan pembiayaan proyek KPS
1.4.
Laporan Pengembangan Pembiayaan
Infrastruktur Indonesia terkait koordinasi
Pembiayaan Swasta dan Publik
10 Laporan 1.4. Laporan Pengembangan Pembiayaan
Infrastruktur Indonesia terkait koordinasi
Pembiayaan Swasta dan Publik
INDEKS KINERJA KEGIATAN INDEKS KINERJA KEGIATANDirektorat PRKNPengelolaan Risiko
Keuangan Negara
INDEKS KINERJA KEGIATAN INDEKS KINERJA KEGIATANDirektorat PDPPIPengelolaan
Dukungan
Pemerintah dan
Pembiayaan
Infrastruktur
INDEKS KINERJA KEGIATANSekretariat
Direktorat Jenderal
Dukungan
Manajemen dan
Dukungan Teknis
INDEKS KINERJA KEGIATAN
INDEKS KINERJA KEGIATAN
TARGET 2016
RENJA 2016 RENJA 2017KODE
PROGRAM/
KEGIATANUNIT ESELON II
IKK/Output TARGET 2017IKK/Output
Output
INDEKS KINERJA KEGIATAN
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
136
C. Realisasi Anggaran
Dalam rangka melaksanakan Program Pengelolaan Pembiayaan dan Risiko
tahun 2016, Satker DJPPR melalui DIPA No. SP DIPA-015.07-0/2016 memperoleh
alokasi pagu anggaran sebesar Rp.109.080.791.000,00 dengan sumber dana dari
Rupiah Murni sebesar Rp.79.890.791.000,00 dan Dana Hibah Luar Negeri sebesar
Rp.29.190.000.000. Namun selama pelaksanaan anggaran tahun 2016, DIPA TA 2016
DJPPR telah mengalami tujuh kali revisi DIPA dengan pagu terakhir adalah
Rp.100.718.785.000,00 yang terdiri dari sumber dana Rupiah Murni sebesar
Rp.80.148.785.000,00 dan Dana Hibah Luar Negeri sebesar Rp.20.570.000.000,00.
Berkenaan dengan pelaksanaan kebijakan program nasional terkait dengan
pengendalian dan efisiensi belanja pemerintah, dilakukan selfblocking atas Pagu DIPA
DJPPR TA 2016 sebesar Rp.7.689.444.000,00 sebagai pagu dana yang tidak dapat
dicairkan.
Capaian realisasi anggaran DJPPR Tahun 2016 tanpa selfblocking adalah sebesar
75,55%, turun sebesar 17,89% dari tahun 2015, yaitu 93,44%. Sedangkan capaian
realisasi anggaran Tahun 2016 dengan selfblocking adalah sebesar 81,79%, turun
sebesar 11,65% dari tahun 2015. Berikut ini disampaikan pagu dan realisasi anggaran
Tahun 2016, sebagai berikut.
Tabel 3. 54 Pagu dan Realisasi Anggaran Per Jenis Belanja Tanpa SelfBlocking Tahun 2016
(dalam rupiah)
No Belanja Pagu revisi Realisasi Realisasi (%)
1 Belanja Pegawai 26.291.915.000,00 26.291.628.904,00 99,99
2 Belanja Barang 71.075.241.000,00 48.164.693.699,00 67,76
3 Belanja Modal 3.351.629.000,00 1.640.389.352,00 48,94
J u m l a h 100.718.785.000,00 76.096.711.955,00 75,55
Tabel 3. 55 Perbandingan Pagu dan Realiasi Anggaran Per Jenis Belanja Tahun 2015 dan 2016
(dalam Juta rupiah)
No Belanja
Pagu Revisi Realisasi Realisasi (%)
2015 2016 2015 2016 2015 2016
1 Belanja Pegawai 27.407,13 26.291,92 23.947,06 26,29,.63 87,38 99,99
2 Belanja Barang 52.780,34 71.075,24 50.991,07 48,164,69 96,61 67,76
3 Belanja Modal 7.067,01 3.351,63 6.590,79 1.640.39 93,26 48,94
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
137
No Belanja
Pagu Revisi Realisasi Realisasi (%)
2015 2016 2015 2016 2015 2016
J u m l a h 87.254,49 100.718,79 81.528,92 76.096,71 93,44 75,55
Berdasarkan hasil monitoring dan evaluasi realisasi anggaran DJPPR tahun
2016, sisa anggaran yang tidak terserap disebabkan tidak terserapnya yaitu:
1. Belanja Barang antara lain disebabkan adanya realisasi anggaran yang bersumber
dari dana hibah tidak sesuai dengan target karena terbatasnya waktu pelaksanaan
anggaran sehingga beberapa kegiatan yang telah direncanakan tidak dapat
dilaksanakan. Hal ini disebabkan oleh pelaksanaan penandatanganan agreement
atas hibah dimaksud yang baru dilaksanakan pada tanggal 25 April 2016 sehingga
waktu yang tersisa pada tahun anggaran 2016 terlalu sempit. Selain itu, terdapat
sisa anggaran yang bersumber rupiah murni yang tersebar pada akun, komponen,
output dan kegiatan yang tidak dapat dilakukan optimalisasi;
2. Belanja Modal antara lain disebabkan adanya efisiensi Belanja Modal dari hasil
pelaksanaan pengadaan barang dan jasa melalui lelang.
Tabel 3. 56 Pagu dan Realisasi Anggaran Per Output Tahun 2016
(dalam Juta rupiah)
No Program/Kegiatan Pagu Revisi Realisasi Realisasi
%
Program Pengelolaan Pembiayaan dan
Risiko 100.718,79 76.096,71 75,55
1 Pelaksanaan Evaluasi, Akuntansi, dan
Setelmen Utang 1.765,77 1.196,23 67,75
1)
Laporan Pelaksanaan Evaluasi,
Akuntansi, Setelmen Utang dan
Hibah
1.765,77 1.196,23 67,75
2 Pengelolaan Pembayaran Syariah 4.251,52 3.877,50 91,20
1) Transaksi Pengelolaan Portofolio
SBSN 1.050,57 1.049,76 99,92
2) Layanan Pengembangan Pasar SBSN 1.782,11 1.781,04 99,94
3) Laporan Analisis dan Keuangan
Pasar SBSN 133,75 132,80 99,29
4)
Dokumen Peraturan, Dokumen
Hukum dan Kebijakan Operasional
Pengelolaan SBSN
1.285,09 913,69 71,10
3 Pengelolaan Pinjaman 3.346,88 3.027,00 90,44
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
138
No Program/Kegiatan Pagu Revisi Realisasi Realisasi
%
1) Dokumen Perjanjian Pinjaman dan
Hibah 3.346,88 3.027,00 90,44
4 Pengelolaan Strategi dan Portofolio
Pembiayaan 3.742,95 3.463,10 92,55
1) Dokumen Strategi Pengelolaan
Utang 2.331,65 2.328,62 99,87
2) Rekomendasi Pengelolaan Kewajiban
Kontinjensi 1.411,30 1.135,38 80,45
5 Pengelolaan Surat Utang Negara 5.921,03 5.441,98 91,91
1) Transaksi Pengelolaan Portofolio
SUN 1.158,37 1.154,02 99,62
2) Layanan Pengembangan Pasar SUN 2.517,12 2.481,43 98,58
3) Laporan Analisis dan Pemutakhiran
Informasi Pasar Keuangan dan SUN 933,97 930,02 99,58
4)
Dokumen Peraturan, Kebijakan
Operasional dan Monitoring
Pelaksanaan Transaksi SUN
1.311,56 876,52 66,83
6 Dukungan Manajemen dan Dukungan
Teknis Lainnya di DJPPR 53.850,36 48.674,93 90,39
1) Dokumen Perencanaan dan Evaluasi
Organisasi 3.940,16 1.566,39 39,75
2) Laporan Pelaksanaan Kegiatan 239,82 235,28 98,10
3) Laporan Kepegawaian dan
Pengembangan SDM 1.979,29 1.692,88 85,53
4) Perangkat Pengolahan Data 653,62 396,43 60,65
5) Peralatan Fasilitas Perkantoran 372,28 370,97 99,65
6) Laporan Pelaksanaan Anggaran 1.058,37 947,44 89,52
7) Layanan Perkantoran 43.866,49 42.852,40 97,69
8) Kendaraan Bermotor 1.126,72 - 0
9) Gedung/Bangunan 613,60 613,14 99,93
7 Pengelolaan Risiko Keuangan Negara 3.593,37 3.265,89 90,89
1) Laporan Mitigasi Risiko 2.138,40 2.133,84 99,79
2) Laporan Pengelolaan Risiko Aset dan 598,66 598.48 99,97
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
139
No Program/Kegiatan Pagu Revisi Realisasi Realisasi
%
Kewajiban Negara
3) Laporan Pengembangan Mitigasi
Risiko Keuangan Negara 856,29 533,57 62,31
8 Pengelolaan Dukungan Pemerintah dan
Pembiayaan Infrastruktur 24.246,91 7.149,36 29,49
1)
Dokumen perencanaan pelaksanaan
kerjasama pemerintah dengan badan
usaha
967,73 946,17 97,77
2) Dokumen persetujuan pemberian
dukungan kelayakan 1.417,33 1.370,11 96,67
3)
Laporan Analisis Pengelolaan
Dukungan Pemerintah dan
Pembiayaan Proyek KPS
1.291,85 961,57 74,43
4)
Laporan Pengembangan Pembiayaan
Infrastruktur Indonesia Terkait
Koordinasi Pembiayaan Swasta dan
Publik
20.570,00 1.350,93 98,56
Tabel 3. 57 Perbandingan Pagu dan Realiasi Anggaran Per Output Tahun 2015 dan 2016 (dalam Juta rupiah)
No Uraian
Pagu Revisi Realisasi Realisasi (%)
2015 2016 2015 2016 2015 2016
1 Program Pengelolaan
dan Pembiayaan Utang 87.254,50 100.718,79 81.528,92 76.096,71 93,44 75,55
2 Pelaksanaan Eevaluasi,
Akuntansi, dan
Setelmen Utang
1.339,50 1.765,77 1.324,78 1.196,23 98,90 67,75
1)
Laporan
Pelaksanaan
Evaluasi,
Akuntansi,
Setelmen Utang
dan Hibah
1.339,50 1.765,77 1.324,78 1.196,23 98,90 67,75
3 Pengelolaan
Pembayaran Syariah 4.593,33 4.251,52 4.537,01 3.877,50 98,77 91,20
1)
Transaksi
Pengelolaan
Portofolio SBSN
1.109,58 1.050,57 1.102,73 1.049,76 99,39 99,92
2)
Layanan
Pengembangan
Pasar SBSN
2.106,35 1.782,11 2.081,94 1.781,04 98,84 99,94
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
140
No Uraian
Pagu Revisi Realisasi Realisasi (%)
2015 2016 2015 2016 2015 2016
3)
Laporan Analisis
Dan Keuangan
Pasar SBSN
201,70 133,75 184,97 132,80 91,71 99,29
4)
Dokumen
Peraturan,
Dokumen
Hukum Dan
Kebijakan
Operasional
Pengelolaan
SBSN
1.175,70 1.285,09 1.167,33 913,69 99,29 71,10
4 Pengelolaan Pinjaman 3.108,71 3.346,88 2.862,20 3.027,00 92,07 90,44
1)
Dokumen
Perjanjian
Pinjaman Dan
Hibah
3.108,71 3.346,88 2.862,20 3.027,00 92,07 90,44
5 Pengelolaan Strategi
Dan Portofolio Utang 3.782,34 3.742,95 3.681,39 3.463,10 97,33 92,55
1)
Dokumen Strategi
Pengelolaan
Utang
2.489,59 2.331,65 2.443,45 2.328,62 98,15 99,87
2)
Rekomendasi
Pengelolaan
Kewajiban
Kontinjensi
933,10 1.411,30 911,98 1.135,38 97,74 80,45
3)
Laporan
Kepatuhan Dan
Manajemen
Risiko
Pengelolaan
Utang
359,65 - 325,95 - 90,63 -
6 Pengelolaan Surat
Utang Negara 5.756,54 5.921,03 5.647,61 5.441,98 98,11 91,91
1)
Transaksi
Pengelolaan
Portofolio SUN
1.000,42 1.158,37 991,73 1.154,02 99,13 99,62
2)
Layanan
Pengembangan
Pasar SUN
3.118,07 2.517,12 3.052,56 2.481,43 97,90 98,58
3)
Laporan Analisis
dan
Pemutakhiran
973,92 933,97 953,14 930,02 97,87 99,58
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
141
No Uraian
Pagu Revisi Realisasi Realisasi (%)
2015 2016 2015 2016 2015 2016
Informasi Pasar
Keuangan dan
SUN
4)
Dokumen
Peraturan,
Kebijakan
Operasional dan
Monitoring
Pelaksanaan
Transaksi SUN
664,13 1.311,56 650,18 876,52 97,90 66,83
7 Dukungan Manajemen
dan Dukungan Teknis
Lainnya di DJPPR
60.531,90 53.850,36 55.858,63 48.674,93 92,28 90,39
1) Layanan
Perkantoran 47.414,46 43.866,49 43.516,5 42.852,40 91,78 97,69
2)
Dokumen
Perencanaan dan
Evaluasi
Organisasi
2.097,31 3.940,16 1.699,01 1.566,39 81,01 39,75
3)
Laporan
Pelaksanaan
Kegiatan
331,26 239,82 308,41 235,28 93,10 98,10
4) Layanan
Kepegawaian 2.135,07 1.979,29 2.092,96 1.692,88 98,03 85,53
5) Perangkat
Pengolahan Data 2.102,27 653,62 1.930,57 396,43 91,83 60,65
6) Peralatan Fasilitas
Perkantoran 2.635,15 372,28 2.562,95 370,97 97,26 99,65
7) Gedung Dan
Bangunan 2.127,08 613,60 2.097,26 613,14 98,60 99,93
8)
Laporan
Pelaksanaan
Anggaran
1.689,30 1.058,37 1.650,93 947,44 97,73 89,52
9) Kendaraan
bermotor - 1.126,72 - - - 0
8 Pengelolaan Risiko
Keuangan Negara 4.224,80 3.593,37 4.035,38 3.265,89 95,52 90,89
1) Laporan Mitigasi
Risiko 839,21 2.138,40 798,25 2.133,84 95,12 99,79
2)
Laporan
Pengelolaan
Risiko Aset dan
Kewajiban
1.812,75 598,66
1.723,78 598.48 95,09 99,97
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
142
No Uraian
Pagu Revisi Realisasi Realisasi (%)
2015 2016 2015 2016 2015 2016
Negara
3)
Laporan
Pengembangan
Mitigasi Risiko
Keuangan Negara
1.572,84 856,29
1.513,35 533,57 96,22 62,31
9 Pengelolaan Dukungan
Pemerintah dan
Pembiayaan
Infrastruktur
3.917,366 24.246,91 3.581,912 7.149,36 91,44 29,49
1)
Laporan
Pelaksanaan
Identifikasi
Proyek
926,38 - 881,80 - 95,19 -
2)
Dokumen
Persetujuan
Pemberian
Jaminan
Pemerintah
Untuk Proyek
KPS
923,16 - 750,29 - 81,27 -
3)
Dokumen
persetujuan
pemberian
dukungan
kelayakan
697,13 1.417,33 598,89 1.370,11 85,91 96,67
4)
Laporan Analisis
Pengelolaan
Dukungan
Pemerintah dan
Pembiayaan
Proyek KPS
1.370,69 1.291,85 1.350,93 961,57 98,56 74,43
Dokumen
perencanaan
pelaksanaan
kerjasama
pemerintah
dengan badan
usaha
- 967,73 - 946,17 - 97,77
Laporan
Pengembangan
Pembiayaan
- 20.570,00 - 1.350,93 - 98,56
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
143
No Uraian
Pagu Revisi Realisasi Realisasi (%)
2015 2016 2015 2016 2015 2016
Infrastruktur
Indonesia Terkait
Koordinasi
Pembiayaan
Swasta dan
Publik
Agar pelaksanaan anggaran pada tahun anggaran berikutnya dapat berjalan
dengan baik dan dapat mencapai target penyerapan yang telah dicanangkan,
beberapa langkah yang akan diambil sehubungan dengan hal tersebut adalah:
1. Melaksanakan rencana kegiatan dalam setahun, dengan membuat tabel
perencanaan kegiatan pada setiap pengelola kegiatan;
2. Melaksanakan kegiatan sesuai dengan jadwal yang ditetapkan;
3. Memonitor dan mempercepat proses tagihan pelaksanaan kegiatan seperti tagihan
hotel, honor kegiatan, honor Tim Kerja, biaya diklat, pembayaran pengadaan
belanja modal/barang dan tagihan lainnya;
4. Menginventarisasi anggaran yang kemungkinan tidak dapat terserap atau tidak
dilaksanakan kegiatannya dengan menyampaikannya kepada Sesditjen c.q. Bagian
Keuangan untuk dilakukan relokasi atau penghematan;
5. Disiplin pada rencana penarikan anggaran yang telah direncanakan
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
144
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
145
BAB IV
PENUTUP
A. Simpulan
Sesuai dengan Peraturan Menteri Keuangan Nomor 234/PMK.01/2015 tentang
Organisasi dan Tata Kerja Kementerian Keuangan, Direktorat Jenderal Pengelolaan
Pembiayaan dan Risiko memiliki tugas melaksanakan kebijakan dan standardisasi
teknis di bidang pengelolaan utang sesuai dengan kebijakan yang ditetapkan oleh
Menteri Keuangan. Sebagai organisasi pengelola pembiayaan dan risiko, DJPPR
memiliki beberapa peran strategis, yakni:
1. Memenuhi pembiayaan APBN yang bersumber dari utang;
2. Mewujudkan kesinambungan fiskal melalui pengelolaan portofolio dan risiko
pembiayaan;
3. Pengembangan pasar yang dalam, aktif, dan likuid;
4. Pengelolaan dukungan pemerintah dan risiko keuangan negara.
Dalam rangka melaksanakan peran strategis tersebut di atas, pada tahun 2016
DJPPR telah menetapkan target kinerja yang akan dicapai dalam bentuk Kontrak
Kinerja antara Direktur Jenderal Pengelolaan Pembiayaan dan Risiko dengan Menteri
Keuangan. Pada Kontrak Kinerja tersebut terdapat peta strategi dengan 13 sasaran
strategis (SS) yang ingin dicapai. Untuk setiap SS yang disusun dan ditetapkan
memiliki ukuran yang disebut sebagai Indikator Kinerja Utama (IKU). Keseluruhan
IKU DJPPR pada tahun 2016 berjumlah 22 IKU. Capaian IKU DJPPR tahun 2016 dari
22 IKU adalah seluruhnya dapat tercapai dengan baik sehingga berstatus hijau dengan
nilai kinerja sebesar 113,24.
Disamping IKU tersebut di atas, terdapat kinerja lain yang terkait dengan SS
tersebut dan lebih bersifat outcomes, namun tidak menjadi IKU DJPPR, yaitu antara
lain pelaksanaan kegiatan Indonesia Public Private Partnership Day 2016, Investor
Gathering, Selain itu, guna mensukseskan program Tax Amnesty, DJPPR juga turut
berkontribusi dalam penyiapan infrastruktur gateway dalam rangka menampung
aliran dana repatriasi dari luar negeri.
Sementara itu, terkait dengan rekomendasi hasil Survei Kesehatan Organisasi
Kementerian Keuangan tahun 2015, DJPPR telah melaksanakan beberapa kegiatan
berupa review Renstra 2015-2019, pembentukan Jabatan Fungsional, dan kegiatan
Coaching and Counseling untuk meningkatkan kinerja pegawai.
B. Kendala Dalam Pencapaian Kinerja
Beberapa kendala yang telah diuraikan pada bahasan sebelumnya, dapat
dirangkum sebagai berikut.
1. Kendala di bidang pengadaan utang sesuai kebutuhan antara lain potensi
peningkatan target pembiayaan utang sebagai dampak pelebaran rasio defisit
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
146
APBN terhadap PDB, rencana kenaikan suku bunga The Fed yang dapat
mendorong pengalihan investasi dari emerging markets termasuk Indonesia ke
Amerika Serikat, serta potensi instabilitas situasi politik Amerika Serikat pasca
terpilihnya Presiden baru yang dapat mempengaruhi situasi pasar dan
perekonomian global. Hal ini juga berpengaruh pada peningkatan biaya utang
karena turunnya permintaan atas SBN.
2. Kendala di bidang mitigasi risiko keuangan negara yaitu Kementerian Keuangan
belum memiliki instrumen yang kuat untuk memastikan bahwa rekomendasi
mitigasi risiko yang diberikan akan dilaksanakan oleh instansi pemilik risiko;
3. Kendala dalam bidang pemenuhan dukungan pemerintah atas proyek KPBU
infrastruktur prioritas antara lain efektivitas pemberian dukungan pemerintah
sangat tergantung pada tindak lanjut dan proses pengadaan badan usaha oleh
PJPK.
4. Kendala dalam pencapaian tingkat likuiditas pasar SBN yaitu potensi kenaikan
suku bunga The Fed yang dapat mendorong pengalihan investasi dari emerging
markets termasuk Indonesia ke Amerika Serikat.
5. Kendala dalam pemenuhan standar soft dan hard competency antara lain hambatan
jadwal pelaksanaan diklat yang tidak sesuai dengan dinamika kerja pegawai
sehingga tidak semua pegawai dapat mengikuti diklat yang dibutuhkan serta
pelaksanaan mutasi pejabat dan pelaksana yang memiliki konsekuensi pada
menurunnya pemenuhan standar kompetensi jabatan hard competency, karena
proses assesment center yang dilakukan untuk pejabat eselon hanya mengukur Job
to Person Match (JPM) soft competency.
C. Strategi Pemecahan Masalah di Masa Mendatang
Tantangan ke depan berkaitan dengan pengelolaan pembiayaan dan risiko akan
semakin besar. Oleh karena itu, DJPPR telah menyiapkan beberapa langkah dalam
rangka mengantisipasi tantangan tersebut. Beberapa langkah yang telah disiapkan
dan akan diimplementasikan di tahun 2017 antara lain.
1. Di bidang pengadaan utang, DJPPR akan menyusun strategi pembiayaan
tahunan 2017 untuk memenuhi target pembiayaan utang dengan biaya yang
minimal dan risiko terkendali, serta aktif berkoordinasi dengan unit eselon I lain
dalam forum Komite ALM maupun forum lain untuk mengantisipasi kebutuhan
penambahan utang, termasuk diantaranya adalah dalam rangka prefunding pada
awal 2017, dengan mempertimbangkan kebutuhan riil belanja awal tahun dan
ketersediaan anggaran.
2. Di bidang mitigasi risiko keuangan negara, DJPPR akan berkoordinasi dengan
unit instansi pemilik risiko dalam rangka pemantauan atas implementasi
rekomendasi mitigasi risiko yang telah disampaikan oleh Menteri Keuangan dan
melakukan analisis dan identifikasi potensi risiko keuangan negara beserta
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
147
mitigasinya pada aspek APBN, BUMN, Lembaga Keuangan dan Instrumen
Mitigasi Risiko, serta aset dan kewajiban negara.
3. Dalam pemenuhan dukungan pemerintah atas proyek KPBU prioritas, DJPPR
akan melanjutkan proses pemberian dukungan pemerintah melalui skema KPBU
dalam rangka percepatan pembangunan infrastruktur, pembentukan kantor
layanan bersama (one stop information centre) antara Kemenkeu (DJPPR),
Bappenas, LKPP, BKPM, dan PT PII, dalam rangka memudahkan para stakeholder
memerlukan informasi terkait KPBU secara komprehensif, serta melaksanakan
asistensi kepada para stakeholder selaku calon PJPK untuk memberikan
pemahaman dan kapasitas yang memadai agar calon PJPK dapat memenuhi
persyaratan administratif dan teknis untuk pengajuan permohonan dukungan
pemerintah.
4. Terkait pencapaian tingkat likuiditas pasar SBN, DJPPR akan menyusun
dokumen strategi/grand design hubungan investor dan pengembangan pasar,
termasuk rencana kegiatan dalam rangka public outreach, untuk lebih menggali
potensi pasar domestik, meningkatkan size penerbitan SPN dalam rangka
peningkatan likuiditas pasar uang untuk mendorong peningkatan frekuensi
transaksi pasar sekunder SBN, serta melaksanakan debtswitching SBN dengan
model stapple bond.
5. Terkait pencapaian efisiensi biaya utang, DJPPR akan melakukan pengadaan
utang dengan komposisi portofolio yang memiliki biaya paling optimal dalam
tingkat risiko terkendali, dan melaksanakan manajemen portofolio untuk
memperoleh komposisi struktur utang yang menghasilkan biaya yang paling
efisien sesuai dengan strategi pembiayaan tahunan hasil revisi terbaru.
6. Terkait pemenuhan standar soft dan hard competency, DJPPR akan memperbaharui
metode assessment hard competency, Training Need Analysis (TNA); dan
melaksanakan diklat sesuai dengan TNA yang ada untuk menutup gap
competency
Berbagai keberhasilan kinerja yang telah dicapai di atas kiranya dapat
dipertahankan bahkan ditingkatkan pada tahun-tahun mendatang sehingga peran
strategis DJPPR dalam mengelola pembiayaan dan risiko keuangan dapat semakin
optimal.
Dengan disusunnya Laporan Kinerja ini diharapkan dapat memberikan
informasi secara transparan baik kepada Pimpinan maupun seluruh pihak yang
terkait dengan tugas dan fungsi DJPPR, sehingga dapat memberikan umpan balik
guna peningkatan kinerja pada periode berikutnya agar lebih mampu memberikan
manfaat kepada masyarakat maupun kepada berbagai pihak yang berkepentingan
terkait pengelolaan pembiayaan dan risiko.
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
148
LAMPIRAN
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
149
KONTRAK KINERJA NOMOR: 8/KK/2016
DIREKTUR JENDERAL PENGELOLAAN PEMBIAYAAN DAN RISIKO KEMENTERIAN KEUANGAN
TAHUN 2016
Pernyataan Kesanggupan
Dalam melaksanakan tugas sebagai Direktur Jenderal Pengelolaan Pembiayaan dan
Risiko, saya akan:
1. Melaksanakan tugas dan fungsi dengan penuh kesungguhan untuk mencapai target
kinerja sebagaimana tercantum dalam Kontrak Kinerja ini.
2. Bersedia untuk dilakukan evaluasi atas capaian kinerja kapanpun diperlukan.
3. Menerima segala konsekuensi atas capaian kinerja sesuai dengan peraturan yang
berlaku.
Peta Strategi
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
150
PERJANJIAN KINERJA TAHUN 2016
DIREKTUR JENDERAL PENGELOLAAN PEMBIAYAAN DAN RISIKO
KEMENTERIAN KEUANGAN
No. Sasaran Program/Kegiatan Indikator Kinerja Target
1 Pembiayaan utang yang aman
untuk mendukung
kesinambungan fiskal
1a-CP Persentase pengadaan utang sesuai
kebutuhan pembiayaan
100%
2 Risiko keuangan negara dan
dukungan pemerintah yang
terkendali untuk mendukung
kesinambungan fiskal
2a-N Persentase rekomendasi mitigasi risiko
keuangan negara yang disetujui
Menteri Keuangan
80%
2b-N Persentase pencapaian target
pemenuhan dukungan pemerintah atas
proyek KPBU infrastruktur prioritas
100%
3
Pengelolaan utang, risiko, dan
dukungan pemerintah yang
kredibel
3a-CP Indeks kepuasan pengguna layanan 4,02
3b-N Tingkat akurasi pembayaran kewajiban
pembiayaan
100%
4 Pasar SBN yang likuid, dalam, dan
stabil
4a-N Persentase pencapaian tingkat
likuiditas pasar SBN
100%
4b-N Persentase pertumbuhan jumlah
nominal kepemilikan SBN tradable oleh
investor domestik
9%
5 Pinjaman yang efektif dan efisien 5a-N Tingkat efektivitas dan efisiensi
pinjaman
80%
5b-N Tingkat akurasi rencana penarikan
pinjaman luar negeri
100%
6 Biaya dan risiko utang yang
terkendali
6a-N Deviasi proyeksi perencanaan kas
pemerintah pusat
5%
6b-N Persentase pencapaian target efisiensi
biaya utang
100%
6c-N Persentase pencapaian target risiko
portofolio utang
100%
7 Risiko keuangan negara dan
dukungan pemerintah yang
terkendali
7a-N Tingkat efektivitas pengendalian risiko
default jaminan badan usaha yang
dijamin
100%
7b-N Persentase Implementasi Kerangka 100%
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
151
No. Sasaran Program/Kegiatan Indikator Kinerja Target
Kerja ALM Negara dalam rangka
pengelolaan risiko keuangan negara
8 Pengelolaan utang, risiko
keuangan negara, dan dukungan
pemerintah yang taat prosedur
8a-CP Persentase rekomendasi BPK atas LKPP
dan LK BUN yang telah ditindaklanjuti
46%
8b-N Tingkat penerapan pengendalian intern 95%
9 Edukasi dan komunikasi
pengelolaaan pembiayaan dan
risiko yang efektif
9a-N Tingkat efektivitas edukasi dan
komunikasi
75%
10 SDM yang kompetitif 10a-N Persentase pemenuhan standar soft dan
hard competency
88%
11 Organisasi yang kondusif 11a-CP Persentase implementasi inisiatif
transformasi kelembagaan Direktorat
Jenderal
87%
12 Sistem manajemen informasi yang
andal
12a-CP Tingkat downtime sistem TIK 1%
12b-N Tingkat akurasi dan validasi data output 100%
13 Pengelolaan anggaran yang
optimal
13a-CP Persentase kualitas pelaksanaan
anggaran
95%
Pagu DIPA Awal tahun 2016 Program Pengelolaan Pembiayaan dan Risiko :
Kegiatan Anggaran
1. Pelaksanaan Evaluasi, Akuntansi, dan Setelmen Utang Rp 2.041.760.000
2. Pengelolaan Pembiayaan Syariah Rp 5.053.190.000
3. Pengelolaan Pinjaman Rp 3.855.592.000
4. Pengelolaan Strategi dan Portofolio Utang Rp 4.312.744.000
5. Pengelolaan Surat Utang Negara Rp 6.452.330.000
6. Pengelolaan Risiko Keuangan Negara Rp 4.224.796.000
7. Pengelolaan Dukungan Pemerintah dan Pembiayaan Infrastruktur Rp 33.425.804.000
8. Dukungan Manajemen dan Dukungan Teknis Lainnya Rp 49.714.574.000
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
152
Menteri Keuangan,
Jakarta, 19 Januari 2016
Direktur Jenderal Pengelolaan Pembiayaan dan Risiko,
Robert Pakpahan NIP 19591020 198012 1 001
RINCIAN TARGET CAPAIAN KINERJA
DIREKTUR JENDERAL PENGELOLAAN PEMBIAYAAN DAN RISIKO
KEMENTERIAN KEUANGAN
TAHUN 2016
Kode SS/IKU
SS dan IKU Target
Q1 Q2 Smt. 1 Q3 s.d. Q3 Q4 Y
1 Pembiayaan utang yang aman untuk mendukung kesinambungan fiskal
1a-CP Persentase pengadaan utang sesuai kebutuhan pembiayaan
100% 100% 100% 100% 100% 100% 100%
2 Risiko keuangan negara dan dukungan pemerintah yang terkendali untuk mendukung kesinambungan fiskal
2a-N Persentase rekomendasi mitigasi risiko keuangan negara yang disetujui Menteri Keuangan
80% 80% 80% 80% 80% 80% 80%
2b-N Persentase pencapaian target pemenuhan dukungan pemerintah atas proyek KPBU infrastruktur prioritas
100% 100% 100% 100% 100% 100% 100%
3 Pengelolaan utang, risiko, dan dukungan pemerintah yang kredibel
3a-CP Indeks kepuasan pengguna layanan
- - - - - 4,02 4,02
3b-N Tingkat akurasi pembayaran kewajiban pembiayaan
100% 100% 100% 100% 100% 100% 100%
4 Pasar SBN yang likuid, dalam, dan stabil
4a-N Persentase pencapaian tingkat likuiditas pasar SBN
100% 100% 100% 100% 100% 100% 100%
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
153
Kode
SS/IKU SS dan IKU
Target
Q1 Q2 Smt. 1 Q3 s.d. Q3 Q4 Y
4b-N Persentase pertumbuhan jumlah nominal kepemilikan SBN tradable oleh investor domestik
9% 9% 9% 9% 9% 9% 9%
5 Pinjaman yang efektif dan efisien
5a-N Tingkat efektivitas dan efisiensi pinjaman
80% 80% 80% 80% 80% 80% 80%
5b-N Tingkat akurasi rencana penarikan pinjaman luar negeri
100% 100% 100% 100% 100% 100% 100%
6 Biaya dan risiko utang yang terkendali
6a-N Deviasi proyeksi perencanaan kas pemerintah pusat
5% 5% 5% 5% 5% 5% 5%
6b-N Persentase pencapaian target efisiensi biaya utang
100% 100% 100% 100% 100% 100% 100%
6c-N Persentase pencapaian target risiko portofolio utang
100% 100% 100% 100% 100% 100% 100%
7 Risiko keuangan negara dan dukungan pemerintah yang terkendali
7a-N Tingkat efektivitas pengendalian risiko default jaminan badan usaha yang dijamin
100% 100% 100% 100% 100% 100% 100%
7b-N Persentase Implementasi Kerangka Kerja ALM Negara dalam rangka pengelolaan risiko keuangan negara
25% 50% 50% 75% 75% 100% 100%
8 Pengelolaan utang, risiko keuangan negara, dan dukungan pemerintah yang taat prosedur
8a-CP Persentase rekomendasi BPK atas LKPP dan LK BUN yang telah ditindaklanjuti
- 17% 17% - 17% 46% 46%
8b-N Tingkat penerapan pengendalian intern
95% 95% 95% 95% 95% 95% 95%
9 Edukasi dan komunikasi pengelolaaan pembiayaan dan risiko yang efektif
9a-N Tingkat efektivitas edukasi dan komunikasi
75% 75% 75% 75% 75% 75% 75%
10 SDM yang kompetitif
10a-N Persentase pemenuhan standar - 88% 88% - 88% 88% 88%
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
154
Kode
SS/IKU SS dan IKU
Target
Q1 Q2 Smt. 1 Q3 s.d. Q3 Q4 Y
soft dan hard competency
11 Organisasi yang kondusif
11a-CP Persentase implementasi inisiatif transformasi kelembagaan Direktorat Jenderal
30% 30% - 87% 87% 87%
12 Sistem manajemen informasi yang andal
12a-CP Tingkat downtime sistem TIK 1% 1% 1% 1% 1% 1% 1%
12b-N Tingkat akurasi dan validasi data output
100% 100% 100% 100% 100% 100% 100%
13 Pengelolaan anggaran yang optimal
13a-CP Persentase kualitas pelaksanaan anggaran
9% 32% 32% 53% 53% 95% 95%
Jakarta, 19 Januari 2016
PNS yang dinilai,
Robert Pakpahan
NIP 19591020 198012 1 001
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
155
INISIATIF STRATEGIS
DIREKTUR JENDERAL PENGELOLAAN PEMBIAYAAN DAN
RISIKO
KEMENTERIAN KEUANGAN
TAHUN 2016
No. Indikator Kinerja
Utama Inisiatif Strategis Output/Outcome
Periode
Pelaksanaan
Penanggung
Jawab
1. Pembiayaan utang
yang aman untuk
mendukung
kesinambungan
fiskal
Penerbitan SBR
dengan fitur early
redemption
Penerbitan SBR
dengan fitur early
redemption
Jan-Des 2016 Dit. SUN
Penerbitan SBSN
seri benchmark Penerbitan SBSN seri
benchmark Jan-Des 2016 Dit. PS
Penerbitan Saving
Sukuk
Penerbitan Saving
Sukuk
Juli-Des 2016 Dit. PS
2.
Persentase
pencapaian target
pemenuhan
dukungan
pemerintah atas
proyek KPBU
infrastruktur
prioritas
Penyelesaian RPMK
tata
laksana/panduan
pemberian fasilitas
dalam rangka
penyiapan dan
pelaksanaan
transaksi proyek
kerjasama
pemerintah dan
badan usaha dalam
penyediaan
infrastruktur
RPMK tata
laksana/panduan
pemberian fasilitas
dalam rangka
penyiapan dan
pelaksanaan transaksi
proyek kerjasama
pemerintah dan badan
usaha dalam
penyediaan
infrastruktur
Jan-Des 2016 Dit. PDPPI
Penyelesaian RPMK
tata laksana
availability payment
RPMK tata laksana
availability payment
Jan-Des 2016 Dit. PDPPI
Asistensi proyek
yang mendapatkan
fasilitas penyiapan
proyek (PDF)
antara lain pada:
Proyek Kilang
Asistensi proyek yang
mendapatkan fasilitas
penyiapan proyek
(PDF) antara lain pada:
Proyek Kilang Minyak,
Palapa Ring
Jan-Des 2016 Dit. PDPPI
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
156
No. Indikator Kinerja
Utama Inisiatif Strategis Output/Outcome
Periode
Pelaksanaan
Penanggung
Jawab
Minyak, Palapa
Ring
Asistensi proyek
yang menggunakan
skema availability
payment, antara lain
Rumah Sakit
Pirngadi Medan,
Aquatic & Sport
Center Bali
Asistensi proyek yang
menggunakan skema
availability payment,
antara lain Rumah
Sakit Pirngadi Medan,
Aquatic & Sport Center
Bali
Jan-Des 2016 Dit. PDPPI
3. Biaya dan risiko
utang yang
terkendali
Implementasi
kebijakan Hedging
dalam rangka
mendukung
pencapaian biaya
dan risiko
pembiayaan yang
terkendali
Implementasi
kebijakan Hedging
Jan-Des 2016 Dit. SPP
4. Persentase
pemenuhan
standar soft dan
hard competency
Penyempurnaan
Individual
Development
Program terkait Soft
Competency
Dokumen Individual
Development Program
Jan – Des
2016
Setditjen
Jakarta, 19 Januari 2016
PNS yang dinilai,
Robert Pakpahan
NIP 19591020 198012 1 001
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
157
Sasaran Kerja Pegawai
No I. PEJABAT PENILAI No II. PEGAWAI NEGERI SIPIL YANG DINILAI
1 Nama Bambang P.S. Brodjonegoro
1 Nama Robert Pakpahan
2 NIP - 2 NIP 19591020 198012 1 001
3 Pangkat/ Gol. Ruang
- 3 Pangkat/ Gol. Ruang
Pembina Utama Madya/ IV/e
4 Jabatan Menteri Keuangan 4 Jabatan Direktur Jenderal
5 Unit Kerja Kementerian Keuangan
5 Unit Kerja Direktorat Jenderal Pengelolaan Pembiayaan dan Risiko
No III. KEGIATAN TUGAS POKOK
JABATAN AK
TARGET
KUANTITAS/ KUALITAS/ WAKTU BIAYA
OUTPUT MUTU
1 Memenuhi target konversi
pengadaan utang sesuai kebutuhan
pembiayaan
- 100% 100 12 bulan 5,90 M
2 Menyusun rekomendasi mitigasi
risiko keuangan negara yang
disetujui Menteri Keuangan
- 80% 100 12 bulan 3,18 M
3 Memenuhi target konversi
dukungan pemerintah atas proyek
KPBU infrastruktur prioritas
- 100% 100 12 bulan 33,42 M
4 Memenuhi kepuasan pengguna
layanan
- 4,07 100 12 bulan 44,54 M
5 Melaksanakan pembayaran
kewajiban pembiayaan secara
akurat
- 100% 100 12 bulan 0,64 M
6 Mencapai target konversi tingkat
likuiditas pasar SBN
- 100% 100 12 bulan 1,20 M
7 Memenuhi persentase - 9% 100 12 bulan 2,33 M
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
158
No III. KEGIATAN TUGAS POKOK
JABATAN AK
TARGET
KUANTITAS/ KUALITAS/ WAKTU BIAYA
OUTPUT MUTU
pertumbuhan jumlah nominal
kepemilikan SBN tradable oleh
investor domestik
8 Memenuhi tingkat efektivitas dan
efisiensi pinjaman
- 70% 100 12 bulan 1,76 M
9 Memenuhi target konversi rencana
penarikan pinjaman luar negeri
- 100% 100 12 bulan 0,35 M
10 Menyusun perencanaan kas
pemerintah pusat yang akurat
- 95% 100 12 bulan 0,36 M
11 Memenuhi target konversi efisiensi
biaya utang
- 100% 100 12 bulan 0,48 M
12 Memenuhi target konversi risiko
portofolio utang
- 100% 100 12 bulan 2,24 M
13 Memenuhi tingkat efektivitas
pengendalian risiko default jaminan
badan usaha yang dijamin
- 100% 100 12 bulan 1,23 M
14 Mengimplementasikan Kerangka
Kerja ALM Negara dalam rangka
pengelolaan risiko keuangan
negara
- 100% 100 12 bulan 1,04 M
15 Menindaklanjuti rekomendasi BPK atas LKPP dan LKBUN
- 46% 100 12 bulan 0,61 M
16 Melakukan pengendalian intern - 95% 100 12 bulan 0,68 M
17 Mencapai tingkat efektivitas edukasi dan komunikasi
- 75% 100 12 bulan 3,95 M
18 Memenuhi standar soft dan hard competency
- 88% 100 12 bulan 2,09 M
19 Mengimplementasikan inisiatif
Transformasi Kelembagaan
Direktorat Jenderal
- 87% 100 12 bulan 0,88 M
20 Mengelola downtime sistem TIK - 99% 100 12 bulan 0,30 M
21 Memenuhi tingkat akurasi dan validasi data output
- 100% 100 12 bulan 0,37 M
22 Mencapai tingkat kualitas pelaksanaan anggaran
- 95% 100 12 bulan 1,53 M
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
159
No III. KEGIATAN TUGAS POKOK
JABATAN AK
TARGET
KUANTITAS/ KUALITAS/ WAKTU BIAYA
OUTPUT MUTU
Pejabat Penilai,
Jakarta, 19 Januari 2016 PNS yang dinillai,
Robert Pakpahan
NIP 19591020 198012 1 001
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
160
LAMPIRAN II PENGUKURAN KINERJA
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
161
PENGUKURAN KINERJA
Unit Organisasi Eselon I : Direktorat Jenderal Pengelolaan Pembiayaan dan Risiko
Tahun Anggaran : 2016
Kode SS/IKU
Sasaran Strategis
Indikator Kinerja Utama Target 2016
Realisasi 2016
Nilai
Stakeholder Perspective (25%) 119,99
1 Pembiayaan utang yang aman untuk mendukung kesinambungan fiskal
119,98
1a-CP Persentase pengadaan utang sesuai kebutuhan pembiayaan 100,00% 99,99% 119,98
2 Risiko keuangan negara dan dukungan pemerintah yang terkendali untuk mendukung kesinambungan fiscal
120,00
2a-N Persentase rekomendasi mitigasi risiko keuangan negara yang disetujui Menteri Keuangan
80,00% 100,00% 120,00
2b-N Persentase pencapaian target pemenuhan dukungan pemerintah atas proyek KPBU infrastruktur prioritas
100,00% 100,00% 120,00
Customer Perspective (15%) 113,32
3 Pengelolaan utang, risiko, dan dukungan pemerintah yang kredibel
113,32
3a-CP Indeks kepuasan pengguna layanan 4,02 4,4 109,45
3b-N Tingkat akurasi pembayaran kewajiban pembiayaan
100,00% 100,00% 120,00
Internal Process Perspective (30%) 111,29
4 Pasar SBN yang likuid, dalam, dan stabil 120,00
4a-N Persentase pencapaian tingkat likuiditas pasar SBN
100,00% 134,60% 120,00
4b-N Persentase pertumbuhan jumlah nominal kepemilikan SBN tradable oleh investor domestik
9,00% 22,60% 120,00
5 Pinjaman yang efektif dan efisien 110,00
5a-N Tingkat efektivitas dan efisiensi pinjaman 80,00% 100,00% 120,00
5b-N Tingkat akurasi rencana penarikan pinjaman luar negeri
100,00% 100,00% 100,00
6 Biaya dan risiko utang yang terkendali 109,57
6a-N Deviasi proyeksi perencanaan kas pemerintah pusat
5,00% 0,79% 120,00
6b-N Persentase pencapaian target efisiensi biaya utang 100,00% 93,29% 106,71
Laporan Kinerja DJPPR Tahun 2016
162
Kode SS/IKU
Sasaran Strategis
Indikator Kinerja Utama Target 2016
Realisasi 2016
Nilai
6c-N Persentase pencapaian target risiko portofolio utang
100,00% 109,00% 102,00
7 Risiko keuangan negara dan dukungan pemerintah yang terkendali
110,00
7a-N Tingkat efektivitas pengendalian risiko default jaminan badan usaha yang dijamin
100,00% 100,00% 120,00
7b-N Persentase implementasi Kerangka Kerja ALM Negara dalam rangka pengelolaan risiko keuangan negara
100,00% 100,00% 100,00
8 Pengelolaan utang, risiko keuangan negara, dan dukungan pemerintah yang taat prosedur
110,31
8a-CP Persentase rekomendasi BPK atas LKPP dan LK BUN yang telah ditindaklanjuti
46,00% 52,74% 114,65
8b-N Tingkat penerapan pengendalian intern 95,00% 99,55% 104,79
9 Edukasi dan komunikai pengelolaan pembiayaan dan risiko yang efektif
107,84
9a-N Tingkat efektivitas edukasi dan komunikasi
75,00% 80,88% 107,84
Learning and Growth Perspective (30%) 109,52
10 SDM yang kompetitif 102,67
10a-N Persentase pemenuhan standar soft dan hard competency
88,00% 90,35% 102,67
11 Organisasi yang kondusif 114,94
11a-CP Persentase implementasi inisiatif transformasi kelembagaan Direktorat Jenderal
87% 100% 114,94
12 Sistem informasi manajemen yang terintegrasi
111,20
12a-CP Tingkat downtime sistem TIK 1% 0,47% 120,00
12b-N Tingkat akurasi dan validasi data output 100,00% 100,00% 100,00
13 Pelaksanaan anggaran yang optimal 109,26
13a-CP Persentase kualitas pelaksanaan anggaran 95,00% 103,80% 109,26
Nilai Kinerja Organisasi 113,24