ASPEK FINANSIAL

Analisis finansial dilakukan agar calon pengusaha dapat melihat apakah usaha yang dijalankan dapat memberikan keuntungan atau tidak. Selain itu, dapat dilihat karakteristik keuangan dari usaha yang akan dijalani. Apakah usaha ini rentan dari penurunan harga jual atau rentann dengan kenaikan bahan baku. Analisis finansial yang dilakukan meliputi perhitungan biaya investasi, biaya produksi, harga pokok, harga jual, dan prakiraan pendapatan serta kriteria kelayakan usaha.

Biaya Investasi

Biaya investasi merupakan penggunaan sejumlah besar dana untuk menjalankan proyek atau usaha baru. Biaya investasi terdiri dari dua bagian yaitu biaya investasi tetap dan modal kerja. Biaya investasi tetap terdiri dari biaya untuk membeli sumber daya berwujud (peralatan usaha dan bangunan) dan biaya untuk sumber daya tidak berwujud. Di lain pihak, biaya modal kerja adalah biaya yang diperlukan untuk menjalanlan usaha. Biaya modal kerja merupakan biaya operasional dalam jangka waktu tertentu misalnya satu tahun atau tiga bulan. Kebutuhan dana investasi ini dipenuhi dari dana sendiri dan kredit investasi dari lembaga keuangan formal seperti bank. Berikut adalah kebutuhan dana investasi pabrik kitosan.

Tabel 1. Biaya Mesin dan Peralatan

Mesin Produksi Jumlah Satuan Harga SatuanTotal

Bak Fiber 4 set 4,00

0,000 Rp 16,000,000 Mesin Hummer Mill Cyclone 1 set

10,000,000 Rp 10,000,000

Reaktor Demineralisasi 1 set 10,50

0,000 Rp 10,500,000

Reaktor Deproteinasi 1 set 9,87

5,000 Rp 9,875,000

Reaktor Deasetilasi 1 set 6,50

0,000 Rp 6,500,000

Rotary Dryer 1 set 4,85

0,000 Rp 4,850,000

Disk Mill 1 set 1,00

0,000 Rp 1,000,000 Vibrating Screen 1 set 17500000 Rp 17,500,000 Hydraulic hand pallet truck 2 set 2178000 Rp 2,178,000

Heat Exchangeer 3 set 38500000 115500000Total Rp 193,903,000

Utilitas Jumlah Satuan

Boiler (fire tube) 1 set 40,000,000 40,000,000

Pompa 7 set 1,143,000 8,001,000

Box Kontainer plastik 20 set 1

30,000 2,600,000

Water Treatment Jumlah Satuan Harga SatuanTangki Mixer 3 set 750000 2250000Cooling Tower 1 set 60000000 60000000

Kendaraan 2 set 150,00

0,000 300,000,000 Total 62250000

No. Komponen Jumlah SatuanHarga per unit

($)total

Perlengkapan 1. Perlengkapan Kantor

Meja Kerja 5 set 484,00

0 2,420,000

Komputer Set 5 set 7,260,00

0 36,300,000

Layar Presentasi 1 set 2,444,20

0 2,444,200

Proyektor 1 set 7,453,60

0 7,453,600

File Kabinet 3 set 847,00

0 2,541,000

Telepon 3 set 605,00

0 1,815,000

Fax 1 set 1,815,00

0 1,815,000

Air Conditioner 2 set 3,630,00

0 7,260,000

2Perlengkapan pemeliharaan 1 set 24,200

24,200

3Perlengkapan keamanan/APD 1 set 60,500

60,500

4Perlengkapan Kebersihan 1 set 24,200

24,200

5Perlengkapan bengkel 1 set 72,600

72,600

6Perlengkapan IPAL 1 set 60,500

60,500

7Perlengkapan K3 1 set 60,500

60,500

Total 62,351,300

Tabel 2. Biaya Penyusutan

No Komponen Nilai ($)Nilai Sisa

($)Penyusutan

($)

1.Perlengkapan Kantor

Meja Kerja 2,420,000 242,000

2,178,000

Komputer Set 36,300,000 3,630,000

32,670,000

Layar Presentasi 2,444,200 244,420

2,199,780

Proyektor 7,453,600 745,360

6,708,240

File Kabinet 2,541,000 254,100

2,286,900

Telepon 1,815,000 181,500

1,633,500

Fax 1,815,000 181,500

1,633,500

Air Conditioner 7,260,000 726,000

6,534,000

2 Perlengkapan pemeliharaan 24,200

2,420

21,780

3 Perlengkapan keamanan/APD 60,500

6,050

54,450

4 Perlengkapan Kebersihan 24,200

2,420

21,780

5 Perlengkapan bengkel 72,600

7,260

65,340

6 Perlengkapan IPAL 60,500

6,050

54,450

7Perlengkapan K3 60,500

6,050

54,450

8 Mesin :

Bak Fiber 16,000,000

1,600,000

14,400,000

Mesin Hummer Mill Cyclone

10,000,000

1,000,000

9,000,000

Reaktor Demineralisasi

10,500,000

1,050,000

9,450,000

Reaktor Deproteinasi

9,875,000

987,500

8,887,500

Reaktor Deasetilasi

6,500,000

650,000

5,850,000

Rotary Dryer 4,850,000

485,000

4,365,000

Disk Mill 1,000,000

100,000

900,000

Vibrating Screen 17,500,000

1,750,000

15,750,000

Hydraulic hand pallet truck

2,178,000

217,800

1,960,200

Box Kontainer Plastik

2,600,000

260,000

2,340,000

Tangki Mixer 2,250,000

225,000

2,025,000

Cooling Tower 60,000,000

6,000,000

54,000,000

Boiler (fire tube) 40,000,000

4,000,000

36,000,000

pompa 8,001,000

381,150

7,619,850

Heat Exchanger 115,500,000

11,550,000

103,950,000

9. Kendaraan 300,000,000

30,000,000

270,000,000

Bangunan (50%) 1,322,375,000

661,187,500

661,187,500

Pemipaan (10%) 72,571,200

7,257,120

65,314,080

Instalasi Listrik (10%)

26,609,440

2,660,944

23,948,496

total 2,090,660,940

737,597,144

1,353,063,796

Tabel 4. Biaya Bahan Baku-Penolong-utilitas produksi

KomponenSatua

nKebutuhan

/hariKebutuhan

/tahun

Harga Satuan

(Rp)

Harga/ tahun (Rp)

Biaya Bahan Baku Utama:

Limbah Kepitingkg

13,020

4,687,200

150

703,080,000

Biaya Bahan Penolong:

Padatan NaOHKg

209

50,160

12,000

601,920,000

Konsentrat HCLLiter

84

20,160

32,500

655,200,000

Kemasan Karung (25kg) lembar

15 3600

2,500

9,000,000

SolarLiter

341

81,840

8,500

695,640,000

Listrikkwh 805.44

193,306

1,139

220,175,078.40

Total 2,885,015,078

Kebutuhan Listrik kwh per hari

Disk Mill 1.1 26.4

Vibrating Screen 0.56 13.44

Hammer mill 14.9 357.6

Rotary dryer 2 48

Komputer 12.5 300

Proyektor 0.5 12

Fax 0.5 12

Heat Exchanger 1.5 36

Total 805.44

Tabel 4. Kebutuhan Biaya PrainvestasiNo Komponen Subtotal (Rp)

1 Biaya perijinan 5,000,000

2 Biaya riset 20,000,000

3 AMDAL 33,000,000

4Feasibility study

750,000

Total biaya prainvestasi 58,750,000

No KomponenLuas Area

(m2)Harga per

m2Sub total(Rp)

A Ruang proses produksi

1 Proses Produksi 99.65 Rp 2,000,000

Rp 199,300,000

B Ruang non produksi

1 Ruang utilitas Uap 21 Rp 1,500,000

Rp 31,500,000

2 Gudang Bahan Baku 200 Rp 1,500,000

Rp 300,000,000

3 Gudang Bahan Kimia 52.5 Rp 1,500,000

Rp 78,750,000

4 Gudang Produk 40 Rp 1,500,000

Rp 60,000,000

5 Kantor 100 Rp 1,500,000

Rp 150,000,000

6 Kantin 60 Rp 1,500,000

Rp 90,000,000

7 Pengolahan Air 100 Rp 1,500,000

Rp 150,000,000

8 Pengolahan limbah 72 Rp 1,500,000

Rp 108,000,000

9 Ruang Operator 70 Rp 1,500,000

Rp 105,000,000

Total 815.15 Rp 1,272,550,000

Tabel 5. Kebutuhan Dana InvestasiNo Komponen Nilai (Rp)A Modal Investasi tetap1 Biaya Pembelian alat dan mesin 241,904,000 2 Biaya pemipaan 72,571,200 3 Biaya instalasi listrik 26,609,440 4 Bangunan 1,272,550,000 5 Lahan 652,120,000 6 Water treatment plant 62,250,000 7 Biaya perlengkapan 62,351,300 8 Biaya kendaraan 300,000,000 9 Biaya pra investasi 58,750,000

sub total Biaya 2,749,105,940 10 Biaya Kontingensi 5,157,127,240

  SUBTOTAL 10,655,339,120

B Modal Kerja 1,065,533,912 C Bunga Pinjaman 139,980,500

TOTAL 11,860,853,532

Tabel 5. Laporan Laba RugiHarga Jual Produk Rp 200,000

jumlah produk 91757

omset/ tahun Rp 18,351,400,000

Sales 18,351,400,000

HPP 11,860,853,532Gross Profit 6,490,546,468Biaya umum dan pemasaran

Laba operasi 6,490,546,468

Biaya bunga

Laba sebelum pajak 6,490,546,468

Pajak (28%) 1,817,353,011

Laba Bersih 4,673,193,457

Cash Flow

Tahun BENEFIT COST B-C DF (5%)

PRESENT VALUE

CUMMULATIVE

0 0 10,655,339,120

Rp (10,655,339,120) 1

Rp (10,655,339,120)

Rp (10,655,339,120)

1 18,351,400,000 Rp 5,678,214,118

Rp 290,189,882

0.952380952

Rp 276,371,316

Rp (10,378,967,804)

2 18,351,400,000 Rp 5,678,214,118

Rp 290,189,882

0.907029478

Rp 263,210,777

Rp (10,115,757,027)

3 18,351,400,000 Rp 5,678,214,118

Rp 290,189,882

0.863837599

Rp 250,676,931

Rp (9,865,080,096)

4 18,351,400,000 Rp 5,678,214,118

Rp 290,189,882

0.822702475

Rp 238,739,934

Rp (9,626,340,162)

5 18,351,400,000 Rp 5,678,214,118

Rp 290,189,882

0.783526166

Rp 227,371,366

Rp (9,398,968,797)

          Rp (9,398,968,797)  

DF (30%) PRESENT VALUE CUMMULATIVE

1 Rp (10,655,339,120)

Rp (10,655,339,120)

0.943396

Rp 273,764,039

Rp (10,381,575,081)

0.889996

Rp 258,267,962

Rp (10,123,307,119)

0.839619

Rp 243,649,021

Rp (9,879,658,098)

0.792094

Rp 229,857,567

Rp (9,649,800,532)

0.747258

Rp 216,846,761

Rp (9,432,953,771)

NPV= Rp (9,432,953,771)

PAYBACK PERIOD 4IRR 6.5009%

Nilai IRR misalnya bisa menjadi indikator untuk mengukur kelayakan usaha, semakin tinggi nilai IRR maka usaha tersebut semakin berpeluang untuk menciptakan keuntungan. Meskipun demikian, indikator tersebut hanya sebagai alat bantu untuk menilai kelayakan suatu usaha.