Download - MELANGKAH MAJU UNTUK PERTUMBUHAN SELANJUTNYA
Bursa Efek Indonesia, 27 Agustus 2019
PUBLIC EXPOSE LIVE 2019
MELANGKAH MAJU UNTUK PERTUMBUHAN SELANJUTNYA
PT AKR CORPORINDO Tbk
Pernyataan ke Depan
Tidak ada pernyataan dan jaminan yang dibuat sehubungan dengan kewajaran, akurasi, kelengkapan atau kebenaran atasinformasi atau pendapat yang terdapat presentasi ini. PT AKR Corporindo Tbk (“Perseroan”) beserta anggota Direksi dan DewanKomisarisnya atau masing-masing afiliasinya tidak mempunyai kewajiban apapun (baik karena lalai atau apapun) atas kerugianapapun yang timbul, baik secara langsung maupun tidak langsung, atas penggunaan, kepercayaan atau pembagian ataspresentasi ini atau isinya atau karena hal apapun yang timbul sehubungan dengan presentasi ini.
Informasi dan data statistik pihak ketiga dalam presentasi ini didapatkan dari sumber-sumber yang menurut Perseroan dapatdiandalkan namun tidak ada jaminan atas akurasi maupun kelengkapan dari informasi tersebut. Presentasi ini tidak mencakupsemua informasi material terkait Perseroan dan informasi yang terdapat dalam materi ini dapat berubah tanpa pemberitahuanterlebih dahulu.
Presentasi ini dapat berisi pernyataan perkiraan yang mencakup resiko, ketidakpastian dan faktor lainnya. Hasil-hasil, proformaatau pencapaian yang aktual dari Perseroan mungkin berbeda secara material dengan hasil-hasil, proforma atau pencapaianmasa depan yang dinyatakan atau tersirat dari pernyataan perkiraan tersebut. Pernyataan perkiraan tersebut didasarkan dariberbagai asumsi sehubungan dengan strategi bisnis Perseroan saat ini dan di masa depan dan keadaan di masa depan dimanaPerseroan akan beroperasi, dan harus dibaca bersamaan dengan asumsi-asumsi tersebut.
Prediksi, proyeksi atau perkiraan ekonomi atau kecenderungan perekonomian atas pasar belum tentu mengindikasikankemungkinan proforma atau proforma Perseroan di masa depan. Proforma terdahulu belum tentu mengindikasikan proforma dimasa depan. Proforma masa depan keuangan Perseroan tidak dijamin. Investor diperingatkan untuk tidak semata-matamengandalkan pernyataan perkiraan tersebut.
Bahan-bahan ini ditujukan sebagai penyajian informasi saja dan bukan merupakan atau menjadi bagian dari suatu penawaran,permintaan ataupun undangan dari penawaran pembelian sekuritas Perseroan. Bahan informasi ini tidak memiliki dasar hukumdalam bentuk apapun, dan tidak dapat menjadi dasar atas pembuatan kontrak, komitmen, maupun keputusan investasi. Setiapkeputusan untuk membeli atau berlangganan setiap sekuritas Perseroan harus berdasarkan anjuran dari tenaga professional yangtepat
AGENDA
No Pembahasan Slide
1 PROFIL PERSEROAN 1-4
2 UPDATE BISNIS UTAMA 5-9
3 MELANGKAH MAJU UNTUK PERTUMBUHAN SELANJUTNYA 10-18
4 UPDATE BISNIS JIIPE 19-24
4 KINERJA KEUANGAN & REKAM JEJAK AKR 25-29
6 IKHTISAR: ALASAN UTAMA BERINVESTASI DI AKRA 30
PROFIL PERSEROAN
PT AKR CORPORINDO Tbk
Berdiri secara badan hukum : 1977 di SurabayaTercatat di bursa efek : 1994 di Bursa Efek IndonesiaKode Saham : AKRAKapitalisasi pasar : Rp 16,30 triliun per 22 Agustus 2019Saham yang beredar : 4.014.694.920 saham per 30 Juni 2019
AKRA termasuk ke dalam indeks LQ45, Kompas 100, Bisnis-27, MNC-36
Struktur Kepemilikan
1
INFORMASI PERUSAHAAN
Pemegang Saham Lokal Pemegang Saham AsingInstitusi Jumlah % Institusi Jumlah %
Perusahaan Terbatas 46 59,2 Badan Usaha 292 29,2
Asuransi 72 2,7 Perorangan 27 0,2
Yayasan 95 0,7 & Lainnya
Koperasi 2 0
Perorangan & Lainnya 6.906 8,0
TOTAL LOKAL 7.121 70,6 TOTAL ASING 319 29,4
TOTAL 7.440
Publik40,99%
PT. Arthakencana
Rayatama59,01%
Dewan Komisaris dan Direksi yang Berpengalaman
Soegiarto Adikoesoemo
Presiden Komisaris
I Nyoman Mastra
Komisaris Independen
Agus Martowardojo
Komisaris
HaryantoAdikoesoemo
Presiden Direktur
Jimmy Tandyo
Direktur
Bambang SoetionoSoedijanto
Direktur
Arief BudimanUtomo
Direktur
Mery Sofi
Direktur
Suresh Vembu
Direktur
Nery Polim
Direktur
Termurti Tiban
Direktur
2
PERIODE 2015-2020
Hubs / Sea Ports
3
Medan
Jakarta SemarangSurabaya
Bali
Stagen
Bitung
Palembang
Banten
Lampung
Palaran
Banjarmasin
Pontianak
Muara Tewe
Hubs/Pelabuhan Laut
Pelabuhan Laut
Pelabuhan Sungai
Jaringan pelabuhan ekstensif di pelabuhan utama,
faktor penting dalam kepulauan Indonesia
Posisi yang tersebar, lokasi yang dekat dengan klien
untuk pengiriman yang efisien
Ketersediaan lahan untuk ekspansi
Sulit untuk ditiru
Alasan utama berpartner dengan AKR
Melak
9 Pelabuhan Laut
6 Pelabuhan Sungai
736,000 KL terminal tangki penyimpanan
12 unit vessels/barges
25 unit gudang
+/- 350 units truk
Infrastruktur yang Lengkap – Keunggulan Bersaing
Fasilitas Logistik
AKRA - Perusahaan Terkemuka dalam Logistik & Supply Chain Bahan Kimia dan Energi
BBM Ritel, Avtur & Pelumas Castrol
• Meraih peluangpertumbuhan ekonomi menengah ke atas dan komitmen pemerintah dalam pengembanganinfrastruktur
4
BBM
• Melalui mekanisme berdasarkan benchmark + biaya + mark up
Kimia Dasar
• Pasokan bahan baku ke pelanggan Industri
• Model bisnis berbasis komisi -margin yang stabil
Logistik
• KeunggulankompetitifPerseroan
• Pertumbuhansejalan denganproduk BBM dan kimia dasar yang didistribusikan
JIIPE
• Menghasilkan pendapatan melalui penjualan tanah, operasi pelabuhan, dan berkelanjutan Penghasilan berulang dari utilitas
BISNIS INTI USAHA BARUPENDAPATAN
STRATEGIS DAN BERKELANJUTAN
MODEL BISNIS YANG SOLID
70%Pendapatan*
24%Pendapatan*
6%Pendapatan*
2
1
3
*) Pendapatan 6M 2019
UPDATE BISNIS UTAMA
5
Pemain Utama dalam Produk Bahan Kimia Dasar
Produk Pelanggan Business Model Caustic Soda Hydrochloric Acid PVC Resin Sodium Hypochlorite Soda Ash Sodium Sulfate Methanol Hydrogen Peroxide Sulphuric Acid
Rayon Tekstil Sabun & Deterjen Makanan dan Farmasi Kayu lapis dan produk kayu Industri Konsumen Pupuk Smelter
Produk pilihan dengan volume yang besar
Pelanggan mencakup hampir semuaindustri yang memiliki permintaandomestik dengan prospek yang kuat
Bisnis berbasis komisi
Menghasilkan fee dari jasa penyimpanandan transportasi
Prinsipal/Produsen Kimia Lokal & Internasional
Perdagangan & Distribusi Kimia Dasar
Pelanggan Industri
Berbasis Komisi
+
Logistik,Penyimpanan,Pengiriman
+
Bunga/beban Keuangan + Fee
Berbasis Komisi – Marjin Stabil
Marjin Laba Bruto
6% - 7%
Perseroan memiliki hubungan jangka panjang dengan Pelanggan dan Prinsipal
Commisioned
78%
Trading22%
Komposisi Produk Kimia AKR
• 16% peningkatan pendapatan di 2018 didukungoleh pertumbuhan harga per unit
• Harga jual selama 1H2019 mengalaminormalisasi, volume penjualan tetap tumbuh12% YoY
16% Y/YKINERJA
Tumbuh sejalan dengan PDB. Di tengahperlambatan ekonomi, pendapatan tetaptumbuh.
Perluasan kapasitas pelanggan rayon, pulp & kertas dan barang-barang konsumen
Beroperasinya smelter bauksit / alumina baru di Kalimantan & Sulawesi pada 2019-2022
Kewajiban menggunakan diesel B20 untukpelaku industri
6
SEGMEN KIMIA DASAR –DIDUKUNG PERTUMBUHAN EKONOMI DAN KONSUMSI DOMESTIK
PELUANG PERTUMBUHAN
Pendapatan (RpMiliar)
Produk Segmen/ Pengguna Konsumsi BBM Domestik 2018 74m KL
Solar (B20 dan HSD) Fuel Oil (FO) Industrial Diesel Oil (IDO)Avtur
Industri Pertambangan, industri, konstruksi, dsb Bunker Industri Penerbangan
Bensin RON 90, 92, 95 Solar (bio solar & hi grade)
Retail Kendaraan Penumpang Transportasi Umum, pengangkutan dan
Nelayan
2001
Deregulasi BBM non Subsidi
2005 2005 – 2010 20112016 2017
Memulai distribusi BBM non subsidi
Menerima alokasiBBM subsidi
Peluncuran BensinAKRA 92
Kemitraan dg BP untukmemperluas jaringan SPBU sertamasuk ke distribusi pelumas dan
avtur
7
Perluasan jaringansupply chain Pelucuran SPBU berlogo
BP2018
SEGMEN BBM Pengembangan Distribusi dari Sektor Industri ke Ritel
2019
Produk BBM yang Lengkap
Solar (industri &
subsidi)42%
Minyak Tanah
1%
Avtur8%
Fuel Oil3%
Bensin46%
Bisnis Avturberoperasi
+43% Y/Y
8
Optimis dengan Permintaan BBM
KINERJA BISNIS• Pertumbuhan pada 2018, didorong oleh volume dan harga
jual yang lebih tinggi• Harga Jual selama 6M 19 lebih rendah dari tahun 2018 tetapi
lebih tinggi daripada tahun 2017, mengikuti pergerakanharga minyak dunia.
• Pertumbuhan volume pada tahun 2018 didukung oleh peningkatan di sektor pertambangan dan pembangkit listrik.
• Klien industri reguler pada 6M 2019 masih menunjukkanpertumbuhan, didorong oleh sektor pertambangan.
• Harga nikel, bijih besi dan emas menunjukkan tren positif di 2019.
55 52 5060
6673 75 75
6169
Q1'17 Q2'17 Q3'17 Q4'17 Q1'18 Q2'18 Q3'18 Q4'18 Q1'19 Q2'19
Harga Minyak Brent ($/bbl)
Avg = 65
Avg = 72
Avg = 54
Pendapatan (RpMiliar)
Pertambangan44%
General market34%
Pembangkit Listrik11%
Ritel11%
Sektor Pelanggan BBM
AKR Sea Transport & AKR Transportasi Indonesia
Terminal Tangki Penyimpanan
2
• Melalui Jakarta Tank Terminal (JTT) danTerminal Nilam Utara (TNU)
• JTT: JV antara Perseroan (51%) denganVopak Indonesia BV (49%).
• TNU: JV antara Perseroan melalui ADH(60%) dan Pelindo III melalui BJTI (40%)
1
ARUKI
ARUKI produsen perekat kayuberkualitas tinggi
ISO 9001-2008 (kualitas) danISO 14001-2004 (lingkungan)
Kapasitas produksi 100.000 MT(2018).
9
SEGMEN JASA LOGISTIK & PABRIKANPENDAPATAN - Logistik
PENDAPATAN- Pabrikan
536 507
226
2017 2018 6M 19
Dalam Rp Miliar
Dalam Rp Miliar
MELANGKAH MAJU UNTUK PERTUMBUHAN
SELANJUTNYA
10
Kerjasama denganPrinsipal untuk
memenuhi permintaanBahan kimia
Pengembangan di segmen BBM Ritel
Masuk ke sektordistribusi BBM
Penerbangan (Avtur)
Penambahan kapasitaslogistik
Proyek StrategisKawasan Industri yang
terintegrasi denganPelabuhan laut dalam
Pengembanganinfrastruktur/ utilitasuntuk mendapatkan
pendapatan berulang
STRATEGI PERTUMBUHAN JANGKA PANJANG
11
PELUANG PERTUMBUHAN DI MASA DEPAN
Bahan Kimia Dasar (kontribusi 24%)
BBM Industri(kontribusi 70%)
Area Pertumbuhan Baru
2 INDUSTRI BARU
Smelter Alumina Rayon & Fiber Biodiesel
3 EKSPANSI PRINSIPAL
500.000
700.000
Awal Saat Ini RencanaPenambahan
1 Pertumbuhan Industri Pertambangan
Harga Nikel, Bijih Besi, dan Emas berprospekpositif
Kebutuhan batubara di dalam negeri masihtinggi untuk pengembangan PLTU
2 Pembangkit Listrik
56%36%
5% 3%
Kebutuhan Tambahan Pembangkit35.000 MWUap
Gas
Air
Lainnya
3 Komersial
5,0
4,9
5,0 5,15,2
5,1
5,3
4,6
4,8
5,0
5,2
5,4
2014 2015 2016 2017 2018 2019F 2020F
Pertumbuhan PDB Indonesia (%)1
4 Bunker & Pelayaran
Pengembangan Tol Laut oleh pemerintah, mendorong kelancaran distribusi baranghingga ke pelosok dan meningkatkan jumlahkegiatan pelayaran
Dukungan pemerintah akan kemudahanproses investasi, akan meningkatkanpertumbuhan industri
Komposisi Volume BBM saat ini
Komposisi Vol BBM- 5 tahunmendatang
Industri90%
Retail10%
Industri73%
Retail27%
Mendorong Pertumbuhan Jangka Panjang dengan Kemitraan
PRINSIPAL / SUPPLIER
PELANGGAN – Lebih dari 2,000
MITRA JV
12
Area Pertumbuhan yang Baru
Menambah Produk baru dengantarget segment baru:
Ukuran Pasar yang lebih besar Margin yang tinggi Pertumbuhan tinggi
Partner yang Kuat
Membangun bisnis baru denganPartner kelas dunia:
Mengurangi biaya investasiMinimalisasi risiko Proses eksekusi yang lebih cepat
Pendapatan Berulang
Menyediakan jasa infrastruktur dan utilitas untuk mendatangkanrecurring income yang stabil
BBM
KIMIA DASAR
13
Kemitraan dengan BP untuk Memperluas Produk BBM
PT. AnugerahKrida Retailindo
PT. DirgantaraPetroindo Raya
PT. Aneka Petroindo Raya
Kemitraan BBM Ritel Mulai beroperasi di 2018 Menargetkan 350 pompa bensin Telah membangun 10 SPBU di
Jabodetabek, Surabaya, dan Jawa Barat
Kemitraan Avtur Mulai beroperasi di 2019 Bekerja sama dengan Bandara-bandara di
Indonesia Fokus pada bagian timur Indonesia
Kemitraan Pelumas Castrol Mulai berjualan di 2018 melalui AKR
langsung, dan secara resmi membentuksuatu perusahaan di 2019
Telah diperjual belikan secara ritel dan keindustri pelayaran serta pabrikan
Kemitraan yang kuat untuk menangkap Peluang pasar Indonesia yang semakinbertumbuh, didukung oleh Fasilitas Logistik dan Supply Chain AKR
PT. AnugerahLubrindo Raya
20Y CAGR: Bensin 6,5 %
14
Sumber: Handbook of Energy 2018 (Kementrian ESDM)
PERKIRAAN PERMINTAAN BENSIN Pertumbuhan Kendaraan yang pesat
BBM Ritel -Pemain Ritel Swasta Utama di Pasar Yang Tumbuh Cepat
AKR Pemain Swasta Utama di Ritel BBM
Shell 101 SPBU
Total 13 SPBU
Vivo 2 SPBU
Swasta lain = 116
Pertamina 7.218 SPBU
Sumber: Bisnis Indonesia - 2018
483
764 894
1.116 1.230 1.208
1.014 1.063 1.080 1.151
-
200
400
600
800
1.000
1.200
1.400
2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018
Penjualan Domestik 4W
Aneka Petroindo Raya10 SPBU
+AKR 135 SPBU
Total AKR = 145
15
Kualitas Pasokan Produk BP yang Handal
BP 90, 92, 95 dan BP Diesel dengan formula teknologi ACTIVE
Produk BBM yang ramah lingkungan
Sistem POS yang maju
Pelumas Castrol
Pemimpin dalam Rantai Pasokan Energi dan Bahan Kimia dasar di wilayah Indonesia
Jaringan Penyimpanan Yang Luas, FasilitasTransportasi, & Operasi Pelabuhan
Pergeseran Konsumen BBM
PENAWARAN YANG BERBEDA DARI BP – AKR RITEL
Kemitraan yang Kuat & Aman
SPBU Full Service
Produk berkualitas tinggi
BBM Ramah Lingkungan – Euro 4
Dilengkapi dengan retail, sarana penggantianpelumas dan gerai F&B
Sumber: Handbook of Energy 2018 (Kementrian ESDM)
Penjualan Bensin 2015 2018
89%
1%9%
1%
31%
51%
17%
1%Premium(RON 88)RON 90
RON 92
RON 95
CibuburEast Jakarta
De Latinos, Serpong
Bintaro
SPBU BP-AKR – Akan Membuka 20 Outlet SPBU Tahun ini
Jababeka, Cikarang
16
Kota Harapan Indah Bekasi
Mendrisio Paramount Gading Serpong
TelukjambeKarawang
Gubeng - Surabaya Kertajaya - Surabaya
Rest Area Tol Cipularang
JABODETABEK SURABAYA
JAWA BARAT
10 SPBU BP-AKR telah diluncurkan 8 telah dibuka selama 8M2019, termasuk 2 di Surabaya
RENCANA PENGEMBANGAN SPBU BP AKR
Sebelumnya hanya ada pemasok tunggal untukindustri penerbangan, dengan harga yang tinggi
Indonesia termasuk dalam 10 besar pasar penerbangan dunia
Indonesia saat ini memiliki 57 bandara dan 15 bandara baru dalam perencanaan
Pemerintah mendorong pemain swasta barudistributor avtur untuk mendukung sektor pariwisata
Kemitraan Strategis
PT Dirgantara PetroIndo Raya
49,9%50,1%
Indonesia menghadirkan peluang besar
1. JV telah menerima lisensi INU permanen pada Juli 20192. Sudah soft opening pada Agustus 20193. JV fokus melayani pasar Indonesia Timur yang potensial
Bisnis penerbangan mulai beroperasi
17
BP Aviation - AKR- Area Petumbuhan BaruSoft Opening DPPU Bandar Udara Khusus IMIP
MT AKRA-101Kapasitas : 5.395 KLTipe : Oil TankerStatus : Beroperasi Sept 2018
Kapal Baru
MT AKRA-102Kapasitas: 5,000 KLTipe : Chemical TankerStatus : Beroperasi Okt 2018
18
150
258
550 600
666 736
836
2004 2009 2012 2014 2016 2018 2019
Kapasitas Penyimpanan AKR
Kapasitas TambahanArmada Truk AKR
Investasi Berkelanjutan dalam Jaringan Logistik
• Jakarta Tank Terminal: menambah kapasitas penyimpanan 100k KL dari 250k KL menjadi 350k KL, dijadwalkan selesai pada 2H19
• Terminal Nilam Utara (TNU): 70.000 KL+/- 350 unit armada truk
25
Proyek StrategisKawasan Industri terintegrasi
JAVA INTEGRATED INDUSTRIAL AND PORT ESTATE
Total area 3.000 hektar, terdiri dari kawasanindustri, pelabuhanmultiguna, kawasankomersial dan perumahan. Terletak di Gresik, JIIPE akan menjadiHUB industri strategis di Indonesia dan Asia Pasifik.
1 2 3
Pengembang kawasan industri, dibentuksebagai perusahaan patungan PT. AKR Corporindo Tbk (60% - melalui anakperusahaannya PT. Era Usaha PratamaNusantara) dan PT. Pelabuhan Indonesia III (40% - melalui anak perusahaannya PT. Berlian Jasa Terminal Indonesia)
Perusahaan pengelola pelabuhan, dibentuksebagai perusahaan patungan PT. AKR Corporindo Tbk (40% - melalui anakperusahaannya PT. Era Usaha PratamaNusantara) dan PT. Pelabuhan Indonesia III (60% - melalui anak perusahaannya PT. Berlian Jasa Terminal Indonesia)
Afiliasi dari PT. AKR Corporindo Tbk, pengembang JIIPE Residential Estate (Grand Estate Marina City - GEM City)
KAWASAN TERINTEGRASI
1
2
3
19
20
Pelabuhan LautDalam
Koneksi Jalan Tol Langsung
Koneksi Jalan Rel Langsung
Standar internasional
Infrastruktur
TERINTEGRASI
UTILITAS
Pembangkit listrik
Instalasi Pengolahan Air
Pengolahan Limbah
Penyediaan Gas
KETERSEDIAAN ENERGI
Terminal Batubara
Terminal Minyak & Gas
Penyimpanan Dingin
ENERGI YANG KOMPETITIF
Layanan 3 Jam dari Investasi Asing Langsung BKPM
Konstruksi Langsung (KLIK) - penyewa dapat memulai pekerjaankonstruksi sambil melanjutkan izin bangunan, untuk menghematwaktu dan mempercepat waktu investasi (satu-satunya kawasandi Timur)
Layanan Satu Pintu (persetujuan Administrasi, Perizinan, dll.)
Pusat Logistik Berikat, Gudang Berikat, Kawasan Berikat untukproduksi
Bangunan pabrik dan pergudangan siap pakai
INSENTIF FISKAL
JIIPE Menawarkan Solusi Logistik & Energi dalam 1 Pintu
JIIPE Ditetapkan sebagai Proyek Strategis Nasional
Bersama Waskita membangun akses jalan tollangsung ke JIIPE
Kedua belah pihak sepakat untuk membangun 2 km dari bagian terakhir jalan tol 39 km
Penandatanganan MoU Pembangunan akses 2 km di bagianterakhir dari Rute KLBM yang menghubungkan jalan tol (Krian -
Legundi - Bunder-Manyar) ke JIIPE
Akses jalan tol tambahan
Beragam Akses dengan Multi Moda Transportasi UntukMeminimalkan Biaya Logistik
1
2
3
3 MODE TRANSPORTASILokasi pelabuhan yang strategis, dan akan menjadi yang terdalam di Jawa Timur (-16 LWS)Dapat melayani kapal ukuran besar hingga 100 ribu DWT
Akses Jalan Tol 39 Km yang menghubungkan JIIPE ke JawaTimur dari KRIAN - LEGUNDI - BUNDER - MANYAR / JIIPE (tahun 2020)
Akses Kereta Api 11 Km yang menghubungkan JIIPE ke jalurutama rel KA Jawa, Depo Kereta (tahun 2023)
21
DESAIN CLUSTER – MENDUKUNG SUPPLY CHAIN INDUSTRI
5
Kawasan Industri JIIPE 1.761 Ha
1. Cluster Multipurpose (45 Ha)
2. Clean Block (80 Ha) – BahanMakanan & Farmasi
3. Cluster Bahan Cair (60 Ha) Industri Pengilangan CPO & Kimia Cair
4. Cluster Smelter (100 Ha)
5. Cluster Multipurpose II
22
1
2
34
SOLD OUT
23
JIIPE PENGEMBANGAN YANG BERKELANJUTAN
ReclamationStage 1112 Ha
TAHAP 1 TAHAP 2
2013 2018 20222019
Listrik 23 MW beroperasi
Listrik hingga 500 MW
TAHAP 1 TAHAP 2 TAHAP 3
Tanah 795 ha Utilitas Tahap 1
(Pembangkit Listrik 23 MW, WTP, WWTP)
112 ha Area Reklamasi Dermaga 500 m,
kedalaman - 14 m LWS Jembatan 430 m 530 m Trestle dari
pelabuhan ke Dermaga
Tanah 265 ha Utility Tahap 2 (Pembangkit
Listrikt, WTP, WWTP) 137 ha Area Reklamasi 1500 m Dermaga, kedalaman -
14 m LWS Dermaga tongkang 500 m,
kedalaman - 9 m LWS
Recurring Income
MoU AKR & Pelindo 3
8 Tenant beroperasi
24
Proyek Strategis dengan Pendapatan Berulang di Masa Datang
PENJUALAN LAHAN (Tahap 1 & 2)
1.761 Ha Captive Demand & Pembangunan Tahap 2 &3
Konsumen Industri di JIIPE: Smelter Kimia Pupuk Makanan Konstruksi Lain Lain
Pendanaan Utilitas
Model Bisnis denganPendapatan Berulang
Pembangkit Listrik
Air Bersih
Pengelolaan Limbah
Gas
Telekomunikasi
Fasilitas Logistik/ Pelabuhan
KINERJA KEUANGAN & REKAM JEJAK AKR
25
LABA STABIL DIDUKUNG PERBAIKAN MARJIN
Laba Neto Inti StabilLaba Neto Inti mencapai Rp 391 miliar di 6M19, 2% lebihtinggi dibandingkan periode yang sama tahun lalu. Tercatatlaba bersih Rp1.121milyar di 1H18, termasuk laba luar biasaRp736milyar dari divestasi.
Pertumbuhan LabaLaba Bruto naik 2% untuk 6M19 menjadi Rp837 miliar,
sedangkan Laba usaha tumbuh menjadi Rp493 miliar
Perdagangan dan Distribusilaba bruto stabil di Rp779 miliar di 6M19, sementara margin meningkat menjadi 8,6% di 6M19 dari 7,3% di di 6M18
BBM70%
Bahan Kimia Dasar24%
Logistik4%
Lainnya2%
Pendapatan per segmen - 1H19
Posisi kas di atas Rp 1 triliun pada Juni 19, sementaranet gearing tetap sehat di 0,38x
Laporan Laba Rugi , Posisi Kas dan Net Gearing 6M 19
-
0,10
0,20
0,30
0,40
0,50
0,60
-
500
1.000
1.500
2.000
2.500
2014 2015 2016 2017 2018 6M 19
Cash Net Gearing
Marjin Laba Bruto 6M 19 (%) 6M 18 (%) ∆ (%)Perdagangan & Distribusi 8,5% 7,3% 1%Logistik 7,8% 12,1% (4%)Pabrikan 17,2% 8,7% 8%Total 8,6% 7,3% 1%
26
Aset LancarKas dan Setara KasPiutang UsahaPersediaanPersediaan tanah Kawasan IndustriAset Lancar lainnyaJumlah Aset Lancar
Aset Tidak LancarPiutang Usaha Jangka PanjangAset Tetap-netoPersediaan tanah Kawasan industriuntuk pengembanganAset tidak lancar lainnyaJumlah Aset Tidak Lancar
JUMLAH ASET
Liabilitas Jangka PendekHutang UsahaHutang Bank Jangka Pendek & LainnyaHutang Bank Jangka Panjang & Lainnyayang jatuh tempo < 1th Liabilitas Jangka Pendek lainnya
Jumlah Liabilitas Jangka Pendek
Liabilitas Jangka PanjangHutang Bank Jangka Panjang (setelahdikurangi jatuh tempo <1th)Hutang ObligasiLiabilitas Jangka Panjang lainnyaJumlah Liabilitas Jangka PanjangJUMLAH LIABILITASJUMLAH EKUITASJUMLAH LIABILITAS + EKUITAS
POSISI KEUANGAN YANG KUATNeraca Keuangan per 30 Juni 2019
1.041 3.676 1.345 3.028
681 9.771
716 5.175
2.217 1.1649.272
19.043
3.666 1.838
1.111 532
7.147
880 991 144
2.016 9.163 9.880
19.043
27
KINERJA YANG KUAT SELAMA 10 TAHUN TERAKHIR
14,6%
16,4%14,8%
20,8%
17,3%
14,7%15,9%
18,0%
15,7% 15,9%
19,6%
4,3% 4,5% 4,0%
7,4%
5,5%4,4%
5,5%6,8% 6,4%
7,1%8,2%
0,0%
5,0%
10,0%
15,0%
20,0%
25,0%
2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018
ROE ROA
ROA VS ROE
LABA NETO (RpMIlyar)
Avg ROE 16.6%
210 275 311
619 649 648810
1.034 1.0111.202
1.645
391
2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 6M 19
CAGR 22%
Pembayaran Dividen yang Konsisten
Tahun (Rp/saham) Rp MIlyar % payout
2014 80 313 39%
2015 120 474 46%
2016 120 479 47%
2017 200 801 67%
2018 240 963 59%
2019* 60 241 62%
Pembayaran Dividen (2014-2019)
*) Interim Dividen dibayarkan pada 16 Agustus 2019
• Membagikan dividen dengan payout minimum 30% untuk laba di atas Rp 50 miliar
• Total dividen dalam periode 2009- Agustus 2019 (berikut interim) adalah Rp 1.103/saham.
• Rata-rata dividen periode 2009-18 adalahsebesar Rp 104/saham dan rasio 47%
Kebijakan Dividen
Publik40,99%
PT. Arthakencana
Rayatama59,01%
Jumlah saham per 30 Juni 2019
25 3296
65 65 80120 120
200240
60
34%39%
59%
39% 39% 39%46% 47%
67%59% 62%
0%
10%
20%
30%
40%
50%
60%
70%
80%
0
50
100
150
200
250
300
2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 Agt2019
Dividend 2009-2018
DPS (Rp) Payout
28
Pengakuan Atas Tata Kelola Perusahaan yang Baik
Best Annual Report award 4 tahunberturut-turut
Excellent Company for Service and Organizational Innovation in Wholesale Sector oleh Warta Ekonomi
Top 50 listed companies untuk Good Corporate Governance oleh Indonesian Institute of Corporate directorship
The Best Risk Management oleh Economic Review
29
The Best In Logistics Management Industry, Strategy Into Performance Execution Excellence (SPEx2) Awards oleh Tempo Media Group
Bpk. Haryanto Adikoesoemo sebagaiTop 5 Most Admired CEO in Oil and Gas Sector by Warta Ekonomi
30
Alasan Utama Berinvestasi di AKRA
• Logistik supply chain sebagai dasar kompetensi bisnis• Pemain utama di sektor distribusi BBM dan bahan kimia dasar
Model Bisnisdengan minimum
Risiko
• CAGR 2008-18 penjualan 13% dan laba bersih 22%• ROE rata-rata adalah 16,6% dan ROA 6,4%.• Pembayaran dividen tinggi di atas 30%
Kinerja yang Stabil
• BP-AKR: pengembangan bisnis untuk BBM ritel non-subsidi, avtur, serta pelumas
• JIIPE: Kawasan industri terintegrasi
Inovasi untukPertumbuhan
Jangka Panjang
• Penggunaan modal yang efisien dan pengendalian risiko yang efektif
• Net Gearing rendah 0,38x
Alokasi Modal yang Efisien
• Menerima banyak pengakuan dari publikasi domestik dan asing
• Menerapkan prinsip-prinsip Tata Kelola perusahaan yang baikdalam manajemen sehari-hari
Tata KelolaPerusahaan
AKR Tower Jl. Panjang No.5
Kebon JerukJakarta Barat 11530
Indonesiahttp://www.akr.co.id/
Corporate SecretaryEmail : [email protected]
Investor RelationEmail : [email protected]